中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
中 银 薪钱 包 货币 市 场基 金
2017 年 半年 度报 告 摘要
2017 年 6 月 30 日
基 金管 理人： 中银 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 兴业 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一七 年八 月二十 九日 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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1
重 要 提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司 根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 8 月 28 日复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩 并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
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2
基 金 简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 中银薪 钱包 货币
基金主 代码 000699
交易代 码 000699
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 6 月 26 日
基金管 理人 中银基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 4,170,173,410.31 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
在有效 控制 风险 和保 持资 产高流 动性 的前 提下 ， 力 争获得 超过 业绩 比较 基
准的稳 定收 益。
投资策 略
本基金 通过 综合 考虑 各类 资产的 收益 性 、 流 动性 和 风险特 征 ， 根 据定 量和
定性方 法 ， 在 保持 投资 组 合较低 风险 和良 好流 动性 的基础 上 ， 力 争获 得高
于业绩 比较 基准 的稳 定投 资回报 。
业绩比 较基 准 同期七 天通 知存 款税 后利 率。
风险收 益特 征
本基金 为货 币市 场基 金 ， 是证券 投资 基金 中的 低风 险品种 。 本基 金的 预期
风险和 预期 收益 低于 股票 型基金 、混 合型 基金 、债 券型基 金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 中银基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 薛文成 张志永
联系电 话 021-38834999 021-62677777-212004
电子邮 箱 clientservice@bocim.com zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话 021-38834788
400-888-5566 95561
传真 021-68873488 021-62159217
2.4 信息披露方式
登载基 金 半 年度 报告 摘要 的管理 人互 联网 网址 http://www.bocim.com
基金 半 年度 报告 备置 地点 上海市 银城 中 路 200 号中 银大 厦 26 层
3 主 要财 务指 标 和基 金净 值表 现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益 62,993,879.73
本期利 润 62,993,879.73
本期净 值收 益率 1.5240%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2017 年 6 月 30 日) 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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期末基 金资 产净 值 4,170,173,410.31
期末基 金份 额净 值 1.000
注：1 、本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其 他收 入（ 不含 公允 价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益， 由于 货币 市场 基
金采用 摊余 成本 法核 算， 因此， 公允 价值 变动 收益 为零， 本期 已实 现收 益和 本期利 润的 金额 相等 。
2、本 基金 利润 分配 按日 结 转份额 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值收益率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值收
益率 ①
份额 净 值收
益率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①- ③ ②- ④
过去一 个月 0.3026% 0.0018% 0.1125% 0.0000% 0.1901% 0.0018%
过去三 个月 0.8095% 0.0018% 0.3413% 0.0000% 0.4682% 0.0018%
过去六 个月 1.5240% 0.0015% 0.6788% 0.0000% 0.8452% 0.0015%
过去一 年 2.8003% 0.0016% 1.3688% 0.0000% 1.4315% 0.0016%
过去三 年 10.5370% 0.0032% 4.1100% 0.0000% 6.4270% 0.0032%
自基金 合同 生效
起至今
10.6049% 0.0032% 4.1288% 0.0000% 6.4761% 0.0032%
注：本 基金 的收 益分 配是 按日结 转份 额。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
中银薪 钱包 货币 市场 基金
累计净 值收 益率 与业 绩比 较基准 收益 率历 史走 势对 比图
(2014 年 6 月 26 日至 2017 年 6 月 30 日) 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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注：按 基金 合同 规定 ，本 基金自 基金 合同 生效 起 6 个月内 为建 仓期 ，截 至建 仓结束 时本 基金 的
各项投 资比 例已 达到 基金 合同第 十二 部分 （二 ）投 资范围 、（ 四） 投资 限制 的规定 。
4
管 理 人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
中银基 金管 理有 限公 司前 身为中 银国 际基 金管 理有 限公司 ， 于 2004 年 8 月 12 日 正式 成立 ，由
中银国 际和 美林 投资 管理 合资组 建（2006 年 9 月 29 日 美林 投资 管理 有限 公 司与贝 莱德 投资 管理 有
限公司 合并 ， 合 并后 新公 司名称 为 “ 贝莱 德投 资管 理 有限公 司 ”）。 2007 年 12 月 25 日， 经中 国证 券监
督管理委员会批复，同意 中国银行股份有限公司直 接控股中银基金。公司注 册地为中国上海市，注
册资本 为一 亿元 人民 币， 其中中 国银 行拥 有 83.5 ％ 的股权 ，贝 莱德 投资 管理 拥有 16.5 ％ 的股 权。 截
至 2017 年 6 月 30 日， 本 管理人 共管 理八 十五 只开 放式证 券投 资基 金： 中银 中国精 选混 合型 开放 式
证券投资基金、中银货币 市场证券投资基金、中银 持续增长混合型证券投资 基金、中银收益混合型
证券投资基金、中银动 态 策略混合型证券投资基金 、中银稳健增利债券型证 券投资基金、中银行业
优选灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 中银 中证 100 指数增 强型 证券 投资 基金 、中银 蓝筹 精选 灵活 配
置混合型证券投资基金、 中银价值精选灵活配置混 合型证券投资基金、中银 稳健双利债券型证券投
资基金 、中 银全 球策 略证 券投资 基金 （FOF ） 、上证 国有企 业 100 交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 、
中银转债增强债券型证券 投资基金、中银中小盘成 长混合型证券投资基金、 中银信用增利债券型证
券投资 基金 、 中 银沪 深 300 等权 重指 数证 券投 资基 金(LOF) 、 中银主题策 略混 合型证 券投 资基 金、 中中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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银保本 混合 型证 券投 资基 金、中 银理 财 14 天债 券型 证券投 资基 金、 中银 纯债 债券型 证券 投资 基金 、
中银理 财 7 天债 券型 证券 投资基 金、 中银理 财 30 天 债券型 证券 投资 基金、 中 银稳健 添利 债券 型发 起
式证券投资基金、中银标 普全球精选自然资源等权 重指数证券投资基金、中 银消费主题混合型证券
投资基金、中银美丽中国混合型证券投资基金、中银盛利纯债一年定期开放债券型证券投资基金
（LOF ） 、 中银新 回报 混合 型证券 投资 基金 、 中 银互 利分级 债券 型证 券投 资基 金、 中 银惠 利纯 债半 年
定期开放债券型证券投资 基金、中银中高等级债券 型证券投资基金、中银优 秀企业混合 型证券投资
基金、中银活期宝货币市 场基金、中银多策略灵活 配置混合型证券投资基金 、中银健康生活混合型
证券投资基金、中银聚利 分级债券型证券投资基金 、中银薪钱包货币市场基 金、中银产业债一年定
期开放债券型证券投资基 金、中银新经济灵活配置 混合型证券投资基金、中 银安心回报半年定期开
放债券型证券投资基金、 中银研究精选灵活配置混 合型证券投资基金、中银 恒利半年定期开放债券
型证券投资基金、中银新 动力股票型证券投资基金 、中银宏观策略灵活配置 混合型证券投资基金，
中银新 趋势 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 、 中银 智 能制造 股票 型证 券投 资基 金、 中 银 互联 网+ 股票 型
证券投资基金、中银国有 企业债债券型证券投资基 金，中银新财富灵活配置 混合型证券投资基金，
中银新机遇灵活配置混合 型证券投资基金，中银战 略新兴产业股票型证券投 资基金，中银机构现金
管理货币 市场基 金，中 银 美元债债 券型证 券投资 基 金（QDII ） 、中银稳进保本 混合型证 券投资 基金、
中银宝利灵活配置混合型 证券投资基金、中银瑞利 灵活配置混合型证券投资 基金、中银珍利灵活配
置混合型证券投资基金、 中银鑫利灵活配置混合型 证券投资基金、中银益利 灵活配置混合型证券投
资基金、中银裕利灵活配 置混合型证券投资基金、 中银合利债券型证 券投资 基金、中银腾利灵活配
置混合型证券投资基金、 中银永利半年定期开放债 券型证券投资基金、中银 季季红定期开放债券型
证券投资基金、中银宏利 灵活配置混合型证券投资 基金、中银颐利灵活配置 混合型证券投资基金、
中银丰利灵活配置混合型 证券投资基金、中银尊享 半年定期开放债券型证券 投资基金、中银睿享债
券型证券投资基金、中银 悦享定期开放债券型证券 投资基金、中银丰润定期 开放债券型证券投资基
金、中银量化精选灵活配 置混合型证券投资基金、 中银广利灵活配置混合型 证券投资基金、中银润
利灵活配置混合型证券投 资基金、中银锦利灵活配 置混合型证券 投资基金、 中银品质生活灵活配置
混合型 证券 投资 基金 、 中银 理财 90 天 债券 型证 券投 资 基金 、 中 银丰 庆定 期开 放债 券型证 券投 资基 金、
中银富享债券型证券投资 基金、中银文体娱乐灵活 配置混合型证券投资基金 、中银新蓝筹灵活配置
混合型证券投资基金、中 银如意宝货币市场基金、 中银丰实定期开放债券型 发起式证券投资基金、
中银丰 和定 期开 放债 券型 发起式 证券 投资 基金 ，同 时管理 着多 个特 定客 户资 产管理 投资 组合 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 证券从 业 说明 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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（助理 ）期 限 年限
任职日 期 离任日 期
范静
本基金 的
基金经
理、中 银
惠利纯 债
基金基 金
经理、 中
银活期 宝
货币基 金
基金经 理
2014-06-26 - 11
中 银 基 金 管 理 有 限 公 司 助 理 副 总
裁（A VP ）, 金 融 市 场 学 硕 士 。 曾
任 日 本 瑞 穗 银 行 （ 中 国 ） 有 限 公
司资金 部交 易员 。2007 年 加入中
银 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 历 任 债 券
交 易 员 、 固 定 收 益 研 究 员 、 专 户
投 资 经 理 、 固 定 收 益 基 金 经 理 助
理。 2013 年 12 月 至今 任中 银惠利
纯债基 金基 金经 理，2014 年 2 月
至 今 任 中 银 活 期 宝 货 币 基 金 基 金
经理，2014 年 6 月至 今担 任中银
薪 钱 包 货 币 基 金 基 金 经 理 。 特 许
公认会 计师 公会 （ACCA ） 准会员 。
具有 11 年 证券 从业 年限。 具备基
金 、 银 行 间 本 币 市 场 交 易 员 从 业
资格。
注：1 、 首 任基 金经 理的 “ 任职日 期 ” 为基 金合 同生 效 日， 非首 任基 金经 理的 “ 任 职日期 ” 为 根据 公
司决定 确定 的聘 任日 期， 基金经 理的 “ 离 任日 期 ” 均 为根据 公司 决定 确定 的解 聘日期 ；2、 证券 从业 年
限的计 算标 准及 含义 遵从 《证券 业从 业人 员资 格管 理办法 》的 相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告 期内 ， 本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券投 资基 金法》 、 中 国证 监会 的有 关 规则和 其他 有关 法
律法规的规定，严格遵循 本基金合同，本着诚实信 用、勤勉尽责的原则管理 和运用基金资产，在严
格控制 风险 的基 础上 ，为 基金份 额持 有人 谋求 最大 利益。
本报告 期内 ，本 基金 运作 合法合 规， 无损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》 ， 公 司制定 了 《 中银 基
金管理 有限 公司 公平 交易 管理办 法》 ， 建 立了 《新 股 询价申 购和 参 与 公开 增发 管理办 法》 、 《债 券询 价
申购管理办法》 、 《 集中交 易管理办法》等公平交易 相关制度体系，通过制度 确保不同投资组合在投
资管理活动中得到公平对 待，严格防范不同投资组 合之间进行利益输送。公 司建立了投资决策委员
会领导下的投资决策及授 权制度，以科学规范的投 资决策体系，采用集中交 易管理加强交易执行环
节的内部控制，通过工作 制度、流程和技术手段保 证公平交易原则的实现； 通过建立层级完备的公
司证券池及组合风格库， 完善各类具体资产管理业 务组织结构，规范各项业 务之间的关系，在保证
各投资组合既具有相对独 立性的同时，确保其在获 得投 资信息、投资建议和 实施投资决策方面享有中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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公平的机会；通过对异常 交易行为的实时监控、分 析评估、监察稽核和信息 披露确保公平交易过程
和结果 的有 效监 督。
本报告期内，本公司严格 遵守法律法规关于公平交 易的相关规定，确保本公 司管理的不同投资
组合在授权、研究分析、 投资决策、交易执行、业 绩评估等投资管理活动和 环节得到公平对待。各
投资组 合均 严格 按照 法律 、法规 和公 司制 度执 行投 资交易 ，本 报告 期内 未发 生异常 交易 行为 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本报告 期内 ，本 基金 未发 现异常 交易 行为 。
本报告期内，基金管理人 未发生所有投资组合参与 的交易所公开竞价同日反 向交易成交较少的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的 5% 的 情况 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
1. 宏 观经 济分 析
国外经济方面，全球经济 继续处于较为稳定的复苏 通道，美国仍是表现相对 较好的经济体。从
领先指 标来 看， 上半 年美 国 ISM 制造 业 PMI 指数 从 54.5 大 幅上 升至 57.8 水 平， 就 业市 场整 体改 善，
失业率 稳定 在 4.4% 左 右。 上半年 欧元 区经 济强 势复 苏，制 造业 PMI 指数从 54.9 上升 至 57.4 ，CPI
同比增 速稳 定 至 1.3% 左 右 ；不过 ，英 国公 投脱 欧后 受到负 面冲 击， 上半 年制 造业 PMI 从 56.1 小幅
回落 至 54.3 ； 日 本经 济窄 幅震荡 ， 上 半年 PMI 持平 于 52.4 。 综 合来 看， 美国 仍是全 球复 苏前 景最 好
的经济 体， 受美 联储 加息 预期反 复影 响， 美元 指数 一度攀 升 至 103 上方 ，后 一路回 落 至 96 左右 。
国内经 济方面，在前 期 “ 稳增长 ” 政策刺激 及国内外需求复苏 影响下，经济 领先指标整 体仍是震
荡走强 ， 经 济下 行压 力降 低。 具 体来 看， 二季 度领 先指标 制造 业 PMI 震荡上 行至 51.7 ， 上半 年持 续
保持在 51 上方 ，同 步指 标 工业增 加值 同比 增 速 1-6 月累计 增长 6.9% ， 较去 年 末上行 0.9 个百 分点 。
从经济 增长 动力 来看 ， 拉 动经济 的三 驾马 车以 稳中 有升为 主 ：1-6 月消 费增 速 小幅回 升 至 11% ，6 月
美元计 价出 口增 速大 幅回 升至 11.3% 左右 ，1-6 月 固定资 产投 资增 速小 幅上 升至 8.6% 的 水平 。通 胀
方面，CPI 持续 低位 徘徊 ，6 月 下行 至 1.5% 的 水平 ，PPI 冲高 回落 ，6 月 同比 涨幅持 平 于 5.5% 左右 。
2. 市 场回 顾
整体来看，上 半年债市 整 体呈现出震荡 下跌走势 。 其中，一季度 中债总全 价 指数下跌 1.45% ，
中债银 行间 国债 全价 指数 下跌 1.32% ， 中债 企业 债总 全价指 数下 跌 3.51% ； 二季 度中债 总全 价指 数 下
跌 1.04% ， 中债 银行 间国 债全价 指数 下 跌 1.87% ， 中债企 业债 总全 价指 数下 跌 3.42% 。 反映 在收 益率
曲线上 ， 上半 年收 益率 曲 线经历 了由 陡变 平的 变化 。 其 中， 一季 度 10 年期 国 债收益 率 从 3.01%上行
至 3.28% ， 10 年期 金融 债 （ 国开） 收益 率从 3.68% 上行 至 4.06% ； 二 季度 ， 10 年期 国债收 益率 从 3.28%中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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的水平 上行 29 个 bp 至 3.57% ，10 年 期金 融债 （国 开 ）收益 率从 4.06% 上行 14 个 BP 至 4.20% 。货
币市场方面，上半年央行 货币政策整体中性偏紧， 资金面呈现总体偏紧，6 月季末偏 松的格局。其
中一季 度，1 天 回购 加权 平均利 率均 值在 2.44% 左 右，较 上季 度均 值上 升 14bp ，银 行间 7 天回 购利
率均值 在 3.07% 左右 ， 较 上 季度均 值上 行 26bp ； 二 季 度， 银 行 间 1 天回 购利 率上 行 33 个 BP 至 2.77% ，
7 天回 购加 权平 均利 率上 行 28 个 BP 至 3.35% 。
可转债 方面 ， 上半 年跟 随权 益及债 券市 场 ， 整 体先 抑后 扬。 其中 一季 度中 证转 债指 数微 涨 0.08% ，
个券方 面 ， 歌 尔 、 广 汽、 白云等 转债 偏股 性 、 正 股 偏价值 的品 种表 现较 好 ， 分别上 涨 7.41% 、4.47%
及 4.14% ； 二 季度 中证 转 债指数 上 涨 2.50% ， 个 券 方面，14 宝钢 EB 、 歌尔、 白云等 转债 偏股 性、 正
股偏蓝 筹的 品种 继续 走好 ， 分 别上 涨 15.46% 、 12.74% 及 7.54% 。 股票 市场 方面 ， 整 体维 持震 荡之 势，
但分化 明显 。 其中 ， 一季 度上证 综指 上 涨 3.83% ， 代表大 盘股 表现 的沪 深 300 指数 上涨 4.41% ， 中小
盘综合 指数 上 涨 1.18% ， 创业板 综合 指数 下 跌 2.51% ； 二季 度， 上证 综指 下 跌 0.93% ， 代 表大 盘股 表
现的沪 深 300 指 数上 涨 6.10% ，中 小盘 综合 指数 下跌 3.57% ， 创业 板综 合指 数下 跌 7.80% 。
3. 运 行分 析
上半年股票市场出现分化 ，债券市场小幅震荡，本 基金业绩表现好于比较 基 准。策略上，我们
保持合适的久期和杠杆比 例，积极参与波段投资机 会，优化配置结构，重点 配置中短期限、中高评
级信用 债， 合理 分配 类属 资产比 例。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
中银薪 钱包 货币 市场 基 金 2017 年上 半年 净值 收益 率 为 1.5240% ，高 于业 绩比 较基 准 85bp 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望未来，全球经济依然 处于不均衡发展和复苏阶 段，美国经济复苏态势回 落，欧洲经济稳中
向好， 但能 源价 格低 迷制 约了各 国通 胀的 上升 。 鉴 于对当 前经 济和 通胀 增速 的判断 ， 对 于国 内情 况，
经济短 期内 维持 在合 理 区 间内运 转， 经济 增速 短期 下滑压 力较 小， 中长 期 L 型增长 走势 的基 本趋 势
仍未发 生变 化 ， 宏 观政 策 仍将注 重于 经济 结构 调整 和金融 风险 防控 ， 继续 深 入推进 供给 侧改 革和 “ 三
去一降 一补 ” ， 建立 房地 产 市场平 稳健 康发 展的 长效 机制 ， 通 过财 税改 革和 国 企混改 等结 构化 改革 为
经济创造新的增长点。货 币政策将保持稳健中性， 整体基调不松不紧，适应 货币供应方式新变化，
调节好 货币 闸门 ， 公 开市 场方面 维护 流动 性基 本稳 定。 社 会融 资方 面， 在 银监 会加强 监管 的背 景下 ，
不断完善风险管理，防范 金融风险，规范表外融资 ，预计表外融资继续收缩 ，表内信贷投放也或将
因为着 力防 控资 产泡 沫而 放缓。
综合上 述分 析， 我们 对 2017 年下 半年 债券 市场 的走 势判断 保持 谨慎 乐观 。预 计 2017 年下 半 年中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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宏观调控政策整体保持稳 定，货币政策在中性偏紧 的总体基调下，目前已经 出现阶段性的放松，但
进一步 大幅 放松 的概 率不 大。预 计银 行间 7 天回 购 利率可 能小 幅下 行， 银行 间资金 面状 况整 体也 有
望保持稳 定。经济基本面较为强劲 ，基建投资可能遵循以往 年内 “ 前高 后低 ” 的规律而 出现下行， 房
地产投资在地产调控的大 背景下，难以拉动经济增 长，制造业投资保持稳中 有升。物价方面，通胀
对债市 的压 力较 低，PPI 高 位见顶 后继 续回 落， 同时 对 CPI 的 传导 力度 有限 ，CPI 上升 步伐 缓慢 。 美
联储 9 月 份加 息概 率较 低 ，缩表 计划 可能 要等 到年 末才开 始实 行， 但欧 央行 退出量 化宽 松政 策的 预
期上升对全球债市形成一 定压力。考虑到经济增长 动能延续韧性、货币政策 取向总体中性、利率债
供需压力渐增，预计下半 年债券收益率中枢可能呈 震荡走势，在出现经济下 行、监管放松、流动性
改善等情况时，适当捕捉 债券市场的短期阶段性机 会。信用债方面，允许刚 性兑付打破，进一步完
善金融市场建设，提高风 险定价能力等因素，下半 年或将存在个案违约风险 发生，规避信用风险较
大的品种。具体操作上， 在做好组合流动性管理的 基 础上，维持适度杠杆和 久期，均衡配置，合理
分配各类资产，审慎精选 信用债和可转债品种，积 极把握利率债和可转债的 投资交易机会。我们将
坚持从自上而下的角度预 判市场走势，并从自下而 上的角度严防信用风险。 作为基金管理者，我们
将一如 既往 地依 靠团 队的 努力和 智慧 ，为 投资 人创 造应有 的回 报。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
4.6.1 有关 参与 估值 流程 各 方及人 员的 职责 分工 、专 业胜任 能力 和相 关工 作经 历的描 述
根据证监会的相关规定， 本公司为建立健全有效的 估值政策和程序，经公司 执行委员会批准，
公司成立估值委员会，明 确参 与估值流程各方的人 员分工和职责，由研究部 、风险管理部、基金运
营部相关人员担任委员会 委员。估值委员会委员具 备应有的经验、专业胜任 能力和独立性，分工明
确，在上市公司研究和估 值、基金投资、投资品种 所属行业的专业研究、估 值政策、估值流程和程
序、基金的风险控制与绩 效评估、会计政策与基金 核算以及相关事项的合法 合规性审核和监督等各
个方面具备专业能力和丰 富经验。估值委员会严格 按照工作流程诚实守信、 勤勉尽责地讨论和决策
估值事项。日常估值项目 由基金运营部严格按照新 会计准则、证监会相关规 定和基金合同关于估值
的约定 执行 。 当 经济 环境 和证券 市场 发生 重大 变化 时， 针 对特 殊估 值工 作， 按 照以下 工作 流程 进行 ：
由公司估值委员会依据行 业协会提供的估值模型和 行业做法选定与当时市场 经济环境相适应的估值
方法并征求托管行、会计 师事务所的相关意见，由 基金运营部做出提示，对 其潜在估值调整对前一
估值日 的基 金资 产净 值的 影响是 否 在 0.25 ％ 以上 进 行测算 ，并 对确 认产 生影 响的品 种根 据前 述估 值
模型、估值流程计算提供 相关投资品种的公允价值 以进行估值处理，待清算 人员复核后，将估值结
果反馈基金经理，并提交 公司估值委员会。其他特 殊情形，可由基金经理主 动做出提示，并由研究
员提供 研究 报 告 ，交 估值 委员会 审议 ，同 时按 流程 对外公 布。 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 11 页共 26 页
4.6.2 基金 经理 参与 或决 定 估值的 程度
基金经 理参 与对 估值 问题 的讨论 ，对 估值 结果 提出 反馈意 见， 但不 介入 基金 日常估 值业 务。
4.6.3 本公 司参 与估 值流 程 各方之 间没 有存 在任 何重 大利益 冲突 。
4.6.4 定价 服务 机构 按照 商 业合同 约定 提供 定价 服务 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
根据本基金合同有关规定 ：本基金根据每日基金收 益情况，以每万份基金已 实现收益为基准，
为投资 人每 日计 算当 日收 益并分 配， 且每 日进 行支 付。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
本基金在报告期内未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值
低于五 千万 元的 情形 。
5
托 管 人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
报告期内，本托管人严格 遵守《中华人民共和国证 券投资基金法》及其他有 关法律法规、基金
合同和托管协议的规定， 诚信、尽责地履行了基金 托管人义务，不存在损害 本基金份额持有人利益
的行为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
报告期内，本托管人根据 国 家有关法律法规、基金 合同和托管协议的规定， 对基金管理人在本
基金的 投资 运作 、 基 金资 产净值 的计 算、 基金 收益 的计算 、 基 金费 用开 支等 方面进 行了 必要 的监 督、
复核和审查，未发现其存 在任何损害本基金份额持 有人利益的行为；基金管 理人在报告期内，严格
遵守了 《证 券投 资基 金法 》等有 关法 律法 规， 在各 重要方 面的 运作 严格 按照 基金合 同的 规定 进行 。
5.3 托管人对本 半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
本托管人认真复核了本半 年度报告中的财务指标、 净值表现、收益分配情况 、财务会计报告、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和 完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
6 半 年度 财务会 计报 告（ 未经 审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 中银 薪钱 包货 币市场 基金
报告截 止日 ：2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 本期末 上年度末 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 12 页共 26 页
2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日
资产： - -
银行存 款 2,645,873,589.87 3,963,807,399.70
结算备 付金 - -
存出保 证金 8,746.70 8,556.77
交易性 金融 资产 1,514,545,909.11 2,371,956,471.46
其中： 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 1,514,545,909.11 2,371,956,471.46
资产支 持证 券投 资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 199,130,138.70 1,648,112,590.49
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 14,323,144.84 27,752,589.62
应收股 利 - -
应收申 购款 8,853,788.42 987,514,660.16
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总计 4,382,735,317.64 8,999,152,268.20
负债和所有者权益
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债： - -
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 210,659,454.67 -
应付证 券清 算款 - -
应付赎 回款 - -
应付管 理人 报酬 931,333.64 1,874,488.10
应付托 管费 141,111.15 284,013.34
应付销 售服 务费 671,998.84 1,704,080.08
应付交 易费 用 45,753.90 71,267.84
应交税 费 - -
应付利 息 18,954.38 -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 93,300.75 69,000.00
负债合计 212,561,907.33 4,002,849.36
所有者权益： - -
实收基 金 4,170,173,410.31 8,995,149,418.84
未分配 利润 - -
所有者权益合计 4,170,173,410.31 8,995,149,418.84
负债和所有者权益总 计 4,382,735,317.64 8,999,152,268.20 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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注： 报 告截 止日 2017 年 6 月 30 日， 基金 份额 净值 1.000 元 ， 基金 份额 总 额 4,170,173,410.31 份。
6.2 利润表
会计主 体： 中银 薪钱 包货 币市场 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
一、收入 79,115,809.18 133,150,467.38
1.利息 收入 79,299,817.74 123,593,761.71
其中： 存款 利息 收入 45,156,967.22 71,103,680.87
债券利 息收 入 29,275,142.05 50,100,430.30
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 4,867,708.47 2,389,650.54
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） -184,008.56 9,556,705.67
其中： 股票 投资 收益 - -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -184,008.56 9,556,705.67
资产支 持证 券投 资收 益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “- ” 号填 列 ） - -
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） - -
减：二、费用 16,121,929.45 33,970,072.40
1．管 理人 报酬 6,938,664.05 11,757,107.11
2．托 管费 1,051,312.78 1,781,379.85
3．销 售服 务费 6,133,208.33 10,688,279.27
4．交 易费 用 - -
5．利 息支 出 1,849,075.54 9,607,351.47
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 1,849,075.54 9,607,351.47
6．其 他费 用 149,668.75 135,954.70
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） 62,993,879.73 99,180,394.98
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 62,993,879.73 99,180,394.98
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 中银 薪钱 包货 币市场 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 14 页共 26 页
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
8,995,149,418.84 - 8,995,149,418.84
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- 62,993,879.73 62,993,879.73
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
少以 “- ” 号填 列）
-4,824,976,008.53 - -4,824,976,008.53
其中：1.基 金申 购款 3,628,449,915.34 - 3,628,449,915.34
2.基金 赎回 款 -8,453,425,923.87 - -8,453,425,923.87
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净 值减 少以 “- ” 号填列 ）
- -62,993,879.73 -62,993,879.73
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
4,170,173,410.31 - 4,170,173,410.31
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
8,636,585,715.43 - 8,636,585,715.43
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- 99,180,394.98 99,180,394.98
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
少以 “- ” 号填 列）
-2,466,613,864.36 - -2,466,613,864.36
其中：1.基 金申 购款 8,946,580,557.85 - 8,946,580,557.85
2.基金 赎回 款 -11,413,194,422.21 - -11,413,194,422.21
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净 值减 少以 “- ” 号填列 ）
- -99,180,394.98 -99,180,394.98
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
6,169,971,851.07 - 6,169,971,851.07
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 李道 滨，主 管会 计工 作负 责人 ：欧阳 向军 ，会 计机 构负 责人： 乐妮
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中银薪钱包货币市场基金( 以下简称“ 本基金”) ，系经中国证券监督管理委员会 （以下简称 “ 中国
证监会 ” ） 证监许可[2014]583 号文《 关于核 准中银 薪 钱包货币 市场基金 募集的 批复》的 核准， 由基中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 15 页共 26 页
金管理 人中 银基 金管 理有 限公司 于 2014 年 6 月 20 日至 2014 年 6 月 24 日向 社会公 开募 集， 募集 期
结束经 安永 华明 会计 师事 务所( 特 殊普 通合 伙) 验 证并 出具安 永华 明(2014)验字第 61062100_B08 号验
资报告 后， 向中 国证 监会 报送基 金备 案材 料。 基金 合同 于 2014 年 6 月 26 日 生效。 本基 金为 契约 型
开 放 式， 存续 期 限不 定。设 立 时募 集的 扣 除认 购费后 的 实收 基金 （ 本金 ）为人 民币 896,812,186.99
元，在募集期间产生的活 期存款利息为人民币 14,802.87 元，以上实收基金 （本息）合计为人民币
896,826,989.86 元， 折 合 896,826,989.86 份 基金 份额 。 本基 金的 基金 管理 人及 注册登 记机 构均 为中 银
基金管 理有 限公 司， 基金 托管人 为兴 业银 行股 份有 限公司 。
本基金 投资 于法 律法 规或 监管机 构允 许投 资的 金融 工具 ， 包 括： 现金 、 通 知存 款、 一年 以内 （ 含
一年） 的银 行定 期存 款和 大额存 单； 剩余 期限 （或 回售期 限） 在 397 天 以内 （含 397 天 ）的 债券 、
剩余期 限在 397 天以 内（ 含 397 天） 的资 产支 持证 券、剩 余期 限在 397 天以 内（含 397 天） 的 中
期票据；期限在一年以内 （含一年）的债券回购、 期限在一年以内（含一年 ）的中央银行票据、短
期融资券，及法律法规或 中国证监会允许基金投资 的其他金融工具，但须符 合中国证监会的相关规
定。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：同期 七天 通知 存款 税后 利率。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照中国财 政部颁布的《企业会计准 则 —基本准则》以及其后 颁布及修订的具体
会计准则 、应用指南、解释以及其 他相关规定（以下合称 “ 企业会计准 则 ” ）编制，同 时，对于在 具
体会计核算和信息披露方 面，也参考了中国证券投 资基金业协会修订的《证 券投资基金会计核算业
务指引 》 、 中国 证监 会制 定 的 《 关于进 一步 规范 证券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 、 《关 于证 券投 资
基金执行< 企 业会计 准则> 估值业务 及份 额净值 计价 有关事项 的通 知》 、 《 证券 投资基金 信息 披露管 理
办法》 、 《证 券投 资基 金信 息披露 内容 与格 式准 则》 第 3 号《 半 年 度报 告的 内 容与格 式》 、 《证 券投 资
基金信 息披 露编 报规 则》 第 3 号《会 计报 表附 注的 编制及 披露 》 、 《 证券 投资 基金信 息披 露 XBRL 模
板第 3 号< 年 度报 告和 半年 度报告> 》 、其 他中 国证 监 会及中 国证 券投 资基 金业 协会颁 布的 相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2017 年 6 月 30 日的 财务
状况以 及 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 止期 间的经 营成 果和 净值 变动 情况。
6.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计 估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告期所采用的其他会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 差错更正的说明 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 16 页共 26 页
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
6.4.6.1 营 业税 、增 值税
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文《关 于证券 投资 基金税 收政 策 的通知 》的 规定 ，
自 2004 年 1 月 1 日 起， 对 证券投 资基 金 （ 封闭 式证 券投资 基金 ， 开 放式 证券 投资基 金） 管理 人运 用
基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 ，继 续免 征营 业税 ；
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2016]36 号 文《关 于全面 推开 营业税 改增 值 税试点 的通 知》 的
规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年 5 月 1 日 起在 全国 范围内 全面 推开 营业 税改 征增值 税试 点， 金融 业
纳入试点范围，由缴纳营 业税改为缴纳增值税。对 证券投资基金（封闭式证 券投资基金，开放式证
券投资基金）管理人运用 基金买卖股票、债券的转 让收入免征增值税；国债 、地方政府债利息收入
以及金 融同 业往 来利 息收 入免征 增值 税； 存款 利息 收入不 征收 增值 税；
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2016]46 号 文《关 于进一 步明 确全面 推开 营 改增试 点金 融业 有
关政策的通知》的规定， 金融机构开展的质押式买 入返售 金融商品业务及持 有政策性金融债券取得
的利息 收入 属于 金融 同业 往来利 息收 入；
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2016]70 号 文《关 于金融 机构 同业往 来等 增 值税政 策的 补充 通
知》的规定，金融机构开 展的买断式买入返售金融 商品业务、同业存款、同 业存单以及持有金融债
券取得 的利 息收 入属 于金 融同业 往来 利息 收入 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]140 号文 《 关 于明确 金融 、 房 地产 开发 、 教育 辅助 服务 等
增值税政策的通知》的规 定，资管产品运营过程中 发生的增值税应税行为， 以资管产品管理人为增
值税纳 税人 ；
根据财 政部 、国家 税务 总 局财 税[2017]56 号 文《关 于资管 产品 增值税 政策 有 关问题 的通 知》 的
规定 ， 对资 管产 品 在 2018 年 1 月 1 日 前运 营过 程中 发生的 增值 税应 税行 为， 未缴纳 增值 税的 ， 不 再
缴纳； 已缴 纳增 值税 的， 已纳税 额从 资管 产品 管理 人以后 月份 的增 值税 应纳 税额中 抵减 。
6.4.6.2 企 业所 得税
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文《关 于证券 投资 基金税 收政 策 的通知 》的 规定 ，
自 2004 年 1 月 1 日 起， 对 证券投 资基 金 （ 封闭 式证 券投资 基金 ， 开 放式 证券 投资基 金） 管理 人运 用
基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 ，继 续免 征企 业所 得税；
根据财 政部 、国家 税 务 总 局财税[2008]1 号文 《关 于 企业所 得税 若干优 惠政 策 的通知 》的 规定，
对证券投资基金从证券市 场中取得的收入，包括买 卖股票、债券的差价收入 ，股权的股息、红利收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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6.4.6.3 个 人所 得税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2008]132 号文 《 财 政部、 国家 税务 总局 关于 储蓄存 款利 息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日起， 对储 蓄存 款 利息所 得暂 免征 收个 人
所得税 。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本基金 本会 计期 间内 存在 控制关 系或 其他 重大 利害 关系的 关联 方未 发生 变化 。
6.4.7.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
中银基 金管 理有 限公 司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国银 行股 份有 限公 司 (“ 中国银 行”) 基金管 理人 的控 股股 东、 基金销 售机 构
兴业银 行股 份有 限公 司 (“ 兴业银 行 ”) 基金托 管人
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 通过 关联 方交 易单元 进行 交易 。
6.4.8.1.1 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无应 支付 关联 方的佣 金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发生的基金应 支付的管
理费
6,938,664.05 11,757,107.11
其中：支付销售机 构的客户
维护费
2,892,752.27 5,365,658.07
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.33% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E× 0.33%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
6.4.8.2.2 基金托管费 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 18 页共 26 页
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发生的基金应 支付的托
管费
1,051,312.78 1,781,379.85
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.05% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E× 0.05%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
6.4.8.2.3 销售服务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中银基 金管 理有 限
公司
1,448,148.73
兴业银 行 -
中国银 行 4,684,084.02
合计 6,132,232.75
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中银基 金管 理有 限
公司
1,819,244.33
兴业银 行 -
中国银 行 8,868,588.70
合计 10,687,833.03
注：基 金销 售服 务费 按前 一日的 基金 资产 净值 的 0.30% 的年 费率 计提 。计 算方 法如下 ：
H=E× 0.30%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
本基金 管理 人 于 2017 年 6 月 22 日发 布公 告， 自 6 月 22 日至 9 月 28 日 实施 销售服 务费 优惠 活
动，销 售服 务费 费率 由 原 0.30%调整为 0.10% 。 活动 结束后 恢复 原销 售服 务费 率。
6.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 19 页共 26 页
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
兴业银 行 244,643,965.35
196,243,69
3.86
- - - -
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
兴业银 行 - - - -
594,000,000.0
0
35,140.27
6.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30
日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
期初持 有的 基金 份额 10,394,464.80 10,124,709.12
期间申 购/ 买 入总 份额 123,054.88 141,668.31
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 10,517,519.68 -
期末持 有的 基金 份额 - 10,266,377.43
期 末 持 有 的 基 金 份 额 占 基 金 总
份额比 例
- 0.17%
注：本 基金 管理 人运 用固 有资金 投资 本基 金所 采用 的费率 适用 招募 说明 书以 及管理 人发 布的 最
新公告 规定 的费 率结 构。
6.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方于 本报 告期 末未投 资本 基金 。
6.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行股 份有
限公司
9,873,589.87 120,566.33 7,024,976.26 68,669.20
合计 9,873,589.87 120,566.33 7,024,976.26 68,669.20 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 20 页共 26 页
6.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
基金本 报告 期内 未发 生在 承销期 内参 与关 联方 承销 证券的 情况 。
6.4.9 期末（2017 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通 受限证券
6.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 无因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券。
6.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
6.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
金融资 产款 余 额 210,659,454.67 元， 是以 如下 债券 作 为质押 ：
金额单 位 ： 人民 币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
111708143
17 中 信银 行
CD143
2017-07-03 99.53 330,000 32,844,900.00
111799573
17 天 津银 行
CD105
2017-07-03 99.08 120,000 11,889,600.00
179917
17 贴 现国 债
17
2017-07-03 99.86 300,000 29,956,860.68
179927
17 贴 现国 债
27
2017-07-03 99.31 400,000 39,723,008.33
150417 15 农发 17 2017-07-03 100.04 500,000 50,020,582.85
140220 14 国开 20 2017-07-03 100.14 600,000 60,084,434.47
合计
2,250,000.00 224,519,386.33
6.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金未 持有 交易所 市场 债券 正回 购交 易中作 为质 押的
债券。
6.4.10 有助于理解和分析 会计报表需要说明的 其他 事项
本报告 期内 ，没 有有 助于 帮助和 分析 会计 报表 需要 说明的 其他 事项 。
7 投 资组 合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单 位 ： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ） 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 21 页共 26 页
1 固定收 益投 资 1,514,545,909.11 34.56
其中： 债券 1,514,545,909.11 34.56
资产支 持证 券 - -
2 买入返 售金 融资 产 199,130,138.70 4.54
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,645,873,589.87 60.37
4 其他各 项资 产 23,185,679.96 0.53
5 合计 4,382,735,317.64 100.00
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
1
报告期 内债 券回 购融 资余 额 3.34
其中： 买断 式回 购融 资 -
项目 金额
占基金 资产 净值 的比 例
（％）
2
报告期 末债 券回 购融 资余 额 210,659,454.67 5.05
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报 告期 内债 券回 购融 资余额 占基 金资 产净 值的 比例为 报告 期内 每个 交易 日融资 余额 占资 产
净值比 例的 简单 平均 值。
债券正回购的资金余 额超 过基金资产净值的20% 的说明
本基金 合同 约定 ： 本基 金债 券正回 购的 资金 余额 在每 个交易 日均 不得 超过 基金 资产净 值 的 20% 。
本报告 期内 ，本 基金 未发 生债券 正回 购融 资余 额超 过基金 资产 净 值 20% 的情 况。
7.2 基金投资组合平均剩余 期限
7.2.1 投资组合平均剩余期 限基本情况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 91
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 99
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 42
报告期内投资组合平 均剩 余期限超过 120 天情况说明
本基金 合同 约定 ： “ 本基 金 投资组 合的 平均 剩余 期限 在每个 交易 日均 不得 超 过 120 天 ” ， 本报 告
期内， 本基 金未 发生 超标 情况。
7.2.2 期末投资组合平均剩 余期限分布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产净
值的比 例（ ％）
各期限 负债 占基 金资 产净
值的比 例（ ％）
1 30 天 以内 9.81 5.05
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的
浮动利 率债
- - 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 22 页共 26 页
2 30 天 （含 ） —60 天 30.28 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的
浮动利 率债
- -
3 60 天 （含 ） —90 天 36.65 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的
浮动利 率债
- -
4 90 天 （含 ） —120 天 10.79 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的
浮动利 率债
- -
5 120 天 （含 ） —397 天（ 含 ） 17.02 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的
浮动利 率债
- -
合计 104.54 5.05
7.3 报告期内投资组合平均 剩余存续期超过 240 天情况说明
本基金 本报 告期 内未 出现 投资组 合平 均剩 余存 续期 超过 240 天 的情 况。
7.4 期末按债券品种分类的 债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 摊余成 本 占基金 资产 净值 比例( ％)
1 国家债 券 119,679,868.13 2.87
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 110,105,017.32 2.64
其中： 政策 性金 融债 110,105,017.32 2.64
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 319,951,616.29 7.67
6 中期票 据 - -
7 同业存 单 964,809,407.37 23.14
8 其他 - -
9 合计 1,514,545,909.11 36.32
10
剩余存 续期 超过 397 天的 浮动利
率债券
- -
7.5 期末按摊余成本占基金 资产净值比例大小排 名的 前十名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量( 张) 摊余成 本
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 111708143 17 中 信银 行 CD143 2,000,000 199,064,954.57 4.77
2 111780281 17 南 京银 行 CD126 1,500,000 143,338,628.32 3.44
3 111715136 17 民 生银 行 CD136 1,000,000 99,543,051.87 2.39
4 111799573 17 天 津银 行 CD105 1,000,000 99,076,683.33 2.38
5 111710281 17 兴 业银 行 CD281 1,000,000 98,997,683.74 2.37
6 111780083 17 深 圳前 海微 众银 1,000,000 96,545,538.50 2.32 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 23 页共 26 页
行 CD030
7 140220 14 国开 20 600,000 60,084,434.47 1.44
8 150417 15 农发 17 500,000 50,020,582.85 1.20
9 019546 16 国债 18 500,000 49,999,999.12 1.20
10 011698651
16 金 圆投 资
SCP001
500,000 49,996,246.99 1.20
7.6“ 影子定价 ” 与 “ 摊余成 本法 ” 确定的基金资产净值 的偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间的 次数 0
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.0314%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0695%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0304%
报告期内负偏离度的 绝对 值达到 0.25% 情况说明
本报告 期内 本基 金负 偏离 度的绝 对值 没有 达到0.25% 。
报告期内正偏离度的 绝对 值达到 0.5%情况说明
本报告 期内 本基 金正 偏离 度的绝 对值 没有 达到0.50% 。
7.7 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 所有资产支持证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 投资组合报告附注
7.8.1 基金计价方法说明
本基金估值采用摊余成本 法计价，即估值对象以买 入成本列示，按票面利率 或商定利率每日计
提应收 利息 ，并 按实 际利 率法在 其剩 余期 限内 摊销 其买入 时的 溢价 或折 价。
7.8.2 本基金投资的前十名 证券的发行主体本期 没有 出现被监管部门立案 调查 ， 或在报告编制 日前一
年内受到公开谴责、 处罚 的情形。
7.8.3 期末其他各项资产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 8,746.70
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 14,323,144.84
4 应收申 购款 8,853,788.42
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 23,185,679.96
7.8.4 其他需说明的重要事 项 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。
8 基 金份 额持有 人信 息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
603,077 6,914.83 2,089,680,715.87 50.11% 2,080,492,694.44 49.89%
8.2 期末基金管理人的从业 人员持有本基金的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理 人 所有 从业 人员 持有本
基金
642,957.15 0.0154%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0~10
9 开 放式 基金份 额变 动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2014 年 6 月 26
日）基 金份 额总 额
896,826,989.86
本报告 期 期 初基 金份 额总 额 8,995,149,418.84
本报告 期 基 金总 申购 份额 3,628,449,915.34
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 8,453,425,923.87
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期 期 末基 金份 额总 额 4,170,173,410.31
注：表 内 “ 总申 购份 额 ” 含 红利再 投份 额。
10 重 大事 件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 ，本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人的 专门 基金 托管部 门无 重大 人事 变动 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 ，未 发生 涉及 基金管 理业 务、 基金 财产 、基金 托管 业务 的诉 讼。 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
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10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 ，基 金的 投资 策略没 有发 生改 变。
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 ，为 基金 进行 审计的 会计 师事 务所 没有 发生变 更。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员没有 受稽 查或 处罚 等情 况。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
国信证 券 1 - - - - -
东北证 券 2 - - - - -
天风证 券 2 - - - - -
国金证 券 1 - - - - -
海通证 券 2 - - - - -
注：1、 专用 交易 单元 的选 择标准 和程 序： 根据 中国 证监会 《关 于加 强证 券投 资基金 监管 有关 问
题的通 知 》 （证 监基字<1998>29 号 ） 及 《 关于 完善 证券投 资基 金交 易席 位制 度有关 问题 的通 知 》 有
关规定 ，本 公司 租用 证券 公司专 用交 易单 元的 选择 标准主 要包 括： 券商 基本 面评价 （财 务状 况、 经
营状况 ） 、 券 商研 究机 构 评价 （报 告质 量、 及时 性 和数量 ） 、 券 商每 日信 息 评价 （及 时性 和有 效性 ）
和券商 协作 表现 评价 等方 面。本 公司 租用 证券 公司 专用交 易单 元的 选择 程序 ：首先 根据 租用 证券 公
司专用 交易 单元 的选 择标 准形成 《券 商研 究所 服务 质量评 分表 》， 然后 根据 评分高 低进 行选 择基 金
专用交 易单 元并 与其 签订 交易单 元租 用协 议。
2、报 告期 内租 用证 券公 司 交易单 元的 变更 情况 ：无 。
10.7.2 基 金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
国信证 券
79,965,000.8
0
100.00% - - - - 中银薪钱包货币市场基金 2017 年半年度报告摘要
第 26 页共 26 页
10.8 偏离度绝对值超过 0.5% 的情况
本基金 本报 告期 内偏 离度 绝对值 均未 超 过 0.5% 。
11 影 响投 资者决 策的其 他重 要信息
11.1 报告期内单一投资者 持有基金份额比例达 到或 超过20%的情况
投资者
类别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20% 的 时间 区间
期初份
额
申购份
额
赎回份 额 持有份 额 份额占 比
机构 1
2017-05-31 至
2017-06-15
604,74
8,069.
76
608,63
3,723.
15
603,761,
776.43
609,620,016
.48
14.620%
2
2017-06-16 至
2017-06-30
0.00
1,001,
527,99
6.41
0.00
1,001,527,9
96.41
24.019%
产品特 有风 险
本基金 由于 存在 上述 单一 投资者 持有 基金 份额 比例 达到或 超过20% 的情 况， 存 在以下 特有 风险 ： （1 ）
持有基 金份 额比 例达 到或 超过20% 的 投资 者大 额赎 回 导致的 基金 份额 净值 波动 风险； （2） 持 有基 金
份额比 例达 到或 超过20% 的 投资者 大额 赎回 导致 的流 动性风 险； （3） 持 有基 金 份额比 例达 到或 超过
20% 的 投资 者大 额赎 回导 致 的巨额 赎回 风险 ；（4） 持 有基金 份额 比例 达到 或超 过20% 的投 资者 大额
赎回导 致的 基金 资产 净值 持续低 于5000 万 元的 风险 。
中 银基 金管理 有限 公司
二 〇一 七年八 月二 十九日
