融 通 增 利 债 券 型证 券 投 资 基 金
2017 年 半 年 度 报告 摘要
2017 年 6 月30 日
基金管 理人： 融通基金管 理有限公司
基金托 管人： 中信银行股 份有限公司
送出日 期：2017 年8 月28 日 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§1 重要提示
基金管理人的 董事会及 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托管人中 信银行股 份 有限公司根据 融通增利 债 券型证券投资 基金(以下 简 称 “本基金 ”)
基金合 同规 定， 于 2017 年 8 月 18 日 复核 了本 报告 中的财 务指 标、 净值 表现 、利润 分配 情况 、财
务会计 报告 、投 资组 合报 告等内 容， 保证 复核 内容 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基 金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 融通增 利债 券
基金主 代码 002579
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 4 月 1 日
基金管 理人 融通基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中信银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 989,514,162.77 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金 在严 格控 制风 险的 前提下 ，力 争获 得高 于业 绩
比较基 准的 投资 收益 。
投资策 略
本基金 的具 体投 资策 略包 括资产 配置 策略 、 利 率策 略、
信用策 略、 类属 配置 与个 券选择 策略 以及 资产 支持 证
券的投 资策 略等 部分 。
业绩比 较基 准 中债综 合全 价（ 总值 ）指 数
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ，其 长期平 均预 期风 险和 预期 收
益率低 于股 票型 基金 、混 合型基 金， 高于 货币 市场 基
金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 融通基 金管 理有 限公 司 中信银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 涂卫东 方韡
联系电 话 （0755 ）26948666 4006800000
电子邮 箱 service@mail.rtfund.com fangwei@citicbank.com
客户服 务电 话
400-883-8088、（0755 ）
26948088
95558
传真 （0755 ）26935005 010-85230024
2.4 信息披露方式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.rtfund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 处、 基金 托管 人处
§3 主要财务指标和基金 净值 表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 15,092,378.96
本期利 润 10,292,825.08
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0104
本期基 金份 额净 值增 长率 1.00% 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0031
期末基 金资 产净 值 992,602,454.48
期末基 金份 额净 值 1.003
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水
平要低 于所 列数 字。
2 、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
3 、期末可供分 配基金份 额 利润=期末可供 分配利润 ÷ 期末基金份额 总额。其 中 期末可供分 配
利润： 如果 期末 未分 配利 润 的未实 现部 分为 正数,则 期 末可供 分配 利润 的金 额为 期末未 分配 利润 的
已实现部分, 如果期末 未分 配利润的未 实现部分 为负 数,则期末可 供分配利 润的 金额为期末 未分配
利润（ 已实 现部 分扣 除未 实现部 分） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的 比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.90% 0.05% 0.90% 0.06% 0.00% -0.01%
过去三 个月 0.70% 0.06% -0.88% 0.08% 1.58% -0.02%
过去六 个月 1.00% 0.06% -2.11% 0.08% 3.11% -0.02%
过去一 年 1.46% 0.06% -3.50% 0.10% 4.96% -0.04%
自基金 合同
生效起 至今
2.47% 0.06% -4.02% 0.09% 6.49% -0.03% 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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3.2.2 自基金合同生效以来 基金 份额累计净值增长率 变动 及其与同期业绩比较 基准 收益率变动的
比较
注：1 、本 基金 合同 生效 日 为 2016 年4 月1 日。
2 、 本 基金 的建 仓期 为自 合 同生效 日 起6 个 月 ， 截 止 报告期 末 ， 各 项资 产配 置 比例符 合合同 规
定。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情 况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金 的经验
融通基 金管 理有 限公 司 （ 以下简 称 “ 本公 司” ） 经 中 国证监 会证 监基 字[2001]8 号文 批准 ， 于
2001 年 5 月 22 日 成立 ， 公司注 册资 本 12500 万元 人民币 。本 公司 的股 东及 其出资 比例 为： 新时
代证券 股份 有限 公 司60% 、日兴 资产 管理 有限 公司 （Nikko AssetManagement Co., Ltd. ）40% 。
截至 2017 年 6 月 30 日， 公司共 管理 六十 六只 开放 式基金 ：即 融通 新蓝 筹混 合基金 、融 通 债
券基金 、 融 通深 证100 指 数基金 、 融 通蓝 筹成 长混 合基金 、 融 通行 业景 气混 合基金 、 融 通巨 潮 100
指数基 金 （LOF ） 、 融通 易 支付货 币基 金、 融通 动力 先锋股 票基 金、 融通 领先 成长混 合基 金 （LOF）、融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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融通内 需驱 动混 合基 金 、 融通深 证成 份指 数基 金 、 融通四 季添 利债 券基 金 、 融通创 业板 指数 基金 、
融通医疗保健 混合基金 、 融通岁岁添利 定期开放 债 券基金、融通 丰利四分 法 （QDII-FOF）基 金、
融通汇财宝货 币市场基 金 、融通可转债 债券基金 、 融通通泰保本 混合基金 、 融通通泽混 合基金、
融通通 福债 券基 金(LOF) 、 融通通 源短 融债 券基 金 、 融通通 瑞债 券基 金 、 融 通 月月添 利基 金 、 融 通
健康产业混合 基金、融 通 转型三动力混 合基金、 融 通互联网传媒 混合基金 、 融通新区域 新经济混
合基金、融通 通鑫混合 基 金、融通新能 源混合基 金 、融通军工分 级指数基 金 、融通证券 分级指数
基金、融通中 证大农业 指 数基金（LOF ） 、融通跨 界 成长混合基金 、融通新 机 遇混合基金 、融通成
长30 混合 基金 、 融通 中国 风 1 号 混合 基金 、 融通 通 盈保本 混合 基金 、 融通 增 利债券 基金 、 融通 增
裕债券 基金 、 融通 增鑫 债 券基金 、 融通 增益 债券 基 金、 融通 增祥 债券 基金 、 融通新 消费 混合 基金 、
融通增丰债券 基金、融 通 通安债券基金 、融通通 优 债券基金、融 通通乾研 究 精选混合基 金、融通
新趋势混合基 金、融通 通 景混合基金、 融通国企 改 革新机遇混合 基金、融 通 通尚混合基 金、融通
新优选混合基 金、融通 通 裕债券基金、 融通通和 债 券基金、融通 沪港深智 慧 生活混合基 金、融通
现金宝货币市 场基金、 融 通通祺债券基 金、融通 稳 利债券基金、 融通通宸 债 券基金、融 通通玺债
券基金和融通 通穗债券 基 金、融通通弘 债券基金 、 融通通润债券 基金、 融 通 通颐定期开 放债券 基
金、融 通人 工智 能指 数基 金（LOF ） 。 其中 ，融 通债 券基金 、融 通深 证 100 指 数基金 和融 通蓝 筹 成
长混合 基金 同属 融通 通利 系列证 券投 资基 金。 此外 ，公司 还开 展了 特定 客户 资产管 理业 务。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小 组）及基金经理助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
王涛
本基金
的基金
经理
2016 年4 月1 日 - 14
王涛先 生， 南开 大学 经济
学硕士 ，14 年 证券 投资 从
业经历 ，具 有基 金从 业资
格。历 任中 国工 商银 行深
圳市分 行外 汇及 衍生 品交
易员、 招商 银行 总行 金融
市场部 交易 员、 东莞 证券
固定收 益类 产品 投资 经
理。2014 年 9 月加 入融 通
基金管 理有 限公 司， 现任
融通易 支付 货币 、融 通汇
财宝货 币（ 由原 融通 七天
理财债 券转 型而 来） 、 融 通
通源短 融债 券、 融通 增利
债券、 融通 通安 债券 、融
通月月 添利 定期 开放 债融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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券、融 通通 福债 券（LOF ）
（由原 融通 通福 分级 债券
转型而 来） 、融 通通 和债
券、融 通通 祺债 券、 融通
通宸债 券、 融通 通玺 债券 、
融通通 穗债 券、 融通 通弘
债券、 融通 通颐 定 期 开放
债券基 金的 基金 经理 。
注 ：1 、 任免 日期 根据 基金 管理人 对外 披露 的任 免日 期填写 ； 证券 从业 年限 以 从事证 券业 务相
关工作 的时 间为 计算 标准 。
2 、2017 年7 月29 日起， 王涛先 生不 再担 任本 基金 的基金 经理 ， 由 黄浩 荣先 生担任 本基 金 的
基金经 理。 具体 内容 请参 阅 2017 年 7 月 29 日在 《 中国证 券报 》 、 《 上海 证券 报》 、 《 证券 时报 》 上
刊登的 相关 公告 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格遵 守 《证 券投 资基 金 法》 等有 关法 律法 规和 本 基金合 同的 规定 ，
本着诚实信用 、勤勉尽 责 的原则管理和 运用基金 资 产，在严格控 制风险的 基 础上，为基 金持有 人
谋求最大利益 ，无损害 基 金持有人利益 的行为， 本 基金投资组合 符合有关 法 律法规的规 定及基金
合同的 约定 。
4.3 管理人对报告期内公 平交 易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
本基金管理人 一直坚持 公 平对待旗下所 有投资组 合 的原则，在授 权、研究 分 析、投资决策 、
交易执 行、 业绩 评估 等各 个环节 保证 公平 交易 制度 的严格 执行 。
本基金 管理 人对 报告 期内 不同时 间窗 下 （日 内 、3 日 内、5 日 内 ） 公 司管 理的 不 同投资 组合 同
向交易 的交 易价 差进 行了 分析， 各投 资组 合的 同向 交易价 差均 处于 合理 范围 之内。
报告期 内， 本基 金管 理人 严格执 行了 公平 交易 的原 则和制 度。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本基金 报告 期内 未发 生异 常交易 。
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 的说 明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和 运作分析
2017 年上 半年 ， 宏 观基 本 面相对 稳定 ， 受 到货 币政 策收紧 和监 管政 策双 重影 响， 利 率债 市场
主要表现为收 益率的显 著 上升以及期限 利差的持 续 收窄两大特征 ，并且短 端 调整幅度明 显大于长
端；信 用债 收益 率年 初以 来出现 了明 显上 行， 从 5 月开始 见顶 回落 。信 用利 差方面 ，短 融中 票 的融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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信用利 差出 现了 主动 走扩 ，4 月 份进 一步 走扩 ，6 月 份利差 收窄 较明 显。
6 月随着央行 提出“削 峰 填谷”熨平资 金周期的 货 币政策基调， 监管部门 加 强政策解读和 预
期引导，加之 配置资金 的 入场，近期债 市出现了 一 定的回调，市 场情绪快 速 好转，收益 率经历了
一波下 行。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 1.003 元； 本报 告期基 金份 额净 值增 长率 为 1.00% ，业 绩
比较基 准收 益率 为-2.11% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望
展望下半年， 一方面未 来 随着房地产调 控、金融 去 杠杆、地方政 府融资限 制 对实体经济构 成
压力，基本面 对债市有 潜 在的边际催化 因素；全 国 金融工作会议 中既无明 显 “加重”金 融去杠杆
笔墨， 也未 透露 政策 放松 的迹象 ， 因 此下 半年 货币 政策整 体大 概率 维持 上半 年的中 性偏 紧的 态势 ，
监管协 调继 续加 强；
另一方面，困 扰市场的 几 个因素仍然存 在。首先 ， 去杠杆政策依 然没有结 束 ，从银行同业 占
比、NCD 发 行力度等 都可 以看出本轮金 融去杠杆 尚 未完全实现目 标；第二 ， 下半年债市供 求形势
并不乐观，上 半年紧张 氛 围中大量债券 发行推迟 ， 使得下阶段发 行压力有 所 囤积；第三 ，在央行
流动性“削峰 填谷”的 操 作基调下，不 排除央行 逆 市场预期而动 ，保持资 金 整体紧平衡 状态的可
能性， 而这 可能 会引 发市 场预期 的重 新修 正。
上半年诸多 利 空之下， 短 期债券收益率 高点可能 已 经显现，市场 上各机构 欠 配资金仍存在 需
求反弹的空间 ，可能助 力 债市上涨；但 本轮去杠 杆 过程中，银行 和非银机 构 均面临一定 的负债端
压力，在债券 市场上表 现 为负债端高成 本和需求 端 的缺位，会制 约收益率 下 行的幅度。 因此，整
体债市 在下 半年 可能 呈现 区间震 荡格 局， 组合 应把 握存在 预期 差的 合适 交易 性机会 。
4.6 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明
报告期内，本 基金的估 值 业务严格按照 《融通基 金 管理有限公司 证券投资 基 金估值业务原 则
和程序》进行 ，公司设 立 由研究部、风 险管理部 、 登记清算部、 固定收益 部 、国际业务 部和监察
稽核部指定人 员共同组 成 的估值委员会 ，通过参 考 行业协会估值 意见、参 考 独立第三方 机构估值
数据等一种或 多种方式 的 有效结合，减 少或避免 估 值偏差的发生 。估值委 员 会的相关成 员均具备
相应的 专业 胜任 能力 和相 关工作 经历 ，估 值委 员会 成员不 包含 基金 经理 。
估值委员会定 期对经济 环 境是否发生重 大变化、 证 券发行机构是 否发生影 响 证券价格的重 大
事件以及估值 政策和程 序 进行评价，在 发生了影 响 估值政策和程 序的有效 性 及适用性的 情况后及
时修订估值方 法，以保 证 其持续适用。 估值政策 和 程序的修订须 经公司总 经 理办公会议 审批后方融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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可实施。基金 在采用新 投 资策略或投资 新品种时 ， 应评价现有估 值政策和 程 序的适用性 。其中研
究部负责定期 对经济环 境 是否发生重大 变化、证 券 发行机构是否 发生影响 证 券价格的重 大事件以
及估值政策和 程序进行 评 价，风险管理 部负责估 值 方法的研究、 价格的计 算 及复核，登 记清算部
进行具体的估 值核算并 计 算每日基金净 值，每日 对 基金所投资品 种的公开 信 息、基金会 计估值方
法的法规等进 行搜集并 整 理汇总，供估 值委员会 参 考，监察稽核 部负责基 金 估值业务的 事前、事
中及事后的审 核工作。 基 金经理不参与 估值决定 ， 参与估值流程 各方之间 亦 不存在任何 重大利益
冲突， 截至 报告 期末 公司 未与外 部 估 值定 价服 务机 构签约 。
4.7 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明
(1) 本 基金 于2017 年 1 月11 日 实施2016 年第3 次 利润分 配， 以2016 年 12 月 31 日的 可分 配
收益为 基准 ， 每10 份基 金 份额派 发红 利 0.03 元。
(2) 本 基金 于 2017 年 3 月29 日实施 2017 年第 1 次 利润分 配， 以2017 年 3 月 22 日 的可 分配
收益为 基准 ， 每10 份基 金 份额派 发红 利 0.03 元。
(3) 本 基金 于 2017 年 4 月14 日实施 2017 年第 2 次 利润分 配， 以2017 年 3 月 31 日 的可 分配
收益为 基准 ， 每10 份基 金 份额派 发红 利 0.02 元。
(4) 本 基金 于 2017 年 6 月26 日实施 2017 年第 3 次 利润分 配， 以2017 年 6 月 20 日 的可 分配
收益为 基准 ， 每10 份基 金 份额派 发红 利 0.05 元。
4.8 报告期内管理人对本 基金 持有人数或基金资产 净值 预警情形的说明
本报告期内, 本 基 金 不 存 在连 续 二 十 个 工 作 日 基 金 份额 持 有 人 数 量 不 满 二 百 人或 者 基 金 资 产
净值低 于五 千万 的情 形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明
自2016 年4 月1 日 融通 增 利债券 型证 券投 资基 金 （ 以下简 称 “ 本基 金 ” ） 成 立以来 ， 作为 本
基金的托管人 ，中信银 行 严格遵守了《 证券投资 基 金法》及其他 有关法律 法 规、基金合 同和托管
协议的 规定 ， 尽 职尽 责地 履行了 托管 人应 尽的 义务 ， 不存 在任 何损 害基 金份 额持有 人利 益的 行 为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金 投资运作遵规守信、 净值 计算、利润分配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 按 照国家有关法 律法规、 基 金合同和托管 协议要求 ， 对基金管理人 —
—融通基金管 理有限公 司 在本基金投资 运作方面 进 行了监督，对 基金资产 净 值计算、基 金份额申
购赎回价格的 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，未 发现基金 管 理人有损害 基金份额
持有人 利益 的行 为。
报告期 内， 本基 金 对 基金 份额持 有人 进行 了 4 次利 润分配 ，分 配金 额 为 12,863,943.71 元。 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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5.3 托管人对本半年度报 告中 财务信息等内容的真 实、 准确和完整发表意见
由本基金管理 人 —— 融 通 基金管理有限 公司编制 ， 并经本托管人 复核审查 的 本半年度报告 中
的财务 指标 、净 值表 现、 收益分 配、 财务 会计 报告 、投资 组合 报告 等内 容真 实、准 确和 完整 。
§6 半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 融通 增利 债券 型证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2017 年6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月31 日
资 产：
银行存 款 384,406.71 4,255,971.15
结算备 付金 19,549,294.87 19,399,459.24
存出保 证金 3,000.39 34,696.42
交易性 金融 资产 1,271,041,744.70 1,322,282,511.10
其中： 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 1,271,041,744.70 1,322,282,511.10
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 14,104.08 -
应收利 息 25,709,204.73 18,391,319.05
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 1,316,701,755.48 1,364,363,956.96
负债和所有者权益
本期末
2017 年6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 323,700,000.00 365,500,000.00
应付证 券清 算款 - 3,185,276.35
应付赎 回款 0.15 9.98
应付管 理人 报酬 244,582.00 253,032.93
应付托 管费 81,527.34 84,344.32 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 3,725.43 809.60
应交税 费 - -
应付利 息 -123,930.61 12,069.13
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 193,396.69 60,000.01
负债合 计 324,099,301.00 369,095,542.32
所有者权益：
实收基 金 989,514,162.77 989,608,519.02
未分配 利润 3,088,291.71 5,659,895.62
所有者 权益 合计 992,602,454.48 995,268,414.64
负债和 所有 者权 益总 计 1,316,701,755.48 1,364,363,956.96
注： 报 告截 止日2017 年6 月30 日， 基金 份额 净值 为1.003 ， 基 金份 额总 额为 989,514,162.77
份。
6.2 利润表
会计主 体： 融通 增利 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017
年 6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月 1 日(基金合
同生效日)至2016 年 6 月
30 日
一、收入 18,947,242.42 4,506,921.72
1.利息 收入 24,033,251.84 3,014,595.23
其中： 存款 利息 收入 150,122.33 428,808.93
债券利 息收 入 23,883,129.51 2,540,851.30
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 - 44,935.00
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 -286,480.76 -211,152.30
其中： 股票 投资 收益 - -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -286,480.76 -211,152.30
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 -4,799,553.88 1,703,478.75
4.汇兑 收益 - - 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 12 页 共 21 页
5.其他 收入 25.22 0.04
减：二、费用 8,654,417.34 723,520.30
1．管 理人 报酬 1,476,788.64 239,118.41
2．托 管费 492,262.92 79,706.15
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 2,756.89 3,954.38
5．利 息支 出 6,466,238.12 354,614.01
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 6,466,238.12 354,614.01
6．其 他费 用 216,370.77 46,127.35
三、利润总额 10,292,825.08 3,783,401.42
减：所 得税 费用 - -
四、净利润 10,292,825.08 3,783,401.42
6.3 所有者权益（基金净 值） 变动表
会计主 体： 融通 增利 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
989,608,519.02 5,659,895.62 995,268,414.64
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- 10,292,825.08 10,292,825.08
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
-94,356.25 -485.28 -94,841.53
其中：1. 基 金申 购款 6,064.24 13.99 6,078.23
2. 基金 赎回 款 -100,420.49 -499.27 -100,919.76
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金净值 变动
- -12,863,943.71 -12,863,943.71
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
989,514,162.77 3,088,291.71 992,602,454.48
项目
上年度可比期间
2016 年4 月1 日(基金合同生效日)至2016 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
-
融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 13 页 共 21 页
金净值 ） 205,110,525.50
205,110,525.50
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
-
3,783,401.42
3,783,401.42
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
293,823,416.05
1,175,292.97
294,998,709.02
其中：1. 基 金申 购款
293,823,705.18
1,175,294.82
294,999,000.00
2. 基金 赎回 款
-289.13
-1.85
-290.98
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金净值 变动
-
-
-
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
498,933,941.55
4,958,694.39
503,892,635.94
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告6.1 至6.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
张帆
颜锡 廉
刘 美丽
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 本报告期所采用的会 计政 策、会计估计与最近 一期 年度报告相一致的说 明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 一致 。
6.4.2 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 会计 差错 更正 。
6.4.3 关联方关系
6.4.3.1 本报告期存在控制关 系或 其他重大利害关系的 关联 方发生变化的情况
本报告 期与 本基 金存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 未发 生变 化。
6.4.3.2 本报告期与基金发生 关联 交易的各关联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
融通基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中信银 行股 份有 限公 司(“ 中信银 行”) 基金托 管人
注：上 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.4 本报告期及上年度可 比期 间的关联方交易
6.4.4.1 通过关联方交易单元 进行 的交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 未 通过 关联 方交 易单元 进行 交易 。 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 14 页 共 21 页
6.4.4.2 关联方报酬
6.4.4.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016年4月1 日( 基金 合同 生 效日) 至
2016年6月30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,476,788.64 239,118.41
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
0.32 -
注： 1 、 支付 基金 管理 人融 通基金 管理 有限 公司 的基 金管理 人报 酬按 前一 日基 金资产 净 值 0.3%
的年费 率计 提， 逐日 累计 至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日基金 管理 人报 酬＝ 前一 日基金 资产 净值 ×0.3%/ 当 年天数 。
2 、 客户 维护 费是 基金 管理 人与基 金销 售机 构约 定的 依据销 售机 构销 售基 金的 保有量 提取 一 定
比例的费用， 用以向基 金 销售机构支付 客户服务 及 销售活动中产 生的相关 费 用，该费用 从基金管
理人收 取的 基金 管理 费中 列支， 不属 于从 基金 资产 中列支 的费 用项 目。
6.4.4.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年1月1 日至2017 年6 月30日
上年度 可比 期间
2016年4月1 日( 基金 合同 生 效日)
至2016 年6 月30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
492,262.92 79,706.15
注： 支 付基 金托 管人 中信 银行的 基金 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值0.1% 的 年 费率计 提， 逐日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。其 计算 公式 为：
日基金 托管 费＝ 前一 日基 金资产 净值 ×0.1%/ 当年 天 数。
6.4.4.3 与关联方进行银行间 同业 市场的债券(含回购)交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券 （含回 购） 交 易 。
6.4.4.4 各关联方投资本基金 的情 况
6.4.4.4.1 报告期内基金管理人 运用 固有资金投资本基金 的情 况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间基 金管 理人 均未 运用 固有资 金投 资本 基金 。 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 15 页 共 21 页
6.4.4.4.2 报告期末除基金管理 人之 外的其他关联方投资 本基 金的情况
本报告 期末 及上 年度 末， 基金管 理人 的主 要股 东及 其控制 的机 构均 未持 有本 基金份 额。
6.4.4.5 由关联方保管的银行 存款 余额及当期产生的利 息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年4 月1 日(基 金合 同 生效日)至2016 年6
月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中信银 行 384,406.71 27,522.59 12,339,540.68 118,484.17
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中信 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。
6.4.4.6 本基金在承销期内参 与关 联方承销证券的情况
1 、 本 基金 本报 告期 未买 入 管理人 、 托 管人 的控 股股 东在承 销期 内担 任副 主承 销商或 分销 商所
承销的 证券 ；
2 、本 基金 本报 告期 未买 入 管理人 、托 管人 的主 要股 东（非 控股 ）在 承销 期承 销的股 票。
6.4.4.7 其他关联交易事项的 说明
本基金 无其 他关 联交 易事 项的说 明。
6.4.5 期末（ 2017 年6 月 30 日 ）本基金持有的流通 受限 证券
6.4.5.1 因认购新发/增发证券而 于 期末持有的流通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发而 流通 受 限的证 券。
6.4.5.2 期末持有的暂时停牌 等流 通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 因暂时 停牌 而流 通受 限的 股票。
6.4.5.3 期末债券正回购交易 中作 为抵押的债券
6.4.5.3.1 银行间市场债券正回 购
本基金 本报 告期 末未 持有 因从事 银行 间市 场债 券正 回购交 易而 作为 抵押 的债 券。
6.4.5.3.2 交易所市场债券正回 购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额323,700,000.00 元， 分别 于2017 年7 月 3 日、2017 年 7 月 4 日到期 。 该 类交 易要
求本基 金在 回购 期内 持有 的证券 交易 所交 易的 债券 和/或 在新 质押 式回 购下 转 入质押 库的 债券 ， 按
证券交 易所 规定 的比 例折 算为标 准券 后， 不低 于债 券回购 交易 的余 额。 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 16 页 共 21 页
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 1,271,041,744.70 96.53
其中： 债券 1,271,041,744.70 96.53
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 19,933,701.58 1.51
7 其他各 项资 产 25,726,309.20 1.95
8 合计 1,316,701,755.48 100.00
7.2 期末按债券品种分类 的债 券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 8,980,300.00 0.90
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 119,620,000.00 12.05
其中： 政策 性金 融债 119,620,000.00 12.05
4 企业债 券
157,902,854.70
15.91
5 企业短 期融 资券 20,052,000.00 2.02
6 中期票 据 187,777,590.00 18.92
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 472,729,000.00 47.63
9 其他
303,980,000.00
30.62
10 合计 1,271,041,744.70 128.05
7.3 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的前 五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 170204 17 国开 04 1,000,000 99,570,000.00 10.03
2 140161 16 辽宁 09 1,000,000 98,320,000.00 9.91
3 140082 16 宁夏 09 600,000 58,704,000.00 5.91
4 1282513 12 滨 海建 MTN1 500,000 50,400,000.00 5.08 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 17 页 共 21 页
5 111695294 16 鄞 州银 行 CD013 500,000 48,445,000.00 4.88
5 111695400 16 内 蒙古 银行 CD035 500,000 48,445,000.00 4.88
5 111695421 16 稠 州银 行 CD025 500,000 48,445,000.00 4.88
7.4 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的前 十名 资产支持证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.5 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名贵金属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的前 五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.7 报告期末本基金投资 的国 债期货交易情况说明
7.7.1 本期国债期货投资政 策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.7.2 报告期末本基金投资 的国 债期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
7.7.3 本期国债期货投资评 价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.8 投资组合报告附注
7.8.1 本基金投资的前十名 证券 的发行主体报告期内 没有 被监管部门立案调查 ，或 在报告编制日
前一年内受到公开谴 责、 处罚。
7.8.2 期末其他各项资产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 3,000.39
2 应收证 券清 算款 14,104.08
3 应收股 利 -
4 应收利 息 25,709,204.73
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 25,726,309.20
7.8.3 期末持有的处于转股 期的 可转换债券明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
201
4,922,956.03
989,498,858.27
100.00% 15,304.50
0.00%
8.2 期末基金管理人的从 业人 员持有本基金的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
1,035.18
0.0001%
8.3 期末基金管理人的从 业人 员持有本开放式基金 份额 总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
§9 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2016 年 4 月 1 日 ） 基金 份额 总 额 205,110,525.50
本报告 期期 初基 金份 额总 额 989,608,519.02
本报告 期基 金总 申购 份额 6,064.24
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 100,420.49
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 989,514,162.77
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本基金 本报 告期 未召 开基 金份额 持有 人大 会。
10.2 基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动
10.2.1 基金管理人的重大人事 变动
（1）2017 年 3 月 4 日， 本基金 管理 人发 布了 《融 通基金 管理 有限 公司 关于 高级管 理人 员 变
更公告 》 ， 经本 基金 管理 人 第五届 董事 会第 十七 次临 时会议 审议 并通 过， 同意 孟朝霞 女士 辞去 公司
总经理 职务 ，并 决定 由公 司董事 长高 峰先 生代 为履 行公司 总经 理职 务。
（2）2017 年 6 月 3 日， 本基金 管理 人发 布了 《融 通基金 管理 有限 公司 关于 高级管 理人 员 变融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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更的公 告》 ， 经 本基 金管 理 人第五 届董 事会 第十 八次 临时会 议决 议审 议并 通过 ， 决定 由张 帆先 生担
任公司 总经 理职 务， 公司 董事 长 高峰 先生 不再 代为 履行公 司总 经理 职务 。
（3）2017 年7 月 29 日 起 ， 王涛 先生 不再 担任 本 基 金的基 金经 理， 由黄 浩荣 先生担 任本 基金
的基金 经理 。具 体内 容请 参阅 2017 年 7 月 29 日在 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报 》
上刊登 的相 关公 告。
10.2.2 基金托管人的 专门 基 金托 管部门的重大人事变 动
本报告 期内 ，基 金托 管人 无重大 人事 变更 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业务的 诉讼
在本报 告期 内没 有涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 基金 的投 资策 略未发 生变 更。
10.5 为基金进行审计的会 计师 事务所情况
本基金 聘请 的会 计师 事务 所为普 华永 道中 天会 计师 事务所 （特 殊普 通合 伙） ， 该事务 所自 基 金
合同生 效日 起为 本基 金提 供审计 服务 至今 。
10.6 管理人、托管人及其 高级 管理人员受稽查或处 罚等 情况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 监管 部门 稽查 或处 罚的情 形。
10.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交 易单 元进行股票投资及佣 金支 付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中金公 司 2 - - - - -
注：1、 本基 金选 择代 理本 公司所 管理 的基 金进 行证 券买卖 业务 的证 券经 营机 构的标 准包 括 以
下六个 方面 ：
（1 ） 资力 雄厚 ，信 誉良 好 ，注册 资本 不少 于3 亿元 人民币 ；
（2 ） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3 ） 经营 行为 规范 ，最 近 两年未 因重 大违 规行 为而 受到中 国证 监会 和中 国人 民银行 处罚 ；
（4 ） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5 ） 具备 基金 运作 所需 的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 20 页 共 21 页
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
（6 ） 研究 实力 较强 ， 有固 定的研 究机 构和 专门 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供高质 量的 咨询 服务 ，
包括宏观经济 报告、行 业 报告、市场走 向分析、 个 股分析报告及 其他专门 报 告，并能根 据基金投
资的特 定要 求， 提供 专门 研究报 告。
2 、选择代理本公司所管理 的基金进行证券买卖业务 的证券经营机构的程序包 括以下四个步
骤：
（1 ） 券商 服务 评价 ；
（2 ） 拟定 租用 对象 。由 研 究部根 据以 上评 价结 果拟 定备选 的券 商；
（3 ） 上报 批准 。研 究部 将 拟定租 用对 象上 报分 管副 总经理 批准 ；
（4 ） 签约 。在 获得 批准 后 ，按公 司签 约程 序代 表公 司与确 定券 商签 约。
3 、交 易单 元变 更情 况
本报告 期内 ，本 基金 无交 易单元 变更 。
10.7.2 基金租用证券公司交 易单 元进行其他证券投资 的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
中金公 司 31,293,523.79 100.00% 17,694,200,000.00 100.00% - -
§11 影响投资者决策的其 他重 要信息
11.1 报告期内单一投资者 持有 基金份额比例达到或 超过20%的情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金份 额比 例达 到或 者超过
20%的 时间 区间
期初
份额
申
购
份
额
赎
回
份
额
持有份 额
份额占
比
机
构
1 20170101-20170630 989,498,858.27 - - 989,498,858.27 100.00%
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- - - - - - - 融通增利债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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产品特有风险
当基金份额持有人占比过于集中时， 可能存在因某单一基金份额持有人大额赎回而引起基金单位份额净值剧烈波动的
风险及流动性风险。
融通基金管理有限公 司
二〇一七年八月二十 八日
