鹏 华 弘 实 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金
2017 年 半年 度 报 告 摘要
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 鹏华基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2017 年8 月28 日 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 23 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金 的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文, 投资 者欲 了 解详细 内容,应 阅读 半年 度 报告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金简 称 鹏华弘 实混 合
场内简 称 -
基金主 代码 001329
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 5 月25 日
基金管 理人 鹏华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 523,755,001.41 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上市 的 证券 交易 所 -
上市日期 -
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 鹏华弘 实混 合 A 鹏华弘 实混 合 C
下属分 级基 金场 内简 称: - -
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 001329 001330
下属分 级基 金的 前端 交易 代码 - -
下属分 级基 金的 后端 交易 代码 - -
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 488,342,942.69 份 35,412,058.72 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
本基金 在科 学严 谨的 资产 配置框 架下 ， 严选 安全 边 际较高 的股 票 、 债 券等 投 资
标的， 力争 实现 绝对 收益 的目标 。
投资策 略
1、资 产配 置策 略
本基金 将通 过跟 踪考 量通 常的宏 观经 济变 量（ 包 括GDP 增 长率 、CPI 走 势、M2
的绝对 水平 和增 长率 、 利 率水平 与走 势等 ） 以 及各 项国家 政策 （包 括财 政、 税
收、 货币、 汇率 政策 等） ， 并结合 美林 时钟 等科 学 严谨的 资产 配置 模型 ， 动 态
评估不 同资 产大 类在 不同 时期的 投资 价值 及其 风险 收益特 征 ， 追 求股 票 、 债 券
和货币 等大 类资 产的 灵活 配置和 稳健 的绝 对收 益目 标。
2、股 票投 资策 略
本基金 通过 自上 而下 及自 下而上 相结 合的 方法 挖掘 优质的 上市 公司， 严 选 其 中
安全边 际较 高的 个股 构建 投资组 合 ： 自 上而 下地 分 析行业 的增 长前 景 、 行 业 结
构、 商业 模式 、 竞争 要素 等 分析把 握其 投资 机会 ； 自 下而上 地评 判企 业的 产品 、
核心竞 争力 、 管 理层 、 治 理结构 等； 并结 合企 业基 本面和 估值 水平 进行 综 合 的
研判， 严选 安全 边际 较高 的个股 ，力 争实 现组 合的 绝对收 益。
3、债 券投 资策 略
本基金 债券 投资 将采 取久 期策略 、 收 益率 曲线 策略 、 骑乘 策略、 息差 策略 、 个
券选择 策略 、 信 用策 略等 积极投 资策 略， 灵活 地调 整组合 的券 种搭 配， 精 选 安
全边际 较高 的个 券， 力争 实现组 合的 绝对 收益 。
（1） 久期 策略
久期管 理是 债券 投资 的重 要考量 因素 ，本 基金 将采 用以“ 目标 久期 ”为 中 心 、鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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自上而 下的 组合 久期 管理 策略。
（2） 收益 率曲 线策 略
收益率 曲线 的形 状变 化是 判断市 场整 体走 向的 一个 重要依 据， 本 基金 将 据 此 调
整组合 长、 中、 短期 债券 的搭配 ，并 进行 动态 调整 。
（3） 骑乘 策略
本基金 将采 用基 于收 益率 曲线分 析对 债券 组合 进行 适时调 整的 骑乘 策略 ， 以 达
到增强 组合 的持 有期 收益 的目的 。
（4） 息差 策略
本基金 将采 用息 差策 略， 以达到 更好 地利 用杠 杆放 大债券 投资 的收 益的 目 的 。
（5） 个券 选择 策略
本基金 将根 据单 个债 券到 期收益 率相 对于 市场 收益 率曲线 的偏 离程 度， 结 合 信
用等级、 流动 性、 选 择权 条款、 税 赋特 点等 因素， 确定其 投资 价值 ， 选 择 定 价
合理或 价值 被低 估的 债券 进行投 资。
（6） 信用 策略
本基金 通过 主动 承担 适度 的信用 风险 来获 取信 用溢 价， 根据 内、 外部 信 用 评 级
结果 ， 结 合对 类似 债券 信 用利差 的分 析以 及对 未来 信用利 差走 势的 判断 ， 选 择
信用利 差被 高估 、未 来信 用利差 可能 下降 的信 用债 进行投 资。
业绩比 较基 准 一年期 银行 定期 存款 利率 （税后 ）+3%
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型基 金， 其预期 的风 险和 收益 高于 货币市 场基 金、 债券 基 金，
低于股 票型 基金 ，属 于证 券投资 基金 中中 高风 险、 中高预 期收 益的 品种 。
鹏华弘 实混 合 A 鹏华弘 实混 合C
下 属 分 级 基 金
的 风 险 收 益 特
征
风险收 益特 征同 上 风险收 益特 征同 上
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 鹏华基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 张戈 田青
联系电 话 0755-82825720 010-67595096
电子邮 箱 zhangge@phfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
4006788999 010-67595096
传真 0755-82021126 010-66275853
2.4 信 息披 露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
http://www.phfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点
深圳市 福田 区福 华三 路 168 号深 圳国 际商 会中 心第
43 层 鹏华 基金 管理 有限 公 司
鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别 鹏华弘 实混 合A 鹏华弘 实混 合 C
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017
年 6 月 30 日)
报告期(2017 年1 月1 日 -
2017 年6 月30 日)
本期已 实现 收益 13,595,224.22 257,181.29
本期利 润 6,774,472.17 325,113.43
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0134 0.0189
本期基 金份 额净 值增 长率 1.30% 1.21%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0857 0.1583
期末基 金资 产净 值 530,405,722.17 41,035,041.84
期末基 金份 额净 值 1.0861 1.1588
注： （1）本期 已实现收 益 指基金本期 利息收入 、投 资收益、其 他收入（ 不含 公允价值变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
（2 ） 所述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用 （例 如， 开 放式基 金的 申购 赎回
费、基 金转 换费 等） ，计 入 费用后 实际 收益 水平 要低 于所列 数字 。
（3 ） 表中 的 “ 期末 ”均 指 报告期 最后 一日 ，即 6 月 30 日， 无论 该日 是否 为开 放日或 交易 所的 交
易日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及 其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
鹏华弘 实混 合A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.47% 0.08% 0.37% 0.01% 1.10% 0.07%
过去三 个月 1.03% 0.09% 1.12% 0.01% -0.09% 0.08%
过去六 个月 1.30% 0.10% 2.23% 0.01% -0.93% 0.09%
过去一 年 2.25% 0.13% 4.50% 0.01% -2.25% 0.12%
自基金 合同
生效起 至今
8.61% 0.12% 9.66% 0.01% -1.05% 0.11%
鹏华弘 实混 合C
阶段 份额净 值增 份额净 值 业绩比 较 业绩比 较基 准 ①－③ ②－④ 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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长率① 增长率 标
准差②
基准收 益
率③
收益率 标准 差
④
过去一 个月 1.47% 0.08% 0.37% 0.01% 1.10% 0.07%
过去三 个月 1.03% 0.09% 1.12% 0.01% -0.09% 0.08%
过去六 个月 1.21% 0.10% 2.23% 0.01% -1.02% 0.09%
过去一 年 2.03% 0.13% 4.50% 0.01% -2.47% 0.12%
自基金 合同
生效起 至今
15.88% 0.35% 9.66% 0.01% 6.22% 0.34%
注：业 绩比 较基 准= 一年 期 银行定 期存 款利 率( 税后)+3%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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注：1 、本 基金 基金 合同 于 2015 年5 月25 日 生效 。
2、截 至建 仓期 结束 ，本 基 金的各 项投 资比 例已 达到 基金合 同中 规定 的各 项比 例。
3.3 其 他指 标
注：无 。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
鹏华基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 12 月22 日 ， 业务 范围 包括 基金 募集 、 基金 销售 、 资
产管理及中国 证监会许 可 的其他业务。 截止本报 告 期末，公司股 东由国信 证 券股份有限 公司、意
大利欧 利盛 资本 资产 管理 股份公 司（Eurizon Capital SGR S.p.A. ） 、 深圳 市 北融信 投资 发展 有限
公司组 成， 公司 性质 为中 外合资 企业 。公 司原 注册 资本 8,000 万元 人民 币， 后于 2001 年 9 月完
成增资 扩股 ， 增 至15,000 万元 人民 币。 截止2017 年 6 月 ， 公 司管 理资 产总 规模达 到 4509.30 亿
元， 管 理149 只公 募基 金 、10 只 全国 社保 投资组 合 、2 只基 本养 老保 险投 资组 合。 经过 近 19 年投
资管理 基金 ，在 基金 投资 、风险 控制 等方 面积 累了 丰富经 验。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
李韵怡
本基金
基金经
理
2015 年 7 月 23
日
- 10
李 韵 怡女 士 ，国 籍中 国，
经济学 硕士 ，10 年 证券 从
业 经 验。 曾 任职 于广 州证
券 股 份有 限 公司 投资 管理
总 部 ，先 后 担任 研究 员、
交 易 员 和 投 资 经 理 等 职
务 ， 从事 新 股及 可转 债申
购、 定增 项目 等工 作 ； 2015
年 6 月加 盟鹏 华基 金管 理
有限公 司， 从事 投研 工作 ，
2015 年7 月起 担任 鹏华 弘
益 混 合基 金 、鹏 华弘 鑫混
合 基 金、 鹏 华弘 实混 合基
金 、 鹏华 弘 华混 合基 金基
金经理，2015 年 7 月至
2017 年1 月兼 任鹏 华弘 锐
混 合 基金 、 鹏华 弘和 混合
基金基 金经 理，2015 年 7
月至2017 年2 月兼 任鹏 华
弘 信 基 金 基金 经 理，2016
年 6 月起 兼任 鹏华 兴泽 定
期 开 放 混 合 基 金 基 金 经
理，2016 年 9 月起 兼任 鹏
华 兴 润定 期 开放 混合 、鹏
华 兴 合定 期 开放 混合 、鹏鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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华 兴 安定 期 开放 混合 、鹏
华 兴 实定 期 开放 混合 基金
基金经 理，2016 年 12 月
起 兼 任鹏 华 弘樽 混合 基金
基金经 理 ，2017 年1 月起
兼 任 鹏华 兴 惠定 期开 放混
合 基 金基 金 经理 。李 韵怡
女 士 具备 基 金从 业资 格。
本 报 告期 内 本基 金基 金经
理 发 生变 动 ，袁 航、 刘方
正 不 再担 任 本基 金基 金经
理。
刘方正
本基金
基金经
理
2016 年 3 月 10
日
- 7
刘 方 正先 生 ，国 籍中 国，
理 学 硕士 ，7 年 证券 从业
经验 。2010 年6 月 加盟 鹏
华 基 金管 理 有限 公司 ，从
事 债 券研 究 工作 ，担 任固
定 收 益部 高 级研 究员 、基
金经理 助理 ，2015 年 3 月
至2017 年1 月 担任 鹏华 弘
利 混 合 基 金 基 金 经 理 ，
2015 年 3 月至 2015 年 8
月 兼 任鹏 华 行业 成长 基金
（2015 年8 月 已转 型为 鹏
华 弘 泰混 合 基金 ）基 金经
理，2015 年 4 月至 2017
年 1 月兼 任鹏 华弘 润混 合
基金基 金经 理，2015 年 5
月至2017 年1 月兼 任鹏 华
弘 益 混合 基 金基 金经 理，
2015 年 6 月至 2017 年 1
月 兼 任鹏 华 弘鑫 混合 基金
基金经 理 ，2015 年8 月至
2017 年1 月兼 任鹏 华弘 泰
混 合 基 金 基金 经 理，2016
年3 月至2017 年5 月兼 任
鹏 华 弘实 混 合基 金基 金经
理，2015 年 5 月起 兼任 鹏
华 弘 和混 合 基金 、鹏 华弘
华 混 合 基 金 基 金 经 理 ，
2015 年8 月起 兼任 鹏华 前
海万科 REITs 基金 基金 经
理，2016 年 3 月起 兼任 鹏
华 弘 信混 合 、鹏 华弘 锐混鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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合基金 基金 经理 ，2016 年
8 月 起 兼 任 鹏 华 弘 达 混
合 、 鹏华 弘 嘉混 合基 金基
金经理 ，2016 年 9 月起 兼
任 鹏 华弘 惠 混合 基金 基金
经理，2016 年 11 月起 兼
任 鹏 华 兴 裕 定 期 开 放 混
合 、 鹏华 兴 泰定 期开 放混
合基金 基金 经理 ，2016 年
12 月 起 兼 任 鹏 华 兴 悦 定
期 开 放 混 合 基 金 基 金 经
理 。 刘方 正 先生 具备 基金
从 业 资格 。 本报 告期 内本
基 金 基金 经 理发 生变 动，
袁 航 、刘 方 正不 再担 任本
基金基 金经 理。
袁航
本基金
基金经
理
2015 年 5 月 25
日
2017 年2 月4 日 8
袁 航 先生 ， 国籍 中国 ，经
济 学 硕士 ，8 年 证券 从业
经验 。2009 年6 月 加盟 鹏
华 基 金管 理 有限 公司 ，从
事 行 业研 究 及投 资助 理相
关 工 作， 担 任研 究部 资深
研 究 员、 投 资经 理助 理，
2014 年 11 月 起担 任鹏 华
先 进 制造 股 票基 金基 金经
理，2015 年 2 月至 2017
年 1 月兼 任鹏 华弘 盛混 合
基金基 金经 理，2015 年 4
月至2017 年1 月兼 任鹏 华
弘 泽 混合 基 金基 金经 理，
2015 年 5 月至 2017 年 1
月 兼 任鹏 华 弘实 混合 金基
金经理，2015 年 5 月至
2017 年2 月兼 任鹏 华弘 信
混 合 基 金 基金 经 理，2015
年6 月至2017 年2 月兼 任
鹏华弘 锐 混 合基 金基 金经
理，2015 年 8 月起 兼任 鹏
华 策 略优 选 混合 基金 基金
经 理 。袁 航 先生 具备 基金
从 业 资格 。 本报 告期 内本
基 金 基金 经 理发 生变 动，
袁 航 、刘 方 正不 再担 任本
基金基 金经 理。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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注： 1. 任职 日期 和离 任日 期均指 公司 作出 决定 后正 式对外 公告 之日 ； 担 任新 成 立基金 基金 经理 的，
任职日 期为 基金 合同 生效 日。
2. 证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 关于 从业 人员 资格 管理办 法的 相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《证 券投资基 金 法》等法律法 规、中国 证 监会的有关规 定
以及基金合同 的约定， 本 着诚实 守信、 勤勉尽责 的 原则管理和运 作基金资 产 ，在严格控 制风险的
基础上，为基 金份额持 有 人谋求最大利 益。本报 告 期内，本基金 运作合规 ， 不存在违反 基金合同
和损害 基金 份额 持有 利益 的行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 基金管理 人 严格执行公平 交易制度 ， 确保不同投资 组合在研 究 、交易、分配 等
各环节 得到 公平 对待 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期内，本 基金未发 生 违法违规且对 基金财产 造 成损失的异常 交易行为 。 本报告期内未 发
生基金管理人 管理的所 有 投资组合参与 的交易所 公 开竞价同日反 向交易成 交 较少的单边 交易量超
过该证 券当 日成 交量 的 5% 的情况 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年上 半年， 宏观 经济 呈冲高 缓慢 回落 走势， 受 地产行 业超 预期 支撑， 经 济下行 幅度 较缓 ，
央行维持中性 略偏紧的 货 币政策，金融 市场以去 杠 杆为主要方向 ，实体经 济 受融资成本 上行影响
压力有 所增 加。 其中 工业 企业伴 随库 存周 期和 价格 周期的 影响 年初 表现 较 强 ， 二季 度后 有所 走缓 ，
企业盈利仍处 于同比改 善 阶段。基建投 资是平滑 经 济增长的重要 方式，上 半 年有所放缓 ，未来随
着房地 产回 落过 程将 逐步 有所增 强。
股票市场在上 半年分化 明 显，低估值、 有确定性 业 绩增长的家电 、白酒和 电 子板块以及上 证
50 为 代表 的大 蓝筹 股票 表 现较为 强势 ， 估 值过 高、 市场对 其业 绩存 在较 大担 忧的中 小板 和创 业板
基本不受资金 关注，呈 现 较弱走势。债 券市场方 面 ，一季度初受 货币政策 微 调和金融去 杠杆等监
管政策 出台 ，收 益率 延续 去年 4 季度 以来 的调 整走 势，一 季度 末市 场情 绪有 所好转 ；4 月 下旬 受
委外赎回影响 收益率再 次 呈现较大幅度 调整 ，后 期 随着赎回接近 尾声收益 率 也有所下行 ，逐步恢
复至二 季度 初收 益率 区间 。
本基金以追求 稳定收益 为 主要投资策略 ，控制基 金 净值回撤幅度 。在资产 配 置方面，我们 维鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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持中高等级、 中短久期 的 信用债配置主 体，严控 投 资品种的信用 资质，并 维 持一定比例 的杠杆操
作。 在 严格 控制 整体 仓位 的前提 下， 适度 参与 股票 二级市 场投 资， 同时， 积 极参与 新股 、 可 转债、
可交换 债的 网下 申购 获取 增强收 益。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 鹏华 弘实 混合 A 基金 份额 净值 为 1.0861 元， 本 报告 期基 金份 额净值 增长 率为
1.30% ；截 至本 报告 期末 鹏 华弘实 混合 C 基金 份 额净 值为 1.1588 元 ，本 报告 期 基金份 额净 值增 长
率为1.21% ；同 期业 绩比 较基准 收益 率 为 2.23% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
预计下半年经 济走势总 体 平稳，需求方 面，固定 资 产投资企稳回 升，棚改 货 币化持续推进 ，
房地产 投资 全年 可能 回升 到 5%-8%左 右， 企业 盈利 改善， 资本 支出 同比 有望 回升。 欧美 经济 向好 ，
外需回 暖可 持续 ，出 口改 善。预 计经 济三 四季 度走 势可能 是逐 步走 低， 但降 幅有限 。
权益市场大概 率仍将维 持 震荡走势，大 盘股票相 对 优势仍将延续 ，中小盘 股 票大概率在底 部
震荡，整体环 境仍有利 于 中大盘股票， 工业品价 格 上涨对企业盈 利仍存在 一 定延续性， 但市场整
体新增资金有 限，市场 上 行动力不足， 大概率维 持 箱体震荡走势 。债券市 场 方面，在金 融监管持
续推进、资金 脱虚向实 的 背景下，货币 政策不具 备 大幅放松的空 间，同时 在 经济可能缓 慢回落的
过程中 ，债 券市 场相 对安 全，收 益率 大概 率维 持高 位震荡 。
未来我们仍将 坚持稳健 的 投资策略，稳 步增加固 定 收益率资产配 置，保持 中 高仓位、中短 久
期的债券配置 ，严控仓 位 情况下适当参 与股票市 场 ，并通过参与 新股、可 转 债、可交换 债网下申
购等投 资， 追求 稳定 的投 资收益 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历 的描述
（1） 日常 估值 流程
基金的估值由 基金会计 负 责，基金会计 对公司所 管 理的基金以基 金为会计 核 算主体，独立 建
账、 独 立核 算， 保 证不 同 基金之 间在 名册 登记 、 账 户设置 、 资 金划 拨、 账 簿 记录等 方面 相互 独立 。
基金会计核算 独立于公 司 会计核算。基 金会计核 算 采用专用的财 务核算软 件 系统进行基 金核算及
帐务处理；每 日按时接 收 成交数据及权 益数据， 进 行基金估值。 基金会计 核 算采用基金 管理公司
与托管银行双 人同步独 立 核算、相互核 对的方式 ， 每日就基金的 会计核算 、 基金估值等 与托管 银
行进行核对； 每日估值 结 果必须与托管 行核对一 致 后才能对外公 告。基金 会 计除设有专 职基金会鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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计核算岗外， 还设有基 金 会计复核岗位 ，负责基 金 会计核算的日 常事后复 核 工作，确保 基金净值
核算无 误。
配备的基金会 计具备会 计 资格和基金从 业资格， 在 基金核算与估 值方面掌 握 了丰富的知识 和
经验, 熟悉 及了 解基 金估 值 法规、 政策 和方 法。
（2） 特殊 业务 估值 流程
根据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 的 相
关规定，本公 司成立停 牌 股票等没有市 价的投资 品 种估值小组， 成员由基 金 经理、行业 研究员、
监察稽 核部 、金 融工 程师 、登记 结算 部相 关人 员组 成。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理不 参与 或决 定基 金日常 估值 。
基金经理参与 估值小组 对 停牌股票估值 的讨论， 发 表相关意见和 建议，与 估 值小组成员共 同
商定估 值原 则和 政策 。
3 、本 公司 参与 估值 流程 各 方之间 不存 在任 何重 大利 益冲突 。
4 、本 公司 现没 有进 行任 何 定价服 务的 签约 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
1 、 截止 本报 告期 末， 弘 实A 期末可 供分 配利 润 为41,865,353.17 元， 期末 基金 份 额净 值1.0861
元；弘 实C 期末 可供 分配 利润 为 5,606,031.98 元 ， 期末基 金份 额净 值 1.1588 元。
2 、本 基金 本报 告期 内未 进 行利润 分配 。
3 、 根 据相 关法 律法 规及 本 基金基 金合 同的 规定 ， 本 基金管 理人 将会 综合 考虑 各方面 因素 ， 在
严格遵 守规 定前 提下 ，对 本报告 期内 可供 分配 利润 适时作 出相 应安 排。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体 ： 鹏华 弘实 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6,178,372.33 5,859,098.20
结算备 付金 6,542,434.86 10,898,301.52
存出保 证金 14,282.80 26,158.09
交易性 金融 资产 547,889,771.08 618,436,047.03
其中： 股票 投资 57,207,771.08 45,068,727.23
基金投 资 - -
债券投 资 490,682,000.00 573,367,319.80
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 17,000,000.00 -
应收证 券清 算款 14,598,055.96 55,323.47
应收利 息 5,374,662.73 9,640,137.24
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 597,597,579.76 644,915,065.55
负债和所有者权益
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 12,000,000.00 95,400,000.00
应付证 券清 算款 13,435,761.64 -
应付赎 回款 - 3,424.20
应付管 理人 报酬 281,433.72 281,059.05
应付托 管费 70,358.41 70,264.75
应付销 售服 务费 1,672.44 902.49
应付交 易费 用 40,678.25 36,160.41
应交税 费 - -
应付利 息 -4,129.31 2,638.66 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 331,040.60 410,000.00
负债合 计 26,156,815.75 96,204,449.56
所有者权益：
实收基 金 523,755,001.41 511,657,604.37
未分配 利润 47,685,762.60 37,053,011.62
所有者 权益 合计 571,440,764.01 548,710,615.99
负债和 所有 者权 益总 计 597,597,579.76 644,915,065.55
注 ： 报 告 截 止 日 2017 年 6 月 30 日 ， 鹏 华 弘 实 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 份 额 总 额
523,755,001.41 份， 其中 鹏华弘 实灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 A 类 份额 488,342,942.69 份，
基金份 额净 值1.0861 元 ； 鹏华弘 实灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 C 类份 额35,412,058.72 份 ， 基
金份额 净 值1.1588 元。
6.2 利 润表
会计主 体 ： 鹏华 弘实 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2017 年 1 月1 日至
2017 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至2016
年 6 月 30 日
一、收入
10,988,115.44 39,488,260.42
1.利息 收入
10,120,337.96 15,866,167.63
其中： 存款 利息 收入
111,049.16 1,591,042.42
债券利 息收 入
9,983,011.82 13,786,828.51
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
26,276.98 488,296.70
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
7,619,906.84 13,106,060.48
其中： 股票 投资 收益
9,109,556.71 10,934,271.60
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
-1,941,627.68 1,963,983.08
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
451,977.81 207,805.80
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
-6,752,819.91 10,499,596.00
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填 690.55 16,436.31 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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列）
减： 二、费用
3,888,529.84 6,885,064.96
1．管 理人 报酬 6.4.8.2.1 1,672,448.26 3,236,025.90
2．托 管费 6.4.8.2.2 418,112.02 809,006.40
3．销 售服 务费 6.4.8.2.3 5,807.72 938,152.72
4．交 易费 用
135,649.95 58,339.76
5．利 息支 出
1,456,835.28 1,607,679.78
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
1,456,835.28 1,607,679.78
6．其 他费 用
199,676.61 235,860.40
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
7,099,585.60 32,603,195.46
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
7,099,585.60 32,603,195.46
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体 ： 鹏华 弘实 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
511,657,604.37 37,053,011.62 548,710,615.99
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 7,099,585.60 7,099,585.60
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
12,097,397.04 3,533,165.38 15,630,562.42
其中：1. 基 金申 购款 34,501,728.26 5,167,580.40 39,669,308.66
2. 基金 赎回 款 -22,404,331.22 -1,634,415.02 -24,038,746.24
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- - -
五、期末所有者权益 523,755,001.41 47,685,762.60 571,440,764.01 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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（基金 净值 ）
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
2,399,739,768.05 181,446,898.51 2,581,186,666.56
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 32,603,195.46 32,603,195.46
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
-1,890,078,076.17 -182,191,251.98 -2,072,269,328.15
其中：1. 基 金申 购款 511,463,743.41 12,805,034.12 524,268,777.53
2. 基金 赎回 款 -2,401,541,819.58 -194,996,286.10 -2,596,538,105.68
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- - -
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
509,661,691.88 31,858,841.99 541,520,533.87
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 邓召 明______
______高鹏______
____ 郝 文高____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
鹏 华 弘 实 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金( 以下简称 “ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委员会
(以下简称 “中 国证监会 ”) 证监许可[2015]905 号 《 关于准予鹏华 弘实灵活配 置混合型证券 投资
基金注 册的 批复》 准予， 由 鹏华基 金管 理有 限公 司依 照 《中华 人民 共和 国证 券 投资基 金法》 和 《鹏
华弘实灵活配 置混合型 证 券投资基金基 金合同》 负 责公开募集。 本基金为 契 约型开放式 ，存续期
限不定 ， 首 次设 立募 集不 包括认 购资 金利 息共 募集 人民 币 714,894,604.33 元 ， 业经 普华 永道 中天
会计师 事务 所( 特殊 普通 合 伙)普 华永 道中 天验 字(2015) 第 580 号验 资 报告 予以 验证。 经向 中国 证鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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监会备 案， 《鹏 华弘 实灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 基金合 同 》 于2015 年 5 月25 日 正式 生效 ， 基
金合同 生效 日的 基金 份额 总额 为 714,894,604.33 份 基金份 额。 本基 金的 基金 管 理人为 鹏华 基金 管
理有限 公司 ，基 金托 管人 为中国 建设 银行 股份 有限 公司。
根据《鹏华弘 实灵活配 置 混合型证券投 资基金基 金 合同》和《鹏 华弘实灵 活 配置混合型证 券
投资基 金招 募说 明书 》 ， 本 基金根 据销 售服 务费 及赎 回费收 取方 式的 不同 ， 将 基金份 额分 为不 同的
类别。 不从 本类 别基 金资 产中计 提销 售服 务费 的基 金份额 ，称 为 A 类基 金份 额；从 本类 别基金资
产中计 提销 售服 务费 的基 金份额 ，称 为 C 类基 金份 额。本 基金 A 类、C 类 两 种收费 模式 并存 ，并
分别计 算基 金份 额净 值。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《鹏 华 弘实灵活配置 混合型证 券 投资基金基金 合
同》 的有 关规 定 ， 本 基金 主 要投资 于具 有良 好流 动性 的金融 工具 ， 包括 国内 依法 发行上 市的 股票(包
含中小板、 创业板及 其他 经中国证监 会核准上 市的 股票)、债券( 含国债、 金 融债、企业 债、公 司
债、 央行 票据 、 中 期票 据、 短期融 资券 、 次级 债、 可 转换债 券 、 可 交换 债券 、 中小企 业私 募债 等)、
货币市场工具以及 法律法 规或中国证监会允 许基金 投资的其 他 金 融 工具( 但 须符 合 中 国 证 监 会相
关规定)。 基金 的投 资组 合 比例为 ： 股 票资 产占 基金 资产的 比例 为 0% －95% ； 投资于 现金 或到 期日
在一年 以内 的政 府债 券的 比例合 计不 低于 基金 资产 净值 的 5% 。 本 基金 业绩比 较基准 为： 一年 期 银
行定期 存款 利率(税后)+3% 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《 证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 鹏华 弘实 灵活配 置混 合型 证券
投资基 金基 金合 同》 和中 国证监 会、 中国 基金 业协 会允许 的基 金行 业实 务操 作的有 关规 定编 制。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金 2017 年上 半年 财 务报表 符合 企业 会计 准则 的要求 ，真 实、 完整 地反 映了本 基 金 2017
年6 月30 日的 财务 状况 以 及 2017 年 上半 年的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 没有 发生 重大会 计差 错更 正。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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6.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2004]78 号 《 财 政部、 国家 税务 总局 关于 证券投 资基 金税 收政 策的 通知》 、 财 税[2008]1
号《关于企业 所得税若 干 优惠政策的通 知 》 、财税[2012]85 号《关于 实施上市 公司股息红利 差别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知》 、 财 税[2015]101 号 《 关于 上市 公司 股息 红 利差别 化个 人所 得
税政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全 面推开 营业 税改 征增 值税 试点的 通知 》 、 财税
[2016]46 号 《关 于进 一步 明确全 面推 开营 改增 试点 金融业 有关 政策 的通 知》 、 财税[2016]70 号 《关
于金融机构同 业往来等 增 值税补充政策 的通知》 及 其他相关财税 法规和实 务 操作，主要 税项列示
如下：
(1) 于2016 年5 月1 日前 ， 以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自2016 年 5 月 1 日起，
金融业由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金管理人运 用基金买 卖 股票、债券 的转让收
入免征 增值 税， 对国 债、 地方政 府债 以及 金融 同业 往来利 息收 入亦 免征 增值 税。
(2) 对基金 从证券市 场 中 取得的收入， 包括买卖 股 票、债券的差 价收入， 股 票的股息、红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
(3) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴
20% 的 个人 所得 税。 对基 金 从上市 公司 取得 的股 息红 利所得 ，持 股期 限在 1 个 月以内(含 1 个月)
的，其 股息 红利 所得 全额 计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至 1 年( 含 1 年) 的， 暂减 按
50% 计 入应 纳税 所得 额； 持 股期限 超 过1 年 的 ， 暂 免 征收个 人所 得税 。 对基 金 持有的 上市 公司 限售
股，解禁后取 得的股息 、 红 利收入，按 照上述规 定 计算纳税 ，持 股时间自 解 禁日起计算 ；解禁前
取得的 股息 、 红 利收 入继 续暂减 按 50% 计 入应 纳税 所得额 。 上 述所 得统 一适 用20% 的税 率计 征个 人
所得税 。
(4) 基 金卖 出股 票 按 0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
6.4.7 关 联方 关系
6.4.7.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方没有 发生 变化 。
6.4.7.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
鹏华基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金注 册登 记机构 、基 金销 售机 构 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 (“ 中 国 建 设
银行”)
基金托 管人
国信证 券股 份有 限公 司（ “国信 证券 ”） 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.8.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.8.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
国信证 券 - - 3,924,449.22 14.04%
6.4.8.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
国信证 券 - - 33,000.00 0.10%
6.4.8.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30
日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
国信证 券 - - 361,000,000.00 2.27%
6.4.8.1.4 权 证交 易
注：无 。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
第 22 页 共 40 页
6.4.8.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1月1 日至2017 年6 月30日
当期佣 金
占当期 佣金 总
量的比 例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
国信证 券 - - - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日至2016 年6 月30日
当期佣 金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
国信证 券 3,576.38 14.04% 3,576.38 45.05%
注： （1 ）佣 金的 计算 公式
上海证券交易 所的交易 佣 金=股票买（卖 ）成交金 额 ×1‰-买 （卖）经 手费-买 （卖）证管费 等由
券商承 担的 费用
深圳证券交易 所的交易 佣 金=股票买（卖 ）成交金 额 ×1‰-买 （卖）经 手费-买 （卖）证管费 等由
券商承 担的 费用
债券及回购交 易免费并 不 计交易佣金， 其所计提 的 债券及回购买 卖经手费 、 证管费及证 券结算风
险金均 由基 金资 产承 担。
（佣金 比率 按照 与一 般证 券公司 签订 的协 议条 款订 立。 ）
（2 ） 本基 金与 关联 方已 按 同业统 一的 基金 佣金 计算 方式和 佣金 比例 签订 了 《 证券交 易单 元租 用协
议》 。 根据 协议 规定 ，上 述 单位定 期或 不定 期地 为我 公司提 供研 究服 务以 及其 他研究 支持 。
6.4.8.2 关 联方 报酬
6.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,672,448.26 3,236,025.90
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
2,130.24 1,621.45
注： （1 ） 支 付基 金管 理人 鹏华基 金公 司的 管理 人报 酬按前 一日 基金 资产 净 值0.60% 的年 费率 计提，
逐日累 计至 每月 月底 ， 按 月支付 。 其计 算公 式为 ： 日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 ×0. 60% ÷
当年天 数。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
第 23 页 共 40 页
（2 ）根据《 开放式证 券投 资基金销售 费用管理 规定》 ，基金管理 人依据销 售机 构销售基金 的保有
量提取 一定 比例 的客 户维 护费， 用以 向基 金销 售机 构 支付客 户服 务及 销售 活动 中产生 的相 关费 用，
客户维 护费 从基 金管 理费 中列支 。
6.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
418,112.02 809,006.40
注：支付基金 托管人中 国 建设银行的托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.15% 的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底， 按月 支付 。其计 算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 × 0. 15% ÷ 当 年天 数 。
6.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
鹏华弘 实混 合A 鹏华弘 实混 合 C 合计
鹏华基 金 - 4,444.07 4,444.07
合计 - 4,444.07 4,444.07
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
鹏华弘 实混 合A 鹏华弘 实混 合 C 合计
鹏华基 金 - 936,048.00 936,048.00
合计 - 936,048.00 936,048.00
注： 支 付基 金销 售机 构的C 类基 金份 额的 销售 服务 费按前 一日 基金 资产 净 值0.05% 的年 费率 计提，
逐日计提，按月支付，A 类基金份额不收取销售服务费。日销售服务费= 前一日基金资产净值
×0.05 %÷ 当年 天数 。
6.4.8.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：无 。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
第 24 页 共 40 页
6.4.8.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.8.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间, 本基 金管 理 人未投 资、 持有 本基 金。
6.4.8.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注：本 基金 本报 告期 末除 基金管 理人 之外 的其 他关 联方没 有投 资及 持有 本基 金份额 。
6.4.8.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
建设银 行 6,178,372.33 33,747.93 2,151,738.23 302,814.18
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管， 按银 行银 行同 业利 率计息 。
6.4.8.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
金额单 位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：份 ） 总金额
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年 6 月 30 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：份 ） 总金额
国信证 券 101652003 16 南电 MTN001 网下申 购 500,000 50,000,000.00
注：本 基金 在本 报告 期内 未参与 关联 方承 销的 证券 。
6.4.8.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.9 期 末（2017 年 6 月 30 日 ） 本基金 持有 的流通 受限 证券
6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.9.1.1 受限 证券 类别 ：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值总 额 备注
603660 苏州 2016 年2017 新股 8.03 40.95 26,007 208,836.21 1,064,986.65 - 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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科达 11 月21
日
年12
月1
日
流通
受限
603933
睿能
科技
2017 年
6 月28
日
2017
年7
月6
日
新股
流通
受限
20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 -
603305
旭升
股份
2017 年
6 月30
日
2017
年7
月10
日
新股
流通
受限
11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 -
603331
百达
精工
2017 年
6 月27
日
2017
年7
月5
日
新股
流通
受限
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
603617
君禾
股份
2017 年
6 月23
日
2017
年7
月3
日
新股
流通
受限
8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
注：截 至本 报告 期末 ，本 基金没 有持 有因 认购 新发 或增发 而流 通受 限的 债券 及权证 。
6.4.9.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票
名称
停牌
日期
停
牌
原
因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
600050
中国
联通
2017
年4
月5
日
重
大
事
项
7.47
2017
年8
月21
日
8.22 33,000 215,490.00 246,510.00 -
601989
中国
重工
2017
年5
月31
日
重
大
事
项
6.21 - - 36,000 273,661.00 223,560.00 -
601088
中国
神华
2017
年6
月5
日
重
大
事
项
22.29 - - 7,500 128,719.00 167,175.00 -
600795
国电
电力
2017
年6
月5
日
重
大
事
项
3.60 - - 45,000 147,114.00 162,000.00 - 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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601919
中远
海控
2017
年5
月17
日
重
大
事
项
5.35
2017
年7
月26
日
5.89 14,500 79,246.00 77,575.00 -
600666
奥瑞
德
2017
年4
月27
日
重
大
事
项
17.40 - - 3,200 56,970.00 55,680.00 -
601872
招商
轮船
2017
年5
月2
日
重
大
事
项
5.16 - - 8,000 40,477.00 41,280.00 -
6.4.9.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.9.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
无。
6.4.9.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额12,000,000.00 元 ， 于2017 年7 月3 日到期 。 该 类交 易要 求本 基金转 入质 押库 的债
券，按 证券 交易 所规 定的 比例折 算为 标准 券后 ，不 低于债 券回 购交 易的 余额 。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 57,207,771.08 9.57
其中： 股票 57,207,771.08 9.57
2 固定收 益投 资 490,682,000.00 82.11
其中： 债券 490,682,000.00 82.11
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 17,000,000.00 2.84
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 12,720,807.19 2.13
7 其他各 项资 产 19,987,001.49 3.34
8 合计 597,597,579.76 100.00 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 25,560.00 0.00
B 采矿业 3,438,900.00 0.60
C 制造业 22,713,661.31 3.97
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
2,250,665.00 0.39
E 建筑业 924,413.30 0.16
F 批发和 零售 业 1,013,593.50 0.18
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 980,642.00 0.17
H 住宿和 餐饮 业 13,550.00 0.00
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
544,685.00 0.10
J 金融业 15,346,106.49 2.69
K 房地产 业 2,992,983.00 0.52
L 租赁和 商务 服务 业 1,944,336.84 0.34
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 4,951,004.64 0.87
S 综合 67,670.00 0.01
合计 57,207,771.08 10.01
7.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
注：无 。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601098 中南传 媒 200,026 3,728,484.64 0.65
2 600518 康美药 业 134,236 2,918,290.64 0.51
3 600771 广誉远 70,000 2,796,500.00 0.49 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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4 600582 天地科 技 520,000 2,386,800.00 0.42
5 600885 宏发股 份 56,100 2,237,829.00 0.39
6 601988 中国银 行 581,000 2,149,700.00 0.38
7 601318 中国平 安 41,500 2,058,815.00 0.36
8 600138 中青旅 88,714 1,868,316.84 0.33
9 601688 华泰证 券 102,500 1,834,750.00 0.32
10 603626 科森科 技 26,900 1,753,342.00 0.31
注：投资者欲 了解本报 告 期末基金投资 的所有股 票 明细，应阅读 登载于鹏 华 基金管理有 限公司网
站http://www.phfund.com 的半 年度 报告 正文 。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 601688 华泰证 券 2,444,057.00 0.45
2 600582 天地科 技 2,327,600.00 0.42
3 600109 国金证 券 2,307,845.00 0.42
4 601988 中国银 行 2,101,740.00 0.38
5 300207 欣旺达 1,819,283.00 0.33
6 601318 中国平 安 1,508,001.00 0.27
7 603626 科森科 技 1,484,536.00 0.27
8 601336 新华保 险 1,428,076.00 0.26
9 600519 贵州茅 台 1,407,793.00 0.26
10 600637 东方明 珠 1,278,044.00 0.23
11 600048 保利地 产 1,266,574.00 0.23
12 600373 中文传 媒 1,178,264.00 0.21
13 601628 中国人 寿 1,170,379.00 0.21
14 601555 东吴证 券 1,132,912.00 0.21
15 601155 新城控 股 1,131,722.00 0.21
16 601857 中国石 油 1,014,523.00 0.18
17 600887 伊利股 份 998,594.00 0.18
18 002217 合力泰 956,942.00 0.17
19 603898 好莱客 892,500.00 0.16
20 601166 兴业银 行 863,324.00 0.16
注：买 入金 额按 买入 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
第 29 页 共 40 页
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 002791 坚朗五 金 5,367,946.07 0.98
2 002792 通宇通 讯 4,709,704.42 0.86
3 600518 康美药 业 3,506,783.00 0.64
4 600637 东方明 珠 3,320,957.18 0.61
5 600771 广誉远 3,075,737.20 0.56
6 600109 国金证 券 2,192,216.00 0.40
7 601198 东兴证 券 2,065,305.26 0.38
8 601169 北京银 行 1,807,614.78 0.33
9 300207 欣旺达 1,750,573.00 0.32
10 601336 新华保 险 1,698,594.00 0.31
11 600978 宜华生 活 1,503,510.15 0.27
12 601098 中南传 媒 1,491,379.77 0.27
13 601628 中国人 寿 1,246,200.00 0.23
14 002217 合力泰 963,550.00 0.18
15 000776 广发证 券 854,000.00 0.16
16 600123 兰花科 创 802,319.04 0.15
17 300508 维宏股 份 743,457.03 0.14
18 601688 华泰证 券 535,200.00 0.10
19 601668 中国建 筑 520,178.00 0.09
20 601228 广州港 334,675.76 0.06
注：卖 出金 额按 卖出 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 50,978,543.38
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 42,791,692.70
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - - 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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2 央行票 据 - -
3 金融债 券 29,774,000.00 5.21
其中： 政策 性金 融债 29,774,000.00 5.21
4 企业债 券 283,986,000.00 49.70
5 企业短 期融 资券 19,982,000.00 3.50
6 中期票 据 156,940,000.00 27.46
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 490,682,000.00 85.87
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 101652003 16 南电MTN001 500,000 49,010,000.00 8.58
2 136144 16 远 东一 500,000 48,900,000.00 8.56
3 136147 16 中粮 01 500,000 48,885,000.00 8.55
4 136151 16 保利 01 500,000 48,850,000.00 8.55
5 101559060 15 光明MTN003 400,000 39,488,000.00 6.91
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前十 名 资产 支持 证券投 资明 细
注：无 。
7.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：无 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
注：无 。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 股指 期货 投资。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
注：本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 股指 期货 投资。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 国债 期货 投资。
7.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 国债 期货 投资。
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 国债 期货 投资。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
本基金投资的 前十名证 券 中本期没有发 行主体被 监 管部门立案调 查的、或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的证券 。
7.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 14,282.80
2 应收证 券清 算款 14,598,055.96
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,374,662.73
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 19,987,001.49
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：无 。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：无 。
7.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
鹏华
弘实
混合A
76 6,425,565.04 487,831,228.52 99.90% 511,714.17 0.10%
鹏华
弘实
混合C
165 214,618.54 34,434,513.84 97.24% 977,544.88 2.76%
合计 241 2,173,257.27 522,265,742.36 99.72% 1,489,259.05 0.28%
8.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
注：无 。
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
鹏华弘 实
混合 A
313,209.40 0.06%
鹏华弘 实
混合 C
268,662.67 0.76%
合计 581,872.07 0.11%
注：截至本报 告期末， 本 基金管理人从 业人员投 资 、持有本基金 符合相关 法 律法规、中 国证监会
规定及 相关 管理 制度 的规 定。
8.4 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基金
鹏华弘 实混 合A 0~10
鹏华弘 实混 合C -
合计 0~10
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
鹏华弘 实混 合A -
鹏华弘 实混 合C -
合计 0
注：本 基金 的基 金经 理本 报告期 末未 持有 本基 金份 额。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 鹏华弘 实混 合 A 鹏华弘 实混 合 C
基金合 同生 效日 （2015 年5 月 25 日 ） 基 金份
额总额
677,332,318.04 37,562,286.29
本报告 期期 初基 金份 额总 额 509,982,264.10 1,675,340.27
本报告 期基 金总 申购 份额 4,657.61 34,497,070.65
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 21,643,979.02 760,352.20
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 488,342,942.69 35,412,058.72
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ；总 赎回 份额含 转换 出份 额。 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
10.2.1 基 金管 理人 的重 大 人事变 动 ： 报 告期 内， 经 公司董 事会 审议 通过 ， 公 司聘任 韩亚 庆先
生担任 公司 副总 经理 。韩 亚庆先 生任 职日 期 自2017 年 3 月22 日起 。
本公司 已将 上述 变更 事项 报中国 证券 监督 管理 委员 会深圳 监管 局备 案。
10.2.2 基 金托 管人 的重 大 人事变 动 ： 报 告期 内基 金 托管人 的专 门基 金托 管部 门未发 生重 大的
人事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期无 涉及 对公 司运 营管理 及基 金运 作产 生重 大影响 的， 与本 基金 管理 人、基 金财 产 、
基金托 管业 务相 关的 诉讼 事项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 基金 投资 策略未 改变 。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 未改 聘为 本基 金审计 的会 计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人、 基 金托 管 人涉及 托管 业务 机构 及其 高级管 理人 员在 报告 期内 未受到 任何 稽 查
或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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天风证 券 1 29,880,207.08 32.41% 27,230.82 32.41% -
华创证 券 1 22,640,260.56 24.56% 20,631.80 24.56% -
海通证 券 2 10,821,107.52 11.74% 9,861.22 11.74% -
中金公 司 2 8,824,761.30 9.57% 8,042.03 9.57% -
长城证 券 1 8,143,466.94 8.83% 7,420.88 8.83% -
中泰证 券 2 6,344,348.00 6.88% 5,781.61 6.88% -
东 方 财 富 证
券
1 4,836,944.68 5.25% 4,408.04 5.25% -
广发证 券 1 566,315.26 0.61% 516.12 0.61% -
国泰君 安 2 77,000.00 0.08% 70.17 0.08% -
兴业证 券 1 50,193.65 0.05% 45.75 0.05% -
瑞信方 正 1 - - - - -
银河证 券 1 - - - - -
宏源证 券 1 - - - - -
湘财证 券 1 - - - - -
安信证 券 2 - - - - -
光大证 券 1 - - - - -
东方证 券 1 - - - - -
中信建 投 2 - - - - -
长江证 券 1 - - - - -
平安证 券 2 - - - - -
华西证 券 1 - - - - -
国金证 券 1 - - - - -
瑞银证 券 1 - - - - -
方正证 券 2 - - - -
本报告 期
内新增
德邦证 券 1 - - - - -
中航证 券 2 - - - - -
中投证 券 1 - - - - -
国信证 券 2 - - - - -
中信证 券 1 - - - - -
招商证 券 1 - - - - -
西部证 券 1 - - - - -
注：交 易单 元选 择的 标准 和程序
1、 基 金管 理人 负责 选择 代 理本基 金证 券买 卖的 证券 经营机 构， 使用 其交 易单 元作为 基金 的专 用交
易单元 ，选 择的 标准 是：
（1 ） 实力 雄厚 ，信 誉良 好 ，注册 资本 不少 于3 亿元 人民币 ； 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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（2 ） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3 ） 经营 行为 规范 ，最 近 二年未 发生 重大 违规 行为 而受到 中国 证监 会处 罚；
（4 ） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5 ） 具备 基金 运作 所需 的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面 的 信息服 务；
（6 ） 研究 实力 较强 ， 有固 定的研 究机 构和 专门 的研 究人员 ， 能及 时为 本基 金 提供高 质量 的咨 询服
务。
2、选 择交 易单 元的 程序 ：
我公司根据上 述标准， 选 定符合条件的 证券公司 作 为租用交易单 元的对象 。 我公司投研 部门定期
对所选定证券 公司的服 务 进行综合评比 ，评比内 容 包括：提供研 究报告质 量 、数量、及 时性及提
供研究服务主 动性和质 量 等情况，并依 据评比结 果 确定交易单元 交易的具 体 情况。我公 司在比较
了多家证券经 营机构的 财 务状况、经营 状况、研 究 水平后，向券 商租用交 易 单元作为基 金专用交
易单元 。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
天风证 券 - - 1,524,300,000.00 16.26% - -
华创证 券 - - 2,819,400,000.00 30.08% - -
海通证 券 - - 8,000,000.00 0.09% - -
中金公 司 1,109,255.47 2.03% 613,900,000.00 6.55% - -
长城证 券 6,478,098.90 11.84% 864,300,000.00 9.22% - -
中泰证 券 5,145,596.02 9.40% 21,000,000.00 0.22% - -
东 方 财 富 证
券
1,632,879.70 2.98% 1,934,600,000.00 20.64% - -
广发证 券 1,017,000.00 1.86% 520,800,000.00 5.56% - -
国泰君 安 313,608.50 0.57% 477,000,000.00 5.09% - -
兴业证 券 - - 353,900,000.00 3.78% - -
瑞信方 正 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
宏源证 券 - - - - - - 鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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湘财证 券 - - - - - -
安信证 券 - - - - - -
光大证 券 - - - - - -
东方证 券 - - - - - -
中信建 投 - - - - - -
长江证 券 - - - - - -
平安证 券 - - - - - -
华西证 券 - - - - - -
国金证 券 - - - - - -
瑞银证 券 - - - - - -
方正证 券 - - - - - -
德邦证 券 - - - - - -
中航证 券 - - - - - -
中投证 券 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
中信证 券 39,036,845.49 71.32% - - - -
招商证 券 - - 236,000,000.00 2.52% - -
西部证 券 - - - - - -
鹏华弘实混合 2017 年半年度报 告 摘要
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§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1 20170101~20170630 487,831,228.52 - - 487,831,228.52 93.14%
个人
- - - - - - -
- - - - - - - -
产品特有 风险
基 金 份额 持 有人 持有 的 基金 份 额所 占 比例 过于 集 中时 ， 可能 会 因某 单一 基金份 额 持有 人 大额 赎
回 而 引起 基 金净 值剧 烈 波动 ， 甚至 可 能引 发基 金 流动 性 风险 ， 基金 管理 人可能 无 法及 时 变现 基
金 资 产以 应 对基 金份 额 持有 人 的赎 回 申请 ，基 金 份额 持 有人 可 能无 法及 时赎回 持 有的 全 部基 金
份额。
注：1 、 申购 份额 包含 基金 申购份 额、 基金 转换 入份 额、 场 内买 入份 额、 指 数 分级基 金合 并份 额和
红利再 投；
2、赎 回份 额包 含基 金赎 回 份额、 基金 转换 出份 额、 场内卖 出份 额和 指数 分级 基金拆 分份 额。
11.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。
鹏 华基 金管理 有限 公司
2017 年 8 月 28 日
