南 方 顺 康 保本 混 合 型 证券 投 资 基 金
2017 年 半年 度 报 告 摘要
2017 年06 月30 日
基金管 理人：南方基金管 理有限公司
基金托 管人：中国银行股 份有限公司
送出日 期：2017 年08 月28 日
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§1 重要提 示
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本半
年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2017 年 8 月25 日复
核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分 配情况、 财务会计报告、 投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则 管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投
资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文， 投资 者欲了解详细内容， 应阅读半年度
报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2017 年1 月1 日起至2017 年 6 月30 日止。
§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金简 称
南方顺 康保 本混 合
基金主 代码
002167
基金运 作方 式
契约型 开放 式
基金合 同生 效日
2015 年 11 月 26 日
基金管 理人
南方基 金管 理有 限公 司
基金托 管人
中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额
2,106,750,585.55 份
基金合 同存 续期
不定期
注：
本 基金 在交 易所 行情系 统净 值揭 示等 其他 信息披 露场 合下 ，可 简称 为“南 方顺 康” 。
2.2
基金产 品说 明
投资目 标
本基金 在保 障保 本周 期到 期时本 金安 全的 前提 下， 有效控 制风 险，
追求基 金资 产的 稳定 增值 。
投资策 略
本基金 采用 恒定 比例 投资 组合保 险策 略
（Constant-Proportion Portfolio Insurance ， CPPI ） 来实 现保
本和增 值的 目标 。恒 定比 例投资 组合 保险 策略 不仅 能从投 资组 合资
产配置 的层 面上 使基 金保 本期到 期日 基金 净值 低于 本金的 概率 最小
化，而 且还 能在 一定 程度 上使保 本基 金受 益于 股票 市场在 中长 期内南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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整体性 上涨 的特 点。
业绩比 较基 准
人民币 两年 期定 期存 款利 率（税 后）+0.5% 。
风险收 益特 征
本基金 为保 本混 合型 基金 ，属于 证券 投资 基金 中的 低风险 品种 ，预
期收益 和预 期风 险高 于货 币市场 基金 ，低 于股 票基 金和一 般混 合基
金。
2.3
基金管 理人 和基金 托管 人
项目
基金管 理人
基金托 管人
名称
南方基 金管 理有 限公 司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披 露
负责人
姓名
鲍文革 王永民
联系电 话
0755-82763888 010-66594896
电子邮 箱
manager@southernfund.com fcid@bankofchina.com
客户服 务电 话
400-889-8899 95566
传真
0755-82763889 010-66594942
2.4 信 息披 露方式
登 载 基金 半 年度 报告 正 文的 管 理人 互 联网
网址
http://www.nffund.com
基金半 年度 报告 备置 地点
基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 地址
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
报告期 （2017 年1 月1 日-2017 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益
35,287,006.91
本期利 润
34,211,249.37
加权平 均基 金份 额本 期利 润
0.0155
本期基 金份 额净 值增 长率
1.56%
3.1.2 期末 数据 和指 标
报告期 末（2017 年 06 月30 日）
期末可 供分 配基 金份 额利 润
0.0425
期末基 金资 产净 值
2,197,223,677.19
期末基 金份 额净 值
1.043
注：1. 本期 已实现收 益指 基金本期利 息收入、 投资 收益、其他 收入(不含 公允 价值变动收 益)扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2.期末 可供 分配 利润 ， 采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 （为
期末余 额， 不是 当期 发生 数） 。
3.所述基金业 绩指标不 包 括持有人认购 或交易基 金 的各项费用， 计入费用 后 实际收益水 平要低于
所列数 字。
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3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
净值增 长
率①（% ）
净值增 长率
标准差 ②
（%）
业绩比 较基
准收益 率③
（%）
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
（%）
①－③
（%）
②－④
（%）
过去一 个月 0.68
0.07
0.21
0.01
0.47
0.06
过去三 个月 0.77
0.07
0.63
0.01
0.14
0.06
过去六 个月 1.56
0.07
1.25
0.01
0.31
0.06
过去一 年 2.86
0.08
2.56
0.01
0.30
0.07
自基金 合同
生效起 至今
4.30
0.08
4.15
0.01
0.15
0.07
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准
收 益率 变动的 比较
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
1998 年3 月6 日， 经中国 证监会 批准 ， 南 方基 金管 理有限 公司 作为 国内 首批 规范的 基金 管 理
公司正 式成 立， 成为 我国 “新基 金时 代” 的起 始标 志。 南方 基金 总部 设在 深圳， 注册 资 本 3 亿
元人民币。股 东结构为 ： 华泰证券股份 有限公司 （45% ） ；深圳市投 资控股有 限 公司（30% ） ；厦门
国际信托有限 公司（15% ） ；兴业证券股 份有限公 司 （10%） 。目前 ，公司在 北 京、上海、 合肥、成
都、深圳等地 设有分公 司 ，在香港和深 圳前海设 有 子公司 ——南 方东英资 产 管理有限公 司（香港
子公司 ） 和南 方资 本管 理 有限公 司 （深 圳子 公司 ） 。 其中 ， 南 方东 英是 境内 基 金公司 获 批 成立 的第
一家境外分支 机构。 截 至报告期末， 南方基金 管 理有限公司（ 不含子公 司 ）管理资产 规模超过
6,500 亿元 ，旗 下管 理134 只开 放式 基金 ，多 个全 国社保 、企 业年 金和 专户 理财投 资组 合。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名
职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）
期限
证券从 业年 限
说明
任职日 期
离任日 期
姚万宁
本基金助
理
2015 年 11 月
27 日
5
深 圳 大 学 金 融 学 硕
士， 具 有基 金从 业资
格。2012 年 7 月加
入南方 基金 ， 担 任投
资部投 资账 户助 理；
2015 年11 月至 今，
任南方 恒元 、 南 方利
众、 南 方利 达、 南方
利安、 南方 顺达 、 南
方 顺 康 的 基 金 经 理
助理；2016 年 12 月
至今， 任南 方安 颐养
老基金 经理 助理 。
吴剑毅
本基金基
金经理
2015 年 11 月
26 日
9
清 华 大 学 金 融 学 硕
士， 具 有基 金从 业资
格。2009 年 7 月加
入南方 基金 ， 任 南方
基 金 研 究 部 金 融 行
业研究 员； 2012 年3
月至 2014 年 7 月，
担任南 方避 险、 南方
保本基 金经 理助 理；
2014 年 7 月至 今，南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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任 南 方 恒 元 基 金 经
理；2015 年 5 月至
今， 任 南方 利众 基金
经理；2015 年 7 月
至今， 任南 方利 达基
金经理；2015 年 9
月至今 ， 任 南方 消费
活力基 金经 理； 2015
年 10 月至 今， 任南
方 顺 达 基 金 经 理 ；
2015 年11 月至 今，
任南方 利安 、 南 方顺
康 基 金 经 理 ；2016
年 12 月至 今， 任南
方 安 颐 养 老 基 金 经
理。
注：1. 对 基金 的首 任基 金经理 ， 其 “ 任 职 日期” 为基金 合同 生效 日， “ 离任 日期” 为根 据公 司决
定确定 的解 聘日 期； 对此 后的非 首任 基金 经理 ， “任 职日期 ” 和 “ 离任 日期 ” 分别指 根据 公司 决定
确定的 聘任 日期 和解 聘日 期。
2. 证券 从业 的含 义遵 从行业 协会 《证 券业 从业 人员资 格管 理办 法》 的相 关规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 等 有关法律法规 、
中国证监会和 《南方顺 康 保本混合型证 券投资基 金 基金合同》的 规定，本 着 诚实信用、 勤勉尽责
的原则管理和 运用基金 资 产，在严格控 制风险的 基 础上，为基金 份 额持有 人 谋求最大利 益。本报
告期内，基金 运作整体 合 法合规，没有 损害基金 份 额持有人利益 。基金的 投 资范围、投 资比例及
投资组 合符 合有 关法 律法 规及基 金合 同的 规定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制度及流 程，通过 系 统和人工等各 种方式在 各 业务环节严格 控制交易 公 平执行，公 平对待旗
下管理的所有 基金和投 资 组合。 公司 每季度对 旗 下组合进行股 票和债券 的 同向交易价 差专项分
析。 本报 告期 内 ， 两 两组 合间单 日 、3 日、5 日时 间 窗口内 同向 交易 买入 溢价 率均值 或卖 出溢 价率
均值显 著不 为 0 的情 况不 存在， 并且 交易 占优 比也 没有明 显异 常， 未发 现不 公平对 待各 组合 或 组
合间相 互利 益输 送的 情况 。 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金于本报 告期内不 存 在异常交易行 为。本 报 告 期内基金管理 人管理的 所 有投资组合参 与
的交易所公开竞价同日 反 向交易成交较少的单边 交 易量超过该证券当日 成交 量的 5% 的 交 易 次数
为2 次 ，是 由于 投资 组合 接受投 资者 申赎 后被 动增 减仓位 以及 指数 型基 金成 份股调 整所 致。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年上 半年, 国内 经济 整体呈 稳中 向好 态势 ：GDP 和规模 以上 工业 增加 值均 同比增 长 6.9% ，
社会消 费品 零售 总额 同比 增长 10.4% ，CPI 同比 上 涨 1.4% 。 数据 显示 通胀 温 和可控 ，消 费需 求进
一步回 暖。 同时 ，2017 年6 月PMI 攀 升至51.7%，自 2016 年8 月 重返 荣枯 线 水平后 ，PMI 已 连续
11 个 月站 上荣 枯线； 上半 年 PPI 同比 上 涨6.6% ， 工 业品价 格的 改善 有利 于工 业企业 盈利 企稳 回升 ，
从而稳 定投 资者 信心 。
市场方面，股 票市场仍 然 维持区间震荡 行情，但 结 构上分化明显 ，以家电 、 白酒为代表 的白马股
受益行业景气 大幅跑赢 市 场，而多数中 小市值股 票 反而创出了此 前股价异 常 波动以来的 新低。报
告期内 上证 综指 上 涨2.86% ， 区间 振幅8.98% ， 创业 板指下 跌 7.34% 。A 股于 6 月获 MSCI 认可 ， 助
推市场 进一 步回 暖。
报告期 内 ， 本 基金 参考CPPI 策略 ， 在控 制好 回 撤 风险 的前提 下确 定股 票仓 位上 限， 股票 仓位 重点
配置于 价格 低于 合理 价值 的个股 并持 有等 待价 值回 归。 此 外,可 转债 和新 股发 行节奏 保持 在一 个 相
对较快 的水 平, 也为 我们 贡 献了确 定性 的绝 对回 报。 固定收 益投 资方 面， 随着 本期保 本周 期将 于今
年11 月到 期， 我们 组合 整 体固收 资产 配置 以获 取持 有到期 收益 为主 ， 主 要配 置于高 评级 固收 类资
产, 且 将组 合久 期与 剩余 保 本周期 相匹 配。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 1.043 元， 本报 告期份 额净 值增 长率 为 1.56% ， 同期 业绩
比较基 准增 长率 为1.25% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市 场 及行业 走势 的简要 展望
上半年的白马 行情使得 股 票风格出现了 严重分化 ， 展望下半年， 我们认为 白 马行情有望逐 步
向其他 板块 扩散,6 月以 来 钢铁、 有色 、 煤 炭等 周期 股的强 势崛 起， 进一 步说 明市场 依然 存在 着众
多绝对收益的 机会，但 是 市场的分化也 将继续。 下 半年的板块轮 动或将继 续 ，此前被市 场风格抛
弃的板 块或 个股 中也 逐步 孕育着 机会 。 对 于很 多超 跌的个 股而 言， 政策 底已 经逐步 探明,监 管层 规
范减持 行为 ，上 市公 司重 要股东 增持 逐渐 增多 ，均 有利于 超跌 股票 的反 弹。
我们在股票的 配置上将 继 续立足于基本 面，选取 价 格具备收敛机 制、可以 越 跌越买的品 种。当 前南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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主要从 如下 4 个方 面的 收 敛机制 选股 ： （1 ）估 值与 成长性 相匹 配、PEG 小于 1 的成长 股； （2）市
值低于 重估 价值 ， 存 在被 举牌的 可能 ； （3） 价格 低 于定增 价或 重要 股东 增持 成本； （4） 高 股息 率 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
根据中国证监 会相关规 定 和基金合同约 定，本基 金 管理人应严格 按照新准 则 、中国证监会 相
关规定和基金 合同关于 估 值的约定，对 基金所持 有 的投资品种进 行估值。 本 基金托管人 根据法律
法规要求履行 估值及净 值 计算的复核责 任。会计 师 事务所在估值 调整导致 基 金资产净值 的变化在
0.25% 以上 时对 所采 用的 相 关估值 模 型 、 假 设及 参数 的适当 性发 表审 核意 见并 出具报 告。 定价 服务
机构按照商业 合同约定 提 供定价服务。 其中，本 基 金管理人为了 确保估值 工 作的合规开 展，建立
了负责估值工 作决策和 执 行的专门机构 ，组成人 员 包括副总经理 、权益研 究 部总监、数 量化投资
部总监 、 风险 管理 部总 监 及运作 保障 部总 监等 。 其 中， 超过 三分 之二 以上 的 人员具 有 10 年 以上 的
基金从业经验 ，且具有 风 控、合规、会 计方面的 专 业经验。基金 经理可参 与 估值原则和 方法的讨
论，但 不参 与估 值价 格的 最终决 策。 本报 告期 内， 参与估 值流 程各 方之 间无 重大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金合同约定，在符合 有关基金分红条件的前提 下，本基金每年收益分配 次数最多为 12
次，每份基金 份额每次 基 金收益分配比 例不得低 于 基金收益分配 基准日每 份 基金份额可 供分配利
润的 10% ，若 基金 合同 生 效不 满 3 个 月可 不进 行收 益分配 ；保 本周 期内 ，本 基金仅 采取 现金 分红
一种收益分配 方式，不 进 行红利再投资 ；基金收 益 分配后基金份 额净值不 能 低于面值； 即基金收
益分配基准日 的基金份 额 净值减去每单 位基金份 额 收益分配金额 后不能低 于 面值。每一 基金份额
享有同等分配 权；法律 法 规或监管机关 另有规定 的 ，从其规定。 根据上 述 分配原则以 及基金的
实际运 作情 况， 本报 告期 本基金 未有 分配 事项 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 中国 银行 股 份有限 公司 （ 以下 称 “本 托管人 ” ） 在 南方 顺康 保本 混合型 证券 投资
基金 （ 以下 称 “ 本基 金” ） 的托管 过程 中， 严格 遵守 《证券 投资 基金 法》 及其 他有关 法律 法规 、 基
金合同和托管 协议的有 关 规定，不存在 损害基金 份 额持有人利益 的行为， 完 全尽职尽责 地履行了
应尽的 义务 。 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、 净 值计 算、 利润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议
的规定，对本 基金管理 人 的投资运作进 行了必要 的 监督，对基金 资产净值 的 计算、基金 份额申购
赎回价格的计 算以及基 金 费用开支等方 面进行了 认 真地复核，未 发现本基 金 管理人存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收 益分 配情 况、 财务会 计报 告 （ 注： 财务 会计报 告中 的 “ 金
融工具 风险 及管 理” 部分 未在托 管人 复核 范围 内） 、 投资组 合报 告等 数据 真实 、准确 和完 整。
§6 半年度 财 务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 南方 顺康 保本 混合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ：2017 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2017 年6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
935,791,342.30 927,923,886.82
结算备 付金
660,188.75 2,633,442.08
存出保 证金
57,779.71 135,429.37
交易性 金融 资产
1,243,698,438.33 1,630,161,492.40
其中： 股票 投资
198,850,834.83 209,616,140.20
基金 投资
- -
债券投 资
1,044,847,603.50 1,420,545,352.20
资产支 持证 券投
资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
217,891.43 -
应收利 息
29,831,253.23 16,866,947.40
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
2,210,256,893.75 2,577,721,198.07
负债和所有者权益
本期末
2017 年6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
10,000,000.00 200,007,804.99
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
2,370,291.13 2,642,890.11
应付托 管费
364,660.19 406,598.46
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用
97,179.32 104,306.01
应交税 费
- -
应付利 息
2,731.64 130,046.12
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
198,354.28 300,000.00
负债合 计
13,033,216.56 203,591,645.69
所有者权益：
实收基 金
2,106,750,585.55 2,310,741,535.79
未分配 利润
90,473,091.64 63,388,016.59
所有者 权益 合计
2,197,223,677.19 2,374,129,552.38
负债和 所有 者权 益总 计
2,210,256,893.75 2,577,721,198.07
注：报 告截 止日 2017 年 6 月 30 日， 基金 份额 净 值 1.043 元， 基金 份额 总 额 2,106,750,585.55
份。
6.2 利 润表
会计主 体： 南方 顺康 保本 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 6 月30
日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日 至 2016 年6 月
30 日
一、收入
53,247,240.39 41,329,457.52
1.利息 收入
29,588,288.39 30,314,939.51
其中： 存款 利息 收入
13,874,006.25 8,945,910.63
债券利 息收 入
15,678,749.56 19,086,925.76
资产支 持证 券
利息收 入
- -
买入返 售金 融
资产收 入
35,532.58 2,282,103.12
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以
“- ” 填列 ）
23,679,121.26 5,349,080.66 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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其中： 股票 投资 收益
22,354,025.27 3,258,079.19
基金 投资 收益
- -
债券投 资收 益
57,938.78 1,302,901.37
资产支 持证 券
投资收 益
- -
贵金属 投资 收
益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
1,267,157.21 788,100.10
3.公允 价值 变动 收益
（损失 以 “-” 号 填列 ）
-1,075,757.54 5,044,058.57
4.汇兑 收益 （损 失以
“- ” 号填 列）
-
-
5.其他 收入 （损 失以
“- ” 号填 列）
1,055,588.28 621,378.78
减：二、费用
19,035,991.02 19,839,752.43
1．管 理人 报酬
14,782,460.00 16,004,264.03
2．托 管费
2,274,224.66 2,462,194.48
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用
185,460.13 546,802.22
5．利 息支 出
1,564,361.39 604,982.22
其中： 卖出 回购 金融
资产支 出
1,564,361.39 604,982.22
6．其 他费 用
229,484.84 221,509.48
三、利润总额（亏损
总额以“-”号填列 ）
34,211,249.37 21,489,705.09
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损
以“- ”号填列）
34,211,249.37 21,489,705.09
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 南方 顺康 保本 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年6 月30 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权
益（基 金净 值）
2,310,741,535.79 63,388,016.59 2,374,129,552.38
二 、 本 期 经 营 活 动
产 生 的 基 金 净 值 变
动数 （ 本期 净利 润）
- 34,211,249.37
34,211,249.37
三 、 本 期 基 金 份 额 -203,990,950.24 -7,126,174.32 -211,117,124.56 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 12 页 共 27 页
交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数
（净值 减少 以“- ”
号填列 ）
其中：1. 基 金 申 购
款
- - -
2. 基金赎回
款
-203,990,950.24 -7,126,174.32 -211,117,124.56
四 、 本 期 向 基 金 份
额 持 有 人 分 配 利 润
产 生 的 基 金 净 值 变
动 （ 净值 减少 以 “-”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权
益（基 金净 值）
2,106,750,585.55 90,473,091.64 2,197,223,677.19
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年6 月30 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权
益（基 金净 值）
2,485,009,259.77 11,721,328.61 2,496,730,588.38
二 、 本 期 经 营 活 动
产 生 的 基 金 净 值 变
动数 （ 本期 净利 润）
- 21,489,705.09
21,489,705.09
三 、 本 期 基 金 份 额
交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数
（净值 减少 以“- ”
号填列 ）
-51,162,507.84 -291,175.99 -51,453,683.83
其中：1. 基 金 申 购
款
- - -
2. 基金赎回
款
-51,162,507.84 -291,175.99 -51,453,683.83
四 、 本 期 向 基 金 份
额 持 有 人 分 配 利 润
产 生 的 基 金 净 值 变
动 （ 净值 减少 以 “-”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权
益（基 金净 值）
2,433,846,751.93 32,919,857.71 2,466,766,609.64
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告6.1 至6.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
杨小松
徐超
徐超
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 13 页 共 27 页
基金管 理人 负责 人
主管会 计工 作负 责人
会计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告完 全一 致。
6.4.2 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.2.1 会 计政 策变更 的说 明
本报告 期无 会计 政策 变更 。
6.4.2.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.2.3 差 错更 正的说 明
本报告 期无 重大 会计 差错 的内容 和更 正金 额。
6.4.3 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收
政策的 通知 》 、 财税[2008]1 号《 关于 企业 所得 税若 干优惠 政策 的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于
实施上 市公 司股 息红 利差 别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 、 财税[2015]101 号 《关 于上 市公
司股息红利差 别化个人 所 得税政策有关 问题的通 知 》 、财税[2016]36 号《关 于 全面推开营业 税改
征增值税试点 的通知 》 、财 税[2016]46 号 《关于进 一 步明确全面推 开营改增 试 点金融业有关 政策
的通知 》 、 财税[2016]70 号 《关 于金 融机 构 同 业往 来等增 值税 政策 的补 充通 知》 、 及其 他相 关财 税
法规和 实务 操作 ，主 要税 项列示 如下 ：
(1) 于2016 年5 月1 日前 ， 以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自2016 年 5 月 1 日起，
金融业由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金管理人运 用基金买 卖 股票、债券 的转让收
入免征 增值 税， 对国 债、 地方政 府债 以及 金融 同业 往来利 息收 入亦 免征 增值 税。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 ， 股票 的股息 、 红利 收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个月 以内(含 1 个月) 的，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的 ，暂 减按 50%
计入应 纳税 所得 额 ； 持 股 期限超 过1 年的 ， 暂免 征 收个人 所得 税 。 对 基金 持 有的上 市公 司限 售股 ，
解禁后取得的 股息、红 利 收入，按照上 述规定计 算 纳税，持股时 间自解禁 日 起计算；解 禁前取得南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 14 页 共 27 页
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减 按50% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
(4) 基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
6.4.4 关 联方 关系
6.4.4.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方未发 生变 化。
6.4.4.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称
与本基 金的 关系
南方基 金管 理有 限公 司( “ 南方基 金”) 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中国银 行股 份有 限公 司( “ 中国银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
兴业证 券股 份有 限公 司( “ 兴业证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.5 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.5.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.5.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 6 月30
日
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日 至 2016 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
（%）
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例 （%）
华泰证 券 - -
64,540,297.77 18.60
兴业证 券 18,310,126.55 16.05
- -
6.4.5.1.2 债 券交 易
注：无 。
6.4.5.1.3 债 券回 购交易
注：无 。
6.4.5.1.4 基 金交 易
注：无 。 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 15 页 共 27 页
6.4.5.1.5 权 证交 易
注：无 。
6.4.5.1.6 应 支付 关联方 的佣 金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1月1 日 至 2017 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金 总量
的比例 （% ）
期末应 付佣 金余
额
占期末 应付 佣金
总额的 比例 （% ）
兴业证 券
16,686.06
16.02
16,677.34 17.21
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日 至 2016 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金 总量
的比例 （% ）
期末应 付佣
金余额
占期末 应付 佣金 总额 的比 例
（%）
华泰证 券
58,815.76
18.54
- -
注: 1. 上 述佣金按 市场 佣金率计算， 以扣除由 中 国证券登记结 算有限责 任 公司收取的证 管费和
经手费后的净 额列示。 2. 该类佣金 协议的服 务范 围还包括佣金 收取方为 本 基金提供的证 券投
资研究 成果 和市 场信 息服 务等。
6.4.5.2 关 联方 报酬
6.4.5.2.1 基 金管 理费
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费
14,782,460.00 16,004,264.03
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费
3,502,091.50
4,259,332.41
注：
支 付基金管 理人 南方基金的管 理人报酬 按 前一日基金资 产净值 1.30% 的年费率计提 ，逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净
值 X 1.30% / 当年 天 数。
6.4.5.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费
2,274,224.66 2,462,194.48 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 16 页 共 27 页
注：
支 付基金托 管人 中国银行的托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.20% 的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底 ， 按 月支 付 。 其 计算 公式 为： 日 托 管费＝ 前一 日基 金资 产净 值 X 0.20% / 当
年天数 。
6.4.5.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含 回购)交易
注: 无。
6.4.5.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.5.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：无 。
6.4.5.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注: : 无。
6.4.5.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年6 月30
日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日 至 2016 年6 月30日
期末余 额
当期利 息收 入
期末余 额
当期利 息收 入
中 国 银 行 股 份 有
限公司
5,791,342.30
86,867.38
6,111,375.34
255,536.21
注: 本 基金 的银 行活 期存 款由基 金托 管人 中国 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
6.4.5.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：无 。
6.4.5.7 其 他关 联交易 事项 的说明
注：无 。
6.4.6 期 末本 基金持 有的 流通受 限证 券
6.4.6.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受 限证 券类 别 ：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受 限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位： ）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
002879
长缆科
技
2017 年
06 月 05
日
2017-0
7-07
新股认 购 18.02 18.02 1,313
23,660.2
6
23,660.2
6
-
002882 金龙羽 2017 年 2017-0 新股认 购 6.20 6.20 2,966 18,389.2 18,389.2 - 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 17 页 共 27 页
06 月 15
日
7-17 0 0
300671
富满电
子
2017 年
06 月 27
日
2017-0
7-05
新股认 购 8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 -
603305
旭升股
份
2017 年
06 月 30
日
2017-0
7-10
新股认 购 11.26 11.26 1,351
15,212.2
6
15,212.2
6
-
603331
百达精
工
2017 年
06 月 27
日
2017-0
7-05
新股认 购 9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
603617
君禾股
份
2017 年
06 月 23
日
2017-0
7-03
新股认 购 8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
603933
睿能科
技
2017 年
06 月 28
日
2017-0
7-06
新股认 购 20.20 20.20 857
17,311.4
0
17,311.4
0
-
6.4.12.1.2 受 限证 券类 别 ：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受 限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位： ）
期末
成本总 额
期末估
值总额
备注
- - - - - - - - - - -
- - - - - - - - - - -
6.4.12.1.3 受 限证 券类 别 ：权证
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受 限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位： ）
期末
成本总 额
期末估
值总额
备注
- - - - - - - - - - -
6.4.12.1.4 受 限证 券类 别 ：基金
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受 限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位： ）
期末
成本总 额
期末估
值总额
备注
- - - - - - - - - - -
6.4.6.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额 单位 ： 人 民币 元
股票
代码
股票名
称
停牌日
期
停牌原
因
期末
估值单 价
复牌日
期
复牌
开盘单 价
数量
（股）
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
00010
0
TCL 集
团
2017-04
-21
重大事
项
3.43
2017-0
7-26
3.72
711,71
6
2,470,21
8.52
2,441,18
5.88
-
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 18 页 共 27 页
6.4.6.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.6.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
注: 无。
6.4.6.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至 本报 告期 末2017 年6 月 30 日 止， 本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额10,000,000.00 元 ， 且 于2017 年7 月3 日到 期。 该类 交易 要求 本 基金转 入质 押库 的
债券， 按证 券交 易所 规定 的比例 折算 为标 准券 后， 不低于 债券 回购 交易 的余 额。
6.4.7 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局于 2016 年12 月 21 日 颁 布的财 税[2016]140 号 《 关 于明确 金融 房地 产
开发教 育辅 助服 务等 增值 税政策 的通 知》 的规 定：(1) 金融 商品 持有 期间( 含到 期) 取 得的 非保 本收
益( 合 同中 未明 确承 诺到 期 本金可 全部 收回 的投 资收 益)， 不征 收增 值税 ；(2) 纳税人 购入 基金 、 信
托、 理财 产品 等各 类资 产 管理产 品持 有至 到期 ， 不 属于金 融商 品转 让 ；(3) 资 管产品 运营 过程 中发
生的增 值税 应税 行为 ，以 资管产 品管 理人 为增 值税 纳税人 。上 述政 策 自2016 年 5 月 1 日 起执 行 。
此外， 根据 财政 部、 国家 税务总 局 于 2017 年1 月6 日颁布 的财税[2017]2 号 《关于 资管 产品 增值
税政策 有关 问题 的补 充通 知》 及 2017 年6 月30 日 颁布的 财税[2017]56 号 《 关于资 管产 品增 值 税
有关问题的通 知》的规 定 ，资管产品管 理人运营 资 管产品过程中 发生的增 值 税应税行为 ，暂适用
简易计 税方 法， 按照 3% 的 征收率 缴纳 增值 税。 对资 管产品 在 2018 年 1 月 1 日前运 营过 程中 发生
的增值税应税 行为，未 缴 纳增值税的， 不再缴纳 ； 已缴纳增值税 的，已纳 税 额从资管产 品管理人
以后月份的增 值税应纳 税 额中抵减。上 述税收政 策 对本基金截至 本财务报 表 批准报出日 止的财务
状况和 经营 成果 无影 响。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号
项目
金额
占基金 总资 产的 比例 （%）
1
权益投 资
198,850,834.83 9.00
其中： 股票
198,850,834.83 9.00
2
固定收 益投 资
1,044,847,603.50 47.27
其中： 债券
1,044,847,603.50 47.27
资产 支持 证券
- -
3
贵金属 投资
- -
4
金融衍 生品 投资
- -
5
买入返 售金 融资 产
- -
其 中：买 断式回 购的买入返 售金融 资
产
- -
6
银行存 款和 结算 备付 金合 计
936,451,531.05 42.37
7 其他各 项资 产
30,106,924.37 1.36
8 合计
2,210,256,893.75 100.00 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 19 页 共 27 页
7.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码
行业类 别
公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例 （％ ）
A
农、林 、牧 、渔 业
- -
B
采矿业
4,362,258.21 0.20
C
制造业
83,016,268.75 3.78
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和
供应业
4,751,668.35 0.22
E
建筑业
- -
F
批发和 零售 业
14,111,953.80 0.64
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业
1,479,240.00 0.07
H
住宿和 餐饮 业
3,428,150.00 0.16
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服
务业
7,589,024.58 0.35
J
金融业
34,120,229.58 1.55
K
房地产 业
19,174,521.46 0.87
L
租赁和 商务 服务 业
9,177,783.80 0.42
M
科学研 究和 技术 服务 业
- -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业
8,794,502.30 0.40
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和 社会 工作
- -
R
文化、 体育 和娱 乐业
4,505,044.00 0.21
S
综合
4,340,190.00 0.20
合计
198,850,834.83 9.05
7.2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合
注： 本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 股票 投资明 细
期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
金额单位： 人民币 元
序号
股票代 码
股票名 称
数量（ 股）
公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 600223 鲁商置 业 1,930,931 8,998,138.46 0.41
2 000069 华侨 城A 874,205 8,794,502.30 0.40
3 600153 建发股 份 666,900 8,623,017.00 0.39
4 600015 华夏银 行 880,200 8,115,444.00 0.37
5 000540 中天金融 1,143,300 7,945,935.00 0.36
6 600600 青岛啤 酒 224,076 7,865,067.60 0.36
7 002029 七匹狼 733,400 7,018,638.00 0.32 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 20 页 共 27 页
8 601628 中国人 寿 250,156 6,749,208.88 0.31
9 601939 建设银 行 1,015,234 6,243,689.10 0.28
10 002004 华邦健 康 789,300 6,180,219.00 0.28
注 ： 投 资 者 欲 了 解 本 报 告 期 末 基 金 投 资 的 所 有 股 票 明 细 ， 应 阅 读 登 载 于
http://www.nffund.com 的半年度报告正文。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号
股票代 码
股票名 称
本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值 比例 （ ％）
1 603456 九洲药 业 5,146,650.00 0.22
2 002104 恒宝股 份 4,640,716.00 0.20
3 600291 西水股 份 4,602,093.46 0.19
4 300336 新文化 4,571,216.54 0.19
5 600351 亚宝药 业 2,302,758.00 0.10
6 600756 浪潮软 件 2,295,974.87 0.10
7 603308 应流股 份 2,268,239.00 0.10
8 601166 兴业银 行 2,245,365.00 0.09
9 002500 山西证 券 2,244,898.00 0.09
10 600565 迪马股 份 2,214,518.00 0.09
11 600770 综艺股 份 2,206,675.47 0.09
12 002519 银河电 子 2,205,449.02 0.09
13 600754 锦江股 份 2,205,154.00 0.09
14 002353 杰瑞股 份 2,187,600.00 0.09
15 300147 香雪制 药 2,033,422.88 0.09
16 601881 中国银 河 335,876.01 0.01
17 603833 欧派家 居 116,636.32 0.00
18 300616 尚品宅 配 100,982.30 0.00
19 601952 苏垦农 发 97,161.00 0.00
20 002850 科达利 96,059.60 0.00
注：买 入包 括二 级市 场上 主动的 买入 、新 股、 配股 、债转 股、 换股 及行 权等 获得的 股票 ，买 入金
额按成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号
股票代 码
股票名 称
本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值 比例 （％）
1 000905 厦门港 务 5,821,884.84 0.25
2 002373 千方科 技 5,092,547.00 0.21
3 002792 通宇通 讯 4,883,876.95 0.21
4 600600 青岛啤 酒 4,598,883.44 0.19
5 000069 华侨 城 A 4,507,991.81 0.19
6 000958 东方能 源 3,451,517.00 0.15
7 600858 银座股 份 3,442,500.51 0.15 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 21 页 共 27 页
8 000852 石化机 械 3,265,590.20 0.14
9 000507 珠海港 3,218,058.00 0.14
10 600291 西水股 份 3,122,746.00 0.13
11 600089 特变电 工 3,085,344.19 0.13
12 300312 邦讯技 术 2,850,448.00 0.12
13 600706 曲江文 旅 2,713,092.18 0.11
14 002517 恺英网 络 2,522,817.81 0.11
15 601628 中国人 寿 2,338,093.85 0.10
16 300508 维宏股 份 746,336.84 0.03
17 601881 中国银 河 688,541.53 0.03
18 601212 白银有 色 412,092.40 0.02
19 601228 广州港 340,628.85 0.01
20 300616 尚品宅 配 334,525.28 0.01
注：卖 出包 括二 级市 场上 主动的 卖出 、换 股、 要约 收购、 发行 人回 购及 行权 等减少 的股 票， 卖出
金额按 成交 金额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ）填 列， 不考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位: 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额
47,750,394.01
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额
70,679,898.57
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
序号
债券品 种
公允价 值
占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1
国家债 券
65,618,232.30 2.99
2
央行票 据
- -
3
金融债 券
49,785,000.00 2.27
其中： 政策 性金 融债
49,785,000.00 2.27
4
企业债 券
66,204,457.00 3.01
5
企业短 期融 资券
801,897,000.00 36.50
6
中期票 据
- -
7
可转债 （可 交换 债）
11,902,914.20 0.54
8
同业存 单
49,440,000.00 2.25
9 其他
- -
10 合计
1,044,847,603.50 47.55
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额 单位 ：人 民币 元
序号
债券代 码
债券名 称
数量（ 份）
公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（%）
1 011698549
16 京 汽 股
SCP003
1,000,000
100,350,000.00
4.57
1 011698561 16 华 侨 城 1,000,000
100,350,000.00
4.57
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 22 页 共 27 页
SCP005
3 011698597
16 泸 州 窖
SCP002
1,000,000
100,330,000.00
4.57
4 011698605
16 中粮
SCP007
1,000,000
100,310,000.00
4.57
5 011698683
16 中 化 工
SCP003
1,000,000
100,300,000.00
4.56
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名资产 支持 证券投 资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名贵金 属投 资明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 内未 投资股 指期 货。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 可投 资股 指期 货和 其他经 中国 证监 会允 许的 衍生金 融产 品。 本基 金参 与股指 期货 的投 资应
符合基 金合 同规 定的 保本 策略和 投资 目标 。 本 基金 在 股指期 货投 资中 主要 遵循 有效管 理投 资策 略，
主要采 用流 动性 好、 交易 活跃的 期货 合约 ，通 过对 现货和 期货 市场 运行 趋势 的研究 ，结 合股 指期
货定价 模型 寻求 其合 理估 值水平 ，与 现货 资产 进行 匹配， 通过 多头 或空 头套 期保值 等策 略进 行套
期保值 操作 。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 内未 投资国 债期 货。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 受到调 查以 及处罚 情况 的说明
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期没有出 现 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.12.2 基 金投 资的前 十名 股票超 出基 金合同 规定 的备选 股票 库情况 的说 明
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号
名称
金额
1
存出保 证金
57,779.71
2
应收证 券清 算款
217,891.43
3
应收股 利
-
4
应收利 息
29,831,253.23
5
应收申 购款
- 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 23 页 共 27 页
6
其他应 收款
-
7
待摊费 用
-
8 其他
-
9 合计
30,106,924.37
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
7.12.5 股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
7.12.5.1 期末 前十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者
个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例（% ）
持有份 额
占总份 额比 例
（%）
12,901 163,301.34 539,742,425.66 25.62
1,567,008,159.89 74.38
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目
持有份 额总 数 （份）
占基金 总份 额比 例（%）
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金
1,754,860.14 0.0833
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目
持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和研 究部
门负责 人持 有本 开放 式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
0
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2015 年11 月 26 日）
基金份 额总 额
2,485,009,259.77
本报告 期期 初基 金份 额总 额
2,310,741,535.79
本报告 期基 金总 申购 份额
-
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额
203,990,950.24
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 （份 额减 少
以“- ”填 列）
- 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 24 页 共 27 页
本报告 期期 末基 金份 额总 额
2,106,750,585.55
§1 0 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
南方基 金管 理有 限公 司第 七届董 事会 第二 次会 议已 于 2017 年1 月23 日 审议 通过了 《 公 司 关
于 聘 任公 司副 总经 理、 督察 长 和财 务负 责人 的议 案》 ， 秦 长奎 因任 期届 满， 工作 调 整的 原因 不再
担任公 司副 总经 理职 务。
本 报告 期内 ，基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 没有发 生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ，无 涉及 基金 管理业 务、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金未 更换 会计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人及 其高 级管 理人员 未受 监管 部门 稽查 或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易
应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例（% ）
佣金
占当期 佣金
总量的 比例 （%）
长江证 券 1 30,065,202.78 26.36
27,398.57 26.30
-
英大证 券 1 19,467,161.94 17.07
17,729.03 17.02
-
兴业证 券 1 18,310,126.55 16.05
16,686.06 16.02
-
中信建 投 2 13,000,637.40 11.40
12,107.27 11.62
- 南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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广发证 券 2 10,386,034.99 9.11
9,430.58 9.05
-
东吴证 券 1 8,823,188.45 7.74
8,040.63 7.72
-
广州证 券 1 5,468,801.06 4.80
4,983.97 4.78
-
中银国 际 1 3,474,695.94 3.05
3,170.46 3.04
-
长城证 券 1 2,767,762.05 2.43
2,522.24 2.42
-
民生证 券 1 1,372,457.79 1.20
1,273.17 1.22
-
申万宏 源 1 493,083.40 0.43
459.18 0.44
-
国信证 券 1 297,055.08 0.26
270.66 0.26
-
中信证 券 1 124,421.38 0.11
113.39 0.11
-
华创证 券 1 - -
- -
-
东兴证 券 1 - -
- -
-
银河证 券 2 - -
- -
-
东北证 券 1 - -
- -
-
中投证 券 1 - -
- -
-
第一创 业 1 - -
- -
-
大通证 券 1 - -
- -
-
华泰证 券 2 - -
- -
-
注：交易单元 的选择标 准 和程序 根据 中国证监 会 《关于完善证 券投资基 金 交易席位制 度有关问
题的通知 》 （证 监基金字[2007]48 号）的有 关规定， 我公司制定了 租用证券 公 司交易单元的 选择
标准和 程序 ：
A：选 择标 准
1、公 司经 营行 为规 范， 财 务状况 和经 营状 况良 好；
2、公司具有 较强的研 究能 力,能及时、 全面地为 基金 提供高质量 的宏观经 济研 究、行业研 究及市
场走向 、个 股分 析报 告和 专门研 究报 告；
3、公 司内 部管 理规 范， 能 满足基 金操 作的 保密 要求 ；
4、建 立了 广泛 的信 息网 络,能及 时提 供准 确的 信息 资 讯服务 。
B： 选 择流 程 公司 研究 部 门定期 对券 商服 务质 量从 以下几 方面 进行 量化 评比 ， 并根 据评 比的 结果
选择席 位：
1、 服务 的主 动性 。 主要 针 对证券 公司 承接 调研 课题 的态度 、 协助 安排 上市 公 司调研 、 以及 就有 关南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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专题提 供研 究报 告和 讲座 ；
2、研 究报 告的 质量 。主 要 是指证 券公 司所 提供 研究 报告是 否详 实， 投资 建议 是 否准 确；
3、 资 讯提 供的 及时 性及 便 利性 。 主 要是 指证 券公 司 提供资 讯的 时效 性 、 及 时 性以及 提供 资讯 的渠
道是否 便利 、提 供的 资讯 是否充 足全 面。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易
债券回 购交 易
权证交 易
基金交 易
成交金 额
占当
期债
券
成交
总额
的比
例（ %）
成交金 额
占当期
债券回
购
成交总
额的比
例（% ）
成交金
额
占当期 权证
成交总 额的
比例（%）
成交金 额
占当期 基金
成交总 额的
比例（%）
长城证券
- -
- -
- -
- -
长江证券
- -
- -
- -
- -
大通证券
- -
- -
- -
- -
第一创业
- -
- -
- -
- -
东北证券
- -
- -
- -
- -
东吴证券
- -
- -
- -
- -
东兴证券
- -
- -
- -
- -
广发证券
33,385,247.60 66.72
338,000,000.00 16.28
- -
- -
广州证券
- -
- -
- -
- -
国信证券
- -
85,000,000.00 4.09
- -
- -
华创证券
- -
- -
- -
- -
华泰证券
- -
- -
- -
- -
民生证券
4,940,500.00 9.87
417,000,000.00 20.08
- -
- -
申万宏源
- -
360,000,000.00 17.34
- -
- -
兴业证券
- -
- -
- -
- -
银河证券
- -
- -
- -
- -
英大证券
11,712,642.40 23.41
495,000,000.00 23.84
- -
- -
中投证券
- -
- -
- -
- -
中信建投
- -
198,300,000.00 9.55
- -
- -
中信证券
- -
- -
- -
- -
中银国际
- -
183,000,000.00 8.81
- -
- -
南方顺康保本混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§1 1 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资者
类别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况
报告期末 持有基 金
情况
序号
持有基金 份额比
例达到或 者超过
20% 的时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份
额
份额占
比（% ）
机构
1
20170101-2017063
0
500,025,3
88.88
-
-
500,025
,388.88
23.73
个人
-
-
-
-
-
-
-
产品特有 风险
本基金存 在持有 基金份 额超 过 20% 的基金份额持 有人， 在特定赎 回比例 及市场 条件 下， 若基金 管理人
未能以合 理价格 及时变 现基 金资产， 将会导 致流动 性风 险和基金 净值波 动风险 。
注: 申购 份额 包含 红利 再 投资和 份额 折算 。
