泰 信 增 强 收益 债 券 型 证券 投 资 基 金
2017 年 半年 度 报 告
摘要
2017 年6 月30 日
基金管 理人: 泰信基金管 理有限公司
基金托 管人: 中国银行股 份有限公司
送出日 期:2017 年8 月26 日
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 、 董事 保证本 报告 所载 资料 不存 在虚假 记载 、 误导 性陈 述或 重大遗 漏 , 并
对其内容的真 实性、准 确 性和完整性承 担个别及 连 带的法律责任 。本半年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ,并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定, 于 2017 年 8 月 25 日复核 了 本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容,保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ,投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文, 投资 者欲 了解详 细内 容, 应阅 读半 年度报 告正 文。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 泰信债 券增 强收 益
基金主 代码 290007
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2009 年 7 月29 日
基金管 理人 泰信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 23,188,549.01 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 : 泰信债 券增 强收 益 A 泰信债 券增 强收 益 C
下属分 级基 金的 交易 代码 : 290007 291007
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 14,970,397.48 份 8,218,151.53 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 在获取 债券 稳定 收益 的基 础上, 通 过股 票一 级市 场 申购等 手段 谋求 高于 比 较 基
准的收 益。
投资策 略 本基金 根据 对宏 观经 济形 势、 货 币和 财政 政策 变化 、 经济 周期 及利 益走 势 、 企
业盈利 和信 用状 况 、 基 金 流动性 情况 等的 动态 分析 , 通 过召 开投 资决 策委 员 会,
确定基 金中 各类 资产 的配 置比例 范围, 并跟 踪影 响 资产策 略配 置的 各种 因 素 的
变化, 定期 对资 产策 略配 置比例 进行 调整 。
业绩比 较基 准 80%*上 证企 业债 指数+20%* 上证国 债指 数
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 , 属 证券投 资基 金中 的低 风险 、 低收 益品 种, 其长 期 平 均
风险和 预期 收益 率低 于混 合型基 金和 股票 型基 金, 高于货 币市 场基 金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 泰信基 金管 理有 限公 司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 胡囡 王永民
联系电 话 021-20899098 010-66594896
电子邮 箱 xxpl@ftfund.com fcid@bankofchina.com
客户服 务电 话
400-888-5988 95566
传真 021-20899008 010-66594942
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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2.4 信息 披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
http://www.ftfund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 中国( 上海 )自 由贸 易试 验区浦 东南 路 256 号华 夏
银行大 厦 36-37 层
§3 主要财 务指标和基金 净值表现
3.1 主要会计数据和 财务 指标
金额单 位: 人民 币元
基金级 别
泰信 债券 增强 收益A 泰信债 券增 强收 益 C
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日- 2017
年 6 月 30 日)
报告期(2017 年1 月1 日 -
2017 年 6 月30 日)
本期已 实现 收益 78,823.62 64,774.50
本期利 润 48,083.83 -59,883.31
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0053 -0.0053
本期基 金份 额净 值增 长率 -0.11% -0.31%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0128 0.0068
期末基 金资 产净 值 15,162,391.69 8,274,365.44
期末基 金份 额净 值 1.0128 1.0068
注:1 、本 基金 基金 合同 于 2009 年7 月29 日 正式 生效。
2 、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人申 购或 交易 基金 的各项 费用 , 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低
于所列 数字 。
3、本期已实现 收益指基 金 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入( 不含公允 价 值变动收益 )扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
4 、期 末可 供分 配利 润是 指 未分配 利润 与未 分配 利润 中已实 现部 分的 孰低 数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
泰信债 券增 强收 益A
阶段 份额净值 增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业 绩 比 较 基 准
收 益 率 标 准 差
④
①-③ ②-④
过去一 个月 0.85% 0.06% 0.29% 0.02% 0.56% 0.04% 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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过去三 个月 0.42% 0.06% 0.17% 0.02% 0.25% 0.04%
过去六 个月 -0.11% 0.07% 0.51% 0.02% -0.62% 0.05%
过去一 年 -0.35% 0.10% 2.88% 0.02% -3.23% 0.08%
过去三 年 13.92% 0.14% 19.82% 0.03% -5.90% 0.11%
自 基 金 合 同 生
效起至 今
35.15% 0.21% 52.82% 0.04% -17.67% 0.17%
泰信债 券增 强收 益C
阶段 份额净值 增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业 绩 比 较 基 准
收 益 率 标 准 差
④
①-③ ②-④
过去一 个月 0.81% 0.06% 0.29% 0.02% 0.52% 0.04%
过去三 个月 0.32% 0.06% 0.17% 0.02% 0.15% 0.04%
过去六 个月 -0.31% 0.08% 0.51% 0.02% -0.82% 0.06%
过去一 年 -0.73% 0.10% 2.88% 0.02% -3.61% 0.08%
过去三 年 12.59% 0.14% 19.82% 0.03% -7.23% 0.11%
自基金合同
生效起 至今
31.20% 0.21% 52.82% 0.04% -21.62% 0.17%
注:本 基金 的业 绩比 较基 准为:80% 上证 企业 债指 数+20% 上 证国 债指 数。
1、 上 证企 业债 指数 , 是按 照科学 客观 的方 法 , 从 国 内交易 所上 市企 业债 中挑 选了满 足一 定条 件的
具有代表性的 债券组成 样 本,按照债券 发行量加 权 计算的指数, 科学地反 应 了我国企业 债券市场
的变化 。
2、 上证 国债 指数 是以 上海 证券交 易所 上市 的所 有固 定利率 国债 为样 本, 按照 国 债发行 量加 权而 成,
具有广 泛的 市场 代表 性。
3、 上 证企 业债 指数 与上 证 国债指 数很 好地 反映 了我 国债券 市场 的整 体状 况, 具有较 高的 权威 和市
场代表 性, 投资 人可 以从 上交所 行情 、中 国货 币网 等处获 得。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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注:1 、本 基金 基金 合同 于 2009 年7 月29 日 正式 生效。
2 、 本基 金建 仓期 为六 个月 。 建 仓期 满 , 基 金投 资组 合各项 比例 符合 基金 合同 的约定 。 本基 金
投资于债券类资产的比例不低于基金资产的 80% ,投资于权益类资产的比例不高于基金资产的
20% , 现金 或者 到期 日在 一 年以内 的政 府债 券不 低于 基金资 产净 值 的5% 。
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
基金管 理人 :泰 信基 金管 理有限 公司
注册地 址: 中国 (上 海) 自由贸 易试 验区 浦东 南 路256 号37 层
办公地 址: 中国 (上 海) 自由贸 易试 验区 浦东 南 路256 号 华夏 银行 大厦36 、37 层
成立日 期:2003 年 5 月 23 日
法定代 表人 :葛 航
总经理 :葛 航 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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电话:021-20899188
传真:021-20899008
联系人 :姚 慧
发展沿 革:
泰信基 金管 理有 限公 司(First-Trust Fund Management Co. ,Ltd. )是 山东 省 国际信 托投 资
有限公司(更 名为山东 省 国际信托股份 有限公司 ) 联合江苏省投 资管 理有 限 责任公司、 青岛国信
实业有 限公 司共 同发 起设 立的基 金管 理公 司。 公司 于 2002 年 9 月 24 日经 中国证 券监 督委 员 会
批准正 式筹 建,2003 年 5 月 8 日获 准开 业, 是以 信托投 资公 司为 主发 起人 而发起 设立 的基 金管
理公司 。
公司目前下设 上海锐懿 资 产管理有限公 司、市场 部 、产品部、营 销部(分 华 东、华北、华 南
三大营 销中 心) 、理 财顾 问 部、深 圳分 公司 、北 京分 公司、 电子 商务 部、 客服 中心、 基金 投资 部、
研究部、专户 投资部、 清 算会计部、集 中交易部 、 计划财务部、 信息技术 部 、风险管理 部、监察
稽核部 、 综合 管理 部 。 截 至 2017 年6 月底, 公 司有 正式员 工 105 人, 多 数具 有硕士 以上 学历 。 所
有人员 在最 近三 年内 均未 受到所 在单 位及 有关 管理 部门的 处罚 。
截至2017 年6 月底, 泰信 基金管 理 有 限公 司旗 下共 有泰信 天天 收益 货币 、 泰 信 先行策 略混 合、
泰信双息双利 债券、泰 信 优质生活混合 、泰信优 势 增长混合、泰 信蓝筹精 选 混合、泰信 债券增强
收益、 泰信 发展 主题 混合 、泰信 债券 周期 回报 、泰 信中 证 200 指数 、泰 信中 小盘精 选混 合、 泰 信
行业精 选混 合、 泰信 中证 基本 面 400 指数 分级 、泰 信现代 服务 业混 合、 泰信 鑫益定 期开 放债 券 、
泰信国策驱动 混合、泰 信 鑫选混合、泰 信互联网+ 混 合、泰信智选 成 长混合 、 泰信鑫利混 合共 20
只开放 式基 金 及26 个资 产 管理计 划。
4.1.2 基 金经 理( 或基金 经理 小组) 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务 任本基 金的 基 金 经理 (助 理)期 限 证券
从业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
何俊春
女士
基 金 投 资 部
固 定 收 益 投
资总监 、 本 基
金 基 金 经 理
兼 泰 信 天 天
收 益 货 币 基
金、 泰 信双 息
双利基 金、 泰
信 债 券 周 期
2009 年7 月29 日 - 21 年 工 商 管理 硕 士。 具有 基金从 业
资 格 。曾 任 职于 上海 鸿安投 资
咨 询 有限 公 司、 齐鲁 证券上 海
斜土路 营业 部。2002 年 12 月
加 入 泰信 基 金管 理有 限公司 ,
先 后 担任 泰 信天 天收 益基金 交
易 员 、交 易 主管 ,泰 信天天 收
益基金 经理 。自 2008 年 10 月
10 日 起担 任泰 信双 息双 利 债券泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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回报基 金、 泰
信 鑫 益 定 期
开放债 券、 泰
信 鑫 利 混 合
基金经 理
基金基 金经 理;自 2012 年 10
月 25 日起 担 任泰 信 债券周 期
回报基 金经 理; 自 2013 年7 月
17 日 起担 任泰 信鑫 益定 期 开放
债券基 金经 理;自 2016 年 10
月 11 日起 担 任泰 信 天天收 益
货币基 金经 理; 自 2017 年5 月
25 日 任 泰 信 鑫 利 混 合 基 金 经
理 。 现同 时 担任 基金 投资部 固
定收益 投资 总监 。
注:1 、以 上日 期均 是指 公司公 告的 日期 ;
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券从 业人 员资 格管理 办法 》的 相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内, 本基金管 理 人严格遵循《 证券投资 基 金法》 、 《公开募 集证券投 资基金运作管 理
办法》 、 《泰信 增强收益 债 券型证券投 资基金基 金合 同》和其他 相关法律 法规 的规定,本 着诚实 信
用、勤勉尽责 、取信于 市 场、取信于社 会的原则 管 理和运用基金 资产。本 基 金管理人在 严格控制
风险的基础上 ,为基金 份 额持有人谋求 最大利益 , 无损害基金份 额持有人 利 益的行为, 本基金的
投资运 作符 合有 关法 律法 规和基 金合 同的 规定 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况
公司公平交易 制度适用 于 所有投资品种 ,以及所 有 投资管理活动 ,涵盖授 权 、研究分析、 投
资决策、交易 执行、业 绩 评估等投资管 理活动各 环 节,从研究、 投资、交 易 合规性监控 ,发现可
疑交易 立即 报告 ,并 由风 险管理 部负 责对 公平 交易 情况进 行定 期和 不定 期评 估。
公司所有研究 成果对公 司 所管理的所有 产品公平 开 放,投资经理 严格遵守 公 平、公正、独 立
的原则下达投 资指令, 所 有投资指令在 集中交易 室 集中执行,投 资交易过 程 公平公正, 投资交易
监控贯 穿于 整个 投资 过程 。
本报告期 内, 投资交易 监 控与价差分析 未发现基 金 之间存在利益 输送行为 , 公平交易制度 整
体执行 情况 良好 。
4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明
本公司严格控 制不同投 资 组合之间的同 日反向交 易 ,严格禁止可 能导致不 公 平交易和利益 输泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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送的同日反向 交易。本 报 告期内,本基 金参与的 交 易所公开竞价 同日反向 交 易,未出现 成交较少
的单边 交易 量超 过该 证券 当日成 交 量5% 的情 况, 亦 无其他 异常 交易 行为 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2017 年上 半年 ,国 内宏 观 经济整 体维 持向 好表 现, 前 2 季度 GDP 增 速持 平 于 6.9%,通胀 1
季度破 1% ,2 季度 以来 逐 步回升 ,6 月 通胀 1.5% ,PPI 则环 比有 所放 缓。 传统 三架马 车看 ,投 资
年初以来表现 良好,基 建 持续维持较高 增速,地 产 投资虽受销售 拖累有所 放 缓,但整体 表现好于
市场预 期, 制造 业投 资同 比增速 年初 以来 在补 库存 推动下 表现 良好 ,中 采 PMI 也在 51.2%-51.8%
区间波动,持 续位于 51% 上方。消费看 ,棚改货 币 化推动了二三 线城市房 屋 销售,汽车消 费则有
所退潮 ,整 体社 会消 费品 零售总 额 在 1 季 度探 底以 来逐步 回暖 。年 初以 来 , 全球经 济整 体改 善 ,
出口明 显改 善。 上半 年央 行延续 稳健 的货 币政 策, 通过公 开市 场操 作量 价齐 控维持 市场 利率 表现 ,
上半 年M2 指标 一路 下行 , 整体信 贷及 社融 规模 维持 良好 , 一 方面 经济 融资 需 求得到 改善 , 另一 方
面显示 一行 三会 控制 金融 风险 , 降 低金 融杠 杆, 促 进脱虚 向实 取得 一定 成效 。 伴 随全 球经 济回 暖,
海外央 行货 币政 策也 逐步 收紧, 加息 政策 推进 ,缩 表提上 议程 ,全 球流 动性 受到考 验。
上半年 国内 资本 市场 走势 分化 , 截 止半 年末 , 沪深300 上涨10.78% , 南 华商 品指 数下 跌 0.81% ,
中债总 财富 ( 总值 ) 指数 下跌 0.65% , 离岸 美元 兑人 民币下 跌 2.72% 。 上半 年央 行公开 市场 量价 齐
控,度 过 3 月银行 mpa 考 核后, 流动 性整 体较 平稳 ,银行 间 7 天回 购利 率均 值 3.22% 。债 券内 部
走势也呈分化 ,利率债 受 到宏观经济改 善预期加 强 ,央行货币政 策边际收 紧 ,金融强监 管推动金
融去杠 杆, 海外 加息 风险 溢出等 因素 影响 ,1 月、4 月 两次 大幅 调整 ,收 益 率震荡 上行 。10 年期
国债利 率 于5 月10 日达 到 半年内 峰 值 3.69% , 半年 末收 于 3.57% , 较上 年末 上行 56 个 基点 ,1 年
期国债 利率 6 月 一度与 10 年期利 率倒 挂, 半年 末 收于 3.46% , 较年 初上行 81 个基点 。信 用债 方
面,上半年债 市违约事 件 仍多次 暴露, 多家企业 被 下调主体信用 等级,无 论 是山东民营 企业,还
是万达 、 复星 、 乐视 等均 牵动市 场神 经 , 信 用债 收 益率先 上后 下 , 但 是受 到 机构配 置需 求的 支撑 ,
3、5 年期 中低 等级 信用 债 表现出 良好 抗跌 性, 配置 价值突 出。 转债 市 场 6 月 以来在 股市 带动 下涨
势良好 ,二 级个 券走 势较 分化, 一级 市场 发行 数量 回升。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
截至本 报告 期末 泰信 债券 增强收 益 A 基金 份额 净值 为 1.0128 元, 本 报告 期基 金份额 净值 增 长泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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率为-0.11% ; 截 至本 报告 期末泰 信债 券增 强收 益 C 基金份 额净 值 为 1.0068 元 , 本报 告期 基金 份额
净值增 长率 为-0.31% ;同 期业绩 比较 基准 收益 率 为0.51% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
展望下半年, 我们认为 在 积极财政政策 、稳健货 币 政策的护航, 供给侧改 革 的持续推动下 ,
宏观经济仍有 望维持稳 中 有进的整体态 势,工业 品 价格上涨后, 行业利润 逐 步回升将带 动生产需
求释放,投资 整体也有 望 维持稳健。下 半年通胀 有 望小幅回升。 伴随着十 九 大召开,宏 观经济长
期发展 方向 将进 一步 明确 , 而国务 院金 融稳 定发 展委 员会的 成立 也将 带动 金融 维稳工 作持 续推 进,
金融监管细则 逐步落地 。 海外看,经济 回暖有望 延 续,联储加息 、缩表将 继 续对全球流 动性带来
压制。
我们认为下半 年债券市 场 多空压力并存 ,经济基 本 面及通胀对债 券市场冲 击 不大,政策仍 将
在稳经 济和 防风 险中 平衡 ,货币 政策 有望 维持 稳健 中性。 伴随 着 2 季度 以来 金融监 管加 强, 银 行
等机构业务暂 停时间较 长 ,资产欠配问 题仍严重 , 监管冲击最悲 观的时候 或 已过去,随 着金融脱
虚向实、监管 透明化加 强 ,预计银行大 类配置也 有 望出现 “非标 转标 ”的 轮 动, “债券 通 ”推出
完善也利好海 外资金的 长 期流入。另一 方面看, 下 半年经济及金 融监管仍 有 超预期风险 ,伴随着
股市、商品等 相关市场 的 逐步回暖,市 场风险偏 好 也逐步抬升, 下半年海 外 央行加息、 缩表持续
推进, 对全 球流 动性 冲击 压力仍 存, 债市 风险 点也 不容忽 视。 从当 前价 值角 度看, 自 从 2016 年4
季度债 券市 场调 整以 来, 债券收 益率 已有 明显 的抬 升,当 前 10 年期 国 债收 益 率已处 于 09 年 以来
的历史中枢水 平附近, 长 期配置价值较 为明确, 信 用债有高票息 支撑,但 需 通过严谨的 个券筛选
和信用跟踪, 规避违约 风 险。转债市场 未来供给 量 将有较大提升 ,未来二 级 分化将进一 步加强。
整体上 ,债 券品 种长 期投 资价值 仍存 。
4.6 管理 人对报告期内基金 估值程序等事项的 说明
1 、泰 信基 金管 理有 限公 司 估值程 序等 事项 的说 明
委员会 主席
韩波先 生, 本科 学历 。2002 年加 入泰 信基 金管 理公 司,现 任公 司副 总经 理。
委员会 成员 :
唐国培 先生 ,硕 士。2002 年加入 泰信 基金 管理 有限 公司, 现任 公司 风险 管理 部总监 。
蔡海成 先 生 ,硕 士。2013 年加入 泰信 基金 管理 有限 公司, 现任 公司 清算 会计 部总监 。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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朱志权 先生 , 学 士。2008 年6 月 加入 泰信 基金 管理 有限公 司, 现任 基金 投资 部总监 兼投 资 总
监,泰 信优 势增 长、 泰信 智选成 长基 金经 理。
梁剑先 生, 硕士。2004 年7 月加 入泰 信基 金管 理有 限公司 , 现 任研究 部副 总 监兼研 究副 总监 。
2 、本 基金 基金 经理 不参 与 本基金 估值 。
3 、参 与估 值流 程各 方之 间 不存在 任何 重大 利益 冲突 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
1 、基 金合 同关 于利 润分 配 的约定
(1) 基金 收益 分配 方式 分 为现金 分红 与红 利再 投资 两种 。 投 资人 可选 择获 取 现金红 利 , 或 将
分红资金按除 权日该类 别 的基金份额净 值转成相 应 的同一类别的 基金份额 ; 若投资人不 选择,本
基金默 认的 收益 分配 方式 是现金 红利 。
(2) 由于 基金 费用 的不 同 , 不 同类 别的 基金 份额 在 收益分 配数 额方 面可 能有 所不同 , 基金 管
理人可 对各 类别 基金 份额 分别制 定收 益分 配方 案, 同一类 别内 的每 一基 金份 额享有 同等 分配 权。
(3) 基金 收益 分配 后基 金 份额净 值不 能低 于面 值, 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值减
去每单 位基 金份 额收 益分 配金 额 后不 能低 于面 值。
(4) 在符 合有 关基 金分 红 条件的 前提 下, 基金 收益 分配每 年最 多 为12 次。
(5) 每次 基金 收益 分配 比 例不低 于期 末可 供分 配利 润的 50% 。 基金 合同 生效 不满三 个月 , 收
益可不 分配 。
(6) 基金 红利 发放 日距 离 收益分 配基 准日 ( 期末 可 供分配 利润 计算 截至 日 ) 的时间 不得 超过
15 个 工作 日。
(7) 法律 法规 或监 管机 构 另有规 定的 ,从 其规 定。
2 、本 报告 期本 基金 未进 行 利润分 配。
4.8 报 告 期内 管理 人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
本报告 期2017 年1 月 16 日-2017 年6 月30 日本 基 金资产 净值 低于 五千 万元 。 依据 《公 开募
集证券投资基 金运作管 理 办法》的相关 规定,我 公 司已向中国证 监会报送 泰 信增强收益 债券型证
券投资基金拟 申请转型 的 解决方案。具 体实施方 案 待与托管行沟 通确认及 完 成公司内容 审核流程
后再呈 报证 监会 。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
本报告 期内 , 中国 银行 股 份有限 公司 ( 以下 称 “本 托管人 ” ) 在 对泰 信增 强收 益债券 型证 券投
资基金 (以 下称 “本 基金 ” )的托 管过 程中 ,严 格遵 守《证 券投 资基 金法 》及 其他有 关法 律法 规、
基金合同和托 管协议的 有 关规定,不存 在损害基 金 份额持有人利 益的行为 , 完全尽职尽 责地履行
了应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
本报告期内, 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议
的规定,对本 基金管理 人 的投资运作进 行了必要 的 监督,对基金 资产净值 的 计算、基金 份额申购
赎回价格的计 算以及基 金 费用开支等方 面进行了 认 真地复核,未 发现本基 金 管理人存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内 容的真实、 准确和完 整发表意
见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收 益分 配情 况、 财务会 计报 告 ( 注: 财务 会计报 告中 的 “ 金
融工具 风险 及管 理” 部分 未在托 管人 复核 范围 内) 、 投资组 合报 告等 数据 真实 、准确 和 完 整。
§6 半年度 财务会计报告 (未经审计)
6.1 资产 负债表
会计主 体: 泰信 增强 收益 债券型 证券 投资 基金
报告截 止日 : 2017 年6 月 30 日
单位: 人民 币元
资 产
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产:
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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银行存 款 4,771,614.88 2,883,684.95
结算备 付金 - 89,138.49
存出保 证金 1,381.71 5,700.02
交易性 金融 资产 19,548,299.50 16,157,937.10
其中: 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 19,548,299.50 16,157,937.10
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 143,453.64 371,112.45
应收股 利 - -
应收申 购款 - 11,497.62
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 24,464,749.73 19,519,070.63
负债和所有者权益
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债:
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 - -
应付赎 回款 - 3,049.08
应付管 理人 报酬 11,794.90 12,119.91
应付托 管费 3,931.63 4,039.99
应付销 售服 务费 2,761.69 6,055.43
应付交 易费 用 225.00 275.00
应交税 费 940,722.13 940,722.13
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 68,557.25 230,002.18
负债合 计 1,027,992.60 1,196,263.72
所有者权益:
实收基 金 23,188,549.01 18,119,347.04
未分配 利润 248,208.12 203,459.87
所有者 权益 合计 23,436,757.13 18,322,806.91
负债和 所有 者权 益总 计 24,464,749.73 19,519,070.63
注: 报告 截止 日2017 年6 月 30 日, 泰信 债券 增强 收 益 A 基 金份 额净 值1.0128 元, 基金 份额 总额泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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14,970,397.48 份; 泰信 债券增 强收 益 C 基 金份 额 净值 1.0068 元 ,基 金份 额总 额 8,218,151.53
份。泰 信债 券增 强收 益份 额总额 合计 为23,188,549.01 份。
6.2 利润表
会计主 体: 泰信 增强 收益 债券型 证券 投资 基金
本报告 期:2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位: 人民 币元
项 目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年6
月 30 日
一、收入 195,443.78 663,070.85
1.利息 收入 327,121.68 1,020,094.72
其中: 存款 利息 收入 12,308.59 32,643.68
债券利 息收 入 314,813.09 986,559.37
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 - 891.67
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 (损 失以 “- ”填列) 14,404.20 218,470.10
其中: 股票 投资 收益 - -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 14,404.20 218,470.10
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 (损 失 以 “-”号
填列)
-155,397.60 -584,004.31
4.汇兑 收益 (损 失以 “- ”号填列 ) - -
5.其他 收入 (损 失以 “- ”号填列 ) 9,315.50 8,510.34
减:二、费用 207,243.26 491,340.21
1.管 理人 报酬 60,900.76 181,583.50
2.托 管费 20,300.32 60,527.87
3.销 售服 务费 22,648.90 7,561.58
4.交 易费 用 422.10 9,593.28
5.利 息支 出 14,319.56 112,636.45
其中: 卖出 回购 金融 资产 支出 14,319.56 112,636.45
6.其 他费 用 88,651.62 119,437.53
三、 利润总额 (亏损总额 以 “-”号
填列)
-11,799.48 171,730.64
减:所 得税 费用 - -
四、 净利润 (净亏损以 “- ” 号填列) -11,799.48 171,730.64
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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6.3 所有者权益(基金净 值)变动表
会计主 体: 泰信 增强 收益 债券型 证券 投资 基金
本报告 期:2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位: 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 (基
金净值 )
18,119,347.04 203,459.87 18,322,806.91
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本
期净 利 润)
- -11,799.48 -11,799.48
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
(净值 减少 以 “- ” 号填
列)
5,069,201.97 56,547.73 5,125,749.70
其中:1.基 金申 购款 45,171,957.19 494,897.52 45,666,854.71
2. 基金 赎回 款 -40,102,755.22 -438,349.79 -40,541,105.01
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少
以“- ”号填 列)
- - -
五、 期 末所 有者 权益 (基
金净值 )
23,188,549.01 248,208.12 23,436,757.13
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 (基
金净值 )
77,260,679.84 861,107.60 78,121,787.44
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本
期净 利 润)
- 171,730.64 171,730.64
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
(净值 减少 以 “- ” 号填
列)
-46,151,023.46 -531,860.63 -46,682,884.09
其中:1.基 金申 购款 714,566.30 8,277.76 722,844.06
2. 基金 赎回 款 -46,865,589.76 -540,138.39 -47,405,728.15 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少
以“- ”号填 列)
- - -
五、 期 末所 有者 权益 (基
金净值 )
31,109,656.38 500,977.61 31,610,633.99
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署:
______ 葛航______
______ 韩波______
____ 蔡海 成____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 基 金基 本情 况
泰信增强收益债券型证券 投资基金( 以下简称“ 本 基金 ”) 经中国证券监督管 理 委员会( 以下
简称“ 中国 证监 会”) 证 监 许可[2009]480 号 《 关于 核 准泰信 增强 收益 债券 型证 券投资 基金 募集 的
批复》核准, 由泰信基 金 管理有限公司 依照《中 华 人民共和国证 券投资基 金 法》和《泰 信增强收
益债券型证券 投资基金 基 金合同》负责 公开募集 。 本基金为契约 型开放式 , 存续期限不 定,首次
设立募 集不 包括 认购 资金 利息共 募集 人民 币 1,175,877,200.51 元, 折合为 1,175,877,200.51 份
基金份 额( 其中 A 类 份额 723,971,941.85 份 ,C 类份额 451,905,258.66 份) , 业经普 华永 道中 天
会计师 事务 所有 限公 司普 华永道 中天 验字 (2009) 第128 号验 资报 告予 以验 证。 经 向中 国证 监会 备
案, 《 泰信 增强 收益 债券 型 证券投 资基 金基 金合 同 》 于2009 年7 月29 日 正式 生效 , 基 金合 同生 效
日的基 金份 额总 额为 1,175,986,774.72 份 基金 份额 ,其中 认购 资金 利息 折合 109,574.21 份基 金
份额( 其中 A 类 份额 69,303.32 份,C 类份额 40,270.89 份) 。本 基金 的基金 管 理人为 泰信 基金 管
理有限 公司 ,基 金托 管人 为中国 银行 股份 有限 公司 。
根据《泰信增 强收益债 券 型证券投资基 金基金合 同 》和《泰信增 强收益债 券 型证券投资基 金
招募说 明书 》 , 本基 金自 募 集期起 根据 申购 费用 及销 售服务 费用 收取 方式 的不 同, 将 基金 份额 分为
不同的 类别 。 在投 资者 认 购/申 购时 收取 认购/ 申购 费的 , 称 为 A 类 ; 不 收取 认购/ 申购 费 , 而 从本
类别基 金资 产中 计提 销售 服务费 的, 称为 C 类。 本 基金 A 类、C 类 两种 收费 模式并 存, 由于 基金
费用的 不同 ,本 基金 A 类 基金份 额和 C 类 基金 份额 分别计 算基 金份 额净 值, 计算公 式为 计算 日 各
类别基金资产 净值除以 计 算日发售在外 的该类别 基 金份额总数。 投资人可 自 由选择申购 某一类别
的基金 份额 , 但 各类 别基 金份额 之间 不能 相互 转换 。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《泰 信 增强收益债券 型证券投 资 基金基金合同 》
的有关 规定 , 本基 金的 投 资范围 为国 内依 法发 行上 市的国 债 、 金 融债 、 央行 票据 、 企 业( 公司) 债、
短期融资券、 可转换债 券 、可分离债券 、资产支 持 证券、次级债 等;本基 金 也可投资于 一级市场
新股、增发新 股、可转 换 债券转股和因 所持股票 所 派发的权证以 及因投资 可 分离债券而 产生的权
证等。本基金 投资于债 券 类资产的比例 不低于基 金 资产的 80% ,投资于 权益 类资产的比例 不高于
基金资 产 的 20% ,现 金或 者到期 日在 一年 以内 的政 府债券 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。 本基 金的 业
绩比较 基准 为:80% X 上 证企业 债指 数+20% X 上 证 国债指 数。
6.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年2 月15 日 颁布的 《企 业会 计准 则- 基本准 则》 和 38
项具体 会计 准则 、 其 后颁 布的企 业会 计准 则应 用指 南、 企 业会 计准 则解 释以 及其他 相关 规定(以下
合称“ 企业 会计 准则 ”) 、 中国证 监会 颁布 的 《 证券 投资基 金信 息披 露 XBRL 模 板第 3 号< 年度 报告
和半年度报 告>》 、中国 证 券投资基金 业协会颁 布的 《证券投资 基金会计 核算 业务指引》 、 《 泰信增
强收益债券型 证券投资 基 金基金合同》 和中国证 监 会发布的有关 规定及允 许 的基金行业 实务操作
编制。
6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基 金 2017 年半 年度 财 务报表 符合 企业 会计 准则 的要求 ,真 实、 完整 地反 映了本 基 金 2017
年6 月30 日的 财务 状况 以 及 2017 年 上半 年度 的经 营 成果和 基金 净值 变动 情况 等有关 信息 。
6.4.4 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.4.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.4.2 会 计估 计变 更的 说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.4.3 差 错更 正的 说明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 会计 差错 更正 。
6.4.5 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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政策的 通知 》 、 财税[2008]1 号《 关于 企业 所得 税若 干优惠 政策 的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于
实施上 市公 司股 息红 利差 别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 、 财税[2015]101 号 《关 于上 市公
司股息红利差 别化个人 所 得税政策有关 问题的通 知 》 、财税[2016]36 号《关 于 全面推开营业 税改
征增值税试点 的通知 》 、财 税[2016]46 号 《关于进 一 步明确全面推 开营改增 试 点金融业有关 政策
的通知 》 、 财税[2016]70 号 《关 于金 融机 构同 业往 来等增 值税 政策 的补 充通 知》 、 及其 他相 关财 税
法规和 实务 操作 ,主 要税 项列示 如下 :
(1) 于2016 年5 月1 日前 , 以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 , 不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自2016 年 5 月 1 日起,
金融业由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金管理人运 用基金买 卖 股票、债券 的转让收
入免征 增值 税, 对国 债、 地方政 府债 以及 金融 同业 往来利 息收 入亦 免征 增值 税。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 , 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 , 股票 的股息 、 红利 收
入,债 券 的 利息 收入 及其 他收入 ,暂 不征 收企 业所 得税。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入, 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得, 持股 期限 在 1 个月 以内(含 1 个月) 的,
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额; 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的 ,暂 减按 50%
计入应 纳税 所得 额 ; 持 股 期限超 过1 年的 , 暂免 征 收个人 所得 税 。 对 基金 持 有的上 市公 司限 售股 ,
解禁后取得的 股息、红 利 收入,按照上 述规定计 算 纳税,持股时 间自解禁 日 起计算;解 禁前取得
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减按 50%计入 应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
(4) 基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税,买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
6.4.6 关 联方 关系
6.4.6.1 本 报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本报告 期本 基金 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方未 发生 变化 。
6.4.6.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
泰信基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构、注 册登 记机 构
中国银 行股 份有 限公 司(“ 中国银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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上海锐 懿资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司
山 东 省 国 际 信 托 股 份 有 限 公 司 (“ 山 东 国
托”)
基金管 理人 的股 东
江苏省 投资 管理 有限 责任 公司 基金管 理人 的股 东
青岛国 信实 业有 限公 司(“ 青岛国 信”) 基金管 理人 的股 东
注:下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.7 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
6.4.7.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
6.4.7.1.1 股 票交 易
本期末 及上 年度 可比 期间 本基金 未通 过关 联方 交易 单元进 行股 票交 易。
6.4.7.1.2 债 券交 易
本期及 上年 度可 比期 间本 基金未 通过 关联 方交 易单 元进行 债券 交易 。
6.4.7.1.3 债 券回 购交 易
本期及 上年 度可 比期 间本 基金未 通过 关联 方交 易单 元进行 债券 回购 交易 。
6.4.7.1.4 权 证交 易
本期及 上年 度可 比期 间本 基金未 通过 关联 方交 易单 元进行 权证 交易 。
6.4.7.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
本报告 期及 上年 度可 比期 间本基 金无 应支 付关 联方 佣金。
6.4.7.2 关 联方 报酬
6.4.7.2.1 基 金管 理费
单位: 人民 币元
项目
本期
2017 年1月1 日至2017 年6 月30日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
60,900.76 181,583.50
其中: 支付 销售 机构 的客
户维护 费
12,647.81 8,160.77
注: 支 付基 金管 理人 泰信 基金管 理有 限公 司的 管理 人报酬 按前 一日 基金 资产 净值 0.6% 的年 费率 计泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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提, 逐日 累计 至每 月月 底 , 按月支 付 。 其 计算 公式 为 : 日管 理人 报酬 =前 一日 基 金资产 净 值X 0.6%
/ 当年 天数 。
6.4.7.2.2 基 金托 管费
单位: 人民 币元
项目
本期
2017 年1月1 日至2017 年6 月30日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
20,300.32 60,527.87
注: 支 付基 金托 管人 中国 银行的 托管 费按 前一 日基 金资产 净 值0.2% 的 年费 率 计提, 逐日 累计 至每
月月底 ,按 月支 付。 其计 算公式 为: 日 托管 费= 前 一日基 金资 产净 值 X 0.2% / 当 年天 数。
6.4.7.2.3 销 售服 务费
单位: 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
泰信债 券增 强收 益
A
泰信债 券增 强收 益C 合计
中国银 行 - 8,992.47 8,992.47
泰信基 金管 理有 限公 司 - 53.41 53.41
合计 - 9,045.88 9,045.88
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
泰信债 券增 强收 益
A
泰信债 券增 强收 益C 合计
中国银 行 - 4,010.36 4,010.36
泰信基 金管 理有 限公 司 - 150.82 150.82
合计 - 4,161.18 4,161.18
注: 支 付基 金销 售机 构的 销售服 务费 按前 一 日C 类 基金资 产净 值 0.4% 的年 费 率计提 , 逐 日累 计至
每月月底,按 月支付给 泰 信基金管理有 限公司, 再 由泰信基金管 理有限公 司 计算并支付 给各基金
销售机 构。 其计 算公 式为 : 日 销售 服务 费=C 类 基 金份额 前一 日基 金资 产净 值 X 0.4% / 当 年天
数。
6.4.7.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
本期末 及上 年度 可比 期间 本基金 与关 联方 未发 生银 行间同 业市 场债 券( 含回 购)的 交易 。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 22 页 共 32 页
6.4.7.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
6.4.7.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
本报告 期及 上年 度可 比期 间基金 管理 人未 运用 固有 资金投 资本 基金 。
6.4.7.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
份额 单位 :份
泰信债 券增 强收 益 A
关联方 名称
本期末
2017 年6 月30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
山 东 省 国 际 信 托
股份有限公司
11,901,408.45 51.3200% - -
6.4.7.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位: 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国银行 4,771,614.88 11,684.51 3,808,552.46 32,544.54
注:本 基金 的银 行存 款均 由基金 托管 人中 国银 行保 管,按 银行 同业 利率 计息 。
6.4.7.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本报告 期末 及上 年度 可比 期间本 基金 在承 销期 内未 参与关 联方 承销 的证 券。
6.4.7.7 其 他关 联交 易事 项的 说明
本基金 本报 告期 无需 作说 明的其 他关 联交 易事 项。
6.4.8 期 末(2017 年6 月 30 日) 本基金 持有的 流通 受限证 券
6.4.8.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本基金 本期 末无 因认 购新 发/增 发证 券而 于期 末持 有 的流通 受限 证券 。
6.4.8.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 23 页 共 32 页
报告期 末本 基金 未持 有流 通受限 股票 。
6.4.8.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.8.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
本报告 期末 本基 金未 持有 银行间 市场 债券 正回 购作 为抵押 的债 券。
6.4.8.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
本报告 期末 本基 金未 持有 交易所 市场 债券 正回 购作 为抵押 的债 券。
6.4.9 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 于 2016 年12 月 21 日颁 布 的财税[2016]140 号 《关 于 明确金 融 房
地产开 发 教育 辅助 服务 等 增值税 政策 的通 知》 的规 定:(1) 金 融商 品持 有期 间(含 到期) 取得 的非
保本收益(合同 中未明确 承 诺到期本金可 全部收回 的 投资收益),不 征收增值 税 ;(2) 纳税 人购入
基金、信托、 理财产品 等 各类资产管理 产品持有 至 到期,不属于 金融商品 转 让;(3) 资 管产品 运
营过程 中发 生的 增值 税应 税行为 , 以 资管 产品 管理 人为增 值税 纳税 人。 上述 政策 自 2016 年5 月1
日起执 行。
此外, 根据 财政 部、 国家 税务总 局 于 2017 年1 月6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品
增值税 政策 有关 问题 的补 充通知 》 及 2017 年6 月 30 日颁 布的 财税[2017]56 号 《关 于资 管产 品 增
值税有关问题 的通知》 的 规定,资管产 品管理人 运 营资管产品过 程中发生 的 增值税应税 行为,暂
适用简 易计 税方 法, 按照 3% 的征 收率 缴纳 增值 税。 对资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日前运 营过 程中
发生的增值税 应税行为 , 未缴纳增值税 的,不再 缴 纳;已缴纳增 值税的, 已 纳税额从资 管产品管
理人以后月份 的增值税 应 纳税额中抵减 。上述税 收 政策对本基金 截至本财 务 报表批准报 出日止的
财务状 况和 经营 成果 无影 响。
§7 投资组 合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比
例(% )
1 权益投 资 - -
其中: 股票 - -
2 固定收 益投 资 19,548,299.50 79.90 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 24 页 共 32 页
其中: 债券 19,548,299.50 79.90
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中: 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,771,614.88 19.50
7 其他各 项资 产 144,835.35 0.59
8 合计 24,464,749.73 100.00
7.2 期末按行业分类的股 票投资组合
7.2.1 报告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
报告期 末本 基金 未持 有股 票。
7.2.2 报告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
报告期 末本 基金 未投 资沪 港通股 票。
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
报告期 末本 基金 未持 有股 票。
7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
报告期 末本 基金 未持 有股 票。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位: 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( %)
1 国家债 券 9,245,770.00 39.45
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 10,007,000.00 42.70
其中: 政策 性金 融债 10,007,000.00 42.70
4 企业债 券 826.00 0.00
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - - 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 25 页 共 32 页
7 可转债 (可 交换 债) 294,703.50 1.26
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 19,548,299.50 83.41
7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名债 券投资明
细
金额单 位: 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( %)
1 150412 15 农发 12 100,000 10,007,000.00 42.70
2 019512 15 国债 12 50,000 4,966,500.00 21.19
3 019546 16 国债 18 33,000 3,296,370.00 14.06
4 019537 16 国债 09 10,000 982,900.00 4.19
5 127004 模塑转 债 2,550 294,703.50 1.26
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前十名资 产支持证
券投资 明细
报告期 末本 基金 未持 有资 产支持 证券 。
7.8 报告 期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
报告期 末本 基金 未投 资贵 金属。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名权 证投资明
细
报告期 末本 基金 未持 有权 证。
7.11 报告期 末本基金投资 的国债期货交易情 况说明
7.11.1 本 期国 债期 货投资 政策
截至报告 期末本 基金未 投资 国债期货 。
7.11.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 26 页 共 32 页
截至报 告期 末本 基金 未投 资国债 期货 。
7.11.3 本 期国 债期 货投资 评价
截至报 告期 末本 基金 未投 资国债 期货 。
7.12 投资组合报 告附注
7.12.1
本基金本期末 投资的前 十 名证券的发行 主体没有 出 现被监管部门 立案调查 , 或在报告编制 日
前一年 内受 到公 开谴 责、 处罚的 情形 。
7.12.2
本基金 不直 接从 二级 市场 买入股 票、 权证 等权 益类 资产。
7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位: 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,381.71
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 143,453.64
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 144,835.35
7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
报告期 末本 基金 未持 有处 于转股 期的 可转 换债 券。
7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
报告期 末本 基金 未投 资股 票。
7.12.6 本报告 涉及 合计 数 相关比 例的 , 均以 合计 数 除以相 关数 据计 算 , 而 不 是对不 同比 例进 行合
计。 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 27 页 共 32 页
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位: 份
份额级 别
持有
人户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
泰信债 券增
强收 益A
399 37,519.79 12,399,130.89 82.82% 2,571,266.59 17.18%
泰信债 券增
强收 益C
311 26,424.92 - - 8,218,151.53 100.00%
合计 710 32,659.93 12,399,130.89 53.47% 10,789,418.12 46.53%
8.3 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况
报告期 末基 金管 理人 的从 业人员 未持 有本 基金 。
8.4 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间( 万份 )
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
泰信债 券增 强收 益A 0
泰信债 券增 强收 益C 0
合计
0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
泰信债 券增 强收 益A 0
泰信债 券增 强收 益C
0
合计
0
注:基 金份 额总 量的 数量 区间为 0 、0 至 10 万 份( 含) 、10 万份至 50 万份 ( 含) 、50 万份至 100
万份( 含) 、100 万 份以 上 。
§9 开放式 基金份额变动
单位: 份
项目
泰信债 券增 强收
益A
泰信债 券增 强收
益 C
基金合 同生 效日 (2009 年7 月 29 日 ) 基 金份
724,041,245.17 451,945,529.55 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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额总额
本报告 期期 初基 金份 额总 额 5,933,150.29 12,186,196.75
本报告 期基 金总 申购 份额 21,864,179.95 23,307,777.24
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 12,826,932.76 27,275,822.46
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 ( 份额 减 少以"-"
填列)
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 14,970,397.48 8,218,151.53
注:总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ;总 赎回 份额含 转换 出份 额。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持 有人大会 决议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
10.2 基金管理人 、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
2017 年 1 月 23 日 起, 公 司董事 总经 理葛 航先 生代 理公司 董事 长职 务, 王小 林先生 不再 担 任
公司董 事长 职务 ,上 述高 管变动 按照 相关 规定 报监 管机构 备案 并公 告。
基金托 管人 的专 门基 金托 管部门 无 重 大人 事变 动。
10.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
万 科 企 业 股 份 有 限 公 司 工 会 委 员 会 诉 泰 信 基 金 管 理 有 限 公 司 等 被 告 损 害 股 东 利 益 责 任 纠 纷
一案, 公司 已聘 请专 业律 师应诉 ,截 至报 告期 末诉 讼处于 审理 阶段 ,法 院未 作出判 决。
本报告 期无 涉及 基金 托管 业务的 诉讼 。
10.4 基金投资策 略的改变
报告期 内基 金投 资策 略未 发生改 变。
10.5 为基金进行 审计的会 计师事务所情况
报告期 内, 本基 金未 改聘 会计师 事务 所, 仍为 普华 永道中 天会 计师 事务 所有 限公司 。
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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10.6 管理人、托 管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本报告 期内 , 本基 金管 理 人、 托管 人托 管业 务部 门 及其高 级管 理人 员未 受到 监管部 门的 稽查
或处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位: 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
广发证券 2 - - - - -
华安证券 1 - - - - -
中金公司 1 - - - - -
广州证券 1 - - - - -
瑞银证券 1 - - - - -
国金证券 2 - - - - -
浙商证券 1 - - - - -
方正证券 1 - - - - -
长城证券 1 - - - - -
东吴证券 2 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
申银万国 1 - - - - -
信泰证券 1 - - - - -
光大证券 1 - - - - -
华宝证券 1 - - - - -
国联证券 1 - - - - -
天风证券 1 - - - - -
中银国际 3 - - - - -
第一创业 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
长江证券 1 - - - - -
华泰联合证券 1 - - - - -
川财证券 1 - - - - - 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
第 30 页 共 32 页
国泰君安 1 - - - - -
中航证券 1 - - - - -
财富证券 1 - - - - -
西南证券 1 - - - - -
南京证券 1 - - - - -
中信证券 2 - - - - -
华金证券 1 - - - - -
国信证券 1 - - - - -
上海证券 1 - - - - -
中信建投 2 - - - - -
安信证券 3 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
中国建银投资
证券
2 - - - - -
万联证券 1 - - - - -
海通证券 2 - - - - -
注:1、 根 据中 国证 监会 《 关于完 善证 券投 资基 金交 易席位 有关 问题 的通 知》 ( 证监基 金字 【2007 】
48 号 ) 中 关于 “一 家基金 公司通 过一 家证 券经 营机 构买卖 证券 的年 交易 佣金 , 不得 超过 其当 年 所
有基金买卖证 券交易佣 金 30%”的要 求,本基 金管理 人在选择租用 交易单元 时 ,注重所选证 券公
司的综合实力 、市场声 誉 。对证券公司 的研究能 力 ,由公司研究 人员对其 提 供的研究报 告、研究
成果的质量进 行定期评 估 。公司将根据 内部评估 报 告,对交易单 元租用情 况 进行总体评 价,决定
是否对 交易 单元 租用 情况 进行调 整。
2、本 报告 期内 本基 金新 租 交易单 元: 华金 证券 深 圳 000481 、中 银国 际上 海 37925 、川 财证 券深 圳
003701 ,无 退租 交易 单元 。
10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单 位: 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
广发证券 - - - - - -
华安证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
广州证券 - - - - - - 泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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瑞银证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
长城证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
信泰证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
华宝证券 - - - - - -
国联证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
第一创业 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
华泰联合证券 - - - - - -
川财证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
中航证券 - - - - - -
财富证券 - - - - - -
西南证券 - - - - - -
南京证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
华金证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
上海证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
中国建银投资
证券
- - - - - -
万联证券 - - - - - -
海通证券 21,680,952.20 100.00% 18,700,000.00 100.00% - -
泰信债券增强收益 2017 年半年 度报告摘要
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§11 影响投资者决策的其 他重要信息
11.1 报告期 内单一投资者 持有基金份额比例 达到或超过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序
号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期
初
份
额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机
构
1 20170417-20170630 - 11,901,408.45 - 11,901,408.45 51.32%
个
人
1 20170111-20170115 - 19,790,223.63 19,790,223.63 - 0.00%
2 20170116-20170116 - 9,848,320.69 9,848,320.69 - 0.00%
- - - - - - - -
产品特有 风险
本基金于 本报告 期内出 现 单一投资 者持有 基金份 额 比例达到 或者超 过 20% 的 情形, 本 基金管 理人
已 经 采取 措 施, 审慎 确 认大 额 申购 与 大额 赎回 , 防控 产 品流 动 性风 险并 公平对 待 投资 者 。本 基
金 管 理人 提 请投 资者 注 意因 单 一投 资 者持 有基 金 份额 集 中导 致 的产 品流 动性风 险 、大 额 赎回 风
险以及净 值波动 风险等 特 有风险。
泰信基金管理有限公司
2017 年8 月26 日