华夏红利混合型证券投资基金
2017 年 半 年度 报 告 摘 要
2017 年 6 月 30 日
基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年八月二十六日 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§ 1 重 要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 24 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§ 2 基 金简介
2.1 基 金基 本情 况
基金名 称 华夏红 利混 合型 证券 投资 基金
基金简 称 华夏红 利混 合
基金主 代码 002011
交易代 码 002011
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2005 年 6 月 30 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 4,515,007,384.21 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说 明
投资目 标 追求基 金资 产的 长期 增值 。
投资策 略
在资产 配置 层面 ， 本 基金 将采取 积极 的资 产配 置策 略， 根据 对宏 观经济 、 政
策和证 券市 场走 势的 综合 分析 ， 确 定基 金资 产在 股 票、 债券 和现 金上 的配 置
比例 。 在 个股 层面 ， 基 金 主要选 择具 备良 好现 金分 红能力 且财 务健 康、 具备
长期增 长潜 力、 市场 估值 合理的 上市 公司 进行 投资 。
业绩比 较基 准
本基金 股票 投资 的业 绩比 较基准 为富 时中 国 A 股红利 150 指数 ， 债 券投 资的
业绩比 较基 准为 富时 中国 国债指 数 。 基 准收 益率= 富 时中 国 A 股 红利 150 指
数收益 率× 60% ＋富 时中 国 国债指 数收 益率× 40% 。
风险收 益特 征
本基金 是混 合型 基金 ，风 险高于 债券 基金 和货 币市 场基金 ，低 于股 票基 金 。
本基金 主要 投资 于红 利股 ，属于 中等 风险 的证 券投 资基金 品种 。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 李彬 田青
联系电 话 400-818-6666 010-67595096
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400-818-6666 010-67595096
传真 010-63136700 010-66275853
2.4 信 息披 露方 式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.ChinaAMC.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
§ 3 主 要财务指标和基金净 值表现
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益 -109,120,277.35
本期利 润 380,407,743.78
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0824
本期加 权平 均净 值利 润率 3.44%
本期基 金份 额净 值增 长率 3.47%
3.1.2 期 末数 据和 指标 报告期 末(2017 年6月30 日)
期末可 供分 配利 润 5,078,254,539.99
期末可 供分 配基 金份 额利 润 1.1247
期末基 金资 产净 值 11,030,659,560.66
期末基 金份 额净 值 2.443
3.1.3 累 计期 末指 标 报告期 末(2017 年6月30 日)
基金份 额累 计净 值增 长率 829.40%
注： ① 所述基金业绩指标 不包括持有人认购或交易 基金的各项费用，计入费 用后实际收益水平
要低于 所列 数字 。
② 本期已实现收益指基金 本期利息收入、投资收益 、其他收入（不含公允价 值变动收益）扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
③ 期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基金 份额 净值 增长 率 及其与 同期 业绩 比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去一 个月 3.91% 0.61% 1.27% 0.37% 2.64% 0.24%
过去三 个月 0.58% 0.67% 1.51% 0.45% -0.93% 0.22%
过去六 个月 3.47% 0.61% 5.20% 0.39% -1.73% 0.22%
过去一 年 2.78% 0.60% 9.79% 0.44% -7.01% 0.16%
过去三 年 56.00% 1.83% 52.88% 1.08% 3.12% 0.75%
自基金 合同 生
效起至 今
829.40% 1.53% 296.71% 1.14% 532.69% 0.39%
3.2.2 自基 金合 同生 效以 来 基金份 额累 计净 值增 长率 变动及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 变动 的 比 较
华夏红 利混 合型 证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2005 年 6 月 30 日至 2017 年 6 月 30 日） 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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§ 4 管 理人报告
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理 情况
4.1.1基 金管 理人 及其 管理 基金的 经验
华夏基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 4 月 9 日， 是 经中国 证监 会批 准成 立的 首批全 国性 基金 管
理公司之一。公司总部设 在北京，在北京、上海、 深圳、成都、南京、杭州 、广州和青岛设有分公
司， 在香 港、 深圳 、 上 海设 有子公 司 。 公 司是 首批 全 国社保 基金 管理 人 、 首 批 企业年 金基 金管 理人 、
境内首 批 QDII 基金管理人 、境内 首只 ETF 基金管理 人、境 内首 只沪 港通 ETF 基金管 理人 、首 批 内
地与香港基金互认基金管 理人、首批基本养老保险 基金投资管理人资格、首 家加入联合国责任投资
原则组织的公募基金公司，以及特定客 户 资 产 管 理 人 、 保 险 资 金 投 资 管 理 人 ， 香 港 子 公 司 是 首 批
RQFII 基金管理人 。华 夏 基金是 业务 领域 最广 泛的 基金管 理公 司之 一。
华夏基金以深入的投资研 究为基础，尽力捕捉市场 机会，为投资人谋求良好 的回报。根据银河
证券基 金研 究中 心基 金业 绩统计 报告 ， 在 基金 分类 排名中 （截 至 2017 年 6 月 30 日 数据） ， 华 夏大 盘
精选混 合 在 137 只普 通偏 股型基 金（A 类 ）中 排名 第 5 ；华 夏消 费升 级混 合 A 在 256 只灵 活配 置型
基金（ 股票 上下 限 0-95%+ 基准股 票比 例 30%-60%）（ A 类） 中排 名第 2 ；华 夏回报 混合 A 和华夏 回
报二号 混合 分别 在 172 只 绝对收 益 目 标基 金（A 类 ）中排 名第 2 和第 3； 华 夏全球 股票(QDII) 在 56
只 QDII 股票型基 金 （A 类 ） 中排 名第 3 ； 华 夏安 康债 券 C 在 126 只 普通 债券 型 基金 （ 二级 非 A 类）华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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中排名 第 9 ；华 夏可 转债 增强债 券 A 在 17 只可 转 换债券 型基 金（A 类） 中 排名 第 3。
在《中国证券 报》主办的第十四届中国 基金业金牛奖的评选中， 华夏基金获得 “2 016 年度被 动
投资金 牛基 金公 司 ” 奖。
在客户 服务 方面 ，2017 年 上半年 ， 华 夏基 金继 续以 客户需 求为 导向 ， 努 力提 高客户 使用 的便 利
性和服 务体 验： （1） 下 调旗 下开放 式基 金在 直销 机构 及华夏 财富 的申 购、 赎回 等业务 最低 数 量 限制 ，
更好地 满足 客户 理财 需求 ； （2） 新增 开通 华夏 财富 宝 货币、 华夏 薪金 宝货 币网 上交易 快速 赎回 业务 ，
并且将 单日 单账 户快 速赎 回份额 上调 至 50 万 份， 更 好地满 足了 投资 者的 流动 性需求 ； （3 ） 网上交 易
上线中 信银 行和 广发 银行 快捷支 付业 务， 并与 花旗 银行、 青岛 农商 银行、 国美 基金等 代销 机构 合作 ，
拓宽客 户交 易渠 道， 提高 客户交 易便 利性 ； （4 ） 开 展 “ 华 夏基 金 19 周年 司庆 ” 、 “4 月 万物 生长 ， 定 投
让理财 生花 ” 、 “ 知识 就是 红包 ” 等多 项客 户活 动， 为 客户提 供多 样化 的投 资者 教育和 关怀 服务 。
4.1.2 基金 经理 （或 基金 经 理小组 ）及 基金 经理 助理 的简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
赵航
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部执 行总 经
理
2011-01-18 - 20 年
中南财 经大 学投 资经 济专 业
硕士。 曾 任大 鹏证 券资 产 管理
中心投 资经 理、 长 城证 券 投资
银行部 项目 经理、 鹏华 基 金原
普华证 券投 资基 金基 金经 理
（2003 年 4 月 10 日至 2005
年 5 月 21 日期 间） 等。2005
年 10 月加 入原 中信 基金 ， 曾
任中信 红利 精选 股票 型证 券
投资基 金基 金经 理 （2008 年 5
月 19 日至 2009 年 4 月 18 日
期间） ，华 夏经 典配 置混 合 型
证券投 资基 金基 金经 理 （2009
年 8 月 7 日至 2011 年 11 月 7
日期间 ）等 。
陈虎
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部总 监
2014-11-21 - 9 年
清华大 学博 士。 曾 任南 方 基金
研究员 、 基 金经 理助 理、 南方
恒元保 本混 合型 证券 投资 基
金基金 经理 （2012 年 12 月 14
日至 2014 年 7 月 18 日期 间）
等。 2014 年 8 月加 入华 夏 基金
管理有 限公 司。
蔡向阳
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部高 级副 总
2016-04-08 - 11 年
中国农 业大 学金 融学 硕士 。 曾
任天相 投资 顾问 有限 公司 、 新
华资产 管理 股份 有限 公司 研华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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裁 究员等 。2007 年 10 月加 入华
夏基金 管理 有限 公司， 曾 任研
究员、 基金 经理 助理、 投 资经
理等。
孙萌
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部高 级副 总
裁
2017-02-24 - 10 年
北京邮 电大 学工 学硕 士。 曾任
长盛基 金管 理有 限公 司研 究
员。 2009 年 4 月加 入华 夏 基金
管理有 限公 司， 曾任 研究 员、
基金经 理助 理等 。
刘金玉
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部总 监
2015-01-07 2017-01-06 15 年
南京大 学管 理学 硕士。 曾 任中
国平安 保险 集团 资产 管理 中
心研究 员， 华 夏基 金管 理 有限
公司行 业研 究主 管， 泰 达 宏利
基金研 究部 副总 监、 泰 达 宏利
价值优 化型 周期 类行 业证 券
投资基 金基 金经 理 （2010 年 3
月 5 日至 2013 年 7 月 24 日期
间） 、 泰达 宏利 首选 企业 股 票
型证券 投资 基金 基金 经理
（2011 年 3 月 8 日至 2013 年
7 月 24 日 期间） 等。 2013 年 8
月起任 职于 华夏 基金 管理 有
限公司 。
注： ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
② 证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基 金运作 遵规 守信 情况 的说 明
报告期内，本基金管理人 严格遵守《中华人民共和 国证券投资基金法 》 、 《 公 开募集证券投资基
金运作管理办法 》 、 《证券 投资基金管理公司公平交 易制度指导意见 》 、 《基金 管理公司开展投资、 研
究活动 防控 内幕 交易 指导 意见》 、 基金 合同 和其 他有 关法律 法规 ， 本 着诚 实信 用、 勤 勉尽 责、 安 全 高
效的原则管理和运用基金 资产，在严格控制投资风 险的基础上，为基金份额 持有人谋求最大利益，
没有损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平 交易情 况的 专项 说明
4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况
本 基金管理人一贯公平对 待旗下管理的所有基金和 组合，制定并严格遵守相 应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在 各环节严格控制交易公平 执行。报告期内，本公司 严格执行了《证券投资
基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和 《华 夏基 金管理 有限 公司 公平 交易 制度》 的规 定。 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
报告期内，未出现涉及本 基金的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证
券当日 成交 量 5% 的情 况。
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金 的投资 策略 和业 绩表 现的 说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
上半年 ， 国 内宏 观经 济方 面，GDP 增长 6.9% ， 超 过 年初普 遍预 期。 年初 市场 主流看 法是 今年 全
年的增 长趋 势前 高后 低， 逐季回 落， 但现 实情 况是 2 季度 GDP 增长与 1 季度 持平， 均为 6.9%。究
其原因，一是由于房地产 行业韧性很强，在一二线 楼市冰冻的背景下，三四 线城市在棚改政策的推
动下销售强劲，使得上半 年房地产销售和投资数据 均好于预期；二是由于外 需强劲，欧洲和美国都
进入了经济加速复苏阶段 ，使得上半年我国出口超 预期；三是由于供给侧改 革力度依然很强，尤其
是煤炭、钢铁、有色等上 游行业持续去产能，使得 周期性行业的景气度延长 。流动性方面，尽管存
在波动 ，但 总体 比较 平稳 。4 月，监 管机 构强 力推 动金融 去杠 杆， 流动 性阶 段性收 紧， 但 5 月中旬
以后，维稳需求重新占据 上风，货币政策从中性偏 紧重回中性，流动性随即 好转。金融监 管政策方
面，今 年以 来证 监会 旗帜 鲜明地 推动 IPO 发 行制 度 化正常 化， 严厉 打击 市场 操纵和 题材 炒作 ，强 力
监管，鼓励价值投资取向 。基于上述几方面因素， 上半年股票市场呈现震荡 市格局，宏观经济超预
期决定了股市下面有底， 流动性中性略偏紧决定了 股市上面有顶，监管部门 的政策导向决定了市场
抱团有 业绩 支撑 的白 马股 ，抛弃 没有 业绩 支撑 的题 材股和 高估 值股 票， 大小 盘股急 剧分 化。
报告期内，本基金仓位变 化不大，结构也较为均衡 ，减持了部分高估值的中 小盘股票，增持了
部分白 马消 费股 ，但 由于 持仓不 够集 中， 配置 比例 不够充 分， 一定 程度 上影 响了基 金净 值表 现。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
截至 2017 年 6 月 30 日 ， 本基金 份额 净值 为 2.443 元， 本报 告期 份额 净值 增 长率 为 3.47% ， 同 期
业绩比 较基 准增 长率 为 5.20% 。
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证 券市场 及行 业走 势的 简要 展望
展望下半年，海外方面， 需要关注美联储和欧洲央 行的货币政策走向，上半 年全球资产价格更
多反映了全球经济温和复 苏的一面，而对全球央行 货币政策拐点的反应不足 ，因此下半年需要密切
关注海外资产价格的波动 情况。国内方面，一方面 要密切关注宏观经济走势 会否出现经济增长减速
滞后的现象；另一方面需 要关注全国金 融工作会议 结束之后金融监管的力度 与措施。总而言之，股
市下半 年变 数较 多， 需要 谋定而 后动 。
投资策略上，虽然下半年 相对上半年波动率可能加 大，但大概率仍将保持震 荡市格局，需要抓华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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住波段操作和结构性投资 机会。整体上看，宏观经 济形势和宏观政策导向决 定了资源还在不断地向
行业龙头和国有企业倾斜 ，证监会的监管政策取向 也倡导价值投资，因此白 马股依然是核心持仓。
但同时也需要注意到，白 马蓝筹股经过上半年的大 幅上涨，风险收益比已经 没有那么突出，而且机
构抱团取暖从历史上看后 期也存在风险，所以在白 马股上也需要平衡风险， 适度波段操作。同时 需
要关注 的是 ， 中小 盘成 长股 在经过 上半 年大 幅杀 跌之 后， 已经 有一 些股 票进 入可 以长期 布局 的阶 段 ，
从中精 选个 股长 线布 局， 可能会 获得 超额 收益 。
珍惜基 金份 额持 有人 的每 一分投 资和 每一 份信 任 ， 本基金 将继 续奉 行华 夏基 金管理 有限 公司 “ 为
信任奉 献回 报 ” 的经 营理 念 ， 规范 运作， 审慎 投资， 勤勉尽 责地 为基 金份 额持 有人谋 求长 期、 稳 定的
回报。
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金 估值程 序等 事项 的说 明
根据中国证监会相关规定 及基金合同约定，本基金 管理人应严格按照新准则 、中国证监会相关
规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所持有的 投资品种进行估值。本基 金托管人根据法律法规
要求履行估 值及净值 计算 的复核责任 。会计师 事务 所在估值调 整导致基 金资 产净值的变 化在 0.25%
以上时对所采用的相关估 值模型、假设及参数的适 当性发表审核意见并出具 报告。定价服务机构按
照商业合同约定提供定价 服务。其中，本基金管理 人为了确保估值工作的合 规开展，建立了负责估
值工作决策和执行的专门 机构，组成人员包括主管 基金运营的公司领导或其 授权人、督察长、 投资
风控工作负责人、证券研 究工作负责人、合规负责 人及基金会计工作负责人 等，以上人员具有丰富
的风控、证券研究、合规 、会计方面的专业经验。 同时，根据基金管理公司 制定的相关制度，估值
工作决 策机 构的 成员 中不 包括基 金经 理。 本报 告期 内，参 与估 值流 程各 方之 间无重 大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金 利润分 配情 况的 说明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ，符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基 金持有 人数 或基 金资 产净 值预警 情形 的说 明
报告期内，本基金未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资 产净值
低于五 千万 元的 情形 。
§ 5 托 管人报告
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人 遵规守 信情 况声 明
本报告 期 ， 中 国建 设银 行股 份有限 公司 在本 基金 的托 管过程 中 ， 严 格遵 守了 《证 券投资 基金 法》 、
基金合同、托管协议和其 他有关规定，不存在损害 基金份额持有人利益的行 为，完全尽职尽责地履华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基 金投资 运作 遵规 守信 、净 值计算 、利 润分 配等 情况 的说明
本报告期，本托管人按照 国家有关规定、基金合同 、托管协议和其他有关规 定，对本基金的基
金资产净值计算、基金费 用开支等方面进行了认真 的复核，对本基金的 投资 运作方面进行了监督，
未发现 基金 管理 人有 损害 基金份 额持 有人 利益 的行 为。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见
本托管人复核审查了本报 告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组
合报告 等内 容， 保证 复核 内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
§ 6 半 年度财务会计报告（ 未经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 华夏 红利 混合 型证券 投资 基金
报告截 止日 ：2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款
65,343,677.49 1,033,872,232.67
结算备 付金
514,971,082.75 9,340,303.89
存出保 证金
1,419,659.41 1,675,605.99
交易性 金融 资产
8,564,693,936.85 8,919,941,540.41
其中： 股票 投资
8,089,027,936.85 8,490,393,540.41
基金投 资
- -
债券投 资
475,666,000.00 429,548,000.00
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
1,949,587,331.73 1,284,912,162.38
应收证 券清 算款
16,787,220.47 -
应收利 息
4,631,710.74 9,544,313.58
应收股 利
- -
应收申 购款
606,707.25 1,106,225.34
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- 19.75 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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资产总 计
11,118,041,326.69 11,260,392,404.01
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- 97,365,873.71
应付赎 回款
14,990,160.70 10,412,839.49
应付管 理人 报酬
13,395,801.44 14,295,208.11
应付托 管费
2,232,633.56 2,382,534.67
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用
55,788,496.89 53,587,384.18
应交税 费
249,575.60 249,575.60
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
725,097.84 639,243.71
负债合 计
87,381,766.03 178,932,659.47
所有者权益：
- -
实收基 金
4,515,007,384.21 4,692,576,468.57
未分配 利润
6,515,652,176.45 6,388,883,275.97
所有者 权益 合计
11,030,659,560.66 11,081,459,744.54
负债和 所有 者权 益总 计
11,118,041,326.69 11,260,392,404.01
注： 报 告截 止日 2017 年 6 月 30 日， 基金 份额 净值 2.443 元 ， 基金 份额 总 额 4,515,007,384.21 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 华夏 红利 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
一、收入
499,571,951.45 -2,495,489,282.55
1.利息 收入
20,269,007.56 8,046,009.79
其中： 存款 利息 收入
5,965,096.54 4,319,201.44
债券利 息收 入
4,365,668.71 3,299,734.12
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
9,938,242.31 427,074.23
其他利 息收 入
- - 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
11
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
-11,480,018.15 -316,372,338.41
其中： 股票 投资 收益
-74,771,862.42 -368,377,349.09
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
-238,698.48 -84,710.00
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
63,530,542.75 52,089,720.68
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ”
号填列 ）
489,528,021.13 -2,188,227,435.37
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列）
1,254,940.91 1,064,481.44
减：二、费用
119,164,207.67 120,323,932.17
1.管理 人报 酬
82,147,839.30 84,526,135.75
2.托管 费
13,691,306.53 14,087,689.33
3.销售 服务 费
- -
4.交易 费用
21,315,555.70 21,429,889.37
5.利息 支出
1,786,622.40 64,776.90
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
1,786,622.40 64,776.90
6.其他 费用
222,883.74 215,440.82
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以 “- ” 号
填列）
380,407,743.78 -2,615,813,214.72
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “- ” 号填列）
380,407,743.78 -2,615,813,214.72
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值 ）变动 表
会计主 体： 华夏 红利 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
4,692,576,468.57 6,388,883,275.97 11,081,459,744.54
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 380,407,743.78 380,407,743.78
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-177,569,084.36 -253,638,843.30 -431,207,927.66
其中：1.基 金申 购款 239,653,647.29 333,038,861.69 572,692,508.98
2.基金 赎回 款 -417,222,731.65 -586,677,704.99 -1,003,900,436.64 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
12
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
4,515,007,384.21 6,515,652,176.45 11,030,659,560.66
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
4,686,928,447.91 9,081,939,786.07 13,768,868,233.98
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- -2,615,813,214.72 -2,615,813,214.72
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
193,273,068.26 251,736,631.85 445,009,700.11
其中：1.基 金申 购款 553,597,203.06 742,943,353.13 1,296,540,556.19
2.基金 赎回 款 -360,324,134.80 -491,206,721.28 -851,530,856.08
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
4,880,201,516.17 6,717,863,203.20 11,598,064,719.37
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 杨明 辉，主 管会 计工 作负 责人 ：汪贵 华， 会计 机构 负责 人：汪 贵华
6.4 报 表附 注
6.4.1 本报 告期 所采 用的 会 计政策 、会 计估 计与 最近 一期年 度报 告相 一致 的说 明
本基金本报告期会计报表 所采用的会计政策、会计 估计与最近一期年度会计 报表所采用的会计
政策、 会计 估计 一致 。
6.4.2 差错 更正 的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.3 关联 方关 系
6.4.3.1 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方发 生变 化的 情况
本基金 本报 告期 不存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 发生 变化 的情 况。
6.4.3.2 本报 告期 与基 金发 生关联 交易 的各 关联 方 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
13
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国建 设银 行股 份有 限公 司 (“ 中 国建 设银 行 ”) 基金托 管人
中信证 券股 份有 限公 司（ “ 中信证 券 ” ） 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.4 本报 告期 及上 年度 可 比期间 的关 联方 交易
6.4.4.1 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易
6.4.4.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
中信证 券 2,050,210,389.65 14.25% 551,543,865.16 3.73%
6.4.4.1.2 权 证交 易
无。
6.4.4.1.3 债 券交 易
无。
6.4.4.1.4 债 券回 购交 易
无。
6.4.4.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
金额单 位 ： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
中信证 券 1,909,358.13 15.37% 1,909,358.13 3.42%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
中信证 券 513,653.00 4.15% 513,653.00 0.77%
注：上述佣金按市场佣金 率计算，以扣除由中国证 券登记结算有限责任公司 收取证管费、经手
费和由 券商 承担 的证 券结 算风险 基金 后的 净额 列示 。
该类佣金协议的服务范围 还包括佣金收取方为本基 金提供的证券投资研究成 果和市场信息服务 。 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
14
6.4.4.2 关联 方报 酬
6.4.4.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 82,147,839.30 84,526,135.75
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 13,060,267.83 13,363,200.35
注： ①支 付基 金管 理人 的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 1.5% 的 年费 率计提 ， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。
② 基金 管理 人报 酬计 算公 式为： 日基 金管 理人 报酬 ＝前一 日基 金资 产净 值× 1.5%/ 当年 天数 。
③ 客户维护费是指基金管 理人与基金销售机构约定 的用以向基金销售机构支 付客户服务及销售
活动中产生的相关费用， 该费用按照代销机构所代 销基金的份额保有量作为 基数进行计算，从基金
管理人 收取 的基 金管 理费 中列支 ，不 属于 从基 金资 产中列 支的 费用 项目 。
6.4.4.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 13,691,306.53 14,087,689.33
注： ① 支付基 金托管人 的 基金托管费按 前一日基 金 资产净值 0.25% 的年 费率 计提，逐日累 计至
每月月 底， 按月 支付 。
② 基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值× 0.25%/ 当年 天数。
6.4.4.3 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债 券( 含 回购) 交易
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
银行间 市场 交
易的各 关联 方
名称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国建 设银 行 149,035,900.00 - - - - -
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
银行间 市场 交
易的各 关联 方
名称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入
基金
卖出
交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
15
中国建 设银 行 - - - - - -
6.4.4.4 各关 联方 投资 本基 金的情 况
6.4.4.4.1 报 告期 内基 金管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况
无。
6.4.4.4.2 报 告期 末除 基金 管理人 之外 的其 他关 联方 投资本 基金 的情 况
无。
6.4.4.5 由关 联方 保管 的银 行存款 余额 及当 期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行活 期存 款 65,343,677.49 5,650,286.47 1,079,726,576.94 4,165,960.63
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 建设 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。
6.4.4.6 本基 金在 承销 期内 参与关 联方 承销 证券 的情 况
无。
6.4.5 期末 （2017 年 6 月 30 日） 本基 金持 有的 流通 受限证 券
6.4.5.1 因认 购新 发/ 增 发证 券而于 期末 持有 的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.5.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末
估
值单
价
数量( 单 位：
股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
300001
特锐
德
2015-11-30 2018-12-01
非公开
发行流
通受限
8.26 12.72 4,480,000 37,004,800.00 56,985,600.00 -
002879
长缆
科技
2017-06-05 2017-07-07
新发流
通受限
18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 -
002882
金龙
羽
2017-06-15 2017-07-17
新发流
通受限
6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 -
603933
睿能
科技
2017-06-28 2017-07-06
新发流
通受限
20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 -
603305
旭升
股份
2017-06-30 2017-07-10
新发流
通受限
11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 -
300670
大烨
智能
2017-06-26 2017-07-03
新发流
通受限
10.93 10.93 1,259 13,760.87 13,760.87 -
300672 国科 2017-06-30 2017-07-12 新发流 8.48 8.48 1,257 10,659.36 10,659.36 - 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
16
微 通受限
603331
百达
精工
2017-06-27 2017-07-05
新发流
通受限
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
300671
富满
电子
2017-06-27 2017-07-05
新发流
通受限
8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 -
603617
君禾
股份
2017-06-23 2017-07-03
新发流
通受限
8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
注：以 上 “ 可流 通日 ” 是根 据上市 公司 公告 估算 的流 通日期 ，最 终日 期以 上市 公司公 告为 准。
6.4.5.2 期末 持有 的暂 时停 牌等流 通受 限股 票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
300267
尔康
制药
2017-05-10
重大事
项
11.46 - - 32,058,038 181,084,818.65 367,385,115.48 -
300145
中金
环境
2017-06-28
重大事
项
16.92 - - 15,521,079 172,270,115.12 262,616,656.68 -
600666
奥瑞
德
2017-04-27
重大事
项
17.40 - - 5,116,470 121,612,133.32 89,026,578.00 -
000716
黑芝
麻
2017-01-03
重大事
项
8.06 2017-08-15 7.25 9,723,115 70,065,111.14 78,368,306.90 -
300612
宣亚
国际
2017-04-11
重大事
项
66.33 - - 660,307 39,139,560.50 43,798,163.31 -
002684
猛狮
科技
2017-04-20
重大事
项
21.22 - - 1,499,908 34,525,009.86 31,828,047.76 -
002291
星期
六
2017-06-05
重大事
项
15.12 2017-07-05 13.78 1,269,900 22,766,497.00 19,200,888.00 -
600643
爱建
集团
2017-04-17
重大事
项
16.31 2017-08-02 16.48 1,000,000 12,247,203.66 16,310,000.00 -
603501
韦尔
股份
2017-06-05
重大事
项
20.15 - - 691 4,850.82 13,923.65 -
300518
盛讯
达
2016-12-13
重大事
项
113.30 2017-07-10 101.97 118 2,621.96 13,369.40 -
603238
诺邦
股份
2017-05-15
重大事
项
29.38 2017-08-23 31.99 219 2,914.89 6,434.22 -
注：上 述股 票的 复牌 日期 及复牌 开盘 单价 更新 截至 本财务 报表 批准 日。
6.4.5.3 期末 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券
6.4.5.3.1 银 行间 市场 债券 正回购
无。
6.4.5.3.2 交 易所 市场 债券 正回购 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
17
无。
6.4.6 有助 于理 解和 分析 会 计报表 需要 说明 的其 他事 项
6.4.6.1 金融 工具 公允 价值 计量的 方法
根据企业会计 准则的 相关规定，以公允价值计 量的金融工具，其公允价 值的计量可分为三个层
次：
第 一层 次： 对存 在活 跃市场 报价 的金 融工 具， 可以相 同资 产/ 负 债在 活跃 市场上 的报 价确 定公 允
价值。
第 二层 次： 对估 值日 活跃市 场无 报价 的金 融工 具， 可 以类 似资 产/ 负债 在 活跃市 场上 的报 价为 依
据做必 要调 整确 定公 允价 值； 对 估值 日不 存在 活跃 市场的 金融 工具 ， 可 以相 同或类 似资 产/ 负 债在 非
活跃市 场上 的报 价为 依据 做必要 调整 确定 公允 价值 。
第三层次：对 无法获 得相同或类似资产可比市 场交易价格的金融工具， 可以其他反映市场参与
者对资 产/ 负 债定 价时 所使 用的参 数为 依据 确定 公允 价值。
6.4.6.2 各层 次金 融工 具公 允价值
截至 2017 年 6 月 30 日 止 ， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 第 一 层 次 的 余 额 为
8,015,732,336.85 元， 第二 层次的 余额 为 548,961,600.00 元， 第三 层次 的余 额 为 0 元 。 （截 至 2016 年
12 月 31 日 止： 第一 层次 的 余额为 8,438,604,740.41 元， 第二层 次的 余额 为 481,336,800.00 元 ， 第 三
层次的 余额 为 0 元。 ）
6.4.6.3 公允 价值 所属 层次 间的重 大变 动
对于特殊事项 停牌的 股票，本基金将相关股票 公允价值所属层次于其进 行估值调整之日起从第
一层次转入第二层次或第 三层次，于股票复牌能体 现公允价值并恢复市价估 值之日起从第二层次或
第三层次转入第一层次。 对于持有的非公开发行股 票，本基金于限售期内将 相关股票公允价值所属
层次列 入第 二层 次， 于限 售期满 并恢 复市 价估 值之 日起从 第二 层次 转入 第一 层次。
6.4.6.4 第三 层次 公允 价值 本期变 动金 额
本 基金 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 工具 第三 层次公 允价 值本 期未 发生 变动。
6.4.6.5 增值 税
根 据财 政部 、 国 家税 务总局 于 2016 年 12 月 21 日颁布 的财 税[2016]140 号 《关于 明确 金融 房地
产开 发 教 育辅助服 务等增值税 政策的通 知》的规 定：(1) 金融商 品持有期 间( 含到 期) 取得的 非保本
收益( 合 同中 未明 确承 诺到 期本金 可全 部收 回的 投资 收益) ， 不征 收增 值税 ；(2) 纳税 人购 入基 金、 信
托、 理 财产 品等 各类 资产 管理产 品持 有至 到期 ， 不 属于金 融商 品转 让； (3) 资 管产品 运营 过程 中发 生
的增值 税应 税行 为， 以资 管产品 管理 人为 增值 税纳 税人。 上述 政策 自 2016 年 5 月 1 日 起执 行。 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
18
此外， 根据 财政 部、 国家 税务总 局于 2017 年 1 月 6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品 增
值税政 策有 关问 题的 补充 通知》 及 2017 年 6 月 30 日颁布 的财 税[2017]56 号 《关于 资管 产品 增值 税
有关问题的通知》的规定 ，资管产品管理人运营资 管产品过程中发生的增值 税应税行为，暂适用简
易计税 方法 ，按 照 3% 的征 收率缴 纳增 值税 。对 资管 产品在 2018 年 1 月 1 日 前 运营过 程中 发生 的增
值税应税行为，未缴纳增 值税的，不再缴纳；已缴 纳增值税的，已纳税额从 资管产品管理人以后月
份的增值税应纳税额中抵 减。上述税收政策对本基 金截至本财务报表批准报 出日止的财务状况和经
营成果 无影 响。
§ 7 投 资组合报告
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 8,089,027,936.85 72.76
其中： 股票 8,089,027,936.85 72.76
2 固定收 益投 资 475,666,000.00 4.28
其中： 债券 475,666,000.00 4.28
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 1,949,587,331.73 17.54
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 580,314,760.24 5.22
7 其他各 项资 产 23,445,297.87 0.21
8 合计 11,118,041,326.69 100.00
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合
7.2.1 报告 期末 按行 业分 类 的境内 股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 83,016,390.33 0.75
B 采矿业 246,162,913.52 2.23
C 制造业 5,410,426,424.33 49.05
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 177,095,262.76 1.61
E 建筑业 232,658,960.06 2.11 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
19
F 批发和 零售 业 531,611,612.86 4.82
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 154,589,005.95 1.40
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 250,249,217.56 2.27
J 金融业 470,075,453.92 4.26
K 房地产 业 187,774,770.68 1.70
L 租赁和 商务 服务 业 132,034,120.27 1.20
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 172,197,441.35 1.56
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 41,136,363.26 0.37
S 综合 - -
合计 8,089,027,936.85 73.33
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前十名 股票 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
( ％)
1 300267 尔康制 药 32,058,038 367,385,115.48 3.33
2 000858 五粮液 5,058,851 281,575,646.66 2.55
3 600887 伊利股 份 12,951,484 279,622,539.56 2.53
4 300145 中金环 境 15,521,079 262,616,656.68 2.38
5 002522 浙江众 成 13,178,458 215,467,788.30 1.95
6 300156 神雾环 保 6,032,131 197,612,611.56 1.79
7 600016 民生银 行 20,778,478 170,799,089.16 1.55
8 300070 碧水源 8,682,799 161,934,201.35 1.47
9 601607 上海医 药 5,552,865 160,366,741.20 1.45
10 000568 泸州老 窖 3,051,113 154,325,295.54 1.40
注：投资者欲了解本报告 期末基金投资的所有股票 明细，应阅读登载于本基 金管理人网站的半
年度报 告正 文。
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动
7.4.1 累计 买入 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占 期初 基金 资产
净值比 例（ ％）
1 002616 长青集 团 240,272,150.44 2.17
2 000568 泸州老 窖 136,068,656.69 1.23 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
20
3 600197 伊力特 121,854,528.74 1.10
4 600332 白云山 119,386,434.25 1.08
5 600029 南方航 空 118,990,200.15 1.07
6 000596 古井贡 酒 118,176,796.39 1.07
7 000858 五粮液 108,521,233.00 0.98
8 000651 格力电 器 99,677,700.60 0.90
9 601012 隆基股 份 92,703,024.30 0.84
10 000799 酒鬼酒 92,637,045.87 0.84
11 002437 誉衡药 业 91,065,525.96 0.82
12 300628 亿联网 络 87,785,507.17 0.79
13 601186 中国铁 建 87,470,681.81 0.79
14 002462 嘉事堂 84,194,512.74 0.76
15 600104 上汽集 团 83,949,487.29 0.76
16 603179 新泉股 份 82,357,297.65 0.74
17 000968 蓝焰控 股 78,434,555.99 0.71
18 002035 华帝股 份 75,818,272.30 0.68
19 002094 青岛金 王 75,247,244.97 0.68
20 600873 梅花生 物 74,328,466.62 0.67
注： “ 买入 金额 ” 按买 入成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
7.4.2 累计 卖出 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占 期初 基金 资产
净值比 例（ ％）
1 300058 蓝色光 标 294,283,242.85 2.66
2 002616 长青集 团 258,226,200.85 2.33
3 300070 碧水源 197,824,068.08 1.79
4 600666 奥瑞德 190,806,597.91 1.72
5 002425 凯撒文 化 159,974,189.10 1.44
6 600060 海信电 器 135,766,224.48 1.23
7 002299 圣农发 展 134,680,528.85 1.22
8 000709 河钢股 份 125,321,973.74 1.13
9 002051 中工国 际 118,180,314.39 1.07
10 002508 老板电 器 110,288,583.45 1.00
11 600566 济川药 业 106,572,107.84 0.96
12 002250 联化科 技 104,477,365.33 0.94
13 600211 西藏药 业 91,677,480.95 0.83
14 600787 中储股 份 80,908,429.00 0.73
15 600887 伊利股 份 77,539,172.44 0.70
16 000333 美的集 团 76,633,314.21 0.69
17 600208 新湖中 宝 76,400,338.30 0.69
18 600104 上汽集 团 73,435,243.14 0.66
19 002035 华帝股 份 72,784,669.28 0.66 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
21
20 600139 西部资 源 71,659,580.06 0.65
注： “ 卖出 金额 ” 按卖 出成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
7.4.3 买入 股票 的成 本总 额 及卖出 股票 的收 入总 额
金额单 位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 6,811,366,813.56
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 7,626,801,178.45
注： “ 买入 股票成 本 ” 、 “ 卖出 股票收 入 ” 均按 买卖成 交金 额（成 交单 价乘以 成交数 量）填 列， 不
考虑相 关交 易费 用。
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( ％)
1 国家债 券 295,200,000.00 2.68
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 40,064,000.00 0.36
其中： 政策 性金 融债 40,064,000.00 0.36
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 140,402,000.00 1.27
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 475,666,000.00 4.31
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
( ％)
1 020179 17 贴债 23 3,000,000 295,200,000.00 2.68
2 011698962
16 国电
SCP008
1,100,000 110,297,000.00 1.00
3 110236 11 国开 36 400,000 40,064,000.00 0.36
4 011698674
16 首钢
SCP004
300,000 30,105,000.00 0.27
5 - - - - -
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前十名 资产 支持 证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
22
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明
7.10.1 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
7.10.2 本基 金投 资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期 货投 资 政策
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
7.11.2 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
7.11.3 本 期国 债期 货投 资 评价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
7.12 投 资组 合报 告附 注
7.12.1 报告期内， 本基金 投资决策程序符合相关法 律法规的要求，未发现本 基金投资的前十名证券
的发行 主体 本期 出现 被监 管部门 立案 调查 ，或 在报 告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
7.12.2 基金 投资 的前 十名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
7.12.3 期末 其他 各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,419,659.41
2 应收证 券清 算款 16,787,220.47
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,631,710.74
5 应收申 购款 606,707.25
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 23,445,297.87
7.12.4 期末 持有 的处 于转 股期的 可转 换债 券明 细 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
23
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末 前十 名股 票中 存在流 通受 限情 况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
流通受 限情 况说 明
1 300267 尔康制 药 367,385,115.48 3.33 重大事 项
2 300145 中金环 境 262,616,656.68 2.38 重大事 项
7.12.6 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§ 8 基 金份额持有人信息
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户 数及持 有人 结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
407,867 11,069.80 22,586,222.86 0.50% 4,492,421,161.35 99.50%
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 基金 的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 383,259.83 0.01%
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人 持 有 本 开 放 式
基金
0~10
本基金基金经理 持 有 本 开 放 式 基
金
0
§ 9 开 放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2005 年 6 月 30 日 ）基 金份 额总 额 770,195,182.55
本报告 期期 初基 金份 额总 额 4,692,576,468.57
本报告 期基 金总 申购 份额 239,653,647.29 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
24
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 417,222,731.65
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 4,515,007,384.21
§ 10 重大事件揭示
10.1 基 金份 额持 有人 大会 决议
本报告 期内 ，本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人 、基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动
本报告 期内 ，本 基金 管理 人未发 生重 大人 事变 动。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼
本报告 期无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策 略的 改变
本基金 本报 告期 投资 策略 未发生 改变 。
10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况
本报告 期内 本基 金所 聘用 的会计 师事 务所 未发 生改 变。
10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况
本基金管理人、基金托管 人涉及托管业务的部门及 其高级管理人员在本报告 期内未受到任何处
分。
10.7 基 金租 用证 券公 司交 易 单元 的有 关情 况
10.7.1 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行股 票投 资及 佣金支 付情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
东兴证 券 2 3,654,472,001.69 25.40% 2,672,506.32 21.51% -
长江证 券 1 2,163,969,220.19 15.04% 2,015,305.30 16.22% -
中信证 券 1 2,050,210,389.65 14.25% 1,909,358.13 15.37% -
国金证 券 1 1,889,898,153.08 13.14% 1,760,053.12 14.16% -
光大证 券 1 1,252,266,205.08 8.70% 1,166,235.46 9.39% -
天风证 券 1 751,459,724.33 5.22% 549,544.66 4.42% - 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
25
兴业证 券 1 706,255,537.35 4.91% 657,735.23 5.29% -
国信证 券 1 565,021,518.46 3.93% 526,203.54 4.23% -
海通证 券 1 478,154,989.69 3.32% 445,301.74 3.58% -
东北证 券 1 314,312,454.98 2.18% 292,722.62 2.36% -
平安证 券 1 239,579,382.06 1.67% 175,204.10 1.41% -
万和证 券 1 216,648,733.78 1.51% 158,434.83 1.28% -
中泰证 券 1 104,642,418.78 0.73% 97,453.03 0.78% -
注： ① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ 经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ 公司 财务 状况 良好 。
ⅲ 有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ 有较强的研究能力，能 及时、全面、定期提供质 量较高的宏观、行业、公 司和证券市场研究
报告， 并能 根据 基金 投资 的特殊 要求 ，提 供专 门的 研究报 告。
ⅴ 建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
② 券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ 对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金管理人组织相关人 员依据交易单元选择标准 对交易单元候选券商的服 务质量和研究实力
进行评 估， 确定 选用 交易 单元的 券商 。
ⅱ 协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③ 除本 表列 示外 ， 本基 金 还选择 了中 国银 河证 券 、 瑞银证 券 、 招 商证 券、 国联 证券 、 湘 财证 券、
高华证券、广州证券、国 泰君安证券、民生证券、 安信证券、财通证券、太 平洋证券、中投证券、
中信建 设证 券、 中原 证券 的交易 单元 作为 本基 金交 易单元 ，本 报告 期无 股票 交易及 应付 佣金 。
④ 本报告期内，在上述租 用的券商交易单元中，平 安证 券的部分交易单元、 太平洋证券、万和
证券、 天风 证券 的交 易单 元为本 基金 本期 新增 的交 易单元 。本 期没 有剔 除的 券商交 易单 元。
10.7.2 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行其 他证 券投 资的情 况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
东兴证 券 - - 1,622,500,000.00 27.54%
长江证 券 - - - -
中信证 券 - - - - 华夏红利混合型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
26
国金证 券 - - 680,100,000.00 11.54%
光大证 券 - - 3,206,000,000.00 54.42%
天风证 券 - - - -
兴业证 券 - - - -
国信证 券 - - - -
海通证 券 - - 382,500,000.00 6.49%
东北证 券 - - - -
平安证 券 - - - -
万和证 券 - - - -
中泰证 券 - - - -
§ 11 影响 投资者决策的其 他重要信息
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况
本基金 本报 告期 内未 出现 单一投 资者 持有 基金 份额 比例达 到或 超 过 20% 的情 况。
华夏基 金管 理有 限公 司
二〇一 七年 八月 二十 六日
