国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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国 投瑞 银和安 债券 型证券 投资 基金
2017 年 半年 度报 告 摘要
2017 年 6 月 30 日
基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年八月二十五日 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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1
重 要 提示
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本半年度
报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人 中国银行股份有限公司 根据本基金合同规定， 于 2017 年 8 月 24 日复核
了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内
容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文， 投资者欲了解详细内容， 应阅读半年度报
告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2017 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。
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基 金 简介
2.1 基 金基 本情 况
基金简称 国投瑞银和安债券
基金主代码 002677
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016 年 4 月 22 日
基金管理人 国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 110,403,897.01 份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 国投瑞银和安债券 A 国投瑞银和安债券 C
下属分级基金的交易代码 002677 002678
报告期末下属分级基金的份额总
额
110,175,771.06 份 228,125.95 份
2.2 基 金产 品说 明
投资目标
在有效控制风险的基础上， 通过积极主动的投资管理， 力争为投
资人实现超越业绩比较基准的投资业绩。
投资策略
1 、资产配置
本基金采取稳健灵活的投资策略， 通过固定收益类金融工具的主
动管理， 力求降低基金净值波动风险， 并根据对股票市场的趋势
研判，适度参与股票投资，力求提高基金总体收益率。
2 、债券投资管理
本基金采取 “ 自上而下 ” 的债券分析方法， 确定 债券投资组合， 并
管理组合风险。
债券投资策略主要包括： 久期策略、 收益率曲 线策略、 类别选择
策略和个券选择策略。 在不同的时期， 采用以上策略对组合收益
和风险的贡献不尽相同， 具体采用何种策略取决于债券组合允许
的风险程度。
3 、股票投资策略
基金管理人将把握股票市场出现的趋势性或结构性投资机会， 在
本基金合同约定范围内直接投资股票市场，努力获取超额收益。
在股票投资方面，基金管理人将遵循稳健和灵活兼顾的投资思
路。
4 、国债期货投资策略
为有效控制债券投资的系统性风险，本基金根据风险管理的原
则， 以套期保值为目的， 适度运用国债期货， 提高投资组合的运
作效率。
业绩比较基准 中债综合指数收益率× 90% ＋沪深 300 指数收益率× 10%
风险收益特征
本基金为债券型基金， 属证券投资基金中的较低风险品种， 风险
与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基 金。
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2.3 基 金管 理人 和基金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称
国投瑞银基金管理有限公
司
中国银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 刘凯 王永民
联系电话 400-880-6868 010-66594896
电子邮箱 service@ubssdic.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话 400-880-6868 95566
传真 0755-82904048 010-66594942
2.4 信 息披 露方 式
登载基金 半 年度报告摘要的管理人互联网网
址
http://www.ubssdic.com
基金 半年度报告备置地点
深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸
中心 46 层
3
主 要 财务指 标和 基金 净值 表现
3.1 主 要会 计数 据和财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期 间数 据和 指标
报 告期 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30
日）
国投瑞银和安债券 A 国投瑞银和安债券 C
本期已实现收益 2,947,720.54 2,567.53
本期利润 4,999,865.55 4,329.66
加权平均基金份额本期利润 0.0308 0.0295
本期基金份额净值增长率 2.84% 2.55%
3.1.2 期 末数 据和 指标
报 告期 末(2017 年 6 月 30 日)
国投瑞银和安债券 A 国投瑞银和安债券 C
期末可供分配基金份额利润 0.0434 0.0409
期末基金资产净值 115,665,191.08 238,910.48
期末基金份额净值 1.050 1.047
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价
值变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
2 、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
3 、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申
购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际利润水平要低于所列数字。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
国投瑞银和安债券 A
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－ ③ ②－④
过去一个月 1.65% 0.11% 1.31% 0.09% 0.34% 0.02%
过去三个月 2.44% 0.14% -0.19% 0.11% 2.63% 0.03%
过去六个月 2.84% 0.13% -0.88% 0.10% 3.72% 0.03%
过去一年 4.37% 0.16% -1.64% 0.12% 6.01% 0.04%
自基金合同
生效起至今
5.00% 0.15% -1.43% 0.12% 6.43% 0.03%
国投瑞银和安债券 C
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－ ③ ②－④
过去一个月 1.55% 0.13% 1.31% 0.09% 0.24% 0.04%
过去三个月 2.25% 0.13% -0.19% 0.11% 2.44% 0.02%
过去六个月 2.55% 0.13% -0.88% 0.10% 3.43% 0.03%
过去一年 4.18% 0.15% -1.64% 0.12% 5.82% 0.03%
自基金合同
生效起至今
4.70% 0.15% -1.43% 0.12% 6.13% 0.03%
注：1、中债综合指数由中央国债登记结算有限责任公司编制，样本债券涵盖的范
围全面， 具有广泛的市场代表性， 涵盖主要交易市场、 不同发行主体和期限， 能够很好
地反映中国债券市场总体价格水平和变动趋势。 沪深 300 指数是上海证券交易所和深圳
证券交易所共同推出的沪深两个市场第一个统一指数， 该指数编制合理、 透明， 有一定
市场覆盖率， 抗操纵性强， 并且有较高的知名度和市场影响力。 综合考虑基金资产配置
与市场指数代表性等因素， 本基金选用中债综合指数和沪深 300 指数加权作为本基金的
投资业绩评价基准。
2 、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
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3.2.2 自 基 金 合 同 生 效以 来 基 金 份 额 累 计 净值增 长 率 变 动 及 其 与 同期业 绩 比 较 基 准 收益
率 变动 的比较
国投瑞银和安债券型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势对比图
（2016 年 4 月 22 日至 2017 年 6 月 30 日）
国投瑞银和安债券 A
国投瑞银和安债券 C 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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注： 本基金建仓期为自基金合同生效日起的 6 个月。 截至建仓期结束， 本基金各项
资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。
4
管 理 人报告
4.1 基 金管 理人 及基金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
国 投 瑞 银 基 金 管 理 有 限 公 司 （ 简 称"公司" ） ， 原 中 融 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 经 中 国 证
券监督管理委员会批准， 于 2002 年 6 月 13 日正式成立， 注册资本 1 亿元人民币。 公司
是中国第一家外方持股比例达到 49% 的合资基金管理公司， 公司股东为国投泰康信托有
限公司 （国家开发投资公司的控股子公司） 及瑞士银行股份有限公司 （UBS AG ） 。 公司
拥有完善的法人治理结构， 建立了有效的风险管理及控制架构， 以" 诚信、 创新、 包容、
客户关注" 作为公司的 企业文化。 截止 2017 年 6 月底， 在公募基金方面， 公司共管理 66
只基金， 已建立起覆盖高、 中、 低风险等级的完整产品线； 在专户理财业务方面， 自 2008
年获得特定客户资产管理业务资格以来， 已成功运作管理的专户产品涵盖了灵活配置型、
稳 健 增利 型等 常规 产品， 还 包括 分级 、期 指套利 、 商品 期货 、QDII 等 创 新品 种； 在 境
外资产管理业务方面， 公司自 2006 年开始为 QFII 和信托计划提 供投 资咨询服务， 具有
丰富经验，并于 2007 年获得 QDII 资格。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 的简介 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
刘莎莎
本基金基金
经理
2016-04-
22
2017-06-1
0
9
中国籍， 硕士， 具有基金从业
资格。 曾任中诚信证券评估公
司分析师、 阳光保险资产管理
中心信用研究员、 泰康资产管
理有限公司信用研究员。 2013
年 7 月加入国投瑞银。 曾任国
投 瑞 银 双 债 增 利 债 券 型 证 券
投 资 基 金 和 国 投 瑞 银 和 安 债
券型证券投资基金基金经理。
现 任 国 投 瑞 银 岁 增 利 一 年 期
定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基
金、 国投瑞银双债丰利两年定
期开放债券型证券投资基金、
国 投 瑞 银 岁 赢 利 一 年 期 定 期
开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 和
国 投 瑞 银 中 高 等 级 债 券 型 证
券投资基金基金经理。
李怡文
本基金基金
经理、固定
收益部副总
监
2016-04-
30
- 16
中国籍， 硕士， 具有基金从业
资格。曾任 Froley Revy
Investment Company 分 析师、
中国建设银行 （香港） 资产组
合经理。2008 年 6 月加入国
投瑞银， 曾任国投瑞银纯债债
券型证券投资基金、 国投瑞银
新 机 遇 灵 活 配 置 混 合 型 证 券
投资基金、 国投瑞银岁增利一
年 期 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资 基 金 和 国 投 瑞 银 招 财 保 本
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理。 现任国投瑞银优化增强债
券型证券投资基金、 国投瑞银
瑞 源 保 本 混 合 型 证 券 投 资 基
金、 国投瑞银境煊保本混合型
证 券 投 资 基 金 和 国 投 瑞 银 和
安 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理。
董晗
本基金基金
经理
2017-05-
20
- 11
中国籍， 硕士， 具有基金从业
资格。 曾任易方达基金管理有
限公司金属、 非金属行业研究
员，2007 年 9 月加入国投瑞
银。 曾任国投瑞银中证上游资
源产业指数证券投资基金国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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(LOF) 和 国 投 瑞 银 景 气 行 业
证券投资基金基金经理。 现任
国 投 瑞 银 美 丽 中 国 灵 活 配 置
混合型证券投资基金、 国投瑞
银 创 新 动 力 混 合 型 证 券 投 资
基金、 国投瑞银成长优选混合
型证券投资基金、 国投瑞银瑞
源保本混合型证券投资基金、
国 投 瑞 银 境 煊 保 本 混 合 型 证
券投资基金、 国投瑞银优化增
强 债 券 型 证 券 投 资 基 金 及 国
投 瑞 银 和 安 债 券 型 证 券 投 资
基金基金经理。
注： 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。 证券从业的含义
遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
在报告期内， 本基金管理人遵守 《证券法》 、 《证券投资基金法》 及其系列法规和 《国
投瑞银和安债券型证券投资基金基金合同》 等有关规定， 本着恪守诚信、 审慎勤勉， 忠
实尽职的原则， 为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。 在报告期内， 基金的投
资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管 理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况
本报告期内，本基金 管 理人严格执行了公平 交 易相关的系列制度， 通 过工作制度、
流程和技术手段保 证公平交易原则的实现， 以确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、
决策、 交易执行等各方面均得到公平对待， 通过对投资交易行为的监控、 分析评估和信
息 披 露 来 加 强 对公 平 交易 过 程 和 结 果 的监 督 ，形 成 了 有 效 的 公平 交 易体 系 。 本 报 告 期 ，
本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行， 未发现存在违反公平交易
原则的现象。
4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基 金 管 理 人 管 理 的 所 有 投 资 组 合 在 本 报 告 期 内 未 出 现 参 与 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量 5% 的情况。
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4.4 管 理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2017 年上半年， 中国经济增长稳定， 好于市场预期。 其中， 出口景气回升， 固定资
产投资较为平稳， 房地产开发投资增速维持在高个位数， 3、 4 线城市的房地产销售和投
资景气程度超市场预期。 通胀压力不大， 但流动性宽松不再。 上半年央行货币政策保持
稳健中性，流动性在 2 季度有明显收紧。
受金融去杠杆的影响，2 季度各类债券资管产品遭遇较大赎回压力，债券资产被普
遍抛售， 债市收益率大幅上行， 股市也受到一定冲击。 进入 6 月份以后， 市场情绪 有所
缓和，收益率下行明显。
报告期内， 本基金抓住 2 季度债券市场调整的机会， 增加了对债券资产的配置， 组
合久期有所拉长。股票则维持相对较高的配置比例。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
截至本报告期末，本基金 A 级份额净值为 1.050 元，C 级份额净值为 1.047 元，本
报告期 A 级份额净值增长率为 2.84% ，C 级份额净值增长率为 2.55% ， 同期业绩比较基
准收益率为-0.88% 。
4.5 管 理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
展望 2017 年下半年， 我们预计央行货币政策将保持稳健，流动性过紧或者过松的
可能性都 不大， 而考虑到中国经济继续展现出一定的韧性， 我们预期债券市场收益率将
保持震荡， 我们对债券资产将以持有为主。 而对股票的配置将逐步回归中性， 配置方向
仍然是基本面稳健、估值合理的个股。
4.6 管 理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括合规与风险控制委员会、 估值
小组及运营部。 合规与风险控制委员会负责对估值政策进行评估， 并对基金估值程序进
行监督； 估值小组负责跟踪现行估值政策、 议定估值政策方案及特别估值程序的报告等
事项， 估值小组的成员包括运营部总监、 估值核算员、 基金经理或 其他资产管理经理以
及 监 察 稽 核 部 指定 人 员； 运 营 部 负 责 日常 的 基金 资 产 的 估 值 业务 ， 执行 基 金 估 值 政 策 ，
设立基金估值核算员岗位负责日常估值业务。 基金管理人参与估值的相关成员均具有相
应的专业胜任能力和相关工作经历。
本基金的日常估值程 序 由运营部基金估值核 算 员执行、运营部内部 复 核估值结果，
并与托管银行的估值结果核对一致。 基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制， 基国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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金经理作为估值小组成员， 对本基金持仓证券的交易情况、 信息披露情况保持应有的职
业敏感， 向估值小组提供估值参考信息， 参与估值政策讨论。 对需采用特别估值程序的
证券， 基 金管理人及时启动特别估值程序， 由估值小组讨论议定特别估值方案并与托管
行沟通， 在上报合规与风险控制委员会审议后由运营部具体执行。 本基金管理人参与估
值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
截止报告期末， 本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司、 中证指数有限
公司建立业务合作关系，由其按约定提供相关债券品种的估值数据。
4.7 管 理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明
国投瑞银和安债券 A 本期已实现收益为 2,947,720.54 元，期末可供分配利润为
4,784,969.20 元；国投 瑞银和安债券 C 本期已 实现收益为 2,567.53 元 ，期末可供分配利
润为 9,327.27 元。
本报告期本基金未进行收益分配。
5
托 管 人报告
5.1 报 告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明
本报告期内， 中国银行股份有限公司 （以下称 “ 本托管人” ） 在对国投 瑞银和安债券
型证券投资基金 （以下称 “ 本基金” ） 的托管过 程中， 严格遵守 《证券投资基金法》 及其
他有关法律法规、 基金合同和托管协议的有关规定， 不存在损害基金份额持有人利益的
行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托 管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
本报告期内， 本托管人根据 《证券投资基金法》 及其他有关法律法规、 基金合同和
托管协议的规定， 对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督， 对基金资产净值的计
算、 基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核， 未发现
本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托 管人 对本 半年度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
本报告中的财务指标、 净值表现、 收益分配情况、 财务会计报告 （注： 财务会计报
告中的 “ 金融工具风险及管理 ” 部分未在托管人复核范围内） 、 投资组合报告等数据真实、
准确和完整。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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6 半 年度 财务会 计报 告（未 经审 计）
6.1 资 产负 债表
会计主体：国投瑞银和安债券型证券投资基金
报告截止日：2017 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产
本 期末
2017 年 6 月 30 日
上 年度 末
2016 年 12 月 31 日
资 产： - -
银行存款 645,407.68 5,865,128.79
结算备付金 835,317.41 1,992,261.49
存出保证金 61,799.41 67,044.67
交易性金融资产 146,830,887.02 489,234,359.24
其中：股票投资 18,729,629.12 51,427,035.84
基金投资 - -
债券投资 128,101,257.90 437,807,323.40
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 1,000,000.00 39,080,135.12
应收证券清算款 3,138,952.16 1,842,714.04
应收利息 2,030,247.46 5,238,977.98
应收股利 - -
应收申购款 12,310.00 -
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资产总计 154,554,921.14 543,320,621.33
负 债和 所有者 权益
本 期末
2017 年 6 月 30 日
上 年度 末
2016 年 12 月 31 日
负 债： - -
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 35,300,000.00 30,000,000.00
应付证券清算款 2,895,226.51 1,530,457.75
应付赎回款 222.22 9.88
应付管理人报酬 70,754.66 325,406.54
应付托管费 18,867.91 86,775.09
应付销售服务费 57.75 48.40
应付交易费用 27,501.16 175,829.80
应交税费 - - 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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应付利息 92,670.88 19,304.68
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 245,518.49 261,000.01
负债合计 38,650,819.58 32,398,832.15
所 有者 权益： - -
实收基金 110,403,897.01 500,309,509.52
未分配利润 5,500,204.55 10,612,279.66
所有者权益合计 115,904,101.56 510,921,789.18
负债和所有者权益总计 154,554,921.14 543,320,621.33
注：报告截止日 2017 年 06 月 30 日，国投瑞银和安债券 A 份额净值人民币 1.050
元，国投瑞银和安债券 C 份额净值人民币 1.047 元；基金份额总额 110,403,897.01 份，
其中国投瑞银和安债券 A 份额 110,175,771.06 份； 国投瑞银和安债券 C 份额 228,125.95
份。
6.2 利 润表
会计主体： 国投瑞银和安债券型证券投资基金
本报告期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
上 年度 可比期 间
2016 年 4 月 22 日 （ 基
金 合同 生效日 ）至
2016 年 6 月 30 日
一 、收 入 6,552,401.01 4,142,749.42
1.利息收入 2,838,329.95 2,252,025.48
其中：存款利息收入 39,669.04 1,030,758.68
债券利息收入 2,749,896.80 982,039.07
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 48,764.11 239,227.73
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以 “- ” 填列） 1,660,161.76 1,104,877.74
其中：股票投资收益 2,631,980.97 811,672.72
基金投资收益 - -
债券投资收益 -1,070,263.70 -
资产支持证券投资收益 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 - -
股利收益 98,444.49 293,205.02
3.公允价值变动收益 （损失以 “- ” 号填
列）
2,053,907.14 785,846.20
4.汇兑收益（损失以 “ － ” 号填列） - - 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 14 页， 共 32 页
5.其他收入（损失以 “- ” 号填列） 2.16 -
减 ：二 、费用 1,548,205.80 1,165,330.53
1．管理人报酬 649,412.70 707,889.72
2．托管费 173,176.78 188,770.60
3．销售服务费 298.22 39.33
4．交易费用 164,912.15 170,727.65
5．利息支出 358,126.39 18,795.81
其中：卖出回购金融资产支出 358,126.39 18,795.81
6．其他费用 202,279.56 79,107.42
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以 “- ” 号填
列）
5,004,195.21 2,977,418.89
减：所得税费用 - -
四 、净 利润（ 净亏 损以 “- ”号 填 列） 5,004,195.21 2,977,418.89
6.3 所 有者 权益 （基金净 值） 变动表
会计主体： 国投瑞银和安债券型证券投资基金
本报告期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一、期初所有者权益
（基金净值）
500,309,509.52 10,612,279.66 510,921,789.18
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- 5,004,195.21 5,004,195.21
三、 本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数 （净值减少以 “- ” 号填
列）
-389,905,612.51 -10,116,270.32 -400,021,882.83
其中：1.基金申购款 201,221.48 7,275.36 208,496.84
2.基金赎回款 -390,106,833.99 -10,123,545.68 -400,230,379.67
四、 本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动 （净值减
少以 “- ” 号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
110,403,897.01 5,500,204.55 115,904,101.56
项目
上 年度 可比期 间
2016 年 4 月 22 日（ 基金 合同 生效日 ）至 2016 年 6 月 30 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一、期初所有者权益
（基金净值）
500,138,595.98 - 500,138,595.98 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 15 页， 共 32 页
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- 2,977,418.89 2,977,418.89
三、 本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数 （净值减少以 “- ” 号填
列）
- - -
其中：1.基金申购款 - - -
2.基金赎回款 - - -
四、 本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动 （净值减
少以 “- ” 号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
500,138,595.98 2,977,418.89 503,116,014.87
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人 负责人：王彬，主管会计工作负责人：王彬，会计机构负责人：冯伟
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情 况
国投瑞银和安债券型证券投资基金经中国证券监督管理委员会 （简称" 中国证监会" ）
证监许可[2016] 750 号 文《关于准予国投瑞银和安债券型证券投资基金注册的批复》的
核准， 由基金管理人国投瑞银基金管理有限公司向社会公开发行募集， 基金合同于 2016
年 4 月 22 日正式生效，首次设立募集规模为 500,138,595.98 份基金份额。
本基金为契约型开放式基金， 存续期限不定。 本基金的基金管理人为国投瑞银基金
管理有限公司， 注册登记机构为国投瑞银基金管理有限公司， 基金托管人为中国银行股
份有限公司（简称" 中 国银行"）。
本基金的投资范围是 具 有良好流动性的金融 工 具，包括国内依法发 行 上市的国债、
央行票据、 金融债、 企 业债、 公司债、 可转 债 、 可分离交易可转债的公司债券部分、 次
级债、 短期融资券、 中期票据、 资产支持证券、 地方政府债、 中小企业私募债券等固定
收益金融工具， 债券回购、 银行存款、 国债期 货、 股票 （包括中小板 、 创业板及其他经
中国证监会核准发行上市的股票） 以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他证券
品种。本基金不主动参与权证投资。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种， 基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 16 页， 共 32 页
本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80% ， 投资于股票资产的比例不高
于基金资产的 20% 。 每 个交易日日终在扣除 国债期货合约需缴纳的交易保证金后， 本基
金持有现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5% 。
6.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财务报表系按照财政部颁布的 《企业会计准则 —基本准则》 以及其后颁布及修订
的具体会计准则、 应用指南、 解释以及其他相关规定 （以下合称 “ 企业会计准则 ” ） 编制，
同时， 对于在具体会计核算和信息披露方面， 也参考了中国证券投资基金业协会修订并
发 布 的 《 证 券 投资 基 金会 计 核 算 业 务 指引 》 、中 国 证 监 会 制 定的 《 关于 进 一 步 规 范 证 券
投资基金估值业务的指导意见》 、 《关于证券投资基金执行< 企业会计准则> 估值业务及份
额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息
披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度报告的内容与格式》 、 《证券投资基金信息披露编报
规则》 第 3 号 《会计报表附注的编制及披露》 、 《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3
号< 年度报告和半年度报告> 》 及其他中国证监 会及中国证券投资基金业协会颁布的相关
规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2017 年 6 月
30 日的财务状况以及 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日止期间 的经营成果和净值变
动情况。
6.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金本报告期无需要说明的会计政策变更。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金本报告期无需要说明的会计估计变更。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金本期无需要说明的重大会计差错和更正。
6.4.6 税项
（1）印花税 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 17 页， 共 32 页
证券（股票）交易印花税税率为 1‰，由出让方缴纳。
（2）营业税、增值税、企业所得税
证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管理人运用基金买卖
股票、债券的差价收入，免征营业税。
自 2016 年 5 月 1 日起 ，在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融业纳
入 试 点 范 围 ， 由缴 纳 营业 税 改 为 缴 纳 增值 税 。对 证 券 投 资 基 金（ 封 闭式 证 券 投 资 基 金 ，
开 放 式 证 券 投 资基 金 ）管 理 人 运 用 基 金买 卖 股票 、 债 券 的 转 让收 入 免征 增 值 税 ； 国 债 、
地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税。 金融机 构开展的质押式买
入返售金融商品业务、 买断式买入返售金融商品业务、 同业存款、 同业存单以及持有金
融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入。
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税[2016]140 号文《关 于明确 金融 、房 地产开 发、教
育辅助服务等增值税政策的通知》 的规定， 资 管产品运营过程中发生的增值税应税行为，
以资管产品管理人为增值税纳税人； 根据财政部、 国家税务总局财税[2017]56 号文 《关
于资管产品增值税有关问题的通知》的规定，自 2018 年 1 月 1 日起 ，资管产品管理人
运 营 资 管 产 品 过程 中 发生 的 增 值 税 应 税行 为 （以 下 称 资 管 产 品运 营 业务 ） ， 暂 适 用 简 易
计税方法，按照 3% 的征收率缴纳增值税。管理人应分别核算资管产品运营业务和其他
业务的销售额和增值税应纳税额。 未分别核算的， 资管产品运营业务不得适用于简易计
税方法。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前 运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳
增值税的， 不再缴纳； 已缴纳增值税的， 已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税
应纳税额中抵减。
证券投资基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股权的
股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
（3）个人所得税
个人所得税 税率为 20% 。
基金取得的股票的股息、 红利收入、 债券的利息收入及储蓄利息收入， 由上市公司、
债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、 红利收入、 债券的利息收入及储蓄利息收
入时代扣代缴个人所得税。
基金从上市公司分配取得的股息红利所得， 持股期限在 1 个月以内 （含 1 个月） 的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，
减按 50% 计入应纳税所 得额； 持股期限超过 1 年的， 股息红利所得暂免征收个人所得税。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 18 页， 共 32 页
暂免征收储蓄存款利息所得个人所得税。
6.4.7 关 联方 关系
6.4.7.1 本 报告 期存 在控制 关系 或其他 重大 利害关 系的 关联方 发生 变化的 情况
本报告期内， 本基金新增与基金管理人受同一实际控制的关联方安信证券股份有限
公司。
6.4.7.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方名称 与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司
基金管理人、 注册登记 机构、 基金
销售机构
中国银行股份有限公司（ “ 中国银行” ） 基金托管人、基金代销机构
安信证券股份有限公司（ “ 安信证券” ）
与基金管理人受同一实际控制的
公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
6.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
6.4.8.1.1 股 票交 易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合同生效
日）至2016 年6 月30 日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
安信证券 5,589,718.74 6.07% - -
注： 安信证券股份有限公司为本基金本报告期新增的关联方， 不涉及上年度可比期
间数据。
6.4.8.1.2 债 券交 易
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合同生效
日）至2016 年6 月30 日 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 19 页， 共 32 页
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
安信证券 2,363,384.35 2.79% - -
注： 安信证券股份有限公司为本基金本报告期新增的关联方， 不涉及上年度可比期
间数据。
6.4.8.1.3 债 券回 购交 易
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合同生效
日）至2016 年6 月30 日
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
安信证券 26,600,000.00 4.38% - -
注： 安信证券股份有限公司为本基金本报告期新增的关联方， 不涉及上年度可比期
间数据。
6.4.8.1.4 应 支付 关联 方的 佣金
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期
佣金
占当期佣
金总量的
比例
期末应付佣金余
额
占期末应付
佣金总额的
比例
安信证券 5,205.59 6.07% 3,150.83 11.91%
注：1、上述佣金费率由本基金的基金管理人在正常业务范围内按一般商业条款与
对方签订的席位租用协议进行约定， 并扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证
管费、 经手费及证券结算风险基金后的净额列示， 其中债券、 回购及权证交易不计佣金。
2 、该类席位租用协议服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成
果和市场信息服务。
3 、安信证券股份有限公司为本基金本报告期新增的关联方，不涉及上年度可比期
间数据。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 20 页， 共 32 页
6.4.8.2 关 联方 报酬
6.4.8.2.1 基 金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合
同生效日）至2016 年6
月30 日
当期发生的基金应支付的管理费 649,412.70 707,889.72
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的 客 户 维 护
费
24.88 35.19
注： 基金管理费每日计提， 按月支付。 基金管 理费按前一日的基金资产净值的 0.75%
的年费率计提。计算方法如下：
H=E× 0.75%/ 当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日基金资产净值
6.4.8.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
6 月30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合
同生效日）至2016 年6
月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 173,176.78 188,770.60
注： 基金托管费每日计提， 按月支付。 基金托 管费按基金财产净值的 0.20% 年费率
计提。计算方法如下：
H=E× 0.20%/ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金财产净值
6.4.8.2.3 销 售服 务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
国投瑞银和安债
券 A
国投瑞银和安债券 C 合计
中国银行 - 1.63 1.63
国投瑞银基金管 - 296.59 296.59 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 21 页， 共 32 页
理有限公司
合计 - 298.22 298.22
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2016 年4 月22 日（基金合同生效日）至2016 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
国投瑞银和安债
券A
国投瑞银和安债券C 合计
中国银行 - 38.64 38.64
国投瑞银基金管
理有限公司
- 0.69 0.69
合计 - 39.33 39.33
注：本基金 C 类基金份额的销售服务费每日计提，按月支付。销售服务费按 C 类
份额基金财产净值的 0.40% 年费率计提。计算方法如下：
H=E× 0.40%/ 当年天数
H 为每日 C 类基金份额应计提的销售服务费
E 为前一日 C 类基金份额的基金资产净值
6.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
单位：人民币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
银行间市场
交易的各关
联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额
利息收
入
交易金额
利息支
出
中国银行 -
10,316,54
7.40
- - - -
上年度可比期间
2016 年4 月22 日（基金合同生效日）至2016 年6 月30 日
银行间市场
交易的各关
联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额
利息收
入
交易金额
利息支
出
- - - - - - -
6.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
6.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
本报告期及上年度可比期间本基金基金管理人均未运用固有资金投资本基金。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 22 页， 共 32 页
6.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
本基金本期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
6.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度可比期间
2016 年4 月22 日 （基金合同生
效日）至2016 年6 月30 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行 645,407.68 22,810.26
5,199,333.7
2
74,046.83
6.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本基金于本报告期及上年度可比期间均未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.8.7 其 他关 联交 易事 项的 说明
本基金本报告期及上年度可比期间均无其他关联交易事项。
6.4.9 期 末（2017 年 6 月 30 日） 本基 金持有的 流通 受限证 券
6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本基金本报告期末未持有因认购新发/ 增发证券而于期末流通受限证券。
6.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
金额单位 ：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值
单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
( 单位：
股)
期末
成本总额
期末
估值总额
600485
信威
集团
2016-12-26
重大
事项
停牌
14.59 - - 85,300.00 1,540,964.00 1,244,527.00
002013
中航
机电
2017-05-12
重大
事项
停牌
10.24 2017-08-02 11.36 52,050.00 602,561.12 532,992.00
6.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
本基金本报告期末未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
本基金本报告期末未持有交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
第 23 页， 共 32 页
6.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
7
投 资 组合报 告
7.1 期 末基 金资 产组合情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（% ）
1 权益投资 18,729,629.12 12.12
其中：股票 18,729,629.12 12.12
2 固定收益投资 128,101,257.90 82.88
其中：债券 128,101,257.90 82.88
资产支持证券 - -
3 贵金属投资
- -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 1,000,000.00 0.65
其中： 买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 1,480,725.09 0.96
7 其他各项资产 5,243,309.03 3.39
8 合计 154,554,921.14 100.00
注：本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
7.2 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
7.2.1 报 告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业
6,131,025.51 5.29
C 制造业 5,948,427.00 5.13
D 电 力 、 热 力 、燃 气 及 水生 产 和 供
- - 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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应业
E 建筑业 1,374,288.96 1.19
F 批发和零售业
2,565,307.65 2.21
G 交通运输、仓储和邮政业
- -
H 住宿和餐饮业
- -
I
信 息 传 输 、 软件 和 信 息技 术 服 务
业
- -
J 金融业
2,710,580.00 2.34
K 房地产业
- -
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
- -
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
- -
S 综合
- -
合计 18,729,629.12 16.16
7.2.2 报 告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
7.3 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值
占基金资产
净值比例( ％)
1 600028 中国石化
818,931.0
0
4,856,260.83 4.19
2 601328 交通银行
231,700.0
0
1,427,272.00 1.23
3 601668 中国建筑
141,972.0
0
1,374,288.96 1.19
4 000400 许继电气 75,200.00 1,350,592.00 1.17
5 600835 上海机电 63,150.00 1,334,991.00 1.15
6 002456 欧菲光 71,700.00 1,302,789.00 1.12
7 600030 中信证券 75,400.00 1,283,308.00 1.11 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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8 600998 九州通 59,500.00 1,282,820.00 1.11
9 600859 王府井 79,411.00 1,282,487.65 1.11
10 000968 蓝焰控股 88,158.00 1,274,764.68 1.10
注： 投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细， 应阅读登载于基金管理人
网站的半年度报告正文。
7.4 报 告期 内股 票投资组 合的 重大变 动
7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 601668 中国建筑 3,920,999.00 0.77
2 600004 白云机场 3,437,698.11 0.67
3 600030 中信证券 2,226,835.00 0.44
4 002294 信立泰 1,973,441.00 0.39
5 600887 伊利股份 1,759,465.00 0.34
6 601186 中国铁建 1,543,260.00 0.30
7 000063 中兴通讯 1,487,609.00 0.29
8 600009 上海机场 1,429,677.00 0.28
9 601899 紫金矿业 1,415,518.00 0.28
10 600835 上海机电 1,357,706.50 0.27
11 000400 许继电气 1,326,575.00 0.26
12 600028 中国石化 1,300,351.00 0.25
13 002456 欧菲光 1,274,592.62 0.25
14 600998 九州通 1,273,002.00 0.25
15 600859 王府井 1,269,675.70 0.25
16 000968 蓝焰控股 1,257,319.30 0.25
17 002013 中航机电 602,561.12 0.12
18 600019 宝钢股份 228,595.00 0.04
19 601111 中国国航 225,340.00 0.04
20 002367 康力电梯 225,161.00 0.04
注： “ 买入金额 ” 按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不 考虑相关交易
费用。
7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 600030 中信证 券 6,199,628.32 1.21
2 601328 交通银 行 5,211,984.49 1.02 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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3 600028 中国石 化 4,744,063.92 0.93
4 601169 北京银 行 4,490,087.20 0.88
5 600015 华夏银 行 4,362,525.00 0.85
6 601688 华泰证 券 3,930,298.55 0.77
7 000725 京东方 Ａ 3,826,368.00 0.75
8 601009 南京银 行 3,730,543.80 0.73
9 600004 白云机 场 3,630,049.81 0.71
10 000538 云南白 药 2,949,707.00 0.58
11 002013 中航机 电 2,908,970.85 0.57
12 601668 中国建 筑 2,837,993.87 0.56
13 002239 奥特佳 2,371,863.06 0.46
14 002635 安洁科 技 2,224,990.00 0.44
15 002294 信立泰 2,133,738.20 0.42
16 600887 伊利股 份 1,819,933.44 0.36
17 600009 上海机 场 1,643,907.15 0.32
18 000063 中兴通 讯 1,620,762.00 0.32
19 601186 中国铁 建 1,399,776.00 0.27
20 601899 紫金矿 业 1,332,036.00 0.26
注： “ 卖出金额 ” 按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不 考虑相关交易
费用。
7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 31,111,626.35
卖出股票的收入（成交）总额 66,199,140.78
注： “ 买入股票成本 ” 、 “ 卖出股票收入” 均按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量）
填列，不考虑相关交易费用。
7.5 期 末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值
比例( ％)
1 国家债券 8,807,434.90 7.60
2 央行票据 - -
3 金融债券 18,378,000.00 15.86
其中：政策性金融债 18,378,000.00 15.86
4 企业债券 48,535,748.40 41.88
5 企业短期融资券 20,065,000.00 17.31 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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6 中期票据 19,668,000.00 16.97
7 可转债 （可交换债） 12,647,074.60 10.91
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 128,101,257.90 110.52
7.6 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值
占基金资产
净值比例( ％)
1 160210 16 国开 10 200,000 18,378,000.00 15.86
2 101453024
14 中联
MTN001
100,000 10,156,000.00 8.76
3 011698711
16 兖州煤
业 SCP006
100,000 10,036,000.00 8.66
4 011698985
16 华侨城
SCP006
100,000 10,029,000.00 8.65
5 122366 14 武钢债 100,000 10,002,000.00 8.63
7.7 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货交 易情况 说明
根据本基金合同规定，本基金不参与股指期货交易。
7.11 报 告期 末本 基金投资 的国 债期货 交易 情况说 明
7.11.1 本 期 国债 期货投资 政策
为有效控制债券投资的系统性风险， 本基金根据风险管理的原则， 以套期保值为目
的，适度运用国债期货，提高投资组合的运作效率。
7.11.2 报 告 期末 本基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末未投资国债期货。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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7.12 投 资组 合报 告附注
7.12.1 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 中 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查 的, 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内
未受到公开谴责、处罚。
7.12.2 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 61,799.41
2 应收证券清算款 3,138,952.16
3 应收股利 -
4 应收利息 2,030,247.46
5 应收申购款 12,310.00
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 5,243,309.03
7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产
净值比例(%)
1 132002 15 天集 EB 4,824,100.50 4.16
7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
本基金本报告期末前十名股票投资不存在流通受限情况。
7.12.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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8
基 金 份额持 有人 信息
8.1 期 末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单位：份
份额级别
持有人
户数( 户)
户均持有
的基金份
额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
国投瑞银和安
债券 A
124 888,514.28 110,066,500.00 99.90% 109,271.06 0.10%
国投瑞银和安
债券 C
292 781.25 - 0.00% 228,125.95 100.00%
合计 416 265,393.98 110,066,500.00 99.69% 337,397.01 0.31%
8.2 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人 所有从
业人员持有本基金
国投瑞银和安债券
A
67.80 0.00%
国投瑞银和安债券
C
218.65 0.10%
合计 286.45 0.00%
8.3 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、
基金投资和研究部门
负责人 持有本开放式
基金
国投瑞银和安债券 A 0
国投瑞银和安债券 C 0
合计 0
本基金基金经理 持有
本开放式基金
国投瑞银和安债券 A 0
国投瑞银和安债券 C 0
合计 0
注： 本公司高级管理人员、 基金投资和研究部门负责人， 本基金基金经理于本报告
期末均未持有本基金份额。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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9 开 放式 基金份 额变 动
单位：份
项目 国投瑞银和安债券 A 国投瑞银和安债券 C
基金合同生效日（2016 年 4
月 22 日）基金份额总额
500,086,545.92 52,050.06
本报告期期初基金份额总额 500,169,865.43 139,644.09
本报告期 基金总申购份额 20,018.82 181,202.66
减： 本报告期 基金总赎回份额 390,014,113.19 92,720.80
本报告期 基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 110,175,771.06 228,125.95
10
重 大 事件揭 示
10.1 基 金份 额持 有人大 会决 议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基 金管 理人 、基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
报告期内，基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉 及基 金管 理人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
报告期内无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的， 与本基金管理人、 基
金财产、基金托管业务相关的诉讼。
10.4 基 金投 资策 略的改 变
报告期内基金投资策略未发生变化。
10.5 为 基金 进行 审计的 会计 师事务 所情 况
本基金本报告期内继续聘请安永华明会计师事务所为本基金提供审计服务， 未发生
改聘事务所的情况。
10.6 管 理人 、托 管人及其 高级 管理人 员受 稽查或 处罚 等情况
报告期内基金管理人、 基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未受监管部门
稽查或处罚。
10.7 基 金租 用证 券公司 交易 单元的 有关 情况
10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
成交金额
占当期股
票成交总
佣金
占当期佣
金总量的国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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额的比例 比例
东北证券 2 16,735,045.75 18.18% 15,585.25 18.18%
中金公司 1 15,059,959.43 16.36% 14,025.51 16.36%
中泰证券 1 13,746,674.47 14.94% 12,802.35 14.94%
银河证券 1 13,696,097.32 14.88% 12,755.10 14.88%
中信建投 2 5,818,519.25 6.32% 5,418.79 6.32%
安信证券 1 5,589,718.74 6.07% 5,205.59 6.07%
联讯证券 1 5,115,855.76 5.56% 4,764.34 5.56%
兴业证券 1 3,851,912.11 4.18% 3,587.26 4.18%
中信证券 2 2,675,423.30 2.91% 2,491.68 2.91%
华安证券 1 1,881,893.00 2.04% 1,752.54 2.04%
国信证券 1 1,510,607.00 1.64% 1,406.79 1.64%
长江证券 1 1,472,755.12 1.60% 1,371.51 1.60%
天风证券 1 1,246,426.00 1.35% 1,160.75 1.35%
东方证券 1 1,227,220.20 1.33% 1,142.91 1.33%
平安证券 1 897,449.87 0.98% 835.78 0.98%
第一创业 1 809,306.70 0.88% 753.73 0.88%
国泰君安 1 245,197.00 0.27% 228.37 0.27%
招商证券 1 233,790.00 0.25% 217.74 0.25%
申万宏源证券 1 227,318.00 0.25% 211.70 0.25%
10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单位 ：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
东北证券 8,984,497.24 10.60% 120,700,000.00 19.86%
中金公司 33,950,612.18 40.07% 53,900,000.00 8.87%
中泰证券 - - 1,100,000.00 0.18%
银河证券 11,563,068.99 13.65% 156,600,000.00 25.77%
中信建投 462,300.00 0.55% 28,900,000.00 4.75%
安信证券 2,363,384.35 2.79% 26,600,000.00 4.38%
兴业证券 510,900.00 0.60% 38,100,000.00 6.27%
中信证券 20,870,237.74 24.63% 98,000,000.00 16.12%
平安证券 1,713,460.00 2.02% 15,800,000.00 2.60%
第一创业 591,882.19 0.70% 53,300,000.00 8.77%
招商证券 2,579,774.45 3.04% 14,800,000.00 2.44%
申万宏源证券 1,139,670.00 1.35% - -
注：1、本基金管理人在租用证券机构交易单元上符合中国证监会的有关规定。本
基金管理人将证券经营机构的注册资本、 研究水平、 财务状况、 经营状况、 经营行为以
及通讯交易条件作为基金专用交易单元的选择标准， 由研究部、 投资 部及交易部对券商
进行考评并提出交易单 元 租 用 及 更 换 方 案 。 根 据 董 事 会 授 权 ， 由 公 司 执 行 委 员 会 批 准 。 国投瑞 银和 安债 券型 证券 投资基 金 2017 年半 年度 报 告摘要
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2 、本报告期内本基金未发生交易所权证交易。
3 、本报告期本基金新增租用天风证券、中信建投及兴业证券各 1 个交易单元。
11
影 响 投资者 决策 的其 他重 要信息
11.1 报 告期 内单 一投资 者持 有基金 份额 比例达 到或 超过 20% 的情况
投资
者类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金
情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20% 的时间区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额
份额
占比
机构
1
20170101-2017063
0
500,066,5
00.00
-
390,000,0
00.00
110,066,500
.00
99.69
%
产品特有风险
投资者应关注本基金单一投资者持有份额比例过高时，可能出现以下风险：
1 、赎回申请延期办理的风险
单一投资者大额赎回时易触发本基金巨额赎回的条件，中小投资者可能面临小额赎回申请
也需要部分延期办理的风险。
2 、基金净值大幅波动的风险
单一投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波
动；单一投资者大额赎回时，相应的赎回费归入基金资产以及赎回时的份额净值的精度问
题均可能引起基金份额净值出现较大波动。
3 、基金投资策略难以实现的风险
单一投资者大额赎回后，可能使基金资产净值显著降低，从而使基金在拟参与银行间市场
交易等投资时受到限制，导致基金投资策略难以实现。
4 、基金财产清算（或转 型）的风险
根据本基金基金合同的约定，基金合同生效后的存续期内，若连续60个工作日出现基金份
额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000 万元情形的， 基金管理人应当向中国证
监会报告并提出解决方案，如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等，并召
开基金份额持有人大会进行表决。单一投资者大额赎回后，可能造成基金资产净值大幅缩
减而导致本基金转换运作方式、与其他基金合并或基金合同终止等情形。
5 、召开基金份额持有人大会及表决时可能存在的风险
由于单一机构投资者所持有的基金份额占比较高，在召开持有人大会并对重大事项进行投
票表决时，单一机构投资者将拥有高的投票权重。
国 投瑞 银基金 管理 有限公 司
二 〇一 七年八 月二 十五日
