方 正 富邦 互 利定 期 开放 债 券型 证 券投 资 基金
2017 年半 年度报 告
2017 年 06 月30 日
基 金管 理人: 方正 富邦基 金管 理有限 公司
基 金托 管人: 交通 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期:2017 年08 月 24 日方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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§1
重 要提示 及目 录
1.1 重要 提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本半
年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人交通银行股 份有限公司根据本基金合同规定， 于 2017 年 8 月23 日复
核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2017年01月01日起至2017年06月30日止。 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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1.2 目录
§1
重要提示及目 录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3
§2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金 托管 人 ............................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 6
2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 6
§3 主要财务指标和基 金 净 值表现 ................................................................................................................ 6
3.1 主要会计数据和财 务指 标 ............................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 7
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................... 8
4.1 基金管理人及基金 经理 情况 ........................................................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内 本基 金运作遵规守信情况 的说 明 ................................................................. 10
4.3 管理人对报告期内 公平 交易情况的专项说明 ............................................................................. 10
4.4 管理人对报告期内 基金 的投资策略和业绩表 现的 说明 ............................................................. 10
4.5 管理人对宏观经济 、证 券市场及行业走势的 简要 展望 ............................................................. 11
4.6 管理人对报告期内 基金 估值程序等事项的说 明 ......................................................................... 11
4.7 管理人对报告期内 基金 利润分配情况的说明 ............................................................................. 12
4.8 报告期内管理人对 本基 金持有人数或基金资 产净 值预警情形的说明 ..................................... 12
§5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 12
5.1 报告期内本基金托 管人 遵规守信情况声明 ................................................................................. 12
5.2 托管人对报告期内 本基 金投资运作遵规守信 、净 值计算、利润分配等 情况 的说明 ............. 12
5.3 托管人对本半年度 报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见 ............................. 12
§6 半年度财务会计报 告( 未 经审计) ........................................................................................................... 12
6.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 12
6.2 利润表 ............................................................................................................................................. 14
6.3 所有者权益（基金 净值 ）变动表 ................................................................................................. 16
6.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 17
§7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 32
7.1 期末基金资产组合 情况 ................................................................................................................. 32
7.2 报告期末按行业分 类的 股票投资组合 ......................................................................................... 33
7.3 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 所有股票投资明细 ..................................... 33
7.4 报告期内股票投资 组合 的重大变动 ............................................................................................. 33
7.5 期末按债券品种分 类的 债券投资组合 ......................................................................................... 33
7.6 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细 ................................. 34
7.7 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 所有资产支持证券投 资明 细 ..................... 34
7.9 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 前五名权证投资明细 ................................. 34
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明 ....................................................................... 34
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明 ....................................................................... 34
7.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 34
§8
基金份额持有 人信息 ............................................................................................................................. 35
8.1 期末基金份额持有 人户 数及持有人结构 ..................................................................................... 35
8.2 期末基金管理人的 从业 人员持有本基金的情 况 ......................................................................... 35
8.3 期末基金管理人的 从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间情况 ......................................... 36 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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§9
开放式基金份 额变动 ............................................................................................................................. 36
§10
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 36
10.1 基金份额持有人大会 决议 ........................................................................................................... 36
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动 ........................................... 36
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼 ............................................................... 36
10.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 37
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况 ....................................................................................... 37
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况 ....................................................... 37
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况 ................................................................................... 37
10.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 38
§11
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 40
11.1 备查文件目录 ............................................................................................................................... 40
11.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 40
11.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 40
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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§2
基金简介
2.1 基金 基本 情况
基金名称 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金
基金简称 方正富邦互利定期开放债券
基金主代码 000247
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年09 月11日
基金管理人 方正富邦基金管理有限公司
基金 托管人 交通银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 10,544,089.58 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金 产品 说明
投资目标
本基金在追求本金安全、有效控制风险的前提下，力
求资产持续稳妥地保值增值，为投资者提供较好的养
老资产管理工具。
投资策略
本基金为纯债基金，在有效风险管理的基础上，通过
自上而下的宏观研究和自下而上的证券研究，结合宏
观经济和世界形势的分析，充分使用积极投资、数量
投资、无风险套利等有效投资手段，努力为投资者提
供好的回报。
业绩比较基准
一年期银行定期存款利率(税后)加权平均收益率*14
0%
风险收益特征
本基金为债券型基金，属于证券投资基金中的较低风
险品种，其预期风险与预期收益高于货币市场基金，
低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基金 管理 人和基 金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 方正富邦基金管理有限公司 交通银行股份有限公司
信息披
露负责
姓名 戴兴卓 陆志俊
联系电话 010-57303828 95559 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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人
电子邮箱 daixz@founderff.com luzj@bankcomm.com
客户服务电话 400-818-0990 95559
传真 010-57303718 021-62701216
注册地址
北京市西城区车公庄大街12
号东侧8层
上海市浦东新区银城中路188
号
办公地址
北京市西城区车公庄大街12
号东侧8层
上海市浦东新区银城中路188
号
邮政编码 100037 200120
法定代表人 何亚刚 牛锡明
2.4 信息 披露 方式
本基金选定的信息披
露报纸名称
《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
登载基金半年度报告
正文的管理人互联网
网址
www.founderff.com
基金半年度报告备置
地点
基金管理人和基金托管人的办公地址
2.5 其他 相关 资料
项目 名称 办公地址
注册登记机
构
方正富邦基金管理有限公司
北京市西城区车公庄大街12号
东侧8层
会计师事务
所
德勤华永会计师事务所 （特殊普通合
伙）
上海市黄浦区延安东路222号30
楼
§3 主要财 务指 标和基金 净值 表现
3.1 主要 会计 数据和 财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 数据和 指标 报告期（2017 年01月01日 - 2017年06月30日）
本期已实现收益 182,801.11
本期利润 124,143.71 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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加权平均基金份额本期利润 0.0118
本期加权平均净值利润率 1.07%
本期基金份额净值增长率 1.09%
3.1.2 期末 数据和 指标 报告期末（2017年06月30日）
期末可供分配利润 340,895.63
期末可供分配基金份额利润 0.0323
期末基金资产净值 11,684,770.95
期末基金份额净值 1.108
3.1.3 累计 期末指 标 报告期末（2017年06月30日）
基金份额累计净值增长率 10.80%
注：1 、 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2、期 末可 供分 配利 润为 期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3、 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用， 计入 费用 后 实际收 益水 平要 低于 所
列数字 。
3.2 基金 净值 表现
3.2.1 基金 份额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去一个月 0.73% 0.04% 0.17% 0.00% 0.56% 0.04%
过去三个月 0.27% 0.11% 0.52% 0.01% -0.25% 0.10%
过去六个月 1.09% 0.09% 1.04% 0.01% 0.05% 0.08%
过去一年 3.65% 0.10% 2.10% 0.01% 1.55% 0.09%
过去三年 5.32% 0.36% 8.19% 0.01% -2.87% 0.35%
自基金合同
生效起至今
10.80% 0.33% 11.56% 0.01% -0.76% 0.32%
注： 基金 的投 资组 合比 例 为： 债券 资产 的比 例不 低 于基金 资产 的80% ； 在开 放 期， 本基 金持 有的 现金
或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 的比 例合 计不 低于 基金资 产的5%； 在封 闭期 ，本基 金不 受上 述5% 的
限制。 本基 金开 放期 开始 前三个 月、 开放 期以 及开 放期结 束后 的三 个月 内， 本基金 的债 券资 产比 例
可不受 上述 限制 。本 基金 的业绩 比较 基准 为该 封闭 期一年 期银 行定 期存 款利 率(税后)加 权平 均收 益
率×140% 。 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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3.2.2 自基 金合同 生效以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收
益 率变 动的比 较
§4
管 理人报 告
4.1 基金 管理 人及基 金经 理情 况
4.1.1 基金 管理人 及其管 理基 金的经 验
本基金管理人为方正富邦基金管理有限公司。 方正富邦基金管理有限公司 （以下简
称"本公司"）经中国证券监督管理委员会批准（证监许可【2011】1038号）于2011年7
月8日成立。 本公司注册资本4亿元人民币。 本公司股东为方正证券股份有限公司， 持有
股份比例66.7%；富邦证券投资信托股份有限公司，持有股份比例33.3%。
截至2017年6月30日，本公司管理10只证券投资基金： 方正富邦创新动力混合型证
券投资基金、 方正富邦红利精选混合型证券投资基金、 方正富邦互利定期开放债券型证
券投资基金、 方正富邦货币市场基金、 方正富邦金小宝货币市场证券投资基金、 方正富
邦优选灵活配置混合型证券投资基金、方正富邦中证保险主题指数分级证券投资基金，
方正富邦鑫利宝货币市场基金， 方正富邦惠利纯债债券型证券投资基金， 方正富邦睿利
纯债债券型证券投资基金，同时管理22个特定客户资产投资组合。
4.1.2 基金 经理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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姓名 职务
任本基金的基金经理
期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
王健
基金投资
部助理总
监兼本基
金基金经
理
2015-03-
18
- 8年
本科毕业于内蒙古师范大学教
育技术专业，内蒙古工业大学
产业经济学硕士研究生。2009
年3月至2014年12 月于包商银
行债券投资部担任执行经理助
理；2015年1月至3月于方正富
邦基金管理有限公司基金投资
部担任拟任基金经理； 2015年3
月至今，任方正富邦货币市场
基金基金经理。 2016 年6月至今
于方正富邦基金管理有限公司
基金投资部任助理总监职务。
徐超
本基金基
金经理
2015-11-
04
- 5年
本科毕业于北京 航空航天大
学，硕士毕业于北京矿业大学
企业管理专业，2006年7月至2
008年11月于中美大都会人寿
保险有限公司顾问行销市场部
担任高级助理； 2008 年11月至2
012年9月于中诚信国际信用评
级有限责任公司金融机构评级
部担任总经理助理、高级分析
师；2012年9月至2015年6月于
泰达宏利基金管理有限公司固
定收益部担任高级研究员；20
15年6月至2015年11月于方正
富邦基金管理有限公司基金投
资部担任基金经理助理。2015
年11月至今，任方正富邦优选
灵活配置混合型证券投资基金
及方正富邦互利定期开放债券
型证券投资基金的基金经理。 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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注：① “任 职日 期” 和“ 离任日 期” 分别 指公 司决 定确定 的聘 任日 期和 解聘 日期。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理 人对 报告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券法》 、 《证券投资基金法》 及其各项配套
法规、 《方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金基金合同》 和其他相关法 律法规的
规定， 本着诚实信用、 勤勉尽责、 安全高效的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风
险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益。 本基金运作管理符合有关法律法规和基
金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理 人对 报告期 内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公平 交易制 度的执 行情 况
报告期内， 本基金管理人严格执行了 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》 和 《方正富邦基金 管理有限公司公平交易制度》 的规定， 通过系 统和人工等方式在
各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有投资组 合。
在投资决策内部控制方面， 本基金管理人建立了统一的投资研究管理平台和全公司
适用的投资对象备选库和交易对象备选库， 确保各投资组合在获取研究信息、 投资建议
及实施投资决策方面享有平等的机会。 健全投资授权制度， 明确各投资决策主体的职责
和权限划分， 投资组合经理在授权范围内自主决策。 建立投资组合投资信息的管理及保
密制度， 通过岗位设置、 制度约束、 技术手段 相结合的方式， 使不同投资组合经理之间
的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离。
在交易执行控制方面， 本基金管理人实行集中交易制度， 交易部运用交易系统中设
置的公 平交易功能并按照时间优先， 价格优先的原则严格执行所有指令， 确保公平对待
各投资组合。 对于一级市场申购等场外交易， 按照公平交易原则建立和完善了相关分配
机制。
4.3.2 异常 交易行 为的专 项说 明
本基金管理人建立了对异常交易的控制制度， 报告期内未发现本基金存在异常交易
行为。
4.4 管理 人对 报告期 内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报告 期内基 金投资 策略 和运作 分析
回顾2017年上半年， 二季度以来我国经济较一季度有所回落， 主要表现在投资增速
下滑： 我国二季度固定资产投资增速出现下滑， 制造业、 基础 设施建 设、 房地产开发三
方面投资均出现不同程度回落， 受房地产调控政策影响， 房地产销售增速持续下降， 并方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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且央行对金融机构的严监管，一定程度上使房地产开发资金来源出现萎缩。除此之外，
消费增速小幅反弹， 进出口贸易有所回升。 海外方面， 美国经济表现依然较为稳健， 支
撑美联储6月进行年内第二次加息， 并将缩表提上日程； 欧元区经济延续温和复苏趋势，
随着英国、法国大选尘埃落定，欧洲政治风险也将逐步降低。本基金上半年等待时机，
减少操作， 仓位未有太大调整， 下半年基金面临定期开放， 将有新的资金， 在经济逐 渐
平稳下降的趋势下，债市有走强的新 机会。
4.4.2 报告 期内基 金的业 绩表 现
截至2017年6月30日， 本基金份额净值为1.108 元。 报告期份额净值增长率为1.09% ，
同期业绩比较基准收益率为1.04%。
4.5 管理 人对 宏观经 济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
展望未来， 受房地产投资下行、 企业投资意愿较低等因素的影响， 我国三季度经济
仍存下行压力， 且央行去杠杆、 严监管仍将继续稳步推行； 海外方面， 美联储年内仍 会
加息、 缩表计划将提上日程， 人民币仍存贬值压力， 资本外流压力凸显， 仍会对我国 债
券市场产生一定影响， 英国脱欧实际推进， 德国、 意大 利即将进行选举， 仍有可能会 对
市场产生一定的冲击。 综合上述因素， 我国短期内流动性、 资金面难言持续宽松， 债 市
仍存波动风险， 因此应择机审慎配置同业存单等安全性高、 流动性强的资产或抓住时机
进行波段操作。
4.6 管理 人对 报告期 内基 金估 值程序 等事 项的说 明
公司设立的基金估值委员会为公司基金估值决策机构， 负责制定公司所管理基金的
基本估值政策， 对公司旗下基金已采用的估值政策、 方法、 流程的执行情况进行审核监
督， 对因经营环境或市场变化等导致需调整已实施的估值政策、 方法和流程的， 负责审
查批准基金估值政策、 方法和流程的变更 和执行。 确保基金估值工作符合相关法律法规
和基金合同的规定， 确保基金资产估值的公平、 合理， 有效维护投资 人的利益。 估值委
员会由公司分管产品运营工作的高级管理人员、 基金运营部、 研究部 、 基金投资部、 专
户投资部、监察稽核部等部门负责人或指定人员担任委员。
基金经理作为估值工作小组的成员之一， 在基金估值定价过程中， 充分表达对相关
问题及定价方案的意见或建议， 参与估值方案提议的制定。 但对估值政策和估值方案不
具备最终表决权。 参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。 托管人
根据法律法规要求对基金估值及净值计算履 行复核责任。 上述参与估值流程各方之间不
存在任何重大利益冲突。
报告期内， 本基金管理人未与任何第三方签定与估值相关的定价服务。 本基金所采
用的估值流程及估值结果均已经过托管银行复核确认。 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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4.7 管理 人对 报告期 内基 金利 润分配 情况 的说明
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
4.8 报告 期内 管理人 对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
报告期内， 本基金已经达到法定要求连续二十个工作日出现基金资产净值低于五千
万元应予信息披露的情形， 同时截止到报告期末， 本基金连续六十个工作 日基金资产净
值低于五千万。
§5
托 管人报 告
5.1 报告 期内 本基金 托管 人遵 规守信 情况 声明
报告期内，基金托管人在方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金的托管过程
中， 严格遵守了 《证券投资基金法》 及其他有关法律法规、 基金合同、 托管协议， 尽职
尽责地履行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。
5.2 托管 人对 报告期 内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
报告期内， 方正富邦基金管理有限公司在方正富邦互利定期开放债券型证券投资基
金投资运作、 基金资产净值的计算、 基金份 额申购赎回价格的计算、 基金费用开支等问
题上，托管人未发现损害基金持有人利益的行为。
本报告期内本基金未进行收益分配，符合基金合同的规定。
5.3 托管 人对 本半年 度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
报告期内， 由方正富邦基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关方正富邦
互利定期开放债券型证券投资基金的半年度报告中财务指标、 净值表现、 收益分配情况、
财务会计报告相关内容、投资组合报告等内容真实、准确、完整。
§6 半年度 财务 会计报告(未 经审计)
6.1 资产 负债 表
会计主体： 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金
报告截止日：2017年06月30日
单位：人民币元
资 产
附注
号
本期末
2017年06月30日
上年度末
2016年12月31日
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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资 产：
银行存款 6.4.7.1 610,946.66 766,684.96
结算备付金
- -
存出保证金
- 1,091.12
交易性金融资产 6.4.7.2 10,940,185.20 10,998,842.60
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
10,940,185.20 10,998,842.60
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 489,755.47 208,436.64
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
12,040,887.33 11,975,055.32
负 债和 所有者 权益
附注
号
本期末
2017年06月30日
上年度末
2016年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
- -
应付托管费
1,912.58 1,957.36
应付销售服务费
- - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
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应付交易费用 6.4.7.7 - -
应交税费
52,570.72 52,570.72
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 301,633.08 359,900.00
负债合计
356,116.38 414,428.08
所 有者 权益：
实收基金 6.4.7.9 10,544,089.58 10,544,089.58
未分配利润
6.4.7.1
0
1,140,681.37 1,016,537.66
所有者权益合计
11,684,770.95 11,560,627.24
负债和所有者权益总计
12,040,887.33 11,975,055.32
注： 报 告截 止日2017 年6 月30 日， 基金 份额 净值1.108 元，基 金份 额总 额10,544,089.58 份。
6.2 利润 表
会计主体：方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2017年01月01 日至2017年06月30日
单位：人民币元
项 目
附注
号
本期2017 年01月01
日至2017 年06月30
日
上年度可比期间
2016年01 月01日至201
6年06 月30日
一 、收 入
229,060.11 -1,123,652.12
1.利息收入
287,717.51 439,883.42
其中：存款利息收入
6.4.7.1
1
2,441.70 5,657.52
债券利息收入
285,275.81 433,824.56
资产支持证券利息收
入
- -
买入返售金融资产收
入
- 401.34
其他利息收入
- - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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2.投资收益（损失以“-”填
列）
- -701,202.23
其中：股票投资收益
- -
基金投资收益
- -
债券投资收益
6.4.7.1
2
- -701,202.23
资产支持证券投资收
益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
- -
股利收益
- -
3.公允价值变动收益 （ 损失以
“-”号填列）
6.4.7.1
3
-58,657.40 -862,333.31
4.汇兑收益 （损失以 “－” 号
填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号
填列
- -
减 ：二 、费用
104,916.40 129,556.07
1．管理人报酬
6.4.10.
2.1
- -
2．托管费
6.4.10.
2.2
11,533.32 29,844.58
3．销售服务费
6.4.10.
2.3
- -
4．交易费用
6.4.7.1
4
- 79.44
5．利息支出
- -
其中： 卖出回购金融资 产支出
- -
6．其他费用
6.4.7.1
5
93,383.08 99,632.05
三、 利润 总额 （亏 损总 额以 “-”
号 填列 ）
124,143.71 -1,253,208.19 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
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减：所得税费用
- -
四 、净 利润（ 净亏 损以“-”
号 填列 ）
124,143.71 -1,253,208.19
6.3 所有 者权 益（基 金净 值） 变动表
会计主体：方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2017年01月01 日至2017年06月30日
单位：人民币元
项 目
本期
2017年01月01日至2017年06月30 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净
值)
10,544,089.58 1,016,537.66 11,560,627.24
二、 本期经营活动产生 的基金
净值变动数(本期利润)
- 124,143.71 124,143.71
三、 本期基金份额交易 产生的
基金净值变动数 （净值 减少以
“-”号填列）
- - -
其中：1.基金申购款 - - -
2.基金赎回款 - - -
四、 本期向基金份额持 有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“-”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基金净
值）
10,544,089.58 1,140,681.37 11,684,770.95
项 目
上年度可比期间
2016年01月01日至2016年06月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净
值)
27,984,762.14 3,174,292.76 31,159,054.90
二、 本期经营活动产生 的基金
净值变动数(本期利润)
- -1,253,208.19 -1,253,208.19 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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三、 本期基金份额交易 产生的
基金净值变动数 （净值 减少以
“-”号填列）
- - -
其中：1.基金申购款 - - -
2.基金赎回款 - - -
四、 本期向基金份额持 有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“-”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基金净
值）
27,984,762.14 1,921,084.57 29,905,846.71
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
何亚刚
—————————
基金管理人负责人
潘英杰
—————————
主管会计工作负责人
潘英杰
—————————
会计机构负责人
6.4 报表 附注
6.4.1 基金 基本情 况
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督
管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可 2013 第763号《关于核准方正富邦互
利定期开放债券型证券投资基金募集的批复》 核准， 由方正富邦管理 有限责任公司依照
《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《方正 富邦互利定期开放债券型证券投资基金基
金合同》 负责公开募集。 本基金为契约型定期开放式， 存续期限不定， 首次设立募集 不
包括认购资金利息共募集267,248,546.07元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普
通合伙)普华永道中天验字(2013)第542号验资报告予以验证。 经向中国证监会备案， 《方
正富邦互利定期开放债券型证券投资基金基金合同》于2013年9月11日正式生效，基金
合同生效日的基金份额总额为267,402,574.07份基金份额，其中认购资金利息折 合
154,028.00 份基金份额。 本基金的基金管理人为方正富邦管理有限责任公司， 基金托管
人为交通银行股份有限公司。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《方正富邦互利定期开放债券型证券投
资基金基金合同》 的有关规定， 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括
国债、 央行票据、 地方 政府债、 金融债、 企业 债、 短期融资券、 中期 票据、 公司债、 中
小企业私募债券、 可转债、 资产支持证券、 债 券回购、 银行存款等固定收益类资产以及
法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益证券品种(但须符合中国证监会的方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 18
相关规定)。本基金不直接在二级市场买入股票、权证等权益类资产，也不参与一级市
场新股申购和新股增发， 持有的因可转换债券转股所形成的股票、 因所持股票所派发的
权证和因投资分离交易可转债所形成的权证将在其可交易之日起的90个交易日内卖出。
本基金的投资组合比例为：债券资产的比例不低于基金资产的80%；在开放期，本基金
持有的现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产的5%；在封闭
期， 本基金不受上述5%的限制。 本基金开放期开始前三个月、 开放期以及开放期结束后
的三个月内， 本基金的债券资产比例可不受上述限制。 本基金的业绩比较基 准为该封闭
期一年期银行定期存款利率(税后)加权平均收益率×140%。
本财务报表由本基金的基金管理人方正富邦管理有限责任公司于2017 年8月24日批
准报出。
6.4.2 会计 报表的 编制基 础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15 日及以后期间颁布的《企业会计准则
－基本准则》 、 各项具体会计准则及相关规定(以下合称"企业会计准则") 、 中国证监会
颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号< 年度报告和半年度报告>》、中国证券
投资基金业协会(以下简称"中国基金业协会")颁布的《证券投资基金会计核算 业务指
引》 、 《方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金基金合同》 和在财务报表附注7.4.4
所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编
制。
根据 《公开募集证券投资基金运行管理办法》 的相关规定， 开放式基金在基金合同
生效后，连续60个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于
5000万元情形的， 基金管理人应当向中国证监会报告并提出解决方案， 如转换运作方式、
与其他基金合并或者终止基金合同等， 并召开基金份额持有人大会进行表决。 本基金于
2016年度出现连续60个工作日 基金净值低于5000 万元的情形， 本基金的基金管理人已在
评估后续处理方案，故本财务报表以持续经营为编制基础。
6.4.3 遵循 企业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2017年6月
30日的财务状况以及2017 年上半年的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报 告期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计 政策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会计政 策变 更的 说明 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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页，共 41 页 19
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估 计变 更的 说明
本基金本报告期未发生会计估计 变更。
6.4.5.3 差错更 正的 说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2004]78号 《财政部、 国家税务总局关于证券投资
基金税收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财
税[2016]36 号 《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》 、 财税[2016]46 号 《关于
进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》 、 财税[2016]70 号 《关于金融
机构同业往来等增值税政策的补充通知》 及其他相关财税法规和实务 操作， 主要税项列
示如下：
(1) 于2016年5月1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收
营业税。对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的差价收入免征营业税。自2016年5
月1日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖
债券的转让收入免征增值税， 对国债、 地方政 府债以及金融同业往来利息收入亦免征增
值税。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入
及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债 券的企业在向基金支付利息时代
扣代缴20%的个人所得税。
6.4.7 重要 财务报 表项目 的说 明
6.4.7.1 银行存 款
单位：人民币元
项目
本期末
2017年06月30日
活期存款 610,946.66
定期存款 -
其中： 存款期限1-3个月 -
其他存款 - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 20
合计 610,946.66
6.4.7.2 交易性 金融 资产
单位：人民币元
项目
本期末2017年06月30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 1,607,292.78 812,185.20 -795,107.58
银行间市场 9,636,958.90 10,128,000.00 491,041.10
合计 11,244,251.68 10,940,185.20 -304,066.48
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 11,244,251.68 10,940,185.20 -304,066.48
6.4.7.3 衍生金 融资 产/ 负债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返 售金 融资 产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利 息
单位：人民币元
项目
本期末
2017年06月30日
应收活期存款利息 122.20 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 489,633.27
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 -
合计 489,755.47
6.4.7.6 其他资 产
本基金本报告期末未持有其他资产。
6.4.7.7 应付交 易费 用
单位：人民币元
项目
本期末
2017年06月30日
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 -
合计 -
注： 本 基金 本报 告期 末未 产生应 付交 易费 用。
6.4.7.8 其他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2017年06月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
预提信息披露费 267,837.89
预提审计费 24,795.19
预提银行间账户维护费 9,000.00
合计 301,633.08
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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页，共 41 页 22
6.4.7.9 实收基 金
金额单位：人民币元
项目
本期2017 年01月01日至2017年06月30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 10,544,089.58 10,544,089.58
本期申购 - -
本期赎回（以"-"号填列） - -
本期末 10,544,089.58 10,544,089.58
6.4.7.10 未分 配利 润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 158,094.52 858,443.14 1,016,537.66
本期利润 182,801.11 -58,657.40 124,143.71
本期基金份额交易产
生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 - - -
本期末 340,895.63 799,785.74 1,140,681.37
6.4.7.11 存款 利息 收入
单位：人民币元
项目 本期2017 年01月01日至2017年06月30日
活期存款利息收入 2,437.71
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 -
其他 3.99
合计 2,441.70
6.4.7.12 债券 投资 收益 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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6.4.7.12.1 债券 投资收 益项 目构成
本报告期未产生债券买卖、赎回和申购的差价收入。
6.4.7.12.2 债券 投资收 益—— 买卖 债券 差价收 入
本报告期未获得买卖债券差价收入。
6.4.7.13 公允 价值 变动 收益
单位：人民币元
项目
本期
2017年01月01日至2017年06月30 日
1.交易性金融资产 -58,657.40
—— 股票投资 -
—— 债券投资 -58,657.40
—— 资产支持证券投资 -
—— 基金投资 -
—— 贵金属投资 -
—— 其他 -
2.衍生工具 -
—— 权证投资 -
3.其他 -
合计 -58,657.40
6.4.7.14 交易 费用
本报告期未产生交易费用。
6.4.7.15 其他 费用
单位：人民币元
项目
本期
2017年01 月01日至2017年06月30 日
审计费用 24,795.19
信息披露费 49,537.89
银行费用 50.00
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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银行间账户维护费 18,000.00
其他费用 1,000.00
合计 93,383.08
6.4.8 或有 事项、 资产负 债表 日后事 项的 说明
6.4.8.1 或有事 项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资产负 债表 日后 事项
截至本财务报表批准报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联 方关系
6.4.9.1 本报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本基金本报告期不存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。
6.4.9.2 本报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方名称 关联方与本基金的关系
方正富邦管理有限责任公司("方正富邦基
金")
基金管理人、 注册登记机构、 基金销售机
构
交通银行股份有限公司("交通银行") 基金托管人、基金代销机构
方正证券股份有限公司("方正证券") 基金管理人的股东、基金代销机构
富邦证券投资信托股份有限公司 基金管理人的股东
6.4.10 本 报告期 及上年 度可 比期间 的关 联方交 易
6.4.10.1 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行交易。
6.4.10.2 关联 方报 酬
6.4.10.2.1 基金 管理费
1 、基金份额的管理费，在封闭期结束时，按封闭期最后一日未计提基金管理费之
前基金份额净值相应的浮动管理费率计提。浮 动管理费率的计算方式如下：
封闭期收益率R管理费率
R≤业绩比较基准0.00%
业绩比较基准
第
页，共 41 页 25
业绩比较基准+1.00%
2、客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户
服务及销售活动中产生的相关费用， 该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支， 不
属于从基金资产中列支的费用项目。
6.4.10.2.2 基金 托管费
单位：人民币元
项目
本期
2017年01月01 日至2017
年06月30日
上年度可比期间
2016年01月01日至2016
年06月30日
当期发生的基金应支付的托管费 11,533.32 29,844.58
注：1. 支 付基 金托 管人 交 通银行 的基 金托 管费 按前 一日基 金资 产净 值0.20% 的 年费率 计提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。
2.基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值 × 0.20% / 当年 天数 。
6.4.10.3 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债券( 含 回购) 交易
本基金本报告期及上年 度可比期间未与关联方 进行银行间同业市场的 债券( 含回购)
交易。
6.4.10.4 各关 联方 投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报告 期内基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 的情 况
本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.4.2 报告 期末除 基金 管理人 之外 的其他 关联 方投资 本基 金的情 况
本基金除基金管理人之外的其他关联方本报告期未投资本基金。
6.4.10.5 由关 联方 保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2017年01月01日至2017年06月3
0日
上年度可比期间
2016年01月01日至2016 年06月30
日 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 26
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
交通银行 610,946.66 2,437.71 1,573,658.29 5,601.17
6.4.10.6 本基 金在 承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金本报告期未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.10.7 其他 关联 交易 事项 的说明
本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.11 利 润分配 情况
本基金本报告期未进行利润分配。
6.4.12 期 末（2017 年06 月30 日） 本基 金持有的 流通 受限证 券
6.4.12.1 因认 购新 发/增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.2 期末 持有 的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌的股票。
6.4.12.3 期末 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银行 间市场 债券 正回购
本基金本报 告期末未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易 所市场 债券 正回购
本基金本报告期末未持有交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.13 金 融工具 风险及 管理
6.4.13.1 风险 管理 政策 和组 织架构
本基金为债券型基金， 在具体投资管理中， 本基金主要投资债券类资产， 因此， 本
基金可能因投资债券类资产而面临较高的市场系统性风险。 本基金在日常经营活动中面
临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、 流动性风险及市场风险。 本基金在
有效风险管理的基础上， 通过自上而下 的宏观研究和自下而上的证券研究， 充分使用积
极投资、数量投资、无风险套利等有效投资手段，努力为投资者提供好的回报。
本基金的基金管理人内部控制组织体系包括三个层次：(1)第一层次风险控制：在方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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页，共 41 页 27
董事会层面设立 风险控制与合规委员会,对公司业务的风险控制及管理情况进行监督，
对存在的风险隐患和可能出现的风险问题进行研究、 预测和评估， 并提出解决方法； 对
重大突发性风险事件的处理提出建议意见； 审议公司风险管理与合规组织机构设置及其
职责，并提出改善意见等 。公司设督察长。督察长对董事会负责,按照中国证监会的规
定和公司章程的 规定进行工作。(2)第二层次风险控制：第二层次风险控制是指公司经
营层层面的风险控制,具体为在 风险管理委员会、投资决策委员会和监察稽核部层次对
公司的风险进行的预防和控制。 风险管理委员会负责评估公司的风险控制制度和风险管
理流程，确保公司整体风险的识别、监控和管理；负责检查风险控制制度的落实情况，
审阅公司各项风险与内控状况评价报告； 对公司重大业务可行性及风险进行论证 ， 对重
大风险作出决策； 针对公司经营管理活动中发生的紧急突发性事件和重大危机情况， 组
成危机处理小组， 评估事件风险， 制定 危机处理方案并监督实施等。 投资决策 委员会研
究并制定基金资产的投资策略,对基金的总体投资情况提出指导性意见,从而达到分散
投资风险,提高基金资产的安全性的目的。监察稽核部独立于公司各业务部门和各分支
机构, 对各岗位、 各部门、 各机构、 各项业务 中的风险控制情况实施监督。(3)第三层次
风险控制： 第三层次风险控制是指公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检查
和控制。 公司各部门根据经营计划、 业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作流程
及风险控制措施,相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析 和定量分
析的方法去估测各种风险产生的可能损失。 从定性分析的角度出发， 判断风险损失的严
重程度和出现同类风险损失的频度。 而从定量分析的角度出发， 根据本基金的投资目标，
结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，
确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，
并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用 风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致 基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的
银行存款存放在本基金的托管行交通银行股份有限公司， 与该银行存款相关的信用风险
不重大。 本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完
成证券交收和款项清算， 违约风险可能性很小； 在银行间同业市场进行交易前均对交易
对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用等级评估来控
制证券发行人的信用风险，且通过分散化 投资以分散信用风险。 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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本基金债券投资的信用评级情况按 《中国人民银行信用评级管理指导意见》 设定的
标准统计及汇总。
6.4.13.2.1 按短 期信用 评级 列示的 债券 投资
本基金本报告期末未持有按短期信用评级的债券。
6.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2017年06月30日
上年度末
2016年12 月31日
AAA 812,185.20 894,842.60
AAA以下 10,128,000.00 10,104,000.00
未评级 - -
合计 10,940,185.20 10,998,842.60
6.4.13.3 流动 性风 险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。 本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额， 另一方
面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市
场出现剧烈波动的情况下 以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情
况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。
本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款， 约定在非常情况下赎回申
请的处理方式， 控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险， 有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流
动性比例要求， 对流动性指标进行持续的监测和分析， 包括组合持仓集中度指标、 组合
在短时间内变现能力的综合指标、 组 合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制
的投资品种比例等。 本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的10% ，
且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得
超过该证券的10%。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业
市场交易， 均能及时变现。 此外， 本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应
对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息， 可赎回方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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基金份额净值(所有者权 益)无固定到期日且不计息， 因此账面余额即为未折现的合约到
期现金流量。
6.4.13.4 市场 风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率 风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金的基金管理人定期对 本基金面临的利率敏感性缺口进行监控， 并通过调整投
资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息， 因此本基金的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 本基金持有的利率敏感性资产主要
为银行存款、结算备付金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险 敞口
单位：人民币元
本期末2017年06月30
日
1年以内 1-5年
5年以
上
不计息 合计
资产
银行存款 610,946.66 -
- - 610,946.66
交易性金 融资产
10,128,00
0.00
812,185.
20
- -
10,940,18
5.20
应收利息 - -
-
489,755.4
7
489,755.47
资产总计
10,738,94
6.66
812,185.
20
-
489,755.4
7
12,040,88
7.33
负债
应付托管费 - -
- 1,912.58 1,912.58
应交税费 - -
- 52,570.72 52,570.72 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
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其他负债 - -
-
301,633.0
8
301,633.08
负债总计 - - -
356,116.3
8
356,116.38
利率敏感度缺口
10,738,94
6.66
812,185.
20
-
133,639.0
9
11,684,77
0.95
上年度末2016年12月
31日
1年以内 1-5年
5年以
上
不计息 合计
资产
银行存款 766,684.96 -
- - 766,684.96
存出保证金 1,091.12 -
- - 1,091.12
交易性金融资产
10,104,00
0.00
894,842.
60
- -
10,998,84
2.60
应收利息 - -
-
208,436.6
4
208,436.64
资产总计
10,871,77
6.08
894,842.
60
-
208,436.6
4
11,975,05
5.32
负债
应付托管费 - -
- 1,957.36 1,957.36
应交税费 - -
- 52,570.72 52,570.72
其他负债 - -
-
359,900.0
0
359,900.00
负债总计 - - -
414,428.0
8
414,428.08
利率敏感度缺口
10,871,77
6.08
894,842.
60
-
-205,991.
44
11,560,62
7.24
注： 表 中所 示为 本基 金资 产及负 债的 公允 价值 ，并 按照合 约规 定的 利率 重新 定价日 或到 期日 孰早 者
予以分 类。
6.4.13.4.1.2 利率风险 的敏 感性分 析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析 相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响
金额（单位：人民币元） 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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本期末
2017年06月30日
上年度末
2016 年12月31日
市场利率上升25BP资产净值变动 -10,624.63 -25,211.07
市场利率下降25BP资产净值变动 10,708.73 25,383.61
6.4.13.4.2 外汇 风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他 价格风 险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的债券， 所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身
经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
1 、封闭期投资策略
在运作期间， 本基金将综合考虑投资回报率, 利率波动和信用风险,以及开放期的流
动性需求,在遵守本基金有关投资限制与投资比例的前提下，主要投资于流动性好、收
益风险比高的品种，同时控制基金仓位及债券组合的久期,以降低基金净值的波动。
2 、开放期投资安排
在开放期， 本基金原 则上将使基金资产保持现金状态， 基金管理人将采取各种有效
管理措施， 保障基金运作安排， 防范流动性风险， 满足开放期流动性的需求。 在开放 期
前根据市场情况， 进行相应压力测试， 制定开放期操作规范流程和应急预案， 做好应付
极端情况下巨额赎回的准备。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。 本基金的投资组合比例为： 债券
资产占基金资产比例不低于80%，在开放期，本基金持有的现金或到期日在一年以内的
政府债券的比例合计不低于基金资产的5%。 在封闭期， 本基金不受上述5% 的限制。 现金
或一年以内到期的政府债券不低于基金资产净值的5%。 此外， 本基金 的基金管理人每日
对本基金所持有的证券价格实施监控， 定期运用多种定量方法对基金进行风险度量， 及
时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格 风险 敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2017年06月30日
上年度末
2016年12 月31日 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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公允价值
占基金
资产净
值比例
(%)
公允价
值
占基金资产净
值比例(%)
交易性金融资产-股票投资 - - - -
交易性金融资产-基金投资 - - - -
交易性金融资产-债券投资 10,940,185.20 93.63
10,998,
842.60
95.14
交易性金融资产-贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 10,940,185.20 93.63
10,998,
842.60
95.14
6.4.14 有 助于理 解和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§7
投 资组合 报告
7.1 期末 基金 资产组 合情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 10,940,185.20 90.86
其中：债券 10,940,185.20 90.86
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金 - - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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融资产
6 银行存款和结算备付金合计 610,946.66 5.07
7 其他各项资产 489,755.47 4.07
8 合计 12,040,887.33 100.00
7.2 报告 期末 按行业 分类 的股 票投资 组合
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.3 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有股 票投 资明细
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.4 报告 期内 股票投 资组 合的 重大变 动
7.4.1 累计 买入金 额超出 期初 基金资 产净 值2%或前20 名的 股票 明细
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.4.2 累计 卖出金 额超出 期初 基金资 产净 值2%或前20 名的 股票 明细
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.4.3 买入 股票的 成本总 额 及 卖出股 票的 收入总 额
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.5 期末 按债 券品种 分类 的债 券投资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 10,128,000.00 86.68
7 可转债 812,185.20 6.95
8 同业存单 - - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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9 其他 - -
10 合计 10,940,185.20 93.63
7.6 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 1282293
12闽轻纺MTN
1
100,000
10,128,000.
00
86.68
2 113008 电气转债 7,820 812,185.20 6.95
7.7 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有资 产支 持证券 投 资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.9 报告 期末 本基金 投资 的股 指期货 交易 情况说 明
本基金本报告期末未持有股指期货。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1 报 告期内 ，本基 金投 资决策 程序 符合相 关法 律法规 的要 求，未 发现 本基金 投资
的 前十 名证券 的发 行主体 本期 出现被 监管 部门立 案调 查， 或在 报告编制 日前 一年内 受到
公 开谴 责、处 罚的 情形。
7.12.2 本基 金投资 的前 十名 股票中 ， 没有超出 基金 合同规 定的 备选股 票库 之外的 股票。
7.11.3 期 末其他 各项资 产构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 - 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 489,755.47
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 489,755.47
7.11.4 期 末持有 的处于 转股 期的可 转换 债券明 细
金额单位：人民币元
序号 代码 名称 公允价值
公允价值占基金
资产净值比例(%)
1 113008 电气转债 812,185.20 6.95
7.11.5 期 末前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
7.11.6 投 资组合 报告附 注的 其他文 字描 述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§8
基 金份额 持有 人信 息
8.1 期末 基金 份额持 有人 户数 及持有 人结 构
份额单位：份
持有人户数
( 户)
户均持有的基
金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例(%)
持有份额
占总份额
比例(%)
198 53,252.98 59,693.45 0.57 10,484,396.13 99.43
8.2 期末 基金 管理人 的从 业人 员持有 本基 金的情 况 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例(%)
基金管理人所有从业人员持有本基金 0.00 0.00
8.3 期末 基金 管理人 的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§9
开 放式基 金份 额变 动
单位：份
基金合同生效日(2013年09月11日)基金份额总额 267,402,574.07
本报告期期初基金份额总额 10,544,089.58
报告期期间基金总申购份额 -
减：报告期期间基金总赎回份额 -
报告期期间基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 10,544,089.58
§10
重大事 件揭 示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决 议
本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
本报告期内， 基金管 理人原总经理邹牧先生于2017年5月5日因个人原因离职， 本基
金管理人于2017年5月5日聘任吴辉先生代任方正富邦基金管理有限公司总经理； 基金管
理人原督察长赖宏仁先生于2017年5月5日因个人原因离职， 基金管理人2017 年5月5日聘
任曹磊先生任方正富邦基金管理有限公司督察长。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
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10.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金本报告期 投资策略未发生改变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计 师事务 所情 况
本报告期内， 原公司旗下的财务报告审计机构普华永道中天会计师事务所与本公司
服务协议已到期， 经我公司董事会批准， 决定将我公司旗下审计机构变更为德勤华永会
计师事务所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况
本报告期内管理人的业务部门及相关高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易 单元的 有关 情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
比例
(%)
佣金
占当期佣金
总量的比例
(%)
中投证券 2 - - - - -
注：1. 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ公司 财务 状况 良好 。
ⅲ有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ有较 强的 研究 能力 ， 能 及时、 全面 、 定 期提 供质 量较高 的宏 观、 行业 、 公 司和证 券市 场研 究报 告，
并能根 据基 金投 资的 特殊 要求， 提供 专门 的研 究报 告。
ⅴ建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
2.券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金 管理 人组 织相 关人 员依据 交易 单元 选择 标准 对交易 单元 候选 券商 的服 务质量 和研 究实 力进 行
评估， 确定 选用 交易 单元 的券商 。
ⅱ协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
3.除本 表列 示外 ，本 基金 未选择 其他 证券 公司 交易 单元作 为本 基金 交易 单元 ，本报 告期 无股 票交 易
及应付 佣金 。
方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 38
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
方正富邦基金管理有限公司
旗下基金2016 年12月31日资
产净值公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-01-03
2
方正富邦互利定期开放债券
型证券投资基金2016年第4
季度报告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-01-21
3
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金新增深圳前海
凯恩斯基金销售有限公司为
销售机构并开通基金转换、
定期定额投资业务及参与深
圳前海凯恩斯基金销售有限
公司费率优惠活动的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-01-23
4
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金新增深圳市新
兰德证券投资咨询有限公司
为销售机构并开通转换业
务、定期定额投资业务及参
与费率优惠活动的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-02-23
5
方正富邦互利定期开放债券
型证券投资基金2016年年度
报告
中证报、 上证报、 证券 时报 、
公司网站
2017-03-27
6
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金新增一路财富
（北京）信息科技有限公司
为销售机构并开通基金转
换、定期定额投资业务及参
加其费率优惠的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-04-19
7
方正富邦互利定期开放债券
型证券投资基金招募说明书
更新
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-04-21
8 方正富邦互利定期开放债券 中证报、 上证报、 证券 时报、 2017-04-21 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 39
型证券投资基金招募说明书
摘要
公司网站
9
方正富邦互利定期开放债券
型证券投资基金2017年第1
季度报告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-04-22
10
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金新增济安财富
（北京）资本管理有限公司
为销售机构并开通基金转
换、定期定额投资业务及参
加其费率优惠的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-04-26
11
方正富邦基金管理有限公司
关于公司高级管理人员变更
的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-05-06
12
方正富邦基金管理有限公司
关于公司高级管理人员变更
的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-05-06
13
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下部分基金在武汉市
伯嘉基金销售有限公司开通
基金定期定额投资业务及参
与其费率优惠活动的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-05-16
14
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金新增上海基煜
基金销售有限公司为销售机
构并开通基金转换业务的公
告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-05-19
15
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下部分基金参与上海
利得基金销售有限公司费率
优惠活动的公告
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-06-14
16
方正富邦基金管理有限公司
关于旗下基金参与上海长量
基金销售投资顾问有限公司
中证报、 上证报、 证券 时报、
公司网站
2017-06-21 方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金 2017 年半年度报 告
第
页，共 41 页 40
费率优惠活动的公告
§11
备查文 件目 录
11.1 备 查文 件目录
（1） 中国证监会核准基金募集的文件；
（2）《方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金基金合同》；
（3）《方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金托管协议》；
（4）《方正富邦互利定期开放债券型证券投资基金招募说明书》；
（5） 基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6） 基金托管人业务资格批件、营业执照。
11.2 存 放地 点
备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的办公地址。
11.3 查 阅方 式
投资者可到基金管理 人和/或基金托管人的办公地址免费查阅备查文件。在支付工
本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
方 正富 邦基金 管理 有限公 司
二 〇一 七年八 月二 十四日
