对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
东方惠新A(001198)

东方惠新:2017年半年度报告摘要查看PDF公告

 
 
东 方 惠 新 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金 
2017 年 半年 度 报 告 摘要 
 
2017 年6 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 东方基金管 理有限责任公司 
基金托 管人: 中国建设银 行股份有限公司 
送出日 期: 二〇一七年八 月二十四日 
 
 
 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 
第 2 页 共 37 页


§1 重要提 示 1.1 重要提示 基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 , 并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二 以上独 立董 事签 字同 意, 并由董 事长 签发 。 基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于 2017 年 8 月 22 日 复核 了本 报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容, 保证复核 内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。 基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ,投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本 基金的 招募 说明 书及 其更 新。 本报告 中财 务资 料未 经审 计 。 本报告 期 自2017 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文, 投资 者欲 了解详 细内 容, 应阅 读半 年度报 告正 文。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 3 页 共 37 页


§2 基金简 介 2.1 基金基本情况


基金简 称 东方惠 新灵 活配 置混 合 基金主 代码 001198 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2015 年 4 月21 日 基金管 理人 东方基 金管 理有 限责 任公 司 基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司 报告期 末基 金份 额总 额 357,390,496.09 份 基金合 同存 续期 不定期 下属分 级基 金的 基金 简称 : 东方惠 新灵 活配 置混 合 A 东方惠 新灵 活配 置混 合 C 下属分 级基 金的 交易 代码 : 001198 002163 报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 357,294,184.82 份 96,311.27 份


2.2 基金产品说明 投资目 标 在有效 控制 投资 风险 的前 提下, 通过 对大 类资 产的 灵活配 置和 主动 投资 管 理 , 把握市 场机 会, 力争 获得 超越业 绩比 较基 准的 投资 回报。 投资策 略 本基金 通过 对类 别资 产的 灵活配 置, 调 整不 同时 期 内基金 的整 体风 险与 收 益 水 平,获 得基 金的 长期 稳定 增值。 业绩比 较基 准 本基金 的业 绩比 较基 准为 : 沪深300 指数 收益 率 × 45% + 中债 总指 数收 益率 ×55 % 风险收 益特 征 本基金 为混 合型 基金, 其 预期收 益及 预期 风险 水平 高于债 券型 基金 和货 币 市 场 基金, 但低 于股 票型 基金 ,属于 中等 风险 水平 的投 资品种 。


2.3 基金管理人和基金托 管人 项目 基金管 理人 基金托 管人 名称 东 方 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司 信息披 露负 责人 姓名 李景岩 田青 联系电 话 010-66295888 010-67595003 电子邮 箱 xxpl@orient-fund.com tianqing1.zh@ccb.com 客户服 务电 话


010-66578578 或 400-628-5888 010-67595096 传真 010-66578700 010-66275853


东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 4 页 共 37 页


2.4 信息 披露方式


登载基金半年度报告正文的管理人互联 网 网址 http://www.orient-fund.com 或 http://www.df5888.com 基金半 年度 报告 备置 地点 本基金 管理 人及 本基 金托 管人住 所


§3 主要财 务指标和基金 净值表现 3.1 主要会计数据和 财务 指标 金额单 位: 人民 币元


基金级 别


东方 惠新 灵活 配置 混合A 东方惠 新灵 活配 置混 合 C 3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日- 2017 年 6 月 30 日) 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年 6 月30 日) 本期已 实现 收益 -961,940.15 -466.93 本期利 润 19,987,736.86 4,390.67 加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0437 0.0456 本期基 金份 额净 值增 长率 4.45% 4.30% 3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 ) 期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0554 0.0541 期末基 金资 产净 值 396,370,896.21 106,634.40 期末基 金份 额净 值 1.1094 1.1072


注 : ①本 期已 实现 收 益指基 金本 期利 息收 入 、 投资收 益 、 其 他收 入 (不 含公允 价值 变动 收益 ) 扣除相 关费 用后 的余 额, 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 ②期末 可供 分配 利润 : 如 果 期末未 分配 利润 的未 实现 部分为 正数,则 期末 可供 分 配利润 的金 额为 期 末未分配利 润的已实 现部 分,如果期末 未分配利 润的 未实现部分 为负数,则 期末 可供分配利 润的金 额为期 末未 分配 利润 (已 实现部 分扣 除未 实现 部分 ) 。 ③本基金所述 业绩指标 不 包括持有人认 购或交易 基 金的各项费用 ,计入费 用 后实际收益 水平要低 于所列 数字 。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较








东方惠 新灵 活配 置混 合 A 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值 增长率 标 准差② 业绩比 较 基准收 益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 5 页 共 37 页


过去一 个 月 2.87% 0.23% 2.71% 0.31% 0.16% -0.08% 过去三 个 月 2.63% 0.23% 2.14% 0.30% 0.49% -0.07% 过去六 个 月 4.45% 0.20% 3.33% 0.28% 1.12% -0.08% 过去一 年 4.73% 0.18% 4.89% 0.33% -0.16% -0.15% 过去三 年 10.94% 0.16% -7.15% 0.83% 18.09% -0.67% 自基金 合 同生效 起 至今 10.94% 0.16% -7.15% 0.83% 18.09% -0.67%








东方惠 新灵 活配 置混 合 C 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值 增长率 标 准差② 业绩比 较 基准收 益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去一 个 月 2.84% 0.23% 2.71% 0.31% 0.13% -0.08% 过去三 个 月 2.55% 0.23% 2.14% 0.30% 0.41% -0.07% 过去六 个 月 4.30% 0.20% 3.33% 0.28% 0.97% -0.08% 过去一 年 4.91% 0.18% 4.89% 0.33% 0.02% -0.15% 过去三 年 6.53% 0.17% -1.87% 0.57% 8.40% -0.40% 自基金 合 同生效 起 至今 6.53% 0.17% -1.87% 0.57% 8.40% -0.40%


3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收 益 率变 动的比 较 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 6 页 共 37 页


东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 7 页 共 37 页





§4 管理人 报告 4.1 基金管理人及基金经 理情况 4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验 本基金 管理 人为 东方 基金 管理有 限责 任公 司 (以 下 简称 “本 公司 ” ) 。 本 公司 经 中国证 监会 “ 证 监基金 字[2004]80 号” 批 复批准 于 2004 年 6 月 11 日成立 。 截 至 2017 年 6 月30 日 , 本 公司 注册 资本 2 亿元 人民 币。 本公 司股东 东北 证券 股份 有限 公司出 资人 民币 12800 万 元,占 公司 注册 资 本 的 64% ; 河北 省国 有资 产 控股运 营有 限公 司出 资人 民币 5400 万元 ,占 公司 注 册资本 27% ; 渤海 国 际信托 股份 有限 公司 出资 人民币 1800 万 元, 占公 司 注册资 本的 9% 。 截至 2017 年 6 月 30 日,本 公司管 理 44 只 开放 式证 券 投资基 金—— 东 方龙 混合 型开放 式 证 券投 资基 金、 东 方精选 混合 型开 放 式证券 投资 基金 、 东 方金 账簿货 币市 场证 券投 资基 金、 东 方策 略成 长混 合型 开放式 证券 投资 基金 、 东方稳健回报 债券型证 券 投资基金、东 方核心动 力 混合型开放式 证券投资 基 金、东方成 长收益平 衡混合型开放 式证券投 资 基金、东方增 长中小盘 混 合型开放式证 券投资基 金 、东方强化 收益债券东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 8 页 共 37 页


型证券投资基 金、东方 启 明量化先锋混 合型证券 投 资基金、东方 安心收益 保 本混合型证 券投资基 金、东方利群 混合型发 起 式证券投资基 金、东方 多 策略灵活配置 混合型证 券 投资基金、 东方新兴 成长混合型证 券投资基 金 、东方双债添 利债券型 证 券投资基金、 东方添益 债 券型证券投 资基金、 东方主题精选 混合型证 券 投资基金、东 方睿鑫热 点 挖掘灵活配置 混合型证 券 投资基金、 东方鼎新 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 东方 惠新 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、 东 方永 润 18 个月 定期 开 放债券型证券 投资基金 、 东方新策略灵 活配置混 合 型证券投资基 金、东方 新 思路灵活配 置混合型 证券投资基金 、东方新 价 值混合型证券 投资基金 、 东方创新科技 混合型证 券 投资基金、 东方稳定 增利债 券型 证券 投资 基金 、 东方 金元 宝货 币市 场证 券投资 基金 、 东 方大 健康 混合 型 证券 投资 基金 、 东方金证通货 币市场基 金 、东 方荣家保 本混合型 证 券投资基金、 东方互联 网 嘉混合型证 券投资基 金、东方盛世 灵活配置 混 合型证券投资 基金、东 方 合家保本混合 型证券投 资 基金、东方 臻馨债券 型证券投资基 金、东方 岳 灵活配置混合 型证券投 资 基金、东方区 域发展混 合 型证券投资 基金、东 方永 兴 18 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 、东 方臻享 纯债 债券 型证 券投 资基金 、东 方永 熙 18 个月定期开放 债券型证 券 投资基金、东 方民丰回 报 赢安定期开放 混合型证 券 投资基金、 东方周期 优选灵活配置 混合型证 券 投资基金、东 方价值挖 掘 灵活配置混合 型证券投 资 基金、东 方 支柱产业 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 东 方 臻悦 纯债 债券 型证券 投资 基金 。 4.1.2 基 金经 理( 或基金 经理 小组) 及基 金经理 助理 简介 姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 (助 理)期 限 证券从 业年限 说明 任职日 期 离任日 期 周薇 (女 士) 本基金 基金经 理 2015 年4 月21 日 - 8 年 中国人 民银 行研 究生 部金 融学博 士,8 年 证券 从业 经 历, 曾任 中国 银行 总行 外 汇 期权投 资经 理。2012 年7 月加盟 东方 基金 管理 有限 责任公 司, 曾 任固 定收 益 部 债券研 究员 、 投 资经 理、 东 方金账 簿货 币市 场证 券投 资基金 基金 经理 助理、 东 方 金账簿 货币 市场 证券 投资 基金基 金经 理。 现 任东 方 鼎 新灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 基金 经理、 东方 惠 新 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金经 理 、 东 方永 润 18 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金基 金经 理、 东 方 新东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 9 页 共 37 页


价值混 合型 证券 投资 基金 基金经 理、 东 方稳 定增 利 债 券型证 券投 资基 金基 金经 理、 东方 荣家 保本 混合 型 证 券投资 基金 基金 经理、 东方 盛世灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 基 金经 理、 东 方 永 熙 18 个月 定期 开放 债券 型 证券投 资基 金。 邱义鹏 (先 生) 本基金 基金经 理 2015 年4 月30 日 2017 年1 月19 日 9 年 清华大 学材 料科 学与 工程 专业硕 士,9 年 证券 从业 经 历。 曾任 嘉实 基金 医药 行 业 研究员 助理、 长城 证券 医 药 行业研 究员 。 2010 年 8 月加 盟东方 基金 管理 有限 责任 公司, 曾 任权 益投 资部 医 药 生物、 建筑 材料、 建筑 装饰 、 食品饮 料、 农 林牧 渔行 业 研 究员, 东 方精 选混 合型 开 放 式证券 投资 基金 基金 经理 助理、 东 方鼎 新灵 活配 置 混 合型证 券投 资基 金基 金经 理、 东方 惠新 灵活 配置 混 合 型证券 投资 基金 基金 经理 、 东方精 选混 合型 开放 式证 券投资 基金 基金 经理、 东 方 主题精 选混 合型 证券 投资 基金基 金经 理、 东 方大 健 康 混合型 证券 投资 基金 基金 经理、 东 方创 新科 技混 合 型 证券投 资基 金基 金经 理、 东 方岳灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金基 金经 理。 郭瑞 (先 生) 本基金 基金经 理 - 2016 年 12 月 27 日 6 年 中国科 学院 研究 生院 概率 论与数 理统 计硕 士,6 年证 券从业 经历, 曾任 中国 移 动 通信集 团公 司项 目经 理、 宏 源证券 股份 有限 公司 北京 资产管 理分 公司 高级 研究 员、润 晖投 资咨 询( 北京 ) 有限公 司高 级研 究员。2015 年8 月加 盟东 方基 金管 理 有 限责任 公司, 曾任 权益 投 资 部研究 员、 东 方创 新科 技 混 合型证 券投 资基 金基 金经东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 10 页 共 37 页


理助理, 现任 东方 策略 成 长 混合型 开放 式证 券投 资基 金基金 经理、 东方 惠新 灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 基金经 理、 东 方创 新科 技 混 合型证 券投 资基 金基 金经 理。


4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明 基金管理人在 本报告期 内 严格遵守《中 华人民共 和 国证券法》 、 《中 华人民共 和国证券投资 基 金法》 、 《 证券 投资 基金 管 理公司 管理 办法 》 及其 各 项实施 准则 、 《 东方 惠新 灵 活配置 混合 型证 券投 资基金基金合 同》和其 他 有关法律法规 的规定, 本 着诚实信用、 勤勉尽责 的 原则管理和 运作基金 资产,在严格 控制风险 的 基础上,为基 金份额持 有 人谋求最大利 益,无损 害 基金份额持 有人利益 的行为 。本 基金 无违 法、 违规行 为。 本基 金投 资组 合符合 有关 法规 及基 金合 同的约 定。 4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明 4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况 基金管理人根 据中国证 监 会颁布的《证 券投资金 管 理公司公平交 易制度指 导 意见》 (2011 年 修订) ,制 定了 《东 方基 金 管理有 限责 任公 司公 平交 易管理 制度 》 。 基金管理人建 立了投资 决 策的内部控制 体系和客 观 的研究方法, 各投资组 合 经理在授权范 围 内自主决策, 各投资组 合 共享研究平台 ,在获得 投 资信息、投资 建议和实 施 投资决策方 面享有公 平的机 会。 基金管理人实 行集中交 易 制度,建立公 平的交易 分 配制度,确保 各投资组 合 享有公平的交 易 执行机会。对 于交易所 公 开竞价交易, 基金管理 人 执行交易系统 中的公平 交 易程序;对 于债券一 级市场申购、 非公开发 行 股票申购等非 集中竞价 交 易,各投资组 合经理在 交 易前独立地 确定各投 资组合的交易 价格和数 量 ,基金管理人 按照价格 优 先、比例分配 的原则对 交 易结果进行 分配;对 于银行 间交 易, 按照 时间 优先、 价格 优先 的原 则保 证各投 资组 合获 得公 平的 交易机 会。 基金管理人定 期对不同 投 资组合不同时 间段的同 向 交易价差、反 向交易情 况 、异常交易情 况 进行统 计分 析, 投资 组合 经理对 相关 交易 情况 进行 合理性 解释 并留 存记 录。 本报告期内, 基金管理 人 严格遵守法律 法规关于 公 平交易的相关 规定,在 授 权、研究分析 、 投资决策、交 易执行、 业 绩评估等投资 管理活动 中 公平对待不同 投资组合 , 未直接或通 过与第三东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 11 页 共 37 页


方的交易安排 在不同投 资 组合之间进行 利益输送 。 本基金运作符 合法律法 规 和公平交易 管理制度 规定。 4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明 本报告 期内 ,未 发现 本基 金存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。 本报告期内, 未出现涉 及 本基金的交易 所公开竞 价 同日反向交易 成交较少 的 单边交易量超 过 该证券 当日 成交 量 5% 的 情 况。 4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明 4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析 上半年债券市 场为熊市 , 整体收益率抬 升。市场 最 主要的主导力 量来自于 监 管机构。农历 新 年前及 之后 的MLF 利 率和 逆回购 利率 上调 打破 了开 年来的 平静 , 国 开活 跃券 因此上 行 了 40bp,冲 击过后 , 市场 有所 缓和 , 但 2 月、3 月 接连 的SLF 、MLF 利 率上 调再 次对 市场 造成了 冲击 , 自 3 月 底开始 ,银 监会 密集 出台 监管文 件, 金融 “强 监管 ” 逐步 落实 ,5 月 同样 延 续了 4 月的 监管 趋严 格局,MPA 考核重压 时刻 盘旋在银行上 空,同时 , 央行整体上依 然保持中 性 偏紧的政策基 调,使 得整体 市场 收益 率出 现了 较大幅 度上 行, 其中 国开10 年期 从季 初的4.05% 一 度 冲高 至 5 月 中旬 的 4.385% ,并 在高 位盘 亘 1 月之久 ;进 入 6 月中 旬, 监管机 构 对 MPA 的自 查考 核期限 推迟 ,银 行提 前准备 半年 末流 动性 , 美 联储加 息靴 子落 地, 而美 债收益 率保 持 在2.1~2.2% 的区间 , 汇 率保 持稳 定,中 美利 差有 所脱 钩, 使得市 场小 牛氛 围回 归,10 年期 国开 债收 益率 回落 至4.2% 。 从权益 市场 来看 ,1 季 度 股票市 场整 体为 小幅 震荡 走高, 其中 的利 多因 素包 括 Trump 交 易反 水、 对 Trump 可 能实 行的 贸易保 护政 策担 忧有 所缓 解、整 体的 经济 数据 表明 经济处 于扩 张势 头 , 而利空 因素 主要 来自 于央 行政策 。 报告期内,本 基金有一 定 赎回,债券部 位变化不 大 ,久期略有下 降,类现 金 资产增多,权 益 方面保 持买 入持 有策 略, 操作较 少。 4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现 2017 年1 月1 日起 至 2017 年 6 月 30 日,本 基 金 A 类净值 增长 率 为 4.45% , 业绩比 较基 准收 益率为 3.33% ,高 于业 绩 比较基 准 1.12%; 本基金 C 类净值 增长 率为 4.30% , 业绩比 较基 准收 益率 为3.33% , 高于 业绩 比较 基准 0.97% 。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 12 页 共 37 页


4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要 展望 展望2017 年下 半年 , 就经 济和 CPI 而 言 , 经 济或 将 保持平 稳 , 达 到6.8% 的 增 速,CPI 则可 能 略高于 上半 年; 就央行而言, 汇率政策 有 所变化,在内 外投机和 套 利盘纷纷止损 后,汇率 保 持升值,与美 国 有一定 程度 的脱 钩 , 且 将 继续保 持一 段时 间 , 央 行 控制资 本流 出入 的想 法不 会改变 , 国内M2 增速 及社融增速均 有所回调 , 但仍然无法完 全摆脱美 元 和美债市场的 影响,大 概 率仍将实行 中性偏紧 的货币政策; 资金利率 方 面,由于更多 的资金投 放 和回收都通过 公开市场 操 作进行,因 此利率大 体上取决于央 行的政策 , 目前央行较为 中性的政 策 基调预示着后 续资金利 率难 以出现明 显下行, 但受制 于企 业盈 利能 力改 善有限 ,央 行会 保持 资金 利率在 一定 区间 ,冲 高的 风险有 限; 就债市供求而 言,目前 的 配置价值依然 较高,银 行 和保险或有一 定需求; 去 杠杆进程依然 会 继续,但边际 影响在逐 渐 缩小,但在融 资成本趋 稳 的情况下,下 半年的供 给 或对市场构 成一定的 压力; 就海外而言, 美联储或 按 照计划缩表和 加息,下 半 年的美债可能 会再次上 行 ,美元因政治 力 量及其 他经 济体 相对 较强 的经济 走势 和预 期或 维持 较目前 稍微 偏弱 的格 局; 就整体估值而 言,目前 估 值水平较年初 有一定幅 度 上行,具有了 一定的保 护 ;就目前的利 差 而言 , 利 率债 期限 利差 压 缩空间 非常 有限 , 但短 端 大幅下 行比 如 说50bp 的 概 率依然 不大 , 信用 债 的期限 利差 虽较 年初 有所 提高, 但仍 然处 于较 低水 平;信 用利 差保 护也 依然 非常窄 。 对于权益市场 而言,我 们 认为指数出现 大幅上涨 行 情的概率较低 ,市场可 能 维持震荡格局 或 稳中有 升的 慢牛 态势 。 综上, 预计 下半 年债 市依 然保持 目前 的收 益率 水平 ,长端 难以 出 现 30-50bp 的下行 ,我 们 对 债市保持中性 但较上半 年 稍乐观的看法 。基金将 继 续持有短久期 、中等评 级 债券,积极 参与 转债 一级申购,保 持类现金 管 理策略,以应 对或有的 赎 回。权益方面 ,我们将 继 续精选个股 ,选择市 场竞争 格局 好, 行业 发展 较快, 竞争 力强 、业 绩增 长较快 、估 值合 理的 个股 进行投 资。 感谢基金持有 人对本基 金 的信任和支持 ,我们将 本 着勤勉尽责的 精神,秉 承 “诚信是基、 回 报为金 ”的 原则 ,力 争获 取与基 金持 有人 风险 特征 一致的 稳健 回报 。 4.6 管理 人对报告期内基金 估值程序等事项的 说明 根据中 国证 监会 公告 【2008 】38 号 《 关于 进一 步规 范 证券投 资基 金估 值业 务的 指导意 见》 的 要求, 本基 金管 理人 成立 了东方 基金 管理 有限 责任 公司估 值委 员会 (以 下简 称 “ 估 值委 员会 ”),东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 13 页 共 37 页


成员由分管运 营副总经 理 、分管投研副 总经理、 督 察长以及运营 部、投研 部 门(包括但 不限于权 益投资部、固定收 益部、 量化投资部 ) 、风险 管理部 负责人组成,估值 委员会 设立委员会主 任 1 名,委 员会 副主 任 1-2 名 ,估值 委员 会成 员均 具备 良好的 专业 知识 、专 业胜 任能力 和独 立性 , 熟 悉基金 投资 品种 及基 金估 值法律 法规 。职 责分 工分 别如下 : 1. 委员 会主 任 负责定 期或 不定 期组 织召 开估值 委员 会工 作会 议, 就 估值参 与各 方提 交的 估值 问题组 织讨 论, 进行决 议并 组织 实施 ; 因 特殊原 因 , 委 员会 主任 无 法履行 职责 时 , 由 副主 任 代理其 行使 主任 职责 。 2.运营 部 ①自行 或应 各方 需求 提请 估值委 员会 主任 召开 估值 委员会 会议 。 ②征求 托管 行意 见并 借鉴 行业界 通行 做法 ,提 出估 值模型 和估 值方 法的 修改 意见。 ③根据估值委 员会会议 决 定的估值方法 、估值模 型 及参数计算具 体投资品 种 的公允价值并 据 以对基 金等 投资 组合 进行 估值。 ④负责 编制 投资 组合 持有 的投资 品种 变更 估值 方法 的相关 公告 。 3. 投研 部门 当基金 等投 资组 合持 有没 有市价 或不 存在 活跃 市场 的投资 品种 (简 称“ 停牌 有价证 券” )时 , 根据估 值委 员会 要求 和运 营部的 估值 方案,负 责评 估 现有估 值政 策和 估值 方法 是否公 允、 适当 , 对 估值方 法有 失公 允性 的 “ 停牌有 价证 券 ” , 建 议或 提 示运营 部提 请估 值委 员会 主任召 开估 值会 议 。 4. 风险 管理 部 在日常监控和 风险管理 过 程中发现估值 政策和估 值 方法有失公允 性时,建 议 或提示运营部 提 请估值 委员 会主 任召 开估 值会议 。 上述参 与估 值流 程的 各方 之间不 存在 任何 的重 大利 益冲突 。 截至本报告期 期末,公 司 已与中央国债 登记结算 有 限责任公司签 署了《中 债 收益率曲线和 中 债估值 最终 用户 服务 协议 》 , 并依 据其 提供 的中 债收 益 率曲线 及估 值价 格对 公司 旗下基 金持 有的 银 行间固 定收 益品 种进 行估 值 ( 适用 非货 币基 金 ) 或 影子定 价 (适 用货 币基 金) 。 公 司与 中证 指数 有 限公司 签署 了 《 债券 估值 数据服 务协 议》 , 并 依据 其 提供的 中证 债券 估值 数据 对公司 旗下 基金 持有 的交易 所固 定收 益品 种进 行估值 (适 用非 货币 基金 ) 。 4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明 根据本基金基 金合同的 相 关规定,结合 本基金实 际 运作情况,本 基金本报 告 期未进行利润 分 配。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 14 页 共 37 页


4.8 报 告 期内 管理 人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明 报告期内,本 基金不存 在 连续二十个工 作日基金 份 额持有人数量 低于二百 人 或基金资产净 值 低于五 千万 元的 情形 。 §5 托管人 报告 5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明 基金管理人在 本报告期 内 严格遵守《中 华人民共 和 国证券法》 、 《中 华人民共 和国证券投资 基 金法》 、 《 证券 投资 基金 管 理公司 管理 办法 》 及其 各 项实施 准则 、 《 东方 惠新 灵 活配置 混合 型证 券投 资基金基金合 同》和其 他 有关法律法规 的规定, 本 着诚实信用、 勤勉尽责 的 原则管理和 运作基金 资产,在严格 控制风险 的 基础上,为基 金份额持 有 人谋求最大利 益,无损 害 基金份额持 有人利益 的行为 。本 基金 无违 法、 违规行 为。 本基 金投 资组 合符合 有关 法规 及基 金合 同的约 定。 5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等 情况的 说明 本报告期,本 托管 人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定,对本基金 的 基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核,对 本基金的 投 资运作方面 进行了监 督,未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。 报告期 内, 本基 金未 实施 利润分 配。 5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内 容的真实、 准确和完 整发表意 见 本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资 组合报 告等 内容 ,保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 §6 半年度 财务会计报告 (未经审计) 6.1 资产 负债表 会计主 体: 东方 惠新 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 报告截 止日 : 2017 年6 月 30 日 单位: 人民 币元 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 15 页 共 37 页


资 产 本期末 2017 年6 月 30 日 上年度末 2016 年12 月 31 日 资 产:


银行存 款 21,703,320.83 25,583,866.47 结算备 付金 406,276.98 38,404.61 存出保 证金 29,055.03 22,600.28 交易性 金融 资产 370,609,279.45 549,532,270.00 其中: 股票 投资 129,607,126.35 81,746,932.30 基金投 资 - - 债券投 资 241,002,153.10 467,785,337.70 资产支 持证 券投 资 - - 贵金属 投资 - - 衍生金 融资 产 - - 买入返 售金 融资 产 - - 应收证 券清 算款 287,760.62 19,240.49 应收利 息 4,381,725.80 11,187,373.61 应收股 利 - - 应收申 购款 316.65 - 递延所 得税 资产 - - 其他资 产 - - 资产总 计 397,417,735.36 586,383,755.46 负债和所有者权益 本期末 2017 年6 月 30 日 上年度末 2016 年12 月 31 日 负 债:


短期借 款 - - 交易性 金融 负债 - - 衍生金 融负 债 - - 卖出回 购金 融资 产款 - 24,999,842.50 应付证 券清 算款 - 21,412,605.71 应付赎 回款 1,066.34 288.00 应付管 理人 报酬 245,368.68 321,513.79 应付托 管费 87,631.67 114,826.34 应付销 售服 务费 25.85 149.23 应付交 易费 用 267,674.92 139,371.85 应交税 费 - - 应付利 息 - 4,839.52 应付利 润 - - 递延所 得税 负债 - - 其他负 债 338,437.29 330,000.36 负债合 计 940,204.75 47,323,437.30 所有者权益:


实收基 金 357,390,496.09 507,538,637.45 未分配 利润 39,087,034.52 31,521,680.71 所有者 权益 合计 396,477,530.61 539,060,318.16 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 16 页 共 37 页


负债和 所有 者权 益总 计 397,417,735.36 586,383,755.46


报 告截 止 日2017 年6 月30 日, 东方 惠新 灵活 配 置混 合 A 基 金份 额净 值1.1094 元, 基 金份 额 总额 357,294,184.82 份 ; 东 方 惠 新 灵 活 配 置 混 合 C 基 金 份 额 净 值 1.1072 元 , 基 金 份 额 总 额 96,311.27 份。 东方 惠新 灵活配 置混 合份 额总 额合 计为 357,390,496.09 份。


6.2 利润表 会计主 体: 东方 惠新 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 本报告 期:2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日 单位: 人民 币元 项 目 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年6 月 30 日 上年度可比期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年6 月 30 日 一、收入 23,192,268.13 7,065,779.10 1.利息 收入 10,612,848.52 9,438,113.14 其中: 存款 利息 收入 50,776.46 1,366,010.01 债券利 息收 入 10,043,781.73 6,501,016.55 资产支 持证 券利 息收 入 - - 买入返 售金 融资 产收 入 518,290.33 1,571,086.58 其他利 息收 入 - - 2.投资 收益 ( 损失 以 “- ” 填 列) -8,375,263.33 -1,358,120.25 其中: 股票 投资 收益 515,064.27 2,180,066.47 基金投 资收 益 - - 债券投 资收 益 -9,498,980.78 -3,790,906.72 资产支 持证 券投 资收 益 - - 贵金属 投资 收益 - - 衍生工 具收 益 - - 股利收 益 608,653.18 252,720.00 3.公允 价值 变动 收益 (损 失以 “- ”号填列 ) 20,954,534.61 -1,737,674.73 4.汇兑 收益 (损 失以 “- ”号填 列) - - 5.其他 收入 (损 失以 “- ”号填 列) 148.33 723,460.94 减: 二、费用 3,200,140.60 4,152,673.74 1.管 理人 报酬 1,716,056.73 2,673,865.98 2.托 管费 612,877.44 668,466.48 3.销 售服 务费 153.86 163,886.82 4.交 易费 用 546,679.01 125,499.16 5.利 息支 出 107,373.01 295,776.48 其中: 卖出 回购 金融 资产 支出 107,373.01 295,776.48 6.其 他费 用 217,000.55 225,178.82 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 17 页 共 37 页


三、 利润总额 (亏损总额 以 “-” 号填列) 19,992,127.53 2,913,105.36 减:所 得税 费用 - - 四、 净利润 (净 亏损以 “-”号 填列) 19,992,127.53 2,913,105.36


6.3 所有者权益(基金净 值)变动表 会计主 体: 东方 惠新 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 本报告 期:2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期 初所 有者 权益 (基 金净值 ) 507,538,637.45 31,521,680.71 539,060,318.16 二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本 期净 利 润) - 19,992,127.53 19,992,127.53 三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产生的 基金 净值 变动 数 (净值 减少 以 “- ” 号填 列) -150,148,141.36 -12,426,773.72 -162,574,915.08 其中:1.基 金申 购款 46,678.59 3,680.15 50,358.74 2. 基金 赎回 款 -150,194,819.95 -12,430,453.87 -162,625,273.82 四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以“- ”号填 列) - - - 五、 期 末所 有者 权益 (基 金净值 ) 357,390,496.09 39,087,034.52 396,477,530.61 项目 上年度可比期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期 初所 有者 权益 (基 金净值 ) 1,073,463,487.60 48,268,236.71 1,121,731,724.31 二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本 - 2,913,105.36 2,913,105.36 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 18 页 共 37 页


期净 利 润) 三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产生的 基金 净值 变动 数 (净值 减少 以 “- ” 号填 列) -771,096,413.70 -33,247,231.37 -804,343,645.07 其中:1.基 金申 购款 189,487.82 8,605.63 198,093.45 2. 基金 赎回 款 -771,285,901.52 -33,255,837.00 -804,541,738.52 四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以“- ”号填 列) - - - 五、 期 末所 有者 权益 (基 金净值 ) 302,367,073.90 17,934,110.70 320,301,184.60


报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署: ______ 刘鸿 鹏______














______ 刘 鸿鹏______














____ 肖向 辉____ 基金管 理人 负责 人














主 管会 计工 作负 责人














会 计机 构负 责人 6.4 报表附注 6.4.1 基 金基 本情 况 东方惠 新灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 (以 下简 称 “本 基金” ) 根据2015 年1 月 23 日 中国 证 监会《关于准 予东方惠 新 灵活配置混合 型证券投 资 基金注册的批 复 》 (证监 许 可[2015]490 号 ) , 由基金发起人 东方基金 管 理有限责任公 司依照《 中 华人民共和国 证券投资 基 金法》和《 东方惠新 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同》 自 2015 年4 月 13 日 至 2015 年4 月15 日公 开募 集设 立。 本基金 为混 合型 证券 投资 基金, 首次 设立 募集 不包 括 认购资 金利 息共 募 集5,265,923,557.49 元人 民币, 业经 瑞华 会计 师事 务所 ( 特殊 普通 合伙 ) “ 瑞 华验字[2015] 第 01300033 号” 验 资报 告验 证。 经向中 国证 监会 备案 , 《 东 方惠新 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 基金 合同 》 于2015 年4 月21 日正 式生效 , 基 金合 同生 效日 的基金 份额 总额 为5,265,973,358.78 份 基金 单位, 其中认 购资 金利 息折 合 49,801.29 份 基金 单位 。本基 金基 金管 理人 为东 方基金 管理 有限 责任 公司 ,基金 托管 人为中国 建设银 行股 份有 限公 司。 本基金 自2015 年11 月 20 日起增 加收 取销 售服 务费 的 C 类 基金 份额 , 此 前已 持 有本基 金份 额 的投资 人, 其基 金账 户中 保留的 本基 金份 额余 额 为A 类基 金份 额。A 类 基金 份 额 指在 投资 者认 购、 申购时收取前 端认购、 申 购费用,从本 类别基金 资 产中不计提销 售服务费 , 在赎回时根 据持有期东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 19 页 共 37 页


限收取 赎回 费用 的基 金份 额;C 类基 金份 额指 从本 类 别基金 资产 中计 提销 售服 务费、 不收 取认 购/ 申购费 用, 在赎 回时 根据 持有期 限收 取赎 回费 用的 基金份 额。 两 级基 金份 额 分别设 置基 金代 码, 分别计 算基 金份 额净 值并 单独公 告。 详情 请见 本公 司于 2015 年 11 月 20 日 发 布的 《 关于 东方 惠新 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金增 加 C 类基 金份 额并 修改基 金合 同的 公告 》 。 根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《东 方 惠新灵活配置 混合型证 券 投资基金基金 合 同》的有关规 定,本基 金 的投资范围为 具有良好 流 动性的金融工 具,包括 国 内依法发行 上市的股 票 (包 括中 小板、 创业 板 及其他 经中 国证 监会 核准 上市的 股票 ) 、 债 券、 货 币 市场工 具、 权证、 资 产支持 证券 、 股 指期 货以 及 法律法 规或 中国 证监 会允 许基金 投资 的其 他金 融工 具( 但 须符 合中 国证 监会相 关规 定) 。 其 中, 债 券主要 包括 国债 、 央行票 据、 地方 政府 债券 、 金 融 债、 企业 债、 公司 债、 中小企 业私 募债 、 短 期融 资券、 中期 票据、 次级 债 券、 可 转换 债券、 银行 存 款等固 定收 益类 品种 。 如法律法规或 监管机构 以 后允许基金投 资其他品 种 ,基金管理人 在履行适 当 程序后,可 以将 其纳 入投资 范围 。 6.4.2 会 计报 表的 编制基 础 本基金 的会 计报 表按 照财 政部 2006 年 2 月 15 日 颁布的 《企 业会 计准 则 — 基本准 则》 和 38 项具体会计准 则、其后 颁 布的企业会计 准则应用 指 南、企业会计 准则解释 以 及其他相关 规定(以 下合称 “企 业会计准 则 ” ) 、中国证券 业协会制 定的 《证券投资 基金会计 核算 业务指引》 、 中国证 监会颁布的 《关于证 券投 资基 金执行< 企业会计 准则> 估值业务及 份额净值 计价 有关事项的 通知》 、 《证券 投资 基金 信息 披露 管理办 法》 、 《证 券投 资基 金信息 披露 内容 与格 式准 则第 3 号— 半年 度 报 告的内 容与 格式 》 、 《 证券 投资基 金信 息披 露XBRL 模 板第 3 号— 年度 报告 和半 年度报 告》 、 《证 券投 资基金 信息 披露 编报 规则 第 3 号 — 会 计报 表附 注的 编制及 披露 》及 中国 证监 会颁布 的其 他相 关 规 定编制 。 6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明 本基金编制的 财务报表 符 合企业会计准 则及其他 有 关规定要求, 真实、完 整 地反映了本基 金 2017 年6 月30 日 的财 务 状况以 及2017 年1 月1 日至 2017 年6 月30 日的 经 营成果 和基 金净 值变 动情况 。 6.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明 本基金 本报 告期 会计 报表 所采用 的会 计政 策、 会计 估计与 最近 一期 年度 报告 保持一 致。 6.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 20 页 共 37 页


6.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明 本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 政策 变更 。 6.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明 本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 估计 变更 。 6.4.5.3 差 错更 正的 说明 本基金 在本 报告 期无 需说 明的重 大会 计差 错更 正。 6.4.6 税项 根据财政部、 国家税务总 局财税【2002 】128 号文 《关于开放式 证券投资基 金有关税收问 题 的通知 》 、 财 税 【2004 】78 号文 《关 于证 券投 资基 金 税收政 策的 通知 》 、 财 税 【2005 】103 号 文 《关 于股权分置试 点改革有 关 税收政策问题 的通知》 、 财 税【2007】84 号《 关于调 整证券(股票) 交易 印花税 税率 的通 知》 、 财税 【2008 】1 号 《 财政 部 、 国 家税务 总局 关于 企业 所得 税若干 优惠 政策 的 通知》 、2008 年 04 月 23 日发布 的《 上海 、深 圳证 券交易 所关 于做 好交 易相 关系统 印花 税率 参 数 调整的 通知 》 、2008 年 09 月 18 日发 布的 《上 海、 深 圳证券 交易 所关 于做 好证 券交易 印花 税征 收 方式调整工作 的通知》 、 财 税【2012】85 号《 关于实 施公司股息红 利差别化 个 人所得税政策 的通 知》 、 《 关于上市 公司股息 红利差别化个 人所得税 政 策有关问题的 通知》财 税[2015]101 号及 其他 相关税 务法 规和 实务 操作 ,主要 税项 列示 如下 : 1. 以发 行基 金方 式募 集资 金,不 属于 营业 税征 收范 围,不 缴纳 营业 税。 2. 对基金从证 券市场中 取 得的收入,包 括买卖股 票 、债券的差价 收入,股 权 的股息、红利 收 入,债 券的 利息 收入 及其 他收入 ,暂 不缴 纳营 业税 和企业 所得 税。 3. 基金 取得 的股 票股 息 、 红利收 入 , 自2015 年 9 月8 日起 , 基金 从公 开发 行和 转让市 场取 得 的上市 公司 股票 ,持 股期 限超 过 1 年 的, 股息 红利 所得暂 免征 收个 人所 得税 。基金 从公 开发 行 和 转让市 场取 得的 上市 公司 股票, 持股 期限 在 1 个月 以内( 含 1 个月 )的 ,其 股息红 利所 得全 额 计 入应纳 税所 得额 ;持 股期 限在 1 个月 以上至 1 年( 含 1 年)的 ,暂 减按 50% 计入应 纳税 所得 额; 上述所 得统 一适 用20% 的 税率计 征个 人所 得税 。 4. 对基金取得 的债券利 息 收入,由发行 债券的企 业 在向基金支付 上述收入 时 代扣代缴 20% 的 个人所 得税 ,暂 不缴 纳企 业所得 税。 5. 对于 基金 从事 A 股买 卖 , 自 2008 年 09 月19 日 起, 由 出让 方按0.1% 的税 率缴纳 证券(股 票) 交 易印 花税 ,受 让方 不 再缴纳 印花 税。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 21 页 共 37 页


6. 基金 作为 流通 股股 东在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金等 对价 , 暂免予 缴纳 印花 税、 企业 所得税 和个 人所 得税 。 6.4.7 关 联方 关系 6.4.7.1 本 报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况 本报告 期内 不存 在控 制关 系或其 他重 大利 害关 系的 关联方 发生 变化 的情 况。 6.4.7.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方 关联方 名称 与本基 金的 关系 东北证 券股 份有 限公 司 本基金 管理 人股 东、 销售 机构 东方基 金管 理有 限责 任公 司 本基金 管理 人、 注册 登记 机构、 直销 机构 中国建 设银 行股 份有 限公 司 本基金 托管 人、 销售 机构


6.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易 下述关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。 6.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易 6.4.8.1.1 股 票交 易


本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间, 未通 过关 联方交 易单 元进 行股 票交 易。 6.4.8.1.2 债 券交 易


金额 单位 :人 民币 元 关联方 名称 本期 2017 年1月1 日至2017 年6 月30 日 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比例 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比例 东北证券股份有限公司 - - 30,368,500.00 100.00%


6.4.8.1.3 债 券回 购交 易


本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间, 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。 6.4.8.1.4 权 证交 易 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 22 页 共 37 页











本 基金 本报 告期 及上年 度可 比期 间, 未通 过关联 方交 易单 元进 行权 证交易 。 6.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金


































































































本基金本报告期 及上年 度可 比期 间, 未发 生与关 联方 的佣 金费 用, 期末无 应支 付关 联方 的佣 金。 6.4.8.2 关 联方 报酬 6.4.8.2.1 基 金管 理费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1月1 日至2017 年6 月30日 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的管理 费 1,716,056.73 2,673,865.98 其中: 支付 销售 机构 的客 户维护 费 3,025.10 7,086.95


注:①计 提标准: 在 通常情况下, 基金管理 费 按前一日基金 资产净值 的 年费率计提 。计算方 法如下 : H= E× 年管 理费 率 ÷ 当年 天数, 本基 金年 管理 费率 为 0.7% 其中:H 为 每日 应计 提的 基金管 理费 E 为前 一日 基金 资产 净值 ②计提方式与 支付方式 : 基金管理费每 日计提, 按 月支付。由基 金管理人 向 基金托管人 发送基金 管理费 划付 指令 ,经 基金 托管人 复核 后于 次月 首日 起 3 个 工作 日内 从基 金财 产中一 次性 支付 给 基 金管理人。若 遇法定节 假 日、休息日或 不可抗力 致 使无法按时支 付的, 顺 延 至法定节假 日、休息 日结束 之日 起3 个工 作日 内或不 可抗 力情 形消 除之 日起 3 个工 作日 内支 付。 6.4.8.2.2 基 金托 管费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1月1 日至2017 年6 月30日 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的托管 费 612,877.44 668,466.48


注:①计 提标准: 在 通常情况下, 基金托管 费 按前一日基金 资产净值 的 年费率计提 。计算方 法如下 : H= E× 年托 管费 率 ÷ 当年 天数, 本基 金年 托管 费率 为 0.25% 其中:H 为 每日 应计 提的 基金托 管费 E 为前 一日 基金 资产 净值 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 23 页 共 37 页


②计提方式与 支付方式 : 基金托管费每 日计提, 按 月支付。由基 金管理人 向 基金托管人 发送基金 托管费 划付 指令 ,经 基金 托管人 复核 后于 次月 首日 起 3 个 工作 日内 从基 金财 产中一 次性 支付 给 基 金托管人。若 遇法定节 假 日、休息日或 不可抗力 致 使无法按时支 付的,顺 延 至法定节假 日、休息 日结束 之日 起3 个工 作日 内或不 可抗 力情 形消 除之 日 起 3 个工 作日 内支 付。 6.4.8.2.3 销 售服 务费 单位: 人民 币元 获得销 售服 务费 的 各关联 方名 称 本期 2017 年 1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 东方惠 新灵 活配 置 混合A 东方惠 新灵 活配 置 混合C 合计 东方基 金管 理有 限责 任 公司 - 153.86 153.86 合计 - 153.86 153.86 获得销 售服 务费 的 各关联 方名 称 上年度 可比 期间 2016 年 1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 东方惠 新灵 活配 置 混合A 东方惠 新灵 活配 置 混合C 合计 东方基 金管 理有 限责 任 公司 - 163,886.82 163,886.82 合计 - 163,886.82 163,886.82


注 :① 计提 标准 :本 基金销 售服 务费 按前 一日 东方惠 新灵 活配 置 C 类基 金资产 净值 的 0.30% 年费率 计提 。 销售服 务费 的计 算方 法如 下: H= E× 0.30 %÷ 当年 天数 H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费 E 为 C 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值 ②计提方式与 支付方式 : 基金销售服务 费每日计 提 ,逐日累计至 每月月末 , 按月支付。 由基金管 理人向基金托 管人发送 基 金销售服务费 划付指令 , 经基金托管人 复核后于 次 月首日起五 个工作日 内从基金财产 中一次性 划 出,由登记机 构代收, 登 记机构收到后 按相关合 同 规定支付给 基金销售 机构。 若遇 法定 节假 日、 公休日 等, 支付 日期 顺延 。 6.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易


本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间, 均未 与关 联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券( 含回 购)交易。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 24 页 共 37 页


6.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况 6.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况


本 报告 期及 上年 度可 比期间 ,基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。 6.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况








本报 告期 末及 上 年度末 ,除 基金 管理 人之 外的其 他关 联方 均未 投资 本基金 。 6.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入 单位: 人民 币元


关联方 名称 本期 2017 年 1 月1 日至2017 年 6 月 30 日 上年度 可比 期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年6 月30 日 期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 中国建设银行股份 有限公司 6,703,320.83 30,974.13 2,384,353.93 89,445.73


6.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况


本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间, 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 的证 券。 6.4.9 期 末(2017 年6 月 30 日) 本基金 持有的 流通 受限证 券 6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券 金额单 位: 人民 币元 6.4.9.1.1 受 限证 券类 别: 股票 证券 代码 证券 名称 成功 认购日 可流 通日 流通受 限类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 (单位 : 股) 期末 成本总 额 期末估 值总额 备注 002879 长缆 科技 2017 年 6 月 7 日 2017 年 7 月 7 日 新股流通 受限 18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 - 002882 金龙 羽 2017 年 6 月19 日 2017 年 7 月 17 日 新股流通 受限 6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 - 603933 睿能 科技 2017 年 6 月30 日 2017 年 7 月 6 日 新股流通 受限 20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 - 300670 大烨 智能 2017 年 6 月28 日 2017 年 7 月 3 日 新股流通 受限 10.93 10.93 1,259 13,760.87 13,760.87 - 603331 百达 2017 年 62017 年 新股流通 9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 - 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 25 页 共 37 页


精工 月29 日 7 月 5 日 受限 300671 富满 电子 2017 年 6 月29 日 2017 年 7 月 5 日 新股流通 受限 8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 - 603617 君禾 股份 2017 年 6 月27 日 2017 年 7 月 3 日 新股流通 受限 8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 - 6.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票 金额单 位: 人民 币元 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停牌 原因 期末 估值单 价 复牌 日期 复牌 开盘单 价 数量( 股) 期末 成本总 额 期末估 值总 额 备注 300367 东方 网力 2016 年12 月15 日 重大 事项 20.64 2017 年 7 月 3 日 18.01 299,969 7,130,130.74 6,191,360.16 - 300271 华宇 软件 2017 年 6 月 22 日 重大 事项 16.59 2017 年 7 月 4 日 16.80 69,999 1,139,577.34 1,161,283.41 -


6.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券 6.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购 截至本 报告 期 末2017 年6 月30 日止, 本基 金未 持有 在银行 间市 场正 回购 交易 中作为 抵押 的债 券 。 6.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购 截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止, 本基 金未 持有 在交易 所市 场正 回购 交易 中作为 抵押 的 债券。 6.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项 截止本半年度 报告报出 日 ,本基金无需 要披露的 有 助于理解和分 析会计报 表 需要说明的其 他 事项。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 26 页 共 37 页


§7 投资组 合报告 7.1 期末基金资产组合情 况 金额单 位: 人民 币元 序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比 例(% ) 1 权益投 资 129,607,126.35 32.61 其中: 股票 129,607,126.35 32.61 2 固定收 益投 资 241,002,153.10 60.64 其中: 债券 241,002,153.10 60.64








资产 支持 证券 - - 3 贵金属 投资 - - 4 金融衍 生品 投资 - - 5 买入返 售金 融资 产 - - 其中: 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - - 6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 22,109,597.81 5.56 7 其他各 项资 产 4,698,858.10 1.18 8 合计 397,417,735.36 100.00


7.2 期末按行业分类的股 票投资组合 7.2.1 报告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合


金额 单位 :人 民币 元 代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比 例(% ) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采矿业 7,709,000.00 1.94 C 制造业 63,221,393.33 15.95 D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - - E 建筑业 1,782,000.00 0.45 F 批发和 零售 业 - - G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - - H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 8,216,718.47 2.07 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 27 页 共 37 页


J 金融业 48,678,014.55 12.28 K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 - - S 综合 - - 合计 129,607,126.35 32.69


7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 300083 劲胜智 能 1,300,000 12,012,000.00 3.03 2 600703 三安光 电 600,000 11,820,000.00 2.98 3 000651 格力电 器 200,000 8,234,000.00 2.08 4 002456 欧菲光 440,000 7,994,800.00 2.02 5 601398 工商银 行 1,500,000 7,875,000.00 1.99 6 601336 新华保 险 150,000 7,710,000.00 1.94 7 600028 中国石 化 1,300,000 7,709,000.00 1.94 8 000001 平安银 行 800,000 7,512,000.00 1.89 9 601601 中国太 保 209,965 7,111,514.55 1.79 10 600019 宝钢股 份 959,917 6,441,043.07 1.62 注:投资者欲 了解本报 告 期末基金投资 的所有股 票 明细,应阅读 登载于管 理 人网站的年 度报告正 文。 7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动 7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 28 页 共 37 页


金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净 值比例 (% ) 1 002371 北方华 创 36,332,797.67 6.74 2 000725 京东方 A 20,876,534.01 3.87 3 000333 美的集 团 20,058,872.94 3.72 4 300083 劲胜智 能 11,165,429.67 2.07 5 600703 三安光 电 9,824,358.44 1.82 6 000651 格力电 器 8,953,942.00 1.66 7 600028 中国石 化 8,808,588.52 1.63 8 000001 平安银 行 7,107,000.00 1.32 9 600699 均胜电 子 6,320,818.01 1.17 10 002456 欧菲光 6,304,248.00 1.17 11 601601 中国太 保 6,051,741.30 1.12 12 600019 宝钢股 份 6,008,332.95 1.11 13 002501 利源精 制 5,215,296.00 0.97 14 300182 捷成股 份 4,896,952.22 0.91 15 002179 中航光 电 4,794,613.92 0.89 16 300207 欣旺达 4,408,226.48 0.82 17 300223 北京君 正 3,890,521.74 0.72 18 000776 广发证 券 3,301,000.00 0.61 19 000625 长安汽 车 3,080,000.00 0.57 20 002594 比亚迪 2,591,260.00 0.48


注:①买 入包括基 金 二级市场上主 动的买入 、 新股、配股、 债转股、 换 股及行权等 获得的股 票。 ②“买 入金 额” 按买 卖成 交金额 (成 交单 价乘 以成 交数量 )填 列, 不考 虑相 关交易 费用 。 7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净 值比例 (% ) 1 002371 北方华 创 31,798,791.43 5.90 2 000333 美的集 团 23,326,393.19 4.33 3 000725 京东方 A 22,467,005.23 4.17 4 600570 恒生电 子 8,016,128.21 1.49 5 300207 欣旺达 7,502,724.53 1.39 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 29 页 共 37 页


6 002421 达实智 能 7,342,263.00 1.36 7 300425 环能科 技 7,273,534.00 1.35 8 601328 交通银 行 6,215,350.28 1.15 9 601336 新华保 险 5,892,923.00 1.09 10 600699 均胜电 子 5,866,600.69 1.09 11 002501 利源精 制 5,641,946.00 1.05 12 600730 中国高 科 4,972,698.90 0.92 13 002179 中航光 电 4,846,377.78 0.90 14 000651 格力电 器 3,473,600.00 0.64 15 300223 北京君 正 3,167,188.00 0.59 16 300156 神雾环 保 2,046,854.48 0.38 17 600703 三安光 电 1,941,406.22 0.36 18 300068 南都电 源 1,750,570.21 0.32 19 000069 华侨城 A 1,598,374.52 0.30 20 300042 朗科科 技 1,441,943.00 0.27


注:①卖 出主要指 二 级市场上主动 的卖出、 换 股、要约收购 、发行人 回 购及行权等 减少的股 票。





②“ 卖 出金 额 ” 均按 买卖成 交金 额( 成交 单价 乘以成 交数 量) 填列 ,不 考虑相 关交 易费 用。 7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额 单位: 人民 币元 买入股 票成 本( 成交 )总 额 200,291,330.03 卖出股 票收 入( 成交 )总 额 168,921,945.81


注 :① 买入 包括 基金 二级市 场上 主动 的买 入、 新股、 配股 、债 转股 、换 股及行 权等 获得 的股 票,卖 出主 要指 二级 市场 上主动 的卖 出、 换股 、要 约收购 、发 行人 回购 及行 权等减 少的 股票 。 ②“买 入股 票成 本” 、“ 卖出股 票收 入” 均按 买卖 成交金 额( 成交 单价 乘以 成交数 量) 填列 ,不 考虑相 关交 易费 用。 7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合 金额单 位: 人民 币元 序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 国家债 券 29,967,000.00 7.56 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 - - 其中: 政策 性金 融债 - - 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 30 页 共 37 页


4 企业债 券 125,462,198.00 31.64 5 企业短 期融 资券 9,989,000.00 2.52 6 中期票 据 - - 7 可转债 (可 交换 债) 22,058,955.10 5.56 8 同业存 单 53,525,000.00 13.50 9 其他 - - 10 合计 241,002,153.10 60.79


7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名债 券投资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 019546 16 国债 18 300,000 29,967,000.00 7.56 2 111695019 16 嘉 兴银 行 CD037 250,000 24,200,000.00 6.10 3 1280133 12 乌 兰察 布债 200,000 21,236,000.00 5.36 4 111795041 17 长 沙银 行 CD033 200,000 19,780,000.00 4.99 5 1280316 12 惠 安国 投债 300,000 18,651,000.00 4.70


7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前十名资 产支持证 券投资 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 7.8 报告 期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细


本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名权 证投资明 细























本基 金本报 告期 末未 持有 权证 。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 31 页 共 37 页


7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情 况说明


本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。 7.11 报告期 末本基金投资 的国债期货交易情 况说明


本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 7.12 投资组合报 告附注 7.12.1


本报告期内本 基金投资 的 前十名证券的 发行主体 未 发现存在被监 管部门立 案 调查,或在报 告 编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 况。 7.12.2





本基 金投 资的 前十 名股 票中, 没有 投资 于超 出基 金合同 规定 备选 股票 库之 外的股 票。- 7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成 单位: 人民 币元 序号 名称 金额 1 存出保 证金 29,055.03 2 应收证 券清 算款 287,760.62 3 应收股 利 - 4 应收利 息 4,381,725.80 5 应收申 购款 316.65 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 4,698,858.10


7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细 金额单 位: 人民 币元 序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 113009 广汽转 债 5,281,091.50 1.33 2 128010 顺昌转 债 3,047,071.50 0.77 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 32 页 共 37 页


3 110033 国贸转 债 2,689,318.20 0.68 4 110032 三一转 债 2,585,088.00 0.65 5 110034 九州转 债 1,536,317.00 0.39 6 113010 江南转 债 698,302.20 0.18 7 123001 蓝标转 债 683,361.20 0.17 8 127003 海印转 债 466,573.50 0.12


7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明


本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限的情 况。 §8 基金份 额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构 份额单 位: 份 份额 级别 持有人 户数 ( 户) 户均持 有的 基 金份额 持有人 结构 机构投 资者 个人投 资者 持有份 额 占总份 额比 例 持有份 额 占总份 额比例 东方 惠新 灵活 配置 混合 A 231 1,546,728.07 355,435,168.45 99.48% 1,859,016.37 0.52% 东方 惠新 灵活 配置 混合 C 1 96,311.27 - - 96,311.27 100.00% 合计 232 1,540,476.28 355,435,168.45 99.45% 1,955,327.64 0.55%


8.3 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况 项目 份额级 别 持有份 额总 数( 份) 占基金 总份 额 比例 基金管 理人 所有 从业 人员 东方惠 新 0.92 0.0000002600% 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 33 页 共 37 页


持有本 基金 灵活配 置 混合 A 东方惠 新 灵活配 置 混合 C 0.00 0.0000000000% 合计 0.92 0.0000002600%


8.4 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况 项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间( 万份 ) 本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部门 负责 人 持 有本开 放式 基金 东方惠 新灵 活配 置混 合A 0 东方惠 新灵 活配 置混 合C 0 合计 0 本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 东方惠 新灵 活配 置混 合A 0 东方惠 新灵 活配 置混 合C 0 合计 0


§9 开放式 基金份额变动 单位: 份 项目 东方惠 新灵 活配 置混 合A 东方惠 新灵 活配 置混 合 C 基金合 同生 效日 (2015 年4 月 21 日 ) 基 金份 额总额 5,265,973,358.78 - 本报告 期期 初基 金份 额总 额 507,442,326.18 96,311.27 本报告 期基 金总 申购 份额 46,678.59 - 减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 150,194,819.95 - 本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 ( 份额 减 少以"-" 填列) - - 本报告 期期 末基 金份 额总 额 357,294,184.82 96,311.27


注 :基 金总 申购 份额 包含基 金转 换入 份额 ,基 金总赎 回份 额包 含基 金转 换出份 额。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 34 页 共 37 页


§10 重大事件揭示 10.1 基金份额持 有人大会 决议 本报告 期内 本基 金未 召开 基金份 额持 有人 大会 。








10.2 基金管理人 、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动 本报告 期内 ,本 基金 管理 人、基 金托 管人 的专 门基 金托管 部门 未发 生重 大人 事变动 。





10.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼 本报告 期内 ,无 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。





10.4 基金投资策 略的改变 -





本报 告期 内基 金投 资 策略未 发生 改变 。 10.5 为基金进行 审计的会 计师事务所情况 本报告 期内 本基 金审 计机 构未发 生变 更。





10.6 管理人、托 管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况 本报告 期内 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 到监 管部 门稽 查或 处罚。





10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况


10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况 金额单 位: 人民 币元 券商名 称 交易单 元 数量 股票交 易 应支付 该券 商的 佣金


备注 成交金 额 占当期 股票 成交总 额的 比 例 佣金 占当期 佣金 总量的 比例 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 35 页 共 37 页


招商证券股份 有限公司 1 230,328,311.50 62.87% 214,505.11 62.87% - 中国银河证券 股份有限公司 1 81,891,712.44 22.35% 76,266.16 22.35% - 中国中投证券 有限责任公司 1 47,360,736.09 12.93% 44,107.16 12.93% - 国泰君安证券 股份有限公司 2 6,753,983.00 1.84% 6,290.03 1.84% - 申万宏源证券 有限公司 1 - - - - - 国金证券股份 有限公司 1 - - - - - 东方证券股份 有限公司 1 - - - - - 国信证券股份 有限公司 1 - - - - - 安信证券股份 有限公司 1 - - - - - 华创证券有限 责任公司 1 - - - - - 东北证券股份 有限公司 2 - - - - - 华泰证券股份 有限公司 1 - - - - -


注: (1 ) 此 处的 佣金 指本基 金通 过券 商的 交易 单元进 行股 票 、 权 证等 交 易而合 计支 付该 券商 的佣金 合计,不 单指 股票 交 易佣金 。 (2 ) 交易 单元 的选 择标 准 和程序 券商选 择标 准: ①资 力雄 厚,信 誉良 好, 注册 资本 不少 于 3 亿 元人 民币 ; ② 财务状 况良 好, 各 项 财务指标显示 公司经营 状 况稳定; ③ 经 营行为规 范 ,最近两年未 因重大违 规 行为而受到 中国证监 会和中国人民 银行处罚 ; ④内部管理规 范、严格 , 具备健全的内 控制度, 并 能满足基金 运作高度 保密的要求; ⑤具备基 金 运作所需的高 效、安全 的 通讯条件,交 易设施符 合 代理基金进 行证券交 易的需要,并 能为基金 提 供全面的信息 服务;⑥ 研 究实力较强, 有固定的 研 究机构和专 门研究人 员,能及时为 基金提供 高 质量的咨询服 务,包括 宏 观经济报告、 行业报告 、 市场走向分 析、个股 分析报 告及 其他 专门 报告 , 并 能根 据基 金投 资的 特 定要求 , 提供 专门 研究 报 告; ⑦收 取的 佣金 率。 券商选择程序 :①对符 合 选择标准的券 商的服务 进 行评价;②拟 定租用对 象 :由投研部 门根据以 上评价结果拟 定备选的 券 商;③签约: 拟定备选 的 券商后,按公 司签约程 序 与备选券商 签约。签 约时, 要明 确签 定协 议双 方的公 司名 称、 委托 代理 期限、 佣金 率、 双方 的权 利义务 等。 (3 ) 本报 告期 内, 本基 金 新增租 用1 个交 易单 元。 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 36 页 共 37 页


10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况 金额单 位: 人民 币元 券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比 例 成交金 额 占当期 债 券回购 成交总 额 的比例 成交金 额 占当期 权证 成交总 额的 比例 招商证券股份 有限公司 - - - - - - 中国银河证券 股份有限公司 2,295,804.80 100.00% 96,500,000.00 100.00% - - 中国中投证券 有限责任公司 - - - - - - 国泰君安证券 股份有限公司 - - - - - - 申万宏源证券 有限公司 - - - - - - 国金证券股份 有限公司 - - - - - - 东方证券股份 有限公司 - - - - - - 国信证券股份 有限公司 - - - - - - 安信证券股份 有限公司 - - - - - - 华创证券有限 责任公司 - - - - - - 东北证券股份 有限公司 - - - - - - 华泰证券股份 有限公司 - - - - - -


§11 影响投资者决策的其 他重要信息 11.1 报告期 内单一投资者 持有基金份额比例 达到或超过 20% 的 情况 投 资 者 类 别 报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况 序 号 持有基金 份 额比例达 到 或者超过 期初 份额 申 购 份 赎回 份额 持有份额 份额占 比 东方惠新灵活配置混合 2017 年 半年度报告摘要 第 37 页 共 37 页


20%的时间 区间


额 机 构 1 2017-1-1 至 2017-6-30 275,127,476.15 - 100,000,000.00 175,127,476.15 49.00% 2 2017-1-1 至 2017-6-30 230,307,692.30 - 50,000,000.00 180,307,692.30 50.45% 个 人 - - - - - - -








- - - - - - - - 产品特有 风险 基金管理 人对本 基金拥 有 完全自主 投资决 策权。 (1)当持 有基金 份额比 例达到或 超过 20% 的投 资 者较大比 例赎回 且基金 的 现金头寸 不足时 ,可 能会导致 本基金 的流动 性 风险及相 关冲击 成本, 可 能造成基 金净值 的波动 。 (2) 当上述 投资者 赎回 触发基金 合同约 定的巨 额 赎回情形 时, 基金 管理人 可以根据 基金合 同约 定进行相 应处理 ,可能 会 影响投资 者赎回 。


1 东方基金管理有限责任公司 2017 年8 月24 日