金 信 智 能 中国 2025 灵活配置
混 合 型 发 起式 证券投资基 金
招募说明书 （更新）摘要
（2017 年第 1 号）
基金管 理 人： 金 信 基金管理 有限公 司
基金 托管 人 ：招商 银行股份 有限公 司
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重 要 提 示
金 信智能 中 国 2025 灵 活配置 混合 型发起 式证券 投资基金 （ 以下简 称“ 本基金 ” ）
经 2016 年 5 月 19 日中 国 证 券 监 督 管 理委 员会 证 监 许 可[2016]1084 号文注册募集。 本
基金合同已于 2016 年7 月1 日正式生效。
基 金管理 人保证 招募说明 书的内 容 真实 、准确、 完整。 本招募 说明 书经 中国证 监 会
注 册，但 中国 证监会 对本 基金募 集的 注册， 并不 表明其 对本 基金的 投资 价值 和收益 及市
场前景等作出实质 性判 断或保证，也不表 明投 资于本基金没有风 险。
证 券 投 资 基 金 （ 以 下 简 称 “ 基 金 ” ） 是 一 种 长 期 投 资 工 具 ， 其 主 要 功 能 是 分 散 投
资 ，降低 投资 单一证 券所 带来的 个别 风险。 基金 不同于 银行 储蓄和 债券 等能 够提供 固定
收 益预期 的金 融工具 ，投 资者购 买基 金，既 可能 按其持 有份 额分享 基金 投资 所产生 的收
益，也可能承担基 金投 资所带来的损失。
本 基金投 资于证 券市场， 基金净 值会因 为证券市 场波动 等因素 产生 波动 。投资 者 在
投 资本基 金之 前，请 仔细 阅读本 基金 的招募 说明 书和基 金合 同，全 面认 识本 基金的 风险
收 益特征 和产 品特性 ，并 充分考 虑自 身的风 险承 受能力 ，理 性判断 市场 ，谨 慎做出 投资
决 策。投 资本 基金可 能遇 到的风 险包 括：因 整体 政治、 经济 、社会 等环 境因 素对证 券市
场 价格产 生影 响而形 成的 系统性 风险 ，投资 对象 或对手 方违 约引发 的信 用风 险，投 资对
象 流动性 不足 产生的 流动 性风险 ，基 金管理 人在 基金管 理实 施过程 中产 生的 管理风 险，
本 基金的 特定 风险等 。 本 基金可 投资 中小企 业私 募债， 中小 企业私 募债 是根 据相关 法律
法 规由非 上市 中小企 业采 用非公 开发 行的方 式发 行的债 券。 由于 不 能公 开交 易，一 般情
况 下，交 易不 活跃， 潜在 较大流 动性 风险。 当发 债主体 信用 质量恶 化时 ，受 市场流 动性
所 限，本 基金 可能无 法卖 出所持 有的 中小企 业私 募债， 由此 可能给 基金 净值 带来更 大的
负面影响和损失。
本 基金为 混合型 证券投资 基金， 风险与 收益高于 债券型 基金与 货币 型基 金，低 于 股
票型基金，属于较 高风 险、较高收益的品 种。
本 基金为 发起式 基金，本 基金发 起资金 来源于基 金管理 人的股 东资 金、 基金管 理 人
固 有资金 、基 金管理 人的 高级管 理人 员或基 金经 理等人 员的 资金。 发起 资金 提供方 认购
本基金的 金额不少于 1000 万元人民币，且 持 有认购份 额的期限 自 基 金公开发 售之日或 2
基金合同生效日孰 晚日 不少于 3 年 ， 期 间 份 额不 能 赎 回 。 认 购 份额 的高 级 管 理 人 员 或 基
金 经理等 人员 在上述 期限 内离职 的， 其持有 期限 的承诺 不受 影响。 但本 基金 发起资 金提
供 方对本 基金 的发起 认购 ，并不 代表 对本基 金的 风险或 收益 的任何 判断 、预 测和保 证，
发 起资金 也并 不用于 对投 资人投 资亏 损的补 偿， 投资人 及发 起资金 认购 人均 自行承 担投
资风险。本基金发 起资 金认购的本基金份 额持 有期限自本基金合 同生 效日起满 3 年后，
发 起资金 提供 方将根 据自 身情况 决定 是否继 续持 有，届 时发 起资金 提供 方有 可能赎 回认
购 的本基 金份 额。另 外， 基金合 同生 效满三 年之 日的对 应日 ，若基 金资 产净 值低于 两亿
元 的 ， 基 金 合 同 应 当 自 动 终 止 。 因 此 ， 投 资 人 将 面 临 基 金 合 同 可 能 终 止 的 不 确 定 性 风
险。
投资有风险，投资人认 购（或申购）基金时应 认真阅读本基金的《招 募说明书》
及《基金合同》等 信息 披露文件。
投 资 者 应 当 通 过 本 基 金 管 理 人 或 销 售 机 构 购 买 和 赎 回 基 金 。 本 基 金 在 募 集 期 内 按
1.00 元 面 值 发 售 并不改 变 基 金 的 风 险 收益 特征 。 投 资 者 按 1.00 元面 值 购 买 基 金 份 额以
后，有可能面临基 金份 额跌破 1.00 元 ， 从 而遭 受 损 失 的 风 险 。
基 金的过 往业绩 并不预示 其未来 表现。 基金管理 人依照 恪尽职 守、 诚实 信用、 谨 慎
勤 勉的原 则管 理和运 用基 金财产 ，但 不保证 基金 一定盈 利， 也不保 证最 低收 益。 基 金的
过往业绩及净值高 低并 不预示其未来的业 绩表 现。
基 金管理 人提醒 投资者基 金投资 的“买 者自负” 原则， 在做出 投资 决策 后，基 金 运
营状况与基金净值 变化 引致的投资风险， 由投 资者自行承担。
本招募说明 书已经本 基 金托管人复 核。本招 募 说明书所载 内容截止 日 为 2017 年 6
月30 日, 有 关 财 务 数 据和 净 值 表 现 （ 未 经审 计） 截 止 日 为2017 年6 月30 日。
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一 、基 金管 理人
一、 基 金 管 理 人 情况
（一）名称： 金 信基 金管理有限公司
（二）住所：深圳 市前 海深港合作区前湾 一路 1 号 A 栋 201 室 （ 入驻深 圳 市 前 海 商
务秘书有限公司）
（三）办公地址： 深圳 市福田区益田路 6001 号 太平金融大厦 1502
（四）法定代表人 ：殷 克胜
（五）组织形式： 有限 责任公司
（六）注册资本： 人 民币 壹亿元
（六）设立日期：2015 年 7 月 3 日
（八）电话：0755-82510220
（九）传真：0755-82530305
（ 十 ） 客 户 服 务 电话 ：400-866-2866
（ 十一）联系人： 任萌
（ 十二） 管 理 基 金情 况： 截止至 2017 年 6 月 30 日 ， 公 司旗 下 管 理 8 只公募基金：
金 信新能 源汽 车灵活 配置 混合型 发起 式证券 投资 基金、 金信 转型创 新成 长灵 活配置 混合
型发起式 证券投资 基金 、金信智 能中国 2025 灵活配置 混合型发 起式 证券投资 基金、金
信 量化精 选灵 活配置 混合 型发起 式证 券投资 基金 、金信 深圳 成长灵 活配 置混 合型发 起式
证 券投资 基金 、金信 多策 略精选 灵活 配置混 合型 证券投 资基 金、金 信民 兴债 券型证 券投
资基金和金信民发 货币 市场基金。
（十三） 股 权 结 构：
股东名称 出资比 例
深圳市卓越创业投资有限责任 公司
34%
安徽国元信托有限责任公司 31%
深圳市巨财汇投资有限公司 28.5%
殷克胜 6.5%
合计 100%
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二、 基 金管 理人 主要 人 员 情况
（一）董事、监事 及 高管 人 员 介 绍
1 、 董事
张 彦 先 生 ， 董 事 长 ， 中 共 党 员 ， 工 商 管 理 专 业 研 究 生 ，20 余 年 资本市场从业经
验 ，曾任 安徽 经济干 部管 理学院 研究 室主任 ，安 徽省国 际信 托投资 有限 公司 副经理 、经
理 、副总 经理 ，安徽 国元 信托投 资有 限责任 公司 副总裁 ，安 徽国元 信托 有限 责 任公 司副
总裁、监事长，现 任安 徽国元信托有限责 任公 司董事长、党委 书记 。
王 德 先 生 ， 董 事 ， 上 海 理 工 大 学 学 士 ， 曾 任 中 信 银 行 深 圳 分 行 会 计 主 管 、 客 户 经
理 、产品 经理 、上海 浦东 发展银 行深 圳分行 南山 支行综 合部 经理、 深圳 市不 动产融 资担
保股份有限公司常 务副 总经理，现任卓越 置业 集团金控小组主任 助理 。
殷克胜先生 ，董事 ，中 共党员，经 济学博 士,20 余年资本市 场从业经 验。曾任鹏华
基 金管理 有限 公司董 事、 常务副 总经 理，金 鹰基 金管理 有限 公司总 裁， 深圳 前海金 鹰资
产管理有限公司董 事长 。现任金信基金管 理有 限公司总经理、投 资决 策委员会主席。
宋 思颖女 士，董 事，现任 金信基 金管理 有限公司 总经理 助理。 历任 北京 普天太 力 通
讯公司市场部主管 、搜 狐公 司 公 关 总 监 、金 鹰基 金 管 理 公 司 品 牌电 商部 总 监 。
黄元生先生，独立董事 ，中山大学企业管理专 业研究生，10 余 年 会 计 及审计从业
经 验，曾任 广 东省地 质局 水文二 队会 计员、 中山 大学管 理学 院教师 、 广 州万 隆康正 会计
师事务所有限公司 所长 ，现任广州南永会 计师 事务所有限公司副 所长 。
鲁炜先生，独立董事 ， 中国科技大学 管 理 科 学 与 工 程 专 业 博士 ， 曾任安徽蚌埠手
表 厂副科 长、 安徽蚌 埠职 工大学 教师 、安徽 经济 管理学 院讲 师， 现 任中 国科 技大学 管理
学院统计金融学副 教授 。
王 苏生先 生，独 立董事， 北京大 学国际 金融法法 学博士 ，民主 党派，9 年资 本市 场
从 业经验 ， 曾 任君安 证券 项目经 理、 特区证 券营 业部经 理、 英大证 券营 业部 经理、 中瑞
创业基金公司总经 理， 现任 深 圳 市 公 共 管理 学会 会 长 。
2 、 监事
吕才志先生，监事，中南财经政法大学学士 ，10 余 年 审 计 从 业 经 验 ， 曾任中国南
玻 集 团 股 份 有 限 公 司 审 计 项目 经 理 ， 现 任 卓 越 置 业 集 团 有 限 公 司 审 计 管 理 部 副总经
理。
朱斌 先 生 ， 监 事 ， 中 共 党 员 ， 武 汉 大 学 工 商 管 理 硕 士 ， 近 10 年 信 息 技 术 从 业 经 3
验，曾 任恒 生 电 子股 份有 限 公 司高 级 软 件开 发工 程 师 、 前 海开源基金 管理有限公司信息
技术部总监助理，现任金信基金管理有限公司运作保障部总监。
3 、 高级管理人员
殷克 胜先生 ，总经 理 ， 中共党员， 经济学 博士,20 余年资本市场从 业 经验。曾任鹏
华 基金管 理有 限公司 董事 、常务 副总 经理， 金鹰 基金管 理有 限公司 总裁 ，深 圳前海 金鹰
资 产管理 有限 公司董 事长 。现任 金信 基金管 理有 限公司 董事 、 总经 理、 投资 决策委 员会
主席。
段 卓立 先 生，督 察长，法 律 硕士 ，历任 北汽福田 汽车股 份有限 公司 董事 会办公 室 文
秘 、信达 澳银 基金管 理有 限公司 监察 员、农 银汇 理基金 管理 有限公 司法 务合 规专员 、前
海开源资产管理（ 深圳 ）有限公司风险管 理部 副总经理。
（二）本基金基金 经理
刘 榕俊先 生，北 京大学经 济学士 、中国 科学院金 融学硕 士， 具有 基 金从 业资格 。 先
后 任 职 于 招 商 基 金 、 景 顺 长 城 基 金 、 英 大 证 券 资 产 管 理 部 。2015 年 7 月 加 盟 金 信 基
金。2016 年 4 月起 ，担任金信新能 源汽车灵 活配置混合型 发起式基 金基金经理；2016
年 6 月 起 ， 担 任 金 信转 型 创 新 成 长 灵 活配 置混 合 型 发 起 式 基 金基 金经 理 ；2016 年 7 月
起 ， 担 任 金 信 智 能中 国 2025 灵 活 配 置 混合 型 发起 式 基 金 基 金 经 理 。
（三）本公司公募 基金 投资决策委员会成 员的 姓名和职务如下：
殷克胜先生， 投资决策 委员会主席 ， 公 司 总 经理 。
刘榕俊先生，投资 决策 委员会委员，基金 经理 。
周余先生，投资决 策委 员会委员， 公 司 固定 收益 部 总 监 、 基 金 经理 。
（四） 上 述 人 员 之间 不存 在 近 亲 属 关 系 。
二 、基 金托 管人
一、 基 本情 况
名称：招商银行股 份有 限公司（简称 “ 招商 银行 ” ）
注册地址：深圳市 深南 大道7088号 招商 银 行 大厦
办公地址：深圳市 深南 大道7088号 招商 银 行 大厦
成立时间：1987 年4 月8日
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法定代表人：李建 红
行长：田惠宇
注册资本：252.20亿元
存续期间：持续经 营
基金托管业务批准 文号 ：证监基金字[2002]83 号
联系电话：0755 —83199084
传真：0755—83195201
资产托管部信息披 露负 责人：张燕
二、发展概况
招 商银行成 立于1987 年4月8日， 是我国 第一家 完全由企业 法人持 股的 股份制商业银
行，总行设在深圳。自 成立以来，招商银行先 后进行了三次增资扩股 ，并于2002 年3 月
成功地发行了15 亿A 股，4 月9 日 在 上 交 所 挂 牌 （ 股 票 代 码 ：600036 ） ， 是 国 内 第 一 家 采
用国际会计标准上市的 公司。2006 年9 月 又 成 功 发 行 了22 亿H 股，9 月22 日在香港联交所
挂牌交易（股票代码 ：3968 ），10 月5 日行使H 股超额配售，共发行 了24.2 亿H 股 。 截 至
2016 年6 月30 日 ， 本 集 团 总 资 产5.5373 万 亿 元 人 民 币 ， 高 级 法 下 资 本 充 足 率13.91% ，权
重 法下资本充足率13.90% 。
2002 年8月，招商银行 成立基金托管部 ；2005 年8月，经报中 国证监 会同意，更名为
资 产托管 部， 下设业 务管 理室、 产品 管理室 、业 务营运 室、 稽核监 察室 、基 金外包 业务
室5 个职能处室，现有 员工60 人。2002 年11 月 ， 经 中 国 人 民 银 行 和 中 国 证 监 会 批 准 获 得
证券投资基金托管业务资格，成为国内第一家获得该项业务资格上市银行；2003 年4
月 ，正式 办理 基金托 管业 务。招 商银 行作为 托管 业务资 质最 全的商 业银 行， 拥有证 券投
资基金托 管、受 托投资 管理托管 、合格 境外机 构投资者 托管（QFII ） 、全国社 会保障基
金托管 、 保 险 资 金托 管、 企 业 年 金 基 金 托管 等业 务 资 格 。
招 商银行 确立“ 因势而变 、先您 所想” 的托管理 念和“ 财富所 托、 信守 承诺” 的 托
管 核心价 值，独 创“6S托 管银行 ”品牌 体系 ，以 “保护 您的业 务、 保护 您的财 富”为 历
史 使命， 不断 创新托 管系 统、服 务和 产品： 在业 内率先 推出 “网上 托管 银行 系统” 、托
管业务综合系统和“6 心”托管服务标准，首家发布私募基金绩效分析报告，开办国内
首个托管银行网站，成功托管国内第一只券商集合资产管理计划、第一只FOF 、 第一只
信托资金计划、第一只股权私募基金、第一家实现货币市场基金赎回资金T+1 到账、 第 5
一只境外 银行QDII 基金、 第一只红利ETF基金 、第一只“1+N ” 基金 专户理财、第 一家大
小非解禁资产、第一 单TOT 保管，实现从单一托管服务商向全面投资者服务机构的转
变，得到了同业认 可。
经过十四年 发展， 招商 银行资产托 管规模 快速 壮大。2016 年招 商银行 加大高收益托
管产品营销力度，截至9 月末新增托管公募开放式基金64 只，新增首发公募开放式基金
托管规模464.83 亿元。 克服国内证 券市场震 荡 的不利形势 ，托管 费收 入、托管资 产均创
出 历 史 新 高 ， 实 现 托 管 费 收 入36.29 亿 元 ， 同 比 增 长30.06% ， 托 管 资 产 余 额9.42 万亿
元 ， 同 比 增 长59.41% 。 作 为 公 益 慈 善 基 金 的 首 个 独 立 第 三 方 托 管 人 ， 成 功 签 约 “ 壹 基
金 ” 公 益 资 金 托 管 ， 为 我 国 公 益 慈 善 资 金 监 管 、 信 息 披 露 进 行 有 益 探 索 ， 该 项 目 荣 获
2012 中国金融品 牌「金 象奖」“ 十大公 益项目 ”奖；四 度蝉联 获《财 资》“中 国最佳托
管专业银行”。2016 年6 月招商银行荣膺《财 资》“中国最佳托管银 行奖”，成为国内
唯一获奖项国内托管银 行, 该行“托管通”获 得国内《银行家》2016 中国金融创新“十
佳金融产品创新奖”；7 月荣膺2016 年 中 国 资 产 管 理 【 金 贝 奖 】 “ 最 佳 资 产 托 管 银
行”。
三 、 主要人员情况
李建红先生 ，董事长 、 非执行 董事 ，2014 年 7 月起担任 招商银 行 董 事、董事长。
英 国东伦 敦大 学工商 管理 硕士、 吉林 大学经 济管 理专业 硕士 ，高级 经济 师。 招商局 集团
有 限公司 董事 长，兼 任招 商局国 际有 限公司 董事 会主席 、招 商局能 源运 输股 份有限 公司
董 事长、 中国 国际海 运集 装箱（ 集团 ）股份 有限 公司董 事长 、招商 局华 建公 路投资 有限
公 司董事 长和 招商局 资本 投资有 限责 任公司 董事 长。曾 任中 国远洋 运输 （集 团）总 公司
总裁助理、总经济 师、 副总裁，招商局集 团有 限公司董事、总裁 。
田惠宇先生 ，本行行 长 、执行董事 ，2013 年 5 月起担任 招商银 行 本 行行长、本行
执行董事。美国哥 伦比 亚大学 公 共 管 理 硕 士 学 位 ， 高 级 经 济 师 。 曾 于 2003 年 7 月至
2013 年 5 月 历 任 上 海 银 行 副 行 长 、 中 国 建 设 银 行 上 海 市 分 行 副 行 长 、 深 圳 市 分 行 行
长、中国建设银行 零售 业务总监兼北京市 分行 行长。
丁伟先生，副行长 。大 学本科毕业，副研 究员 。1996 年 12 月加入招商 银 行 ，历任
杭 州分行 办公 室主任 兼营 业部总 经理 ，杭州 分行 行长助 理、 副行长 ，南 昌支 行行长 ，南
昌分行行长 ，总行 人力 资源部总经 理，总 行行 长助理，2008 年 4 月起任招商银 行副行
长。兼任招银国际 金融 有限公司董事长。
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姜 然女士 ，招商 银行资产 托管部 总经理 ，大学本 科毕业 ，具有 基金 托管 人高级 管 理
人 员任职 资格 。先后 供职 于中国 农业 银行黑 龙江 省分行 ，华 商银行 ，中 国农 业银行 深圳
市分行，从 事信贷 管理 、托管工作 。2002 年 9 月加盟招商银 行至今 ，历任招商 银行总
行 资产托 管部 经理、 高级 经理、 总经 理助理 等职 。是国 内首 家推出 的网 上托 管银行 的主
要 设计、 开发者 之一，具 有 20 余年 银行信 贷及 托管专 业从业 经验。在 托管产 品创新 、
服务流程优化、市 场营 销及客户关系管理 等领 域具有深入的研究 和丰 富的实务经验。
四 、 基 金 托 管 业 务经 营情 况
截至 2017 年3 月 31 日 ， 招 商 银 行 股份 有限 公 司 累 计 托 管285 只开 放 式 基 金 。
五、基金托管人的内部控制制度
( 一) 内部控制目标
确保托管业务严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、
规范运作的经营思想和经营理念；形成科学合理的决策机制、执行机制和监督机制，
防范和化解经营风险，确保托管业务的稳健运行和托管资产的安全完整；建立有利于
查错防弊、堵塞漏洞、消除隐患，保证业务稳健运行的风险控制制度，确保托管业务
信息真实、准确、完整、及时；确保内控机制、体制的不断改进和各项业务制度、流
程的不断完善。
( 二) 内部控制组织结构
招商银行资产托管业务建立三级内控风险防范体系：
一级风险防范是在总行层 面对风险进行预防和控制。
二级防范是总行资产托管部设立稽核监察室，负责部门内部风险预防和控制。稽
核监察室在总经理室直接领导下，独立于部门内其他业务室和托管分部、分行资产托
管业务主管部门，对各岗位、各业务室、各分部、各项业务中的风险控制情况实施监
督，及时发现内部控制缺陷，提出整改方案，跟踪整改情况。
三级风险防范是总行资产托管部在专业岗位设置时，必须遵循内控制衡原则，监
督制衡的形式和方式视业务的风险程度决定。
( 三) 内部控制原则
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1 、全面性原则。内部控制应覆盖各项业务过程和操作环节、覆盖所有室和岗位，
并由全部人员参 与。
2 、审慎性原则。内部控制的核心是有效防范各种风险，托管组织体系的构成、内
部管理制度的建立都要以防范风险、审慎经营为出发点，应当体现“内控优先”的要
求。
3 、独立性原则。各室、各岗位职责应当保持相对独立，不同托管资产之间、托管
资产和自有资产之间应当分离。内部控制的检查、评价部门应当独立于内部控制的建
立和执行部门，稽核监察室应保持高度的独立性和权威性，负责对部门内部控制工作
进行评价和检查。
4 、有效性原则。 内部控制应当具有高度的权威性，任何人不得拥有不受内部控制
约束的权利，内部控制存在的问题应当能够得到 及时的反馈和纠正。
5 、适应性原则。 内部控制应适应我行托管业务风险管理的需要，并能随着托管业
务经营战略、经营方针、经营理念等内部环境的变化和国家法律、法规、政策制度等
外部环境的改变及时进行修订和完善。
6 、防火墙原则。 业务营运、稽核监察 等相关室，应当在制度上和人员上适当分
离，办公网和业务网分离，部门业务网和全行业务网分离，以达到风险防范的目的。
7 、重要性原则。内部控制应当在全面控制的基础上，关注重要托管业务事项和高
风险领域。
8 、制衡性原则。内部控制应当在托管组织体系、机构设置及权责分配、业务流程
等方面形 成相互制约、相互监督，同时兼顾运营效率。
9 、成本效益原则。内部控制应当权衡托管业务的实施成本与预期效益，以适当的
成本实现有效控制。
( 四) 内部控制措施
1 、完善的制度建设。招商银行资产托管部制定了《招商银行证券投资基金托管业
务管理办法》、《招商银行资产托管业务内控管理办法》、《招商银行基金托管业务
操作规程》和等一系列规章制度，从资产托管业务操作流程、会计核算、岗位管理、
档案管理、保密管理和信息管理等方面，保证资产托管业务科学化、制度化、规范化
运作。 为保障托管资产安全和托管业务正常运作，切实维护托管业务各当事人的 利
益，避免托管业务危机事件发生或确保危机事件发生后能够及时、准确、有效地处
理，招商银行还制定了 《招商银行托管业务危机事件应急处理办法》，并建立了灾难 8
备份中心，各种业务数据能及时在灾难备份中心进行备份，确保灾难发生时，托管业
务能迅速恢复和不间断运行。
2 、经营风险控制。招商银行资产托管部托管项目审批、资金清算与会计核算双人
双岗、 大额资金专人跟踪、凭证管理、差错处理等一系列完整的操作规程，有效地控
制业务运作过程中的风险。
3 、业务信息风险控制。招商银行资产托管部采用加密方式传输数据。数据执行异
地同步灾备，同时， 每日实时对托管业务数据库进行备份，托管业务数据每日进行备
份，所有的业务信息须经过严格的授权才能进行访问。
4 、客户资料风险控制。招商银行资产托管部对业务办理过程中形成的客户资料，
视同会计资料保管。客户资料不得泄露，有关人员如需调用，须经总经理室成员审
批，并做好调用登记。
5 、信息技术系统风险控制。招商银行对信息技术系统管理实行双人双岗双责、机
房24 小时值班并设置门禁管理、电脑密码设置及权限管理、业务网和办公网、与全行
业务网双分离制度，与外部业务机构实行防火墙保护等，保证信息技术系统的安全。
6 、人力资源控制 。招商银行资产托管部通过建立良好的企业文化和员工培训、激
励机制、加强人力资源管理及建立人才梯级队伍及人才储备机制，有效的进行人力资
源控制。
（五）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
根据《 中华人民共和国证券投资 基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办
法》等有关证券法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投资范围、投资对象、基
金投融资比例、基金投资禁止行为、基金管理人参与银行间债券市场、基金管理人选
择存款银行、基金资产净值计算、基金份额净值计算、基金费用开支及收入确定、基
金收益分配、相关信息披 露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等的合法
性、合规性进行监督和核查。
基金托管人对上述事项的监督与核查中发现基金管理人的实际投资运作违反《基
金法》、《运作办法》、基金合同、托管协议、上述监督内容的约定和其他有关法律
法规的规定，应及时以书面形式通知基金管理人进行整改，整改的时限应符合法规允
许的投资比例调整期限。基金管理人收到通知后应及时核对确认并以书面形式向基金
托管人发出回函并改正。在规定时间内，基金托管人有权随时对通知事项进行复查，
督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内 纠正 9
的，基金托管人应报告中国证监会。
基金托管人发现基金管理人的投资指令违反《基金法》、《运作办法》、基金合
同和有关法律法规规定，应当拒绝执行，立即通知基金管理人限期改正，如基金管理
人未能在通知期限内纠正的，基金托管人应向中国证监会报告。
基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规基金合同和托管协议对基
金业务执行核查。对基金托管人发出的书面提示，基金管理人应在规定时间内答复并
改正，或就基金托管人的疑义进行解释或举证；对基金托管人按照法律法规、基金合
同和托管协议的要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项 ，基金管理人应积极配
合提供相关数据资料和制度等。
基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，同时通知
基金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金管理人无正当理由，拒
绝、阻挠对方根据托管协议规定行使监督权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行
有效监督，情节严重或经基金托管人提出警告仍不改正的，基金托管人应报告中国证
监会。
三 、相 关服 务机 构
一、 托管机构
招商银行股份有限公司
注册 地 址 ： 深 圳 市深 南大 道7088号 招商 银 行 大厦
法定 代 表 人 ： 李 建红
联系人：张燕
电话 ：0755—83199084
传真 ： 0755 —83195201
网址 ：www.cmbchina.com
二、基金份额发售机构
（一）直 销 机构
名称 ： 金信基金 管理 有限 公司
10
注册 地 址： 深 圳 市 前 海深 港 合 作 区 前 湾 一 路1 号A 栋201 室 （ 入 驻 深圳 市 前 海 商 务
秘书有限公司）
办公 地 址： 深圳 市福 田 区 益田 路 6001 号 太平 金融大厦 1502
法定 代 表人 ：殷克胜
成立 时 间：2015 年 7 月 3 日
电话 ：0755-82510220
传真 ：0755-82510305
联系 人 ：任萌
客户 服 务电 话：400-866-2866
网站 ：www.jxfunds.com.cn
（二） 其他代销机构
（1 ） 广 发证 券 股 份有 限 公 司
注册地址：广州市 天河 北路 183 号大都会广场 43 楼
法定代表人：孙树 明
联系人：黄岚
联系方式：020-87555888
客服电话：95575
公司网址：www.gf.com.cn
（2 ） 安 信 证 券 股份 有限 公 司
注册地址：深圳市 福田 区金田路 4018 号 安 联大 厦35 楼
法定代表 人 ： 王 志连
联系人： 陈剑虹
联系方式：0755-82558103
客服电话：95517
公司网址：www.essence.com.cn
（3 ） 浙 江 同 花 顺基 金销 售 有 限 公 司
注册地址: 浙 江 省杭 州市 文 二 西 路1 号 元 茂 大厦903
法定代表人: 凌 顺平
联系人: 吴强
联系方式:0571-88911818
11
公司网址:www.5ifund.com
（4 ） 上 海 天 天 基金 销售 有 限 公 司
注册地址：上海市 徐汇 区龙田路 190 号2 号楼 2 层
法定代表人：其 实
联系人: 潘世友
联系方式：021-54509998
公司网址：www.1234567.com.cn
（5 ） 上 海 陆 金 所资 产管 理 有 限 公 司
注册地址：上海市 浦东 新区陆家嘴环路 1333 号14 楼09 单元
法定代表人：郭坚
联系人：宁博宇
联系方式：021-20665952
客服电话：4008219031
公司网址：www.lufunds.com
（6 ）中信 证 券 股份 有限 公 司
注册地址：广东省 深圳 市福田区中心三路 8 号卓 越 时 代 广 场 （ 二期 ）北 座
法定代表人：张佑 君
联系人：顾凌
联系方式：010-60838696
客服电话：95548
公司网址：www.cs.ecitic.com
（7 ） 中 信 证 券 （山 东） 有 限 责 任 公 司
注册地址：青岛市 崂山 区深圳路 222 号 青 岛 国际 金 融 广 场1 号楼 20 层
法定代表人：杨宝 林
联系人：赵艳青
联系方式：0532-85023924
客服电话：95548
公司网址：www.citicssd.com
（8 ） 中 信 期 货 有限 公司
注册地址：深圳市 福田 区中心三路 8 号 卓 越 时代 广 场 （ 二 期 ） 北 座 13 层1301- 12
1305 室、14 层
法定代表人：张皓
联系人：韩钰
联系方式：0755-23953913
客服电话：400-990-8826
公司网址：www.citicsf.com
（9 ） 中 国 银 河 证券 股份 有 限 公 司
注册地址：北京市 西城 区金融大街 35 号 国 际企 业 大 厦C 座
法定代表人：陈共 炎
联系人：邓颜
联系方式：010-66568292
客服电话：400-8888-888
公司网址：www.chinastock.com.cn
（10 ） 深 圳 市 金斧 子 投资 咨 询 有 限 公 司
注册地址 ： 深 圳 市南 山区 南 山 街 道 科 苑 路18 号东方科技大厦 18F
法定代表人：赖任 军
联系人：陈茹
联系方式：0755-84034499
客服电话：4009-500-888
公司网址：www.jfzinv.com
（11 ） 武 汉 市 伯嘉 基 金销 售 有 限 公 司
注册地址：武汉市 江汉 区中央商务区泛海 国际 SOHO 城 （ 一 期 ）七 栋23 层1 号4 号
法定代表人：陶捷
联系人：徐淼
联系方式：87006003-8010
客服电话：400-027-9899
公司网址：www.buyfunds.cn
（12 ） 上 海 攀 赢金 融 信息 服 务 有 限 公 司
注册地址：上海市 闸北 区广中西路 1207 号306 室
法定代表人：田为 奇
13
联系人：吴云强
联系方式：021-6888931
客服电话：021-68889082
公司网址：www.pytz.cn
（13 ） 上 海 利 得基 金 销售 有 限 公 司
注册地址：上海市 宝山 区蕴川路 5475 号1033 室
法定代表人：沈继 伟
联系人：刘阳坤
联系方式：86-021-50583533
客服电话：400-067-6266
公司网址：www.leadfund.com.cn
（14）北京肯特瑞财富投资管理有限公司
注册地址：北京市海淀区海淀东三街 2 号4 层401-15
法定代表人：陈超
联系人：江卉
联系方式：010-89189288
客服电话：95118
公司网址：fund.jd.com
（15）上海万得投资顾问有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区福山路 33 号11 楼B 座
法定代表人：王廷富
联系人：孙骏
联系方式：021-51327185
客服电话：400-821-0203
公司网址： www.520fund.com.cn
（16）广发期货有限公司
注册地址：广东省广州市天河区体育西路 57 号红盾大厦9 楼、14 楼、15 楼
法定代表人：罗满生
联系人：黄福辉
联系方式：020-38456265
14
客服电话：95105826
公司网址：http://www.gfqh.com.cn
三、基 金 注册 登记 机构
名称 ： 金信基金 管理 有限 公司
注册 地 址： 深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号A 栋201 室（入驻深圳市前海商
务秘书有限公司）
法定 代 表人 ：殷克胜
成立 时 间：2015 年 7 月 3 日
电话 ：0755-82510315
传真 ：0755-82510305
联系 人 ：陈瑾
客户 服 务电 话：400-866-2866
四、律师事务所与经办律师
律师事务所名称： 上海市海华永泰律师事务所
注册地址：上海浦东东方路 69 号裕景国际商务广场 A 座15 层
负责人： 颜学海
电话：021-58773177
传真：021-58773268
经办律师： 张兰、周淑贞
联系人： 张兰
五 、会计师事务所和经办注册会计师
会计师事务所名称 ：普华永道中天 会计师事务所（特殊普通合伙）
住所（办公地址）：上海市黄浦区湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
执行事务合伙人：李丹
电话：021-2323 8888
15
传真：021-2323 8800
经办会计师：薛竞、 曹阳
联系人： 曹阳
四 、基 金名 称
金信智能中国 2025 灵活配置混合型发起式证券投资基金
五 、基 金类 型
混合型证券投资基金
六 、投 资目 标
本基金重点投资在未来经济发展中提供智能化生产、设计与服务的企业，重点包
括智能机器、智能穿戴、智能医疗、智能家居、智能电网以及因采用与新一代信息技
术深度融合的智 能化而具有比较优势的企业，通过积极主动的分散化投资策略，在严
格控制风险的前提下实现基金资产的持续增长，为基金持有人获取长期稳定的投资回
报。
七 、投 资范 围
本 基 金 的 投 资 范 围 为 具 有 良 好 流 动 性 的 金 融 工 具 ， 包 括 国 内 依 法 发 行 上 市 的 股 票
（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、 固 定 收 益 类 资 产 （ 国
债 、 地 方 政 府 债 、 金 融 债 、 企 业 债 、 中 小 企 业 私 募 债 、 公 司 债 、 次 级 债 、 可 转 换 债
券 、 分 离 交 易 可 转 债 、 央 行 票 据 、 中 期 票 据 、 短 期 融 资 券 （ 含 超 短 期 融 资 券 ） 、 资 产
支 持 证 券 、 质 押 及 买 断 式 债 券 回 购 、 银 行 存 款 及 现 金 等 ） 、 衍 生 工 具 （ 权 证 、股指期 16
货等） 以 及法 律法规 或中 国证 监会 允许 基金投资 的其 他金 融工 具（但须 符合 中国 证监 会
的相关规定）。
如 法 律 法 规 或 监 管 机 构 以 后 允 许 基 金 投 资 其 他 品 种 ， 基 金 管 理 人 在 履 行 适 当 程 序
后，可以将其纳入 投资 范围。
基金的投资组合比 例为 ：
本基金股票投资占基金资产的比例为 0% –95% ，其中投资于基金合同界定的智能
中国 2025 主题的证券不低于非现金基金资产的 80% ，权证投资占基金资产净值的比例
为 0% –3% ；本基金每 个交易日日终，在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，
应当保持不低于基金资产净值 5% 的现金或到期日在一年以内的政府 债券。
八 、投 资策 略
（一）大类资产配 置策 略
本 基 金 将 通 过 跟 踪 考 量 宏 观 经 济 指 标 （ 包 括 GDP 增 长 率 、PMI 、CPI 、PPI 走 势 、
M2 的绝对水平和增长 率、利率水平与走势等）以及各项国家政策（包括财政、货币、
税 收、汇 率政 策等） 来判 断经济 周期 目前的 位置 以及未 来将 发展的 方向 ，在 此基础 上对
各 大类资 产的 风险和 预期 收益率 进行 分析评 估， 制定股 票、 债券、 现金 等大 类资产 之间
的配置比例、调整 原则 和调整范围。
（二）股票投资策 略
1 、智能中国 2025 主题的 定 义
本 基 金 所 指 “ 智 能 中 国 2025 ” 主 要 是 指 提 供 智 能 化 生 产 、 设 计 与 服 务 的 行 业 或 企
业。本基金所指“智能 中国 2025 ” 相 关 主 题 包 括: 智 能 机 器 、 智 能 穿 戴 、 智 能 医 疗 、
智 能家居 、智 能电网 以及 因采用 与新 一代信 息技 术深度 融合 的智能 化而 具有 比较优 势的
企业（如智能交通 、网 络安全、4G、 智能 物 流等 ）
同时，智能 中国 2025 是一个动态 变化的定 义 ，在每个特 定的发展 阶 段，会有特定
的 涵义， 本基 金会根 据经 济发展 变化 ，持续 跟踪 相关行 业最 新技术 及商 业模 式的发 展，
动态调整本基金所 涉及 的行业及企业，以 期获 取基金资产的长期 稳定 增值。
2 、行业配置策略
智能中国 2025 主题相关的各个行 业由于所 处 的商业周期 不同，面 临 的上下游市场 17
环 境也各 不相 同，其 相关 行业表 现也 并非完 全同 步。本 基金 将综合 考虑 经济 周期、 国家
政 策、社 会经 济结构 、行 业特性 以及 市场短 期事 件等方 面因 素，在 不同 行业 之间进 行资
产配置。
3 、个股选择
本 基金通 过定性 和定量相 结合的 方法进 行自下而 上的个 股选择 ，对 企业 基本面 和 估
值水平进行综合的 研判 ，精选优质个股。
定 性 分 析 是 从 竞 争 优 势 、 市 场 前 景 以 及 治 理 结 构 等 方 面 对 上 市 公 司 进 行 基 本 面 评
估 。竞争 优势 分析包 括上 市公司 的市 场优势 、资 源优势 、产 品优势 等。 市场 前景分 析包
括 市 场 的 广 度 、 深 度 、 产 业 政 策 导 向 以 及 上 市 公 司 自 身 进 行 技 术 创 新 并 拓 展 市 场 的 潜
力 。治理 结构 分析包 括对 公司管 理层 、战略 定位 、管理 制度 、内部 控制 等方 面的评 价。
定 量分析 是利 用公司 的财 务和运 营数 据进行 企业 估值评 估， 主要包 括对 成长 能力（ 收入
增 长率、 营业 利润增 长率 和净利 润增 长率等 ）、 盈利能 力（ 毛利率 、营 业利 润率、 净利
率、净资产收益率、经营活动净收益/ 利润总额等）以及估值水平（市净率（PB ）、市
盈率（PE ） 、 市 盈 率 相 对 盈 利 增 长 比 率 （PEG ）、市销率（PS ） 、 自 由 现 金 流 贴 现 、 企
业价值/EBITDA 等 ） 指标 的 考 察 。
（三）债券投资策 略
在 大类资 产配置 的基础上 ，本基 金将依 托基金管 理人固 定收益 团队 的研 究成果 ， 综
合 分析市 场利 率和信 用利 差的变 动趋 势，采 取久 期调整 、收 益率曲 线配 置和 券种配 置等
积 极投资 策略 ，把握 债券 市场投 资机 会，实 施积 极主动 的组 合管理 ，以 获取 稳健的 投资
收益。
1 、久期管理
本 基金将 在对国 内宏观经 济要素 变化趋 势进行分 析和判 断的基 础上 ，通 过有效 控 制
风 险，基 于对 利率水 平的 预测和 混合 型基金 中债 券投资 相对 被动的 特点 ，进 行以 “ 目标
久期” 为 中 心 的 资产 配置 ， 以 收 益 性 和 安全 性为 导 向 配 置 债 券 组合 。
2 、期限结构配置
由 于期限 不同， 债券对市 场利率 的敏感 程度也不 同，本 基金将 结合 对收 益率曲 线 变
化 的预测 ，采 取下面 的几 种 策略 进行 期限结 构配 置：首 先采 取主动 型策 略， 直接进 行期
限 结构配 置， 通过分 析和 情景测 试， 确定长 期、 中期、 短期 三种债 券的 投资 比例。 然后
与 数量化 方法 相结合 ，结 合对利 率走 势、收 益率 曲线的 变化 情况的 判断 ，适 时采用 不同
投资组合中债券的 期限 结构配置。
18
3 、确定类属配置
收 益率利 差策略 是债券资 产在类 属间的 主要配置 策略。 本基金 在充 分考 虑不同 类 型
债券流动性、税收 以及 信用风险等因素基 础上 ，进行类属的配置 ，优 化组合收益。
4 、个债选择
本 基金在 综合考 虑上述配 置原则 基础上 ，通过对 个体券 种的价 值分 析， 重点考 察 各
券 种的收 益率 、流动 性、 信用 等 级， 选择相 应的 最优投 资对 象。本 基金 还将 采取积 极主
动 的策略 ，针 对市场 定价 失误和 回购 套利机 会等 ，在确 定存 在超额 收益 的情 况下， 积极
把握市场机会。
本 基金在 已有组 合基础上 ，根据 对未来 市场预期 的变化 ，持续 运用 上述 策略对 债 券
组合进行动态调整 。
5 、 中 小 企 业 私 募债 券投 资 策 略
中 小企业 私募债 券本质上 为公司 债，只 是发行主 体扩展 到未上 市的 中小 型企业 ， 扩
大 了基金 进行 债券投 资的 范围。 由于 中小企 业私 募债券 发行 主体为 非上 市中 小企业 ，企
业 管理体 制和 治理结 构弱 于普通 上市 公司， 信息 披露情 况相 对滞后 ，对 企业 偿债能 力的
评 估难度 高于 普通上 市公 司 ，且 定向 发行方 式限 制了合 格投 资者的 数量 ，会 导致一 定的
流动性风险。因此
本 基金中 小企业 私募债券 的投资 将重点 关注信用 风险和 流动性 风险 。本 基金采 取 自
下 而上的 方法 建立适 合中 小企业 私募 债券的 信用 评级体 系， 对个券 进行 信用 分析， 在信
用 风险可 控的 前提下 ，追 求合理 回报 。本基 金根 据内部 的信 用分析 方法 对可 选的中 小企
业 私募债 券品 种进行 筛选 过滤， 重点 分析发 行主 体的公 司背 景、竞 争地 位、 治理结 构、
盈 利能力 、偿 债能力 、现 金流水 平等 诸多因 素， 给予不 同因 素不同 权重 ，采 用数量 化方
法 对主体 所发 行债券 进行 打分和 投资 价值评 估， 选择发 行主 体资质 优良 ，估 值合理 且流
通相对充分的品种 进行 适度投资。
（四）资产支持证 券投 资策略
本 基金管 理人通 过考量宏 观经济 形势、 提前偿还 率、违 约率、 资产 池结 构以及 资 产
池 资 产 所 在 行 业 景 气 情 况 等 因 素 ， 预 判 资 产 池 未 来 现 金 流 变 动 ； 研 究 标 的 证 券 发 行 条
款 ，预测 提前 偿还率 变化 对标的 证券 平均久 期及 收益率 曲线 的影响 ，同 时密 切关注 流动
性 变化对 标的 证券收 益率 的影响 ，在 严格控 制信 用风险 暴露 程度的 前提 下， 通过信 用研
究和流动性管理， 选择 风险调整后收益较 高的 品种进行投资。
（五）衍生品投资 策略
19
1 、 股 指 期 货 投 资策 略
本 基金将 根据风 险管理的 原则， 以套期 保值为目 的 ，有 选择地 投资 于股 指期货 。 套
期保值将主要采用 流动 性好、交易活跃的 期货 合约。
本 基金在 进行股 指期货投 资时， 将通过 对证券市 场和期 货市场 运行 趋势 的研究 ， 并
结 合股指 期货 的定价 模型 寻求其 合理 的估值 水平 。本基 金管 理人将 充分 考虑 股指期 货的
收 益性、 流动 性及风 险特 征，通 过资 产配置 、品 种选择 ，谨 慎进行 投资 ，以 降低投 资组
合的整体风险。
2 、权证投资策略
权 证为本 基金辅 助性投资 工具。 在进行 权证投资 时，基 金管理 人将 通过 对权证 标 的
证 券基本 面的 研究， 并结 合权证 定价 模型寻 求其 合理估 值水 平，根 据权 证的 高杠杆 性、
有 限损失 性、 灵活性 等特 性，通 过 限 量投资 、趋 势投资 、优 化组合 、获 利等 投资策 略进
行权证投资。
基金管理人将充分 考虑 权证资产的收益性 、流 动性及风险性特征 ，通 过资产配置、品种
与类属选择，谨慎 进行 投资，追求较稳定 的当 期收益。
（六）、 投资程序
严格的投资管理程序可以保证投资理念的正确执行，避免重大风险的发生,投资程
序包括以下几个部分。
1 、研究
本基金股票投资研究依托公司整体的研究平台，同时整合了外部信息以及券商等
外部研究力量的研究成果。公司研究员按行业分工，负责对各行业以及行业内个股进
行跟踪研究。在财务指标分析、实地调研和价值评估的基础上，研 究员对所研究的股
票、行业提交投资建议报告，供投资决策参考。固定收益相关人员专门负责债券投资
研究。
2 、资产配置决策
投资决策委员会判断一段时间内证券市场的基本走势，决定基金资产在股票、债
券等资产类别间的分配比例范围。基金经理在投资决策委员会决定的资产配置比例范
围内，决定基金的具体资产配置。
3 、组合构建
基金经理在研究员的研究基础上，结合自身的研究判断，决定具体的投资品种并
决定买卖时机。
4 、交易执行
20
交易部负责具体的交易执行，同时履行一线监控的职责。
5 、风险与绩效评估
公司金融工程部定期和不定期对基金进 行风险和绩效评估，并提供相关报告。绩
效评估能够确认组合是否实现了投资预期、组合收益的来源及投资策略成功与否，基
金经理可以据以检讨投资策略，进而调整投资组合。
6 、组合监控与调整
基金经理将跟踪经济状况、证券市场和上市公司的发展变化，结合基金申购和赎
回的现金流量情况，以及组合风险与绩效评估的结果，对投资组合进行监控和调整，
使之不断得到优化。
基金管理人可以根据环境变化和实际需要对上述投资管理程序做出调整，并在基
金招募说明书更新中公告。
九 、业 绩比 较基 准
本基金的业绩比较 基准 是：
中证 800 指数收益率×65%＋ 中 证 综 合债 指 数收 益 率 ×35%
本基金为混 合型证券 投 资基金，股 票投资比 例 为 0-95% ，因此在业绩 比较基准中股
票投资部分权重为 65%，其余为债券投资 部分 。
采用该业绩比较基 准主 要基于如下考虑：
1 、中证 800 指数是由 中证指数有 限公司 编制 的综合反映 沪深证 券市 场内大中小市
值公司的整体状况 的指 数。中证 800 指 数 的 成份 股 由 中 证 500 指 数 和沪 深 300 指数 成 份
股 一起构 成。 本基金 管理 人认为 ，该 业绩比 较基 准在当 前市 场中能 够反 映本 基金的 风险
收益特征。
2 、中证综合债指数 综 合 反 映 银 行 间 和 交 易 所 市 场 国债、 金融债 、 企 业 债 、央票及
短融整 体 走 势 的 跨市 场债 券 指 数 ， 具 有 良好 的债 券 市 场 代 表 性 。
3 、作为混合型基金， 选择该业绩比较基准能 够真实反映本基金长期 动态的资产配
置目标和风险收益 特征 。
如果今后上述基准指数停止计算编制或更改名称，或法律法规发生变化，或者有
更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出，或市场中出现更适用于本基金
的比较基准指数，本基金可以在征得基金托管人同意后报中国证监会备案后变更业绩 21
比较基准，并及时公告，无需召开基金份额持有人大会。
十 、风 险收 益特 征
本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期收益 高于债券型基金和货币市场
基金，但低于股票型基金，属于证券投资基金中的中高风险和中高预期收益产品。
十一 、 基金 投资 组合 报告
基金管理人保证本 报告 所载资料不存在虚 假记 载、误导性陈述或 重大 遗漏。
基金托管人招商银 行股 份有限公司根据本 基金 合同规定复核了 下文 的净 值 表 现 和 投
资组合报告等内容 ，保 证复核内容不存在 虚假 记载、误导性陈述 或者 重大遗漏。
基金的过往业绩并 不代 表其未来表现。投 资有 风险, 投 资 者 在 做出 投资 决 策 前 应 仔
细阅读本基金的招 募说 明书。
本投资组合报告所 载数 据截至 2017 年6 月30 日（未经审计）。
11.1
报 告期末 基金 资 产组合 情况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 125,887,958.97 65.41
其中： 股票
125,887,958.97 65.41
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
62,972,333.20 32.72
其中： 债券
62,972,333.20 32.72
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金
融资产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
1,977,556.86 1.03
8 其他资 产
1,626,692.01 0.85
9 合计
192,464,541.04
100.00
22
11.2
报 告期 末按 行业 分类的 股票 投资组 合
11.2.1
报告 期末 按行 业分类 的境 内股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 22,663,965.52 15.51
D
电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供 应
业
225,250.00 0.15
E 建筑业 14,523,597.36 9.94
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
7,639.62 0.01
J
金融业
77,511,873.61 53.03
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
10,955,632.86 7.50
M
科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- -
合计 125,887,958.97 86.13
11.2.2
报告 期末 按行 业分类 的沪 港通投 资股 票投资 组合
本基金报告期末未 持有 沪港通股票。
11.3
报 告期末 按公 允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前十 名股 票投资 明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 002081 金 螳 螂 1,322,732 14,523,597.36 9.94
2 000001 平安银 行 1,542,586 14,484,882.54 9.91
3 000061 农 产 品 1,209,231 10,955,632.86 7.50
4 600016 民生银 行 1,273,800 10,470,636.00 7.16
5 300389 艾比森 659,047 9,582,543.38 6.56
6 601818 光大银 行 2,162,800 8,759,340.00 5.99
7 601328 交通银 行 1,258,300 7,751,128.00 5.30
23
8 000100 TCL 集团 2,057,000 7,158,360.00 4.90
9 601288 农业银 行 1,817,408 6,397,276.16 4.38
10 601398 工商银 行 1,137,613 5,972,468.25 4.09
11.4
报 告期末 按债 券 品种分 类的 债券投 资组 合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 7,085,690.00 4.85
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 85,017.00 0.06
其中： 政策 性金 融债 85,017.00 0.06
4 企业债 券 55,795,322.00 38.17
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 6,304.20 0.00
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 62,972,333.20 43.08
11.5
报 告期末 按公 允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前五 名债 券投资 明细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 136046 15 中海 01 125,650 12,376,525.00 8.47
2 112419 16 河钢 01 101,200 10,040,052.00 6.87
3 122366 14 武 钢债 100,000 10,002,000.00 6.84
4 122453 15 联发 01 100,000 9,894,000.00 6.77
5 136202 16 宏桥 03 59,000 5,639,220.00 3.86
11.6
报 告期末 按公 允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前十 名资 产支持 证券 投资 明
细
本基金本报告期末 未持 有资产支持证券。
11.7
报 告期末 按公 允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前五 名贵 金属投 资明 细
本基金本报告期末 未持 有贵金属。
11.8
报 告期末 按公 允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前五 名权 证投资 明细
本基金本报告期末 未持 有权证。
11.9
报 告期末 本基 金 投资的 股指 期货交 易情 况说明
本基金本报告期末 未投 资股指期货。
24
11.10
报告期 末本 基 金投资 的国 债期货 交易 情况说 明
本基金本报告期末 未持 有国债期货。
11.11
投资组 合报 告 附注
11.11.1
本基金投资的前十 名证 券的发行主体本期 没有 出现被监管部门立 案调 查，或在报告
编制日前一年内受 到公 开谴责、处罚的情 形。
11.11.2
本基金投资的前十 名股 票没有超出基金合 同规 定的备选股票库。
11.11.3
其 他资 产构 成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 53,313.59
2 应收证 券清 算款 115,632.31
3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,457,746.11
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,626,692.01
11.11.4
报 告期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本 基 金 本 报 告 期 末未 持有 处 于 转 股 期 的 可转 换债 券 。
11.11.5
报 告期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公
允价值(元)
占基金 资产 净
值比例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 000061 农 产 品 10,955,632.86 7.50 临时停 牌
2 000100 TCL 集团 7,158,360.00 4.90 临时停 牌
11.11.6
投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四舍五入原因 ，分 项之和与合计可能 有尾 差。
25
十二 、 基金 业绩
基金管理人依照恪 尽职 守、诚实信用、勤 勉尽 责的原则管理和运 用基 金资产, 但不
保证基金一定盈利 ，也 不保证最低收益。 基金 的过往业绩并不代 表其 未来表现。投资有
风险, 投 资 者 在 做出 投资 决 策 前 应 仔 细 阅读 本基 金 的 招 募 说 明 书。
阶段
份额净值
收益率
（1 ）
份额净值收
益率标准差
（2 ）
业绩比较基
准收益率
（3 ）
业绩比
较基准
收益率
标准差
（4 ）
(1)－(3) (2) －(4)
2016.7.1-2016.12.31 -5.10% 0.60% 2.88% 0.51% -7.98% 0.09%
2017.1.1-2017.6.30 -4.53% 0.57% 4.56% 0.40% -9.09 0.17%
十三 、 基金 的 费用 与 税收
13.1
与基金运作有关的费用
13.1.1 、基金费用的种类
（一）基金管理人的管理费；
（二） 基金托管人的托管费；
（三） 基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；
（四） 基金合同生效后与基金相关的会计师费、律师费和 仲裁费；
（五） 基金份额持有人大会费用；
（六）基金的相关账户的开户及维护费用；
（七） 基金的证券、期货交易费用；
（八） 基金的银行汇划费用；
（九） 按照国家有关规定和基金合同约定，可以在基金财产中列支的其他费用 。
13.1.2 、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
（一）基金管理人的管理费
26
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。管理费的计算方法如
下：
H ＝E×1.5%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付 。由基金托管人根据与基
金管理人核对一致的财务数据，自动在次月初 5 个工作日内、按照指定的账户路径进
行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。 若遇法定节假日、公休假等，支
付日期顺延。 费用自动扣划后，基金管理人应进行核对 ，如发现数据不符，及时联系
基金托管人协商解决。
（二） 基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25%的年费率计提。托管费的计算方法
如下：
H ＝E×0.25%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付 。由基金托管人根据与基
金管理人核对一致的财务数据，自动在次月初 5 个工作日内、按照指定的账户路径进
行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。 若遇法定节假日、公休日等，支
付日期顺延。 费用自动扣划后，基金管理人应进行核对，如 发现数据不符，及时联系
基金托管人协商解决。
上述 “一、基金费用的种类中第 3－9 项费用”，由基金管理人和基金托管人根据
有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金
财产中支付。
13.1.3 、不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
（一）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基
金财产的损失；
27
（二） 基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
（三） 基金合同生效前的相关费用；
（四） 其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基 金费用的项
目。
13.2
与基 金销售 有关的 费用
13.2.1 、申购费率
申购金额（含申购费 ，元） 申购费率
100 万以下 1.50%
100 万（含）－250 万 1.00%
250
万（含）－500 万 0.60%
500 万（含） 以上 按笔收取，每笔 1000 元
注：上述申购费率适用于除通过本公司直销柜台 及代销机构申购的养老金客户以外的
其他投资者。 部分代销机构如实行优惠费率，请投资者参见代销机构公告。
13.2.2 、特定申购费率
申购金额（含申购费 ，元） 申购费率
100 万以下 0.375%
100 万（含）－250 万 0.25%
250
万（含）－500 万 0.15%
500 万 （含）以上 按笔收取，每笔 1000 元
注：上述特定申购费率适用于通过本公司直销柜台 及代销机构 申购本基金份额的养老
金客户，包括基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成
的补充养老基金等，具体包括：全国社会保障基金；可以投资基金的地方社会保障基
金；企业金单一计划以及集合计划；企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划；
企业年金养老金产品。如未来出现经养老基金监管部门认可的新 的养老基金类型，本
公司在法律法规允许的前提下可将其纳入养老金客户范围。本基金申购费由申购者承
担，不列入基金财产。申购费用用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费
用。
13.2.3 、赎回费用
28
赎回费率
持有限期（N） 费率
N<7 日 1.50%
7 日≤N＜30 日 0.75%
30 日≤N＜365 日 0.50%
365 日≤N＜730 日 0.25%
730≤N 0
（注：赎回份额持有时间的计算，以该份额在登记日开始计算）
本基金的赎回费用由基金份额持有人承担。对持续持有期少于 7 日的投资人收 取
1.5%的赎回费，对持续持有期大于等于 7 天少于30 日的投资人收取 0.75%的赎回费，
并将上述赎回费全额计入基金财产；对持续持有期大于等于 30 天少于90 天的投资人
收取0.5% 的赎回费，并将赎回费总额的 75% 计入基金财产；对持续持有期大于等于 90
天少于180 天的投资人收取 0.5%的赎回费，并将赎回费总额的 50%计入基金财产；对
持续持有期大于等于 180 天少于365 天的投资人收取 0.5%的赎回费，将赎回费总额的
25%计入基金财产；对持续持有期大于等于 365 天少于730 天的投资人收取 0.25%的赎
回费，将赎回费总额 的25%计入基金财产，其余用于支付注册登记费和其他必要的手续
费。
13.2.4
基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应于新的
费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒 介上公告。
13.2.5
基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制
定基金促销计划，定期和不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，可以按
中国证监会要求履行必要手续后，对基金投资者适当调低基金申购费率、赎回费率。
十 四、 对招 募说 明书 更新 部分 的说 明
本基金管理人根据基金 法及其他有关法律法规的要求,结合本基金管理人对本基金
实施的投资管理活动,对本基金的原招募说明书进行了更新 ，主要更新的内容如下：
1 、在“基金管理人”部分，对“基金管理人情况”进行了更新，对“主要人员情
况”进行了更新。
29
2 、在“基金托管人 ”部分，对“基金托管业务经营情况 ” 进行了更新，。
3 、在“相关服务机构 ”部分，对“销售机构 ”进行了更新 ，对“经办会计师”进
行了更新 。
4 、在“基金的投资”部分，对“基金投资组合报告”进行了更新，对“基金业
绩”进行了更新。
5 、在“基金份额持有人服务 ”部分进行了更新。
6 、对部分其他表述进行了更新。
金信基金管理有限公司
2017 年8 月14 日
