对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
华夏永福A(000121)

华夏永福:2017年第二季度报告

华夏永福养老理财混合型证券投资基金
2017 年第 2 季度报告
2017 年 6 月 30 日
基金管理人:华夏基金管理有限公司
基金托管人:中国农业银行股份有限公司
报告送出日期:二〇一七年七月二十日华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
1
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2017 年7 月18 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2017 年4 月1 日起至6 月30 日止。华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
2
§2 基金产品概况
基金简称 华夏永福养老理财混合
基金主代码 000121
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013 年8 月13 日
报告期末基金份额总额 247,310,165.15 份
投资目标 在严格控制风险的前提下,追求稳定的绝对回报。
投资策略
本基金主要通过采取资产配置策略、债券投资策略、股票投资
策略、股指期货投资策略等投资策略以实现投资目标。
业绩比较基准 一年定期存款税后利率+2% 。
风险收益特征
本基金为混合型基金,其长期平均风险和预期收益率低于股票
基金,高于债券基金、货币市场基金。
基金管理人 华夏基金管理有限公司
基金托管人 中国农业银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 华夏永福养老理财混合A 华夏永福养老理财混合C
下属分级基金的交易代码 000121 002166
报告期末下属分级基金的份
额总额
247,310,165.15 份 -份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位:人民币元
报告期
(2017 年4 月1 日-2017 年6 月30 日)
主要财务指标
华夏永福养老理财混合
A
华夏永福养老理财混合C
1.本期已实现收益 2,268,691.08 -华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
3
2.本期利润 10,966,095.07 -
3.加权平均基金份额本期利润 0.0226 -
4.期末基金资产净值 385,647,857.65 -
5.期末基金份额净值 1.559 -
注:① 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益
水平要低于所列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)
扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华夏永福养老理财混合A:
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三个月 3.38% 0.24% 0.87% 0.00% 2.51% 0.24%
华夏永福养老理财混合C:
2016 年3 月1 日至2017 年6 月30 日期间,华夏永福养老理财混合C 类基金份额为零。
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
华夏永福养老理财混合型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2013 年8 月13 日至2017 年6 月30 日)
华夏永福养老理财混合A:华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
4
注:2016 年3 月1 日至2017 年6 月30 日期间,华夏永福养老理财混合C 类基金份额为零。
§4 管理人报告
4.1基金经理(或基金经理小组)简介
任本基金的基金经理期
限 姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业
年限
说明
刘鲁旦
本基金
的基金
经理、
董事总
经理、
固定收
益总监
2015-07-16 - 13 年
美国波士顿学院金融学专业博
士。曾任德意志银行美国公司
全球市场部新兴市场研究员、
美国SAC 资本管理公司高级分
析师、美国摩根士丹利资产管
理公司固定收益投资部投资经
理、副总裁等。2009 年5 月加
入华夏基金管理有限公司,曾
任固定收益部投资经理、固定
收益部副总经理等。
何家琪
本基金
的基金
经理、
固定收
益部副
总裁
2016-09-05 - 5 年
清华大学应用经济学硕士。
2012 年7 月加入华夏基金管理
有限公司,曾任固定收益部研
究员、基金经理助理等。
注:① 上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
5
②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司开
展投资、研究活动防控内幕交易指导意见》、基金合同和其他有关法律法规,本着诚实信用、勤
勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在严格控制投资风险的基础上,为基金份额持有
人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合,制定并严格遵守相应的制度和流程,
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内,本公司严格执行了《证券投
资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。
4.3.2异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内,未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该
证券当日成交量5% 的情况。
4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2 季度,国际方面,美联储于6 月进行了年内第二次加息,符合市场此前的预期,但由于市
场对美联储2018 年的加息预期减弱以及对美国中长期经济增长前景较为担忧,美国10 年期国债
到期收益率逐步下行并创出了年内新低。欧洲经济仍处在稳健回升的通道,法国和英国大选均在
本季度进行,选举过程和结果并未对市场造成明显扰动。日本经济在发达经济体中仍处于偏弱地
位,但最坏的时候已经过去。大宗商品方面,原油价格波动明显加大,目前原油价格较年初下跌
了近20% ,跌幅超出市场预期,黄金价格以震荡为主,变动不大。国内方面,经济增速处于年
内高位,三四线城市房地产销售超出市场预期,消费平稳,经济体现出较强韧性,受大宗商品价
格回落影响,PPI 在1 季度冲高后持续回落,CPI 温和上行,通胀压力不大。
市场方面,金融监管进一步加强,银行间资金面维持紧平衡,短端利率上行明显,债券到期
收益率在本季度出现了较大幅度的上行,信用利差进一步扩大。权益市场同样受到金融监管加强
的影响,股市资金不断撤出,有限的资金集中在业绩稳定增长的白马蓝筹上,中小创股票估值不
断压缩,跌幅较大。可转债市场受到供给放量以及股债双杀的影响跌幅较大,但个别转债如白云华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
6
转债和歌尔转债等则因正股表现强劲而上涨。
报告期内,本基金增加了权益持仓,增持了长久期利率债并减持了部分短久期信用债,同时
积极参与了新股申购。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至2017 年6 月30 日,华夏永福养老理财混合A 基金份额净值为1.559 元,本报告期份额
净值增长率为3.38% ;同期业绩比较基准增长率为0.87%。
4.5报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
报告期内,本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。
§5 投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产的
比例(%)
1 权益投资 104,761,830.55 22.56
其中:股票 104,761,830.55 22.56
2 固定收益投资 336,896,722.75 72.55
其中:债券 299,628,672.75 64.52
资产支持证券 37,268,050.00 8.03
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金
融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 10,898,205.78 2.35
7 其他各项资产 11,825,529.29 2.55
8 合计 464,382,288.37 100.00
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
7
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业
- -
B 采矿业
439,584.00 0.11
C 制造业
60,112,591.74 15.59
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业
12,026,499.82 3.12
E 建筑业
12,267,816.00 3.18
F 批发和零售业
2,655,747.04 0.69
G 交通运输、仓储和邮政业
- -
H 住宿和餐饮业
- -
I 信息传输、软件和信息技术服务业
- -
J 金融业
17,259,591.95 4.48
K 房地产业
- -
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
- -
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
- -
S 综合
- -
合计
104,761,830.55 27.17
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元)
占基金资产净值
比例( %)
1 600116 三峡水利 880,542 9,870,875.82 2.56
2 002241 歌尔股份 380,666 7,339,240.48 1.90
3 601688 华泰证券 407,900 7,301,410.00 1.89
4 600104 上汽集团 233,983 7,265,172.15 1.88
5 002050 三花智控 421,797 6,883,727.04 1.78
6 600477 杭萧钢构 392,600 5,991,076.00 1.55
7 300145 中金环境 350,628 5,932,625.76 1.54
8 601166 兴业银行 343,800 5,796,468.00 1.50华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
8
9 601600 中国铝业 1,217,000 5,500,840.00 1.43
10 002456 欧菲光 299,914 5,449,437.38 1.41
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元)
占基金资产净值
比例( %)
1 国家债券 59,822,000.00 15.51
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 157,869,000.00 40.94
5 企业短期融资券 19,988,000.00 5.18
6 中期票据 48,911,000.00 12.68
7 可转债(可交换债) 13,038,672.75 3.38
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 299,628,672.75 77.69
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
(%)
1 170010
17 附息国债
10
400,000 39,844,000.00 10.33
2 1280388 12 蒙路债 300,000 30,732,000.00 7.97
3 1580228 15 渝能源债 300,000 29,502,000.00 7.65
4 122147 12 华新02 200,000 20,170,000.00 5.23
5 101556034
15 鞍钢
MTN001
200,000 20,034,000.00 5.19
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
序号 证券代码 证券名称 数量( 张) 公允价值(元)
占基金资产净
值比(%)
1 142579 花呗15A1 200,000.00 20,000,000.00 5.19
2 142154 国药1 优1 50,000.00 5,000,450.00 1.30
3 142297 国控一A2 48,000.00 4,800,000.00 1.24华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
9
4 142637 汇通9A6 30,000.00 3,000,000.00 0.78
5 142636 汇通9A5 30,000.00 3,000,000.00 0.78
6 142399 PR 聚肆A1 40,000.00 1,467,600.00 0.38
7 - - - - -
8 - - - - -
9 - - - - -
10 - - - - -
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无股指期货投资。
5.9.2本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末无股指期货投资。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1本期国债期货投资政策
本基金本报告期末无国债期货投资。
5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无国债期货投资。
5.10.3本期国债期货投资评价
本基金本报告期末无国债期货投资。
5.11投资组合报告附注
5.11.1 报告期内,本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求,未发现本基金投资的前十名证
券的发行主体本期出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情
形。
5.11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3其他资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 143,562.08华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
10
2 应收证券清算款 5,800,224.91
3 应收股利 -
4 应收利息 5,575,079.28
5 应收申购款 306,663.02
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 11,825,529.29
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
1 128010 顺昌转债 3,394,655.55 0.88
2 110032 三一转债 2,131,272.00 0.55
3 110033 国贸转债 1,721,826.80 0.45
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情况
说明
1 300145 中金环境 5,932,625.76 1.54 重大事项
5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
项目
华夏永福养老理财混合
A
华夏永福养老理财混合C
本报告期期初基金份额总额 617,953,500.32 -
报告期基金总申购份额 16,053,079.57 -
减:报告期基金总赎回份额 386,696,414.74 -
报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 247,310,165.15 -华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
11
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金
情况
投资
者类
别 序号
持有基金份
额比例达到
或者超过
20% 的时间
区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额
份额
占比
机构 1
2017-04-
01 至2017-
06-05
355,112,926.1
4
-
355,112,926.1
4
- -
产品特有风险
本基金在报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或者超过基金总份额20%的情形,在
市场流动性不足的情况下,如遇投资者巨额赎回或集中赎回,基金管理人可能无法以合理的价格
及时变现基金资产,有可能对基金净值产生一定的影响,甚至可能引发基金的流动性风险。
在特定情况下,若持有基金份额占比较高的投资者大量赎回本基金,可能导致在其赎回后本基金
资产规模持续低于5000 万元,面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
8.2影响投资者决策的其他重要信息
1、报告期内披露的主要事项
2017 年4 月7 日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增中银国际证券有
限责任公司为代销机构的公告。
2017 年5 月17 日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金在财通证券股份有限
公司开通定期定额申购业务的公告。
2017 年6 月3 日发布华夏基金管理有限公司关于青岛分公司营业场所变更的公告。
2017 年6 月16 日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金在上海华夏财富投资
管理有限公司网上交易平台开通定期定额申购业务的公告。
2017 年6 月29 日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增浙江金观诚财富
管理有限公司为代销机构的公告。华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
12
2、其他相关信息
华夏基金管理有限公司成立于1998 年4 月9 日,是经中国证监会批准成立的首批全国性基
金管理公司之一。公司总部设在北京,在北京、上海、深圳、成都、南京、杭州、广州和青岛设
有分公司,在香港、深圳、上海设有子公司。公司是首批全国社保基金管理人、首批企业年金基
金管理人、境内首批QDII 基金管理人、境内首只ETF 基金管理人、境内首只沪港通ETF 基金
管理人、首批内地与香港基金互认基金管理人、首批基本养老保险基金投资管理人资格、首家加
入联合国责任投资原则组织的公募基金公司,以及特定客户资产管理人、保险资金投资管理人,
香港子公司是首批RQFII 基金管理人。华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。
华夏基金以深入的投资研究为基础,尽力捕捉市场机会,为投资人谋求良好的回报。根据银
河证券基金研究中心基金业绩统计报告,在基金分类排名中(截至2017 年6 月30 日数据),华
夏大盘精选混合在137 只普通偏股型基金(A 类)中排名第5;华夏消费升级混合A 在256 只灵
活配置型基金(股票上下限0-95%+ 基准股票比例30%-60%)(A 类)中排名第2;华夏回报混
合A 和华夏回报二号混合分别在172 只绝对收益目标基金(A 类)中排名第2 和第3;华夏全球
股票(QDII)在56 只QDII 股票型基金(A 类)中排名第3;华夏安康债券C 在126 只普通债券型
基金(二级非A 类)中排名第9;华夏可转债增强债券A 在17 只可转换债券型基金(A 类)中
排名第3。
在客户服务方面,2 季度,华夏基金继续以客户需求为导向,努力提高客户使用的便利性和
服务体验:(1)新增开通华夏财富宝货币、华夏薪金宝货币网上交易快速赎回业务,并且将单
日单账户快速赎回份额上调至50 万份,更好地满足了投资者的流动性需求;(2)网上交易上线
中信银行和广发银行快捷支付业务,华夏财富网上交易上线定投通功能,为客户提供了更多的便
捷理财方式;(3)开展“ 华夏基金19 周年司庆” 、“4 月万物生长,定投让理财生花”、“ 知识就是
红包”等活动,为客户提供多样化的投资者教育和关怀服务。
§9备查文件目录
9.1备查文件目录
9.1.1 中国证监会核准基金募集的文件;
9.1.2《华夏永福养老理财混合型证券投资基金基金合同》;
9.1.3《华夏永福养老理财混合型证券投资基金托管协议》;
9.1.4 法律意见书;
9.1.5 基金管理人业务资格批件、营业执照;华夏永福养老理财混合型证券投资基金2017 年第2 季度报告
13
9.1.6 基金托管人业务资格批件、营业执照。
9.2存放地点
备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。
9.3查阅方式
投资者可到基金管理人和/ 或基金托管人的住所免费查阅备查文件。在支付工本费后,投资
者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
华夏基金管理有限公司
二〇一七年七月二十日