建 信 核 心 精选 混 合 型 证券 投 资 基 金
2017 年第2 季度报告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 建信基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
报告送 出日期：2017 年 7 月20 日 建信核心精选混合 2017 年第 2 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 7 月 17 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容 不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至6 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 建信核 心精 选混 合
基金主 代码 530006
交易代 码 530006
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2008 年 11 月 25 日
报告期 末基 金份 额总 额 333,156,106.23 份
投资目 标
本基金 通过 对宏 观经 济环 境、 市 场环 境、 行业 特征 和
公司基 本面 的深 入研 究， 精选具 有良 好成 长性 和价 值
性的上 市公 司股 票， 在有 效控制 风险 的前 提下 力争 实
现基金 资产 的长 期稳 定增 值。
投资策 略
本基金 采取 自上 而下 与自 下而上 相结 合的 投资 策略 。
基金管 理人 对经 济环 境、 市场状 况、 行业 特性 等宏 观
层 面 信 息 和 个 股 、 个 券 的 微 观 层 面 信 息 进 行 综 合 分
析，作 出投 资决 策。
业绩比 较基 准
本基金投资业绩比较基准为： 75%× 沪深 300 指数
+25%× 中国 债券 总指 数。
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型证 券投 资基金 ， 其 预期 收益 及预 期
风 险 水 平 低 于 股 票 型 基 金, 高于债券型基金和 货币市
场基金,属 于中 高收 益/风 险特征 的基 金。
基金管 理人 建信基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 4 月 1 日 － 2017 年6 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 1,280,535.79
2.本期 利润 26,298,778.82
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0786
4.期末 基金 资产 净值 507,920,443.63
5.期末 基金 份额 净值 1.525
1、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 损益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动损 益。
2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 5.46% 0.76% 4.53% 0.47% 0.93% 0.29%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
本报告 期， 本基 金的 投资 组合比 例符 合基 金合 同的 要求。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
姚 锦
权 益 投 资
部总经
理 、 本 基
金 的 基 金
经理
2017 年 6 月
9 日
- 13
博 士 。曾 任 天津 通广 三星
电 子 有限 公 司工 程师 ，天
弘 基 金管 理 公司 研究 员、
研 究 部副 主 管、 研究 部主
管 、 投资 部 副总 经理 兼研
究总监 等职 ，2009 年 3 月
17 日至 2011 年 3 月 3 日
担 任 天弘 永 利债 券型 证券
投 资 基 金 基金 经 理；2009建信核心精选混合 2017 年第 2 季度报告
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年12 月17 日至2011 年5
月 5 日任 天弘 周期 策略 股
票 型 证券 投 资基 金基 金经
理 。 历任 我 公司 研究 部首
席 策 略分 析 师、 权益 投资
部 副 总监 兼 研究 部首 席策
略 分 析师 、 权益 投资 部总
经理，2012 年 2 月 17 日
起 任 建信 优 选成 长混 合型
证 券 投资 基 金基 金经 理，
2012 年 8 月 14 日至 2014
年 3 月 6 日任 建信 社会 责
任 混 合型 证 券投 资基 金基
金经理 ；2014 年 1 月 20
日 起 任建 信 保本 基金 的基
金经理 ， 该基金 于 1 月 23
日 起 转型 为 建信 积极 配置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金 ， 姚锦 继 续担 任该 基金
的基金 经理 ；2017 年 6 月
9 日 起任 建 信核 心精 选混
合 型 证券 投 资基 金基 金经
理。
潘龙玲
本 基 金 的
基金经 理
2016 年 3 月
30 日
- 5
硕 士 。曾 任 北京 诺华 制药
有 限 公 司 药 品 临 床 研 究
员 、 凯维 斯 医药 咨询 公司
药 品 临床 研 发项 目经 理；
2012 年 3 月至 2014 年 5
月就职 于 安 邦资 产管 理公
司，任 研究 员；2014 年 6
月加入 我公 司， 任研 究员 。
2016 年 3 月 30 日 起任 建
信 核 心精 选 混合 基金 的基
金经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人不存 在损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。基 金管 理人勤 勉尽 责地
为基金 份额 持有 人谋 求利 益，严 格遵 守《 证券 法》 、《证 券投 资基 金法 》、 其他有 关法 律法 规的
规定和 《建 信核 心精 选混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》的 规定 。
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4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公 平对 待投 资人 ，保 护投资 人利 益， 避免 出现 不正当 关联 交易 、利 益输 送等违 法违 规行
为，公 司根 据《 证券 投资 基金法 》、 《证 券投 资基 金管理 公司 内部 控制 指导 意见》 、《 证券 投资
基金公 司公 平交 易制 度指 导意见 》、 《基 金管 理公 司特定 客户 资产 管理 业务 试点办 法》 等法 律法
规和公 司内 部制 度， 制定 和修订 了《 公平 交易 管理 办法》 、《 异常 交易 管理 办法》 、《 公司 防范
内幕交 易管 理办 法》 、《 利益冲 突管 理办 法》 等风 险管控 制度 。公 司使 用的 交易系 统中 设置 了公
平交易 模块 ，一 旦出 现不 同基金 同时 买卖 同一 证券 时，系 统自 动切 换至 公平 交易模 块进 行操 作，
确保在 投资 管理 活动 中公 平对待 不同 投资 组合 ，严 禁直接 或通 过第 三方 的交 易安排 在 不 同投 资组
合之间 进行 利益 输送 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人所有 投资 组合 参与 的交 易所公 开竞 价同 日反 向交 易成交 较少 的单
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的 情况 有1 次 ， 原因 是投 资组 合投 资策 略需要 ， 未 导致 不公
平交易 和利 益输 送。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
二季度 ，A 股市 场指 数表 现分化 ，上 证综 指下 跌 0.93% 、 沪深300 指数 上涨6.10%、中证 500
指数下 跌4.12% ，创 业板 综指下 跌 7.81% 。
宏观经 济方 面， 二季 度经 济增速 整体 下行 ，呈 温和 放缓趋 势。 房地 产销 售显 著回落 ，地 产新
开工增 速 明 显下 行； 制造 业投资 表现 相对 较好 ，但 基建投 资受 融资 来源 及成 本上升 影响 增速 预计
从一季 度高 位下 行。
企业盈 利方 面， 受制 于石 油等中 上游 周期 品价 格回 落、地 产销 售增 速下 滑以 及略有 透支 的基
建投资 ， 预计 周期 类行 业 盈利增 速较 一季 度下 行 。 传统消 费行 业业 绩表 现稳 定， 服务 业中 的保 险、
环保、 高速 以及 新兴 产业 链中 的 OLED 、 苹果 、新 能 源汽车 等板 块景 气度 有所 回升。
金融市 场方 面， 二季 度以 来金融 监管 力度 加大 ，去 杠杆进 程持 续推 进， 金融 市场流 动性 整体
中性偏 紧。 资本 市场 制度 改革加 速， “再 融资 新规 ”，“ 减持 新规 ”等 政策 压制上 市公 司监 管套
利空间 ， 引 导产 业资 本“ 脱虚向 实” 。
本基金 一贯 采取 自下 而上 精选个 股的 投资 策略 ，重 点配置 企业 盈利 增长 较快 、估值 安全 边际建信核心精选混合 2017 年第 2 季度报告
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相对较 高的 个股 配置 ，食 品饮料 、生 物医 药、 保险 等业绩 较为 确定 的板 块， 预计全 年也 有较 好收
益。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期基 金净 值增 长 率5.46% ， 波 动 率0.76% ， 业 绩比较 基准 收益 率 4.53% ， 波动 率0.47% 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 422,329,843.18 82.11
其中： 股票
422,329,843.18 82.11
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
91,558,413.70 17.80
8 其他资 产
453,800.14 0.09
9 合计
514,342,057.02
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票 投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 311,620,667.32 61.35
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
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E 建筑业 6,201,022.24 1.22
F 批发和 零售 业 43,109,689.31 8.49
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 2,216.19 0.00
J 金融业 61,394,833.00 12.09
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
1,415.12 0.00
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 - -
合计 422,329,843.18 83.15
以上行 业分 类 以2017 年06 月 30 日 的证 监会 行业 分 类标准 为依 据。
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 未投 资 港 股通 股 票。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601601 中国太 保 993,500 33,649,845.00 6.63
2 000423 东阿阿 胶 464,677 33,405,629.53 6.58
3 600529 山东药 玻 1,321,084 32,459,033.88 6.39
4 600062 华润双 鹤 1,173,783 32,196,867.69 6.34
5 600519 贵州茅 台 58,624 27,661,734.40 5.45
6 000568 泸州老 窖 399,947 20,229,319.26 3.98
7 600276 恒瑞医 药 384,518 19,452,765.62 3.83
8 000651 格力电 器 422,086 17,377,280.62 3.42
9 603180 金牌厨 柜 238,400 15,758,240.00 3.10
10 601318 中国平 安 311,600 15,458,476.00 3.04
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
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5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 报告 期内 未投 资于 国债期 货。
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本基金 该报 告期 内投 资前 十名证 券的 发行 主体 均无 被监管 部门 立案 调查 和在 报告编 制日 前一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 。
5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票未 超出基 金合 同规 定的 投资 范围。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 399,256.51
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 22,040.60
5 应收申 购款 32,503.03
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 453,800.14
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票 中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 未存 在流 通受 限的 情况。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 335,409,364.22
报告期 期间 基金 总申 购份 额 9,483,480.17
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 11,736,738.16
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
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报告期 期末 基金 份额 总额 333,156,106.23
上述总 申购 份额 含转 换转 入份额 ，总 赎回 份额 含转 换转出 份额 。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金 份 额变 动情况
本基金 本报 告期 基金 管理 人未持 有本 基金 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本基金 本报 告期 未发 生管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况 。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
单位： 份
投资者
类别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份
额比例达 到
或者超过20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1
4 月 1 日 至 6
月 30 日
97,604,312.56 0.00 0.00 97,604,312.56 29.30%
产品特有 风险
本基金由 于存在 单一投 资 者份额占 比达到 或超过20% 的情况 ， 可 能会出 现因 集中赎回 而引发 的基
金流动性 风险， 敬请投 资 者注意。
本基金管 理人将 不断完 善 流动性风 险管控 机制， 持 续做好基 金流动 性风险 的 管控工作 ， 审慎 评估
大额申赎 对基金 运作的 影 响，采取 有效措 施切实 保 护持有人 合法权 益。 建信核心精选混合 2017 年第 2 季度报告
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§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 建信 核 心精选 混合 型证 券投 资基 金设立 的文 件；
2 、《 建信 核心 精选 混合 型 证券投 资基 金基 金合 同》 ；
3 、《 建信 核心 精选 混合 型 证券投 资基 金招 募 说 明书 》；
4 、《 建信 核心 精选 混合 型 证券投 资基 金托 管协 议》 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
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