对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
鹏华弘泰C(001775)

鹏华弘泰:2017年第二季度报告查看PDF公告

 
 
鹏 华 弘 泰 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金 
2017 年第2 季度报告 
 
2017 年6 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 鹏华基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中国工商银 行股份有限公司 
报告送 出日期:2017 年 7 月20 日 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 
第 2 页 共 15 页


§1 重要提 示 基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏, 并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。


基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于2017 年 7 月 17 日复 核了 本 报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容,保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈 述或者 重大 遗漏 。 基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ,投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本 基金的 招募 说明 书。 本报告 中财 务资 料未 经审 计。 本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至6 月 30 日止 。 §2 基金产 品概况 基金简 称 鹏华弘 泰混 合 场内简 称 - 基金 主 代码 206001 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2002 年 5 月 24 日 报告期 末基 金份 额总 额 620,394,961.56 份 投资目 标 本基金 在科 学严 谨的 资产 配置框 架下 , 严 选安 全 边际较 高的 股票、 债券 等 投资标 的, 力 争实 现绝 对收益 的目 标。 投资策 略 1、资 产配 置策 略 本基金 将通 过跟 踪考 量通 常的宏 观经 济变 量 ( 包 括GDP 增长 率、CPI 走 势、M2 的 绝对 水平 和增 长 率、 利 率水 平与 走势 等) 以及各 项国 家政 策 ( 包 括财政 、税 收、 货币 、汇 率政策 等) ,并 结合 美 林时钟 等科 学严 谨的 资产 配置模 型, 动态 评估 不 同资产 大类 在不 同时 期的 投资价 值及 其风 险收 益特征, 追求 股票、 债券 和货币 等大 类资 产的 灵 活配置 和稳 健的 绝对 收益 目标。 2、股 票投 资策 略 本基金 通过 自上 而下 及自 下而上 相结 合的 方法 挖掘优 质的 上市 公司 , 严 选其中 安全 边际 较高 的 个股构 建投 资组 合: 自上 而下地 分析 行业 的增 长 前景、 行业 结构、 商业 模 式、 竞 争要 素等 分析 把 握其投 资机 会; 自 下而 上 地评判 企业 的产 品、 核 心竞争 力、 管理 层、 治 理 结构等 ; 并 结合 企业 基 本面和 估值 水平 进行 综合 的研判 , 严 选安 全边 际鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 3 页 共 15 页


较高的 个股 ,力 争实 现组 合的绝 对收 益。 (1) 自上 而下 的行 业遴 选 本基金 将自 上而 下地 进行 行业遴 选, 重点 关注 行 业增长 前景、 行业 利润 前 景和行 业成 功要 素。 对 行业增 长前 景, 主要 分析 行业的 外部 发展 环境 、 行业的 生命 周期 以及 行业 波动与 经济 周期 的关 系等; 对行 业利 润前 景, 主要分 析行 业结 构, 特 别是业 内竞 争的 方式、 业 内竞争 的激 烈程 度、 以 及业内 厂商 的谈 判能 力等 。 基于 对行 业结 构的 分 析形成 对业 内竞 争的 关键 成功要 素的 判断 , 为 预 测企业 经营 环境 的变 化建 立起扎 实的 基础 。 (2) 自下 而上 的个 股选 择 本基金 主要 从两 方面 进行 自下而 上的 个股 选择 : 一方面 是竞 争力 分析 , 通 过对公 司竞 争策 略和 核 心竞争 力的 分析 , 选 择具 有可持 续竞 争优 势的 上 市公司 或未 来具 有广 阔成 长空间 的公 司。 就公 司 竞争策 略, 基于 行业 分析 的结果 判断 策略 的有 效 性、 策略 的实 施支 持和 策 略的执 行成 果; 就 核心 竞争力, 分析 公司 的现 有 核心竞 争力, 并判 断公 司能否 利用 现有 的资 源、 能力和 定位 取得 可持 续 竞争优 势。 另一方 面是 管理 层分 析, 在国内 监管 体系 落后 、 公司治 理结 构不 完善 的基 础上, 上市 公司 的命 运 对管理 团队 的依 赖度 大大 增加。 本基 金将 着重 考 察公司 的管 理层 以及 管理 制度。 (3) 综合 研判 本基金 在自 上而 下和 自下 而上的 基础 上, 结合 估 值分析, 严选 安全 边际 较 高的个 股, 力 争实 现组 合的绝 对收 益。 通过 对估 值方法 的选 择和 估值 倍 数的比 较, 选 择股 价相 对 低估的 股票。 就估 值方 法而言 , 基 于行 业的 特点 确定对 股价 最有 影响 力 的关键 估值 方法 ( 包括PE 、 PEG 、 PB 、 PS 、 EV/EBITDA 等) ; 就估 值倍 数而 言, 通 过业内 比较 、历 史比 较和增 长性 分析 ,确 定具 有上升 基础 的股 价水 平。 3、债 券投 资策 略 本基金 债券 投资 将采 取久 期策略 、 收 益率 曲线 策 略、 骑乘 策略 、 息 差策 略 、 个 券选 择策 略、 信用 策略、 中小 企业 私募 债投 资策略 等积 极投 资策 略, 灵活 地调 整组 合的 券 种搭配, 精选 安全 边际 较高的 个券 ,力 争实 现组 合的绝 对收 益。 (1) 久期 策略 久期管 理是 债券 投资 的重 要考量 因素 , 本 基金 将 采用以 “目 标久 期” 为 中 心、 自 上而 下的 组合 久 期管理 策略 。 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 4 页 共 15 页


(2) 收益 率曲 线策 略 收益率 曲线 的形 状变 化是 判断市 场整 体走 向的 一个重 要依 据, 本基 金将 据此调 整组 合长 、中 、 短期债 券的 搭配 ,并 进行 动态调 整。 (3) 骑乘 策略 本基金 将采 用基 于收 益率 曲线分 析对 债券 组合 进行适 时调 整的 骑乘 策略 , 以达 到增 强组 合的 持 有期收 益的 目的 。 (4) 息差 策略 本基金 将采 用息 差策 略, 以达到 更好 地利 用杠 杆 放大债 券投 资的 收益 的目 的。 (5) 个券 选择 策略 本基金 将根 据单 个债 券到 期收益 率相 对于 市场 收益率 曲线 的偏 离程 度 , 结合信 用等 级 、 流 动性 、 选择权 条款 、 税赋 特点 等 因素 , 确 定其 投资 价值 , 选择定 价合 理或 价值 被低 估的债 券进 行投 资。 (6) 信用 策略 本基金 通过 主动 承担 适度 的信用 风险 来获 取信 用溢价 , 根 据内、 外部 信 用评级 结果 , 结 合对 类 似债券 信用 利差 的分 析以 及对未 来信 用利 差走 势的判 断, 选 择信 用利 差 被高估、 未来 信用 利差 可能下 降的 信用 债进 行投 资。 (7) 中小 企业 私募 债投 资 策略 中小企 业私 募债 券是 在中 国境内 以非 公开 方式 发行和 转让 , 约 定在 一定 期限还 本付 息的 公司 债 券。 由于 其非 公开 性及 条 款可协 商性, 普遍 具有 较高收 益。 本基 金将 深入 研究发 行人 资信 及公 司 运营情 况, 合理 合规 合格 地进行 中小 企业 私募 债 券投资 。 本 基金 在投 资过 程中密 切监 控债 券信 用 等级或 发行 人信 用等 级变 化情况 ,尽 力规 避风 险,并 获取 超额 收益 。 4、股 指期 货、 权证 等投 资 策略 本基金 可投 资股 指期 货、 权证和 其他 经中 国证 监 会允许 的金 融衍 生产 品。 本基金 投资 股指 期货 将根 据风险 管理 的原 则, 以 套期保 值为 目的, 主要 选 择流动 性好、 交易 活跃 的股指 期货 合约 。 本 基金 力争利 用股 指 期 货的 杠 杆作用 , 降 低申 购赎 回时 现金资 产对 投资 组合 的 影响及 投资 组合 仓位 调整 的交易 成本 , 达 到稳 定 投资组 合资 产净 值的 目的 。 基金管 理人 将建 立股 指期 货交易 决策 部门 或小 组, 授 权特 定的 管理 人员 负责股 指期 货的 投资 审 批事项 , 同 时针 对股 指期 货交易 制定 投资 决策 流 程和风 险控 制等 制度 并报 董事会 批准 。 本基金 通过 对权 证标 的证 券基本 面的 研究 , 并 结鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 5 页 共 15 页


合权证 定价 模型 及价 值挖 掘策略、 价差 策略、 双 向权证 策略 等寻 求权 证的 合理估 值水 平, 追求 稳 定的当 期收 益。 5、资 产支 持证 券的 投资 策 略 本基金 将综 合运 用战 略资 产配置 和战 术资 产配 置进行 资产 支持 证券 的投 资 组合 管理 , 并 根据 信 用风险 、 利 率风 险和 流动 性风险 变化 积极 调整 投 资策略 ,严 格遵 守法 律法 规和基 金合 同的 约定 , 在保证 本金 安全 和基 金资 产流动 性的 基础 上获 得稳定 收益 。 业绩比 较基 准 一年期 银行 定期 存款 利率 (税后 )+3% 风险收 益特 征 本基金 属于 混合 型基 金, 其预期 风险 和预 期收 益 高于货 币市 场基 金、 债 券 型基金, 低于 股票 型基 金, 属于 证券 投资 基金 里 中高风 险、 中 高预 期收 益的品 种。 基金管 理人 鹏华基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金保 证人 - 下属分 级基 金的 基金 简称 鹏华弘 泰混 合 A 鹏华弘 泰混 合 C 下属分 级基 金的 场内 简称 - - 下属分 级基 金的 交易 代码 206001 001775 下属分 级基 金的 前端 交易 代码 - - 下属分 级基 金的 后端 交易 代码 - - 报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 620,384,974.58 份 9,986.98 份 下属分 级基 金的 风险 收益 特征 风险收 益特 征同 上。 风险收 益特 征同 上。


§3 主要财 务指标和基金净值 表现 3.1 主 要财 务指标 单位: 人民 币元 主要财 务指 标 报告期 ( 2017 年4 月1 日 - 2017 年6 月 30 日 ) 鹏华弘 泰混 合 A 鹏华弘 泰混 合 C 1. 本 期已 实现 收益 14,937,903.58 2,381.67 2.本 期利 润 8,207,825.97 -59.24 3.加 权平 均基 金份 额本 期 利润 0.0379 -0.0006 4.期 末基 金资 产净 值 649,509,529.88 10,520.95 5.期 末基 金份 额净 值 1.0469 1.0535 注:1 、本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 (不 含公 允价值 变动 收益 )扣 除相关 费用 后的 余额 ,本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 6 页 共 15 页


2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ( 例如 , 开 放 式基金 的申 购赎 回费 、 基金转 换费 等) ,计 入费 用 后实际 收益 水平 要低 于所 列数字 。 3.2 基 金净 值表现 3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 鹏华弘 泰混 合 A 阶段 净值增 长 率① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准收 益率标 准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个 月 1.24% 0.16% 1.12% 0.01% 0.12% 0.15% 鹏华弘 泰混 合 C 阶段 净值增 长 率① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准收 益率标 准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个 月 1.42% 0.16% 1.12% 0.01% 0.30% 0.15% 注:业 绩基 准= 一年 期银 行 定期存 款利 率( 税后)+3% 3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率 变 动的 比较 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 7 页 共 15 页


注:1 、本 基金 基金 合同 于 2002 年5 月24 日 生效,2015 年 8 月 14 日鹏 华弘 泰C 类 份额 成立 。 2、截 至建 仓期 结束 ,本 基 金的各 项投 资比 例已 达到 基金合 同中 规定 的各 项比 例。 3.3 其 他指 标 注:无 。


§4 管理人 报告 4.1 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 简介


姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业 年限 说明 任职日 期 离任日 期 祝松 本 基 金 基 金 经 理 2016 年 2 月27 日 - 11 祝松先 生 , 国 籍中 国, 经 济 学硕士 , 11 年 金融 证券 从 业 经验。 曾 任职 于中 国工 商 银 行深圳 市分 行资 金营 运部 , 从事债券投资及理财产品 组合投 资管 理; 招 商银 行 总 行金融 市场 部, 担 任代 客 理鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 8 页 共 15 页


财投资 经理, 从事 人民 币 理 财产品组合的投资管理工 作。 2014 年 1 月加 盟鹏 华 基 金管理 有限 公司, 从事 债 券 投资管 理工 作 , 2014 年 2 月 起担任普天债券基金基金 经理 , 2014 年 2 月 起兼 任 鹏 华 丰 润 债 券 (LOF ) 基 金 基 金经理 , 2014 年 3 月起 兼 任 鹏华产业债债券基金基金 经理 , 2015 年 3 月 起兼 任 鹏 华双债加利债券基金基金 经理,2015 年 12 月起 兼 任 鹏华丰华债券 基 金 基 金 经 理, 2016 年 2 月起 兼任 鹏华 弘泰混合基金基金经理, 2016 年6 月起 兼任 鹏华 金 城 保本混 合基 金、 鹏 华丰 茂 债 券 基 金 基 金 经 理 ,2016 年 12 月 起 兼 任 鹏 华 永 盛 定 期 开放债 券、 鹏华 丰惠 债券 、 鹏华丰盈债券基金经理, 2017 年3 月起 兼任 鹏华 永 安 定期开放债券基金基金经 理, 2017 年 5 月起 兼任 鹏 华 永泰定期开放债券基金基 金经理, 现同 时担 任固 定 收 益部副 总经 理。 祝 松先 生 具 备基金 从业 资格。 本报 告 期 内本基金基金经理发生变 动, 增聘 周恩 源为 本基 金 基 金经理 。 周恩源 本 基 金 基 金 经 理 2017 年 5 月24 日 - 5 周恩源 先生 , 国籍 中国 , 经 济学博 士,5 年金 融证 券 从 业经验 。 2012 年 6 月加 盟 鹏 华基金 管理 有限 公司, 从 事 债券投 资研 究工 作, 担 任 固 定 收 益 部 基 金 经 理 助 理/ 高 级债券 研究 员 , 2016 年 2 月 起担任 鹏华 丰泽 债券 (LOF ) 基金基 金经 理 , 2016 年 2 月 起兼任鹏华弘泽混合基金 基金经 理 , 2016 年 9 月起兼 任鹏华 丰饶 定期 开放 债券 、 鹏华弘 腾混 合、 鹏 华弘 康 混鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 9 页 共 15 页


合 基 金 基 金 经 理 ,2016 年 10 月 起 兼 任 鹏 华 弘 尚 混 合 基金基 金经 理 , 2017 年 3 月 起兼任 鹏华 丰享 债券、 鹏 华 丰玉债券基金基金经理, 2017 年5 月起 兼任 鹏华 弘 泰 混合基 金基 金经 理。 周 恩 源 先生具 备基 金从 业资 格。 本 报告期内本基金基金经理 发生变 动, 增 聘 周 恩源 为 本 基金基 金经 理。 注: 1. 任职 日期 和离 任日 期均指 公司 作出 决定 后正 式对外 公告 之日 ; 担 任新 成 立基金 基金 经理 的, 任职日 期为 基金 合同 生效 日。 2. 证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 关于 从业 人员 资格 管理办 法的 相关 规定 。 4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 报告期 内, 本基 金管 理人 严格遵 守《 证券 投资 基金 法》等 法律 法规 、中 国证 监会的 有关 规定 以及基 金合 同的 约定 ,本 着诚实 守信 、勤 勉尽 责的 原则管 理和 运作 基金 资产 ,在严 格控 制风 险的 基础上 ,为 基金 份额 持有 人谋求 最大 利益 。本 报告 期内, 本基 金运 作合 规, 不存在 违反 基金 合同 和损害 基金 份额 持有 利益 的行为 。 4.3 公 平交 易专项 说明 4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况 报告期 内, 本基 金管 理人 严格执 行公 平交 易制 度, 确保不 同投 资组 合在 研究 、交易 、分 配等 各环节 得到 公平 对待 。 4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明 报告期 内, 本基 金未 发生 违法违 规且 对基 金财 产造 成损失 的异 常交 易行 为 。 本报告 期内 未发 生基 金管 理人管 理的 所有 投资 组合 参与的 交易 所公 开竞 价同 日反向 交易 成交 较少的 单边 交易 量超 过该 证券当 日成 交量 的 5% 的 情 况。 4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 二季度 债券 市场 先跌 后涨 ,总体 震荡 微跌 ,中 债总 财富指 数回 报为-0.13% 。 二季度 ,经 济走 势总体 平稳 ,与 此同 时, 金融监 管力 度在 二季 度初 显著加 强, 债市 出现 一轮 下跌;5 月 中旬 ,叠 加监管 风险 下降 ,并 且央 行投放 基础 货币 力度 有所 增加, 债市 出现 一轮 反弹 。 具体操 作方 面, 本基 金寻 求在控 制回 撤的 前提 下获 取稳定 收益 。二 季度 ,我 们股票 操作 相对 灵活 , 在6 月 阶段 性增 加 了白马 与蓝 筹的 持仓 , 此 外, 也积 极参 与了 新股 的 申购 , 债 券配 置方 面, 将资金 主要 投资 于NCD 、 短融等 短久 期品 种, 较好 地规避 了债 市波 动的 风险 ,为组 合提 供了 稳定鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 10 页 共 15 页


收益。


4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现 报告期 内,A、C 类 产品 分 别上 涨 1.24% 、1.42% , 同 期业绩 比较 基准 为 1.12% 。 4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明 无。 §5 投资组 合报告 5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况


序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 132,013,848.32 20.14 其中: 股票


132,013,848.32 20.14 2 基金投 资 - - 3 固定收 益投 资


238,076,000.00 36.33 其中: 债券


238,076,000.00 36.33 资产支 持证 券 - - 4 贵金属 投资 - - 5 金融衍 生品 投资 - - 6 买入返 售金 融资 产


257,789,414.69 39.34 其中 : 买 断式 回购 的买 入返 售 金融资 产


- - 7 银行存 款和 结算 备付 金合 计


19,684,045.68 3.00 8 其他资 产


7,803,748.79 1.19 9 合计





655,367,057.48





100.00


5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合 5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合


代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例(%) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采矿业 10,199,600.00 1.57 C 制造业 86,843,248.32 13.37 D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供 应业 - - E 建筑业 10,260,800.00 1.58 F 批发和 零售 业 - - G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - - H 住宿和 餐饮 业 - - 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 11 页 共 15 页


I 信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务 业 - - J 金融业 24,710,200.00 3.80 K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 - - S 综合 - - 合计 132,013,848.32 20.32


5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合 注:无 。 5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细


序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净 值比例 (% ) 1 002415 海康威 视 709,885 22,929,285.50 3.53 2 601988 中国银 行 3,910,000 14,467,000.00 2.23 3 000651 格力电 器 280,000 11,527,600.00 1.77 4 000333 美的集 团 255,000 10,975,200.00 1.69 5 600690 青岛海 尔 700,000 10,535,000.00 1.62 6 601668 中国建 筑 1,060,000 10,260,800.00 1.58 7 601288 农业银 行 2,910,000 10,243,200.00 1.58 8 600028 中国石 化 1,720,000 10,199,600.00 1.57 9 002236 大华股 份 438,000 9,990,780.00 1.54 10 000725 京东方 A 1,970,000 8,195,200.00 1.26


5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合


序号 债券品 种 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (% ) 1 国家债 券 - - 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 79,702,000.00 12.27 其中: 政策 性金 融债 79,702,000.00 12.27 4 企业债 券 - - 5 企业短 期融 资券 - - 6 中期票 据 - - 7 可转债 (可 交换 债) - - 8 同业存 单 158,374,000.00 24.38 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 12 页 共 15 页


9 其他 - - 10 合计 238,076,000.00 36.65


5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例( %) 1 111715106 17 民生 银行 CD106 500,000 49,485,000.00 7.62 2 111795752 17 杭州 银行 CD095 500,000 49,470,000.00 7.62 3 111710218 17 兴业 银行 CD218 500,000 49,460,000.00 7.61 4 160311 16 进出 11 300,000 29,874,000.00 4.60 5 160217 16 国开 17 300,000 29,844,000.00 4.59


5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明 细


注:无 。


5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 注:无 。 5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细 注:无 。 5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细 注:无 。 5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策 本基金 投资 股指 期货 将根 据风险 管理 的原 则, 以套 期保值 为目 的, 主要 选择 流动性 好、 交易 活跃 的股指 期货 合约 。本 基金 力争利 用股 指期 货的 杠杆 作用, 降低 申购 赎回 时现 金资产 对投 资组 合的 影响及 投资 组合 仓位 调整 的交易 成本 ,达 到稳 定投 资组合 资产 净值 的目 的。 5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策 本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。 5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细 注:本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 国债 期货 投资。 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 13 页 共 15 页


5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价 本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。 5.11 投 资组 合报告 附注 5.11.1


本基金 投资 的前 十名 证券 中本期 没有 发行 主体 被监 管部门 立案 调查 的、 或在 报告编 制日 前一 年内受 到公 开谴 责、 处罚 的股票 。 5.11.2


本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。 5.11.3 其 他资 产构成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 78,225.01 2 应收证 券清 算款 4,954,599.94 3 应收股 利 - 4 应收利 息 2,766,845.37 5 应收申 购款 4,078.47 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 7,803,748.79


5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。


5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 注:本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。 5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 由于四 舍五 入的 原因 ,投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。 §6 开放式 基金份额变动 单位: 份 项目 鹏华弘 泰混 合 A 鹏华弘 泰混 合 C 报告期 期初 基金 份额 总额 1,327,322,198.08 481,932.12 报告期 期间 基金 总申 购份 额 2,960,429.91 5,262.44 减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 709,897,653.41 477,207.58 报告期 期间 基金 拆分 变动 份额( 份额 减 少以"-"填 列) - - 报告期 期末 基金 份额 总额 620,384,974.58 9,986.98 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 14 页 共 15 页





§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况 注: 截 止本 报告 期末 ,本 基 金管理 人未 持有 本基 金份 额。 7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细 注: 本 基金 管理 人本 报告 期 未申购 、赎 回或 者买 卖本 基金基 金份 额。 §8 影响投 资者决策的其他重 要信息 8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况 投 资 者 类 别 报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况 序 号 持有基金 份额比 例 达到或者 超过 20% 的时间区 间


期初 份额 申 购 份 额 赎回 份额 持有份额 份额占 比 机 构 1 20170401~20170630 1,042,138,585.93 - 700,000,000.00 342,138,585.93 55.15% 个 人 - - - - - - -








产品特有 风险 基 金份 额持 有人 持有 的基金 份额 所占 比例 过于 集中时 ,可 能会 因某 单一 基金份 额持 有人 大额 赎回 而 引 起基 金净 值剧 烈波 动,甚 至可 能引 发基 金流 动性风 险, 基金 管理 人可 能无法 及时 变现 基金 资产 以 应对基金 份额持 有人的 赎 回申请, 基金份 额持有 人 可能无法 及时赎 回持有 的 全部基金 份额。 注:1 、 申 购份 额包 含基 金 申购份 额 、 基 金转 换入 份 额、 场内 买入 份额 、 指数 分级基 金合 并份 额和 红利 再投; 2、赎 回份 额包 含基 金赎 回 份额、 基金 转换 出份 额、 场内卖 出份 额和 指数 分级 基金折 分份 额。 8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息 无。 鹏华弘泰混合 2017 年第 2 季度 报告 第 15 页 共 15 页


§9 备查文 件目录 9.1 备 查文 件目录 (一) 《 鹏华 弘泰 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》; (二) 《 鹏华 弘泰 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金基 金托管 协议 》; (三) 《 鹏华 弘泰 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金 2017 年第 2 季度 报告 》( 原 文)。 9.2 存 放地 点 深圳市 福田 区福 华三 路 168 号深 圳国 际商 会中 心第43 层鹏 华基 金管 理有 限公 司。 北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55 号中 国工 商银 行股 份 有限公 司 9.3 查 阅方 式 投资者 可在 基金 管理 人营 业时间 内免 费查 阅, 也可 按工本 费购 买复 印件 ,或 通过本 基金 管理 人网站 (http ://www.phfund.com ) 查阅 。 投资者 对本 报告 书如 有疑 问,可 咨询 本基 金管 理人 鹏华基 金管 理有 限公 司, 本公司 已开 通客 户服务 系统 ,咨 询电 话:4006788999 。 鹏 华基 金管理 有限 公司 2017 年 7 月 20 日