摩 根 士 丹 利华 鑫 品 质 生活 精 选
股 票 型 证 券投 资 基 金
2017 年第2 季度报告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 摩根士丹利 华鑫基金管理有限 公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2017 年 7 月20 日 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 2 页 共 12 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 7 月 18 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至6 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 大摩品 质生 活精 选股 票
基金主 代码 000309
交易代 码 000309
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 10 月 29 日
报告期 末基 金份 额总 额 538,871,700.31 份
投资目 标
本 基 金 通 过 投 资 于 经 济 结 构 转 型 过 程 中 能 够 引 领 或
积极参 与提 升民 众生 活品 质的企 业， 分享 其发 展和 成
长机会 ， 力 争获 取超 越业 绩比较 基准 的中 长期 稳定 收
益。
投资策 略
1、大 类资 产配 置策 略
本基金 采取 积极 的大 类资 产配置 策略 ， 通 过宏 观策 略
研究， 对相 关资 产类 别的 预期收 益进 行动 态跟 踪， 决
定大类 资产 配置 比例 。
2、股 票投 资策 略
主要采 取 “ 自下 而上” 的 选股策 略， 精心 挖掘 那些 具
有竞争 优势 和估 值优 势的 优秀上 市公 司， 通过 对上 市
公司品 牌力 、 执 行力 、 财 务数据 、 管 理层 、 管 理体 制
的分析 ， 仔 细甄 别出 高品 质公司 的各 项基 因， 判别 公
司发展 趋势 ， 精 选出 未来 发展前 景看 好并 且有 助于 推
动人民 生活 品质 提升 的上 市公司 股票 进行 投资 ， 在 严
格控制 投资 风险 的前 提下 ， 追求 基金 资产 长期 稳定 增
值。
3. 债 券投 资策 略 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 3 页 共 12 页
将结合 宏观 经济 变化 趋势 、 货币 政策 及不 同债 券品 种
的收益 率水 平、 流动 性和 信用风 险等 因素 ， 运 用利 率
预期、 久期 管理、 收益 率 曲线等 投资 管理 策略 ， 权 衡
到期收 益率 与市 场流 动性 构建和 调整 债券 组合 ， 在 追
求投资 收益 的同 时兼 顾债 券资产 的流 动性 和安 全性 。
4. 权 证投 资策 略
在确保 与基 金投 资目 标相 一致的 前提 下， 通过 对权 证
标的证 券的 基本 面研 究， 并结合 权证 定价 模型 估计 权
证价值 ， 本 着谨 慎和 风险 可控的 原则 ， 为 取得 与承 担
风险相 称的 收益 ，投 资于 权证。
业绩比 较基 准
沪深300 指 数收 益率 ×85 % + 标普 中国 债券 指数 收益 率
×15%
风险收 益特 征
本基金 为股 票型 基金 ， 其 预期风 险和 预期 收益 高于 货
币市场 基金 、 债 券型 基金 、 混合 型基 金， 属 于证 券 投
资基金 中较 高预 期风 险、 较高预 期收 益的 基金 产品 。
基金管 理人 摩根士 丹利 华鑫 基金 管理 有限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 4 月 1 日 － 2017 年6 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -14,364,855.05
2.本期 利润 949,720.25
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0012
4.期末 基金 资产 净值 1,022,316,597.83
5.期末 基金 份额 净值 1.897
注：1. 以上 所述 基金 业绩 指标不 包括 持有 人认 购或 交易基 金的 各项 费用 （例 如，开 放式 基金 的申
购赎回 费等 ） ， 计入 费用 后 实际收 益水 平要 低于 所列 数字。
2.本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 （不 含公 允价 值变动 收益 ）扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.80% 0.70% 5.17% 0.53% -4.37% 0.17% 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 4 页 共 12 页
3.2.2
自基金 合同 生效以 来基 金累 计净值 增长 率变动 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益
率 变动 的比较
注： 本基 金基 金合 同于2013 年 10 月 29 日 正式 生效 。 按照本 基金 基金 合同 的规 定， 基金 管理 人自
基金合 同生 效之 日 起 6 个 月内使 基金 的投 资组 合比 例符合 基金 合同 的有 关约 定。建 仓期 结束 时 本
基金的 投资 组合 比例 符合 基金合 同的 有关 约定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
王大鹏
研究管理 部总
监、基 金经 理
2017 年 6 月
29 日
- 9
中 山 大学 金 融学 博士 。曾
任 长 春工 业 大学 工商 管理
学 院 金融 学 专业 教师 ，宝
盈 基 金管 理 有限 公司 研究
员。2010 年 12 月 加入 本
公 司 ，历 任 研究 员、 研究大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 5 页 共 12 页
管理部 总监 助理 。2015 年
1 月至2017 年6 月 任摩 根
士 丹 利华 鑫 资源 优选 混合
型 证 券 投 资 基 金(LOF) 基
金经理，2016 年 2 月至
2017 年4 月任 摩根 士丹 利
华 鑫 沪港 深 新价 值灵 活配
置 混 合型 证 券投 资基 金基
金经理 ，2016 年 6 月起 任
摩 根 士丹 利 华鑫 健康 产业
混 合 型证 券 投资 基金 基金
经理 ，2017 年5 月 起任 摩
根 士 丹利 华 鑫基 础行 业证
券 投 资 基 金 基 金 经 理 ，
2017 年6 月起 任本 基金 基
金 经 理、 摩 根士 丹 利 华鑫
卓 越 成长 混 合型 证券 投资
基金基 金经 理。
袁斌 基金经 理
2015 年10 月
15 日
2017 年7 月
1 日
8
上 海 交通 大 学工 商管 理硕
士 、 西南 交 通大 学电 力电
子 学 硕士 。 曾任 艾默 生网
络 能 源有 限 公司 技术 员、
广 发 证券 股 份有 限公 司研
究员 。2012 年2 月 加入 本
公 司 ，历 任 研究 员、 基金
经理助 理。2015 年 10 月
至2017 年6 月 任本 基金 基
金经理，2016 年 7 月至
2017 年6 月任 摩根 士丹 利
华 鑫 卓越 成 长混 合型 证券
投 资 基 金 基金 经 理，2017
年1 月至2017 年6 月担 任
摩 根 士丹 利 华鑫 主题 优选
混 合 型证 券 投资 基金 基金
经理。
注：1 、基 金经 理的 任职 、 离任日 期为 根据 本公 司决 定确定 的聘 任、 解聘 日期 ；
2、基 金经 理的 任职 、离 任 已按规 定在 中国 证券 投资 基金业 协会 办理 完毕 基金 经理注 册、 注销 ；
3、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内， 基金 管理 人严 格按照 《中 华人 民共 和国 证券投 资基 金法 》、 基金 合同及 其他 相关
法律法 规的 规定 ，本 着诚 实信用 、勤 勉尽 责的 原则 管理和 运用 基金 资产 ，在 认真控 制风 险的 前提大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 6 页 共 12 页
下，为 基金 份额 持有 人谋 求最大 利益 ，没 有损 害基 金份额 持有 人利 益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
基金管 理人 严格 执行 《证 券投资 基金 管理 公司 公平 交易制 度指 导意 见》 及内 部相关 制度 和流
程， 通 过流 程和 系统 控制 保证有 效实 现公 平交 易管 理要求 ， 并 通过 对投 资交 易行为 的监 控和 分析 ，
确保基 金管 理人 旗下 各投 资组合 在研 究、 决策 、交 易执行 等各 方面 均得 到公 平对待 。本 报告 期，
基金管 理人 严格 执行 各项 公平交 易制 度及 流程 。
经对报 告期 内公 司管 理所 有投资 组合 的整 体收 益率 差异、 分投 资类 别（ 股票 、债券 ）的 收益
率差异 ， 连 续四 个季 度期 间内、 不同 时间 窗下 （ 如 日内、3 日内 、5 日 内） 不 同投资 组合 同向 交易
的交易 价差 进行 分析 ，未 发现异 常情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内， 本基 金管 理人 所有投 资组 合参 与的 交易 所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边
交易量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的情 况有 15 次 ，为量 化投 资基 金因 执行 投资策 略与 其他 组合
发生的 反向 交易 。基 金管 理人未 发现 其他 异常 交易 行为。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
回顾二 季度 ，以 家电 、白 酒为代 表的 白马 股走 出独 立行情 ，与 中小 创板 块走 势分化 ，代 表龙
头的上 证 50 指 数在2 季 度 上涨 8.06% ，代 表中 小市 值股票 的创 业板 指下 跌4.68% 。 造成 这种 市场
风格的 主要 原因 是金 融监 管趋严 、利 率上 行所 带来 白马股 价值 重估 。在 过去 的A 股 市场 ，由 于流
动性好 ， 并 购重 组政 策宽 松，市 场给 予成 长性 公司 估值溢 价， 给业 绩相 对稳 定的蓝 筹白 马以 低估
值；而 当前 的A 股市 场， 由于流 动性 收缩 ，同 时 IPO 发行 常态 化、 再融 资新 规、减 持新 规等 监管
政策的 不断 完善 ，上 市公 司资本 运作 能力 下降 ，股 票资产 的变 现能 力减 弱， 造成白 马龙 头股 与小
市值股 票的 价值 分化 加剧 。
二季度 本基 金仓 位总 体保 持稳定 ，个 股方 面减 持了 “一带 一路 ”相 关个 股， 阶段性 参与 了白
酒、家 电等 白马 股的 投资 ，同时 增加 了保 险、 银行 、航空 、电 力等 低估 值价 值板块 个股 的配 置。
展望三 季度 ，我 们认 为金 融去杠 杆的 大方 向不 变， 短端利 率较 难下 行， 市场 风格难 以 发 生根
本性的 扭转 。鉴 于前 期一 线白马 龙头 股已 积累 了较 大的涨 幅， 我们 在选 股上 更加重 视盈 利和 估值
的匹配 性， 力求 通过 持有 质地优 秀、 业绩 持续 增长 、估值 具备 优势 的个 股， 获得可 预期 的投 资收大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 7 页 共 12 页
益，同 时将 重点 关注 受益 于利差 扩大 的保 险业 、银 行业， 低估 值且 现金 流稳 定的航 空、 机场 等行
业，以 及景 气度 较高 的新 兴产业 如新 能源 汽车 、电 子消费 品等 行业 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期截 至2017 年 6 月30 日, 本基 金份 额净 值 为 1.897 元 ，累 计份 额净 值为 1.897 元，
报告期 内基 金份 额净 值增 长率 为 0.80% ， 同期 业绩 比较基 准收 益率 为5.17% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
报告期 内， 本基 金未 出现 连续二 十个 工作 日基 金份 额持有 人数 量不 满二 百人 或者基 金资 产净
值低于 五千 万元 的情 形。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 822,449,263.79 79.59
其中： 股票
822,449,263.79 79.59
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
164,979,698.13 15.97
8 其他资 产
45,915,720.66 4.44
9 合计
1,033,344,682.58
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 490,824,461.05 48.01
D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应 61,618,727.24 6.03 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 8 页 共 12 页
业
E 建筑业 25,900,961.44 2.53
F 批发和 零售 业 44,382,069.84 4.34
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 97,833,722.31 9.57
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 - -
J 金融业 28,956,321.45 2.83
K
房地产 业
19,354,000.00 1.89
L
租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
53,579,000.46 5.24
S 综合 - -
合计 822,449,263.79 80.45
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601677 明泰铝 业 5,002,861 68,239,024.04 6.67
2 000910 大亚圣 象 2,675,119 66,449,955.96 6.50
3 002543 万和电 气 2,410,801 59,233,380.57 5.79
4 002766 索菱股 份 1,408,210 50,061,865.50 4.90
5 600079 人福医 药 2,380,408 46,703,604.96 4.57
6 600153 建发股 份 3,432,488 44,382,069.84 4.34
7 601111 中国国 航 3,530,144 34,418,904.00 3.37
8 600029 南方航 空 3,927,468 34,168,971.60 3.34
9 002343 慈文传 媒 860,124 32,564,294.64 3.19
10 600686 金龙汽 车 2,354,527 31,315,209.10 3.06
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 9 页 共 12 页
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 贵金 属投 资。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 股指 期货 交易。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 股指 期货 交易。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体除 慈 文传媒股份有 限公司（ 以 下简称“慈文 传
媒” ） 、金龙联 合汽车工 业( 苏州)有限公 司（以下 简称 “金龙汽车 ”）外， 其余 的没有被监 管部门
立案调 查， 或在 报告 编制 日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 。
2016 年12 月 16 日 ， 慈文 传媒收 到浙 江证 监局 《关 于对慈 文传 媒股 份有 限公 司采取 责令 改 正
措施的 决定 》 （ 〔2016 〕36 号） ， 对其 违反 《上 市公 司 信息披 露管 理办 法》 的行 为要求 责令 整改 。 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 10 页 共 12 页
2016 年11 月 23 日 ， 财政 部发布 《关 于金 龙联 合汽 车工业(苏州)有 限公 司新 能源汽 车推 广 应
用补助 资金 专项 检查 的 处 理决定 》 ， 对其 违反 《 财政 违法行 为处 罚处 分条 例 》 等法规 的行 为 给 予罚
款、取 消中 央财 政补 助资 格并要 求整 改的 处理 决定 。
本基金 投资 慈文 传媒 （002343 ） 、 金 龙汽 车 （600686 ） 的 决策 流程 符合 本基 金 管理人 投资 管理
制度的相关规 定。针对 上 述情况，本基 金管理人 进 行了分析和研 究，认为 上 述事件对慈 文传媒、
金龙汽 车的 投资 价值 未造 成实质 性影 响。 本基 金管 理人将 继续 对上 述公 司进 行跟踪 研究 。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 964,924.74
2 应收证 券清 算款 44,420,697.37
3 应收股 利 -
4 应收利 息 58,317.00
5 应收申 购款 471,781.55
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 45,915,720.66
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 002766 索菱股 份 50,061,865.50 4.90 重大资 产重 组
大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 11 页 共 12 页
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 880,996,673.08
报告期 期间 基金 总申 购份 额 82,865,795.00
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 424,990,767.77
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 538,871,700.31
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
本 报告 期， 基金 管理 人未运 用固 有资 金申 购、 赎回或 买卖 本基 金。 截至 本报告 期末 ，基 金管
理人未 持有 本基 金份 额。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况
报告期末 持有基 金
情况
序号
持有基金 份
额比例达 到
或者超过
20%的时间 区
间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1
2017 年4 月1
日至 2017 年
6 月22 日
245,564,336.41 - 245,564,336.41 - -
个人
- - - - - - -
产品特有 风险
本基金存 在单一 投资者 持 有基金份 额占比 较大的 情 形。 本 基金属于 开放式 基 金， 在 本基金存 续期
间， 若上 述投资 者集中 大 额赎回本 基金， 可能会 发 生巨额赎 回的情 形， 本 基 金投资者 可能会 面临
以下风险 ：
1. 基金份 额净值 波动风 险
由于我国 证券市 场的波 动 性较大 ， 在市场 价格下 跌 时会出现 交易量 急剧减 少 的情形 ， 此时若 出现
巨额赎回 可能会 导致基 金 资产变现 困难， 从而产 生 流动性风 险，甚 至影响 基 金份额净 值。此 外，
当出现巨 额赎回 时， 因 基 金运作特 点导致 的费用 计 提、 计 入基金资 产的赎 回 费以及基 金持仓 证券
价格波动 等因素 ， 也可 能 会影响基 金份额 净值， 极 端情况下 可 能会 造成基 金 份额净值 的大幅 波动。
2. 无法赎 回基金 的流动 性 风险 大摩品质生活精选股票 2017 年第 2 季度报告
第 12 页 共 12 页
当发生巨 额赎回 时， 根据 《基金 合同 》 的 约定 ， 基 金管理人 可能决 定部分 延 期赎回 ， 如果 连续 2
个开放日 以上 （含 本数） 发生巨额 赎回， 基 金管理 人可能暂 停接受 基金的 赎 回申请， 投 资人将 面
临无法及 时赎回 所持有 基 金份额的 风险。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 本基 金 募集的 文件 ；
2 、本 基金 基金 合同 ；
3 、本 基金 托管 协议 ；
4 、本 基金 招募 说明 书；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
7 、报 告期 内在 指定 报刊 上 披露的 各项 公告 。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 处。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 ，还 可以 通过 基金 管理人 网站 查阅
或下载 。
摩 根士 丹利华 鑫基 金管理 有限 公司
2017 年 7 月 20 日
