嘉实泰和混合型证券投资基金
2017 年第 2 季度报告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 嘉实基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2017 年 7 月20 日 嘉实泰和混合 2017 年第 2 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 7 月 17 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
嘉实泰 和混 合型 证券 投资 基金由 泰和 证券 投资 基金 转型而 成。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 期中 的财 务资 料未 经审计 。
本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至2017 年6 月30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 嘉实泰 和混 合
基金主 代码 000595
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 4 月4 日
报告期 末基 金份 额总 额 542,219,929.87 份
投资目 标
分享中 国改 革与 发展 成果 ， 密切 跟踪 中国 经济 发展 背
景下产 业转 移、 格局 变迁 、 主题 带动 和企 业成 长的 投
资机会 ，谋 求基 金资 产的 长期稳 定增 值。
投资策 略
本 基 金 主 要 参 考 公 司 股 票 投 资 决 策 委 员 会 形 成 的 大
类资产 配置 建议 ， 综 合考 虑宏观 经济 因素 、 资 本市 场
因素、 主要 大类 资产 的相 对估值 等因 素， 在控 制风 险
的前提 下， 合理 确定 本基 金在股 票、 债券、 现金 等 各
类资产 类别 的投 资比 例， 并根据 宏观 经济 形势 和市 场
时机的 变化 适时 进行 动态 调整。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 × 70% ＋上 证 国债指 数 × 30%
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 其 预期收 益及 预期 风险 水平 低
于股票 型基 金， 高于 债券 型基金 及货 币市 场基 金， 属
于中高 收益/风 险特 征的 基 金。
基金管 理人 嘉实基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 4 月 1 日 － 2017 年6 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 20,359,148.60
2.本期 利润 59,107,812.87
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.1006
4.期末 基金 资产 净值 1,110,202,896.95
5.期末 基金 份额 净值 2.048
注： （1 ）本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、投 资收益 、其 他收 入（ 不含 公允价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 （2） 上述 基金
业绩指 标不 包括 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 ，计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 5.30% 0.79% 4.30% 0.43% 1.00% 0.36%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
图：嘉 实泰 和混 合基 金份 额累计 净值 增长 率与 同期 业绩比 较基 准收 益率 的历 史走势 对比 图
（2014 年4 月4 日至 2017 年6 月 30 日）
注1 ： 本基 金转 型日 期为2014 年4 月4 日。
注 2 ：按 基金 合同 和招 募 说明书 的约 定， 本基 金自 基金合 同生 效日 起 6 个月 内为建 仓期 ，建 仓期
结束时本基金 的各项投 资 比例符合基金 合同（十 二 （二）投资范 围和（四 ） 投资限制） 的有关约
定。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
归凯
本 基 金 基
金经理
2016 年 3 月
10 日
- 10 年
曾任国都证券研究所
研究员、投资经理。
2014 年 5 月 加入 嘉实
基金管理有限公司，
任机构投资部投资经
理一职 。
注： （1 ）任 职日 期指 公司 作出决 定后 公告 之日 ； （2 ）证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业
人员资 格管 理办 法》 的相 关规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 循了 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 及其 各项配 套法 规、
《嘉实 泰和 混合 型证 券投 资基金 基金 合同 》和 其他 相关法 律法 规的 规定 ，本 着诚实 信用 、勤 勉尽
责的原 则管 理和 运用 基金 资产， 在严 格控 制风 险的 基础上 ，为 基金 份额 持有 人谋求 最大 利益 。本
基金运 作管 理符 合有 关法 律法规 和基 金合 同的 规定 和约定 ，无 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 基金 管理 人严 格执行 证监 会《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和
公司内 部公 平交 易制 度， 各投资 组合 按投 资管 理制 度和流 程 独 立决 策， 并在 获得投 资信 息、 投资
建议和 实施 投资 决策 方面 享有公 平的 机会 ；通 过完 善交易 范围 内各 类交 易的 公平交 易执 行细 则、
严格的 流程 控制 、 持续 的 技术改 进 ， 确 保公 平交 易 原则的 实现 ； 通过IT 系 统 和人工 监控 等方 式进
行日常 监控 ，公 平对 待旗 下管理 的所 有投 资组 合。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内， 公司 旗下 所有 投资组 合参 与交 易所 公开 竞价交 易中 ，同 日反 向交 易成交 较少 的单
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的 ， 合 计4 次 ， 为旗 下组 合被 动跟 踪标 的指数 需要 ， 与 其他
组合发 生反 向交 易， 不存 在利益 输送 行为 。
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4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
二季度 国内 经济 延续 了去 年下半 年以 来的 弱复 苏态 势，预 计全 年前 高后 低。 金融去 杠杆 对市
场流动 性的 影响 在二 季度 逐渐显 现， 金融 体系 流动 性偏紧 ，资 金价 格显 著上 升，同 时美 联储 继续
加息也 对国 内流 动性 造成 进一步 压力 。上 述环 境对 周期股 和高 估值 成长 股有 不利影 响， 市场 继续
了去年 下半 年以 来的 走势 ，特别 是房 地产 下游 的家 电、家 居装 饰， 以及 白酒 等可选 消费 品股 票表
现突出 。本 基金 持仓 结构 上总体 相对 均衡 ，在 二季 度适度 提高 了白 酒、 消费 电子、 保险 、医 药等
板块的 比重 ，减 持了 家电 等后续 可能 受制 于房 地产 销量下 行的 板块 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 2.048 元； 本报 告期基 金份 额净 值增 长率 为 5.30% ， 业绩
比较基 准收 益率 为4.30% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
无。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 1,046,048,166.34 93.92
其中： 股票
1,046,048,166.34 93.92
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
66,023,173.75 5.93
8 其他资 产
1,674,206.01 0.15
9 合计
1,113,745,546.10
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 97,243,061.00 8.76
B 采矿业 - - 嘉实泰和混合 2017 年第 2 季度报告
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C 制造业 770,276,753.69 69.38
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 102,912,491.99 9.27
J 金融业 75,615,859.66 6.81
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 - -
合计 1,046,048,166.34 94.22
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000998 隆平高 科 4,113,500 90,579,270.00 8.16
2 300136 信维通 信 2,224,700 89,032,494.00 8.02
3 000858 五 粮 液 1,384,709 77,072,902.94 6.94
4 601318 中国平 安 1,524,206 75,615,859.66 6.81
5 300296 利亚德 3,893,482 73,197,461.60 6.59
6 300124 汇川技 术 2,823,004 72,099,522.16 6.49
7 002179 中航光 电 1,867,215 58,238,435.85 5.25
8 300054 鼎龙股 份 5,697,300 57,941,541.00 5.22
9 000568 泸州老 窖 1,098,150 55,544,427.00 5.00
10 002241 歌尔股 份 2,372,050 45,733,124.00 4.12
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
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5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
报告期 末， 本基 金未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 贵金属 投资 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 股指期 货交 易。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 国债期 货交 易。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体未 被 监管部门立案 调查，在 本 报告编制日前 一
年内本 基金 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 未受 到公 开谴责 、处 罚。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 之外 的股 票。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 284,366.57
2 应收证 券清 算款 1,320,071.25
3 应收股 利 -
4 应收利 息 12,595.02
5 应收申 购款 57,173.17
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,674,206.01
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
报告期 末， 本基 金前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。 嘉实泰和混合 2017 年第 2 季度报告
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§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 673,137,885.47
报告期 期间 基金 总申 购份 额 5,213,283.77
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 136,131,239.37
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 -
报告期 期末 基金 份额 总额 542,219,929.87
注：报 告期 期间 基金 总申 购份额 含转 换入 份额 ，基 金总赎 回份 额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
报告期 内， 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
报告期 内， 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
（1） 中国 证监 会核 准泰 和 证券投 资基 金转 型的 文件 ；
（2） 《嘉 实泰 和混 合型 证 券投资 基金 基金 合同 》；
（3） 《嘉 实泰 和混 合型 证 券投资 基金 招募 说明 书》 ；
（4） 《嘉 实泰 和混 合型 证 券投资 基金 基金 托管 协议 》；
（5） 基金 管理 人业 务资 格批件 、营 业执 照；
（6） 报告 期内 嘉实 泰和 混合型 证券 投资 基金 公告 的各项 原稿 。
8.2 存 放地 点
（1） 北京 市建 国门 北大 街 8 号 华润 大 厦8 层 嘉实 基金管 理有 限公 司
（2） 北京 市西 城区 闹市 口 大街 1 号院 1 号 楼中 国建 设银行 投资 托管 业务 部
8.3 查 阅方 式
（1） 书面 查询 ：查 阅时 间 为每工 作 日8:30-11:30,13:00-17:30 。投 资者 可免 费查阅 ，也 可
按工本 费购 买复 印件 。
（2） 网站 查询 ：基 金管 理 人 网址 ：http://www.jsfund.cn
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投资者 对本 报告 如有 疑问 ，可咨 询本 基金 管理 人嘉 实基金 管理 有限 公司 ，咨 询电话
400-600-8800 ， 或发 电子 邮件，E-mail:service@jsfund.cn 。
嘉 实基 金管理 有限 公司
2017 年 7 月 20 日
