嘉实全球互联网股票 2017 年第 2 季度报告
嘉实全球互联网股票型证券投资基金
2017 年第 2 季度报告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 嘉实基金管 理有限公司
基金托 管人： 招商银行股 份有限公司
报告送 出日期：2017 年 7 月20 日
第 2 页 共 11 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 7 月 17 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 期中 的财 务资 料未 经审计 。
本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至2017 年6 月30 日 止。
§2 基金产 品概况
基金简 称 嘉实全 球互 联网 股票
基金主 代码 000988
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年4 月 15 日
报告期 末基 金份 额总 额 1,626,458,615.27 份
投资目 标
本基金 主要 投资 互联 网行 业股票 ，在 严格 控制 风险 的前
提下， 追求 超越 业绩 比较 基准的 投资 回报 。
投资策 略
本基金 主要 投资 全球 互联 网相关 行业 股票 。对 于境 内投
资，本 基金 采用 中观 驱动 ，精选 个股 的策 略， 从中 观层
面分析 互联 网各 子行 业发 展趋势 和景 气周 期， 充分 考虑
国内互 联网 企业 处于 成长 初期， 跨界 和盈 利模 式创 新丰
富的特 点， 挖掘 具有 广阔 成长空 间， 良好 商业 模式 ，独
特竞争 优势 且估 值合 理的 公司； 对于 境外 投资 ，本 基金
采用中 观驱 动， 合理 对标 的策略 ，从 中观 层面 分析 互联
网各子 行业 发展 趋势 和景 气周期 ，结 合各 国互 联网 企业
的发展 实际 情况 ，充 分利 用市场 的广 度和 深度 ，挖 掘具
有广阔 成长 空间 ，良 好商 业模式 ，独 特竞 争优 势且 估值
合理的 公司 。
业绩比 较基 准
40%× 道琼 斯互 联网 指数 + 4 5%× 中 证海 外中 国互 联网 指
数+15% × 中 证全 指互 联网 软件与 服务 指数
风险收 益特 征
本基金 为主 动投 资的 股票 型基金 ，其 预期 的风 险和 收益
高于货 币市 场基 金、 债券 基金与 混合 型基 金， 为证 券投
资基金 中的 较高 预期 风险 、较高 预期 收益 的投 资品 种。
同时， 本基 金为 行业 基金 ，在享 受全 球互 联网 行业 收益第 3 页 共 11 页
的同时 ，也 必须 承担 单一 行业带 来的 风险 。
基金管 理人 嘉实基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
境外资 产托 管人
英文名 称：Brown Brothers Harriman & Co.
中文名 称： 布朗 兄弟 哈里 曼银行
下属分 级基 金的 基金 简称
嘉 实 全球 互 联网 股票 型证
券投资 基金- 人 民币
嘉实全球互联网股票型证券
投资基 金- 美元
下属分 级基 金的 交易 代码 000988 000989
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 1,541,964,743.15 份 84,493,872.12 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 4 月 1 日 － 2017 年6 月 30 日 ）
嘉实全 球互 联网 股票 型证 券
投资基 金- 人民 币
嘉实全 球互 联网 股票 型证 券
投资基 金- 美元
1.本期 已实 现收 益 66,886,158.52 21,623,600.51
2.本期 利润 135,097,192.30 43,839,727.50
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0871 0.5286
4.期末 基金 资产 净值 1,948,419,658.54 653,464,072.37
5.期末 基金 份额 净值 1.264 1.142
注： （1 ）本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、投 资收益 、其 他收 入（ 不含 公允价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 （2） 所述 基金
业绩指 标不 包括 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 ，计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。
（3 ） 嘉 实全 球互 联网 股票 型证券 投资 基金/人 民币 份 额以人 民币 计价 并进 行申 购获得 人民 币份 额；
嘉实全 球互 联网 股票 型证 券投资 基金/美 元份 额以 美 元计价 并进 行申 购获 得美 元份额 。 （4 ） 嘉实 全
球互联 网股 票型 证券 投资 基金- 美元 的期 末基 金份 额 净值单 位为 美元 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期 基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
嘉实全球互联网股票型证券投资基金-人民币
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三个
月
7.39% 1.20% 6.77% 0.84% 0.62% 0.36%
嘉实全球互联网股票型证券投资基金-美元 第 4 页 共 11 页
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三个
月
9.39% 1.18% 6.77% 0.84% 2.62% 0.34%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
图1 ： 嘉 实全 球互 联网 股票 型证券 投资 基金-人 民币 份 额累计 净值 增长 率与 同期 业绩比 较基 准收 益
率的历 史走 势对 比图
（2015 年4 月 15 日至 2017 年6 月 30 日） 第 5 页 共 11 页
图2 ： 嘉 实全 球互 联网 股票 型证券 投资 基金-美元 份 额 累计净 值增 长率 与同 期业 绩比较 基准 收益 率
的历史 走势 对比 图
（2015 年4 月 15 日至 2017 年6 月 30 日）
注：按 基金 合同 和招 募说 明书的 约定 ，本 基金 自基 金合同 生效 日 起6 个 月内 为建仓 期， 建仓 期结
束时本 基金 的各 项投 资比 例符合 基金 合同 （十二 （ 二） 投 资范 围和 （ 六） 投 资限制 ） 的 有关约 定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
张丹华
本基金、
嘉实前沿
科技沪港
深股票基
金经理
2015 年 5 月
15 日
- 6 年
2011 年6 月 加入 嘉实 基金 管
理有限公司研究部任研究
员。博士，具有基金从业资
格。
注： （1 ）基 金经 理张 丹华 的任职 日期 是指 公司 作出 决定后 公告 之日 ； （2 ）证 券从业 的含 义遵 从行第 6 页 共 11 页
业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 报 告期 内本基 金运 作遵规 守信 情况说 明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 循了 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 及其 各项配 套法 规、
《嘉实 全球 互联 网股 票型 证券投 资基 金基 金合 同》 和其他 相关 法律 法规 的规 定，本 着诚 实信 用、
勤勉尽 责的 原则 管理 和运 用基金 资产 ，在 严格 控制 风险的 基础 上， 为基 金份 额持有 人谋 求最 大利
益。本 基金 运作 管理 符合 有关法 律法 规和 基金 合同 的规定 和约 定， 无损 害基 金份额 持有 人利 益的
行为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 基金 管理 人严 格执行 证监 会《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和
公司内 部公 平交 易制 度， 各投资 组合 按投 资管 理制 度和流 程独 立决 策， 并在 获得投 资信 息、 投资
建议和 实施 投资 决策 方面 享有公 平的 机会 ；通 过完 善交易 范围 内各 类交 易的 公平交 易执 行细 则、
严格的 流程 控制 、 持续 的 技术改 进 ， 确 保公 平交 易 原则的 实现 ； 通过 IT 系 统 和人工 监控 等方 式进
行日常 监控 ，公 平对 待旗 下管理 的所 有投 资组 合。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内， 公司 旗下 所有 投资组 合参 与交 易所 公开 竞价交 易中 ，同 日反 向交 易 成交 较少 的单
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的， 合 计4 次 ， 为旗 下组 合被 动跟 踪标 的指数 需要 ， 与 其 他
组合发 生反 向交 易， 不存 在利益 输送 行为 。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 的投 资策略 和运 作分析
国内市 场二 季度 区间 震荡 ，结构 分化 明显 ，食 品饮 料、家 电、 电子 等板 块业 绩确定 估值 合理
的白马 公司 表现 较好 ；海 外市场 方面 ，香 港市 场震 荡上行 ，主 要来 自南 下资 金流入 提升 市场 估值
中枢； 美国 对经 济增 长预 期乐观 ，科 技类 公司 表现 较好；
我们保 持了 相对 稳定 的仓 位，结 构上 偏向 代表 长期 方向且 估值 合理 的品 种， 前瞻性 把握 了消
费电子 、苹 果产 业链 、OLED 等中 观机 会； 海外 市场 方面， 比较 好的 把握 了人 工智能 、在 线直 播 、
教育、 电商 等领 域的 机会 ，同时 综合 景气 和估 值， 我们增 加了 游戏 子行 业以 及香港 市场 整体 的配
置；
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 嘉实 全球 互联网 股票 型证 券投 资基 金-人 民币 基金 份额 净值 为 1.264 元 ， 本 报第 7 页 共 11 页
告期基 金份 额净 值增 长率 为 7.39% ； 截 至本 报告 期末 嘉实全 球互 联网 股票 型证 券投资 基金-美元基
金份额 净值 为1.142 美元 ，本报 告期 基金 份额 净值 增长率 为 9.39% ；同 期业 绩比较 基准 收益 率为
6.77% 。
4.5 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
无。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 人民 币元 ） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 2,382,505,114.73 89.54
其中： 普通 股 1,399,956,300.33 52.62
优先股 - -
存托凭 证 982,548,814.40 36.93
房地产 信托 凭证 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
其中： 远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入
返售金 融资 产
- -
6 货币市 场工 具 - -
7
银行存款和结算备付金
合计
261,118,812.71 9.81
8 其他资 产 17,073,886.06 0.64
9 合计 2,660,697,813.50 100.00
5.2 报 告期 末在各 个国 家（地 区） 证券市 场的 股票及 存托 凭证投 资分 布
国家（ 地区 ） 公允价 值（ 人民 币元 ） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
美国 1,538,706,053.76 59.14
中国 389,067,860.66 14.95
中国香 港 454,731,200.31 17.48 第 8 页 共 11 页
总计 2,382,505,114.73 91.57
5.3 报 告期 末按行 业分 类的股 票及 存托凭 证投 资组合
行业类 别 公允价 值（ 人民 币元 ） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
非必需 消费 品 679,351,646.56 26.11
医疗保 健 - -
工业 1,501,411.09 0.06
信息技 术 1,701,599,348.26 65.40
原材料 - -
其他 52,708.82 0.00
合计 2,382,505,114.73 91.57
注：本 基金 持有 的股 票及 存托凭 证采 用全 球行 业分 类标准 （GICS ） 进行 行业 分类。
5.4 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 及存托 凭证 投资
明细
序
号
公司名 称
(英文)
公司名
称(中
文)
证券代
码
所在
证券
市场
所属
国家
(地
区)
数量（ 股）
公允价 值（ 人民
币元）
占基金
资产净
值比例
（％）
1
MOMO
INC-SPON
ADR
陌陌科
技
MOMO
UW
纳斯
达克
证券
交易
所
美国 930,000 232,855,096.32 8.95
2 NVIDIA CORP
NVIDIA
公司
NVDA
UW
纳斯
达克
证券
交易
所
美国 225,000 220,344,134.40 8.47
3
TAL
EDUCATION
GROUP- ADR
学而思
教育集
团
TAL UN
纽约
证券
交易
所
美国 250,000 207,144,216.00 7.96
4
TENCENT
HOLDINGS
LTD
腾讯控
股有限
公司
700 HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
802,300 194,415,954.71 7.47
5 TESLA INC
特斯拉
公司
TSLA
UW
纳斯
达克
证券
交易
所
美国 70,000 171,478,354.88 6.59 第 9 页 共 11 页
6
SUNNY
OPTICAL
TECH
舜宇光
学科技
2382
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
2,700,000 164,036,880.00 6.30
7
WEIBO
CORP-SPON
ADR
新浪微
博
WB UW
纳斯
达克
证券
交易
所
美国 350,000 157,603,028.80 6.06
8
UNILUMIN
GROUP CO
LTD-A
洲明科
技
300232
CH
深圳
证券
交易
所
中国 9,200,000 147,200,000.00 5.66
9
NEW
ORIENTAL
EDUCATIO-SP
ADR
新东方
教育科
技集团
EDU UN
纽约
证券
交易
所
美国 280,000 133,707,687.68 5.14
10
ALIBABA
GROUP
HOLDING-SP
ADR
阿里巴
巴集团
控股有
限公司
BABA
UN
纽约
证券
交易
所
美国 140,000 133,631,814.40 5.14
5.5 报 告期 末按债 券信 用等级 分类 的债券 投资 组合
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
报告期 末， 本基 金未 持有 资产支 持证 券。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 金融 衍生品 投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 金融衍 生品 。
5.9 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 基金 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 基金。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
报告期 内本 基金 投资 的前 十名证 券的 发行 主体 未被 监管部 门立 案调 查， 在本 报告编 制日 前一第 10 页 共 11 页
年内本 基金 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 未受 到公 开谴责 、处 罚。
5.10.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 之外 的股 票。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 人民 币元 ）
1 存出保 证金 101,341.65
2 应收证 券清 算款 77,115.26
3 应收股 利 59,505.55
4 应收利 息 21,530.83
5 应收申 购款 16,814,392.77
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 17,073,886.06
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
报告期 末， 本基 金前 十名 权益性 投资 中不 存在 流通 受限情 况。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
嘉实全 球互 联网 股票 型证 券
投资基 金- 人民 币
嘉实全 球互 联网 股票
型证券 投资 基金-美
元
报告期 期初 基金 份额 总额 1,584,554,541.13 81,942,382.17
报告期 期间 基金 总申 购份 额 246,924,010.90 12,253,805.92
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 289,513,808.88 9,702,315.97
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 - -
报告期 期末 基金 份额 总额 1,541,964,743.15 84,493,872.12
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金交易明 细
报告期 内， 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。
第 11 页 共 11 页
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
（1） 中国 证监 会准 予嘉 实 全球互 联网 股票 型证 券投 资基金 注册 的批 复文 件；
（2） 《嘉 实全 球互 联网 股 票型证 券投 资基 金基 金合 同》；
（3） 《嘉 实全 球互 联网 股 票型证 券投 资基 金托 管协 议》；
（4） 《嘉 实全 球互 联网 股 票型证 券投 资基 金招 募说 明书》 ；
（5） 基金 管理 人业 务资 格 批件、 营业 执照 ；
（6） 报告 期内 嘉实 全球 互 联网股 票型 证券 投资 基金 公告的 各项 原稿 。
8.2 存 放地 点
北京市 建国 门北 大 街 8 号 华润大 厦8 层嘉 实基 金管 理有限 公司
8.3 查 阅方 式
（1） 书面 查询 ：查 阅时 间 为每工 作 日8:30-11:30,13:00-17:30 。投 资者 可免 费查阅 ，也 可
按工本 费购 买复 印件 。
（2） 网站 查询 ：基 金管 理 人网址 ：http://www.jsfund.cn
投资者 对本 报告 如有 疑问 ，可咨 询本 基金 管理 人嘉 实基金 管理 有限 公司 ，咨 询电话
400-600-8800 ， 或发 电子 邮件，E-mail:service@jsfund.cn 。
嘉 实基 金管理 有限 公司
2017 年 7 月 20 日
