大成恒丰宝货币市场基金
2017 年第2 季度报告
2017 年 6 月30 日
基金管理人： 大成 基 金 管 理 有 限公 司
基金托管人： 恒丰 银 行 股 份 有 限公 司
报告送出日期：2017 年 7 月 19 日
大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 1 页
§1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 恒丰 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 7 月 17 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年4 月1 日起 至6 月 30 日止 。 大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 2 页
§2 基金产品概况
基金简 称 大成恒 丰宝 货币
交易代 码 001697
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年8 月 4 日
报告期 末基 金份 额总 额 8,151,901,676.80 份
投资目 标
在保持本金安全和资产流动性基础上追求较高的当期收
益。
投资策 略
本基金 通过 对宏 观经 济、 宏观政 策 、 市场 资金 面供 求等 因
素的综 合分 析， 对资 金利 率变动 趋势 进行 评估 ， 最 大限 度
地优化 存款 期限 、 回 购和 债券品 种组 合。 基金 管理 人在 评
估各品 种在 流动 性、 收益 率稳定 性基 础上 ， 结 合预 先制 定
的组合 平均 期限 范围 确定 类属资 产配 置 。 基 金根 据对 未来
短期利 率走 势的 研判 ， 结合 基金资 产流 动性 的要 求动 态调
整组合 久期 。 在 确保 安全 性和流 动性 的前 提下 ， 通 过不 同
商业银 行和 不同 存款 期限 的选择 ， 挖掘 出利 率报 价较 高的
多家银 行进 行银 行协 议存 款和大 额存 单的 投资 ， 在获 取较
高投资 收益 的同 时尽 量分 散投资 风险 ， 提高 存款 及存 单资
产的流 动性 。 在 日常 的投 资管理 过程 中， 本基 金将 会紧 密
关注申 购与 赎回 资金 变化 情况 、 季 节性 资金 流动 等影 响货
币市场 基金 流动 性管 理的 因素 ， 建 立组 合流 动性 监控 管理
指标， 实现 对基 金资 产流 动性的 实时 管理 。
业绩比 较基 准 银行活 期存 款利 率（ 税后 ）
风险收 益特 征
本基金为货币市场基金，为证券投资基金中的低风险品
种。 本基 金长期 的风 险和 预期收 益低 于股 票型 基金 、 混 合
型基金 、债 券型 基金 。
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 恒丰银 行股 份有 限公 司
下属 分 级基 金的 基金 简称
大成恒丰宝货币
A
大成恒 丰宝 货 币B
大成恒 丰宝 货币
E
下属分 级基 金的 交易 代码 001697 001698 001699
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 6,520,511.56 份
8,012,360,865.55
份
133,020,299.69
份
§3 主要财务指标和基金 净值 表现
3.1 主要财务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 4 月 1 日 － 2017 年6 月 30 日 ）
大成恒 丰宝 货 币A 大成恒 丰宝 货 币 B 大成恒 丰宝 货 币 E
1. 本期已 实现 收益 81,813.80 63,208,680.39 1,255,350.80
2．本 期利 润 81,813.80 63,208,680.39 1,255,350.80 大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 3 页
3．期 末基 金资 产净 值 6,520,511.56 8,012,360,865.55 133,020,299.69
注：本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、投 资收 益、其 他收 入（ 不含 公允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额 ， 本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益, 由 于本基 金采 用摊 余
成本法 核算 ，因 此， 公允 价值变 动收 益为 零， 本期 已实现 收益 和本 期利 润的 金额相 等。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净 值收益 率及其与同期业绩 比较 基准收益率的比较
大成恒 丰宝 货 币 A
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
① －③ ②－④
过去三 个月 0.9779% 0.0004% 0.0873% 0.0000% 0.8906% 0.0004%
大成恒 丰宝 货 币 B
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
① －③ ②－④
过去三 个月 1.0388% 0.0004% 0.0873% 0.0000% 0.9515% 0.0004%
大成恒 丰宝 货 币 E
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
① －③ ②－④
过去三 个月 0.9784% 0.0004% 0.0873% 0.0000% 0.8911% 0.0004%
注：本 货币 基金 收益 分配 按日结 转份 额。 大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 4 页
3.2.2 自基金合同生效以来 基金 累计净值 收益率变动 及其 与同期业绩比较基准 收益 率变动的比较
大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 5 页
注：本 基金 合同 规定 ，基 金管理 人应 当自 基金 合同 生效之 日起 六个 月内 使基 金的投 资组 合比 例符
合基金 合同 的约 定。 截至 报告期 末， 本基 金的 投资 组合比 例符 合基 金合 同的 约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经 理小 组）简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
陈 会 荣 先
生
本基金 基
金经理
2016 年9 月
6 日
- 10 年
中央财经大学经济学学士。
2007 年10 月 加入 大成 基金 管
理有限 公司， 历任 基金 运营 部
基金助 理会 计师、 基金 运营 部
登记清 算主 管、 固 定收 益总 部
助理研 究员、 固定 收益 总部 基
金经理 助理、 固定 收益 总部 基
金经理 。 自 2016 年 8 月 6 日大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 6 页
起任大成景穗灵活配置混合
型证券 投资 基金 基金 经理， 自
2016 年 8 月 6 日 起任 大成 丰
财宝货 币市 场基 金基 金经 理，
自 2016 年 9 月 6 日起 任大 成
恒丰宝货币市场基金基金经
理。 自2016 年 11 月 2 日起 任
大成惠利纯债债券型证券投
资基金、 大成 惠益 纯债 债券 型
证 券投资基金基金经理, 自
2017 年 3 月 1 日 起任 大成 惠
祥定期开放纯债债券型证券
投 资 基 金 基 金 经 理 。 自 2017
年 3 月 22 日 起担 任大 成月 添
利理财 债券 型证 券投 资基 金、
大成慧成货币市场基金和大
成景旭纯债债券型证券投资
基金基 金经 理。 具 备基 金从 业
资格。 国籍 ：中 国
注：1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。
2、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 守《 证券 法》 、 《证 券投资 基金 法》 等有 关法 律法规 及基 金合
同、基 金招 募说 明书 等有 关基金 法律 文件 的规 定， 以取信 于市 场、 取信 于社 会投资 公众 为宗 旨，
本着诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原则 管理 和运 用基 金资 产，在 规范 基金 运作 和严 格控制 投资 风险 的前
提下， 为基 金份 额持 有人 谋求最 大利 益， 无损 害基 金份额 持有 人利 益的 行为 。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 规定 ，公 司制 订了 《大成 基金 管理
有限公 司公 平交 易制 度》 、 《大成 基金 管理 有限 公司 异常交 易监 控与 报告 制度 》 。 公司 旗下 投资 组合大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 7 页
严格按 照制 度的 规定 ，参 与股票 、债 券的 一级 市场 申购、 二级 市场 交易 等投 资管理 活动 ，内 容包
括授权 、研 究分 析、 投资 决策、 交易 执行 、业 绩评 估等与 投资 管理 活动 相关 的各个 环节 。研 究部
负责提 供投 资研 究支 持， 投资部 门负 责投 资决 策， 交易管 理部 负责 实施 交易 并实时 监控 ，监 察稽
核部负 责事 前监 督、 事中 检查和 事后 稽核 ，风 险管 理部负 责对 交易 情况 进行 合理性 分析 ，通 过多
部门的 协 作 互控 ，保 证了 公平交 易的 可操 作、 可稽 核和可 持续 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
公司风 险管 理部 定期 对公 司旗下 所有 投资 组合 间同 向交易 、反 向交 易等 可能 存在异 常交 易的
行为进 行分 析。2017 年2 季度公 司旗 下主 动投 资组 合间股 票交 易存 在4 笔同 日反向 交易 ， 原 因 为
投资策 略需 要； 主动 型投 资组合 与指 数型 投资 组合 之间或 指数 型投 资组 合之 间存在 股票 同日 反向
交易 ， 但 不存 在参 与交 易 所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该股 当日 成交 量 5%
的交易 情形 ；投 资组 合间 债券交 易存 在2 笔同 日反 向交易 ，原 因为 投资 策略 ；投资 组合 间相 邻交
易日反 向交 易的 市 场 成交 比例、 成交 均价 等交 易结 果数据 表明 该类 交易 不对 市场产 生重 大影 响，
无异常 ；投 资组 合间 虽然 存在同 向交 易行 为， 但结 合交易 价差 分布 统计 分析 和潜在 利益 输送 金额
统计结 果表 明投 资组 合间 不存在 利益 输送 的可 能性 。
4.4 报告期内基金投资策 略和 运作分析
2017 年二 季度 前期 货币 政 策紧缩 预期 浓重 ， 金 融监 管压力 不断 加大 ， 后 期在 央行中 期借 贷便
利等措 施干 预下 ，资 金面 趋于平 稳。 纵观 二季 度， 隔夜回 购利 率均 值约 为2.77% ， 较上 季度 上升
33BP，14 天回 购加 权利 率 均值约 为 3.98% ，较 上季 度上 升 37BP 。 债市 在6 月 跌幅收 窄，1 年 期金
融债收 益率 上行 约31bp ，1 年AAA 短 期融 资券 上行 约 5bp ，1 年AA+ 短 融品 种 下行 约 4bp 。
本基金 将继 续以 流动 性为 第一前 提， 在关 键时 点适 度加长 配置 期限 并适 时调 整组合 结构 ，努
力提高 组合 静态 收益 。
4.5 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期大 成恒 丰宝 货 币A 的基 金份 额净 值收 益率 为 0.9779% ，本 报告 期大 成恒丰 宝货 币 B
的基金 份额 净值 收益 率 为1.0388% ， 本 报告 期大 成恒 丰 宝货 币E 的 基金 份额 净值 收益率 为0.9784% ，
同期业 绩比 较基 准收 益率 为 0.0873% 。
4.6 报告期内基金持有人 数或 基金资产净值预警说 明
无。
大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 8 页
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 固定收 益投 资 2,005,529,397.96 22.37
其中： 债券 2,005,529,397.96 22.37
资产支 持证 券
-
0.00
2 买入返 售金 融资 产 2,126,122,509.17 23.71
其中：买断式回购的买入返售
金融资 产
- 0.00
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,780,972,449.27 53.32
4 其他资 产 54,014,645.06 0.60
5 合计 8,966,639,001.46 100.00
5.2 报告期债券回购融资 情况
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 3.93
其中： 买断 式回 购融 资 0.00
序号 项目 金额（ 元） 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 811,494,158.99 9.95
其中： 买断 式回 购融 资 - 0.00
注：报 告期 内债 券回 购融 资余额 占基 金资 产净 值的 比例为 报告 期内 每个 交易 日融资 余额 占资 产净
值比例 的简 单平 均值 。
债券正回购的资金余 额超 过基金资产净值的 20%的 说明
本报告 期内 本基 金债 券正 回购的 资金 余额 未超 过基 金资产 净值 的20% 。
5.3 基金投资组合平均剩 余期 限
5.3.1 投资组合平均剩余期 限基 本情况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 75
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 91
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 33
报告期内投资组合平 均剩 余期限超过 120 天情况说 明
本基金 合同 约定 ： “本 基金 投资组 合的 平均 剩余 期限 在每个 交易 日均 不得 超 过120 天 ”， 本报大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 9 页
告期内 ，本 基金 未发 生超 标情况 。
5.3.2 报告期末投资组合平 均剩 余期限分布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产净 值
的比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资 产净 值
的比例 （% ）
1 30 天 以内 11.50
9.95
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 0.00
2 30 天( 含)-60 天 36.02 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 0.00
3 60 天( 含)-90 天 48.94 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 0.00
4 90 天( 含)-120 天 0.00 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 0.00
5 120 天(含)-397 天（ 含） 12.88 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 0.00
合计 109.33 9.95
5.4 报告期内投资组合平 均剩 余存续期超过 240 天情况 说明
本报告 期内 未发 生投 资组 合平均 剩余 存续 期超 过 240 天的 情况 。
5.5 报告期末按债券品种 分类 的债券投资组合
序号 债券品 种 摊余成 本（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 89,915,890.85 1.10
2 央行票 据 - 0.00
3 金融债 券 320,137,449.00 3.93
其中： 政策 性金 融债 320,137,449.00 3.93
4 企业债 券 - 0.00
5 企业短 期融 资券 9,999,718.80 0.12
6 中期票 据 - 0.00
7 同业存 单 1,585,476,339.31 19.45
8 其他 - 0.00
9 合计 2,005,529,397.96 24.60
10
剩余存 续期 超 过 397 天的 浮
动利率 债券
- 0.00
5.6 报告期末按摊余成本 占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名债券投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量（ 张 ） 摊余成 本( 元) 占基金 资产 净值大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 10 页
比例（ ％）
1 111720117 17 广 发银 行 CD117 10,000,000 989,601,669.43 12.14
2 140220 14 国开 20 1,700,000 170,166,809.29 2.09
3 111798329 17 天 津银 行 CD085 1,500,000 148,969,200.19 1.83
4 111798332 17 锦 州银 行 CD133 1,500,000 148,969,200.19 1.83
5 111798344 17 江 西银 行 CD055 1,500,000 148,969,200.19 1.83
6 111798347 17 中 原银 行 CD089 1,500,000 148,967,069.31 1.83
7 150417 15 农发 17 1,000,000 100,016,357.71 1.23
8 160419 16 农发 19 500,000 49,954,282.00 0.61
9 179916 17 贴 现国 债16 400,000 39,971,705.21 0.49
10 160018 16 附 息国 债18 400,000 39,947,271.77 0.49
5.7 “ 影子定价”与“摊 余成 本法 ”确定的基金资 产净 值的偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 -
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.0167%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0056%
报告期 内每 个工作 日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0038%
报告期内负偏离度的 绝对 值达到 0.25%情况说明
本报告 期内 未发 生负 偏离 度的绝 对值 达 到0.25% 的 情况。
报告期内正偏离度的 绝对 值达到 0.5%情况说明
本报告 期内 未发 生正 偏离 度的绝 对值 达 到0.5% 的 情 况。
5.8 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.9 投资组合报告附注
5.9.1 本基金估值采用摊余 成本 法估值,即估值对象以买 入 成本列示， 按票面利率或 协议利率并考
虑其买入时的溢价与 折价 ， 在其剩余存续期内按 照 实际利率法每日计提 损益 。 本基金通过每日计
算基金收益并分配的 方式 ，使基金份额净值保 持在 人民币 1.00 元。
5.9.2 本基金投资的前十名 证券 的发行主体未出现本 期被 监管部门立案调查， 或在 报告编制日前
一年内受到公开谴责 、处 罚的情形。
5.9.3 其他资产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 51,606,340.37
4 应收申 购款 2,408,304.69 大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 11 页
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 54,014,645.06
5.9.4 投资组合报告附注的 其他 文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§6 开放式基金份额变动
单位： 份
项目 大成恒 丰宝 货 币A 大成恒 丰宝 货 币B 大成恒 丰宝 货 币 E
报告期 期初 基金 份额 总额 9,982,875.94 5,658,446,938.92 118,644,785.41
报告期 期间 基金 总申 购份 额 3,652,853.27 5,323,894,820.43 308,005,728.02
报告期 期间 基金 总赎 回份 额 7,115,217.65 2,969,980,893.80 293,630,213.74
报告期 期末 基金 份额 总额 6,520,511.56 8,012,360,865.55 133,020,299.69
§7 基金管理人运用固有 资金 投资本基金交易明细
基金管 理人 本报 告期 内未 运用固 有资 金投 资本 基金 。
§8 影响投资者决策的其 他重 要信息
8.1 报告期内单一投资者 持有 基金份额比例达到或 超过20%的情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20% 的 时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额
份额
占比
机
构
1 20170401-20170630 5,033,529,475.14 50,052,008.95 2,547,488,610.41 2,536,092,873.68 31.11%
2 20170620-20170630 - 5,006,061,659.83 - 5,006,061,659.83 61.41%
产品特 有风 险
当 基金 份额 持有 人占 比过于 集中 时， 可能 会因 某单一 基金 份额 持有 人大 额赎回 而引 发基 金净 值剧 烈波动 的
风 险， 甚至 有可 能引 起基金 的流 动性 风险 ，基 金管理 人可 能无 法及 时变 现基金 资产 以应 对基 金份 额持有 人大成恒丰宝货币市场基金 2017 年第 2 季度报告
第 12 页
的赎回 申请 ，基 金份 额持 有人可 能无 法及 时赎 回持 有的全 部基 金份 额。
8.2 影响投资者决策的其 他重 要信息
无。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 大 成恒丰 宝货 币市 场基 金的 文件；
2 、 《大 成恒 丰宝 货币 市场 基金基 金合 同》 ；
3 、 《大 成恒 丰宝 货币 市场 基金托 管协 议》 ；
4 、大 成基 金管 理有 限公 司 批准文 件、 营业 执照 、公 司章程 ；
5 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 种公 告原 稿。
9.2 存放地点
备查文 件存 放于 本基 金管 理人和 托管 人的 住所 。
9.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅 ， 或 登录 本基 金管 理人 网站 http://www.dcfund.com.cn 进 行查
阅。
大成基金管理有限公 司
2017 年 7 月 19 日
