对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
嘉实增长(070002)

嘉实增长:2017年第一季度报告查看PDF公告

 
 
嘉实增长开放式证券投资基金 
2017 年第 1 季度报告 
 
2017 年3 月31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 嘉实基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中国银行股 份有限公司 
报告送 出日期:2017 年 4 月24 日 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 
第 2 页 共 11 页


§1 重要提 示 基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏, 并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。 基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定, 于 2017 年 4 月 18 日复核 了本 报告 中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容, 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重大 遗漏 。 基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ,投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本 基金的 招募 说明 书。 本基金 为嘉 实理 财通 系列 证券投 资基 金之 一, 嘉实 理财通 系列 证券 投资 基金 由具有 不同 市场 定位的 三只 基金 构成 ,包 括相互 独立 的嘉 实增 长证 券投资 基金 、嘉 实稳 健证 券投资 基金 和嘉 实债 券证券 投资 基金 。每 只基 金均为 契约 型开 放式 ,适 用一个 基金 合同 和招 募说 明书。 本报告 期中 的财 务资 料未 经审计 。 本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至2017 年3 月31 日 止。 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 3 页 共 11 页


§2 基金产 品概况 基金简 称 嘉实增 长混 合 基金主 代码 070002 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2003 年 7 月9 日 报告期 末基 金份 额总 额 276,263,974.18 份 投资目 标 投资于 具有 高速 成长 潜力 的中小 企业 上市 公司 , 以 获 取未来 资本 增值 的机 会, 并谋求 基金 资产 的中 长期 稳 定增值 ,同 时通 过分 散投 资提高 基金 资产 的流 动性 。 投资策 略 从公司 基本 面分 析入 手挑 选具有 成长 潜力 的股 票, 重 点 投 资 于 预 期 利 润 或 收 入 具 有 良 好 增 长 潜 力 的 成 长 型上市公司的股票。投资组合比例范围为股票 40%-75% 、 债券20%-55% 、 现金 5% 左 右。 业绩比 较基 准 60%*巨潮 500 ( 小盘 ) 指 数 收益率+40%* 中 债总 指数 收 益率。 风险收 益特 征 本基金 属于 中高 风险 证券 投资基 金, 长期 系统 性风 险 控 制 目 标 为 基 金 份 额 净 值 相 对 于 基 金 业 绩 基 准 的 β 值保持 在 0.5 至 0.8 之间 。 基金管 理人 嘉实基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司


§3 主要财 务指标和基金净值 表现





3.1 主 要财 务指标 单位: 人民 币元 主要财 务指 标 报告期 ( 2017 年 1 月 1 日 - 2017 年3 月 31 日 ) 1.本期 已实 现收 益 -159,360,250.59 2.本期 利润 -6,933,996.07 3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0246 4.期末 基金 资产 净值 2,547,920,600.21 5.期末 基金 份额 净值 9.223 注: (1 )本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、投 资收益 、其 他收 入( 不含 公允价 值变 动收 益) 扣除相 关费 用后 的余 额, 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 (2) 上述 基金 业绩指 标不 包括 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 ,计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。


3.2 基 金净 值表现


嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 4 页 共 11 页


3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 阶段 净值增 长率 ① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个月 -0.30% 0.72% -0.19% 0.48% -0.11% 0.24% 3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率 变 动的 比较 图:嘉 实增 长混 合份 额累 计净值 增长 率与 同期 业绩 比较基 准收 益率 的历 史走 势对比 图 (2003 年7 月9 日至 2017 年3 月 31 日) 注:按 基金 合同 规定 ,本 基金自 基金 合同 生效 日 起 6 个月 内为 建仓 期。 建仓 期结束 时本 基金 各项 资产配置比例 符合基金 合 同第三部分( 四(一) 投 资范围和(四 )各基金 投 资组合比例 限制)的 规定: (1)投 资于股票 、 债券的比例 不低于基 金资 产总值的 80%;( 2) 持有 一家公司的 股票, 不 得超过基金资 产净值 的 10%;( 3)本基金 与由基金管 理人管理的其 他基金持 有 一家公司发 行的证 券, 不 得超 过该 证券 的10%;( 4) 投 资于 国债 的比 例 不低于 基金 资产 净值 的 20%;( 5) 本基 金的 股 票资产中至少 有 80% 属于 本 基金名称所 显示的投 资 内容; (6)法律 法规或监 管部门对上 述比例限嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 5 页 共 11 页


制另有 规定 的, 从其 规定 。 §4 管理人 报告 4.1 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 简介


姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年 限 说明 任职日 期 离任日 期 刘美玲 本 基 金 、 嘉 实 优 势 成 长 混 合 基金经 理 2015 年12 月 31 日 - 12 年 2004 年 6 月 加入 嘉实 基金, 先后 在研 究部、 投资部工作,并担任 过 研 究 部 能 源 组 组 长、投资经理职务。 具有基 金从 业资 格。 注: (1 ) 任 职日 期、 离任 日 期指公 司作 出决 定后 公告 之日; (2) 证券 从业 的含 义遵从 行业 协会 《证 券业从 业人 员资 格管 理办 法》的 相关 规定 ;


4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 报告期 内, 本基 金管 理人 严格遵 循了 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 及其 各项配 套法 规、 《嘉实 理财 通系 列证 券投 资基金 暨嘉 实增 长证 券投 资基金 、嘉 实稳 健证 券投 资基金 和嘉 实债 券证 券投资 基金 基金 合同 》和 其他相 关法 律法 规的 规定 ,本着 诚实 信用 、勤 勉尽 责的原 则管 理和 运用 基金资 产, 在严 格控 制风 险的基 础上 ,为 基金 份额 持有人 谋求 最大 利益 。本 基金运 作管 理符 合有 关法律 法规 和基 金合 同的 规定和 约定 ,无 损害 基金 份额持 有人 利益 的行 为。 4.3 公 平交 易专项 说明


4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况 报告期 内, 基金 管理 人严 格执行 证监 会《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和 公司内 部公 平交 易制 度, 各投资 组合 按投 资管 理制 度和流 程独 立决 策, 并在 获得投 资信 息、 投资 建议和 实施 投资 决策 方面 享有公 平的 机会 ;通 过完 善交易 范围 内各 类交 易的 公平交 易执 行细 则、 严格的 流程 控制 、 持续 的 技术改 进 , 确 保公 平交 易 原则的 实现 ; 通过IT 系 统 和人工 监控 等方 式进 行日常 监控 ,公 平对 待旗 下管理 的所 有投 资组 合。 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 6 页 共 11 页


4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明 报告期 内, 公司 旗下 所有 投资组 合参 与交 易所 公开 竞价交 易中 ,同 日反 向交 易成交 较少 的单 边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的 , 合 计2 次 , 均为 旗下 组合 被动 跟踪 标的指 数需 要, 与其 他组合 发生 反向 交易 ,不 存在利 益输 送行 为。


4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 2017 年一 季度 经济 数据 整 体超出 市场 预期 , 供 给侧 改革带 动煤 炭、 钢铁 等行 业利润 复苏 , 催 生了部 分行 业的 投资 需求 ;房地 产三 四线 销售 的火 爆对经 济形 成短 期支 撑, 带动整 体房 地产 产业 链的景 气上 行; 经济 增长 正向预 期下 补库 存需 求延 续,也 带动 了一 季度 的经 济增长 。整 体一 季度 市场先 抑后 扬, 沪深300 指数上 涨 4.41% , 创 业板 指 数下 跌2.79% , 表现 好的 行 业主要 有三 条主 线, 前期由 于地 缘摩 擦升 温推 动军工 股的 上涨 ,中 期市 场对高 确定 性和 高安 全边 际的偏 好, 家电 、食 品饮料 行业 涨幅 显著 ,后 期在一 带一 路带 动下 订单 高增长 以及 带路 受益 区域 的建筑 建材 板 块 领涨 市场。 一季度 本基 金的 操作 有得 有失, 一季 度操 作中 的问 题 主要是 前期 基金 持仓 延续 了 2016 年 底的 中小盘 风格 ,对 前期 跌幅 较大的 成长 股配 置仓 位偏 高,年 初新 股扩 容、 融资 政策变 化对 中小 盘成 长股的 负面 影响 较大 ;此 外,虽 然关 注到 一季 度房 地产产 业链 可能 有相 对好 的景气 表现 ,但 考虑 一季度 可能 是相 关行 业全 年景气 高点 ,对 相关 的家 电、钢 铁等 板块 配置 比例 偏低。 一季 度本 基金 重配了 一带 一路 的相 关标 的,主 要基 于看 好一 带一 路的推 进带 给相 关公 司的 订单高 增长 ,阶 段性 为本基 金贡 献了 正收 益。 4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现 截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为9.223 元; 本报 告期基 金份 额净 值增 长率 为-0.30% , 业绩 比较基 准收 益率 为-0.19% 。 4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明 无。 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 7 页 共 11 页


§5 投资组 合报告 5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况


序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 1,829,594,313.98 71.48 其中: 股票


1,829,594,313.98 71.48 2 基金投 资 - - 3 固定收 益投 资


643,997,357.40 25.16 其中: 债券


643,997,357.40 25.16 资产支 持证 券


- - 4 贵金属 投资 - - 5 金融衍 生品 投资 - - 6 买入返 售金 融资 产


- - 其中: 买断 式回 购的 买入 返售 金融资 产


- - 7 银行存 款和 结算 备付 金合 计


25,427,803.82 0.99 8 其他资 产


60,497,466.39 2.36 9 合计





2,559,516,941.59





100.00


5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合


代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (%) A 农、林 、牧 、渔 业 152,008,980.50 5.97 B 采矿业 - - C 制造业 630,510,080.07 24.75 D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应 业 - - E 建筑业 451,409,020.00 17.72 F 批发和 零售 业 119,043,573.51 4.67 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 185,475,074.00 7.28 H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 109,692,739.54 4.31 J 金融业 30,778,950.00 1.21 K 房地产 业 150,675,896.36 5.91 L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 8 页 共 11 页


Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 - - S 综合 - - 合计 1,829,594,313.98 71.81


5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细


序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例( %) 1 000998 隆平高 科 7,325,734 152,008,980.50 5.97 2 600240 华业资 本 13,861,628 150,675,896.36 5.91 3 600458 时代新 材 8,632,785 125,952,333.15 4.94 4 300124 汇川技 术 5,580,440 122,490,658.00 4.81 5 002439 启明星 辰 5,534,447 109,692,739.54 4.31 6 601186 中国铁 建 6,301,900 81,861,681.00 3.21 7 601668 中国建 筑 8,410,900 77,380,280.00 3.04 8 000065 北方国 际 2,156,450 77,200,910.00 3.03 9 000928 中钢国 际 3,266,602 75,131,846.00 2.95 10 300073 当升科 技 1,312,953 69,652,156.65 2.73





5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合


序号 债券品 种 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (% ) 1 国家债 券 4,966,646.90 0.19 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 639,030,710.50 25.08 其中: 政策 性金 融债 639,030,710.50 25.08 4 企业债 券 - - 5 企业短 期融 资券 - - 6 中期票 据 - - 7 可转债 (可 交换 债) - - 8 同业存 单 - - 9 其他 - - 10 合计 643,997,357.40 25.28


5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比 例(% ) 1 160414 16 农发 14 2,800,000 279,832,000.00 10.98 2 150201 15 国开 01 2,000,000 200,440,000.00 7.87 3 140220 14 国开 20 500,000 50,245,000.00 1.97 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 9 页 共 11 页


4 170401 17 农发 01 500,000 49,850,000.00 1.96 5 140347 14 进出 47 300,000 30,132,000.00 1.18





5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明 细


报告期 末, 本基 金未 持有 资产支 持证 券。 5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 报告期 末, 本基 金未 持有 贵金属 投资 。 5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细 报告期 末, 本基 金未 持有 权证。 5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 报告期 内, 本基 金未 参与 股指期 货交 易。 5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 报告期 内, 本基 金未 参与 国债期 货交 易。 5.11 投 资组 合报告 附注 5.11.1


报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体未 被 监管部门立案 调查,在 本 报告编制日前 一 年内本 基金 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 未受 到公 开谴责 、处 罚。 5.11.2


本基金 投资 的前 十名 股票 中,没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 之外 的股 票。 5.11.3 其 他资 产构成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 649,207.73 2 应收证 券清 算款 45,914,440.98 3 应收股 利 - 4 应收利 息 11,924,636.29 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 10 页 共 11 页


5 应收申 购款 2,009,181.39 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 60,497,466.39


5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细


报告 期末 ,本 基金 未持 有处于 转股 期的 可转 换债 券。


5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 报告期 末, 本基 金前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。 §6 开放式 基金份额变动 单位: 份 报告期 期初 基金 份额 总额 286,030,616.01 报告期 期间 基金 总申 购份 额 12,952,258.17 减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 22,718,900.00 报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 - 报告期 期末 基金 份额 总额 276,263,974.18 注:报 告期 期间 基金 总申 购份额 含转 换入 份额 ;基 金总赎 回份 额含 转换 出份 额。 §7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况 报告期 内, 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。 7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细 报告期 内, 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。 嘉实增长混合 2017 年第 1 季度报告 第 11 页 共 11 页


§8 备查文 件目录 8.1 备 查文 件目录 (1) 中国 证监 会批 准嘉 实 理财通 系列 开放 式证 券投 资基金 设立 的文 件; (2) 《 嘉实 理财 通系 列开 放式证 券投 资基 金暨 嘉实 增长证 券投 资基 金 、 嘉 实 稳健证 券投 资基 金和嘉 实债 券证 券投 资基 金基金 合同 》; (3) 《 嘉实 理财 通系 列开 放式证 券投 资基 金暨 嘉实 增长证 券投 资基 金 、 嘉 实 稳健证 券投 资基 金和嘉 实债 券证 券投 资基 金招募 说明 书》 ; (4) 《 嘉实 理财 通系 列开 放式证 券投 资基 金暨 嘉实 增长证 券投 资基 金 、 嘉 实 稳健证 券投 资基 金和嘉 实债 券证 券投 资基 金托管 协议 》; (5) 基金 管理 人业 务资 格 批件、 营业 执照 ; (6) 报告 期内 嘉实 增长 开 放式证 券投 资基 金公 告的 各项原 稿。 8.2 存 放地 点 北京市 建国 门北 大 街 8 号 华润大 厦8 层嘉 实基 金管 理有限 公司 8.3 查 阅方 式 (1) 书面 查询 :查 阅时 间 为每工 作 日8:30-11:30,13:00-17:30 。投 资者 可免 费查阅 ,也 可 按工本 费购 买复 印件 。 (2) 网站 查询 :基 金管 理 人网址 :http://www.jsfund.cn 投资者 对本 报告 如有 疑问 ,可咨 询本 基金 管理 人嘉 实基金 管理 有限 公司 ,咨 询电话 400-600-8800 , 或发 电子 邮件,E-mail:service@jsfund.cn 。 嘉 实基 金管理 有限 公司 2017 年 4 月 24 日