华 商 稳 健 双利 债 券 型 证券 投 资 基金2017 年
第 1 季 度 报告
2017 年3 月31 日
基金管 理人： 华商基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2017 年 4 月24 日
华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带的 法律 责任 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 4 月 21 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 华商稳 健双 利债 券
基金主 代码 630007
交易代 码 630007
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2010 年 8 月 9 日
报告期 末基 金份 额总 额 314,674,936.84 份
投资目 标
本产品 试图 通过 主要 投资 于债券 品种 ， 适 当投 资
二级市 场股 票和 新股 申购 ， 力争 较平 稳的 为基 金
持有人 创造 持续 收益 ， 最 终实现 基金 资产 的长 期
稳健增 值。
投资策 略
本基金 首先 通过 自上 而下 的策略 分析 ， 确 定基 金
资产在 非信 用类 固定 收益 品种 （国 债、 央 行票 据
等） 、 信 用类 固定 收益 品种 （含可 转换 债券） 、 新
股 （含 增发） 申购、 二级 市场股 票投 资之 间的 大
类配置 ； 然 后通 过自 下而 上的研 究发 掘市 场失 衡
中的个 券、 个股 机会 ，经 过风险 收益 配比 分析 ，
加入投 资组 合， 在控 制风 险的前 提下 争取 获得 超
越业绩 比较 基准 的超 额收 益。
业绩比 较基 准 中证综 合债 指数 收益 率
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 在 证券投 资基 金中 属于 中
等风险 的品 种， 其预 期风 险与收 益高 于货 币市 场
基金， 低于 混合 型基 金和 股票型 基金 。
基金管 理人 华商基 金管 理有 限公 司 华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
下属分 级基 金的 基金 简称 华商稳 健双 利债 券 A 华商稳 健双 利债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 630007 630107
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 166,697,379.10 份 147,977,557.74 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年1 月1 日 － 2017 年3 月 31 日 ）
华商稳 健双 利债 券 A 华商稳 健双 利债 券 B
1． 本 期已 实现 收益 -1,144,560.71 -1,155,703.97
2．本 期利 润 -1,184,692.65 -855,384.65
3．加 权平 均基 金份 额本 期 利润 -0.0081 -0.0074
4．期 末基 金资 产净 值 229,922,450.18 199,341,196.43
5．期 末基 金份 额净 值 1.379 1.347
注：1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2. 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ，计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
华商稳健双利债券 A
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
0.00% 0.31% -0.13% 0.06% 0.13% 0.25%
华商稳健双利债券 B
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
-0.07% 0.31% -0.13% 0.06% 0.06% 0.25%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
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注：① 本基 金合 同生 效日 为 2010 年8 月9 日。
②根据 《华 商稳 健双 利债 券型证 券投 资基 金基 金合 同》的 规定 ，本 基金 主要 投资于 具有 良好
流动性 的金 融工 具， 包括 债券回 购、 央行 票据、 国 债、 金 融债、 企业 债、 公 司 债、 可 转换 债券 （ 含
分离型 可转 换债 券） 、资 产支持 证券 ，本 基金 还可 投资于 一级 市场 新股 申购 、持有 可转 债转 股所
得的股 票、 投资 二级 市场 股票、 权证 及法 律法 规或 中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工具 。本
基金的 投资 组合 比例 为： 债券等 固定 收益 类资 产的 投资比 例不 低于 基金 资产 的80% ，其 中可 转换
债券比 例不 高于 基金 资产 净值 的 30% ； 股 票等 权益 类 品种投 资比 例不 高于 基金 资产 的 20% ； 权 证投
资比例 不高 于基 金资 产净 值的 3% ； 并 保持 不低 于基 金资产 净 值5% 的现 金或 到 期日在 一年 以内 的政
府债券 。本 基金 管理 人应 当自基 金合 同生 效之 日 起6 个月 内使 基金 的投 资组 合比例 符合 基金 合同
的有关 约定 。本 基金 在建 仓期结 束时 ，各 项资 产配 置比例 符合 基金 合同 有关 投资比 例的 约定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
张永志 基 金 经 2010 年8 - 11 男，中 国籍 ，金 融学 硕士 ，华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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理 月9 日 具有基 金从 业资 格 。 1999 年
9 月至2003 年7 月 ， 就 职 于
工商银行青岛市市北一支
行，任 科员 、科 长等 职务 ；
2006 年1 月至2007 年5 月，
就职于 海通 证券， 任债 券 部
交易员 ； 2007 年 5 月加 入 华
商基金 管理 有限 公司；2007
年 5 月至 2009 年 1 月担任
交易员 ； 2009 年1 月至2010
年8 月担 任华 商收 益增 强 债
券型证券投资基金基金经
理助理 ；2011 年 3 月 15 日
起至今担任华商稳定增利
债券型证券投资基金基金
经理；2015 年 2 月 17 日起
至今担任华商稳固添利债
券型证券投资基金基金经
理；2016 年 8 月 24 日 起至
今担任华商瑞鑫定期开放
债券型证券投资基金基金
经理 ； 2017 年 3 月 1 日起至
今担任华商瑞丰混合型证
券投资 基金 基金 经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
在本报 告期 内， 基金 管理 人不存 在损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。基 金管 理人勤 勉尽 责地
为基金 份额 持有 人谋 求利 益，严 格遵 守了 《基 金法 》及其 他有 关法 律法 规、 基金合 同的 规定 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 严格执 行了 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 和公
司内部 公平 交易 制度 ，在 研究分 析、 投资 决策 、交 易执行 等各 个环 节， 公平 对待旗 下所 有投 资组
合。
公司建 立投 研管 理平 台并 定期举 行投 研晨 会、 投研 联席会 等， 建立 健全 投资 授权制 度， 确保
各投资 组合 公平 获得 研究 资源， 享有 公平 的投 资决 策机会 。
针对公 司旗 下所 有投 资组 合的交 易所 公开 竞价 交易 ，通过 交易 系统 中的 公平 交易程 序， 对于
不同投 资组 合同 日同 向买 卖同一 证券 的指 令自 动进 行比例 分配 ，报 告期 内， 系统的 公平 交易 程序华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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运作良 好， 未出 现异 常情 况。针 对场 外网 下交 易业 务，公 司依 照《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交
易制度 指导 意见 》和 公司 内部场 外、 网下 交易 业务 的相关 规定 ，确 保各 投资 组合享 有公 平的 交易
执行机 会。 对于 以公 司名 义进行 的交 易严 格按 照发 行 分配 的原 则或 价格 优先 、比例 分配 的原 则在
各投资 组合 间进 行分 配。 本报告 期内 ，场 外、 网下 业务公 平交 易制 度执 行情 况良好 ，未 出现 异常
情况。
公司对 旗下 各投 资组 合的 交易行 为进 行监 控和 分析 ，对各 投资 组合 不同 时间 窗口（1 日、3
日、5 日） 内的 同向 交易 的溢价 金额 与溢 价率 进行 了 T 检 验， 统计 了溢 价率 占优比 例。 本报 告期
内，未 出现 违反 公平 交易 制度的 情况 ，公 司旗 下各 基金不 存在 利益 输送 的行 为。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
为规范 投资 行为 ，公 平对 待投资 组合 ，公 司制 定了 《异常 交易 管理 办法 》， 对包括 可能 显著
影响市 场价 格、 可能 导致 不公平 交易 、可 能涉 嫌 利 益输送 等异 常交 易行 为做 出了界 定及 相应 的防
范、控 制措 施。
报告期 内严 格执 行公 司相 关制度 ，未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。公 司严 格控制 旗下 非指
数型投 资组 合参 与交 易所 公开竞 价同 日反 向交 易， 按照有 关指 数的 构成 比例 进行的 投资 导致 出现
的同日 反向 交易 中， 成交 较少的 单边 交易 量均 未超 过该证 券当 日成 交量 的 5% 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年1 季度 债市 总体 走 势偏弱 ，收 益率 曲线 呈平 坦化上 行。 央行 两次 上调 逆回购 及 SLF 、
MLF 利 率， 货币 市场 资金 持续偏 紧， 短端 利率 上行 压力加 大。 中国 经济 基本 面稳定 ，工 业品 涨价
推升通 胀预 期， 美联 储再 度加息 ，债 券市 场总 体呈 弱势格 局。
2016 年12 月下 旬， 美联 储加息 靴子 终落 地， 机构 代持问 题得 到阶 段性 解决 ，资金 面也 出现
一定缓 解， 受多 重因 素影 响债券 收益 率出 现明 显回 落。但 债市 上涨 势头 在2017 年 初并 未延 续，1
月中国 制造 业PMI 指 数向 好，反 映中 国经 济基 本面 仍然良 好， 同时 工业 周期 品价格 持续 上行 ，通
胀预期 上升 ；市 场资 金面 出现 明 显收 紧， 虽然 央行 为应对 春节 因素 ，通 过 TLF 阶段 性释 放资 金，
但总体 上资 金面 较紧 ， 货 币资金 利率 大幅 上行 ； 下 旬央行 将MLF 利 率提 升10bp ， 反 映央 行货 币政
策转向 确定 ； 受以 上多 重 利空因 素影 响 ，1 月份 债市 收益率 上行 幅度 较大 。2 月 份以来 市场 进入 震
荡期， 上涨 和下 跌的 趋势 并不明 显， 但市 场交 投情 绪较弱 ，收 益率 曲线 走向 平坦化 ，信 用利 差总
体平稳 。2 月央 行上 调了 逆回购 和 SLF 利 率， 市场 资金面 仍然 偏紧 ，短 端利 率上行 压力 较大 。3
月中国 两会 召开 、美 联储 再度加 息以 及央 行再 度上 调逆回 购、MLF 利率 ，市 场环境 对债 市仍 然不
利，短 端利 率受 影响 较 为 明显， 而中 长端 利率 影响 较小， 收益 率曲 线呈 平坦 化走势 。
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4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至2017 年3 月31 日， 华商稳 健双 利债 券型 证券 投资基 金A 类份 额净 值 为1.379 元， 份额
累计净 值 为1.440 元 ， 基 金份额 净值 增长 率 为 0.00% ， 同 期基 金业 绩比 较基 准 的收益 率为-0.13% ，
本类基 金份 额净 值增 长率 高于业 绩比 较基 准收 益 率0.13 个百 分点； 华商 稳健 双利债 券型 证券 投资
基金B 类份 额净 值 为1.347 元， 份额 累计 净值 为1.401 元 ，基 金份 额净 值增 长 率为-0.07% ，同 期
基金业 绩比 较基 准的 收益 率为-0.13% ，本 类基 金份 额净值 增长 率高 于业 绩比 较基准 收益 率 0.06
个百分 点。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期， 本基 金未 出现 连续二 十个 工作 日基 金份 额持有 人数 量不 满二 百人 或者基 金资 产净
值低于 五千 万元 的情 形。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 85,267,554.35 17.26
其中： 股票
85,267,554.35 17.26
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
356,135,119.34 72.08
其中： 债券
356,135,119.34 72.08
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
7,705,954.66 1.56
8 其他资 产
44,988,065.96 9.11
9 合计
494,096,694.31
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 37,956,816.68 8.84
C 制造业 40,978,077.72 9.55 华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供
应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 1,477,500.00 0.34
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务
业
- -
J 金融业 - -
K 房地产 业 3,759,159.95 0.88
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 1,096,000.00 0.26
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 85,267,554.35 19.86
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 沪港通 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 000693 ST 华泽 800,001 11,680,014.60 2.72
2 000878 云南铜 业 745,000 10,437,450.00 2.43
3 000898 鞍钢股 份 1,523,986 8,412,402.72 1.96
4 000758 中色股 份 797,094 6,990,514.38 1.63
5 000983 西山煤 电 600,000 5,790,000.00 1.35
6 000933 *ST 神火 700,000 4,837,000.00 1.13
7 601699 潞安环 能 500,000 4,435,000.00 1.03
8 601225 陕西煤 业 630,965 3,899,363.70 0.91
9 000732 泰禾集 团 219,193 3,759,159.95 0.88
10 600808 马钢股 份 1,100,000 3,586,000.00 0.84
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 39,433,138.60 9.19 华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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2 央行票 据 - -
3 金融债 券 96,070,000.00 22.38
其中： 政策 性金 融债 96,070,000.00 22.38
4 企业债 券 73,189,929.60 17.05
5 企业短 期融 资券 29,994,000.00 6.99
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 117,448,051.14 27.36
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 356,135,119.34 82.96
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 160211 16 国开 11 500,000 49,970,000.00 11.64
2 160213 16 国开 13 500,000 46,100,000.00 10.74
3 110032 三一转 债 340,000 37,760,400.00 8.80
4 132001 14 宝钢 EB 335,000 36,052,700.00 8.40
5 019539 16 国债 11 333,170 33,297,009.80 7.76
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 的基 金合 同约 定，本 基金 的投 资范 围不 包括国 债期 货。
5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。 华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
ST 华 泽分 别于2016 年 3 月16 日和2016 年 3 月 19 日公告 ， 公 司控 股股 东王 涛及财 务总 监郭
立红收 到中 国证 监会 调查 通知书 的公 告。2016 年6 月 17 日公 司收 到中 国证 监 会四川 监管 局的 行
政监管 措施 决定 书， 主要 内容包 括：1） 《 关于 对成 都华泽 钴镍 材料 股份 有限 公司采 取责 令改 正措
施的决 定》 。 公 司全 资子 公 司陕西 华泽 向关 联方 陕西 星王集 团开 具 了3 亿 元的 商业承 兑汇 票， 承兑
人为华 泽钴 镍， 构成 事实 上的关 联担 保行 为， 而公 司未依 法履 行信 息披 露义 务。公 司应 在收 到决
定书之 日 起30 个工 作日 内 保送整 改报 告。2） 《 关于 对王涛 、王 应虎 采取 监管 谈话措 施的 决定 》 。
上述关 联担 保事 项， 王涛 、王应 虎作 为相 关企 业的 法人代 表， 同时 作为 华泽 钴镍董 事， 未能 履行
信息披 露义 务。 被监 管机 构采取 监管 谈话 的措 施。3 ） 《关 于对 王涛 、王 辉采 取 责令改 正措 施的 决
定》 。 华泽 钴镍 在借 壳成 都 聚友时 ， 签订 了盈 利预 测 补偿协 议 。 而 公司2013 年 度与 2015 年年 度实
现的净 利润 数未 达到 承诺 业绩 ， 根据 盈利 补偿 协议 ，王涛 、王 辉二 人应 将所 持全 部 191633241 股
华泽钴 镍股 份向 华泽 钴镍 进行补 偿， 但二 人至 今尚 未履行 承诺 ，且 所持 大部 分股份 被质 押， 全部
股份已 被司 法冻 结。 现责 令二人 改正 ，及 时将 应补 偿股份 向华 泽钴 镍 进 行补 偿，并 将进 入诚 信档
案，在 收到 本决 定之 日起 十个工 作日 内， 上报 书面 整改报 告并 及时 披露 。2016 年 6 月 29 日 ，华
泽钴镍 接到 中国 证监 会调 查通知 书， 因公 司关 联交 易和关 联担 保涉 嫌违 反证 券法律 法规 ，中 国证
监会决 定对 公司 立案 调查 。公司 于 2016 年6 月17 日收到 中国 证券 监督 管理 委员会 四川 监管 局三
份行政 监管 措施 决定 书（ 《 关于对 成都 华泽 钴镍 材料 股份有 限公 司采 取责 令改 正措施 的决 定》
[2016]11 号、 《关 于对 王涛 、 王应 虎采 取监 管谈 话措 施的决 定》[2016]12 号、 《关于 对王 涛、 王
辉采取 责令 改正 措施 的决 定》[2016]13 号） ， 于 2016 年 7 月 8 日收 到由 深圳 证券交 易所 《关 于对
成都华 泽钴 镍材 料股 份有 限公司 及相 关当 事人 给予 公开谴 责处 分的 决定 》 （ 深 证上 【2016 】 433 号） ，
指出公 司存 在问 题： 关联 担保未 进行 信息 披露 、关 联方占 用公 司资 金、 超期 未履行 承诺 、前 期重
大会计 差错 等， 对公 司提 出相应 整改 要求 。 公 司于2016 年11 月 10 日收 到 中 国证券 监督 管理 委员
会四川 监管 局行 政监 管措 施决定 书 （ 《 关于 对成 都华 泽钴镍 材料 股份 有限 公司 采取责 令改 正措 施 的
决定》 ）[2016]26 号 ， 于2016 年12 月1 日收 到中 国 证券监 督管 理委 员会 《调 查通知 书》 （成 稽调
查通字 16033 号-16036 号、16038 号-16047 号、16054 号） ， 指出 公司 存在 关联 担保未 进行 审议 和
披露等 问题 ，要 求公 司限 期整改 ，并 对相 关人 员立 案调查 。
本公司 对以 上证 券的 投资 决策程 序符 合法 律法 规及 公司制 度的 相关 规定 ，不 存在损 害基 金份华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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额持有 人利 益的 行为 。
除此之 外， 本基 金投 资的 其他前 十名 证券 的发 行主 体本期 未被 监管 部门 立案 调查, 且在 本报
告编制 日前 一年 内未 受到 公开谴 责、 处罚 。
5.10.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 55,860.15
2 应收证 券清 算款 39,757,894.90
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,100,606.85
5 应收申 购款 73,704.06
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 44,988,065.96
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 110032 三一转 债 37,760,400.00 8.80
2 132001 14 宝钢 EB 36,052,700.00 8.40
3 132004 15 国盛 EB 22,277,800.00 5.19
4 113009 广汽转 债 9,688,000.00 2.26
5 132005 15 国资 EB 6,684,238.20 1.56
6 132003 15 清控 EB 2,267,104.90 0.53
7 127003 海印转 债 532,183.50 0.12
8 128013 洪涛转 债 181,615.00 0.04
9 128009 歌尔转 债 4,009.54 0.00
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分
的公允 价值
(元)
占基金 资
产净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 000693 ST 华泽 11,680,014.60 2.72 重大事 项停 牌
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5.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 华商稳 健双 利债 券 A 华商稳 健双 利债 券 B
报告期 期初 基金 份额 总额 117,023,671.01 108,940,052.38
报告期 期间 基金 总申 购份 额 58,119,583.27 73,815,174.17
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 8,445,875.18 34,777,668.81
报告期期间 基金拆 分变动 份额（份额 减
少以"-"填 列）
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 166,697,379.10 147,977,557.74
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ；总 赎回 份额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
华商稳 健双 利债 券 A
本报告 期内 基金 管理 人没 有运用 固有 资金 投资 本基 金。
华商稳 健双 利债 券 B
本报告 期内 基金 管理 人没 有运用 固有 资金 投资 本基 金。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本报 告期 内基 金管 理 人没有 运用 固有 资金 投资 本基金 。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
本基金 本报 告期 内未 发生 单一投 资者 持有 基金 份额 比例达 到或 超 过 20% 的情 况。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1. 中国 证监 会批 准华 商稳 健双利 债券 型证 券投 资基 金设立 的文 件；
2. 《华 商稳 健双 利债 券型 证券投 资基 金基 金合 同》 ；
3. 《华 商稳 健双 利债 券型 证券投 资基 金托 管协 议》 ； 华商稳健双利债券 2017 年第 1 季度报告
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4. 《华 商稳 健双 利债 券型 证券投 资基 金招 募说 明书 》；
5. 基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照和 公司 章程 ；
6. 报告 期内 华商 稳健 双利 债券型 证券 投资 基金 在制 定报刊 披露 的各 项公 告的 原稿。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 处。
9.3 查 阅方 式
基金管 理人 办公 地址 ： 北 京市西 城区 平安 里西 大 街28 号 中海 国际 中心 19 层
基金托 管人 地址 ：北 京市 西城区 闹市 口大 街1 号院 1 号楼
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 基金 管理 人华 商基金 管理 有限 公司 。
客户服 务电 话：4007008880 （免 长途 费） ，010-58573300
基金管 理人 网址 ：http://www.hsfund.com
华商基金管理有限公司
2017 年4 月24 日
