鑫 元 双 债 增强 债 券 型 证券 投 资 基 金
2017 年第1 季度报告
2017 年3 月31 日
基金管 理人： 鑫元基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国光大银 行股份有限公司
报告送 出日期：2017 年 4 月21 日 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 光大 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 4 月 19 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 鑫元双 债增 强
交易代 码 002632
基金运 作方 式 契约型 、开 放式
基金合 同生 效日 2016 年 4 月 21 日
报告期 末基 金份 额总 额 1,001,696,809.61 份
投资目 标
本基金 以信 用债 和可 转债 为主要 投资 对象 ， 在 适
度承担 信用 风险 并保 证资 产流动 性的 条件 下， 通
过积极 主动 的投 资管 理， 力争取 得超 越基 金业 绩
比较基 准的 收益， 实现 基 金资产 长期、 稳定 的增
长。
投资策 略
本基金 为债 券型 基金 ， 对 债券的 投资 比例 不低 于
基金资 产 的 80% 。 在 严格 把 控投资 风险 的基 础上 ，
适度参 与权 益类 资产 的投 资从而 提高 投资 收益 。
本基金 紧密 跟踪 债券 市场 与股票 市场 的运 行情
况和风 险收 益特 征， 结 合 对宏观 经济 环境、 国家
政策趋 向及 利率 变化 趋势 等重点 分析 ， 判 断债 券
市场和 股票 市场 的相 对投 资价值 ， 在 债券 资产 与
股票资 产之 间进 行动 态调 整。
业绩比 较基 准
中债综 合全 价指 数收 益率 ×80%+ 沪深300 指数 收
益率× 20%
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中的 较
低风险 品种 ， 其 预期 风险 与预期 收益 高于 货币 市
场基金 ，低 于混 合型 基金 和股票 型基 金。
基金管 理人 鑫元基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国光 大银 行股 份有 限公 司
下属分 级基 金的 基金 简称 鑫元双 债增 强 A 鑫元双 债增 强 C 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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下属分 级基 金的 交易 代码 002632 002633
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 1,001,513,680.90 份 183,128.71 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年1 月1 日 － 2017 年3 月 31 日 ）
鑫元双 债增 强 A 鑫元双 债增 强 C
1． 本 期已 实现 收益 4,645,454.66 1,440.20
2．本 期利 润 -3,651,011.62 -1,899.97
3．加 权平 均基 金份 额本 期 利润 -0.0063 -0.0095
4．期 末基 金资 产净 值 998,814,018.49 182,101.69
5．期 末基 金份 额净 值 0.997 0.994
注： （1 ）本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、投 资收益 、其 他收 入（ 不含 公允价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
（2 ） 所述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用， 计入 费用 后实际 收益 水平 要低
于所列 数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
鑫元双 债增 强 A
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
-0.89% 0.14% -0.11% 0.13% -0.78% 0.01%
鑫元双 债增 强 C
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
-1.00% 0.13% -0.11% 0.13% -0.89% 0.00%
鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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注：本 基金 的合 同生 效日 为 2016 年4 月21 日 ，截 止 2017 年3 月31 日 不满 一年。 根据 基金 合同
约定， 本基 金建 仓期 为6 个月， 建仓 期结 束时 本基 金各项 资产 配置 比例 符合 基金合 同约 定。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
赵慧
鑫 元 货
币 市 场
基金、 鑫
元 兴 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 汇
利 债 券
型 证 券
投 资 基
2016 年 6
月3 日
- 6 年
学历： 经济 学专 业， 硕士 。
相关业 务资 格： 证 券投 资 基
金从业资格。从业经历：
2010 年7 月任 职于 北京 汇 致
资本管 理有 限公 司， 担 任 交
易员 。 2011 年 4 月 起在 南 京
银行金融市场部资产管理
部和南京银行金融市场部
投资交易中心担任债券交
易员， 有 丰富 的银 行间 市 场
交易经 验 。 2014 年 6 月加入鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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金、 鑫 元
双 债 增
强 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
裕 利 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 得 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 聚
利 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
招 利 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 瑞 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 添
利 债 券
型 证 券
投 资 基
金 的 基
金经理 ；
鑫 元 一
年 定 期
开 放 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 稳 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 鸿
利 债 券
鑫元基 金， 担 任基 金经 理 助
理。2014 年 7 月 15 日起担
任鑫元一年定期开放债券
型证券 投资 基金、 鑫元 稳 利
债券型 证券 投资 基金、 鑫 元
鸿利债券型证券投资基金
的 基 金 经 理 助 理 ，2014 年
10 月 20 日起 担任 鑫元 合 享
分级债券型证券投资基金
的 基 金 经 理 助 理 ，2014 年
12 月2 日 起担 任鑫 元半 年 定
期开放债券型证券投资基
金的基 金经 理助 理 ， 2014 年
12 月 16 日起 担任 鑫元 合 丰
分级债券型证券投资基金
（现鑫元合丰纯债债券型
证券投 资基 金） 的 基金 经 理
助理，2015 年 7 月 15 日起
担任鑫元鑫新收益灵活配
置混合型证券投资基金的
基金经 理助 理 ， 2016 年 1 月
13 日 起 担 任 鑫 元 兴 利 债 券
型证券投资基金的基金经
理， 2016 年 3 月 2 日起 担 任
鑫元货币市场基金的基金
经理 ， 2016 年 3 月 9 日起担
任鑫元汇利债券型证券投
资基金 的基 金经 理 ， 2016 年
6 月 3 日起担 任鑫 元双 债 增
强债券型证券投资基金的
基金经 理，2016 年 7 月 13
日起担任鑫元裕利债券型
证券投 资基 金的 基金 经理 ，
2016 年 8 月 17 日 起担 任 鑫
元得利债券型证券投资基
金的基 金经 理，2016 年 10
月 27 日 起担 任鑫 元聚 利 债
券型证券投资基金的基金
经理 ， 2016 年 12 月 22 日起
担任鑫元招利债券型证券
投资基 金的 基金 经理，2017
年 3 月 13 日 起担 任鑫 元 瑞
利债券型证券投资基金的
基金经 理，2017 年 3 月 17
日起担任鑫元添利债券型鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
合 享 分
级 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
半 年 定
期 开 放
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 合
丰 纯 债
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 鑫
新 收 益
灵 活 配
置 混 合
型 证 券
投 资 基
金 的 基
金 经 理
助理； 基
金 投 资
决 策 委
员 会 委
员
证券投 资基 金的 基金 经理 ；
同时兼任基金投资决策委
员会委 员。
张明凯
鑫 元 一
年 定 期
开 放 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 稳 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 鸿
利 债 券
型 证 券
投 资 基
2016 年 4
月21 日
- 8 年
学历 ： 数 量经 济学 专业 ， 经
济学硕 士。 相关 业务 资格 ：
证券投 资基 金从 业资 格。 从
业经历 ： 2008 年7 月至2013
年8 月， 任职 于南 京银 行 股
份有限 公司， 担任 资深 信 用
研究员， 精通 信用 债的 行 情
与风险 研判， 参与 创立 了 南
京银行内部债券信用风险
控制体 系， 对 债券 市场 行 情
具有较 为精 准的 研判 能力 。
2013 年8 月加 入鑫 元基 金 管
理有限 公司， 任投 资研 究 部
信用研 究员 。2013 年 12 月鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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金、 鑫 元
合 享 分
级 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
半 年 定
期 开 放
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 合
丰 纯 债
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 安
鑫 宝 货
币 市 场
基金、 鑫
元 鑫 新
收 益 灵
活 配 置
混 合 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 双
债 增 强
债 券 型
证 券 投
资 基 金
的 基 金
经理； 基
金 投 资
决 策 委
员 会 委
员
30 日至 2016 年 3 月 2 日担
任鑫元货币市场基金基金
经理，2014 年 4 月 17 日至
今任鑫元一年定期开放债
券型证券投资基金基金经
理，2014 年 6 月 12 日至今
任鑫元稳利 债 券 型 证 券 投
资基金 基金 经理，2014 年6
月 26 日 至今 任鑫 元鸿 利 债
券型证券投资基金的基金
经理 ， 2014 年 10 月 15 日至
今任鑫元合享分级债券型
证券投 资基 金的 基金 经理 ，
2014 年 12 月 2 日 至今 任 鑫
元半年定期开放债券型证
券投资基金的基金经理，
2014 年12 月16 日 至今 任 鑫
元合丰分级债券型证券投
资基金 （ 现鑫 元合 丰纯 债 债
券型证 券投 资基 金） 的 基 金
经理，2015 年 6 月 26 日至
今任鑫元安鑫宝货币市场
基金的 基金 经理,2015 年 7
月 15 日 至今 任鑫 元鑫 新 收
益灵活配置混合型证券投
资基金 的基 金经 理 ， 2016 年
4 月21 日 起任 鑫元 双债 增 强
债券型证券投资基金的基
金经理； 同时 兼任 基金 投 资
决策委 员会 委员 。
颜昕
鑫 元 安
鑫宝 货
币 市 场
基金、 鑫
元 货 币
市 场 基
金、 鑫 元
合 享 分
2016 年 6
月3 日
- 7 年
学历： 工商 管理 ， 硕 士。 相
关业务 资格： 证券 投资 基 金
从业资 格 。 从 业经 历：2009
年8 月， 任职 于南 京银行股
份有限 公司 ，担 任交 易员 。
2013 年9 月加 入鑫 元基 金 担
任交易 员，2014 年2 月至8
月， 担任 鑫元 基金 交易 室 主鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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级 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
合 丰 纯
债 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
兴 利 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 汇 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 双
债 增 强
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 裕
利 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
得 利 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 聚 利
债 券 型
证 券 投
资基金 、
鑫 元 招
利 债 券
型 证 券
投 资 基
金、 鑫 元
瑞 利 债
券 型 证
券 投 资
基金、 鑫
元 添 利
管， 2014 年 9 月起 担任 鑫 元
货币市场基金的基金经理
助理，2015 年 6 月 26 日起
担任鑫元安鑫宝货币市场
基金的 基金 经理，2015 年7
月 15 日 起担 任鑫 元货 币 市
场基金 的基 金经 理 ， 2016 年
1 月13 日 起担 任鑫 元兴 利 债
券型证券投资基金的基金
经理 ， 2016 年 3 月 2 日起担
任鑫元合享分级债券型证
券投资 基金、 鑫元 合丰 分 级
债券型 证券 投资 基金 （ 现 鑫
元合丰纯债债券型证券投
资基金 ） 的基 金经 理，2016
年3 月9 日起 担任 鑫元 汇 利
债 券型证券投资基金的基
金经理 ， 2016 年 6 月 3 日起
担任鑫元双债增强债券型
证券投 资基 金的 基金 经理 ，
2016 年 7 月 13 日 起担 任 鑫
元裕利债券型证券投资基
金的基 金经 理 ， 2016 年 8 月
17 日 起 担 任 鑫 元 得 利 债 券
型证券投资基金的基金经
理， 2016 年 10 月27 日起担
任鑫元聚利债券型证券投
资基金 的基 金经 理 ， 2016 年
12 月 22 日起 担任 鑫元 招 利
债券型证券投资基金的基
金经理 ，2017 年 3 月 13 日
起担任鑫元瑞利债券型证
券投资基金的基金经理，
2017 年 3 月 17 日 起担 任 鑫
元添利债券型证券投资基
金的基 金经 理； 同 时兼 任 基
金投资 决策 委员 会委 员 。 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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债 券 型
证 券 投
资 基 金
的 基 金
经 理 ；
基 金 投
资 决 策
委 员 会
委员
注：1. 基 金的 首任 基金 经 理， 任职 日期 为基 金合 同 生效日 ， 离职 日期 为根 据 公司决 议确 定的 解聘
日期；
2. 非 首任 基金 经理 ，任 职 日期和 离任 日期 分别 指根 据公司 决议 确定 的聘 任日 期和解 聘日 期；
3. 证 券从 业的 含义 遵从 《 证券业 从业 人员 资格 管理 办法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
在本报 告期 内， 基金 管理 人勤勉 尽责 地为 基金 份额 持有人 谋求 利益 ，不 存在 损害基 金份 额持
有人利 益的 行为 。本 基金 管理人 遵守 了《 证券 投资 基金法 》及 其他 有关 法律 法规、 本基 金基 金合
同的规 定， 基金 投资 比例 符合法 律法 规和 基金 合同 的要求 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本公 司继 续严 格执行 《证 券投 资基 金管 理公司 公平 交易 制度 指导 意见》 等法 律法
规和公 司内 部关 于公 平交 易流程 的各 项制 度规 范， 进一步 完善 境内 上市 股票 、债券 的一 级市 场申
购和二 级市 场交 易活 动。 本公司 通过 系统 控制 和人 工控制 等各 种方 式， 确保 本公司 管理 的不 同投
资组合 在授 权、 研究 分析 、投资 决策 、交 易执 行、 业绩评 估等 投资 管理 活动 的相关 环节 均得 到公
平对待 。
报告期 内， 公司 整体 公平 交易制 度执 行情 况良 好， 通过对 不同 投资 组合 之间 同向交 易和 反向
交易的 交易 价格 和交 易时 机进行 监控 分析 ，未 发现 有违公 平交 易要 求的 情况 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
公司依 据《 证券 投资 基金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》等 法律 法规 以及 《鑫元 基金 管理
有限公 司投 资管 理权 限及 授权管 理办 法》 、《 鑫元 基金管 理有 限公 司公 平交 易管理 制度 》、 《鑫
元基金 管理 有限 公司 异常 交易监 控管 理办 法》 等公 司制度 ，对 本基 金的 异常 交易行 为进 行 监 督检鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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查。
报告期 内未 发现 本基 金存 在可能 导致 不公 平交 易和 利益输 送的 异常 交易 行为 ，未出 现涉 及本
基金的 交易 所公 开竞 价同 日反向 交易 成交 较少 的单 边交易 量超 过该 证券 当日 成交 量 5% 的情 况。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
在组合 操作 上， 管理 人进 一步对 组合 持仓 进行 了结 构优化 ，适 当降 低了 组合 杠杆， 从而 较好
地避免 了季 末资 金面 紧张 对组合 的影 响.
报告期 内， 本基 金在 短融 和同业 存单 ，以 及逆 回购 资产之 间进 行合 理配 置， 并在资 金面 紧张
的时机 合理 安排 流动 性， 锁定回 购收 益， 同时 高度 关注组 合的 流动 性风 险， 采取相 对谨 慎的 久期
策略， 灵活 把握 波段 机会 ，并密 切排 查组 合债 券的 信用风 险。 本基 金将 继续 以流动 性较 好且 可获
得稳定 收益 的资 产为 主， 合理安 排流 动性 ，将 基金 资产安 全和 基金 收益 稳定 的重要 性置 于首 位，
为基金 持有 人谋 求长 期、 稳定的 回报 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期鑫 元双 债增 强 A 的基金 份额 净值 收益 率为-0.89% ，鑫 元双 债增 强C 的 基金份 额净 值
收益率 为-1.00% ，同 期业 绩比 较 基准 收益 率为-0.11% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 不存 在需 要对 基金持 有人 数或 基金 资产 净值进 行说 明的 情况 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票
- -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
876,711,000.00 87.70
其中： 债券
876,711,000.00 87.70
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
97,000,265.50 9.70
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
11,331,335.49 1.13 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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8 其他资 产
14,668,013.57 1.47
9 合计
999,710,614.56
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 投资 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 49,855,000.00 4.99
其中： 政策 性金 融债 49,855,000.00 4.99
4 企业债 券 123,726,000.00 12.39
5 企业短 期融 资券 59,810,000.00 5.99
6 中期票 据 594,290,000.00 59.49
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 49,030,000.00 4.91
9 其他 - -
10 合计 876,711,000.00 87.76
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 101551003
15 国 电集
MTN001
500,000 50,495,000.00 5.05
2 101469023
14 凤 传媒
MTN001
500,000 50,265,000.00 5.03
3 170203 17 国开 03 500,000 49,855,000.00 4.99 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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4 101551075
15 光明
MTN002
500,000 49,740,000.00 4.98
5 111681098
16 广州 农村
商业银 行
CD160
500,000 49,030,000.00 4.91
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 本报 告期 内未 投资国 债期 货。
5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 内未 投资国 债期 货。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1 声 明本 基金投 资的 前十名 证券 的发行 主体 本期是 否出 现被监 管部 门立案 调查，
或 在报 告编制 日前 一年内 受到 公开谴 责、 处罚的 情形 。 如 是， 还应对相 关证 券的投 资
决 策程 序做出 说明 。
本报告 期内 基金 投资 的前 十名证 券的 发行 主体 没有 被监管 部门 立案 调查 或在 报告编 制日 前一
年受到 公开 谴责 、处 罚的 情况。
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5.10.2 声 明基 金投资 的前 十名股 票是 否超出 基金 合同规 定的 备选股 票库 。 如是 ， 还应
对 相关 股票的 投资 决策程 序做 出说明 。
本报告 期内 基金 投资 的前 十名股 票不 存在 超出 基金 合同规 定的 备选 股票 库的 情况。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 14,668,013.57
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 14,668,013.57
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 鑫元双 债增 强 A 鑫元双 债增 强 C
报告期 期初 基金 份额 总额 499,517,688.52 207,200.98
报告期 期间 基金 总申 购份 额 502,012,373.44 16,894.68
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 16,381.06 40,966.95
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额（ 份额 减
少以"-"填 列）
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 1,001,513,680.90 183,128.71
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
注：本 报告 期内 ，本 基金 管理人 未运 用固 有资 金投 资本基 金。 截止 本报 告期 末，本 基金 管理 人未
持有本 基金 。 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序
号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎
回
份
额
持有份额
份额
占比
机
构
1 20170101-20170331 499,399,193.64 502,007,028.11 - 1,001,406,221.75 99.97
产品特有 风险
本基金已 有单一 投资者 所 持基金份 额达到 或超过 本 基金总份 额的 20% ，中小 投资者在 投资本 基金时
可能面临 以下风 险：
（一）赎 回申请 延期办 理 或暂停赎 回的风 险
单一投资 者大额 赎回时 易 触发本基 金巨额 赎回的 条 件， 因此当 发生巨 额赎回 时， 中小投 资者可 能面
临小额赎 回申请 也需要 按 同比例部 分延期 办理、 延 缓支付或 暂停赎 回的风 险 。
（二）基 金净值 大幅波 动 的风险
单一投资 者大额 赎回时， 基金管理 人进行 基金财 产 大量变现 ， 会对基 金资产 净值产生 影响； 且 如遇
大额赎回 费用归 入基金 资 产、 基金份 额净值 保留位 数四舍五 入等问 题， 都可 能会造成 基金资 产净值
的较大波 动。
（三）基 金投资 目标偏 离 的风险
单一投资 者大额 赎回后， 很可能导 致基金 规模骤 然 缩小， 基 金将面临 投资银 行间债券 、 交易所 债券
时交易困 难的情 形，从 而 使得实现 基金投 资目标 存 在一定的 不确定 性。
（四）基 金合同 提前终 止 的风险
根据《基 金合同 》的约 定 ，《基金 合同》 生效后 的 存续期内 ，若连 续 60 个 工作日出 现基金 资产净
值低于 5000 万元 情形的 ，基金合 同将终 止，并 根 据基金合 同的约 定进行 基 金财产清 算。因 此，在
极端情况 下， 当单 一投资 者大量赎 回本基 金后， 可 能造成基 金资产 净值大 幅 缩减， 对 本基金的 继续
存续产生 决定性 影响。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 鑫元 双 债增强 债券 型证 券投 资基 金设立 的文 件；
2 、《 鑫元 双债 增强 债券 型 证券投 资基 金基 金合 同》 ；
3 、《 鑫元 双债 增强 债券 型 证券投 资基 金托 管协 议》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 复、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 复、营 业执 照。 鑫元双债增强 2017 年第 1 季度 报告
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9.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
鑫 元基 金管理 有限 公司
2017 年 4 月 21 日
