中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年年度报告
2016 年 12 月 31 日
基金管理人：中银基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年三月三十一日中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017 年 3 月 28 日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2016 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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1.2 目录
§1
重要提示及目录 ......................................................................................................................................2
1.1 重要提示 ...........................................................................................................................................2
§2
基金简介 ..................................................................................................................................................5
2.1 基金基本情况 ....................................................................................................................................5
2.2 基金产品说明 ...................................................................................................................................5
2.3 基金管理人和基金托管人 ...............................................................................................................5
2.4 信息披露方式 ...................................................................................................................................6
2.5 其他相关资料 ...................................................................................................................................6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ....................................................................................6
3.1 主要会计数据和财务指标 ...............................................................................................................6
3.2 基金净值表现 ...................................................................................................................................7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .......................................................................................................8
§4
管理人报告 ..............................................................................................................................................8
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...........................................................................................................8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .............................................................................10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............................................................11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .............................................................12
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 .............................................................................12
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .........................................................................13
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ..............................................................................14
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ......................................14
§5
托管人报告 ............................................................................................................................................14
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 .................................................................................14
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .............14
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .................................14
§6
审计报告 ................................................................................................................................................15
6.1 管理层对财务报表的责任 ..............................................................................................................15
6.2 注册会计师的责任 ..........................................................................................................................15
6.3 审计意见 ..........................................................................................................................................15
§7 年度财务报表 ...........................................................................................................................................16
7.1 资产负债表 .....................................................................................................................................16
7.2 利润表 .............................................................................................................................................17
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 .................................................................................................18
7.4 报表附注 .........................................................................................................................................19
§8 投资组合报告 ...........................................................................................................................................40
8.1 期末基金资产组合情况 ..................................................................................................................40
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ..................................................................................................41
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ......................................42
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ..............................................................................................45
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ..........................................................................................47
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ..................................47中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......................47
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .....................48
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ..................................48
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .......................................................................48
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ........................................................................48
8.12 投资组合报告附注 .......................................................................................................................48
§9 基金份额持有人信息 ...............................................................................................................................49
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .....................................................................................49
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ..........................................................................49
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ......................................49
§10
开放式基金份额变动 ..........................................................................................................................49
§11 重大事件揭示 .........................................................................................................................................49
11.1 基金份额持有人大会决议 ............................................................................................................49
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...........................................50
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...............................................................50
11.4 基金投资策略的改变 ...................................................................................................................50
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ........................................................................................50
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................................................50
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...................................................................................50
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 .................................................50
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 .........................................................51
11.8 其他重大事件 ................................................................................................................................52
§12 备查文件目录 .........................................................................................................................................54
12.1 备查文件目录 ...............................................................................................................................54
12.2 存放地点 ........................................................................................................................................54
12.3 查阅方式 ........................................................................................................................................55中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 中银优选混合
场内简称 中银优选
基金主代码 163807
交易代码 163807
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009 年 4 月 3 日
基金管理人 中银基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 259,493,694.96 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
依托中国良好的宏观经济发展形势和资本市场的高速成长，投资于能够
分享中国经济长期增长的、在所属行业中处于领先地位的上市公司，在
控制投资风险的前提下，为基金投资人寻求中长期资本增值机会。
投资策略
本基金的资产配置将贯彻“自上而下” 的策略，根据全球宏观形势、中国
经济发展（包括经济运行周期变动、市场利率变化、市场估值、证券市
场动态等），对基金资产在股票、债券和现金三大类资产类别间的配置
进行实时监控，并根据风险的评估和建议适度调整资产配置比例。
本基金将按照“ 自上而下” 和“自下而上” 相结合的方式对各细分行业进行
分类、排序和优选。通过对全球经济和产业格局的变化、国家经济政策
取向、国内产业结构变动进行定性和定量的综合分析，把握行业基本面
发展变化的脉络，评估行业的相对优势，从而对行业进行优选。
业绩比较基准
本基金股票投资部分的业绩比较基准为沪深 300 指数；债券投资部分的
业绩比较基准为中信标普国债指数。
本基金的整体业绩基准＝沪深 300 指数×65% +中证国债指数×35% 。
风险收益特征
本基金是混合型基金，其预期收益和风险水平低于股票型基金，高于债
券型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中银基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
姓名 薛文成 郭明
联系电话 021-38834999 010-66105799
信息披露
负责人
电子邮箱 clientservice@bocim.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 021-38834788
400-888-5566 95588
传真 021-68873488 010-66105798
注册地址
上海市银城中路200号中银大
厦45层
北京市西城区复兴门内大街
55号中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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办公地址
上海市银城中路200号中银大
厦26层、27层、45层
北京市西城区复兴门内大街
55号
邮政编码 200120 100140
法定代表人 白志中 易会满
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》
登载基金年度报告正文的管理人互联
网网址
http://www.bocim.com
基金年度报告备置地点 上海市银城中路 200 号中银大厦 26 层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
安永华明会计师事务所（特殊普
通合伙）
北京市东城区东长安街 1 号东方广场东方
经贸城安永大楼 16 层
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2016 年 2015 年 2014 年
本期已实现收益 -42,352,918.43 440,197,796.16 63,300,790.91
本期利润 -93,007,963.79 420,788,107.95 107,682,603.76
加权平均基金份额本期利润 -0.3436 1.0603 0.3230
本期加权平均净值利润率 -34.80% 60.13% 26.00%
本期基金份额净值增长率 -21.51% 49.09% 30.09%
3.1.2 期末数据和指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
期末可供分配利润 758,453.38 196,320,140.00 149,538,281.67
期末可供分配基金份额利润 0.0029 0.8626 0.2809
期末基金资产净值 260,252,148.34 423,913,638.51 736,047,980.61
期末基金份额净值 1.0029 1.8626 1.3826
3.1.3 累计期末指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
基金份额累计净值增长率 103.11% 158.78% 73.57%
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水
平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。期末可供分配收益，
采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额），即如果期
末未分配利润（报表数，下同）的未实现部分为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利
润的已实现部分，如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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分配利润（已实现部分扣除未实现部分）。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ② －④
过去三个月 2.85% 0.59% 0.58% 0.49% 2.27% 0.10%
过去六个月 1.13% 0.64% 3.50% 0.51% -2.37% 0.13%
过去一年 -21.51% 1.56% -6.15% 0.91% -15.36% 0.65%
过去三年 52.24% 1.79% 34.82% 1.16% 17.42% 0.63%
过去五年 88.07% 1.57% 37.55% 1.06% 50.52% 0.51%
自基金合同生
效起至今
103.11% 1.42% 36.15% 1.05% 66.96% 0.37%
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2009 年 4 月 3 日至 2016 年 12 月 31 日)
注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效起 6 个月内为建仓期，截至建仓结束时本基金的
各项投资比例已达到基金合同第十一部分（二）的规定，即本基金投资组合中，股票投资的比例范
围为基金资产的 30%－80%；债券、权证、资产支持证券、货币市场工具及国家证券监管机构允许
基金投资的其他金融工具占基金资产的比例范围为 20－70% ；其中现金或者到期日在一年以内的政中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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府债券不低于基金资产净值的 5% ，持有权证的市值不超过基金资产净值的 3% 。对于中国证监会允
许投资的创新金融产品，将依据有关法律法规进行投资管理。
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式发放总
额
再投资形式发放总
额
年度利润分配合
计
备注
2016 年 4.500 68,358,262.03 35,523,026.53 103,881,288.56 -
2015 年 1.450 51,303,040.21 21,397,376.98 72,700,417.19 -
2014 年 0.700 11,311,416.43 5,536,502.92 16,847,919.35 -
合计 6.650 130,972,718.67 62,456,906.43 193,429,625.10 -
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
中银基金管理有限公司前身为中银国际基金管理有限公司，于 2004 年 8 月 12 日正式成立，由
中银国际和美林投资管理合资组建（2006 年 9 月 29 日美林投资管理有限公司与贝莱德投资管理有
限公司合并，合并后新公司名称为“ 贝莱德投资管理有限公司”）。2007 年 12 月 25 日，经中国证券
监督管理委员会批复，同意中国银行股份有限公司直接控股中银基金。公司注册地为中国上海市，中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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注册资本为一亿元人民币，其中中国银行拥有 83.5％的股权，贝莱德投资管理拥有 16.5％的股权。
截至 2016 年 12 月 31 日，本管理人共管理七十六只开放式证券投资基金：中银中国精选混合型开
放式证券投资基金、中银货币市场证券投资基金、中银持续增长混合型证券投资基金、中银收益混
合型证券投资基金、中银动态策略混合型证券投资基金、中银稳健增利债券型证券投资基金、中银
行业优选灵活配置混合型证券投资基金、中银中证 100 指数增强型证券投资基金、中银蓝筹精选灵
活配置混合型证券投资基金、中银价值精选灵活配置混合型证券投资基金、中银稳健双利债券型证
券投资基金、中银全球策略证券投资基金（FOF ）、上证国有企业 100 交易型开放式指数证券投资
基金、中银转债增强债券型证券投资基金、中银中小盘成长混合型证券投资基金、中银信用增利债
券型证券投资基金、中银沪深 300 等权重指数证券投资基金(LOF)、中银主题策略混合型证券投资
基金、中银保本混合型证券投资基金、中银理财 14 天债券型证券投资基金、中银纯债债券型证券
投资基金、中银理财 7 天债券型证券投资基金、中银理财 30 天债券型证券投资基金、中银稳健添
利债券型发起式证券投资基金、中银标普全球精选自然资源等权重指数证券投资基金、中银消费主
题混合型证券投资基金、中银美丽中国混合型证券投资基金、中银盛利纯债一年定期开放债券型证
券投资基金（LOF）、中银新回报混合型证券投资基金、中银互利分级债券型证券投资基金、中银
惠利纯债半年定期开放债券型证券投资基金、中银中高等级债券型证券投资基金、中银优秀企业混
合型证券投资基金、中银活期宝货币市场基金、中银多策略灵活配置混合型证券投资基金、中银健
康生活混合型证券投资基金、中银聚利分级债券型证券投资基金、中银薪钱包货币市场基金、中银
产业债一年定期开放债券型证券投资基金、中银新经济灵活配置混合型证券投资基金、中银安心回
报半年定期开放债券型证券投资基金、中银研究精选灵活配置混合型证券投资基金、中银恒利半年
定期开放债券型证券投资基金、中银新动力股票型证券投资基金、中银宏观策略灵活配置混合型证
券投资基金，中银新趋势灵活配置混合型证券投资基金、中银智能制造股票型证券投资基金、中银
互联网+股票型证券投资基金、中银国有企业债债券型证券投资基金，中银新财富灵活配置混合型
证券投资基金，中银新机遇灵活配置混合型证券投资基金，中银战略新兴产业股票型证券投资基金，
中银机构现金管理货币市场基金，中银美元债债券型证券投资基金（QDII）、中银稳进保本混合型
证券投资基金、中银宝利灵活配置混合型证券投资基金、中银瑞利灵活配置混合型证券投资基金、
中银珍利灵活配置混合型证券投资基金、中银鑫利灵活配置混合型证券投资基金、中银益利灵活配
置混合型证券投资基金、中银裕利灵活配置混合型证券投资基金、中银合利债券型证券投资基金、
中银腾利灵活配置混合型证券投资基金、中银永利半年定期开放债券型证券投资基金、中银季季红
定期开放债券型证券投资基金、中银宏利灵活配置混合型证券投资基金、中银颐利灵活配置混合型
证券投资基金、中银丰利灵活配置混合型证券投资基金、中银尊享半年定期开放债券型证券投资基中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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金、中银睿享债券型证券投资基金、中银悦享定期开放债券型证券投资基金、中银丰润定期开放债
券型证券投资基金、中银量化精选灵活配置混合型证券投资基金基金、中银广利灵活配置混合型证
券投资基金、中银润利灵活配置混合型证券投资基金、中银锦利灵活配置混合型证券投资基金，同
时管理着多个特定客户资产管理投资组合。
4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
任本基金的基金经理
（助理）期限 姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业
年限
说明
王伟
本基金的基金
经理、中银美
丽中国基金基
金经理、中银
中小盘基金基
金经理、中银
智能制造基金
基金经理
2015-05-
28
- 6
中银基金管理有限公司助理副总
裁（AVP ），工学硕士。2010 年
加入中银基金管理有限公司，曾
任研究员、基金经理助理。
2015 年 2 月至今任中银美丽中国
股票基金基金经理，2015 年 3 月
至今任中银中小盘基金基金经理，
2015 年 5 月至今任中银优选基金
基金经理，2015 年 6 月至今任中
银智能制造基金基金经理。具有
6 年证券从业年限。具备基金从
业资格。
注：1、首任基金经理的“任职日期” 为基金合同生效日，非首任基金经理的“任职日期”为根据
公司决定确定的聘任日期，基金经理的“ 离任日期”均为根据公司决定确定的解聘日期；
2、证券从业年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、中国证监会的有关规则和其他有关
法律法规的规定，严格遵循本基金基金合同，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规，
无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度和控制方法
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司制定了《中银
基金管理有限公司公平交易管理办法》，建立了《新股询价申购和参与公开增发管理办法》、《债
券询价申购管理办法》、《集中交易管理办法》等公平交易相关制度体系，通过制度确保不同投资
组合在投资管理活动中得到公平对待，严格防范不同投资组合之间进行利益输送。公司建立了投资
决策委员会领导下的投资决策及授权制度，以科学规范的投资决策体系，采用集中交易管理加强交中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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易执行环节的内部控制，通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现；通过建立层级
完备的公司证券池及组合风格库，完善各类具体资产管理业务组织结构，规范各项业务之间的关系，
在保证各投资组合既具有相对独立性的同时，确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方
面享有公平的机会；通过对异常交易行为的实时监控、分析评估、监察稽核和信息披露确保公平交
易过程和结果的有效监督。
4.3.2公平交易制度的执行情况
本报告期内，本公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，确保本公司管理的不同投资
组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。各
投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内公司整体公平交易制度执行
情况良好，未发现有违背公平交易的相关情况。
本报告期内，本公司通过对公司管理的不同投资组合的整体收益率、分投资类别（股票、债券）
的收益率差异进行分析，并对连续四个季度的不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公司管理的
不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，对其进行了 95%置信区间，假设溢价率为 0 的 T 分
布检验，结合该时间窗下组合互相之间的模拟输送金额、贡献度、交易占优比等指标综合判断是否
存在不公平交易或利益输送的可能。结果表明，本报告期内公司对各投资组合公平对待，不存在利
益输送的行为。
4.3.3异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
本报告期内，基金管理人未发生所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的
单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
1. 宏观经济分析
刚刚过去的 2016 年，全球经济缓慢复苏，自金融危机以来的全球货币宽松局面出现拐点。具
体情况来看，美国经济复苏整体势头较为明显。制造业 PMI 从 2015 年末的 48.0 上升到 54.5，消费
者信心指数从 92.6 上升到 98.2。通胀逐步接近 2% 的长期均衡水平，就业市场接近充分就业，失业
率从 5.0% 下降到 4.7% 。美联储 12 月份加息一次，货币政策不断趋向正常化。欧元区经济在 QE 规
模扩大和负利率政策下逐步企稳，德国引领经济增长。2016 年初的通缩局面结束，欧元区通胀率
从 2015 年底的 0.2%上升到 2016 年底的 1.1% 。年底制造业 PMI 为 54.9，创下近 6 年来新高。就业
状况改善，失业率从 2015 年底的 10.5% 下降到 2016 年底的 9.6% 。新兴市场国家经济复苏，实际中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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GDP 同比增长 4.2% 左右，其中印度以 7.3%左右的 GDP 增速引领经济增长。俄罗斯经济条件改善，
卢布企稳，主要受益于国际原油价格上升和国际制裁效应减弱。
从国内情况来看，宏观经济逐步企稳，通胀改善， CPI 同比增长 2% ，PPI 从年初的-5.3%提升
到年末的 5.5%。房地产销售额同比增长超过 40% ，房地产价格（尤其是一二线城市房价）显著上
涨。货币政策方面，进入第四季度后中央政策从稳增长向防风险转变，抑制资产泡沫，防范金融风
险，推进金融去杠杆。通过运用公开市场逆回购、中期借贷便利操作（MLF ）等工具，抬升资金成
本。
2. 市场回顾
整体来看，一季度由于熔断等影响，市场大幅下跌，2 季度以后整体呈现震荡上行趋势。全年
来看，上证综指下跌 12.31% ，创业板指数大幅下跌 27.71%，高估值的中小市值股票调整较大。
3. 运行分析
一季度初由于基金较高的仓位和行业布局不够合理，净值出现较大幅度下跌。二季度以后积极
把握市场的结构性机会，业绩有所回升。但由于一季度跑输较多，全年来看，仍未能取得超额收益。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至 2016 年 12 月 31 日为止，本基金的单位净值为 1.0029 元，本基金的累计单位净值为
1.8579 元。本年度内本基金份额净值增长率为-21.51%，同期业绩比较基准收益率为-6.15% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2017 年，我们认为全球主要经济体将维持复苏势头，美国新任总统特朗普的“减税+基建”
财政政策有望刺激美国经济增长，欧洲和其他经济体也可能继续改善。虽然存在诸多政治性风险，
但我们认为不影响经济规律的回升趋势。国内而言，经济也已实质见底回升，尤其是反映企业盈利
的 PPI 指数回升明显。 2017 年经济下行风险主要在地产回落的幅度，但出口可能成为亮点。货币
政策将转向稳健中性，中央将继续深化供给侧结构性改革。
综合上述分析，我们认为全球货币的流动性拐点已经在去年出现，大宗商品预计将出现一定分
化，工业金属、原油、农产品等品种值得关注。企业资产负债表逐渐修复后，密切观察资本开支周
期重启的可能性。经济回暖一段时候后，可选消费的回升也是我们关注的方向。我们认为 2017 年
股票市场将继续震荡向上，选股上需要更多考量行业格局的优化和业绩的增长。我们将继续在景气
向上和格局良好的行业中优选龙头公司作为主要的配置方向。作为基金管理者，我们将一如既往地
依靠团队的努力和智慧，为投资人创造应有的回报。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
2016 年度，本基金管理人坚持一切从防范风险、保护基金份额持有人利益出发，致力于内控
机制的完善，加强内部风险的控制与防范，确保各项法规和制度的落实，保证基金合同得到严格履
行。公司法律合规部与稽核部按照制度，通过基金运作监控和内部审计等方法，独立地开展工作，
发现问题及时提出改进建议并督促业务部门进行整改。
本报告期内，本基金的监察稽核主要工作情况如下：
（1）深入开展稽核检查，确保基金运作合规性
主要措施有：对基金运作涉及的投资、研究、交易、风险管理、反洗钱、后台运营等业务环节
开展独立检查，及时发现业务流程中存在的风险并督促整改，确保相关业务运作符合法律法规及公
司制度的规定。
（2）修订内部管理制度，完善投资业务流程
根据监管机关的规定，定期更新公司内部投资管理制度，不断加强内部流程控制，动态作出各
项合规提示，防范投资风险。
通过以上工作的开展，在本报告期内，本基金运作过程中未发生违规关联交易、内幕交易，也
不存在本基金管理人管理的各基金之间的违规交叉交易，基金运作整体合法合规。本基金管理人承
诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，不断提高合规与稽核工作的
科学性和有效性，努力防范各种风险，为基金份额持有人谋求最大利益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
4.7.1 有关参与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描述
根据证监会的相关规定，本公司为建立健全有效的估值政策和程序，经公司执行委员会批准，
公司成立估值委员会，明确参与估值流程各方的人员分工和职责，由研究部、风险管理部、基金运
营部相关人员担任委员会委员。估值委员会委员具备应有的经验、专业胜任能力和独立性，分工明
确，在上市公司研究和估值、基金投资、投资品种所属行业的专业研究、估值政策、估值流程和程
序、基金的风险控制与绩效评估、会计政策与基金核算以及相关事项的合法合规性审核和监督等各
个方面具备专业能力和丰富经验。估值委员会严格按照工作流程诚实守信、勤勉尽责地讨论和决策
估值事项。日常估值项目由基金运营部严格按照新会计准则、证监会相关规定和基金合同关于估值
的约定执行。当经济环境和证券市场发生重大变化时，针对特殊估值工作，按照以下工作流程进行：
由公司估值委员会依据行业协会提供的估值模型和行业做法选定与当时市场经济环境相适应的估值
方法并征求托管行、会计师事务所的相关意见，由基金运营部做出提示，对其潜在估值调整对前一
估值日的基金资产净值的影响是否在 0.25％以上进行测算，并对确认产生影响的品种根据前述估值中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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模型、估值流程计算提供相关投资品种的公允价值以进行估值处理，待清算人员复核后，将估值结
果反馈基金经理，并提交公司估值委员会。其他特殊情形，可由基金经理主动做出提示，并由研究
员提供研究报告，交估值委员会审议，同时按流程对外公布。
4.7.2 基金经理参与或决定估值的程度
基金经理参与对估值问题的讨论，对估值结果提出反馈意见，但不介入基金日常估值业务。
4.7.3 本公司参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
4.7.4 定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金基金合同第十五部分基金的收益与分配相关约定：本基金每年收益分配次数最多为 6 次，
全年分配比例不得低于年度可供分配收益的 50% 。截止收益分配基准日，可供分配利润为
196,320,140.00 元，本基金于 2016 年 1 月 19 日进行了收益分配，每 10 份基金份额分红 4.500 元，
分红总金额为 103,881,288.56 元。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金在报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值
低于五千万元的情形。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金的托管过程中，严
格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有
人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金的管理人——中银基金管理有限公司
在中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回
价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的
运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金对基
金份额持有人进行了 1 次利润分配，分配金额为 103,881,288.56 元。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对中银基金管理有限公司编制和披露的中银行业优选灵活配置混合型证券投资基
金 2016 年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容
进行了核查，以上内容真实、准确和完整。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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中国工商银行资产托管部
2017 年 3 月 28 日
§6
审计报告
安永华明（2017）审字第 61062100_B07 号
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金全体基金份额持有人：
我们审计了后附的中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金财务报表，包括 2016 年 12 月 31 日
的资产负债表、2016 年度的利润表和所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。
6.1 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报表是基金管理人中银基金管理有限公司的责任。这种责任包括：（1）
按照企业会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内
部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报。
6.2 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审
计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守
则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取
决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险
评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但
目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价基金管理人选用会计政策的恰当性和
作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
6.3 审计意见
我们认为，上述财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了中银行业
优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年 12 月 31 日的财务状况以及 2016 年度的经营成果和净值
变动情况。
安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师
汤骏
印艳萍
北京市东城区东长安街 1 号东方广场东方经贸城安永大楼 16 层中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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2017 年 3 月 30 日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日：2016 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产： - -
银行存款 7.4.7.1 83,567,016.96 80,492,258.12
结算备付金 2,032,472.97 2,619,905.00
存出保证金 203,978.05 562,796.13
交易性金融资产 7.4.7.2 175,978,656.37 337,892,370.99
其中：股票投资 175,978,656.37 332,560,002.29
基金投资 - -
债券投资 - 5,332,368.70
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款 35,281.66 7,307,594.24
应收利息 7.4.7.5 18,045.30 21,676.26
应收股利 - -
应收申购款 64,964.11 76,948.87
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计 261,900,415.42 428,973,549.61
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债： - -
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 - -
应付赎回款 125,826.81 2,838,941.00
应付管理人报酬 7.4.10.2 335,367.25 545,802.49
应付托管费 7.4.10.2 55,894.54 90,967.09
应付销售服务费 - -
应付交易费用 7.4.7.7 1,061,790.97 1,508,014.89
应交税费 - -中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.8 69,387.51 76,185.63
负债合计 1,648,267.08 5,059,911.10
所有者权益： - -
实收基金 7.4.7.9 259,493,694.96 227,593,498.51
未分配利润 7.4.7.10 758,453.38 196,320,140.00
所有者权益合计 260,252,148.34 423,913,638.51
负债和所有者权益总计 261,900,415.42 428,973,549.61
注：报告截止日 2016 年 12 月 31 日，基金份额净值 1.0029 元，基金份额总额
259,493,694.96 份。
7.2 利润表
会计主体：中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 12 月 31 日
一、收入 -82,199,358.25 441,638,580.44
1.利息收入 645,845.65 3,697,134.45
其中：存款利息收入 7.4.7.11 641,023.73 956,908.09
债券利息收入 4,821.92 2,277,932.59
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 - 462,293.77
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） -32,250,106.55 455,460,305.81
其中：股票投资收益 7.4.7.12 -33,029,231.81 449,720,661.53
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.13 -249,157.93 2,595,940.02
资产支持证券投资收益 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 1,028,283.19 3,143,704.26
3.公允价值变动收益（损失以“-”号
填列）
7.4.7.16 -50,655,045.36 -19,409,688.21
4.汇兑收益（损失以“－” 号填列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 59,948.01 1,890,828.39
减：二、费用 10,808,605.54 20,850,472.49
1．管理人报酬 7.4.10.2 4,013,953.33 10,501,967.21
2．托管费 7.4.10.2 668,992.23 1,750,327.89中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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3．销售服务费 - -
4．交易费用 7.4.7.18 5,827,611.98 8,298,730.38
5．利息支出 - -
其中：卖出回购金融资产支出 - -
6．其他费用 7.4.7.19 298,048.00 299,447.01
三、利润总额（亏损总额以“-”号
填列）
-93,007,963.79 420,788,107.95
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-93,007,963.79 420,788,107.95
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
单位：人民币元
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
227,593,498.51 196,320,140.00 423,913,638.51
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- -93,007,963.79 -93,007,963.79
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
31,900,196.45 1,327,565.73 33,227,762.18
其中：1.基金申购款 101,882,322.69 224,425.43 102,106,748.12
2.基金赎回款 -69,982,126.24 1,103,140.30 -68,878,985.94
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-” 号填列）
- -103,881,288.56 -103,881,288.56
五、期末所有者权益
（基金净值）
259,493,694.96 758,453.38 260,252,148.34
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
532,383,559.74 203,664,420.87 736,047,980.61
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 420,788,107.95 420,788,107.95中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
-304,790,061.23 -355,431,971.63 -660,222,032.86
其中：1.基金申购款 589,346,143.72 444,265,949.04 1,033,612,092.76
2.基金赎回款 -894,136,204.95 -799,697,920.67 -1,693,834,125.62
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-” 号填列）
- -72,700,417.19 -72,700,417.19
五、期末所有者权益
（基金净值）
227,593,498.51 196,320,140.00 423,913,638.51
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告页码（序号）从 7.1 至 7.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：李道滨，主管会计工作负责人：欧阳向军，会计机构负责人：乐妮
7.4 报表附注
7.4.1基金基本情况
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”），系经中国证券监督管理委
员会（以下简称“ 中国证监会”）证监许可[2009]7 号文《关于核准中银行业优选灵活配置混合型证
券投资基金募集的批复》的核准，由基金管理人中银基金管理有限公司向社会公开发行募集，基金
合同于 2009 年 4 月 3 日正式生效，首次设立募集规模为 1,997,370,143.50 份基金份额。本基金为契
约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人为中银基金管理有限公司，注册登记机构为中国
证券登记结算有限责任公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票、各类有价债
券以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。待金融衍生产品推出后，本基金可以依照法律法
规或监管机构的规定运用金融衍生产品进行风险管理。本基金的股票投资主要集中在具有行业领先
地位的上市公司股票。
本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数×65%+ 中证国债指数×35%
7.4.2会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计
准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“ 企业会计准则”）编制，同时，在具体会计核
算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务
指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投
资基金执行< 企业会计准则> 估值业务及份额净值计价有关事项的通知 》、《证券投资基金信息披露中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》、《证
券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露
XBRL 模板第 3 号< 年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的
相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2016 年 12 月 31 日的财
务状况以及 2016 年度的经营成果和净值变动情况。
7.4.4重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他
相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
7.4.4.2记账本位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民币
元为单位表示。
7.4.4.3金融资产和金融负债的分类
金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资产）或权
益工具的合同。
金融资产分类
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产及贷款和应收款项；
本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投资；
本基金目前持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、结算备付金、存出保证金和
各类应收款项等。
金融负债分类
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其
他金融负债；
本基金目前持有的金融负债均划分为其他金融负债，主要包括各类应付款项等。
7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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初始确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债，按照取得时的公允价值作
为初始确认金额。划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产取得时发生的相关交易
费用计入当期损益；应收款项及其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
后续计量
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产采用公允价值进行后续计量。在持有该类金
融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；应收款项及其他金融负债采
用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其摊销或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。
终止确认
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该金融资产已转移，且符合金融资产转移的终
止确认条件的金融资产将终止确认，即从本基金账户和资产负债表内予以转销；
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认；
处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同
时调整公允价值变动收益。
金融资产转移
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移也
没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控
制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉
入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项
负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序
交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产或负债
的最有利市场进行。主要市场( 或最有利市场) 是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用
市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意
义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产
或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新
评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
本基金持有的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值：
(1) 存在活跃市场的金融工具，按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整
的市价作为公允价值；估值日无市价，但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未
发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易市价确定公允价值；如估值日无市价，且最近交易日
后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，参考类似投资品种的
现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价，确定公允价值；
(2) 不存在活跃市场的金融工具，采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证
具有可靠性的估值技术，确定公允价值。本基金采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其
他信息支持的估值技术，优先使用相关可观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实
可行的情况下，才使用不可观察输入值；
(3) 如有确凿证据表明按上述估值原则仍不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体
情况与基金托管人商定后，按最能适当反映公允价值的价格估值；
(4) 如有新增事项，按国家最新规定估值。
7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相
互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，
不予相互抵销。
7.4.4.7实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变动
分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基
金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8损益平准金
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基
金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的金额。
未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损失)
占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“ 损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未
分配利润/( 累计亏损)” 。
7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量
(1) 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按
协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已
确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2) 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企
业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
(3) 资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持证券发
行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提；
(4) 买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同
利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；
(5) 股票投资收益/(损失) 于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账；
(6) 债券投资收益/(损失) 于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；
(7) 资产支持证券投资收益/(损失) 于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入
账；
(8) 衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账；
(9) 股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司
代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
(10) 公允价值变动收益/(损失) 系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易
性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；
(11) 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的
时候确认。
7.4.4.10费用的确认和计量
(1) 基金管理费按前一日基金资产净值的 1.50% 年费率逐日计提；
(2) 基金托管费按前一日基金资产净值的 0.25% 的年费率逐日计提；
(3) 卖出回购金融资产支出，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提；
(4) 其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。如果影
响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。
7.4.4.11基金的收益分配政策
(1) 在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 6 次，全年分配比例
不得低于年度可供分配收益的 50% ，若基金合同生效不满 3 个月可不进行收益分配；
(2) 本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红
利按权益登记日除权后的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默
认的收益分配方式是现金分红；
(3) 基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配；
(4) 基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配；
(5) 基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；
(6) 每一基金份额享有同等分配权；
(7) 法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
7.4.4.12其他重要的会计政策和会计估计
本基金本报告期无需要说明的其他重要会计政策和会计估计事项。
7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估计变更。
7.4.5.3差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6税项
7.4.6.1 印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按证
券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂
免征收印花税。
7.4.6.2 营业税、增值税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，
自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》的
规定，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融
业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式
证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收
入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有
关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得
的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通
知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债
券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
?
根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务
等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为
增值税纳税人；
根据财政部、国家税务总局财税[2017]2 号文《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》
的规定，2017 年 7 月 1 日（含）以后，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品
管理人为增值税纳税人，按照现行规定缴纳增值税。对资管产品在 2017 年 7 月 1 日前运营过程中
发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理
人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
7.4.6.3 企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的
通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，
对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.6.4 个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的
通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
?
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所
得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个
人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额计入
应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股
期限超过 1 年的，暂减按 25% 计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的税率计征个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别化
个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券投资基金从公开发行和转
让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
7.4.7重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
活期存款 83,567,016.96 80,492,258.12中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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定期存款 - -
其他存款 - -
合计 83,567,016.96 80,492,258.12
7.4.7.2交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
2016 年 12 月 31 日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 174,621,922.45 175,978,656.37 1,356,733.92
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
交易所市场 - - -
银行间市场 - - - 债券
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 174,621,922.45 175,978,656.37 1,356,733.92
上年度末
2015 年 12 月 31 日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 281,360,617.98 332,560,002.29 51,199,384.31
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
交易所市场 4,519,973.73 5,332,368.70 812,394.97
银行间市场 - - - 债券
合计 4,519,973.73 5,332,368.70 812,394.97
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 285,880,591.71 337,892,370.99 52,011,779.28
7.4.7.3衍生金融资产/ 负债
本基金本报告期末及上年度末均未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4买入返售金融资产
7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上年度末均未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5应收利息中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第28页共55页
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 17,038.80 17,127.68
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 914.70 1,178.90
应收债券利息 - 3,116.38
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 91.80 253.30
合计 18,045.30 21,676.26
7.4.7.6其他资产
本基金本报告期末及上年度末均未持有其他资产。
7.4.7.7应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 1,061,790.97 1,508,014.89
银行间市场应付交易费用 - -
合计 1,061,790.97 1,508,014.89
7.4.7.8其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 387.51 7,185.63
应付审计费 60,000.00 60,000.00
应付账户维护费 9,000.00 9,000.00
合计 69,387.51 76,185.63
7.4.7.9实收基金
金额单位：人民币元
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 项目
基金份额（份） 账面金额
上年度末 227,593,498.51 227,593,498.51
本期申购 101,882,322.69 101,882,322.69
本期赎回（以“-”号填列） -69,982,126.24 -69,982,126.24
本期末 259,493,694.96 259,493,694.96中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
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注：申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。
7.4.7.10未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 253,871,916.04 -57,551,776.04 196,320,140.00
本期利润 -42,352,918.43 -50,655,045.36 -93,007,963.79
本期基金份额交易产生的
变动数
20,088,427.94 -18,760,862.21 1,327,565.73
其中：基金申购款 52,470,379.24 -52,245,953.81 224,425.43
基金赎回款 -32,381,951.30 33,485,091.60 1,103,140.30
本期已分配利润 -103,881,288.56 - -103,881,288.56
本期末 127,726,136.99 -126,967,683.61 758,453.38
7.4.7.11存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年
12 月 31 日
活期存款利息收入 610,957.81 903,936.84
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 25,256.28 40,882.78
其他 4,809.64 12,088.47
合计 641,023.73 956,908.09
7.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年
12 月 31 日
卖出股票成交总额 1,958,683,051.34 2,975,951,238.27
减：卖出股票成本总额 1,991,712,283.15 2,526,230,576.74
买卖股票差价收入 -33,029,231.81 449,720,661.53
7.4.7.13债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年12月
31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月
31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交
总额
4,278,754.10 221,651,319.02
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付） 4,519,973.73 214,098,779.04中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第30页共55页
成本总额
减：应收利息总额 7,938.30 4,956,599.96
买卖债券差价收入 -249,157.93 2,595,940.02
7.4.7.14衍生工具收益
本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。
7.4.7.15股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日
股票投资产生的股利收益 1,028,283.19 3,143,704.26
基金投资产生的股利收益 - -
合计 1,028,283.19 3,143,704.26
7.4.7.16公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2016年1月1日至2016年12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日
1.交易性金融资产 -50,655,045.36 -19,409,688.21
——股票投资 -49,842,650.39 -18,340,160.06
——债券投资 -812,394.97 -1,069,528.15
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 -50,655,045.36 -19,409,688.21
7.4.7.17其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日
基金赎回费收入 46,334.34 1,798,613.49
转换费收入 13,613.67 92,214.90
合计 59,948.01 1,890,828.39
7.4.7.18交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日
交易所市场交易费用 5,827,611.98 8,297,280.38中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第31页共55页
银行间市场交易费用 - 1,450.00
合计 5,827,611.98 8,298,730.38
7.4.7.19其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年12月
31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日
审计费用 60,000.00 60,000.00
信息披露费 200,000.00 200,000.00
银行间账户维护费 36,000.00 36,000.00
其他 1,400.00 650.00
银行汇划费 648.00 2,797.01
合计 298,048.00 299,447.01
7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
本基金的基金管理人于 2017 年 1 月 13 日宣告分红，以 2016 年 12 月 31 日为收益分配基准日
的可供分配利润向截至 2017 年 1 月 18 日止在本基金注册登记人中国证券登记结算有限责任公司登
记在册的全体基金份额持有人按每 10 份基金份额派发红利 0.02 元，场内除息日为 2017 年 1 月
19 日，场外除息日为 2017 年 1 月 18 日。分红总金额为 517,307.58 元，其中现金红利为
289,060.84 元，红利再投资为 228,246.74 元。
截至财务报表批准日，除上述利润分配事项及在 7.4.6.2 营业税、增值税中披露的事项外，本
基金无其他需要披露的资产负债表日后事项。
7.4.9关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
中银基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“工商银行”) 基金托管人、基金销售机构
中国银行股份有限公司(“中国银行”)
基金管理人的控股股东、基金销售机
构
中银国际证券有限责任公司(“中银证券”) 受中国银行重大影响、基金销售机构
贝莱德投资管理（英国）有限公司 基金管理人的股东
中银资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第32页共55页
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.2关联方报酬
7.4.10.2.1基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年
12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年
12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 4,013,953.33 10,501,967.21
其中：支付销售机构的客户维护费 540,588.15 1,035,857.94
注：基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.50%的年费率
计提。计算方法如下：
H=E×1.50%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
7.4.10.2.2基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年
12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年
12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 668,992.23 1,750,327.89
注：基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率
计提。计算方法如下：
H=E×0.25%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购) 交易。
7.4.10.4各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金的基金管理人本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第33页共55页
单位：人民币元
本期
2016年1月1日至2016年12月31日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年12月31日 关联方名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 83,567,016.96 610,957.81 80,492,258.12 903,936.84
合计 83,567,016.96 610,957.81 80,492,258.12 903,936.84
注：除上表列示的金额外，本基金的证券交易结算资金通过托管银行备付金账户转存于中国证
券登记结算有限责任公司，2016 年度获得的利息收入为人民币 25,256.28 元(2015 年度：人民币
40,882.78 元)，2016 年末结算备付金余额为人民币 2,032,472.97 元(2015 年末：人民币
2,619,905.00 元)。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间均未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.11 利润分配情况
单位：人民币元
除息日
每 10 份基金
份额分红数
序
号
权益
登记
日
场
内
场
外
现金形式发
放总额
再投资形式
发放总额
利润分配合
计
备注
1
2016-
01-19
2016-
01-20
2016-
01-19
4.500
68,358,262.0
3
35,523,026.5
3
103,881,288.5
6
-
合
计
4.500
68,358,262.0
3
35,523,026.5
3
103,881,288.5
6
-
7.4.12 期末（2016 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002838
道恩
股份
2016-
12-28
2017-
01-06
新股未
上市
15.28 15.28 681 10,405.68 10,405.68 -
002840
华统
股份
2016-
12-29
2017-
01-10
新股未
上市
6.55 6.55 1,814 11,881.70 11,881.70 -
300583
赛托
生物
2016-
12-29
2017-
01-06
新股未
上市
40.29 40.29 1,582 63,738.78 63,738.78 -
300586 美联 2016- 2017- 新股未 9.30 9.30 1,006 9,355.80 9,355.80 -中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第34页共55页
新材 12-26 01-04 上市
300587
天铁
股份
2016-
12-28
2017-
01-05
新股未
上市
14.11 14.11 1,438 20,290.18 20,290.18 -
300588
熙菱
信息
2016-
12-27
2017-
01-05
新股未
上市
4.94 4.94 1,380 6,817.20 6,817.20 -
300591
万里
马
2016-
12-30
2017-
01-10
新股未
上市
3.07 3.07 2,397 7,358.79 7,358.79 -
601375
中原
证券
2016-
12-20
2017-
01-03
新股未
上市
4.00 4.00 26,695
106,780.0
0
106,780.0
0
-
603032
德新
交运
2016-
12-27
2017-
01-05
新股未
上市
5.81 5.81 1,628 9,458.68 9,458.68 -
603186
华正
新材
2016-
12-26
2017-
01-03
新股未
上市
5.37 5.37 1,874 10,063.38 10,063.38 -
603228
景旺
电子
2016-
12-28
2017-
01-06
新股未
上市
23.16 23.16 1,039 24,063.24 24,063.24 -
603266
天龙
股份
2016-
12-30
2017-
01-10
新股未
上市
14.63 14.63 1,562 22,852.06 22,852.06 -
603689
皖天
然气
2016-
12-30
2017-
01-10
新股未
上市
7.87 7.87 4,818 37,917.66 37,917.66 -
603877
太平
鸟
2016-
12-29
2017-
01-09
新股未
上市
21.30 21.30 3,180 67,734.00 67,734.00 -
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
(单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
000711
京蓝
科技
2016-
10-19
重大资产
重组
32.54
2017-
03-13
29.29 176,800 5,310,317.68 5,753,072.00-
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2016 年 12 月 31 日止，本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为质押
的债券。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2016 年 12 月 31 日止，本基金未持有交易所市场债券正回购交易中作为质押
的债券。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金投资的金融工具主要包括股票投资和债券投资等。本基金在日常经营活动中面临的相关
的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标
是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风
险和收益相匹配” 的风险收益目标。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第35页共55页
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了包括风险管理委员会、风险控制委
员会、督察长、风险管理部、法律合规部、稽核部和相关业务部门构成的多级风险管理架构体系。
本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过风
险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风险防
范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由风险管理部负责，协调并与各部门合作完成运
作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。风险管理部对公司执行总裁负责，并由督察长分管。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估
测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损
失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征
通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可
靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出
现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款均
存放于信用良好的银行，与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国
证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小。在银行间
同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行
人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于 2016 年 12 月 31 日，本基金未持有除国债、央行票据、同业存单和政策性金融债以外的债
券(2015 年 12 月 31 日，本基金持有的除国债、央行票据、同业存单和政策性金融债以外的债券占
基金资产净值的比例为：1.26%) 。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险，是指在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。
对于本基金而言，体现在所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金份
额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带
来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第36页共55页
监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在
基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模
式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性比
例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能
力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本基金投
资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10% ，且本基金与由本基金的基金管理人管理
的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金所持证券在证券交易所上
市，因此除附注 7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以
合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其
上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
于 2016 年 12 月 31 日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不
计息，可赎回基金份额净值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约
到期现金流量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性
金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每
个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久
期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金
流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保
证金及部分应收申购款等。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2016 年 12 月
31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第37页共55页
银行存款 83,567,016.96 - - - 83,567,016.96
结算备付金 2,032,472.97 - - - 2,032,472.97
存出保证金 203,978.05 - - - 203,978.05
交易性金融资产 - - - 175,978,656.37
175,978,656.3
7
买入返售金融资
产
- - - - -
应收证券清算款 - - - 35,281.66 35,281.66
应收利息 - - - 18,045.30 18,045.30
应收股利 - - - - -
应收申购款 299.55 - - 64,664.56 64,964.11
资产总计 85,803,767.53 - - 176,096,647.89 261,900,415.4
2
负债
卖出回购金融资
产款
- - - - -
应付证券清算款 - - - - -
应付赎回款 - - - 125,826.81 125,826.81
应付管理人报酬 - - - 335,367.25 335,367.25
应付托管费 - - - 55,894.54 55,894.54
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 1,061,790.97 1,061,790.97
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 69,387.51 69,387.51
负债总计 - - - 1,648,267.08 1,648,267.08
利率敏感度缺口 85,803,767.53 - - 174,448,380.81 260,252,148.3
4
上年度末
2015 年 12 月
31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 80,492,258.12 - - - 80,492,258.12
结算备付金 2,619,905.00 - - - 2,619,905.00
存出保证金 562,796.13 - - - 562,796.13
交易性金融资产 - 3,276,269.20 2,056,099.50 332,560,002.29
337,892,370.9
9
买入返售金融资
产
- - - - -
应收证券清算款 - - - 7,307,594.24 7,307,594.24
应收利息 - - - 21,676.26 21,676.26
应收股利 - - - - -
应收申购款 1,792.54 - - 75,156.33 76,948.87中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第38页共55页
资产总计 83,676,751.79 3,276,269.20
2,056,099.50
339,964,429.12 428,973,549.6
1
负债
卖出回购金融资
产款
- - - - -
应付证券清算款 - - - - -
应付赎回款 - - - 2,838,941.00 2,838,941.00
应付管理人报酬 - - - 545,802.49 545,802.49
应付托管费 - - - 90,967.09 90,967.09
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 1,508,014.89 1,508,014.89
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 76,185.63 76,185.63
负债总计 - - - 5,059,911.10 5,059,911.10
利率敏感度缺口 83,676,751.79
3,276,269.20 2,056,099.50 334,904,518.02
423,913,638.5
1
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰
早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于 2016 年 12 月 31 日，本基金未持有交易性债券投资(2015 年 12 月 31 日，本基金持有的交易
性债券投资公允价值占基金资产净值的比例：1.26%)，银行存款、结算备付金、存出保证金及部分
应收申购款均以活期存款利率或相对固定的利率计息，假定利率变动仅影响该类资产的未来收益，
而对其本身的公允价值无重大影响，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响
(2015 年 12 月 31 日：同) 。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金
的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外
的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市的股票和债券，所面临
的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场
整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，通过对宏观经
济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券
的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第39页共55页
期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生
的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中，股票投资的比例范围为
基金资产的 30%－80%；债券、权证、资产支持证券、货币市场工具及中国证监会允许基金投资的
其他金融工具占基金资产的比例范围为 20－70% ，持有权证的市值不超过基金资产净值的 3% ；现
金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。对于中国证监会允许投资的创新
金融产品，将依据有关法律法规进行投资管理。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的
证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，通过特定指标测试本基金面临的
潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
项目
公允价值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价值
占基金
资产净
值比例
（% ）
交易性金融资产－股票投资 175,978,656.37 67.62 332,560,002.29 78.45
交易性金融资产—基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - 5,332,368.70 1.26
交易性金融资产－贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
合计 175,978,656.37 67.62 337,892,370.99 79.71
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
1.本基金的市场价格风险主要源于证券市场的系统性风险，即从长期来看，本基金所
投资的证券与业绩比较基准的变动呈线性相关，且报告期内的相关系数在资产负债表
日后短期内保持不变；
2.以下分析，除市场基准发生变动，其他影响基金资产净值的风险变量保持不变。
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
相关风险变量的变动
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
1. 业绩比较基准( 附注
7.4.1)上升 5%
增加约 1,865 增加约 2,311
分析
2. 业绩比较基准( 附注
7.4.1)下降 5%
减少约 1,865 减少约 2,311
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 公允价值中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第40页共55页
7.4.14.1.1 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括银行存款、结算备付金、存出保证金、应收款项
以及其他金融负债，因其剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。
7.4.14.1.2 以公允价值计量的金融工具
7.4.14.1.2.1 各层次金融工具公允价值
于 2016 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为人民币 169,816,867.22 元，属于第二层次的余额为人民币 6,161,789.15 元，无
划分为第三层次的余额。（于 2015 年 12 月 31 日，属于第一层次的余额为人民币
306,041,907.37 元，属于第二层次的余额为人民币 31,850,463.62 元，无划分为第三层次的余额）
7.4.14.1.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行等
情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票和债
券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，
确定相关股票和债券公允价值应属第二层次或第三层次。
7.4.14.1.2.3 第三层次公允价值期初金额和本期变动金额
本基金于本报告期初未持有公允价值归属于第三层次的金融工具，本基金本报告期及上年度可
比期间未发生第三层次公允价值转入转出情况。
7.4.14.2 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大承诺事项。
7.4.14.3 其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的其他重要事项。中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第41页共55页
7.4.14.4 财务报表的批准
本财务报表已于 2017 年 3 月 30 日经本基金的基金管理人批准。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 175,978,656.37 67.19
其中：股票 175,978,656.37 67.19
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资
- -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 85,599,489.93 32.68
7 其他各项资产 322,269.12 0.12
8 合计 261,900,415.42 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 7,609,369.00 2.92
B 采矿业 40,221.20 0.02
C 制造业 129,991,032.37 49.95
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 4,077,437.66 1.57
E 建筑业 5,129,799.07 1.97
F 批发和零售业 321,361.81 0.12
G 交通运输、仓储和邮政业 2,558,128.68 0.98
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 2,832,404.46 1.09
J 金融业 10,102,317.96 3.88
K 房地产业 5,753,072.00 2.21中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第42页共55页
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 2,346,377.16 0.90
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 5,217,135.00 2.00
S 综合 - -
合计 175,978,656.37 67.62
8.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有沪港通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值
占基金资产净
值比例( ％)
1 002570 贝因美 615,000 8,068,800.00 3.10
2 000711 京蓝科技 176,800 5,753,072.00 2.21
3 002050 三花智控 507,300 5,600,592.00 2.15
4 000400 许继电气 297,300 5,395,995.00 2.07
5 601166 兴业银行 325,300 5,250,342.00 2.02
6 002343 慈文传媒 115,500 5,217,135.00 2.00
7 600519 贵州茅台 15,600 5,212,740.00 2.00
8 000063 中兴通讯 320,406 5,110,475.70 1.96
9 002142 宁波银行 252,759 4,205,909.76 1.62
10 600298 安琪酵母 222,700 3,968,514.00 1.52
11 000998 隆平高科 179,868 3,854,571.24 1.48
12 000930 中粮生化 280,200 3,765,888.00 1.45
13 002041 登海种业 198,877 3,754,797.76 1.44
14 000630 铜陵有色 1,129,000 3,477,320.00 1.34
15 600803 新奥股份 220,400 3,142,904.00 1.21
16 600143 金发科技 381,141 2,965,276.98 1.14
17 000059 华锦股份 244,900 2,914,310.00 1.12
18 300115 长盈精密 110,500 2,879,630.00 1.11
19 601600 中国铝业 660,318 2,786,541.96 1.07
20 600426 华鲁恒升 209,600 2,777,200.00 1.07
21 600856 中天能源 200,600 2,768,280.00 1.06
22 300207 欣旺达 195,408 2,716,171.20 1.04
23 600809 山西汾酒 108,200 2,707,164.00 1.04
24 600486 扬农化工 70,800 2,681,196.00 1.03
25 002258 利尔化学 212,700 2,643,861.00 1.02
26 000703 恒逸石化 175,500 2,637,765.00 1.01中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第43页共55页
27 600500 中化国际 225,900 2,633,994.00 1.01
28 601233 桐昆股份 183,300 2,632,188.00 1.01
29 601717 郑煤机 371,779 2,613,606.37 1.00
30 002250 联化科技 158,700 2,567,766.00 0.99
31 002648 卫星石化 209,900 2,564,978.00 0.99
32 601117 中国化学 378,600 2,563,122.00 0.98
33 600787 中储股份 281,000 2,548,670.00 0.98
34 002353 杰瑞股份 123,700 2,511,110.00 0.96
35 000725 京东方 A 873,206 2,497,369.16 0.96
36 002391 长青股份 142,400 2,489,152.00 0.96
37 000709 河钢股份 745,000 2,488,300.00 0.96
38 002564 天沃科技 247,000 2,470,000.00 0.95
39 002195 二三四五 211,768 2,397,213.76 0.92
40 600166 福田汽车 769,510 2,377,785.90 0.91
41 600779 水井坊 123,110 2,352,632.10 0.90
42 000888 峨眉山 A 196,514 2,346,377.16 0.90
43 000018 神州长城 217,700 2,329,390.00 0.90
44 000980 金马股份 103,739 1,496,953.77 0.58
45 600096 云天化 153,855 1,460,083.95 0.56
46 000488 晨鸣纸业 135,200 1,400,672.00 0.54
47 002053 云南能投 70,800 1,358,652.00 0.52
48 600038 中直股份 27,800 1,346,076.00 0.52
49 002078 太阳纸业 199,292 1,331,270.56 0.51
50 300136 信维通信 46,300 1,319,550.00 0.51
51 600233 圆通速递 51,200 1,305,088.00 0.50
52 600318 新力金融 40,400 1,300,880.00 0.50
53 600452 涪陵电力 30,500 1,271,240.00 0.49
54 600150 中国船舶 46,000 1,270,060.00 0.49
55 002470 金正大 160,029 1,264,229.10 0.49
56 000768 中航飞机 59,000 1,254,340.00 0.48
57 300021 大禹节水 68,600 1,248,520.00 0.48
58 002456 欧菲光 35,900 1,230,652.00 0.47
59 002583 海能达 92,900 1,227,209.00 0.47
60 002013 中航机电 65,400 1,196,166.00 0.46
61 600596 新安股份 115,182 1,179,463.68 0.45
62 000739 普洛药业 153,796 1,158,083.88 0.44
63 601689 拓普集团 38,070 1,120,019.40 0.43
64 300408 三环集团 68,085 1,081,189.80 0.42
65 002308 威创股份 19,897 293,281.78 0.11
66 601229 上海银行 12,412 288,951.36 0.11
67 603708 家家悦 5,874 185,794.62 0.07
68 600996 贵广网络 8,333 156,577.07 0.06
69 603823 百合花 3,762 123,167.88 0.05
70 002822 中装建设 4,097 118,362.33 0.05中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第44页共55页
71 300568 星源材质 1,310 107,262.80 0.04
72 601375 中原证券 26,695 106,780.00 0.04
73 603098 森特股份 4,293 103,332.51 0.04
74 300570 太辰光 1,810 100,093.00 0.04
75 002043 兔宝宝 8,399 97,176.43 0.04
76 300565 科信技术 2,382 94,517.76 0.04
77 002831 裕同科技 1,331 92,105.20 0.04
78 002823 凯中精密 1,947 89,951.40 0.03
79 603298 杭叉集团 3,641 88,403.48 0.03
80 603160 汇顶科技 833 85,582.42 0.03
81 600926 杭州银行 3,806 79,735.70 0.03
82 300552 万集科技 1,349 76,785.08 0.03
83 300556 丝路视觉 1,226 76,453.36 0.03
84 603660 苏州科达 2,353 75,813.66 0.03
85 603928 兴业股份 2,670 74,359.50 0.03
86 603777 来伊份 1,394 74,007.46 0.03
87 002832 比音勒芬 1,158 70,290.60 0.03
88 603888 新华网 826 70,110.88 0.03
89 603577 汇金通 2,460 69,642.60 0.03
90 603336 宏辉果蔬 1,471 69,239.97 0.03
91 603218 日月股份 1,652 68,805.80 0.03
92 603877 太平鸟 3,180 67,734.00 0.03
93 603819 神力股份 1,698 67,580.40 0.03
94 300583 赛托生物 1,582 63,738.78 0.02
95 002819 东方中科 1,293 61,559.73 0.02
96 002827 高争民爆 2,059 60,905.22 0.02
97 603033 三维股份 1,160 59,821.20 0.02
98 002826 易明医药 2,181 57,316.68 0.02
99 300558 贝达药业 757 55,866.60 0.02
100 601882 海天精工 2,148 54,215.52 0.02
101 603416 信捷电气 1,076 53,886.08 0.02
102 002825 纳尔股份 1,139 53,521.61 0.02
103 603036 如通股份 2,114 51,771.86 0.02
104 603633 徕木股份 1,258 51,590.58 0.02
105 002807 江阴银行 4,488 48,560.16 0.02
106 603559 中通国脉 899 48,447.11 0.02
107 002833 弘亚数控 2,743 48,331.66 0.02
108 601128 常熟银行 4,432 45,959.84 0.02
109 603389 亚振家居 1,789 43,132.79 0.02
110 603058 永吉股份 3,869 42,675.07 0.02
111 603319 湘油泵 721 40,736.50 0.02
112 002828 贝肯能源 1,042 40,221.20 0.02
113 603878 武进不锈 990 39,600.00 0.02
114 603323 吴江银行 2,489 38,479.94 0.01中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第45页共55页
115 603689 皖天然气 4,818 37,917.66 0.01
116 600908 无锡银行 3,440 37,599.20 0.01
117 300582 英飞特 1,359 35,157.33 0.01
118 603816 顾家家居 732 34,652.88 0.01
119 002835 同为股份 1,126 24,220.26 0.01
120 603228 景旺电子 1,039 24,063.24 0.01
121 603266 天龙股份 1,562 22,852.06 0.01
122 603585 苏利股份 319 22,240.68 0.01
123 603886 元祖股份 1,245 22,036.50 0.01
124 603239 浙江仙通 679 21,354.55 0.01
125 300587 天铁股份 1,438 20,290.18 0.01
126 603929 亚翔集成 2,193 15,592.23 0.01
127 002840 华统股份 1,814 11,881.70 0.00
128 002838 道恩股份 681 10,405.68 0.00
129 603186 华正新材 1,874 10,063.38 0.00
130 603032 德新交运 1,628 9,458.68 0.00
131 300586 美联新材 1,006 9,355.80 0.00
132 300591 万里马 2,397 7,358.79 0.00
133 300588 熙菱信息 1,380 6,817.20 0.00
134 002035 华帝股份 100 2,595.00 0.00
8.4报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2％或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 000581 威孚高科 19,587,326.42 4.62
2 002024 苏宁云商 16,528,528.57 3.90
3 000768 中航飞机 14,817,057.00 3.50
4 300144 宋城演艺 14,469,974.54 3.41
5 300431 暴风集团 13,618,647.10 3.21
6 600547 山东黄金 13,251,318.43 3.13
7 300014 亿纬锂能 13,237,439.98 3.12
8 000625 长安汽车 13,206,663.00 3.12
9 000783 长江证券 12,943,283.89 3.05
10 002050 三花智控 12,844,559.74 3.03
11 601766 中国中车 12,521,098.00 2.95
12 300456 耐威科技 12,078,130.66 2.85
13 600459 贵研铂业 11,956,542.84 2.82
14 000630 铜陵有色 11,709,608.91 2.76
15 600109 国金证券 10,995,447.00 2.59
16 002673 西部证券 10,982,388.58 2.59
17 002078 太阳纸业 10,975,424.66 2.59中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第46页共55页
18 300113 顺网科技 10,827,378.67 2.55
19 601633 长城汽车 10,715,302.96 2.53
20 002245 澳洋顺昌 10,703,054.62 2.52
21 600685 中船防务 10,682,977.82 2.52
22 002041 登海种业 10,436,698.49 2.46
23 600104 上汽集团 10,433,963.00 2.46
24 600519 贵州茅台 10,370,287.00 2.45
25 002196 方正电机 10,225,743.00 2.41
26 000858 五粮液 10,184,930.76 2.40
27 300198 纳川股份 10,101,163.20 2.38
28 600066 宇通客车 9,873,289.00 2.33
29 002299 圣农发展 9,850,546.00 2.32
30 600054 黄山旅游 9,733,366.00 2.30
31 300153 科泰电源 9,409,116.67 2.22
32 002517 恺英网络 9,359,598.20 2.21
33 300100 双林股份 9,344,306.66 2.20
34 600303 曙光股份 9,321,540.74 2.20
35 002594 比亚迪 9,263,357.00 2.19
36 000998 隆平高科 9,258,020.38 2.18
37 600198 大唐电信 9,255,909.00 2.18
38 601607 上海医药 9,223,959.00 2.18
39 002142 宁波银行 9,211,549.47 2.17
40 000980 金马股份 9,137,116.25 2.16
41 002558 世纪游轮 9,119,259.00 2.15
42 002643 万润股份 8,869,490.60 2.09
43 603799 华友钴业 8,845,242.20 2.09
44 300408 三环集团 8,844,658.52 2.09
45 300364 中文在线 8,487,272.30 2.00
注：“买入金额” 按买入成交金额( 成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2％或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 300113 顺网科技 20,236,805.80 4.77
2 300364 中文在线 20,189,565.59 4.76
3 000581 威孚高科 19,502,635.62 4.60
4 002024 苏宁云商 16,358,266.76 3.86
5 300144 宋城演艺 15,611,488.55 3.68
6 000625 长安汽车 13,618,521.71 3.21
7 300014 亿纬锂能 13,365,345.22 3.15
8 000768 中航飞机 13,330,218.54 3.14
9 601766 中国中车 13,286,627.31 3.13中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第47页共55页
10 300431 暴风集团 13,282,116.26 3.13
11 002699 美盛文化 13,279,013.86 3.13
12 300456 耐威科技 13,198,204.86 3.11
13 600547 山东黄金 13,050,457.29 3.08
14 600459 贵研铂业 13,007,260.68 3.07
15 000783 长江证券 12,957,187.18 3.06
16 600054 黄山旅游 11,653,098.65 2.75
17 601633 长城汽车 11,262,486.29 2.66
18 002196 方正电机 10,909,205.69 2.57
19 600136 当代明诚 10,899,297.84 2.57
20 300153 科泰电源 10,828,938.10 2.55
21 600104 上汽集团 10,721,901.66 2.53
22 002245 澳洋顺昌 10,566,878.30 2.49
23 002329 皇氏集团 10,321,535.65 2.43
24 600685 中船防务 10,292,094.43 2.43
25 000858 五粮液 10,230,895.13 2.41
26 600109 国金证券 9,994,418.52 2.36
27 002299 圣农发展 9,970,046.62 2.35
28 002643 万润股份 9,954,648.12 2.35
29 600066 宇通客车 9,878,446.07 2.33
30 603799 华友钴业 9,750,836.42 2.30
31 002292 奥飞娱乐 9,715,262.40 2.29
32 002673 西部证券 9,602,906.64 2.27
33 000567 海德股份 9,503,515.53 2.24
34 600158 中体产业 9,464,519.84 2.23
35 600303 曙光股份 9,259,638.74 2.18
36 600198 大唐电信 9,231,513.58 2.18
37 000915 山大华特 9,173,173.94 2.16
38 300008 天海防务 9,170,006.94 2.16
39 601607 上海医药 9,022,805.26 2.13
40 601599 鹿港文化 8,987,542.60 2.12
41 002517 恺英网络 8,803,893.67 2.08
42 002078 太阳纸业 8,795,209.57 2.07
43 000851 高鸿股份 8,794,747.86 2.07
44 000630 铜陵有色 8,660,639.52 2.04
45 300100 双林股份 8,570,454.20 2.02
46 601390 中国中铁 8,510,789.61 2.01
47 600110 诺德股份 8,486,043.17 2.00
注：“卖出金额” 按卖出成交金额( 成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 1,884,973,587.62
卖出股票的收入（成交）总额 1,958,683,051.34中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第48页共55页
注：“买入股票成本” 、“ 卖出股票收入”均按买卖成交金额( 成交单价乘以成交数量)填列,不考虑
相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金报告期内未参与股指期货投资。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资范围未包括股指期货，无相关投资政策。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金投资范围未包括国债期货，无相关投资政策。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金报告期内未参与国债期货投资。
8.11.3 本期国债期货投资评价
本基金报告期内未参与国债期货投资，无相关投资评价。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报
告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
203,978.05
2 应收证券清算款
35,281.66中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第49页共55页
3 应收股利
-
4 应收利息
18,045.30
5 应收申购款
64,964.11
6 其他应收款
-
7 待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
322,269.12
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公
允价值
占基金资产
净值比例(%)
流通受限情况说明
1 000711 京蓝科技 5,753,072.00 2.21 重大事项
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
13,833 18,759.03 365,784.05 0.14% 259,127,910.91 99.86%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有
本基金
114,494.85 0.0441%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和
研究部门负责人持有本开放式基金
0~10
本基金基金经理持有本开放式基金 0~10
§10
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日(2009 年 4 月 3 日) 基金份额总额 1,997,370,143.50
本报告期期初基金份额总额 227,593,498.51中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第50页共55页
本报告期基金总申购份额 101,882,322.69
减：本报告期基金总赎回份额 69,982,126.24
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 259,493,694.96
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，经本基金管理人股东会审议通过，同意杜惠芬女士担任公司第四届董事会独立董
事，同意葛岱炜(David Graham)先生不再担任公司董事，由曾仲诚（Paul Tsang）先生接替担任公司
董事，同意赵春堂先生不再担任公司董事，由王超先生接替担任公司董事。
本报告期内，经本基金管理人董事会审议通过，聘任杨军先生担任本基金管理人副执行总裁。
杨军先生的基金行业高级管理人员任职事项已报中国证券投资基金业协会备案，详情参见 2016 年
9 月 13 日刊登的《中银基金管理有限公司关于高级管理人员变更事宜的公告》。
本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内未发生涉及基金财产、基金管理业务、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期内基金投资策略未发生改变。
11.5为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内基金未有改聘为其审计的会计师事务所，报告期内本基金应支付给会计师事务所的
报酬为 60,000.00 元，目前事务所已为本基金提供审计服务的连续年限为 4 年。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内管理人、托管人及其高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易
单元
数量
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
备注
国信证券 1 - - - - -中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第51页共55页
广发证券 1 - - - - -
中银证券 1 - - - - -
高华证券 1 - - - - -
东吴证券 2 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
光大证券 1 - - - - -
宏源证券 1 - - - - -
华创证券 1 - - - - -
中金公司 2 2,514,649,362.87 65.48% 2,293,660.33 65.01% -
国元证券 1 428,880,465.34 11.17% 399,418.13 11.32% -
招商证券 1 332,847,607.14 8.67% 309,979.06 8.79% -
东方证券 1 223,406,882.82 5.82% 208,058.99 5.90% -
申银万国 1 215,726,121.77 5.62% 200,905.65 5.69% -
国金证券 1 56,788,065.59 1.48% 52,886.34 1.50% -
中信建投证券 1 36,067,491.36 0.94% 33,589.35 0.95% -
安信证券 2 26,809,734.20 0.70% 24,967.39 0.71% -
国泰君安 1 5,125,668.81 0.13% 4,773.38 0.14% -
注：1、专用交易单元的选择标准和程序：根据中国证监会《关于加强证券投资基金监管有关
问题的通知》（证监基字<1998>29 号）及《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》
（证监基金字[2007]48 号）有关规定，本公司租用证券公司专用交易单元的选择标准主要包括：券
商基本面评价（财务状况、经营状况）、券商研究机构评价（报告质量、及时性和数量）、券商每
日信息评价（及时性和有效性）和券商协作表现评价等方面。本公司租用证券公司专用交易单元的
选择程序：首先根据租用证券公司专用交易单元的选择标准形成《券商研究所服务质量评分表》，
然后根据评分高低进行选择基金专用交易单元并与其签订交易单元租用协议。
2、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况：本报告期新增租赁东吴证券上海交易单元
36973，深圳交易单元002142，无退租。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
国信证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
中银证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第52页共55页
宏源证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
国元证券 - - - - - -
招商证券 2,859,416.29 66.92% - - - -
东方证券 1,413,630.60 33.08% - - - -
申银万国 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
中信建投证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
中银基金管理有限公司关于受指数熔断影响
暂停旗下部分公开募集证券投资基金申购、
赎回、转换、定期定额投资等业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-04
2
中银基金管理有限公司关于在国信证券调整
基金定期定额申购限额的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-04
3
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金估
值方法变更的提示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-05
4
中银基金管理有限公司关于旗下深交所场内
基金在指数熔断期间暂停申购赎回业务的提
示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-06
5
中银基金管理有限公司关于受指数熔断影响
暂停旗下部分公募基金申购、赎回、转换、
定期定额投资等业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-07
6
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金估
值方法变更的提示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-12
7
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
分红公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-14
8
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2015 年第 4 季度报告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-22
9
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金估
值方法变更的提示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-01-29
10
中银基金管理有限公司关于在中国银行调整
基金定期定额申购限额的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
2016-03-10中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第53页共55页
www.bocim.com
11
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2015 年年度报告
www.bocim.com 2016-03-25
12
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2015 年年度报告（摘要）
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-03-25
13
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年第 1 季度报告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-04-21
14
中银基金管理有限公司关于调整电子直销平
台中国银行借记卡定期定额申购费率的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-04-29
15
中银基金管理有限公司关于开通电子直销赎
回转认购业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-05-26
16
中银基金管理有限公司关于开通电子直销赎
回转申购业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-05-26
17
中银基金管理有限公司关于调整电子直销平
台快速赎回业务规则的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-05-26
18
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说明书（2016 年第 1 号）
www.bocim.com 2016-05-31
19
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说明书摘要（2016 年第 1 号）
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-05-31
20
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金估
值方法变更的提示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-06-04
21
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金估
值方法变更的提示性公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-06-21
22
关于调整招商银行借记卡基金电子直销申购
业务优惠费率的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-06-28
23
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金参
加交通银行网上银行、手机银行基金申购手
续费费率优惠的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-06-28
24
中银基金管理有限公司关于调整个人投资者
证件类型的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-07-01
25
中银基金管理有限公司关于提请投资者及时
更新身份证件或身份证明文件的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-07-08中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第54页共55页
26
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年第 2 季度报告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-07-19
27
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年半年度报告
www.bocim.com 2016-08-24
28
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年半年度报告（摘要）
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-08-24
29
中银基金管理有限公司关于高级管理人员变
更事宜的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-09-13
30
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金参
加交通银行手机银行渠道基金申购及定期定
额投资手续费率优惠的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-09-20
31
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
2016 年第 3 季度报告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
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2016-10-26
32
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说明书（2016 年第 2 号）
www.bocim.com 2016-12-13
33
中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-12-13
34
中银基金管理有限公司关于延续电子直销“ 赎
回转认购”相关手续费优惠的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-12-26
35
中银基金管理有限公司关于延续电子直销“ 赎
回转申购”相关手续费优惠的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-12-26
36
中银基金管理有限公司关于延续电子直销平
台中国银行借记卡定期定额申购费率优惠的
公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
www.bocim.com
2016-12-26
37
中银基金管理有限公司关于新增兴业银行股
份有限公司直销账户的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、
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2016-12-28
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金募集的文件；
2、《中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》；
3、《中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》；
4、《中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》；
5、法律意见书；中银行业优选灵活配置混合型证券投资基金 2016 年年度报告
第55页共55页
6、基金管理人业务资格批件、营业执照；
7、基金托管人业务资格批件、营业执照；
8、报告期内在指定报刊上披露的各项公告；
9、中国证监会要求的其他文件。
12.2 存放地点
基金管理人和基金托管人的办公场所，部分文件同时登载于基金管理人互联网站。
12.3 查阅方式
投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公场
所免费查阅。
中银基金管理有限公司
二〇一七年三月三十一日
