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鹏华丰收(160612)

鹏华丰收:2016年年度报告摘要

 
 
鹏 华丰收 债券 型证券 投资 基金2016 年年度
报告 摘要 
 
2016 年 12 月 31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基 金 管理 人: 鹏华 基 金管 理有 限公 司 
基 金 托管 人: 中国 建 设银 行股 份有 限公司 
送 出 日期 :2017 年 3 月 30 日 
 
 
 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 
第 2 页 共 36 页


§1 重 要 提示 基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载 资料不存 在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准 确性和完整性承 担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二 以 上独立董事 签字同意 ,并由董 事长签发 。 基金托管人 中国建设 银行股份 有限公司 根据本基 金合 同规定, 于 2017 年 3 月 27 日 复核了本 报告中 的财务指标、净值 表现、利润分配 情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容,保证复 核 内容不存在 虚假记载 、误导性 陈述或者 重大遗漏 。 基金管理人 承诺以诚 实信用 、 勤勉 尽责的原 则管理和 运用基金资 产, 但 不保证 基金一定 盈利 。 基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资 有风险, 投资者在作出投资决策前 应仔细阅读本 基金的招募 说明书及 其更新。 本年度报告 摘要摘自 年度报告 正文,投 资者欲了 解详 细内容,应 阅读年度 报告正文 。 普华永道中 天会计师 事务所 (特殊 普通合 伙) 注册会 计师对本基 金出具了 “标 准无保留 意见” 的审计报告 。 本报告期自 2016 年1 月1 日起 至 12 月31 日止 。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 3 页 共 36 页





鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 4 页 共 36 页


§2 基 金 简介 2.1 基金 基本情况 基金简称 鹏华丰收债 券 场内简称 - 基金主代码 160612 前端交易代 码 - 后端交易代 码 - 基金运作方 式 契约型开放 式 基金合同生 效日 2008 年5 月28 日 基金管理人 鹏华基金管 理有限公 司 基金托管人 中国建设银 行股份有 限公司 报告期末基 金份额总 额 2,539,158,971.10 份 基金合同存 续期 不定期 基金份额上 市的证券 交易所 - 上市日期 -


2.2 基金 产品说明 投资目标 在严 格控制投 资风险的 基础上, 通过主要 投资债券 等 固定 收益类品 种,同时 兼顾部分 被市场低 估的权益 类 品种 ,力求使 基金份额 持有人获 得持续稳 定的投资 收 益。 投资策略 (1) 股 票投资 : 股票 投资采用 “行业配 置 ”与“ 个股 选择 ”双线并 行的投资 策略,并 通过灵活 的仓位调 控 等手段来避 免市场中 的系统风 险。 (2) 债 券投资 : 本基 金通过对 宏观经济 状况和货 币政 策等 因素的研 究,形成 对未来市 场利率变 动方向的 预 期, 主动地调 整债券投 资组合的 久期,提 高债券投 资 组合 的收益水 平;通过 对债券市 场具体情 况的分析 判 断, 形成对未 来收益率 曲线形状 变化的预 期,相应 地 选择 子弹型、 哑铃型或 梯形的组 合期限 配 置,获取 因 收益率曲线 的形变所 带来的投 资收益。 业绩比较基 准 中债总指数 收益率 风险收益特 征 本基 金属于债 券型基金 ,其预期 的风险和 收益高于 货 币市 场基金, 低于混合 型基金、 股票型基 金,为证 券 投资基金中 的较低风 险品种。


2.3 基金 管理人和基金 托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 鹏华基金管 理有限公 司 中国建设银 行股份有 限公司 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 5 页 共 36 页


信息披露负 责人 姓名 张戈 田青 联系电话 0755-82825720 010-67595096 电子邮箱 zhangge@phfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com 客户服务电 话


4006788999 010-67595096 传真 0755-82021126 010-66275853


2.4 信息 披露方式


登 载 基金 年度 报告 正文 的管 理人 互联 网网 址 http://www.phfund.com 基金年度报 告备置地 点 深圳市福田 区福华三 路 168 号 深圳国际 商会中心 第 43 层鹏华基 金管理有 限公司


§3 主 要 财务 指标 、基 金 净值 表现 及利 润分配 情 况 3.1 主要 会计数据和财 务指标 金额单位: 人民币元 3.1.1 期间数 据和指标 2016 年 2015 年 2014 年 本期已实现 收益 41,800,394.92 95,936,399.01 89,571,593.62 本期利润 -25,641,008.27 161,917,472.70 173,031,185.65 加权平均基 金份额本 期利润 -0.0123 0.1192 0.1192 本期基金份 额净值增 长率 -0.62% 11.51% 12.97% 3.1.2 期末数 据和指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末 期末可供分 配基金份 额利润 0.0505 0.0767 0.0646 期末基金资 产净值 2,769,014,465.37 1,895,101,957.94 1,326,816,311.93 期末基金份 额净值 1.091 1.148 1.086 注:(1) 本期 已实现收 益指基金 本期利息 收入、 投资 收益、 其 他收入 ( 不含公 允价值变 动收益 ) 扣 除相关费用 后的余额 ,本期利 润为本期 已实现收 益加 上本期公允 价值变动 收益。 (2) 所述基金业绩指标 不包括持有人认购 或交易基金 的各项费用(例如,开放 式基金的申购赎 回 费、基金转 换费等) , 计入费用 后实际收 益水平 要低 于所列数字 。 (3) 表中的 “ 期末 ”均 指报告期 最后一日 , 即 12 月31 日, 无论 该日是否 为开放 日或交易 所的交易 日。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 6 页 共 36 页


3.2 基金 净值表现 3.2.1 基金 份额净值增长 率及其与同 期业绩比较 基准收益 率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -0.69% 0.16% -1.94% 0.20% 1.25% -0.04% 过去六个月 0.47% 0.18% -0.05% 0.15% 0.52% 0.03% 过去一年 -0.62% 0.36% 1.30% 0.12% -1.92% 0.24% 过去三年 25.19% 0.30% 21.72% 0.13% 3.47% 0.17% 过去五年 29.83% 0.24% 22.15% 0.12% 7.68% 0.12% 自基金合同 生效起至今 69.13% 0.23% 44.84% 0.13% 24.29% 0.10% 注:本基金 业绩比较 基准为中 债总指数 收益率。 3.2.2 自基 金合同生效以 来基金份额 累计净值增 长率变动 及其与同期业 绩比较基准 收 益率 变动的比较 注:1 、本基 金基金合 同于 2008 年5 月28 日生 效。 2、截至本基 金建仓期 结束,本 基金的各 项投资 比例 已达到基金 合同中规 定的各项 比例。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 7 页 共 36 页


3.2.3 过去 五年基金每年 净值增长率 及其与同期 业绩比较 基准收益率的 比较 注:合同生 效当年按 照实际存 续期计算 ,不按整 个自 然年度进行 折算。 3.3 其他 指标 注:无。 3.4 过去 三年基金的利 润分配情况 单位:人民 币元 年 度 每10 份 基 金 份 额分红数 现金形式发放 总额 再投资形式 发放 总额 年度利润分配合 计 备注 2016 0.492 20,958,102.87 91,726,267.67 112,684,370.54


2015 0.600 27,580,905.70 53,264,887.99 80,845,793.69


2014 0.250 11,617,915.28 21,919,897.38 33,537,812.66


合 计 1.342 60,156,923.85 166,911,053.04 227,067,976.89





鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 8 页 共 36 页


§4 管 理 人报 告 4.1 基金 管理人及基金 经理情况 4.1.1 基金 管理人及其管 理基金的经 验 鹏华基金管 理有限公 司成立于1998 年 12 月22 日, 业务范围包 括基金募 集、 基金 销售、 资 产管理及中国证监会许可 的其他业务。截 止本报告期 末,公司股东由国信证券 股份有限公司、 意 大利欧利盛 资本资产 管理股份 公司(Eurizon Capital SGR S.p.A. ) 、深 圳市北融 信投资发 展有限 公司组成, 公司性质 为中外合 资企业。 公司原注 册资 本 8,000 万 元人民币 , 后于 2001 年 9 月完 成增资扩股 , 增至 15,000 万 元人民币 。 截止本 报告 期末, 公司 管理 129 只基金和10 只全国 社保 投资组合, 经过 18 年 投资管理 基金, 在 基金投 资、 风险控制等 方面积累 了丰富经 验。 4.1.2 基金 经理(或基金 经理小组) 及基金经理 助理简介 姓名 职务 任本基金的 基金经理 (助理) 期限 证券从业年 限 说明 任职日期 离任日期 阳先伟 本基金基 金经理 2008 年 5 月 28 日 2016 年 8 月4 日 14 阳先伟先生 , 国籍 中国, 经济学硕士 ,14 年 证券 从业经验。先后在民生 证券、国海证券等机构 从事债券研究及投资组 合管理工作,历任研究 员、高级经理等职务。 2004 年 9 月加盟鹏 华基 金管理有限公司,从事 债券及宏观研究工作, 曾任普天债券基金基金 经理助理;2007 年 1 月 至2014 年2 月担任普天 债 券 基 金 基 金 经 理 , 2010 年 12 月至 2014 年 2 月兼任鹏华丰润债券 (LOF )基金 基金经理 , 2008 年 5 月至 2016 年8 月兼任鹏华丰收债券基 金基金经理 ,2013 年 9 月至2016 年8 月兼任鹏 华双债保利债券基金基 金经理,2015 年 2 月至 2016 年 8 月兼任鹏 华可 转 债 债 券 基 金 基 金 经 理。阳先伟先生具备基鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 9 页 共 36 页


金从业资格。本报告期 内本基金基金经理发生 变动,增聘刘太阳担任 本基金基金经理,阳先 伟不再担任本基金基金 经理。 刘太阳 本基金基 金经理 2016 年8 月4 日 - 10 刘太阳先生 , 国籍 中国, 理学硕士,10 年金 融证 券从业经验。曾任中国 农业银行金融市场部高 级交易员,从事债券投 资交易工作 ;2011 年 5 月加盟鹏华基金管理有 限公司,从事债券研究 工作,担任固定收益部 研究员,2012 年 9 月起 担任鹏华纯债债券基金 基金经理 , 2012 年12 月 至2014 年3 月担任鹏华 理财 21 天 债 券 基 金 (2014 年 3 月已转 型为 鹏华月月发短期理财债 券基金) 基 金经理, 2013 年 4 月起 兼任鹏华 丰利 分 级 债 券 基 金 基 金 经 理,2013 年 5 月起 兼任 鹏华实业债纯债债券基 金基金经理 ,2014 年 3 月至2015 年4 月兼任鹏 华月月发短期理财债券 基金基金经 理,2015 年 3 月起兼任鹏华丰盛债 券 基 金 基 金 经 理 ,2016 年 2 月起 兼任鹏华 弘盛 混 合 基 金 基 金 经 理 , 2016 年 8 月起兼任 鹏华 丰收债券、鹏华双债保 利债券、 鹏华丰安 债券、 鹏华丰达债券基金基金 经理,2016 年 9 月 起兼 任鹏华丰恒债券基金基 金经理, 2016 年10 月起 兼任鹏华丰腾债券、鹏 华丰禄债券基金基金经 理, 2016 年 11 月起 兼任鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 10 页 共 36 页


鹏华丰盈债券基金基金 经理, 2016 年 12 月 起兼 任鹏华普泰债券、鹏华 丰 惠 债 券 基 金 基 金 经 理,现同时担任固定收 益部副总经理。刘太阳 先 生 具 备 基 金 从 业 资 格。本报告期内本基金 基金经理发生变动,增 聘刘太阳担任本基金基 金经理,阳先伟不再担 任本基金基 金经理。 注: 1. 任职日期 和离任日 期均指公 司作出决 定后正式 对外公告之 日; 担 任新成立 基金基金 经理的, 任职日期为 基金合同 生效日。 2. 证券从业 的含义遵 从行业协 会关于从 业人员 资格 管理办法的 相关规定 。 4.2 管理 人对报告期内 本基 金运作 遵规守信情 况的说明 报告期内,本基金管理人 严格遵守《证券投 资基金法 》等法律法规、中国证监 会的有关规定 以及本基金基金合同的约 定,本着诚实信 用、勤勉尽 责的原则管理和运用基金 资产,在严格控 制 风险的基础上,为基金份 额持有人谋求最 大利益。本 报告期内,本基金运作合 法合规,不存在 违 反基金合同 和损害基 金份额持 有人利益 的行为。 4.3 管理 人对报告期内 公平交易情 况的专项说 明 4.3.1 公平 交易制度和控 制方法 根据中国证 监会 《证券投 资基金管 理公司 公平交易 制 度指导意见》 , 公司制定 了 《鹏华基金 管 理有限公司 公平交易 管理规定》 , 将公 司所管理 的封 闭 式基金 、 开放式 基金、 社保组合 、 特定 客户 资产管理组合等不同资产 组合的授权、研 究分析、投 资决策、交易执行、业绩 评估等投资管理 活 动均纳入公平交易管理, 在业务流程和岗 位职责中制 定公平交易的控制规则和 控制活动,建立 对 公平交易的 执行、 监督 及审核流 程, 严禁在 不同投资 组合之间进 行利益输 送。 在投资 研究环节:1 、 公司使用唯一的研究报告 发布平台 “研究 报告管理平 台 ” ,确保各投资组合在 获得投资信息、 研 究 支持 、投资 建议和 实施 投资决 策方 面享有 公平的 机会 ;2 、公司 严格 按照《 股票库 管理 规定 》 、 《信用产品 投资管理 规定》 , 执行股 票及信用 产品出入 库及日常维 护工作 , 确保 相关证券 入库以内 容严谨、 观点明确 的研究报 告作为依 据;3 、 在公司 股 票库基础上 , 各涉 及股票投 资的资产 组合根 据各自的投资目标、投资 风格、投资范围 和防范关联 交易的原则分别建立资产 组合股票库,基 金 经理在股票 库基础上 根据投资 授权以及 基金合同 择股 方式构建具 体的投资 组合 ;4、 严格执行 投资鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 11 页 共 36 页


授权制度,明确投资决策 委员会、分管投 资副总裁、 基金经理等各主体的职责 和权限划分,合 理 确定基金经 理的投资 权限, 超过投资 权限的 操作, 应 严格履行审 批程序 。 在交易 执行环节 :1、所 有公司管理的资产组合的 交易必须通过集 中交易室完 成 ,集中交易室负责建立 和执行交易分配 制 度, 确保 各投资组 合享有公 平的交易 执行机会 ;2、 针 对交易所公 开竞价交 易, 集 中交易室 应严格 启用恒生交易系统中的公 平交易程序,交 易系统则自 动启用公平交易功能,由 系统按照 “未委 托 数量 ” 的比例对不同资产 组合进行委托量 的公平分配 ;如果相关基金经理坚持 以不同的价格进 行 交易,且当前市场价格不 能同时满足多个 资产组合的 指令价格要求时,交易系 统自动按照 “价格 优先”原则进行委托;当 市场价格同时满 足多个资产 组合的指令价格要求时, 则交易系统自动 按 照 “同一指令 价格下的 公平交易” 模式, 进 行公平委 托和交易 量 分配;3、 银 行间市场 交易、 交易 所大宗交易等非集中竞价 交易需依据公司 《股票投资 交易流程》和《固定收益 投资管理流程》 的 规定执行;银行间市场交 易、交易所大宗 交易等以公 司名义进行的交易,各投 资组合经理应在 交 易前独立确定各投资组合 的交易价格和数 量,公司按 照价格优先、比例分配的 原则对交易结果 进 行分配;4、 新 股、 新债申购 及非公开 定向增发 交易需 依据公司 《新股申 购流程》 、 《固 定收益投 资 管理流程》和《非公开定 向增发流程》的 规定执行, 对新股和新债申购方案和 分配过程进行审 核 和监控。 在交易监 控、 分析与评 估环节 :1 、 为加强 对 日常投资 交 易行为的 监控和管 理, 杜 绝利益 输送、不公平交易等违规 交易行为,防范 日常交易风 险,公司明确了关注类交 易的界定及对应 的 监控和评估措施机制;所 监控的交易包括 但不限于: 交易所公开竞价交易中同 日同向交易的交 易 时机和交易价差、不同投 资组合临近交易 日的同向交 易和反向交易的交易时机 和交易价差、关 联 交易、 债 券交易收 益率偏离 度、 成交量和 成交价格 异 常、 银行 间债券交 易对手交 易等 ;2、 将公平 交易 作为投资组合业绩归 因分析和交易绩 效评价的重 要关注内容,发现的异常 情况由投资监察 员 进行分析;3、监察稽核 部分别于每季度和 每年度编 写《公平交易执 行情况 检查报告》 ,内容包 括 关注类交易 监控执行 情况 、 不同投 资组合的 整体收益 率差异分析 和同向交 易价差分 析; 《 公平交易 执行情况检 查报告》 需经公司 基金经理 、督察长 和总 经理签署。 4.3.2 公平 交易制度的执 行情况 报告期内,本基金管理人 严格执行公平交易 制度,确 保不同投资组合在研究、 交易、分配等 各环节得到公平对待。同 时,根据《证券 投资基金管 理公司公平交易制度指导 意见》的要求, 公 司对所管理组合的不同时 间窗的同向交易 进行了价差 专项分析,未发现存在违 反公平交易原则 的 现象。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 12 页 共 36 页


4.3.3 异常 交易行为的专 项说明 报告期内, 本基金未 发生违法 违规且并 对基 金财 产造 成损失的异 常交易行 为。 本报告期内基金管理人管 理的所有投资组合 参与的交 易所公开竞价同日反向交 易成交较少的 单边交易量 超过该证 券当日成 交量的 5% 的交易次 数 为 4 次, 主要 原因在 于指数成 分股交易 不活跃 导致。 4.4 管理 人对报告期内 基金的投资 策略和业绩 表现的说 明 4.4.1 报告 期内基金投资 策略和运作 分析








2016 年债券市 场波动加 大。 前三 季度, 在 经济 数据整体较 弱、 英国 脱欧及机 构债券配 置力度继续 加大影响 下, 收益率先 升后降 。 至第 四季 度, 受 表外理财 纳入 MPA 考核 、 资金面 趋紧 及通胀预期 上升影响 ,债券收 益率曲线 平坦化上 行。 全 年来看, 国债收益 率上行幅 度超过 20bp , 金融债收益 率上行幅 度超过 50bp 。 考虑票息 因素 ,2016 年所有全价 及财富 指数均出 现不同程 度的 上涨,其中 短融财富 指数上涨 幅度最大 ,涨幅达2.96% 。





2016 年权 益市场波 动加大, 沪深 300 指 数和创 业板指数分 别下跌 11.3% 和 27.7% 。本报 告期内基金以持有中高评 级信用债为主, 组合久期保 持中性略低水平,并适当 调整了权益类品 种 投资比重。


4.4.2 报告 期内基金的业 绩表现 本报告期内 基金份额 净值增长 率为-0.62% ,基准 净值 增长率为 1.3% 。 4.5 管理 人对宏观经济 、证券市场 及行 业走势 的简要展 望








展望 2017 年 , 由于 美国基础 设施投资 方案提振 经济增长信 心, 且 全球货 币政策持 续宽 松以及大宗商品价格回升 推动全球制造业 复苏,进而 改善全球贸易,国内经济 有望短期企稳。 同 时受大宗商品价格上涨, 尤其是油价回升 影响,全球 通胀压力显著上升,加之 过往几年全球货 币 政策持续宽松,全球通胀 预期进一步抬升 。此外,由 于监管层防范金融风险、 规范表外理财、 力 推去杠杆的政策方向不变 ,货币政策进一 步宽松空间 有限。综合而言,短期内 债券市场难有系 统 性机会。





但从中长期来看, 由于国内经济仍缺 乏内生增长 动力,并 且随着房地产市场 调控政策效 应的逐步显 现, 国 内经济后 续仍有下 行压力 , 债券收 益率具有下 行空间 。 此外 , 历经 2016 年第四 季度的调整,债券市场风 险有所释放,尤 其是中短期 品种收益率上行幅度较大 ,目前具有一定 的 配置价值。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 13 页 共 36 页








信用产品方面,虽 然部分行业盈利有 所回升,但 煤炭、钢铁等产能过剩行业 盈利绝对水 平仍较低 , 且行业 亏损面大 、 财 务杠杆高 位企稳 , 信 用风险并未 有效降低 。 同时 在 2017 年, 信 用 债到期规模继续增加,部 分产能过剩及盈 利下滑企业 将面临较大的资金链压力 ,这也进一步增 加 了信用事件发生的概率。 虽然目前信用利 差略有回升 ,但仍低于历史 平均水平 ,且受政策监管 影 响,同业理财规模增速将 有所放缓,可能 导致信用债 券投资需求下降,信用利 差进一步扩大。 因 此,中低评 级信用债 风险调整 后的投资 收益较低 。





对于权益市场,我 们认为虽然部分企 业盈利有所 回升,但受宏观审慎政策影 响,资金面 难以宽松, 股票市场 难有系统 性机会。





综合而言,我们预 计短期内债券市场 难有系统性 机会,投资收益可能主要来 自于票息收 入。组合将保持中性偏短 久期,品种选择 方面,预计 仍会以中高评级信用债及 利率债为主。同 时 将密切跟踪 市场的变 化,适当 调整权益 的投资比 重, 力争为投资 者创造更 高收 益。 4.6 管理 人对报告期内 基金估值程 序等事项的 说明 1 、有关参与 估值流程 各方及人 员的职责 分工、 专业 胜任能力和 相关工作 经历的描 述 (1)日常估 值流程 基金的估值由基金会计负 责,基金会计对公 司所管理 的基金以基金为会计核算 主体,独立建 账、 独立 核算 , 保证不 同基金之 间在名册 登记 、 账户 设置、 资 金划拨 、 账簿 记录等方 面相互独 立。 基金会计核算独立于公司 会计核算。基金 会计核算采 用专用的财务核算软件系 统进行基金核算 及 帐务处理;每日按时接收 成交数据及权益 数据,进行 基金估值。基金会计核算 采用基金管理公 司 与托管银行双人同步 独立 核算、相互核对 的方式,每 日就基金的会计核算、基 金估值等与托管 银 行进行核对;每日估值结 果必须与托管行 核对一致后 才能对外公告。基金会计 除设有专职基金 会 计核算岗外,还设有基金 会计复核岗位, 负责基金会 计核算的日常事后复核工 作,确保基金净 值 核算无误。 配备的基金会计具备会计 资格和基金从业资 格,在基 金核算与估值方面掌握了 丰富的知识和 经验, 熟悉及 了解基金 估值法规 、政策和 方法。 (2)特殊业 务估值流 程 根据中国证 监会公告[2008]38 号 《关于 进一步规 范证 券投资基金 估值业务 的指导意 见》 的相 关规定,本公司成立停牌 股票等没 有市价 的投资品种 估值小组,成员由基金经 理、行业研究员 、 监察稽 核部 、金融工 程师、登 记结算部 相关人员 组成 。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 14 页 共 36 页


2 、基金经理 参与或决 定估值的 程度 基金经理不 参与或决 定基金日 常估值。 基金经理参与估值小组对 停牌股票估值的讨 论,发表 相关意见和建议,与估值 小组成员共同 商定估值原 则和政策 。 3 、本公司参 与估值流 程各方之 间不存在 任何重 大利 益冲突。 4 、本公司现 没有进行 任何定价 服务的签 约。 4.7 管理 人对报告期内 基金利润分 配情况的说 明 1 、 截止本报 告期末, 本 基金期末 可供分配 利润为128,153,613.03 元 , 期末基 金份额净 值1.091 元。 2 、 本 基 金 于 2016 年 1 月 13 日对 2015 年 年 度 可 供 分 配 利 润 进 行 分 配 , 分 配 金 额 为 45,149,965.63 元。













































































本基 金于 2016 年 12 月 26 日对 2016 年年度 可供分配 利润进 行分配 ,分配金额 为 67,534,404.91 元。 (详见 本报 告3.4 及7.4.11 部分 ) 4.8 报告 期内管理人对 本基金持有 人数或基金 资产净值 预警情形的说 明 无。 §5 托 管 人报 告 5.1 报告 期内本基金托 管人遵规守 信情况声明 本报告期,中国建设银行 股份有限公司在本 基金的托 管过程中,严格遵守了《 证券投资基金 法》 、 基金 合同、 托管协议 和其他有 关规定 , 不存在 损 害基金份额 持有人利 益的行为 , 完全 尽职尽 责地履行了 基金托管 人应尽的 义务。 5.2 托管 人对报告期内 本基金投资 运作遵规守 信、净值 计算、利润分 配等情况的 说明 本报告期,本托管人按照 国家有关规定、基 金合同、 托管协议和其他有关规定 ,对本基金的 基金资产净值计算、基金 费用开支等方面 进行了认真 的复核,对本基金的投资 运作方面进行了 监 督,未发现 基金管理 人有损害 基金份额 持有人利 益的 行为。 报告期内, 本基金实 施利润分 配的金额 为 112,684,370.54 元。 5.3 托管 人对本年度报 告中财务信 息等内容的 真实、准 确和完整发表 意见 本托管人复核审查了本报 告中的财务指标、 净值表现 、利润分配情况、财务会 计报告、投资 组合报告等 内容,保 证复核内 容不存在 虚假记载 、误 导性陈述或 者重大遗 漏。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 15 页 共 36 页


§6 审 计 报告 普华永道中天会计师事务 所(特殊普通合 伙) 注册会 计师对本基金出具了“标 准无保留意见” 的 审计报告。 投资者可 通过年度 报告正文 查看审计 报告 全文。 §7 年 度 财务 报表 7.1 资产 负债表 会计主体: 鹏华丰收 债券型证 券投资基 金 报告截止日 : 2016 年12 月 31 日 单位:人民 币元 资 产 附注号 本期末 2016 年12 月 31 日 上年度末 2015 年12 月 31 日 资 产:





银行存款


5,344,158.34 5,498,494.34 结算备付金


60,742,885.30 68,632,658.65 存出保证金


102,310.93 452,652.58 交易性金融 资产


2,902,854,547.44 2,152,089,095.35 其中:股票 投资


305,005,946.04 335,086,346.65 基金投资


- - 债券投资


2,597,848,601.40 1,817,002,748.70 资产支持证 券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资 产


- - 买入返售金 融资产


95,000,262.50 - 应收证券清 算款


- 106,218.47 应收利息


55,626,566.89 43,353,609.31 应收股利


- - 应收申购款


2,235.90 96,042,760.28 递延所得税 资产


- - 其他资产


- - 资产总计


3,119,672,967.30 2,366,175,488.98 负债和所有者权益 附注号 本期末 2016 年12 月 31 日 上年度末 2015 年12 月 31 日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融 负债


- - 衍生金融负 债


- - 卖出回购金 融资产款


345,900,000.00 467,500,000.00 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 16 页 共 36 页


应付证券清 算款


259,120.45 - 应付赎回款


134,484.14 93,942.17 应付管理人 报酬


1,422,960.11 894,007.77 应付托管费


474,320.05 298,002.60 应付销售服 务费


- - 应付交易费 用


485,987.13 412,588.93 应交税费


1,484,675.46 1,484,675.46 应付利息


6,405.98 - 应付利润


- - 递延所得税 负债


- - 其他负债


490,548.61 390,314.11 负债合计


350,658,501.93 471,073,531.04 所有者权益:





实收基金


2,539,158,971.10 1,651,370,209.68 未分配利润


229,855,494.27 243,731,748.26 所有者权益 合计


2,769,014,465.37 1,895,101,957.94 负债和所有 者权益总 计


3,119,672,967.30 2,366,175,488.98 注:报告截 止日 2016 年 12 月 31 日 ,基金份 额净值 1.091 元, 基金份额 总额 2,539,158,971.10 份。


7.2 利润 表 会计主体: 鹏华丰收 债券型证 券投资基 金 本报告期: 2016 年1 月1 日至 2016 年12 月 31 日 单位:人民 币元 项 目 附注号 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月31 日 上年度可比期间 2015 年 1 月1 日至 2015 年 12 月 31 日 一、收入


3,053,153.49 183,147,079.65 1. 利息收入


98,155,237.34 84,221,653.38 其中:存款 利息收入


959,439.02 2,644,682.38 债券利息收 入


96,546,979.01 81,145,434.80 资产支持证 券利息收 入


- - 买入返售金 融资产收 入


648,819.31 431,536.20 其他利息收 入


- - 2. 投资收益 (损失以“-”填列 )


-28,443,671.12 31,990,205.74 其中:股票 投资收益


-28,258,044.93 27,079,615.82 基金投资收 益


- - 债券投资收 益


-1,784,541.55 1,771,669.52 资产支持证 券投资收 益


- - 贵金属投资 收益


- - 衍生工具收 益


- - 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 17 页 共 36 页


股利收益


1,598,915.36 3,138,920.40 3. 公允价值 变动收益 (损失以 “-” 号填列) -67,441,403.19 65,981,073.69 4.汇兑收益 (损失以 “- ” 号填 列)


- - 5. 其他收入 (损失 以 “- ” 号填 列)


782,990.46 954,146.84 减: 二、费用


28,694,161.76 21,229,606.95 1.管理人报 酬 7.4.8.2.1 13,839,433.60 9,067,545.05 2.托管费 7.4.8.2.2 4,613,144.52 3,022,515.09 3.销售服务 费 7.4.8.2.3 - - 4.交易费用


1,518,160.50 3,247,591.41 5.利 息支出


8,267,938.02 5,443,241.97 其中:卖出 回购金融 资产支出


8,267,938.02 5,443,241.97 6.其他费用


455,485.12 448,713.43 三、利润总额 (亏损总额以“-” 号填列) -25,641,008.27 161,917,472.70 减:所得税 费用


- - 四、 净利润 (净亏损以 “-” 号填 列) -25,641,008.27 161,917,472.70


7.3 所有 者权益(基金 净值)变动 表 会计主体: 鹏华丰收 债券型证 券投资基 金 本报告期:2016 年 1 月1 日至2016 年 12 月 31 日 单位:人民 币元 项目 本期 2016 年 1 月 1 日至2016 年 12 月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 1,651,370,209.68 243,731,748.26 1,895,101,957.94 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - -25,641,008.27 -25,641,008.27 三、本期基金份额交易产 生的基金净 值变动数 (净值减少 以 “- ” 号 填列) 887,788,761.42 124,449,124.82 1,012,237,886.24 其中:1.基 金申购款 1,844,360,455.72 219,409,552.09 2,063,770,007.81 2.基金赎回 款 -956,571,694.30 -94,960,427.27 -1,051,532,121.57 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净 值减少以 “-” - -112,684,370.54 -112,684,370.54 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 18 页 共 36 页


号填列) 五、期末所有者权益(基 金净值) 2,539,158,971.10 229,855,494.27 2,769,014,465.37 项目 上年度可比期间 2015 年 1 月 1 日至2015 年 12 月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 1,221,363,406.44 105,452,905.49 1,326,816,311.93 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - 161,917,472.70 161,917,472.70 三、本期基金份额交易产 生的基金净 值变动数 (净值减少 以 “- ” 号 填列) 430,006,803.24 57,207,163.76 487,213,967.00 其中:1.基 金申购款 770,163,322.85 96,637,270.95 866,800,593.80 2.基金赎回 款 -340,156,519.61 -39,430,107.19 -379,586,626.80 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净 值减少以 “-” 号填列) - -80,845,793.69 -80,845,793.69 五、期末所有者权益(基 金净值) 1,651,370,209.68 243,731,748.26 1,895,101,957.94


报表附注为 财务报表 的组成部 分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表 由下列负 责人签署 : ______ 邓召 明______














______ 高鹏______














____ 郝文高____ 基金管理人 负责人














主管会计 工作负责 人














会 计机构负 责人 7.4 报表 附注 7.4.1 基金 基本情况 鹏 华丰 收债 券型证 券投 资基 金( 以下简 称 “ 本基 金 ”) 经 中国 证券 监督管 理委 员会(以 下简 称 “中国证监 会 ”) 证监 许可[2008] 第405 号《关 于核 准鹏华丰收 债券型证 券投资基 金募集的 批复》 核准,由鹏华基金管理有 限公司依照《中 华人民共和 国证券投资基金法》和《 鹏华丰收债券型 证 券投资基金 基金合同 》负责公 开募集。 本基金为契约型开放式,存续期限不定,首次设立 募集不包括认购资金利息共募集人民币 2,099,719,647.42 元,业经普 华永道中天会计师事 务所有限公司普华永道中天验字(2008) 第 71 号验资报告予以验证。经 向中国证 监会备 案, 《鹏华 丰收债券型证券投资基金 基金合同》于 2008鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 19 页 共 36 页


年 5 月 28 日正 式生效, 基金合同 生效日的 基金份额 总额为 2,100,410,489.38 份基金份 额,其中 认购资金利 息折合 690,841.96 份基金份 额。 本基金的 基金管理人 为鹏华基 金管理有 限公司 , 基金 托管人为中 国建设银 行股份有 限公司。 根据《中华人民共和国证 券投资基金法》和 《鹏华丰 收债券型证券投资基金基 金合同》的有 关规定,本基金的投资范 围为国债、金融 债、次级债 、企业债、可转换公司债 券、央行票据、 短 期融资券、 资产 支持证券、 债券回购 和股票( 含一级市 场新股申购)、 权证(仅限 于通过投 资可分 离 转债而获得 的权证)等 权益类品 种, 以及中国 证监会允 许基金投资 的其它固 定收益类 金融工具 。 本 基金投资于债券等固定收 益类品种的比例 不低于基金 资产的 80%;本基金投 资于股票等权益 类品 种的比例为 基金资产的 0 -20% ;本 基金投资 可转换公 司债券的比 例不超过 基金资产 净值的 30%; 现金和到期 日在一年 以内的政 府债券不 低于基金 资产 净值的 5%。 本基金的 业绩比较 基准为中 债总 指数收益率 。 7.4.2 会计 报表的编制基 础 本基金的财 务报表按 照财政部 于 2006 年 2 月 15 日及 以后期间颁 布的《企 业会计准 则-基本 准则》 、 各项具 体会计准 则及相关 规定(以 下合称 “ 企 业会计准则 ”)、 中国证 监会颁布 的 《证券投 资基金信息 披露 XBRL 模板第3 号<年度 报告和半 年度 报告>》 、 中国 证券投资 基金业协 会(以下 简称 “中国基金 业协会 ”) 颁布的 《证券 投资基金 会计核算 业务指引》 、 《鹏华 丰收债 券型证券 投资基金 基金合同》 和中国证 监会、中 国基金业 协会允许 的基 金行业实务 操作的有 关规定编 制。 7.4.3 遵循 企业会计准则 及其他有关 规定的声明 本基金 2016 年度财务 报表符合 企业会计 准则的 要求 , 真实、 完整 地反映 了本基 金 2016 年12 月31 日的财 务状况以 及 2016 年度的经 营成果和 基金 净值变动情 况等有关 信息。 7.4.4 本报 告期所采用的 会计政策 变 更等说明 、 会计估计 与最近一期年 度报告相一 致 的说 明 7.4.4.1 会计 政策变更的说 明 无。 7.4.4.2 会计 估计变更的说 明 无。 7.4.5 差错 更正的说明 无。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 20 页 共 36 页


7.4.6 税项 根据财政部 、 国家税 务总局财 税[2004]78 号 《财 政部 、 国家税务 总局关于 证券投资 基金税收 政策的通知》 、财税[2008]1 号《关 于企业所 得税若干 优惠政策的 通知》 、财 税[2012]85 号《关于 实施上市公 司股息红 利差别化 个人所得 税政策有 关问 题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关于上 市公 司股息红利差别化个人所得 税政策有关问题的 通知》 、财税[2016]36 号《关于全面推开 营业税改 征增值税试点的通知》 、财税[2016]46 号《关于进一 步明确全面推开营改增试 点金融业有关政 策 的通知》 、财税[2016]70 号《关于金融机 构同业往来 等增值税政策的补充通知》 、财 税[2016]140 号文 《关于 明确金融 、 房地 产开发 、 教育辅 助服务等 增值税政策 的通知》 、 财税[2017]2 号 文 《关 于资管产品增值税政策有 关问题的补充通 知》及其他 相关财税法规和实务操作 ,主要税项列示 如 下:


(1) 于2016 年 5 月 1 日前 , 以发行 基金方式 募集资金 不属于营业 税征收范 围, 不征收营 业税。 对证券投资 基金管理 人运用基 金买卖股 票、债券 的差 价收入免征 营业税。 自 2016 年 5 月 1 日 起, 金融业由缴纳营业税改为 缴纳增值税。对 证券投资基 金管理人运用基金买卖股 票、债券的转让 收 入免征增值 税,对国 债、地方 政府债以 及金融同 业往 来利息收入 亦免征增 值税 。


2017 年7 月1 日 (含) 以后, 资管产品 运营过程 中发 生的增值税 应税行为 , 以资管 产品管理 人为增值税 纳税人 , 按照 现行规定 缴纳增值 税。 对资 管产品在 2017 年 7 月 1 日前运 营过程中 发生 的增值税应税行为,未缴 纳 增值税的,不 再缴纳;已 缴纳增值税的,已纳税额 从资管产品管理 人 以后月份的 增值税应 纳税额中 抵减。 因此, 截 至 2016 年12 月 31 日, 本基金没 有计提有 关增值 税 费用。 (2) 对基金从证券市场 中取得的收入,包 括买卖股票 、债券的差价收入,股票 的股息、红利 收入,债券 的利息收 入及其他 收入,暂 不征收企 业所 得税。


(3) 对基金取得的企业债券利息收入,应由发行债 券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20% 的个人所 得税。对 基金从上 市公司取 得的股 息红 利所得,持 股期限 在 1 个 月以内( 含 1 个月) 的,其股息 红利所得 全额计入 应纳税所 得额;持 股 期 限在 1 个 月以上 至 1 年( 含 1 年)的,暂 减按 50% 计入应纳 税所得额; 持股期限 超过 1 年 的, 暂免征 收个人所得 税。 对基金持 有的上市 公司限 售 股,解禁后取得的股息、 红利收入,按照 上述规定计 算纳税,持股时间自解禁 日起计算;解禁 前 取得的股息 、 红利 收入继 续暂减按 50% 计入 应纳税所 得额。 上 述所得统 一适用 20% 的税率 计征个 人 所得税。


(4) 基金卖 出股票按0.1% 的税 率缴纳股 票交易印 花税 ,买入股票 不征收股 票交易印 花税 。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 21 页 共 36 页


7.4.7 关联 方关系 关联方名称 与本基金的 关系 鹏 华 基 金 管 理 有 限 公 司 ( “ 鹏 华 基 金 公 司 ” ) 基金管理人 、基金销 售机构 、 基金注册 登记机构 中国建设银行股份有限公司 (“ 中国建设 银行 ”) 基金托管人 、基金代 销机构 国信证券股 份有限公 司 (“国信 证券 ”) 基金管理人 的股东、 基金代销 机构 意 大 利 欧 利 盛 资 本 资 产 管 理 股 份 公 司 (Eurizon Capital SGR S.p.A.) 基金管理人 的股东 深圳市北融 信投资发 展有限公 司 基金管理人 的股东 鹏华资产管 理有限公 司 基金管理人 的子公司 注:1. 本报 告期存在 控制关系 或其他重 大利害关 系的 关联方没有 发生变化 。 2.下述关联 交易均在 正常业务 范围内按 一般商业 条款 订立。 7.4.8 本报 告期及上年 度 可比期间的 关联方交易 7.4.8.1 通过 关联方交易单 元进行的交 易 7.4.8.1.1 股票 交易 注:无。 7.4.8.1.2 债券 交易 注:无。 7.4.8.1.3 债券 回购交易 注:无。 7.4.8.1.4 权证 交易 注:无。 7.4.8.1.5 应支 付关联方的佣 金 注:无。 7.4.8.2 关联 方报酬 7.4.8.2.1 基金 管理费 单位:人民 币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至 2016 年 12 月31 日 上年度可比 期间 2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日 当期发生的基金应支付 的管理费 13,839,433.60 9,067,545.05 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 22 页 共 36 页


其中: 支付销 售机构的 客 户维护费 93,552.69 131,673.83 注: (1)支付基金管理人 鹏 华基金管理有限 公司的管 理人报酬年费率为 0.60% ,逐日计提, 按月 支付。日管 理费= 前一 日基金资 产净值 × 0.60%÷ 当年 天数。 (2 )根据《开放式证券 投资基金销售费用 管理规定》 ,基金管理人依据销售 机构销售基金的保 有 量提取一定 比例的客 户维护费, 用以向基 金销售 机构 支付客户服 务及销售 活动中产 生的相关 费用, 客户维护费 从基金管 理费中列 支。 7.4.8.2.2 基金 托管费 单位:人民 币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至 2016 年 12 月31 日 上年度可比 期间 2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日 当期发生的基金应支付 的托管费 4,613,144.52 3,022,515.09 注: 支付基 金托管人 中国建设 银行股份 有限公司 的托 管费年费率 为 0.20% , 逐日计 提, 按月 支付。 日托管费=前 一日基金 资产净值 ×0.20% ÷ 当年天 数。 7.4.8.2.3 销售 服务费 注:无。 7.4.8.3 与关 联方进行银行 间同业市场 的债券( 含回购) 交易 单位:人民 币元 本期 2016 年1 月1 日至2016 年 12 月 31 日 银行间市场 交 易的 各关联方名 称 债券交易金 额 基金逆回购 基金正回购 基金买入 基金卖 出 交易金 额 利息收入 交易金额 利息支出 中国建设银 行 - - - - - - 上年 度可比 期间 2015 年1 月1 日至2015 年 12 月 31 日 银行间市场 交 易的 各关联方名 称 债券交易金 额 基金逆回购 基金正回购 基金买入 基金卖 出 交易金 额 利息收入 交易金额 利息支出 中国 建设 银行 - - - - 100,290,000.00 39,779.52 注: (1)本 基金上年 度可比期 间没有与 关联方进 行银 行间同业市 场的债券( 含回购) 交易。 (2 ) 与关 联方之间 通过银行 间同业市 场进行的 债券 ( 含回购) 交易, 该 类交易 均在正常 业务中按 一般商业条 款而订立 。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 23 页 共 36 页


7.4.8.4 各关 联方投资本基 金的情况 7.4.8.4.1 报告 期内基金管理 人 运用固有 资金投资本 基金的情 况 份额单位: 份 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年12 月 31 日 上年度可比 期间 2015 年 1 月1 日至 2015 年12 月 31 日 基金合同生 效日( 2008 年 5 月 28 日 ) 持有的 基金份 额 - - 期初持有的 基金份额 73,185,869.80 46,062,000.00 期间申购/买 入总份额 - 27,123,869.80 期间因拆分 变动份额 - - 减:期间赎 回/卖出总 份额 - - 期末持有的 基金份额 73,185,869.80 73,185,869.80 期末 持有的 基金份额 占基金总份 额比例 2.8823% 4.4318% 注:1 、本基 金管理人 于 2015 年 9 月25 日申购 本基 金份额 27,123,869.80 份。 2、本基金管 理人投资 本基金的 费率标准 与其他 相同 条件的投资 者适用的 费率标准 相一致。 7.4.8.4.2 报告 期末除基金管 理人之外的 其他关联方 投资本基 金的情况 注:本基金 本报告期 末及上年 度末除基 金管理人 之外 的其他关联 方没有投 资及持有 本基金份 额。 7.4.8.5 由关 联方保管的银 行存款余额 及当期产生 的利息收 入 单位:人民 币元 关联方 名称 本期 2016 年1 月1 日至 2016 年12 月 31 日 上年度 可比 期间 2015 年 1 月1 日至 2015 年12 月31 日 期末余额 当期利息收 入 期末余额 当期利息收 入 中国 建设 银行 5,344,158.34 216,419.39 5,498,494.34 179,818.37 7.4.8.6 本基 金在承销期内 参与关联方 承销证券的 情况 金额单位: 人民币元 本期 2016 年1 月1 日至 2016 年 12 月 31 日 关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 基金在承销 期内买入 数量(单位 :张 ) 总金额 国信证券 110032 三一转债 网下申购 23,980 2,398,000.00 注:本基金 上年度可 比期间未 参与关联 方承销的 证券 。 7.4.8.7 其他 关联交易事项 的说明 无。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 24 页 共 36 页


7.4.9 期末 ( 2016 年 12 月 31 日 )本基金 持有的流通受 限证券 7.4.9.1 因认 购新发/ 增 发证券而于 期末持有的流 通受限证 券 注: 无 。 7.4.9.2 期末 持有的暂时停 牌等流通受 限股票 注: 无 。 7.4.9.3 期末 债券正回购交 易中作为抵 押的债券 7.4.9.3.1 银行 间市场债券正 回购 无。 7.4.9.3.2 交易 所市场债券正 回购 截至本报告 期末 2016 年12 月31 日止, 本基金从 事证 券交易所债 券正回购 交易形成 的卖出回 购证券款余 额 345,900,000.00 元 ,于 2017 年 1 月3 日到期。该 类交易要 求本基金 转 入质押 库的 债券,按证 券交易所 规定的比 例折算为 标准券后 ,不 低于债券回 购交易的 余额。 §8 投 资 组合 报告 8.1 期末 基金资产组合 情况 金额单位: 人民币元 序号 项目 金额 占基金总资 产的比例 (%) 1 权益投资 305,005,946.04 9.78 其中:股票 305,005,946.04 9.78 2 固定收益投 资 2,597,848,601.40 83.27 其中:债券 2,597,848,601.40 83.27








资产 支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品 投资 - - 5 买入返售金 融资产 95,000,262.50 3.05 其中:买断 式回购的 买入返售 金融资产 - - 6 银行存款和 结算备付 金合计 66,087,043.64 2.12 7 其他各项资 产 55,731,113.72 1.79 8 合计 3,119,672,967.30 100.00


鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 25 页 共 36 页


8.2 期末 按行业分类的 股票投资组 合 8.2.1 报告 期末按行业分 类的境内股 票投资组合


金额单位 :人民币 元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产 净值比例 (%) A 农、林、牧 、渔业 13,224,000.00 0.48 B 采矿业 2,898,000.00 0.10 C 制造业 262,381,946.04 9.48 D 电力、热力 、燃气及 水生产和 供 应业 11,040,000.00 0.40 E 建筑业 - - F 批发和零售 业 15,462,000.00 0.56 G 交通运输、 仓储和邮 政业 - - H 住宿和餐饮 业 - - I 信息传输、 软件和信 息技术服 务 业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务 服务业 - - M 科学研究和 技术服务 业 - - N 水利、环境 和公 共设 施管理业 - - O 居民服务、 修理和其 他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会 工作 - - R 文化、体育 和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 305,005,946.04 11.01


8.2.2 报告 期末按行业分 类的沪港通 投资股票投 资组合 注:无。 8.3 期末 按公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的 前 十名 股票投资 明细 金额单位: 人民币元 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 26 页 共 36 页


序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产 净值 比例(%) 1 002013 中航机电 3,483,050 63,704,984.50 2.30 2 603799 华友钴业 1,134,997 39,917,844.49 1.44 3 600963 岳阳林纸 4,843,856 39,574,303.52 1.43 4 600961 株冶集团 2,294,931 25,703,227.20 0.93 5 601233 桐昆股份 1,300,000 18,668,000.00 0.67 6 002099 海翔药业 2,072,100 17,571,408.00 0.63 7 600309 万华化学 749,857 16,144,421.21 0.58 8 600677 航天通信 900,000 15,462,000.00 0.56 9 000703 恒逸石化 999,934 15,029,008.02 0.54 10 601118 海南橡胶 1,900,000 13,224,000.00 0.48 注:投资者欲了解本报告 期末基金投资的 所有股票明 细,应阅读登载于鹏华基 金管理有限 公司 网 站http://www.phfund.com 的 年度报告 正文。 8.4 报告 期内股票投资 组合的重大 变动 8.4.1


累计 买入金额超 出期初基金 资产净值 2%或前 20 名的股 票明细 金额单位: 人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买 入金额 占期初基金 资产净值 比例(%) 1 002013 中航机电 57,744,539.44 3.05 2 600963 岳阳林纸 40,627,538.99 2.14 3 603799 华友钴业 38,439,482.43 2.03 4 600352 浙江龙盛 33,055,790.37 1.74 5 001979 招商蛇口 27,873,627.50 1.47 6 600961 株冶集团 27,067,012.51 1.43 7 000725 京东方A 21,870,000.00 1.15 8 002099 海翔药业 21,629,734.78 1.14 9 600887 伊利股份 20,722,263.33 1.09 10 601233 桐昆股份 16,474,937.76 0.87 11 300086 康芝药业 16,052,207.94 0.85 12 000078 海王生物 16,028,054.38 0.85 13 600309 万华化学 16,009,826.59 0.84 14 000035 中国天楹 13,795,604.82 0.73 15 601118 海南橡胶 13,503,477.88 0.71 16 600885 宏发股份 12,672,873.00 0.67 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 27 页 共 36 页


17 000703 恒逸石化 12,630,114.09 0.67 18 000997 新 大 陆 11,890,707.00 0.63 19 000983 西山煤电 11,069,808.47 0.58 20 600547 山东黄金 10,886,629.00 0.57 注:买入金 额按买入 成交金额 (成交单 价乘以成 交数 量)填列, 不考虑相 关交易费 用。 8.4.2


累计 卖出金额超 出期初基金 资产净值 2%或前 20 名的股 票明细 金额单位: 人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖 出金额 占期初基金 资产净值 比例(%) 1 600352 浙江龙盛 35,446,887.61 1.87 2 001979 招商蛇口 29,019,019.63 1.53 3 000078 海王生物 26,865,055.50 1.42 4 000725 京东方A 26,229,420.79 1.38 5 300012 华测检测 25,733,054.50 1.36 6 000997 新 大 陆 23,096,468.70 1.22 7 000925 众合科技 22,021,384.14 1.16 8 002400 省广股份 19,262,902.20 1.02 9 000802 北京文化 17,938,055.60 0.95 10 600770 综艺股份 17,690,897.50 0.93 11 300053 欧比特 17,444,443.62 0.92 12 600198 大唐电信 16,484,902.91 0.87 13 300086 康芝药业 16,039,643.00 0.85 14 000035 中国天楹 15,671,892.18 0.83 15 000890 法 尔 胜 15,532,857.40 0.82 16 000852 石化机械 14,147,527.95 0.75 17 600100 同方股份 13,298,266.08 0.70 18 002022 科华生物 13,271,651.60 0.70 19 300190 维尔利 13,160,208.00 0.69 20 600885 宏发股份 12,520,437.86 0.66 注:卖出金 额按卖出 成交金额 (成交单 价乘以成 交数 量)填列, 不考虑相 关交易费 用。 8.4.3 买入 股票的成本总 额及卖出股 票的收入总 额 单位:人民 币元 买入股票成 本(成交 )总额 513,878,992.49 卖出股票收 入(成交 )总额 496,516,002.12 注:买入股票成本、卖出 股票收入均按买 卖成交金额 (成交单价乘以成交数量 )填列,不考虑 相鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 28 页 共 36 页


关交易费用 。 8.5 期末 按债券品种分 类的债券投 资组合 金额单位: 人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产 净值比例 (%) 1 国家债券 6,255,748.60 0.23 2 央行票据 - - 3 金融债券 1,042,522,700.00 37.65 其中:政策 性金融债 1,042,522,700.00 37.65 4 企业债券 1,216,425,352.80 43.93 5 企业短期融 资券 332,644,800.00 12.01 6 中期票据 - - 7 可转债 (可 交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 2,597,848,601.40 93.82


8.6 期末 按公允价值占 基金资产净 值比 例大小 排 序 的前 五名债券投资 明细 金额单位: 人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产 净值 比例(%) 1 160208 16 国开 08 5,600,000 550,816,000.00 19.89 2 041656023 16 珠轨交 CP001 1,500,000 149,025,000.00 5.38 3 122388 15 华泰 G1 1,000,000 100,820,000.00 3.64 4 150217 15 国开 17 1,000,000 99,540,000.00 3.59 5 140227 14 国开 27 800,000 81,000,000.00 2.93


8.7 期末 按公允价值占 基金资产净 值比例大小排 序 的前 十名 资产支持 证券投资明 细 注:无。 8.8 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名贵金 属投资明细 注:无。 8.9 期末 按公允价值占 基金资产净 值比例大小 排 序 的前 五名权证投资 明细 注:无。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 29 页 共 36 页


8.10 报告 期末本基金投 资的国债期 货交易情况 说明 8.10.1 本期 国债期货投资 政策 本基金基金 合同的投 资范围尚 未包含国 债期货投 资。 8.10.2 报告 期末本基金投 资的国债期 货持仓和损 益明细 注:本基金 基金合同 的投资范 围尚未包 含国债期 货投 资。 8.10.3 本期 国债期货投资 评价 本基金基金 合同的投 资范围尚 未包含国 债期货投 资。 8.11 投资 组合报告附注 8.11.1








本基金 投资的前 十名证券 之一的债 券发行 人华 泰证券股份 有限公司, 因涉嫌未 按规定审 查、了解客户身份等违法 违规行为,根据 《中华人民 共和国证券法》的有关规 定,中国证监会 决 定对公司进 行立案调 查。2016 年 11 月28 日 , 公司收 到中国证监 会 《行政 处罚决 定书》 , 具体内 容如下:


“ 华泰证 券对 于杭 州恒 生网 络技 术服 务有 限公司和 浙江 核新 同花 顺网 络信 息股 份有 限公 司外部接入的第三方交易 终端软件,或者 未进行 软件 认证许可,或者缺乏有效 控制,未对外部 系 统接入实施 有效管理 ,对相关 客户身份 情况缺乏 了解 。





截至调 查日, 华泰 证 券有 455 个使用杭 州恒生网 络技术服务 有限公司HOMS 系统 (以 下简 称 HOMS 系统)、61 个使用浙 江核新同 花顺网络 信息 股份有限公 司系统( 以下简称 同花顺系 统) 接入违规交易的主账户。 对上述客户,华 泰证券未按 要求采集客户交易终端信 息,未能确保客 户 交易终端信息的真实性、 准确性、完整性 、一致性、 可读性,未采取可靠措施 采集、记录与客 户 身份识别有 关的信息 。





华泰证 券未按照 《 关于加强 证券期货 经营机 构客 户 交易终端 信息等客 户信息管 理的规定》 第六条、第八条、第十三 条,《中国证券 登记结算有 限责任公司证券账户管理 规则》第五十 条的 规定对客户的身份信息进 行审查和了解, 违反了《证 券公司监督管理条例》第 二十八条第一款 的 规定,构成《证券公司监督管 理条例》第八十四 条第 (四)项所述的行为,获 利 18,235,275.00 元。





华泰证 券在 2015 年7 月 12 日我会 发布《关 于清 理整顿违法 从事证券 业务活动 的意见》 (证监会公 告[2015]19 号) 之 后, 仍未 采取有效 措施 严格审查客 户身份的 真实性, 未切实防 范客 户借用证券 交易通道 违规从事 交 易活动 ,新增下 挂子 账户 102 个 ,性质恶 劣、情节 严重。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 30 页 共 36 页








以上事 实有相关 人员询问 笔录、HOMS 系统及 同花 顺系 统接入 账户历史 委托、 成 交数据记 录、华泰证券说明、佣金 计算数据等证据 证明,足以 认定。根据当事人违法行 为的事实、性质 、 情节和社会危害程度,依 据《证券公司监 督管理条例 》第八十四条的规定,我 会决定:对华泰 证 券责令改正 ,给予警 告,没收 违法所得18,235,275.00 元,并处 以 54,705,825.00 元罚款。 ”





对该证券的投资决 策程序的说明:本 基金管理人 长期跟踪研究该债券,本次 处罚对该债 券的投资价 值不产生重大 影响。从公告中 知悉,华泰 证券将按照上述决定的要 求进一步关注经 营 风险,提高业务质量,强 化内部管理,提 升业务人员 执业素质,依法合规开展 业务。该证券的 投 资已执行内 部严格的 投资决策 流程,符 合法律法 规和 公司制度的 规定。





本基金投资的前十 名证券中的其他证 券本期没有 发行主体被监管部门立案调 查的、或在 报告编制日 前一年内 受到公开 谴责、处 罚的证券 。 8.11.2


本基金投资 的前十名 股票没有 超出基金 合同规定 的备 选股票库。 8.11.3 期末 其他各项资产 构成 单位:人民 币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 102,310.93 2 应收证券清 算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 55,626,566.89 5 应收申购款 2,235.90 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 55,731,113.72


8.11.4 期末 持有的处于转 股期的可转 换债券明细 注:无。 8.11.5 期末 前十名股票中 存在流通受 限情况的说 明 注:无。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 31 页 共 36 页


8.11.6 投资 组合报告附注 的其他文字 描述部分 由于四舍五 入的原因 ,投资组 合报告中 数字分项 之和 与合计项之 间可能存 在尾差。 §9 基 金 份额 持有 人信 息 9.1 期末 基金份额持有 人户数及持 有人结构 份额单位: 份 持有 人户数 ( 户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份 额比例 持有份额 占总份 额比例 5,882 431,682.93 2,479,082,325.48 97.63% 60,076,645.62 2.37%


9.2 期末 基金管理人的 从业人员持 有本基金的 情况 项目 持有份额总 数(份) 占基金总份 额比例 基金管理人 所有从业 人员 持有本基金 958.18 0.0000% 注:截至本报告期末,本 基金管理人从业 人员投资、 持有本基金符合相关法律 法规、中国证监 会 规定及相关 管理 制度 的规定。 9.3 期末 基金管理人的 从业人员持 有本开放式 基金份额 总量区间的情 况 注:截止本报告期末,本 公司高级管理人 员、基金投 资和研究部门负责人及本 基金的基金经理 未 持有本基金 份额。 §10 开 放 式基 金份 额变 动 单位:份 基金合同生 效日( 2008 年5 月28 日 )基金份 额总 额 2,100,410,489.38 本报告期期 初基金份 额总额 1,651,370,209.68 本报告期基 金总申购 份额 1,844,360,455.72 减: 本报告期基 金总赎回 份额 956,571,694.30 本报告期基 金拆分变 动份额( 份 额减少 以"-" 填列) - 本报告期期 末基金份 额总额 2,539,158,971.10 注:总申购 份额含红 利再投、 转换入份 额。总赎 回份 额含转换出 份额。 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 32 页 共 36 页


§11 重 大 事件 揭示 11.1 基金 份额持有人大 会决议 本基金本报 告期内无 基金份额 持有人大 会决议。








11.2 基金 管理人、基金 托管人的专 门基金托管 部门的重 大人事变动 报告期内基 金管理人 的重大人 事变动: 报告期内, 因股东方 更换董事 代表,原 董事 Alessandro Varaldo 先 生不再担 任公司董 事职 务 。根据股 东欧利 盛资本资 产管理 股份公司 推荐, 并经 本公司股 东会审 议通过, 同意 由 Andrea Vismara 先生担任本公司董事,Alessandro Varaldo 先生不再担任本公司董事职务。Andrea Vismara 先生 任职日 期自 2016 年2 月2 日起。 报告期内, 原监事 Andrea Vismara 先生辞去 公司监 事职务。根 据股东欧 利盛资本 资产管理 股 份公司 推荐, 并经 本公司 股东会 审议通 过,同 意由 Sandro Vesprini 先生担 任本公 司监 事, Andrea Vismara 先生 不再担任 本公司 监事职务 。Sandro Vesprini 先生任 职日期自2016 年2 月2 日起。 经公司董事 会审议通 过, 公司同意 聘任韩 亚庆先生 担 任公司副总 经理。 韩亚庆 先生任职 日期 自2017 年 3 月22 日 起。 本公司已将 上述变更 事项报中 国证券监 督管理委 员会 深圳监管局 备案。 基金托管人 的专门基 金托管部 门的重大 人事变动 :无 。








11.3 涉及 基金管理人、 基金财产、 基金托管业 务的诉讼 本报告期无 涉及对公 司运营管 理及基金 运作产生 重大 影响的,与 本基金管 理人、基 金财产 、 基金托管业 务相关的 诉讼事项 。





11.4 基金 投资策略的改 变 本基金本报 告期基金 投资策略 未改变。





11.5 为基 金进行审计的 会计师事务 所情况 本报告期内 未改聘为 本基金审 计的 会计 师事务所 。 本 年度应支付 给普华永 道中天会 计师事务 所(特殊普 通合伙) 审计费用90,000.00 元,该 审计 机构已提供 审计服务 的年限为9 年。





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11.6 管理 人、托管人及 其高级管理 人员受稽查 或处罚等 情况 本基金管理 人、 基 金托管人 涉及托管 业务机构 及其高 级管理人员 在报告期 内未受到 任何稽查 或处罚。





11.7 基金 租用证券公司 交易单元的 有关情况


11.7.1 基金 租用证券公司 交易单元进 行股票投资 及佣金支 付情况 金额单位: 人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券 商的佣金 备注 成交金额 占当期股票 成交总额的 比 例 佣金 占当期佣金 总量的比例 方正 证券 2 245,044,857.36 24.25% 223,310.12 24.25% - 中投 证券 2 234,291,791.52 23.19% 213,509.81 23.19% - 兴业 证券 2 122,155,611.20 12.09% 111,320.96 12.09% - 天风 证券 1 99,685,662.81 9.87% 90,843.11 9.87% 本报 告期 内 新增 招商 证券 1 80,229,162.01 7.94% 73,112.86 7.94% - 平安 证券 2 74,175,572.80 7.34% 67,596.07 7.34% - 东方 财富 证券 1 51,240,731.25 5.07% 46,695.62 5.07% 本报 告期 内 新增 华泰 证券 1 49,630,756.87 4.91% 45,228.62 4.91% - 华创 证券 1 37,830,131.47 3.74% 34,475.21 3.74% - 中银 国际 1 6,500,000.00 0.64% 5,923.43 0.64% - 广发 证券 2 4,230,932.56 0.42% 3,855.70 0.42% - 长江 证券 1 3,955,497.00 0.39% 3,604.82 0.39% 本报 告期 内 新增 光大 证券 1 1,424,287.76 0.14% 1,297.92 0.14% - 湘财 证券 1 - - - - - 安信 证券 1 - - - - - 中信 建投 1 - - - - - 国信 证券 1 - - - - 本报 告期 内 新增 宏源 证券 1 - - - - - 长城 证券 1 - - - - 本报 告期 内 新增 银河 证券 2 - - - - - 瑞信 方正 1 - - - - 本报 告期 内 新增 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 34 页 共 36 页


华西 证券 1 - - - - - 国泰 君安 2 - - - - - 海通 证券 1 - - - - - 瑞银 证券 1 - - - - 本报 告期 内 新增 中泰 证券 1 - - - - - 西部 证券 1 - - - - 本报 告期 内 新增 中航 证券 1 - - - - 本报 告期 内 新增 中金 公司 1 - - - - - 中信 证券 1 - - - - - 注:交易单 元选择的 标准和程 序: 1、 基金 管理人负 责选择代 理本基金 证券买卖 的证券经 营机 构, 使用其交 易单元 作为基金 的专用交 易单元,选 择的标准 是: (1 )实力雄 厚,信誉 良好,注 册资本不 少于 3 亿元 人民币; (2 )财务状 况良好, 各项财务 指标显示 公司经 营状 况稳定; (3 )经营行 为规范, 最近二年 未发生因 重大违 规行 为而受到中 国证监会 处罚; (4 )内部管 理规范、 严格,具 备健全的 内控制 度, 并能满足基 金运作高 度保密的 要求; (5 ) 具备基 金运作所 需的高效 、 安全的 通讯条件 , 交 易设施符合 代理本基 金进行证 券交易的 需要, 并能为本基 金提供 全 面的信息 服务; (6 ) 研究实力 较强, 有固定 的研究机 构和专 门的研究 人员, 能及时为 本基金 提 供高质量 的咨询 服 务。


2 、选择交 易单元的 程序: 我公司根据上述标准,选 定符合条件的证 券公司作为 租用交易单元的对象。我 公司投研部门定 期 对所选定证券公司的服务 进行综合评比, 评比内容包 括:提供研究报告质量、 数量、及时性及 提 供研究服务主动性和质量 等情况,并依据 评比结果确 定交易单元交易的具体情 况。我公司在比 较 了多家证券经营机构的财 务状况、经营状 况、研究水 平后,向券商租用交易单 元作为基金专用 交 易单元,并 从 2008 年5 月开 始陆 续使 用。本报 告期 内交易单元 未发生变 化。 11.7.2 基金 租用证券公司 交易单元进 行其他证券 投资的情 况 金额单位: 人民币元 券商名称 债券交易 债券回购交 易 权证交易 成交金额 占当期债券 成交金额 占当期债 成交金额 占当期权证 鹏华 丰收 债券 2016 年年 度报 告摘要 第 35 页 共 36 页


成交总额的 比 例 券回购 成交总额 的比例 成交总额的 比例 方正 证券 - - 20,895,700,000.00 27.01% - - 中投 证券 2,312,055.15 3.09% 235,300,000.00 0.30% - - 兴业 证券 - - - - - - 天风 证券 - - 6,651,000,000.00 8.60% - - 招商 证券 - - 11,141,900,000.00 14.40% - - 平安 证券 - - 1,807,300,000.00 2.34% - - 东方 财富 证券 - - 3,966,300,000.00 5.13% - - 华泰 证券 - - - - - - 华创 证券 20,079,301.16 26.87% 15,427,600,000.00 19.95% - - 中银 国际 - - - - - - 广发 证券 - - 8,864,600,000.00 11.46% - - 长江 证券 - - 7,702,100,000.00 9.96% - - 光大 证券 - - 657,200,000.00 0.85% - - 湘财 证券 - - - - - - 安信 证券 - - - - - - 中信 建投 - - - - - - 国信 证券 - - - - - - 宏源 证券 - - - - - - 长城 证券 - - - - - - 银河 证券 - - - - - - 瑞信 方正 - - - - - - 华西 证券 - - - - - - 国泰 君安 - - - - - - 海通 证券 - - - - - - 瑞银 证券 - - - - - - 中泰 证券 - - - - - - 西部 证券 - - - - - - 中航 证券 - - - - - - 中金 公司 - - - - - - 中信 证券 52,335,218.96 70.04% - - - -


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2017 年3 月30 日