上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
上投摩 根中证 消费服 务领先 指数证 券投资 基金
2016 年 年度 报告
2016 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 上投 摩根基 金管 理有限 公司
基 金托 管人： 中国 建设银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ：二 〇一七 年三 月三十 日上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事 签字 同意 ，并 由董 事长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 3 月 29 日复 核了 本报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本 报 告期自 2016 年 1 月 1 日 起至 12 月 31 日 止。
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1.2 目录
§1
重要提示及目录 .................................................................................................................................... 2
1.1 重要 提示 ......................................................................................................................................... 2
§2
基金简介 ................................................................................................................................................ 5
2.1 基金 基本 情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金 产品 说明 ................................................................................................................................. 5
2.3 基金 管理 人和 基金 托管 人 ............................................................................................................. 5
2.4 信息 披露 方式 ................................................................................................................................. 6
2.5 其他 相关 资料 ................................................................................................................................. 6
§3
主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ................................................................................ 6
3.1 主要 会计 数据 和财 务指 标 ............................................................................................................. 6
3.2 基金 净值 表现 ................................................................................................................................. 7
3.3 过去 三年 基金 的利 润分 配 情况 ..................................................................................................... 9
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................ 9
4.1 基金 管理 人及 基金 经理 情况 ......................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................... 11
4.3 管理 人对 报告 期内 公平 交 易情 况的 专项 说明 ........................................................................... 11
4.4 管理 人对 报告 期内 基金 的 投资 策略 和业 绩表 现的 说明 ........................................................... 13
4.5 管理 人对 宏观 经济 、证 券 市场 及行 业走 势的 简要 展望 ........................................................... 13
4.6 管理 人内 部有 关本 基金 的 监察 稽核 工作 情况 ........................................................................... 14
4.7 管理 人对 报告 期内 基金 估 值程 序等 事项 的说明 ....................................................................... 15
4.8 管理 人对 报告 期内 基金利 润 分配 情况 的说明 ............................................................................ 15
4.9 报告 期内 管理 人对本 基 金持有 人数 或基 金资 产净 值预警 情形 的说 明 .................................... 15
§5
托管人报告 .......................................................................................................................................... 15
5.1 报告 期内 本基 金托 管人 遵 规守 信情 况声明 ............................................................................... 15
5.2 托管 人对 报告 期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........... 15
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................... 16
§6
审计报告 .............................................................................................................................................. 16
6.1 管理 层对 财务 报表 的责任 ............................................................................................................ 16
6.2 注册 会计 师的 责任 ........................................................................................................................ 16
6.3 审计 意见 ........................................................................................................................................ 17
§7
年度财务报表 ...................................................................................................................................... 17
7.1 资产 负债 表 ................................................................................................................................... 17
7.2 利润 表 ........................................................................................................................................... 19
7.3 所有 者权 益（ 基金 净值 ） 变动表 ............................................................................................... 20
7.4 报表 附注 ....................................................................................................................................... 22
§8
投资组合报告 ...................................................................................................................................... 44
8.1 期末 基金 资产 组合 情况 ............................................................................................................... 44
8.2 期末 按行 业分 类的 股票 投 资组合 ............................................................................................... 45
8.3 期末 按公 允价 值占 基金 资 产净 值比 例大 小排 序的 所 有股 票投 资明细 ................................... 46
8.4 报告 期内 股票 投资 组合的 重 大变动 ............................................................................................ 49
8.5 期末 按债 券品 种分 类的 债 券投 资组合 ....................................................................................... 50
8.6 期末 按公 允价 值占 基金资 产 净值 比例 大小 排序 的前 五 名债 券投 资明细 ................................ 50
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................... 50
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................... 51
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................... 51
8.10 报 告期 末本 基金 投资的 股 指期 货交 易情 况说明 ..................................................................... 51
8.12 投资 组合 报告 附注 ..................................................................................................................... 51
§9
基金份额持有人信息 .......................................................................................................................... 52
9.1 期末 基金 份额 持有 人户 数 及持 有人 结构 ................................................................................... 52
9.2 期末 基金 管理 人的 从业 人 员持 有本 基金 的情况 ....................................................................... 52
9.3 期末 基金 管理 人的 从业人 员 持有 本开 放式 基金 份额 总 量区 间的 情况 .................................... 52
§10
开放式基金份额变 动 ........................................................................................................................ 53
§11
重大事件揭示 .................................................................................................................................... 53
11.1 基金 份额 持有 人大 会决 议 .......................................................................................................... 53
11.2 基 金管 理人 、基 金托管 人 的专 门基 金托 管部 门的 重 大人 事变动 ......................................... 53
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 ............................................................. 53
11.4 基 金投 资策 略的 改变 ................................................................................................................. 54
11.5 为基 金进 行审 计的 会计 师 事务 所情况 ...................................................................................... 54
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ..................................................... 54
11.7 基 金租 用证 券公 司交易 单 元的 有关 情况 ................................................................................. 54
11.8 其他 重大 事件 ............................................................................................................................. 55
§12
影响投资者决策的其 他重要信息 .................................................................................................... 55
§13
备查文件目录 .................................................................................................................................... 56
13.1 备查 文件 目录 ............................................................................................................................. 56
13.2 存放 地点 ..................................................................................................................................... 56
13.3 查阅 方式 ..................................................................................................................................... 56
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基金
基金简 称 上投摩 根中 证消 费服 务指 数
基金主 代码 370023
交易代 码 370023
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2012 年 9 月 25 日
基金管 理人 上投摩 根基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 15,387,107.69 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本 基 金进 行被 动式 指数 化投 资， 通过 严格 的投 资纪律 约 束和 数量 化风 险管
理手段 ， 力争 控制 本基 金 的净值 增长 率与 业绩 比较 基准之 间的 日均 跟踪 偏
离度不 超过 0.35% ， 年跟踪 误 差不 超过 4% ，以实 现对中 证消 费服 务领 先
指数的 有效 跟踪 。
投资策 略
本 基 金采 用完 全复 制策 略， 按照 标的 指数 成份 股构成 及 其权 重构 建股 票资
产组合 ，并 根据 标的 指数 成份股 及其 权重 的变 化对 股票组 合进 行动 态调
整。 但因 特殊 情况 导致 基 金无法 有效 跟踪 标的 指数 时， 本基 金将 运用 其他
方法建 立实 际组 合， 力求 实现基 金相 对业 绩比 较基 准的跟 踪误 差最 小 化 。
业绩比 较基 准 95%× 中 证消 费服 务领 先指数 收 益率+5%× 税后 银行 活期 存 款收 益率
风险收 益特 征
本基金 为指 数型 基金 ， 长 期平均 风险 和预 期收 益率 高于混 合型 基金 、 债券
型基金 、货 币市 场基 金等 ，为高 风险 、高 收益 产品 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 上投摩 根基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
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信息披露
负责人
姓名 胡迪 田青
联系电 话 021-38794888 010-67595096
电子邮 箱 services@cifm.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400-889-4888 010-67595096
传真 021-20628400 010-66275853
注册地 址
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区
富城路99号震 旦国 际大 楼20 楼
北京市 西城 区金 融大 街25 号
办公地 址
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区
富城路99号震 旦国 际大 楼20 楼
北京市 西城 区闹 市口 大街1 号
院1号楼
邮政编 码 200120 100033
法定代 表人 穆矢 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《上海 证券 报》 《中 国证 券 报》 《 证券 时报 》
登载基金年度报告正文的管理人互联
网网址
http://www.cifm.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
普华永 道中 天会 计师 事务 所( 特殊
普通合 伙)
中国 ?上 海市
注册登 记机 构 上投摩 根基 金管 理有 限公 司
中 国 （ 上海） 自由 贸易 试验 区 富城路 99 号
震旦国 际大 楼 20 楼
§3
主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 2016 年 2015 年 2014 年
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本期已 实现 收益 -1,489,006.73 16,064,928.34 2,999,845.41
本期利 润 -2,898,228.35 9,106,517.77 8,323,863.82
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.1946 0.3508 0.2005
本期加 权平 均净 值利 润率 -15.53% 24.48% 18.99%
本期基 金份 额净 值增 长率 -11.65% 21.89% 20.41%
3.1.2 期末数据和指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
期末可 供分 配利 润 4,210,911.40 6,950,480.71 530,731.59
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2737 0.4422 0.0116
期末基 金资 产净 值 19,598,019.09 22,668,408.03 54,255,772.81
期末基 金份 额净 值 1.274 1.442 1.183
3.1.3 累计期末指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 48.92% 68.56% 38.28%
注：1 ．本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其 他收 入（ 不含 公允 价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 对期 末可 供分 配
利润， 采用 期末 资产 负债 表中未 分配 利润 与未 分配 利润中 已实 现部 分的 孰低 数。
2． 上 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 （例 如， 开放 式基金 的申 购赎 回
费、红 利再 投资 费、 基金 转换费 等） ，计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于 所列 数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.08% 0.63% 0.55% 0.63% -0.63% 0.00%
过去六 个月 1.76% 0.70% 1.97% 0.71% -0.21% -0.01%
过去一 年 -11.65% 1.43% -11.24% 1.34% -0.41% 0.09%
过去三 年 29.67% 1.71% 31.77% 1.63% -2.10% 0.08%
过去五 年 - - - - - -
自基金 合同 生
效起至 今
48.92% 1.58% 54.22% 1.52% -5.30% 0.06%
注：本 基金 的业 绩比 较基 准为：95%×中证 消费 服务领 先 指数 收益 率+5%× 税后 银行活 期存 款收
益率。
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3.2.2 自基金合同生效 以来 基金份额累计净 值增长率 变动及其与同 期业绩比较 基准收益率变 动的比
较
上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基金
自基金 合同 生效 以来 份额 累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图
(2012 年 9 月 25 日至 2016 年 12 月 31 日)
注 ： 本基 金合 同生 效日为 2012 年 9 月 25 日， 图示 时间段 为 2012 年 9 月 25 日至 2016 年 12 月
31 日。 本基 金建 仓期 自 2012 年 9 月 25 日至 2013 年 3 月 24 日, 建仓 期结 束时 资 产配置 比例 符合 本基
金基金 合同 规定 。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基金
自基金 合同 生效 以来 基金 净值增 长率 与业 绩比 较基 准收益 率的 对比 图
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注：本 基金 于 2012 年 9 月 25 日 正式 成立 ，图 示的时 间 段为 2012 年 9 月 25 日至 2016 年 12 月
31 日。
合同生 效当 年按 实际 存续 期计算 ，不 按整 个自 然年 度进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
单位： 人民 币元
年度
每10 份基 金
份额分 红数
现金形式 发放 总
额
再投资 形式 发放 总
额
年度利 润分 配合
计
备注
2014 1.000 3,135,311.96 1,374,387.16 4,509,699.12 -
合计 1.000 3,135,311.96 1,374,387.16 4,509,699.12 -
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
上投摩 根基 金管 理有 限公 司经中 国证 券监 督管 理委 员会批 准， 于 2004 年 5 月 12 日正 式成 立。
公司由 上海 国际 信托 投资 有限公 司 （2007 年 10 月 8 日更 名为 “上 海国 际信 托有限 公司 ” ） 与 摩根 资
产管理 （英 国） 有限 公司 合资设 立， 注册 资本 为 2.5 亿元人 民币 ，注 册地 上 海。截 至 2016 年 12 月
底，公司管理的基金共有 五十二只，均为开放式基 金，分别是：上投摩根中 国优势证券投资基金、
上投摩根货币市场基金、 上投摩根阿尔法混合型证 券投资基金、上投摩根双 息平衡混合型证券投资
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基金、上投摩根成长先锋 混合型证券投资基金、上 投摩根内需动力混合型证 券投资基金、上投摩根
亚太优势混合型证券投资 基金、上投摩根双核平衡 混合型证券投资基金、上 投摩根中小盘混合型证
券投资基金、上投摩根纯 债债券型证券投资基金、 上投摩根行业轮动混合型 证券投资基金、上投摩
根大盘蓝筹股票型证券投 资基金、上投摩根全球新 兴市场混合型证券投资基 金、上投摩根新兴动力
混合型证券投资基金、上 投摩根强化回报债券型证 券投资基金、上投摩根健 康品质生活混合型证券
投资基金、上投摩根全球 天然资源混合型证券投资 基金、上投摩根分红添利 债券型证券投资基金、
上投摩根中证消费服务领 先指数证券投资基金、上 投摩根核心优选混合型证 券投资基金、上投摩根
轮动添 利债 券型 证券 投资 基金、 上投 摩根智 选 30 混合 型 证券 投资 基金 、 上投摩 根 成长 动力 混合 型证
券投资基金、上投摩根天 颐年丰混合型证券投资基 金、上投摩根岁岁盈定期 开放债券型证券投资基
金、上投摩根红利回报混 合型证券投资基金、上投 摩根转型动力灵活配置混 合型证券投资基金、上
投摩根双债增利债券型证 券投资基金、上投摩根核 心成长股票型证券投资基 金、上投摩根民生需求
股票型证券投资基金、上 投摩根优信增利债券型证 券投资基金、上投摩根现 金管理货币市场基金、
上投摩根纯债丰利债券型 证券投资基金、上投摩根 天添盈货币市场基金、上 投摩根天添宝货币市场
基金、上投摩根纯债添利 债券型证券投资基金、上 投摩根稳进回报混合型证 券投资基金、上投摩根
安全战略股票型证券投资 基金、上投摩根卓越制造 股票型证券投资基金、上 投摩根整合驱动灵活配
置混合型证券投资基金、 上投摩根动态多因子策略 灵活配置证券投资基金、 上投摩根智慧互联股票
型证券投资基金、上投摩 根科技前沿灵活配置混合 型证券投资基金、上投摩 根新兴服务股票型证券
投资基金、上投摩根医疗 健康股票型证券投资基金 、上投摩根文体休闲灵活 配置混合型证券投资基
金、上投摩根智慧生活灵 活配置混合型证券投资基 金、上投摩根策略精选灵 活配置混合型证券投资
基金、上投摩根安鑫回报 混合型证券投资基金、上 投摩根岁岁丰定期开放债 券型证券投资基金、上
投摩根 中国 世纪 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 和上 投摩根 全球 多元 配置 证券 投资基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
黄栋
本基金 基金 经
理、量 化投 资
部总监
2012-09-2
5
- 12 年
上海财 经大 学经 济学 硕士 ； 2005
年至 2010 年 先后 在东 方证券 、 工
银瑞信基金从事金融工程研究工
作；2010 年 7 月 起加 入上 投摩根
基金管理有限公司，主要负责金
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融工程 研究 方面 的工 作。2012 年
9 月起担任上投摩根中证消费服
务领先指数证券投资基金基金经
理， 2013 年 7 月至 2016 年 8 月同
时担任 上证 180 高贝 塔交 易型开
放式指数证券投资基金基金经
理，2015 年 6 月 起同 时担 任上投
摩根动态多因子策略灵活配置混
合型证券投资基金基金经理，
2016 年 8 月 起同 时担 任上 投摩根
安鑫回报混合型证券投资基金基
金经理 ， 自 2017 年 1 月起 同时担
任上投摩根安瑞回报混合型证券
投资基 金基 金经 理。
施虓文
本基金 基金 经
理助理
2014-8-18 - 5 年
基金经理施虓文先生，北京大学
经济学 硕士 ，2012 年 7 月 起加入
上投摩根基金管理有限公司，在
研究部任助理研究员、研究员，
主要承担量化支持方面的工作。
自2017 年1 月起 同时 担任 上投摩
根安丰回报混合型证券投资基金
基金经理及上投摩根安泽回报混
合型证 券投 资基 金基 金经 理。
注：1. 任 职日 期和 离任 日 期均指 根据 公司 决定 确定 的聘任 日期 和解 聘日 期。
2. 黄栋 先生 为本 基金 首任基 金 经理 ，其 任职 日期 为本 基 金基 金合 同生 效之 日；
3. 证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4. 因工 作需 要， 施虓 文先生 于 2017 年 1 月 18 日不 再担任 本基 金基 金经 理助 理。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
在本报告期内，基金管理 人不存在损害基金份额持 有人利益的行为，勤勉尽 责地为基金份额持
有人谋 求利 益。 本基 金管 理人遵 守了 《证 券投 资基 金法》 及其 他有 关法 律法 规、 《上 投摩 根中证 消费
服务领先指数证券投资 基 金基金合同》的规定。除 以下情况外，基金经理对 个股和投资组合的比例
遵循了投资决策委员会的 授权限制，基金投资比例 符合基金合同和法律法规 的要求：本基金曾出现
个别由于市场原因引起的 投资组合的投资指标被动 偏离相关比例要求的情形 ，但已在规定时间内调
整完毕 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
第 11 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
本公司按照《证券投资基 金管理公司公平交易制度 指导意见》等相关法律法 规的要求，制订了
《上投 摩根 基金 管理 有限 公司公 平交 易制 度》 ， 规范 了公司 所管 理的 所有 投资 组合的 股票 、 债券 等 投
资品种的投资管理活动， 同时涵盖了授权、研究分 析、投资决策、交易执行 、业绩评估等投资管理
活动相 关的 各个 环节 ，以 确保本 公司 管理 的不 同投 资组合 均得 到公 平对 待。
公司执行自上而下的三级 授权体系，依次为投资决 策委员会、投资总监、经 理人，经理人在其
授权范围内自主决策，投 资决策委员会和投资总监 均不得干预其授权范围内 的投资活动。公司已建
立客观的研究方法，严禁 利用内幕信息作为投资依 据，各投资组合享有公平 的投资决策机会。公司
建立集中交易制度，执行 公平交易分配。对于交易 所市场投资活动，不同投 资组合在买卖同一证券
时， 按 照时 间优 先、 比 例分 配的原 则在 各投 资组 合间 公平分 配交 易机 会； 对于 银行间 市场 投资 活动 ，
通过交易对手库控制和交 易室询价机制，严格防范 交易对手风险并抽检价格 公允性；对于一级市场
申购投资行为，遵循价格 优先、比例分配的原则， 根据事前独立申报的价格 和数量对交易结果进行
公平分 配。
公司制 订了 《异常 交易 监 控与报 告制 度》 ， 通过 系统 和人工 相结 合的 方式 进行 投资交 易行 为的 监控 分
析，并 执行 异常 交易 行为 监控分 析记 录工 作机 制， 确保公 平交 易可 稽核 。公 司分别 于每 季度 和每 年
度对公 司管 理的 不同 投资 组合的 收益 率差 异及 不同 时间窗 下同 向交 易的 交易 价差进 行分 析， 并留 存
报告备 查。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
报告期内，公司严格执行 上述公平交易制度和控制 方法，开展公平交易工作 。通过对不同投资
组合之间的收益率差异、 以及不同投资组合之间同 向交易和反向交易的交易 时机和交易价差等方面
的监控 分析 ，公 司未 发现 整体公 平交 易执 行出 现异 常的情 况。
其中，在同向交易的监控 和分析方面，根据法规要 求，公司对不同投资组合 的同日和临近交易
日的同向交易行为进行监 控，通过定期抽查前述的 同向交易行为，定性分析 交易时机、对比不同投
资组合长期的交易趋势， 重点关注任何可能导致不 公平交易的情形。对于识 别的异常情况，由相关
投资组合经理对异常交易 情况进行合理解释。同时 ，公司根据法规的要求， 通过系统模块定期对连
续四个 季度 内不 同投 资组 合在不 同时 间窗 内 （日 内 、3 日 内、5 日内 ） 的 同向交 易 价差 进行 分析， 采
用概率统计方法，主要关 注不同投资组合之间同向 交易价差均值为零的显著 性检验，以及同向交易
价格占 优的 交易 次数 占比 分析。
报告期 内， 通过 前述 分析 方法， 未发 现不 同投 资组 合之间 同向 交易 价差 异常 的情况 。
第 12 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
报告期内，通过对交易价 格、交易时间、交易方向 等的抽样分析，公司未发 现存在异常交易行
为。
报告期内，所有投资组合 参与的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证
券 当 日成 交量的 5% 的 情形： 报告 期内， 所有 投资 组 合参与 的交 易所 公开 竞价 同日反 向交 易成 交较 少
的单边 交易 量超 过该 证券 当日成 交量 的5% 的次 数为三 次， 均发 生在 纯量 化投资 组 合与 主动 管理 投资
组合之 间。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2016年A股市 场波 澜起 伏。 经 历1 月 份的 急跌 后， 市场在 全 年剩 余的 时间 内震 荡上 行。 自7 月以 来，
风格分 化明 显， 以创 业板 为代表 的题 材股 持续 跑输 大盘蓝 筹股 。而 临近 年末 ，受债 券市 场下 跌的 影
响，市 场又 经历 了一 波调 整。全 年看 ，沪 深300 指数下 跌11.28% ，而 创业板指 数跌幅 则达 到27.71% 。
分行业 看， 计算 机、 传媒 、军工 等新 兴行 业下 跌较 多；以 食品 饮料 、家 电为 代表的 低估 值消 费股 表
现出色 ；而 受益 于供 给侧 改革和 商品 价格 回暖 ，煤 炭、石 油、 有色 、钢 铁等 行业也 有明 显的 超额 收
益。本 基金 跟踪 中证 消费 服务领 先指 数， 受益 于消 费行业 相对 良好 的表 现， 全年基 金净 值累 计下 跌
11.65% ，与 代表 大盘 风格 的沪深300 指 数基 本持 平，显 著 跑赢 中证500 、创 业板指 等 市场 指数 。报 告
期内， 基金 相对 标的 指数 的跟踪 误差 保持 在合 理范 围内。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期本 基金 份额 净值 增长率 为-11.65% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率为-11.24% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
在过去 的2016年， 中国 经 济的低 位企 稳，PPI 持 续反 弹带动 了工 业企 业收 入增 速和利 润增 速的 回
升。另 一方 面， 中央 防风 险、去 杠杆 的政 策思 路由 股票市 场延 伸到 房地 产和 债券市 场，10月初 各地
新一轮 房产 限购 政策 出台 ， 11月以 来债 券市 场也 出现 深度回 调 。 预 计以 维稳 为主 的政策 基调 会在2017
年延续 ， 货 币政 策将 持续 稳健中性 ， 压制A股整 体估值 的 提升 空间 ； 短期 内宏 观经济 将保 持一 定的 反
弹动能 ，但 高度 有限 。从 外部环 境看 ，英 国脱 欧、 特朗普 当选 总统 这样 的黑 天鹅事 件， 在2017年仍
然有出 现的 可能 ，发 达经 济体孤 立主 义和 贸易 保护 思潮的 抬头 ，对 中国 经济 影响负 面； 市场 预期 今
第 13 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
年美联 储将 继续 加息 ，全 球流动 性极度 宽裕 的时 代将 走 向终 结。
因此，2017 年A股市 场整 体风 险 偏好 预计 仍将 在较 低水 平 持续 一段 时间 。 当前已 经 观察 到的 成交
量萎缩 ，短 期内 或难 有明 显改善 。预 计全 年市 场将 在较宽 的区 间内 震荡 ，投 资者对 业绩 的关 注度 会
重新上 升， 低估 值蓝 筹和 消费类 个股 将有 一定 收益 空间。 本基 金主 要配 置与 民生改 善相关 的消 费类
行业， 与当 前市 场的 风格 偏好较 为一 致， 预计 将持 续受益 于经 济结 构转 型和 供给侧 改革 。在 投资 操
作上本 基金 仍将 采取 按照 标的指 数进 行完 全复 制的 策略， 力争 使跟 踪误 差最 小化。
4.6 管理人内部有关本基 金的监察稽核工作情 况
报告期内，本基金管理人 在内部监察稽核工作中以 “坚守三条底线、保障合 规诚信、支持业务
发展、提高工作水平”为 总体目标，一切从合规运 作、保障基金份额持有人 利益出发，由独立的监
察稽核部门按照工作计划 结合实际情况对公司各项 业务进行全面的监察稽核 工作，保障和促进公司
各项业务合法合规运作， 推动内部控制机制的完善 与优化，保证各项法规和 管理制度的落实，发现
问题及 时提 出建 议并 督促 有关部 门改 进。
在本报 告期 内， 本基 金管 理人内 部监 察稽 核工 作贯 穿三条 主线 ：
1. 注意密切追踪监管法规政 策变化和监管新要求，组 织员工学习理解监管精神 ，推动公司各
部门完 善制 度建 设和 业务 流程， 防范 日常 运作 中的 违规行 为发 生。
2. 继续紧抓员工行为、公平 交易、利益冲突等方面的 日常监控，坚守“三条底 线”不动摇；
进一步加强内部合规培训 和合规宣传，强化合规意 识，规范员工行为操守， 严格防范利益
冲突。
3. 针对风险控制的需求和重 点，强化内部审计，提高 内部审计工作的水平和效 果；按照监管
部门的要求，严格推行风 险控制自我评估制度，对 控制不足的风险点，制订 了进一步的控
制措施 。
在本报告期内的监察稽核 工作中，未发现基金投资 运作存在违法违规或未履 行基金合同承诺从
而影响 基金 份额 持有 人利 益的情 形。
公司自成立以来，各项业 务运作正常，内部控制和 风险防范措施逐步完善并 积极发挥作用。本
基金运作合法合规，保障 了基金份额持有人的利益 。我们将继续以合规运作 和风险管理为核心，提
高内部 监察 稽核 工作 的科 学性和 有效 性， 切实 保障 基金份 额持 有人 的利 益。
第 14 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
4.7 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本公司 的基金 估值 和会 计核 算 由基 金会 计部 负责， 根据 相 关的 法律 法规 规定、 基金 合 同的 约定，
制定了内部控制措施，对 基金估值和会计核算的各 个环节和整个流程进行风 险控制，目的是保证基
金估值和会计核算的准确 性。基金会计部人员均具 备基金从业资格和相关工 作经历。本公司成立了
估值委员会，并制订有关 议事规则。估值委员会成 员包括公司管理层、督察 长、基金会计、风险管
理等方面的负责人以及相 关基金经理，所有相关成 员均具有丰富的证券基金 行业从业经验。公司估
值委员会对估值事项发表 意见，评估基金估值的公 允性和合理性。基金经理 是估值委员会的重要成
员，参加估值委员会会议 ，参与估值程序和估值技 术的讨论。估值委员会各 方不存在任何重大利益
冲突。
4.8 管理人对报告期内基金 利润分配情况的说明
本报告 期， 本基 金未 实施 利润分 配。
4.9 报告期内管理人对本基 金持有人数或基金资 产净 值预警情形的说明
报告期内，本基金存在连 续六十个工作日基金资产 净值低于五千万元的情况 ，出现该情况的时
间范围 为 2015 年 6 月 19 日至 2016 年 12 月 31 日。
基金管 理人 拟调 整本 基金 运作方 式， 加大 营销 力度 ，提升 基金 规模 ，方 案已 报监管 机关 。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告 期 ， 中 国建 设银 行股 份有限 公司 在本 基金 的托 管过程 中 ， 严 格遵 守了 《证 券投资 基金 法》 、
基金合同、托管协议和其 他有关规定，不存在损害 基金份额持有人利益的行 为，完全尽职尽责地履
行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期，本托管人按照 国家有关规定、基金合同 、托管协议和其他有关规 定，对本基金的基
金资产净值计算、基金费 用开支等方面进行了认真 的复核，对本基金的投资 运作方面进行了监督，
发现个别监督指标不符合 基金合同约定并及时通知 了基金管理人，基金管理 人在合理期限内进行了
调整， 对基 金份 额持 有人 利益未 造成 损害 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
第 15 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本托管人复核审查了本报 告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组
合报告 等内 容， 保证 复核 内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
§6
审计报告
普华永 道中 天审 字(2017) 第 20515 号
上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基金 全体 基金份 额持 有人 ：
我们审 计了 后附 的上 投摩 根中证 消费 服务领 先指 数证 券 投资 基金(以下 简称“ 上投摩 根中 证消 费服 务
领先指 数基 金”)的财 务报表 ， 包括 2016 年 12 月 31 日的资 产负 债表 、 2016 年度 的 利润 表和 所有 者权
益( 基金 净值) 变动 表以 及财 务报表 附注 。
6.1 管理层对财务报表的责 任
编制和公允列报财务报表 是上投摩根中证消费服务 领先指数基金的基金管理 人上投摩根基金管
理有限 公司 管理 层的 责任 。这种 责任 包括 ：
(1) 按照 企业 会计 准则 和中 国证券 监督 管理 委员 会( 以 下简称“中国 证监 会”) 、 中 国证券 投资 基金
业协会( 以下 简称“ 中 国基金 业 协会”) 发 布的 有关 规 定及允 许的 基金 行业 实务 操作编 制财 务报 表， 并使
其实现 公允 反映 ；
(2) 设计 、执 行和 维护 必要 的内部 控制 ，以 使财 务报 表不存 在由 于舞 弊或 错误 导致的 重大 错报 。
6.2 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财务报表 发表审计意见。我们按照 中国注册会计师审
计准则的规定执行了审计 工作。中国注册会计师审 计准则要求我们遵守中国 注册会计师职业道德守
则，计 划和 执行 审计 工作 以对财 务报 表是 否不 存在 重大错 报获 取合 理保 证。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露的审计证据。 选择的审计程序取
决于注册会计师的判断， 包括对由于舞弊或错误导 致的财务报表重大错报风 险的评估。在进行风险
评估时，注册会计师考虑 与财务报表编制和公允列 报相关的内部控制，以设 计恰当的审计程序，但
目的并非对内部控制的有 效性发表意见。审计工作 还包括评价管理层选用会 计政策的恰当性和作出
会计估 计的 合理 性， 以及 评价财 务报 表的 总体 列报 。
我们相 信， 我们 获取 的审 计证据 是充 分、 适当 的， 为发表 审计 意见 提供 了基 础。
第 16 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
6.3 审计意见
我们认为，上述上投摩根 中证消费服务领先指数基 金的财务报表在所有重大 方面按照企业会计
准则和在财务报表附注中 所列示的中国证监会、中 国基金业协会发布的有关 规定及允许的基金行业
实 务 操作 编制， 公允 反映 了上 投 摩根 中证 消费 服务 领先 指 数基金 2016 年 12 月 31 日的 财务 状况 以及
2016 年 度的 经营 成果 和基金 净 值变 动情 况。
普华永 道中 天会 计师 事务 所( 特殊 普通 合伙)
中国注 册会 计师
陈玲曹 阳
中国 ?上 海市
2017 年 3 月 29 日
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 上投 摩根 中证 消费服 务领 先指 数证 券投 资基金
报告截 止日 ：2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款 7.4.7.1 1,360,109.14 1,594,591.26
结算备 付金
387.03 -
存出保 证金
1,553.90 13,093.74
交易性 金融 资产 7.4.7.2 18,406,918.92 21,219,088.84
其中： 股票 投资
18,406,918.92 21,219,088.84
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
第 17 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 7.4.7.5 294.08 328.00
应收股 利
- -
应收申 购款
4,139.63 15,771.24
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总计
19,773,402.70 22,842,873.08
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债 7.4.7.3 - -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
44,798.34 59,637.90
应付管 理人 报酬
12,680.60 14,353.98
应付托 管费
2,536.13 2,870.80
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 5,264.74 11,215.51
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 110,103.80 86,386.86
负债合计
175,383.61 174,465.05
所有者权益：
- -
实收基 金 7.4.7.9 15,387,107.69 15,717,927.32
第 18 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
未分配 利润 7.4.7.10 4,210,911.40 6,950,480.71
所有者权益合计
19,598,019.09 22,668,408.03
负债和所有者权益总 计
19,773,402.70 22,842,873.08
注 ： 报告 截止日 2016 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 1.274 元 ，基 金份 额总 额 15,387,107.69 份。
7.2 利润表
会计主 体： 上投 摩根 中证 消费服 务领 先指 数证 券投 资基金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 12 月 31 日
一、收入
-2,393,870.84 9,918,178.81
1.利息 收入
9,298.98 21,880.37
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 9,298.98 21,880.37
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以“-”填列 ）
-1,005,740.54 16,721,308.94
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -1,277,281.07 16,351,629.60
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 - -
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 7.4.7.14 - -
股利收 益 7.4.7.15 271,540.53 369,679.34
3. 公允价 值变动 收益（损失 以“-” 号
填列）
7.4.7.16 -1,409,221.62 -6,958,410.57
4.汇兑 收益 （损 失以“ －” 号 填列）
- -
第 19 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
5.其他 收入 （损 失以“-” 号 填列） 7.4.7.17 11,792.34 133,400.07
减：二、费用
504,357.51 811,661.04
1．管 理人 报酬
139,827.31 279,340.38
2．托 管费
27,965.48 55,868.09
3．销 售服 务费
- -
4． 交易 费用 7.4.7.18 27,261.36 192,105.24
5． 利息 支出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6． 其他 费用 7.4.7.18 309,303.36 284,347.33
三、 利润总额 （亏损总额 以“-” 号填
列）
-2,898,228.35 9,106,517.77
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以“-” 号填列）
-2,898,228.35 9,106,517.77
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 上投 摩根 中证 消费服 务领 先指 数证 券投 资基金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
15,717,927.32 6,950,480.71 22,668,408.03
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- -2,898,228.35 -2,898,228.35
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-” 号填
列）
-330,819.63 158,659.04 -172,160.59
第 20 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
其中：1.基金 申购 款 9,225,327.43 2,512,585.43 11,737,912.86
2.基 金赎 回款 -9,556,147.06 -2,353,926.39 -11,910,073.45
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-” 号填列 ）
- - -
五 、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
15,387,107.69 4,210,911.40 19,598,019.09
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
45,849,476.74 8,406,296.07 54,255,772.81
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 9,106,517.77 9,106,517.77
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-” 号填
列）
-30,131,549.42 -10,562,333.13 -40,693,882.55
其中：1.基金 申购 款 52,253,793.35 28,080,584.71 80,334,378.06
2.基 金赎 回款 -82,385,342.77 -38,642,917.84 -121,028,260.61
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-” 号填列 ）
- - -
五 、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
15,717,927.32 6,950,480.71 22,668,408.03
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
第 21 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
本报告 页码 （序 号） 从 7.1 至 7.4 ，财 务报 表由 下列负 责 人签 署：
基金管 理人 负责 人： 章硕 麟，主 管会 计工 作负 责人 ：胡志 强， 会计 机构 负责 人：张 璐
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
上投摩根中证消费服务领 先指数证券投资基金( 以下 简称“ 本基金”) 经中国证券 监督管理委员会
( 以下简 称“中国 证监 会”) 证 监许可[2012]911 号《 关于 核准上 投摩 根中 证消 费服 务领先 指数 证券 投资
基金募集的批复》核准， 由上投摩根基金管理有限 公司依照《中华人民共和 国证券投资基金法》和
《上投 摩根 中证 消费 服务 领先指 数证 券投 资基 金基 金合同 》 负责 公开 募集 。 本 基金为 契约 型开 放式 ，
存续期 限不 定， 首次 设立 募集不 包括 认购 资金 利息 共募集 443,742,488.74 元， 业 经普 华永 道中 天会
计师事 务所 有限 公司 普华 永道中 天验 字(2012) 第 376 号验资 报告 予以 验证 。 经 向 中国证 监会 备案 ， 《上
投摩根 中证 消费 服务 领先 指数证 券投 资基 金基 金合 同》 于 2012 年 9 月 25 日正 式 生效 ，基 金合 同生
效日的 基金 份额 总额 为 443,795,763.95 份基 金份 额， 其中认 购资 金利 息折 合 53,275.21 份基 金份 额。
本基金 的基 金管 理人 为上 投摩根 基金 管理 有限 公司 ，基金 托管 人为 中国 建设 银行股 份有 限公 司。
根据《中华人民共和国证 券投资基金法》和《上投 摩根中证消费服务领先指 数证券投资基金基
金合同》的有关规定，本 基金的投资范围为具有良 好流动性的金融工具，包 括国内依法发行上市的
股票( 包 含中小板、 创业板及其 他经中国证 监会核准上市 的股票) 、新股( 一级市场 初次发行或 增发) 、
债券、货币市场工具、资 产支持证券以及法律法规 或中国证监会允许基金投 资的其他金融工具等，
其中股 票投 资占 基金 净资 产的 90%-95%， 投资 于中证 消 费服 务领 先指 数成 分股 和 备选 成分 股的 资产
不低于 股票 资产 的 90% 。 本基金 投资 于现 金或 者到 期日在 一年 以内 的政 府债 券不低 于基 金资 产净 值
5% 。 本 基金 的业 绩比 较基 准为： 95%×中证 消费服 务 领先指 数收 益率+5%× 税后 银行活 期存 款收 益率 。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人上 投摩 根基 金管 理有限 公司 于 2017 年 3 月 29 日批 准报 出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项具体 会计准则及 相关规定( 以下合称“ 企 业 会计准则”) 、中国 证监会 颁布的《证券 投资基金
信息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告>》 、 中国 证券 投资 基金 业协会( 以下 简称“ 中 国基
金 业协会”) 颁布的 《证券投 资基金 会计核 算业务 指引 》 、 《上 投摩根 中证消 费服 务领先 指数证 券投 资
基金基 金合 同》 和 在财 务 报表附 注 7.4.4 所列 示的 中 国证监 会、 中国基 金业 协 会发布 的有 关规 定及 允
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许的基 金行 业实 务操 作编 制。
根据《公开募集证券投资 基金运作管理办法》的相 关规定，开放式基金在基 金合同生效后，连
续 60 个工 作日 出现 基金 份额 持 有人 数量 不满 200 人或 者 基金 资产 净值 低于 5000 万元 情形 的， 基金
管理人应当向中国证监会 报告并提出解决方案，如 转换运作方式、与其他基 金合并或者终止基金合
同等， 并召 开基 金份 额持 有人大 会进 行表 决。 本基 金于 2016 年度 出现 连续 60 个 工作 日基 金资 产净
值 低于 5000 万 元的 情形， 本基金 的基 金管 理人 已向 中国证 监会 报告 并在 评估 后续处 理方 案， 故 本 财
务报表 以持 续经 营为 编制 基础。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本 基金 2016 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2016 年 12 月
31 日的 财务 状况 以及 2016 年度 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况等 有关 信息 。
7.4.4 重要会计政策和会计 估计
7.4.4.1 会计年度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日 止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金融资产和金融 负 债的分类
(1) 金 融资 产的 分类
金 融 资产 于初 始确 认时 分类 为： 以公 允价 值计 量且 其变 动 计入 当期 损益 的金 融资 产、 应收 款项、
可供出售金融资产及持有 至到期投资。金融资产的 分类取决于本基金对金融 资产的持有意图和持有
能力。 本基 金现 无金 融资 产分类 为可 供出 售金 融资 产及持 有至 到期 投资 。
本基金目前以交易目的持 有的股票投资分类为以公 允价值计量且其变动计入 当期损益的金融资
产。 以公 允价 值计 量且 其公 允价值 变动 计入 损益 的金 融资产 在资 产负 债表 中以 交易性 金融 资产 列 示 。
本基金持有的其他金融资 产分类为应收款项，包括 银行存款和其他各类应收 款项等。应收款项
是指在 活跃 市场 中没 有报 价、回 收金 额固 定或 可确 定的非 衍生 金融 资产 。
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(2) 金 融负 债的 分类
金融负债于初始确认时分 类为：以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融负债及其他金融
负债。本基金目前暂无金 融负债分类为以公允价值 计量且其变动计入当期损 益的金融负债。本基金
持有的 其他 金融 负债 包括 其他各 类应 付款 项等 。
7.4.4.4 金融资产和金融 负 债的初始确认、后续 计量 和终止确认
金融资产或金融负债于本 基金成为金融工具合同的 一方时，按公允价值在资 产负债表内确认。
以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 ，取得时发生的相关交易 费用计入当期损益；对
于支付的价款中包含的债 券起息日或上次除息日至 购买日止的利息，单独确 认为应收项目。应收款
项和其 他金 融负 债的 相关 交易费 用计 入初 始确 认金 额。
对于以公允价值计量且其 变动计入当期损益的金融 资产，按照公允价值进行 后续计量；对于应
收款项 和其 他金 融负 债采 用实际 利率 法， 以摊 余成 本进行 后续 计量 。
金融资 产满 足下 列条件 之 一的， 予以 终止 确认：(1) 收取该 金融 资产 现金流 量 的合同 权利 终止；
(2) 该 金融 资产 已转 移， 且本 基 金将 金融 资产 所有 权上 几 乎所 有的 风险 和报 酬转 移 给转 入方； 或者(3)
该金融资产已转移，虽然 本基金既没有转移也没有 保留金融资产所有权上几 乎所有的风险和报酬，
但是放 弃了 对该 金融 资产 控制。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的现时义务全 部或部分已经解除时，终 止确认该金融负债或义务 已解除的部分。终
止确认 部分 的账 面价 值与 支付的 对价 之间 的差 额， 计入当 期损 益。
7.4.4.5 金融资产和金融 负 债的估值原则
本基金 持有 的股 票投 资按 如下原 则确 定公 允价 值并 进行估 值：
(1) 存在 活跃 市场 的金 融工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值； 估值 日无交 易， 但最 近
交易日后经济环境未发生 重大变化且证券发行机构 未发生影响证券价格的重 大事件的，按最近交易
日的市 场交 易价 格确 定公 允价值 。
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(2) 存在 活跃 市场 的金 融工 具， 如 估值 日无 交易 且最 近交易 日后 经济 环境 发生 了重大 变化 ， 参 考
类似投 资品 种的 现行 市价 及重大 变化 等因 素， 调整 最近交 易市 价以 确定 公允 价值。
(3) 当金 融工 具不 存在 活跃 市场， 采用 市场 参与 者普 遍 认同且 被以 往市 场实 际交 易价格 验证 具有
可靠性的估值技术确定公 允价值。估值技术包括参 考熟悉情况并自愿交易的 各方最近进行的市场交
易中使用的价格、参照实 质上相同的其他金融工具 的当前公允价值、现金流 量折现法和期权定价模
型等。 采用 估值 技术 时， 尽可能 最大 程度 使用 市场 参数， 减少 使用 与本 基金 特定相 关的 参数 。
7.4.4.6 金融资产和金融 负 债的抵销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债 。 当 本基 金 1) 具有 抵 销已 确认 金额
的法定 权利 且该 种法 定权 利现在 是可 执行 的 ； 且 2) 交易双 方准 备按 净额 结算 时， 金融 资产 与金 融负
债按抵 销后 的净 额在 资产 负债表 中列 示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金 份额所募集的总金额在扣 除损益平准金分摊部分后 的余额。由于申购
和赎回引起的实收基金变 动分别于基金申购确认日 及基金赎回确认日认列。 上述申购和赎回分别包
括基金 转换 所引 起的 转入 基金的 实收 基金 增加 和转 出基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平 准金和未实现平准金。已 实现平准金指在申购或赎 回基金份额时，申
购或赎回款项中包含的按 累计未分配的已实现损益 占基金净值比例计算的金 额。未实现平准金指在
申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的 按累计未实现损益占基金 净值比例计算的金额。
损益平 准金 于基 金申 购确 认日或 基金 赎回 确认 日认 列，并 于期 末全 额转 入未 分配利 润/( 累 计亏损) 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计量
股票投资在持有期间应取 得的现金股利扣除由上市 公司代扣代缴的个人所得 税后的净额确认为
投资收 益。
以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 在持有期间的公允价值变 动确认为公允价值
变动损益；于处置时，其 处置价格与初始确认金额 之间的差额确认为投资收 益，其中包括从公允价
值变动 损益 结转 的公 允价 值累计 变动 额。
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应收款项在持有期间确认 的利息收入按实际利率法 计算，实际利率法与直线 法差异较小的则按
直线法 计算 。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债在持有期间 确认的利息支出按实际利 率法计算，实际利率法与 直线法差异较小的
则按直 线法 计算 。
7.4.4.11 基金的收益分配政 策
每一基金份额享有同等分 配权。本基金收益以现金 形式分配，但基金份额持 有人可选择现金红
利或将现金红利按分红除 权日的基金份额净值自动 转为基金份额进行再投资 。若期末未分配利润中
的未实现部分为正数，包 括基金经营活动产生的未 实现损益以及基金份额交 易产生的未实现平准金
等，则期末可供分配利润 的金额为期末未分配利润 中的已实现部分；若期末 未分配利润的未实现部
分 为 负数， 则期 末可 供分 配利 润 的金 额为 期末 未分 配利 润， 即已 实现 部分 相抵 未实 现 部分 后的余额。
经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 所有 者权 益转出 。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、 管理要求、内部报告制度 为依据确定经营分部，以 经营分部为基础确
定报告 分部 并披 露分 部信 息。 经 营分 部是 指本 基金 内同时 满足 下列 条件 的组 成部分 ： (1) 该组 成部分
能够在 日常 活动 中产 生收 入、 发 生费 用； (2) 本基 金 的基金 管理 人能 够定 期评 价该组 成部 分的 经营 成
果 ， 以 决定 向其 配置 资源、 评价 其业 绩；(3) 本基 金 能够取 得该 组成 部分 的财 务状况 、 经营 成果 和现
金流量等有关会计信息。 如果两个或多个经营分部 具有相似的经济特征，并 且满足一定条件的，则
合并为 一个 经营 分部 。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其他重要的会计政 策和会计估计
根据本基金的估值原则和 中国证监会允许的基金行 业估值实务操作，本基金 确定以下类别股票
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投资的 公允 价值 时采 用的 估值方 法及 其关 键假 设如 下：
对于证券 交易 所上市 的股 票，若出 现重 大事项 停牌 或交易不 活跃( 包 括涨跌 停 时的交易 不活 跃)
等情况 ，本 基金 根据中 国 证监会 公告[2008]38 号《 关于进 一步 规范 证券投 资 基金估 值业 务的 指导意
见》 ， 根据具 体情 况采 用《 关于发 布中 基协(AMAC) 基 金行业 股票 估值 指数的 通 知》提 供的 指数 收益
法等估 值技 术进 行估 值。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变 更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 《财政 部、国 家税 务总局 关于 证 券投资 基金 税收 政
策的通 知》 、 财 税[2008]1 号 《关 于企 业所 得税 若干优 惠 政策 的通 知》 、 财 税[2012]85 号 《关 于实 施上
市公司 股息 红利 差别化 个 人所得 税政 策有 关问题 的 通知》 、财税[2015]101 号 《关于 上市 公司 股息红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财税[2016]36 号 《关 于全 面推 开营 业 税改 征增 值税 试点
的通知 》 、财税[2016]46 号《关于进一步 明确全面 推开营改增试点 金融业有 关政策的通知 》 、 财税
[2016]70 号《 关于 金融机 构同业 往来 等增 值税政 策 的补充 通知 》及 其他相 关 财税法 规和 实务 操作，
主要税 项列 示如 下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日 前 ，以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ，不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、 债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自 2016 年 5 月 1 日 起 ，金
融业由缴纳营业税改为缴 纳增值税。对证券投资基 金管理人运用基金买卖股 票、债券的转让收入免
征增值 税， 对国 债、 地方 政府债 以及 金融 同业 往来 利息收 入亦 免征 增值 税。
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(2) 对基 金从 证券 市场 中取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票、 债券的 差价 收入 ， 股票 的股 息、 红利 收入 ，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债 券的企业在向基金支付利 息时代扣代缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个月 以内( 含 1 个月)的， 其股
息红利 所得 全额 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的，暂 减按 50% 计入 应
纳税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年的 ，暂 免征 收个 人 所得税 。对 基金 持有 的上 市公司 限售 股， 解禁 后
取得的股息、红利收入， 按照上述规定计算纳税， 持股时间自解禁日起计算 ；解禁前取得的股息、
红 利 收入 继续 暂减按 50% 计入应 纳税 所得 额。 上述 所得统 一适 用 20% 的税 率计 征 个人 所得 税。
(4) 基 金卖 出股 票按 0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
7.4.7 重要财务报表项目的 说明
7.4.7.1 银行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
活期存 款 1,360,109.14 1,594,591.26
定期存 款 - -
其他存 款 - -
合计 1,360,109.14 1,594,591.26
7.4.7.2 交易性金融资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 19,034,058.48 18,406,918.92 -627,139.56
贵金属投资- 金交所黄
金合约
- - -
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债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 19,034,058.48 18,406,918.92 -627,139.56
项目
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 20,437,006.78 21,219,088.84 782,082.06
贵金属投资- 金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 20,437,006.78 21,219,088.84 782,082.06
7.4.7.3 衍生金融资产/ 负债
无余额 。
7.4.7.4 买入返售金融资 产
无余额 。
7.4.7.5 应收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
第 29 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
应收活 期存 款利 息 292.75 321.24
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 0.22 -
应收债 券利 息 - -
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 0.34 0.27
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 0.77 6.49
合计 294.08 328.00
7.4.7.6 其他资产
无余额 。
7.4.7.7 应付交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 5,264.74 11,215.51
银行间 市场 应付 交易 费用 - -
合计 5,264.74 11,215.51
7.4.7.8 其他负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
应付赎 回费 103.80 220.22
预提费 用 110,000.00 86,166.64
合计 110,103.80 86,386.86
7.4.7.9 实收基金
第 30 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 15,717,927.32 15,717,927.32
本期申 购 9,225,327.43 9,225,327.43
本期赎 回（ 以“-” 号填 列） -9,556,147.06 -9,556,147.06
本期末 15,387,107.69 15,387,107.69
注：申 购含 转换 入份 额； 赎回含 转换 出份 额。
7.4.7.10 未分配利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 9,607,381.61 -2,656,900.90 6,950,480.71
本期利 润 -1,489,006.73 -1,409,221.62 -2,898,228.35
本期基金份额交易产生的
变动数
-260,672.61 419,331.65 158,659.04
其中： 基金 申购 款 5,196,334.04 -2,683,748.61 2,512,585.43
基金赎 回款 -5,457,006.65 3,103,080.26 -2,353,926.39
本期已 分配 利润 - - -
本期末 7,857,702.27 -3,646,790.87 4,210,911.40
7.4.7.11 存款利息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月
31 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12
月 31 日
活期存 款利 息收 入 9,144.08 20,902.82
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
第 31 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
结算备 付金 利息 收入 103.97 617.02
其他 50.93 360.53
合计 9,298.98 21,880.37
7.4.7.12 股票投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12
月 31 日
卖出股 票成 交总 额 9,009,438.16 77,152,380.42
减：卖 出股 票成 本总 额 10,286,719.23 60,800,750.82
买卖股 票差 价收 入 -1,277,281.07 16,351,629.60
7.4.7.13 债券投资收益
无。
7.4.7.14 衍生工具收益
无。
7.4.7.15 股利收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 271,540.53 369,679.34
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 271,540.53 369,679.34
7.4.7.16 公允价值变动收 益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
1.交 易性 金融 资产 -1,409,221.62 -6,958,410.57
——股票 投资 -1,409,221.62 -6,958,410.57
第 32 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
——债券 投资 - -
——资产 支持 证券 投资 - -
——基金 投资 - -
——贵金 属投 资 - -
2.衍生 工具 - -
——权证 投资 - -
3.其他 - -
合计 -1,409,221.62 -6,958,410.57
7.4.7.17 其他收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
基金赎 回费 收入 4,169.82 88,963.28
转换费 收入 7,622.52 44,436.79
合计 11,792.34 133,400.07
注：1. 本基 金的 赎回 费率按 持 有期 间递 减， 赎回 费总 额的 25% 归 入基 金资 产。
2. 本基 金的 转换 费由 申购补 差 费和 转出 基金 的赎 回费 两 部分 构成， 其中 转出 基金 的 赎回 费的 25%
归入转 出基 金的 基金 资产 。
7.4.7.18 交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
交易所 市场 交易 费用 27,261.36 192,105.24
银行间 市场 交易 费用 - -
合计 27,261.36 192,105.24
7.4.7.19 其他费用
单位： 人民 币元
第 33 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
审计费 用 60,000.00 55,000.00
信息披 露费 - 30,000.00
银行费 用 470.00 780.10
指数使 用费 248,833.36 198,567.23
合计 309,303.36 284,347.33
注：
指数使 用费 为支 付标 的指 数供应 商的 标的 指数 许可 使用费 ，按 前一 日基 金资 产净值 的 0.02% 的
年费率 计提 ，逐 日累 计， 按季支 付。 标的 指数 许可 使用费 的收 取下 限为 每季( 自然季 度)人民 币
50,000.00 元。
7.4.8 或有事项、资产负债 表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
无。
7.4.8.2 资产负债表日后 事 项
财政部 、 国 家税务 总局 于 2016 年 12 月 21 日颁 布 《关 于明确 金融 房地 产开 发教 育辅助 服务 等 增
值税政 策的 通知 》(财税[2016]140 号) ， 要求 资管 产品 运营过 程中 发生 的增 值税 应税行 为， 以资 管产
品管理 人为 增值 税纳 税人 ，自 2016 年 5 月 1 日 起执行 。
根据财 政部 、 国家 税务 总 局于 2017 年 1 月 6 日 颁布的 《 关于 资管 产 品增 值税政 策 有关 问题 的补
充通知 》 ( 财税[2017]2 号) ， 2017 年 7 月 1 日( 含) 以 后， 资管产 品运 营过 程中 发生 的增值 税应 税行 为，
以资管 产品 管理 人为 增值 税纳税 人， 按照现 行规 定 缴纳增 值税 。 对资 管产 品 在 2017 年 7 月 1 日前 运
营过程 中发 生的 增值 税应 税行为 ，未 缴纳 增值 税的 ，不再 缴纳 ；已 缴纳 增值 税的， 已纳 税额 从资 管
产品管 理人 以后 月份 的增 值税应 纳税 额中 抵减 。资 管产品 运营 过程 中发 生增 值税应 税行 为的 具体 征
收管理 办法 ，由 国家 税务 总局另 行制 定。 上述 税收 政策对 本基 金截 至本财 务报 表 批准 报出 日止 的财
务状况 和经 营成 果无 影响 。
7.4.9 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
上投摩 根基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
第 34 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
机构
中国建 设银 行股 份有 限公 司(“ 中国 建设 银行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
上海国 际信 托有 限公 司(“ 上海信 托”) 基金管 理人 的股 东
摩根资 产管 理(英国)有限 公司 基金管 理人 的股 东
上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司(“ 浦发 银行”)
基金管 理人 的股 东上 海国 际信托 有限
公司的 控股 股东 、基 金销 售机构
尚腾资 本管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司
上投摩 根资 产管 理(香港) 有 限公司 基金管 理人 的子 公司
上信资 产管 理有 限公 司
基金管 理人 的股 东上 海国 际信托 有限
公司控 制的 公司
上海国 利货 币经 纪有 限公 司
基金管 理人 的股 东上 海国 际信托 有限
公司控 制的 公司
J.P. Morgan Investment Management Limited
基金管 理人 的股 东摩 根资 产管理( 英国)
有限公 司控 制的 公司
J.P. Morgan 8CS Investments (GP) Limited
基金管 理人 的股 东摩 根资 产管理( 英国)
有限公 司控 制的 公司
注：1. 下述 关联 交易 均在正 常 业务 范围 内按 一般 商业 条 款订 立。
2. 根据 浦发 银行 于 2016 年 3 月 16 日发 布的 《上 海 浦东发 展银 行股 份有 限公 司关于 发行 股份 购
买资产 暨关 联交 易之 标的 资产过 户完 成的 公告 》， 浦发银 行发 行股 份购 买资 产暨关 联交 易事 项已 经
中国证 监会 证监 许可[2015]2677 号《 关于 核准 上海 浦 东发展 银行 股份 有限 公司 向上海 国际 集团 有限
公司等 发行 股份 购买 资产 的批复 》核 准。 于 2016 年 3 月 15 日 ，上 海信 托已完 成 了相 关工 商变 更登
记手续 ，成 为浦 发银 行的 控股子 公司 。
7.4.10 本报告期及上年 度 可比期间的关联方交 易
7.4.10.1 通过关联方交易 单元进行的交易
无。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 139,827.31 279,340.38
第 35 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 36,545.17 63,364.39
注：支 付基 金管 理人 上投 摩根基 金管 理有 限公 司的 管理人 报酬 按前 一日 基金 资产净 值 0.75% 的
年费率 计提 ，逐 日累 计至 每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 X 0.75% / 当年 天 数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 27,965.48 55,868.09
注：支 付基 金托 管人 中国 建设银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值 0.15%的年 费 率计 提， 逐日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。其 计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.15% / 当年 天数 。
7.4.10.3 与关联方进行银 行间同业市场的债券( 含 回购) 交易
无。
7.4.10.4 各关联方投资本 基金的情况
无。
7.4.10.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 1,360,109.14 9,144.08 1,594,591.26 20,902.82
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
7.4.10.6 本基金在承销期 内参与关联方承销证 券的 情况
无。
第 36 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
7.4.10.7 其他关联交易事 项的说明
无。
7.4.11 利润分配情况
无。
7.4.12 期末（2016 年 12 月 31 日）本基金持有的流 通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的 流通 受限证券
无。
7.4.12.2 期末持有的暂时 停牌等流通受限股票
金额单 位：人 民币 元
注： 本基 金截 至 2016 年 12 月 31 日止 持有 以上 因公 布 的重大 事项 可能 产生 重大 影响而 被暂 时停
牌的股 票， 该类 股票 将在 所公布 事项 的重 大影 响消 除后， 经交 易所 批准 复牌 。
7.4.12.3 期末债券正回购 交易中作为抵押的债 券
7.4.12.3.1 银行间市场债券 正回购
无。
7.4.12.3.2 交易所市场债券 正回购
无。
7.4.13 金融工具风险及 管 理
7.4.13.1 风险管理政策和 组织架构
本基金属被动式股票指数 基金，原则上采用复制的 方法，按照个股在标的指 数中的基准权重构
建投资组合，预期风险与 收益水平高于混合基金、 债券基金与货币市场基金 。本基金投资的金融工
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停 牌原因
期 末估
值 单价
复牌
日期
复 牌开
盘 单价
数量
( 股)
期末
成 本总额
期末
估 值总额
备
注
300104 乐视网 2016/12/07 重大资产 重组 35.80 2017/01/16 36.88 8,249 394,181.35 295,314.20 -
600406 国电南瑞 2016/12/28 重大事项 16.63 未知 未知 11,702 196,184.47 194,604.26 -
600654 中安消 2016/12/14 重大资产 重组 17.43 未知 未知 6,000 116,047.00 104,580.00 -
000166 申万宏源 2016/12/21 重大事项 6.25 2017/01/26 6.29 9,340 97,725.49 58,375.00 -
第 37 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
具主要包括股票投资和债 券投资等。本基金在日常 经营活动中面临的与这些 金融工具相关的风险主
要包括信用风险、流动性 风险及市场风险。本基金 的基金管理人从事风险管 理的主要目标是争取将
以上风险控制在限定的范 围之内，力争控制本基金 的净值增长率与业绩比较 基准之间的日均跟踪偏
离 度 不超过 0.35%，年 跟踪 误 差不 超过 4% ，以 实现 对中证 消费 服务 领先 指数 的有效 跟踪 。
本基金的基金管理人奉行 全面风险管理体系的建设 ，董事会主要负责基金管 理人风险管理战略
和控制政策、协调突发重 大风险等事项。董事会下 设督察长，负责对基金管 理人各业务环 节合法合
规运作的监督检查和基金 管理人内部稽核监控工作 ，并可向基金管理人董事 会和中国证监会直接报
告。经营管理层下设风险 评估联席会议，进行各部 门管理程序的风险确认， 并对各类风险予以事先
充分的评估和防范，并进 行及时控制和采取应急措 施；在业务操作层面监察 稽核部负责基金管理人
各部门的风险控制检查， 定期不定期对业务部门内 部控制制度执行情况和遵 循国家法律，法规及其
他规定的执行情况进行检 查，并适时提出修改建议 ；风险管理部负责投资限 制指标体系的设定和更
新，对于违反指标体系的 投资进行监查和风险控制 的评估，并负责协助各部 门修正、修订内部控制
作业制 度， 并对 各部 门的 日常作 业， 依据 风险 管理 的考评 ， 定 期或 不定 期对 各项风 险指 标进 行控 管，
并提出 内控 建议 。
本基金的基金管理人建立 了以风险控制委员会为核 心的、由督察长、风险控 制委员会、风险管
理部、 监察 稽核 部和 相关 业务部 门构 成的 风险 管理 架构体 系。
本基金的基金管理人对于 金融工具的风险管理方法 主要是通过定性分析和定 量分析的方法去估
测各种风险产生的可能损 失。从定性分析的角度出 发，判断风险损失的严重 程度和出现同类风险损
失的频度。而从定量分析 的角度出发，根据本基金 的投资目标，结合基金资 产所运用金融工具特征
通过特定的风险量化指标 、模型，日常的量化报告 ，确定风险损失的限度和 相应置信程度，及时可
靠地对 各种 风险 进行 监督 、检查 和评 估， 并通 过相 应决策 ，将 风险 控制 在可 承受的 范围 内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行 合约责任，或者基金所投 资证券之发行人出
现违约 、拒 绝支 付到 期本 息等情 况， 导致 基金 资产 损失和 收益 变化 的风 险。
本基金的基金管理人在交 易前对交易对手的资信状 况进行了充分的评估。本 基金的活期银行存
第 38 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
款存放在本基金的托管行 中国建设银行，因而与该 银行存款相关的信用风险 不重大。本基金在交易
所进行的交易均以中国证 券登记结算有限责任公司 为交易对手完成证券交收 和款项清算，违约风险
可能性 很小 。
本基金的基金管理人建立 了信用风险管理流程，通 过对投资品种信用等级评 估来控制证券发行
人的信 用风 险， 且通 过分 散化投 资以 分散 信用 风险 。
于 2016 年 12 月 31 日， 本基 金 未 持有 交 易性 债券 投资(2015 年 12 月 31 日： 同) 。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履 行与金融负债有关的义务 时遇到资金短缺的风险。 本基金的流动性风
险一方面来自于基金份额 持有人可随时要求赎回其 持有的基金份额，另一方 面来自于投资品种所处
的交易市场不活跃而带来 的变现困难或因投资集中 而无法在市场出现剧烈波 动的情况下以合理的价
格变现 。
针对兑付赎回资金的流动 性风险，本基金的基金管 理人每日对本基金的申购 赎回情况进行严密
监控并预测流动性需求， 保持基金投资组合中的可 用现金头寸与之相匹配。 本基金的基金管理人在
基金合同中设计了巨额赎 回条款，约定在非常情况 下赎回申请的处理方式， 控制因开放申 购赎回模
式带来 的流 动性 风险 ，有 效保障 基金 持有 人利 益。
针对投资品种变现的流动 性风险，本基金的基金管 理人通过独立的风险管理 部门设定流动性比
例要求，对流动性指标进 行持续的监测和分析，包 括组合持仓集中度指标、 组合在短时间内变现能
力的综合指标、组合中变 现能力较差的投资品种比 例以及流通受限制的投资 品种比例等。本基金投
资于一 家公 司发 行的 股票 市值不 超过 基金 资产 净值 的 10%，且 本基 金与 由本基 金 的基 金管 理人 管理
的其他 基金 共同 持有 一家 公司发 行的 证券 不得 超过 该证券 的 10% 。 本基 金所持 大 部分 证券 在证 券交
易所上 市， 因此 除附 注 7.4.12 中列 示的 部分 基金 资产 流通暂 时受 限制 不能 自由 转让的 情况 外， 其 余
均能根据本基金的基金管 理人的投资意图，以合理 的价格适时变现。此外， 本基金可通过卖出回购
金融资 产方 式借 入短 期资 金应对 流动 性需 求， 其上 限一般 不超 过基 金持 有的 债券投 资的 公允 价值 。
于 2016 年 12 月 31 日， 本 基金所 承担 的全 部金 融负 债的合 约约 定到 期日 均为 一个月 以内 且不 计
第 39 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
息， 可 赎回 基金 份额 净值( 所有者 权益) 无固 定到 期日 且不计 息， 因此 账面 余额 即为未 折现 的合 约到 期
现金流 量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金 融工具的公允价值或未来 现金流量因所处市场各类 价格因素的变动而
发生波 动的 风险 ，包 括利 率风险 、外 汇风 险和 其他 价格风 险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的 公允价值或现金流量受市 场利率变动而发生波动的 风险。利率敏感性
金融工具均面临由于市场 利率上升而导致公允价值 下降的风险，其中浮动利 率类金融工具还面临每
个付息 期间 结束 根据 市场 利率重 新定 价时 对于 未来 现金流 影响 的风 险。
本基金的基金管理人定期 对本基金面临的利率敏感 性缺口进行监控，并通过 调整投资组合的久
期等方 法对 上述 利率 风险 进行管理 。
本基金持有及承担的大部 分金融资产和金融负债不 计息，因此本基金的收入 及经营活动的现金
流量在很大程度上独立于 市场利率变化。本基金持 有的利率敏感性资产主要 为银行存款、结算备付
金及存 出保 证金 等。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2016 年 12 月 31 日
3 个 月内 3 个 月至 1 年 1 至5 年 5 年 以上 不计息 合计
资产
银行存 款 1,360,109.14 - - - - 1,360,109.14
结算备 付金 387.03 - - - - 387.03
存出保 证金 1,553.90 - - - - 1,553.90
交易性 金融 资产 - - - - 18,406,918.92 18,406,918.92
应收利 息 - - - - 294.08 294.08
应收申 购款 - - - - 4,139.63 4,139.63
第 40 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
资产总计 1,362,050.07 - - - 18,411,352.63 19,773,402.70
负债
应付赎 回款 - - - - 44,798.34 44,798.34
应付管 理人 报酬 - - - - 12,680.60 12,680.60
应付托 管费 - - - - 2,536.13 2,536.13
应付交 易费 用 - - - - 5,264.74 5,264.74
其他负 债 - - - - 110,103.80 110,103.80
负债总计 - - - - 175,383.61 175,383.61
利率敏感度 缺口 1,362,050.07 - - - 18,235,969.02 19,598,019.09
上年度末
2015 年 12 月 31 日
3 个 月内 3 个 月至 1 年 1 至5 年 5 年 以上 不计息 合计
资产
银行存 款 1,594,591.26 - - - - 1,594,591.26
存出保 证金 13,093.74 - - - - 13,093.74
交易性 金融 资产 - - - - 21,219,088.84 21,219,088.84
应收利 息 - - - - 328.00 328.00
应收申 购款 258.45 - - - 15,512.79 15,771.24
资产总计 1,607,943.45 - - - 21,234,929.63 22,842,873.08
负债
应付赎 回款 - - - - 59,637.90 59,637.90
应付管 理人 报酬 - - - - 14,353.98 14,353.98
应付托 管费 - - - - 2,870.80 2,870.80
应付交 易费 用 - - - - 11,215.51 11,215.51
其他负 债 - - - - 86,386.86 86,386.86
负债总计 - - - - 174,465.05 174,465.05
利率敏感度 缺口 1,607,943.45 - - - 21,060,464.58 22,668,408.03
注：表 中所 示为 本基 金资 产及负 债的 账面 价值 ，并 按照合 约规 定的 利率 重新 定价日 或到 期日 孰早 者
予以分 类。
第 41 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏 感性分析
于 2016 年 12 月 31 日， 本 基金未 持有 交易 性债 券投 资(2015 年 12 月 31 日 ：同) ， 因此市 场利 率的 变
动对于 本基 金资 产净 值无 重大影 响(2015 年 12 月 31 日：同) 。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的 公允价值或未来现金流量 因外汇汇率变动而发生波 动的风险。本基金
的所有 资产 及负 债以 人民 币计价 ，因 此无 重大 外汇 风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所 持金融工具的公允价值或 未来现金流量因除市场利 率和外汇汇率以外
的市场价格因素变动而发 生波动的风险。本基金主 要投资于证券交易所上市 或银行间同业市场交易
的股票和债券，所面临的 其他价格风险来源于单个 证券发行主体自身经营情 况或特殊事项的影响，
也可能 来源 于证 券市 场整 体波动 的影 响。
本基金为被动式指数基金 ，原则上采用复制的方法 ，按照个股在标的指数中 的基准权重构建投
资组合。基金所构建的指 数化投资组合将根据标的 指数成份股及其权重的变 动而进行相应调整。同
时，本基金还将根据法律 法规中的投资比例限制、 申购赎回变动情况、新股 增发等变化，对基金投
资组合 进行 相应 调整 ，以 保证基 金份 额净 值增 长率 与标的 指数 间的 高度 正相 关和跟 踪误 差最 小化 。
本基金通过投资组合的分 散化降低其他价格风险。 本基金投资组合中股票投 资比例为基金资产
的 90%-95% ， 投资 于中 证 消费服 务领 先指 数成 分股 和备选 成分 股的 资产 不低 于股票 资产 的 90%。本
基金投 资于 现金 或者 到期 日在一 年以 内的 政府债 券不 低 于基 金资 产净值 5% 。 此 外， 本基 金的 基金 管
理人每日对本基金所持有 的证券价格实施监控，定 期运用多种定量方法对基 金进行风险度量，包括
VaR(Value at Risk) 指标 等 来测试 本基 金面 临的 潜在 价格风 险， 及时 可靠 地对 风险进 行跟 踪和 控制 。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险 敞口
金额单 位：人 民币 元
项目
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
公允价 值 占基金 公允价 值 占基金
第 42 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
资产净
值比例
（% ）
资产净
值比例
（% ）
交易性 金融 资产 －股 票投 资 18,406,918.92 93.92 21,219,088.84 93.61
交易性 金融 资产—基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投资 - - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
合计 18,406,918.92 93.92 21,219,088.84 93.61
7.4.13.4.3.2 其他价格风险 的敏感性分析
假设 除中证 消费 服务 领先 指数 以外的 其他 市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人民 币万元）
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
1. 中证消费服务领先指
数 上升 5% 增加约 104 增加约 120
2. 中证消费服务领先指
数 下降 5% 减少约 104 减少约 120
7.4.14 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量的 方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量的 金融工 具
(i) 各层次 金融 工具 公允 价值
第 43 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
于 2016 年 12 月 31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 17,754,045.46 元， 属于 第二 层次 的余额 为 652,873.46 元， 无属于 第三 层次 的余 额
(2015 年 12 月 31 日： 第一 层次 19,905,591.61 元 ， 第二 层次 1,313,497.23 元， 无 属于第 三层 次的 余额) 。
(ii) 公允价 值所 属层 次间 的重 大变动
对于证 券交 易所 上市的 股 票，若 出现 重大 事项停 牌 、交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程 度， 确定 相关 股票 公允价 值应 属第 二层 次还 是第三 层次 。
(iii) 第三层 次公 允价 值余 额和 本期变 动金 额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计量 的金融 工具
于 2016 年 12 月 31 日， 本基 金 未持 有非 持续 的以 公允 价 值计 量的 金融 资产(2015 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金融 工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资产 负债表 日本 基金 无需 要说 明的其 他重 要事 项。
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （% ）
1 权益投 资 18,406,918.92 93.09
第 44 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
其中： 股票 18,406,918.92 93.09
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其 中： 买断 式回 购的 买入返 售 金融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 1,360,496.17 6.88
7 其他各 项资 产 5,987.61 0.03
8 合计 19,773,402.70 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投资组合
8.2.1 指数 投资 期末 按行 业 分类的 股票 投资 组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业
- -
B 采矿业
-
-
C 制造业
7,202,437.00 36.75
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
- -
E 建筑业
- -
F 批发和 零售 业
1,423,842.03 7.27
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
35,352.00 0.18
第 45 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
3,737,186.16 19.07
J 金融业
3,687,291.79 18.81
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
657,968.70 3.36
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
583,393.54 2.98
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
92,690.00 0.47
R 文化、 体育 和娱 乐业
986,757.70 5.03
S 综合
- -
合计
18,406,918.92 93.92
8.2.2 积极 投资 期末 按行 业 分类的 股票 投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 积极投 资股 票。
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的所有股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 600519 贵州茅 台 3,048 1,018,489.20 5.20
2 600887 伊利股 份 53,856 947,865.60 4.84
3 601318 中国平 安 17,218 610,033.74 3.11
4 000858 五粮液 17,245 594,607.60 3.03
5 600276 恒瑞医 药 11,348 516,334.00 2.63
6 600050 中国联 通 67,938 496,626.78 2.53
7 600518 康美药 业 23,922 427,007.70 2.18
8 002304 洋河股 份 5,574 393,524.40 2.01
9 601166 兴业银 行 21,359 344,734.26 1.76
10 600016 民生银 行 37,938 344,477.04 1.76
11 002024 苏宁云 商 29,789 341,084.05 1.74
12 300104 乐视网 8,249 295,314.20 1.51
13 600036 招商银 行 16,580 291,808.00 1.49
14 300059 东方财 富 17,160 290,518.80 1.48
第 46 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
15 000538 云南白 药 3,710 282,516.50 1.44
16 300070 碧水源 15,064 263,921.28 1.35
17 601328 交通银 行 43,863 253,089.51 1.29
18 600637 东方明 珠 10,615 247,329.50 1.26
19 000503 海虹控 股 5,748 241,703.40 1.23
20 600000 浦发银 行 14,139 229,193.19 1.17
21 000423 东阿阿 胶 4,177 225,014.99 1.15
22 600535 天士力 5,317 220,602.33 1.13
23 000568 泸州老 窖 6,484 213,972.00 1.09
24 002739 万达院 线 3,800 205,466.00 1.05
25 600030 中信证 券 12,769 205,070.14 1.05
26 300017 网宿科 技 3,754 201,251.94 1.03
27 000839 中信国 安 21,400 196,452.00 1.00
28 002230 科大讯 飞 7,251 196,429.59 1.00
29 600406 国电南 瑞 11,702 194,604.26 0.99
30 601169 北京银 行 19,720 192,467.20 0.98
31 601288 农业银 行 62,029 192,289.90 0.98
32 000895 双汇发 展 9,181 192,158.33 0.98
33 600415 小商品 城 21,834 188,864.10 0.96
34 600196 复星医 药 8,125 188,012.50 0.96
35 000069 华 侨城 A 26,668 185,342.60 0.95
36 002252 上海莱 士 8,014 185,043.26 0.94
37 600570 恒生电 子 3,896 183,657.44 0.94
38 601607 上海医 药 9,266 181,242.96 0.92
39 600739 辽宁成 大 9,910 177,983.60 0.91
40 002065 东华软 件 7,461 173,841.30 0.89
41 600867 通化东 宝 7,700 168,861.00 0.86
42 601888 中国国 旅 3,889 168,782.60 0.86
43 002007 华兰生 物 4,487 160,410.25 0.82
44 600398 海澜之 家 14,342 154,750.18 0.79
45 000876 新希望 19,140 154,077.00 0.79
46 601398 工商银 行 34,624 152,691.84 0.78
47 601933 永辉超 市 30,952 151,974.32 0.78
48 300027 华谊兄 弟 13,463 148,093.00 0.76
49 600153 建发股 份 13,585 145,359.50 0.74
50 300315 掌趣科 技 15,665 144,744.60 0.74
51 000963 华东医 药 1,974 142,266.18 0.73
52 601601 中国太 保 5,096 141,515.92 0.72
53 600959 江苏有 线 12,430 140,459.00 0.72
54 600085 同仁堂 4,444 139,452.72 0.71
55 000826 启迪桑 德 4,067 134,129.66 0.68
56 601211 国泰君 安 7,200 133,848.00 0.68
57 002385 大北农 18,544 131,662.40 0.67
58 000917 电广传 媒 9,003 129,553.17 0.66
第 47 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
59 002183 怡亚通 11,800 128,148.00 0.65
60 000001 平安银 行 13,661 124,315.10 0.63
61 600588 用友网 络 5,799 120,735.18 0.62
62 601988 中国银 行 34,195 117,630.80 0.60
63 300033 同花顺 1,700 116,926.00 0.60
64 600737 中粮屯 河 9,200 114,632.00 0.58
65 601718 际华集 团 12,000 110,520.00 0.56
66 600297 广汇汽 车 12,900 110,424.00 0.56
67 600332 白云山 4,413 105,823.74 0.54
68 600436 片仔癀 2,300 105,317.00 0.54
69 000415 渤海金 控 14,700 105,105.00 0.54
70 600654 中安消 6,000 104,580.00 0.53
71 601818 光大银 行 26,097 102,039.27 0.52
72 601098 中南传 媒 5,676 94,562.16 0.48
73 300144 宋城演 艺 4,500 94,230.00 0.48
74 002292 奥飞娱 乐 4,100 93,070.00 0.47
75 300015 爱尔眼 科 3,100 92,690.00 0.47
76 600704 物产中 大 8,900 91,937.00 0.47
77 600373 中文传 媒 4,301 86,880.20 0.44
78 600715 文投控 股 3,900 85,995.00 0.44
79 300182 捷成股 份 8,100 83,511.00 0.43
80 600998 九州通 3,933 81,570.42 0.42
81 000156 华数传 媒 4,542 81,347.22 0.42
82 000999 华润三 九 3,098 76,613.54 0.39
83 300418 昆仑万 维 3,400 73,440.00 0.37
84 002294 信立泰 2,424 70,877.76 0.36
85 002027 分众传 媒 4,700 67,069.00 0.34
86 300251 光线传 媒 6,860 66,953.60 0.34
87 601628 中国人 寿 2,641 63,621.69 0.32
88 002424 贵州百 灵 3,300 62,502.00 0.32
89 601928 凤凰传 媒 5,916 61,940.52 0.32
90 300133 华策影 视 5,400 61,290.00 0.31
91 300122 智飞生 物 3,700 60,939.00 0.31
92 002153 石基信 息 2,500 60,925.00 0.31
93 002736 国信证 券 3,800 59,090.00 0.30
94 000166 申万宏 源 9,340 58,375.00 0.30
95 300267 尔康制 药 4,400 57,420.00 0.29
96 000555 神州信 息 2,100 44,583.00 0.23
97 601555 东吴证 券 3,100 41,137.00 0.21
98 600754 锦江股 份 1,200 35,352.00 0.18
99 002568 百润股 份 1,500 30,360.00 0.15
100 601998 中信银 行 4,659 29,864.19 0.15
第 48 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
8.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基 金资
产净值 比例
（％）
1 600887 伊利股 份 399,434.00 1.76
2 600519 贵州茅 台 266,659.00 1.18
3 000858 五粮液 266,019.00 1.17
4 002739 万达院 线 254,914.00 1.12
5 000839 中信国 安 220,678.00 0.97
6 601169 北京银 行 193,827.00 0.86
7 600867 通化东 宝 179,761.80 0.79
8 601318 中国平 安 176,414.00 0.78
9 002183 怡亚通 173,971.00 0.77
10 600276 恒瑞医 药 166,254.00 0.73
11 002304 洋河股 份 162,911.00 0.72
12 601211 国泰君 安 155,851.00 0.69
13 600446 金证股 份 147,921.00 0.65
14 002292 奥飞娱 乐 142,468.00 0.63
15 300070 碧水源 130,885.00 0.58
16 300033 同花顺 126,637.00 0.56
17 600297 广汇汽 车 122,162.00 0.54
18 600654 中安消 116,047.00 0.51
19 300104 乐视网 112,686.00 0.50
20 600050 中国联 通 111,905.00 0.49
注： “ 买入 金额” （或“ 买入 股票成 本”）、“ 卖出 金额” （或“ 卖出 股票 收入” ） 均按买 卖 成交 金额 （成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
8.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基 金资
产净值 比例
（％）
1 600519 贵州茅 台 579,130.00 2.55
2 600887 伊利股 份 314,932.98 1.39
3 600837 海通证 券 271,182.03 1.20
第 49 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
4 600804 鹏博士 263,416.55 1.16
5 601318 中国平 安 222,665.37 0.98
6 000623 吉林敖 东 217,643.03 0.96
7 600016 民生银 行 212,057.30 0.94
8 000858 五粮液 203,306.34 0.90
9 600637 东方明 珠 190,959.34 0.84
10 600276 恒瑞医 药 173,193.09 0.76
11 300168 万达信 息 171,475.00 0.76
12 600153 建发股 份 171,165.00 0.76
13 002024 苏宁云 商 171,034.28 0.75
14 000793 华闻传 媒 142,908.10 0.63
15 600873 梅花生 物 140,824.42 0.62
16 600718 东软集 团 139,022.15 0.61
17 300058 蓝色光 标 137,983.73 0.61
18 600000 浦发银 行 133,831.04 0.59
19 601166 兴业银 行 127,247.31 0.56
20 600518 康美药 业 125,857.60 0.56
注： “ 买入 金额” （或“ 买入 股票成 本”）、“ 卖出 金额” （或“ 卖出 股票 收入” ） 均按买 卖 成交 金额 （成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 8,883,770.93
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 9,009,438.16
注： “ 买入 金额” （或“ 买入 股票成 本”）、“ 卖出 金额” （或“ 卖出 股票 收入” ） 均按买 卖 成交 金额 （成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的所有资产支持证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
第 50 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
8.11.1 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 报告期内本 基金投 资的前十名证券的发行主 体本期没有出现被监管部 门立案调查，或在报告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。
8.12.2 报告 期内 本基 金投 资的前 十名 股票 中没 有在 基金合 同规 定备 选股 票库 之外的 股票 。
8.12.3 期末其他各项资 产 构成
单位： 人民币 元
序号 名称 金额
1 存出保 证金
1,553.90
2 应收证 券清 算款
-
3 应收股 利
-
4 应收利 息
294.08
5 应收申 购款
4,139.63
6 其他应 收款
-
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
5,987.61
第 51 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
8.12.4 期末持有的处于 转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
8.12.5.1 期末指数投资前 十名股票中存在流通 受限 情况的说明
本基金 本报 告期 末指 数投 资前十 名股 票中 不存 在流 通受限 情况 。
8.12.5.2 期末积极投资前 五名股票中存在流通 受限 情况的说明
本基金 本报 告期 末积 极投 资前五 名股 票中 不存 在流 通受限 情况 。
8.12.6 投资组合报告附 注 的其他文字描述部分
因四舍 五入 原因,投资 组合报 告 中分 项之 和与 合计 可能 存 在尾 差。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
1,395
11,030.18 - - 15,387,107.69 100.00%
9.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有
本基金
457,560.77 2.9737%
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
10~50
第 52 页共 56 页 上投摩 根中 证消 费服 务领 先指数 证券 投资 基 金 2016 年年度 报告
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
§10
开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日(2012 年 9 月 25 日)基金 份额 总额 443,795,763.95
本报告 期期 初基 金份 额总 额 15,717,927.32
本报告 期基 金总 申购 份额 9,225,327.43
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 9,556,147.06
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 15,387,107.69
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
基金管 理人 ：
本公司 于 2016 年 2 月 3 日发 布 公告 ：因 届龄 退休 ， 陈开元 先 生自 2016 年 2 月 2 日起 不再 担任
本公司 董事 长， 由穆 矢先 生担任 本公 司董 事长 。
本公司 于 2016 年 7 月 6 日发 布 公告 ：因 个人 原因 ， 经晓云 女士 自 2016 年 7 月 4 日起 不再 担任
本公司 副总 经理 。
本公司 于 2016 年 9 月 24 日发布 公告 ：因 个人 原因 ，侯 明甫 先生 自 2016 年 9 月 22 日 起不 再担
任本公 司副 总经 理。 聘任 杜猛先 生、 孙芳 女士 和郭 鹏先生 为本 公司 副总 经理 。
本公司 于 2016 年 11 月 5 日发布 公告 ： 自 2016 年 11 月 4 日起 ，聘 任杨 红女士 为 本公 司副 总经
理。
基金托 管人: 无.
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
报告期 内无 涉及 基金 管理 人、基 金财 产、 基金 托管 业务的 诉讼 。
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11.4 基金投资策略的改变
报告期 内无 基金 投资 策略 的改变 。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告期内，本基金未发 生改聘为其审计的会计师 事务所情况。报告年度应 支付给聘任普华永
道中天 会计 师事 务所 的报 酬为 60,000 元， 目前 该审计 机 构已 提供 审计 服务 的连 续 年限为 5 年。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
报告期内，管理人、托管 人未受稽查或处罚，亦未 发现管理人、托管人的高 级管理人员受稽查
或处罚 。
11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
海通证 券 1 10,197,872.90 56.99% 9,497.67 56.99% -
招商证 券 1 7,695,336.19 43.01% 7,166.74 43.01% -
注：1. 上 述佣 金按 市场 佣 金率计 算， 以扣 除由 中国 证券登 记结 算有 限责 任公 司收取 的证 管费 、
经手费 和适 用期 间内 由券 商承担 的证 券结 算风 险基 金后的 净额 列示 。
2. 交易 单元 的选 择标 准：
1）资 本金 雄厚, 信 誉良 好。
2） 财务 状况 良好,经营 行为 规 范。
3）内 部管 理规 范、 严格, 具备健 全的 内控 制度 。
4）具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件,交 易 设施符 合代 理本 基金 进行 证券交 易的 需要,
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务。
5） 研究 实力 较强,有固 定的 研 究机 构和 专门 研究 人员,能及 时、 定期 、全 面地为 本 基金 提供 宏观
经济、 行业 情况 、市 场走 向、个 股分 析的 研究 报告 及周到 的信 息服 务。
3. 交易 单元 的选 择程 序：
1） 本基 金管 理人 定期 召开 会议， 组织 相关部 门依 据 交易单 元的 选择 标准 对交 易单元 候选 券商 进
行评估 ，确 定选 用交 易单 元的券 商。
2）本 基金 管理 人与 券商 签 订交易 单元 租用 协议 ，并 通知基 金托 管人 。
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4. 2016 年度 本基 金无 新增 席位， 无注 销席 位。
11.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
海通证 券 - - - - - -
招商证 券 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1.
上投摩 根基 金管 理有 限公 司董事 、 监事 、 高
级管理人员以及其他从业人员在子公司兼
职情况 的公 告
基金管 理人 公司 网
站、 《 上海 证券 报》 、
《证券 时报 》和 《中
国证券 报》
2016 年 1 月 29 日
2.
上投摩根基金管理有限公司关于高级管理
人员变 更的 公告
同上 2016 年 2 月 3 日
3.
上投摩根基金管理有限公司关于高级管理
人员变 更的 公告
同上 2016 年 7 月 6 日
4.
上投摩 根基 金管 理有 限公 司董事 、 监事 、 高
级管理人员以及其他从业人员在子公司兼
职情况 的公 告
同上 2016 年 8 月 2 日
5.
上投摩根基金管理有限公司关于高级管理
人员变 更公 告
同上 2016 年 9 月 24 日
6.
上投摩根基金管理有限公司关于增聘高级
管理人 员的 公告
同上 2016 年 11 月 5 日
§12
影响投资者决策的其 他重要信息
无
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§13
备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中 国证 监会 批准 上投 摩 根中证 消费 服务 领先 指数 证券投 资基 金设 立的 文件 ；
2、 《上 投摩 根中 证消 费服 务领先 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 ；
3、 《上 投摩 根中 证消 费服 务领先 指数 证券 投资 基金 托管协 议》 ；
4、 《上 投摩 根开 放式 基金 业务规 则》 ；
5、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照。
13.2 存放地点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
13.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
网址：www.cifm.com
上投摩根基金管理有 限公 司
二〇一七年三月三十 日
第 56 页共 56 页
