诺安优选回报灵活配置
混合型证券投资基金
2016 年年度报告摘要
2016年12月31日
基金管理人：诺安基金管理有限公司
基金托管人：渤海银行股份有限公司
送出日期：2017年3月30日诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
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§1 重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人渤海银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年3月29日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料已经审计，德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了
2016年度无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
本报告期自2016年9月22日（基金合同生效日）起至12月31日止。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 诺安优选回报混合
基金主代码
001743
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016年9月22日
基金管理人 诺安基金管理有限公司
基金托管人 渤海银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,031,762,496.30份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金通过大类资产的优化配置和个股精选，在有效控制风险的前提下，谋
求基金资产的长期增值，力争实现超越业绩比较基准的回报。
投资策略 本基金通过积极配置大类资产，动态控制组合风险，并在各大类资产中进行
个股、个券精选。以获取超越业绩比较基准的投资回报。
1、大类资产配置
本基金采用“自上而下”的分析视角，综合考量中国宏观经济发展前景、国
内股票市场的估值、国内债券市场收益率的期限结构、CPI与PPI变动趋势、
外围主要经济体宏观经济与资本市场的运行状况等因素，分析研判货币市场、
债券市场与股票市场的预期收益与风险，并据此进行大类资产的配置与组合
构建，合理确定本基金在股票、债券、现金等金融工具上的投资比例，并随
着各类金融风险收益特征的相对变化，适时动态地调整各金融工具的投资比
例。
2、股票投资分析
本基金将结合定性与定量分析，充分发挥基金管理人研究团队和投资团队
“自下而上”的主动选股能力，选择具有长期持续增长能力的公司。具体从
公司基本状况和股票估值两个方面进行筛选。
3、固定收益资产投资策略
本基金在债券资产的投资过程中，将采用积极主动的投资策略，结合宏观经
济政策分析、经济周期分析、市场短期和中长期利率分析、供求变化等多种
因素分析来配置债券品种，在兼顾收益的同时，有效控制基金资产的整体风
险。在个券的选择上，本基金将综合运用估值策略、久期管理策略、利率预
期策略等多种方法，结合债券的流动性、信用风险分析等多种因素，对个券
进行积极的管理。
4、可转换债券投资策略
本基金着重对可转债的发行条款、对应基础股票进行分析与研究，重点关注
那些有着较好盈利能力或成长前景的上市公司的可转债，并选择具有较高投
资价值的个券进行投资。
5、权证投资策略
权证为本基金辅助性投资工具，其投资原则为有利于基金资产增值，有利于
加强基金风险控制。本基金在权证投资中将对权证标的证券的基本面进行研
究，同时综合考虑权证定价模型、市场供求关系、交易制度设计等多种因素
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对权证进行定价。
6、股指期货投资策略
本基金在进行股指期货投资时，将根据风险管理原则，以套期保值为主要目
的，采用流动性好、交易活跃的期货合约，通过对证券市场和期货市场运行
趋势的研究，结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平，与现货资产
进行匹配，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。基金管理人
将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险性特征，运用股指期货对冲系
统性风险、对冲特殊情况下的流动性风险，如大额申购赎回等；利用金融衍
生品的杠杆作用，以达到降低投资组合的整体风险的目的。
未来，根据市场情况，基金可相应调整和更新相关投资策略，并在招募说明
书更新中公告。
业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为沪深300指数与中证全债指数的混合指数，即：沪
深300指数收益率×60%+中证全债指数×40%
风险收益特征 本基金属于混合型基金，预期风险与收益低于股票型基金，高于债券型基金
与货币市场基金，属于中高风险、中高收益的基金品种。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 诺安基金管理有限公司 渤海银行股份有限公司
姓名 马宏 阮劲松
联系电话
0755-83026688 010-66270109
信息披露负责人
电子邮箱
info@lionfund.com.cn js.ruan@cbhb.com.cn
客户服务电话
400-888-8998 95541
传真
0755-83026677 022-58314791
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址
www.lionfund.com.cn
基金年度报告备置地点 深圳市深南大道4013号兴业银行大厦19-20层
诺安基金管理有限公司
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2016年9月22日(基金合同生效日)-2016年12月31日
本期已实现收益
4,432,885.85
本期利润
-3,621,776.92
加权平均基金份额本期利润
-0.0035
本期基金份额净值增长率
-0.30%
3.1.2 期末数据和指标 2016年末
期末可供分配基金份额利润
-0.0035
期末基金资产净值
1,028,155,934.10
期末基金份额净值
0.997
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注：①上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所
列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关
费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月
-0.30% 0.09% 0.35% 0.45% -0.65% -0.36%
自基金合同
生效起至今
-0.30% 0.08% 0.22% 0.45% -0.52% -0.37%
注：本基金的业绩比较基准为：沪深300指数收益率×60%+中证全债指数收益率×40%。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：①本基金的基金合同于2016年9月22日生效，截至2016年12月31日止，本基金成立未
满1年。
②本基金的建仓期为6个月，截至2016年12月31日止，本基金建仓期尚未结束。
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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
注：本基金基金合同于2016年9月22 日生效,2016年本基金净值增长率与同期业绩比较基准收
益率按本基金实际存续期计算，截止2016年12月31日，本基金成立未满1年。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金基金合同于2016年9月22 日生效，截止2016年12月31日，本基金未进行利润分
配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
截至2016年12月31日，本基金管理人共管理52只开放式基金：诺安平衡证券投资基金、
诺安货币市场基金、诺安先锋混合型证券投资基金、诺安优化收益债券型证券投资基金、诺安价
值增长混合型证券投资基金、诺安灵活配置混合型证券投资基金、诺安成长混合型证券投资基金、
诺安增利债券型证券投资基金、诺安中证100指数证券投资基金、诺安中小盘精选混合型证券投
资基金、诺安主题精选混合型证券投资基金、诺安全球黄金证券投资基金、上证新兴产业交易型
开放式指数证券投资基金、诺安上证新兴产业交易型开放式指数证券投资基金联接基金、诺安保
本混合型证券投资基金、诺安多策略混合型证券投资基金、诺安全球收益不动产证券投资基金、
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诺安油气能源股票证券投资基金（LOF）、诺安新动力灵活配置混合型证券投资基金、诺安中证
创业成长指数分级证券投资基金、诺安汇鑫保本混合型证券投资基金、诺安双利债券型发起式证
券投资基金、中小板等权重交易型开放式指数证券投资基金、诺安研究精选股票型证券投资基金、
诺安纯债定期开放债券型证券投资基金、诺安鸿鑫保本混合型证券投资基金、诺安信用债券一年
定期开放债券型证券投资基金、诺安稳固收益一年定期开放债券型证券投资基金、诺安泰鑫一年
定期开放债券型证券投资基金、诺安中证500交易型开放式指数证券投资基金、诺安优势行业灵
活配置混合型证券投资基金、诺安天天宝货币市场基金、诺安理财宝货币市场基金、诺安永鑫收
益一年定期开放债券型证券投资基金、诺安聚鑫宝货币市场基金、诺安稳健回报灵活配置混合型
证券投资基金、诺安聚利债券型证券投资基金、诺安新经济股票型证券投资基金、诺安裕鑫收益
两年定期开放债券型证券投资基金、诺安低碳经济股票型证券投资基金、诺安中证500交易型开
放式指数证券投资基金联接基金、诺安创新驱动灵活配置混合型证券投资基金、诺安先进制造股
票型证券投资基金、诺安利鑫保本混合型证券投资基金、诺安景鑫保本混合型证券投资基金、诺
安益鑫保本混合型证券投资基金、诺安安鑫保本混合型证券投资基金、诺安精选回报灵活配置混
合型证券投资基金、诺安和鑫保本混合型证券投资基金、诺安积极回报灵活配置混合型证券投资
基金、诺安进取回报灵活配置混合型证券投资基金、诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券
从业
年限
说明
李玉良
诺安中证创业
成长指数分级
证券投资基金
基金经理、诺
安多策略混合
型证券投资基
金基金经理、
诺安精选回报
灵活配置混合
型证券投资基
金基金经理、
诺安积极回报
灵活配置混合
型证券投资基
金基金经理、
诺安优选回报
2016年9月
22 日
- 12
博士，曾任职于中国工
商银行股份有限公司，
从事内部风险管理及稽
核工作。2010年6月加
入诺安基金管理有限公
司，历任产品经理、基
金经理助理。2015年
3月起任诺安中证创业
成长指数分级证券投资
基金基金经理，
2015年7月起任诺安多
策略混合型证券投资基
金基金经理，2016年
3月起任诺安精选回报
灵活配置混合型证券投
资基金基金经理，
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灵活配置混合
型证券投资基
金基金经理、
诺安进取回报
灵活配置混合
型证券投资基
金基金经理
2016年9月起任诺安积
极回报灵活配置混合型
证券投资基金基金经理、
诺安优选回报灵活配置
混合型证券投资基金基
金经理、诺安进取回报
灵活配置混合型证券投
资基金基金经理。
注：①此处基金经理的任职日期为基金合同生效之日；
②证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期间，诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金管理人严格遵守了《中华人民共和国
证券投资基金法》及其他有关法律法规，遵守了《诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金基
金合同》的规定，遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证监会2011年修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司
更新并完善了《诺安基金管理有限公司公平交易制度》。制度的范围包括境内上市股票、债券的
一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时涵盖投资授权、研究分析、投资决策、交易
执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
投资研究方面，公司设立全公司所有投资组合适用的证券备选库，在此基础上，不同投资组
合根据其投资目标、投资风格和投资范围的不同，建立不同投资组合的投资对象备选库和交易对
手备选库；公司拥有健全的投资授权制度，明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各
投资决策主体的职责和权限划分，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操
作需要经过严格的审批程序；公司建立了统一的研究管理平台，所有内外部研究报告均通过该研
究管理平台发布，并保障该平台对所有研究员和投资组合经理开放。
交易执行方面，对于场内交易，基金管理人在投资交易系统中设置了公平交易功能，交易中
心按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果多个投资组合在同一时点就同一证券下达
了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价以内，投资交易系统自动将该证券的每笔交易报单
都自动按比例分拆到各投资组合；对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交
易的交易分配，在参与申购之前，各投资组合经理独立地确定申购价格和数量，并将申购指令下
达给交易中心。公司在获配额度确定后，按照价格优先的原则进行分配，如果申购价格相同，则
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根据该价位各投资组合的申购数量进行比例分配；对于银行间市场交易、固定收益平台、交易所
大宗交易，投资组合经理以该投资组合的名义向交易中心下达投资指令，交易中心向银行间市场
或交易对手询价、成交确认，并根据“时间优先、价格优先”的原则保证各投资组合获得公平的
交易机会。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好，未发现违反公平交易制度的情况。此外，公
司对连续四个季度期间内，公司管理的不同投资组合在日内、3日内、5日内的同向交易的交易
价差进行了分析，未发现同向交易价差在上述时间窗口下出现异常的情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与
的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存在超过该证券当日成交量的5%的情
况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
回顾2016年，经济稳增长过程中的各类风险被有效抑制，经济下行压力明显缓解，但经济
增长结构、质量和风险仍需重视和改善。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金份额净值为0.997元。本报告期基金份额净值增长率为-0.30%，同期
业绩比较基准收益率为0.22%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2017年，经济随短期站稳，但地产政策收缩，未来经济下行压力依然较大，或需要更
强烈的财政刺激。稳增长、调结构的方向应该延续，经济增长仍在中枢下移之中。人民币是否会
进一步贬值、新股注册制等多重因素都会是对宏观以及股市影响的重要变量，因此在现阶段大类
资产类别的配置上，我们继续维持稳健+成长的组合。
股票投资方面，优质蓝筹股以及低估值业绩增长的小市值成长股都会是我们投资的方向，如
国企改革、十三五规划等政策相关的主题投资也会不断挖掘。但在震荡市场中，我们会更注重个
股的业绩增长以及转型的实际落地效果选股。同时，静待注册制推出的契机。
债券与现金组合投资方面，在震动市中我们会加大债券的配置比例。但考虑到中长期利率中
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枢还将下行，且经济还面临一些长期隐忧，部分信用等级低的企业债存在违约风险。因此债券配
置上，继续高等级、短期限的债券作为本产品投资部分。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》
以及中国证券监督管理委员会颁布的《关于证券投资基金执行〈企业会计准则〉估值业务及份额
净值计价有关事项的通知》与《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》等相关规定
和基金合同的约定,日常估值由本基金管理人与本基金托管人一同进行,基金份额净值由本基金管
理人完成估值后,经本基金托管人复核无误后由本基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值
复核与基金会计账务的核对同时进行。
报告期内,公司制定了证券投资基金的估值政策和程序,并由研究部、财务综合部、监察稽核
部、风险控制部、固定收益事业部及基金经理等组成了估值小组,负责研究、指导基金估值业务。
估值小组成员均为公司各部门人员,均具有基金从业资格、专业胜任能力和相关工作经历,且之间
不存在任何重大利益冲突。基金经理作为公司估值小组的成员,不介入基金日常估值业务,但应参
加估值小组会议,可以提议测算某一投资品种的估值调整影响,并有权表决有关议案但仅享有一票
表决权,从而将其影响程度进行适当限制,保证基金估值的公平、合理,保持估值政策和程序的一
贯性。
报告期内,本基金未签约与估值相关的定价服务。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金基金合同约定,在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为
4次,每次收益分配比例不得低于该次可供分配利润的10%，若基金合同生效不满3个月可不进行
收益分配。
根据上述分配原则及基金实际运作情况，本报告期未有收益分配事项。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内，本基金未出现连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金
资产净值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金的托管过程中，
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严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在任
何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
本报告期内，本基金托管人根据《证券投资基金法》等有关法律法规、基金合同和托管协议
的有关规定对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申
购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本基金托管人对诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金2016年年度报告中财务指标、
利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 审计报告
德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙)及其经办注册会计师王明静、江丽雅于2017年3月
29日出具了德师报(审)字(17)第P00751号“无保留意见的审计报告”。投资者可以通过年度报
告正文查看审计报告全文。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日： 2016年12月31日
单位：人民币元
资 产
本期末
2016年12月31日
资 产：
银行存款
10,105,398.07
结算备付金
20,283,257.94
存出保证金
94,721.68
交易性金融资产
705,966,170.73
其中：股票投资
83,436,670.73
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基金投资
-
债券投资
622,529,500.00
资产支持证券投资
-
贵金属投资
-
衍生金融资产
-
买入返售金融资产
289,000,940.00
应收证券清算款
250,511.16
应收利息
4,046,679.31
应收股利
-
应收申购款
-
递延所得税资产
-
其他资产
-
资产总计
1,029,747,678.89
负债和所有者权益
本期末
2016年12月31日
负 债：
短期借款
-
交易性金融负债
-
衍生金融负债
-
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
-
应付赎回款
251,914.58
应付管理人报酬
1,047,520.83
应付托管费
87,293.43
应付销售服务费
-
应付交易费用
139,383.00
应交税费
-
应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债
65,632.95
负债合计
1,591,744.79
所有者权益：
实收基金
1,031,762,496.30
未分配利润
-3,606,562.20
所有者权益合计
1,028,155,934.10
负债和所有者权益总计
1,029,747,678.89
注：①报告截止日2016年12月31日,基金份额净值0.997元,基金份额总额
1,031,762,496.30份。
②本会计期间为2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日。
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7.2 利润表
会计主体：诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金
本报告期： 2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日
单位：人民币元
项 目
本期
2016年9月22日(基金合同生效日)至
2016年12月31日
一、收入
319,686.33
1.利息收入
7,497,830.48
其中：存款利息收入
3,155,686.07
债券利息收入
1,811,511.77
资产支持证券利息收入
-
买入返售金融资产收入
2,530,632.64
其他利息收入
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
870,537.78
其中：股票投资收益
841,813.39
基金投资收益
-
债券投资收益
28,724.39
资产支持证券投资收益
-
贵金属投资收益
-
衍生工具收益
-
股利收益
-
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）
-8,054,662.77
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
-
5.其他收入（损失以“-”号填列）
5,980.84
减：二、费用
3,941,463.25
1．管理人报酬
3,391,103.61
2．托管费
282,591.96
3．销售服务费
-
4．交易费用
172,822.12
5．利息支出
4,945.56
其中：卖出回购金融资产支出
4,945.56
6．其他费用
90,000.00
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
-3,621,776.92
减：所得税费用
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-3,621,776.92
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日
单位：人民币元
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本期
2016年9月22 日(基金合同生效日)至2016年12月31日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初(基金合同生效日)所有
者权益（基金净值）
1,034,170,048.07 - 1,034,170,048.07
二、本期经营活动产生的基金净
值变动数（本期利润）
- -3,621,776.92 -3,621,776.92
三、本期基金份额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
-2,407,551.77 15,214.72 -2,392,337.05
其中：1.基金申购款
- - -
2.基金赎回款
-2,407,551.77 15,214.72 -2,392,337.05
四、本期向基金份额持有人分配
利润产生的基金净值变动（净值
减少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值）
1,031,762,496.30 -3,606,562.20 1,028,155,934.10
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______奥成文______
______薛有为______
____薛有为____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金(简称“本基金”)，经中国证券监督管理委员会
(简称“中国证监会”)证监许可[2015]1743号文《关于准予诺安优选回报灵活配置混合型证券
投资基金注册的批复》和机构部函[2016]642号文《关于诺安优选回报灵活配置混合型证券投资
基金延期募集备案的回函》批准，于2016年8月29日至2016年9月19日向社会进行公开募集，
经德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）验资，募集的有效认购金额为人民币
1,034,170,048.07元,其中净认购额为人民币1,034,124,572.62元,折合1,034,124,572.62份
基金份额。有效认购金额产生的利息为人民币45,475.45元,折合45,475.45份基金份额于基金
合同生效后归入本基金。基金合同生效日为2016年9月22日,合同生效日基金份额为
1,034,170,048.07份基金单位。
本基金为契约型开放式,存续期限不定。本基金的基金管理人为诺安基金管理有限公司,基金
托管人为渤海银行股份有限公司。《诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金基金合同》、
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《诺安优选回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》等文件已按规定报送中国证监会备案。
本基金的财务报表于2017年3月 29日已经本基金的基金管理人及基金托管人批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部颁布的企业会计准则及相关规定(以下统称“企业会计准则”
)和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制。同时在具体会计核算和信息披露
方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关
规定的要求，真实、完整地反映了本基金2016年12月31日的财务状况以及2016年9月22日
（基金合同生效日）至2016年12月31日止期间的经营成果和基金净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金的会计年度为公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。本会计期间为2016年
9月22日(基金合同生效日)至2016年 12月31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金以人民币为记账本位币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(1)金融资产的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将所持有的金融资产在初始确认时划分为以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和贷款及应收款项。以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产包括股票投资、债券投资和衍生工具投资(主要为权证投资)等，其中股票
投资和债券投资在资产负债表中作为交易性金融资产列报，衍生工具投资在资产负债表中作为衍
生金融资产列报。
本基金持有的各类应收款项、买入返售金融资产等在活跃市场中没有报价、回收金额固定或
可确定的非衍生金融资产分类为贷款及应收款项。
(2)金融负债的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将持有的金融负债在初始确认时全部划分为
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其他金融负债。
其他金融负债包括各类应付款项、卖出回购金融资产款等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按公允价值在资产负债
表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入
当期损益；支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至购买日
止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量，公允价值变
动形成的利得或损失以及与该等金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益；应收款项和其他
金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终
止；(2)该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；(3)该
金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，
但是放弃了对该金融资产控制。金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才能终止确认该金
融负债或其一部分。
(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
股票投资
买入股票于交易日按股票的公允价值入账，相关交易费用直接计入当期损益。
因股权分置改革而获得的非流通股股东支付的现金对价，于股权分置实施复牌日冲减股票投
资成本；股票持有期间获得的股票股利(包括送红股和公积金转增股本)以及因股权分置改革而获
得的股票，于除息日按股权登记日持有的股数及送股或转增比例，计算确定增加的股票数量。
卖出股票于交易日确认股票投资收益。卖出股票按移动加权平均法结转成本。
债券投资
买入债券于交易日按债券的公允价值入账，相关交易费用直接计入当期损益，上述公允价值
不包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息(作为应收利息单独核算)。
配售及认购新发行的分离交易可转换债券，于实际取得日按照估值方法对分离交易可转换债
券的认购成本进行分摊，确定应归属于债券部分的成本。
买入央行票据和零息债券视同到期一次还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行
期限推算内含利率后，逐日确认债券利息收入。
卖出债券于交易日确认债券投资收益。卖出债券按移动加权平均法结转成本。
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权证投资
买入权证于交易日按公允价值入账，相关交易费用直接计入当期损益。
获赠的权证(包括配股权证)，在除权日按照持有的股数及获赠比例，计算确定增加的权证数
量，成本为零。
配售及认购新发行的分离交易可转换债券而取得的权证，于实际取得日按照估值方法对分离
交易可转换债券的认购成本进行分摊，确定应归属于权证部分的成本。
卖出权证于交易日确认权证投资收益。卖出权证的成本按移动加权平均法结转。
(2)贷款及应收款项
买入返售金融资产
买入返售金融资产为本基金按照返售协议约定先买入再按固定价格返售证券等金融资产所融
出的资金。
买入返售金融资产按交易日应支付或实际支付的全部价款入账，相关交易费用计入初始确认
金额。买入返售金融资产于返售日按账面余额结转。
(3)其他金融负债
卖出回购金融资产款
卖出回购金融资产款为本基金按照回购协议先卖出再按固定价格买入票据、证券等金融资产
所融入的资金。
卖出回购金融资产款于交易日按照应收或实际收到的金额入账，相关交易费用计入初始确认
金额。卖出回购金融资产款于回购日按账面余额结转。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
(1)对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，采用市价确定公允价值；估值日无市
价，且最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，
采用最近交易市价确定公允价值。
(2)对存在活跃市场的投资品种，如估值日无市价，且最近交易日后经济环境发生了重大变
化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净
值的影响在0.25%以上或基金管理人估值小组认为必要时，应参考类似投资品种的现行市价及重
大变化等因素，调整最近交易市价，确定公允价值。
(3)当投资品种不再存在活跃市场，且其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响
在0.25%以上或基金管理人估值小组认为必要时，应采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实
际交易价格验证具有可靠性的估值技术，确定投资品种的公允价值。
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(4)对于交易所市场和银行间市场交易的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债
券除外)，采用第三方估值机构所提供的估值确定公允价值，另有规定的除外。
具体投资品种的估值方法如下：
股票投资
交易所上市流通的股票以其估值日在证券交易所挂牌的收盘价为公允价值。
本基金对于长期停牌股票的期末估值参照中国证监会2008年9月12日发布的[2008]38号
文《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》规定，若长期停牌股票的潜在估值调整
对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的，经基金管理人估值小组同意，可参考类似
投资品种的现行市价及重大变化等因素(如指数收益法)，调整最近交易市价，确定公允价值。
由于上市公司送股、转增股、配股和公开增发新股等形成的流通暂时受限制的股票投资，按
交易所上市的同一股票的市场交易收盘价作为公允价值。
首次公开发行但未上市的股票按采用估值技术确定的公允价值估值，在估值技术难以可靠计
量公允价值的情况下按成本计量。首次公开发行有明确锁定期的股票，于同一股票上市后按交易
所上市的同一股票的市场交易收盘价作为公允价值。
非公开发行有明确锁定期的股票，若在证券交易所上市的同一股票的市场交易收盘价低于非
公开发行股票的初始投资成本，以估值日证券交易所上市的同一股票的市场交易收盘价为公允价
值；若在证券交易所上市的同一股票的市场交易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本，按
中国证监会相关规定处理。
债券投资
银行间和交易所市场上市交易的债券(可转换债券、资产支持证券和私募债券除外)，采用第
三方估值机构(中央国债登记结算公司或中证指数有限公司)提供的估值净价确定公允价值。
交易所市场上市交易的可转换债券按估值日收盘价减去收盘价中所含债券应收利息后的净价
作为公允价值。
未上市或未挂牌转让的债券、以及在交易所市场挂牌转让的资产支持证券和私募债券按成本
估值。
同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别确定公允价值。
权证投资
交易所上市流通的权证以其估值日在证券交易所上市的收盘价为公允价值。
首次公开发行但尚未上市的权证在上市交易前，采用估值技术确定公允价值，如估值技术难
以可靠计量，则以成本计量。
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配售及认购分离交易可转换债券所获得的权证自实际取得日至在交易所上市交易前，采用估
值技术确定公允价值。如估值技术难以可靠计量，则按成本计量。
因持有股票而享有的配股权，以及停止交易但未行权的权证，采用估值技术确定公允价值。
如有确凿证据表明按上述方法不能客观反映交易性金融工具的公允价值，基金管理人将根据
具体情况与基金托管人商定后确定最能反映公允价值的价格。
本基金公允价值计量基于公允价值的输入值的可观察程度以及该等输入值对公允价值计量整
体的重要性，被划分为三个层次：
第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债或间接可观察的输入值；
第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利,且该种法定权利现在是可执行的,
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时,金融资产和金融负债以
相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外,金融资产和金融负债在资产负债表内分别列
示,不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所对应的金额。申购、赎回、转换及红利再投资等引起的实收
基金的变动分别于上述各交易确认日认列。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变动时，相关款项
中包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配(未分配利润)已实现与未实现部分各自占基金净
值的比例，损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准金于基金申购确认
日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入利润分配(未分配利润)。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
1.利息收入
(1)存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。
(2)除贴息债外的债券利息收入在持有债券期内，按债券的票面价值和票面利率计算的利息
扣除适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额，逐日确认债券利息收入。贴息
债视同到期一次性还本付息的附息债，根据其发行价、到期价和发行期限推算内含利率后，逐
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日确认债券利息收入。
(3)买入返售金融资产收入按买入返售金融资产的摊余成本在返售期内以实际利率法逐日计
提，若合同利率与实际利率差异较小，则采用合同利率计算确定利息收入。
2.投资收益
(1)股票投资收益于交易日按卖出股票交易日的成交总额扣除应结转的股票投资成本的差额
确认。
(2)债券投资收益于交易日按卖出债券交易日的成交总额扣除应结转的债券投资成本与应收
利息(若有)后的差额确认。
(3)衍生工具投资收益于交易日按交易日的成交总额扣除应结转的衍生工具投资成本后的差
额确认。
(4)股利收入于除息日按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除由上市公司代扣代缴
的个人所得税后的净额确认。
3.公允价值变动收益
公允价值变动收益于估值日按以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产/负债的公
允价值变动形成的利得或损失确认，并于相关金融资产/负债卖出或到期时转出计入投资收益。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的交易费用发生时按照确定的金额计入交
易费用。
卖出回购金融资产支出按卖出回购金融资产款的摊余成本在回购期内以实际利率法逐日计提，
若合同利率与实际利率差异较小，则采用合同利率计算确定利息支出。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
(1)在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为4次，每次收益分
配比例不得低于该次可供分配利润的10%，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；
(2)本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金
红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；
(3)基金收益分配后基金份额净值不能低于面值：即基金收益分配基准日的基金份额净值减
去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；
(4)每一基金份额享有同等分配权；
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(5)法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
7.4.4.12 分部报告
根据本基金的内部组织机构、管理要求及内部报告制度，本基金整体为一个报告分部，且向
管理层报告时采用的会计政策及计量基础与编制财务报表时的会计政策及计量基础一致。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
本基金本报告期无为处理对基金财务状况及基金运作有重大影响的事项而采取的其他会计政
策和会计估计。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金在本报告期间无需说明的重大会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金在本报告期间无需说明的重大会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无需说明的重大会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》、财
税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、财税[2008]1号《财政
部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、2008年9月18日《上海、深圳证券
交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市
公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增
值税试点的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 证券投资基金(封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、
债券免征营业税或增值税。
(2) 对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股
息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不缴纳企业所得税。
(3)对基金取得的股票股息、红利收入，由上市公司在收到税款当月的法定申报期内向主管
税务机关申报缴纳，个人从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在1个月以内
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(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)
的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
(4) 对基金取得的债券利息收入，由发行债券的企业在向基金支付上述收入时代扣代缴
20%的个人所得税，暂不缴纳企业所得税。
(5) 对于基金从事A股买卖，出让方按0.10%的税率缴纳证券(股票)交易印花税，对受让方
不再缴纳印花税。
(6) 基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金等对
价，暂免予缴纳印花税、企业所得税和个人所得税。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
中国对外经济贸易信托有限公司 管理人股东
深圳市捷隆投资有限公司 管理人股东
大恒新纪元科技股份有限公司 管理人股东
诺安基金管理有限公司 发起人、管理人、注册登记与过户机构、直销机
构
渤海银行股份有限公司 托管人、代销机构
注：下述关联方交易均在正常业务范围内，按一般商业条款订立。
7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
本基金本报告期内未通过关联方交易单元进行股票交易。
7.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期内未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.8.1.3 应支付关联方的佣金
本基金本报告期内无应支付关联方的佣金。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费
3,391,103.61
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其中：支付销售机构的客户维护
费
2,175,185.63
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的1.2%的年费率计提,计算方法如下:
H=E×1.2%/当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送
基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起2个工作日内从基金财产中一次性支付给
基金管理人。若遇法定节假日、休息日或不可抗力等，支付日期顺延。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费
282,591.96
注:本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.1%年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.1%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基
金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前2个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法
定节假日、公休日等,支付日期顺延。
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内无与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金本报告期内无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金本报告期末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
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本期
2016年9月22日(基金合同生效日)至2016年12月31日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入
渤海银行股份有限公司
10,105,398.07 283,138.59
注：本基金的银行存款由基金托管人渤海银行股份有限公司保管，按适用利率或约定利率计息。
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内无在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期内无其他关联交易事项。
7.4.9 期末（ 2016年12 月31日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：股）
期末
成本总额
期末估值
总额
备注
601375
中原
证券
2016年
12月20日
2017年
1月3日
新股流
通受限
4.00 4.00 26,695 106,780.00106,780.00 -
603877
太平
鸟
2016年
12月29日
2017年
1月9日
新股流
通受限
21.30 21.30 3,180 67,734.00 67,734.00 -
603035
常熟
汽饰
2016年
12月27日
2017年
1月5日
新股流
通受限
10.44 10.44 2,316 24,179.04 24,179.04 -
注：截至本报告期末2016年12月31日止，本基金无因认购新发/增发证券而持有的流通受限债
券及权证。
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日期
停牌原
因
期末
估值单价
复牌日
期
复牌
开盘单价
数量
（股）
期末
成本总额
期末估值
总额
备注
002659
中泰桥
梁
2016年
11月3日
重大事项
21.77
2017年
1月6日
19.60 44,800999,242.00 975,296.00 -
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2016年12月31日止，本基金无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖
出回购证券款，无抵押债券。
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
第 25 页 共34 页
7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2016年12月31日止,本基金无从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出
回购证券款，无抵押债券。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
1.公允价值
(1)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值接近于
公允价值。
(2)以公允价值计量的金融工具
①金融工具公允价值计量的方法
本基金对以公允价值进行后续计量的金融资产与金融负债根据对计量整体具有重大意义的最
低层级的输入值确定公允价值计量层级。公允价值计量层级参见附注7.4.4.5。
②各层级金融工具公允价值
于2016年12月31日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为
82,262,681.69元，属于第二层级的余额为623,504,796.00元，属于第三层级的余额为
198,693.04元，其中列入属于第三层级的金融工具为未上市交易的股票和债券。
③公允价值所属层级间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和可转换债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公
开发行等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关
股票和债券的公允价值列入第二层级或第三层级，上述事项解除时将相关股票和债券的公允价值
列入第一层级；除证券交易所上市的可转换债券外，其他固定收益品种采用第三方估值机构提供
的价格数据进行估值，相关固定收益品种的公允价值层次归入第二层级。
2. 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资
83,436,670.73 8.10
其中：股票
83,436,670.73 8.10
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
第 26 页 共34 页
2 固定收益投资
622,529,500.00 60.45
其中：债券
622,529,500.00 60.45
资产支持证券
- -
3 贵金属投资
- -
4 金融衍生品投资
- -
5 买入返售金融资产
289,000,940.00 28.07
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计
30,388,656.01 2.95
7 其他各项资产
4,391,912.15 0.43
8 合计
1,029,747,678.89 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业
1,385,405.70 0.13
B
采矿业
8,297,530.48 0.81
C
制造业
46,153,912.72 4.49
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
948,234.00 0.09
E
建筑业
5,305,295.93 0.52
F
批发和零售业
5,733,309.00 0.56
G
交通运输、仓储和邮政业
- -
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
2,132,104.00 0.21
J
金融业
4,142,423.00 0.40
K
房地产业
4,374,185.90 0.43
L
租赁和商务服务业
- -
M
科学研究和技术服务业
1,002,060.00 0.10
N
水利、环境和公共设施管理业
928,520.00 0.09
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
3,033,690.00 0.30
合计
83,436,670.73 8.12
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
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8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 002570
贝因美
306,600 4,022,592.00 0.39
2 600114
东睦股份
215,800 3,713,918.00 0.36
3 603268
松发股份
66,300 3,344,835.00 0.33
4 000609
绵石投资
190,200 3,033,690.00 0.30
5 002489
浙江永强
390,900 2,959,113.00 0.29
6 600529
山东药玻
135,470 2,880,092.20 0.28
7 600976
健民集团
89,800 2,867,314.00 0.28
8 600821
津劝业
243,500 2,865,995.00 0.28
9 000546
金圆股份
207,200 2,345,504.00 0.23
10 000529
广弘控股
196,600 2,319,880.00 0.23
注：投资者欲了解本报告期末投资的所有股票明细，应阅读登载于www.lionfund.com.cn网站的
年度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 002570
贝因美
3,999,021.00 0.39
2 000529
广弘控股
3,597,467.64 0.35
3 600114
东睦股份
3,497,020.00 0.34
4 603268
松发股份
3,485,636.00 0.34
5 000609
绵石投资
3,165,589.00 0.31
6 002738
中矿资源
3,138,274.50 0.31
7 002489
浙江永强
2,998,853.00 0.29
8 600995
文山电力
2,997,715.00 0.29
9 600821
津劝业
2,997,260.00 0.29
10 600976
健民集团
2,994,012.00 0.29
11 600529
山东药玻
2,789,164.93 0.27
12 000937
冀中能源
2,499,900.23 0.24
13 000546
金圆股份
2,498,641.29 0.24
14 603616
韩建河山
2,163,675.95 0.21
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第 28 页 共34 页
15 600166
福田汽车
1,999,964.00 0.19
16 601628
中国人寿
1,999,650.00 0.19
17 000839
中信国安
1,999,362.00 0.19
18 000407
胜利股份
1,999,239.00 0.19
19 002563
森马服饰
1,999,123.20 0.19
20 002457
青龙管业
1,998,835.00 0.19
注：本期累计买入金额按买卖成交金额,不考虑相关交易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 600995
文山电力
3,188,402.68 0.31
2 000407
胜利股份
2,763,709.54 0.27
3 002738
中矿资源
2,242,588.35 0.22
4 600702
沱牌舍得
1,963,871.38 0.19
5 000628
高新发展
1,856,648.17 0.18
6 000839
中信国安
1,748,008.00 0.17
7 000529
广弘控股
1,574,025.01 0.15
8 600166
福田汽车
1,301,520.00 0.13
9 000937
冀中能源
1,240,040.00 0.12
10 600158
中体产业
1,103,029.91 0.11
11 600348
阳泉煤业
987,021.00 0.10
12 601225
陕西煤业
983,995.00 0.10
13 300070
碧水源
982,657.42 0.10
14 600720
祁连山
980,619.53 0.10
15 600048
保利地产
973,512.00 0.09
16 300188
美亚柏科
963,733.90 0.09
17 002600
江粉磁材
944,783.31 0.09
18 603019
中科曙光
929,591.00 0.09
19 600803
新奥股份
922,884.15 0.09
20 002559
亚威股份
916,965.51 0.09
注：本期累计卖出金额按买卖成交金额,不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
112,204,184.54
卖出股票收入（成交）总额
28,615,934.92
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
第 29 页 共34 页
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券
44,847,000.00 4.36
2 央行票据
- -
3 金融债券
- -
其中：政策性金融债
- -
4 企业债券
230,092,500.00 22.38
5 企业短期融资券
259,162,000.00 25.21
6 中期票据
88,428,000.00 8.60
7 可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9 其他
- -
10 合计
622,529,500.00 60.55
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 019546
16国债18
450,000 44,847,000.00 4.36
2 127464
16京投债01
400,000 39,712,000.00 3.86
3 011699669
16京汽集SCP001
300,000 30,129,000.00 2.93
4 011698715
16中电投SCP013
300,000 29,925,000.00 2.91
5 011698809
16京能洁能
SCP005
300,000 29,889,000.00 2.91
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
第 30 页 共34 页
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期未投资股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
8.11.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本基金本报告期投资的前十名证券的发行主体,本报告期没有出现被监管部门
立案调查的情形,也没有出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情
形。
8.12.2
本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的
股票。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1
存出保证金
94,721.68
2
应收证券清算款
250,511.16
3
应收股利
-
4
应收利息
4,046,679.31
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
4,391,912.15
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
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8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数
(户)
户均持有的基
金份额
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
365 2,826,746.57 1,000,034,000.00 96.92% 31,728,496.30 3.08%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
本报告期末基金管理人的从业人员未持有本开放式基金基金份额。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究
部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金
0
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2016 年9 月22 日 ）基金份额总额
1,034,170,048.07
本报告期期初基金份额总额
-
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额
-
减:基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额
2,407,551.77
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动份额（份
额减少以"-"填列）
-
本报告期期末基金份额总额 1,031,762,496.30
注：总申购份额含红利再投、转换入份额,总赎回份额含转换出份额。
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
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§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，未召开本基金的基金份额持有人大会，没有基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，基金管理人于2016 年11月15日在《中国证券报》发布了《诺安基金管理有
限公司关于督察长变更的公告》、《诺安基金管理有限公司关于增聘高级管理人员的公告》的
公告。自2016年11月15日起，陈勇不再担任公司督察长，转任公司副总经理。自2016年
11月15日起，马宏任公司督察长。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期内，基金的投资组合策略没有重大改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金聘请的会计师事务所没有发生变更。
本报告期应支付给所聘任会计师事务所的审计费为4万元。截至本报告期末，该事务所已
提供审计服务的连续年限：4年。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
2016年6月，针对深圳证监局向公司出具的《关于对诺安基金管理有限公司采取暂停办理
相关业务措施的决定》，以及对相关人员的警示，公司高度重视，认真落实整改要求，加强制
度和风控措施，着力进一步加强公司内部控制和风险管理能力，一次性通过深圳证监局整改验
收。
本报告期内，本基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
诺安优选回报混合 2016年年度报告摘要
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11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元
数量 成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
中投证券
2 140,389,893.09 100.00% 129,307.30 100.00% -
注：1、本报告期租用证券公司交易单元的变更情况:
本报告期无租用证券公司交易单元的变更情况。
2、专用交易单元的选择标准和程序
基金管理人选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准为:
(1)、实力雄厚,信誉良好,注册资本不少于3 亿元人民币。
(2)、财务状况良好,各项财务指标显示公司经营状况稳定。
(3)、经营行为规范,最近两年未发生重大违规行为而受到中国证监会处罚。
(4)、内部管理规范、严格,具备健全的内控制度,并能满足基金运作高度保密的要求。
(5)、具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施符合代理本基金进行证券交易的需要,并
能为本基金提供全面的信息服务。
(6)、研究实力较强,有固定的研究机构和专门的研究人员,能及时为本基金提供高质量的咨询服
务。
基金管理人根据以上标准进行评估后确定证券经营机构的选择,与被选择的券商签订《专用证券
交易单元租用协议》。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
中投证券
30,145,080.82 100.00%5,421,200,000.00 100.00% - -
投资者对本报告书如有疑问，可致电本基金管理人全国统一客户服务电话：400-888-8998，
亦可至基金管理人网站 www.lionfund.com.cn查阅详情。
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诺安基金管理有限公司
2017年3月30日
