华夏大中华企业精选灵活配置混合型
证券投资基金（QDII ）
2016 年 年 度报 告 摘要
2016 年 12 月 31 日
基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年三月二十九日
华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
1
§ 1 重要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责
任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017 年 3
月 27 日复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、
投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中的财务资料经审计，普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
为本基金出具了无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自 2016 年 1 月 20 日起至 12 月 31 日止。
本年度报告摘要摘自年度报告正文， 投资者欲了解详细内容， 应阅读年度报
告正文。
华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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§ 2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金名 称
华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金
（QDII ）
基金简 称 华夏大 中华 混合 （QDII ）
基金主 代码 002230
交易代 码 002230
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016年1月20 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 174,602,561.45 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本 基 金通 过积 极 资产 配置和 组 合管 理， 追 求在 有效
控制风 险的 前提 下实 现基 金资产 的稳 健 、 持 续增 值 。
投资策 略
本 基 金将 根据 全 球宏 观经济 发 展走 向、 区 域经 济发
展 态 势、 中国 大 国战 略部署 、 经济 政策 、 法律 法规
等 可 能影 响证 券 市场 的重要 因 素的 分析 和 预测 ，分
析 和 比较 股票 、 债券 等不同 金 融工 具的 风 险收 益特
征 ， 并以 此为 依 据， 确定资 产 配置 比例 并 不时 进行
调整， 以保 持基 金资 产配 置的有 效性 。
业绩比 较基 准
30%* 富时中国 A 股 全股 指 数收益 率+30%* 富时中国
国际（ 不含 B 股） 全指 指 数收益 率+40%* 上证国债
指数收 益率
风险收 益特 征
本 基 金属 于混 合 基金 ，风险 与 收益 高于 债 券基 金与
货 币 市场 基金 ， 属于 较高风 险 、较 高收 益 的品 种。
本 基 金为 全球 证 券投 资基金 ， 除了 需要 承 担与 国内
证 券 投资 基金 类 似的 市场波 动 风险 之外 ， 本基 金还
面 临 汇率 风险 等 海外 市场投 资 所面 临的 特 别投 资风
险。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司
中 国 建 设 银 行 股 份 有 限
公司
信息披 露
负责人
姓名 张静 田青
联系电 话 400-818-6666 010-67595096
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400-818-6666 010-67595096 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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传真 010-63136700 010-66275853
2.4 境外资产托管人
项目 境外资 产托 管人
名称
英文 JPMorgan Chase Bank, National Association
中文 摩根大 通银 行
注册地 址 1111 Polaris Parkway, Columbus, OH 43240, U.S.A.
办公地 址 270 Park Avenue, New York, New York 10017-2070
邮政编 码 10017
2.5 信息披露方式
登载基 金 年 度报 告 正 文的 管理人 互联 网网 址 www.ChinaAMC.com
基金 年 度报 告 备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
§ 3 主要财 务指标 、 基金净值 表现及 利 润分配情 况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
2016 年 1 月 20 日（ 基金 合同生 效
日） 至 2016 年 12 月 31 日
本期已 实现 收益 24,017,083.38
本期利 润 35,524,655.87
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1833
本期加 权平 均净 值利 润率 16.63%
本期基 金份 额净 值增 长率 23.00%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2016 年末
期末可 供分 配利 润 27,512,038.19
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1576
期末基 金资 产净 值 214,846,081.01
期末基 金份 额净 值 1.230
3.1.3 累计 期末 指标 2016 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 23.00%
注： ①所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收
益水平 要低 于所 列数 字。
②本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他收 入 （ 不含 公允 价值 变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
③ 期末可供分配利润为期 末资产负债表中未分配利 润与未分配利润中已实现 部分的孰
低数。
④本基 金合 同 于 2016 年 1 月 20 日生 效。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额 净
值增长
率①
份额净值 增
长率标 准差
②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.32% 0.91% -0.56% 0.45% 1.88% 0.46%
过去六 个月 14.42% 0.86% 5.21% 0.47% 9.21% 0.39%
自 基 金 合 同 生
效起至 今
23.00% 1.00% 9.11% 0.67% 13.89% 0.33%
3.2.2 自 基 金 合同 生 效以 来 基金 份 额累 计 净值增 长 率变 动 及其 与 同期业 绩 比较 基
准收益率变动的比较
华夏大 中华 企业 精选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 （QDII ）
份额累 计净 值增长 率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2016 年 1 月 20 日 至 2016 年 12 月 31 日 ）
注：① 本基 金合 同 于 2016 年 1 月 20 日生 效。
②根据 华夏 大中 华企 业精 选灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 （QDII ）的基金 合 同规定 ，
本基金 自基 金合 同生 效之 日起 6 个月 内使 基金 的投 资组合 比例 符合 本基 金合 同第十 二部 分
“ 二、 投资 范围 ” 、 “ 四 、投 资限制 ” 的 有关 约定 。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率
的比较
华夏大 中华 企业 精选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 （QDII ）
自基金 合同 生效 以来 基金 每年净 值增 长率 及其 与同 期业绩 比较 基准 收益 率的 对比 图 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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注： 本基 金合 同于 2016 年 1 月 20 日 生效 ， 合 同生 效 当年按 实际 存续 期计 算 ， 不按整 个
自然年 度进 行折 算。
3.3 自基金合同生效以来基金的利润分配情况
本基金自基金合同生效以来无利润分配事项。
§ 4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
华夏基金管理有限公司成立于 1998 年 4 月 9 日，是经中国证监会批准成立
的首批全国性基金管理公司之一。 公司总部设在北京， 在北京、 上海 、 深圳、 成
都、 南京、 杭州、 广州 和青岛设有分公司， 在香港、 深圳、 上海设有子公司。 公
司是首批全国社保基金管理人、首批企业年金基金管理人、境内首批 QDII 基金
管理人、境内首只 ETF 基金管理人、境内首 只沪港通 ETF 基金管 理人、首批内
地与香港基金互认基金管理人、 首批基本养老保险基金投资管理人资格， 以及特
定客户资产管理人、 保险资金投资管理人， 香港子公司是首批 RQFII 基金管理人。
华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。
华夏基金以深入的投资研究为基础， 尽力捕捉市场机会， 为投资人谋求良好
的回报。 根据银河证券基金研究中心基金业绩统计报告， 在基金分类排名中 （截
至 2016 年 12 月 30 日数据） ， 华夏策略混合在 75 只灵活配置混合型基金 （股票
上限 80% ） 中排名第 7， 华夏医疗健康混合 A 及华夏兴华混合 A 分别在 58 只偏华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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股型基金( 股票上限 95%) 中排名第 10 和第 13 ，华夏沪深 300 指数增强 A 在 39
只增强指数股票型基金中排名第 12； 固定收益类产品中， 华夏理财 30 天债券在
38 只短期理财债券型基金中排名第 9， 华夏薪金宝货币在 194 只货币型基金中排
名第 13。
2016 年，在《中国证券报》主办的第十三届中国基金业金牛奖的评选中，
华夏基金获得 “2015 年度被动投资金牛基金公司 ”奖；在《上海证券报》主办
的第十三届中国 “金基金 ”奖评选中，华夏基金获得 “2015 年度金基金 ·债券
投资回报基金管理公司 ”奖。
在客户服务方面，2016 年，华夏基金继续以客户需求为导向，努力提高客
户使用的便利性和服务体验：（1）改进业务流程，客户可通过网上交易系统自
助办理退款、 重置密码、 上传换卡资料等业务， 还可自助办理资产证明和盖章对
账单，业务处理更加高效便捷；（2）增加交易渠道，与滴滴出行合作推 出滴滴
金桔宝理财， 并上线华夏财富网上交易系统， 增加直销定投通等功能， 为客户提
供更多优惠便捷的理财渠道， 提高交易便利性； （3） 开展“你定 ， 我 投 ”、 “客
户个性化白皮书 ”、 “2016 活期通年底晒账单 ”、2016 北京马拉松等系列宣传
活动，为客户提供多样化的关怀服务。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
阳琨
本 基 金 的
基金经
理 、 公 司
副总经
理 、 投 资
总监
2016-01-20 - 21 年
北京大 学 MBA 。 曾 任
宝 盈 基金 基 金经 理助
理 ， 益民 基 金投 资部
部 门 经理 ， 中国 对外
经 济 贸易 信 托投 资有
限 公 司财 务 部部 门经
理等 。 2006 年 8 月加
入 华 夏基 金 管理 有限
公 司 ，曾 任 策略 研究
员 、 股票 投 资部 副总
经 理 ，兴 和 证券 投资
基 金 基 金 经 理（2009
年 1 月 1 日至 2012
年 1 月 12 日期 间） 、
兴 华 证券 投 资基 金基
金经理 （2007 年 6 月
12 日至 2013 年 4 月华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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11 日 期间） 、 华夏 盛
世 精 选混 合 型证 券投
资 基 金 基 金 经 理
（2009 年 12 月 18 日
至 2015 年 9 月 1 日期
间）等 。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内， 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《公
开募集证券投资基金运作管理办法》 、 《证券 投资基金管理公司公平交易制度指
导意见》 、 《基金管理公司开展投资、 研究活动防控内幕交易指导意见》 、 基金
合同和其他有关法律法规， 本着诚实信用、 勤勉尽责、 安全高效的原则管理和运
用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，
没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 等法规
制定了 《华夏基金管理有限公司公平交易制度》 。 公司通过科学、 制衡的投资决
策体系， 加强交易分配环节的内部控制， 并通过工作制度、 流程和技术手段保证
公平交易原则的实现。 同时， 通过监察稽核、 事后分析和信息披露来保证公平交
易过程和结果的监督。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合， 制定并严格遵守相
应的制度和流程， 通过系统和人 工等方式在各环节严格控制交易公平执行。 报告
期内， 本基金管理人严格执行了 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》
和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。
本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合， 在不同时间窗下
（1 日内、3 日内、5 日内）的本年度同向交易价差进行了专项分析，未发现违
反公平交易原则的异常情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内， 未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量 5% 的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2016 年，财经事件频发，国际上有美元加息进程一波三折、英国脱欧、特
朗普当选美国新总统等多项黑天鹅事件， 国内亦有人民币汇率受到贬值压力、 银
行理财规模快速膨胀、房地产价格快速上涨引致严格限购等等。实体经济方面，
虽然总需求不振的现象依然困扰全球， 但库存周期的波动亦使得国内实体经济阶
段性温和复苏。A 股市场延续了 2015 年年中高点回落后的颓势，全年上证指数
跌幅达 12.3% ， 创业板指数跌幅更是高达 27.7% 。 具体而言， 年初股票市场在熔
断机制的冲击下大幅下跌，在 1 月内跌至年内低点 2638 点附近；其后，市场在
稳健类蓝筹股的带动下走出温和反弹的行情， 11 月末上证指数回到 3300 点附近。
板块方面， 低估值蓝筹板块表现相对稳健， 高估值成长股板块估值继续收缩， 前
几年牛市中估值膨胀较明显的中小市值股票则全年持续承压。 港股市场受益于深
港通的开通，在年内有估值修复的行情，其中行业龙头股及同 A 股估值差异较
大的成长股表现良好。
报告期内，本基金努力把握了 A 股及港股市场的投资机会，逐步提高了股
票投资比例。在 A 股方面采取以 “自下而上 ”选股为主的策略，在香港及海外
市场主要投资于同 A 股存在较明显估值差的股票。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2016 年 12 月 31 日，本基金份额净值为 1.230 元，本报告期份额净值
增长率为 23.00% ，同期业绩比较基准增长率为 9.11% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下一阶段，我们对 2017 年的市场抱有正面期望。我们认为中国宏观经
济的韧性可能超出市场普遍预期。 在本轮房地产市场的繁荣期间， 企业家们保持
了谨慎的扩张， 并未像历史上若干房地产繁荣时期那样大手笔拿地。 因此， 我们
认为由于房地产企业普遍财务状态稳健， 投资行为趋于理性， 未来一个阶段的实
体经济受房地产调控的影响亦可能优于悲观者的预期， 企业盈利仍将维持一段时华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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间的复苏。 海外方面由于美国新政府的政策实施具有一定的不确定性， 目前还难
以准确预期，需要密切观察新总统上台后如何实施其执政纲领。我们认为 2017
年的股票市场会越来越多地受到实体经济的影响， A 股市场波动可能加大。 因此，
在新的一年中， 我们将保持对个股选择的重要关注， 并将适度加大组合的波段操
作，以适应企业盈利节奏的变化。
香港及海外市场方面，我们认为港股通的正式实施将在 2017 年乃至更长的
时间里改变香港市场的投资人结构。我们继续看好相对 A 股有估值优势或有稀
缺价值的港股通受益标的。
珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任， 本基金将继续奉行华夏基
金管理有限公司 “为信任奉献回报 ”的经营理念， 规范运作， 审慎投资， 勤勉尽
责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内， 基金管理人持续加强合规管理、 风险控制和监察稽核工作。 在
合规管理方面， 公司制定了合规风险管理制度、 风险隔离制度、 员工违规违纪处
理制度， 修订了保密管理制度和员工培训制度， 进一步完善合规制度建设； 公司
开展多种形式的合规培训，重点加强了投资研究和基金销售业务条线的合规教
育， 不断提升员工的合规守法意识； 强化事前事中合规风险管理， 严格审核信息
披露文件、 基金宣传推介材料， 加强了对微信等新媒体宣传材料的合规审核， 防
范各类合规风险。 在风险管理方面， 公司秉承全员风险管理的理念， 采取事前防
范、 事中控制和事后监督等三 阶段工作， 加强对日常投资运作的管理和监控， 督
促投研交易业务的合规开展； 在监察稽核方面， 公司定期和不定期开展多项内部
稽核， 对投资研究、 基金交易、 市场销售、 后台运作等关键业务和岗位进行检查
监督，促进公司业务合规运作、稳健经营。
报告期内， 本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。 本基金管理人将
继续以风险控制为核心， 坚持基金份额持有人利益优先的原则， 提高监察稽核工
作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准
则、 中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定， 对基金所持有的投资品种华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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进行估值。 本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。 会
计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在 0.25% 以上时对所采用的相
关估值模型、 假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。 定价服务机构按照
商业合同约定提供定价服务。 其中， 本基金管理 人为了确保估值工作的合规开展，
建立了负责估值工作决策和执行的专门机构， 组成人员包括主管基金运营的公司
领导或其授权人、 督察长、 投资风控工作负责人、 证券研究工作负责人、 合规负
责人及基金会计工作负责人等， 以上人员具有丰富的风控、 证券研究、 合规、 会
计方面的专业经验。 同时， 根据基金管理公司制定的相关制度， 估值工作决策机
构的成员中不包括基金经理。 本报告期内， 参 与估值流程各方之间无重大利益冲
突。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内， 本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人
或者基 金资产净值低于五千万元的情形。
§ 5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期， 中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中， 严格遵守了
《证券投资基金法》 、 基金合同、 托管协议和其他有关规定， 不存在损害基金份
额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、 净值计算、 利润分 配等情况的
说明
本报告期， 本托管人按照国家有关规定、 基金合同、 托管协议和其他有关规
定， 对本基金的基金资产净值计算、 基金费用开支等方面进行了认真的复核， 对
本基金的投资运作方面进行了监督， 未发现基金管理人有损害基金份额持有人利
益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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会计报告、 投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或
者重大遗漏。
§ 6 审计报 告
普华永道中天审字(2017) 第 20569 号
华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金 （QDII ） 全体基金份 额持有人：
我们审计了后附的华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金
（QDII ） （以下简称 “ 华 夏大中华混合（QDII ） 基金 ” ）的财务报表，包括 2016
年 12 月 31 日的资产负债表、2016 年 1 月 20 日（基金合同生效日）至 2016 年
12 月 31 日止期间的利润表和所有者权益 （基金净值） 变动表以及财务报表附注。
6.1 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报表是华夏大中华混合 （QDII ） 基金的基金管理 人华夏
基 金 管 理 有 限 公 司 管 理 层 的 责 任 。 这 种 责 任 包 括 ： (1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中
国证券监督管理委员会( 以下简称“ 中国证监会”) 、 中国证券投资基金业协会( 以下
简称 “ 中 国 基 金 业 协 会 ”) 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编 制 财 务 报
表 ， 并 使 其 实 现 公 允 反 映 ； (2) 设 计 、 执 行 和 维 护 必 要 的 内 部 控 制 ， 以 使 财 务
报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
6.2 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。 我们按照
中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求
我们遵守中国注册会计师职业道德守则， 计划和执行审计工作以对财务报表是否
不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。
选择的审计程序取决于注册会计师的判断， 包括对由于舞弊或错误导致的财务报
表重大错报风险的评估。 在进行风险评估时， 注册会计师考虑与财务报表编制和
公允列报相关的内部控制， 以设计恰当的审计程序， 但目的并非对内部控制的有
效性发表意见。 审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信， 我们获取的审计证据是充分、 适当的， 为发表审计意见提供了基
础。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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6.3 审计意见
我们认为， 上述华夏大 中华混合 （QDII ） 基金 的财务报表在所有重大方面按
照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会、 中国基金业协会发布
的有关规定及允许的基金行业实务操作编制， 公允反映了华夏大中华混合 （QDII ）
基金 2016 年 12 月 31 日的财务状况以及 2016 年 1 月 20 日（基金 合同生效日）
至 2016 年 12 月 31 日止期间的经营成果和基金净值变动情况。
普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师 许康玮 赵雪
上海市湖滨路 202 号企业天地 2 号楼普华永道中心 11 楼
2017 年 3 月 10 日
§ 7 年度财 务报表
7.1 资产负债表
会计主体： 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）
报告截止日：2016 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款
22,710,731.43
结算备 付金
376,016.58
存出保 证金
45,517.58
交易性 金融 资产
192,627,239.15
其中： 股票 投资
192,627,239.15
基金投 资
-
债券投 资
-
资产支 持证 券投 资
-
衍生金 融资 产
-
买入返 售金 融资 产
-
应收证 券清 算款
-
应收利 息
3,452.18
应收股 利
-
应收申 购款
537,361.24
递延所 得税 资产
-
其他资 产
- 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
13
资产总 计
216,300,318.16
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债
-
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
-
应付赎 回款
811,323.40
应付管 理人 报酬
350,528.75
应付托 管费
68,158.36
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用
162,267.55
应交税 费
-
应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债
61,959.09
负债合 计
1,454,237.15
所有者权益：
实收基 金
174,602,561.45
未分配 利润
40,243,519.56
所有者 权益 合计
214,846,081.01
负债和 所有 者权 益总 计
216,300,318.16
注：① 报 告 截 止 日 2016 年 12 月 31 日 ， 基 金 份 额 净 值 1.230 元 ， 基 金 份 额 总 额
174,602,561.45 份。
②本基 金合 同 于 2016 年 1 月 20 日生 效， 本报 告期 自 2016 年 1 月 20 日至 2016 年 12
月 31 日。
7.2 利润表
会计主体： 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）
本报告期：2016 年 1 月 20 日（基金合同生效日） 至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民币元
项目 附注号
本期
2016 年 1 月 20 日（基金 合同生效日）华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
14
至 2016 年 12 月 31 日
一、收入
41,323,690.59
1. 利息 收入
553,918.65
其中： 存款 利息 收入
553,918.65
债券利 息收 入
-
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
-
其他利 息收 入
-
2. 投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
26,959,048.00
其中： 股票 投资 收益
26,159,846.22
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益
-
资产支 持证 券投 资收 益
-
衍生工 具收 益
-
股利收 益
799,201.78
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号填
列）
11,507,572.49
4. 汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列）
746,238.39
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列）
1,556,913.06
减：二、费用
5,799,034.72
1. 管理 人报 酬
3,656,054.45
2. 托管 费
710,899.31
3. 销售 服务 费
-
4. 交易 费用
1,286,260.59
5. 利息 支出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6. 其他 费用
145,820.37
三、 利润总额 （亏损 总额 以 “- ” 号填列）
35,524,655.87
减：所 得税 费用
-
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
35,524,655.87
注： 本基 金合 同于 2016 年 1 月 20 日 生效 ， 本 报告 期 自 2016 年 1 月 20 日至 2016 年 12
月 31 日。
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）
本报告期：2016 年 1 月 20 日（基金合同生效日） 至 2016 年 12 月 31 日 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
15
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 20 日（基金 合同生效日） 至 2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
430,488,511.77 - 430,488,511.77
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- 35,524,655.87 35,524,655.87
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-255,885,950.32 4,718,863.69 -251,167,086.63
其中：1.基 金申 购款 165,306,121.64 36,217,817.47 201,523,939.11
2.基金 赎回 款 -421,192,071.96 -31,498,953.78 -452,691,025.74
四、 本 期向 基金 份额 持有
人分配利润产生的基金
净值变 动 （ 净值 减少 以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
174,602,561.45 40,243,519.56 214,846,081.01
注： 本基 金合 同于 2016 年 1 月 20 日 生效 ， 本 报告 期 自 2016 年 1 月 20 日至 2016 年 12
月 31 日。
报表附注为财务报表的组成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
杨明辉
汪贵华
汪贵华
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 重要会计政策和会计估计
7.4.1.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 本会计报表的实际编制
期间为 2016 年 1 月 20 日（基金合同生效日）至 2016 年 12 月 31 日。
7.4.1.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.1.3 金融资产和金融负债的分类
1、金融资产的分类 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
16
金融资产于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产、 应收款项、 可供出售金融资产及持有至到期投资。 金融资产的分类取决
于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。 本基金目前暂无金融资产分类为可
供出售金融资产及持有至到期投资。
本基金目前持有的股票投资( 包括股票、 存托 凭证及信托凭证投资) 、 基金投
资、 债券投资、 资产支 持证券投资和衍生工具分类为以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产。 除衍生工 具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金
融资产列示外， 以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负
债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项， 包括银行存款、 买入返售金融
资产和各类应收款项等。 应收款项是指在活跃市场中没有报价、 回收金额固定或
可确定的非衍生金融资产。
2、金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融负债及其他金融负债。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债包括
交易性金融负债及衍生金融负债等。 本基金持有的其他金融负 债包括卖出回购金
融资产和各类应付款项等。
7.4.1.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 于交易日按公允
价值在资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，
取得时发生的相关交易费用计入当期损益； 支付的价款中包含已宣告但尚未发放
的现金股利、 债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息， 单独
确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产及金融负债按照公允价
值进行后续计量， 应收款项和其他金融负债采用实际利率法， 以摊余成本进行后
续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几
乎所有的风险和报酬已转移时， 终止确认该金融资产。 终止确认的金融资产的成
本按移动加权平均法于交易日结转。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
17
7.4.1.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资( 包括股票、存托凭证及信托凭证投资) 、基金投资、
债券投资、资产支持证券投资和衍生工具按如下原则确定公允价值并进行估值：
1、存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估
值日无交易， 但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影
响证券价格的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
2、存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发
生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件， 参考类似投资品
种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
3、当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实
际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值 。 估值技术包括参考熟悉情
况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、 参照实质上相同的其他
金融工具的当前公允价值、 现金流量折现法和期权定价模型等。 采用估值技术时，
尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。
7.4.1.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。 当本基金依法
有权抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时， 金融资产与金融负债按抵销后
的净额在资产负债表中列示。
7.4.1.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分
后的余额。 对于曾经实施份额拆分或折算的基金， 由于基金份额拆分或折算引起
的实收基金份额变动于基金份额拆分日或基金份额折算日根据拆分前或折算前
的基金份额数及确定的拆分或折算比例计算认列。 由于申购和赎回引起的实收基
金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。 对于已开放转换业务的基
金， 上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出
基金的实收基金减少。
7.4.1.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。 已实现平 准金指在申购或赎
回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
18
比例计算的金额。 未实现平准金指在申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中
包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的金额。 损益平准金于基金申购确
认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润。
7.4.1.9 收入/ （损失）的确认和计量
股票( 含股票、 存托凭证及信托凭证) 投资和基金投资在持有期间应取得的现
金股利和基金分红收益扣除股票和基金交易所在地适用的预缴所得税后的净额
确认为投资收益。 债券投资在持有期间应取得的按票面利 率计算的利息扣除在交
易所在地适用的预缴所得税后的净额确认为利息收入。 资产支持证券在持有期间
收到的款项， 根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部
分和投资收益部分， 将本金部分冲减资产支持证券投资成本， 并将投资收益部分
确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值
变动确认为公允价值变动损益； 处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确
认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算， 实际利率法与 直线
法差异较小的按直线法近似计算。
7.4.1.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计
算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算， 实际利率法与
直线法差异较小的按直线法近似计算。
7.4.1.11 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。 本基金收益以现金形式分配， 但基金份额持
有人可选择现金红利或将现金红利按分红权益再投资日的基金份额净值自动转
为基金份额进行再投资。 期末可供分配利润指期末资产负债表中未分配利润与未
分配利润中已实现收益的孰低数。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.1.12 外币交易
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
19
外币货币性项目， 于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币， 所产生的
折算差额直接计入汇兑损益科目。 以公允价值计量的外币非货币性项目， 于估 值
日采用估值日的即期汇率折算为人民币， 与所产生的折算差额直接计入公允价值
变动损益科目。
7.4.1.13 分部报告
本基金以内部组织结构、 管理要求、 内部报告制度为依据确定经营分部， 以
经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能
够在日常活动中产生收入、发生费用；（2）本基金管理人能够定期评价该组成
部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；（3）本基金能够取得该
组成部分的财务状况、 经营成果和现金流量等有关会计信息。 如果两个或多个经
营分部具有 相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个经营分部运作。
7.4.1.14 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作， 本基金
确定以下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设
如下：
1、对于特殊事项停牌股票，根据中国证监会公告[2008]38 号《关于 进一步
规范证券投资基金估值业务的指导意见》 ， 本基金参考 《中国证券业协会基金估
值工作小组关于停牌股票估值的参考方法》 对重大影响基金资产净值的特殊事项
停牌股票进行估值。
2、 对于在锁定期内的非公开发行股票， 根据中国证监会证监会计字[2007]21
号 《关于证券投资基金执行< 企业会计准则> 估 值业务及份额净值计价有关事项的
通知》 之附件 《非公开发行有明确锁定期股票的公允价值的确定方法》 ， 若在证
券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价低于非公开发行股票的初始投资成
本， 按估值日证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价 估值； 若在证券交易
所挂牌的同一股票的市场交易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本， 按锁
定期内已经过交易天数占锁定期内总交易天数的比例将两者之间差价的一部分
确认为估值增值。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
20
3、 在银行间同业市场交易的债券品种， 根据中国证监会证监会计字[2007]21
号 《关于证券投资基金执行< 企业会计准则> 估 值业务及份额净值计价有关事项的
通知》 采用估值技术确定公允价值。 本基金持有的银行间同业市场债券按现金流
量折现法估值， 具体估值模型、 参数及结果由中央国债登记结算有限责任公司独
立提供。
4、 对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定 收益品种( 可转换债券、 资产支
持证券和私募债券除外)，于 2015 年 3 月 20 日起按照中证指数有限公司根据 《中
国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估
值处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值。
5、本基金作为境外投资者在各个国家和地区证券市场的投资所得的相关税
负是基于其现行的税法法规。 各个国家和地区的税收规定可能发生变化， 或者实
施具有追溯力的修订， 从而导致本基金在正常的经营活动中， 部分交易和事项的
最终税务处理存在不确定性。 在计提和处理税收费用时， 本基金需要作出相关会
计估计。
7.4.2 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.3 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国建 设银 行股 份有 限公 司 （ “ 中国 建设 银行 ” ） 基金托 管人
摩根大 通银 行 基金境 外资 产托 管人
中信证 券股 份有 限公 司（ “ 中信证 券 ” ） 基金管 理人 的股 东
山东省 农村 经济 开发 投资 公司 基金管 理人 的股 东
POWER CORPORATION OF CANADA 基金管 理人 的股 东
青岛海 鹏科 技投 资有 限公 司 基金管 理人 的股 东
南方工 业资 产管 理有 限责 任公司 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.4 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.4.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.4.1.1 股票交易
金额单位：人民币元 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
21
关联方 名称
本期
2016 年 1 月 20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12 月 31 日
成交金 额 占当期 股票 成交 总额 的比 例
中信证 券 164,381,567.46 17.31%
7.4.4.1.2 权证交易
无。
7.4.4.1.3 债券交易
无。
7.4.4.1.4 债券回购交易
无。
7.4.4.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方 名称
本期
2016 年 1 月 20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12 月 31 日
当期佣 金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余
额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
中信证 券 153,087.80 20.97% 43,060.04 26.54%
注： 上述 佣金 按市 场佣 金率 计算 ， 以 扣除 由中 国证 券登 记结算 有限 责任 公司 收取 证管费 、
经手费 和由 券商 承担 的证 券结算 风险 基金 后的 净额 列示。
该类佣金协议的服务范围 还包括佣金收取方为本基 金提供的证券投资研究成 果和市场
信息服 务。
7.4.4.2 关联方报酬
7.4.4.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12
月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 3,656,054.45
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 712,639.82
注：① 支付 基金 管理 人的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 1.8% 的 年费 率计提 ，
逐日累 计至 每月 月底 ，按 月支付 。
②基金 管理 人报 酬计 算公 式为： 日基 金管 理人 报酬 ＝前一 日基 金资 产净 值 ×1.8%/ 当年华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
22
天数。
③客户 维护 费是 指基 金管 理人与 基金 销售 机构 约定 的用以 向基 金销 售机 构支 付客户 服
务及销 售活 动中 产生 的相 关费用 ， 该 费用 按照 代销 机 构所代 销基 金的 份额 保有 量作为 基数 进
行计算 ，从 基金 管理 人收 取的基 金管 理费 中列 支， 不属于 从基 金资 产中 列支 的费用 项目 。
7.4.4.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
710,899.31
注： ①支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 0.35% 的年 费率 计提 ， 逐 日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。
②基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值 ×0.35%/ 当 年天数 。
7.4.4.3 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
无。
7.4.4.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.4.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
7.4.4.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
无。
7.4.4.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方 名称
本期
2016 年 1 月 20 日 （基 金合 同生效 日） 至 2016 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行活 期存 款 14,570,632.72 545,578.09
摩根大 通银 行活 期存 款 8,140,098.71 -
注： 本 基金 的活 期银 行存 款 分别由 基金 托管 人中 国建 设银行 和基 金境 外资 产托 管人摩 根
大通银 行保 管， 按适 用利 率或约 定利 率计 息。
7.4.4.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
23
7.4.5 期末（2016 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.5.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.5.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通 日
流通受
限类型
认购
价格
期末
估值
单价
数量
（单
位： 股）
期末成 本
总额
期末
估值总 额
备
注
300583 赛托生 物 2016-12-29 2017-01-06
新发流
通受限
40.29 40.29 1,582 63,738.78 63,738.78 -
300587 天铁股 份 2016-12-28 2017-01-05
新发流
通受限
14.11 14.11 1,438 20,290.18 20,290.18 -
002840 华统股 份 2016-12-29 2017-01-10
新发流
通受限
6.55 6.55 1,814 11,881.70 11,881.70 -
002838 道恩股 份 2016-12-28 2017-01-06
新发流
通受限
15.28 15.28 681 10,405.68 10,405.68 -
300586 美联新 材 2016-12-26 2017-01-04
新发流
通受限
9.30 9.30 1,006 9,355.80 9,355.80 -
300591 万里马 2016-12-30 2017-01-10
新发流
通受限
3.07 3.07 2,397 7,358.79 7,358.79 -
300588 熙菱信 息 2016-12-27 2017-01-05
新发流
通受限
4.94 4.94 1,380 6,817.20 6,817.20 -
7.4.5.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票代 码 股票名 称 停牌日 期
停牌
原因
期末
估值
单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
（股）
期末成 本
总额
期末估 值
总额
备
注
603986 兆易创 新 2016-09-19
重大事
项
177.97 2017-03-13 195.77 400 9,304.00 71,188.00 -
300537 广信材 料 2016-10-12
重大事
项
48.79 2017-01-13 43.91 1,024 9,410.56 49,960.96 -
7.4.5.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.5.3.1 银行间市场债券正回购
无。
7.4.5.3.2 交易所市场债券正回购
无。
7.4.6 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.6.1 金融工具公允价值计量的方法 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
24
根据企业会计准则的相关规定， 以公允价值计量的金融工具， 其公允价值的
计量可分为三个层次：
第一层次：对存在活跃市场报价的金融工具，可以相同资产/ 负债在活跃市
场上的报价确定公允价值。
第二层次：对估值日活跃市场无报价的金融工具，可以类似资产/ 负债在活
跃市场上的报价为依据做必要调整确定公允价值； 对估值日不存在活跃市场的金
融工具，可以相同或类似资产/ 负债在非活跃市场上的报价为依据做必要调整确
定公允价值。
第三层次： 对无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的金融工具， 可以
其他反映市场参与者对资产/ 负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。
7.4.6.2 各层次金融工具公允价值
截至 2016 年 12 月 31 日止，本基金持有的以公允价值计量的金融工具第一
层次的余额为 192,627,239.15 元，第二层次的余额为 0 元，第三层次的余额为 0
元。
7.4.6.3 公允价值所属层次间的重大变动
对于特殊事项停牌的股票， 本基金将相关股票公允价值所属层次于其进行估
值调整之日起从第一层次转入第二层次或第三层次， 于股票复牌能体现公允价值
并恢复市价估值之日起从第二层次或第三层次转入第一层次。 对于持有的非公开
发行股票， 本基金于限售期内将相关股票公允价值所属层次列入第二层次， 于限
售期满并恢复市价估值之日起从第二层次转入第一层次。
7.4.6.4 第三层次公允价值本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量的金融工具第三层次公允价值本期未发生变
动。
§ 8 投资组 合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 192,627,239.15 89.06
其中： 普通 股 188,728,756.14 87.25 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
25
存托凭 证 3,898,483.01 1.80
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
其中： 远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金融 资 产 - -
6 货币市 场工 具 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 23,086,748.01 10.67
8 其他各 项资 产 586,331.00 0.27
9 合计 216,300,318.16 100.00
8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布
金额单位：人民币元
国家（ 地区 ） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
中国内 地 126,879,436.53 59.06
中国香 港 61,849,319.61 28.79
美国 3,898,483.01 1.81
合计 192,627,239.15 89.66
8.3 期末按行业分类的权益投资组合
金额单位：人民币元
行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
材料 52,481,255.01 24.43
工业 49,412,235.25 23.00
信息技 术 25,322,043.02 11.79
必需消 费品 18,526,736.73 8.62
非必需 消费 品 16,387,879.51 7.63
保健 12,821,031.58 5.97
能源 6,378,877.45 2.97
公用事 业 4,384,736.00 2.04
房地产 3,520,248.00 1.64 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
26
金融 3,392,196.60 1.58
电信服 务 - -
合计 192,627,239.15 89.66
注：以 上分 类采 用全 球行 业分类 标准 （GICS）。
8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的 前十名权益投资明细
金额单位：人民币元
序号
公司名 称
（英文 ）
公司名 称
（中文 ）
证券代 码
所在证
券市场
所属国
家（地
区)
数量
（股）
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（％）
1
DALIAN
ZHIYUN
AUTOMA
TION CO
LTD
智云股 份 300097 深圳
中国内
地
361,726 19,826,202.06 9.23
2
SHENWU
ENVIRON
MENTAL
TECHNOL
OGY CO
LTD
神雾环 保 300156 深圳
中国内
地
499,933 12,503,324.33 5.82
3
SHENWU
ENERGY
SAVING
CO LTD
神雾节 能 000820 深圳
中国内
地
400,000 11,560,000.00 5.38
4
KANGDE
XIN
COMPOSI
TE
MATERIA
L GROUP
CO LTD
康得新 002450 深圳
中国内
地
500,000 9,555,000.00 4.45
5
CSPC
PHARMA
CEUTICA
L GROUP
LTD
石药集 团
有限公 司
01093 香港
中国香
港
1,000,000 7,406,542.80 3.45
6
GUANGZ
HOU
AUTOMO
BILE
GROUP
广州汽 车
集团股 份
有限公 司
02238 香港
中国香
港
840,000 7,048,023.19 3.28 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
27
CO LTD
7
XINJIANG
GOLDWIN
D
SCIENCE
&
TECHNOL
OGY CO
LTD
新疆金 风
科技股 份
有限公 司
02208 香港
中国香
港
300,000 3,515,424.30 1.64
002202 深圳
中国内
地
200,000 3,422,000.00 1.59
8
WH
GROUP
LTD
万洲国 际
有限公 司
00288 香港
中国香
港
1,200,000 6,730,293.24 3.13
9
FUFENG
GROUP
LTD
阜丰集 团
有限公 司
00546 香港
中国香
港
1,900,000 6,475,357.89 3.01
10
DEHUA
TB NEW
DECORAT
ION
MATERIA
LS CO
LTD
兔宝宝 002043 深圳
中国内
地
459,950 5,321,621.50 2.48
注：① 所用 证券 代码 采用 当地市 场代 码。
②投资 者欲 了解 本报 告期 末基金 投资 的所 有权 益投 资 明细 ， 应 阅读 登载 于本 基 金管理 人
网站的 年度 报告 正文 。
8.5 报告期内权益投资组合的重大变动
8.5.1 累计买入金额超出 期末基金资产净值 2％或前 20 名的权益投资明细
金额单位：人民币元
序
号
公司名 称（ 英文 ） 证券代 码 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净
值比例 （% ）
1
DALIAN ZHIYUN
AUTOMATION CO LTD
300097 23,824,306.40 11.09
2
HUALAN BIOLOGICAL
ENGINEERING INC
002007 17,832,989.00 8.30
3
HENAN HUAYING
AGRICULTURAL
DEVELOPMENT CO LTD
002321 17,519,390.17 8.15
4
SHANDONG JINLING
MINING CO LTD
000655 16,566,719.61 7.71
5
XINXING DUCTILE IRON
PIPES CO LTD
000778 16,195,553.80 7.54 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
28
6
KANGDE XIN
COMPOSITE MATERIAL
GROUP CO LTD
002450 14,303,046.36 6.66
7
YUNNAN ALUMINIUM
CO LTD
000807 14,222,056.14 6.62
8
SHENWU
ENVIRONMENTAL
TECHNOLOGY CO LTD
300156 12,030,214.54 5.60
9
SHENWU ENERGY
SAVING CO LTD
000820 9,147,850.00 4.26
10
SHANDONG XIANTAN
CO LTD
002746 9,141,437.00 4.25
11 FAW CAR CO LTD 000800 8,864,813.74 4.13
12
SHANDONG MINHE
ANIMAL HUSBANDRY
CO LTD
002234 8,262,608.43 3.85
13
MUYUAN FOODSTUFF
CO LTD
002714 7,534,261.68 3.51
14
WULIANGYE YIBIN CO
LTD
000858 7,472,611.81 3.48
15
GUANGZHOU
AUTOMOBILE GROUP CO
LTD
02238 7,417,002.79 3.45
16
JIANGSU FASTEN CO
LTD
000890 7,028,479.00 3.27
17
TENCENT HOLDINGS
LTD
00700 7,027,643.88 3.27
18
CSPC
PHARMACEUTICAL
GROUP LTD
01093 6,992,219.26 3.25
19
HONG KONG
EXCHANGES &
CLEARING LTD
00388 6,788,283.38 3.16
20 WH GROUP LTD 00288 6,526,760.36 3.04
21
KWEICHOW MOUTAI CO
LTD
600519 6,505,771.04 3.03
22
DEHUA TB NEW
DECORATION
MATERIALS CO LTD
002043 6,318,143.00 2.94
23
HAINAN HAIDE
INDUSTRY CO LTD
000567 6,237,347.00 2.90
24
XINJIANG YILITE
INDUSTRY CO LTD
600197 6,130,976.77 2.85 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
29
25
HANGXIAO STEEL
STRUCTURE CO LTD
600477 5,978,065.00 2.78
26
CHINA MERCHANTS
SHEKOU INDUSTRIAL
ZONE HOLDINGS CO LTD
001979 5,830,981.62 2.71
27
TIANJIN REALTY
DEVELOPMENT GROUP
CO LTD
600322 5,726,929.70 2.67
28 FUFENG GROUP LTD 00546 5,561,961.49 2.59
29
SINOPEC SHANGHAI
PETROCHEMICAL CO
LTD
600688 5,261,649.57 2.45
30
BLACKCOW FOOD CO
LTD
002387 5,247,014.00 2.44
31
SHENZHEN REFOND
OPTOELECTRONICS CO
LTD
300241 5,145,073.00 2.39
32
JIANGXI ZHENGBANG
TECHNOLOGY CO LTD
002157 4,918,490.31 2.29
33
HUBEI XINYANGFENG
FERTILIZER CO LTD
000902 4,708,736.38 2.19
34 DONG-E-E-JIAO CO LTD 000423 4,703,057.00 2.19
35
JIANGXI BLACK CAT
CARBON BLACK CO LTD
002068 4,692,390.15 2.18
36 GEMDALE CORP 600383 4,649,645.00 2.16
37
HEFEI MEIYA
OPTOELECTRONIC
TECHNOLOGY INC
002690 4,645,736.51 2.16
38
QINGDAO KINGKING
APPLIED CHEMISTRY CO
LTD
002094 4,559,070.00 2.12
39
ALIBABA GROUP
HOLDING LTD
BABA 4,551,928.32 2.12
40
YANGTZE OPTICAL
FIBRE AND CABLE JOINT
STOCK LTD CO
06869 4,409,545.78 2.05
注： “买 入金 额 ” 按买 入 成交金 额 （成 交单 价乘 以 成交数 量 ） 填 列， 不考 虑 相关交 易费
用。
8.5.2 累计卖出金额超出 期末基金资产净值 2％或前 20 名的权益投资明细
金额单位：人民币元
序 公司名 称（ 英文 ） 证券代 码 本期累 计卖出 金额 占期末 基金 资产 净华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
30
号 值比例 （% ）
1
HUALAN BIOLOGICAL
ENGINEERING INC
002007 20,631,926.49 9.60
2
HENAN HUAYING
AGRICULTURAL
DEVELOPMENT CO LTD
002321 16,108,292.11 7.50
3
XINXING DUCTILE IRON
PIPES CO LTD
000778 15,138,301.86 7.05
4
SHANDONG JINLING
MINING CO LTD
000655 15,042,246.57 7.00
5
YUNNAN ALUMINIUM
CO LTD
000807 13,627,792.67 6.34
6
SHANDONG XIANTAN
CO LTD
002746 10,152,345.81 4.73
7
SHANDONG MINHE
ANIMAL HUSBANDRY
CO LTD
002234 9,208,176.80 4.29
8
MUYUAN FOODSTUFF
CO LTD
002714 8,599,972.09 4.00
9
XINJIANG YILITE
INDUSTRY CO LTD
600197 8,582,559.45 3.99
10 FAW CAR CO LTD 000800 8,385,051.07 3.90
11
DALIAN ZHIYUN
AUTOMATION CO LTD
300097 8,318,095.66 3.87
12
WULIANGYE YIBIN CO
LTD
000858 8,069,643.65 3.76
13
KWEICHOW MOUTAI CO
LTD
600519 7,569,070.90 3.52
14
JIANGSU FASTEN CO
LTD
000890 7,486,015.00 3.48
15
HAINAN HAIDE
INDUSTRY CO LTD
000567 6,680,818.70 3.11
16
TENCENT HOLDINGS
LTD
00700 6,479,177.60 3.02
17
SINOPEC SHANGHAI
PETROCHEMICAL CO
LTD
600688 5,974,444.65 2.78
18
HANGXIAO STEEL
STRUCTURE CO LTD
600477 5,913,134.02 2.75
19
JIANGXI ZHENGBANG
TECHNOLOGY CO LTD
002157 5,392,283.82 2.51
20
TIANJIN REALTY
DEVELOPMENT GROUP
600322 5,362,271.40 2.50 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
31
CO LTD
21
SHENZHEN REFOND
OPTOELECTRONICS CO
LTD
300241 5,347,730.83 2.49
22
QINGDAO KINGKING
APPLIED CHEMISTRY CO
LTD
002094 5,318,457.71 2.48
23
CHINA MERCHANTS
SHEKOU INDUSTRIAL
ZONE HOLDINGS CO LTD
001979 5,079,153.32 2.36
24
SUOFEIYA HOME
COLLECTION CO LTD
002572 5,003,138.84 2.33
25
KANGDE XIN
COMPOSITE MATERIAL
GROUP CO LTD
002450 4,883,097.98 2.27
26 DONG-E-E-JIAO CO LTD 000423 4,682,511.57 2.18
27
SHENZHEN DANBOND
TECHNOLOGY CO LTD
002618 4,475,808.45 2.08
28
SHANXI XISHAN COAL &
ELECTRICITY POWER CO
LTD
000983 4,324,227.81 2.01
注： “卖 出金 额 ” 按卖 出 成交金 额 （成 交单 价乘 以 成交数 量 ） 填 列， 不考 虑 相关交 易费
用。
8.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额
单位：人民币元
买入成 本（ 成交 ）总 额 553,276,117.41
卖出收 入（ 成交 ）总 额 398,316,296.97
注： “ 买 入成 本 ” 、 “ 卖 出收 入 ” 均 按买 卖成 交金 额 （ 成 交单价 乘以 成交 数量 ） 填 列， 不考
虑相关 交易 费用 。
8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
8.8 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 所 有 资 产 支 持 证 券 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
32
8.9 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 金 融 衍 生 品 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有金融衍生品。
8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
本基金本报告期末未持有基金。
8.11 投资组合报告附 注
8.11.1 报告期内， 本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求， 未发现本基金
投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
8.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 45,517.58
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 3,452.18
5 应收申 购款 537,361.24
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 586,331.00
8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§ 9 基金份 额持有 人 信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
33
持有人 户
数 （ 户 ）
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
6,077 28,731.70 7,861,853.85 4.50% 166,740,707.60 95.50%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员 持
有本基金
1,874,802.36 1.07%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
>100
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
50~100
§ 10 开 放式基 金份 额变动
单位：份
基金合 同生 效日 （2016 年1 月20日 ）基 金份 额总 额 430,488,511.77
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 165,306,121.64
减：基 金合 同生 效日 起至 报告期 期末 基金 总赎 回份 额 421,192,071.96
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 拆分 变动 份额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 174,602,561.45
§ 11 重大事 件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
根据本基金管理人发布的相关公告，孙毅先生自 2016 年 1 月 1 日起任华夏
基金管理有限公司副总经理， 自 2016 年 6 月 30 日起不再担任华夏基金管理有限
公司副总经理。
本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
34
本基金本报告期投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金本报告期应支付给普华永道中天会计师事务所 （特殊普通合伙） 的报
酬为 60,000 元人民币。截至本报告期末，该事务所已向本基金提供 1 年的审计
服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本基金管理人、 基金托管人涉及托管业务的部门及其高级管理人员在本报告
期内未受到任何处分。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名 称
交易单
元数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票 成
交总额 的比 例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中投证 券 2 347,801,692.11 36.62% 254,347.52 34.84% -
中信证 券 1 164,381,567.46 17.31% 153,087.80 20.97% -
方正证 券 1 154,431,418.48 16.26% 66,606.21 9.12% -
华福证 券 1 102,696,601.76 10.81% 75,102.48 10.29% -
CICC - 76,029,179.34 8.01% 95,036.51 13.02% -
中国银 河证 券 1 24,809,311.38 2.61% 23,105.40 3.17% -
MORGAN
STANLEY
- 20,819,824.47 2.19% 10,175.88 1.39% -
CREDIT
SUISSE
- 19,649,924.73 2.07% 9,290.36 1.27% -
BOCI
SECURITIES
- 17,073,932.35 1.80% 25,610.90 3.51% -
爱建证 券 1 14,701,064.96 1.55% 10,751.23 1.47% -
国联证 券 2 7,368,595.65 0.78% 6,862.40 0.94% -
注：① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。 华夏大中华企业精选灵活配置混合型证券投资基金（QDII ）2016 年年度报告 摘要
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ⅱ公司 财务 状况 良好 。
ⅲ有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ有较 强的 研究 能力 ， 能 及时 、 全 面 、 定 期提 供质 量较高 的宏 观 、 行 业 、 公 司和证 券市
场研究 报告 ，并 能根 据基 金投资 的特 殊要 求， 提供 专门的 研究 报告 。
ⅴ建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
②券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金 管理 人组 织相 关人 员依据 交易 单元 选择 标准 对交易 单元 候选 券商 的服 务质量 和
研究实 力进 行评 估， 确定 选用交 易单 元的 券商 。
ⅱ协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③本基 金合 同 于 2016 年 1 月 20 日生 效， 除本 表列 示 外， 本基 金还 选择 了安 信 证券 、 财
富里昂 、 高华 证券 、 广发 证券 、 广 州证 券 、 国 联证 券、 国泰 君安 证券 、 华融 证券 、 华 鑫证 券 、
上海证 券 、 太 平洋 证券 、 西部证 券 、 西 南证 券、 信 达证券 、 中金 公司 、 中 信 建投证 券 、 申 万
宏源证 券 、 天 风证 券、 兴 业证券 的交 易单 元作 为本 基金交 易单 元 ， 本 报告 期 无股票 交易 及应
付佣金 。
④在上 述租 用的 券商 交易 单元中 ， 天风 证券 、 华 福 证券 、 爱 建证 券、 兴业 证 券的部 分交
易单元 为本 基 金 本期 新增 的交易 单元 。本 期没 有剔 除的券 商交 易单 元。
⑤此处 股票 交易 含股 票 、 存 托凭证 及信 托凭 证交 易 ， 佣 金指基 金通 过单 一券 商进 行股票 、
基金等 交易 而合 计支 付该 券商的 佣金 合计 。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 基金交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成 交 总
额 的比 例
成交金 额
占当期 基
金成交 总
额的比 例
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华夏基金管理有限公司
二〇一七年三月二十九日
