国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
国 泰 新经 济 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金
2016 年 年度 报告 摘要
2016 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 国泰 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 招商 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ：二 〇一七 年三 月二十 八日国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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§ 1
重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事 签字 同意 ，并 由董 事长签 发。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司 根 据本 基金 合同 约 定， 于 2017 年 3 月 24 日 复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并 不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在 作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告的财务资料经审计 ，普华永道中天会计师事 务所（特殊普通合伙）为 本基金出具了无保
留意见 的审 计报 告， 请投 资者注 意阅 读。
本报告 期 自 2016 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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§ 2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 国泰新 经济 灵活 配置 混合
基金主 代码 000742
交易代 码 000742
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 9 月 16 日
基金管 理人 国泰基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 495,566,344.77 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标 在严格 控制 风险 的前 提下 ，追求 基金 资产 的长 期稳 健增值 。
投资策 略
本基金 将充 分发 挥基 金管 理人对 于成 长股 、 创新 型 公司的 投资 优势 ， 捕捉
新经济 背景 下涌 现的 投资 机会 ， 为 持有 人的 财富 增 长作出 贡献 。 新经 济主
题 是 指 在 原 来 粗 放 的 经 济 发 展 方 式 转 变 成 为 科 学 的 可 持 续 的 发 展 方 式 过
程中所 蕴含 的投 资机 会 ， 包括在 此过 程中 受益 的行 业和公 司 、 诞 生的 新兴
行业和 公司 。 如节 能环 保 、 高 端装 备制 造、 新一 代 信息技 术 、 生 物、 新材
料、 新能 源和 新能 源汽 车 等政府 确定 的七 大战 略性 新兴产 业 。 本 基金 将根
据中国 经济 结构 转型 进程 的深入 ，动 态调 整新 经济 主题的 范畴 界定 。
1、大 类资 产配 置策 略
本基金 的大 类资 产配 置主 要通过 对宏 观经 济运 行状 况、 国家 财政 和货 币政
策、 国 家产 业政 策以 及资 本市场 资金 环境 、 证 券市 场走势 的分 析， 预测 宏
观经济 的发 展趋 势， 并据 此 评价未 来一 段时 间股 票、 债 券市场 相对 收益 率，
主动调 整股 票 、 债 券类 资 产在给 定区 间内 的动 态配 置， 以使 基金 在保 持总
体风险 水平 相对 稳定 的基 础上， 优化 投资 组合 。
2、股 票投 资策 略
国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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本基金 股票 投资 以定 性和 定量分 析为 基础 ， 从基 本 面分析 入手 。 根据 个股
的估值 水平 优选 个股 ， 重 点配置 当前 业绩 优良 、 市 场认同 度较 高、 在可 预
见的未 来其 行业 处于 景气 周期中 的股 票。
3、固 定收 益品 种投 资策 略
由于流 动性 管理 及策 略性 投资的 需要 ， 本 基金 将进 行国债 、 金 融债、 企业
债等固 定收 益类 证券 以及 可转换 债券 的投 资 。 本 基 金采用 的固 定收 益品 种
主要投 资策 略包 括： 久期 策略、 期限 结构 策略 和个 券选择 策略 等。
另外， 本基 金在 中小 企业 私募债 的投 资中 ， 将 利用 自下而 上的 公司 、 行 业
层面定 性分 析 ， 结 合 Z-Score 、KMV 等 数量 分析 模型 ， 测 算中 小企 业私 募
债 的 违 约 风 险 。 考 虑 海 外 市 场 高 收 益 债 违 约 事 件 在 不 同 行 业 间 的 明 显 差
异， 根据 自上 而下 的宏 观 经济及 行业 特性 分析 ， 从 行业层 面对 中小 企业 私
募债违 约风 险进 行多 维度 的分析 。 个券 的选 择基 于 风险溢 价与 通过 公司 内
部模型 测算 所得 违约 风险 之间的 差异 ， 结 合流 动性 、 信息 披露、 偿债 保障
等方面 的考 虑。
4、股 指期 货投 资策 略
本基金 管理 人将 充分 考虑 股指期 货的 收益 性 、 流 动 性及风 险特 征 ， 通 过资
产配置 、 品 种选 择， 谨 慎 进行投 资， 旨在 通过 股指 期货实 现基 金的 套期 保
值。
5、权 证投 资策 略
权证为 本基 金辅 助性 投资 工具 ， 其 投资 原则 为有 利 于基金 资产 增值 。 本基
金在权 证投 资方 面将 以价 值分析 为基 础 ， 在 采用 数 量化模 型分 析其 合理 定
价的基 础上 ， 立 足于 无风 险套利 ， 尽 力减 少组 合净 值波动 率， 力求 稳健 的
超额收 益。
业绩比 较基 准 50%× 沪深 300 指数 收益 率 + 50%× 中证 综合 债券 指 数收益 率
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 其 预期风 险 、 预 期收 益高 于 货币市 场基 金和 债券 型
基金， 低于 股票 型基 金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 国泰基 金管 理有 限公 司 招商银 行股 份有 限公 司 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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信息披露
负责人
姓名 李永梅 张燕
联系电 话 021-31081600 转 0755-83199084
电子邮 箱 xinxipilu@gtfund.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服 务电 话 （021 ） 31089000 ， 400-888-8688 95555
传真 021-31081800 0755-83195201
2.4 信息披露方式
登 载 基 金 年 度 报 告 摘 要 的 管 理 人 互 联
网网址
www.gtfund.com
基金年 度报 告备 置地 点 上海市 虹口 区公 平 路 18 号 8 号 楼嘉 昱大 厦 16 层-19 层
§ 3
主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 2016 年 2015 年
2014 年 9 月 16 日 （基
金合同生效日）至
2014 年 12 月 31 日
本期已 实现 收益 33,047,039.36 249,067,598.10 56,959,940.62
本期利 润 -21,050,339.06 285,988,106.61 82,276,870.89
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0532 0.6647 0.1204
本期基 金份 额净 值增 长率 0.16% 71.17% 11.00%
3.1.2 期末数据和指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.5373 0.7001 0.0866
期末基 金资 产净 值 802,177,927.73 763,682,815.57 618,639,042.30
期末基 金份 额净 值 1.619 1.900 1.110
注： （1 ） 本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、 投 资收益 、 其 他收 入 （ 不含 公允价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益；
（2） 所 述基 金业 绩指 标不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用， 计 入费 用 后实际 收益 水平 要
低于所 列数 字。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
① －③ ②－④
过去三 个月 1.12% 0.31% 0.19% 0.38% 0.93% -0.07%
过去六 个月 1.77% 0.71% 2.80% 0.39% -1.03% 0.32%
过去一 年 0.16% 1.60% -4.24% 0.70% 4.40% 0.90%
自基金 合同 生
效起至 今
90.31% 2.16% 27.80% 0.99% 62.51% 1.17%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
自基金 合同 生效 以来 份额 累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图
(2014 年 9 月 16 日至 2016 年 12 月 31 日)
注：本 基金 的建 仓期 为 6 个月， 本基 金 在 6 个 月建 仓期结 束时 ，各 项资 产配 置比例 符合 合同 约
定。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
自基金 合同 生效 以来 基金 净值增 长率 与业 绩比 较基 准收益 率的 对比 图
注： （1 ）2014 年计 算期 间为本 基金 的合 同生 效 日 2014 年 9 月 16 日至 2014 年 12 月 31 日，未
按整个 自然 年度 进行 折算 ；
（2） 本基 金在 6 个 月建 仓 期结束 时， 各项 资产 配置 比例符 合合 同约 定。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
单位： 人民 币元
年度
每10 份 基金
份额分 红数
现金形 式发 放总
额
再投资 形式 发放 总
额
年度利 润分 配合
计
备注
2016 年 2.850 135,513,751.59 10,991,068.89 146,504,820.48 -
2015 年 - - - - -
2014 年 - - - - -
合计 2.850 135,513,751.59 10,991,068.89 146,504,820.48 -
§ 4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
国泰基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 3 月 5 日 ， 是经中 国证 监会 证监 基字[1998]5 号 文批 准的国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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首批规 范的 全国 性基 金管 理公司 之一 。公 司注 册资 本为 1.1 亿元 人民 币， 公 司注册 地为 上海 ，并 在
北京和 深圳 设有 分公 司。
截至 2016 年 12 月 31 日， 本基金 管理 人共 管理 78 只 开放式 证券 投资 基金 ：国 泰金鹰 增长 混合
型证券 投资 基金 、国 泰金 龙系列 证券 投资 基金 （包 括 2 只子 基金 ，分 别为 国 泰金龙 行业 精选 证券 投
资基金 、 国 泰金 龙债 券证 券投资 基金 ） 、 国泰 金马 稳 健回报 证券 投资 基金 、 国 泰货币 市场 证券 投资 基
金、国泰金鹿保本增值混 合证券投资基金、国泰金 鹏蓝筹价值混合型证券投 资基金、国泰金鼎价值
精选混 合型 证券 投资 基金 （ 由金鼎 证券 投资 基金 转型 而来） 、 国泰 金牛 创新 成长 混合型 证券 投资 基金 、
国泰沪 深 300 指 数证 券投 资基金 （由 国泰金 象保 本 增值混 合证 券投 资基 金转 型而来 ） 、 国 泰双 利债 券
证券投 资基 金 、 国 泰区 位 优势混 合型 证 券 投资 基金 、 国 泰中 小盘 成长 混合 型 证券投 资基 金 （LOF ） （由
金盛证 券投 资基 金转 型而 来） 、 国 泰纳 斯达 克 100 指 数证券 投资 基金、 国泰 价 值经典 混合 型证 券投 资
基金 （LOF ） 、 上证 180 金 融交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金、 国泰 上证 180 金融交 易型 开放 式指 数
证券投资基金联接基金、 国泰保本混合型证券投资 基金、国泰事件驱动策略 混合型证券投资基金、
国泰信用互利分级债券型 证券投资基金、国泰成长 优选混合型证券投资基金 、国泰大宗商品配置证
券投资 基金(LOF) 、 国泰信用债券 型证 券投 资基 金、 国泰现 金管 理货 币市 场基 金、 国 泰金 泰平 衡混 合
型证券 投资 基金 （由 金泰 证券投 资基 金转 型而 来） 、 国泰民 安增 利债 券型 发起 式证券 投资 基金 、 国 泰
国证房 地产 行业 指数 分级 证券投 资基 金、 国泰 估值 优势混 合型 证券 投资 基金 （LOF ） （由国泰估 值 优
势可分 离交 易股 票型 证券 投资基 金封 闭期 届满 转换 而来） 、 上 证 5 年期 国债 交 易型开 放式 指数 证券 投
资基金 、国 泰上 证 5 年期 国债交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 联接 基金 、纳 斯达克 100 交易 型开 放
式指数证券投资基金、国 泰中国企业境外高收益债 券型证券投资基金、国泰 黄金交易型开放式证券
投资基金、国泰美国房地 产开发股票型证券投资基 金、国泰国证医药卫生行 业指数分级证 券投资基
金、国泰淘金互联网债券 型证券投资基金、国泰聚 信价值优势灵活配置混合 型证券投资基金、国泰
民益灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 （LOF ） 、 国泰国 策驱动 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、 国 泰浓 益
灵活配置混合型证券投资 基金、国泰安康养老定期 支付混合型证券投资基金 、国泰结构转型灵活配
置混合 型证 券投 资基 金、 国泰金 鑫股 票型 证券 投资 基金 （由金 鑫证 券投 资基 金转型 而来 ） 、 国泰 新 经
济灵活配置混合型证券投 资基金、国泰国证食品饮 料行业指数分级证券投资 基金、国泰创利债券型
证券投 资基 金 （由 国 泰 6 个月短 期理 财债 券型 证券 投资基 金转 型而 来） 、 国泰 策略收 益灵 活配 置混 合
型证券 投资 基金 （由 国泰 目标收 益保 本混 合型 证券 投资基 金转 型而 来） 、国 泰 深证 TMT50 指数 分级
证券投资基金、国泰国证 有色金属行业指数分级证 券投资基金、国泰睿吉灵 活配置混合型证券投资
基金、国泰兴益灵活配置 混合型证券投资基金、国 泰生益灵活配置混合型证 券投资基金、国泰互联
网+ 股票 型证 券投 资基 金、 国泰央 企改 革股 票型 证券 投资基 金 、 国 泰新 目标 收 益保本 混合 型证 券投 资国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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基金、国泰全球绝对收益 型基金优选证券投资基金 、国泰鑫保本混合型证券 投资基金、国泰大健康
股票型证券投资基金、国 泰民福保本混合型证券投 资基金、国泰 黄金交易型 开放式证券投资基金联
接基金 、 国 泰融 丰定 增灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 国泰国 证新 能源 汽车 指数 证券投 资基 金 （LOF ）
（由国泰国证新能源汽车 指数分级证券投资基金转 型而来，国泰国证新能源 汽车指数分级证券投资
基金由 中小 板 300 成 长交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金转 型而 来） 、 国 泰民 利 保本混 合型 证券 投资 基
金、国泰中证军工交易型 开放式指数证券投资基金 、国泰中证全指证券公司 交易型开放式指数证券
投资基金、国泰添益灵活 配置混合型证券投资基金 、国泰福益灵活配置混合 型证券投资基金、国泰
创业板 指数 证券 投资 基金 （LOF ） 、 国泰鸿益 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金、 国泰景 益灵 活配 置混 合
型证券 投资 基金、 国泰 泽 益灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、 国 泰丰益 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金、
国泰鑫益灵活配置混合型 证券投资基金、国泰信益 灵活配置混合型证券投资 基金、国泰利是宝货币
市场基金、国泰安益灵活 配置混合型证券投资基金 、国泰普益灵活配置混合 型证券投资基金、国泰
民惠收 益定 期开 放债 券型 证券投 资基 金。 另 外， 本基 金管理 人 于 2004 年 获得 全 国社会 保障 基金 理事
会社保 基金 资产 管理 人资 格， 目 前受 托管 理全 国社 保基金 多个 投资 组合 。2007 年 11 月 19 日， 本 基
金管理 人获 得企 业年 金投 资管理 人资 格。2008 年 2 月 14 日 ，本 基金 管理 人成 为首批 获准 开展 特 定
客户资 产管 理业 务 （ 专户 理财 ） 的基 金公 司之 一， 并于 3 月 24 日 经中 国证 监 会批准 获得 合格 境内 机
构投资 者（QDII ）资格， 囊括了 公募 基金 、社 保、 年金、 专户 理财 和 QDII 等 管理业 务资 格。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
彭凌志
本基金 的基 金
经理、 国泰 互
联网+ 股 票、 国
泰金鹿 保本 混
合、国 泰金 泰
平衡混 合的 基
金经理
2015-12-0
1
- 10 年
硕士研 究生 。2002 年 7 月至 2004
年 7 月在上 海良 友集 团有 限责任
公司任 资产 管理 部科 员，2004 年
9 月至 2007 年 3 月在 上海 交通大
学学习 ，2007 年 3 月至 2015 年 8
月 在 平 安 资 产 管 理 有 限 责 任 公 司
任投资 经理 。2015 年 9 月 加入国
泰基金 管理 有限 公司 ，2015 年 12
月 起 任 国 泰 互 联 网+ 股 票 型 证 券
投 资 基 金 和 国 泰 新 经 济 灵 活 配 置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经
理，2016 年 6 月 起兼 任国 泰金鹿
保 本 增 值 混 合 证 券 投 资 基 金 的 基
金经理 ，2017 年 1 月 起兼 任国泰国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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金 泰 平 衡 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经 理。
周伟锋
本基金 的基 金
经理
2015-01-2
6
2016-12-14 9 年
硕 士 研 究 生 。 曾 任 中 国 航 天 科 技
集 团 西 安 航 天 发 动 机 厂 技 术 员 ，
2008 年 7 月 加盟 国泰 基金 ，历任
研究员 ，高 级研 究员 ，2012 年 1
月至 2013 年 6 月 任国 泰金 鹰增长
证 券 投 资 基 金 、 国 泰 中 小 盘 成 长
股票型 证券 投资 基金 （LOF ） 的 基
金经理 助理 ，2013 年 6 月至 2014
年 7 月任国 泰中 小盘 成长 股票型
证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 ，2014
年 3 月起兼 任国 泰价 值经 典灵活
配置混 合型 证券投 资基 金 （LOF ）
（ 由 原 国 泰 价 值 经 典 混 合 型 证 券
投资基 金 （LOF ） 变更 而来 ， 国 泰
价 值 经 典 混 合 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ） 由国泰价 值经 典股 票型证
券投资 基金 （LOF ） 更名而 来） 的
基金经 理， 2015 年 1 月至 2016 年
12 月任 国泰 新经 济灵 活配 置混合
型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 ，
2015 年 5 月 起兼 任国 泰金 鹰增长
灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
（ 由 原 国 泰 金 鹰 增 长 混 合 型 证 券
投 资 基 金 变 更 注 册 而 来 ， 国 泰 金
鹰 增 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 由 国
泰 金 鹰 增 长 证 券 投 资 基 金 变 更 而
来）的 基金 经理 ，2015 年 8 月至
2016 年 8 月 兼任 国泰 互 联网+ 股
票 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 ，
2016 年 8 月 起兼 任国 泰金 鹿保本
增 值 混 合 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经
理。
注：1、 此处 的任 职日 期和 离任日 期 均 指公 司决 定生 效之日 ， 首 任基 金经 理， 任职日 期为 基金 合
同生效 日。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券法 》 、 《 证券投资基金法 》 、 《 基金 管理公司公平交易
制度指导意见》等有关法 律法规的规定，严格遵守 基金合同和招募说明书约 定，本着诚实信用、勤
勉尽责、最大限度保护投 资人合法权益等原则管理 和运用基金资产，在控制 风险的基础上为持有人国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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谋求最大利益。本报告期 内，本基金运作合法合规 ，未发生损害基金份额持 有人利益的行为，未发
生内幕交易、操纵市场和 不当关联交易及其他违规 行为，信息披露及时、准 确、完整，本基金与本
基金管理人所管理的其他 基金资产、投资组合与公 司资产之间严格分开、公 平对待，基金管理 小组
保持独立运作，并通过科 学决策、规范运作、精心 管理和健全内控体系，有 效保障投资人的合法权
益。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
本基金 管理 人根 据相 关法 规要求 ， 制 定了 《公 平交 易管理 制度 》 ， 制度 规范 了 公司各 部门 相关 岗
位职责 ， 适 用于 公司 所有 投资品 种的 一级 市场 申购 、 二 级市场 交易 等所 有投 资管理 活动 ， 包 括授 权 、
研究分析、投资决策、交 易执行、业绩评估等投资 管理活动相关的各个环节 ，旨在规范交易行为，
严禁利 益输 送， 保证 公平 交易， 保护 投资 者合 法权 益。
（一）公司投资和研究部 门 不断完善研究方法和投 资决策流程，提高投资决 策的科学性和客观
性，确 保各 投资 组合 享有 公平的 投资 决策 机会 ，建 立公平 交易 的制 度环 境。
（二）公司制定投资授权 机制，明确各投资决策主 体的职责和权限划分，合 理确定各投资组合
经理的 投资 权限 ，超 过投 资权限 的操 作需 要经 过严 格的审 批程 序。
（三）公司对各投资组合 信息进行有效的保密管理 ，不同投资组合经理之间 的重大非公开投资
信息相 互隔 离。
（四）公司实行集中交易 制度，严格隔离投资管理 职能与交易执行职能，确 保各投资组合享有
公平的 交易 执行 机会 。并 在交易 执行 中对 公平 交易 进行实 时监 控。
（五 ）公司严格控制不同 投资组合之间的同日反向 交易，严格禁止可能导致 不公平交易和利益
输送的 同日 反向 交易 。
（六） 公司 相关部 门定 期 对管理 的不 同投 资组 合的 整体收 益率 差异、 分投 资 类别的 收益 率差 异、
不同时 间窗 下同 向交 易和 反向交 易的 交易 价差 等进 行分析 ，并 评估 是否 符合 公平交 易原 则。
（七）公司相关部门建立 有效的异常交易行为日常 监控和分析评估制度，对 交易过程进行定期
检查， 并将 检查 结果 定期 向公司 风险 管理 委员 会汇 报。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金管理公司公平交易制度 指导意见》的相关
规定，通过严格的内部风 险控制制度和流程，对各 环节的投资风险和管理风 险进行有效控制，确保
公平对 待所 管理 的所 有基 金和投 资组 合， 切实 防范 利益输 送行 为。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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（一） 本基 金管 理人 所管 理的基 金或 组合 间同 向交 易价差 分析
根据证监会公平交易指导 意见，我们计算了公司旗 下基金、组合同日同向交 易纪录配对。通过
对这些 配对 的交 易价 差分 析， 我们 发现 有效 配对 溢 价率均 值大 部分 在 1% 数量 级及以 下 ， 且 大部 分溢
价率均 值通 过 95% 置 信度 下等 于 0 的 t 检验 。
（二） 扩展 时间 窗口 下的 价差分 析
本基金 管理 人选 取 T=3 和 T=5 作 为扩 展时 间窗 口， 将基金 或组 合交 易情 况分 别在这 两个 时间 窗
口内作平均，并以此为依 据，进行基金或组合间在 扩展时间窗口中的同向交 易价差分析。对于有足
够多观 测样 本的 基金 配对 （样本 数 ≥ 30 ） ， 溢价 率均 值大部 分 在 1% 数 量级 及以 下。
（三） 基金 或组 合间 模拟 溢价金 额分 析
对于不 能通 过溢 价率 均值 为零 的 t 检验 的基 金组 合 配对、 对于 在时 间窗 口中 溢价率 均值 过大 的
基金组合配对，已要求基 金经理对价差作出了解释 ，根据基金经理解释公司 旗下基金或组合间没有
可能导 致不 公平 交易 和利 益输送 的行 为。
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
本报告期内，本基金与本 基金管理人所管理的其他 投资组合未发生大额同日 反向交易。本报告
期内， 未发 现本 基金 有可 能导致 不公 平交 易和 利益 输送的 异常 交易 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2016 年股 票市 场在 年初 经 历了较 大调 整， 随后 整体 处于一 个震 荡攀 升格 局中 。 随着 脱虚 向实 以
及供给侧改革等政策的执 行，传统行业上市公司的 盈利得到了显著恢复，与 此对应，盈利改善较大
的白酒 、煤 炭等 和估 值较 低的如 银行 、家 电、 建筑 等传统 行业 表现 较好 。
2016 年我 们始 终坚 持从 行 业景气 度、 企业 成长 性及 估值等 几个 维度 来精 选个 股。 全 年我 们重 点
投资了 新能 源汽 车、 白酒 、电子 、煤 炭等 行业 ，为 超越业 绩基 准奠 定了 基础 。
4.4.2 报告 期内基金的业绩 表现
本基金 在 2016 年度 的净 值 增长率 为 0.16% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率为-4.24% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望 2017 年， 一方 面我 们 预计中 国经 济仍 将延 续持 续恢复 的趋 势， 企业 盈利 仍会继 续恢 复； 另
一方面我们判断供给侧结 构性改革会获得实质性进 展，市场风险偏好会有所 好转。但我们预计偏宽国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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松的货 币政 策已 经结 束， 流动性 环境 可能 会进 入边 际收紧 的状 态。
因此我 们判 断 2017 年股 票 市场将 震荡 回暖， 市场 以 结构性 机会 为主， 具有 较 好成长 性且 估值 合
理的公 司将 有较 好表 现。
一方面，中国已经培育了 一个庞大的中产阶级，他 们对生活品质有更高的追 求，与此相应，符
合消费升级的行业将会有 较好的投资机会，例如高 端白酒、品牌汽车、品牌 家电等。另一方面，具
备技术变革和创新的领域 也存在着投资机会，例如 围绕着汽车进行的电动化 、智能化和电子化，以
及正在蓬勃发展的人工智 能等领域。再一方面，一 些传统行业经过洗盘后， 胜出的龙头企业也具备
较好的 投资 价值 。
我们将通过更加严格的标 准，发挥专业优势，精选 个股，寻找适合长期投资 的优秀标的。一如
既往地，为持有人创造稳 健良好的中长期业绩回报 是我们永远不变的目标。 在追求 收益的同时，我
们将持 续关 注风 险与 价值 的匹配 度， 做好 风险 控制 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金管理人按照相关法 律法规规定，设有估值委 员会，并制定了相关制度 及流程。估值委员
会主要负责基金估值相关 工作的评估、决策、执行 和监督，确保基金估值的 公允与合理。报告期内
相关基金估值政策由托管 银行进行复核。公司估值 委员会由主管运营的公司 领导负责，成员包括基
金核算、风险管理、行业 研究方面业务骨干，均具 有丰富的行业分析、会计 核算等证券基金行业从
业经验及专业能力。基金 经理如认为估值有被歪曲 或有失公允的情况 ，可向 估值委员会报告并提出
相关意 见和 建议 。各 方不 存在任 何重 大利 益冲 突， 一切以 投资 者利 益最 大化 为最高 准则 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
本基金 于 2016 年 10 月 28 日进行 利润 分配 ， 每 10 份 基金份 额派 发红 利 2.850 元。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
无。
§ 5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期 内，基金托管人 ——招商 银行股份有限公司不存在 任何损害基金份额
持有人利益的行为，严格 遵守了《中华人民共和国 证券投资基金法》及其他 有关法律法规、基金合
同，完 全尽 职尽 责地 履行 了应尽 的义 务。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内基金管理人在 投资运作、基金资产净值 的计算、利润分配、基金 份额申购赎回价格
的计算、基金费用开支等 问题上，不存在任何损害 基金份额持有人利益的行 为，严格遵守了《中华
人民共 和国 证券 投资 基金 法》 等 有关 法律法 规， 在各 重要方 面的 运作 严格 按照 基金合 同的 规定 进 行 。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本年度报告中财务指标、 净值表现、财务会计报告 、利润分配、投资组合报 告等内容真实、准
确和完 整， 不存 在虚 假记 载、误 导性 陈述 或者 重大 遗漏。
§ 6
审计报告
本报告期的财务会计报告 经普华永道中天会计师事 务所（特殊普通合伙）审 计，注册会计师签
字出具了无保留意见的审 计报告。投资者可通过登 载于本管理人网站的年度 报告正文查看审计报告
全文。
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 国泰 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资 产： - -
银行存 款 598,656,666.96 216,606,478.76
结算备 付金 1,174,737.57 2,664,738.50
存出保 证金 586,062.04 657,135.96
交易性 金融 资产 214,295,322.83 601,219,772.04
其中： 股票 投资 214,295,322.83 601,219,772.04
基金投 资 - -
债券投 资 - - 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 68,253.29 22,361,952.05
应收利 息 135,033.16 44,482.48
应收股 利 - -
应收申 购款 15,008.50 437,945.96
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总计 814,931,084.35 843,992,505.75
负债和所有者权益
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负 债： - -
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 10,907,465.94 562,885.92
应付赎 回款 150,292.01 76,226,969.88
应付管 理人 报酬 1,030,066.56 1,065,204.72
应付托 管费 171,677.79 177,534.11
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 430,299.78 1,687,714.61
应交税 费 - -
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 63,354.54 589,380.94 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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负债合计 12,753,156.62 80,309,690.18
所有者权益： - -
实收基 金 495,566,344.77 401,888,252.35
未分配 利润 306,611,582.96 361,794,563.22
所有者权益合计 802,177,927.73 763,682,815.57
负债和所有者权益总 计 814,931,084.35 843,992,505.75
注： 报 告截 止日 2016 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 1.619 元， 基 金份 额总 额 495,566,344.77 份.
7.2 利润表
会计主 体： 国泰 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年
12 月 31 日
一、收入 -1,483,327.71 309,760,256.67
1.利息 收入 2,246,092.85 1,198,005.94
其中： 存款 利息 收入 2,051,962.40 1,134,422.58
债券利 息收 入 - -
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 194,130.45 63,583.36
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） 48,650,441.31 266,961,595.49
其中： 股票 投资 收益 45,494,226.41 262,360,439.09
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 - -
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 3,156,214.90 4,601,156.40 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号填
列）
-54,097,378.42 36,920,508.51
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 1,717,516.55 4,680,146.73
减：二、费用 19,567,011.35 23,772,150.06
1．管 理人 报酬 10,229,752.89 10,875,944.99
2．托 管费 1,704,958.90 1,812,657.48
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 7,262,890.65 10,646,096.06
5．利 息支 出 - -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 - -
6．其 他费 用 369,408.91 437,451.53
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “- ” 号填列） -21,050,339.06 285,988,106.61
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） -21,050,339.06 285,988,106.61
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 国泰 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
401,888,252.35 361,794,563.22 763,682,815.57
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- -21,050,339.06 -21,050,339.06
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
93,678,092.42 112,372,179.28 206,050,271.70 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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（净值减少以 “- ” 号填
列）
其中：1.基 金申 购款 525,010,823.39 460,470,356.51 985,481,179.90
2.基金 赎回 款 -431,332,730.97 -348,098,177.23 -779,430,908.20
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- -146,504,820.48 -146,504,820.48
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
495,566,344.77 306,611,582.96 802,177,927.73
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
557,441,631.06 61,197,411.24 618,639,042.30
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 285,988,106.61 285,988,106.61
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
-155,553,378.71 14,609,045.37 -140,944,333.34
其中：1.基 金申 购款 643,407,713.71 374,239,619.47 1,017,647,333.18
2.基金 赎回 款 -798,961,092.42 -359,630,574.10 -1,158,591,666.52
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
401,888,252.35 361,794,563.22 763,682,815.57 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 页码 （序 号） 从 7.1 至 7.4 ， 财务 报表 由下 列 负责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 周向 勇，主 管会 计工 作负 责人 ：周向 勇， 会计 机构 负责 人：倪 蓥
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
国泰新 经济灵活配置混 合型证券 投资基金( 以下简称 “ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委 员会( 以下
简称“ 中国 证监 会 ”) 证 监许 可[2014] 第 657 号《 关于 核准国 泰新 经济 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 募
集的批复》核准，由国泰 基金管理有限公司依照《 中华人民共和国证券投资 基金法》和《国泰新经
济灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 基金 合同 》 负 责公 开募集 。 本 基金 为契 约型 开放式 ， 存 续期 限不 定 ，
首次设 立募 集不 包括 认购 资金利 息共 募集 人民 币 713,747,960.44 元， 业经 普 华永道 中天 会计 师事 务
所( 特殊 普通 合伙) 普华 永道 中天验 字(2014) 第 518 号 验资报 告予 以验 证。 经向 中国证 监会 备案 ， 《 国
泰新经 济灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金基 金合 同》 于 2014 年 9 月 16 日正 式 生效， 基金 合同 生效 日
的基金 份额 总额 为 713,845,278.37 份 基金 份额， 其中 认购资 金利 息折 合 97,317.93 份 基金 份额。 本基
金的基 金管 理人 为国 泰基 金管理 有限 公司 ，基 金托 管人为 招商 银行 股份 有限 公司。
根据《中华人民共和国证 券投资基金法》和《国泰 新经济灵活配置混合型证 券投资基金基金合
同》 的有 关规 定 ， 本 基金 的 投资对 象是 具有 良好 流动 性的金 融工 具 ， 包 括国 内依 法发行 上市 的股 票( 包
括中小 板 、 创 业板 及其 他 经中国 证监 会核 准上 市的 股票) 、 权证 、 股指 期货 等 权益类 金融 工具 ， 债券
等固定 收益 类金 融工 具( 包 括国债 、 央行 票据 、 金融 债、 企业 债 、 公 司债 、 次级 债、 中小 企业 私募 债、
地方政 府债 券 、 中 期票据 、 可转换 债券( 含分 离交 易可 转债) 、 短期 融资 券、 资产 支持证 券 、 债 券回 购、
大额可 转让 存单 、 银 行存 款 等) 及法 律法 规或 中国 证监 会允许 基金 投资 的其 他金 融工具( 但须 符合 中国
证监会 的相 关规 定) 。 本 基 金投资 组合 资产 配置 比例 ： 股 票资 产占 基金 资产 的 0-95% ， 其中 ， 投资 于
新经济 主题 相关 的股 票资 产的比 例不 低于 非现 金基 金资产 的 80% ；投 资于 债 券、债 券回 购、 货币 市
场工具 、银 行存 款以 及法 律法规 或中 国证 监会 允许 基金投 资的 其他 金融 工具 不低于 基金 资产 的 5% ；
中小企 业私 募债 占基 金资 产净值 的比 例不 高 于 20% ；每个 交易 日日 终在 扣除 股指期 货合 约所 需缴 纳
的交易 保证 金以 后， 本基 金保留 的现 金或 到期 日在 一年以 内的 政府 债券 不低 于基金 资产 净值 的 5% 。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：50%× 沪深 300 指 数收 益 率+50%× 中证 综合 债券 指 数收益 率。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人国 泰基 金管 理有 限公司 于 2017 年 3 月 24 日批准 报出 。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项具体 会计准则及 相关规定( 以下合称“ 企 业 会计准则 ”) 、中国 证监会 颁布的《证 券 投资基金
信息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》 、 中 国证 券投 资基 金业 协 会( 以下 简称 “ 中国 基
金 业协会 ”) 颁布的 《证券投 资基金 会计核 算业务 指引 》 、 《国 泰新经 济灵活 配置 混合型 证券投 资基 金
基金合 同》 和在财 务报 表 附注 7.4.4 所列 示的 中国 证 监会、 中国 基金业 协会 发 布的有 关规 定及 允许 的
基金行 业实 务操 作编 制。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基 金 2016 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2016 年 12 月
31 日 的财 务状 况以 及 2016 年度 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况等 有关 信息 。
7.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 《财政 部、国 家税 务总局 关于 证 券投资 基金 税收 政
策的通 知》 、 财 税[2008]1 号 《 关于 企业 所得 税若 干 优惠政 策的 通知 》 、 财税[2012]85 号 《 关于 实施 上
市公司 股息 红利 差别化 个 人所得 税政 策有 关问题 的 通知》 、财税[2015]101 号 《关于 上市 公司 股息红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全面 推开 营业税 改征 增值 税试 点
的 通 知 》 、 财 税[2016]46 号 《 关 于 进 一 步 明 确 全 面 推 开 营 改 增 试 点 金 融 业 有 关 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2016]70 号《 关于 金融 机 构同业 往来 等增 值税 政策 的补充 通知 》 、 及其 他相 关 财税法 规和 实务 操作 ，国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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主要税 项列 示如 下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日 前， 以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。 对
证券投 资基 金管 理人 运用 基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 免征 营业 税。 自 2016 年 5 月 1 日起 ， 金 融
业由缴纳营业税改为缴纳 增值税。对证券投资基金 管理人运用基金买卖股票 、债券的转让收入免征
增值税 ，对 国债 、地 方政 府债以 及金 融同 业往 来利 息收入 亦免 征增 值税 。
(2) 对基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 ， 股票 的股息 、 红利 收入 ，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金 取得 的企 业债 券 利息收 入 ， 应 由发 行债 券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20% 的
个人所 得税 。 对 基金 从上 市公司 取得 的股 息红 利所 得， 持 股期 限在 1 个 月以 内( 含 1 个月) 的， 其股 息
红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ；持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年( 含 1 年) 的 ，暂减 按 50% 计入 应纳
税所得 额； 持股 期限 超过 1 年的 ，暂 免征收 个人 所 得税。 对基 金持 有的 上市 公司限 售股 ，解 禁后 取
得的股息、红利收入，按 照上述规定计算纳税，持 股时间自解禁日起计算； 解禁前取得的股息、红
利收入 继续 暂减 按 50% 计 入应纳 税所 得额 。上 述所 得统一 适 用 20% 的税 率计 征个人 所 得 税。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税率缴 纳股 票交 易印 花税 ，买入 股票 不征 收股 票交 易印花 税。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
国泰基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售 机构
招商银 行股 份有 限公 司（ “ 招商银 行 ” ） 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中国电 力财 务有 限公 司 基金管 理人 的股 东
意大利 忠利 集团(Assicurazioni Generali S.p.A.) 基金管 理人 的股 东
国泰元 鑫资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 的控 股子 公司
中国建 银投 资有 限责 任公 司 基金管 理人 的控 股股 东
国泰全 球投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的控 股子 公司
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 交易 。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 22 页共 36 页
项目
本期
2016 年1 月1 日 至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 10,229,752.89 10,875,944.99
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 767,378.83 1,197,929.36
注：支 付基 金管 理人 国泰 基金管 理有 限公 司的 管理 人报酬 按前 一日 基金 资产 净值 1.50% 的年 费
率计提 ，逐 日累 计至 每月 月底， 按月 支付 。
其计算 公式 为： 日管 理人 报酬＝ 前一 日基 金资 产净 值 X 1.50% / 当 年天 数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日 至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 1,704,958.90 1,812,657.48
注：支 付基 金托 管人 招商 银行的 托管 费按 前一 日基 金资产 净 值 0.25% 的 年费 率计提 ，逐 日累 计
至每月 月底 ，按 月支 付。
其计算 公式 为： 日托 管费 ＝前一 日基 金资 产净 值 X 0.25% / 当年 天数。
7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券( 含回购) 交易 。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间内 均无 基金 管理 人运用 固有 资金 投资 本基 金的情 况。
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 无除 基金 管理 人之 外的其 他关 联方 投资 本基 金的情 况。
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 23 页共 36 页
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
招商银 行 598,656,666.96 1,987,404.52 216,606,478.76 1,051,713.77
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 招商 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
本基金 在本 报告 期及 上年 度可比 期间 未有 在承 销期 间参与 关联 方承 销证 券的 情况。
7.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无须 作说 明的 其他关 联交 易事 项。
7.4.9 期末（2016 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
00282
1
凯莱
英
2016-1
1-11
2017-1
1-20
网下
新股
30.53 143.49
21,409
.00
653,61
6.77
3,071,
977.41
-
00284
0
华统
股份
2016-1
2-29
2017-0
1-10
网下
新股
6.55 6.55
1,814.
00
11,881
.70
11,881
.70
-
60137
5
中原
证券
2016-1
2-20
2017-0
1-03
网下
新股
4.00 4.00
26,695
.00
106,78
0.00
106,78
0.00
-
60303
2
德新
交运
2016-1
2-27
2017-0
1-05
网下
新股
5.81 5.81
1,628.
00
9,458.
68
9,458.
68
-
60303
5
常熟
汽饰
2016-1
2-27
2017-0
1-05
网下
新股
10.44 10.44
2,316.
00
24,179
.04
24,179
.04
-
60318
6
华正
新材
2016-1
2-26
2017-0
1-03
网下
新股
5.37 5.37
1,874.
00
10,063
.38
10,063
.38
-
60322
8
景旺
电子
2016-1
2-28
2017-0
1-06
网下
新股
23.16 23.16
3,491.
00
80,851
.56
80,851
.56
-
60326
6
天龙
股份
2016-1
2-30
2017-0
1-10
网下
新股
14.63 14.63
1,562.
00
22,852
.06
22,852
.06
-
60366 苏州 2016-1 2017-1 网下 8.03 32.22 26,007 208,83 837,94 - 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 24 页共 36 页
0 科达 1-21 2-01 新股 .00 6.21 5.54
60368
9
皖天
然气
2016-1
2-30
2017-0
1-10
网下
新股
7.87 7.87
4,818.
00
37,917
.66
37,917
.66
-
60387
7
太平
鸟
2016-1
2-29
2017-0
1-09
网下
新股
21.30 21.30
3,180.
00
67,734
.00
67,734
.00
-
30058
3
赛托
生物
2016-1
2-29
2017-0
1-06
网下
新股
40.29 40.29
1,582.
00
63,738
.78
63,738
.78
-
30058
6
美联
新材
2016-1
2-26
2017-0
1-04
网下
新股
9.30 9.30
1,006.
00
9,355.
80
9,355.
80
-
30058
7
天铁
股份
2016-1
2-28
2017-0
1-05
网下
新股
14.11 14.11
1,438.
00
20,290
.18
20,290
.18
-
30058
8
熙菱
信息
2016-1
2-27
2017-0
1-05
网下
新股
4.94 4.94
1,380.
00
6,817.
20
6,817.
20
-
30059
1
万里
马
2016-1
2-30
2017-0
1-10
网下
新股
3.07 3.07
2,397.
00
7,358.
79
7,358.
79
-
注：基 金可 使用 以基 金名 义开设 的股 票账 户， 选择 网上或 者网 下一 种方 式进 行新股 申购 。其 中
基金作 为一 般法 人或 战略 投资者 认购 的新 股， 根据 基金与 上市 公司 所签 订申 购协议 的规 定， 在新 股
上市后 的约 定期 限内 不能 自由转 让； 基金 作为 个人 投资者 参与 网上 认购 获配 的新股 ，从 新股 获配 日
至新股 上市 日之 间不 能自 由转让 。
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正 回 购中 作为 抵押的 债券 。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
本基金 本报 告期 末无 交易 所市场 债券 正回 购中 作为 抵押的 债券 。
7.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允 价值
(a) 金融 工具 公允 价值 计量 的方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 25 页共 36 页
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续 的以 公允 价值 计量 的金融 工具
(i) 各层次 金融 工具 公允 价 值
于 2016 年 12 月 31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 209,906,121.05 元 ， 属 于第 二层 次的余 额 为 4,389,201.78 元， 无 属于 第三 层次 的
余额 （2015 年 12 月 31 日 ： 第 一层 次 552,659,426.04 元 ， 第 二层 次 48,560,346.00 元 ， 无第 三层次 ） 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间 的重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票，若 出现 重大 事项 停牌 、交易 不活 跃( 包 括涨 跌停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程 度， 确定 相关 股票 和债券 公允 价值 应属 第二 层次还 是第 三层 次。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非持 续的 以公 允价 值计 量的金 融工 具
于 2016 年 12 月 31 日 ， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2015 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以 公允 价值 计量 的金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资产 负债表 日本 基金 无需 要说 明的其 他重 要事 项。
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （% ）
1 权益投 资 214,295,322.83 26.30
其中： 股票 214,295,322.83 26.30 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 26 页共 36 页
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 599,831,404.53 73.61
7 其他各 项资 产 804,356.99 0.10
8 合计 814,931,084.35 100.00
8.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 16,003,988.00 2.00
B 采矿业
29,374,977.00 3.66
C 制造业 155,078,959.54 19.33
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
37,917.66 0.00
E 建筑业 15,592.23 0.00
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
9,458.68 0.00
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
241,692.20 0.03
J 金融业
106,780.00 0.01
K 房地产 业
7,401,978.00 0.92
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- - 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 27 页共 36 页
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
6,023,979.52 0.75
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- -
合计 214,295,322.83 26.71
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的 前十名 股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( ％)
1 002138 顺络电 子 1,779,639 30,805,551.09 3.84
2 600409 三友化 工 2,488,001 23,362,329.39 2.91
3 002570 贝因美 1,600,000 20,992,000.00 2.62
4 002108 沧州明 珠 905,093 18,436,744.41 2.30
5 600519 贵州茅 台 50,171 16,764,639.65 2.09
6 600108 亚盛集 团 2,797,900 16,003,988.00 2.00
7 600315 上海家 化 550,000 14,910,500.00 1.86
8 600997 开滦股 份 1,147,102 8,201,779.30 1.02
9 002305 南国置 业 1,426,200 7,401,978.00 0.92
10 600123 兰花科 创 800,000 6,432,000.00 0.80
注：投资者欲了解本报告 期末基金投资的所有股票 明细，应阅读登载于基金 管理人网站的年度报告
正文。
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002108 沧州明 珠 84,332,346.48 11.04
2 600519 贵州茅 台 73,964,240.80 9.69
3 002138 顺络电 子 58,012,597.78 7.60
4 002466 天齐锂 业 55,838,379.86 7.31
5 600338 西藏珠 峰 49,159,719.62 6.44 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
第 28 页共 36 页
6 603609 禾丰牧 业 47,578,746.85 6.23
7 300219 鸿利智 汇 47,037,339.30 6.16
8 000596 古井贡 酒 43,615,078.23 5.71
9 000799 酒鬼酒 43,480,655.01 5.69
10 600779 水井坊 42,272,107.64 5.54
11 002548 金新农 39,830,101.92 5.22
12 002311 海大集 团 37,956,696.63 4.97
13 600348 阳泉煤 业 37,599,455.37 4.92
14 000983 西山煤 电 35,166,474.50 4.60
15 600199 金种子 酒 32,657,695.26 4.28
16 300389 艾比森 32,042,399.44 4.20
17 600702 沱牌舍 得 31,360,361.17 4.11
18 000858 五粮液 29,712,963.76 3.89
19 002460 赣锋锂 业 29,502,320.45 3.86
20 000937 冀中能 源 28,995,086.35 3.80
21 600029 南方航 空 28,479,588.09 3.73
22 600458 时代新 材 28,032,541.66 3.67
23 601699 潞安环 能 27,196,235.64 3.56
24 300072 三聚环 保 26,996,633.47 3.54
25 002069 *ST 獐岛 26,167,098.90 3.43
26 600997 开滦股 份 25,990,408.94 3.40
27 002594 比亚迪 25,356,185.05 3.32
28 600409 三友化 工 24,539,958.63 3.21
29 600108 亚盛集 团 24,254,339.71 3.18
30 002179 中航光 电 23,973,396.55 3.14
31 600315 上海家 化 22,879,983.06 3.00
32 000933 *ST 神火 22,314,328.53 2.92
33 600183 生益科 技 21,719,764.08 2.84
34 300037 新宙邦 21,236,709.69 2.78
35 002570 贝因美 20,850,025.20 2.73
36 002196 方正电 机 20,824,081.97 2.73
37 002567 唐人神 20,360,892.77 2.67
38 601001 大同煤 业 20,333,944.29 2.66
39 600563 法拉电 子 19,945,119.66 2.61
40 000568 泸州老 窖 19,626,827.43 2.57
41 002074 国轩高 科 19,071,891.26 2.50
42 002494 华斯股 份 17,832,575.06 2.34
43 002325 洪涛股 份 17,549,328.31 2.30
44 002709 天赐材 料 17,352,571.70 2.27
45 600477 杭萧钢 构 16,926,429.88 2.22
46 002019 亿帆医 药 16,318,718.01 2.14
47 300346 南大光 电 15,829,822.79 2.07
注：买 入金 额按 买入 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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8.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002466 天齐锂 业 95,771,733.26 12.54
2 002108 沧州明 珠 68,726,007.64 9.00
3 002588 史丹利 64,785,900.03 8.48
4 600519 贵州茅 台 64,238,219.01 8.41
5 002594 比亚迪 60,928,860.84 7.98
6 000799 酒鬼酒 58,295,962.20 7.63
7 002179 中航光 电 58,246,288.19 7.63
8 600779 水井坊 53,009,262.52 6.94
9 603609 禾丰牧 业 50,751,205.02 6.65
10 600338 西藏珠 峰 45,175,958.07 5.92
11 000596 古井贡 酒 44,004,333.51 5.76
12 603898 好莱客 43,437,241.35 5.69
13 600199 金种子 酒 41,544,236.62 5.44
14 002104 恒宝股 份 40,325,066.16 5.28
15 300072 三聚环 保 39,009,554.07 5.11
16 300389 艾比森 38,180,428.71 5.00
17 002548 金新农 36,447,219.82 4.77
18 300219 鸿利智 汇 36,363,101.61 4.76
19 002311 海大集 团 36,280,645.15 4.75
20 002138 顺络电 子 35,254,481.03 4.62
21 000983 西山煤 电 34,892,162.81 4.57
22 600702 沱牌舍 得 32,313,913.05 4.23
23 600348 阳泉煤 业 32,211,700.42 4.22
24 002460 赣锋锂 业 31,391,419.30 4.11
25 000858 五粮液 30,613,473.16 4.01
26 600563 法拉电 子 29,645,698.33 3.88
27 002069 *ST 獐岛 29,286,065.63 3.83
28 000937 冀中能 源 29,083,109.51 3.81
29 601699 潞安环 能 28,873,091.13 3.78
30 600458 时代新 材 27,143,998.81 3.55
31 600029 南方航 空 26,090,919.92 3.42
32 000933 *ST 神火 25,460,690.40 3.33
33 300133 华策影 视 23,817,770.41 3.12
34 300025 华星创 业 23,580,000.00 3.09
35 300124 汇川技 术 23,486,676.50 3.08
36 300037 新宙邦 22,693,053.63 2.97
37 603883 老百姓 22,206,650.42 2.91
38 601799 星宇股 份 21,554,875.21 2.82 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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39 000568 泸州老 窖 21,551,832.14 2.82
40 600997 开滦股 份 21,227,762.41 2.78
41 600183 生益科 技 21,071,362.46 2.76
42 002284 亚太股 份 20,100,670.00 2.63
43 002709 天赐材 料 19,747,259.23 2.59
44 002196 方正电 机 19,311,741.60 2.53
45 002674 兴业科 技 19,228,486.58 2.52
46 002074 国轩高 科 18,756,304.23 2.46
47 002567 唐人神 17,531,771.82 2.30
48 600477 杭萧钢 构 17,238,021.65 2.26
49 600420 现代制 药 16,713,312.00 2.19
50 300427 红相电 力 16,311,832.30 2.14
51 601001 大同煤 业 16,306,122.79 2.14
52 002325 洪涛股 份 16,220,105.48 2.12
53 600242 中昌数 据 16,093,001.74 2.11
54 603939 益丰药 房 15,886,545.23 2.08
55 002494 华斯股 份 15,783,335.85 2.07
56 002572 索菲亚 15,583,643.97 2.04
57 300346 南大光 电 15,467,895.58 2.03
58 300020 银江股 份 15,329,163.50 2.01
注：卖 出金 额按 卖出 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 2,389,202,806.90
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 2,767,524,104.10
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑
相关交 易费 用。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名债券投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
本基金本报告期未投资股 指期货。若本基金投资股 指期货，本基金将根据风 险管理的原则，以
套期保值为主要目的，有 选择地投资于股指期货。 套期保值将主要采用流动 性好、交易活跃的期货
合约。
本基金在进行股指期货投 资时，将通过对证券市场 和期货市场运行趋势的研 究，并结合股指期
货的定 价模 型寻 求其 合理 的估值 水平 。
本基金管理人将充分考虑 股指期货的收益性、 流动 性及风险特征，通过资产 配置、品种选择，
谨慎进 行投 资， 以降 低投 资组合 的整 体风 险。
法律法 规对 于基 金投 资股 指期货 的投 资策 略另 有规 定的， 本基 金将 按法 律法 规的规 定执 行。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
根据本 基金 基金 合同 ，本 基金不 能投 资于 国债 期货 。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本 报告 期内 基金 投 资的前 十名 证券 的发 行主 体（除 “ 三 友化 工 ” 公 告其 违规情 况外 ） ， 没有 被监
管部门 立案 调查 或在 报告 编制日 前一 年受 到公 开谴 责、处 罚的 情况 。
2016 年 4 月 14 日， 公司 收到上 海证 券交 易所 口头 警示通 报， 警示 事项 为： 公司 4 月 12 日 披露
股东大 会决 议公 告称 ，与 非公开 发行 有关 的 12 项议 案均获 100% 表决 通过 。但 经事后 审核 法律 意 见
书发现 ， 议案 3 至 议案 12 的赞同 票比 例均 未达 到 100% ， 其中 有两 项议 案赞 同 票比例 未达 到 2/3；法
律意见 书同 时称 ，因 操作 系统原 因， 中国 人寿 下属 保险产 品合 计持 有 34,305,069 股 投票 时，对 议 案
4 至 12 的“同意 ” 票 上传 失 败，结 果为 “弃权 ” ， 经核 查并经 上述 股东 确认 ，因 上述股 东出 具证 明确 认
对议 案 4 至 12 的投 票为 “ 同意 ” ， 但在 法律 意见 书结 论意见 中， 律师 未明 确本 次股东 大会 表决 结果 是国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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否合法 有效 。 根 据我 部监 管要求 ， 公 司 4 月 13 日披 露更正 公告 ， 称 因公 司、 部分股 东及 律师 对相 关
议案的 表决 票数 统计 意见 不统一 ， 造 成 4 月 12 日 披 露的股 东大 会决 议不 准确 。 经 更正 ， 除 议案 7 及
议案 12 表 决未 通过 外， 其 余议案 表决 通过 。因 公司 前后信 息披 露不 一致 ，对 相关规 则理 解不 准确 ，
信息披 露操 作不 审慎 ，经 部门纪 律处 分小 组讨 论决 定，对 公司 及董 事会 秘书 刘印江 予以 口头 警告 。
本基金管理人此前投资三 友化工股票时，已经严格 执行了公司的投资决策流 程，在充分调研的基础
上，按 规定 将该 股票 纳入 本基金 股票 池， 并进 行了 持续的 跟踪 研究 。
该情况 发生 后， 本 基金 管 理人就 三友 化工 该事 件进 行了及 时分 析和 研究， 认 为对公 司 2017 年经
营成果和现金流量未产生 重大的实质影响，对该公 司投资价值未产生实质影 响。本基金管理人将继
续对该 公司 进行 跟踪 研究 。
8.12.2 基金 投资 的前 十名 股票中 ，没 有投 资于 超出 基金合 同规 定备 选股 票库 之外的 情况 。
8.12.3 期末其他各项资 产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金
586,062.04
2 应收证 券清 算款
68,253.29
3 应收股 利
-
4 应收利 息
135,033.16
5 应收申 购款
15,008.50
6 其他应 收款
-
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
804,356.99
8.12.4 期末持有的处于 转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 可转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 未存 在流 通受 限的 股票。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
6,782
73,070.83 422,219,300.04 85.20% 73,347,044.73 14.80%
9.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 31,246.62 0.01%
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
§ 10
开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日(2014 年 9 月 16 日) 基 金份 额总 额 713,845,278.37
本报告 期期 初基 金份 额总 额 401,888,252.35
本报告 期 基 金总 申购 份额 525,010,823.39
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 431,332,730.97
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 495,566,344.77
国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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§ 11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内， 本基 金无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
报告期 内基 金管 理人 重大 人事变 动如 下：
2016 年 3 月 26 日， 本基 金管理 人发 布了 《国 泰基 金管理 有限 公司 督察 长任 职公告 》 ， 经 本基 金
管理人 第六 届董 事会 第二 十四次 会议 审议 通过 ，聘 任李永 梅女 士担 任公 司督 察长；
2016 年 3 月 26 日， 本基 金管理 人发 布了 《国 泰基 金管理 有限 公司 高级 管理 人员变 更公 告》 ， 经
本基金 管理 人第 六届 董事 会第二 十四 次会 议审 议通 过， 巴立 康先 生不 再担 任本 基金管 理人 副总 经理 ，
且不再 代为 履行 督察 长职 务；
2016 年 6 月 8 日 ，本 基金 管理人 发布 了《 国泰 基金 管理有 限公 司高 级管 理人 员变更 公告 》 ， 经
本基金管理人第六届董事 会第二十五次会议审议通 过，张峰先生不再担任本 基金管理人总经理，由
公司董 事长 唐建 光先 生代 为履行 总经 理职 务；
2016 年 7 月 12 日， 本基 金管理 人发 布了 《国 泰基 金管理 有限 公司 高级 管理 人员变 更公 告》 ， 经
本基金管理人第六届董事 会第二十六次会议审议通 过，聘任周向勇先生担任 本基金管理人总经理，
公司董 事长 唐建 光先 生不 再代为 履行 总经 理职 务。
本报告 期内 本基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。
11.3 涉及 基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
报告期内，本基金无涉及 对公司运营管理及基金运 作产生重大影响的与本基 金管理人、基金财
产、基 金托 管业 务相 关的 诉讼事 项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期 内， 本基 金投 资策 略无改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
报告期内，为本基金提供 审计服务的会计师事务所 无改聘情况。报告年度应 支付给聘任会计师
事务所 的报 酬 为 63,000 元 ，目前 的审 计机 构已 提供 审计服 务的 年限 为 3 年。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
报告期内，基金管理人、 托管人托管业务部门及其 相关高级管理人员无受监 管部门稽查或处罚
的情况 。 国泰新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基 金 2016 年 年 度报告 摘要
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11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
国元证 券 1 - - - - -
万联证 券 1 - - - - -
东海证 券 1 - - - - -
招商证 券 1 1,244,108,655.02 24.16% 1,158,636.31 28.69% -
华创证 券 1 1,235,022,280.66 23.98% 903,173.89 22.36% -
光大证 券 1 1,185,212,012.37 23.02% 866,747.56 21.46% -
西南证 券 1 735,317,500.03 14.28% 537,735.60 13.32% -
广发证 券 1 534,582,810.49 10.38% 390,940.10 9.68% -
德邦证 券 1 118,515,197.04 2.30% 110,373.38 2.73% -
川财证 券 2 96,972,489.91 1.88% 70,917.03 1.76% -
11.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
国元证 券 - - - - - -
万联证 券 - - - - - -
东海证 券 - - - - - -
招商证 券 - -
340,000,0
00.00
40.48% - -
华创证 券 - - - - - -
光大证 券 - - - - - -
西南证 券 - -
500,000,0
00.00
59.52% - -
广发证 券 - - - - - -
德邦证 券 - - - - - -
川财证 券 - - - - - -
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注：基 金租 用席 位的 选择 标准是 ：
（1） 资力 雄厚 ，信 誉良 好 ；
（2） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3） 经营 行为 规范 ，在 最 近一年 内无 重大 违规 经营 行为；
（4） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5） 公 司具 有较 强的 研究 能力， 能及 时、 全 面、 定期 提供具 有相 当质 量的 关于 宏观经 济面 分析 、
行业发 展趋 势及 证券 市场 走向、 个股 分析 的研 究报 告以及 丰富 全面 的信 息服 务；能 根据 基金 投资 的
特定要 求， 提供 专门 研究 报告。
选择程 序是 ：根 据对 各证 券公司 提供 的各 项投 资、 研究服 务情 况的 考评 结果 ，符合 交易 席位 租
用标准 的， 由公 司投 研业 务部门 提出 租用 证券 公司 交易席 位的 调整 意见 （包 括调整 名单 及调 整原 因
等） ， 并经 公司 批准 。
