华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
华 安 逆向 策 略混 合 型证 券 投资 基 金
2016 年 年度 报告 摘要
2016 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 华安 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 中国 工商银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ：二 〇一七 年三 月二十 八日华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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§ 1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事 签字 同意 ，并 由董 事长签 发。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 3 月 24 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业 绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在 作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自 2016 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。
华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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§ 2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 华安逆 向策 略混 合
基金主 代码 040035
交易代 码 040035
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2012 年 8 月 16 日
基金管 理人 华安基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,272,610,819.80 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金 重点 投资 于价 值被 低估的 股票 ， 在严 格控 制 风险的 前提 下 ， 力 争实
现基金 资产 的长 期稳 健增 值。
投资策 略
在大类 资产 配置 方面 ， 本 基金将 使用 定量 与定 性相 结合的 研究 方法 对宏 观
经济 、 国 家政 策、 资金 面 和市场 情绪 等可 能影 响证 券市场 的重 要因 素进 行
研究和 预测 ， 结合 使用 公 司自主 研发 的多 因子 动态 资产配 置模 型 、 基 于投
资时钟 理论 的资 产配 置模 型等经 济模 型 ， 分 析和 比 较股票 、 债券 等市 场和
不同金 融工 具的 风险 收益 特征 ， 确 定合 适的 资产 配 置比例 ， 动态 优化 投资
组合。
在股票 投资 方面 ， 本基 金 将采用 基于 投资 者情 绪的 逆向择 时策 略 、 基 于估
值回复 的进 行行 业配 置策 略、基 于逆 向思 维进 行个 股精选 策略 。
业绩比 较基 准 80%× 沪深 300 指数 收益 率 ＋20%× 中 国债 券 总 指数 收 益率
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 基 金的风 险与 预期 收益 高于 债券型 基金 和货 币市 场
基金、 低于 股票 型基 金， 属于证 券投 资基 金中 的中 高风险 投资 品种 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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名称 华安基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 钱鲲 郭明
联系电 话 021-38969999 010-66105799
电子邮 箱 qiankun@huaan.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话 4008850099 95588
传真 021-68863414 010-66105798
2.4 信息披露方式
登 载 基 金 年 度 报 告 摘 要 的 管 理 人 互 联
网网址
www.huaan.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 上海市 世纪 大 道 8 号 上海 国金中 心二 期 31 、32 层
§ 3
主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 2016 年 2015 年 2014 年
本期已 实现 收益 233,928,831.98 260,062,445.66 130,535,856.08
本期利 润 98,589,886.07 276,201,060.91 148,577,864.16
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0845 1.2701 0.4181
本期基 金份 额净 值增 长率 -4.37% 104.51% 41.68%
3.1.2 期末数据和指标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 1.6458 1.6217 0.3525
期末基 金资 产净 值 3,367,014,504.76 1,924,486,503.00 318,723,087.70
期末基 金份 额净 值 2.646 2.767 1.353
注：1、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （例 如： 开放式 基金 的申 购
赎回费 、红 利再 投资 费、 基金转 换费 等） ，计 入费 用后实 际收 益水 平要 低于 所列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入 、 投 资收 益 、 其 他收 入 （不 含公 允价 值变动 收益 ） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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（为期 末余 额， 不是 当期 发生数 ）。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
① －③ ②－④
过去三 个月 1.50% 0.82% 0.88% 0.58% 0.62% 0.24%
过去六 个月 1.93% 0.82% 3.69% 0.61% -1.76% 0.21%
过去一 年 -4.37% 1.74% -9.38% 1.12% 5.01% 0.62%
过去三 年 177.07% 1.94% 35.71% 1.43% 141.36% 0.51%
自基金 合同 生
效起至 今
275.83% 1.72% 34.21% 1.33% 241.62% 0.39%
注：本 基金 业绩 比较 基准 ： 80%× 沪深 300 指 数收 益率＋20%× 中 国债 券总 指 数收益 率
根据本 基金 合同 的有 关规 定：本 基金 的投 资范 围为 具有良 好流 动性 的金 融工 具，包 括国 内依 法
发行上 市的 股票 （包 括中 小板、 创业 板及 其他 经中 国证监 会核 准上 市的 股票 ）、债 券（ 包括 中期 票
据）、 货币 市场 工具 、权 证、资 产支 持证 券、 股指 期货以 及法 律法 规或 中国 证监会 允许 基金 投资 的
其他金 融工 具 （但 须符 合 中国证 监会 的相 关规 定） 。 本基 金投 资比例 限制 为: 持有的 股票 资产 占基 金
资产 的 60% －95% ； 除 股 票以外 的其 他资 产占 基金 资产 的 5% －40% ， 其 中权 证投资 比例 不高 于基 金
资产净 值 的 3% ， 在 扣除 股 指期货 合约 需缴 纳的 交易 保证金 后 ， 应 当保 持现 金 或到期 日 在 一年 以内 的
政府债 券不 低于 基金 资产 净值 的 5% 。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率的 历史 走势对 比图
(2012 年 8 月 16 日至 2016 年 12 月 31 日) 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金
自基金 合同 生效 以来 基金 净值增 长率 与业 绩比 较基 准收益 率的 对比 图
注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整 个自 然年度 进行 折算 。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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3.3 过去三年基金的利润 分配情况
无。
§ 4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
华安基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[1998]20 号 文批 准 于 1998 年 6 月设 立， 是国 内
首批基 金管 理公 司之 一， 注册资 本 1.5 亿元 人民 币 ，公司 总部 设在 上海 陆家 嘴金融 贸易 区。 目前 的
股东为上海电气（集团） 总公司、上海国际信托有 限公司、上海工业投资（ 集团）有限公司、上海
锦江国 际投 资管 理有 限公 司和国 泰君 安投 资管 理股 份有限 公司 。
截至 2016 年 12 月 31 日 ，公司 旗下 共管 理华 安创 新混合 、华 安中 国 A 股 增 强指数 、华 安现 金
富利货币、华安宝利配置 混合、华安宏利混合、华 安中小盘成长混合、华安 策略优选混合、华安核
心优选混合、华安稳定收 益债券、华安动态灵活混 合、华安强化收益债券、 华安行业轮动混合、华
安上 证 180ETF 、 华安 上 证 180ETF 联接、 华 安上 证龙 头 ETF 、 华安上 证龙 头 ETF 联接、 华安 升级 主
题混合 、 华 安稳 固收 益债 券、 华 安可 转债 、 华 安深 证 300 指数 （LOF ） 、 华安科技动 力混 合、 华安 信
用 四季红 债券、华 安香港精 选股票 、华安大 中华升级 股票、 华安标普 石油指数 基金（QDII-LOF）、
华安月 月鑫 短期 理财 债券 、华安 季季 鑫短 期理 财债 券、华 安月 安鑫 短期 理财 债券、 华安 沪深 300 指
数分级 、 华安 逆向 策略 混 合、 华安 日日 鑫货 币、 华安 安心收 益债 券 、 华 安信 用 增强债 券 、 华 安纯 债、
华安保 本混 合 、 华 安双 债 添利债 券 、 华 安安 信消 费 混合 、 华 安纳 斯达 克 100 指数 、 华 安黄 金易 ETF 、
华安黄 金 ETF 联接、 华安 沪深 300 量 化增 强、 华安 年年红 债券 、 华 安生 态优 先混合 、 华 安中 证细 分
医药 ETF 、华安大 国新 经 济股票 、华 安新 活力 混合 、华安 安顺 灵活 配置 混合 、华安 汇财 通货 币、 华
安国际 龙头 （DAX ）ETF 、 华安 国际 龙头 （DAX ）ETF 联接、 华安 中证 细分 医 药 ETF 联接、 华安 安
享灵活配置混合、华安年 年盈定期开放债券、华安 物联网主题股票、华安新 丝路主题股票、华安新
动力灵活配置混合、华安 智能装备主题股票、华安 媒体互联网混合、华安新 机遇保本混合、华安新
优选灵活配置混合、华安 新回报灵活配置混合、华 安中证全指证券指数分级 、华安中证银行指 数分
级、 华 安国 企改 革主 题混 合、 华 安添 颐养 老混 合发 起式、 华安 创业 板 50 指数 分级、 华安 新乐 享保 本
混合、华安安益保本混合 、华安乐惠保本混合、华 安安康保本混合、华安安 华保本混合、华安沪港
深外延增长混合、华安全 球美元收益债券、华安安 禧保本混合、华安全球美 元票息债券、华安创业
板 50ETF 、 华安 安进 保本 混合发 起式 、 华安 聚利 18 个月定 开债 、 华安 智增 精 选灵活 配置 混合 、 华安
新财富灵活配置混合、华 安安润灵活配置混合、华 安睿享定开混合发起式、 华安新希望灵活配置混华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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合、华安鼎丰债券发起式 、华安新瑞利灵活配置混 合、华安新泰利灵活配置 混合 、华安新恒利灵活
配置混 合、 华安 事件 驱动 量化策 略混 合、 华安 新丰 利灵活 配置 混合 等 89 只 开 放式基 金。 管理 资产 规
模达 到 1632.85 亿元 人民 币。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
崔莹
本基金 的基 金
经理
2015-06-1
8
- 8 年
硕士 ， 8 年从 业经 历。 曾任 齐鲁证
券 有 限 责 任 公 司 项 目 经 理 、 太 平
洋 保 险 集 团 总 部 资 产 负 债 匹 配 专
员 、 中 国 中 投 证 券 行 业 分 析 师 。
2014 年 3 月 加入 华安 基金 管理有
限 公 司 ， 担 任 投 资 研 究 部 行 业 分
析师， 基金 经理 助理 。2015 年 6
月 起 担 任 本 基 金 的 基 金 经 理 ；
2016 年 3 月 起， 同时 担任 华安沪
港 深 外 延 增 长 灵 活 配 置 混 合 型 证
券投资 基金 的基 金经 理；2015 年
6 月至 2016 年 9 月担 任华 安媒体
互 联 网 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华
安 智 能 装 备 主 题 股 票 型 证 券 投 资
基金的 基金 经理 。
注：此 处的 任职 日期 和离 任日期 均指 公司 作出 决定 之日， 即以 公告 日为 准。 证券从 业的 含义 遵
从行业 协会 《证 券业 从业 人员资 格管 理办 法》 的相 关规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》等有关法律法规及 基金合同、招募说
明书等有关基金法律文件 的规定，本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运 用基金资产，在控制风
险的前 提下 ，为 基金 份额 持有人 谋求 最大 利益 ，不 存在违 法违 规或 未履 行基 金合同 承诺 的情 形。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
根据中 国证 监会 《证 券投 资基金 管理 公司 公平 交易 制度指 导意 见》 ， 公 司制 定 了 《 华安基 金管 理
有限公 司公 平交 易管 理制 度》 ， 将封 闭式 基金 、 开 放 式基金 、 特 定客 户资 产管 理组合 及其 他投 资组 合
资产在研究分析、投资决 策、交易执行等方面全部 纳入公平交易管理中。控 制措施包括：在研究环华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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节，研究员在为公司管理 的各类投资组合提供研究 信息、投资建议过程中， 使用晨会发言、邮件发
送、登录在研究报告管理 系统中等方式来确保各类 投资组合经理可以公平享 有信息获取机会。在投
资环节，公司各投资组合 经理根据投资组合的风格 和投资策略，制定并严格 执行交易决策规则 ，以
保证各投资组合交易决策 的客观性和独立性。同时 严格执行投资决策委员会 、投资总监、投资组合
经理等各投资决策主体授 权机制，投资组合经理在 授权范围内自主决策，超 过投资权限的操作需要
经过严格的审批程序。在 交易环节，公司实行强制 公平交易机制，确保各投 资组合享有公平的交易
执行机 会。 （1 ） 交 易所 二 级市场 业务 ， 遵循 价格 优 先、 时间 优先 、 比 例分 配、 综合平 衡的 控制 原则 ，
实现同 一时 间下 达指 令的 投资组 合在 交易 时机 上的 公平性 。 （2 ） 交易 所一 级 市场业 务， 投资 组合 经
理按意愿独立进行业务申 报，集中交易部以投资组 合名义对外进行申报。若 该 业务以公司名义进行
申报与中签，则按实际中 签情况以价格优先、比例 分配原则进行分配。若中 签量过小无法合理进行
比例分 配 ， 且 以公 司名 义 获得 ， 则 投资 部门 在合 规 监察员 监督 参与 下 ， 进 行 公平协 商分 配。 （3 ） 银
行间市 场业 务遵 循指 令时 间优先 原则 ，先 到先 询价 的控制 原则 。通 过内 部共 同的 iwind 群 ，发 布 询
价需求和结果，做到信息 公开。若是多个投资组合 进行一级市场投标，则各 投资组合经理须以各投
资组合名义向集中交易部 下达投资意向，交易员以 此进行投标，以确保中签 结果与投资组合投标意
向一一对应。若中签量过 小无法合理进行比例分配 ，且以公司名 义获得，则 投资部门在风险管理部
投资监督参与下，进行公 平协商分配。交易监控、 分析与评估环节，公司风 险管理部对公司旗下的
各投资组合投资境内证券 市场上市交易的投资品种 、进行场外的非公开发行 股票申购、以公司名义
进行的债券一级市场申购 、不同投资组合同日和临 近交易日的反向交易以及 可能导致不公平交易和
利益输 送的 异常 交易 行为 进行监 控， 根据 市场 公认 的第三 方信 息 （ 如： 中 债 登的债 券估 值） ， 定期 对
各投资组合与交易对手之 间议价交易的交易价格公 允性进行审查，对不同投 资组合临近交易日的同
向交易 的交 易时 机和 交易 价差进 行分 析。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
本报告 期内 ，公 司公 平交 易制度 总体 执行 情况 良好 。
本基金 管理 人通 过统 计检 验的方 法对 管理 的不 同投 资组合 ， 在不 同时 间窗 下 （日 内 、3 日内、5
日内） 的本 年度 同向 交易 价差进 行了 专项 分析 ，未 发现违 反公 平交 易原 则的 异常情 况。
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
根据中 国证 监会 《 证券 投 资基金 管理 公司 公平 交易 制度指 导意 见》 ， 公司 合规 监察稽 核部 会同 基
金投资、交易部门讨论制 定了公募基金、专户针对 股票、债券、回购等投资 品种在交易所及银行间
的同日反向交易控制规则 ，并在投资系统中进行了 设置，实现了完全的系统 控制。同时加强了对基华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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金、专户间的同日反向交 易的监控与隔日反向交易 的检查；风险管理部开发 了同向交易分析系统，
对相关 同向 交易 指标 进行 持续监 控， 并定 期对 组合 间的同 向交 易行 为进 行了 重点分 析。
本报告期内，因组合流动 性管理或投资策略调整需 要，除指数基金以外的所 有投资组合参与的
交易所 公开 竞价 交易 中 ， 同 日反向 交易 成交 较少 的单 边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的次 数 为
9 次， 未出 现异 常交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2016 年， 本 基金 依照 技术 升级和 消费 升级 的配 置思 路， 一 直维 持中 性偏 高仓 位运作 ， 由 于行 业
和个股 选择 方面 产生 了一 定的正 面贡 献， 使得 本基 金净值 表现 跑赢 了业 绩比 较基准 。
4.4.2 报告 期内基金的业绩 表现
截至 2016 年 12 月 31 日， 本基金 份额 净值 为 2.646 元，本 报告 期份 额净 值增 长率为-4.37% ，同
期业绩 比较 基准 增长 率为-9.38% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望 17 年 ， 有 利因 素包 括 出口数 据可 能超 预期 ， 消 费数据 超预 期， 人民 币汇 率从单 边向 双向 变
化，国 内产 业升 级与 消费 升级日 趋明 显； 不利 因素 包括 PPI 无法 有效 传导 到 CPI ，市场 对基 建投 资
预期高 ，周 期补 库存 可能 接近尾 声。
在此背 景下 ， 本 基金 将保 持中性 股票 仓位 ， 根 据市 场波动 灵活 应对 。 股 票风 格上， 坚持 消费 股
和成长股，特别是符合产 业升级与消费升级趋势的 ，淡化股指考量。重点配 置业绩稳定增长的消费
股，TMT 领 域的 人工 智能 、 物 联网 、 大数 据和 云计 算， 新材 料 ， 明 年财 政支 持的投 资领 域 ， 部 分 产
能收缩 、具 有溢 价能 力的 化工股 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
1、估 值政 策及 重大 变化
无。
2、估 值政 策重 大变 化对 基 金资产 净值 及当 期损 益的 影响
无。
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3、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历 的描述
（1） 公司 方面
公司建立基金估值委员会 ，组成人员包括：基金投 资部兼全球投资部高级总 监、投资研究部高
级总监 、固 定收 益部 总监 、指数 投资 部高 级总 监、 基金运 营部 总经 理及 相关 负责人 员。
主要职责包括：证券发行 机构发生了严重影响证券 价格的重大事件时，负责 评估重大事件对投
资品种价值的影响程度、 评估对基金估值的影响程 度、确定采用的估值方法 、确定该证券的公允价
值；同 时将 采用 确定 的方 法以及 采用 该方 法对 相关 证券估 值后 与基 金的 托管 银行进 行沟 通。
相关人 员专 业胜 任能 力及 工作经 历:
翁启森 ， 基 金投 资部 兼全 球投资 部高 级总 监， 总经 理助理 ， 工 业工 程学 硕士 。 曾在 台湾 JP 证券
任金融产业分析师及投资 经理，台湾摩根富林明投 信投资管理部任基金经理 ，台湾中信证券投资总
监助理 ， 台 湾保 德信 投信 任基金 经理 。2008 年 4 月 加入华 安基 金管 理有 限公 司， 现 任华 安香 港精 选
股票、华安大中华升级股 票、华安大国新经济股票 、华安物联网主题股票的 基金经理，华安基金管
理有限 公司 总经 理助 理、 基金投 资部 兼全 球投 资部 高级总 监。
杨明 ， 投 资研 究部 高级 总 监， 研究 生学 历。 曾在 上海 银行从 事信 贷员 、 交易 员 及风险 管理 。 2004
年 10 月进 入华 安基 金管 理 有限公 司， 担任 研究 发展 部宏观 研究 员， 现任 华安 策略优 选混 合、 华安 沪
港深外 延增 长混 合、 华安 安禧保 本的 基金 经理 ，投 资研究 部高 级总 监。
贺涛，金融学硕士，固定 收益部总监。曾任长城证 券有限责任公司债券研究 员，华安基金管理
有限公司债券研究 员、债 券投资风险管理员、固定 收益投资经理。现任华安 现金富利货币、华安稳
定收益债券、华安可转债 、华安月月鑫短期理财、 华安季季鑫短期理财、华 安月安鑫短期理财、华
安信用增强债券、华安双 债添利债券、华安汇财通 货币、华安年年盈定期开 放式债券、华安新回报
灵活配置、华安新乐享保 本、华安乐惠保本、华安 安华保本、华安安进保本 、华安新希望混合、华
安睿享 定开 混合 的基 金经 理，固 定收 益部 总监 。
许之彦 ， 指 数投 资部 高级 总监, 理学 博士 ，CQF( 国际数量 金融 工程 师) 。 曾在 广发证 券和 中山 大
学经济 管理 学院 博士 后流 动站从 事金 融工 程工 作，2005 年 加入 华安 基金 管理 有限公 司， 曾任 研究 发
展部数 量策 略分 析师 ， 现 任华安 上 证 180ETF 及华 安上 证 180ETF 联接、 华安 深证 300 指 数 （LOF）、
华安易 富黄 金 ETF 及联接 、 华安 中证 全指证 券公 司 指数分 级、 华安中 证银 行 指数分 级、 华安创 业板
50 指 数分 级、 华安 创业 板 50ETF 的基金经 理，指 数 投资部 高级 总监 。
陈林， 基金 运营 部总 经理 ， 工商管 理硕 士， 高级 会计 师， CPA 中 国注 册会 计师 协会非 执业 会员 。
曾在安 永大 华会 计师 事务 所工作 ，2004 年 11 月 加 入华安 基金 管理 有限 公司 ，曾任 财务 核算 部副 总
监、公 司财 务部 总经 理， 现任基 金运 营部 总 经 理。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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（2） 托管 银行
托管银行根据法律法规要 求履行估值及净值计算的 复核责任，并且认真核查 公司采用的估值政
策和程 序。
（3） 会计 师事 务所
对相关 估值 模型 、假 设及 参数的 适当 性出 具审 核意 见和报 告。
4、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
本基金 的基 金经 理未 参与 基金的 估值 。
5、参 与估 值流 程各 方之 间 存在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间无 任何重 大利 益冲 突。
6、已 签约 的任 何定 价服 务 的性质 与程 度等 信息
无。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
本报告 期不 进行 收益 分配 。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
本基金 报告 期内 不存 在基 金持有 人数 低 于 200 人或 基金资 产净 值低 于 5000 万 元的情 形。
§ 5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告 期内 ， 本 基金 托管 人在对 华安 逆向 策略 混合 型证券 投资 基金 的托 管过 程中， 严格 遵守 《 证
券投资基金法》及其他法 律法规和基金合同的有关 规定，不存在任何损害基 金份额持有人利益的行
为，完 全尽 职尽 责地 履行 了基金 托管 人应 尽的 义务 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内，华安逆向策 略混合型证券投资基金的 管理人 ——华安基金管理 有限公司在华安逆华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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向策略混合型证券投资基 金的投资运作、基金资产 净值计算、基金份额申购 赎回价格计算、基金费
用开支等问题上，不存在 任何损害基金份额持有人 利益的行为，在各重要方 面的运作严格按照基金
合同的规定进行。本报告 期内，华安逆向策略混合 型证券投资基金未对基金 份额持有人进行利润分
配。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本 托 管 人 依 法 对 华 安 基 金 管 理 有 限 公 司 编 制 和 披 露 的 华 安 逆 向 策 略 混 合 型 证 券 投 资 基 金 2016
年年度报告中 财务指标、 净值表现、利润分配情况 、财务会计报告、投资组 合报告等内容进行了核
查，以 上内 容真 实、 准确 和完整 。
§ 6
审计报告
本 报 告 期的 基金 财 务会 计报 告 经 普华 永道 中 天会 计师 事 务 所( 特 殊 普通 合 伙) 审 计 ， 注册 会计师
单峰
张振 波签 字出 具了 普华永 道中 天审 字(2017) 第 20245 号 标准 无保 留意 见的审 计报 告。 投资 者可
通过年 度报 告正 文查 看审 计报告 全文 。
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 华安 逆向 策略 混合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ：2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资 产： - -
银行存 款 411,665,333.37 462,428,385.72
结算备 付金 19,387,710.84 9,103,209.69
存出保 证金 2,556,109.21 1,071,332.22
交易性 金融 资产 2,875,493,687.22 1,504,377,322.52
其中： 股票 投资 2,875,493,687.22 1,504,377,322.52
基金投 资 - - 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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债券投 资 - -
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 100,000,270.00 -
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 123,760.55 64,147.40
应收股 利 - -
应收申 购款 4,116,545.15 47,156,170.94
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总计 3,413,343,416.34 2,024,200,568.49
负债和所有者权益
本期末
2016 年 12 月 31 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负 债： - -
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 20,589,268.87 76,281,780.94
应付赎 回款 12,384,962.57 15,751,276.00
应付管 理人 报酬 4,333,839.52 1,499,116.48
应付托 管费 722,306.59 249,852.75
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 7,863,234.35 5,576,675.24
应交税 费 - -
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - - 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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其他负 债 435,299.68 355,364.08
负债合计 46,328,911.58 99,714,065.49
所有者权益： - -
实收基 金 1,272,610,819.80 695,578,157.14
未分配 利润 2,094,403,684.96 1,228,908,345.86
所有者权益合计 3,367,014,504.76 1,924,486,503.00
负债和所有者权益总 计 3,413,343,416.34 2,024,200,568.49
注：报 告截 止 日 2016 年 12 月 31 日 ，基 金份 额净 值 2.646 元， 基金 份额 总额 1,272,610,819.80
份。
7.2 利润表
会计主 体： 华安 逆向 策略 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年
12 月 31 日
一、收入 216,716,471.05 303,470,078.45
1.利息 收入 4,299,635.56 634,603.35
其中： 存款 利息 收入 4,208,072.31 634,603.35
债券利 息收 入 1,615.13 -
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 89,948.12 -
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） 342,205,055.26 284,441,122.95
其中： 股票 投资 收益 334,915,024.32 283,321,795.91
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 1,163,389.47 -
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - - 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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衍生工 具收 益 - -
股利收 益 6,126,641.47 1,119,327.04
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号填
列）
-135,338,945.91 16,138,615.25
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 5,550,726.14 2,255,736.90
减：二、费用 118,126,584.98 27,269,017.54
1．管 理人 报酬 43,609,393.13 6,686,218.89
2．托 管费 7,268,232.18 1,114,369.73
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 66,850,354.48 19,153,736.80
5．利 息支 出 - -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 - -
6．其 他费 用 398,605.19 314,692.12
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “- ” 号填列） 98,589,886.07 276,201,060.91
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 98,589,886.07 276,201,060.91
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 华安 逆向 策略 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
695,578,157.14 1,228,908,345.86 1,924,486,503.00
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 98,589,886.07 98,589,886.07 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
577,032,662.66 766,905,453.03 1,343,938,115.69
其中：1.基 金申 购款 2,386,509,420.21 3,441,611,860.00 5,828,121,280.21
2.基金 赎回 款 -1,809,476,757.55 -2,674,706,406.97 -4,484,183,164.52
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
1,272,610,819.80 2,094,403,684.96 3,367,014,504.76
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
235,649,231.61 83,073,856.09 318,723,087.70
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 276,201,060.91 276,201,060.91
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
459,928,925.53 869,633,428.86 1,329,562,354.39
其中：1.基 金申 购款 1,359,181,850.11 1,804,290,715.20 3,163,472,565.31
2.基金 赎回 款 -899,252,924.58 -934,657,286.34 -1,833,910,210.92
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - - 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
695,578,157.14 1,228,908,345.86 1,924,486,503.00
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 页码 （序 号） 从 7.1 至 7.4 ， 财务 报表 由下 列 负责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 朱学 华，主 管会 计工 作负 责人 ：章国 富， 会计 机构 负责 人：陈 林
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华 安逆 向策略 混合 型证券投 资基 金( 原名 为华 安逆向策 略股 票型证 券投 资基金， 以下 简称 “本基
金”) 经中国证券监督管理委员会( 以下简称“ 中国证监会 ”) 证监许可[2012]703 号《关于核准华安逆向
策略股票型证券投资基金 募集的批复》核准，由华 安基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券
投资基金法》和《华安逆 向策略股票型证券投资基 金基金合同》负责公开募 集。本基金为契约型开
放式基 金， 存续 期限 不定 ，首次 设立 募集 不包 括认 购资金 利息 共募 集 232,305,855.89 元 ，业 经普 华
永道中 天会 计师 事务 所有 限公司 普华 永道 中天 验字(2012) 第 303 号验 资报 告予 以验证 。 经 向中 国证 监
会备案 ， 《 华安 逆向 策略 股 票型证 券投 资基 金基 金合 同》 于 2012 年 8 月 16 日 正式生 效， 基金 合同 生
效日的 基金 份额 总额 为 232,412,630.24 份基金 份额 ， 其中认 购资 金利 息折 合 106,774.35 份基 金份 额。
本基金 的基 金管 理人 为华 安基金 管理 有限 公司 ，基 金托管 人为 中国 工商 银行 股份有 限公 司。
根据 2014 年 中国 证监 会令 第 104 号《 公开 募集 证券 投资基 金运 作管 理办 法》 ， 华安逆 向策 略股
票型证 券投 资基 金 于 2015 年 8 月 6 日 公告 后更 名为 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金。
根据《中华人民共和国证 券投资基金法》和《华安 逆向策略混合型证券投资 基金基金合同》的
有关规 定 ， 本 基金 的投 资 范围为 具有 良好 流动 性的 金融工 具 ， 包 括国 内依 法 发行上 市的 股票( 包括 中
小板、创业板及其他经中 国证监会核准上市的股票) 、债券( 包括中期票据) 、货币市场工具、权证 、
资产支 持证 券 、 股 指期 货 以及法 律法 规或 中国 证监 会允许 基金 投资 的其 他金 融工具( 但须 符合 中国 证
监会的 相关 规定) 。 如法 律 法规或 监管 机构 以后 允许 基金投 资其 他品 种 ， 基 金 管理人 在履 行适 当程 序
后， 可 以将 其纳 入投 资范 围。 本 基金 持有 的股 票资 产占基 金资 产 的 60%-95% ； 除股 票以 外的 其他 资
产占基 金资 产 的 5%-40% ， 其中权 证投 资比 例不 高于 基金资 产净 值 的 3% ， 在 扣 除股指 期货 合约 需缴
纳的交 易保 证金 后 ， 应 当 保持现 金或 到期 日在 一年 以内的 政府 债券 不低 于基 金资产 净值 的 5% 。 本基
金的业 绩比 较基 准为 ：80%× 沪深 300 指 数收 益率 ＋20%× 中国 债券 总指 数收 益 率。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人华 安基 金管 理有 限公司 于 2017 年 3 月 24 日批准 报出 。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项具体 会计准则及 相关规定( 以下合称“ 企 业 会计准则 ”) 、中国 证监会 颁布的《证券 投资基金
信息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》 、 中 国证 券投 资基 金业 协 会( 以下 简称 “ 中国 基
金 业协会 ”) 颁布的 《证券投 资基金 会计核 算业务 指引 》 、 《华 安逆向 策略混 合型 证券投 资基金 基金 合
同》 和 在财 务报表 附 注 7.4.4 所列 示的 中国 证监 会、 中 国基金 业协 会发 布的 有关 规定及 允许 的基 金 行
业实务 操作 编制 。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基 金 2016 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2016 年 12 月
31 日 的财 务状 况以 及 2016 年度 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况等 有关 信息 。
7.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 《财政 部、国 家税 务总局 关于 证 券投资 基金 税收 政
策的通 知》 、 财 税[2008]1 号 《 关于 企业 所得 税若 干 优惠政 策的 通知 》 、 财税[2012]85 号 《 关 于 实施 上
市公司 股息 红利 差别化 个 人所得 税政 策有 关问题 的 通知》 、财税[2015]101 号 《关于 上市 公司 股息红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全面 推开 营业税 改征 增值 税试 点
的 通 知 》 、 财 税[2016]46 号 《 关 于 进 一 步 明 确 全 面 推 开 营 改 增 试 点 金 融 业 有 关 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2016]70 号《 关于 金融机 构同业 往来 等增 值税政 策 的补充 通知》 、及 其他 相关 财税法 规和 实务 操作，华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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主要税 项列 示如 下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日 前 ，以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ，不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、 债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自 2016 年 5 月 1 日 起， 金
融业由缴纳营业税改为缴 纳增值税。对证券投资基 金管理人运用基金买卖股 票、债券的转让收入免
征增值 税， 对国 债、 地方 政府债 以及 金融 同业 往来 利息收 入亦 免征 增值 税 。
(2) 对基 金从 证券 市场 中取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票、 债券的 差价 收入 ， 股票 的股 息、 红利 收入 ，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债 券的企业在向 基金支付利 息时代扣代缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个月 以内( 含 1 个月) 的 ， 其 股
息红利 所得 全额 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的，暂 减按 50% 计 入应
纳税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年的 ，暂 免征 收个 人 所得税 。对 基金 持有 的上 市公司 限售 股， 解禁 后
取得的股息、红利收入， 按照上述规定计算纳税， 持股时间自解禁日起计算 ；解禁前取得的股息、
红利收 入继 续暂 减 按 50% 计入应 纳税 所得 额。 上述 所得统 一适 用 20% 的 税率 计征个 人所 得税 。
(4) 基金 卖出 股票 按 0.1% 的税率 缴纳 股 票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
华安基 金管 理有 限公 司 (“ 华安基 金公 司 ”)
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国工 商银 行股 份有 限公 司(“ 工商 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
上海国 际信 托有 限公 司 基金管 理人 的股 东
上海电 气(集团) 总 公司 基金管 理人 的股 东
上海工 业投 资(集团) 有 限公 司 基金管 理人 的股 东
上海锦 江国 际投 资管 理有 限公司 基金管 理人 的股 东
国泰君 安投 资管 理股 份有 限公司 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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7.4.8.1.1 股票交易
无。
7.4.8.1.2 权证交易
无。
7.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
无。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日 至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 43,609,393.13 6,686,218.89
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 13,327,372.60 1,758,169.17
注： 支付 基金 管理 人华 安 基金管 理有 限公 司的 管理 人报酬 按前 一日 基金 资产 净值 1.5% 的 年费 率
计提， 逐日 累计 至每 月月 底，按 月支 付。 其计 算公 式为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值× 1.5% / 当 年天 数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日 至2016 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 7,268,232.18 1,114,369.73
注：支 付基 金托 管人 工商 银行的 托管 费按 前一 日基 金资产 净 值 0.25% 的 年费 率计提 ，逐 日累 计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值× 0.25% / 当年 天数 。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
无。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
份额单 位： 份
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31
日
期初持 有的 基金 份额 7,372,600.12 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - 7,372,600.12
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 7,372,600.12 -
期末持 有的 基金 份额 - 7,372,600.12
期 末 持 有 的 基 金 份 额 占 基 金 总
份额比 例
- 1.06%
注： 基金 管理 人华 安基 金公 司在本 年度 赎回 本基 金的 交易委 托申 万宏 源集 团股 份有限 公司 办理 ，
适用费 率 为 0.25% 。
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
无。
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工 商银 行 411,665,333.37 3,848,853.67 462,428,385.72 548,751.09
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 工商 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
无。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 23 页共 43 页
7.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
无。
7.4.9 期末（2016 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单 位：
股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
002838
道恩
股份
2016-
12-28
2017-
01-06
网下中
签
15.28 15.28 682.00 10,420.96 10,420.96 -
002840
华统
股份
2016-
12-29
2017-
01-10
网下中
签
6.55 6.55 1,814.00 11,881.70 11,881.70 -
300583
赛托
生物
2016-
12-29
2017-
01-06
网下中
签
40.29 40.29 1,582.00 63,738.78 63,738.78 -
300586
美联
新材
2016-
12-26
2017-
01-04
网下中
签
9.30 9.30 1,006.00 9,355.80 9,355.80 -
300587
天铁
股份
2016-
12-28
2017-
01-05
网下中
签
14.11 14.11 1,438.00 20,290.18 20,290.18 -
300588
熙菱
信息
2016-
12-27
2017-
01-05
网下中
签
4.94 4.94 1,380.00 6,817.20 6,817.20 -
300591
万里
马
2016-
12-30
2017-
01-10
网下中
签
3.07 3.07 2,397.00 7,358.79 7,358.79 -
601375
中原
证券
2016-
12-20
2017-
01-03
网下中
签
4.00 4.00 26,695.00 106,780.00 106,780.00 -
603032
德新
交运
2016-
12-27
2017-
01-05
网下中
签
5.81 5.81 1,628.00 9,458.68 9,458.68 -
603035
常熟
汽饰
2016-
12-27
2017-
01-05
网下中
签
10.44 10.44 2,316.00 24,179.04 24,179.04 -
603186
华正
新材
2016-
12-26
2017-
01-03
网下中
签
5.37 5.37 1,874.00 10,063.38 10,063.38 -
603228
景旺
电子
2016-
12-28
2017-
01-06
网下中
签
23.16 23.16 3,491.00 80,851.56 80,851.56 -
603266
天龙
股份
2016-
12-30
2017-
01-10
网下中
签
14.63 14.63 1,562.00 22,852.06 22,852.06 -
603689
皖天
然气
2016-
12-30
2017-
01-10
网下中
签
7.87 7.87 4,818.00 37,917.66 37,917.66 -
603877
太平
鸟
2016-
12-29
2017-
01-09
网下中
签
21.30 21.30 3,180.00 67,734.00 67,734.00 - 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 24 页共 43 页
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
金额单 位 ： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
002239
奥特
佳
2016-10
-18
重大资
产重组
15.69
2017-
02-07
14.12 7,684,148.00 127,860,441.20 120,564,282.12 -
002635
安洁
科技
2016-11
-08
重大资
产重组
36.40
2017-
02-08
33.50 2,850,643.00 91,741,594.61 103,763,405.20 -
600576
万家
文化
2016-11
-28
重大事
项停牌
16.62
2017-
01-12
20.22 746,220.00 14,043,740.00 12,402,176.40 -
603986
兆易
创新
2016-09
-19
重大资
产重组
177.97
2017-
03-13
195.77 1,133.00 26,353.58 201,640.01 -
注： 本基 金截 至 2016 年 12 月 31 日止 持有 以上 因公 布 的重大 事项 可能 产生 重大 影响而 被暂 时停
牌的股 票， 该类 股票 将在 所公布 事项 的重 大影 响消 除后， 经交 易所 批准 复牌 。
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至报 告期 末 2016 年 12 月 31 日止 ，本 基金 无银 行 间市场 债 券正 回购 交易 中作 为 抵押 的债 券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至报 告期 末 2016 年 12 月 31 日止 ，本 基金 无交 易 所市场 债 券正 回购 交易 中作 为 抵押 的债 券。
7.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允 价值
(a) 金融 工具 公允 价值 计量 的方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 25 页共 43 页
(b) 持续 的以 公允 价值 计量 的金融 工具
(i) 各层次 金融 工具 公允 价 值
于 2016 年 12 月 31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 2,638,072,483.70 元， 属 于第 二层 次的余 额 为 237,421,203.52 元， 无 属于 第三 层次
的余额(2015 年 12 月 31 日 ： 第 一层 次 1,442,622,318.16 元 ， 第 二层 次 61,755,004.36 元 ， 无属 于第 三
层次的 余额) 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间 的重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券 ， 若 出现 重大 事 项停牌 、 交易 不活 跃( 包 括 涨跌停 时的 交易 不
活跃) 、 或属 于非 公开 发行 等情况 ， 本基 金不 会于 停 牌日至 交易 恢复 活跃 日期 间、 交易 不活 跃期 间及
限售期间将相关股票和债 券的公允价值列入第一层 次；并根据估值调整中采 用的不可观察输入值对
于公允 价值 的影 响程 度， 确定相 关股 票和 债券 公允 价值应 属第 二层 次还 是第 三层次 。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非持 续的 以公 允价 值计 量的金 融工 具
于 2016 年 12 月 31 日 ， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2015 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以 公允 价值 计量 的金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公 允价 值外 ，截 至资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 26 页共 43 页
序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （% ）
1 权益投 资 2,875,493,687.22 84.24
其中： 股票 2,875,493,687.22 84.24
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 100,000,270.00 2.93
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 431,053,044.21 12.63
7 其他各 项资 产 6,796,414.91 0.20
8 合计 3,413,343,416.34 100.00
8.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
- -
C 制造业 2,050,693,905.64 60.91
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
30,844,387.08 0.92
E 建筑业 345,677,215.16 10.27
F 批发和 零售 业
8,981,360.00 0.27
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
9,458.68 0.00
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
242,575,531.52 7.20 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 27 页共 43 页
J 金融业
106,780.00 0.00
K 房地产 业
164,000,626.98 4.87
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
20,156,487.12 0.60
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
45,758.64 0.00
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
12,402,176.40 0.37
S 综合
- -
合计 2,875,493,687.22 85.40
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的 前十名 股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( ％)
1 002341 新纶科 技 11,318,916 238,715,938.44 7.09
2 300196 长海股 份 5,366,610 201,891,868.20 6.00
3 600114 东睦股 份 11,139,356 191,708,316.76 5.69
4 300188 美亚柏 科 8,098,488 173,226,658.32 5.14
5 600240 华业资 本 15,270,077 164,000,626.98 4.87
6 000739 普洛药 业 20,040,626 150,905,913.78 4.48
7 600502 安徽水 利 14,240,763 142,122,814.74 4.22
8 002068 黑猫股 份 16,299,343 136,588,494.34 4.06
9 000065 北方国 际 4,803,921 130,186,259.10 3.87
10 002494 华斯股 份 9,344,132 129,322,786.88 3.84
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％） 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 28 页共 43 页
1 002341 新纶科 技 326,869,994.75 16.98
2 300196 长海股 份 252,931,860.25 13.14
3 002325 洪涛股 份 246,848,503.38 12.83
4 002045 国光电 器 245,591,177.42 12.76
5 600114 东睦股 份 240,698,476.61 12.51
6 603968 醋化股 份 227,181,523.51 11.80
7 600240 华业资 本 220,447,427.25 11.45
8 002185 华天科 技 212,313,130.61 11.03
9 000606 *ST 易桥 207,868,104.03 10.80
10 000889 茂业通 信 204,403,955.52 10.62
11 002537 海立美 达 195,965,457.98 10.18
12 000821 京山轻 机 193,514,765.19 10.06
13 002068 黑猫股 份 191,687,553.19 9.96
14 600198 大唐电 信 188,158,096.13 9.78
15 300188 美亚柏 科 183,947,731.57 9.56
16 300011 鼎汉技 术 181,081,830.02 9.41
17 002494 华斯股 份 178,966,742.94 9.30
18 600502 安徽水 利 178,924,006.98 9.30
19 002239 奥特佳 176,099,788.89 9.15
20 002048 宁波华 翔 175,372,706.66 9.11
21 002535 林州重 机 174,599,106.90 9.07
22 000601 韶能股 份 173,197,612.01 9.00
23 000065 北方国 际 171,729,521.42 8.92
24 000970 中科三 环 163,189,650.30 8.48
25 002120 韵达股 份 162,982,329.56 8.47
26 300265 通光线 缆 161,687,101.49 8.40
27 600869 智慧能 源 158,585,900.17 8.24
28 000739 普洛药 业 154,538,988.96 8.03
29 002464 金利科 技 152,450,916.98 7.92
30 300031 宝通科 技 150,782,372.65 7.83
31 300115 长盈精 密 143,813,259.25 7.47
32 600667 太极实 业 143,287,203.70 7.45
33 300231 银信科 技 143,124,669.20 7.44
34 300018 中元股 份 142,696,195.99 7.41
35 002418 康盛股 份 140,506,479.27 7.30
36 300449 汉邦高 科 140,383,506.62 7.29
37 000971 高升控 股 136,559,193.33 7.10
38 600105 永鼎股 份 135,568,115.67 7.04
39 600303 曙光股 份 135,519,281.07 7.04
40 600203 福日电 子 135,370,623.35 7.03
41 600096 云天化 135,243,105.23 7.03
42 600735 新华锦 133,622,239.21 6.94
43 600963 岳阳林 纸 128,772,093.66 6.69
44 600485 信威集 团 122,935,015.01 6.39 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 29 页共 43 页
45 002070 众和股 份 122,513,160.70 6.37
46 002133 广宇集 团 119,126,996.51 6.19
47 002196 方正电 机 116,071,120.72 6.03
48 600076 康欣新 材 115,131,704.72 5.98
49 300017 网宿科 技 113,380,105.25 5.89
50 002159 三特索 道 112,631,850.37 5.85
51 000831 *ST 五稀 111,592,616.45 5.80
52 600366 宁波韵 升 108,646,408.78 5.65
53 002008 大族激 光 107,943,150.64 5.61
54 600055 万东医 疗 107,663,623.15 5.59
55 300444 双杰电 气 106,662,592.29 5.54
56 000700 模塑科 技 105,326,540.53 5.47
57 002659 中泰桥 梁 102,076,303.14 5.30
58 300207 欣旺达 101,438,070.70 5.27
59 000928 中钢国 际 100,656,079.09 5.23
60 300041 回天新 材 100,245,772.14 5.21
61 300369 绿盟科 技 99,238,310.56 5.16
62 002539 云图控 股 98,224,829.54 5.10
63 600330 天通股 份 97,573,025.69 5.07
64 002277 友阿股 份 96,143,724.75 5.00
65 000702 正虹科 技 91,910,991.44 4.78
66 002635 安洁科 技 91,741,594.61 4.77
67 000636 风华高 科 91,222,458.02 4.74
68 600831 广电网 络 91,166,720.22 4.74
69 300177 中海达 90,259,494.81 4.69
70 002366 台海核 电 89,811,051.78 4.67
71 002425 凯撒文 化 89,500,624.98 4.65
72 600536 中国软 件 88,854,970.08 4.62
73 600507 方大特 钢 88,419,540.89 4.59
74 601208 东材科 技 87,827,319.35 4.56
75 600068 葛洲坝 87,405,265.75 4.54
76 002090 金智科 技 87,369,101.74 4.54
77 002139 拓邦股 份 87,291,434.94 4.54
78 603012 创力集 团 86,460,280.00 4.49
79 601600 中国铝 业 86,316,186.16 4.49
80 002672 东江环 保 86,314,255.03 4.49
81 600668 尖峰集 团 85,930,494.06 4.47
82 002247 帝龙文 化 84,893,018.37 4.41
83 300097 智云股 份 84,545,683.11 4.39
84 600363 联创光 电 84,179,677.36 4.37
85 002468 申通快 递 83,259,843.56 4.33
86 300262 巴安水 务 82,464,727.68 4.29
87 002733 雄韬股 份 82,396,859.85 4.28
88 000599 青岛双 星 81,649,335.92 4.24 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 30 页共 43 页
89 002456 欧菲光 81,306,906.75 4.22
90 300198 纳川股 份 80,382,623.25 4.18
91 002221 东华能 源 80,314,052.03 4.17
92 002410 广联达 80,257,198.89 4.17
93 300150 世纪瑞 尔 80,118,457.96 4.16
94 002439 启明星 辰 79,743,783.97 4.14
95 603611 诺力股 份 79,205,331.55 4.12
96 300130 新国都 78,918,811.85 4.10
97 603729 龙韵股 份 77,549,460.98 4.03
98 002761 多喜爱 77,397,416.76 4.02
99 002409 雅克科 技 77,359,601.45 4.02
100 300012 华测检 测 76,697,303.73 3.99
101 002452 长高集 团 76,461,574.48 3.97
102 000546 金圆股 份 75,887,160.13 3.94
103 002117 东港股 份 74,993,390.27 3.90
104 603010 万盛股 份 73,060,494.25 3.80
105 601789 宁波建 工 72,536,674.53 3.77
106 603000 人民网 72,500,847.46 3.77
107 300025 华星创 业 72,366,172.27 3.76
108 002400 省广股 份 72,151,306.85 3.75
109 002224 三 力 士 71,648,603.94 3.72
110 000887 中鼎股 份 70,981,672.49 3.69
111 600803 新奥股 份 70,089,967.85 3.64
112 300494 盛天网 络 70,073,380.58 3.64
113 300325 德威新 材 69,934,356.32 3.63
114 600207 安彩高 科 69,216,325.28 3.60
115 002261 拓维信 息 68,366,123.37 3.55
116 600973 宝胜股 份 67,802,513.83 3.52
117 300440 运达科 技 67,773,342.67 3.52
118 601058 赛轮金 宇 67,607,693.56 3.51
119 002104 恒宝股 份 66,420,846.95 3.45
120 600273 嘉化能 源 66,184,376.36 3.44
121 300269 联建光 电 65,605,849.47 3.41
122 000639 西王食 品 65,054,017.38 3.38
123 300322 硕贝德 64,371,610.51 3.34
124 600820 隧道股 份 62,583,221.25 3.25
125 300035 中科电 气 62,523,594.93 3.25
126 300360 炬华科 技 62,449,303.82 3.24
127 603008 喜临门 62,399,744.92 3.24
128 600641 万业企 业 62,058,808.21 3.22
129 600525 长园集 团 62,032,263.03 3.22
130 600219 南山铝 业 61,326,098.80 3.19
131 002087 新野纺 织 60,865,407.66 3.16
132 600382 广东明 珠 59,461,066.64 3.09 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 31 页共 43 页
133 300183 东软载 波 59,376,936.11 3.09
134 603869 北部湾 旅 59,021,699.09 3.07
135 002426 胜利精 密 58,536,904.30 3.04
136 300217 东方电 热 58,402,313.88 3.03
137 600257 大湖股 份 57,335,022.59 2.98
138 002323 雅百特 57,237,906.59 2.97
139 002009 天奇股 份 57,001,924.91 2.96
140 002126 银轮股 份 56,422,474.00 2.93
141 300054 鼎龙股 份 56,165,417.68 2.92
142 002730 电光科 技 55,842,175.42 2.90
143 000795 英洛华 55,066,726.48 2.86
144 002428 云南锗 业 55,048,719.63 2.86
145 000513 丽珠集 团 54,872,965.81 2.85
146 601689 拓普集 团 54,641,675.29 2.84
147 600459 贵研铂 业 54,069,531.12 2.81
148 000066 长城电 脑 53,693,179.65 2.79
149 600686 金龙汽 车 53,493,752.03 2.78
150 002443 金洲管 道 53,453,208.95 2.78
151 600727 鲁北化 工 53,328,214.59 2.77
152 300096 易联众 53,084,949.80 2.76
153 600077 宋都股 份 52,574,785.98 2.73
154 300336 新文化 52,538,831.43 2.73
155 000630 铜陵有 色 52,121,569.64 2.71
156 600029 南方航 空 51,812,253.60 2.69
157 600647 同达创 业 51,336,823.29 2.67
158 002694 顾地科 技 50,879,434.93 2.64
159 600486 扬农化 工 49,490,259.47 2.57
160 002358 森源电 气 49,209,310.95 2.56
161 002408 齐翔腾 达 49,097,063.84 2.55
162 601799 星宇股 份 48,951,913.74 2.54
163 300458 全志科 技 48,634,258.47 2.53
164 002152 广电运 通 48,583,008.43 2.52
165 600856 中天能 源 48,539,458.28 2.52
166 600759 洲际油 气 48,345,981.61 2.51
167 002328 新朋股 份 48,342,449.83 2.51
168 300306 远方光 电 48,076,636.47 2.50
169 002097 山河智 能 48,021,574.66 2.50
170 600192 长城电 工 46,356,695.91 2.41
171 002480 新筑股 份 45,731,114.37 2.38
172 601886 江河集 团 45,347,525.04 2.36
173 002050 三花智 控 45,043,196.25 2.34
174 000049 德赛电 池 44,749,379.11 2.33
175 002308 威创股 份 43,781,559.53 2.27
176 600233 圆通速 递 43,750,984.10 2.27 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 32 页共 43 页
177 000404 华意压 缩 43,438,583.77 2.26
178 601607 上海医 药 43,268,908.21 2.25
179 600688 上海石 化 43,092,104.48 2.24
180 603377 东方时 尚 42,851,263.96 2.23
181 002006 精功科 技 42,582,714.83 2.21
182 002205 国统股 份 42,578,909.50 2.21
183 600521 华海药 业 42,545,123.74 2.21
184 000697 炼石有 色 41,609,559.70 2.16
185 600699 均胜电 子 40,910,226.19 2.13
186 300160 秀强股 份 40,458,912.81 2.10
187 002765 蓝黛传 动 40,422,113.22 2.10
188 002758 华通医 药 40,404,757.29 2.10
189 300230 永利股 份 40,102,432.90 2.08
190 601555 东吴证 券 39,881,626.28 2.07
191 601028 玉龙股 份 39,566,244.24 2.06
192 601717 郑煤机 39,340,603.60 2.04
193 600885 宏发股 份 39,289,153.12 2.04
194 002268 卫 士 通 39,191,681.58 2.04
195 000728 国元证 券 38,689,267.11 2.01
196 600056 中国医 药 38,681,986.02 2.01
197 002305 南国置 业 38,664,311.94 2.01
198 000758 中色股 份 38,624,963.67 2.01
注： 本项 “ 买入 金额 ” 均 按 买卖成 交金 额 （成 交单 价 乘以成 交数 量 ） 填 列， 不考 虑相关 交易 费用 。
8.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600198 大唐电 信 224,732,583.84 11.68
2 000606 *ST 易桥 222,237,473.13 11.55
3 000601 韶能股 份 222,211,133.67 11.55
4 000889 茂业通 信 215,026,816.33 11.17
5 002185 华天科 技 213,576,055.30 11.10
6 002120 韵达股 份 209,895,412.03 10.91
7 002537 海立美 达 208,926,870.51 10.86
8 600869 智慧能 源 200,607,684.05 10.42
9 002048 宁波华 翔 188,446,785.12 9.79
10 000821 京山轻 机 180,730,599.58 9.39
11 002325 洪涛股 份 174,081,375.09 9.05
12 300018 中元股 份 169,322,277.59 8.80 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 33 页共 43 页
13 002045 国光电 器 167,519,737.09 8.70
14 002070 众和股 份 165,836,171.12 8.62
15 002464 金利科 技 165,471,550.03 8.60
16 600203 福日电 子 164,886,967.16 8.57
17 300031 宝通科 技 161,379,725.23 8.39
18 300265 通光线 缆 157,456,333.00 8.18
19 300231 银信科 技 154,608,933.65 8.03
20 000970 中科三 环 151,418,021.14 7.87
21 600667 太极实 业 150,846,228.35 7.84
22 600735 新华锦 145,415,567.84 7.56
23 600105 永鼎股 份 143,935,121.80 7.48
24 300449 汉邦高 科 143,496,752.61 7.46
25 600096 云天化 143,142,367.22 7.44
26 600303 曙光股 份 140,951,485.01 7.32
27 300115 长盈精 密 138,337,452.78 7.19
28 600963 岳阳林 纸 136,367,076.27 7.09
29 002159 三特索 道 133,928,903.58 6.96
30 002418 康盛股 份 132,978,915.46 6.91
31 000971 高升控 股 128,230,752.20 6.66
32 600076 康欣新 材 123,624,470.83 6.42
33 600485 信威集 团 121,927,985.24 6.34
34 002196 方正电 机 119,080,236.68 6.19
35 603968 醋化股 份 117,355,458.58 6.10
36 002133 广宇集 团 116,907,944.68 6.07
37 600055 万东医 疗 114,337,176.87 5.94
38 300017 网宿科 技 112,902,321.96 5.87
39 600366 宁波韵 升 112,801,396.49 5.86
40 300041 回天新 材 109,639,719.52 5.70
41 002323 雅百特 108,390,911.48 5.63
42 000928 中钢国 际 106,578,106.94 5.54
43 000831 *ST 五稀 105,044,731.19 5.46
44 300207 欣旺达 104,507,897.72 5.43
45 002535 林州重 机 103,789,821.57 5.39
46 002277 友阿股 份 103,787,254.12 5.39
47 002341 新纶科 技 101,552,988.50 5.28
48 300369 绿盟科 技 101,417,504.07 5.27
49 000700 模塑科 技 101,099,415.20 5.25
50 002659 中泰桥 梁 100,624,580.23 5.23
51 002409 雅克科 技 100,249,400.37 5.21
52 300444 双杰电 气 99,536,322.40 5.17
53 600330 天通股 份 99,334,800.28 5.16
54 603611 诺力股 份 98,201,780.72 5.10
55 600831 广电网 络 97,677,045.80 5.08
56 002539 云图控 股 95,312,290.57 4.95 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 34 页共 43 页
57 600068 葛洲坝 94,863,689.73 4.93
58 000702 正虹科 技 94,722,085.88 4.92
59 300097 智云股 份 94,058,936.49 4.89
60 300198 纳川股 份 92,782,091.43 4.82
61 002456 欧菲光 92,778,389.85 4.82
62 300177 中海达 91,820,810.07 4.77
63 600536 中国软 件 90,628,463.36 4.71
64 600668 尖峰集 团 90,624,368.74 4.71
65 601600 中国铝 业 90,158,313.57 4.68
66 002672 东江环 保 89,064,717.98 4.63
67 600507 方大特 钢 88,422,775.71 4.59
68 002366 台海核 电 88,414,740.81 4.59
69 000065 北方国 际 86,908,723.33 4.52
70 002452 长高集 团 86,905,182.67 4.52
71 000636 风华高 科 86,875,124.75 4.51
72 603012 创力集 团 86,693,557.33 4.50
73 002139 拓邦股 份 86,368,149.28 4.49
74 002425 凯撒文 化 86,183,384.46 4.48
75 601208 东材科 技 85,395,774.60 4.44
76 300035 中科电 气 84,187,449.15 4.37
77 300262 巴安水 务 83,990,251.57 4.36
78 002468 申通快 递 83,638,701.60 4.35
79 002152 广电运 通 81,559,244.27 4.24
80 002090 金智科 技 81,504,632.22 4.24
81 002221 东华能 源 81,355,331.58 4.23
82 600363 联创光 电 80,926,002.35 4.21
83 300130 新国都 80,660,528.39 4.19
84 603010 万盛股 份 80,017,679.77 4.16
85 002410 广联达 79,783,002.34 4.15
86 002733 雄韬股 份 78,866,815.81 4.10
87 000546 金圆股 份 78,720,253.34 4.09
88 300325 德威新 材 78,677,426.95 4.09
89 002439 启明星 辰 78,642,877.99 4.09
90 002477 雏鹰农 牧 78,453,676.77 4.08
91 300012 华测检 测 77,274,341.28 4.02
92 300150 世纪瑞 尔 76,952,788.59 4.00
93 300440 运达科 技 75,968,230.32 3.95
94 002761 多喜爱 75,826,151.16 3.94
95 002117 东港股 份 75,138,956.46 3.90
96 601789 宁波建 工 74,895,873.59 3.89
97 002400 省广股 份 74,542,476.20 3.87
98 300494 盛天网 络 73,052,414.07 3.80
99 002247 帝龙文 化 72,893,215.12 3.79
100 000599 青岛双 星 72,630,038.42 3.77 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 35 页共 43 页
101 000887 中鼎股 份 72,383,496.04 3.76
102 002467 二六三 71,579,014.12 3.72
103 603729 龙韵股 份 71,137,216.57 3.70
104 300269 联建光 电 69,043,018.48 3.59
105 603000 人民网 69,007,758.59 3.59
106 600382 广东明 珠 68,611,964.28 3.57
107 600257 大湖股 份 68,271,004.16 3.55
108 600973 宝胜股 份 67,916,620.98 3.53
109 300458 全志科 技 66,796,379.72 3.47
110 600641 万业企 业 66,793,348.55 3.47
111 300360 炬华科 技 66,072,069.93 3.43
112 300183 东软载 波 65,479,493.58 3.40
113 600273 嘉化能 源 65,181,638.45 3.39
114 300322 硕贝德 64,795,730.86 3.37
115 603008 喜临门 64,284,224.81 3.34
116 002104 恒宝股 份 64,211,751.99 3.34
117 600114 东睦股 份 63,895,151.33 3.32
118 002408 齐翔腾 达 63,508,885.65 3.30
119 601058 赛轮金 宇 63,048,095.62 3.28
120 600647 同达创 业 62,902,199.03 3.27
121 002126 银轮股 份 62,886,370.70 3.27
122 603869 北部湾 旅 62,885,089.16 3.27
123 002224 三 力 士 62,788,315.36 3.26
124 600803 新奥股 份 62,625,977.01 3.25
125 600525 长园集 团 62,445,360.92 3.24
126 000513 丽珠集 团 62,433,021.89 3.24
127 600561 江西长 运 62,108,769.22 3.23
128 600459 贵研铂 业 61,870,206.76 3.21
129 600219 南山铝 业 61,619,878.54 3.20
130 002694 顾地科 技 61,521,643.49 3.20
131 300054 鼎龙股 份 61,092,183.26 3.17
132 002261 拓维信 息 61,024,396.37 3.17
133 600556 ST 慧球 60,184,838.06 3.13
134 600225 天津松 江 59,987,786.68 3.12
135 002426 胜利精 密 59,018,127.62 3.07
136 002730 电光科 技 57,624,249.85 2.99
137 002443 金洲管 道 56,985,441.08 2.96
138 300306 远方光 电 56,746,592.99 2.95
139 600820 隧道股 份 56,073,507.36 2.91
140 300217 东方电 热 56,043,448.56 2.91
141 600192 长城电 工 55,898,614.31 2.90
142 002008 大族激 光 55,634,334.50 2.89
143 002428 云南锗 业 55,344,698.69 2.88
144 600686 金龙汽 车 55,097,713.59 2.86 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 36 页共 43 页
145 002009 天奇股 份 54,856,695.08 2.85
146 601689 拓普集 团 54,668,090.65 2.84
147 600520 *ST 中发 54,285,808.70 2.82
148 002068 黑猫股 份 53,585,345.37 2.78
149 300011 鼎汉技 术 53,302,538.69 2.77
150 000630 铜陵有 色 53,239,254.79 2.77
151 600233 圆通速 递 53,113,727.48 2.76
152 300096 易联众 52,859,123.41 2.75
153 600029 南方航 空 52,502,042.68 2.73
154 000795 英洛华 52,395,904.63 2.72
155 600727 鲁北化 工 52,345,471.60 2.72
156 600856 中天能 源 52,163,190.69 2.71
157 300336 新文化 51,814,771.14 2.69
158 002050 三花智 控 51,671,236.90 2.68
159 000066 长城电 脑 50,425,437.51 2.62
160 000607 华媒控 股 50,070,237.65 2.60
161 601799 星宇股 份 49,217,897.58 2.56
162 600486 扬农化 工 48,447,157.53 2.52
163 002358 森源电 气 48,044,337.72 2.50
164 300384 三联虹 普 47,607,236.46 2.47
165 000586 汇源通 信 47,174,639.61 2.45
166 600699 均胜电 子 46,888,848.35 2.44
167 002239 奥特佳 46,812,258.98 2.43
168 600521 华海药 业 46,448,643.95 2.41
169 600077 宋都股 份 46,347,686.20 2.41
170 601886 江河集 团 45,384,465.41 2.36
171 002006 精功科 技 45,366,241.14 2.36
172 002097 山河智 能 45,347,007.94 2.36
173 000049 德赛电 池 44,651,548.57 2.32
174 002308 威创股 份 44,629,421.76 2.32
175 002087 新野纺 织 44,617,292.80 2.32
176 600759 洲际油 气 44,595,393.03 2.32
177 601028 玉龙股 份 43,314,942.21 2.25
178 000967 盈峰环 境 43,275,895.73 2.25
179 601607 上海医 药 43,138,138.50 2.24
180 600475 华光股 份 42,975,295.34 2.23
181 600885 宏发股 份 42,781,210.71 2.22
182 002696 百洋股 份 42,566,908.55 2.21
183 603377 东方时 尚 42,390,138.11 2.20
184 002758 华通医 药 42,179,831.00 2.19
185 300230 永利股 份 41,948,602.07 2.18
186 002328 新朋股 份 41,850,985.64 2.17
187 600688 上海石 化 41,675,003.51 2.17
188 600392 盛和资 源 41,131,488.71 2.14 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
第 37 页共 43 页
189 601555 东吴证 券 41,119,036.08 2.14
190 000404 华意压 缩 41,039,374.21 2.13
191 300160 秀强股 份 41,000,717.44 2.13
192 000680 山推股 份 40,954,694.06 2.13
193 600502 安徽水 利 40,345,023.99 2.10
194 600563 法拉电 子 39,982,475.51 2.08
195 600075 新疆天 业 39,856,207.19 2.07
196 603023 威帝股 份 39,639,812.52 2.06
197 002268 卫 士 通 39,523,360.38 2.05
198 002587 奥拓电 子 39,329,475.71 2.04
199 000758 中色股 份 38,863,144.82 2.02
200 002205 国统股 份 38,811,247.34 2.02
201 000697 炼石有 色 38,732,031.06 2.01
202 601717 郑煤机 38,716,517.77 2.01
203 600071 凤凰光 学 38,671,067.37 2.01
204 600056 中国医 药 38,493,197.36 2.00
注： 本项 “ 卖出 金额 ” 均 按 买卖成 交金 额 （成 交单 价 乘以成 交数 量 ） 填 列， 不考 虑相关 交易 费用 。
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 22,967,690,530.11
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 21,796,150,243.82
注：本 项 “ 买入 股票 的成 本 （成交 ）总 额 ” 和“ 卖 出股 票的收 入（ 成交 ）总 额 ” 均 按买卖 成交 金额
（成交 单价 乘以 成交 数量 ）填列 ，不 考虑 相关 交易 费用。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名债券投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 没有 投资 贵金属 。 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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8.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证投 资。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 没有 投资 股指期 货。
8.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
本基金在进行股指期货投 资时，将根据风险管理的 原则，以套期保值为主要 目的。在风险可控
的前提下，本基金本着审 慎原则，参与股指期货的 投资，以管理投资组合的 系统性风险，改善组合
的风险 收益 特性 。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情 况 说明
8.11.1 本期国债期货投资 政策
无。
8.11.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 没有 投资 国债期 货。
8.11.3 本期国债期货投资 评价
无。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本报告期内 ，本基 金投资的前十名证券的发 行主体没有被监管部门立 案调查的，也没有在报
告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情况 。
8.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 中， 不存 在投 资于 超出基 金合 同规 定备 选股 票库之 外的 股票 。
8.12.3 期末其他各项资 产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金
2,556,109.21
2 应收证 券清 算款
-
3 应收股 利
-
4 应收利 息
123,760.55 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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5 应收申 购款
4,116,545.15
6 其他应 收款
-
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
6,796,414.91
8.12.4 期末持有的处于 转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
230,035
5,532.25 345,156,247.04 27.12% 927,454,572.76 72.88%
9.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 824,937.06 0.06%
注： 本公 司高 级管 理人 员 、 基金投 资和 研究 部门 负责 人持有 该只 基金 份额 总量 的数量 区间 为 0 ；
本基金 的基 金经 理持 有本 基金份 额总 量的 数量 区间 为 0。
§ 10
开放式基金份额变动
单位： 份 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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基金合 同生 效日(2012 年 8 月 16 日) 基 金份 额总 额 232,412,630.24
本报告 期期 初基 金份 额总 额 695,578,157.14
本报告 期 基 金总 申购 份额 2,386,509,420.21
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 1,809,476,757.55
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,272,610,819.80
注：总 申购 份额 含转 换入 份额。 总赎 回份 额含 转换 出份额 。
§ 11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
无。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
报告期内无涉及本基金财 产、基金托管业务的诉讼 。报告期内基金管理人无 涉及本基金财产的
诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 无基 金投 资策 略的改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金未 改聘 为基金 审计 的会 计师 事务 所。
报告年 度应 支付 给聘 任会 计师事 务所 的报 酬情 况：91,000.00 元。
目前的 审计 机构 已提 供审 计服务 的连 续年 限： 自基 金合同 生效 日起 至今 。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 无管 理人 、托 管人及 其高 级管 理人 员受 稽查或 处罚 等情 况。
11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额 占当期 股 佣金 占当期 佣华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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数量 票成交 总
额的比 例
金总量 的
比例
民生证 券 1 - - - - -
高华证 券 1 - - - - -
民族证 券 1 - - - - -
华融证 券 1 - - - - -
宏源证 券 1 - - - - -
恒泰证 券 1 - - - - -
中银国 际 1 - - - - -
中天证 券 1 - - - - -
国都证 券 1 - - - - -
广发华 福 1 - - - - -
财富里 昂 1 - - - - -
东兴证 券 1 - - - - -
长城证 券 1 - - - - -
中泰证 券 2 7,950,943,729.57 17.77% 7,266,150.48 17.69% -
川财证 券 1 6,004,736,009.60 13.42% 5,472,125.80 13.32% -
中金公 司 1 5,160,737,648.90 11.53% 4,806,188.46 11.70% -
招商证 券 1 4,998,548,068.02 11.17% 4,555,182.15 11.09% -
华泰证 券 1 2,415,491,393.74 5.40% 2,201,237.91 5.36% -
国泰君 安 1 2,329,150,835.89 5.20% 2,122,559.50 5.17% -
广发证 券 1 2,232,487,641.20 4.99% 2,034,467.80 4.95% -
兴业证 券 1 2,014,342,904.46 4.50% 1,875,951.42 4.57% -
华创证 券 1 1,897,144,780.04 4.24% 1,766,805.50 4.30% -
国金证 券 2 1,671,246,727.84 3.73% 1,526,484.56 3.72% -
宏信证 券 1 1,486,473,015.43 3.32% 1,354,624.63 3.30% -
天风证 券 1 1,159,896,316.79 2.59% 1,057,014.99 2.57% -
中信证 券 1 1,144,864,130.94 2.56% 1,066,206.54 2.60% -
上海证 券 1 1,006,209,413.54 2.25% 937,079.48 2.28% -
国信证 券 1 919,116,353.58 2.05% 855,970.60 2.08% -
银河证 券 1 645,181,045.11 1.44% 600,856.73 1.46% -
安信证 券 1 563,774,111.29 1.26% 513,766.33 1.25% -
信达证 券 1 483,191,669.36 1.08% 449,997.27 1.10% -
中投证 券 2 288,558,805.49 0.64% 268,732.73 0.65% -
西藏东 方财 富 1 236,386,313.65 0.53% 215,418.48 0.52% -
东北证 券 1 147,122,565.75 0.33% 137,015.58 0.33% -
注：1 、券 商专 用交 易单 元 选择标 准：
基金管 理人 负责 选择 证券 经营机 构， 选用 其交 易单 元供本 基金 证券 买卖 专用 ，选择 标准 为：
（1） 内部 管理 规范 、严 谨 ；具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（2） 研 究实 力较 强， 有固 定的研 究机 构和 专门 研究 人员， 能够 针对 本基 金业 务需要 ， 提 供高 质
量的研 究报 告和 较为 全面 的服务 ； 华安逆 向策 略混 合型 证券 投资基 金 2016 年年 度报 告 摘要
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（3） 具 有战 略规 划和 定位 ， 能够 积极 推动 多边 业务 合作， 最大 限度 地调 动整 体资源 ， 为 基金 投
资赢取 机会 ；
（4） 其他 有利 于基 金持 有 人利益 的商 业合 作考 虑。
2、券 商专 用交 易单 元选 择 程序：
(1) 对交 易单 元候 选券 商的 综合服 务进 行评 估
由相关 部门 牵头 并组 织有 关人员 依据 上述 交易 单元 选择标 准和 《券 商服 务评 价办法 》， 对候 选
交易单 元的 券商 服务 质量 和综合 实力 进行 评估 。
(2) 填写 《新 增交 易单 元申 请审核 表》
牵头部 门汇 总对 各候 选交 易单元 券商 的综 合评 估结 果，择 优选 出拟 新增 单元 ，填写 《新 增交 易
单元申 请审 核表 》， 对拟 新增交 易单 元的 必要 性 和 合规性 进行 阐述 。
(3) 候选 交易 单元 名单 提交 分管副 总经 理审 批
公司分 管副 总经 理对 相关 部门提 交的 《新 增交 易单 元申请 审核 表》 及其 对券 商综合 评估 的结 果
进行审 核， 并签 署审 批意 见。
(4) 协议签 署及 通知 托管 人
基金 管理 人与 被选 择的 券 商签订 《证 券交 易单 元租 用协议 》， 并通 知基 金托 管人。
3、报 告期 内基 金租 用券 商 交易单 元的 变更 情况 ：
2016 年 4 月完 成租 用托 管 在工商 银行 的西 藏东 方财 富证券 深 圳 395395 交易 单 元
2016 年 8 月完 成租 用托 管 在工商 银行 的天 风证 券深 圳 398013 交易 单元
2016 年 11 月完 成租 用托 管在工 商银 行的 宏信 证券 深圳 002331 深 圳交 易单 元
11.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
招商证 券 109,435.90 1.76% - - - -
西藏东 方财 富 6,121,068.70 98.24% - - - -
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§ 12
影响投资者决策的其 他重要信息
无。
华安基金管理有限公 司
二〇一七年三月二十 八日
