东 吴 行 业 轮动 混 合 型 证券 投 资 基金2016 年
年度报告 摘要
2016 年12 月31 日
基金管 理人： 东吴基金管 理有限公司
基金托 管人： 华夏银行股 份有限公司
送出日 期： 二〇一七年三 月二十七日
东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 2 页 共 37 页
§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 华夏 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 3 月 22 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2016 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 3 页 共 37 页
§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 东吴行 业轮 动混 合
场内简 称 -
基金主 代码 580003
交易代 码 580003
前端交 易代 码 -
后端交 易代 码 -
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2008 年 4 月 23 日
基金管 理人 东吴基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 华夏银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 708,925,682.81 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标 本 基 金为 混合 型基 金， 通过 对 行业 轮动 规律 的把 握，
侧 重 投资 于预 期收 益较 高的 行 业， 并重 点投 资具 有成
长 优 势、 估值 优势 和竞 争优 势 的上 市公 司股 票， 追求
超额收 益。
投资策 略 本 基 金采 取自 上而 下策 略， 根 据对 宏观 经济 、政 策和
证 券 市场 走势 的综 合分 析， 确 定基 金资 产在 股票 、衍
生 产 品、 债券 和现 金上 的配 置 比例 。采 取行 业轮 动策
略， 对 股票 资产 在不 同行 业之间 进行 适时 的行 业轮 动，
动 态 增大 预期 收益 率较 高的 行 业配 置， 减少 预期 收益
率 较 低的 行业 配置 。对 于股 票 投资 策略 ，重 点投 资具
有 成 长优 势、 估值 优势 和竞 争 优势 的上 市公 司股 票，
追求超 额收 益。
业绩比 较基 准 75%*沪深 300 指数+25%* 中 证全债 指数 。
风险收 益特 征 本 基 金是 一只 进行 主动 投资 的 混合 型基 金， 其风 险和
预 期 收益 均高 于货 币型 基金 和 债券 型基 金， 低于 股票
型 基 金， 在证 券投 资基 金中 属 于风 险较 高、 预期 收益
较高的 基金 产品 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 4 页 共 37 页
名称 东吴基 金管 理有 限公 司 华夏银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 徐军 郑鹏
联系电 话 021-50509888-8308 010-85238667
电子邮 箱 xuj@scfund.com.cn bjxhg@hxb.com.cn
客户服 务电 话
021-50509666/400-821-0588 95577
传真 021-50509888-8211 010-85238680
基金管 理人 于2016 年2 月 3 日 发布 法定 代表 人变 更公告 ， 经 工商 行政 管理 部门核 准， 法定 代表 人
变更为 王炯 先生 。
2.4 信息 披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
www.scfund.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及托 管人 办公 处
§3 主要财 务指标、基金 净值表现及利润分 配情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 2016 年 2015 年 2014 年
本期已 实现 收益 -107,668,870.46 579,862,145.43 128,061,545.08
本期利 润 -87,428,185.31 492,361,156.41 223,197,581.97
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.1148 0.3910 0.1159
本期基 金份 额净 值增 长率 -9.50% 32.94% 23.88%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2016 年末 2015 年末 2014 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2821 -0.1590 -0.5452
期末基 金资 产净 值 554,372,167.51 798,720,130.98 1,198,578,481.88
期末基 金份 额净 值 0.7820 0.8641 0.6500
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 。
3、 上述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 例如 基金 的 认购 、 申 购 、 赎 回费
等，计 入费 用后 实际 收益 水平要 低于 所列 数字 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 5 页 共 37 页
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.09% 1.14% 0.86% 0.55% -0.77% 0.59%
过去六 个月 -1.96% 1.13% 3.81% 0.57% -5.77% 0.56%
过去一 年 -9.50% 2.18% -7.96% 1.05% -1.54% 1.13%
过去三 年 49.04% 2.38% 36.39% 1.35% 12.65% 1.03%
过去五 年 6.95% 2.17% 37.39% 1.22% -30.44% 0.95%
自基金 合同
生效起 至今
-16.64% 1.98% 11.01% 1.36% -27.65% 0.62%
注：比 较基 准=75%* 沪深300 指数+25%* 中 证全 债指 数
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较
注：1 、东 吴行 业轮 动基 金 于 2008 年4 月23 日 成立 。
2、比 较基 准=75%*沪深 300 指数+25%* 中 证全 债指 数 。
3.2.3 过 去五 年基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 6 页 共 37 页
注：东 吴行 业轮 动基 金 于 2008 年 4 月 23 日 成立 ， 合同生 效当 年按 实际 存续 期计算 ，不 按整 个自
然年度 进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
过去三 年未 进行 过利 润分 配。
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
东吴基 金管 理有 限公 司 于 2004 年 8 月 27 日获 证监 基字[2004]32 号开 业批 文,并于 2004 年 9
月 2 日 正式 成立 。注 册资 本 1 亿 元人 民币 ，公 司所 在地为 上海 市浦 东新 区源 深路 279 号 ，统 一社
会信用 代 码913100007664967591 。 目 前由 东吴 证券 股份有 限公 司和 上海 兰生 （集团 ） 有 限公 司分
别控 股70% 和30% 。 公司 主 要从事 基金 募集 、 基 金销 售、 资 产管 理和 经中 国证 监会批 准的 其他 业务 。
公司自成立以 来，始终 坚 守“待人忠、 办事诚、 以 德兴业”的东 吴文化， 追 求为投资者奉 献东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 7 页 共 37 页
可持续的长期 回报。近 年 来，在泛资管 大背景下 ， 公司推进公 募 基金、专 户 业务以及子 公司业务
协同发展，尤 其在公募 及 专户领域大刀 阔斧地进 行 了事业部制改 革和平台 化 战略尝试， 进一步加
快向具 有核 心竞 争力 的综 合性现 代财 富管 理机 构转 型。
截至2016 年12 月 31 日， 公司整 体资 产管 理规 模 为631.46 亿 元， 其 中公 募基 金 148.47 亿元，
专户业 务 101.51 亿 元， 子 公司 381.48 亿 元； 旗下 管 理着 25 只 公募 基金 ，33 只存续 专户 资产 管
理计划 ，101 只 存续 专项 资产管 理计 划（ 子公 司） ， 涵盖了 高中 低不 同风 险层 次的多 元化 产品 线，
可满足 不同 类型 投资 者的 投资需 求。
2015 年以 来， 公司 在成 长 股 投资 的传 统优 势基 础上 ， 进一 步引 入了 量化 投资 策略， 并在 业内
率先成立了绝 对收益部 ， 谋求穿越牛熊 的正回报 。 目前已发行多 只量化公 募 产品，其中 东吴安盈
量化基金、 东吴安鑫 量化 基金为“量 化策略+全 市场 选股 ”；东 吴智慧医 疗基 金为 “量化 策略+热
门主题 ”。从 实战检验 角 度看，该系列 基金经受 住 了市场反复震 荡的考验 ， 尤其在严控 回撤、优
化收益 方面 成效 显著 ，初 步实现 了 “ 下跌 时回 撤小 ，上涨 时不 掉队 ”的 目标 。
经过多 年积 累和 布局 ， 公 司的公 募业 务已 形成 三大 投研 “特 色” ：1. 权益 投资 坚持自 下而 上精
选优质 成长 股 ， 把 握中 国 经济转 型升 级机 遇 ；2. 绝 对收益 提倡 “ 用权 益投 资 做绝对 收益 ” 的理 念，
借助量化模型 进行择时 和 选股；3.固定 收益以稳 健 为本，兼顾流 动性与收 益 率，为大类 资产配置
提供基 础性 工具 。
2016 年， 公司 的固 定收 益 投资能 力跃 居行 业 “ 第一 梯队 ” 。据 海通 证 券 2016 年 基金 公司 固
定收益 投资 能力 排行 榜显 示， 东 吴基 金固 收团 队以3.81% 的 综合 收益 率， 位列85 家入 选基 金公 司
的第六 位。
近年来 ， 公司 凭借 扎实 的 投资团 队 、 出 色投 资业 绩 ， 斩 获了 诸多 奖项 ， 比如2016 年 度最 受欢
迎债券 类基 金* 东吴 鼎利 债 券基 金 LOF （ 东方 财富 风云 榜） 、2015 年 度十 大风 云基 金公司 （ 《 大众 证
券报》 ）、 2014 年度最 佳投 资风格*金蝉奖 （东吴新 经 济股票型基金， 《华夏理 财 》杂志） 、2014
年度新 财富 最智 慧投 资机 构（ 《 新财 富》 杂志 ）等 。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
王立立
权 益 投 资
部 副 总 经
理 兼 研 究
策 划 部 副
总 经 理 、
本 基 金 基
2015 年 5 月
29 日
- 6.5 年
硕士， 复旦 大学 世界 经
济专业 。 2010 年7 月至
2010 年12 月就 职于 中
信建投证券有限责任
公司投资银行部任经
理， 2011 年1 月至2012东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 8 页 共 37 页
金经理 年7 月 就职 于上 海汇 利
资产管理公司研究部
任研究 员， 自 2012 年7
月起加入东吴基金管
理有限 公司 ， 曾 任研 究
策划部 行业 研究 员、 基
金经理 助理 ， 现 任权 益
投资部副总经理兼研
究策划 部副 总经 理， 其
中自 2013 年 12 月 24
日起担任东吴嘉禾优
势精选混合型开放式
证券投资基金基金经
理、自 2014 年6 月14
日起担任东吴阿尔法
灵活配置混合型证券
投资基 金基 金经 理、 自
2015 年2 月6 日 起担 任
东吴进取策略灵活配
置混合型开放式证券
投资基 金基 金 经 理、 自
2015 年5 月29 日起 担
任东吴行业轮动混合
型证券投资基金基金
经理， 自 2015 年12 月
30 日 起 担 任 东 吴 国 企
改革主题灵活配置混
合型证券投资基金基
金经理 。
注：1 、此 处的 任职 日期 和 离职日 期均 指公 司对 外公 告之日 。
2 、证 券从 业的 含义 遵 从行业 协会 《证 券业 从业 人员资 格管 理办 法》 相关 规定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 证券 投资 基 金法》 、 中 国证 监会 的规 定 和基金 合同 的规
定及其他有关 法律规定 ， 本着诚实信用 、勤勉尽 责 的原则管理和 运用基金 资 产，为基金 持有人谋
求最大 利益 ，无 损害 基金 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
本报告 期内 ， 公 司根 据证 监 会 2011 年 发布 的 《证 券投 资基金 管理 公司 公平 交易 制度指 导意 见》东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 9 页 共 37 页
的具体 要求 ， 持 续完 善公 司投资 交易 业务 流程 和公 平交易 制度 。 制 度和 流程 覆盖了 境内 上市 股票 、
债券的一级市 场申购、 二 级市场交易等 投资管理 活 动， 包括授权 、研究分 析 、投资决策 、交易执
行、业绩评估 等投资管 理 活动相关的各 个环节。 同 时，公司合理 设置各类 资 产管理业务 之间以及
各类资产管理 业务内部 的 组织结构，在 保证各投 资 组合投资决策 相对独立 性 的同时，确 保其在获
得投资 信息 、投 资建 议和 实施投 资决 策方 面享 有公 平的机 会。
4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况
公司建 立了 严格 的投 资决 策内部 控制 ：1 、 各投 资组 合投资 决策 保持 相对 独立 性的同 时 ， 在 获
得投资 信息 、 投资 建议 和 实施投 资决 策方 面享 有公 平的机 会 ；2 、 公 司研 究策 划部的 研究 工作 实行
信息化 管理 ， 研 究成 果在 统一的 信息 平台 发布 ， 对 所有 产 品组 合经 理开 放；3 、 坚持 信息 保密， 禁
止在除统一信 息平台外 的 其他渠道发布 研究报告 ， 禁止在研究报 告发布之 前 通过任何渠 道泄露研
究成果信息。 同时，公 司 还建立了严格 的投资交 易 行为监控制度 ，对投资 交 易行为进行 事前、事
中和事 后的 全程 监控 ，保 证公平 交易 制度 的执 行和 实现。
本报告期内， 公司严格 遵 守法律法规关 于公平交 易 的相关规定， 对公司旗 下 所有投资组合 之
间的整体收益 率差异、 分 投资类别（股 票、债券 ） 的收益率差异 进行了分 析 ，并采集了 连续四个
季度期间内、 不同时间 窗 下（如日内、3 日内、5 日内）同向交 易的样本 ， 对其进行 95% 置信 区
间下的假设检 验分析， 同 时结合组合互 相之间的 输 送金额总额、 贡献度等 因 素综合判断 是否存在
不公平 交易 、利 益输 送的 可能。 分析 未发 现异 常情 况。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2016 年年 初， 市场 受熔 断 等影响 大幅 下跌 ，爆 发股 灾 3.0 ，而 后市 场震 荡上 行。四 季度 ，指
数整体 仍然 维持 震荡 态势 ，十月 、十 一月 上涨 ，十 二月出 现年 末回 调。
在分析宏观经 济环境， 各 行业政策和上 市公司中 报 的基础上，行 业轮动基 金 在三季度进行 了
较大幅度的调 仓。减少 了 对新能源汽车 及科技类 板 块的配置，增 加了 ppp 、 基建、供给侧 改革相
关行业 的配 置。 四季 度基 金主要 持仓 仍然 集中 在 ppp 、tmt 、基 建、 供给 侧改 革等领 域。
我们看 好 ppp 这 种业 务模 式所带 来的 行业 集中 度的 提升和 建设 效率 的提 升。 供给侧 改革 有 利东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 10 页 共 37 页
于改变 我国 传统 行业 产能 过剩的 现状 ，也 有利 于改 善传统 产业 企业 的债 务状 况，持 续看 好。
展望 17 年 ，我 们认 为虽 然 存在诸 多不 确定 性， ，但 在 市场经 历了 长期 盘整 以后 ，机会 正逐 步
显现。国内主 要关 注经 济 发展状况与新 股发行节 奏 ，国外关注美 国新总统 上 任后的政策 变化。国
企改革 、混 合所 有制 改革 值得全 年关 注。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
截至本 报告 期末 ，本 基金 份额净 值为 0.7820 元， 累 计净值 0.8620 元； 本报 告 期份额 净值 增
长率-9.50% ，同 期业 绩比 较基准 收益 率为-7.96% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
中国经 济总 体运 行平 稳 ，2016 年GDP 增 6.7% ， 在 主 要经济 体中 依然 是最 高水 平； 世界 经济 复
苏仍疲 软， 中国 将继 续对 世界经 济复 苏作 出贡 献， 反对保 护主 义， 抵制 贸易 保护主 义。 中 国 2017
年GDP 增速 预计 在6.5% 左 右。
海外市场方面 ，主要关 注 特朗普总统的 政策变化 以 及美联储的加 息节奏。 国 内市场方面， 房
地产调 控政 策、 国企 改革 进程、 年底 的十 九大 等都 是关注 的重 点。
我们预 计2017 年国 内经 济 基本平 稳 ， 但 国际 环境 仍 然充满 变数 。 总体 来看 ， 随着供 给侧 改革
的深入推进， 国内多个 传 统行业经营情 况出现好 转 ，大盘指数基 本面支撑 度 较强。随 着 时间的推
移，成 长性 板块 的估 值也 会慢慢 消化 ，市 场存 在较 好的结 构性 机会 。
4.6 管理人内部有关本基 金的监察稽核工作 情况
本报告期内， 本基金管 理 人坚持从规范 运作、防 范 风险、保障基 金份额持 有 人利益的角度 出
发，建立健全 内部风险 控 制体系，完善 内幕交易 防 控机制，确保 各项法规 和 制度的落实 ，保证基
金合同得到严 格履行。 加 强对基金投资 运作和公 司 经营管理的合 规性监察 ， 采取实时监 控、定期
检查、专项稽 核等方式 ， 推动内部控制 机制的完 善 与优化。发现 违规隐患 及 时与有关业 务人员沟
通并向 管理 层报 告， 定期 向公司 董事 、总 经理 和监 管部门 出具 相关 报告 。
本报告 期内 ，本 基金 管理 人监察 稽核 重点 开展 的工 作包括 ：
（1 ） 紧 跟业 务要 求 ， 完 善 风险控 制手 段 。 本 基金 管 理人结 合基 金 风 险管 理要 求， 事前 做好 系
统风控设置， 事中加强 监 控及跟踪提示 ，事后积 极 研究、探索风 控手段的 优 化方案，规 范流程，
提升效 率， 构建 多维 度的 风险管 理层 次， 不断 提升 公司风 险管 理水 平。
（2） 以风 险为 导向， 关键 业务为 重点 开展 专项 稽核 。 本基 金管 理人 找准 业务 重点及 关键 环节 ，
抓住主要风险 点，比照 最 新监管要求， 扎实开展 了 多项专项稽核 工作，取 得 了一定成效 。稽核内东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 11 页 共 37 页
容覆盖了多项 业务领域 ， 深入内控薄弱 环节，发 现 问题后及时采 取整改措 施 ，化解风险 隐 患，加
强了公 司风 险合 规管 理。
（3 ） 梳 理信 批流 程 ， 促 进 信息披 露规 范化 。 本基 金 管理人 持续 关注 最 新 出台 的法律 法规 ， 根
据产品的不同 信息披露 要 求切实做好信 息披露要 点 汇总、节点提 示及对外 披 露等工作， 加强流程
化、日 志化 管理 ，保 障了 信息披 露工 作的 及时 性以 及准确 性。
（4） 提升 合规 氛围 ， 推动 合规文 化建 设 。 本 基金 管 理人及 时根 据新 颁布 的法 律法规 及监 管要
求开展合规宣 传培训工 作 ，通过专题培 训、律师 讲 座、合规期刊 等多种形 式 进一步加强 了内部合
规培训 力度 ，深 化基 金从 业人员 风合 规险 意识 ，提 升职业 道德 素养 ，营 造良 好合规 氛围 。
公司自成立以 来 ，各项 业 务运作正常， 内部控制 和 风险防范措施 逐步完善 并 积极发挥作用 。
在今后 的工 作中 ， 本基 金 管理人 将继 续坚 持一 贯的 内部控 制理 念 ， 完 善内 控 制度 ， 提 高工 作水 平，
努力防 范和 控制 各种 风险 ，保障 基金 份额 持有 人的 合法权 益。
4.7 管理人对报告期内基 金估值程序等事项 的说明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《企 业会计准 则》 、 《证券投资基 金会计核 算 业务指引》 以
及中国证监会 相关规定 和 基金合同的约 定，日常 估 值由基金管理 人同基金 托 管人一同进 行，基金
份额净值由基 金管理人 完 成估值后，经 基金托管 人 复核无误后由 基金管理 人 对外公布。 月末、年
中和年 末估 值复 核与 基金 会计账 目的 核对 同时 进行 。
公司设立基金 资产估值 委 员会，成员由 公司运营 总 监、基金会计 、产品策 划 人员、监察稽 核
人员 、 基 金投 资部 负责 人 等组成 ， 同时 ， 相关 基金 经理 、 总 裁指 定的 其他 人 员可以 列席 相关 会议 。
公司在充分考 虑参与估 值 流程各方及人 员的经验 、 专业胜任能力 和相关工 作 经验的基础上 ，
由估值委员会 负责研究 、 指导基金估值 业务。产 品 策划相关业务 人员负责 估 值相关数值 的处理及
计算，并参与 公司对基 金 的估值方法的 计算；运 营 总监、基金会 计等参与 基 金组合估值 方法的确
定，复核估值 价格，并 与 相关托管行进 行核对确 认 ；监察稽 核业 务相关人 员 对有关估值 政策、估
值流程和程序 、估值方 法 等事项的合规 合法性进 行 审核与监督。 基金经理 参 与估值委员 会对估值
的讨论，发表 意见和建 议 ，与估值委员 会成员共 同 商定估值原则 和政策， 但 不介入基金 日常估值
业务。
公司参与估值 流程各方 之 间没有存在任 何重大利 益 冲突；公司现 没有进行 任 何定价服务的 约
定。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 12 页 共 37 页
4.8 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 。
4.9 报 告期内管 理人 对本基金 持有人 数 或基金资 产净值 预 警情形的 说明
本基金本报告 期内，未 出 现连续二十个 工作日出 现 基金份额持有 人数量不 满 二百人或者基 金
资产净 值低 于五 千万 元情 形。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
报告期 内 ， 本 基金 托管 人 严格遵 守 《中 华人 民共 和 国证券 投资 基金 法 》 及 其 他有关 法律 法规 、
基金合同和托 管协议的 规 定，尽职尽责 地履行了 托 管人应尽的义 务，不存 在 任何损害基 金份额持
有人利 益的 行为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
报告期内，基 金管理人 在 投资运作、基 金资产净 值 计算、利润分 配、基金 费 用开支等方面 ，
能够遵守有关 法律法规 ， 未发现有损害 基金份额 持 有人利益的行 为。本报 告 期内，东吴 行业轮动
混合型 证券 投资 基金 未进 行利润 分配 。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容 的真实、 准确和完整 发表意见
托管人 认为 ， 由 基金 管理 人编制 并经 托管 人复 核的 本基 金 2016 年 年度 报告 中 的财务 指标 、 净
值表现 、财 务会 计报 告、 利润分 配、 投资 组合 报告 等内容 真实 、准 确和 完整 。
§6 审计报 告
本报告期基金 财务报告 经 天衡会计师事 务所（特 殊 普通合伙）审 计，注册 会 计师签 字出 具了 天衡
审字（2017 ）00519 号标 准无保留意见 的审计报 告 。投资者可通 过年度报 告 正文查看审计 报告全
文。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 13 页 共 37 页
§7 年度财 务报表
7.1 资产 负债表
会计主 体： 东吴 行业 轮动 混合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2016 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2016 年12 月31 日
上年度末
2015 年 12 月31 日
资 产：
银行存 款 31,995,747.64 61,534,865.97
结算备 付金 3,400,184.26 2,869,893.37
存出保 证金 1,263,602.73 1,406,596.00
交易性 金融 资产 523,462,687.81 733,918,584.11
其中： 股票 投资 523,462,687.81 733,918,584.11
基金投 资 - -
债券投 资 - -
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 2,156,056.34 12,566,625.27
应收利 息 11,020.10 10,985.77
应收股 利 - -
应收申 购款 199,196.95 505,574.37
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 562,488,495.83 812,813,124.86
负债和所有者权益
本期末
2016 年12 月31 日
上年度末
2015 年 12 月31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 3,301,391.15 8,171,895.12
应付赎 回款 2,715,876.23 2,734,149.80
应付管 理人 报酬 710,395.27 1,034,929.93
应付托 管费 118,399.18 172,488.33
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 971,279.39 1,680,170.41 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 14 页 共 37 页
应交税 费 - -
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 298,987.10 299,360.29
负债合 计 8,116,328.32 14,092,993.88
所有者权益：
实收基 金 708,925,682.81 924,321,291.05
未分配 利润 -154,553,515.30 -125,601,160.07
所有者 权益 合计 554,372,167.51 798,720,130.98
负债和 所有 者权 益总 计 562,488,495.83 812,813,124.86
注：报 告截 止日 2016 年 12 月 31 日， 基金 份额 净 值 0.7820 元， 基金 份额 总 额 708,925,682.81
份。
7.2 利润表
会计主 体： 东吴 行业 轮动 混合型 证券 投资 基金
本报告 期： 2016 年1 月1 日至2016 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2016 年1 月1 日至
2016 年12 月31 日
上年度可比期间
2015 年1 月 1 日至
2015 年12 月 31 日
一、收入 -70,380,434.89 529,513,219.86
1.利息 收入 417,845.02 935,970.63
其中： 存款 利息 收入 417,845.02 890,190.72
债券利 息收 入 - -
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 - 45,779.91
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列） -91,485,908.34 615,086,398.32
其中： 股票 投资 收益 -92,951,080.56 611,853,114.29
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 - -
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 1,465,172.22 3,233,284.03
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
20,240,685.15 -87,500,989.02
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ） - -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 446,943.28 991,839.93 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 15 页 共 37 页
减： 二、费用 17,047,750.42 37,152,063.45
1．管 理人 报酬 8,524,927.14 15,305,787.19
2．托 管费 1,420,821.15 2,550,964.55
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 6,675,802.13 18,869,111.71
5．利 息支 出 - -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 - -
6．其 他费 用 426,200.00 426,200.00
三、利润总额（亏损 总额 以“-”
号填列）
-87,428,185.31 492,361,156.41
减：所 得税 费用 - -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
-87,428,185.31 492,361,156.41
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 东吴 行业 轮动 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月 1 日至 2016 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
924,321,291.05 -125,601,160.07 798,720,130.98
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 净
利润）
- -87,428,185.31 -87,428,185.31
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号填 列）
-215,395,608.24 58,475,830.08 -156,919,778.16
其中：1. 基 金申 购款 429,985,052.35 -113,604,645.58 316,380,406.77
2. 基金 赎回 款 -645,380,660.59 172,080,475.66 -473,300,184.93
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
708,925,682.81 -154,553,515.30 554,372,167.51 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 16 页 共 37 页
项目
上年度可比期间
2015 年1 月 1 日至 2015 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
1,844,034,683.08 -645,456,201.20 1,198,578,481.88
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 净
利润）
- 492,361,156.41 492,361,156.41
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号填 列）
-919,713,392.03 27,493,884.72 -892,219,507.31
其中：1. 基 金申 购款 735,540,537.74 -145,696,905.69 589,843,632.05
2. 基金 赎回 款 -1,655,253,929.77 173,190,790.41 -1,482,063,139.36
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
924,321,291.05 -125,601,160.07 798,720,130.98
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 王炯______
______ 吕晖______
____ 沈静____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金基 本情 况
东吴行 业轮 动混 合型 证券 投资基 金 （以 下简 称 “本 基 金” ） ， 系 经中 国证 券监 督 管理委 员会 （ 以
下简称 “中 国证 监会 ” ） 证 监许可[2008]296 号 文 《 关于核 准东 吴行 业轮 动股 票型证 券投 资基 金募
集的批 复 》 核 准， 由东 吴基 金管理 有限 公司 作为 发起 人向社 会公 众公 开发 行募 集， 基金 合同 于 2008
年 4 月 23 日 正式 生效 ，首 次设立 募集 规模 为 3,171,531,068.11 份 基金 份额 。 本基金 为契 约型 开
放式，存续期 限不定。 本 基金的基金管 理人和注 册 登 记人为东吴 基金管理 有 限公司，基 金托管人
为华夏 银行 股份 有限 公司 。
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 股票、债券、 权
证、以及法律 法规或经 中 国证监会批准 的允许基 金 投资的其他金 融工具。 本 基金投资组 合中股票东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 17 页 共 37 页
投资比 例为 基金 资产 的 60%-95% ， 债 券投 资比 例为 基 金资产 的0-35% ， 权 证投 资 比例不 高于 基金 资
产净值 的 3% ， 现 金或 到期 日在一 年期 以内 的政 府债 券不低 于基 金资 产净 值 的5%。 本 基金 业绩 比较
基准=75%* 沪深 300 指数+25%* 中证全 债指数 。 （本 基 金原业绩比较 基准 “中信 标普全债指数 ” 自
2015 年9 月28 日变 更为 “ 中证 全债 指数 ”）
根据基 金管 理 人2015 年8 月7 日 刊登 的 《 东吴 基金 关于 旗 下 “ 东吴 行业 轮动 股票型 证券 投资
基金”变更 基金名称 、基 金类别及修 订基金合 同相 应条款的公 告》 ， “东吴 行 业轮动股票 型证券 投
资基金 ” 自2015 年8 月7 日起更 名为 “东 吴行 业轮 动混合 型证 券投 资基 金 ” ， 基金 类别 “股 票型
基金” 变更 为 “ 混合 型基 金 ”。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部颁 布的 《企 业会 计准 则－基 本准 则》 、 具 体会 计 准则、 应用 指南 、
企业会 计准 则解 释以 及其 他相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”)、 中国 证监 会基金 部发 布的 《证
券投资 基金 信息 披露 XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半 年度报 告>》 、中 国证 券投 资基金 业协 会颁 布
的《证券投 资基金会 计核 算业务指引》 、 《东吴行 业 轮动混合型 证券投资 基金 基金合同》 和中国 证
监会允 许的 如财 务报 表附 注所列 示的 基金 行业 实务 操作的 有关 规定 编制 。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金声明： 本基金编 制 的财务报表符 合企业会 计 准则的要求， 真实、完 整 地反映了本基 金
2016 年 12 月 31 日 的财 务 状况及 2016 年 度经 营成 果 和所有 者权 益（ 基金 净值 ）变动 情况 等有 关
信息。
7.4.4 重要会计 政 策和会 计估 计
7.4.4.1 会 计 年度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日 止 。本报 告期 为 2013 年1 月 1 日起至 12 月
31 日 止。
7.4.4.2 记 账 本位 币
本基金 记账 本位 币为 人民 币。
7.4.4.3 金 融 资产 和金融 负债 的分类
3.1 金 融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 18 页 共 37 页
和持有 能力 。本 基金 目前 暂无金 融资 产分 类为 可供 出售金 融资 产及 持有 至到 期投资 。
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为权证投资)分 类为以公 允 价值计量且 其
变动计入当期 损益的金 融 资产。除衍生 工具所产 生 的金融资产在 资产负债 表 中以衍生金 融资产列
示外，以公允 价值计量 且 其公允价值变 动计入损 益 的金融资产在 资产负债 表 中以交易性 金融资 产
列示。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款和各 类应收款 项 等。应收款项 是
指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
3.2 金 融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。 本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括卖 出回 购金 融资 产款 和各类 应付 款项 等。
7.4.4.4 金 融 资产 和金融 负债 的初始 确认 、后续 计量 和终止 确认
公允价值，指 市场参与 者 在计量日发生 的有序交 易 中，出售一项 资产所能 收 到或者转移一 项
负债所 需支 付的 价格 。
金融资产或金 融负债于 本 基金成为金融 工具合同 的 一方时，于交 易日按公 允 价值在资产负 债
表内确认。以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融资产， 取得时发 生 的相关交易 费用计入
当期损益；支 付的价款 中 包含已宣告但 尚未发放 的 现金股利或债 券起息日 或 上次除息日 至购买日
止的利 息， 单独 确认 为应 收项目 。应 收款 项和 其他 金融负 债的 相关 交易 费用 计入初 始确 认金 额。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 及金融负债按 照公允价 值 进行后续计量 ，
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
当收取某项金 融资产现 金 流量的合同权 利已终止 或 该金融资产所 有权上几 乎 所有的风险和 报
酬已转 移时 ， 终 止确 认该 金融资 产。 终止 确认 的金 融资产 的成 本按 移动 加权 平均法 于交 易日 结 转 。
7.4.4.5 金 融 资产 和金融 负债 的估值 原则
本基金持有的 股票投资 、 债 券投资和衍 生工具(主 要 为权证投资)按 如下原则 确 定公允价值 并
进行估 值：
(1) 对存在 活跃市场 的投 资品种，如报 表日有成 交 价，应当以当 日收盘价 作 为公允价值。 活
跃市场中的报 价是指易 于 定期从交易所 、经纪商 、 行业协会、定 价服务机 构 等获得的价 格，且代
表了在公平交 易中实际 发 生的市场交易 的价格。 如 报表日无成交 价、且最 近 交易日后经 济环境未
发生重大变化 的，应当 以 最近交易日收 盘价作为 公 允价值；如报 表日无成 交 价、且最近 交易日后东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 19 页 共 37 页
经济环 境发 生了 重大 变化 的， 应 当在 谨慎 原则 的基 础上采 用适 当的 估值 技术 ， 审慎 确定 公允价值。
(2) 金融工 具 不存在 活跃 市场的，本公 司采用估 值 技术确定其公 允价值。 估 值技术包括参 考
计量日市场参 与者在主 要 市场或最有利 市场中使 用 的价格、参照 实质上相 同 的其他金融 工具当前
的公允 价值 、现 金流 量折 现法和 期权 定价 模型 等。
7.4.4.6 金 融 资产 和金融 负债 的抵销
当本基金具有 抵销已确 认 金融资产和金 融负债的 法 定权利，且目 前可执行 该 种法定权利， 同
时本基金计划 以净额结 算 或同时变现该 金融资产 和 清偿该金融负 债时，金 融 资产和金融 负债以相
互抵销 后的 金额 在资 产负 债表内 列示 。 除 此以 外， 金 融资产 和金 融负 债在 资产 负债表 内分 别列 示，
不予相 互抵 销。
7.4.4.7 实 收 基金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额。 申购、赎 回 、转换及分红 再投资引 起 的实收基金的 变
动分别 于交 易确 认日 认列 。
7.4.4.8 损 益 平准 金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确 认和 计量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率计算的利 息扣除在 适 用情况下由 债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 处置时其 公 允价值与初始 确认金额 之 间的差额确认 为投资收 益 ，其中包括 从公允价
值变动 损益 结转 的公 允价 值累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法 差异较小的 也
可按直 线法 计算 。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 20 页 共 37 页
7.4.4.10 费 用 的确 认和计 量
本基金的管理 人报酬和 托 管费在费用涵 盖期间按 基 金合同约定的 费率和计 算 方法逐日确认 。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异 较小的也
可按直 线法 计算 。
7.4.4.11 基 金 的收 益分配 政策
11.1 每一 基金 份额 享有 同 等分配 权；
11.2 投资 者可 以选 择现 金 分红或 红利 再投 资方 式， 以投资 者在 分红 权益 登记 日前的 最后 一次
选择的 方式 为准 ，投 资者 选择分 红的 默认 方式 为现 金分红 ；
11.3 基金 投资 当年 亏损 ， 则不进 行收 益分 配；
11.4 基金 收益 分配 后基 金 份额净 值不 能低 于面 值；
11.5 基金 当年 收益 先弥 补 上一年 度亏 损后 ，才 可进 行当年 收益 分配 ；
11.6 在符 合有 关基 金分 红 条件的 前提 下， 本基 金收 益每年 至多 分 配 12 次 ， 在符合 有关 基金
分红条 件的 前提 下， 至少 分配一 次， 但若 成立 不 满3 个月 可不 进行 收益 分配 ；
11.7 全年 合计 的基 金收 益 分配比 例不 得低 于本 基金 年度已 实现 净收 益 的50% ；
11.8 法律 法规 或监 管机 关 另有规 定的 ，从 其规 定。
7.4.4.12 其 他 重要 的会计 政策 和会计 估计
(1) 计 量属 性
本基金除特别 说明对金 融 资产和金融负 债采用公 允 价 值等作为计 量属性之 外 ，一般采用历 史
成本计 量。
(2) 重 要会 计估 计及 其关 键 假设
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
(a) 对 于在 锁定 期内 的非 公开发 行股 票， 根据 中国 证监会 证监 会计 字[2007]21 号 《 关于 证券
投资基 金执 行< 企业 会计 准 则>估 值业 务及 份额 净值 计 价有关 事项 的通 知》 ， 若在 证券交 易所 挂牌 的
同一股票的市 场交易收 盘 价低于非公开 发行股票 的 初 始投资成本 ，按估值 日 证券交易所 挂牌的同
一股票的市场 交易收盘 价 估值； 若在证 券交易所 挂 牌的同一股票 的市场交 易 收盘价高于 非公开发
行股票的初始 投资成本 ， 按锁定期内已 经过交易 天 数占锁定期内 总交易天 数 的比例将两 者之间差
价的一 部分 确认 为估 值增 值。
(b) 对 于特 殊事 项停 牌股 票， 根 据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范证 券投 资基东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 21 页 共 37 页
金估值 业务 的指 导意 见》 ， 本基金 采用 《中 国证 券业 协会基 金估 值工 作小 组关 于停牌 股票 估值 的参
考方法》提供 的指数收 益 法对重大影响 基金资产 净 值的特殊事项 停牌股票 估 值，通过停 牌股票所
处行业的行业 指数变动 以 大致反映市场 因素在停 牌 期间对于停牌 股票公允 价 值的影响。 上述 指数
收益法的关键 假设包括 所 选取行业指数 的变动能 在 重大方面基本 反映停牌 股 票公允价值 的变动，
停牌股票的发 行者在停 牌 期间的各项变 化未对停 牌 股票公允价值 产生重大 影 响等。本基 金自成立
日起， 采用 中证 协(SAC) 基 金行业 股票 估值 指数 以取 代原交 易所 发布 的行 业指 数。
(c) 在 银行 间同 业市 场交 易的债 券品 种的 公允 价值 ， 根据 中国 证监 会证 监会 计字[2007]21 号
《关于证券 投资基金 执行< 企业会计准 则>估值业 务及 份额净值计 价有关事 项的 通知》采用 估值技
术确定 公允 价值 。
7.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财 税[2004]78 号 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 、 财税[2005]103 号 《关 于股 权分 置
试点改革有关 税收政策 问 题的通知 》 、财 税[2008]1 号《关于企业 所得税若 干 优惠政策的通 知 》 、
财税[2012]85 号 《 关 于 实 施 上 市 公 司 股 息 红 利 差 别 化 个 人 所 得 税 政 策 有 关 问 题 的 通 知 》 、 财 税
[2016]36 号《 关于全面 推 开营业税改征 增值税试 点 的通知 》及其 他相关财 税 法规和实务操 作，
主要税 项列 示如 下：
1 、 以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不 征收 营业 税 。 基 金买 卖股票 、 债券 的
差价收 入不 予征 收营 业税 。 自2016 年5 月1 日起 营 改增后 ， 基金 买卖 股票 、 债券的 差价 收入 免收
增值税 。
2 、 对基 金从 证券 市场 中取 得的收 入， 包括 买卖 股票 、 债券 的差 价收 入， 股 权 的股息 、 红 利收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
3 、对基金取得的企业债券 利息收入，由发行债券的 企业在向基金支付利息时 代扣代缴 20%东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 22 页 共 37 页
的个人 所得 税。 自 2013 年 1 月 1 日起 ， 对 基金 从上市 公司 取得 的股 息红 利所得 ， 持 股期 限在 1
个月以内( 含 1 个月) 的， 其股息红利 所得全额 计入 应纳税所得 额；持股 期限 在 1 个月以 上至 1
年( 含 1 年)的 ，暂减 按 50% 计入应纳 税所得额 ；持 股期限超过 1 年的， 暂减 按 25%计入 应纳税
所得额 。 对基 金持 有的 上 市公司 限售 股 ， 解 禁后 取 得的股 息 、 红 利收 入 ， 按 照上述 规定 计算 纳税 ，
持股时间自解 禁日起计 算 ；解禁前取得 的股息、 红 利收入继续暂 减按 50% 计 入应纳税所 得额。上
述所得 统一 适用 20% 的税 率计征 个人 所得 税。
4 、基 金卖 出股 票按 0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
5 、 基 金作 为流 通股 股东 在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金等 对价
暂免征 收印 花税 、企 业所 得税和 个人 所得 税。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
东吴基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
华夏银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构
东吴证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
上海兰 生（ 集团 ）有 限公 司 基金管 理人 的股 东
上海新 东吴 优胜 资产 管理 有限公 司 基金管 理人 的子 公司
注：本报告期 基金关联 方 未发生变化。 本基金与 关 联方的所有交 易均是在 正 常业务中按 照一般商
业条款 订立 。
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
7.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
7.4.8.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月 1 日至2016 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年12 月31日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
东吴证券股份
有限公司
455,104,665.04 10.38% 663,652,543.30 5.44%
7.4.8.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 通过 关联 方交 易单元 进行 债券 交易 。
7.4.8.1.3 债 券回 购交 易 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 23 页 共 37 页
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 通过 关联 方交 易单元 进行 债券 回购 交易 。
7.4.8.1.4 权 证交 易
本基 金本 报告 期及 上年 度可比 期间 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016年1月1 日至2016 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
东吴证券股份
有限公司
414,737.14 10.30% - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
(%)
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
(%)
东吴证券股份
有限公司
601,785.09 5.46% 248,255.05 14.78%
注： 股 票交 易佣 金为 成交 金额 的 1‰ 扣除 证券 公司 需承担 的费 用 （ 包括 但不 限于买 （卖 ） 经 手费 、
买 （ 卖） 证管 费和 证券 结 算风险 基金 等） ； 证 券公 司 不向本 基金 收取 国债 现券 及国债 回购 和企 业债
券的交易佣金 ，但交易 的 经手费和证管 费由本基 金 交纳。佣金的 比率是公 允 的，符合证 监会有关
规定。管理人 因此从关 联 方获得的服务 主要包括 ： 为本基金提供 的证券投 资 研究成果和 市场信息
服务。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至 2016 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
8,524,927.14 15,305,787.19
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
249,747.20 2,718,500.93
注： 本 基金 支付 基金 管理 人东吴 基金 管理 有限 公司 的基金 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净 值 1.5%
的年费 率计 提， 逐日 累计 至每月 月底 ，按 月支 付。
其计算 公式 为： 日基 金管 理人报 酬＝ 前一 日基 金资 产净值 × 1. 5%÷ 当年 天数 。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 24 页 共 37 页
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至 2016 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
1,420,821.15 2,550,964.55
注：本基金支 付基金托 管 人华夏银行的 基金托管 费 按前一日基金 资产净 值 0.25% 的年费率 计提，
逐日累 计至 每月 月底 ，按 月支付 。
其计算 公式 为： 日基 金托 管费＝ 前一 日基 金资 产净 值 X 0.25% / 当年 天数 。
7.4.8.2.3 销 售服 务费
本基金 不收 取销 售服 务费 。
7.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度未与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券 （含 回购 ）交易 。
7.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
7.4.8.4.1 报 告期内 基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 管理 人本 报告 期内 及上年 度可 比期 间未 持有 本基金 份额 。
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
本基金 本报 告期 末及 上年 度末除 基金 管理 人之 外的 其他关 联方 无投 资本 基金 的情况 。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2016 年1 月 1 日至 2016 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年 12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
华夏银行股份
有限公司
31,995,747.64 364,937.05 61,534,865.97 767,167.78
7.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本基金 本报 告期 内无 在承 销期内 参与 关联 方承 销证 券的情 况。
7.4.8.7 其 他关 联交 易事 项的 说明
无其他 需要 说明 的关 联交 易事项 。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 25 页 共 37 页
7.4.9 期 末（ 2016 年 12 月31 日 ）本 基金持有 的流 通受限 证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发证 券而 流 通受限 证券 。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停
牌
原
因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单
价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
002297
博云
新材
2016
年6 月
20 日
重大
资产
重组
14.81
2017
年1 月
4 日
13.40 2,475,953 34,107,877.74 36,668,863.93 -
7.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
本基金 本报 告期 末未 持有 银行间 市场 正回 购交 易中 作为抵 押的 债券 。
7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
本基金 本报 告期 末未 持有 交易所 市场 正回 购交 易中 作为抵 押的 债券 。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
无需要 说明 的其 他重 要事 项。
§8 投资组 合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 523,462,687.81 93.06
其中： 股票 523,462,687.81 93.06
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - - 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 26 页 共 37 页
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 35,395,931.90 6.29
7 其他各 项资 产 3,629,876.12 0.65
8 合计 562,488,495.83 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投资组合
8.2.1 报 告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
A
农、林 、牧 、渔 业 18,953,806.00 3.42
B
采矿业 - -
C
制造业 220,097,019.88 39.70
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 209,475,759.30 37.79
F
批发和 零售 业 49,433,529.60 8.92
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 - -
K
房地产 业 25,502,573.03 4.60
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 523,462,687.81 94.42
东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 27 页 共 37 页
8.2.2 报 告 期末按 行业分 类的 沪港通 投资 股票投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 沪港通 股票 。
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（%）
1 600568 中珠医 疗 2,147,121 53,678,025.00 9.68
2 300090 盛运环 保 4,388,933 50,911,622.80 9.18
3 600382 广东明 珠 2,716,128 49,433,529.60 8.92
4 300476 胜宏科 技 1,652,989 37,770,798.65 6.81
5 002297 博云新 材 2,475,953 36,668,863.93 6.61
6 300237 美晨科 技 2,158,177 35,998,392.36 6.49
7 600491 龙元建 设 3,075,045 35,486,019.30 6.40
8 000018 神州长 城 3,216,540 34,416,978.00 6.21
9 300197 铁汉生 态 2,486,966 31,534,728.88 5.69
10 600477 杭萧钢 构 2,992,788 30,077,519.40 5.43
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600382 广东明 珠 66,766,255.45 8.36
2 600491 龙元建 设 54,087,244.96 6.77
3 300090 盛运环 保 52,331,637.96 6.55
4 600568 中珠医 疗 46,946,701.15 5.88
5 300476 胜宏科 技 37,377,809.63 4.68
6 002574 明牌珠 宝 36,869,812.53 4.62
7 600666 奥瑞德 35,256,372.37 4.41
8 300300 汉鼎宇 佑 34,490,410.05 4.32
9 600477 杭萧钢 构 34,250,756.71 4.29
10 000018 神州长 城 33,355,881.78 4.18 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 28 页 共 37 页
11 002662 京威股 份 32,865,044.95 4.11
12 002418 康盛股 份 32,836,053.50 4.11
13 300197 铁汉生 态 32,561,677.65 4.08
14 300501 海顺新 材 32,260,687.44 4.04
15 000983 西山煤 电 31,159,063.21 3.90
16 300237 美晨科 技 31,017,452.02 3.88
17 002247 帝龙文 化 30,759,132.06 3.85
18 600622 嘉宝集 团 30,014,821.22 3.76
19 601390 中国中 铁 29,037,257.56 3.64
20 300322 硕贝德 28,902,306.00 3.62
21 300282 汇冠股 份 28,071,699.53 3.51
22 300128 锦富新 材 27,494,318.24 3.44
23 603026 石大胜 华 27,097,708.95 3.39
24 002310 东方园 林 24,906,438.50 3.12
25 600777 新潮能 源 22,125,421.54 2.77
26 300285 国瓷材 料 21,128,575.25 2.65
27 600606 绿地控 股 20,963,919.00 2.62
28 601186 中国铁 建 20,147,775.58 2.52
29 002716 金贵银 业 19,993,418.61 2.50
30 002019 亿帆医 药 19,696,759.64 2.47
31 300031 宝通科 技 19,665,322.01 2.46
32 600261 阳光照 明 19,056,278.03 2.39
33 300073 当升科 技 18,965,888.30 2.37
34 601688 华泰证 券 18,835,591.16 2.36
35 002297 博云新 材 18,471,517.03 2.31
36 300284 苏交科 17,774,449.52 2.23
37 002108 沧州明 珠 17,773,234.85 2.23
38 600109 国金证 券 17,211,534.92 2.15
39 600068 葛洲坝 16,940,867.67 2.12
40 002695 煌上煌 16,876,573.76 2.11
41 600734 实达集 团 16,812,060.97 2.10
42 002176 江特电 机 16,673,850.59 2.09
43 600808 马钢股 份 16,596,833.39 2.08
44 300061 康耐特 16,562,621.00 2.07
45 300150 世纪瑞 尔 16,485,444.22 2.06
46 600528 中铁二 局 16,174,080.40 2.02 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 29 页 共 37 页
47 002078 太阳纸 业 16,160,916.16 2.02
48 002126 银轮股 份 16,128,384.24 2.02
49 000030 富奥股 份 16,016,188.03 2.01
8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300073 当升科 技 75,599,284.57 9.47
2 600666 奥瑞德 59,130,067.37 7.40
3 002488 金固股 份 58,867,430.33 7.37
4 300285 国瓷材 料 49,885,898.80 6.25
5 002247 帝龙文 化 41,265,315.90 5.17
6 300261 雅本化 学 39,704,392.46 4.97
7 300054 鼎龙股 份 37,863,528.41 4.74
8 300300 汉鼎宇 佑 35,376,072.24 4.43
9 002418 康盛股 份 33,827,646.87 4.24
10 002662 京威股 份 31,662,368.38 3.96
11 601799 星宇股 份 31,268,237.26 3.91
12 601390 中国中 铁 31,137,929.55 3.90
13 002217 合力泰 30,625,137.83 3.83
14 000983 西山煤 电 29,526,839.33 3.70
15 300322 硕贝德 27,920,857.66 3.50
16 300128 锦富新 材 27,531,402.33 3.45
17 300282 汇冠股 份 27,469,803.46 3.44
18 300160 秀强股 份 27,414,922.80 3.43
19 603026 石大胜 华 26,411,368.77 3.31
20 002574 明牌珠 宝 24,980,138.80 3.13
21 600491 龙元建 设 24,688,443.04 3.09
22 600777 新潮能 源 24,665,771.00 3.09
23 600463 空港股 份 23,949,706.82 3.00
24 002405 四维图 新 23,551,840.01 2.95
25 002019 亿帆医 药 23,074,921.06 2.89
26 000002 万科A 23,023,736.80 2.88
27 002146 荣盛发 展 22,869,651.57 2.86
28 601186 中国铁 建 22,433,779.14 2.81
29 002245 澳洋顺 昌 22,385,093.48 2.80 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 30 页 共 37 页
30 002464 金利科 技 21,874,907.16 2.74
31 002716 金贵银 业 21,846,869.50 2.74
32 002695 煌上煌 21,299,293.57 2.67
33 600382 广东明 珠 20,887,244.73 2.62
34 002261 拓维信 息 20,355,308.95 2.55
35 600068 葛洲坝 19,452,150.20 2.44
36 300031 宝通科 技 19,363,410.84 2.42
37 002078 太阳纸 业 18,670,002.06 2.34
38 600606 绿地控 股 18,505,144.49 2.32
39 002176 江特电 机 18,291,913.66 2.29
40 600261 阳光照 明 18,061,264.60 2.26
41 300161 华中数 控 18,000,444.20 2.25
42 002108 沧州明 珠 17,981,684.00 2.25
43 600499 科达洁 能 17,780,066.73 2.23
44 000933 *ST 神火 17,234,711.81 2.16
45 601688 华泰证 券 16,872,131.57 2.11
46 000030 富奥股 份 16,653,031.68 2.08
47 600808 马钢股 份 16,549,931.68 2.07
48 600109 国金证 券 16,360,320.28 2.05
49 300284 苏交科 16,166,358.62 2.02
50 600734 实达集 团 16,036,968.00 2.01
注： 本项 的 “卖 出金 额 ” 按卖出 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量 ） 填列 ， 不 考虑相 关交 易费 用。
8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 2,124,213,539.04
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 2,261,959,039.93
注：本 项的 “ 买入 股票 成 本 ”、 “卖 出股 票收 入 ” 均按买 卖成 交金 额（ 成交 单价乘 以成 交数 量）
填列， 不考 虑相 关交 易费 用。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
本基金 报告 期末 未投 资债 券。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 31 页 共 37 页
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排 序 的前五名债 券投资明
细
本基金 报告 期末 未投 资债 券。
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排 序 的前十名资 产支持证
券投资 明细
本基金 报告 期末 未持 有资 产支持 证券 。
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比 例大小排序的前五 名贵金属
投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排 序 的前五名权 证投资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情 况说明
8.10.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
8.11 报 告 期 末本基 金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
8.11.1 本 期 国 债期 货投资 政策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.11.2 报 告 期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 32 页 共 37 页
8.11.3 本 期 国 债期 货投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.12 投资组合报 告附注
8.12.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期未出现 被 监管部门立案 调查，或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
8.12.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,263,602.73
2 应收证 券清 算款 2,156,056.34
3 应收股 利 -
4 应收利 息 11,020.10
5 应收申 购款 199,196.95
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 3,629,876.12
8.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 002297 博云新 材 36,668,863.93 6.61 重大资 产重 组
8.12.6 投资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于 四舍 五入 的原 因， 分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 33 页 共 37 页
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
38,696 18,320.39 41,619,354.41 5.87% 667,306,328.40 94.13%
9.3 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
3,919.70 0.0006%
9.4 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况
注：高 级管 理人 员、 基金 投资和 研究 部负 责人 及本 基金经 理本 期末 未持 有本 基金份 额。
§10 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2008 年 4 月 23 日 ） 基金 份额 总额
3,173,064,234.06
本报告 期期 初基 金份 额总 额 924,321,291.05
本报告 期基 金总 申购 份额 429,985,052.35
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 645,380,660.59
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 708,925,682.81
注：1 、如 果本 报告 期间 发 生转换 入、 红利 再投 业务 ，则总 申购 份额 中包 含该 业务份 额；
2、如 果本 报告 期间 发生 转 换出业 务， 则总 赎回 份额 中包含 该业 务份 额。 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 34 页 共 37 页
§11 重大事件揭示
11.1 基 金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
11.2 基 金管理人、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
本报告 期内 基金 管理 人发 生以下 人事 变动 ：
1 、2016 年1 月13 日， 任 少华先 生不 再担 任公 司董 事一职 ， 由范 力、 冯玉 泉 担任公 司第 二届
董事会 董事 ；
2 、 2016 年1 月 16 日， 吴 永敏先 生因 退休 不再 担任 公司董 事长 ， 由 范力 先生 担任公 司董 事 长 。
3 、2016 年1 月16 日， 任 少华先 生因 工作 调动 辞去 公司总 经理 职务 ， 由王 炯 先生担 任公 司总
经理， 同时 王炯 先生 辞去 其所担 任的 公司 副总 经理 职务。
4 、2016 年5 月4 日 ，吕 晖先生 担任 公司 副总 经理 。
5 、2016 年 12 月 28 日 ， 全卓伟 女士 不再 担任 公司 董事一 职， 由倪 雪梅 女士 担任公 司第 二 届
董事 会 董事 。
6 、 基 金托 管人 —— 托管 人 华夏银 行股 份有 限公 司 于2016 年 4 月 14 日 在网 站 披露了 《 华夏
银 行 股份 有限 公司 关于 资产 托 管部 高级 管理 人员 变更 的 公告 》 。 经中 国证 券投资 基 金业 协会 批准
备案 ， 聘 任陈 秀良 先生 和 徐昊光 先生 为资 产托 管部 副总经 理 ， 毛 剑鸣 先生 不 再担任 资产 托管 部总
经理职 务。
11.3 涉 及基金管理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
本基金 本报 告期 内无 涉及 基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务的 诉讼 。
11.4 基 金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 35 页 共 37 页
11.5 为 基金进行审计的会 计师事务所情况
本 基 金聘 任的 为 本基 金审计 的 会计 师事 务 所为 天衡会 计 师事 务所 （ 特殊 普通合 伙 ） ， 该 事务
所自2012 年起 为本 基金 提 供审计 服务 至今 ，本 报告 期内支 付审 计 费 90000 元。
11.6 管 理人、托管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本基金 本报 告期 内基 金管 理人、 托 管人 及其 高级 管 理人员 没有 受到 监管 部门 稽查或 处罚 的 任
何情形 。
11.7 基金租 用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证券 1 1,044,395,453.58 23.81% 951,759.90 23.65% -
广发证券 1 572,485,764.48 13.05% 533,153.60 13.25% -
国泰君安 1 525,434,034.42 11.98% 478,829.52 11.90% -
长江证券 1 516,106,862.39 11.77% 470,328.25 11.69% -
东吴证券 2 455,104,665.04 10.38% 414,737.14 10.30% -
银河证券 1 415,326,305.43 9.47% 386,790.67 9.61% -
国信证券 1 342,225,445.69 7.80% 311,869.45 7.75% -
招商证券 1 265,128,242.07 6.04% 246,913.08 6.13% -
华泰证券 2 113,106,524.62 2.58% 105,335.26 2.62% -
中投证券 3 68,874,252.67 1.57% 62,765.33 1.56% -
民生证券 1 53,209,886.05 1.21% 48,490.35 1.20% -
安信证券 1 14,775,142.53 0.34% 13,760.52 0.34% -
国元证券 1 - - - - -
申银万国 1 - - - - -
平安证券 2 - - - - -
中信证券 2 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
长城证券 1 - - - - - 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 36 页 共 37 页
新时代证券 2 - - - - -
天源证券 1 - - - - -
中银国际 1 - - - - -
注：1 、 租用 证券 公司 专用 交易单 元的 选择 标准 主要 包括： 证券 公司 基本 面评 价 （财 务状 况、 资 信
状况、经营 状况） ；证 券公 司研究能力 评价（报 告质 量、及时性 和数量） ； 证券 公司信息服 务评价
（全面 性、 及时 性和 高效 性）等 方面 。
租用证券公司 专用交易 单 元的程序：首 先根据租 用 证券公司专用 交易单元 的 选择标准形 成考评指
标，然 后根 据综 合评 分进 行选择 基金 专用 交易 单元 。
2、本 期租 用证 券公 司交 易 单元的 变更 情况
本报告 期本 基金 无新 增交 易单元 。
11.7.2 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
光大证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
中投证券 - - - - - -
民生证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
国元证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
长城证券 - - - - - -
新时代证券 - - - - - - 东吴行业轮动混合型证券投资基金 2016 年年度报告摘要
第 37 页 共 37 页
天源证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
注：本 基金 本报 告期 间租 用证券 公司 交易 单元 未进 行其他 证券 投资 。
东吴基金管理有限公司
2017 年3 月27 日
