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中融银行间1-3年高等级信用债指数A(003083)

中融银行间1-3年高等级信用债指数:招募说明书查看PDF公告

中融上海清算所银行间1-3 年高等级信用债指数发起式证券投
资基金招募说明书
基金管理人:中融基金管理有限公司
  基金托管人:中国工商银行股份有限公司
  重要提示
  中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基金(以下
简称“本基金”)募集的准予注册文件名称为:《关于准予中融上海清算所银行
间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基金注册的批复》(证监许可
〔2016〕1587号),注册日期为:2016年7月13日。
  基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中
国证监会注册,但中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的价值
和收益作出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不
对基金的投资价值及市场前景等作出实质性判断或者保证。
  本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动,投
资者根据所持有的基金份额享受基金收益,同时承担相应的投资风险。投资人在
投资本基金前,需充分了解本基金的产品特性,并承担基金投资中出现的各类风
险,包括:因政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性
风险,个别证券特有的非系统性风险,由于基金投资人连续大量赎回基金产生的
流动性风险,基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险,本基金的
特定风险等。本基金为债券型基金,其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、
混合基金,高于货币市场基金。本基金为指数型基金,具有与标的指数、以及标
的指数所代表的债券市场相似的风险收益特征。投资人在进行投资决策前,请仔
细阅读本基金的招募说明书及基金合同等信息披露文件,自主判断基金的投资价
值,自主做出投资决策,自行承担投资风险。
  基金管理人建议投资人根据自身的风险收益偏好,选择适合自己的基金产品,
并且中长期持有。
  本基金为发起式基金,在基金募集时,发起资金提供方参与认购本基金的金
额不低于1000万元,认购的基金份额持有期限自基金合同生效日起不低于三年。
发起资金提供方认购的基金份额持有期限满三年后,将根据自身情况决定是否继
续持有,届时,发起资金提供方有可能赎回认购的本基金份额。另外,本基金的
基金合同生效三年后(指基金合同生效之日起三年后的对应日),若基金资产净值低于2亿元的,基金合同自动终止。投资者将面临基金合同可能终止的不确定
性风险。
  基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,
但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不预示其未来表
现,基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本基金业绩表现的保证。
  基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则,在投资者作出投资决
策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由投资者自行负责。
  第一部分 前言
  本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称“《基金
法》”)、《公开募集证券投资基金运作管理办法》(以下简称“《运作办法》
”)、《证券投资基金销售管理办法》(以下简称“《销售办法》”)、《证券
投资基金信息披露管理办法》(以下简称“《信息披露办法》”)和其他有关法
律法规的规定,以及《中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证
券投资基金基金合同》(以下简称“基金合同”)编写。
  本基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大
遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。
  本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集的。本招募说明书由本基
金管理人解释。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书
中载明的信息,或对本招募说明书作任何解释或者说明。
  本招募说明书根据本基金的基金合同编写,并经中国证监会注册。基金合同
是约定基金合同当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取
得基金份额,即成为基金份额持有人和基金合同的当事人,其持有基金份额的行
为本身即表明其对基金合同的承认和接受,并按照《基金法》、基金合同及其他
有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务,
应详细查阅基金合同。
  第二部分 释义
  本招募说明书中,除非文意另有所指,下列词语或简称具有如下含义:
  1.基金或本基金:指中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起
式证券投资基金
  2.基金管理人:指中融基金管理有限公司
  3.基金托管人:指中国工商银行股份有限公司
  4.基金合同:指《中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式
证券投资基金基金合同》及对基金合同的任何有效修订和补充  5.托管协议:指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《中融上海清算
所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基金托管协议》及对该托管协
议的任何有效修订和补充
  6.招募说明书或本招募说明书:指《中融上海清算所银行间1-3年高等级
信用债指数发起式证券投资基金招募说明书》及其定期的更新
  7.基金份额发售公告:指《中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指
数发起式证券投资基金基金份额发售公告》
  8.法律法规:指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、
司法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等
  9.《基金法》:指2012年12月28日经第十一届全国人民代表大会常务委
员会第三十次会议修订通过,自2013年6月1日起实施的《中华人民共和国证
券投资基金法》并经2015年4月24日第十二届全国人民代表大会常务委员会第
十四次会议《全国人民代表大会常务委员会关于修改<中华人民共和国港口法>等
七部法律的决定》修改的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不
时做出的修订
  10.《销售办法》:指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实
施的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
  11.《信息披露办法》:指中国证监会2004年6月8日颁布、同年7月
1日实施的《证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
  12.《运作办法》:指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实
施的《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
  13.中国证监会:指中国证券监督管理委员会
  14.银行业监督管理机构:指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员
会
  15.基金合同当事人:指受基金合同约束,根据基金合同享有权利并承担义
务的法律主体,包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人
  16.个人投资者:指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人
  17.机构投资者:指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内
合法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会
团体或其他组织
  18.合格境外机构投资者:指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理
办法》及相关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中
国境外的机构投资者  19.投资人/投资者:指个人投资者、机构投资者、合格境外机构投资者、
发起资金提供方以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人
的合称
  20.基金份额持有人:指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资
人
  21.基金销售业务:指基金管理人或销售机构宣传推介基金,发售基金份额,
办理基金份额的申购、赎回、转换、转托管、定期定额投资等业务
  22.销售机构:指中融基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监
会规定的其他条件,取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务
代理协议,代为办理基金销售业务的机构
  23.登记业务:指基金登记、存管、过户、清算和结算业务,具体内容包括
投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结
算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等
  24.登记机构:指办理登记业务的机构。登记机构为中融基金管理有限公司
或接受中融基金管理有限公司委托代为办理登记业务的机构
  25.基金账户:指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所
管理的基金份额余额及其变动情况的账户
  26.基金交易账户:指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机
构办理认购、申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务而引起基金份额
变动及结余情况的账户
  27.基金合同生效日:指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件,
基金管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕,并获得中国证监会书面确认的
日期
  28.基金合同终止日:指基金合同规定的基金合同终止事由出现后,基金财
产清算完毕,清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期
  29.基金募集期:指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间,最长
不得超过3个月
  30.存续期:指基金合同生效至终止之间的不定期期限
  31.工作日:指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日
  32.T日:指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的
开放日
  33.T+n日:指自T日起第n个工作日(不包含T日),n为自然数
  34.开放日:指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日  35.开放时间:指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段
  36.《业务规则》:指《中融基金管理有限公司开放式基金业务规则》,是
规范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则,由基金管理
人和投资人共同遵守
  37.认购:指在基金募集期内,投资人根据基金合同和招募说明书的规定申
请购买基金份额的行为
  38.申购:指基金合同生效后,投资人根据基金合同和招募说明书的规定申
请购买基金份额的行为
  39.赎回:指基金合同生效后,基金份额持有人按基金合同和招募说明书规
定的条件要求将基金份额兑换为现金的行为
  40.销售服务费:指从基金资产中计提的,用于本基金市场推广、销售以及
基金份额持有人服务的费用
  41.基金份额类别:指根据认/申购费用、赎回费用、销售服务费收取方式
的不同,将基金份额分为不同的类别,各基金份额类别代码不同,基金份额净值
和基金份额累计净值或有不同
  42.A类基金份额或A类份额:指在投资人认/申购时收取认/申购费用、赎
回时收取赎回费用的,并不再从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额
  43.C 类基金份额或C类份额:指从本类别基金资产中计提销售服务费、赎
回时收取赎回费用,而不收取认/申购费用的基金份额
  44.基金转换:指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告
规定的条件,申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金
管理人管理的其他基金基金份额的行为
  45.转托管:指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所
持基金份额销售机构的操作
  46.定期定额投资计划:指投资人通过有关销售机构提出申请,约定每期申
购日、扣款金额及扣款方式,由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账
户内自动完成扣款及受理基金申购申请的一种投资方式
  47.巨额赎回:指本基金单个开放日,基金净赎回申请(赎回申请份额总数
加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申
请份额总数后的余额)超过上一开放日基金总份额的10%
  48.标的指数:上海清算所银行1-3年高等级信用债指数
  49.元:指人民币元
  50.基金收益:指基金投资所得债券利息、买卖证券价差、银行存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约
  51.基金资产总值:指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收
申购款及其他资产的价值总和
  52.基金资产净值:指基金资产总值减去基金负债后的价值
  53.基金份额净值:指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数
  54.基金资产估值:指计算评估基金资产和负债的价值,以确定基金资产净
值和基金份额净值的过程
  55.发起式基金:指按照《运作办法》等中国证监会规定的相关条件募集,
由基金管理人、基金管理人股东、基金管理人高级管理人员或基金经理承诺认购
一定金额并持有一定期限的证券投资基金
  56.发起资金:指用于认购发起式基金且来源于基金管理人股东资金、基金
管理人固有资金、基金管理人高级管理人员或基金经理等人员的资金。发起资金
认购本基金的金额不低于1000万元,且发起资金认购的基金份额持有期限不低
于3年
  57.发起资金提供方:指包括以发起资金认购本基金且承诺以发起资金认购
的基金份额持有期限不少于三年的基金管理人股东、基金管理人、基金管理人高
级管理人员或基金经理等人员
  58.指定媒介:指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站
及其他媒介
  59.不可抗力:指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事
件
  第三部分 基金管理人
  一、基金管理人概况
  ■
  二、主要人员情况
  1.基金管理人董事、监事、总经理、高级管理人员基本情况
  (1)基金管理人董事
  王瑶女士,董事长,法学硕士。1998年7月至2013年1月在中国证监会工
作期间,先后在培训中心、机构监管部、人事教育部等部门工作。2013年5月加
入中融基金管理有限公司,先后担任公司督察长、总经理,自2015年3月起至
今任公司董事长。
  杨凯先生,董事,工商管理硕士。1993年7月至1998年6月在湖南工程学
院担任教师。1998年7月至2001年8月在振远科技股份有限公司担任产品部营销经理。2003年7月至2016年8月在宝盈基金管理有限公司工作期间,历任市
场开发部执行总监、特定客户资产管理部总监、研究部总监、公司副总经理。
2016年9月加入中融基金管理有限公司,自2016年10月起至今任公司总经理。
  刘洋先生,董事,毕业于长江商学院,工商管理硕士。曾任职于中国工商银
行黑龙江省分行国际业务部、中植高科技投资有限公司、上海中植金智科技投资
有限公司、中植企业集团有限公司,现任中融国际信托有限公司董事长。
  李骥先生,独立董事,1989年毕业于北京大学法律系,获学士学位,曾任西
安飞机工业公司法律顾问、中国管理科学研究院投资与市场研究所办公室主任、
银川经济技术开发区投资控股有限公司总裁。现任中农科创投资股份有限公司董
事长、中农科创资产管理有限公司董事长。
  姜国华先生,独立董事,2002年毕业于美国加利福尼亚大学,获博士学位,
并拥有香港科技大学硕士学位以及北京大学学士学位。任职于北京大学光华管理
学院,同时担任北京大学研究生院副院长,以及北京大学燕京学堂办公室主任。
  董志勇先生,独立董事,2004年毕业于新加坡南洋理工大学,获经济学博士
学位,并拥有英国剑桥大学经济学硕士学位以及中国人民大学学士学位。现任北
京大学经济学院教授,同时兼任北京大学教务部部长。
  (2)基金管理人监事
  裴芸女士,监事,法学学士。曾任职于北京市君泰律师事务所、甘肃太平洋
律师事务所。2013年5月加入中融基金管理有限公司,现任公司法律合规部总监。
  (3)基金管理人高级管理人员
  杨凯先生,总经理,工商管理硕士。1993年7月至1998年6月在湖南工程
学院担任教师。1998年7月至2001年8月在振远科技股份有限公司担任产品部
营销经理。2003年7月至2016年8月在宝盈基金管理有限公司工作期间,历任
市场开发部执行总监、特定客户资产管理部总监、研究部总监、公司副总经理。
2016年9月加入中融基金管理有限公司,自2016年10月起至今任公司总经理。
  向祖荣先生,督察长,法学博士。曾就职于北京建工集团总公司、中国证券
监督管理委员会、中国证券监督管理委员会中国上市公司协会筹备组、中国上市
公司协会。2014年8月加入中融基金管理有限公司,自2014年10月起至今任公
司督察长。
  侯利鹏先生,副总经理,工商管理硕士。1996年8月至2004年6月任沈阳
诚浩证券公司西顺城营业部客服部经理;2004年6月至2015年12月在南方基金
管理有限公司,历任北京分公司高级经理、北部营销中心总经理、市场管理部总监。2015年12月加入中融基金管理有限公司,自2016年5月起至今任公司副总
经理。
  曹健先生,副总经理,工商管理硕士,注册税务师。曾任黑龙江省国际信托
投资公司证券部财务负责人、天元证券公司财务负责人、江海证券有限公司财务
负责人。2013年5月加入中融基金管理有限公司,曾任公司首席财务官,自
2014年12月起至今任公司副总经理。
  代宝香女士,副总经理,毕业于哈尔滨商业大学工业会计专业。1990年
10月至1999年5月曾任哈铁分局五营车务段主管会计;1999年5月至2003年
3月曾任中植集团驻哈办会计;2003年3月至2006年2月曾历任哈尔滨盟科置
业发展有限公司财务经理、主管会计;2006年2月至2016年3月任职于中融国
际信托,历任财务部副经理、财务总监兼财务管理部总经理、财务总监、财务管
理部总经理、财务管理部总经理兼固有业务部总经理。自2016年6月起至今任
公司副总经理。
  2.本基金拟任基金经理
  秦娟,经济学硕士研究生,历任广东证券股份有限公司债券分析师、东莞银
行股份有限公司债券分析师、长信基金管理有限责任公司债券研究员、天治天得
利货币市场基金的基金经理、天治基金固定收益部总监、天治稳健双盈债券基金、
天治稳定收益债券基金和天治可转债基金的基金经理。2015年加入中融基金管理
有限公司。
  3.投资决策委员会成员
  投资决策委员会的成员包括:权益投资部孔学兵先生、固收投资部秦娟女士、
量化投资部赵菲先生、战略研究部黄震先生、风险管理部李晓伟先生、交易部王
丽梅女士。
  上述人员之间均不存在近亲属关系。
  三、基金管理人的职责
  (1)依法募集资金,办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理
基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜;
  (2)办理基金备案手续;
  (3)自《基金合同》生效之日起,以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运
用基金财产;
  (4)配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策,以专业化
的经营方式管理和运作基金财产;
  (5)建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度,保证所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立,对所管理的不同基金分别
管理,分别记账,进行证券投资;
  (6)除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外,不得利用基金
财产为自己及任何第三人牟取利益,不得委托第三人运作基金财产;
  (7)依法接受基金托管人的监督;
  (8)采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的
方法符合《基金合同》等法律文件的规定,按有关规定计算并公告基金资产净值,
确定基金份额申购、赎回的价格;
  (9)进行基金会计核算并编制基金财务会计报告;
  (10)编制季度、半年度和年度基金报告;
  (11)严格按照《基金法》、《基金合同》及其他有关规定,履行信息披露
及报告义务;
  (12)保守基金商业秘密,不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》
、《基金合同》及其他有关规定另有规定外,在基金信息公开披露前应予保密,
不向他人泄露;
  (13)按《基金合同》的约定确定基金收益分配方案,及时向基金份额持有
人分配基金收益;
  (14)按规定受理申购与赎回申请,及时、足额支付赎回款项;
  (15)依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定召集基金份额持有人
大会或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会;
  (16)按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他相
关资料15年以上;
  (17)确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出,并且
保证投资者能够按照《基金合同》规定的时间和方式,随时查阅到与基金有关的
公开资料,并在支付合理成本的条件下得到有关资料的复印件;
  (18)组织并参加基金财产清算小组,参与基金财产的保管、清理、估价、
变现和分配;
  (19)面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时,及时报告中国证监会
并通知基金托管人;
  (20)因违反《基金合同》导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法
权益时,应当承担赔偿责任,其赔偿责任不因其退任而免除;
  (21)监督基金托管人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务,基
金托管人违反《基金合同》造成基金财产损失时,基金管理人应为基金份额持有人利益向基金托管人追偿;
  (22)当基金管理人将其义务委托第三方处理时,应当对第三方处理有关基
金事务的行为承担责任;
  (23)以基金管理人名义,代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其
他法律行为;
  (24)基金管理人在募集期间未能达到基金的备案条件,《基金合同》不能
生效,基金管理人承担全部募集费用,将已募集资金并加计银行同期活期存款利
息在基金募集期结束后30日内退还基金认购人;
  (25)执行生效的基金份额持有人大会的决议;
  (26)建立并保存基金份额持有人名册;
  (27)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。
  四、基金管理人承诺
  1.基金管理人承诺不从事违反《中华人民共和国证券法》、《基金法》、
《销售办法》、《运作办法》、《信息披露办法》等法律法规的行为,并承诺建
立健全内部控制制度,采取有效措施,防止违法行为的发生。
  2.基金管理人的禁止行为:
  (1)将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资;
  (2)不公平地对待公司管理的不同基金财产;
  (3)利用基金财产或职务之便为基金份额持有人以外的第三人牟取利益;
  (4)向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失;
  (5)侵占、挪用基金财产;
  (6)泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示
他人从事相关的交易活动;
  (7)玩忽职守,不按照规定履行职责;
  (8)法律、行政法规以及中国证监会规定禁止的其他行为。
  3.基金管理人承诺加强人员管理,强化职业操守,督促和约束员工遵守国
家有关法律法规及行业规范,诚实信用、勤勉尽责,不从事以下活动:
  (1)越权或违规经营;
  (2)违反法律法规、基金合同或托管协议;
  (3)故意损害基金份额持有人或基金合同其他当事人的合法权益;
  (4)在向中国证监会报送的资料中弄虚作假;
  (5)拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管;
  (6)玩忽职守、滥用职权,不按照规定履行职责;  (7)泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的
基金投资内容、基金投资计划等信息,或泄露因职务便利获取的未公开信息,利
用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动;
  (8)协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易;
  (9)违反证券交易所业务规则,利用对敲、倒仓等非法手段操纵市场价格,
扰乱市场秩序;
  (10)贬损同行,以提高自己;
  (11)在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成份;
  (12)以不正当手段谋求业务发展;
  (13)有悖社会公德,损害证券投资基金人员形象;
  (14)其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。
  4.基金经理承诺
  (1)依照有关法律法规和基金合同的规定,本着勤勉谨慎的原则为基金份
额持有人谋取最大利益;
  (2)不得利用职务之便为自己、受雇人或任何第三者牟取利益;
  (3)不违反现行有效的有关法律法规、基金合同和中国证监会的有关规定,
泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密,尚未依法公开的基金投资内
容、基金投资计划等信息,或利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交
易活动;
  (4)不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。
  五、基金管理人的内部控制制度
  1.风险管理的原则
  (1)全面性原则:公司风险管理必须覆盖公司的所有部门和岗位,渗透各
项业务过程和业务环节;
  (2)独立性原则:公司设立独立的法律合规部,法律合规部保持高度的独
立性和权威性,负责对公司各部门风险控制工作进行稽核和检查;公司各机构、
部门和岗位在职能上必须保持相对独立;
  (3)相互制约原则:公司及各部门在内部组织结构的设计上要形成一种相
互制约的机制,建立不同岗位之间的制衡体系;
  (4)定性和定量相结合原则:建立完备的风险管理指标体系,使风险管理
更具客观性和操作性;
  (5)重要性原则:公司的发展必须建立在风险控制完善和稳固的基础上,
内部风险控制与公司业务发展同等重要。  2.风险管理和内部风险控制体系结构
  公司的风险管理体系结构是一个分工明确、相互牵制的组织结构,由最高管
理层对风险管理负最终责任,各个业务部门负责本部门的风险评估和监控,法律
合规部、风险管理部负责监察公司的风险管理措施的执行。具体而言,包括如下
组成部分:
  (1)董事会:负责监督检查公司的合法合规运营、内部控制、风险管理,
从而控制公司的整体运营风险;
  (2)督察长:独立行使督察权利,直接对董事会负责,及时向风险和合规
委员会、审计委员会提交有关公司规范运作和风险控制方面的工作报告;
  (3)投资决策委员会:负责指导基金财产的运作、制定本基金的资产配置
方案和基本的投资策略;
  (4)内控及风险管理委员会:分为内控和风险管理2个专业小组,其中,
内控小组主要负责研究审议公司内控机制(包括但不限于公司制度、业务流程)
建设等内部管理方面的事项;风险管理小组主要负责研究制订公司业务风险政策,
研究处理紧急情况和风险事件等业务风险管理方面的事项。根据公司总体风险控
制目标,将交易、运营风险控制目标和要求分配到各部门;讨论、协调各部门之
间的风险管理过程;听取各部门风险管理工作方面的汇报,确定未来一段时间各
部门应重点关注的风险点,并调整与改进相关的风险处理和控制策略;讨论向公
司高级管理层提交的基金运作风险报告;
  (5)法律合规部:负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察,
并为每一个部门的风险管理提供合规控制标准,使公司在一种风险管理和控制的
环境中实现业务目标;
  (6)风险管理部:通过投资交易系统的风控参数设置,保证各投资组合的
投资比例合规;参与各投资组合新股申购、一级债申购、银行间交易等场外交易
的风险识别与评估,保证各投资组合场外交易的事中合规控制;负责各投资组合
投资绩效、风险的计量和控制;
  (7)业务部门:风险管理是每一个业务部门最首要的责任。各部门的部门
负责人对本部门的风险负第一责任,负责履行公司的风险管理程序,负责本部门
的风险管理系统的开发、执行和维护,用于识别、监控和降低风险;
  (8)岗位员工:公司努力树立内控优先和风险管理理念,培养全体员工的
风险防范意识,营造一个浓厚的内控文化氛围,保证全体员工及时了解国家法律
法规和公司规章制度,使风险意识贯穿到公司各个部门、各个岗位和各个环节。
员工在其岗位职责范围内承担相应的内控责任,并负有对岗位工作中发现的风险隐患或风险问题及时报告、反馈的义务。
  3.内部控制制度综述
  (1)风险控制制度
  公司风险控制的目标为严格遵守国家法律法规、行业自律规定和公司各项规
章制度,自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营风格;不断提高经营管
理水平,在风险最小化的前提下,确保基金份额持有人利益最大化;建立行之有
效的风险控制机制和制度,确保各项经营管理活动的健康运行与公司财产的安全
完整;维护公司信誉,保持公司的良好形象。针对公司面临的各种风险,包括政
策和市场风险,管理风险和职业道德风险,分别制定严格防范措施,并制定岗位
分离制度、空间分离制度、作业流程制度、集中交易制度、信息披露制度、资料
保全制度、保密制度和独立的监察稽核制度等相关制度。
  (2)监察稽核制度
  监察稽核工作是公司内部风险控制的重要环节。公司设督察长和法律合规部。
督察长全面负责公司的监察稽核工作,可在授权范围内列席公司任何会议,调阅
公司任何档案材料,对基金资产运作、内部管理、制度执行及遵规守法情况进行
内部监察、稽核,出具监察稽核报告,报公司董事会和中国证监会。如发现公司
有重大违规行为,应立即向公司董事会和中国证监会报告。
法律合规部具体执行监察稽核工作,并协助督察长工作。法律合规部具有独立的
检查权、独立的报告权、知晓权和建议权。具体负责对公司内部风险控制制度提
出修改意见,并提交内控及风险管理委员会;检查公司各部门执行内部管理制度
的情况;监督公司资产运作、财务收支的合法性、合规性、合理性;监督基金财
产运作的合法性、合规性、合理性;调查公司内部的违规事件;协助监管机关调
查处理相关事项;负责员工的离任审计;协调外部审计事宜等。
  4.风险管理和内部风险控制的措施
  (1)建立、健全内控体系,完善内控制度。公司建立、健全了内控结构,
高管人员关于内控有明确的分工,确保各项业务活动有恰当的组织和授权,确保
监察稽核工作是独立的,并得到高管人员的支持,同时置备操作手册,并定期更
新;
  (2)建立相互分离、相互制衡的内控机制。公司建立、健全了各项制度,
做到基金经理分开、投资决策分开、基金交易集中,形成不同部门、不同岗位之
间的制衡机制,从制度上减少和防范风险;
  (3)建立、健全岗位责任制。公司建立、健全了岗位责任制,使每个员工
都明确自己的任务、职责,并及时将各自工作领域中的风险隐患上报,以防范和减少风险;
  (4)建立风险分类、识别、评估、报告、提示程序。公司建立了内控及风
险管理委员会,使用适合的程序,确认和评估与公司运作有关的风险;公司建立
了自下而上的风险报告程序,对风险隐患进行层层汇报,使各个层次的人员及时
掌握风险状况,从而以最快速度做出决策;
  (5)建立内部监控系统。公司建立了有效的内部监控系统,如电脑预警系
统、投资监控系统,能对可能出现的各种风险进行全面和实时的监控;
  (6)使用数量化的风险管理手段。采取数量化、技术化的风险控制手段,
建立数量化的风险管理模型,用以提示市场趋势、行业及个股的风险,以便公司
及时采取有效的措施,对风险进行分散、控制和规避,尽可能地减少损失;
  (7)提供足够的培训。公司制定了完整的培训计划,为所有员工提供足够
和适当的培训,使员工明确其职责所在,控制风险。
  5.基金管理人关于内部控制制度的声明
  基金管理人特别声明以上关于内部控制制度的披露真实、准确,并承诺将根
据市场变化和公司业务发展不断完善内部控制制度。
  第四部分 基金托管人
  一、基本情况
  名称:中国工商银行股份有限公司
  住所:北京市西城区复兴门内大街55号
  法定代表人:易会满
  成立时间:1984年1月1日
  批准设立机关和批准设立文号:国务院《关于中国人民银行专门行使中央银
行职能的决定》(国发[1983]146号)
  组织形式:股份有限公司
  注册资本:人民币35,640,625.71万元
  存续期间:持续经营
  基金托管资格批文及文号:中国证监会和中国人民银行证监基字[1998]3号
  二、主要人员情况
  截至2016年9月末,中国工商银行资产托管部共有员工210人,平均年龄
30岁,95%以上员工拥有大学本科以上学历,高管人员均拥有研究生以上学历或
高级技术职称。
  三、基金托管业务经营情况
  作为中国大陆托管服务的先行者,中国工商银行自1998年在国内首家提供托管服务以来,秉承“诚实信用、勤勉尽责”的宗旨,依靠严密科学的风险管理
和内部控制体系、规范的管理模式、先进的营运系统和专业的服务团队,严格履
行资产托管人职责,为境内外广大投资者、金融资产管理机构和企业客户提供安
全、高效、专业的托管服务,展现优异的市场形象和影响力。建立了国内托管银
行中最丰富、最成熟的产品线。拥有包括证券投资基金、信托资产、保险资产、
社会保障基金、企业年金基金、QFII资产、QDII资产、股权投资基金、证券公
司集合资产管理计划、证券公司定向资产管理计划、商业银行信贷资产证券化、
基金公司特定客户资产管理、QDII专户资产、ESCROW等门类齐全的托管产品体
系,同时在国内率先开展绩效评估、风险管理等增值服务,可以为各类客户提供
个性化的托管服务。截至2016年9月,中国工商银行共托管证券投资基金
624只。自2003 年以来,本行连续十一年获得香港《亚洲货币》、英国《全球
托管人》、香港《财资》、美国《环球金融》、内地《证券时报》、《上海证券
报》等境内外权威财经媒体评选的51项最佳托管银行大奖;是获得奖项最多的
国内托管银行,优良的服务品质获得国内外金融领域的持续认可和广泛好评。
  四、基金托管人的内部控制制度
  中国工商银行资产托管部自成立以来,各项业务飞速发展,始终保持在资产
托管行业的优势地位。这些成绩的取得,是与资产托管部“一手抓业务拓展,一
手抓内控建设”的做法是分不开的。资产托管部非常重视改进和加强内部风险管
理工作,在积极拓展各项托管业务的同时,把加强风险防范和控制的力度,精心
培育内控文化,完善风险控制机制,强化业务项目全过程风险管理作为重要工作
来做。继2005、2007、2009、2010、2011、2012、2013年七次顺利通过评估组
织内部控制和安全措施是否充分的最权威的SAS70(审计标准第70号)审阅后,
2014年中国工商银行资产托管部第八次通过ISAE3402(原SAS70)审阅获得无保
留意见的控制及有效性报告,表明独立第三方对我行托管服务在风险管理、内部
控制方面的健全性和有效性的全面认可。也证明中国工商银行托管服务的风险控
制能力已经与国际大型托管银行接轨,达到国际先进水平。目前,ISAE3402审阅
已经成为年度化、常规化的内控工作手段。
  1.内部风险控制目标
  保证业务运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则,强化和建立守法
经营、规范运作的经营思想和经营风格,形成一个运作规范化、管理科学化、监
控制度化的内控体系;防范和化解经营风险,保证托管资产的安全完整;维护持
有人的权益;保障资产托管业务安全、有效、稳健运行。
  2.内部风险控制组织结构  中国工商银行资产托管业务内部风险控制组织结构由中国工商银行稽核监察
部门(内控合规部、内部审计局)、资产托管部内设风险控制处及资产托管部各
业务处室共同组成。总行稽核监察部门负责制定全行风险管理政策,对各业务部
门风险控制工作进行指导、监督。资产托管部内部设置专门负责稽核监察工作的
内部风险控制处,配备专职稽核监察人员,在总经理的直接领导下,依照有关法
律规章,对业务的运行独立行使稽核监察职权。各业务处室在各自职责范围内实
施具体的风险控制措施。
  3.内部风险控制原则
  (1)合法性原则。内控制度应当符合国家法律法规及监管机构的监管要求,
并贯穿于托管业务经营管理活动的始终。
  (2)完整性原则。托管业务的各项经营管理活动都必须有相应的规范程序
和监督制约;监督制约应渗透到托管业务的全过程和各个操作环节,覆盖所有的
部门、岗位和人员。
  (3)及时性原则。托管业务经营活动必须在发生时能准确及时地记录;按
照“内控优先”的原则,新设机构或新增业务品种时,必须做到已建立相关的规
章制度。
  (4)审慎性原则。各项业务经营活动必须防范风险,审慎经营,保证基金
资产和其他委托资产的安全与完整。
  (5)有效性原则。内控制度应根据国家政策、法律及经营管理的需要适时
修改完善,并保证得到全面落实执行,不得有任何空间、时限及人员的例外。
  (6)独立性原则。资产托管部托管的基金资产、托管人的自有资产、托管
人托管的其他资产应当分离;直接操作人员和控制人员应相对独立,适当分离;
内控制度的检查、评价部门必须独立于内控制度的制定和执行部门。
  4.内部风险控制措施实施
  (1)严格的隔离制度。资产托管业务与传统业务实行严格分离,建立了明
确的岗位职责、科学的业务流程、详细的操作手册、严格的人员行为规范等一系
列规章制度,并采取了良好的防火墙隔离制度,能够确保资产独立、环境独立、
人员独立、业务制度和管理独立、网络独立。
  (2)高层检查。主管行领导与部门高级管理层作为中国工商银行托管业务
政策和策略的制定者和管理者,要求下级部门及时报告经营管理情况和特别情况,
以检查资产托管部在实现内部控制目标方面的进展,并根据检查情况提出内部控
制措施,督促职能管理部门改进。
  (3)人事控制。资产托管部严格落实岗位责任制,建立“自控防线”、“互控防线”、“监控防线”三道控制防线,健全绩效考核和激励机制,树立
“以人为本”的内控文化,增强员工的责任心和荣誉感,培育团队精神和核心竞
争力。并通过进行定期、定向的业务与职业道德培训、签订承诺书,使员工树立
风险防范与控制理念。
  (4)经营控制。资产托管部通过制定计划、编制预算等方法开展各种业务
营销活动、处理各项事务,从而有效地控制和配置组织资源,达到资源利用和效
益最大化目的。
  (5)内部风险管理。资产托管部通过稽核监察、风险评估等方式加强内部
风险管理,定期或不定期地对业务运作状况进行检查、监控,指导业务部门进行
风险识别、评估,制定并实施风险控制措施,排查风险隐患。
  (6)数据安全控制。我们通过业务操作区相对独立、数据和传真加密、数
据传输线路的冗余备份、监控设施的运用和保障等措施来保障数据安全。
  (7)应急准备与响应。资产托管业务建立了基于数据、应用、操作、环境
四个层面的完备的灾难应急方案,并组织员工定期演练。除了在数据服务端和应
用服务端实时同步备份与数据更新外,资产托管部还建立了操作端的异地备份中
心,能够确保交易的及时清算和交割,保证业务不中断。
  5.资产托管部内部风险控制情况
  (1)资产托管部内部设置专职稽核监察部门,配备专职稽核监察人员,在
总经理的直接领导下,依照有关法律规章,全面贯彻落实全程监控思想,确保资
产托管业务健康、稳定地发展。
  (2)完善组织结构,实施全员风险管理。完善的风险管理体系需要从上至
下每个员工的共同参与,只有这样,风险控制制度和措施才会全面、有效。资产
托管部实施全员风险管理,将风险控制责任落实到具体业务部门和业务岗位,每
位员工对自己岗位职责范围内的风险负责,通过建立纵向双人制、横向多部门制
的内部组织结构,形成不同部门、不同岗位相互制衡的组织结构。
  (3)建立健全规章制度。资产托管部十分重视内控制度的建设,一贯坚持
把风险防范和控制的理念和方法融入岗位职责、制度建设和工作流程中。经过多
年努力,资产托管部已经建立了一整套内部风险控制制度,包括:岗位职责、业
务操作流程、稽核监察制度、信息披露制度等,覆盖所有部门和岗位,渗透各项
业务过程,形成各个业务环节之间的相互制约机制。
  (4)内部风险控制始终是托管部工作重点之一,保持与业务发展同等地位。
资产托管业务是商业银行新兴的中间业务,资产托管部从成立之日起就特别强调
规范运作,一直将建立一个系统、高效的风险防范和控制体系作为工作重点。随着市场环境的变化和托管业务的快速发展,新问题、新情况不断出现,资产托管
部始终将风险管理放在与业务发展同等重要的位置,视风险防范和控制为托管业
务生存和发展的生命线。
  五、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
  基金托管人负有对基金管理人的投资运作行使监督权的职责。根据《基金法》
、《运作办法》、《证券投资基金会计核算办法》、基金合同及其他有关规定,
基金托管人对基金的投资对象和范围、投资组合比例、投资限制、基金管理人报
酬和基金托管人托管费的计提比例和支付方法、基金会计核算、基金财产估值和
基金净值的计算、收益分配以及其他有关基金投资运作的事项,对基金管理人进
行业务监督、核查。
  基金托管人发现基金管理人的违规行为,以书面形式通知基金管理人限期纠
正;对基金管理人发出的违法违规投资指令,不予执行,并采取必要的补救措施;
基金管理人收到通知后应及时进行核对确认并回函;在限期内,基金托管人有权
对通知事项进行复查,如基金管理人未予纠正,基金托管人应报告中国证监会。
  基金托管人发现基金管理人有涉嫌重大违法违规行为时,应立即报告中国证
监会,同时通知基金管理人限期纠正,并将纠正结果报告中国证监会。
  第五部分 相关服务机构
  一、基金份额发售机构
  1.直销机构
  (1)名称:中融基金管理有限公司
  住所:深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界中心29层
  办公地址:北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心B座12层
  法定代表人:王瑶
  邮政编码:100005
  电话:010-85003217、010-85003560
  传真:010-85003387、010-56580880
  邮箱:zhixiao@zrfunds.com.cn
  联系人:郭丽苹、赵静
  网址:www.zrfunds.com.cn
  (2)中融基金电子交易平台
  本公司电子交易包括网上交易、移动客户端交易等。投资者可以通过本公司
网上交易系统或移动客户端办理业务,具体业务办理情况及业务规则请登录本公
司网站查询。  网址:https://trade.zrfunds.com.cn
  2.其他销售机构
  其他销售机构的具体名单详见基金份额发售公告。
  基金管理人可以根据相关法律法规要求,选择其他符合要求的其他机构销售
本基金,并及时公告。
  二、登记机构
  名称:中融基金管理有限公司
  住所:深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界中心29层
  办公地址:北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座7层
  法定代表人:王瑶
  电话:010-85003506
  传真:010-85003386
  联系人:高欣
  网址:www.zrfunds.com.cn
  三、出具法律意见书的律师事务所
  名称:上海市通力律师事务所
  住所:上海市银城中路68号时代金融中心19楼
  办公地址:上海市银城中路68号时代金融中心19楼
  负责人:俞卫锋
  电话:021-31358666
  传真:021-31358600
  联系人:安冬
  经办律师:安冬、陆奇
  四、审计基金资产的会计师事务所
  名称:上会会计师事务所
  住所:上海市静安区威海路755号文新报业大厦20楼
  办公地址:上海市静安区威海路755号文新报业大厦20楼
  执行事务合伙人:张晓荣(首席合伙人)
  电话:021-52920000
  传真:021-52921369
  经办注册会计师:张健、陶喆
  联系人:杨伟平
  第六部分 基金的募集  一、募集的依据
  本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、基金
合同及其他有关规定,已于2016年7月13日中国证券监督管理委员会《关于准
予中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基金注册的批
复》(证监许可〔2016〕1587号)的注册,进行募集。
  二、基金类别及存续期限
  基金类别:债券型发起式证券投资基金
  基金运作方式:契约型、开放式
  基金存续期限:不定期
  三、基金份额分类
  本基金根据认购费用、申购费用、销售服务费等费率收取方式的不同,将基
金份额分为A、C两类份额。在投资者认购、申购基金时收取认购、申购费用、
赎回时收取赎回费用,并不再从本类别基金资产中计提销售服务费的,称为A类
基金份额;从本类别基金资产中计提销售服务费、赎回时收取赎回费用,而不收
取认购、申购费用的,称为C类基金份额。相关费率的设置及费率水平在招募说
明书中列示。
  本基金A类和C类基金份额分别设置基金代码。由于基金费用的不同,本基
金A类基金份额和C类基金份额将分别计算基金份额净值并单独公告。
  本基金在募集期开放A类和C类基金份额的认购,投资人可自行选择认购的
基金份额类别。本基金不同基金份额类别之间不得互相转换。
  基金管理人可调整认/申购各类基金份额的最低金额限制及规则,无需召开
基金份额持有人大会,基金管理人必须在开始调整之日前依照《信息披露办法》
的规定在指定媒介上刊登公告。
  根据基金运作情况,基金管理人可在不损害已有基金份额持有人权益的情况
下,经与基金托管人协商,在履行适当程序后停止现有基金份额类别的销售、或
者调整现有基金份额类别的费率水平、或者增加新的基金份额类别等,调整实施
前基金管理人需及时公告并报中国证监会备案。
  四、募集期限
  本基金募集期限自基金份额发售之日起最长不得超过3个月,具体发售时间
见基金份额发售公告。
  五、募集方式及场所
  通过各销售机构的基金销售网点公开发售,各销售机构的具体名单见基金份
额发售公告以及基金管理人届时发布的调整销售机构的相关公告。  六、募集对象
  符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者、机构投资者、合
格境外机构投资者、发起资金提供方以及法律法规或中国证监会允许购买证券投
资基金的其他投资人。
  七、发起资金认购
  本基金发起资金认购的金额不少于1000万元,且发起资金认购的基金份额
持有期限不少于3年。
  本基金发起资金的认购情况见基金管理人届时发布的公告。
  八、认购时间
  本基金发售募集期间每天的具体业务办理时间,由基金份额发售公告或各销
售机构的相关公告或者通知规定。
  各个销售机构在本基金发售募集期内对于个人投资者或机构投资者的具体业
务办理时间可能不同,若基金份额发售公告没有明确规定,则由各销售机构自行
决定每天的业务办理时间。
  九、认购的数额限制
  认购以金额申请。投资人认购基金份额时,需按销售机构规定的方式全额交
付认购款项,投资人可以多次认购本基金份额。通过基金管理人直销机构或网上
交易平台认购本基金时,首次单笔最低认购金额为100元人民币,单笔追加认购
最低金额为100元人民币。其他销售机构每个基金账户每次认购金额不得低于
100元人民币,其他销售机构另有规定的,从其规定。
  认购申请一经受理不得撤销。
  十、认购费用
  本基金的认购费率随认购金额的增加而递减,具体费率结构如下表所示:投
资人认购需缴纳认购费用。
  A类基金份额投资人需缴纳的认购费用按认购金额的大小划分为四档;本基
金C类基金份额不收取认购费用,而是从该类别基金资产中计提销售服务费。
A类基金份额具体认购费率如下表所示:
  ■
  本基金的认购费由投资人承担。基金认购费用不列入基金财产,主要用于本
基金的市场推广、销售、注册登记等募集期间发生的各项费用。募集期间发生的
信息披露费、会计师费和律师费等各项费用,不从基金财产中列支。若投资人重
复认购本基金A类基金份额时,需按单笔认购金额对应的费率分别计算认购费用。  十一、认购份额的计算
  本基金的基金份额发售面值为每份基金份额1.00元。
  基金认购份额计算方法:
  认购费用适用比例费率时,认购份额的计算方法如下:
  净认购金额=认购金额/(1+认购费率)
  认购费用=认购金额-净认购金额
  认购份额=(净认购金额+认购利息)/基金份额发售面值
  认购费用适用固定金额时,认购份额的计算方法如下:
  认购费用=固定金额
  净认购金额=认购金额-认购费用
  认购份额=(净认购金额+认购利息)/基金份额发售面值
  认购金额的计算保留到小数点后两位,小数点两位以后的部分四舍五入,由
此误差产生的收益或损失由基金财产承担。
  例:某投资人投资10,000元认购本基金的A类基金份额,则其所对应的认
购费率为0.50%。假定该笔认购金额产生利息5元,则其可得到的A类基金份额
计算如下:
  净认购金额=10,000/(1+0.50%)=9,950.25元
  认购费用=10,000-9,950.25=49.75元
  认购份额=(9,950.25+5)/1.00=9,955.25份
  即:该投资人投资10,000元认购本基金的A类基金份额,假定该笔认购金
额产生利息5元,在基金发售结束后,其所获得的A类基金份额为9,955.25份。
  十二、认购的方法与确认
  1.认购方法
  投资人认购时间安排、投资人认购应提交的文件和办理的手续,由基金管理
人根据相关法律法规及基金合同,在基金份额发售公告中确定并披露。
  2.认购确认
  基金发售机构认购申请的受理并不代表该申请一定成功,而仅代表销售机构
确实接收到认购申请。认购的确认以登记机构的确认结果为准。对于认购申请及
认购份额的确认情况,投资人应及时查询并妥善行使合法权利,否则,由此产生
的投资者任何损失由投资者自行承担。
  十三、募集资金利息的处理方式
  本基金的有效认购款项在基金募集期间产生的利息将折算为基金份额,归基金份额持有人所有。其中,利息转份额以登记机构的记录为准。
  十四、募集期内募集资金的管理
  基金募集期间募集的资金存入专门账户,在基金募集行为结束前,任何人不
得动用。
  第七部分 基金合同的生效
  一、基金备案的条件
  本基金自基金份额发售之日起3个月内,在使用发起资金认购本基金的金额
不少于1000万元、且发起资金提供方承诺其认购的基金份额持有期限不少于3 
年的条件下,基金管理人依据法律法规及招募说明书可以决定停止基金发售,并
在10日内聘请法定验资机构验资,会计师事务所提交的验资报告需对发起资金
提供方及其持有份额进行专门说明。基金管理人自收到验资报告之日起10日内,
向中国证监会办理基金备案手续。
  基金募集达到基金备案条件的,自基金管理人办理完毕基金备案手续并取得
中国证监会书面确认之日起,基金合同生效;否则基金合同不生效。基金管理人
在收到中国证监会确认文件的次日对基金合同生效事宜予以公告。基金管理人应
将基金募集期间募集的资金存入专门账户,在基金募集行为结束前,任何人不得
动用。
  二、基金合同不能生效时募集资金的处理方式
  如果募集期限届满,未满足基金备案条件,基金管理人应当承担下列责任:
  1.以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用。
  2.在基金募集期限届满后30日内返还投资者已缴纳的款项,并加计银行同
期活期存款利息。
  3.如基金募集失败,基金管理人、基金托管人及销售机构不得请求报酬。
基金管理人、基金托管人和销售机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承
担。
  三、基金存续期内的基金份额持有人数量和资产规模
  基金合同生效之日起三年后的对应日,若基金资产净值低于2亿元,基金合
同自动终止。
  基金合同生效三年后继续存续的,基金存续期内,连续20个工作日出现基
金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元情形的,基金管
理人应当在定期报告中予以披露;连续60个工作日出现前述情形的,基金管理
人应当向中国证监会报告并提出解决方案,如转换运作方式、与其他基金合并或
者终止基金合同等,并召开基金份额持有人大会进行表决。  法律法规或中国证监会另有规定时,从其规定。
  第八部分 基金份额的申购与赎回
  一、申购和赎回场所
  本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售网点将由基金管理人
在其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减销售机构,并予以公
告。基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供
的其他方式办理基金份额的申购与赎回。
  若基金管理人或其指定的销售机构开通电话、传真或网上等交易方式,投资
人可以通过上述方式进行基金份额的申购与赎回。具体办法由基金管理人或相关
销售机构另行公告。
  二、申购和赎回的开放日及时间
  1.开放日及开放时间
  本基金的开放日为上海证券交易所、深圳证券交易所以及主要投资市场同时
开放交易的工作日,投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回,具体办理时间
为本基金开放日上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易时间,但基金管理
人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除
外。本基金目前投资的主要市场为银行间债券市场。若本基金投资的主要市场发
生变更,将在招募说明书(更新)中进行列示。开放日的具体业务办理时间在届
时相关公告中载明。
  基金合同生效后,若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其
他特殊情况,基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整,但
应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
  2.申购、赎回开始日及业务办理时间
  基金管理人自基金合同生效之日起不超过3个月开始办理申购,具体业务办
理时间在申购开始公告中规定。
  基金管理人自基金合同生效之日起不超过3个月开始办理赎回,具体业务办
理时间在赎回开始公告中规定。
  在确定申购开始与赎回开始时间后,基金管理人应在申购、赎回开放日前依
照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间。
  基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、
赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换
申请且登记机构确认接受的,其基金份额申购、赎回价格为下一开放日该类别基
金份额申购、赎回的价格。  三、申购与赎回的原则
  1.“未知价”原则,即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的该类别基
金份额净值为基准进行计算;
  2.“金额申购、份额赎回”原则,即申购以金额申请,赎回以份额申请;
  3.当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销;
  4.赎回遵循“先进先出”原则,即按照投资人认购、申购的先后次序进行
顺序赎回;
  基金管理人可在法律法规允许的情况下,对上述原则进行调整。基金管理人
必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
  四、申购与赎回的程序
  1.申购和赎回的申请方式
  投资人必须根据销售机构规定的程序,在开放日的具体业务办理时间内提出
申购或赎回的申请。
  投资人在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金,投资人在
提交赎回申请时须持有足够的基金份额余额,否则所提交的申购、赎回申请不成
立。
  2.申购和赎回的款项支付
  投资人申购基金份额时,必须全额交付申购款项,投资人交付申购款项,申
购成立;登记机构确认基金份额时,申购生效。
  基金份额持有人递交赎回申请,赎回成立;登记机构确认赎回时,赎回生效。
投资人赎回申请成功后,基金管理人将在T+7日(包括该日)内支付赎回款项。
遇证券交易所或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行数据交换系统故障
或其它非基金管理人及基金托管人所能控制的因素影响业务处理流程时,赎回款
项顺延至下一个工作日划出。在发生巨额赎回时,款项的支付办法参照基金合同
有关条款处理。
  3.申购和赎回申请的确认
  基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购或
赎回申请日(T日),在正常情况下,本基金登记机构在T+1日内对该交易的有效
性进行确认。T日提交的有效申请,投资人应在T+2日后(包括该日)及时到销售
网点柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。若申购不成功或无
效,则申购款项本金退还给投资人。
  销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表该申请一定成功,而仅代表销售
机构确实接收到申购、赎回申请。申购、赎回的确认以登记机构的确认结果为准。对于申购申请及申购份额的确认情况,投资人应及时查询并妥善行使合法权利。
  在法律法规允许的范围内,基金管理人或登记机构可根据相关业务规则,对
上述业务办理时间进行调整,本基金管理人将于调整实施前按照有关规定予以公
告。
  五、申购和赎回的数量限制
  1.基金管理人直销机构每个基金账户首次最低申购金额为100元人民币,
单笔追加申购最低金额为100元人民币;已在直销机构有认/申购本基金记录的
投资者不受首次申购最低金额的限制;通过基金管理人网上交易平台申购本基金
时,每次最低申购金额为100元人民币。其他销售机构每个基金账户单笔申购最
低金额为100元人民币,其他销售机构另有规定的,从其规定。
  2.基金份额持有人在销售机构赎回时,每次赎回申请不得低于100份基金
份额。基金份额持有人赎回时或赎回后在销售机构(网点)保留的基金份额余额
不足100份的,在赎回时需一次全部赎回。
  3.基金管理人可以规定单个投资人累计持有的基金份额上限,具体规定请
参见相关公告。
  4.基金管理人可在法律法规允许的情况下,调整上述规定申购金额和赎回
份额等数量限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规
定在指定媒介上公告并报中国证监会备案。
  六、申购和赎回的价格、费用和用途
  1.申购费
  本基金基金份额分为A类和C类两类不同的类别。本基金A类基金份额的申
购费率按申购金额的大小划分为四档,随申购金额的增加而递减(适用固定金额
费率的申购除外);投资者申购C类基金份额不收取申购费用,而是从该类别基
金资产中计提销售服务费。具体申购费率如下表所示:
  ■
  本基金的申购费用应在投资人申购基金份额时收取,不列入基金财产,主要
用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。
  2.赎回费
  本基金的赎回费率按照持有时间递减,即相关基金份额持有时间越长,所适
用的赎回费率越低,具体赎回费率如下表所示:
  ■
  (注:Y:持有时间;1年=365日)
  投资者可将其持有的全部或部分基金份额赎回。赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担,在基金份额持有人赎回基金份额时收取。对于A类基金份
额持有期少于30日的基金份额所收取的赎回费,赎回费用全额归入基金财产;
对于A类基金份额持有期不少于30日但少于3个月的基金份额所收取的赎回费,
赎回费用75%归入基金财产;对于A类基金份额持有期不少于3个月但小于6个
月的基金份额所收取的赎回费,赎回费用50%归入基金财产;对于A类基金份额
持有期不少于6个月的基金份额所收取的赎回费,赎回费用25%归入基金财产。
未归入基金财产的部分用于支付登记费和其他必要的手续费。对于C类份额持有
期少于30日的基金份额所收取的赎回费,将全额计入基金资产。(注:1个月
=30日)
  3.基金管理人可以按照基金合同的相关规定调整申购、赎回费率或调整收
费方式,基金管理人最迟应于新的费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》
的有关规定在指定媒介上公告。
  4.基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市
场情况制定基金促销计划,定期和不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动
期间,基金管理人可以按中国证监会要求履行必要手续后,对投资人适当调低基
金申购费率、赎回费率。
  七、申购份额与赎回金额的计算方式
  1.申购份额的计算
  申购本基金的申购费用采用前端收费模式(即申购基金时缴纳申购费),投
资人的申购金额包括申购费用和净申购金额。申购份额的计算方式如下:
  当申购费用适用比例费率时,申购份额的计算方法如下:
  净申购金额 =申购金额/(1+申购费率)
  申购费用=申购金额-净申购金额
  申购份数=净申购金额/申购当日该类别基金份额净值
  当申购费用为固定金额时,申购份额的计算方法如下:
  申购费用=固定金额
  净申购金额=申购金额-申购费用
  申购份额=净申购金额/申购当日该类别基金份额净值
  上述计算结果均按照四舍五入方法,保留到小数点后两位,由此产生的误差
计入基金财产。
  例:某投资者投资50,000元申购本基金的A类基金份额,假设申购当日
A类基金份额净值为1.15元,则可得到的A类基金份额为:
  净申购金额=50,000/(1+0.60%)=49,701.79元  申购费用=50,000-49,701.79=298.21元
  申购份额=49,701.79/1.15=43,218.95份
  即:投资者投资50,000元申购本基金的A类基金份额,假设申购当日A类
基金份额净值为1.15元,则其可得到43,218.95份A类基金份额。
  2.赎回金额的计算
  基金份额持有人在赎回本基金时缴纳赎回费,基金份额持有人的赎回净额为
赎回金额扣减赎回费用。其中:
  赎回总金额=赎回份额×赎回当日该类别基金份额净值
  赎回费用=赎回总金额×赎回费率
  净赎回金额=赎回总金额-赎回费用
  赎回费用计算结果按照四舍五入方法,保留到小数点后两位;赎回金额结果
按照四舍五入方法,保留到小数点后两位,由此产生的误差计入基金财产。
  例:某投资者赎回本基金10,000份A类基金份额,持有期3个月,赎回适
用费率为0.10%,假设赎回当日A类基金份额净值为1.148元,则其可得净赎回
金额为:
  赎回总金额=10,000×1.148=11480元
  赎回费用=11,480×0.10%=11.48元
  净赎回金额=11,480-11.48=11,468.52元
  即:投资者赎回本基金10,000份A类基金份额,假设赎回当日A类基金份
额净值为1.148元,则可得到的净赎回金额为11,468.52元。
  3.基金份额净值计算
  本基金A类基金份额和C类基金份额的份额净值的计算,保留到小数点后
4位,小数点后第5位四舍五入,由此产生的收益或损失由基金财产承担。T日
的基金份额净值在当天收市后计算,并在T+1日(包括该日)内公告。遇特殊情
况,经中国证监会同意,可以适当延迟计算或公告。
  八、申购与赎回的登记
  投资人申购基金成功后,登记机构在T+1日为投资人登记权益并办理登记手
续,投资人自T+2日(含该日)后有权赎回该部分基金份额。
  投资人赎回基金成功后,登记机构在T+1日为投资人办理扣除权益的登记手
续。
  基金管理人可以在法律法规允许的范围内,对上述登记办理时间进行调整,
但不得实质影响投资人的合法权益,并最迟于开始实施前3日在指定媒介及基金
管理人网站公告。  九、巨额赎回的认定及处理方式
  1.巨额赎回的认定
  若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金
转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总
数后的余额)超过前一开放日的基金总份额的10%,即认为是发生了巨额赎回。
  2.巨额赎回的处理方式
  当基金出现巨额赎回时,基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定
全额赎回或部分延期赎回。
  1)全额赎回:当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时,按
正常赎回程序执行。
  2)部分延期赎回:当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为
因支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动
时,基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的10%的前提
下,可对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请,应当按单个账户赎回申
请量占赎回申请总量的比例,确定当日受理的赎回份额;对于未能赎回部分,投
资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的,将自动
转入下一个开放日继续赎回,直到全部赎回为止;选择取消赎回的,当日未获受
理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理,
无优先权并以下一开放日的该类别基金份额净值为基础计算赎回金额,以此类推,
直到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择,投资人未能赎回
部分作自动延期赎回处理。
  3)暂停赎回:连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回,如基金管理
人认为有必要,可暂停接受基金的赎回申请;已经接受的赎回申请可以延缓支付
赎回款项,但不得超过20个工作日,并应当在指定媒介上进行公告。
  3.巨额赎回的公告
  当发生上述延期赎回并延期办理时,基金管理人应当通过邮寄、传真或者招
募说明书规定的其他方式在3个交易日内通知基金份额持有人,说明有关处理方
法,同时在指定媒介上刊登公告。
  十、拒绝或暂停申购的情形
  发生下列情况时,基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请:
  1.因不可抗力导致基金无法正常运作。
  2.发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时,基金管理人可暂停接受
投资人的申购申请。  3.基金投资所涉及的证券交易市场交易时间非正常停市,导致基金管理人
无法计算当日基金资产净值。
  4.接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益时。
  5.基金资产规模过大,使基金管理人无法找到合适的投资品种,或其他可
能对基金业绩产生负面影响,或发生其他损害现有基金份额持有人利益的情形。
  6.基金销售机构或登记机构的异常情况导致基金销售系统、基金登记系统
或基金会计系统无法正常运行。
  7.法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。
  发生上述第1、2、3、5、6、7项暂停申购情形之一且基金管理人决定暂停
接受投资人的申购申请时,基金管理人应当根据有关规定在指定媒介上刊登暂停
申购公告。如果投资人的申购申请被拒绝,被拒绝的申购款项将退还给投资人。
在暂停申购的情况消除时,基金管理人应及时恢复申购业务的办理并依法公告。
  十一、暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形
  发生下列情形时,基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回
款项:
  1.因不可抗力导致基金无法正常运作或者因不可抗力导致基金管理人不能
支付赎回款项。
  2.发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时,基金管理人可暂停接受
投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项。
  3.基金投资所涉及的证券交易市场交易时间非正常停市,导致基金管理人
无法计算当日基金资产净值。
  4.连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。
  5.发生继续接受赎回申请将损害现有基金份额持有人利益的情形时,基金
管理人可暂停接受投资人的赎回申请。
  6.法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。
  发生上述情形之一且基金管理人决定暂停接受赎回申请或延缓支付赎回款项
时,基金管理人应在当日报中国证监会备案,已确认的赎回申请,基金管理人应
足额支付;如暂时不能足额支付,应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量
的比例分配给赎回申请人,未支付部分可延期支付。若出现上述第4项所述情形,
按基金合同的相关条款处理。基金份额持有人在申请赎回时可事先选择将当日可
能未获受理部分予以撤销。在暂停赎回的情况消除时,基金管理人应及时恢复赎
回业务的办理并公告。  十二、暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告
  1.发生上述暂停申购或赎回情况的,基金管理人当日应立即向中国证监会
备案,并在规定期限内在指定媒介上刊登暂停公告。
  2.如发生暂停的时间为1日,基金管理人应于重新开放日,在指定媒介上
刊登基金重新开放申购或赎回公告,并公布最近1个开放日的基金份额净值。
  3.如发生暂停的时间超过1日但少于2 周,暂停结束,基金重新开放申购
或赎回时,基金管理人应提前2个工作日在指定媒介上刊登基金重新开放申购或
赎回公告,并公告最近1个工作日的基金份额净值。
  4.如发生暂停的时间超过2周,暂停期间,基金管理人应每2周至少刊登
暂停公告1 次;当连续暂停时间超过两个月时,可对重复刊登暂停公告的频率进
行调整。暂停结束,基金重新开放申购或赎回时,基金管理人应提前2个工作日
在指定媒介上连续刊登基金重新开放申购或赎回公告,并公告最近1个工作日的
基金份额净值。
  十三、基金转换
  基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基
金管理人管理的其他基金之间的转换业务,基金转换可以收取一定的转换费,相
关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告,并提
前告知基金托管人与相关机构。
  十四、基金份额的转让
  在法律法规允许且条件具备的情况下,基金管理人可受理基金份额持有人通
过中国证监会认可的交易场所或者交易方式进行份额转让的申请并由登记机构办
理基金份额的过户登记。基金管理人拟受理基金份额转让业务的,将提前公告,
基金份额持有人应根据基金管理人公告的业务规则办理基金份额转让业务。
  十五、基金的非交易过户
  基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等情形
而产生的非交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其他非交易过户。无论
在上述何种情况下,接收划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资
人。
  继承是指基金份额持有人死亡,其持有的基金份额由其合法的继承人继承;
捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会
团体;司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基
金份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供基金
登记机构要求提供的相关资料,对于符合条件的非交易过户申请按基金登记机构的规定办理,并按基金登记机构规定的标准收费。
  十六、基金的转托管、质押
  基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管,基金
销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。
  在条件许可的情况下,基金登记机构可依据相关法律法规及其业务规则,办
理基金份额质押业务,并可收取一定的手续费。
  十七、定期定额投资计划
  基金管理人可以为投资人办理定期定额投资计划,具体规则由基金管理人另
行规定。投资人在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额,每期扣款
金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定期定额
投资计划最低申购金额。
  十八、基金份额的冻结和解冻
  基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻,以及
登记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。
  十九、当技术条件成熟,本基金管理人在不违反法律法规且对基金份额持有
人利益无实质性不利影响的前提下,经与基金托管人协商一致,可根据具体情况
对上述申购和赎回的安排进行补充和调整,或者安排本基金的一类或多类基金份
额在证券交易所上市交易、申购、赎回,或者办理基金份额的转让、过户、质押
等业务,届时无需召开基金份额持有人大会审议但须提前公告。
  第九部分 基金的投资
  一、投资目标
  本基金采用被动式指数化投资,通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管
理手段,以实现对标的指数的有效跟踪。
  二、投资范围
  本基金主要投资于标的指数成分券及其备选成分券。为了更好地实现投资目
标,本基金还可以投资于国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、可转
换公司债券(含可分离交易可转债)的纯债部分、可交换公司债券的纯债部分、
短期融资券、超短期融资券、中期票据、公司债、资产支持证券、债券回购、逆
回购、同业存单、银行存款等,以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他
金融工具。
  基金的投资组合比例为:本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的80%,
其中标的指数成份券、备选成份券的比例不低于本基金非现金基金资产的80%;
现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。  如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当
程序后,可以将其纳入投资范围。
  三、投资策略
  本基金为被动式指数基金,采用最优复制法,主要以标的指数的成份券构成
为基础,综合考虑跟踪效果、操作风险等因素构建组合,并根据本基金资产规模、
日常申购赎回情况、市场流动性以及银行间和交易所债券交易特性及交易惯例等
情况,进行取整和替代优化,以保证对标的指数的有效跟踪。
  当预期成份券发生调整时,或因基金的申购和赎回等对本基金跟踪标的指数
的效果可能带来影响时,或因市场流动性不足时,或因债券交易特性及交易惯例
等因素影响跟踪标的指数效果时,或其他原因导致无法有效复制和跟踪标的指数
时,基金管理人将对投资组合管理进行适当变通和调整,构建替代组合。由于本
基金资产规模、日常申购赎回情况、市场流动性、债券交易特性及交易惯例等因
素的影响,本基金组合中个券权重和券种与标的指数成份券和券种间将存在差异。
  在正常市场情况下,力争本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟
踪偏离度的绝对值不超过0.30%,年跟踪误差不超过3%。如因指数编制规则或其
他因素导致跟踪偏离度和跟踪误差超过上述范围,基金管理人应采取合理措施避
免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大。
  (一)资产配置策略
  本基金将采用最优复制法,主要以标的指数的成份券构成为基础,综合考虑
跟踪效果、操作风险等因素构建组合,并根据本基金资产规模、日常申购赎回情
况、市场流动性以及银行间和交易所债券交易特性及交易惯例等情况,进行取整
和替代优化,以保证对标的指数的有效跟踪。
  (二)债券投资策略
  本基金通过最优复制法进行被动式指数化投资,在力求跟踪误差最小化的前
提下,本基金可采取适当方法对基金资产进行调整,降低交易成本,以期在规定
的风险承受限度之内,尽量缩小跟踪误差。
  1.债券投资组合的构建
  本基金在建仓期内,将按照标的指数各成份券构成,并综合考虑本基金资产
规模、市场流动性和交易成本等因素对其逐步买入。当遇到成份券流动性不足、
价格严重偏离合理估值、单只成份券交易量不符合市场交易惯例等其他市场因素
及预期标的指数的成份券即将调整或其他影响指数复制的因素时,本基金可以根
据市场情况,结合经验判断,对个券权重和券种进行适当调整,以期在规定的风险承受限度之内,尽量缩小跟踪误差。
  当基金规模过小时,根据债券市场成交惯例,基金可能只能购买部分成份券;
当基金规模过大时,受到市场流动性和法规限制等影响,基金将从备选成份券中
挑选替代债券或替代组合满足跟踪需求。
  2.债券投资组合的调整
  (1)定期调整
  本基金所构建的指数化投资组合将定期根据所跟踪的标的指数对其成份券的
调整而进行相应调整。
  (2)不定期调整
  1)当成份券发行量变动,本基金将根据指数的新构成进行相应调整;
  2)本基金处理日常申购赎回时,资金量可能无法按照标的指数构成交易相
应成份券。本基金将综合考虑交易规模、交易惯例和成份券(或备选成份券)的
流动性等因素,对债券投资组合进行动态调整;
  3)若成份券遇到退市、流动性不足、法规限制或组合优化需要等情况,基
金管理人将综合考虑跟踪误差最小化和投资者利益,决定部分持有现金或买入相
关的替代性组合。
  (3)替代组合构建方法
  由于定期和不定期的调整需求,基金管理人可构建替代组合。构建替代组合
的方法如下:
  1)按照与被替代债券久期、信用评级相似和交易市场相同的原则,选择标
的指数成份券和备选成份券作为备选库;
  2)采用备选库中各债券过去较长一段时间的历史数据,分析其与被替代债
券的相关性,选择正相关度较高的债券进一步考察;
  3)考察备选券的流动性,综合流动性和相关度两个指标挑选替代券,并使
得替代组合与被替代债券的跟踪误差最小化。
  (三)资产支持证券投资策略
  资产支持证券主要包括资产抵押贷款支持证券(ABS)、住房抵押贷款支持
证券(MBS)等证券品种。本基金将重点对市场利率、发行条款、支持资产的构
成及质量、提前偿还率、风险补偿收益和市场流动性等影响资产支持证券价值的
因素进行分析,并辅助采用数量化定价模型,评估资产支持证券的相对投资价值
并做出相应的投资决策。
  (四)债券回购策略
  基金份额的申购赎回会导致基金资产中现金比例的变化。  对于基金资产组合中持有的现金超出规定比例部分,基金管理人可进行债券
逆回购操作,以提高基金整体收益。在发生基金份额大额赎回时,基金管理人可
进行债券正回购操作,以提高基金资产中现金的比例,应对投资者的赎回要求。
  (五)银行存款及同业存单投资策略
  本基金在向交易对手银行进行询价的基础上,选取报价较高的银行进行存款
投资,在投资过程中注重对交易对手信用风险的评估和选择。
  四、投资限制
  1.组合限制
  本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点,通过分散投
资降低基金财产的非系统性风险,保持基金组合良好的流动性。基金的投资组合
将遵循以下限制:
  (1)本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的80%,其中标的指数成
份券、备选成份券的比例不低于本基金非现金资产的80%;
  (2)现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%;
  (3)基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券总和,不超过该
证券的10%,但本基金跟踪标的指数的指数化投资部分不计入本项限制;
  (4)本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例,不得超过
基金资产净值的10%;
  (5)本基金持有的全部资产支持证券,其市值不得超过基金资产净值的
20%;
  (6)本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例,不得超
过该资产支持证券规模的10%;
  (7)本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持
证券,不得超过其各类资产支持证券合计规模的10%;
  (8)本基金应投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证券。基
金持有资产支持证券期间,如果其信用等级下降、不再符合投资标准,应在评级
报告发布之日起3个月内予以全部卖出;
  (9)本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基
金资产净值的40%,本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为1年,
债券回购到期后不得展期;
  (10)基金管理人管理的全部公募基金投资于一家企业发行的单期中期票据
合计不超过该期证券的10%;
  (11)本基金的基金资产总值不得超过基金资产净值的140%;  (12)法律法规及中国证监会规定的其他投资比例限制。
  除第(8)项以外,因证券市场波动、证券发行人合并、基金规模变动等基
金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的,基金管理人
应当在10个交易日内进行调整,但中国证监会规定的特殊情形除外。
  基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合
基金合同的有关约定。在上述期间内,本基金的投资范围、投资策略应当符合基
金合同的约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开
始。
  如果法律法规或监管部门对上述投资组合比例限制进行变更的,以变更后的
规定为准。法律法规或监管部门取消上述限制,如适用于本基金,在履行适当程
序后本基金投资不再受相关限制,不需要经过基金份额持有人大会审议。
  2.禁止行为
  根据法律法规的规定及《基金合同》的约定,本基金禁止从事下列行为:
  (1)承销证券;
  (2)违反规定向他人贷款或提供担保;
  (3)从事承担无限责任的投资;
  (4)买卖其他基金份额,但中国证监会另有规定的除外;
  (5)向基金管理人、基金托管人出资;
  (6)从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动;
  (7)法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。
  基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际
控制人或者与其有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券,
或者从事其他重大关联交易的,应当符合基金的投资目标和投资策略,遵循基金
份额持有人利益优先原则,防范利益冲突,建立健全内部审批机制和评估机制,
按照市场公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意,并按法
律法规予以披露。重大关联交易应提交基金管理人董事会审议,并经过三分之二
以上的独立董事通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。
  如法律、行政法规或监管部门取消或调整上述禁止性规定,如适用于本基金,
基金管理人在履行适当程序后,可不受上述规定的限制或按调整后的规定执行。
  五、标的指数与业绩比较基准
  1.标的指数
  上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数  上海清算所银行间高等级信用债指数(SHCH High Grade Credit Bond 
Index)是反映银行间债券市场高等级信用债整体价格走势的分类指数,该指数
包括4个待偿期分段指数,待偿期分段区间分别为1年以下、1至3年(包含
1年)、3至5年(包含3年)、5至7年(包含5年)。本基金选用待偿期
1至3年(包含1年)分段指数作为标的指数(即“上海清算所银行间1-3年高
等级信用债指数”)。
  指数成分券选取规则为:(1)流通场所:银行间市场;(2)债券品种:短
期融资券、超短期融资券、中期票据、证券公司短期融资券;(3)发行方式:
公募;(4)剩余期限:一天以上(包含一天);(5)债券币种:人民币;
(6)利率类型:固定利率;(7)付息方式:附息式固定利率、贴现式、利随本
清;(8)含权情况:不包括含选择权条款债券;(9)信用级别:AAA(含)及
以上;(10)债券评级:发行期限1年及以内的按主体评级,发行期限1年以上
的按债项评级。
  指数成分券原则上每日调整,符合条件的债券自上海清算所提供估值数据的
第二个工作日起进入指数,不符合条件的债券当日即退出指数。
  2.业绩比较基准
  上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数收益率×95% + 银行活期存款利
率(税后)×5%
  如果今后法律法规发生变化,或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩
比较基准推出,或者是指数编制单位变更或停止标的指数的编制、发布或授权,
或市场上出现更加适合用于本基金的业绩比较基准的指数时,本基金可以在与基
金托管人协商同意后变更标的指数、业绩比较基准并及时公告。若变更标的指数、
业绩比较基准涉及本基金投资范围或投资策略等实质性变更,则基金管理人应就
变更标的指数、业绩比较基准召开基金份额持有人大会,并报中国证监会备案且
在指定媒介公告。若变更标的指数、业绩比较基准对基金投资范围和投资策略等
无实质性影响(包括但不限于指数编制单位变更、指数更名等事项),本基金可
以在与本基金托管人协商同意后变更标的指数、业绩比较基准并及时公告,而无
需基金份额持有人大会审议。
  六、风险收益特征
  本基金为债券型基金,其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、混合基
金,高于货币市场基金。本基金为指数型基金,具有与标的指数、以及标的指数
所代表的债券市场相似的风险收益特征。
  七、基金管理人代表基金行使相关权利的处理原则及方法  1.基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使相关权利,保护基金份
额持有人的利益;
  2.有利于基金财产的安全与增值;
  3.不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三
人牟取任何不当利益。
  第十部分 基金的财产
  一、基金资产总值
  基金资产总值是指购买的各类证券及票据价值、银行存款本息和基金应收的
申购基金款以及其他投资所形成的价值总和。
  二、基金资产净值
  基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。
  三、基金财产的账户
  基金托管人根据相关法律法规、规范性文件为本基金开立托管资金专门账户、
证券账户以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基
金托管人、基金销售机构和登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独
立。
  四、基金财产的保管和处分
  本基金财产独立于基金管理人、基金托管人和基金销售机构的财产,并由基
金托管人保管。基金管理人、基金托管人、基金登记机构和基金销售机构以其自
有的财产承担其自身的法律责任,其债权人不得对本基金财产行使请求冻结、扣
押或其他权利。除依法律法规和基金合同的规定处分外,基金财产不得被处分。
  基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原
因进行清算的,基金财产不属于其清算财产。基金管理人管理运作基金财产所产
生的债权,不得与其固有资产产生的债务相互抵消;基金管理人管理运作不同基
金的基金财产所产生的债权债务不得相互抵消。
  第十一部分 基金资产的估值
  一、估值日
  本基金的估值日为的开放日以及国家法律法规规定需要对外披露基金净值的
非交易日。
  二、估值对象
  基金所拥有的债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等资产及负债。
  三、估值方法
  1.证券交易所上市的有价证券的估值  (1)交易所上市的非固定收益类有价证券,以其估值日在证券交易所挂牌
的市价(收盘价)估值;估值日无交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大
变化或证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,以最近交易日的市价
(收盘价)估值;如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生
影响证券价格的重大事件的,可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素,
调整最近交易市价,确定公允价格。
  (2)交易所上市实行净价交易的固定收益品种按估值日第三方估值机构提
供的相应品种当日的估值净价估值,具体估值机构由基金管理人与基金托管人另
行协商约定;
  (3)交易所上市未实行净价交易的固定收益品种按估值日收盘价减去收盘
价中所含的应收利息得到的净价进行估值;估值日没有交易的,且最近交易日后
经济环境未发生重大变化,按最近交易日收盘价减去收盘价中所含的债券应收利
息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考类
似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价格;
  (4)对在交易所市场发行未上市或未挂牌转让的债券,对存在活跃市场的
情况下,应以活跃市场上未经调整的报价作为计量日的公允价值;对于活跃市场
的报价未能代表计量日公允价值的情况下,应对市场报价进行调整以确认计量日
的公允价值;对于不存在市场活动或市场活动很少的情况下,则应采取估值技术
确定其公允价值;
  (5)交易所上市的资产支持证券,采用估值技术确定公允价值,在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值。
  2.首次公开发行未上市的债券,采用估值技术确定公允价值,在估值技术
难以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值。
  3.全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种,以第
三方估值机构提供的价格数据估值;对银行间市场未上市,且第三方估值机构未
提供估值价格的债券,按成本估值。
  4.同一债券同时在两个或两个以上市场交易的,按债券所处的市场分别估
值。
  5.存款的的估值方法
  持有的银行定期存款或通知存款以本金列示,按协议或合同利率逐日确认利
息收入。
  6.如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的,基
金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的价格估值。  7.相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,
按国家最新规定估值。
  如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程
序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时,应立即通知
对方,共同查明原因,双方协商解决。
  根据有关法律法规,基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人
承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任,因此,就与本基金有关的会
计问题,如经相关各方在平等基础上充分讨论后,仍无法达成一致的意见,按照
基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布,由此给基金份额持有人和
基金造成的损失以及因该交易日基金资产净值计算顺延错误而引起的损失,由基
金管理人负责赔付。
  四、估值程序
  1.各类基金份额净值是按照每个工作日闭市后,该类基金资产净值除以当
日该类基金份额的余额数量计算,精确到0.001元,小数点后第4位四舍五入。
国家另有规定的,从其规定。
  基金管理人于每个工作日计算基金资产净值及各类基金份额的基金份额净值,
并按规定公告。如遇特殊情况,经中国证监会同意,可以适当延迟计算或公告。
  2.基金管理人应每个工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规
或基金合同的规定暂停估值时除外。基金管理人每个工作日对基金资产估值后,
将各类基金份额的基金份额净值结果发送基金托管人,经基金托管人复核无误后,
由基金管理人对外公布。
  五、估值错误的处理
  基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值
的准确性、及时性。当基金份额净值小数点后4位以内(含第4位)发生估值错
误时,视为基金份额净值错误。
  基金合同的当事人应按照以下约定处理:
  1.估值错误类型
  本基金运作过程中,如果由于基金管理人或基金托管人、或登记机构、或销
售机构、或投资人自身的过错造成估值错误,导致其他当事人遭受损失的,过错
的责任人应当对由于该估值错误遭受损失当事人(“受损方”)的直接损失按下述
“估值错误处理原则”给予赔偿,承担赔偿责任。
  上述估值错误的主要类型包括但不限于:资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、系统故障差错、下达指令差错等。
  对于因技术原因引起的差错,若系同行业现有技术水平无法预见、无法避免、
无法抗拒,则属不可抗力,按照下述规定执行。
  由于不可抗力原因造成投资人的交易资料灭失或被错误处理或造成其他错误
等,因不可抗力原因出现估值错误的当事人不对其他当事人承担赔偿责任,但因
该估值错误取得不当得利的当事人仍应负有返还不当得利的义务。
  2.估值错误处理原则
  (1)估值错误已发生,但尚未给当事人造成损失时,估值错误责任方应及
时协调各方,及时进行更正,因更正估值错误发生的费用由估值错误责任方承担;
由于估值错误责任方未及时更正已产生的估值错误,给当事人造成损失的,由估
值错误责任方对直接损失承担赔偿责任;若估值错误责任方已经积极协调,并且
有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正,则其应当承担相应赔偿责
任。估值错误责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认,确保估值错误已得
到更正。
  (2)估值错误的责任方对有关当事人的直接损失负责,不对间接损失负责,
并且仅对估值错误的有关直接当事人负责,不对第三方负责。
  (3)因估值错误而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。
但估值错误责任方仍应对估值错误负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还
或不全部返还不当得利造成其他当事人的利益损失(“受损方”),则估值错误责
任方应赔偿受损方的损失,并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当
事人享有要求交付不当得利的权利;如果获得不当得利的当事人已经将此部分不
当得利返还给受损方,则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当
得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给估值错误责任方。
  (4)估值错误调整采用尽量恢复至假设未发生估值错误的正确情形的方式。
  (5)按法律法规规定的其他原则处理估值错误。
  3.估值错误处理程序
  估值错误被发现后,有关的当事人应当及时进行处理,处理的程序如下:
  (1)查明估值错误发生的原因,列明所有的当事人,并根据估值错误发生
的原因确定估值错误的责任方;
  (2)根据估值错误处理原则或当事人协商的方法对因估值错误造成的损失
进行评估;
  (3)根据估值错误处理原则或当事人协商的方法由估值错误的责任方进行更正和赔偿损失;
  (4)根据估值错误处理的方法,需要修改登记机构交易数据的,由登记机
构进行更正,并就估值错误的更正向有关当事人进行确认。
  4.基金份额净值估值错误处理的方法如下:
  (1)基金份额净值计算出现错误时,基金管理人应当立即予以纠正,通报
基金托管人,并采取合理的措施防止损失进一步扩大。
  (2)错误偏差达到基金份额净值的0.25%时,基金管理人应当通报基金托管
人并报中国证监会备案;错误偏差达到基金份额净值的0.50%时,基金管理人应
当公告,并报证监会备案。
  (3)前述内容如法律法规或监管机关另有规定的,从其规定处理。
  六、暂停估值的情形
  1.基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时;
  2.因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时;
  3.占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变,而基金管理人为保障
基金份额持有人的利益,决定延迟估值;
  4.出现基金管理人认为属于会导致基金管理人不能出售或评估基金资产的
紧急事故的任何情况;
  5.法律法规规定、中国证监会或基金合同认定的其它情形。
  七、基金净值的确认
  用于基金信息披露的基金资产净值和各类基金份额的基金份额净值由基金管
理人负责计算,基金托管人负责进行复核。基金管理人应于每个开放日交易结束
后计算当日的基金资产净值和各类基金份额的基金份额净值并发送给基金托管人。
基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给基金管理人,由基金管理人依据基
金合同和相关法律法规的规定对基金净值按约定予以公布。
  八、特殊情况的处理方法
  1.基金管理人或基金托管人按估值方法的第6项进行估值时,所造成的误
差不作为基金资产估值错误处理。
  2.由于不可抗力原因,或由于证券交易所、证券经纪机构或登记结算公司
发送的数据错误等原因,基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合
理的措施进行检查,但是未能发现该错误而造成的基金份额净值计算错误,基金
管理人、基金托管人免除赔偿责任。但基金管理人、基金托管人应当积极采取必要的措施减轻或消除由此造成的影响。
  第十二部分 基金的收益与分配
  一、基金利润的构成
  基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相
关费用后的余额,基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。
  二、基金可供分配利润
  基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已
实现收益的孰低数。
  三、基金收益分配原则
  1.本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现
金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资;若投资者不选择,
本基金默认的收益分配方式是现金分红;
  2.基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的
基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值;
  3.由于本基金A类基金份额不收取销售服务费,而C类基金份额收取销售
服务费,各基金份额类别对应的可供分配利润将有所不同,本基金同一类别的每
一基金份额享有同等分配权;
  4.法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。
  在不影响基金份额持有人利益的情况下,基金管理人可在法律法规允许的前
提下并按照监管部门要求履行适当程序后酌情调整以上基金收益分配原则,此项
调整不需要召开基金份额持有人大会,但应于变更实施日前在指定媒介公告。
  四、收益分配方案
  基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收益
分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。
  五、收益分配方案的确定、公告与实施
  1.本基金收益分配方案由基金管理人拟定、由基金托管人核实后确定,基
金管理人按法律法规的规定公告并向中国证监会备案。
  2.本基金收益分配的发放日距离收益分配基准日的时间不超过15个工作日。
在分配方案公布后(依据具体方案的规定),基金管理人就支付的现金红利向基
金托管人发送划款指令,基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红资金的
划付。
  3.法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。
  六、基金收益分配中发生的费用  基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资者自行承担。当投
资者的现金红利小于一定金额,不足于支付银行转账或其他手续费用时,登记机
构可将基金份额持有人的现金红利按除权日的该类别基金份额净值自动转为同一
类别基金份额。红利再投资的计算方法,依照《业务规则》执行。
  第十三部分 基金的费用与税收
  一、基金费用的种类
  1.基金管理人的管理费;
  2.基金托管人的托管费;
  3.基金合同生效后的标的指数许可使用费;
  4.本基金从C类份额的基金财产中计提的销售服务费;
  5.基金合同生效后与基金相关的信息披露费用;
  6.基金合同生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费;
  7.基金份额持有人大会费用;
  8.基金的证券交易费用;
  9.基金的银行汇划费用;
  10.基金的开户费用、账户维护费用;
  11.按照国家有关规定和基金合同约定,可以在基金财产中列支的其他费用。
  二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
  1.基金管理人的管理费
  本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.30%年费率计提。管理费的计算
方法如下:
  H=E×0.30%÷当年天数
  H为每日应计提的基金管理费
  E为前一日的基金资产净值
  基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,基金管理人与基金
托管人核对一致后,以双方认可的方式于次月首日起3个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等,支付日期顺延。费用自
动扣划后,基金管理人应进行核对,如发现数据不符,及时联系基金托管人协商
解决。
  2.基金托管人的托管费
  本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.10%的年费率计提。托管费的计
算方法如下:  H=E×0.10%÷当年天数
  H为每日应计提的基金托管费
  E为前一日的基金资产净值
  基金托管费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,基金管理人与基金
托管人核对一致后,以双方认可的方式于次月首日起3个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金托管人。若遇法定节假日、公休日等,支付日期顺延。费用自
动扣划后,基金管理人应进行核对,如发现数据不符,及时联系基金托管人协商
解决。
  3.C类份额的销售服务费
  本基金A类份额不收取销售服务费,基金C类基金份额的销售服务费率为年
费率0.30%。
  C类基金份额的销售服务费按前一日C类基金份额的基金资产净值的
0.30%年费率计提。计算方法如下:
  H=E×0.30%÷当年天数
  H 为C类基金份额每日应计提的销售服务费
  E 为C类基金份额前一日基金资产净值
  C类份额销售服务费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,基金管理
人与基金托管人核对一致后,以双方认可的方式于次月首日起3个工作日内从基
金财产中一次性支付给登记机构,经登记机构分别支付给各个基金销售机构。若
遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的,支付日期顺延。
  C类份额的销售服务费将专门用于本基金的推广、销售与基金份额持有人服
务。
  4.基金合同生效后的标的指数许可使用费
  本基金作为指数基金,需根据与指数所有人银行间市场清算所股份有限公司
签署的指数许可使用协议的约定向银行间市场清算所股份有限公司支付指数许可
使用费。如上述指数许可使用协议约定的费率发生变更,本条下的指数许可使用
费将相应变更,基金管理人将在更新的招募说明书或公告中予以披露,而无需召
开基金份额持有人大会。
  通常情况下,指数许可使用费按前一日基金资产净值的0.02%的年费率计提。
计算方法如下:
  H=E×年费率/当年天数
  H为每日应计提的指数许可使用费
  E为前一日的基金资产净值  指数许可使用费的收取下限为每季度人民币4万元(大写:肆万圆整)。计
费期间不足一季度的,根据实际天数按比例计算。
  指数许可使用费按前一日基金资产净值每日计算,逐日累计。标的指数许可
使用费的支付方式为每季支付一次,基金合同生效后,由基金管理人向基金托管
人发送指数许可使用费划付指令,经基金托管人复核后,于每年1月、4月、
7月、10月的最后一个工作日前从基金财产中一次性支付给银行间市场清算所股
份有限公司上一季度的标的指数许可使用费。
  上述“一、基金费用的种类中第5-11项费用”,根据有关法规及相应协议
规定,按费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。
  三、不列入基金费用的项目
  下列费用不列入基金费用:
  1.基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失;
  2.基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用;
  3.基金合同生效前的相关费用;
  4.其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
  四、基金税收
  本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执
行。
  第十四部分 基金的会计和审计
  一、基金会计政策
 ①交易所上市的非固定收益类有价证券,以其估值日在证券交易所挂牌的市价
(收盘价)估值;估值日无交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化或
证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,以最近交易日的市价(收盘价)
估值;如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影响证券价
格的重大事件的,可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交
易市价,确定公允价格。
  ②交易所上市实行净价交易的固定收益品种按估值日第三方估值机构提供的
相应品种当日的估值净价估值,具体估值机构由基金管理人与基金托管人另行协
商约定;
  ③交易所上市未实行净价交易的固定收益品种按估值日收盘价减去收盘价中
所含的应收利息得到的净价进行估值;估值日没有交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化,按最近交易日收盘价减去收盘价中所含的债券应收利息得
到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考类似投
资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价格;
  ④对在交易所市场发行未上市或未挂牌转让的债券,对存在活跃市场的情况
下,应以活跃市场上未经调整的报价作为计量日的公允价值;对于活跃市场的报
价未能代表计量日公允价值的情况下,应对市场报价进行调整以确认计量日的公
允价值;对于不存在市场活动或市场活动很少的情况下,则应采取估值技术确定
其公允价值;
  ⑤交易所上市的资产支持证券,采用估值技术确定公允价值,在估值技术难
以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值。
  (2)首次公开发行未上市的债券,采用估值技术确定公允价值,在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值。
  (3)全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种,以
第三方估值机构提供的价格数据估值;对银行间市场未上市,且第三方估值机构
未提供估值价格的债券,按成本估值。
  (4)同一债券同时在两个或两个以上市场交易的,按债券所处的市场分别
估值。
  (5)存款的的估值方法
  持有的银行定期存款或通知存款以本金列示,按协议或合同利率逐日确认利
息收入。
  (6)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的,
基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的价格估
值。
  (7)相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,
按国家最新规定估值。
  (三)估值差错处理
  当基金管理人计算的基金资产净值、基金份额净值已由基金托管人复核确认
后公告的,由此造成的投资者或基金的损失,应根据法律法规的规定对投资者或
基金支付赔偿金,就实际向投资者或基金支付的赔偿金额,由基金管理人与基金
托管人按照管理费率和托管费率的比例各自承担相应的责任。
  由于一方当事人提供的信息错误,另一方当事人在采取了必要合理的措施后
仍不能发现该错误,进而导致基金资产净值、基金份额净值计算错误造成投资者
或基金的损失,以及由此造成以后交易日基金资产净值、基金份额净值计算顺延错误而引起的投资者或基金的损失,由提供错误信息的当事人一方负责赔偿。
  基金管理人或基金托管人按估值方法的第(6)项进行估值时,所造成的误
差不作为基金资产估值错误处理。
  由于不可抗力原因,或由于证券交易所、证券经纪机构或登记结算公司发送
的数据错误等原因,基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的
措施进行检查,但是未能发现该错误的,由此造成的基金资产估值错误,基金管
理人和基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人和基金托管人应当积极采取
必要的措施消除或减轻由此造成的影响。
  当基金管理人计算的基金资产净值与基金托管人的计算结果不一致时,相关
各方应本着勤勉尽责的态度重新计算核对,如果最后仍无法达成一致,应以基金
管理人的计算结果为准对外公布,由此造成的损失以及因该交易日基金资产净值
计算顺延错误而引起的损失由基金管理人承担赔偿责任,基金托管人不负赔偿责
任。
  (四)基金账册的建立
  基金管理人和基金托管人在《基金合同》生效后,应按照相关各方约定的同
一记账方法和会计处理原则,分别独立地设置、登录和保管本基金的全套账册,
对相关各方各自的账册定期进行核对,互相监督,以保证基金资产的安全。若双
方对会计处理方法存在分歧,应以基金管理人的处理方法为准。
  经对账发现相关各方的账目存在不符的,基金管理人和基金托管人必须及时
查明原因并纠正,保证相关各方平行登录的账册记录完全相符。若当日核对不符,
暂时无法查找到错账的原因而影响到基金资产净值的计算和公告的,以基金管理
人的账册为准。
  (五)基金定期报告的编制和复核
  基金财务报表由基金管理人和基金托管人每月分别独立编制。月度报表的编
制,应于每月终了后5个工作日内完成。
  在《基金合同》生效后每六个月结束之日起45日内,基金管理人对招募说
明书更新一次并登载在网站上,并将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒体上。
基金管理人在每个季度结束之日起15个工作日内完成季度报告编制并公告;在
会计年度半年终了后60日内完成半年报告编制并公告;在会计年度结束后90日
内完成年度报告编制并公告。
  基金管理人在5个工作日内完成月度报告,在月度报告完成当日,对报告加
盖公章后,以加密传真或双方认可的其他方式将有关报告提供基金托管人复核;
基金托管人在3个工作日内进行复核,并将复核结果及时书面通知基金管理人。基金管理人在7个工作日内完成季度报告,在季度报告完成当日,将有关报告提
供基金托管人复核,基金托管人在收到后7个工作日内进行复核,并将复核结果
书面通知基金管理人。基金管理人在30日内完成半年度报告,在半年报完成当
日,将有关报告提供基金托管人复核,基金托管人在收到后30日内进行复核,
并将复核结果书面通知基金管理人。基金管理人在45日内完成年度报告,在年
度报告完成当日,将有关报告提供基金托管人复核,基金托管人在收到后45日
内复核,并将复核结果书面通知基金管理人。
  基金托管人在复核过程中,发现相关各方的报表存在不符时,基金管理人和
基金托管人应共同查明原因,进行调整,调整以相关各方认可的账务处理方式为
准。核对无误后,基金托管人在基金管理人提供的报告上加盖业务印鉴或者出具
加盖托管业务部门公章的复核意见书,相关各方各自留存一份。如果基金管理人
与基金托管人不能于应当发布公告之日之前就相关报表达成一致,基金管理人有
权按照其编制的报表对外发布公告,基金托管人有权就相关情况报证监会备案。
  基金托管人在对财务会计报告、半年报告或年度报告复核完毕后,需盖章确
认或出具相应的复核确认书,以备有权机构对相关文件审核时提示。
  基金定期报告应当在公开披露的第2个工作日,分别报中国证监会和基金管
理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。
  六、基金份额持有人名册的保管
  基金管理人和基金托管人须分别妥善保管的基金份额持有人名册,包括《基
金合同》生效日、《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权利登记日、每年
6月30日、12月31日的基金份额持有人名册。基金份额持有人名册的内容必须
包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。
  基金份额持有人名册由基金的基金登记机构根据基金管理人的指令编制和保
管,基金管理人和基金托管人应按照目前相关规则分别保管基金份额持有人名册。
保管方式可以采用电子或文档的形式。登记机构的保管期限自基金账户销户之日
起不得少于20年。
  基金管理人应当及时向基金托管人提交下列日期的基金份额持有人名册:
《基金合同》生效日、《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权利登记日、
每年6月30日、每年12月31日的基金份额持有人名册。基金份额持有人名册
的内容必须包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。其中每年12月31日
的基金份额持有人名册应于下月前十个工作日内提交;《基金合同》生效日、
《基金合同》终止日等涉及到基金重要事项日期的基金份额持有人名册应于发生
日后十个工作日内提交。  基金托管人以电子版形式妥善保管基金份额持有人名册,并定期刻成光盘备
份,保存期限为20年。基金托管人不得将所保管的基金份额持有人名册用于基
金托管业务以外的其他用途,并应遵守保密义务。
  若基金管理人或基金托管人由于自身原因无法妥善保管基金份额持有人名册,
应按有关法规规定各自承担相应的责任。
  七、争议解决方式
  相关各方当事人同意,因本协议而产生的或与本协议有关的一切争议,除经
友好协商可以解决的,应提交中国国际经济贸易仲裁委员会根据该会当时有效的
仲裁规则进行仲裁,仲裁的地点在北京,仲裁裁决是终局性的并对相关各方均有
约束力,仲裁费用由败诉方承担。
  争议处理期间,相关各方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责,继续
忠实、勤勉、尽责地履行《基金合同》和托管协议规定的义务,维护基金份额持
有人的合法权益。
  本协议适用于中华人民共和国法律并从其解释。
  八、基金托管协议的变更、终止与基金财产的清算
  (一)托管协议的变更与终止
  1、托管协议的变更程序
  本协议双方当事人经协商一致,可以对协议的内容进行变更。变更后的托管
协议,其内容不得与《基金合同》的规定有任何冲突。基金托管协议的变更报中
国证监会备案后生效。
  2、基金托管协议终止的情形
  发生以下情况,本托管协议终止:
  (1)《基金合同》终止;
  (2)基金托管人解散、依法被撤销、破产或有其他基金托管人接管基金资
产;
  (3)基金管理人解散、依法被撤销、破产或有其他基金管理人接管基金管
理权;
  (4)发生法律法规或《基金合同》规定的终止事项。
  (二)基金财产的清算
  1、基金财产清算小组:自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内
成立清算小组,基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行
基金清算。
  2、在基金财产清算小组接管基金财产之前,基金管理人和基金托管人应按照《基金合同》和本托管协议的规定继续履行保护基金财产安全的职责。
  3、基金财产清算小组组成:基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托
管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人
员组成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。
  4、基金财产清算小组职责:基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、
估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。
  5、基金财产清算程序:
  (1)基金终止情形出现后,由基金财产清算小组统一接管基金;
  (2)对基金财产和债权债务进行清理和确认;
  (3)对基金财产进行估值和变现;
  (4)制作清算报告;
  (5)聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计,聘请律师事务所对清算
报告出具法律意见书;
  (6)将清算报告报中国证监会备案并公告;
  (7)对基金剩余财产进行分配。
  6、基金财产清算的期限为6个月。
  7、清算费用
  清算费用是指基金清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用,清
算费用由基金清算小组优先从基金财产中支付。
  8、基金财产按下列顺序清偿:
  (1)支付清算费用;
  (2)交纳所欠税款;
  (3)清偿基金债务;
  (4)按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。
  基金财产未按前款(1)-(3)项规定清偿前,不分配给基金份额持有人。
  (三)基金财产清算的公告
  清算过程中的有关重大事项须及时公告;基金财产清算报告经会计师事务所
审计并由律师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产清算
公告于基金财产清算报告报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算小组
进行公告。
  (四)基金财产清算账册及文件的保存
  基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。
  第二十部分 对基金份额持有人的服务  基金管理人为基金份额持有人提供以下一系列的服务。基金管理人有权根据
基金份额持有人的需要、市场状况以及基金管理人服务能力的变化,增加、修改
以下服务项目或服务内容:
  一、主动通知服务
  基金管理人通过短信、电子邮件、邮寄信件或主动致电等方式按基金份额持
有人意愿为基金份额持有人提供各项主动通知服务。主动通知服务内容包括账户
交易确认通知、纸质账单寄送失败通知、与基金份额持有人相关的基金管理人公
告及重要信息通知等服务。请基金份额持有人留意各联系方式的完整性和准确性。
  二、查询服务
  基金管理人开通了24小时自助语音服务和网上查询服务。基金份额持有人
可通过以上方式进行基金管理人信息查询和持有人账户信息查询。客服专员在工
作时间还可为基金份额持有人提供周到的人工查询、答疑服务。
  具体查询内容:最新公告、各基金产品介绍、基金管理人介绍等基金管理人
信息;基金交易信息、资产市值、基金份额净值、基金收益分配等账户信息。
  三、资料索取服务
  为方便基金份额持有人办理各种直销交易手续,基金管理人网站上提供直销
业务表单下载。基金份额持有人也可通过客户服务热线向客服专员索取业务表格。
另外,基金管理人还可提供对账单、资产证明等资料。
  四、资讯服务定制
  为进一步提升服务品质,满足基金份额持有人个性化需要,基金管理人推出
全方位资讯服务定制计划。基金份额持有人可通过客户服务热线、客服邮箱定制
各类资讯服务。
  基金管理人会按照基金份额持有人的要求通过电子邮件、短信等方式提供交
易确认通知、持有基金周净值、对账单等资讯服务。
  基金管理人可不定期发送其他资讯,以便基金份额持有人及时了解基金管理
人发布的公告信息、市场研判、最新动态等。
  五、基金理财业务咨询
  为更好地与基金份额持有人沟通,客服专员可以在工作时间内为基金份额持
有人解答基金理财方面的疑问,提供关于基金理财的咨询服务。
  六、投诉建议受理
  如果基金份额持有人对基金管理人提供的各项服务有疑问,可通过语音留言、
发送电子邮件、客服热线等方式随时向基金管理人提出。基金管理人将采用限期处理、分级管理的原则,及时处理基金份额持有人的投诉建议。
  七、互动活动
  基金管理人可以为基金份额持有人定期或不定期地举办各种互动活动,以加
强基金份额持有人与基金管理人之间的互动联系。
  八、基金管理人客户服务中心联系方式
  客户服务热线:400-160-6000;010-8500 3210
  人工坐席服务时间:周一至周五(除节假日)9:00-17:00
  网址:www.zrfunds.com.cn
  客服邮箱:services@zrfunds.com.cn
  九、如本招募说明书存在任何您/贵机构无法理解的内容,请通过上述方式
联系基金管理人。请确保投资前,您/贵机构已经全面理解了本招募说明书。
  第二十一部分 招募说明书的存放及查阅方式
  本招募说明书存放在基金管理人、基金托管人及基金销售机构的住所,投资
者可免费查阅。在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印
件。投资人也可在基金管理人指定的网站上进行查阅。
  基金管理人和基金托管人保证文本的内容与所公告的内容完全一致。
  第二十二部分 备查文件
  (一)中国证监会准予中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起
式证券投资基金募集注册的文件
  (二)《中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基
金基金合同》
  (三)《中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式证券投资基
金托管协议》
  (四)关于申请募集中融上海清算所银行间1-3年高等级信用债指数发起式
证券投资基金之法律意见书
  (五)基金管理人业务资格批件、营业执照
  (六)基金托管人业务资格批件、营业执照
  (七)中国证监会要求的其他文件
  上述备查文件存放在基金管理人和基金销售机构的办公场所和营业场所,基
金投资人可免费查阅。在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复制件
或复印件。
  
    中融基金管理有限公司
  2016年11月