东方赢家：2016年第四季度报告查看PDF公告
东 方 赢 家 保本 混 合 型 证券 投 资 基金2016 年
第 4 季 度 报告
2016 年12 月31 日
基金管 理人： 东方基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国民生银 行股份有限公司
报告送 出日期： 二〇一七 年一月二十一日
东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 民生 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2017 年 1 月 19 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核 内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年10 月1 日起 至 12 月 31 日 止。
本基金 第一 个保 本周 期 于2016 年12 月 12 日 到期， 根据基 金合 同的 约定 ， 第 一个保 本周 期到
期时， 若不 满足 保本 基金 的存续 条件 ，则 本基 金基 金合同 自动 终止 并进 入清 算程序 。根 据《 中华
人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 公 开 募集 证券 投资 基金运 作管 理办 法》 、 监 管 机构的 相关 规定 及基
金合同 的约 定， 本基 金不 再满足 保本 基金 的存 续条 件， 本 基金 将自2016 年 12 月 13 日 起进 入清 算
程序。 本基 金管 理人 于2016 年 12 月7 日 在《 中国 证券报 》 、 《 上海 证券 报》 、 《证券 时报 》 及 东方
基金管 理有 限责 任公 司网 站发布 了《 东方 基金 管理 有限责 任公 司关 于东 方赢 家保本 混合 型证 券投
资基金 基金 合同 终止 及基 金财产 清算 的公 告》 ， 并 于2016 年 12 月8 日及2016 年 12 月 9 日在 上述
指定媒 介连 续2 日披 露提 示性公 告 ， 详 请参 阅本 基金 管理人 网站 。 报告 期内 ， 本 基金管 理人 于 2016
年 12 月 29 日将 《东 方赢 家保本 混合 型证 券投 资基 金清算 报告 》 及 相关 清算 文件上 报中 国证 监会 ，
并于 2017 年 1 月 6 日获 得 中国证 监会 书面 核准 ， 本 基金管 理人 已 于 2017 年 1 月 11 日披 露 《东 方
赢家保 本混 合型 证券 投资 基金清 算报 告》 ，详 请参 阅 本基金 管理 人网 站。 ”
§2 基金产 品概况
基金简 称 东方赢 家保 本混 合
基金主 代码 001317
交易代 码 001317
前端交 易代 码 001317
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 6 月 12 日
报告期 末基 金份 额总 额 38,552,704.98 份 东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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投资目 标
运用保 本策 略 ， 在 有效 控 制投资 风险 的前 提下 ， 力 求
基金资 产的 长期 、稳 定增 值。
投资策 略
本基金 运 用CPPI 固 定比 例 投资组 合保 险机 制， 动态
分配基 金资 产在 风险 资产 和固定 收益 类资 产上 的投
资比例 。
业绩比 较基 准 （一年 期银 行定 期存 款税 后收益 率+1% ） ×1.5
风险收 益特 征
本基金 为保 本混 合型 基金 ， 其预期 收益 及预 期风 险 水
平高于 货币 市场 基金 和债 券型基 金， 但 低于 股票 型 基
金、 非保 本混 合型 基金 ， 属 于低风 险水 平的 投资 品种 。
投资者 投资 于保 本基 金并 不等于 将资 金作 为存 款放
在银行 或存 款类 金融 机构 ， 保本基 金在 极端 情况 下 仍
然存在 本金 损失 的风 险。
基金管 理人 东方基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 中国民 生银 行股 份有 限公 司
基金保 证人 瀚华担 保股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 10 月1 日 － 2016 年 12 月31 日 ）
1. 本期 已实 现收 益 10,703,756.72
2. 本期 利润
-2,152,958.90
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0052
4. 期末 基金 资产 净值 41,668,731.86
5. 期末 基金 份额 净值 1.0808
注 ： ①本 期已 实现 收 益指基 金本 期利 息收 入 、 投资收 益 、 其 他收 入 （不 含公允 价值 变动 收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
② 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ，计 入费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
③ 本基 金最 后运 作日2016 年12 月 12 日 基金 资 产净值 为 569,569,417.69 元。 自2016 年12
月13 日起 进入 清算 程序 ， 清算期 间相 关数 据请 参阅 《东方 赢家 保本 混合 型证 券投资 基金 清算 报
告》 。 东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较 基 准收益 率的 比较
阶段 净值增 长率 ①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个
月
-0.21% 0.11% 0.90% 0.01% -1.11% 0.10%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名
职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
李仆（ 先 本 基 金 基 金 2015 年6 月 - 16 年 16 年 证 券 从 业 经东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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生） 经理、 公司 总
经理助 理、 固
定 收 益 部 总
经理、 投资 决
策 委 员 会 委
员
12 日 历，曾任宝钢集 团
财务有限责任公 司
投资经理、宝钢 集
团有限公司投资 经
理、宝岛（香港 ）
贸易有限公司投 资
部总经理、华宝 信
托有限责任公司 资
管部投资副总监 、
信诚基金管理有 限
公 司 基 金 经 理 。
2014 年2 月加 盟东
方基金管理有限 责
任公司 ，现任公 司
总经理助理、固 定
收益部总经理、 投
资 决 策 委 员 会 委
员、东方稳健回 报
债券型证券投资 基
金基金经理、东 方
双债添利债券型 证
券基金基金经理 、
东方永 润 18 个月
定期开放债券型 证
券投资基金基金 经
理、东方赢家保 本
混合型证券投资 基
金基金经理、东 方
稳定增利债券型 证
券投资基金基金 经
理、东方荣家保 本
混合型证券投资 基
金基金经理、东 方
合家保本混合型 证
券投资基金基金 经
理、东方臻馨债 券
型证券投资基金 基
金经理、东方永 兴
18 个 月 定 期 开 放
债券型证券投资 基
金基金 经理 。
姚航（ 女
士）
本 基 金 基 金
经理
2015 年6 月
12 日
- 12 年
中国人民 大学工 商
管理硕 士 ，12 年证
券从业经历。曾 就
职于嘉实基金管 理东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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有限公司运营部 。
2010 年 10 月 加盟
东方基金管理有 限
责任公司，曾任 债
券交易员、东方 金
账簿货币市场证 券
投资基金基金经 理
助理、东方多策 略
灵活配置混合型 证
券投资基金基金 经
理，现任东方金 账
簿货币市场证券 投
资基金基金经理 、
东方保本混合型 开
放式证券投资基 金
基金经理、东方 新
策略灵活配置混 合
型证券投资基金 基
金经理、东方新 思
路灵活配置混合 型
证券投资基金基 金
经理、东方赢家 保
本混合型证券投 资
基金基金经理、 东
方金元宝货币市 场
基金基金经理、 东
方金证通货币市 场
基金基金经理、 东
方岳灵活配置混 合
型证券投资基金 基
金经理 。
王然（ 女
士）
本 基 金 基 金
经理
2015 年7 月
16 日
- 8 年
北京交通大学产 业
经济学硕士，8 年
证券从业经历， 曾
任益民基金交通 运
输、纺织服装、 轻
工 制 造 行 业 研 究
员。2010 年 4 月加
盟东方基金管理 有
限责任公司，曾 任
权益投资部交通 运
输、纺织服装、 商
业 零 售 行 业 研 究
员，东方策略成 长
股票型开放式证 券东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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投资基 金 （于 2015
年 8 月 7 日更 名为
东方策略成长混 合
型开放式证券投 资
基金）基金经理 助
理、东方策略成 长
股票型开放式证 券
投资基 金 （于 2015
年 8 月 7 日更 名为
东方策略成长混 合
型开放式证券投 资
基金）基金经理 ，
现任东方保本混 合
型开放式证券投 资
基金基金经理、 东
方策略成长混合 型
开放式证券投资 基
金基金经理、东 方
新兴成长混合型 证
券投资基金基金 经
理、东方新思路 灵
活配置混合型证 券
投 资 基 金 基 金 经
理、东方赢家保 本
混合型证券投资 基
金基金经理、东 方
荣家保本混合型 证
券投资基金基金 经
理、东方盛世灵 活
配置混合型证券 投
资基金基金经理 、
东方合家保本混 合
型证券投资基金 基
金经理 。
注 ：① 此处 的任 职日 期和离 任日 期分 别指 根据 公司决 定确 定的 聘任 日期 和解聘 日期 。
② 证券 从业 的含 义遵 从行业 协会 《证 券业 从业 人员资 格管 理办 法》 的相 关规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
基金管 理人 在本 报告 期内 严格遵 守《 中华 人民 共和 国证券 法》 、 《中 华人 民共 和国证 券投 资基
金法》 、 《 证券 投资 基金 管 理公司 管理 办法 》 及其 各 项实施 准则 、 《 东方 赢家 保 本混合 型证 券投 资基
金基金 合同 》 和其 他有 关 法律法 规的 规定 ， 本着 诚 实信用 、 勤勉 尽责 的原 则 管理和 运作 基金 资产 ，
在严格 控制 风险 的基 础上 ， 为基 金份 额持 有人 谋求 最大利 益， 无损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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本基金 无违 法、 违规 行为 。本基 金投 资组 合符 合有 关法规 及基 金合 同的 约定 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
基金管 理人 根据 中国 证监 会颁布 的《 证券 投资 基金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》 （2011
年修订 ） ， 制定 了《 东方 基 金管理 有限 责任 公司 公平 交易管 理制 度》 。
基金管 理人 建立 了投 资决 策的内 部控 制体 系和 客观 的研究 方法 ，各 投资 组合 经理在 授权 范围
内自主 决策 ，各 投资 组合 共享研 究平 台， 在获 得投 资信息 、投 资建 议和 实施 投资决 策方 面享 有公
平的机 会。
基金管 理人 实行 集中 交易 制度， 建立 公平 的交 易分 配制度 ，确 保各 投资 组合 享有公 平的 交易
执行机 会。 对于 交易 所公 开竞价 交易 ，基 金管 理人 执行交 易系 统中 的公 平交 易程序 ；对 于债 券一
级市场 申购 、非 公开 发行 股 票申 购等 非集 中竞 价交 易，各 投资 组合 经理 在交 易前独 立地 确定 各投
资组合 的交 易价 格和 数量 ，基金 管理 人按 照价 格优 先、比 例分 配的 原则 对交 易结果 进行 分配 ；对
于银行 间交 易， 按照 时间 优先、 价格 优先 的原 则保 证各投 资组 合获 得公 平的 交易机 会。
基金管 理人 定期 对不 同投 资组合 不同 时间 段的 同向 交易价 差、 反向 交易 情况 、异常 交易 情况
进行统 计分 析， 投资 组合 经理对 相关 交易 情况 进行 合理性 解释 并留 存记 录。
本报告 期内 ，基 金管 理人 严格遵 守法 律法 规关 于公 平交易 的相 关规 定， 在授 权、研 究分 析、
投资决 策、 交易 执行 、业 绩评估 等投 资管 理活 动中 公平对 待不 同投 资组 合， 未直接 或通 过与 第三
方的交 易安 排在 不同 投资 组合之 间进 行利 益输 送。 本基金 运作 符合 法律 法规 和公平 交易 管理 制度
规定。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。
本报告 期内 ，未 出现 涉及 本基金 的交 易所 公开 竞价 同日反 向交 易成 交较 少的 单边交 易量 超过
该证券 当日 成交 量 5% 的 情 况。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
报告期 内， 在特 朗普 上台 和美国 加息 预期 增强 的影 响下， 人民 币兑 美元 加速 贬值， 市场 对于
特朗普 以基 建投 资拉 动经 济的言 论给 予了 高度 关注 ，相关 的基 建投 资和 一带 一路标 的领 涨 。 国内
经济继 续 “L” 型 筑底 ， 房 地产限 购政 策频 出 ， 使 得 市场对 于经 济稳 增长 的观 点产生 分歧 ， 特别 是
12 月 底的 中央 经济 工作 会 议指出 “20 17 年将 继续 深 化供给 侧改 革、 继续 实施 积 极的财 政政 策和 稳
健的货 币政 策、 进一 步去 杠杆、 去产 能、 去库 存、 降成本 、补 短板 ”， 从而 拉动了 相关 的板 块有东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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所表现 。同 时， 保险 举牌 中国建 筑也 开启 了大 蓝筹 拉升指 数的 行情 ，上 证综 指从3000 点上 升至
3300 点， 随后 在监 管部 门 的指导 下回 落 至3100 点 左 右。2016 年四 季度 ，经 济 表现平 稳， 通胀 中
枢上移 。具 体来 看， 产出 、投资 稳中 有升 ，上 游工 业品价 格上 行明 显， 工业 企业利 润持 续改 善，
通胀中 枢上 移。 海外 市场 方面， 特朗 普当 选美 国总 统提升 全球 风险 偏好 及通 胀预期 。政 策层 面，
中央经 济工 作会 议定 调货 币政策 为稳 健中 性， 再提 “流动 性闸 门 ” ，央 行态 度边际 收紧 。
报告期 内， 上证 综指 上 涨3.29% ，深 成指 下跌3.69% ，创业 板指 下 跌 8.74 ， 分 化明显 。根 据
wind 的数 据统 计， 通 信、 建筑、 钢铁、 商贸 、 建 材 涨幅居 前， 超过10%； 传媒 、 休闲 服务、 家电 、
公用事 业是 负收 益。 从涨 幅居前 的板 块来 看， 通信 行业涨 幅 30% ， 主要 是中 国联通 在基 本面 好转
和国企 改革 预期 下领 涨， 从而拉 动通 信行 业表 现突 出。而 建筑 、建 材 、 钢铁 则是基 建产 业链 的逻
辑。2016 年 四季 度， 债券 收益率 大幅 上行 。10 月 下 旬， 受广 义理 财可 能纳 入MPA 考 核以 及资 金面
紧张的 影响 ， 收益 率有 所 上行 ；11 月 ， 资 金面 因素 持续扰 动 ， 特 朗普 上台 引 发市场 通胀 预期 ， 美
债大跌 ， 国内 债市 随之 调 整；12 月 中上 旬 ， 央 行对 流动性 支持 不足 ， 叠加 货 基、 债基 大规 模赎 回
以及券 商违 约事 件， 国债 期货首 现跌 停， 银行 收紧 对非银 机构 融资 ， 市 场进 入暴跌 、赎 回、 高估
值甩券 、货 基负 偏离 的负 反馈中 ，下 旬随 着央 行提 供流动 性、 证监 会协 调券 商违约 事件 ，债 市情
绪暂稳 定， 止跌 回调 。
报告期 内， 本基 金已 结束 保本周 期， 完 成 清仓 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
2016 年10 月1 日起 至 2016 年 12 月 31 日 ， 本 基金 净 值增长 率为-0.21% ， 业绩 比较基 准收 益
率为0.90% ，低 于业 绩比 较基 准 1.11% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
报告期 内， 本基 金不 存在 连续二 十个 工作 日基 金份 额持有 人数 量低 于二 百人 或基金 资产 净值
低于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票
- -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- - 东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
45,898,366.40 99.69
8 其他资 产 141,285.14 0.31
9 合计 46,039,651.54
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比 例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
本 基金 本报 告期 末未 投资股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本基金 投资 的前 十名 证券 的发行 主体 在本 报告 期内 未发现 存在 被监 管部 门立 案调查 ，或 在报
告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
5.11.2
本报告 期内 本基 金投 资的 前十名 股票 中， 没有 投资 超 出基金 合同 规定 备选 股票 库之外 的股 票 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 131,800.28
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 9,484.86
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 141,285.14
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 527,894,279.79
报告期 期间 基金 总申 购份 额 -
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 489,341,574.81
报告期期间 基金拆分 变动 份额（份额 减少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 38,552,704.98
东方赢家保本混合 2016 年第 4 季度报告
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
本 报告 期基 金管 理人 未持有 过本 基金 份额 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本 报告 期基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
一、 《 东方 赢家 保本 混合 型 证券投 资基 金基 金合 同》
二、 《 东方 赢家 保本 混合 型 证券投 资基 金托 管协 议》
三、东 方基 金管 理有 限责 任公司 批准 成立 批件 、营 业执照 、公 司章 程
四、本 报告 期内 公开 披露 的基金 资产 净值 、基 金份 额净值 及其 临时 公告
8.2 存 放地 点
上述备 查文 本存 放在 本基 金管理 人办 公场 所。
8.3 查 阅方 式
投资者 可免 费查 阅， 在支 付工本 费后 ，可 在合 理时 间内取 得上 述文 件的 复制 件或复 印件 。相
关公开 披露 的法 律文 件， 投资者 还可 在本 基金 管理 人网站 （www.orient-fund.com ） 查阅 。
东方基金管理有限责任公司
2017 年1 月21 日
