华 泰 柏 瑞 新利 灵 活 配 置混 合 型 证 券投 资 基
金 2016 年第 4 季 度 报告
2016 年12 月31 日
基金管 理人： 华泰柏瑞基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
报告送 出日期：2017 年 1 月19 日
华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 1 月 18 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。
投资有 风险 ，投 资者 在作 出投资 决策 前应 仔细 阅读 本基金 的招 募说 明书 。
本报告 中的 财务 资料 未经 审计。
本报告 期 自2016 年10 月1 日起 至2016 年 12 月 31 日止。
华泰柏 瑞新 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 于2015 年11 月 19 日根 据收 费方 式分不 同， 新增
C 类份 额，C 类 相关 指标 从 11 月19 日开 始计 算。
§2 基金产 品概况
基金简 称 华泰柏 瑞新 利混 合
交易代 码 001247
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 4 月 28 日
报告期 末基 金份 额总 额 782,276,925.46 份
投资目 标
在有效 控制 风险 的前 提下 ， 追求 基金 资产 的长 期
增值， 前 瞻性 地把 握不 同 时期股 票市 场、 债 券市
场和银 行间 市场 的收 益率 ， 力争 在中 长期 为投 资
者创造 高于 业绩 比较 基准 的投资 回报 。
投资策 略
本基金 为混 合型 基金 ， 以 获取长 期稳 定收 益为 目
标。 当 股票 市场 的整 体估 值水平 严重 地偏 离了 企
业实际 的盈 利状 况和 预期 的成长 率， 出现 明显 的
价值高 估， 如果 不及 时调 整将可 能给 基金 份额 持
有人带 来潜 在的 资本 损失 时， 本 基金 将进 行大 类
资产配 置调 整， 降 低股 票 资产的 比例， 同时 相应
提高债 券等 其他 资产 的比 例。
业绩比 较基 准
本基金 的业 绩比 较基 准为 ： 一年 期银 行定 期存 款
利率（ 税后 ）+1% 。
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 其 预期风 险与 预期 收益 高
于债券 型基 金与 货币 市场 基金， 低于 股票 型基
金。 华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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基金管 理人 华泰柏 瑞基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
下属分 级基 金的 基金 简称 华泰柏 瑞新 利 A 华泰柏 瑞新 利 C
下属分 级基 金的 交易 代码 001247 002091
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 782,275,953.64 份 971.82 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 10 月1 日 － 2016 年 12 月31 日 ）
华泰柏 瑞新 利 A 华泰柏 瑞新 利 C
1． 本 期已 实现 收益 15,224,535.60 83.06
2．本 期利 润 -3,196,573.09 53.61
3．加 权平 均基 金份 额本 期 利润 -0.0048 0.0210
4．期 末基 金资 产净 值 818,987,365.40 1,020.82
5．期 末基 金份 额净 值 1.0469 1.0504
注：1 、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
华泰柏瑞新利 A
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
-0.23% 0.15% 0.62% 0.01% -0.85% 0.14%
华泰柏瑞新利 C
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
0.72% 0.20% 0.62% 0.01% 0.10% 0.19%
华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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注：1. A 级图 示日 期为2015 年4 月 28 日至 2016 年12 月 31 日。C 级图 示日 期 为 2015 年11 月
19 日 至2016 年12 月31 日。
2. 按 基金 合同 规定 ， 本基金 自基 金合 同生 效日 起 6 个 月内 为建 仓期 ， 截 至报告 日本 基金 的各
项投资 比例 已达 到基 金合 同第十 二部 分 （ 二） 投资 范 围的要 求, 本基 金股 票资 产 的投资 比例 占基 金
资产 的0-95% ； 每个 交易 日日终 在扣 除股 指期 货合 约需缴 纳的 交易 保证 金后 ，现金 和到 期日 在一
年以内 的政 府债 券的 投资 比例不 低于 基金 资产 净值 的 5% 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
方纬
基 金 经
理
2015 年4
月28 日
2016 年8 月
17 日
13
经济学 硕士 。 2003 年 9 月至
2005 年1 月任 上海 金信 研 究
所研究 员；2005 年 1 月至
2007 年2 月任 万家 基金 管 理
有限公 司高 级研 究员；2007华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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年2 月加 入华 泰柏 瑞基 金 管
理有限 公司 ，历 任研 究员 、
高级研究员、基金经理助
理。 2014 年 8 月起 任华 泰 柏
瑞价值增长混合型证券投
资基金 的基 金经 理 。 2015 年
4 月至2016 年8 月 任华 泰 柏
瑞新利灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2015 年5 月起 任华 泰柏 瑞 消
费成长灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2015 年 5 月至 2016 年 8 月
任 华泰柏瑞惠利灵活配置
混合型证券投资基金的基
金经理 。 2015 年8 月至2016
年 11 月 任华 泰柏 瑞中 国 制
造 2025 灵活 配置 混合 型 证
券投资基金的基金经理。
2016 年3 月起 任 华 泰柏 瑞 精
选回报灵活配置混合型证
券投资基金 的 基 金 经 理 。
2016 年9 月起 任 华 泰柏 瑞 多
策略灵活配置混合型证券
投资基 金 的 基金 经理 。
杨景涵
基 金 经
理
2015 年4
月28 日
- 11
中山大 学经 济学 硕士。 特 许
金融分 析师 （CFA ） ， 金 融 风
险管理 师 （FRM）。 2004 年至
2006 年 于 平 安 资 产 管 理 有
限公司，任投资分析师；
2006 年至 2009 年 9 月于生
命人寿 保险 公司， 历任 投 连
投资经 理 、 投 资经 理、 基 金
投资部 负责 人。2009 年 10
月加入 本公 司， 任 专户 投 资
部投资 经理 。 2014 年 6 月至
2015 年4 月任 研究 部总 监 助
理。 2015 年 4 月起 任华 泰 柏
瑞新利灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2015 年5 月起 任华 泰柏 瑞 惠
利灵活配置混合型证券投
资基金 的基 金经 理 。 2016 年
8 月起任 华泰 柏瑞 精选 回 报
灵活配置混合型证券投 资华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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基金的 基金 经理。2016 年9
月起任华泰柏瑞爱利灵活
配置混合型证券投资基金
和华泰柏瑞多策略灵活配
置混合型证券投资基金的
基金经 理。2016 年 11 月起
任华泰柏瑞睿利灵活配置
混合型证券投资基金的基
金经理 。2016 年 12 月起任
华泰柏瑞鼎利灵活配置混
合型证 券投 资基 金、 华 泰 柏
瑞享利灵活配置混合型证
券投资基金和华泰柏瑞兴
利灵活配置混合型证券投
资基金 的基 金经 理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内本 基金 的运 作符 合相关 法律 、法 规以 及基 金合同 的约 定， 不存 在损 害基金 持有 人利
益的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 要求 ，通
过科学 完善 的制 度及 流程 ，从事 前、 事中 和事 后等 环节严 格控 制不 同基 金之 间可能 的利 益输 送。
首先投 资部 和研 究部 通过 规范的 决策 流程 来确 保公 平对待 不同 投资 组合 。其 次交易 部对 投资 指令
的合规 性、 有效 性及 合理 性进行 独立 审核 ，在 交易 过程中 启用 投资 交易 系统 中的公 平交 易模 块，
确保公 平交 易的 实施 。同 时，风 险管 理部 对报 告期 内的交 易进 行日 常监 控和 分析评 估。
本报告 期内 ，上 述公 平交 易制度 总体 执行 情况 良好 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。 本 报告 期 内无下 列情 况: 所有 投资 组 合参与 的交 易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交量 的 5% 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
四季度 ，市 场先 扬后 抑， 分化严 重， 沪 深300 指数 上涨 1.75%, 但 创业 板指 数 大幅下 跌下 跌
8.74% ， 显示 出风 格剧 烈向 价值倾 斜的 态势 。 相比 三 季度 ， 交 易更 为活 跃 ， 市 场热点 集中 在保 险举
牌概念 上，12 月份 刘主 席 讲话以 后叠 加债 券市 场流 动性危 机， 市场 出现 大幅 回落。 新股 上市 后涨华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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幅整体 保持 平稳 有一 定回 调。资 金的 配置 需求 有所 回落但 仍然 十分 活跃 。宏 观经济 出现 温和 复苏
的迹象 ，房 地产 市场 随着 一波又 一波 严厉 的调 控政 策出台 趋于 冷冻 。金 融市 场流动 性年 末发 生一
定的问 题， 不过 央行 在关 键时刻 还是 对市 场提 供了 重要的 支持 。年 末经 济工 作会议 对明 年的 经济
政策定 调为 货币 政策 中性 ， 财 政政 策积 极。 展 望2017 年 1 季度 ， 随着 短期 流动 性的缓 解和 外部 压
力的逐 步减 轻 ， 市 场有 望 迎来反 弹 。 本 基金 将尽 可 能的在 契约 规定 的范 围内 ， 运 用多 种盈 利手 段，
合理寻 求稳 健可 靠的 投资 机会， 尽可 能提 升基 金净 值，保 护投 资者 利益 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 ， 本基 金A 级份 额净 值为1.0469 元 ， 上 涨-0.23% ， 同 期本 基 金的业 绩比 较基
准上 涨0.62%， 本基 金C 级份额 净值 为 1.0504 元 ， 上涨 0.72% ，同 期本 基金 的业绩 比较 基准 上涨
0.62% 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 107,843,608.01 11.84
其中： 股票
107,843,608.01 11.84
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
731,540,000.00 80.34
其中： 债券
731,540,000.00 80.34
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
50,000,195.00 5.49
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
10,940,636.48 1.20
8 其他资 产
10,249,201.69 1.13
9 合计
910,573,641.18
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 15,043,351.20 1.84
B 采矿业 - -
C 制造业 44,762,322.88 5.47 华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供
应业
4,907,017.66 0.60
E 建筑业 15,592.23 0.00
F 批发和 零售 业 5,074,868.16 0.62
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 9,458.68 0.00
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务
业
6,817.20 0.00
J 金融业 38,024,180.00 4.64
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 66,406,433.12 11.88
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 601288 农业银 行 4,000,000 12,400,000.00 1.51
2 002299 圣农发 展 459,960 9,760,351.20 1.19
3 000895 双汇发 展 439,923 9,207,588.39 1.12
4 600352 浙江龙 盛 950,000 8,749,500.00 1.07
5 000001 平安银 行 800,000 7,280,000.00 0.89
6 600066 宇通客 车 329,967 6,464,053.53 0.79
7 601169 北京银 行 600,000 5,856,000.00 0.72
8 000488 晨鸣纸 业 550,000 5,698,000.00 0.70
9 300498 温氏股 份 150,000 5,283,000.00 0.65
10 000501 鄂武商 Ａ 259,983 5,074,868.16 0.62
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ） 华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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1 国家债 券 50,085,000.00 6.12
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 139,798,000.00 17.07
其中： 政策 性金 融债 139,798,000.00 17.07
4 企业债 券 79,690,000.00 9.73
5 企业短 期融 资券 350,500,000.00 42.80
6 中期票 据 111,467,000.00 13.61
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 731,540,000.00 89.32
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 011699685
16 中 建材
SCP004
500,000 50,215,000.00 6.13
2 011699771
16 张江
SCP001
500,000 50,135,000.00 6.12
3 011699874
16 物产 中大
SCP003
500,000 50,110,000.00 6.12
3 011699763
16 澜 沧江
SCP002
500,000 50,110,000.00 6.12
4 019512
15 附息 国债
12
500,000 50,085,000.00 6.12
5 011698055
16 川 高速
SCP003
500,000 49,965,000.00 6.10
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 华泰柏瑞新利混合 2016 年第 4 季度报告
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5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期 内基 金投 资的 前十 名证券 的发 行主 体没 有被 监管部 门立 案调 查的 情形 ，也没 有在 报告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。
5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票中 ，没有 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 情形。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 45,363.21
2 应收证 券清 算款 151,860.34
3 应收股 利 -
4 应收利 息 10,051,978.14
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 10,249,201.69
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5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
注：截 至本 报告 期末 ，本 基金前 十名 股票 中不 存在 流通受 限的 情况 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 华泰柏 瑞新 利 A 华泰柏 瑞新 利 C
报告期 期初 基金 份额 总额 532,767,109.28 5,796.21
报告期 期间 基金 总申 购份 额 379,222,504.09 1,909.86
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 129,713,659.73 6,734.25
报告期期间 基金拆 分变动 份额（份额 减
少以"-"填 列）
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 782,275,953.64 971.82
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
华泰柏 瑞新 利 A
注：无 。
华泰柏 瑞新 利 C
注：无 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注： 无。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、本 基金 的中 国证 监会 批 准募集 文件
2 、本 基金 的《 基金 合同 》
3 、本 基金 的《 招募 说明 书 》
4 、本 基金 的《 托管 协议 》
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5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照
6 、本 基金 的公 告
8.2 存 放地 点
上海市 浦东 新区 民生 路 1199 弄 证大 五道 口广 场1 号楼 17 层
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅 ， 也 可按 工本 费购 买 复印件 。 投资 者对 本报 告 如有疑 问 ， 可 咨
询基金 管理 人华 泰柏 瑞基 金管理 有限 公司 。 客 户服 务热线 ：400-888-0001 （ 免 长途费 ） 021-3878
4638 公司 网址 ：www.huatai-pb.com
华泰柏瑞基金管理有限公司
2017 年1 月19 日
