招募说 明书(更新)摘要
天弘 鑫安 宝 保本 混 合型 证 券投 资 基金
招 募 说明 书 （更 新 ）摘要
基金管 理人： 天弘基金管 理有限公司
基金托 管人： 兴业银行 股 份有限公司
日
期：二〇 一六年 十二 月 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-1
重要提 示
本基金经中国证监会2015 年6 月2 日证监许可[2015]1102 号文 准予注册募
集。 基金管理人保证招募说明书的内容真实、 准确、 完整。 本招募说明书经中国
证监会注册， 但中国证监会对本基金募集的注册， 并不表明其对本基金的 投资价
值和 市场前景 做出实质性判断或保证， 也不表明投资于本基金没有风险。 本基金
的基金 合同于 2015 年10 月23 日正式生效。
本基金投资于证券市场， 基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动。 投
资有风险， 投资人 认购 （或 申购） 基金时应认真阅读 基金合同、 本招募说明书 等
信息披露文件 ， 自主判断基金的投资价值 ， 全面认识本基金产品的风险收益特征
和产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，对 认购（ 或申购）
基金的意愿、 时机、 数量等投资行为作出独立决策 ， 自行承担投资风险 。 投资人
在获得基金投资收益的同时， 亦承担基金投资中出现的各类风险， 可能包括 利率
风险，信用风险，流动性风险，再投资风险，通货膨胀风险，操作或技术风险，
合规性风险、 本基金的特有风险和其他风险 。 基金管理人提醒投资者基金投资的
“ 买者自负 ”原则， 在投资者作出投资决策后， 基金运营状况与基金净值变化引
致的投资风险，由投资者自行负责。
本基金 股票、 权证等风险资产占基金资产的比例不高于 40%， 其中 投资于权
证的比例 不超过 基金资 产的 3%； 债券、 货币 市场工具 等安全 资产占 基金资产的
比例不低于60%。 在开放期， 本基金持有现金或到期日在一年以内的政府债券不
低于基金资产净值的 5%， 在保本周期内 （保 本周期到期日除外） ， 本基金不受该
比例的限制。
本基金为保本混合型基金， 属证券投资基金中的低风险品种， 其预期风险与
预期收益低于股票型基金、 非保本的混合型基金， 高于货币市场基金 和债券型基
金 。
投资者投资于保本基金并不等 于 将基金作为存款放在银行或存款类金融机
构， 保本基金在极 端情况下仍然存在损失投资本金的风险。 投资人购买本基金份
额的行为视为同意保证合同或风险买断合同的约定。
投资者应当认真阅读 《基金合同》 、 《招募说明书》 等 信息披露文 件， 自主判
断基金的投资价值， 自主做出投资决策， 自行承担投资风险 ， 了解基金的风险收招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-2
益特征， 根据自身的投资目的、 投资经验、 资产状况等判断基金是否和自身的风
险承受能力相适应， 并通过基金管理人或基金管理人委托的具有基金 销售业务资
格的其他机构购买基金。
基金管理人承诺以 恪尽职守、 诚实信用、 勤勉 尽责的原则管理和运用基金资
产， 但不保证本基金一定盈利， 也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不预示其
未来表现， 基 金 管 理 人 管 理 的 其 他 基 金 的 业 绩 并 不 构 成 对 本 基 金 业 绩 表 现 的 保
证。
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写， 并按监管要求履行相关程序 。
基金合同是约定基金当事人之间权利、 义务的法律文件。 基金投资人自依基金合
同取得基金份额， 即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人， 其持有基金份
额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受， 并按照 《基金法》 、 《 运作办法》 、
基金合同及其他有关规定享有权利、 承担义务。 基金 投资人欲了解基金份额持有
人的权利和义务，应详细查阅基金合同。
基金招募说明书自基金合同生效之日起， 每 6 个月更新一次， 并于每 6 个月
结束之日后的 45 日内 公告。本招募说明书所载内容截止日为 2016 年 10 月 23
日 ， 有关财务数据和净值表现截止日为 2016 年9 月30 日 （财务数据未经审计） 。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-3
一、基 金管理人
（一）基金管理人概况
名称：天弘基金管理有限公司
住所： 天津自贸区（中心商务区）响螺湾旷世国际大厦 A 座 1704-241 号
办公地址：天津市河西区马场道 59 号天津国际经济贸易中心 A 座 16 层
成立日期：2004 年 11 月 8 日
法定代表人： 井贤栋
联系电话： （022 ）83310208
组织形式：有限责任公司
注册资本及股权结构
天弘基金管 理有限 公司 （以下简称 “公司 ”或 “本公司 ” ）经中 国证 券监督
管理委员会批准 （证监基金字[2004]164 号） ， 于 2004 年 11 月 8 日成立。 公司注
册资本为人民币 5.143 亿元，股权结构为：
股东名称 股权比例
浙江蚂蚁小微金融服务集团有限公司 51%
天津信托有限责任公司 16.8%
内蒙古君正能源化工集团股份有限公司 15.6%
芜湖高新投资有限公司
5.6%
新疆天瑞博丰股权投资合伙企业（有限合伙）
3.5%
新疆天惠新盟股权投资合伙企业（有限合伙）
2%
新疆天阜恒基股权投资合伙企业（有限合伙）
2%
新疆天聚宸兴股权投资合伙企业（有限合伙） 3.5%
合计 100%
（二）主要人员情况
1、董事会成员基本情况
井贤栋 先生， 董事长， 硕士研究生。 历任太古饮料有限公司财务总监、 广州
百事可乐有限公司首席财务官、 阿里巴巴 （中 国） 信息技术有限公司财务副总裁、
支付宝 （中国） 网络技术有限公司首席财务官， 浙江蚂蚁小微金融服务集团有限招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-4
公司首席运营官，现任浙江蚂蚁小微金融服务集团有限公司 CEO 。
卢信群先生， 副董事长， 硕士研究生。 历任内蒙古君正能源化工集团股份有
限公司董事、 副总经理、 财务总监、 董事会秘书， 北京博晖创新光电技术股份有
限公司监事。 现任北京博晖创新光电技术股份有限公司董事长、 总经理， 君正国
际投资（北京）有限公司董事，河北大安制药有限公司 董事。
黄浩 先生，董事，大学本科。历任中国建设银行总行计财部副处长，处长，
部门副总经理、中德住房储蓄银行行长、中国建设银行总行网络金融部总经理。
现任浙江蚂蚁小微金融服务集团有限公司副总裁。
屠剑威 先生， 董事， 硕士研究生。 历任中国工商银行浙江省分行营业部法律
事务处案件管理科副科长、香港永亨银行有限公司上海分行法律合规监察部经
理、 花旗银行 （中国） 有限公司合规部助理总裁、 永亨银行 （中国） 有限公司法
律合规部主管 。 现任浙江蚂蚁小微金融服务集团有限公司法务及合规部高级研究
员。
付岩先生， 董事， 大学本科。 历任北洋 （天津） 物产集团有限公司期货部交
易员， 中国经济开发信托投资公司天津证券部投资部职员， 顺驰 （中国） 地产有
限公司资产管理部高级经理、 天津信托有限责任公司投资银行部项目经理。 现任
天津信托有限责任公司自营业务部总经理。
郭树强先生， 董事， 总 经理， 硕士研究生。 历 任华夏基金管理有限公司交易
主管、 基金经理、 研究总监、 机构投资总监、 投资决策委员会委员、 机构投资决
策委员会主任、 公司管委会委员、 公司总经理助理。 现任本公司总经理 ， 天弘创
新资产管理有限公司董事 长、总经理。
魏新顺 先生， 独立董事， 大学本科。 历任天津 市政府法制办执法监督处副处
长， 天津市政府法制办经济法规处处长， 天津达天律师事务所律师。 现任天津英
联律师事务所主任律师。
张军先生， 独立董事， 博士。 现任复旦大学经济学院院长， 中国经济研究中
心主任。
贺强先生，独立董事，本科。现任中央财经大学金融学院教授。
2、监事会成员基本情况
李琦 先生， 监事会主席， 硕士研究生。 历任天 津市民政局事业处团委副书记，招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-5
天津市人民政府法制办公室、 天津市外经贸委办公室干部， 天津信托有限责任公
司条法处处长、总经理助理兼条法处处长、副总经理，本公司董事长。
张杰 先生， 监事， 注册 会计师、 注册审计师。 现任内蒙古君正能源化工集团
股份有限公司董事、 董事会秘书、 副总经理， 锡林浩特市君正能源化工有限责任
公司董事长， 锡林郭勒盟君正能源化工有限责任公司执行董事、 总经理， 内蒙古
君正化工有限责任公司监事， 乌海市君正矿业有限责任公司监事， 内蒙古中鑫能
源有限公司董事，内蒙古坤德物流股份有限公司监事。
方隽先生， 监事， 硕士 研究生。 历任厦门中恒信会计师事务所审计部门经理、
福建立信闽都会计师事务所副主任会计师、 立信会计师事务所厦门分所副主任会
计师，现任芜湖高新投资有限公司总经理。
韩海潮先生， 监事， 硕 士研究生。 历任三峡证券天津白堤路营业部、 勤俭道
营业部信息技术部经理， 亚洲证券天津勤俭道营业部营运总监。 现任本公司运营
总监、信息技术总监。
张牡霞女士， 监事，硕士研究生。历任新华社上海证券报财经要闻部记者、
天弘基金市场部电子商务专员、 电子商务部业务拓展主管、 总经理助理， 现任本
公司互联网金融业务部副总经理。
付颖 女士 ，监 事 ，硕士研 究生 。历任 天 弘基金监 察稽 核部信 息 披露专员、
法务专员、 合规专员、 高级合规经理、 部门主管， 现任本公司监察稽核部副总经
理。
3、高级管理人员基本情况
郭树强先生，董事，总经理，简历参见董事会成员基本情况。
陈钢先生， 副总经理， 硕士研究生。 历任华龙证券公司固定收益部高级经理，
北京宸星投资管理公司投资经理， 兴业证券公司债券总部研究部经理， 银华基金
管理有限公司机构理财部高级经理， 中国人寿资产管理有限公司固定收益部高级
投资经理。 2011 年 7 月份加盟本公司，现任本公司副总经理、资深基金经理、
固定收益总监兼固定收益部总经理，分管本公司固定收益投资业务。
周晓明先生， 副总经理， 硕士研究生。 历任中 国证券市场研究院设计中心及
其下属北京标准股份制咨询公司经理， 万通企业集团 总裁助理， 中工信托有限公
司投资部副总， 国信证券北京投资银行一部经理， 北京证券投资银行部副总， 嘉招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-6
实基金市场部副总监、 渠道部总监， 香港汇富集团高级副总裁， 工银瑞信基金市
场部副总监，嘉实基金产品和营销总监，盛世基金拟任总经理。2011 年 8 月加
盟本公司， 同月被任命为本公司首席市场官， 现任本公司副总经理， 分管公司电
子商务业务。
童建林先生， 督察长， 大学本科， 高级会计师。 历任 当阳市产权证券交易中
心财务部经理、 副总经理 ， 亚洲证券有限责任公司宜昌总部财务主管、 宜昌营业
部财务部经理、 公司财务会计总部财务主管 ， 华泰证券有限责任公司上海总部财
务项目主管 ， 本公司 基金会计、 监察稽核部副总经理、 监察稽核部总经理 。 现任
本公司督察长。
4、 本基金基金经理
陈钢先生， 工商管理硕士， 14年证券从业经验。 历任华龙证券公司固定收益
部高级经理， 北京宸星投资管理公司投资经理， 兴业证券公司债券总部研究部经
理， 银华基金管理有限公司机构理财部高级经理， 中国人寿资产管理有限 公司固
定收益部高级投资经理。2011年7月加盟本公司，历任天弘永利债券型证券投资
基金基金经理 （2011 年11 月至2015 年4月期间） 、 天弘债券型发起式证券投资基金
基金经理 （2013年8 月8日-2016年5月25日期间） 。现任本公司副总经理、固定收
益总监兼固定收益部总经理，天弘添利债券型证券投资基金（LOF ） 基金经理、
天弘丰利债券型证券投资基金 （LOF ） 基金经理、 天弘同利债券型证券投资基金
（LOF ） 基金经理、 天弘稳利定期开放债券型证券投资基金基金经理、 天弘弘利
债券型证券投资基金基金经理、天弘普惠养老保本混合型证券投资基金基金经
理、 天弘鑫安宝保本混合型证券投资基金基金经理、 天弘乐享保本混合型证券投
资基金基金经理。
钱文成先生，理学硕士，10 年证券从业经验。自 2007 年 5 月加盟本公司，
历任本公司行业研究员、 高级研究员、 策略研究员、 研究主管助理、 研究部副主
管、 研究副总监、 研究总监、 股票投资部副总经理、 天弘精选混合型证券投资基
金基金经理助理、天弘周期策略混合型证券投资基金基金经理（2013 年 5 月至
2016 年 2 月期间） 。 现任天弘精选混合型证券投资基金基金经理、 天弘安康养老
混合型证券投资基金基金经理、 天弘通利混合型证券投资基金基金经理、 天弘新
活力灵活配置混合型发起式证券投资基金基金经理、 天弘普惠养老保本混合型证招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-7
券投资基金基金经理、 天弘惠利灵活配置混合型证券投资基金基金经理、 天弘鑫
动 力灵活配置混合型证券投资基金基金经理、 天弘新价值灵活配置混合型证券投
资基金基金经理、 天弘鑫安宝保本混合型证券投资基金基金经理、 天弘裕利灵活
配置混合型证券投资基金基金经理、天弘乐享保本混合型证券投资基金基金经
理。
5、基金管理人投资决策委员会成员的姓名和职务
陈钢先生， 本公司副总经理， 投资决策委员会联席主席、 固定收益总监兼固
定收益部总经理，基金经理。
陈勤先生， 本公司总经理助理， 投资决策委员会联席主席、 股票投资总监兼
机构投资总监。
钱文成先生，基金经理。
刘冬先生，基金经理。
肖志刚先生，基金经理。
陈国光先 生，基金经理。
王登峰先生，基金经理。
姜晓丽女士，基金经理。
王林先生，基金经理。
黄颖女士 ，研究总监 。
上述人员之间不存在近亲属关系。
二、基 金托管人
基金托管人情况
1、基本情况
名称：兴业银行股份有限公司（简称：兴业银行）
注册地址：福建省福州市湖东路154号
办公地址：上海市江宁路168 号
邮政编码：350013
法定代表人：高建平
成立日期：1988 年8月26日 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-8
批准设立机关和批准设立文号：中国人民银行总行，银复[1988]347 号
基金托管业务批准文号：中国证监会证监基金字[2005]74号
组织形式：股份有限公司
注册资本：190.52 亿元人民币
存续期间：持续经营
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期和长期贷款；办理国内外结算；
办理票据承兑与贴现； 发行金融债券； 代理发行、 代理兑付、 承销政府债券； 买
卖政府债券、 金融债券； 代理发行股票以外的有价证券； 买卖、 代理买卖股票以
外的有价证券； 资产托 管业务； 从事同业拆借 ； 买卖、 代理买卖外汇 ； 结汇、 售
汇业务； 从事银行卡业务； 提供信用证服务及担保； 代理收付款项及代理保险业
务； 提供保管箱服务； 财务顾问、 资信调查、 咨询、 见证业务； 经中 国银行业监
督管理机构批准的 其他业务。
2、发展概况及财务状况
兴业银行成立于1988年8月，是经国务院、中国人民银行批准成立的首批股
份制商业银行之一， 总行设在福建省福州市，2007年2月5日正式在上海证券交易
所挂牌上市（股票代码：601166） ，注册资本190.52亿元。
开业二十多年来，兴业银行始终坚持“真诚服务，相伴成长”的经营理念，
致力于为客户提供全面、 优质、 高效的金融服务， 坚持走差异化发展道路， 经营
实力不断增强。根据2015年年报，截至 2015 年12月31日，兴业银行资产总额达
5.30 万亿元，实现营业收入1544.99亿元，全年实现归属于母公司股东的净利润
502.57 亿元。
在2015年英国 《银行家》 杂志全球银行1000 强排名中， 兴业银行按一级资本
排名列第36位； 在2015 年 《福布斯》 全球上市企业2000强排名中， 兴业银行位居
第73位； 在2015年 《财富》 世界500 强中， 兴业银行排名第271位， 稳居全球银行
50 强、 全球上市企业100强、 世界企业500强。 同时， 在国内外各种权威机构组织
的评比中， 先后荣获 “最佳中资银行” 、 “最佳战略创新银行” 、 “最佳绿色银行” 、
“亚洲可持续银行奖冠军” 、 “年度金控集团” 、 “最佳普惠金融银行” 、 “中国上市
公司卓越董事会 （主板） ” 、 “亚洲最佳股东回报银行” 、 “最具社会责任上市公司” 、
“中华慈善突出贡献（单位）奖” 、 “中国最佳雇主”等多项大奖。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-9
3、托管业务部的部门设置及员工情况
兴业银行股份有限公司总行设资产托管部， 下设综合管理处、 市场处、 委托
资产管理处、 科技支持处、 稽核监察处、 运营管理处、 期货业务管理处、 期货存
管结算处、养老金管理中心等处室，共有员工100余人，业务岗位人员均具有基
金从业资格。
4、基金托管业务经营情况
兴业银行股份有限公司于2005 年4月26日取得基金托管资格。基金托管业务
批准文号：证监基金字[2005]74号。截止2016 年9月30日，兴业银行共托管证券
投资基金106只，托管基金的基金资产净值合计4118.21亿元。
三、相 关服务机构
（一）基金销售机构
1、直销机构：
（1）天弘基金管理有限公司直销中心
住所：天津自贸区（中心商务区）响螺湾旷世国际大厦 A 座 1704-241 号
办公地址：天津市河西区马场道 59 号天津国际经济贸易中心 A 座 16 层
法定代表人：井贤栋
电话： （022）83865560
传真： （022）83865563
联系人：司媛
客服电话：400-710-9999 （免长途话费）
（2）天弘基金管理有限公司网上直销平台
办公地址：北京市西城区月坛北街 2 号月坛大厦 A 座 20 层
电话： （010）83571739
传真： （010）83571840
联系人：许丛立
网址：www.thfund.com.cn
（3 ）天弘基金管理有限公司北京分公司 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-10
办公地址：北京市西城区月坛北街 2 号月坛大厦 A 座 20 层
电话： （010）83571789
传真： （010）83571900
联系人：申向阳
（4）天弘基金管理有限公司上海分公司
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 166 号 30 层 E-F 单元
电话： （021）50128808
传真： （021）50128801
联系人：涂远宏
（5）天弘基金管理有限公司广州分公司
办公地址：广州市天河区华夏路 26 号 12 楼 V16 房
电话： （020）38927920
传真： （020）38927985
联系人：袁宇鹏
2、 其他销售机构：
（1 ）上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼东方财富大厦2 楼
办公地址： 上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座9 楼
法定代表人： 其实
电话：18611935050
传真： 010-65980408-8000
联系人： 沈硕
联系人邮箱：shenshuo@eastmoney.com
客户服务热线：400-181-8188
网址：www.1234567.com.cn
（2 ）浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址： 浙江省杭州市文二西路 1 号 903 室
办公地址：浙江省杭州市西湖区翠柏路 7 号电子商务产业园2 号楼 2 楼 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-11
法人代表：凌顺平
电话：021-20835785
联系人 ： 刘晓倩
客服：4008-773-772
网址：www.5ifund.com
（3 ）上海陆金所资产管理有限公司
注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼09 单元
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼
法人代表：郭坚
电话：15921301165
联系人： 程晨
客户服务热线：4008-6666-18
网址：https://www.lu.com/
（4 ）上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区场中路 685 弄 37 号4 号楼449 室
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 9 楼（200120 ）
法定代表人：杨文斌
电话：13916988520
传真：021-68596916
联系人：陆敏 罗梦
客户服务热线：400-700-9665
网址：www.ehowbuy.com
3 、 基金管理人可根据 有关法律法规的要求， 选择其他符合要求的机 构 调整
为 本基金 的销售机构 ，并及时公告。
（二） 注册登记机构
名称：天弘基金管理有限公司
住所： 天津自贸区（中心商务区）响螺湾旷世国际大厦 A 座 1704-241 号
办公地址：天津市河西区马场道 59 号天津国际经济贸易中心 A 座 16 层
法定代表人： 井贤栋 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
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电话： （022）83865560
传真： （022）83865563
联系人：薄贺龙
（三） 出具法律意见书的 律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
办公地址：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
负责人：俞卫锋
电话：021-31358666
传真：021-31358600
经办律师： 黎明、孙睿
联系人： 孙睿
（四） 会计师事务所和经办注册会计师
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦6 楼
办公地址：上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
执行事务合伙人：李丹
电话： （021）23238888
传真： （021）23238800
经办注册会计师：薛竞、周祎
联系人：周祎
四、基 金的名称
本基金名称 ：天弘鑫安宝保本混合型证券投资基金
五、基 金的类型
本基金类型：混合型（契约型开放式，以定期开放的方式运作）
招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-13
六、基 金的投资目标
本基金将综合运用投资组合保险策略， 严格控制风险， 在为投资人提供投资
金额安全保证的基础上力争实现基金资产的稳定增值。
七、基 金的投资方向
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的
股票 （包 括中小 板、创 业板及其 他经中 国证监 会核准上 市的股 票） 、 债券 、货币
市场工具、 债券回购、 权证、 资产支持证券 以及法律法规或中国证监会允许基金
投资的其他金融工具 ，但须符合中国证监会相关规定。
本基金将依照投资组合保本策略将基金资产配置于安全资产与风险资产： 安
全资产为国内依法发行交易的债券 （包括国债、 央行票据和 政策性金融债、 企业
债、 可转换公司债 （含分离交易的可转换公司债券） 、 可交换公司债、 短期融资
券、 中期票据等） 、 资 产支持证券、 债券回购、 货币市场工具和银行存款等固定
收益资产；风险资产为股票、权证等权益类资产。
基金的投资组合比例为： 风险资产占基金资产 净值的比例不高于 40%， 其中
基金持有 的全部 权证的 市值不超 过基金 资产净 值的 3%； 安全资 产占 基金资产 净
值 的比例不低于 60% 。 在开放期， 本基金持有现金或投资于到期日在一年以内的
政府债券 的比例 合计不 低于基金 资产净 值的 5% ，在保 本周期 内（保 本周期到期
日除外），本基金不受该比例的限制。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种， 基金管理人在履行适当
程序后，可以将其纳入投资范围
八、基 金 的投资策略
（一 ）投资策略
在 投 资 策 略 方 面 ， 本 基 金 将 主 要 采 用 恒 定 比 例 组 合 保 本 策 略 （CPPI,
ConstantProportion Portfolio Insurance ） ， 以 数量 化 的分 析模 型为 基 础， 通
过动态地监控和调整基金在安全资产与风险资产上的投资比例， 确保基金投资组
合的风险 暴露水 平不超 过基金可 承担的 损失限 额（又称 安全垫 ） ，以 实现确保保招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-14
本周期到期时本金安全的目标。 同时， 本基金通过积极稳健的股票投资策略， 为
基金实现资本增值。 具体而言， 本基金的投资策略包括大类资产配置策略、 安全
资产投资策略和风险资产投资策略。
1、大类资产配置策略
本基金在大类资产配置上采取 CPPI 策略对安 全资产和风险资产进行配置，
动态调整安全资产与风险资产投资的比例， 来实现保本和增值的目标。 具体来说，
该策 略通过对安全资产的投资实现保本周期到期时投资本金的安全， 通过对风险
资产的投资寻求保本周期内资产的稳定增值。 本基金将依据市场情况和本公司的
研究结果进行建仓，并动态对安全资产和风险资产的仓位进行调整。
CPPI 策略的基本公式可表述为：E = M ×（A-F）。
其中，E 为可投资于风险资产的上限；M 为风险乘数，M≥1；A 为投资组合
（包括安全资产与风险资产）的资产总值；F 为价值底线。
建仓和调仓的实现方式可用下列步骤予以简要说明：
（1 ）确 定价值 底线（F ） 。根据 本基金 保本周 期到期时 投资组 合的最 低目标
价 值和合理的贴现率， 确定当前应持有的安全资产数额， 亦即价值底线 （F） （本
基金的最低保本值为投资本金的 100% ） 。
（2 ）计 算安全 垫（A-F ） 。通过 计算基 金投资 组合现时 净值超 越价值 底线的
数额，得到安全垫。
（3 ）确 定风险 乘数（M ） 。本基 金通过 对宏观 经济和证 券市场 运行状 况和趋
势的判断， 并结合风险收益情况， 确定投资过程中安全垫的放大倍数， 也就是风招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-15
险乘数， 并在安全垫和风险乘数确定的基础上， 得到当期风险资产的最高配置比
例。
（4 ）动 态调整 安全资 产和风险 资产的 配置比 例，并结 合市场 实际运 行态势
制定风险资产投资策略， 进行投资 组合管理， 实现基金资产在保本基础上的保值
增值。
2、安全资产投资策略
（1 ）债券投资策略
本基金将在控制市场风险与流动性风险的前提下， 根据不同债券类金融工具
的到期收益率、 流动性和市场规模等情况， 并结合各债券品种之间的信用利差水
平变化特征、 宏观经济变化以及税收因素等的预测分析， 综合运用类属资产配置
策略、 收益率曲线策略、 久期策略、 套利策略、 个券选择策略等， 对各类债券金
融工具进行优化配置，力求规避风险并实现基金资产的保值增值。
1）久期选择
本基金根据中长期的宏观经济走势和经济周期波动趋势， 判断债券市场的未
来走势， 并形成对未来市场利率变动方向的预期， 动态调整组合的久期。 当预期
收益率曲线下移时， 适当提高组合久期， 以分享债券市场上涨的收益； 当预期收
益率曲线上移时，适当降低组合久期，以规避债券市场下跌的风险。
2）收益率曲线分析
本基金除考虑系统性的利率风险对收益率曲线形状的影响之外， 还将考虑债
券市场微观因素对收益率曲线的影响， 如历史期限结构、 新债发行、 回购及市场
拆借利率等， 形成一定阶段内的收益率曲线变动趋势的预期， 并适时调整基金的
债券投资组合。
3）债券类属选择
本基金根据对金融债、企业债（公司债） 、可转债等债券品种与同期限国债
之间利差 （可转债为期权调整利差 （OAS） ） 变化分析与预测， 确定不同类属债券
的投资比例及其调整策略。
4）个债选择
本基金根据债券市场收益率数据，运用利率模型对单个债券进行估值分析，
并结合债券的信用评级、 流动性、 息票率、 税 赋等因素， 选择具有良好投资价值招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-16
的债券品种进行投资。 对于含权类债券品种， 如可转债等， 本基金还将结合公司
基本面分析，综合运用衍生工具定价模型分析债券的内在价值。
5）信用风险分析
本基金通过对信用债券发行人基本面的深入调研分析， 结合流动性、 信用利
差、 信用评级、 违约风险等的综合评估结果， 选取具有价格优势和套利机会的优
质信用债券产品进行投资。
（2 ）可转换债券投资策略
当正股价格处于特定区间内时， 可转换债券将表现出股性、 债性或者股债混
合的特性。 本基金将对可转换债券对应的正股进行分析， 从行业背景、 公司基本
面、 市场情绪、 期权价值等因素综合考虑可转换债券的投资机会， 在价值权衡和
风险评估的基础上审慎进行可转换债券的投资，创造超额收益。
（3 ）债券回购杠杆策略
本基金将在市场资金面和债券市场基本面 分析的基础上结合个券分析和组
合风险管理结果， 积极参与债券回购交易， 放大固定收益类资产投资比例， 追求
债券资产的超额收益。
（4 ）资产支持证券 投资策略
本基金管理人通过考量宏观经济形势、 提前偿还率、 违约率、 资产池结构以
及资产池资产所在行业景气情况等因素， 预判资产池未来现金流变动； 研究标的
证券发行条款，预测提前偿还率变化对标的证券平均久期及收益率曲线的影响，
同时密切关注流动性变化对标的证券收益率的影响， 在严格控制信用风险暴露程
度的前提下， 通过信用研究和流动性管理， 选择风险调整后收益较高的品种进行
投资。
3、风险资产投资策略
（1 ）股票投资策略
本基金通过自下而上的公司基本面全面分析， 并以前瞻性的投资视角， 精选
优质价值型股票进行重点投资。
1）价值型股票初选
本基金基于宏观经济、行业趋势、公司经营以及证券市场运行的深入研究，
选取市盈率（P/E） 、市净率（P/B） 、市价现金流比（P/CF） 、市价股息比（P/D）招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-17
等指标， 通过对上市公司各定量指标的纵向分析与横向比较， 选择具有综合比较
优势、价值被相对低估的上市公司股票构成价值型股票投资初选对象。
2）公司价值动态增长分析
公司经营受到内部、 外部多重因素的影响， 任何 因素的变化都会引起公司价
值的变动， 因此， 科学、 客观地把握公司价值的动态增长是分析并判断股票投资
价值的核心。
公司价值增长以建立在核心业务基础之上的企业增长为基础， 背后的驱动因
素则包括商业模式、 品牌和营销、 市场规模与技术创新、 产业政策、 经营团队和
管理水平等， 并最终体现为销售收入、 利润和投资资本报酬率等各类绩效指标的
增长。 具备核心业务基础的公司需要具有四个方面的特征， 即市场份额领先、 盈
利能力较强、具有较强的抗竞争能力和稳固的财务基础。
本基金将从运用定性与定量相结合的分析方法， 考察上市公司核心业务的增
长及其经营 绩效， 并通过对驱动公司价值增长各因素的分析与评判， 考察公司价
值增长的持续性。 具体来说， 具有以下综合优势的优质上市公司将构成本基金的
重点投资对象：
○
1
主营业务突出，公司的业务与经营符合国家产业政策或产业升级方向；
○
2
产品或服务具有足够的市场容量与规模， 良好的市场品牌形象， 市场份额
领先；
○
3
优秀的管理团队， 清晰的公司发展战略， 勇于进行管理创新， 具有良好的
资源获取和资源整合能力；
○
4
建立在核心业务基础上的技术创新、产品或服务创新、市场创新；
○
5
良好的盈利增长能力，财务稳健。
3）公司基本面分析
在对上市公司进行相对价值比较和公司价值增长趋势分析的过程中， 全面的
公司基本面分析将贯穿其中。
公司基本面分析的主要内容包括价值评估、 成长性评估、 现金流预测和行业
环境评估等。 基本面分析的目的是从定性和定量两个方面考量行业竞争趋势、 短
期和长期内公司现金流增长的主要驱动因素， 业务发展的关键点等， 进而做出明
确的公司评价和投资建议。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-18
（2 ）权证投资策略
本基金通过对权证标的证券基本面的研究， 采取市场公认的权证定价模型寻
求其合理的价格水平，作为基金投资权证的主要依据。
（二 ）投资决策流程
1、决策依据
（1 ）国家有关法律、法规和《基金合同》的规定；
（2 ）以维护基金份额持有人利益为基金投资决策的准则；
（3 ）国 内宏观 经济发 展态势、 微观经 济运行 环境、证 券市场 走势、 政策指
向及全球经济因素分析。
2、投资管理程序
（1 ）本基 金管理 人每 月定期召开 资产配 置会 议，讨论基 金的资 产组 合以及
个股配置，形成资产配置建议，会议参加人员为全体投资研究团队。
（2 ）投资 决策委 员会 在基金合同 规定的 投资 框架下，确 定基金 资产 配置方
案，并审批重大单项投资决定。
（3 ）基金 经理在 投资 决策委员会 的授权 下， 根据本基金 的资产 配置 要求，
参考资产配置会议、 投资研究联席会议讨论结果， 制定基金的投资策略， 在其权
限范围内进行基金的日常投资组合管理工作。
（4 ）金融 工程分 析师 运用风险监 测模型 以及 各种风险监 控指标 ，对 指数化
投资的偏差风险和流动性风险进行测算， 并提供数量化风险分析报告， 行业分析
师对标的指数成分股中基本面情况及时提供研究报告。
（5 ）基金 经理根 据量 化风险分析 报告， 在追 求相关度最 大 化和 跟踪 误差最
小化的目标下， 采取适当的方法控制与指数的偏差风险、 流动性风险、 降低交易
成本。
（三）投资组合限制
1、组合限制
基金的投资组合应遵循以下限制：
（1 ）本 基金 投资风 险 资产占基 金资 产 净值 的 比例不高 于 40% ；安全 资产占
基金资产 净值的比例不低于 60%；
（2 ）在 开放期 ， 保持 不低于基 金资产 净值 5 ％的现金 或者到 期日在 一年以招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-19
内的政府 债券 ， 在保本 周期内（ 保本周 期到期 日除外） ，本基 金不受 该比例的限
制 ；
（3 ） 本基金持有一家公司 发行 的证券， 其市值不超过基金资产净值的 10％；
（4 ）本 基金管 理人管 理的全部 基金持 有一家 公司发行 的证券 ，不超 过该证
券的10 ％；
（5 ）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3％；
（6 ） 本 基 金 管 理 人 管 理 的 全 部 基 金 持 有 的 同 一 权 证 ， 不 得 超 过 该 权 证 的
10 ％；
（7 ）本 基金在 任何交 易日买入 权证的 总金额 ，不得超 过上一 交易日 基金资
产净值的0.5％；
（8 ）本 基金投 资于同 一原始权 益人的 各类资 产支持证 券的比 例，不 得超过
基金资产净值的10％；
（9 ） 本 基 金 持 有 的 全 部 资 产 支 持 证 券 ， 其 市 值 不 得 超 过 基 金 资 产 净 值 的
20 ％；
（10） 本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例， 不得超过
该资产支持证券规模的 10％；
（11） 本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持
证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10％；
（12）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含BBB)的资产支持证券。
基金持有资产支持证券期间， 如果其信用等级下降、 不再符合投资标准， 应在评
级报告发布之日起3 个月内予以全部卖出；
（13） 基金财产参与股票发行申购， 本基金所申报的金额不超过本基金的总
资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公 司本次发行股票的总量；
（14） 本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基
金资产净值的40%， 债券回购最长期限为1 年，债券回购到期后不得展期 ；
（15） 保本周期内， 本 基金总资产不得超过基金净资产的 200%； 开放期内，
本基金总资产不得超过基金净资产的 140% ；
（16）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。
除上述另有约定外， 因证券市场波动、 上市公司合并、 基金规模变动、 股权招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-20
分置改革中支付对价等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规
定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交易 日内进行调整 ，但中国证监会规定
的特殊情形除外。法律法规另有规定的，从其规定 。
基金管理 人应 当自基 金 合同生效 之日 起 6 个 月内使基 金的 投资组 合 比例符
合基金合同的有关约定。 在上述期间内， 本基金的投资范围、 投资策略应当符合
基金合同的约定。 基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日
起开始。
法律法规或监管部门取消 或变更上述限制， 如适用于本基金， 基金管理人 在
履行适当程序后，则本基金投资不再受相关限制 或以变更后的规定为准 。
2、 禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：
（1 ）承销证券；
（2 ）违反规定向他人贷款或者提供担保 ；
（3 ）从事承担无限责任的投资；
（4 ）买卖其他基金份额，但是 中国证监会 另有规定的除外；
（5 ）向其基金管理人、基金托管人出资；
（6 ）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（7 ）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。
运用基金财产买卖基金管理人、 基金托管人及其控股股东、 实际控制人或者
与其有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销的证券， 或者从事其他重大
关联交易的， 应当符合基金的投资目标和投资策略， 遵循基金份额持有人利益优
先的原则， 防范利益冲突， 建立健全内部审批机制和评估机制， 按照市场公平合
理价格执行。 相关交易必须事先得到基金托管人的同意， 并按法律法规予以披露。
重大关联交易应提交基金管理人董事会审议， 并经过三分之二以上的独立董事通
过。 基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。
法律 、 行政法规或监管部门取消上述限制， 如适用于本基金， 基金管理人在
履行适当程序后， 则本基金投资不再受相关限制。
招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-21
九、基 金的业绩比较基准
本基金的业绩比较基准为：
（一年期银行定期存款 利率（税后）+0.5%）×2。
上述 “一年期银行定期存款税后收益率” 指当期保本周期起始日 （若为第一
个保本周期， 则为基金合同生效日） 中国人民银行公布并执行的一年期金融机构
人民币存款基准税后利率。
如果今后法律法规发生变化， 或者中国人民银行调整或停止该基准利率的发
布， 或者有更权威的、 更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出 ， 或者是市 场上
出现更加适合用于本基金的业绩比较基准的指数 时， 基金管理人可以根据本基金
的投资范围和投资策略， 确定变更基金的业绩比较基准。 业绩比较基准的变更需
经基金管理人与基金托管人协商一致。 基金管理人最迟应于新的业绩比较基准实
施前2 日在指定媒介上进行公告并报中国证监会备案， 而无需召开基金份额持有
人大会。
十、基 金的风险收益特征
本基金为保本混合型基金产品， 属证券投资基金中的低风险品种， 其预期风
险与预期收益率低于股票型基金、 非保本的混合型基金， 高于货币市场基金和债
券型基金。
投资者投资于保本基金并不等于将资金作为存款放在银行或存款类金融机
构，保本基金在极端情况下仍然存在本金损失的风险。
十一、 基金投资组合报告
基金管理人的董事会 及 董事保证所载资料不 存 在虚假记载、误导性 陈 述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 11 月
18 日复核 了本报 告中 的财务指 标、净 值表现 和投资组 合报告 等内容 ，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-22
本投资组合报告所载数据截至 2016 年 9 月 30 日，本报告中所列财务数据
未经审计。 以下内容摘自本基金第 3 季度报告：
1、报告期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 47,179,251.14 6.08
其中：股票 47,179,251.14 6.08
2 基金投资 － －
3 固定收益投资 652,608,781.60 84.15
其中：债券 652,608,781.60 84.15
资产支持证券 － －
4 贵金属投资 － －
5 金融衍生品投资 － －
6 买入返售金融资产 60,000,210.00 7.74
其中：买断式回购的买入返售金融资产 － －
7 银行存款和结算备付金合计 3,240,770.74 0.42
8 其他资产 12,531,464.25 1.62
9 合计 775,560,477.73 100.00
2、报告期末按行业分类的股票投资组合
行业类别 公允价值 （元）
占基金资产净值比
例（%）
A 农、林、牧、渔业 － －
B 采矿业 5,929,200.00 0.77
C 制造业 3,394,909.69 0.44
D 电力、 热力、 燃气及水生产和供应业 7,315,000.00 0.95
E 建筑业 24,510.48 －
F 批发和零售业 13,412,547.63 1.73
G 交通运输、仓储和邮政业 3,086,000.00 0.40
H 住宿和餐饮业 － －
I 信息传输、软件和信息技术服务业 34,769.60 －
J 金融业 13,982,313.74 1.81
K 房地产业 － －
L 租赁和商务服务业 － －
M 科学研究和技术服务业 － －
N 水利、环境和公共设施管理业 － －
O 居民服务、修理和其他服务业 － －
P 教育 － －
Q 卫生和社会工作 － － 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-23
R 文化、体育和娱乐业 － －
S 综合 － －
合计 47,179,251.14 6.10
3、报告期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序前十名股票 投资明细
序
号
股票代码 股票名称 数量（股）
公允价值
(元)
占 基 金 资 产 净 值 比
（％）
1 600016 民生银行 1,500,000 13,890,000.00 1.80
2 601933 永辉超市 3,000,000 13,380,000.00 1.73
3 600900 长江电力 550,000 7,315,000.00 0.95
4 600028 中国石化 1,220,000 5,929,200.00 0.77
5 600887 伊利股份 200,000 3,222,000.00 0.42
6 601006 大秦铁路 320,000 2,028,800.00 0.26
7 600377 宁沪高速 120,000 1,057,200.00 0.14
8 600908 无锡银行 8,902 92,313.74 0.01
9 603816 顾家家居 2,838 69,985.08 0.01
10 603313 恒康家居 3,371 51,947.11 0.01
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 － －
2 央行票据 － －
3 金融债券 130,864,000.00 16.92
其中：政策性金融债 130,864,000.00 16.92
4 企业债券 209,237,654.10 27.05
5 企业短期融资券 250,423,000.00 32.37
6 中期票据 61,869,000.00 8.00
7 可转债 215,127.50 0.03
8 同业存单 － －
9 其他 － －
10 合计 652,608,781.60 84.36
5、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序
号
债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
(%)
1 160210 16 国开 10 1,000,000 100,390,000.00 12.98
2 136003 15 如意债 600,000 61,482,000.00 7.95
3 101564046 15 银川通联 MTN001 500,000 51,530,000.00 6.66
4 136645 16 百隆 01 500,000 49,975,000.00 6.46 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-24
5 011698390 16 振华石油 SCP001 500,000 49,885,000.00 6.45
6、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前十 名资产 支持证
券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前五 名贵金 属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前五 名权证 投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
9、 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有股指期货。
10、 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
11、 投资组合报告附注
（1） 本报告期内未发现基金投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调
查，未发现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
（2） 基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内的股票。
（3）其他资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 68,889.62
2 应收证券清算款 －
3 应收股利 －
4 应收利息 12,462,574.63
5 应收申购款 －
6 其他应收款 －
7 待摊费用 －
8 其他 －
9 合
计 12,531,464.25
（4）本基金本报告期末处于转股期的可转换债券
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-25
（5）本基金本报告 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分
的
公允价值
占基金资产
净值比例（%）
流通受限
情况
说明
1 600887 伊利股份 3,222,000.00 0.42
重要事项
未公告
（6）投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
十二、 基金的业绩
基金管理人依照恪尽 职 守、诚实信用、谨慎 勤 勉的原则管理和运用 基 金财
产， 但不保证基金一定盈利， 也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不代表其 未
来表现。 投资有风险， 投 资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本 基金合同生效日 为 2015 年 10 月 23 日，基 金业绩数据截止至 2016 年 9
月30 日。
基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值
收益
率①
净值收
益率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
2015/10/23-2015/
12/31
0.88% 0.12% 0.78% 0.01% 0.10% 0.11%
2016/01/01-2016/
09/30
3.72% 0.10% 3.02% 0.01% 0.70% 0.09%
自基金合 同生效
日起至今
2015/10/23-2016/
09/30
4.63% 0.10% 3.82% 0.01% 0.81% 0.09%
招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-26
十 三、 基金费用与税收
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金的销售服务费；
4、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5、 《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
6、基金份额持有人大会费用；
7、基金的证券交易费用；
8、基金的银行汇划费用；
9、基金的开户费用、账户维护费用；
10、 按照国家有关规定和 《基金合同》 约定， 可以在基金财产中列支的其他
费用。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的 管理 费按前 一 日基金资 产净 值的 0.5%年费率 计提 。管理 费 的计算
方法如下：
H＝ E×0.5%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算， 逐日累计至每月月末， 按月支付， 由基金管理人向基
金托管人发送基金管理费划款指令， 基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从
基金财产 中一次 性支付 给基金管 理人 。 若遇法 定节假日 、公休 假等, 支付日期顺
延。 本基金在开放期间（除保本周期到期日）不收取管理费。
2、基金托管人的托管费
本基金的 托管 费按前 一 日基金资 产净 值的 0.1%的年费 率计 提。托 管 费的计
算方法如下：
H＝ E×0.1%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-27
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算， 逐日累计至每月月末， 按月支付， 由基金管理人向基
金托管人发送基金托管费划款指令， 基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从
基金财产 中一次 性支取 。若遇法 定节假 日、公 休日等, 支付日 期顺延 。 本基金在
开放期间（除保本周期到期日）不收取托管费。
3、基金的销售服务费
在通常情 况下 ，基金 的 销售服务 费按 前一日 基 金资产净 值的 0.2%年 费率计
提。计算方法如下：
H＝E×0.2%÷当年天数
H 为每日应计提的基金销售服务费
E 为前一日基金资产净值
销售服务费每日计算， 逐日累计至每月月末， 按月支付， 由基金管理人向基
金托管人发送销售服务费划款指令， 基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从
基金财产中一次性 支取 。 若遇法定节假日、 公休日等， 支付日期顺延。 本基金在
开放期间（除保本周期到期日）不收取销售服务费
上述 “一、 基金费用的种类中第 4－10 项费用 ”， 根据有关法规及相应协议
规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付 。
（三）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金 管理人 和基金 托管人因 未履行 或未完 全履行义 务导致 的费用 支出或
基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、 《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他 根据相 关法律 法规及中 国证监 会的有 关规定不 得列入 基金费 用的项
目。
（四 ）基金管理费 、基金托管费和基金销售服务费 的调整
基金管理人和基金托管人可协商酌情降低基金管理费 率、 基金托管费 率和基
金销售服务费 率， 此项调整不需要基金份额持有人大会决议通过。 基金管理人必
须最迟于新的费率实施日前按照 《信息披露办法》 的规定 在指定媒介上刊登公告。 招募说 明书 （更 新 ） 摘要
5-28
（五 ）基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体， 其纳税义务按国家税收法律、 法规执
行。
十四、 对招募说明书更新 部分的说明
本基金管理人依据《基金法》 、 《运作办法》 、 《销售办法》 、 《信息披露办法》
及其它有关法律法规的要求, 结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，
对本基金管理人于2016年6月6日公告的 《天弘鑫安宝保本混合型证券投资基金 招
募说明书》进行了更新,主要更新的内容如下：
1、更新了“重要提示”中相关 内容；
2、更新了 “ 三、基金管理人 ” 中相关内容 ；
3、更新了 “ 四、基金托管人 ” 中相关内容 ；
4、更新了 “ 五、相关服务机构 ” 中相关内容 ；
5、 更新了“ 十一 、基金投资组合报告 ” 相关内容，该部分内容均按有关规定
编制 ，并经托管人复核 ；
６、 更新了“ 十二 、 基金 的业绩 ” 的相关内容， 该部分内容均按有关规定编制，
并经托管人复核 ；
７、 更新了“ 二十 四、 其他应披露的事项 ” ， 披露了自上次内容更新截止日 至
本次内容更新截止日期间涉及本基金及基金管理人的相关公告 。
天弘基金管理有限公司
二〇一 六年十二月六日
