广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
广发安心回报混合型 证券投资基金
招募说明书【更新】摘要
2016 年 2 号
基 金 管 理 人 ： 广 发 基 金 管 理 有 限 公 司
基金托管人： 中国民生 银行股 份 有 限 公 司
时 间 ： 二 〇 一 六 年 十二 月 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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【 重 要 提 示】
本基金 于2015年4月17日经中国证监会证监许可[2015]652号文准予募集注册。
本基金 管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。
本 招 募 说 明书 经 中 国 证监 会 注册，但 中 国 证 监会 对 本 基 金募 集 的 注册 ， 并 不 表 明其 对 本
基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
投资有风险，投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本招募说明书。
基金管理人管理的其他基金的业绩不构成对本基金业绩表现的保证。
基 金 管 理 人依 照 恪 尽 职守 、 诚 实 信用 、 谨 慎 勤勉 的 原 则 管理 和 运 用 基金 财 产 ， 但不 保 证
基金一定盈利，也不保证最低收益。
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投资
本基金前，需充分了解本基金的产品特性，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政
治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系
统性风险，由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理人在基金管理实
施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等。
本基金可投资中小企业私募债券，其发行人是非上市中小微企业，发行方式为面向特定
对象的私募发行。当基金所投资的中小企业私募债券之债务人出现违约，或在交易过程中发
生交收违约，或由于中小企业私募债券信用质量降低导致价格下降等，可能造成基金财产损
失。中小企业私募债券较传统企业债的信用风险及流动性风险更大，从而增加了本基金整体
的债券投资风险。
投资者在进行投资决策前，请仔细阅读本基金的《招募说明书》及《基金合同》。
本招募说明书(更新)所载内容截止日为2016年11月14日， 有关财务数据截止日为2016 年9
月30日,净值表现截止日为2016年6月30日。广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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第 一 部分
基金管理人
一、概况
1、名称：广发基金管理有限公司
2、住所：广东省珠海市横琴新区宝中路 3 号4004-56 室
3、办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31－33 楼
4、法定代表人：孙树明
5、设立时间：2003 年8 月5 日
6、电话：020-83936666
全国统一客服热线 ：95105828
7、联系人：段西军
8、注册资本：1.2688 亿元人民币
9、 股权结构： 广发证券股份有限公司 （以下简称 “广发证券” ） 、 烽火通信科技股份有 限
公 司 、 深 圳市 前 海 香 江金 融 控 股 集团 有 限 公 司、 康 美 药 业股 份 有 限 公司 和 广 州 科技 金 融 创 新
投 资 控 股 有 限 公 司 ， 分 别 持 有 本 基 金 管 理 人 51.135 ％、15.763 ％、15.763 ％、9.458 ％和
7.881％的股权。
二 、 主 要 人员 情 况
1、董事会成员
孙 树 明 ： 董事 长 ， 男 ，经 济 学 博 士， 高 级 经 济师 。 兼 任 广发 证 券 股 份有 限 公 司 董事 长 、
执 行 董 事 、党 委 书 记 ， 中 国 注 册 会计 师 协 会 道德 准 则 委 员会 委 员 ， 中国 资 产 评 估协 会 常 务 理
事 ， 上 海 证券 交 易 所 第三 届 理 事 会理 事 ， 上 海证 券 交 易 所第 一 届 上 市咨 询 委 员 会委 员 ， 广 东
金 融 学 会 副会 长 ， 广 东省 预 算 腐 败工 作 专 家 咨询 委 员 会 财政 金 融 运 行规 范 组 成 员， 中 证 机 构
间 报 价 系 统股 份 有 限 公司 副 董 事 长。 曾 任 财 政部 条 法 司 副处 长 、 处 长， 中 国 经 济开 发 信 托 投
资 公 司 总 经理 办 公 室 主任 、 总 经 理助 理 ， 中 共中 央 金 融 工作 委 员 会 监事 会 工 作 部副 部 长 ， 中
国银河证券有限公司监事会监事，中国证监会会计部副主任、主任等职务。
林 传 辉 ： 副董 事 长 ， 男， 大 学 本 科学 历 ， 现 任广 发 基 金 管理 有 限 公 司总 经 理 ， 兼任 广 发
国 际 资 产 管理 有 限 公 司董 事 长 ， 瑞元 资 本 管 理有 限 公 司 董事 长 ， 中 国基 金 业 协 会创 新 与 战 略
发 展 专 业 委员 会 委 员 、资 产 管 理 业务 专 业 委 员会 委 员 ， 深圳 证 券 交 易所 第 三 届 上诉 复 核 委 员
会 委 员 。 曾任 广 发 证 券投 资 银 行 总部 北 京 业 务总 部 总 经 理、 投 资 银 行总 部 副 总 经理 兼 投 资 银广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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行上海业务总部副总经理、投资银行部常务副总经理，瑞元资本管理有限公司总经理。
孙 晓 燕 ： 董事 ， 女 ， 硕士 ， 现 任 广发 证 券 副 总裁 、 财 务 总监 ， 兼 任 广发 控 股 （ 香港 ） 有
限 公 司 董 事， 证 通 股 份有 限 公 司 监事 ， 监 事 长。 曾 任 广 东广 发 证 券 公司 投 资 银 行部 经 理 、 广
发 证 券 有 限责 任 公 司 财务 部 经 理 、财 务 部 副 总经 理 、 投 资自 营 部 副 总经 理 、 广 发基 金 管 理 有
限公司财务总监、副总经理。
戈 俊 ： 董 事， 男 ， 管 理学 硕 士 ， 高级 经 济 师 ，现 任 烽 火 通信 科 技 股 份有 限 公 司 总裁 ， 兼
任南京烽火星空通信发展有限公司董事 。 曾任烽火通信科技股份有限公司证券部总经理助理、
财务部总经理助理、财务部总经理、董事会秘书、财务总监、副总裁。
翟 美 卿 ： 董事 ， 女 ， 工商 管 理 硕 士， 现 任 深 圳香 江 控 股 股份 有 限 公 司董 事 长 ， 南方 香 江
集 团 董 事 长， 香 江 集 团有 限 公 司 总裁 。 兼 任 全国 政 协 委 员 ， 全 国 妇 联常 委 ， 中 国女 企 业 家 协
会 副 会 长 ，广 东 省 妇 联副 主 席 ， 广东 省 工 商 联副 主 席 ， 广东 省 女 企 业家 协 会 会 长， 香江社会
救 助 基 金 会主 席 ， 深 圳市 深 商 控 股集 团 股 份 有限 公 司 董 事， 广 东 南 粤银 行 董 事 ，深 圳 龙 岗 国
安村镇银行董事。
许 冬 瑾 ： 董事 ， 女 ， 工商 管 理 硕 士， 主 管 药 师， 现 任 康 美药 业 股 份 有限 公 司 副 董事 长 、
副 总 经 理 ，兼 任 中 国 中药 协 会 中 药饮 片 专 业 委员 会 专 家 ，全 国 中 药 标准 化 技 术 委员 会 委 员 ，
全 国 制 药 装备 标 准 化 技术 委 员 会 中药 炮 制 机 械分 技 术 委 员会 副 主 任 委员 ， 国 家 中医 药 行 业 特
有 工 种 职 业技 能 鉴 定 工作 中 药 炮 制与 配 置 工 专业 专 家 委 员会 副 主 任 委员 ， 广 东 省中 药 标 准 化
技术委员会副主任委员等。 曾任广东省康美药业有限公司副总经理。
董 茂 云 ： 独立 董 事 ， 男， 法 学 博 士， 教 授 ， 博士 生 导 师 ，现 任 复 旦 大学 教 授 ， 兼任 宁波
大 学 特 聘 教授 ， 上 海 四维 乐 马 律 师事 务 所 兼 职律 师 ， 绍 兴银 行 独 立 董事 ， 海 尔 施生 物 医 药 股
份有限公司独立董事 。曾任复旦大学法律系副主任，复旦大学法学院副院长。
姚 海 鑫 ： 独立 董 事 ， 男， 经 济 学 博士 、 教 授 、博 士 生 导 师， 现 任 辽 宁大 学 新 华 国际 商 学
院 教 授 ， 兼任 东 北 制 药（ 集 团 ） 股份 有 限 公 司及 沈 阳 化 工股 份 有 限 公司 独 立 董 事。 曾任辽宁
大学工商管理学院副院长、 工商管理硕士 （MBA） 教育中心副主任、 计财处处长、 学科建设 处
处长、发展规划处处长、 新华国际商学院党总支书记 。
罗 海 平 ： 独立 董 事 ， 男， 经 济 学 博士 ， 现 任 中华 联 合 财 产保 险 股 份 有限 公 司 董 事长 ， 兼
任 中 华 联 合保 险 控 股 股份 有 限 公 司常 务 副 总 裁。 曾 任 中 国人 民 保 险 公司 荆 州 市 分公 司 经 理 、
湖 北 省 分 公司 业 务 处 长、 湖 北 省 国际 部 总 经 理、 汉 口 分 公司 总 经 理 ，太 平 保 险 湖北 分 公 司 总
经 理 、 总 经理 助 理 、 副总 经 理 兼 纪委 书 记 ， 民安 保 险 （ 中国 ） 有 限 公司 副 总 裁 ，阳 光 财 产 保
险股份有限公司总裁， 阳光保险集团执行委员会委员， 中华联合财产保险股份有限公司总裁 。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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2、监事会成员
符 兵 ： 监 事会 主 席 ， 男， 西 方 经 济学 硕 士 ， 经济 师 。 曾 任广 东 物 资 集团 公 司 计 划处 副 科
长 ， 广 东 发展 银 行 广 州分 行 世 贸 支行 行 长 、 总行 资 金 部 处长 ， 广 发 基金 管 理 有 限公 司 广 州 分
公 司 总 经 理、 市 场 拓 展部 副 总 经 理、 市 场 拓 展部 总 经 理 、营 销 服 务 部总 经 理 、 营销 总 监 、 市
场总监。
匡 丽 军 ： 监事 ， 女 ， 工商 管 理 硕 士， 高 级 涉 外秘 书 ， 现 任广 州 科 技 金融 创 新 投 资控 股 有
限 公 司 工 会主 席 、 副 总经 理 。 曾 任广 州 科 技 房地 产 开 发 公司 办 公 室 主任 ， 广 州 屈臣 氏 公 司 行
政 主 管 ， 广州 市 科 达 实业 发 展 公 司办 公 室 主 任、 总 经 理 ， 广 州 科 技 风险 投 资 有 限公 司 办 公 室
主任、董事会秘书 。
吴 晓 辉 ： 监事 ， 男 ， 工学 硕 士 ， 现任 广 发 基 金管 理 有 限 公司 信 息 技 术部 总 经 理 ，兼 任 广
发基金分工会主席。曾任 广发证券电脑中心员工、副经理、经理 。
3、总经理及其他高级管理人员
林 传 辉 ： 总经 理 ， 男 ，大 学 本 科 学历 ， 兼 任 广发 国 际 资 产管 理 有 限 公司 董 事 长 ，瑞 元 资
本 管 理 有 限公 司 董 事 长， 中 国 基 金业 协 会 创 新与 战 略 发 展专 业 委 员 会委 员 ， 资 产管 理 业 务 专
业 委 员 会 委员 ， 深 圳 证券 交 易 所 第三 届 上 诉 复核 委 员 会 委员 。 曾 任 广发 证 券 投 资银 行 总 部 北
京 业 务 总 部总 经 理 、 投资 银 行 总 部副 总 经 理 兼投 资 银 行 上海 业 务 总 部副 总 经 理 、投 资 银 行 部
常务副总经理，瑞元资本管理有限公司总经理。
朱 平 ： 副 总经 理 ， 男 ，硕 士, 经 济师 。 曾 任 上海 荣 臣 集 团市 场 部 经 理、 广 发 证 券投 资 银
行部华南业务部副总经理、 基金科汇基金经理， 易方达基金管理有限公司投资部研究负责人，
广 发 基 金 管理 有 限 公 司总 经 理 助 理， 中 国 证 券监 督 管 理 委员 会 第 六 届创 业 板 发 行审 核 委 员 会
兼职委员。
易 阳 方 ： 副总 经 理 ， 男， 经 济 学 硕士 ， 经 济 师。 兼 任 广 发基 金 管 理 有限 公 司 投 资总 监 ，
广发聚丰混合 型 证 券 投资 基 金 基 金经 理 、 广 发聚 祥 灵 活 配置 混 合 型 证券 投 资 基 金基 金 经 理 、
广 发 稳 裕 保本 混 合 型 证券 投 资 基 金基 金 经 理 ，广 发 国 际 资产 管 理 有 限公 司 董 事 ，瑞 元 资 本 管
理 有 限 公 司董 事 。 曾 任广 发 证 券 投资 自 营 部 副经 理 ， 中 国证 券 监 督 管理 委 员 会 发行 审 核 委 员
会 发 行 审 核委 员 ， 广 发基 金 管 理 有限 公 司 投 资管 理 部 总 经理 、 总 经 理助 理 ， 广 发制 造 业 精 选
混合型证券投资基金基金经理。
段 西 军 ： 督察 长 ， 男 ，博 士 。 曾 在广 东 省 佛 山市 财 贸 学 校 、 广 发 证 券股 份 有 限 公司 、 中
国证券监督管理委员会广东监管局工作。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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邱 春 杨 ： 副总 经 理 ， 男， 经 济 学 博士 ， 瑞 元 资本 管 理 有 限公 司 董 事 。 曾 任 原 南 方证 券 资
产管理部产品设计人员， 广发基金管理有限公司机构理财部副总经理、 金融工程部副总经理、
产品总监、金融工程部总经理。
魏 恒 江 ： 副总 经 理 ， 男， 工 学 硕 士， 高 级 工 程师 。 兼 任 广东 证 券 期 货业 协 会 副 会长 及 发
展 委 员 会 委员 。 曾 在 水利 部 、 广 发证 券 股 份 有限 公 司 工 作， 历 任 广 发基 金 管 理 有限 公 司 上 海
分公司总经理、综合管理部总经理、总经理助理。
张 敬 晗 ： 副总 经 理 ， 女， 管 理 学 硕士 ， 兼 任 广发 国 际 资 产管 理 有 限 公司 副董事长 。曾 任
中国农业科学院助理研究员， 中国证监会培训中心、 监察局科员， 基金监管部副处长及处长 ，
私募基金监管部处长。
4、基金经理
代宇， 女， 中国籍， 金融学硕士，11 年基金业从业经历， 持有中国证券投资基金业从业
证书，2005 年7 月至2011 年6 月先后任广发基金管理有限公司固定收益部研究员及交易员、
国际业务部研究员 、 机构投资部专户投资经理， 2011 年7 月调入固定收益部任投资人员， 2011
年 8 月 5 日起任广发聚利债券基金的基金经理，2012 年 3 月 13 日起任广发聚财信用债券基
金的基金经理，2013 年6 月5 日至2015 年7 月23 日任广发聚鑫债券基金的基金经理，2013
年8 月21 日起任广发集利一年定期开放债券基金的基金经理，2015 年2 月17 日起任广发成
长优选混合基金的基金经理，2015 年 4 月 15 日起任广发聚惠混合基金的基金经理，2015 年
5 月 14 日 起任广发安泰回报混合基金和广发安心回报混合基金的基金经理，2015 年 5 月 27
日起任广发双债添利债券基金的基金经理， 2016 年 4 月26 日起任固定收益部副总经理， 2016
年7 月26 日起任广发安瑞回报混合基金的基金经理，2016 年8 月19 日起任广发安祥回报混
合基金的基金经理。
5、本基金投资采取集体决策制度，投资决策委员会成员的姓名及职务如下：
主 席 ： 公 司总 经 理 林 传辉 ； 成 员 ：公 司 副 总 经理 易 阳 方 ，权 益 投 资 总监 刘 晓 龙 ，权 益 投
资一部总经理李巍，研究发展部总经理孙迪，固定收益投资总监张芊。
上述人员之间均不存在近亲属关系。
三 、 基 金 管理 人 的 职 责
1、 依法募集基金， 办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办理基
金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；
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2、办理基金备案手续；
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资；
4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；
5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
6、编制季度、半年度和年度基金报告；
7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；
8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；
9、召集基金份额持有人大会；
10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；
11、 以基金管理人名义， 代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；
12、国务院证券监督管理机构规定的其他职责。
四 、 基 金 管理 人 承 诺
1、基金管理人承诺：
（1） 严格遵守 《基金法》 及其他相关法律法规的规定， 并建立健全内部控制制度， 采 取
有效措施，防止违反《基金法》及其他法律法规行为的发生；
（2） 根据基金合同的规定， 按照招募说明书列明的投资目标、 策略及限制进行基金资产
的投资。
2、 基金管理人严格按照法律、 法规、 规章的规定， 基金资产不得用于下列投资或者活动：
（1）将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；
（2）不公平地对待其管理的不同基金财产；
（3）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益；
（4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；
（5）法律法规以及中国证监会规定禁止的其他行为。
3、基金经理承诺：
（1） 依照有关法律、 法规和基金合同的规定， 本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最
大利益；
（2） 不利用职务之便为自己、 代理人、 代表人、 受 雇人或任何其他第三人谋取不当利益；
（3） 不泄漏在任职期间知悉的有关证券、 基金的商业秘密、 尚未依法公开的基金投资内广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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容、基金投资计划等信息；
（4）不协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易。
五 、 基 金 管理 人 的 内 部控 制 制 度
基 金 管 理 人的 内 部 风 险控 制 制 度 包括 内 部 控 制大 纲 、 基 本管 理 制 度 、部 门 业 务 规章 等 。
内 部 控 制 大纲 是 对 公 司章 程 规 定 的内 控 原 则 的细 化 和 展 开， 对 各 项 基本 管 理 制 度的 总 揽 和 指
导 。 内 部 控制 大 纲 明 确了 内 部 控 制目 标 和 原 则、 内 部 控 制组 织 体 系 、内 部 控 制 制度 体 系 、 内
部 控 制 环 境、 内 部 控 制措 施 等 。 基本 管 理 制 度包 括 风 险 控制 制 度 、 基金 投 资 管 理制 度 、 基 金
绩 效 评 估 考核 制 度 、 集中 交 易 制 度、 基 金 会 计制 度 、 信 息披 露 制 度 、信 息 系 统 管理 制 度 、 员
工 保 密 制 度、 危 机 处 理制 度 、 监 察稽 核 制 度 等。 部 门 业 务规 章 是 在 基本 管 理 制 度的 基 础 上 ，
对各部门的主要职责、岗位设置、工作要 求、业务流程等的具体说明。
根据基金管理业务的特点，公司设立顺序递进、权责统一、严密有效的四道内控防线：
1、建立以各岗位目标责任制为基础的第一道监控防线。各岗位均制定明确的岗位职责，
各 业 务 均 制定 详 尽 的 操作 流 程 ， 各岗 位 人 员 上岗 前 必 须 声明 已 知 悉 并承 诺 遵 守 ，在 授 权 范 围
内承担各自职责。
2、 建立相关部门、 相关岗位之间相互监督的第二道监控防线。 公司在相关部门、 相关岗
位 之 间 建 立重 要 业 务 处理 凭 据 传 递和 信 息 沟 通制 度 ， 后 续部 门 及 岗 位对 前 一 部 门及 岗 位 负 有
监督的责任。
3、 建立以监察稽核部对各岗位、 各部门、 各机构、 各项业务全面 实施监督反馈的第三道
监控防线。 监察稽核部属于内核部门， 直接接受总经理的领导， 独立于其他部门和业务活动，
对内部控制制度的执行情况实行严格的检查和监督。
4、 建立以合规审核委员会及督察长为核心， 对公司所有经营管理行为进行监督的第四道
监控防线。广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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第 二 部分
基金托管人
一、基本情况
名称：中国民生银行股份有限公司（以下简称“中国民生银行”）
住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人：洪崎
成立时间：1996 年2 月7 日
基金托管业务批准文号：证监基金字［2004］101 号
组织形式：其他股份有限公司（上市）
注册资本：28,365,585,227 元人民币
存续期间：持续经营
电话：010-58560666
联系人：罗菲菲
中国民生银行于 1996 年 1 月 12 日在北京正式成立，是我国首家主要由非公有制企业入
股 的 全 国 性股 份 制 商 业银 行 ， 同 时又 是 严 格 按照 《 公 司 法》 和 《 商 业银 行 法 》 建立 的 规 范 的
股 份 制 金 融企 业 。 多 种经 济 成 份 在中 国 金 融 业的 涉 足 和 实现 规 范 的 现代 企 业 制 度， 使 中 国 民
生 银 行 有 别于 国 有 银 行和 其 他 商 业银 行 ， 而 为国 内 外 经 济界 、 金 融 界所 关 注 。 中国 民 生 银 行
成 立 二 十 年来 ， 业 务 不断 拓 展 ， 规模 不 断 扩 大， 效 益 逐 年递 增 ， 并 保持 了 快 速 健康 的 发 展 势
头。
2000 年12 月19 日， 中国民生银行 A 股股票 （600016 ） 在上海证券交易所挂牌上市。 2003
年 3 月 18 日，中国民生银行 40 亿可转换公司债券在上交所正式挂牌交易。2004 年 11 月 8
日， 中国民生银行通过银行间债券市场成功发行了 58 亿元人民币次级债券， 成为中国第一家
在全国银行间债券市场成功私募发行次级债券的商业银行。2005 年10 月26 日， 民生银行成
功 完 成 股 权分 置 改 革 ，成 为 国 内 首家 完 成 股 权分 置 改 革 的商 业 银 行 ，为 中 国 资 本市 场 股 权 分
置改革提供了成功范例。 2009 年11 月26 日，中国民生银行在香港交易所挂牌上市。
中 国 民 生 银行 自 上 市 以来 ， 按 照 “团 结 奋 进 ，开 拓 创 新 ，培 育 人 才 ；严 格 管 理 ，规 范 行
为，敬业守 法 ； 讲 究 质量 ， 提 高 效益 ， 健 康 发展 ” 的 经 营发 展 方 针 ，在 改 革 发 展与 管 理 等 方
面 进 行 了 有益 探 索 ， 先后 推 出 了 “大 集 中 ” 科技 平 台 、 “两 率 ” 考 核机 制 、 “ 三卡 ” 工 程 、广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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独 立 评 审 制度 、 八 大 基础 管 理 系 统、 集 中 处 理商 业 模 式 及事 业 部 改 革等 制 度 创 新， 实 现 了 低
风险、快增长、高效益的战略目标，树立了充满生机与活力的崭新的商业银行形象。
2009 年6 月， 民生银行在 “2009 年中国本土银行网站竞争力评测活动” 中获 2009 年中
国本土银行网站“最佳服务质量奖”。
2009 年9 月， 在大连召开的第二届中国中小企业融资论坛上， 中国民生银行被评为 “2009
中 国 中 小 企业 金 融 服 务十 佳 机 构 ”。 在 “ 第 十届 中 国 优 秀财 经 证 券 网站 评 选 ” 中， 民 生 银 行
荣膺“最佳安全性能奖”和“2009 年度最佳银行网站”两项大奖。
2009 年11 月21 日， 在第四届 “21 世纪亚洲金融年会” 上， 民生 银行被评为 “2009 年?
亚洲最佳风险管理银行”。
2009 年 12 月 9 日,在 由《理财周报》主办的“2009 年第二届最受尊敬银行评选暨 2009
年第三届中国最佳银行理财产品评选”中，民生银行获得了“2009 年中国最受尊敬银行”、
“最佳服务私人银行”、“2009 年最佳零售银行”多个奖项。
2010 年 2 月 3 日，在 “卓越 2009 年度金融理财排行榜”评选活动中，中国民生银行一
流的电子银行产品和服务获得了专业评测公司、 网友和专家的一致好评， 荣获卓越 2009 年度
金融理财排行榜“十佳电子银行”奖。
2010 年 10 月，在经济观察报主办的“2009 年度中国最佳银行评选”中，民生银行获得
评委会奖—— “ 中 国 银行 业 十 年 改革 创 新 奖 ”。 这 一 奖 项是 评 委 会 为表 彰 在 公 司治 理 、 激 励
机 制 、 风 险管 理 、 产 品创 新 、 管 理架 构 、 商 业模 式 六 个 方面 创 新 表 现卓 著 的 银 行而 特 别 设 立
的。
2011 年 12 月，在由中国金融认证中心（CFCA ）联合近 40 家成员行共同举办的 2011 中
国 电 子 银 行年 会 上 ， 民生 银 行 荣 获“2011 年 中 国 网 上 银行 最 佳 网 银安 全 奖 ” 。这 是 继 2009
年、2010 年荣获 “中国网上银行最佳网银安全奖” 后， 民生银行第三次获此殊荣， 是第三方
权威安全认证机构对民生银行网上银行安全性的高度肯定。
2012 年6 月20 日， 在国际经济高峰论坛上,民生银行贸易金融业务以其 2011-2012 年度
的出色业绩和产品创新最终荣获 “2012 年中国卓越贸易金融银行” 奖项。 这也是民生银行继
2010 年荣获英国 《金融时报》 “ 中国银行业成就奖 —最佳贸易金融银行奖” 之后第三次获此
殊荣。
2012 年11 月29 日，民生银行在《The Asset》杂志举办的 2012 年度AAA 国家奖项评选
中获得“中国最佳银行-新秀奖”。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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2013 年度,民 生 银 行 荣获 中 国 投 资协 会 股 权 和创 业 投 资 专业 委 员 会 年度 中 国 优 秀股 权 和
创业投资中介机构“最佳资金托管银行”及由 21 世纪 传媒颁发的 2013 年 PE/VC 最佳金融服
务托管银行奖。
2013 年荣获中国内部审计协会民营企业内部审计优秀企业。
在第八届“21 世 纪 亚洲 金 融 年 会” 上 ， 民 生银 行 荣 获 “2013 ? 亚 洲最 佳 投 资 金融 服 务 银
行”大奖。
在“2013 第五届卓越竞争力金融机构评选” 中， 民生银行荣获 “2013 卓越竞争力品牌建
设银行”奖。
在 中 国 社 科院 发 布 的 《中 国 企 业 社会 责 任 蓝 皮书 （2013 ）》 中 ， 民 生银 行 荣 获 “中 国 企
业 上 市 公 司社 会 责 任 指数 第 一 名 ”、 “ 中 国 民营 企 业 社 会责 任 指 数 第一 名 ” 、 “中 国 银 行 业
社会责任指数第一名”。
在 2013 年第十届中国最佳企业公民评选中，民生银行荣获“2013 年度中国最佳企业公
民大奖”。
2013 年还获得年度品牌金博奖“品牌贡献奖”。
2014 年获评中国银行业协会“最佳民生金融奖 ”、“年度公益慈善优秀项目奖”。
2014 年荣获 《亚洲企业管治》 “第四届最佳投资者关系公司 ”大奖和“2014 亚洲企业管
治典范奖” 。
2014 年被英国《金融时报》、《博鳌观察》联合授予 “亚洲贸易金融创新服务”称号。
2014 年还荣获 《亚洲银行家》 “中国最佳中小企业贸易金融银行奖 ”， 获得 《21 世纪经
济 报 道 》 颁发 的 “ 最 佳资 产 管 理 私人 银 行 ” 奖， 获 评 《 经济 观 察 》 报 “ 年 度 卓 越私 人 银 行 ”
等。
2015 年度， 民生银行在 《金融理财》 举办的2015 年度金融理财金貔貅奖评选中荣获 “ 金
牌创新力托管银行奖”。
2015 年度， 民生银行荣获 《EUROMONEY 》2015 年度 “中国 最佳实物黄金投资银行” 称号 。
2015 年度， 民生银行连续第四次获评 《企业社会责任蓝皮书 （2015） 》 “中国银行业社
会责任发展指数第一名”。
2015 年度， 民生银行在 《经济观察报》 主办的 2014-2015 年度中国卓越金融奖评选中荣
获“年度卓越创新战略创新银行”和“年度卓越直销银行”两项大奖。
二、主要人员情况 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-12
杨春萍： 女， 北京大学本科、 硕士。 资产托管部副总经理。 曾就职于中国投资银行总行 ，
意 大 利 联 合信 贷 银 行 北京 代 表 处 ，中 国 民 生 银行 金 融 市 场部 和 资 产 托管 部 。 历 任中 国 投 资 银
行 总 行 业 务经 理 ， 意 大利 联 合 信 贷银 行 北 京 代表 处 代 表 ，中 国 民 生 银行 金 融 市 场部 处 长 、 资
产 托 管 部 总经 理 助 理 、副 总 经 理 等职 务 。 具 有近 三 十 年 的金 融 从 业 经历 ， 丰 富 的外 资 银 行 工
作经验，具有广阔的视野和前瞻性的战略眼光。
三、基金托管业务经营情况
中国民生银行股份有限公司于 2004 年7 月9 日获得基金托管资格， 成为 《中华人民共和
国 证 券 投 资基 金 法 》 颁布 后 首 家 获批 从 事 基 金托 管 业 务 的银 行 。 为 了更 好 地 发 挥后 发 优 势 ，
大 力 发 展 托管 业 务 ， 中国 民 生 银 行股 份 有 限 公司 资 产 托 管部 从 成 立 伊始 就 本 着 充分 保 护 基 金
持 有 人 的 利益 、 为 客 户提 供 高 品 质托 管 服 务 的原 则 ， 高 起点 地 建 立 系统 、 完 善 制度 、 组 织 人
员。 资产托管部目前共有员工 70 人， 平均年龄36 岁，100%员工拥有大学本科以上学历，80%
以上员工具有硕士以上文凭。基金业务人员 100%都具有基金从业资格。
中 国 民 生 银行 坚 持 以 客户 需 求 为 导向 ， 秉 承 “诚 信 、 严 谨、 高 效 、 务实 ” 的 经 营理 念 ，
依 托 丰 富 的资 产 托 管 经验 、 专 业 的托 管 业 务 服务 和 先 进 的托 管 业 务 平台 ， 为 境 内外 客 户 提 供
安全、 准确、 及时、 高 效的专业托管服务。 截至 2016 年9 月30 日， 中国民生银行已托管115
只证券投资基金， 托管的证券投资基金总净值达到 2669.46 亿元。 中国民生银行于2007 年推
出 “托付民生· 安享财富” 托管业务品牌， 塑造产品创新、 服务专业、 效益优异、 流程先进 、
践 行 社 会 责任 的 托 管 行形 象 ， 赢 得了 业 界 的 高度 认 可 和 客户 的 广 泛 好评 ， 深 化 了与 客 户 的 战
略合作。 自 2010 年至今， 中国民生银行荣获 《金融理 财》 杂志颁发的 “最具潜力托管银行” 、
“最佳创新托管银行” 和 “金牌创新力托管银行” 奖， 荣 获 《21 世纪经济报道》 颁发的 “ 最
佳金融服务托管银行”奖。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-13
第 三 部分
相 关 服 务 机构
一 、 基 金 份额 发 售 机 构
1、直销机构
本 公 司 通 过在 广 州 、 北京 、 上 海 设立 的 分 公 司及 本 公 司 网上 交 易 系 统为 投 资 者 办理 本 基
金的开户、认购等业务：
（1）广州分公司
地址：广州市海珠区琶洲大道东 3 号保利国际广场南塔 17 楼
直销中心电话：020-89899073
传真：020-89899069
020-89899070
（2）北京分公司
地址：北京市西城区宣武门外大街甲 1 号环球财讯中心 D 座11 层
电话：010-68083368
传真：010-68083078
（3）上海分公司
地址： 中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴东路 166 号905-10 室
电话：021-68885310
传真：021-68885200
（4）网上交易
投 资 者 可 以通 过 本 公 司网 上 交 易 系统 办 理 本 基金 的 开 户 、认 购 等 业 务， 具 体 交 易细 则 请
参阅本公司网站公告。
本公司网上交易系统网址：www.gffunds.com.cn
本公司网址: www.gffunds.com.cn
客服电话：95105828（免长途费）或020-83936999
客服传真：020-34281105
（5 投资人也可通过本公司客户服务电话进行本基金发售相关事宜的查询和投诉等。
2、代销机构
（1） 名称：中国民生银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-14
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人：董文标
电话：010-58560666
传真：010-57092611
联系人：董云巍
客户服务电话：95568
网址：www.cmbc.com.cn
（2） 名称：北京肯特瑞财富投资管理有限公司
注册地址：北京市海淀区海淀东三街 2 号4 层 401-15
办公地址：北京经济开发区科创十一街 18 号院京东集团总部大楼 A 区17 层
法定代表人：陈超
联系人：江卉
电话：13141319110
传真：010-89188000
客服电话：400-088-8816
公司网址：http://jr.jd.com/
（3） 名称：北京蛋卷基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院6 号楼2 单元21 层222507
办公地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院6 号楼2 单元21 层222507
法定代表人：钟斐斐
联系人：吴季林
电话：010-61840688
传真：010-61840699
客服电话：4000618518
公司网址：https://danjuanapp.com
（4） 名称：上海大智慧财富管理有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号1 号楼1102、1103 单元
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号1 号楼1102、1103 单元
法定代表人：申健 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-15
联系人：印强明
电话：021-20219188
传真：021-20219923
客服电话：021-20219931
公司网址：https://8.gw.com.cn/
（5） 名称：南京苏宁基金销售有限公司
注册地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
办公地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
法定代表人：钱燕飞
联系人：王锋
电话：025-66996699-887226
传真：无
客服电话：4008365365-9
公司网址：www.Fund.licai.com3、其他代销机构
本基金发售期间，若新增代销机构或代销机构新增营业网点，则另行公告。
基 金 管 理 人可 根 据 有 关法 律 、 法 规的 要 求 ， 选择 符 合 要 求的 机 构 代 理销 售 本 基 金， 并 及
时公告。
二 、 注 册 登记 人
名称：广发基金管理有限公司
住所： 广东省珠海市横琴新区宝中路3 号4004-56 室
法定代表人： 孙树明
办公地址： 广州市海珠区琶洲大道东1 号保利国际广场南塔 31－33 楼
电话：020-89188970
传真：020-89899175
联系人： 李尔华
三 、 出 具 法律 意 见 书 的律 师 事 务 所
名称： 北京市盈科（广州）律师事务所 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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住所： 广东省广州市广州大道中289 号南方传媒大厦 15-18 层
负责人： 牟晋军
电话：020－66857288
传真：020－366857289
经办律师： 刘智、陈琛
联系人： 牟晋军
四 、 审 计 基金 资 产 的 会计 师 事 务 所
名称：德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）
办公地址：上海市延安东路 222 号外滩中心30 楼
法人代表：卢伯卿
电话：021－61418888
传真：021－63350003
经办注册会计师：王明静、吴迪
第四部分
基金的名称
广发安心回报混合型证券投资基金
第五部分
基金的类型
混合型证券投资基金 。
第六部分 基金的投资目标
本 基 金 在 严格 控 制 风 险和 保 持 资 产流 动 性 的 基础 上 ， 通 过对 不 同 资 产类 别 的 优 化配 置 ， 充 分
挖掘市场潜在的投资机会，力求实现基金资产的长期稳健增值。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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第七部分 基金的投资方向
本 基 金 的 投资 范 围 为 具有 良 好 流 动性 的 金 融 工具 ， 包 括 国内 依 法 发 行上 市 的 股 票（ 包 括
中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票） 、权证、股指期货等权益类金融工具，
债券等固定收益类金融工具 （包括国内依法发行和上市交易的国债、 央行票据、 地方政府债、
金 融 债 、 企业 债 、 公 司债 、 次 级 债、 可 转 换 债券 、 分 离 交易 可 转 债 、可 交 换 债 券、 中 小 企 业
私 募 债 、 中期 票 据 、 短期 融 资 券 、超 短 期 融 资券 、 资 产 支持 证 券 、 债券 回 购 、 银行 存 款 、 现
金等） 、 国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但须符合中国证
监会相关规定） 。
如 法 律 法 规或 监 管 机 构以 后 允 许 基金 投 资 其 他品 种 ， 基 金管 理 人 在 履行 适 当 程 序后 ， 可
以将其纳入投资范围。
本 基 金 为 混合 型 基 金 ，基 金 的 投 资组 合 比 例 为： 股 票 等 权益 类 资 产 占基 金 资 产 的比 例 不
超过 30% ，债 券 等 固 定收 益 类 金 融工 具 （ 包 括国 内 依 法 发行 和 上 市 交易 的 国 债 、央 行 票 据 、
地 方 政 府 债、 金 融 债 、企 业 债 、 公司 债 、 次 级债 、 可 转 换债 券 、 分 离交 易 可 转 债、 可 交 换 债
券 、 中 小 企业 私 募 债 、中 期 票 据 、短 期 融 资 券、 超 短 期 融资 券 、 资 产支 持 证 券 、债 券 回 购 、
银 行 存 款 、现 金 等 ） 占基 金 资 产 的比 例 不 低于 70% ， 其中 每 个 交 易日 日 终 在 扣除 国 债 期 货 和
股 指 期 货 合约 需 缴 纳 的交 易 保 证 金后 ， 现 金 或到 期 日 在 一年 以 内 的 政府 债 券 不 低于 基 金 资 产
净值的5% ，权证及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。
如 法 律 法 规或 监 管 机 构以 后 允 许 基金 投 资 其 他品 种 或 对 投资 比 例 要 求有 变 更 的 ，基 金 管
理人在履行适当程序后，可以做出相应调整。
第 八 部分
基 金 的 投 资策 略
一、投资策略
（一）大类资产配置
本 基 金 在 研究 宏 观 经 济基 本 面 、 政策 面 和 资 金面 等 多 种 因素 的 基 础 上， 判 断 宏 观经 济 运
行 所 处 的 经济 周 期 及 趋势 ， 分 析 不同 政 策 对 各类 资 产 的 市场 影 响 ， 评估 股 票 、 债券 及 货 币 市
场 工 具 等 大类 资 产 的 估值 水 平 和 投资 价 值 ， 根据 大 类 资 产的 风 险 收 益特 征 进 行 灵活 配 置 ， 确广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-18
定合适的资产配置比例，并适时进行调整。
（二）债券投资策略
1、利率预测及久期配置策略
本基金通过对 GDP、CPI、 国际收支等国民经济运行指标进行深入的研究， 分析宏观经济
运 行 的 可 能情 景 ， 并 在此 基 础 上 判断 包 括 财 政政 策 、 货 币政 策 在 内 的宏 观 经 济 政策 取 向 ， 对
市 场 利 率 水平 和 收 益 率曲 线 未 来 的变 化 趋 势 做出 预 测 和 判断 ， 结 合 债券 市 场 资 金供 求 结 构 及
变化趋势，确定固定收益类资产的久期配置。
（1）久期配置策略
债 券 积 极 投资 策 略 的 关键 是 对 未 来利 率 走 向 的预 测 。 通 过对 利 率 的 科学 预 测 和 对债 券 投
资组合久期的正确把握，可以提高投资收益。
本 基 金 将 根据 对 未 来 市场 利 率 走 向的 预 测 ， 动态 调 整 组 合的 目 标 久 期。 在 预 期 利率 处 于
上升通道时， 适 当降低组合久期， 以规避债券市场下跌的风险； 在预期利率处于下降通道时，
适当提高组合久期，以分享债券市场上涨的收益。
（2）收益率曲线配置策略
收 益 率 曲 线配 置 策 略 是根 据 对 收 益率 曲 线 形 状变 动 的 预 期， 建 立 或 改变 组 合 期 限结 构 。
要 运 用 收 益率 曲 线 配 置策 略 ， 必 须先 预 测 收 益率 曲 线 变 动的 方 向 ， 然后 在 确 定 本基 金 债 券 组
合目标久期的基础上， 结合对收益率曲线变化的预测， 根据收益率曲线形状变动的情景分析，
选择合适的策略构建组合的期限结构，并动态调整。
（3）骑乘策略
骑 乘 策 略 是一 种 基 于 收益 率 曲 线 分析 对 债 券 组合 进 行 适 时调 整 的 债 券投 资 管 理 策 略 。 该
策 略 是 指 当收 益 率 曲 线比 较 陡 峭 时， 即 相 邻 期限 利 差 较 大时 ， 可 以 买入 期 限 位 于收 益 率 曲 线
陡 峭 处 的 债券 ， 也 即 收益 率 水 平 相对 较 高 的 债券 ， 随 着 持有 期 限 的 延长 ， 债 券 的剩 余 期 限 将
会 缩 短 ， 此时 债 券 的 收益 率 水 平 将会 较 投 资 期初 有 所 下 降， 通 过 债 券收 益 率 的 下滑 来 获 得 资
本利得收益。
2、类属配置策略
类 属 配 置 主要 包 括 资 产类 别 选 择 、各 类 资 产 的适 当 组 合 以及 对 资 产 组合 的 管 理 。本 基 金
通过情景分析和历史预测相结合的方法， “自上而下” 在债券一级市场和二级市场， 银行间市
场 和 交 易 所市 场 ， 银 行存 款 、 信 用债 、 政 府 债券 等 资 产 类别 之 间 进 行类 属 配 置 ，进 而 确 定具
有最优风险收益特征的资产组合。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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本 基 金 将 在信 用 利 差 水平 较 高 时 较多 的 配 置 信用 债 券 ， 在信 用 利 差 水平 较 低 时 较多 的 配
置国债、央行票据等利率债品种。
3、信用债投资策略
信 用 债 市 场整 体 的 信 用利 差 水 平 和信 用 债 发 行主 体 自 身 信用 状 况 的 变化 都 会 对 信用 债 个
券 的 利 差 水平 产 生 重 要影 响 ， 因 此， 一 方 面 ，本 基 金 将 从经 济 周 期 、国 家 政 策 、行 业 景 气 度
和 债 券 市 场的 供 求 状 况等 多 个 方 面考 量 信 用 利差 的 整 体 变化 趋 势 ； 另一 方 面 ， 本基 金 还 将 以
内 部 信 用 评级 为 主 、 外部 信 用 评 级为 辅 ， 即 采用 内 外 结 合的 信 用 研 究和 评 级 制 度， 研 究 债 券
发 行 主 体 企业 的 基 本 面， 以 确 定 企业 主 体 债 的信 用 状 况 。本 基 金 的 信用 债 投 资 策略 主 要 包 括
信用利差曲线配置和信用债券精选两个方面。
（1）信用利差曲线配置
经 济 周 期 的变 化 对 信 用利 差 曲 线 的变 化 影 响 很大 ， 在 经 济上 行 阶 段 ，企 业 盈 利 状况 持 续
向 好 ， 经 营现 金 流 改 善， 则 信 用 利差 可 能 收 窄， 而 当 经 济步 入 下 行 阶段 时 ， 企 业的 盈 利 状 况
减 弱 ， 信 用利 差 可 能 会随 之 扩 大 。国 家 政 策 也会 对 信 用 利差 造 成 很 大的 影 响 ， 例如 政 策 放 宽
企 业 发 行 信用 债 的 审 核条 件 ， 则 将扩 大 发 行 主体 的 规 模 ，进 而 扩 大 市场 的 供 给 ，信 用 利 差 有
可 能 扩 大 。行 业 景 气 度的 好 转 往 往会 推 动 行 业内 发 债 企 业的 经 营 状 况改 善 ， 盈 利能 力 增 强 ，
从 而 可 能 使得 信 用 利 差相 应 收 窄 ，而 行 业 景 气度 的 下 行 可能 会 使 得 信用 利 差 相 应扩 大 。 债 券
市 场 供 求 、信 用 债 券 市场 结 构 和 信用 债 券 品 种的 流 动 性 等因 素 的 变 化趋 势 也 会 在较 大 程 度 上
影 响 信 用 利差 曲 线 的 走势 ， 比 如 ，信 用 债 发 行利 率 提 高 ，相 对 于 贷 款的 成 本 优 势减 弱 ， 则 信
用 债 券 的 发行 可 能 会 减少 ， 这 会 影响 到 信 用 债市 场 的 供 求关 系 ， 进 而对 信 用 利 差曲 线 的 变 化
趋势产生影响。
信 用 利 差 曲线 的 走 势 能够 直 接 影 响相 应 债 券 品种 的 信 用 利差 。 因 此 ，我 们 将 基 于信 用 利
差 曲 线 的 变化 进 行 相 应的 信 用 债 券配 置 操 作 。首 先 ， 本 基金 管 理 人 内部 的 信 用 债券 研 究 员 将
研 究 和 分 析经 济 周 期 、国 家 政 策 、行 业 景 气 度、 信 用 债 券市 场 供 求 、信 用 债 券 市场 结 构 、 信
用 债 券 品 种的 流 动 性 以及 相 关 市 场等 因 素 变 化对 信 用 利 差曲 线 的 影 响； 然 后 ， 本基 金 将 综 合
参考外部权威、 专业信用评级机构的研究成果， 预判信用利差曲线整体及分行业走势； 最后，
在此基础上，本基金确定信用债券总的配置比例及其分行业投资比例。
（2）信用债券精选
本 基 金 将 借助 本 基 金 管理 人 内 部 的行 业 及 公 司研 究 员 的 专业 研 究 能 力， 并 综 合 参考 外 部
权 威 、 专 业研 究 机 构 的研 究 成 果 ，对 发 债 主 体企 业 进 行 深入 的 基 本 面分 析 ， 并 结合 债 券 的 发广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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行 条 款 ， 以确 定 信 用 债券 的 实 际 信用 风 险 状 况及 其 信 用 利差 水 平 ， 挖掘 并 投 资 于信 用 风 险 相
对较低、信用利差相对较大的优质品种。
发 债 主 体 的信 用 基 本 面分 析 是 信 用债 投 资 的 基础 性 工 作 。具 体 的 分 析内 容 及 指 标包 括 但
不 限 于 国 民经 济 运 行 的周 期 阶 段 、债 券 发 行 人所 处 行 业 发展 前 景 、 发行 人 业 务 发展 状 况 、 企
业市场地位、财务状况、管理水平及其债务水平等。
在 内 部 信 用评 级 结 果 的基 础 上 ， 综合 分 析 个 券的 到 期 收 益率 、 交 易 量、 票 息 率 、信 用 等
级 、 信 用 利差 水 平 、 税赋 特 点 等 因素 ， 对 个 券进 行 内 在 价值 的 评 估 ，精 选 估 值 合理 或 者 相 对
估值较低、到期收益率较高、票息率较高的债券。
4、可转债投资策略
可 转 债 兼 具权 益 类 证 券 与 固 定 收 益类 证 券 的 特性 ， 本 基 金一 方 面 将 对发 债 主 体 的信 用 基
本 面 进 行 深入 挖 掘 以 明确 该 可 转 债的 债 底 保 护， 防 范 信 用风 险 ， 另 一方 面 ， 还 会进 一 步 分 析
公司的盈利和成长能力以确定可转债中长期的上涨空间。 本基金将借鉴信用债的基本面研究，
从 行 业 基 本面 、 公 司 的行 业 地 位 、竞 争 优 势 、财 务 稳 健 性、 盈 利 能 力、 治 理 结 构等 方 面 进 行
考察，精选财务稳健、信用违约风险小的可转债进行投资。
5、中小企业私募债券投资策略
本 基 金 对 中小 企 业 私 募债 的 投 资 综合 考 虑 安 全性 、 收 益 性和 流 动 性 等方 面 特 征 进行 全 方
位 的 研 究 和比 较 ， 对 个券 发 行 主 体的 性 质 、 行业 、 经 营 情况 、 以 及 债券 的 增 信 措施 等 进 行 全
面 分 析 ， 选择 具 有 优 势的 品 种 进 行投 资 ， 并 通过 久 期 控 制和 调 整 、 适度 分 散 投 资来 管 理 组 合
的风险。
6、资产支持证券投资策略
资产支持证券主要包括资产抵押贷款支持证券 （ABS） 、 住房抵押贷款支持证券 （MBS）等
证 券 品 种 。本 基 金 将 重点 对 市 场 利率 、 发 行 条款 、 支 持 资产 的 构 成 及质 量 、 提 前偿 还 率 、 风
险 补 偿 收 益和 市 场 流 动性 等 影 响 资产 支 持 证 券价 值 的 因 素进 行 分 析 ，并 辅 助 采 用蒙 特 卡 洛 方
法等数量化定价模型，评估资产支持证券的相对投资价值并做出相应的投资决策。
（三）股票投资策略
在 严 格 控 制风 险 、 保 持资 产 流 动 性的 前 提 下 ，本 基 金 将 适度 参 与 股 票、 权 证 等 权益 类 资
产的投资，以增加基金收益。
本 基 金 将 主要 遵 循 “ 自下 而 上 ” 的分 析 框 架 ，采 用 定 性 分析 和 定 量 分析 相 结 合 的方 法 精
选具有持续竞争优势和增长潜力、估值合理的上市公司股票进行投资，以此构建股票组合。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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（1）定性分析
从持续成长性、市场前景以及公司治理结构等方面对上市公司进行进一步的精选。
①持续成长性的分析。 通过对上市公司生产、 技术、 市场、 经营状况等方面的深入研究，
评估具有持续成长能力的上市公司。
② 在 市 场 前景 方 面 ， 需要 考 量 的 因素 包 括 市 场的 广 度 、 深度 、 政 策 扶持 的 强 度 以及 上 市
公司利用科技创新能力取得竞争优势、开拓市场、进而创造利润增长的能力。
③ 公 司 治 理结 构 的 优 劣对 包 括 公 司战 略 、 创 新能 力 、 盈 利能 力 乃 至 估值 水 平 都 有至 关 重
要 的 影 响 。本 基 金 将 从上 市 公 司 的管 理 层 评 价、 战 略 定 位和 管 理 制 度体 系 等 方 面对 公 司 治 理
结构进行评价。
（2）定量分析
在 定 性 分 析的 基 础 上 ，本 基 金 将 主要 运 用 财 务报 表 分 析 与估 值 分 析 方法 进 行 个 股的 定 量
分析。 财务分析方面， 本基金采用主营业务收入增长率、 主营业务利润率、 净资产回报率 （ROE ）
以 及 经 营 现金 净 流 量 ，作 为 评 价 上市 公 司 投 资价 值 的 核 心财 务 指 标 。估 值 分 析 方面 ， 本 基 金
将采用（P/E ）/G 作 为估 值 分 析 的主 要 指 标 来考 察 上 市 公司 投 资 价 值。 一 般 而 言， （P/E ）/G
值越低，股价被低估的可能性越大。
（四）金融衍生品投资策略
1、股指期货投资策略
本 基 金 投 资股 指 期 货 将根 据 风 险 管理 的 原 则 ，以 套 期 保 值为 目 的 ， 选择 流 动 性 好、 交 易
活 跃 的 期 货合 约 ， 并 根据 对 证 券 市场 和 期 货 市场 运 行 趋 势的 研 判 ， 以及 对 股 指 期货 合 约 的 估
值 定 价 ， 与股 票 现 货 资产 进 行 匹 配， 实 现 多 头或 空 头 的 套期 保 值 操 作， 由 此 获 得股 票 组 合 产
生 的 超 额 收益 。 本 基 金在 运 用 股 指期 货 时 ， 将充 分 考 虑 股指 期 货 的 流动 性 及 风 险收 益 特 征 ，
对冲系统性风险以及特殊情况下的流动性风险，以改善投资组合的风险收益特性。
2、权证投资策略
权 证 为 本 基金 辅 助 性 投资 工 具 ， 投资 原 则 为 有利 于 加 强 基金 风 险 控 制， 有 利 于 基金 资 产
增 值 。 在 进行 权 证 投 资时 ， 基 金 管理 人 将 通 过对 权 证 标 的证 券 基 本 面的 研 究 ， 并结 合 权 证 定
价 模 型 寻 求其 合 理 估 值水 平 ， 根 据权 证 的 高 杠杆 性 、 有 限损 失 性 、 灵活 性 等 特 性， 通 过 限 量
投 资 、 趋 势投 资 、 优 化组 合 、 获 利等 投 资 策 略进 行 权 证 投资 。 基 金 管理 人 将 充 分考 虑 权 证 资
产 的 收 益 性、 流 动 性 及风 险 性 特 征， 通 过 资 产配 置 、 品 种与 类 属 选 择， 谨 慎 进 行投 资 ， 追 求
较稳定的当期收益。 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
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3、国债期 货投资策略
国 债 期 货 作为 利 率 衍 生品 的 一 种 ，有 助 于 管 理债 券 组 合 的久 期 、 流 动性 和 风 险 水平 。 管
理 人 将 按 照相 关 法 律 法规 的 规 定 ，结 合 对 宏 观经 济 形 势 和政 策 趋 势 的判 断 、 对 债券 市 场 进 行
定 性 和 定 量分 析 。 构 建量 化 分 析 体系 ， 对 国 债期 货 和 现 货基 差 、 国 债期 货 的 流 动性 、 波 动 水
平 、 套 期 保值 的 有 效 性等 指 标 进 行跟 踪 监 控 ，在 最 大 限 度保 证 基 金 资产 安 全 的 基础 上 ， 力 求
实现基金资产的长期稳定增值。国债期货相关投资遵循法律法规及中国证监会的规定。
二 、 投 资 决策 依 据 和 投资 程 序
（一） 投资决策依据
1、国家有关法律、法规和基金合同的有关规定。
2、宏观经济发展趋势、微观经济运行趋势和证券市场走势。
（二） 投资决策程序
1、投资决策委员会制定整体投资战略。
2 、 研 究 发 展 部 根 据 自 身 或 者 其 他 研 究 机 构 的 研 究 成 果 ， 构 建 股 票 备 选 库 ， 对 拟 投 资 对
象进行持续跟踪调研，并提供个股决策支持；固定收益部债券研究小组提供债券研究支持。
3 、 基 金 经 理 小 组 根 据 投 资 决 策 委 员 会 的 投 资 战 略 ， 根 据 投 研 联 席 会 议 的 决 议 ， 结 合 对
证 券 市 场 、上 市 公 司 、投 资 时 机 的分 析 ， 拟 订所 辖 基 金 的具 体 投 资 计划 ， 包 括 ：资 产 配 置 、
行业配置、重仓个股投资方案。
4、投资决策委员会对基金经理小组提交的方案进行论证分析 ，并形成决策纪要。
5 、 根 据 决 策 纪 要 ， 基 金 经 理 小 组 构 造 具 体 的 投 资 组 合 及 操 作 方 案 ， 交 由 中 央 交 易 部 执
行。
6、中央交易部按相关交易规则执行，并将有关信息反馈基金经理小组。
7 、 监 察 稽 核 部 的 绩 效 评 估 与 风 险 管 理 小 组 重 点 控 制 基 金 投 资 组 合 的 市 场 风 险 和 流 动 性
风险，定期进行基金绩效评估，并向投资决策委员会提交综合评估意见和改进方案。
第九部分
基 金 的 业 绩比 较 基 准
本基金业绩比较基准：三年期定期存款利率（税后）+1% 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-23
上 述 三 年 期银 行 定 期 存款 利 率 是 指中 国 人 民 银行 公 布 并 执行 的 三 年 期金 融 机 构 人民 币 存
款基准利率。
本 基 金 的 投资 目 标 为 在严 格 控 制 风险 和 保 持 资产 流 动 性 的基 础 上 ， 本基 金 通 过 灵活 的 资
产 配 置 ， 在股 票 、 固 定收 益 证 券 和现 金 等 大 类资 产 中 充 分挖 掘 和 利 用潜 在 的 投 资机 会 ， 力 求
实 现 基 金 资产 的 持 续 稳定 增 值 。 上述 业 绩 比 较基 准 能 够 较好 的 反 映 本基 金 的 投 资目 标 ， 符 合
本基金的产品定位，易于广泛地被投资人理解，因而较为适当。
如 果 今 后 法律 法 规 发 生变 化 ， 或 者有 更 权 威 的、 更 能 为 市场 普 遍 接 受的 业 绩 比 较基 准 推
出 ， 或 者 是市 场 上 出 现更 加 适 合 用于 本 基 金 的业 绩 基 准 的指 数 时 ， 本基 金 可 以 在与 基 金 托 管
人协商一致，报中国证监会备案后变更业绩比较基准并及时公告。
第十部分
基 金 的 风 险收 益 特 征
本 基 金 是 混合 型 基 金 ，其 预 期 收 益及 风 险 水 平高 于 货 币 市场 基 金 和 债券 型 基 金 ，低 于 股
票型基金，属于中高收益风险特征的基金。
第十一部分 基 金 投资组 合 报 告
广 发 基 金 管理 有 限 公 司董 事 会 及 董事 保 证 本 报告 所 载 资 料不 存 在 虚 假记 载 、 误 导性 陈 述
或重大遗漏，并对本报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2016 年 11 月 22 日复核
了 本 报 告 中的 财 务 指 标、 净 值 表 现和 投 资 组 合报 告 等 内 容， 保 证 复 核内 容 不 存 在虚 假 记 载 、
误导性陈述或者重大遗漏。
本投资 组合报告所载数据截至 2016 年 9 月 30 日，本报告中所列财务数据未经审计。
11.1 报 告期 末 基 金 资产 组 合 情 况
序号
项目 金额( 元) 占基金总资产
的比例(%)
1
权益投资 59,541,351.75 9.11
其中：股票 59,541,351.75 9.11
2
固定收益投资 574,875,626.20 87.92 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-24
其中：债券 574,875,626.20 87.92
资产支持证券 - -
3
贵金属投资 - -
4
金融衍生品投资 - -
5
买入返售金融资产 3,600,000.00 0.55
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6
银行存款和结算备付金合计 5,075,860.42 0.78
7
其他各项资产 10,782,026.16 1.65
8
合计 653,874,864.53 100.00
11.2 报 告期 末 按 行 业分 类 的 股 票投 资 组 合
代码 行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业
- -
B 采矿业
1,739,398.08
0.28
C 制造业
30,724,628.94 4.99
D
电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供 应
业
- -
E 建筑业
1,135,224.98 0.18
F 批发和零售业
12,633,107.63 2.05
G 交通运输、仓储和邮政业
9,748,960.00 1.58
H 住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
128,967.18 0.02
J 金融业
141,539.46 0.02
K 房地产业
3,288,438.00 0.53
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
- -
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- - 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-25
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
1,087.48 0.00
S 综合
- -
合计
59,541,351.75 9.67
11.3 报 告期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 十 名 股票 投 资 明 细
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元) 占基金资产
净值比例( ％)
1 600382 广东明珠 576,000 10,120,320.00 1.64
2 002522 浙江众成 525,900 9,834,330.00 1.60
3 600794 保税科技 1,744,000 9,748,960.00 1.58
4 600330 天通股份 485,600 7,653,056.00 1.24
5 300267 尔康制药 314,512 4,349,700.96 0.71
6 000609 绵石投资 229,800 3,288,438.00 0.53
7 600519 贵州茅台 10,000 2,979,100.00 0.48
8 000078 海王生物 360,500 2,480,240.00 0.40
9 002568 百润股份 100,400 2,121,452.00 0.34
10 600711 盛屯矿业 223,000 1,612,290.00 0.26
11.4 报 告期 末 按 债 券品 种 分 类 的债 券 投 资 组合
序号 债券品种 公允价值( 元) 占基金资产净
值比例( ％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 50,080,000.00 8.14
其中：政策性金融债 50,080,000.00 8.14
4 企业债券 122,588,800.00 19.92
5 企业短期融资券 200,568,000.00 32.58
6 中期票据 193,746,000.00 31.48
7 可转债（可交换债） 7,892,826.20 1.28
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 574,875,626.20 93.39
11.5 报 告期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 债券 投 资 明 细 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-26
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值( 元) 占基金资产
净值比例( ％)
1 160211 16 国开 11 500,000 50,080,000.00 8.14
2 041669021 16 晋天然
气 CP001
400,000 40,240,000.00 6.54
3 136222 16 疏浚 01 400,000 40,124,000.00 6.52
4 124294 13 苏华靖 400,000 33,588,000.00 5.46
5 1282531 12 乌城投
MTN1
300,000 31,443,000.00 5.11
11.6 报 告期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 十 名 资产 支 持 证 券投 资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
11.7 报 告期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 贵金 属 投 资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
11.8 报 告期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 权证 投 资 明 细
本基金本报告期末未持有权证。
11.9 报 告期 末 本 基 金投 资 的 股 指期 货 交 易 情况 说 明
（1）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
11.10报告期 末 本 基 金投 资 的 国 债期 货 交 易 情况 说 明
（1）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
11.11 投 资组 合 报 告 附注
11.11.1 本 基 金 投 资 的前 十 名 证 券的 发 行 主 体在 本 报 告 期内 没 有 出 现被 监 管 部 门立 案 调 查 ，
或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
11.11.2 报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
11.11.3 其他 各 项 资 产构 成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 55,190.56
2 应收证券清算款 2,763,436.00
3 应收股利 -
4 应收利息 7,963,399.60
5 应收申购款 - 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-27
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 10,782,026.16
11.11.4 报告 期 末 持 有的 处 于 转 股期 的 可 转 换债 券 明 细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例(%)
1 113010 江南转债 853,844.70 0.14
2 123001 蓝标转债 724,046.00 0.12
11.11.5 报告 期 末 前 十名 股 票 中 存在 流 通 受 限情 况 的 说 明
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分
的公允价值
( 元)
占基金资产
净值比例(%)
流通受限
情况说明
1 600330 天通股份 7,653,056.00 1.24 重大事项
停牌
2 000609 绵石投资 3,288,438.00 0.53 重大事项
停牌
第十二 部分
基金的业绩
本基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。
投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。基金业绩数据截
至 2016 年 6 月 30 日。
1、本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增长
率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基准
收益率 ③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－ ④
2015.5.14-2015.12.31 4.00% 0.11% 2.63% 0.00% 1.37% 0.11%
2016.1.1-2016.6.30 -0.38% 0.14% 1.90% 0.00% -2.28% 0.14% 广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-28
自基金合同生效起至
今
3.60% 0.12% 4.53% 0.00% -0.93% 0.12%
注：业绩比较基准: 三年 期定期存款利率（税后）+1% 。
2 、 自 基 金合同 生 效 以 来 基 金 累 计 净值 增 长 率 变动 及 其 与 同期 业 绩 比 较基 准 收 益 率变 动 的 比 较
广发安心回报混合型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2015 年 5 月 14 日至 2016 年 6 月 30 日)
注：本基金建仓期为基金合同生效后 3 个月， 建仓期结束时各项资产配置比例符合本基金合同有关规定。
广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-29
第 十 三 部分
基金 费 用与 税 收
一 、 基 金 费用 的 种 类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、 《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、证券账户开户费用和银行账户维护费；
9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
二 、 基 金 费用 计 提 方 法、 计 提 标 准和 支 付 方 式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.0% 年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×1.0%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日基金资产净值
基 金 管 理 费每 日 计 算 ，逐 日 累 计 至每 月 月 末 ，按 月 支 付 ，由 基 金 管 理人 向 基 金 托管 人 发
送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付
给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.2% 的年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.2%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日基金资产净值
基 金 托 管 费每 日 计 算 ，逐 日 累 计 至每 月 月 末 ，按 月 支 付 ，由 基 金 管 理人 向 基 金 托管 人 发广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-30
送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支 付
给基金托管人 。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
上述“ 一、基金费用的种类中第 3－9 项费用” ，根据有关法规及相应协议规定，按费用
实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
三 、 不 列 入基 金 费 用 的项 目
基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 因 未 履 行 或 未 完 全 履 行 义 务 导 致 的 费 用 支 出 或 基 金 财 产 的 损
失； 基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用； 《基金合同》 生效前的
相关费用；其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
四 、 费用 调整
基 金 管 理 人和 基 金 托 管人 协 商 一 致后 ， 可 根 据基 金 发 展 情况 调 整 基 金管 理 费 率 和基 金 托
管费等相关费率。
调低基金管理费率 和基金托管费率等费率，无需召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须于新的费率实施日前 2 个工作日在至少一种指定媒介上公告。
广发安心回报混合型证券投资基金招募说明书
5-31
第 十四部分
对 招 募 说 明 书 更 新 部 分 的 说 明
本 基 金 管 理人 依 据 《 中华 人 民 共 和国 证 券 投 资基 金 法 》 、 《证 券 投 资 基金 运 作 管 理办 法 》 、
《 证 券 投 资基 金 销 售 管理 办 法 》 、 《证 券 投 资 基金 信 息 披 露管 理 办 法 》及 其 它 有 关法 律 法 规 的
要求, 结 合本 基 金 管 理人 对 本 基 金实 施 的 投 资管 理 活 动 ，对 《 广发安心 回 报 混 合型 证 券 投 资
基金招募说明书 》 （2016 年1 号）进行了更新,主要更新的内容如下：
1. 在“第三部分 基金管理人”部分，更新了基金管理人的相关内容。
2. 在 “第四部分 基金托管人” 部分， 根据基金托管人人员变动及业务经营情况对基金托管
人信息进行了相应更新。
3. 在“第九部分 基金的投资”部分，更新了截至 2016 年9 月30 日的基金投资组合报告。
4. 在“第十部分 基金的业绩”部分，更新了截至 2016 年6 月30 日的基金业绩。
广发基金管理有限公司
二〇一六年十二月三日
