汇 丰 晋 信 科技 先 锋 股 票型 证 券 投 资基 金
2016 年第3 季度报告
2016 年9 月30 日
基金管 理人： 汇丰晋信基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年10 月26 日
汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年10 月 25 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 汇丰晋 信科 技先 锋股 票
交易代 码 540010
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 7 月27 日
报告期 末基 金份 额总 额 345,439,182.02 份
投资目 标
本基金 主要 投资 于科 技主 题的优 质上 市公 司， 在控 制
风险、 确保 基金 资产 流动 性的前 提下 ， 力 争实 现基 金
净值增 长持 续地 超越 业绩 比较基 准。
投资策 略
1、大 类资 产配 置策 略
本基金 将通 过对 宏观 经济 、 国家 政策 等可 能影 响证 券
市场的 重要 因素 的研 究和 预测， 根据 精选 的各 类证 券
的风险 收益 特征 的相 对变 化， 适 度调 整基 金资 产在 股
票、债 券及 现金 等类 别资 产间的 分配 比例 。
2、股 票投 资策 略
本基金 在股 票投 资的 比例 中必须 有不 少 于 80 ％的 比
例需投 资于 科技 主题 的股 票。
本基金 所指 的科 技主 题， 主要分 为两 类：1） 处于 信
息化升 级领 域的 上市 公司 ；2） 科技 创新 类上 市公 司 。
本基金 主要 投资 处于 科技 主题中 具有 持续 成长 潜力
的上市 公司 ， 这 些上 市公 司会包 含很 多一 般意 义的 行
业。 在 子行 业的 配置 上， 本基金 将综 合考 虑多 方面 的
因素。 具体 而言 ， 可 分为 三个步 骤： 首先 ， 行 业研 究
员通过 对各 子行 业面 临的 国家财 政税 收等 政策 、 竞 争
格局、 估值 水平 进行 研判 ， 结合 各行 业的 发展 现状 及汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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发展前 景， 动态 调整 各自 所属行 业的 投资 评级 和配 置
建议 ； 其 次， 行业 比较 分析 师综合 内 、 外 部研 究资 源，
比较各 子行 业的 相对 投资 价值， 提出 重点 行业 配置 比
重的建 议； 最后， 基金 经 理将根 据行 业研 究员 、 行 业
比较分 析师 的建 议结 合市 场投资 环境 的预 期与 判断
确定子 行 业 的配 置比 重， 对子行 业基 本面 因素 已出 现
积极变 化但 股票 市场 反应 滞后的 子行 业进 行重 点配
置。
科技主 题的 上市 公司 包含 很多一 般意 义的 行业 ， 其 发
展阶段 也有 所不 同。 在个 股的精 选上 ， 本 基金 将着 重
选择那 些产 品已 经过 前期 的技术 和产 业准 备、 下游 需
求在政 策刺 激下 将大 幅增 长、 具 有良 好业 绩成 长性 的
上市公 司。 因此， 本基 金 将从上 市公 司的 成长 性、 科
技研发 能力 、 估 值水 平等 方面对 科技 主题 的上 市公 司
进行综 合评 价
业绩比 较基 准 中证 TMT 指数*90%+ 同业 存 款利率 （税 后）*10%
风险收 益特 征
本基金 是一 只股 票型 基金 ， 属于 证券 投资 基金 中预 期
风险和 预期 收益 较高 的基 金产品 ， 其 预期 风险 和预 期
收益高 于混 合型 基金 、债 券型基 金和 货币 市场 基金 。
基金管 理人 汇丰晋 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 7 月 1 日 － 2016 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -1,978,180.09
2.本期 利润
-14,332,567.05
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0403
4.期末 基金 资产 净值 746,341,562.35
5.期末 基金 份额 净值 2.1606
注：本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、投 资收 益、其 他收 入（ 不含 公允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。 上 述基 金业 绩指 标
不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （例 如， 开放式 基金 的申 购赎 回费 、红利 再投 资费 、基
金转换 费等 ） ， 计入 费用 后 实际收 益水 平要 低于 所列 数字。
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3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -1.92% 1.14% -1.39% 1.02% -0.53% 0.12%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
汇丰晋 信科 技先 锋股 票型 证券投 资基 金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2011 年7 月 27 日至 2016 年9 月 30 日）
1.按照 基金 合同 的约 定， 本基金 的投 资组 合比 例为 ：股票 投资 比例 范围 为基 金资产 的 85%-95% ，
权证投 资比 例范 围为 基金 资产净 值 的0%-3%， 现金 或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 的投 资比 例不
低于基 金资 产净 值 的5%。 本基 金 80 ％以 上的 股票 资 产投资 于科 技主 题的 上市 公司。 本基 金自 基金
合同生 效日 起不 超过 六个 月内完 成建 仓。 截 止2012 年 1 月20 日， 本基 金的 各 项投资 比例 已达 到
基金合 同约 定的 比例 。
2.基金 合同 生效 日（2011 年7 月27 日） 起至2015 年 3 月 31 日， 本基 金的 业 绩比较 基准 为 “ 沪
深300 指数*90% + 同业 存 款利 率 *10% ”。自 2015 年 4 月 1 日 起， 本基 金的 业绩比 较基 准调 整为
“中证 TMT 指数*90% + 同 业存款 利率 （税 后） *10% ” 。
3.上述 基金 净值 增长 率的 计算已 包含 本基 金所 投资 股票在 报告 期产 生的 股票 红利收 益。 同期 业绩汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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比较基 准收 益率 的计 算未 包含沪 深300 指 数和 中证TMT 指数 成份 股在 报告期 产 生的股 票红 利收 益 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
陈平
本 基 金 、
汇 丰 晋 信
新 动 力 混
合 型 证 券
投 资 基 金
基金经 理
2015 年7 月
25 日
- 4
陈平先生，南京大学
金融学硕士。曾任南
京 证 券 研 究 所 研 究
员、国金证券研究所
研究员、汇丰晋信基
金管理有限公司研究
员。现任本基金、汇
丰晋信新动力混合型
证券投资基金基金经
理。
注：1. 任 职日 期为 本基 金 管理人 公告 陈平 先生 担任 本基金 基金 经理 的日 期；
2.证券 从业 年限 为证 券投 资相关 的工 作经 历年 限。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券投 资基 金法》 及其 他相 关法 规、 中国证 监会 的规
定和基 金合 同的 约定 ，本 着诚实 信用 、勤 勉尽 责的 原则管 理和 运用 基金 资产 ，在严 格控 制风 险的
前提下 ，为 基金 份额 持有 人谋求 最大 利益 。报 告期 内未有 损害 基金 份额 持有 人利益 的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了保 护公 司所 管理 的不 同投资 组合 得到 公平 对待 ，充分 保护 基金 份额 持有 人的合 法权 益，
汇丰晋 信基 金管 理有 限公 司根据 《 中华 人民 共和 国 证券投 资基 金法 》 、 《证 券 投资基 金管 理办 法 》 、
《证券 投资 基金 管理 公司 公平交 易制 度指 导意 见》 等法律 法规 ，制 定了 《汇 丰晋信 基金 管理 有限
公司公 平交 易制 度》 。
《汇丰 晋信 基金 管理 有限 公司公 平交 易制 度》 规定 ：在投 资管 理活 动中 应公 平对待 不同 投资
组合， 严禁 直接 或者 通过 与第三 方的 交易 安排 在不 同投资 组合 之间 进行 利益 输送。 《公 平交 易制
度》适 用于 投资 的全 过程 ，用以 规范 基金 投资 相关 工作， 包括 授权 、研 究分 析、投 资 决 策、 交易
执行、 以及 投资 管理 过程 中涉及 的行 为监 控和 业绩 评估等 投资 管理 活动 相关 的各个 环节 。 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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报告期 内， 公司 各相 关部 门均按 照公 平交 易制 度的 规定进 行投 资管 理活 动、 研究分 析活 动以
及交易 活动 。同 时， 我公 司切实 履行 了各 项公 平交 易行为 监控 、分 析评 估及 报告义 务， 并建 立了
相关记 录。
报告期 内， 未发 现本 基金 管理人 存在 不公 平对 待不 同投资 组合 ，或 直接 或者 通过与 第三 方的
交易安 排在 不同 投资 组合 之间进 行利 益输 送的 行为 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
公司制 定了 《汇 丰晋 信基 金管理 有限 公司 异常 交易 监控与 报告 制度 》， 加强 防范不 同投 资组
合之间 可能 发生 的利 益输 送，密 切监 控可 能会 损害 基金份 额持 有人 利益 的异 常交易 行为 。
报告期 内， 公司 按照 《证 券投资 基金 管理 公司 公平 交易制 度指 导意 见》 、《 汇丰晋 信基 金管
理有限 公司 异常 交易 监控 与报告 制度 》的 规定 ，对 同一投 资组 合以 及不 同投 资组合 中的 交易 行为
进行了 监控 分析 ，未 发现 异常交 易行 为。
报告期 内未 发生 各投 资组 合参与 的交 易所 公开 竞价 同日反 向交 易成 交较 少的 单边交 易量 超过
该证券 当日 成交 量 的5% 的 情形。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
三季度 经济 大致 保持 了小 复苏的 走势 。CPI 逐 渐回 落，通 胀不 是主 要矛 盾。 美联 储 9 月 没有
加息 ， 预 计 12 月 加息 的概 率大 。 人 民币 预计 仍将 继 续贬值 ， 此轮 贬值 符合 市 场预期 ， 因而 尽管 幅
度大， 但对 市场 冲击 较小 。
预计随 着房 地产 政策 的收 紧，经 济小 复苏 的势 头将 逐渐回 落， 上市 公司 的盈 利回升 的趋 势进
入观察 区间 。
尽管短 期利 率有 所提 升， 但是全 球宽 松的 局面 预计 仍将继 续维 持。 虽然 宽松 有着这 样那 样的
弊端 ， 但 这仍 是目 前全 球 各央行 不多 的政 策选 择 ， 目前仍 不能 确认 ， 利率 长 周期下 行趋 势的 终结 。
长期看 ，中 国的 无风 险利 率仍有 下降 的空 间。
在钱多 但高 收益 资 产 少的 情况下 ，在 房地 产市 场受 到政策 限制 之后 ，预 计市 场对股 票的 偏好
将有所 提升 。
A 股市 场三 季度 大 致 走平 ， 不同板 块出 现分 化 ， 其 中 主板总 体表 现明 显优 于创 业板 ， 沪 深 300
跑赢创 业板 指数 超 过6% 。 就成长 股自 身而 言， 虽然 估值高 ， 但 其成 长也 很快 ， 对估 值的 降低 也很
快，不 少优 质成 长股 切换 到 2017 年 估值 的时 候 ， 已 经比较 便宜 。与 其他 板块 的股票 的对 比来 看，
成长股 相对 表现 差。 随着 主板个 股的 上涨 ，成 长股 估值相 对变 得便 宜。 因此 我们相 对更 看好 成长
股的表 现。 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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基金操 作方 面， 整个 三季 度基本 保持 了较 高的 仓位 。配置 方面 仍以 科技 类成 长股为 主， 兼顾
业绩和 弹性 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本基金 报告 期内 基金 业绩 表现为-1.92% ， 同期 业绩 比较基 准表 现为-1.39% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 未发 生连 续二 十个工 作日 出现 基金 份额 持有人 数量 不满 二百 人或 者基金 资产 净值
低于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 694,860,753.92 92.84
其中： 股票
694,860,753.92 92.84
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
30,192,000.00 4.03
其中： 债券
30,192,000.00 4.03
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
22,251,551.07 2.97
8 其他资 产
1,138,468.60 0.15
9 合计
748,442,773.59
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 15,100,724.15 2.02
B 采矿业 - -
C 制造业 267,727,145.28 35.87
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
- -
E 建筑业 117,764.61 0.02
F 批发和 零售 业 32,547.63 0.00 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 321,865,566.09 43.13
J 金融业 7,419,939.18 0.99
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
20,657,276.70 2.77
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
61,939,790.28 8.30
S 综合 - -
合计 694,860,753.92 93.10
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300017 网宿科 技 547,187 38,193,652.60 5.12
2 300065 海兰信 938,600 34,540,480.00 4.63
3 300136 信维通 信 1,298,793 33,158,185.29 4.44
4 300271 华宇软 件 1,551,883 31,596,337.88 4.23
5 002131 利欧股 份 1,734,642 30,772,549.08 4.12
6 300302 同有科 技 918,190 27,233,515.40 3.65
7 002475 立讯精 密 1,223,517 24,739,513.74 3.31
8 603609 禾丰牧 业 1,692,661 24,458,951.45 3.28
9 300369 绿盟科 技 601,223 22,533,838.04 3.02
10 300133 华策影 视 1,649,862 22,504,117.68 3.02
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 30,192,000.00 4.05
其中： 政策 性金 融债 30,192,000.00 4.05
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - - 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 30,192,000.00 4.05
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 150408 15 农发 08 200,000 20,148,000.00 2.70
2 150302 15 进出 02 100,000 10,044,000.00 1.35
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体本 期 没有出现被监 管部门立 案 调查，或在报 告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有投 资于 超出 基金 合同规 定备 选股 票库 之外 的股票 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 209,687.39
2 应收证 券清 算款 63,760.90
3 应收股 利 -
4 应收利 息 666,238.93
5 应收申 购款 198,781.38
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,138,468.60
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 投资 组合报 告中 ，市 值占 净值 比例的 分项 之和 与合 计可 能存在 尾差 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 370,350,943.10
报告期 期间 基金 总申 购份 额 40,576,786.00
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 65,488,547.08
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 345,439,182.02 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
本报告 期内 ，本 基金 管理 人未持 有本 基金 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本报告 期内 ，基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
无。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1) 中 国证 监会 批准 汇丰 晋 信科技 先锋 股票 型证 券投 资基金 设立 的文 件
2) 汇 丰晋 信科 技先 锋股 票 型证券 投资 基金 基金 合同
3) 汇 丰晋 信科 技先 锋股 票 型证券 投资 基金 招募 说明 书
4) 汇 丰晋 信科 技先 锋股 票 型证券 投资 基金 托管 协议
5) 汇 丰晋 信基 金管 理有 限 公司开 放式 基金 业务 规则
6) 基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照
7) 基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照
8) 报 告期 内汇 丰晋 信科 技 先锋股 票型 证券 投资 基金 在指定 媒体 上披 露的 各项 公告
9) 中 国证 监会 要求 的其 他 文件
9.2 存 放地 点
上海市 浦东 新区 世纪 大 道8 号上 海国 金中 心汇 丰银 行大 楼17 楼本 基金 管理 人 办公地 址。
9.3 查 阅方 式
投资者 可于 本基 金管 理人 办公时 间预 约查 阅。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 。
客户服 务中 心电 话：021-20376888 汇丰晋信科技先锋股票 2016 年第 3 季度报告
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2016 年10 月26 日
