中 金 绝 对 收益 策 略 定 期开 放 混 合 型发 起 式
证 券 投 资 基金 2016 年第 3 季 度 报告
2016 年9 月30 日
基金管 理人： 中金基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年10 月26 日
中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告中 所载 资料 不存在 虚假 记载 、 误 导性 陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年10 月 25 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本 报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 中金绝 对收 益
基金主 代码 001059
交易代 码 001059
基金运 作方 式 契约型 定期 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 4 月21 日
报告期 末基 金份 额总 额 127,266,791.42 份
投资目 标
本基金 灵活 应用 多种 绝对 收益策 略对 冲本 基金 的系
统性风 险， 寻求 基金 资产 的长期 稳健 增值 ， 以 期实 现
超越业 绩比 较基 准的 绝对 收益。
投资策 略
本基金 采用 市场 中性 策略 为主的 多种 绝对 收益 策略
剥离系 统风 险， 力争 实现 基金资 产长 期稳 定的 绝对 回
报。 其 中， 市场 中性 策略 包括量 化选 股策 略和 期货 对
冲策略 两大 策略 。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准 为一 年期银 行定 期存 款收 益率 。
风险收 益特 征
本基金 为特 殊的 混合 型基 金， 通 过多 种绝 对收 益策 略
剥离本 基金 的系 统性 风险 ，实现 基金 资产 的保 值增
值。 因 此相 对股 票型 基金 和一般 的混 合型 基金 其预 期
风险较 小。
基金管 理人 中金基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 7 月 1 日 － 2016 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -1,648,849.56
2.本期 利润
-1,301,082.10
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0101
4.期末 基金 资产 净值 131,098,741.98
5.期末 基金 份额 净值 1.030
注：1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益；
2.本报 告所 列示 的基 金业 绩指标 不包 括持 有人 认购 或交易 基金 的各 项费 用， 计入费 用后 实际 收益
水平要 低于 所列 数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -1.06% 0.15% 0.37% 0.00% -1.43% 0.15%
中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：本 基金 的基 金合 同生 效日 为 2015 年4 月21 日 。按基 金合 同约 定， 本基 金自基 金合 同生 效日
起6 个 月内 为建 仓期 。建 仓期结 束时 及本 报告 期末 本基金 的各 项投 资组 合比 例符合 基金 合同 的有
关约定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
李云琪
本 基 金 的
基金经 理
2015 年4 月
21 日
- 8
李云琪先生，工学硕
士。历任摩根士丹利
信息技术（上海）有
限公司固定收益部分
析员、经理；中国国
际金融股份有限公司
证券投资部经理、高中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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级经理。现任中金基
金管理有限公司量化
公募投资部 副 总 经
理。2015 年 4 月 起任
中金绝对收益策略定
期开放混合型发起式
证券投资基金基金经
理。2016 年 7 月 起任
中金中 证 500 指 数增
强型发起式证券投资
基金基金经理和中金
沪深 300 指 数增 强型
发起式证券投资基金
基金经 理。
注：1 、任 职日 期说 明： 任 职日期 为基 金合 同生 效日
2、 证券 从业 年限 的计 算标 准： 证券 从业 的含 义遵 从 《证 券业 从业 人员 资格 管 理办法 》 的相 关规 定
3、本 基金 无基 金经 理助 理
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》等 有关法 律法 规的
规定和 《中 金绝 对收 益策 略定期 开放 混合 型发 起式 证券投 资基 金基 金合 同》 的约定 ，本 着诚 实信
用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 灵 活应 用多种 绝对 收益 策略 剥离 本基金 的系 统性 风险 ，
寻求基 金资 产的 长期 稳健 增值， 以期 实现 超越 业绩 比较基 准的 绝对 收益 ，无 损害基 金份 额持 有人
利益的 行为 ，本 基金 投资 组合符 合有 关法 律法 规的 规定及 基金 合同 的约 定。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本基金 管理 人一 直坚 持公 平对待 旗下 所有 投资 组合 ，严格 执行 证监 会《 证券 投资基 金管 理公
司公平 交易 制度 指导 意见 》和公 司内 部公 平交 易制 度，规 范投 资、 研究 和交 易等各 相关 流程 ，通
过系统 控制 和人 工监 控等 方式在 各环 节严 格控 制， 确保公 平对 待不 同投 资组 合，切 实防 范利 益输
送。
本报告 期内 ，本 基金 运作 符合法 律法 规和 公司 公平 交易制 度的 规定 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
本报告 期内 ，本 公司 所有 投资组 合参 与的 交易 所公 开竞价 同日 反向 交易 成交 较少的 单边 交易
量未超 过该 证券 当日 成交 量的 5% 。
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4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
受交易 规则 以及 市场 情绪 的影响 ，股 指期 货与 现货 在三季 度仍 然处 于长 期贴 水状态 ，不 利于
进行对 冲操 作。 本基 金继 续采用 多种 绝对 收益 类量 化策略 的投 资方 式， 并根 据基差 的波 动状 况进
行灵活 的调 整。 同时 保留 一部分 底仓 进行 新股 申购 。尽管 权益 类的 配置 相对 于指数 提供 了超 额收
益， 但是 并没 有超 过负 基 差所带 来的 损失 。 尤其 是 在 9 月 末 ， 基 差的 收敛 速 度相较 前几 个月 出现
了明显 的加 快， 给本 基金 造成了 一定 的回 撤。 未来 ，我们 将继 续密 切关 注监 管机构 的相 关措 施，
时刻跟 踪股 指期 货市 场交 易的流 动性 及基 差水 平， 在 严格控 制本 基金 投资 风险 的前提 下审 慎决 策，
力争本 基金 的稳 健运 行 。
展望四 季度 ， 我们 预计 资 金环境 仍将 保持 相对 宽松 ， 随 着国 家加 快对 房地 产 的宏观 调控 ， 短
期内尽 管会 对经 济产 生一 定下行 压力 ，但 是从 资金 面来讲 对股 市为 利好 效应 。但是 股指 的向 上突
破还需 要基 本面 的改 善或 实质性 的改 革措 施的 持续 推进。 从国 际宏 观形 势来 看，美 元的 加息 步伐
有可能 超于 预期 ，客 观 上 给人民 币带 来贬 值压 力， 加大了 经济 扰动 。综 合来 看市场 仍将 以震 荡结
构性行 情为 主， 重点 关注 国企改 革等 相关 热点 主题 。在当 前的 市场 环境 下， 我们将 严格 采用 市场
中性及 行业 中性 的对 冲组 合构建 方法 ，吸 取三 季度 的经验 ，更 谨慎 的控 制基 差风险 ，以 降低 最大
回撤和 净值 波动 幅度 ，力 争为投 资者 提供 有吸 引力 的风险 调整 后收 益。 也希 望期货 的贴 水能 够进
一步改 善， 使得 量化 对冲 组合的 投资 能够 尽早 恢复 正常运 作 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期内 ，本 基金 份额 净值增 长率 为-1.06% ，同 期业绩 比较 基准 收益 率 为0.37% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资 产净 值预 警说明
本报告 期内 ，本 基金 未出 现连续 二十 个工 作日 基金 份额持 有人 数量 不满 二百 人或者 基金 资产
净值低 于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 20,596,176.75 15.53
其中： 股票
20,596,176.75 15.53
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - - 中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
107,509,637.24 81.07
8 其他资 产
4,501,679.71 3.39
9 合计
132,607,493.70
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 72,597.50 0.06
B 采矿业 441,369.26 0.34
C 制造业 12,709,609.82 9.69
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
416,449.40 0.32
E 建筑业 568,336.08 0.43
F 批发和 零售 业 704,414.04 0.54
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 108,335.72 0.08
H 住宿和 餐饮 业 58,075.55 0.04
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 1,355,041.80 1.03
J 金融业 1,730,395.31 1.32
K
房地产 业
1,176,825.79 0.90
L
租赁和 商务 服务 业
477,776.87 0.36
M 科学研 究和 技术 服务 业 368,430.51 0.28
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 29,683.34 0.02
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
310,761.74 0.24
S 综合 68,074.02 0.05
合计 20,596,176.75 15.71
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 投资 股票 。
中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300274 阳光电 源 54,723 639,711.87 0.49
2 600433 冠豪高 新 73,723 617,061.51 0.47
3 600277 亿利洁 能 95,500 603,560.00 0.46
4 002396 星网锐 捷 28,936 570,039.20 0.43
5 002093 国脉科 技 49,248 557,979.84 0.43
6 000587 金洲慈 航 32,135 489,094.70 0.37
7 600623 华谊集 团 24,991 471,080.35 0.36
8 002332 仙琚制 药 35,400 440,022.00 0.34
9 601668 中国建 筑 71,007 438,113.19 0.33
10 002118 紫鑫药 业 26,137 412,180.49 0.31
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本 报告 期末 ，本 基金 未持有 债券 。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本 报告 期末 ，本 基金 未持有 债券 。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本 报告 期末 ，本 基金 未持有 资产 支持 证券 。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本 报告 期末 ，本 基金 未持有 贵金 属。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本 报告 期末 ，本 基金 未持有 权证 。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
代码 名称
持仓量 （ 买/
卖）
合约市 值 （ 元）
公允价 值变
动（元 ）
风险说 明
IC1610 IC1610 -10 -12,630,800.00 -246,300.00 -
IF1610 IF1610 -6 -5,845,320.00 -32,001.99 -
公允价 值变 动总 额合 计 （ 元） -278,301.99
股指期 货投 资 本 期收 益 （ 元） -1,678,897.01
股指期 货投 资本期 公 允价 值变动 （元 ） 644,618.01 中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 利用 股指 期货 与股 票现货 组合 之间 进行 对冲 ， 并通 过量 化模 型， 寻找 最优的 股指 期 货
对冲工 具构 建整 个组 合， 从而剥 离现 货组 合的 系统 性风险 ， 仅保 留现 货组 合 相对于 期货 组合 的超
额收益 ，力 争在 牛市 和熊 市中均 为投 资者 获取 稳健 的正向 收益 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本报告 期末 ，本 基金 无国 债期货 投资 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本 报告 期末 ，本 基金 无国债 期货 投资 。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本报告 期末 ，本 基金 无国 债期货 投资 。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期未出现 被 监管部门立案 调查，或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 4,032,979.32
2 应收证 券清 算款 460,718.85
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,981.54
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 4,501,679.71
中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
报 告期 末， 本基 金未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 002396 星网锐 捷 570,039.20 0.43 临时停 牌
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 154,204,536.34
报告期 期间 基金 总申 购份 额 52,076.58
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 26,989,821.50
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 127,266,791.42
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
本报告 期内 ，基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
§8 报告期 末发起式基金发起 资金持有份额情况
项目
持有份 额总
数
持有份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额总
数
发起份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额承
诺持有 期限
基金管 理人 固有 资
金
- - - - -
基金管 理人 高级 管
理人员
50,935.19 0.04 - - -
基金经 理等 人员 - - - - -
基金管 理人 股东 10,000,350.00 7.86 10,000,350.00 7.86 自基金合同生中金绝对收益 2016 年第 3 季度 报告
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效之日起不少
于三年
其他 - - - - -
合计 10,051,285.19 7.90 10,000,350.00 7.86 -
§9 影响投 资者决策的其他重 要信息
本报告 期内 ，本 基金 不存 在影响 投资 者决 策的 其他 重要信 息。
§10 备查文 件目录
10.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 准予 中金 绝 对收益 策略 定期 开放 混合 型发起 式证 券投 资基 金募 集注册 的文 件
2 、《 中金 绝对 收益 策略 定 期开放 混合 型发 起式 证券 投资基 金基 金合 同》
3 、《 中金 绝对 收益 策略 定 期开放 混合 型发 起式 证券 投资基 金托 管协 议》
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 复、营 业执 照
5 、 报告 期内 中金 绝对 收益 策略定 期开 放混 合型 发起 式证券 投资 基金 在指 定媒 介上披 露的 各 项
公告
6 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
10.2 存 放地 点
基金管 理人 和基 金托 管人 的住所 。
10.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 中金基 金管 理有 限公 司。
咨询电 话： （86 ）010-63211122 400-868-1166
传真： （86 ）010-66159121
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