华 泰 柏 瑞 价值 增 长 混 合型 证 券 投 资基 金
2016 年第3 季度报告
2016 年9 月30 日
基金管 理人： 华泰柏瑞基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
报告送 出日期：2016 年10 月25 日
华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年10 月24 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。
投资有 风险 ，投 资者 在作 出投资 决策 前应 仔细 阅读 本基金 的招 募说 明书 。
本报告 中的 财务 资料 未经 审计。
本报告 期 自2016 年7 月1 日起 至2016 年9 月30 日 止。
本基金 名称 自2015 年 8 月6 日 起 ， 由 “ 华泰 柏瑞 价值增 长股 票型 证券 投资 基金 ” 更 名为 “ 华
泰柏瑞 价值 增长 混合 型证 券投资 基金 ”， 基金 简称 为“华 泰柏 瑞价 值增 长混 合”， 基金 代码 保持
不变 。 本 基金 、 基 金管 理 人更名 等的 详细 内容 见我 公司 2015 年 8 月 6 日刊 登 在中国 证券 报 、 上 海
证券报 、证 券时 报的 《华 泰柏瑞 基金 管理 有限 公司 关于旗 下部 分股 票型 证券 投资基 金更 名并 修改
基金合 同的 公告 》。
§2 基金产 品概况
基金简 称 华泰柏 瑞价 值增 长混 合
交易代 码 460005
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2008 年 7 月16 日
报告期 末基 金份 额总 额 384,023,979.17 份
投资目 标
本基金 通过 投资 于市 场估 值相对 较低 、基 本面 良好 、
能够为 股东 持续 创造 价值 的公司 ， 重 点关 注其 中基 本
面有良 性变 化、 市场 认同 度逐步 提高 的优 质个 股， 在
充分控 制投 资组 合风 险的 前提下 ， 实 现基 金资 产的 长
期稳定 增值 。
投资策 略
基于对 宏观 经济 和投 资环 境的分 析和 预测 ， 全 面评 估
证券市 场各 大类 资产 的中 长期预 期风 险收 益率 ， 确 定
基金资 产在 股票 、 债 券和 现金及 其他 资产 之间 的配 置
比例， 适度 控制 系统 性风 险。 主要 通过 积极 主动 地华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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精选为 股东 持续 创造 价值 的股票 来获 取超 额收 益。 重
点投资 于基 本面 趋势 良好 或出现 良性 转折 、 价 格相 对
低估、 基本 面趋 势认 同度 逐步或 加速 提高 的优 质股
票， 辅 以适 度的 行业 配置 调整来 优化 股票 的选 择和 配
置的权 重。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 × 80%+ 上证 国债指 数 × 20%
风险收 益特 征 较高风 险、 较高 收益
基金管 理人 华泰柏 瑞基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 7 月 1 日 － 2016 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 48,750,338.44
2.本期 利润
42,931,507.60
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.1061
4.期末 基金 资产 净值 969,519,130.66
5.期末 基金 份额 净值 2.5246
注：1 、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。 2、 本期 已实现 收益 指基 金本 期利 息收入 、投 资收 益、 其他 收入（ 不含 公允 价值
变动收 益） 扣除 相关 费用 后的余 额， 本期 利润 为本 期已实 现收 益加 上本 期公 允价值 变动 收益 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 3.93% 0.87% 2.81% 0.64% 1.12% 0.23%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：图 示日 期 为2008 年7 月16 日至2016 年9 月 30 日。
按基金 合同 规定 ，截 至报 告日本 基金 的各 项投 资比 例已达 到基 金合 同第 十四 条（二 ）投 资范 围,
基金投 资组 合比 例限 制中 规定的 各项 比例 ，投 资于 股票的 比例 为基 金资 产 的60%-95% ， 其中 ，基
金持有 权证 的市 值不 得超 过基金 资产 净值 的 3% ， 基 金保留 的现 金以 及投 资于 到期日 在一 年以 内 的
政府债 券的 比例 合计 不低 于基金 资产 净值 的 5% 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
方纬
本 基 金 的
基金经 理
2014 年8 月
22 日
- 13
经济学 硕士 。2003 年
9 月至 2005 年 1 月任
上海金信研究所研究
员；2005 年 1 月至华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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2007 年 2 月 任万 家基
金管理有限公司高级
研究员 ；2007 年 2 月
加入华泰柏瑞基金管
理有限公司，历任研
究员、高级研究员、
基 金 经 理 助 理 。2014
年 8 月任华 泰柏 瑞价
值增长混合型证券投
资基金的基金经理。
2015 年4 月 至2016 年
8 月 任华泰柏瑞新利
灵活配置混合型证券
投 资 基 金 的 基 金 经
理。2015 年 5 月 起任
华泰柏瑞消费成长灵
活配置混合型证券投
资基金的基金经理和
华泰柏瑞惠利灵活配
置混合型证券投资基
金 的 基 金 经 理 。2015
年 8 月起任 华泰 柏瑞
中国制 造2025 灵活 配
置混合型证券投资基
金 的 基 金 经 理 。2016
年 3 月起任 华泰 柏瑞
精选回报灵活配置混
合型证券投资基金 的
基金经 理。2016 年 9
月起任华泰柏瑞多策
略灵活配置混合型证
券投资基金的基金经
理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内本 基金 的运 作符 合相关 法律 、法 规以 及基 金合同 的约 定， 不存 在损 害基金 持有 人利
益的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 要求 ，通华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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过科学 完善 的制 度及 流程 ，从事 前、 事中 和事 后等 环节严 格控 制不 同基 金之 间可能 的利 益输 送。
首先投 资部 和研 究部 通过 规范的 决策 流程 来确 保公 平对待 不同 投资 组合 。其 次集中 交易 室对 投资
指令的 合规 性、 有效 性及 合理性 进行 独立 审核 ，在 交易过 程中 启用 投资 交易 系统中 的公 平交 易模
块， 确保 公平 交易 的实 施 。 同 时 ， 风 险管 理部 对报 告期内 的交 易进 行日 常监 控和分 析评 估 。 本报
告期内 ，上 述公 平交 易制 度总体 执行 情况 良好 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。 本 报告 期 内无下 列情 况: 所有 投资 组 合参与 的交 易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交量 的 5% 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2016 年三 季度 ， 沪 深 300 指数上 涨3.15% ， 中证 500 指数上 涨3.34% ， 创业 板指 数下 跌 3.5% 。
本基金 三季 度净 值增 长3.93% ， 净值 小幅 度跑 赢基 准 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 2.5246 元 ， 本 报 告期份 额净 值增 长率 为3.93% ， 同期 业绩
比较基 准增 长率 为2.81% 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 917,015,035.59 93.51
其中： 股票
917,015,035.59 93.51
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
61,809,324.76 6.30
8 其他资 产
1,827,465.26 0.19
9 合计
980,651,825.61
100.00
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5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 16,542,390.37 1.71
B 采矿业 31,213,653.22 3.22
C 制造业 588,616,843.16 60.71
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
36,031,781.50 3.72
E 建筑业 8,310,002.00 0.86
F 批发和 零售 业 66,822,279.84 6.89
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 16,513,153.60 1.70
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 58,080,778.67 5.99
J 金融业 15,118,545.00 1.56
K
房地产 业
63,430,288.23 6.54
L
租赁和 商务 服务 业
16,335,320.00 1.68
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 - -
合计 917,015,035.59 94.58
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000919 金陵药 业 846,825 12,033,383.25 1.24
2 002327 富安娜 1,284,640 11,227,753.60 1.16
3 600509 天富能 源 1,517,125 11,120,526.25 1.15
4 002028 思源电 气 1,016,160 11,065,982.40 1.14
5 600657 信达地 产 1,961,400 11,042,682.00 1.14
6 600507 方大特 钢 1,770,300 10,887,345.00 1.12
7 600643 爱建集 团 720,700 8,900,645.00 0.92 华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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8 000488 晨鸣纸 业 960,400 8,806,868.00 0.91
9 000596 古井贡 酒 204,122 8,746,627.70 0.90
10 002508 老板电 器 210,000 8,666,700.00 0.89
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。 华泰柏瑞价值增长混合 2016 年第 3 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内基金 投资的前 十 名证券的发行 主体没有 被 监管部门立案 调查的， 也 没有在报告编 制
日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。
5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票中 ，没有 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 1,176,827.04
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 27,157.39
5 应收申 购款 623,480.83
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,827,465.26
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 442,923,112.55
报告期 期间 基金 总申 购份 额 50,647,773.20
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 109,546,906.58
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 384,023,979.17
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
注：无 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：无 。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、本 基金 的中 国证 监会 批 准募集 文件
2 、本 基金 的《 基金 合同 》
3 、本 基金 的《 招募 说明 书 》
4 、本 基金 的《 托管 协议 》
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照
6 、本 基金 的公 告
8.2 存 放地 点
上海市 浦东 新区 民生 路 1199 弄 证大 五道 口广 场1 号楼 17 层
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅 ， 也 可按 工本 费购 买 复印件 。 投资 者对 本报 告 如有疑 问 ， 可 咨
询基金 管理 人华 泰柏 瑞基 金管理 有限 公司 。 客 户服 务热线 ：400-888-0001 （ 免 长途费 ） 021-3878
4638 公司 网址 ：www.huatai-pb.com
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