富 国 价 值 优 势 混合 型 证 券 投 资 基金
二 0 一六年第 3 季度报告
2016 年 09 月 30 日
基金管理人： 富国基金管理有限公司
基金托管人： 中国农业银行股份有限公司
报告送出日期：
2016 年 10 月 24 日
1
§1
重 要提 示
富 国 基 金 管 理 有 限 公 司 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假记
载、 误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及
连带责任。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 10
月 20 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
富国基金 管理有 限公司 承诺以诚 实信用 、勤勉 尽责的原 则管理 和运用 基金资
产，但不保证基金一定盈利。
基金的过 往业绩 并不代 表其未来 表现。 投资有 风险，投 资者在 作出投 资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告财务资料未经审计。
本报告期自2016 年7 月1 日起至2016 年9 月30 日止。
2
§2
基 金产 品概况
基金简称 富国价值优势混合
基金主代码 002340
交易代码 002340
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016 年04 月08 日
报 告 期 末 基 金 份 额
总额（单位：份）
103,837,058.51
投资目标
本基金运用价值投资方法， 通过精选个股和严格风险控制，
力争获取中长期、持续、稳定的超额收益。
投资策略
本基金采 取“自 上而 下 ”的方式 进行大 类资 产 配置，根据
对宏观经 济、市 场面 、 政策面等 因素进 行定 量 与定性相结
合的分析 研究， 确 定 组 合中股票 、债券 、货 币 市场工具及
其他金融工具的比例。
业绩比较基准
中证 800 指数收益率 ×80% ＋中债综合全价指数收益率×
20%
风险收益特征
本基金为 混合型 基金 ， 其预期收 益及预 期风 险 水平高于债
券型基金 与货币 市场 基 金，低于 股票型 基金 ， 属于中高预
期收益和预期风险水平的投资品种。
基金管理人 富国基金管理有限公司
基金托管人 中国农业银行股份有限公司
§3
主 要财 务指标 和基 金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币 元
主要财务指标
报告期（2016 年07 月01 日-2016
年09 月30 日）
1. 本期 已实 现收 益 11,266,256.81
2. 本期 利润 7,118,788.67
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0577
4. 期末 基金 资产 净值 114,866,040.52
5. 期末 基金 份额 净值 1.106
注： 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用 （例如， 开放式
基金的申购赎回费、 基金转换费等） ， 计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
本期已实现收益指基金 本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动 3
收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三 个月 4.14% 0.90% 2.78% 0.67% 1.36% 0.23%
注：过去三个月指 2016 年7 月1 日－2016 年9 月30 日。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 份 额 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期业绩比较
基 准收 益率变 动的 比较
注：1、截止日期为 2016 年9 月30 日。
2、 本基金于2016 年4 月8 日成立， 自合同生效日起至本报告期末不足一年。 本
基金建仓期 6 个月，从 2016 年 4 月 8 日起至 2016 年 10 月 7 日，本期末建仓期
还未结束。
4
§4
管 理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
王海军
本基金 基金
经理兼 任富
国国家 安全
主题混 合型
证券投 资基
金基金 经理
2016-04-08 － 9 年
硕士 ， 曾 任中 国建 银投 资 证券
有限公 司高 级分 析师 ； 2010 年
3 月至2012 年6 月 担任 富 国基
金管理有限公司高级行业研
究员，2012 年 6 月至 2015 年
11 月担任富国高新技术产业
混合型证券投资基金基金经
理， 2015 年 5 月起 任富 国 国家
安全主题混合型证券投资基
金基金 经理 ， 2016 年 4 月 起任
富国价值优势混合型证券投
资基金 基金 经理 。 具有 基 金从
业资格 。
4.2 报 告期 内本基 金运 作遵规 守信 情况说 明
本报告期， 富国基金管理有限公司作为富国价值优势混合型证券投资基金的
管理人严格按照 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《中华人民共和 国证券法》 、
《富国价值优势混合型证券投 资基金基金合同》以及其它有关法律法规的规定，
本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 以为投资者减少和分散风
险， 确保基金资产的安全并谋求基金长期稳定收益为目标， 管理和运用基金资产，
基金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本基金管理人根据相关法规要求， 结合实际情况， 制定了内部的 《公平交易
管理办法》 ， 对证券的 一级市场申购、 二级市场交易相关的研究分析、 投资决策、
授权、 交易执行、 业绩 评估等投资管理环节， 实行事前控制、 事中监控、 事后评
估及反馈的流程化管理。 在制度、 操 作层面确保各组合享有同等信息知情权、 均
等交易机会，并保持各组合的独立投资决策权。
5
事前控制主要包括：1、 一级市场， 通过标准化的办公流程， 对关联方审核、
价格公 允性判 断及 证券 公平分 配等相 关环 节进 行控制 ；2、 二级 市场 ，通过 交易
系统的投资备选库、 交易对手库及授权管理， 对投资标的 、 交易对手和操作权限
进行自动化控制。
事中监控主要包括组合间相同投资标的的交易方向、 市场冲击的控制， 银行
间市场 交易价 格的 公允 性评估 等。1 、将 主动 投资组 合的同 日反 向交 易列为 限制
行为， 非经特别控制流程审核同意， 不得进行； 对于同日同向交易， 通过交易 系
统对组 合间的 交易 公平 性进行 自动化 处理 。2 、同一 基金经 理管 理的 不同组 合，
对同一投资标的采用相同投资策略的， 必须通过交易系统采取同时、 同价下达投
资指令，确保公平对待其所管理的组合。
事后评估及反馈主要包括组合间同一投资标的的临近交易日的同向交易和
反向交易的合理性分析评估，以及不同时间窗口下（1 日、3 日、5 日）的季度
公平性 交易分 析评 估等 。1、 通过公 平性 交易 的事后 分析评 估系 统， 对涉及 公平
性交易的投资行为进行分析评估，分析对象涵盖公募、年金、社保及专户产品，
并重点分析同类组合 （股票型、 混合型、 债券 型） 间、 不同产品间 以 及同一基金
经理管理不同组合间的交易行为， 若发现异常交易行为， 监察稽核部视情况要求
相关当 事人做 出合 理性 解释， 并按法 规要 求上 报辖区 监管机 构。2、 季度公 平性
交易分析报告按规定经基金经理或投资经理签字， 并经督察长、 总经 理审阅签字
后，归档保存，以备后查。
本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的相关公平交易制度， 未出现违反公
平交易制度的情况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告期内未发现异常交易行为。
公司旗下管理的各投资组合在交易所公开竞价同日反向交易的控制方面， 报
告期内本组合与其他投资组合之间未出现成交较少的单边交易量 超 过 该 证 券 当
日成交量5%的情况。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和运 作分析
2016 年第 三季 度， 国 内的宏 观经 济指 标在 货 币政策 相对 宽松 的环 境 下基 本
平稳， 供给侧改革结果延续积极的趋势。 本基金通过自下而上对行业和具体投资 6
标的进行筛选， 继续对具有价值优势的公司进行跟踪和配置， 以降低整个基金产
品净值的波动幅度。
本基金秉承追求风险可控、 持续较长时间的相对收益为目标， 继续维持对质
地优良、 竞争壁垒较高、 管理层执行力强、 分红回报率 较好的公司进行配置， 主
要考虑的配置方向为食品、 化工、 电子、 酒类 、 计算机、 银行、 券商 、 医药、 家
电、汽车等行业。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告期，本基金净值增长率 4.14% ，同期业绩比较基准收益率为 2.78%。
4.6 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告期无需要说明的相关情形。
§5
投 资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额 （元） 占基金总资产的比例（%）
1
权益投 资 108,567,583.75 93.78
其中： 股票 108,567,583.75 93.78
2
固定收 益投 资 － －
其中： 债券 － －
资产 支持 证券 － －
3
贵金属 投资 － －
4
金融衍 生品 投资 － －
5
买入返 售金 融资 产 － －
其中：买 断式回 购的买 入 返售 金
融资产
－ －
6
银行存 款和 结算 备付 金合 计 6,703,152.23 5.79
7
其他资 产 502,313.69 0.43
8
合计 115,773,049.67 100.00
5.2 报 告期 末 按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 － －
B 采矿业 － －
C 制造业 73,050,020.27 63.60
7
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 － －
E 建筑业 3,467,986.60 3.02
F 批发和 零售 业 10,769,563.08 9.38
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 － －
H 住宿和 餐饮 业 － －
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 10,956,226.45 9.54
J 金融业 6,854,832.97 5.97
K 房地产 业 3,468,954.38 3.02
L 租赁和 商务 服务 业 － －
M 科学研 究和 技术 服务 业 － －
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 － －
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 － －
P 教育 － －
Q 卫生和 社会 工作 － －
R 文化、 体育 和娱 乐业 － －
S 综合 － －
合计 108,567,583.75 94.52
5.3 报 告期 末按 公 允价 值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 （元） 占基金资产净值比例（%）
1 600309 万华化 学 521,134 10,714,515.04 9.33
2 002271 东方雨 虹 163,721 4,202,718.07 3.66
3 000423 东阿阿 胶 67,682 4,027,079.00 3.51
4 300124 汇川技 术 211,227 3,994,302.57 3.48
5 600885 宏发股 份 112,627 3,894,641.66 3.39
6 000581 威孚高 科 158,562 3,891,111.48 3.39
7 300017 网宿科 技 55,452 3,870,549.60 3.37
8 600535 天士力 90,900 3,834,162.00 3.34
9 000963 华东医 药 55,258 3,796,224.60 3.30
10 002281 光迅科 技 43,378 3,617,291.42 3.15
5.4 报 告期 末按 债 券品 种 分类 的债 券投资 组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报 告期 末按 公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 前五名 债券 投资明 细
注：本基金本报告期末未持有债券。
8
5.6 报告期末按 公 允 价 值占基 金 资 产 净值 比 例 大小排 序 的前十名 资 产 支持证 券
投 资明 细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按 公 允 价 值占基 金 资 产 净值 比 例 大小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明
细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
5.8 报 告期 末按 公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 前五名 权证 投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告期 末 本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
公允价 值变 动总 额合 计( 元) －
股指期 货投 资 本 期收 益( 元) －
股指期 货投 资本期 公 允价 值变动( 元) －
注：本基金本报告期末未投资股指期货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则， 主要选 择流动性好、 交易活跃
的股指期货合约。 本基金力争利用股指期货的杠杆作用， 降低股票仓位频繁调整
的交易成本。
5.10 报 告期 末 本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金根据基金合同的约定，不允许投资国债期货。
5.10.2 报 告期 末 本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
公允价 值变 动总 额合 计（ 元） －
国债期 货投 资本 期收 益（ 元） －
国债期 货投 资本 期公 允价 值变动 （元 ） －
注：本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金本报告期末未投资国债期货。
9
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 申 明 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发行主体本期是否出现被监管部门立案
调 查， 或在报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 的情形 。
本报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查
或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
5.11.2 申 明基 金投资 的前 十名股 票是 否超出 基金 合同规 定的 备选股 票库 。
报告期内本基金投资的前十名股票中没有在备选股票库之外的股票。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保 证金 156,279.64
2 应收证 券清 算款 319,466.19
3 应收股 利 －
4 应收利 息 1,363.05
5 应收申 购款 25,204.81
6 其他应 收款 －
7 待摊费 用 －
8 其他 －
9 合计 502,313.69
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中未持有流通受限的股票。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分。
因四舍五入原因， 投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存
在尾差。
10
§6
开 放式 基金份 额变 动
单位：份
报告期 期初 基金 份额 总额 176,582,051.01
报告期 期间 基金 总申 购份 额 23,728,009.51
减： 报 告期 期间 基金 总赎 回份额 96,473,002.01
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额（ 份额 减少 以“-” 填 列） －
报告期 期末 基金 份额 总额 103,837,058.51
§7
基 金管 理人 运 用固 有 资金 投资 本 基金 情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位：份
报告 期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 －
报告 期 期间 买入/申 购总 份 额 －
报告 期 期间 卖出/赎 回总 份 额 －
报告 期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 －
报告 期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份 额 比 例（% ） －
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：本报告期本基金的管理人未运用固有资金申赎及买卖本基金。
§8
备 查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1、中国证监会批准设立富国价值优势混合型证券投资基金的文件
2、富国价值优势混合型证券投资基金基金合同
3、富国价值优势混合型证券投资基金托管协议
4、中国证监会批准设立富国基金管理有限公司的文件
5、富国价值优势混合型证券投资基金财务报表及报表附注
6、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
11
8.2 存 放地 点
上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心二期 16-17 层
8.3 查 阅方 式
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人富国基金管理有限公司。
咨询电话：95105686 、4008880688（全国统一，免长途话费）
公司网址：http://www.fullgoal.com.cn
富国基金管理有限公司
2016 年10 月24 日
