宝 盈 祥 泰 养老 混 合 型 证券 投 资 基 金
2016 年第3 季度报告
2016 年9 月30 日
基金管 理人： 宝盈基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年10 月24 日
宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 2 页 共10 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年10 月 21 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 宝盈祥 泰养 老混 合
基金主 代码 001358
交易代 码 001358
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 5 月29 日
报告期 末基 金份 额总 额 759,939,328.45 份
投资目 标
在严格 控制 下行 风险 的前 提下， 追求 稳定 的投 资回
报，为 投资 人提 供稳 健的 养老理 财工 具。
投资策 略
本基金 采取 稳健 的投 资策 略， 在 控制 下行 风险 的前 提
下， 确 定大 类资 产配 置比 例， 通 过债 券、 货 币市 场 工
具等固 定收 益类 资产 投资 获取稳 定收 益， 适度 参与 股
票等权 益类 资产 的投 资增 强回报 。 本 基金 的投 资策 略
由大类 资产 配置 策略 、 固 定收益 类资 产投 资策 略、 股
票投资 策略 和金 融衍 生品 投资策 略四 个部 分组 成。
业绩比 较基 准 一年期 银行 定期 存款 利率 （税后 ）+1%
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 其 预期收 益及 预期 风险 水平 低
于股票 型基 金， 高于 债券 型基金 及货 币市 场基 金， 属
于中等 收益/风 险特 征的 基 金。
基金管 理人 宝盈基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 3 页 共10 页
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 7 月 1 日 － 2016 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 16,360,240.31
2.本期 利润
13,524,323.81
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0115
4.期末 基金 资产 净值 799,534,749.84
5.期末 基金 份额 净值 1.052
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 。
2、本 期利 润为 本期 已实 现 收益加 上本 期公 允价 值变 动收益 。
3、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.06% 0.09% 0.61% 0.01% 0.45% 0.08%
宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 4 页 共10 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：按 基金 合同 规定 ，本 基金自 基金 合同 生效 之日 起的 6 个月 内为 建仓 期。 建仓期 结束 时本 基金
的各项 资产 配置 比例 符合 基金合 同中 的相 关约 定。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
陈若劲
本 基 金基 金经 理、 宝
盈 货 币市 场证 券投 资
基 金 基金 经理 、宝 盈
增 强 收益 债券 型证 券
投 资 基金 基金 经理 、
宝 盈 祥瑞 养老 混合 型
证 券 投资 基金 基金 经
理、固 定收 益部 总监
2015 年 5 月
29 日
- 13 年
陈 若 劲女 士 ，香 港中 文大
学金融 MBA 。 曾在 第 一创
业 证 券有 限 责任 公司 固定
收 益 部从 事 债券 投资 、研
究及交 易等 工作 ，2008 年
4 月 加入 宝 盈基 金管 理有
限 公 司 任 债 券 组 合 研 究
员 。 中国 国 籍， 证券 投资
基金从 业人 员资 格。 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 5 页 共10 页
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》等 有关法 律法 规及
基金合 同等 有关 基金 法律 文件的 规定 ，以 取信 于市 场、取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ，本 着诚 实信
用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，在 控制 风险的 前提 下， 为基 金持 有人谋 求最 大利 益。
在本报 告期 内， 基金 运作 合法合 规， 严格 遵守 法律 法规关 于公 平交 易的 相关 规定， 在投 资管 理活
动中公 平对 待不 同投 资组 合，无 损害 基金 持有 人利 益的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
基金管 理人 根据 《证 券投 资基金 管理 公司 公平 交易 制度指 导意 见》 和《 宝盈 基金管 理有 限公
司公平 交易 制度 》对 本基 金的日 常交 易行 为进 行监 控，并 定期 制作 公平 交易 分析报 告， 对不 同投
资组合 的收 益率 、同 向交 易价差 、反 向交 易价 差作 专项分 析。 报告 结果 表明 ，本基 金在 本报 告期
内的同 向交 易价 差均 在可 合理解 释范 围之 内； 在本 报告期 内基 金管 理人 严格 遵守法 律法 规关 于公
平交易 的相 关规 定， 在投 资活动 中公 平对 待不 同投 资组合 ，公 平交 易制 度执 行情况 良好 ，无 损害
基金持 有人 利益 的行 为。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金存在 异常 交易 行为 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
报告期 内， 房地 产和 基建 投资托 底经 济， 制造 业投 资依然 乏力 ，供 给侧 改革 推动大 宗商 品价
格上涨 ，改 善上 游盈 利，PPI 跌 幅显 著收 窄， 宏观 经 济短期 弱势 平稳 。受 制于 房地产 销售 火爆 以
及汇率 问题 ，报 告期 内央 行继续 维持 中性 稳健 的货 币政策 ，未 采取 降息 或降 准等宽 松措 施， 仅主
要通过 公开 市场 操作 维持 市场流 动性 宽松 。
报告期 内， 随着 监管 关注 债券去 杠杆 和央 行通 过延 长逆回 购期 限的 方式 提高 资金成 本， 银行
间资金 面并 未出 现往 年同 期资金 利率 明显 回落 的情 形，市 场资 金面 紧张 局面 频现， 资金 利率 稳步
提升 ， 隔 夜回 购加 权利 率 上行幅 度达 到30bp 左右 。 债券市 场方 面 ， 长 短期 债 券表现 分化 ， 中长 期
债券收 益率 整体 小幅 下 行 ，短期 债券 品种 收益 率走 势则先 下后 上， 收益 率曲 线趋于 平坦 化。 报告
期内， 我们 增配 了部 分中 长期限 利率 债和 高等 级公 司债， 适当 提高 了组 合久 期，信 用债 投资 主要
以中高 评级 为主 。
报告期 内， 权益 市场 波澜 不惊， 呈现 出窄 幅震 荡的 走势， 市场 成交 量连 续走 低，市 场人 气不
足。 在 市场 整体 波动 降低 的背景 下， 部分 受益 于国 家政策 和行 业景 气的 个股 走出震 荡向 上的 行情 ，宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 6 页 共10 页
成为市 场中 的少 数热 点。 报告期 内， 我们 在二 级市 场适度 增配 了部 分优 质成 长股， 小幅 提高 了权
益仓位 。同 时， 积极 参与 一级市 场权 益投 资， 择优 进行长 期配 置。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本基金 在本 报告 期内 净值 增长率 是 1.06% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率 是0.61% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 本报 告期 内未 出现 连续二 十个 工作 日基 金份 额持有 人数 量不 满二 百人 或者基 金资 产净
值低于 五千 万元 的情 形。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元）
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 45,858,209.28 5.05
其中： 股票
45,858,209.28 5.05
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
845,842,951.80 93.14
其中： 债券
845,842,951.80 93.14
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
4,137,112.07 0.46
8 其他资 产
12,322,456.97 1.36
9 合计
908,160,730.12
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 155,231.60 0.02
B 采矿业 5,965,000.00 0.75
C 制造业 17,846,589.54 2.23
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - -
E 建筑业 326,257.84 0.04
F 批发和 零售 业 2,410,281.84 0.30
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 13,296,194.40 1.66
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 2,678,003.91 0.33 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 7 页 共10 页
J 金融业 1,965,075.58 0.25
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
78,252.19 0.01
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
1,137,322.38 0.14
S 综合 - -
合计 45,858,209.28 5.74
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（%）
1 601021 春秋航 空 250,000 11,292,500.00 1.41
2 002510 天汽模 1,000,000 7,170,000.00 0.90
3 002241 歌尔股 份 200,000 6,046,000.00 0.76
4 000937 冀中能 源 500,000 3,120,000.00 0.39
5 601225 陕西煤 业 500,000 2,845,000.00 0.36
6 002727 一心堂 100,000 2,199,000.00 0.28
7 002245 澳洋顺 昌 200,000 1,940,000.00 0.24
8 601688 华泰证 券 100,000 1,795,000.00 0.22
9 300496 中科创 达 25,641 1,239,485.94 0.16
10 600977 中国电 影 27,410 740,892.30 0.09
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 250,977,000.00 31.39
其中： 政策 性金 融债 250,977,000.00 31.39
4 企业债 券 130,148,000.00 16.28
5 企业短 期融 资券 60,462,000.00 7.56
6 中期票 据 395,902,000.00 49.52
7 可转债 （可 交换 债） 8,353,951.80 1.04
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 845,842,951.80 105.79 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 8 页 共10 页
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（%）
1 101454034 14 中 南方 MTN001 700,000 74,494,000.00 9.32
2 041570003 15 昊华 CP001 600,000 60,462,000.00 7.56
3 140205 14 国开 05 500,000 58,605,000.00 7.33
4 101458028
14 海 宁资 产
MTN001
500,000 54,200,000.00 6.78
5 101551057 15 烟 台港 MTN001 500,000 52,935,000.00 6.62
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本 基金 本报 告期 末未 投资股 指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确股 指期 货的 投资 策略 、比例 限制 、信 息披 露等 ，本基 金暂 不参
与股指 期货 交易 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确国 债期 货的 投资 策略 、比例 限制 、信 息披 露等 ，本基 金暂 不参
与国债 期货 交易 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本 基金 本报 告期 末未 投资国 债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 9 页 共10 页
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内，本 基金投资 的 前十名证券的 发行主体 没 有被监管部门 立案调查 ， 在本报告编制 日
前一年 内未 受到 公开 谴责 、处罚 。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 33,678.84
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 12,267,023.42
5 应收申 购款 20,754.71
6 其他应 收款 1,000.00
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 12,322,456.97
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（%）
1 110035 白云转 债 2,982,696.00 0.37
2 128011 汽模转 债 1,260,911.40 0.16
3 113010 江南转 债 853,844.70 0.11
4 123001 蓝标转 债 724,046.00 0.09
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 002510 天汽模 7,170,000.00 0.90 重大事 项
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项与合 计项 之间 可能 存在 尾差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告
第 10 页 共 10 页
报告期 期初 基金 份额 总额 1,819,766,223.44
报告期 期间 基金 总申 购份 额 3,404,694.03
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 1,063,231,589.02
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 759,939,328.45
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
本 报告 期内 基金 管理 人未运 用固 有资 金投 资本 基金。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
2016 年9 月中 国证 券业 协 会发布 公告 ， 本 基金 由于 提供有 效报 价但 未参 与申 购， 被 列入 首次
公开发 行股 票配 售对 象黑 名单， 黑名 单起 止日 期 为2016 年9 月8 日至 2017 年 3 月 7 日 。事 件发
生后， 公司 及时 就相 关问 题进行 了自 查并 制定 了整 改措施 ，以 确保 不再 发生 类似事 件。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
中国证 监会 批准 宝盈 祥泰 养老混 合型 证券 投资 基金 设立的 文件 。
《宝盈 祥泰 养老 混合 型证 券投资 基金 基金 合同 》。
《宝盈 祥泰 养老 混合 型证 券投资 基金 基金 托管 协议 》。
宝盈基 金管 理有 限公 司批 准成立 批件 、营 业执 照和 公司章 程。
本报告 期内 在中 国证 监会 指定报 纸上 公开 披露 的各 项公告 。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 办公 地址 ：广 东省深 圳市 福田 区福 华一 路 115 号投 行大 厦 10 层
基金托 管人 办公 地址 ：北 京市西 城区 闹市 口大 街 1 号院 1 号楼
9.3 查 阅方 式
上述备 查文 件文 本存 放在 基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所 ，在 办公 时间 内基金 持有 人可
免费查 阅。
宝盈基金管理有限公司
2016 年10 月24 日
