中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
中银稳健添利债券型发起式证券投资基金
2016 年半年度报告摘要
2016 年 6 月 30 日
基金管理人：中银基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一六年八月二十四日 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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1
重要提示
1.1 重要提 示
基金管理人 的董事会、 董事保证本 报告所载资 料不存在虚 假记载、误 导性陈述或 重大遗漏， 并
对其内容的 真实性、准 确性和完整 性承担个别 及连带的法 律责任。本 半年度报告 已经三分之 二以上
独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 8 月 22 日复核了本报告中
的财务指标 、净值表现 、利润分配 情况、财务 会计报告、 投资组合报 告等内容， 保证复核内 容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往 业绩并不代 表其未来表 现。投资有 风险，投资 者在作出投 资决策前应 仔细阅读本 基
金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。
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2
基金简介
2.1 基金基本 情 况
基金简称 中银添利债券发起
基金主代码 380009
交易代码 380009
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013 年 2 月 4 日
基金管理人 中银基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 599,322,581.72 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基 金 产品说 明
投资目标
本基金在保持基金资产流动性和严格控制基金资产风险的前提下， 通过 积
极主动的管理，追求基金资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金根据对宏观经济趋势、 国家政策方向、 行业和企业盈利、 信用 状 况
及其变化趋势、 债券市场 和股票市场估值水平及预期收益等因素的动态分
析， 在限定投资范围内， 决定债券类资产和权益类资产的配置比例， 并 跟
踪影响资产配置策略的各种因素的变化， 定期或 不定期对大类资产配置比
例进行调整。在充分论证债券市场宏观环境和仔细分析利率走势基础上，
依次通过久期配置策略、 期限结构配置策略、 类属配置策略、 信用利 差 策
略和回购放大策略自上而下完成组合构建。
业绩比较基准 中国债券综合全价指数。
风险收益特征
本基金为债券型基金， 属于证券投资基金中的较低风险品种， 本基金的预
期收益和预期风险高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基 金 管理人 和 基 金托管 人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中银基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 薛文成 张燕
联系电话 021-38834999 0755-83199084
电子邮箱 clientservice@bocim.com Yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话 021-38834788
400-888-5566 95555
传真 021-68873488 0755-83195201
2.4 信 息 披露方 式
登载基金半年度报告摘要的管理人互联网网址 http://www.bocim.com
基金半年度报告备置地点 上海市银城中路 200 号 中银大厦 26 层
3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主 要 会计数 据 和 财务指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期 间数 据和指标 报告期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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本期已实现收益 51,875,458.71
本期利润 12,088,892.60
加权平均基金份额本期利润 0.0181
本期基金份额净值增长率 2.46%
3.1.2 期 末数 据和指标 报告期末(2016 年 6 月 30 日)
期末可供分配基金份额利润 0.3638
期末基金资产净值 825,049,466.83
期末基金份额净值 1.377
注：1 、 所述 基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
2 、 本期已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。期末可供分配收益，
采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额），即如果期
末未分配利润（报表数，下同）的未实现部分为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利
润的已实现部分，如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未
分配利润（已实现部分扣除未实现部分）。
3.2 基 金 净值表 现
3.2.1 基 金份 额净值增 长 率及其与 同 期业绩比 较 基准收益 率 的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 0.88% 0.07% 0.36% 0.04% 0.52% 0.03%
过去三个月 1.03% 0.08% -0.52% 0.07% 1.55% 0.01%
过去六个月 2.46% 0.11% -0.21% 0.07% 2.67% 0.04%
过去一年 7.33% 0.14% 2.74% 0.07% 4.59% 0.07%
过去三年 34.08% 0.17% 5.74% 0.09% 28.34% 0.08%
自基金合同生
效起至今
37.70% 0.16% 6.12% 0.09% 31.58% 0.07%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
中银稳健添利债券型发起式证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2013 年 2 月 4 日至 2016 年 6 月 30 日） 注：
各项投 资
比例不 低
基金还 可
会允许 基
资产的 2
4.1 基 金
4.1.1 基
中 银
中银国 际
限公司 合
督管理 委
册资本 为
至 2016
证券投 资
证券投 资
优选灵 活
按基金合同
资 比例已达到
低 于基金资产
可 投资于一级
基 金投资的非
20% ，其中，
金 管理人 及 基
金管 理人及 其
银 基金管理有
际 和美林投资
合 并， 合并 后
委 员 会批复，
为 一亿元人民
年 6 月 30 日
资 基 金、中 银
资 基 金、中 银
活 配置混合型
同 规定，本 基
到 基金合同 第
产 的 80% ， 现
级 市场新股 申
非 固定收益 类
权证的投 资
基 金经理 情 况
其管 理基金 的
有 限公司前 身
资 管理合资 组
后 新公司名 称
同 意中国 银
民 币，其中 中
日 ，本管理 人
银 货 币市场 证
银 动 态策略 混
型 证券投资 基
第
基 金自基金合
第 十二部分（
现 金或者到期
申 购、持有可
类 金融品种，
资 比例不超过
4
况
的 经验
身 为中银国际
组 建（2006 年
称 为“ 贝莱德 投
银 行 股份有 限
中 国银行拥有
人 共管理六十
证 券 投资基 金
混 合 型证券 投
基 金、中银中
中银稳健添利
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合 同生效起 6
（ 二）的规定
日在一年以
可 转债转股所
上述非固定
过 基金资产净
管理人 报
际 基金管理有
年 9 月 29 日
投 资管理有限
限 公 司直接 控
有 83.5％的 股
十 六只开放式
金 、 中银持 续
投 资 基金、 中
中 证 100 指 数
债 券型发起式
个月内 为建 仓
，即本基金对
内的政府债券
所 得股票、二级
收益类金融
净 值的 3% 。
报 告
限公司，于
日 美林 投资 管
限 公司” ） 。 20
控 股 中银基 金
股 权， 贝莱德
式 证券投资基
续 增 长混合型
中 银 稳健增利
数 增强 型证 券
证 券投资基金
仓 期，截至建
对 债券等固定
券 不低于基金
级 市场股票以
品种的投资比
2004 年 8 月
管 理有限公司
07 年 12 月 2
。 公司注册 地
投资管理拥有
基 金：中银中
证 券投资基 金
债 券型证券 投
券 投资基金、
2016 年半年 度
建 仓结束时本
定 收益类品种
金 资产净值的
以 及权证等中
比 例合计不超
月 12 日正 式 成
与贝莱德投资
25 日， 经中
地 为中国上 海
有 16.5％的 股
国精选混合型
金 、中银收 益
投 资基金、
中银蓝筹精 选
度 报告摘要
本 基金的
种 的投资
的 5%；本
中 国证监
超 过基金
成 立，由
资 管理有
国证券监
海市，注
股 权。 截
型 开放式
益混合型
中 银行业
选 灵活配中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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置混合型证 券投资基金 、中银价值 精选灵活配 置混合型证 券投资基金 、中银稳健 双利债券型 证券投
资基金、中银全球策略证券投资基金（FOF ） 、上证国有企业 100 交易 型开放式指数证券投资基金、
中银转债增 强债券型证 券投资基金 、中银中小 盘成长混合 型证券投资 基金、中银 信用增利债 券型证
券投资基金、 中银沪深 300 等权重指 数证券投资基金(LOF) 、 中银主题策略混合型证券投资基金、 中
银保本混合型证券投资基金、中银理财 14 天债 券型证券投资基金、中银理财 60 天 债券型发起式证
券投资基金、 中银纯债债券型证券投资基金、 中银理财 7 天债券型证券投资基金、 中银理财 30 天债
券型证券投 资基金、中 银稳健添利 债券型发起 式证券投资 基金、中银 标普全球精 选自然资源 等权重
指数证券投 资基金、中 银消费主题 混合型证券 投资基金、 中银美丽中 国混合型证 券投资基金 、中银
盛利纯债一年定期开放债券型证券投资基金 （LOF ） 、 中银新 回报灵活配置混合型证券投资基金、 中
银互利分级 债券型证券 投资基金、 中银惠利纯 债半年定期 开放债券型 证券投资基 金、中银中 高等级
债券型证券投资基金、 中银理财 21 天债券型证券投资基金、 中银优秀企业混合型证券投资基金、 中
银活期宝货 币市场基金 、中银多策 略灵活配置 混合型证券 投资基金、 中银健康生 活混合型证 券投资
基金、中银 聚利分级债 券型证券投 资基金、中 银薪钱包货 币市场基金 、中银产业 债一年定期 开放债
券型证券投 资基金、中 银新经济灵 活配置混合 型证券投资 基金、中银 安心回报半 年定期开放 债券型
证券投资基 金、中银研 究精选灵活 配置混合型 证券投资基 金、中银恒 利半年定期 开放债券型 证券投
资基金、中 银新动力股 票型证券投 资基金、中 银宏观策略 灵活配置混 合型证券投 资基金、中 银新趋
势灵活配置混合型证券投资基金、 中银智能制造股票型证券投资基金、 中银互联网+ 股票型证券投资
基金、中银 国有企业债 债券型证券 投资基金、 中银新财富 灵活配置混 合型证券投 资基金、中 银新机
遇灵活配置 混合型证券 投资基金、 中银战略新 兴产业股票 型证券投资 基金、中银 机构现金管 理货币
市场基金、 中银美元债债券型证券投资基金(QDII) 、中银稳进保本混合型证券投资基金、中银宝利
灵活配置混 合型证券投 资基金、中 银瑞利灵活 配置混合型 证券投资基 金、中银珍 利灵活配置 混合型
证券投资基 金、中银鑫 利灵活配置 混合型证券 投资基金、 中银益利灵 活配置混合 型证券投资 基金、
中银裕利灵 活配置混合 型证券投资 基金、中银 合利债券型 证券投资基 金、中银腾 利灵活配置 混合型
证券投资基 金、中银永 利半年定期 开放债券型 证券投资基 金，同时管 理着多个特 定客户资产 管理投
资组合。
4.1.2 基 金经 理（或基 金 经理小组 ） 及基金经 理 助理的简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
陈玮
本基金的基金
经理、中银纯
债基金基金经
2014-12-3
1
- 7
应用数学硕士。 曾任上海浦东发展
银行总行金融市场部高级交易员。
2014 年加入 中银基金管 理有限公中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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理、中银盛利
纯债基金基金
经理、中银新
趋势基金基金
经理、中银聚
利分级基金经
理
司，曾担任固定收益基金经理助
理。 2014 年 12 月至今任中 银纯债
基金基金经理， 2014 年 12 月至今
任中银添利基金基金经理，2014
年 12 月至今 任中银盛利纯债基金
（LOF ）基 金经理,2015 年 5 月至
今任中银新趋势基金基金经理，
2015 年 6 月 任今任中银聚利分级
债券基金基金经理。 具有 7 年证券
从业年限。具备基金从业资格。
注：1 、 首任基金经理的“ 任职日期” 为基金合同生效日， 非首任基金经理的“ 任职日期” 为根据 公
司决定确定的聘任日期，基金经理的“ 离任日期” 均为根据公司决定确定的解聘日期；
2 、证券从业 年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人 对 报告期内 本 基金运作 遵 规守信情 况 的说明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券投资基金法》 、 中国证监会的有关规则和其他有关法
律法规的规 定，严格遵 循本基金基 金合同，本 着诚实信用 、勤勉尽责 的原则管理 和运用基金 资产，
在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。
本报告期内，本基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人 对 报告期内 公 平交易情 况 的专项说 明
4.3.1 公 平交 易制度的 执 行情况
根据中国证监会颁布的 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ， 公司制 定了 《中银基
金管理有限公司公平交易管理办法》 ， 建立了 《新股询价申购和参与公开增发管理办法》 、 《债券 询价
申购管理办 法》 、 《集中交易管理办 法》等公平 交易相关制 度体系，通 过制度确保 不同投资组 合在 投
资管理活动 中得到公平 对待，严格 防范不同投 资组合之间 进行利益输 送。公司建 立了投资决 策委员
会领导下的 投资决策及 授权制度， 以科学规范 的投资决策 体系，采用 集中交易管 理加强交易 执行环
节的内部控 制，通过工 作制度、流 程和技术手 段保证公平 交易原则的 实现；通过 建立层级完 备的公
司证券池及 组合风格库 ，完善各类 具体资产管 理业务组织 结构，规范 各项业务之 间的关系， 在保证
各投资组合 既具有相对 独立性的同 时，确保其 在获得投资 信息、投资 建议和实施 投资决策方 面享有
公平的机会 ；通过对异 常交易行为 的实时监控 、分析评估 、监察稽核 和信息披露 确保公平交 易过程
和结果的有效监督。
本报告期内 ，本公司严 格遵守法律 法规关于公 平交易的相 关规定，确 保本公司管 理的不同投 资
组合在授权 、研究分析 、投资决策 、交易执行 、业绩评估 等投资管理 活动和环节 得到公平对 待。各
投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内未发生异常交易行为。 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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4.3.2 异 常交 易行为的 专 项说明
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
本报告期内 ，基金管理 人未发生所 有投资组合 参与的交易 所公开竞价 同日反向交 易成交较少 的
单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况 。
4.4 管理人 对 报告期内 基 金的投资 策 略和业绩 表 现的说明
4.4.1 报告 期内 基 金 投资策 略 和 运作分 析
1. 宏观经济 分析
国外经济方 面，全球经 济步入较为 稳定但缓慢 的复苏通道 ，美国仍是 表现相对较 好的经济体 。
从领先指标来看，上半年美国 ISM 制造业 PMI 指数缓慢回升至 53.2 水 平，就业市场整体改善，失
业率稳定在 4.9% 左右。上 半年欧元区经济延续弱势复苏态势，制造业 PMI 指数小幅回 落至 51.9 附
近，CPI 同比 增速小幅上行至 0.1% 左 右；不过，受英国公投脱欧的负面冲击，欧盟统计局数据显示
6 月份的服 务业、零售 业和建筑业 信心明显恶 化，消费者 也变得更为 悲观。综合 来看，美国 仍是全
球复苏前景最好的经济体，受美联储加息预期反复影响，美元指数在 94-96 左 右的 区间窄幅波动。
国内经济方 面，在前期“ 稳增长” 政策 刺激及国际 大宗商品价 格阶段性上 行的内外因 素影响 下 ，
经济领先指标整体仍是震荡走弱， 下行压力并未消除。 具体来看， 二季度领先指标制造业 PMI 缓慢
下行至 50.0 的荣枯线附近，同步指标工业增加值同比增速 1-6 月累计增长 6.0% ，仍 处于较低水平。
从经济增长动力来看，拉动经济的三驾马车以下滑为主：1-6 月消费增速小幅回落至 10.3% ，6 月出
口增速继续下滑至-4.9% 左右，1-6 月 固定资产投资增速小幅下降至 9.0% 的水平。通胀方面，CPI 通
缩预期有所修正，6 月小 幅下行于 1.9% 的水平，PPI 环比跌幅有所收窄，6 月同比跌幅缩小至-2.6%
左右。
2. 市场回顾
整体来看，上半年债市整体呈现出先涨后跌的震荡走势。其中，一季度中债总全价指数上涨
0.27% ， 中债 银行间国债全价指数上涨 1.03% ， 中 债企业债总全价指数下跌 1.27% ； 二 季度中债总全
价指数下跌 0.70% ， 中债 银行间国债全价指数下跌 1.24% ， 中 债企业债总全价指数下跌 2.10%。反 映
在收益率曲 线上，上半 年收益率曲 线经历了由 陡变平的变 化。其中， 一季度 10 年期国债收 益率从
2.82% 上行至 2.84% ，10 年 期金融债 （国开） 收益率从 3.13%上行 至 3.24% ； 二季度，10 年期国债收
益率从 2.84% 的水平下行了 0.08 个 BP ，10 年期 金融债（国开）收益率从 3.24%下行 5.53 个 BP 至
3.19% 。 货币 市场方面， 上半年央行货币政策整体保持稳健， 资金面呈现先紧后松、 整体中性的格局。
其中一季度， 银行间 7 天回购利率均值在 2.46% 左右， 较上季度均值上行 5bp，1 天 回购加权平均利
率均值在 2.02% 左右，较 上季度均值上升 18bp ； 二季度，银行间 1 天回购利率从 2.20% 下行 8.63 个中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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BP 至 2.12% ，7 天回购加 权平均利率从 2.85%下行 13.39 个 BP 至 2.72% 。
股票市场方面， 上半年整体震荡下行。 其中， 一季度上证综指下跌 15.12% ， 代表大 盘股表现的
沪深 300 指 数下跌 13.75% ，中小盘综合指数下跌 17.35% ，创业 板综合指数下跌 19.31% ；二季度，
上证综指下跌 2.47% ， 代 表大盘股表现的沪深 300 指数下跌 1.99% ， 中小盘 综合指数上行 3.79%，创
业板综 合指 数上行 6.72% 。可 转债 方面， 上半 年整体 跟随 权益市 场下 跌。其 中， 一季度 中证 转债 指
数下跌 8.07% ， 个券方面， 一季度格力转债、 歌尔转债及电气转债分别下跌 10.88% 、 9.69% 及 13.74% ；
二季度中证转债指数下跌 4.16% ， 个 券方面， 航信、 电气及格力等老券二季度分别下跌 15.07% 、 8.92%
及 5.93% ，顺 昌、国贸及汽模转债分别上涨 15.27% 、4.17% 及 0.81% ，表现 相对较好。
3. 运行分析
上半年股票 市场出现分 化，债券市 场小幅震荡 ，本基金业 绩表现好于 比较基准。 策略上，我 们
优化配置结构， 保持合适的权益资产比例， 适当提高债券资产久期和杠杆比例， 重点配置中短期限、
中高评级信用债， 积极参与股票与债券波段机会， 提升基金的业绩表现， 使组合业绩维持平稳增长。
4.4.2 报 告期 内基金的 业 绩表现
截至 2016 年 06 月 30 日为止，本基金的单位净值为 1.377 元，本基金的累计单位净值为 1.377
元。报告期内本基金份额净值增长率为 2.46% ， 同期业绩比较基准收益率为-0.21% 。
4.5 管理人 对 宏观经济 、 证券市场 及 行业走势 的 简要展望
展望未来， 全球经济有 望在美国经 济的拉动下 维持缓慢复 苏的态势， 但受制于美 联储货币政 策
加息预期反 复叠加英国 公投脱欧冲 击，国际资 本流出新兴 市场经济体 的压力可能 抬升，新兴 市场金
融体系稳定性面临考验。 国内方面 ，2016 年是 全面建成小康社会决胜阶段的开局之年， 也是 推进结
构性改革的攻坚之年。2016 年及今后 一个时期， 将在适度扩大总需求的同时， 着力 加强供给侧结构
性改革，实 施相互配合 的政策支柱 ，加大财政 政策力度， 实行减税政 策，阶段性 提高财政赤 字率，
为结构性改 革营造稳定 的宏观经济 环境。鉴于 对当前经济 和通胀增速 的判断，经 济增速下滑 压力仍
未消退，但 财政政策放 松有望继续 ，加之货币 政策转向稳 健偏松，或 将对下半年 经济形成一 定程度
的托底效应。
预计 2016 年 下半年财政政策力度将有所增大， 货币政策可能稳健偏松操作， 宏观调控更注重引
导经济增速 平稳放缓， 产业结构进 一步提质、 增效、升级 。公开市场 方面，在近 期经济下行 压力未
减的情况下 ，预计货币 政策维持中 性偏松基调 ，公开市场 方面也更加 注重维持流 动性环境平 稳。社
会融资方面 ，防范金融 风险及规范 表外融资的 政策思路延 续，商业银 行风险偏好 及实体企业 融资需
求匹配度下 降，预计表 外融资自发 扩张的动力 依然有限， 表内信贷投 放也或将小 幅放缓，社 会融资
总量增速大概率上呈现小幅放缓态势。 综合上述分析， 我们对 2016 年下 半年债券市场的走势判断偏中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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乐观。
上半年经济 形势预期有 所下滑，宏 观政策稳增 长力度有所 弱化：在“三 去、一降、 一补” 的供给
侧结构性改 革思路主导 下，上半年 房市销量和 价格增速可 能阶段性到 达顶部；上 半年物价表 现符合
预期， 通缩风险有所降低； 上半年货币政策保持稳健。 预计 2016 年下 半年宏观调控政策整体保持稳
定，财政货 币政策宽松 以托底经济 的概率较大 。下半年固 定资产投资 增速整体仍 有下行压力 ，基建
投资仍是固定资产投资中宏观调控的重要抓手；货币政策将阶段性转向稳健偏松，预计银行间 7 天
回购利率可能小幅下行，银行间资金面状况整体也有望保持稳定。物价方面，考虑到 PPI 翘 尾因素
的上行影响 ，工业通缩 预期将被修 正，但居民 物价水平同 比增速可能 小幅走低。 考虑到经济 增长动
能整体偏弱 、货币政策 取向阶段性 偏松、利率 债供需整体 保持平衡， 预计下半年 长端收益率 将以下
行为主，收 益率曲线也 可能由牛平 转向牛陡。 信用债方面 ，由于允许 刚性兑付打 破，进一步 完善金
融市场建设 ，提高风险 定价能力等 因素，下半 年或将存在 个案违约风 险发生，我 们将注意规 避信用
风险较大的品种。 具体操作上， 在做好组合流动性管理的基础上， 适度拉长久期， 维持适当的杠杆 ，
均衡配置， 合理分配各 类资产，审 慎精选信用 债和可转债 品种，积极 把握利率债 和可转债的 投资机
会。权益方 面，股市将 更多基于改 革预期以及 流动性稳健 偏松等多因 素支持，市 场或仍出现 波动上
涨走势，我 们将积极把 握结构性与 波段性行情 ，借此提升 基金的业绩 表现。作为 基金管理者 ，我们
将一如既往地依靠团队的努力和智慧，为投资人创造应有的回报。
4.6 管理人 对 报告期内 基 金估值程 序 等事项的 说 明
4.6.1 有关参 与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描述
根据证监会 的相关规定 ，本公司为 建立健全有 效的估值政 策和程序， 经公司执行 委员会批准 ，
公司成立估 值委员会， 明确参与估 值流程各方 的人员分工 和职责，由 投资管理部 、风险管理 部、基
金运营部、 法律合规部 和信息披露 相关人员担 任委员会委 员。估值委 员会委员具 备应有的经 验、专
业胜任能力 和独立性， 分工明确， 在上市公司 研究和估值 、基金投资 、投资品种 所属行业的 专业研
究、估值政 策、估值流 程和程序、 基金的风险 控制与绩效 评估、会计 政策与基金 核算以及相 关事项
的合法合规 性审核和监 督等各个方 面具备专业 能力和丰富 经验。估值 委员会严格 按照工作流 程诚实
守信、勤勉 尽责地讨论 和决策估值 事项。日常 估值项目由 基金运营部 严格按照新 会计准则、 证监会
相关规定和 基金合同关 于估值的约 定执行。当 经济环境和 证券市场发 生重大变化 时，针对特 殊估值
工作，按照 以下工作流 程进行：由 公司估值委 员会依据行 业协会提供 的估值模型 和行业做法 选定与
当时市场经济环境相适应的估值模型并征求托管行、 会计师事务所的相关意见， 由运营部做出提示，
风险管理部相关人员对其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响是否在 0.25 ％以 上进行
测算，并对 确认产生影 响的品种根 据前述估值 模型、估值 流程计算提 供相关投资 品种的公允 价值以中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 11 页共 28 页
进行估值处 理，待清算 人员复核后 ，将估值结 果反馈基金 经理，并提 交公司估值 委员会。其 他特殊
情形，可由 基金经理做 出提示，并 由研究员提 供估值研究 报告，交估 值委员会审 议，同时按 流程对
外公布。
4.6.2 基金经 理参与或决定估值的程度
基金经理参与对估值问题的讨论，对估值结果提出反馈意见，但不介入基金日常估值业务。
4.6.3 本公司 参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
4.6.4 定价服 务机构按照商业合同约定提供定价服务。
4.7 管理人 对 报告期内 基 金利润分 配 情况的说 明
在符合有关 基金分红条 件的前提下 ，本基金收 益每年最多 分配 12 次 ，每份基金 份额每次基 金
收益分配比例不低于收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的 60%;
本报告期期末可供分配利润为 218,031,497.83 元 。根据本基金基金合同第十六部分基金的收益
与分配相关约定，无相关收益分配事项。
4.8 报告期 内 管理人对 本 基金持有 人 数或基金 资 产净值预 警 情形的说 明
本基金在报 告期内未出 现连续二十 个工作日基 金份额持有 人数量不满 二百人或者 基金资产净 值
低于五千万元的情形。
5
托管人报告
5.1 报告期 内 本基金托 管 人遵规守 信 情况声明
托管人声明 ，在本报告 期内，基金 托管人——招商银行股 份有限公司 不存在任何 损害基金份额
持有人利益 的行为，严 格遵守了《 中华人民共 和国证券投 资基金法》 及其他有关 法律法规、 基金合
同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人 对 报告期内 本 基金投资 运 作遵规守 信 、净值计 算 、利润分 配 等情况的 说 明
本报告期内 基金管理人 在投资运作 、基金资产 净值的计算 、利润分配 、基金份额 申购赎回价 格
的计算、基 金费用开支 等问题上， 不存在任何 损害基金份 额持有人利 益的行为， 严格遵守了 《中华
人民共和国证券投资基金法》 等有关法律法规， 在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管人 对 本半年度 报 告中财务 信 息等内容 的 真实、准 确 和完整发 表 意见
本半年度报 告中财务指 标、净值表 现、财务会 计报告、利 润分配、投 资组合报告 等内容真实 、
准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资 产 负债表
会计主体：中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 12 页共 28 页
报告截止日：2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产： --
银行存款 2,190,103.755,796,481.01
结算备付金 20,025,020.5925,359,949.45
存出保证金 159,599.36224,600.31
交易性金融资产 1,098,990,646.411,675,165,326.47
其中：股票投资 52,022,017.5498,815,841.99
基金投资 --
债券投资 1,046,968,628.871,576,349,484.48
资产支持证券投资 --
贵金属投资 --
衍生金融资产 --
买入返售金融资产 --
应收证券清算款 3,311,789.65129,919,648.96
应收利息 16,137,439.9841,561,523.38
应收股利 --
应收申购款 525,912.4712,226.05
递延所得税资产 --
其他资产 --
资产总计 1,141,340,512.21 1,878,039,755.63
负债和所 有 者权益
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债： --
短期借款 --
交易性金融负债 --
衍生金融负债 --
卖出回购金融资产款 314,900,000.00 545,000,000.00
应付证券清算款 --
应付赎回款 146,690.9111,340.92
应付管理人报酬 403,479.84 674,539.84
应付托管费 134,493.30224,846.61
应付销售服务费 --
应付交易费用 123,418.21303,009.94
应交税费 494,400.00494,400.00
应付利息 --
应付利润 --
递延所得税负债 --
其他负债 88,563.1289,041.15
负债合计 316,291,045.38 546,797,178.46
所有者权 益 ： --中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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实收基金 599,322,581.72990,162,210.52
未分配利润 225,726,885.11341,080,366.65
所 有 者 权益合 计 825,049,466.83 1,331,242,577.17
负债和所 有 者权益总 计 1,141,340,512.21 1,878,039,755.63
注：报告截止日 2016 年 6 月 30 日 ， 基 金份额净值 1.377 元， 基金份额总额 599,322,581.72 份。
6.2 利润表
会计主体：中银稳健添利债券型发起式证券投资基金
本报告期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
上 年 度 可比期 间
2015 年 1 月 1 日至 2015
年 6 月 30 日
一、收入 20,137,311.67 103,445,475.25
1. 利息收入 29,922,703.7741,918,732.40
其中：存款利息收入 438,170.24531,619.59
债券利息收入 29,004,482.7041,340,987.27
资产支持证券利息收入 --
买入返售金融资产收入 480,050.83 46,125.54
其他利息收入 --
2. 投资收益（ 损失以“-” 填列 ） 28,792,236.61 68,165,480.32
其中：股票投资收益 -17,154,033.5030,030,817.90
基金投资收益 --
债券投资收益 45,438,349.3637,704,621.05
资产支持证券投资收益 --
贵金属投资收益 --
衍生工具收益 --
股利收益 507,920.75430,041.37
3. 公允价值变 动收益（损失以“-” 号填 列） -39,786,566.11 -9,345,649.47
4. 汇兑收益（ 损失以“ －” 号填列） --
5. 其他收入（ 损失以“-” 号 填列） 1,208,937.40 2,706,912.00
减：二、 费 用 8,048,419.07 11,479,460.49
1 ．管理人报 酬 2,745,823.072,913,207.68
2 ．托管费 915,274.33971,069.22
3 ．销售服务 费 --
4 ．交易费用 530,239.94543,959.46
5 ．利息支出 3,741,942.546,941,977.61
其中：卖出回购金融资产支出 3,741,942.54 6,941,977.61
6 ．其他费用 115,139.19109,246.52
三、利润 总 额（亏损 总 额以“-” 号填 列） 12,088,892.60 91,966,014.76
减：所得税费用 --
四、净利 润 （净亏损 以“-” 号填列 ） 12,088,892.60 91,966,014.76中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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6.3 所有者 权 益（基金 净 值）变动 表
会计主体：中银稳健添利债券型发起式证券投资基金
本报告期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利 润 所 有 者 权益合 计
一、期初所有者权益（基
金净值）
990,162,210.52 341,080,366.65 1,331,242,577.17
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 12,088,892.60 12,088,892.60
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-” 号填列）
-390,839,628.80 -127,442,374.14 -518,282,002.94
其中：1. 基金 申购款 173,730,133.09 63,454,889.41 237,185,022.50
2. 基金赎回款 -564,569,761.89 -190,897,263.55 -755,467,025.44
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净值减少以“-” 号
填列）
---
五、期末所有者权益（基
金净值）
599,322,581.72 225,726,885.11 825,049,466.83
项目
上 年 度 可比期 间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利 润 所 有 者 权益合 计
一、期初所有者权益（基
金净值）
856,024,657.19 142,485,374.34 998,510,031.53
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 91,966,014.76 91,966,014.76
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-” 号填列）
-10,073,494.53 5,284,027.06 -4,789,467.47
其中：1. 基金 申购款 161,736,565.45 40,848,261.00 202,584,826.45
2. 基金赎回款 -171,810,059.98 -35,564,233.94 -207,374,293.92
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净值减少以“-” 号
填列）
---
五、期末所有者权益（基
金净值）
845,951,162.66 239,735,416.16 1,085,686,578.82中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 15 页共 28 页
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 ，财务 报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：李道滨，主管会计工作负责人：欧阳向军，会计机构负责人：乐妮
6.4 报表附 注
6.4.1 基金 基本 情 况
中银稳健添利债券型发起式证券投资基金( 以下简称“ 本基金”) ，系经中国证券监督管理委员会
（以下 简称“ 中国证 监会”）证监 许可[2012]1680 号 文《关 于核 准中银 稳健 添利债 券型 发起式 证券 投
资基金募集的批复》的核准，由中银基金管理有限公司作为发起人于 2013 年 1 月 9 日至 2013 年 1
月 31 日向社 会公开募集， 募集期结束经普华永道中天会计师事务所有限公司验证并出具验资报告后，
向中国证监会报送基金备案材料。基金合同于 2013 年 2 月 4 日正式生效。本基金为契约型开放式，
存续期限不定。 设立时募集的扣除认购费后的实收基金 （本金） 为人民币 1,792,998,826.29 元， 在募
集期间产生的活期存款利息为人民币 460,218.37 元，以上实收基金（本息）合计为人民币
1,793,459,044.66 元，折 合 1,793,459,044.66 份基 金份额。本基金的基金管理人为中银基金管理有限
公司，注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
本基金的投 资范围为具 有良好流动 性的金融工 具，包括国 内依法发行 和上市交易 的国债、金 融
债、央行票 据、地方政 府债、企业 债、公司债 、中小企业 私募债、中 期票据、短 期融资券、 超级短
期融资券、 资产支持证券、 次级债、 可转换债券 （含分离交易可转债） 、 债券回购、 银行存款、 货 币
市场工具等， 以及股票、 权证等权益类品种和法律法规或中国证监会允许基金投资的其它金融工具，
但须符合中 国证监会的 相关规定。 如法律法规 或监管机构 以后允许基 金投资其他 品种，基金 管理人
在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
本基金的业绩比较基准为：中国债券综合全价指数。
6.4.2 会计 报表 的 编 制基础
本财务报表系按照中国财政部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则—基本准则》和 38 项具体会
计准则、其 后颁布的应 用指南、解 释以及其他 相关规定（ 以下合称“企 业会计准则” ）编制，同 时，
在具体会计 核算和信息 披露方面， 也参考了中 国证券投资 基金业协会 修订的《证 券投资基金 会计核
算业务指引》 、 中国证监会制定的 《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关 于证券
投资基金执 行< 企业会计 准则> 估值业 务及份额净 值计价有关 事项的通知》 、 《证券投资 基金信息披 露
管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》 、 《证 券投
资基金信息披露编报规则》第 3 号 《会计报表附注的编制及披露》 、 《 证券投资基金信息披露 XBRL
模板第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》及其他中国证监会颁布的相关规定。 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵 循企 业会计准 则 及其他有 关 规定的声 明
本基金 2016 年上半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2016
年 6 月 30 日 的财务状况以及 2016 年 上半年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本 报告 期所采用 的 会计政策 、 会计估计 与 最近一期 年 度报告相 一 致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5差 错更 正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税项
7.4.6.1 印花 税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按证
券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的
通知》的规 定，股权分 置改革过程 中因非流通 股股东向流 通股股东支 付对价而发 生的股权转 让，暂
免征收印花税。
7.4.6.2 营业 税、企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2004]78 号 文 《关 于证券投资基金税收政策的通知》 的规定，
自 2004 年 1 月 1 日起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管理人运 用
基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的
通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、 现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部 、国家税务 总局财税[2008]1 号文《关 于企业所得 税若干优惠 政策的通知 》的规定 ，
对证券投资 基金从证券 市场中取得 的收入，包 括买卖股票 、债券的差 价收入，股 权的股息、 红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.6.3 个人 所得税 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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根据财政部、 国家税务总局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》的规定 ，对基金取 得的股票的 股息、红利 收入，债券 的利息收入 、储蓄存款 利息收入， 由上市
公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20% 的个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的
通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、 现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2008]132 号文 《财政部、 国家税务总局关于储蓄存款利息所
得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个
人所得税；
根据财政部 、国家税务 总局、中国 证监会财税[2012]85 号文《关于实施 上市公司股 息红利差 别
化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自 2013 年 1 月 1 日起， 证券投资基金从公开发行和转
让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额计入应
纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50% 计入应纳税所得额；持股期
限超过 1 年 的，暂减按 25% 计入应纳 税所得额。
6.4.7 关联 方关 系
6.4.7.1 本报 告期存在 控 制关系或 其 他重大利 害 关系的关 联 方发生变 化 的情况
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.7.2 本 报 告期与基 金 发生关联 交 易的各关 联 方
关联方名称 与本基金的关系
中银基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
招商银行股份有限公司 (“ 招商银行”) 基金托管人、基金销售机构
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本 报告 期及上年 度 可比期间 的 关联方交 易
6.4.8.1 通过关 联 方 交易单 元 进 行的交 易
6.4.8.1.1 股 票交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行股票交易。
6.4.8.1.2 权 证交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.8.1.3 债 券交易
金额单位：人民币元
关联方名称 本期
上年度可比期间 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
中银证券 --- -
注：本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
6.4.8.1.4 债 券回购交 易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
中银证券 --- -
注：本基金本报告期未通过关联方交易单元进行回购交易。
6.4.8.1.5 应 支付关联 方 的佣金
本基金本报告期无应支付关联方的佣金。
6.4.8.2 关 联 方报酬
6.4.8.2.1 基 金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月
30 日
当期发生的基金应支付的管理费 2,745,823.07 2,913,207.68
其中：支付销售机构的客户维护费 77,380.85 81,573.76
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.60% 的年费率 计提。计算方法如下：
H=E×0.60%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。
6.4.8.2.2 基 金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月
30 日
当期发生的基金应支付的托管费 915,274.33 971,069.22中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20% 的年费率 计提。计算方法如下：
H=E×0.20%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。
6.4.8.3 与 关 联方进行 银 行间同业 市 场的债券( 含回 购)交易
本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。
6.4.8.4 各 关 联方投资 本 基金的情 况
6.4.8.4.1 报 告期内基 金 管理人运 用 固有资金 投 资本基金 的 情况
份额单位：份
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30
日
期初持有的基金份额 10,003,950.00 10,003,950.00
期间申购/ 买入总份额 --
期间因拆分变动份额 --
减：期间赎回/ 卖出总份额 --
期末持有的基金份额 10,003,950.00 10,003,950.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
1.67% 1.18%
注：期间申购/ 买入总份额含红利再投、转换入份额。期间赎回/ 卖出总份额含转换出份额。
6.4.8.4.2 报 告期末除 基 金管理人 之 外的其他 关 联方投资 本 基金的情 况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
6.4.8.5 由 关 联方保管 的 银行存款 余 额及当期 产 生的利息 收 入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
招商银行股份有限公司 2,190,103.75 145,983.94
16,923,105.7
1
97,145.41
合计 2,190,103.75145,983.94
16,923,105.7
1
97,145.41
注：本基金的银行存款由基金托管人招商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本 基 金在承销 期 内参与关 联 方承销证 券 的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间均未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.8.7 其 他 关联交易 事 项的说明 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 20 页共 28 页
本基金本报告期及上年度可比期间没有需作说明的其他关联交易事项。
6.4.9 期末 （2016 年 6 月 30 日 ）本基 金持有的 流 通受限证 券
6.4.9.1 因 认 购新发/ 增发 证券而于 期 末持有的 流 通受限证 券
金额单位：人民币元
6.4.9.1.1 受限 证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：张)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
11236
4
16 云
白 01
2016-0
4-12
2016-0
7-04
新债
未上
市
99.97 99.97
300,00
0
29,990
,301.3
7
29,990
,301.3
7
-
13200
6
16 皖
新 EB
2016-0
6-27
2016-0
7-29
新债
未上
市
100.00 100.00 94,490
9,449,
000.00
9,449,
000.00
-
12700
3
海印
转债
2016-0
6-15
2016-0
7-01
新债
未上
市
100.00 100.00 8,860
886,00
0.00
886,00
0.00
-
6.4.9.2 期 末 持有的暂 时 停牌等流 通 受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
( 单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
60161
1
中国核
建
2016-06
-30
股价异
常波动
20.92
2016-0
7-01
23.01 1,000 3,470.00 20,920.00 -
00246
5
海格通
信
2016-06
-13
重大事
项
12.44- -280,0003,622,297.003,483,200.00-
00267
2
东江环
保
2016-05
-23
重大事
项
17.33
2016-0
7-15
19.06 189,600 3,222,799.00 3,285,768.00 -
6.4.9.3 期 末 债券正回 购 交易中作 为 抵押的债 券
6.4.9.3.1 银 行间市场 债 券正回购
截至本报告期末 2016 年 6 月 30 日止 ，本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为质押的
债券。
6.4.9.3.2 交 易所市场 债 券正回购
截至本报告期末 2016 年 6 月 30 日止 ，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购金
融资产款余额 314,900,000.00 元，其 中 314,000,000.00 于 2016 年 7 月 1 日 到期，900,000.00 于 2016
年 7 月 2 日 到期。 该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/ 或在新质押式回中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 21 页共 28 页
购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.10 有助 于理解和 分 析会计报 表 需要说明 的 其他事项
本报告期内没有有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。
7
投资组合报告
7.1 期末基 金 资产组合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例（% ）
1 权益投资 52,022,017.54 4.56
其中：股票 52,022,017.54 4.56
2 固定收益投资 1,046,968,628.87 91.73
其中：债券 1,046,968,628.87 91.73
资产支持证券 --
3 贵金属投资
--
4 金融衍生品投资 --
5 买入返售金融资产 --
其中： 买断式 回购的买入返售金融
资产
--
6 银行存款和结算备付金合计 22,215,124.34 1.95
7 其他各项资产 20,134,741.46 1.76
8 合计 1,141,340,512.21100.00
7.2 报告期 末 按行业分 类 的股票投 资 组合
7.2.1 报 告期 末按行业 分 类的境内 股 票投资组 合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业 4,074,847.00 0.49
B 采矿业 --
C 制造业 21,231,842.06 2.57
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 --
E 建筑业 5,872,920.00 0.71
F 批发和零售业 --
G 交通运输、仓储和邮政业 7,318,000.00 0.89
H 住宿和餐饮业 --
I 信息传输、软件和信息技术服务业 --
J 金融业 5,319,000.000.64
K 房地产业 --
L 租赁和商务服务业 --中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 22 页共 28 页
M 科学研究和技术服务业 --
N 水利、环境和公共设施管理业 8,205,408.48 0.99
O 居民服务、修理和其他服务业 --
P 教育 --
Q 卫生和社会工作 --
R 文化、体育和娱乐业 --
S 综合 --
合计 52,022,017.54 6.31
7.2.2 报 告期 末按行业 分 类的沪港 通 投资股票 投 资组合
本基金本 报告期末未持有沪港通投资股票。
7.3 期末按 公 允价值占 基 金资产净 值 比例大小 排 序的前十 名 股票投资 明 细
投资者欲了 解本报告期 末基金投资 的所有股票 明细，应阅 读登载于基 金管理人网 站的半年度 报
告正文。
7.4 报告期 内 股票投资 组 合的重大 变 动
7.4.1 累 计买 入金额超 出 期初基金 资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 002241 歌尔股份 13,529,680.00 1.02
2 300070 碧水源 10,693,609.48 0.80
3 601668 中国建筑 8,695,100.00 0.65
4 600999 招商证券 7,848,139.77 0.59
5 002234 民和股份 6,728,637.00 0.51
6 002672 东江环保 6,443,803.08 0.48
7 300251 光线传媒 5,491,000.00 0.41
8 002104 恒宝股份 5,172,055.00 0.39
9 600009 上海机场 4,632,166.00 0.35
10 600377 宁沪高速 4,060,978.74 0.31
11 002299 圣农发展 3,936,282.50 0.30
12 601318 中国平安 3,874,230.83 0.29
13 600115 东方航空 3,784,000.00 0.28
14 600703 三安光电 3,639,578.42 0.27
15 002465 海格通信 3,622,297.00 0.27
16 600298 安琪酵母 3,551,462.78 0.27
17 600895 张江高科 3,530,484.00 0.27
18 600216 浙江医药 3,491,400.61 0.26
19 600309 万华化学 3,236,474.00 0.24
20 603885 吉祥航空 3,193,846.00 0.24
注：“ 买入金 额” 按买入成交金额( 成交单价乘以成交数量) 填列, 不考虑相关交易费用。 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 23 页共 28 页
7.4.2 累 计卖 出金额超 出 期初基金 资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 002241 歌尔股份 12,862,477.17 0.97
2 600999 招商证券 10,507,237.31 0.79
3 300070 碧水源 10,188,480.00 0.77
4 600755 厦门国贸 9,606,148.00 0.72
5 002008 大族激光 8,731,343.74 0.66
6 002234 民和股份 8,064,699.24 0.61
7 600895 张江高科 7,400,965.00 0.56
8 601788 光大证券 7,088,554.00 0.53
9 002672 东江环保 6,373,836.20 0.48
10 002104 恒宝股份 5,676,884.00 0.43
11 600886 国投电力 5,549,487.50 0.42
12 300146 汤臣倍健 5,522,605.94 0.41
13 300058 蓝色光标 5,511,270.46 0.41
14 300251 光线传媒 5,024,300.00 0.38
15 002152 广电运通 4,891,103.77 0.37
16 000089 深圳机场 4,767,919.20 0.36
17 600377 宁沪高速 4,417,639.21 0.33
18 600115 东方航空 4,212,596.00 0.32
19 300011 鼎汉技术 4,062,988.00 0.31
20 600418 江淮汽车 3,885,610.00 0.29
注：“ 卖出金 额” 按卖出成交金额( 成交单价乘以成交数量) 填列, 不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入 股票 的 成 本总额 及 卖 出股票 的 收 入总额
金额单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 152,953,050.77
卖出股票的收入（成交）总额 183,986,970.24
注：“ 买入股 票成本” 、“ 卖出股票收入” 均按买卖成交金额( 成交单价乘以成交数量) 填列, 不考虑
相关交易费用。
7.5 期末按 债 券品种分 类 的债券投 资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例( ％)
1 国家债券 71,983,392.908.72
2 央行票据 --
3 金融债券 81,808,000.009.92中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 24 页共 28 页
其中：政策性金融债 81,808,000.00 9.92
4 企业债券 881,904,821.87106.89
5 企业短期融资券 --
6 中期票据 --
7 可转债（可交换债） 11,272,414.10 1.37
8 同业存单 - -
9 其他 --
10 合计 1,046,968,628.87126.90
7.6 期末按 公 允价值占 基 金资产净 值 比例大小 排 序的前五 名 债券投资 明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值
占基金资产净
值比例( ％)
1 150207 15 国开 07 800,000 81,808,000.00 9.92
2 112153 12 科伦 02 500,000 51,615,000.00 6.26
3 122225 12 一拖 01 500,000 50,995,000.00 6.18
4 122500 PR 郴城投 580,000 48,418,400.00 5.87
5 124172 PR 常城投 560,000 46,827,200.00 5.68
7.7 期末按 公 允价值占 基 金资产净 值 比例大小 排 序的前十 名 资产支持 证 券投资明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期 末 按公允价 值 占基金资 产 净值比例 大 小排序的 前 五名贵金 属 投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按 公 允价值占 基 金资产净 值 比例大小 排 序的前五 名 权证投资 明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告 期 末本基金 投 资的国债 期 货交易情 况 说明
7.10.1 本期 国债期货 投 资政策
本基金投资范围未包括国债期货，无相关投资政策。
7.10.2 报告 期末本基 金 投资的国 债 期货持仓 和 损益明细
本基金报告期内未参与国债期货投资。
7.10.3 本期 国债期货 投 资评价
本基金报告期内未参与国债期货投资，无相关投资评价。
7.11 投 资组 合报告附 注
7.11.12016 年上半年，国泰君安先后由于场外市场部做市业务部，期货子公司等原因违反证监会有
关规定受到证监会调查及处罚。
基金管理人通过对该发行人进一步了解分析后， 认为该处分不会对 16 国君 G1 投资 价值构成实质性中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
第 25 页共 28 页
影响。
报告期内， 本基金投资 的其他九名 证券的发行 主体没有被 监管部门立 案调查或在 本报告编制 日前一
年内受到公开谴责、处罚的情况。
7.11.2 本基金 投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.11.3 期末其 他各项资 产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 159,599.36
2 应收证券清算款 3,311,789.65
3 应收股利 -
4 应收利息 16,137,439.98
5 应收申购款 525,912.47
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 20,134,741.46
7.11.4 期末持 有的处于 转 股期的可 转 换债券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.11.5 期末 前十名股 票 中存在流 通 受限情况 的 说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情
况说明
1 002465 海格通信 3,483,200.00 0.42 重大事项
2 002672 东江环保 3,285,768.00 0.40 重大事项
7.11.6 投资 组合报告 附 注的其他 文 字描述部 分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
8
基金份额持有人信息
8.1 期末基 金 份额持有 人 户数及持 有 人结构
份额单位：份
持有人户数( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
1,221 490,845.69 555,719,052.6792.72%43,603,529.05 7.28%中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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8.2 期末基 金 管理人的 从 业人员持 有 本基金的 情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 36,734.51 0.0061%
8.3 期末基 金 管理人的 从 业人员持 有 本开放式 基 金份额总 量 区间的情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和
研究部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
8.4 发起式 基 金发起资 金 持有份额 情 况
项目
持有份额总
数
持有份额占
基金总份额
比例
发起份额总
数
发起份额占
基金总份额
比例
发起份额承
诺持有期限
基金管理人固有资金
10,003,950.0
0
1.67%
10,003,950.0
0
1.67% 3 年
基金管理人高级管理人员 ---- -
基金经理等人员 ---- -
基金管理人股东 ---- -
其他 36,734.510.01% - - -
合计
10,040,684.5
1
1.68%
10,003,950.0
0
1.67% -
9
开放 式基 金份额变 动
单位：份
基金合同生效日（2013 年 2 月 4 日 ）基金份额总额 1,793,459,044.66
本报告期期初基金份额总额 990,162,210.52
本报告期基金总申购份额 173,730,133.09
减：本报告期基金总赎回份额 564,569,761.89
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 599,322,581.72
10
重大事件揭示
10.1 基 金份 额持有人 大 会决议
本报告期内，未召开基金份额持有人大会。
10.2 基 金管 理人、基 金 托管人的 专 门基金托 管 部门的重 大 人事变动
本报告期内， 经本基金管理人 2016 年 第一次股东会会议审议通过， 选举杜惠芬女士担任公司第
四届董事会的独立董事。 经本基金管理人 2016 年 第二次股东会会议审议通过， 选举曾 仲诚 （Paul Tsang ）
先生担任公司董事， 葛岱炜 （David Graham ） 先生 不再担任公司董事。 上述事项已报相关机构备案。
本报告期内基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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10.3 涉 及基 金管理人 、 基金财产 、 基金托管 业 务的诉讼
本报告期内，未发生涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金 投资 策 略 的改变
本报告期内，本基金的投资策略未发生改变。
10.5 报告 期 内改聘会 计 师事务所 情 况
本报告期内，本基金未改聘会计师事务所。
10.6 管理 人 、托管人 及 其高级管 理 人员受稽 查 或处罚等 情 况
本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
10.7 基 金租 用证券公 司 交易单元 的 有关情况
10.7.1 基金 租用证券 公 司交易单 元 进行股票 投 资及佣金 支 付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
天风证券 1 -- -- -
华泰证券 2 -- -- -
财富里昂证券 1 -- -- -
渤海证券 1 -- -- -
首创证券 1 -- -- -
东兴证券 1 -- -- -
浙商证券 1 -- -- -
国信证券 1 -- -- -
国联证券 1 -- -- -
招商证券 1 -- -- -
国泰君安 2 -- -- -
中信证券 2 -- -- -
广发证券 1 -- -- -
中银证券 2 -- -- -
申银万国 1 -- -- -
中信建投证券 1 -- -- -
宏源证券 1 -- -- -
国金证券 2 -- -- -
光大证券 1 -- -- -
齐鲁证券 1 -- -- -
中金公司 1 -- -- -
瑞银证券 1 -- -- -
安信证券 1 -- -- -
兴业证券 1 114,430,293.75 33.96% 104,280.09 33.63% - 中银稳健添利债券型发起式证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
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长江证券 1 98,205,755.47 29.15% 91,458.06 29.50% -
方正证券 1 52,656,030.76 15.63% 47,985.66 15.48% -
东方证券 1 52,562,660.75 15.60% 48,951.29 15.79% -
民生证券 1 19,081,810.28 5.66% 17,389.32 5.61% -
注：1 、 专用交易单元的选择标准和程序： 根据中国证监会 《关于加强证券投资基金监管有关问
题的通知》 （证监基字<1998>29 号） 及 《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 有
关规定，本公司租用证券公司专用交易单元的选择标准主要包括：券商基本面评价（财务状况、经
营状况） 、 券 商研究机构评价 （报告质量、 及时性和数量） 、 券商每日信息评价 （及时性和有效性）
和券商协作表现评价等方面。本公司租用证券公司专用交易单元的选择程序：首先根据租用证券公
司专用交易单元的选择标准形成《券商研究所服务质量评分表》，然后根据评分高低选择基金专用
交易单元并与其签订交易单元租用协议。
2 、报告期内 租用证券公司交易单元的变更情况：无。
10.7.2 基金 租用证券 公 司交易单 元 进行其他 证 券投资的 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
华泰证券
51,779,438.3
5
5.56% - - - -
申银万国
495,046,302.
63
53.17% - - - -
兴业证券
111,725,367.
59
12.00%
464,910,0
00.00
1.19% - -
长江证券
209,934,847.
32
22.55%
26,712,90
0,000.00
68.61% - -
方正证券 5,563,818.20 0.60%
129,952,0
00.00
0.33% - -
东方证券
56,965,312.7
5
6.12%
11,621,30
0,000.00
29.85% - -
民生证券 - -
5,500,000.
00
0.01% - -
中银基金管理有限公司
二〇一六年八月二十四日
