光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
光 大 保德 信 信用 添 益债 券 型证 券 投资 基 金
2016 年 半年 度报 告
2016 年 6 月 30 日
基金管理人：光大保德信基金管理有限公司
基金托管人：中国民生银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一六年八月二十七日 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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重要提示及目录
1.1 重要提示
基金 管理 人的 董事 会、 董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏， 并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 民生 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 8 月 26 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2016 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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1.2 目录
1
重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 .......................................................................................................................................... 2
2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .............................................................................................................. 5
2.4 信 息披 露方 式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .................................................................................................................................. 6
3
主要财务指标和基金净 值表现 ............................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .............................................................................................................. 6
3.2 基 金净 值表 现 .................................................................................................................................. 7
4
管理人报告 ............................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .......................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ................................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ............................................................................ 11
4.4 管 理人 对 报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ............................................................ 11
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ............................................................ 12
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 ........................................................................ 13
4.7 管 理人 对 报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ............................................................................ 14
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 .................................... 14
5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 14
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ................................................................................ 14
5.2 托 管人 对报 告 期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ............ 14
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ............................ 14
6
半年度财务会计报告（ 未经审计） ..................................................................................................... 15
6.1 资 产负 债表 .................................................................................................................................... 15
6.2 利 润表 ............................................................................................................................................ 16
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ................................................................................................ 17
6.4 报 表附 注 ........................................................................................................................................ 18
7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 38
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ................................................................................................................ 38
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合 ......................................................................................... 38
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 .................................... 39
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动 ............................................................................................. 40
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 ........................................................................................ 41
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细 ................................. 42
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 .................... 42
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 .................... 42
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ................................ 42
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 ...................................................................... 42
7.11 报 告期 末本 基金 投资 的国债 期货 交易 情况 说明 ....................................................................... 42
7.12 投资 组 合 报告 附注 ...................................................................................................................... 42
8
基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 44
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 .................................................................................... 44 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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8.2 期 末基 金管 理 人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 ........................................................................ 44
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况 ..................................... 44
9
开放式基金份额变动 ............................................................................................................................. 45
10
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 45
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 .......................................................................................................... 45
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .......................................... 45
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .............................................................. 45
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .................................................................................................................. 45
10.5 报告 期内 改聘 会计 师 事务所 情况 .............................................................................................. 45
10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ....................................................... 45
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .................................................................................. 45
10.8 其他 重大 事件 .............................................................................................................................. 47
11
影响投资者决策的其 他重要信息 ....................................................................................................... 48
12
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 48
12.1 备查 文件 目录 .............................................................................................................................. 48
12.2 存放 地点 ...................................................................................................................................... 49
12.3 查阅 方式 ...................................................................................................................................... 49
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基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 光大保 德信 信用 添益 债券 型证券 投资 基金
基金简 称 光大保 德信 信用 添益 债券
基金主 代码 360013
交易代 码 360013
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 5 月 16 日
基金管 理人 光大保 德信 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国民 生银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 212,182,676.19 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称
光大保 德信 信用 添益 债券
A 类
光大保 德信 信用 添益 债券
C 类
下属分 级基 金的 交易 代码 360013 360014
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 155,852,063.54 份 56,330,612.65 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金 在充 分控 制风 险和 保持资 产流 动性 的基 础上 ， 通 过严 格的 信用 分析
和利差 变动 趋势 分析 ， 在 获取当 期收 益的 同时 ， 力 争实现 基金 资产 的长 期
增值。
投资策 略
本基金 在充 分考 虑债 券市 场运行 状况 和特 征的 基础 上， 将投 资策 略分 解为
资产配 置策 略、 债券 市场 投资策 略、 股票 市场 投资 策略和 套利 投资 策略 。
结合国 内债 券市 场的 基本 结构和 流动 性分 析 ， 本 基 金将债 券市 场投 资策 略
主要分 为利 率策 略、 信用 策略、 可转 债策 略和 杠杆 策略。 本基 金将 充分 结
合宏观 经济 和证 券市 场的 形势 ， 运 用丰 富的 投资 策 略， 在严 格控 制风 险的
前提下 ，力 争实 现基 金资 产的长 期增 值。
业绩比 较基 准 中证全 债指 数
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中的 风险 较低的 品种 ， 其预 期收
益和风 险高 于货 币市 场基 金，但 低于 股票 型基 金和 混合型 基金 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 光大保 德信 基金 管理 有限 公司 中国民 生银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 魏丹 罗菲菲
联系电 话 021-80262888-605 010-58560666
电子邮 箱 epfservice@epf.com.cn tgbfxjdzx@cmbc.com.cn 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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客户服 务电 话 4008-202-888 95568
传真 021-80262468 010-58560798
注册地 址
上海市 延安 东路222 号外 滩 中
心46楼
北京市 西城 区复 兴门 内大 街2
号
办公地 址
上海市 黄浦 区中 山东 二路558
号外滩 金融 中心1幢 （北 区3号
楼）6 层至10 层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街2
号
邮政编 码 200002 100031
法定代 表人 林昌 洪崎
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《 上海 证券 报》 、 《证 券时 报》
登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.epf.com.cn
基金 半 年度 报告 备置 地点
光大保 德信 基金 管理 有限 公司、 中国 民生 银
行股份 有限 公司 的办 公场 所。
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 光大保 德信 基金 管理 有限 公司
上海市 黄浦 区中 山东 二路 558 号外 滩金 融
中心 1 幢（ 北 区 3 号 楼）6 层至 10 层
3
主要财务指标和基金净 值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）
光大保 德信 信用 添益 债
券 A 类
光大保 德信 信用 添益 债券
C 类
本期已 实现 收益 1,287,974.97 349,537.31
本期利 润 145,332.38 66,422.68
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0009 0.0012
本期加 权平 均净 值利 润率 0.09% 0.11%
本期基 金份 额净 值增 长率 0.29% 0.20%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2016 年 6 月 30 日)
光大保 德信 信用 添益 债券
A 类
光大保 德信 信用 添益 债 券 C
类
期末可 供分 配利 润 282,678.99 38,390.19 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0018 0.0007
期末基 金资 产净 值 161,741,543.99 58,392,060.11
期末基 金份 额净 值 1.038 1.037
3.1.3 累计期末指标
报告期末(2016 年 6 月 30 日)
光大保 德信 信用 添益 债
券 A 类
光大保 德信 信用 添益 债券
C 类
基金份 额累 计净 值增 长率 38.79% 36.76%
注： （1 ） 本 期已实 现收 益 指基金 本期 利息 收入 、 投 资收益 、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
（2） 所 述基 金业 绩指 标不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用， 计 入费 用 后实际 收益 水平 要
低于所 列数 字。
（3） 期末 可供 分配 利润 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰 低 数 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.26% 0.24% 0.72% 0.05% 0.54% 0.19%
过去三 个月 0.10% 0.29% 0.36% 0.06% -0.26% 0.23%
过去六 个月 0.29% 0.26% 1.62% 0.06% -1.33% 0.20%
过去一 年 1.67% 0.26% 7.10% 0.07% -5.43% 0.19%
过去三 年 18.06% 0.32% 16.40% 0.09% 1.66% 0.23%
自基金 合同 生
效起至 今
38.79% 0.26% 17.88% 0.08% 20.91% 0.18%
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.26% 0.24% 0.72% 0.05% 0.54% 0.19%
过去三 个月 0.00% 0.29% 0.36% 0.06% -0.36% 0.23%
过去六 个月 0.20% 0.26% 1.62% 0.06% -1.42% 0.20%
过去一 年 1.44% 0.26% 7.10% 0.07% -5.66% 0.19%
过去三 年 16.95% 0.32% 16.40% 0.09% 0.55% 0.23%
自基金 合同 生
效起至 今
36.76% 0.27% 17.88% 0.08% 18.88% 0.19%
注：为 更好 地反 映债 券市 场整体 运行 情况 和本 基金 管理人 旗下 相关 基金 投资 组合的 运作 情况 ，
经与基 金托 管人 中国 民生 银行股 份有 限公 司协 商一 致， 自 2014 年 1 月 1 日起 ， 将本 基金 的业绩 比 较光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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基准由 原 “ 中债 综合 指数 ” 变更为 “ 中 证全 债指 数 ” 。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
光大保 德信 信用 添益 债券 型证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2011 年 5 月 16 日至 2016 年 6 月 30 日）
光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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注： 1 、 为 更好 地反 映债 券市 场整体 运行 情况 和本 基金 管理人 旗下 相关 基金 投资 组合的 运作 情况 ，
经与基 金托 管人 中国 民生 银行股 份有 限公 司协 商一 致， 自 2014 年 1 月 1 日起 ， 将本 基金 的业绩 比 较
基准由 原 “ 中债 综合 指数 ” 变更为 “ 中 证全 债指 数 ” 。
2、根 据基 金合 同的 规定 ， 本基金 建仓 期 为 2011 年 5 月 16 日至 2011 年 11 月 15 日。 建仓 期结
束时本 基金 各项 资产 配置 比例符 合本 基金 合同 规定 的比例 限制 及投 资组 合的 比例范 围。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
光大保 德信 基金 管理 有限 公司 （ 以下 简称 “ 光大 保德 信 ” ） 成 立 于 2004 年 4 月 ， 由中 国光 大集 团
控股的光大证券股份有限 公司和美国保德信金融集 团旗下的保德信投资管理 有限公司共同创建，公
司总部 设在 上海 ，注 册资 本为人 民 币 1.6 亿元 人民 币，两 家股 东分 别持 有 55% 和 45% 的股 份。 公司
主要从事基金募集、基金 销售、资产管理和中国证 监会许可的其他业务（涉 及行政许可的凭许可证
经营） ，今 后， 将在 法律 法规允 许的 范围 内为 各类 投资者 提供 更多 资产 管理 服务。
截至 2016 年 6 月 30 日， 光大保 德信 旗下 管理 着 24 只开放 式基 金， 即 光大 保 德信量 化核 心证 券
投资基金、光大保德信货 币市场基金、光大保德信 红利混合型证券投资基金 、光大保德信新增长混
合型证券投资基金、光大 保德信优势配置混合型证 券投资基金、光大保德信 增利收益债券型证券投
资基金、光大保德信均衡 精选混合型证券投资基金 、光大保德信动态优选灵 活配置混合型证券投资光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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基金、光大保德信中小盘 混合型证券投资基金、光 大保德信信用添益债券型 证券投资基金、光大保
德信行业轮动混合型证券 投资基金、光大保德信添 天盈月度理财债券型证券 投资基金、光大保德信
现金宝货币市场基金、光 大保德信银发商机主题混 合型证券投资基金、光大 保德信岁末红利纯债债
券型证券投资基金、光大 保德信国企改革主题股票 型证券投资基金、光大保 德信鼎鑫灵活配置混合
型证券投资基金、光大保 德信一带一路战略主题混 合型证券投资基金、光大 保德信耀钱包货币市场
基金、光大保德信欣鑫灵 活配置混合型证券投资基 金、光大保德信睿鑫灵活 配置混合型证券投资基
金、 光 大保 德信尊 尚一 年 定期开 放债 券型 证券 投资 基金、 光大 保德信 中国 制 造 2025 灵 活配 置混 合型
证券投 资基 金和 光大 保德 信风格 轮动 混合 型证 券投 资基金 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
陈晓 基金经 理
2014-01-3
0
- 6 年
陈晓女 士，硕 士。2007 年 毕业于
哈 尔 滨 工 业 大 学 数 学 专 业 ，2010
年获得南开大学精算学专业硕士
学位。2010 年 7 月加 入光 大保德
信基金 管理 有限 公司， 先后 担任投
资部研 究助 理、 固定 收益 研究员、
固定收 益高 级研 究员。 现任 光大保
德信增利收益债券型证券投资基
金基金 经理、 光大 保德 信信 用添益
债券型 证券 投资 基金 基金 经理。
注：1 、“ 任 职日 期 ” 和 “ 离 任日期 ” 分 别为 公司 决定 确 定的聘 任日 期和 解聘 日期 ；
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
陈晓女 士因 个人 原因 （休 产假） 无法 正常 履行 职务 ，本基 金管 理人 依据 有关 法律法 规及 公司 制
度的规 定， 批准 陈晓 女士 自 2016 年 2 月 18 日 开始 休假 ， 暂定 休假 持续 至 2016 年 6 月 6 日止 。 本 公
司依据 有关 法律 法规 及公 司制度 的规 定， 批 准陈 晓 女士 自 2016 年 6 月 7 日 开 始休假 ， 暂 定休假 持续
至 2016 年 7 月 6 日 止。 在 陈晓女 士休 产假 期间 ，由 杨烨超 先生 和 王慧 杰女 士代 为 共同 管理 本基 金。
杨烨超 先生 简历 ：
2007 年毕 业于 复 旦 大学 世 界经济 系，2010 年 获得 复 旦大学 世界 经济 系的 硕士 学位。
自 2010 年 7 月 加入 光大 保 德信基 金管 理有 限公 司， 先后担 任市 场部 产品 助理 、 产 品经理 （ 负责
产品设 计研 究等 ） ，2014 年 3 月 至今 担任 固定 收益 部研究 员， 现任 光大 保德 信耀钱 包货 币市 场基 金
基金经 理， 光大 保德 信睿 鑫灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 基金 经理 。
王慧杰 女士 简历 ： 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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2006 年毕 业于 南开 大学 数 学系信 息与 计算 科学 专业 ， 2009 年获 得美 国普 渡大 学 计算金 融方 向硕
士学位 和应 用统 计学 研究 生学历 资格 认证 。
王慧杰 女士 于 2009 年 6 月至 2011 年 8 月 在彭 博资 讯 社纽约 总 部 担任 利率 衍生 品研发 员；2011
年 8 月 加入 光大 保德 信基 金管理 有限 公司 ，担 任固 定收益 研究 员。 现任 光大 保德信 货币 市场 基金 基
金经理 、光 大保 德信 岁末 红利纯 债债 券型 证券 投资 基金基 金经 理。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》及其他相关法律法 规、证监会规定和
基金合 同的 约定 ， 本 着诚 实信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管理和 运用 基金 资产 ， 在 严格控 制风 险的 前提 下，
为基金 份额 持有 人谋 求最 大利益 。报 告期 内未 有损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
为充分保护持有人利益， 确保本基金管理人旗下各 基金在获得投研团队、交 易团队支持等各方
面得到公平对待，本基金 管理人从投研制度设计、 组织结构设计、工作流程 制定、技术系统建设和
完善、公平交易执行效果 评估等各方面出发，建设 形成了有效的公平交易执 行体系。本报告期，本
基金管 理人 各项 公平 交易 制度流 程均 得到 良好 地贯 彻执行 ，未 发现 存在 违反 公平交 易原 则的 现象 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本报告期内未发现本基金 存在异常交易行为。本基 金与其他投资组 合未发生 交易所公开竞价同
日反向 交易 且成 交较 少的 单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 5% 的交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2016 年二季度宏观经济数 据显示我国经济运行总体 仍呈现下行趋势。从公布 的经济数据来看，
二季度 GDP 增长 6.7% ， 与一季 度持 平。 前 6 个 月 固定资 产投 资累 计同 比增 长 9.0% ，6 月单 月同 比
从 5 月的 7.5% 降至 7.4% ， 固定投 资继 续处 于低 位。 从主要 分项 看， 房地 产开 发投资 继续 快速 下降 ，
制造业 投资 同比 从 5 月的 1.3%降至 6 月的-0.3% ，制 造业投 资开 始负 增长 ，并 带动民 间投 资增 速 持
续回落 ， 基 建投 资同 比从 5 月的 19.8% 升至 21.7% ， 成为固 定投 资主 要支 撑力 量， 但 随着 专项 金融 债
发行量放缓，下半年基建 支撑力度可能会边际减弱 。考虑房地产投资下行， 而基建投资增长空间不
大，固 定投 资仍 面临 下行 压力。6 月规 模以 上工 业 增加值 同比 增 长 6.2% ， 主 要是电 力、 热力 、燃 气光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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等生产等推升工业增加值 涨幅扩大。进出口方面， 出口降幅微扩、进口大降 ，顺差小幅收窄，主要
是外需 前景 不乐 观所 致 。 通胀方 面 ， 二 季度 CPI 温 和下降 ， 主要 是蔬 菜和 猪 肉等食 品价 格向 下所 致。
展望三 季度 ， 供 给侧 改 革 和 房地产 投资 失速 导致 经济 仍将低 位运 行， CPI 三季 度 仍将保 持温 和向 下 。
货币政 策方 面 ， 央 行在 2016 年二 季度 以维 稳为 主要 目标 ， 灵 活运 用逆 回购 、MLF 、SLF 等各种
政策工具，减少对降息、 降准这类容易推升通胀和 资产泡沫的传统工具的依 赖。在经济增长方式面
临转型和去产能去杠杆的 大背景下，央行不会继续 过去的大幅宽松的货币政 策，因此二季度资金面
整体较平稳 。财政政 策方 面，由于基 金投资的 发力 ，财政支出 同比增 长 19.9% ，而财政收入 同比增
长仅 1.7% ， 预计 三季 度财 政收支 的增 速差 会继 续扩 大。
在 债 券市 场 的运 行方 面，2016 年二 季度 行 情维 持震荡 走 势， 先 波动 上行 之后重 回 下行 ， 10Y
国债 从 3 月底的 2.84% 最 高上行 至 3.00% 附近， 主要 是受通 胀回 升及 宽松 政策 低于预 期等 影响 ， 之 后
随着国 内基 本面 走弱 、外 围格局 动荡 影响 又下 行 至 6 月末 的 2.84% 。
在基金 的日 常操 作中， 在 2016 年 二季 度组 合仍 然以 信用债 持仓 为主， 配合 参 与利率 债波 段行 情
的操作风格。我们根据宏 观经济的走势，二季度我 们继续维持中短久期和适 度杠杆的策略，密切关
注由短 期市 场调 整带 来的 阶段性 波段 操作 机会 ， 较 为有效 的控 制债 市波 动的 风险, 获得 相对 稳定 的投
资收益 。信 用债 资质 方面 ，在 2016 年 二季 度继 续 降低了 低等 级信 用债 的配 置，增 持优 质公 司债,组
合规避 信用 风险 和流 动性 风险。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期内 光大 保德 信信 用添益 债 券 A 份额 净值 增 长率 为 0.29% ， 业绩 比较 基 准收益 率 为 1.62% ；
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 份 额净 值增 长率 为 0.20% ，业 绩比 较基 准收 益率 为 1.62%
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
根据目前已经公布的宏观 经济数据和国际经济形势 ，宏观经济增速将在窄幅 区间波动，宏观政
策将以 调结 构为 主。2016 年下半 年通 胀水 平预 计较 为平稳 ， 不 会有 超预 期的 上行。 一方 面我 们预 计
央行的公开市场操作将会 持续稳健，下半年资金面 将会呈现稳中偏松的态势 ，另一方面房地产回落
以及金 融监 管趋 严使 得风 险偏好 有所 回落,因 此， 利 率债仍 然存 在做 多空 间。 信用债 方面 ， 资 产荒 的
配置压力导致债券的期限 利差和信用利差仍在压缩 ，整体上对于纯债市场的 走势并不悲观。在这种
情况下，我们将会关注国 际国内经济形势的最新发 展，积极关注各项财政政 策和货币政策对市场的光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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中长期影响，在固定收益 类资产投资方面，我们会 继续根据基本面变化和市 场变化调整组合久期，
严控组合信用风险，规避 低等级信用债的持仓，增 持优质公司债或城 投债， 择机参与利率债的阶段
性行情来获得相对稳定的 投资回报。同时，作为二 级债基我们将密切关注权 益市场走势变化，适度
参与权益市场行情，并且 保持对权益类市场谨慎乐 观的观点。从获得绝对收 益的角度，在控制组合
净值波 动的 前提 下， 为组 合增强 收益 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
报告期 内 ， 本 基金 的估 值 业务严 格遵 守 《企 业会 计 准则 》 、 《证 券投 资基 金会 计核算 业务 指引 》
及监管机关有关规定和《 光大保德信基金管理有限 公司基金估值委员会工作 制度》进行。日常估值
由基金管理人和本基金托 管人一同进行，基金份额 净值由基金管理人完成估 值后，经基金托管人复
核无误 后由 基金 管理 人对 外公布 。月 末、 年中 和年 末估值 复核 与基 金会 计的 财务核 对同 时进 行。
报告期内，公司设立由负 责运营的高管、运营部代 表（包括基金会计）、投 研部门代表、监察
稽核部 代表 、 IT 部 代表 、 金 融工程 部门 代表 人员 组成 的估值 委员 会 。 公 司估 值委 员会主 要负 责制 定 、
修订和完善基金估值政策 和程序，选择基金估值模 型及估值模型假设，定期 评价现有估值政策和程
序的适用性及对估值程序 执行情况进行监督。基金 估值政策的议定和修改采 用集体决策机制，对需
采用特别估值程序的证券 ，基金管理人及时启动特 别估值程序，由公司估值 委员会讨论议定特别估
值方案并与托管行、审计 师沟通后形成建议，经公 司管理层批准后由运营部 具体执行。估值委员会
向 公司 管理 层提交 推荐 建议 前, 应审 慎平 衡托管 行、 审计 师和 基金同 业的 意见 ，并 必须 获得估 值委
员会二 分之 一以 上成 员同 意。
公司估值委员会的相关成 员均具备相应的专业胜任 能力和 长期相关工作经历 ，并具有广泛的代
表性， 估值 委员 会中 的投 研人员 比例 不超 过三 分之 一。
委员会对各相关部门和代 表人员的分工如下：投资 研究部和运营部共同负责 关注相关投资品种
的动态，评判基金持有的 投资品种是否处于不活跃 的交易状态或者最近交易 日后经济环境发生了重
大变化或证券发行机构发 生了影响证券价格的重大 事件，从而确定估值日需 要进行估值测算或者调
整的投资品种；运营部根 据估值的专业技术对需要 进行估值政策调整的品种 提出初步意见提交估值
委员会讨论，负责执行基 金估值政策进行日常估值 业务，负责与托管行、审 计师、基金同业、监管
机关沟通估值调整事项； 监察稽核部就估值程序的 合法合规发表意见；投资 研究部负责估值政策调
整对投 资业 绩影 响的 评估 ；金 融工 程负 责估 值政 策 调整对 投资 绩效 的评 估 ；IT 部 就估 值政 策调 整的
技术实 现进 行评 估。
本基金管理人参与估值流 程各方之间不存在任何重 大利益冲突；截止报告期 末未与外部估值定光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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价服务 机构 签约 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
根据相关法律法规和基金 合同以及基金实际运作情 况，本基金本报告期内进 行两次利润分配。
2016 年 3 月 25 日本 基金 A 类 基金 份额每 10 份派 发 红利 0.10 元， C 类基 金份 额 每 10 份派 发红 利 0.10
元。2016 年 6 月 28 日 本 基金 A 类基 金份 额每 10 份派发 红利 0.05 元，C 类 基金份 额每 10 份 派发 红
利 0.05 元。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
本报告期内未发生连续二 十个工作日出现基金份额 持有人数量不满二百人或 者基金资产净值低
于五千 万元 的情 形。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管 人在对光大保德信信用添 益债券型证券投资基金的 托管过程中，严格
遵守《证券投资基金法》 及其他法律法规和基金合 同、托管协议的有关规定 ，依法安全保管了基金
财产， 不存 在损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 ，完 全尽职 尽责 地履 行了 基金 托管人 应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内，按照相关法 律法规和基金合同、托管 协议的有关规定，本托管 人对本基金管理人
—光大保德信基金管理有 限公司在光大保德信信用 添益债券型证券投资基金 的投资运作方面进行了
监督，对基 金资产净值计 算、基金份额申购赎回价 格的计算、基金费用开支 等方面进行了认真的复
核，未发现基金管理人有 损害基金份额持有人利益 的行为，在各重要方面的 运作严格按照基金合同
的规定 进行 。
报告期 内， 2016 年 3 月 25 日本基 金 A 类基 金份额 实 施利润 分配 的金 额 为 1,585,897.08 元， C 类
基金份 额实 施利 润分 配的 金额为 568,915.47 元。2016 年 6 月 28 日 本基 金 A 类 基金份 额实 施利 润 分
配的金 额 为 778,897.92 元，C 类基 金份 额实 施利 润 分配的 金额 为 281,499.72 元。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
由光大保德信信用添益债 券型证券投资基金管理人 —光大保德信基金管理有 限公司编制，并经
本托管人复核审查的本半 年度报告中的财务指标、 净值表现、财务会计报告 、投资组合报告等内容光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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真实、 准确 和完 整。
6
半年度财务会计报告（ 未经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 光大 保德 信信 用添益 债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款 6.4.7.1 927,630.75 1,125,162.36
结算备 付金
2,226,784.59 11,104,916.84
存出保 证金
60,788.62 116,143.28
交易性 金融 资产 6.4.7.2 268,626,170.30 211,880,983.30
其中： 股票 投资
28,901,785.60 9,015,427.00
基金投 资
- -
债券投 资
239,724,384.70 202,865,556.30
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 5,218,507.66 5,167,597.65
应收股 利
- -
应收申 购款
4,639.95 110,304,309.71
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
277,064,521.87 339,699,113.14
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
56,500,000.00 81,999,870.00
应付证 券清 算款
9,510.60 9,373,067.40
应付赎 回款
2,405.62 61,563.39
应付管 理人 报酬
125,958.29 88,572.46
应付托 管费
35,988.09 25,306.41
应付销 售服 务费
14,316.04 15,765.02 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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应付交 易费 用 6.4.7.7 98,529.86 89,987.52
应交税 费
- -
应付利 息
- 6,105.18
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 144,209.27 309,000.29
负债合 计
56,930,917.77 91,969,237.67
所有者权益：
- -
实收基 金 6.4.7.9 212,182,676.19 236,015,985.68
未分配 利润 6.4.7.10 7,950,927.91 11,713,889.79
所有者 权益 合计
220,133,604.10 247,729,875.47
负债和 所有 者权 益总 计
277,064,521.87 339,699,113.14
注：报 告截 止 日 2016 年 6 月 30 日， 基金 份额 净值 1.037 元 ，基 金份 额总 额 212,182,676.19 份，
其中 A 类 基金 份额 参考 净 值 1.038 元， 份额 总额 155,852,063.54 份； C 类基 金份 额 参考净 值 1.037 元，
份额总 额 56,330,612.65 份。
6.2 利润表
会计主 体： 光大 保德 信信 用添益 债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 6 月 30 日
一、收入
2,024,225.37 30,280,699.41
1.利息 收入
4,868,378.00 13,124,409.29
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 49,525.97 188,116.10
债券利 息收 入
4,814,262.53 12,732,058.17
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
4,589.50 204,235.02
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
-1,418,616.28 21,813,105.22
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 -1,655,610.15 12,818,424.53
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 87,819.27 8,665,489.09
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.14 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.15 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.16 - -
股利收 益 6.4.7.17 149,174.60 329,191.60
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号
填列）
6.4.7.18 -1,425,757.22 -4,671,365.71 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 17 页共 49 页
4.汇兑 收益 （损 失以 “ － ” 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 6.4.7.19 220.87 14,550.61
减：二、费用
1,812,470.31 5,635,538.79
1．管 理人 报酬 6.4.10.2 785,932.15 1,425,198.70
2．托 管费 6.4.10.2 224,552.03 407,199.62
3．销 售服 务费
88,166.70 60,537.98
4．交 易费 用 6.4.7.20 226,704.31 808,721.14
5．利 息支 出
330,551.12 2,759,874.24
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
330,551.12 2,759,874.24
6．其 他费 用 6.4.7.21 156,564.00 174,007.11
三、 利润总额 （亏损总额 以 “- ” 号填
列）
211,755.06 24,645,160.62
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
211,755.06 24,645,160.62
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 光大 保德 信信 用添益 债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
236,015,985.68 11,713,889.79 247,729,875.47
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 211,755.06 211,755.06
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-23,833,309.49 -759,506.75 -24,592,816.24
其中：1.基 金申 购款 3,448,473.42 140,092.22 3,588,565.64
2.基金 赎回 款 -27,281,782.91 -899,598.97 -28,181,381.88
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- -3,215,210.19 -3,215,210.19
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
212,182,676.19 7,950,927.91 220,133,604.10
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基 422,009,085.46 43,818,413.15 465,827,498.61 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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金净值 ）
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 24,645,160.62 24,645,160.62
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-167,397,262.74 -15,180,008.72 -182,577,271.46
其中：1.基 金申 购款 394,098,010.26 53,829,032.90 447,927,043.16
2.基金 赎回 款 -561,495,273.00 -69,009,041.62 -630,504,314.62
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- -39,452,655.06 -39,452,655.06
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
254,611,822.72 13,830,909.99 268,442,732.71
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 林昌 ，主管 会计 工作 负责 人： 梅雷军 ，会 计机 构负 责人 ：王永 万
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
光大保德信信用 添益债券 型证券投资基金 ( 以下 简 称 “ 本基金”) ，系经中国 证 券监督管理委员 会
（以下 简称 “ 中 国证 监会 ” ） 证监 许可[2011]465 号 文 《关于 核准 光大 保德 信信 用添益 债券 型证 券投 资
基金募 集的 批复 》 的 核准 ， 由光 大保 德信 基金 管理 有限公 司作 为管 理人 于 2011 年 4 月 11 日至 2011
年 5 月 11 日向 社会 公开 募 集， 募集期 结束 经安 永华 明会计 师事 务所 验证 并出 具安永 华明 （2011）验
字第 60467078_B01 号验 资报告 后， 向中 国证 监会 报送基 金备 案材 料。 基金 合同 于 2011 年 5 月 16
日生效。本基金为契约型 开放式，存续期限不定。 设立时募集的扣除认购费 后的实收基金（ 本金）
为人民 币 2,627,018,455.58 元， 在 募集 期间产 生的 活 期存款 利息 为人 民 币 339,551.00 元， 以 上实 收基
金（本 息） 合计 为人 民币 2,627,358,006.58 元， 折合 2,627,358,006.58 份基 金份 额。本 基金 的基 金 管
理人及 注册 登记 机构 为光 大保德 信基 金管 理有 限公 司，基 金托 管人 为中 国民 生银行 股份 有限 公司 。
本基金 基金 份额 分为 A 类和 C 类基 金份 额。 对于 A 类基金 份额 ，投 资者 申购 时需缴 纳申 购费 ，
赎回基 金份 额时 缴纳 赎回 费；对 于 C 类 基金 份额 ， 投资者 申购 时无 需缴 纳申 购费， 赎回 基金 份额 时
缴纳赎 回费。 赎回 时份 额 持有不 满 30 天 的， 收 取赎 回费， 持 有 满 30 天以 上 （ 含 30 天） 的， 不收 取
赎回费 。
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具 ， 包 括国内 依法 发行 上市 的股 票 （ 包括 中小 板 、光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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创业板及其他经中国证监 会核准上市的股票）、债 券、货币市场工具、权证 、资产支持证券以及法
律法规或中国证监会允许 基金投资的其他金融工具 （但须符合中国证监会的 相关规定）。本基金为
债券型基金，可投资的固 定收益类品种主要包括公 司债券、企业债券、可转 换债券、短期融资券、
金融债、资产支持 证券、 国债、央行票据等。本基 金投资于固定收益类资产 的比例不低于基金资产
的 80% ， 其中 对金 融债 、 企业债 、公 司债 、短 期融 资券、 可转 债、 分离 交易 可转债 、资 产支 持证 券
等非国 家信 用债 券的 投资 比例不 低于 固定 收益 类资 产的 80% 。本 基金 投资 于 股票、 权证 等非 固定 收
益类证 券的 比例 为基 金资 产的 0% - 20% 。 现 金或 到 期日在 一年 之内 的政 府债 券的投 资比 例不 低于 基
金资产 净值 的 5% 。 本基 金 可以直 接从 二级 市场 购入 股票或 权证 、 参与 一级 市 场股票 首次 发行 或增 发
新股，并可持有因可转债 转股所形成的股票、因所 持股票派发以及因投资可 分离债券而产生的权 证
等。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：中证 全债 指数 。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务 报表 系按 照中 国财 政部 2006 年 2 月颁 布的 《 企业会 计准 则 — 基本 准则 》和 38 项具 体会
计准则、 其后颁布的应用指南、解 释以及其他相关规定（以 下合称 “ 企 业会计准则 ” ）编制，同时 ，
对于在具体会计核算和信 息披露方面，也参考了中 国证券业协会制定的《证 券投资基金会计核算业
务指引》、中国证监会制 定的《关于进一步规范证 券投资基金估值业务的指 导意见》、《关于证券
投资基金 执行< 企业 会计 准 则> 估 值业务 及份额 净值 计 价有关事 项的 通知》 、《 证券投资 基金 信 息披
露管理 办法 》 、 《证券 投 资基金 信息 披露 内容 与格 式准则 》 第 2 号 《年 度报 告的内 容与 格式 》 、 《 证
券投资 基金 信息 披露 编报 规则》 第 3 号 《会 计报 表 附注的 编制 及披 露》 、《 证券投 资基 金信 息披 露
XBRL 模板第 3 号< 年 度报 告和半 年度 报告> 》及 其他 中国证 监会 颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2016 年 6 月 30 日的 财务
状况以 及 2016 年上 半年 度 的经营 成果 和净 值变 动情 况。
6.4.4 本报告期所采用 的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 相一 致。
6.4.5 差错更正的说明 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 20 页共 49 页
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
6.4.6.1 印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 4 月 24 日起 ， 调整证 券（ 股票 ）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日起 ， 调整由 出让 方按 证
券（股 票） 交易 印花 税税 率缴纳 印花 税， 受让 方不 再征收 ，税 率不 变；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号 文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政策 问题 的
通知》的规定，股权分置 改革过程中因非流通股股 东向流通股股东支付对价 而发生的股权转让，暂
免征收 印花 税。
6.4.6.2 营 业税 、企 业所 得 税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税 字[2004]78 号文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的规 定，
自 2004 年 1 月 1 日 起， 对 证券投 资基 金 （ 封闭 式证 券投资 基金 ， 开 放式 证券 投资基 金） 管理 人运 用
基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 ，继 续免 征营 业税 和企业 所得 税；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号 文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政策 问题 的
通知》 的规 定， 股 权分 置改 革中非 流通 股股 东通 过对 价方式 向流 通股 股东 支付 的股份 、 现 金等 收入 ，
暂免征 收流 通股 股东 应缴 纳的企 业所 得税 ；
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2008]1 号文 《关 于 企业所 得税 若干优 惠政 策 的通知 》的 规定，
对证券投资基金从证券市 场中取得的收入，包括买 卖股票、债券的差价收入 ，股权的股息、红利收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
6.4.6.3 个 人所 得税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2002]128 号 文 《 关于开 放式 证券 投资 基金 有关税 收问 题的 通
知》的规定，对基金取得 的股票的股息、红利收入 ，债券的利息收入、储蓄 存款利息收入，由上市
公司、 发行 债券 的企 业和 银行在 向基 金支 付上 述收 入时代 扣代 缴 20% 的 个人 所得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号 文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政策 问题 的
通知》 的规 定， 股 权分 置改 革中非 流通 股股 东通 过对 价方式 向流 通股 股东 支付 的股份 、 现 金等 收入 ，
暂免征 收流 通股 股东 应缴 纳的个 人所 得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2008]132 号 文 《 财政部 、 国 家税 务总 局关 于储蓄 存款 利息 所
得有关 个人 所得 税政 策的 通知》 的规 定， 自 2008 年 10 月 9 日起 ，对 储蓄 存 款利息 所得 暂免 征收 个光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 21 页共 49 页
人所得 税；
根据财 政部 、国家 税务 总 局、中 国证 监会财 税[2012]85 号 文《关 于实 施上 市公 司股息 红利 差别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知》 的规 定， 自 2013 年 1 月 1 日起 ， 证 券投 资 基金从 公开 发行 和转
让市场 取得 的上 市公 司股 票，持 股期 限在 1 个 月以 内（含 1 个 月） 的， 其股 息红利 所得 全额 计入 应
纳税所 得额 ；持 股期 限在 1 个月 以上至 1 年（ 含 1 年）的 ，暂 减按 50% 计 入 应纳税 所得 额； 持股 期
限超 过 1 年的 ， 暂减 按 25% 计入 应纳 税所 得额 。
6.4.7 重要财务报表项目的 说明
6.4.7.1 银行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
活期存 款 927,630.75
定期存 款 -
其他存 款 -
合计 927,630.75
6.4.7.2 交易性金融资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 28,037,979.45 28,901,785.60 863,806.15
贵金属投资- 金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所 市场 88,129,139.14 88,514,384.70 385,245.56
银行间 市场 151,339,121.58 151,210,000.00 -129,121.58
合计 239,468,260.72 239,724,384.70 256,123.98
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 267,506,240.17 268,626,170.30 1,119,930.13
6.4.7.3 衍生金融资产/ 负债
本基金 本报 告期 末无 衍生 金融资 产/ 负 债余 额。
6.4.7.4 买入返售金融资 产 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 22 页共 49 页
6.4.7.4.1 各项买入返售金 融资产期末余额
本基金 本报 告期 末未 持有 买入返 售金 融资 产。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回 购交易中取得的债券
本基金 本报 告期 末无 买断 式逆回 购交 易中 取得 的债 券。
6.4.7.5 应收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 443.23
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 1,002.10
应收债 券利 息 5,208,033.72
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 9,001.21
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 27.40
合计 5,218,507.66
6.4.7.6 其他资产
本基金 本报 告期 末未 持有 其他资 产。
6.4.7.7 应付交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 97,598.86
银行间 市场 应付 交易 费用 931.00
合计 98,529.86
6.4.7.8 其他负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 1.57 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 23 页共 49 页
其他 -
预提费 用 144,207.70
合计 144,209.27
6.4.7.9 实收基金
光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
基金份 额 账面金 额
上年度 末 177,154,483.28 177,154,483.28
本期申 购 2,617,927.57 2,617,927.57
本期赎 回（ 以 “- ” 号填 列） -23,920,347.31 -23,920,347.31
本期末 155,852,063.54 155,852,063.54
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
基金份 额 账面金 额
上年度 末 58,861,502.40 58,861,502.40
本期申 购 830,545.85 830,545.85
本期赎 回（ 以 “- ” 号填 列） -3,361,435.60 -3,361,435.60
本期末 56,330,612.65 56,330,612.65
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额， 赎回 含转 换出 份额。
6.4.7.10 未分配利润
光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 1,638,310.19 7,136,277.07 8,774,587.26
本期利 润 1,287,974.97 -1,142,642.59 145,332.38
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
-278,811.17 -386,833.02 -665,644.19
其中： 基金 申购 款 29,939.73 79,193.19 109,132.92 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 24 页共 49 页
基金赎 回款 -308,750.90 -466,026.21 -774,777.11
本期已 分配 利润 -2,364,795.00 - -2,364,795.00
本期末 282,678.99 5,606,801.46 5,889,480.45
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 570,627.10 2,368,675.43 2,939,302.53
本期利 润 349,537.31 -283,114.63 66,422.68
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
-31,359.03 -62,503.53 -93,862.56
其中： 基金 申购 款 8,047.82 22,911.48 30,959.30
基金赎 回款 -39,406.85 -85,415.01 -124,821.86
本期已 分配 利润 -850,415.19 - -850,415.19
本期末 38,390.19 2,023,057.27 2,061,447.46
6.4.7.11 存款利息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 15,697.83
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 26,717.00
其他 7,111.14
合计 49,525.97
6.4.7.12 股票投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 67,390,601.71
减：卖 出股 票成 本总 额 69,046,211.86
买卖股 票差 价收 入 -1,655,610.15
6.4.7.13 债券投资收益
6.4.7.13.1 债券投资收益项 目构成
单 位：人 民币 元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
债 券 投 资 收 益 —— 买 卖 债 券 （ 、 债 转 股
及债券 到期 兑付 ）差 价收 入
87,819.27 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 25 页共 49 页
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 87,819.27
6.4.7.13.2 债券投资收益—— 买卖债券差价收入
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
卖出债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）
成交总 额
132,762,325.54
减： 卖出 债券 （、 债转 股 及债券 到期 兑
付）成 本总 额
129,330,880.07
减： 应 收利 息总 额 3,343,626.20
买卖债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）
差价收 入
87,819.27
6.4.7.14 资产支持证券投 资收益
本基金 本报 告期 未进 行资 产支持 证券 投资 。
6.4.7.15 贵金 属投资 收益
本基金 本报 告期 未进 行贵 金属投 资。
6.4.7.16 衍生工具收益
本基金 本报 告期 未进 行衍 生工具 投资 。
6.4.7.17 股利收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 149,174.60
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 149,174.60
6.4.7.18 公允价值变动收 益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 -1,425,757.22
—— 股 票投 资 673,299.77 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 26 页共 49 页
—— 债 券投 资 -2,099,056.99
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 -1,425,757.22
6.4.7.19 其他收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
基金赎 回费 收入 70.22
转换费 收入 150.65
合计 220.87
6.4.7.20 交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
交易所 市场 交易 费用 224,404.31
银行间 市场 交易 费用 2,300.00
合计 226,704.31
6.4.7.21 其他费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
审计费 用 24,863.02
信息披 露费 119,344.68
银行间 汇划 费用 2,256.30
帐户维 护费 9,000.00
其他费 用 1,100.00
合计 156,564.00
6.4.8 或有事项、资产负债 表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 27 页共 49 页
6.4.8.2 资产负债表日后 事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金无 要披 露的 资产 负债 表日后 事项 。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方未发 生变 化。
6.4.9.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
光大保 德信 基金 管理 有限 公司（ 简称 “ 光 大保 德信 ” ）
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国民 生银 行股 份有 限公 司（简 称 “ 民生 银行 ” ） 基金托 管人 、基 金销 售机 构
光大证 券股 份有 限公 司（ 简称 “ 光大 证券 ” ） 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本报告期及上年 度 可比期间的关联方交 易
6.4.10.1 通过关联方交易 单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
光大证 券 87,814,399.75 56.43% 219,801,000.07 42.00%
6.4.10.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
6.4.10.1.3 债券交易
金额单 位 ： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
成交金 额 占当期 债
成交金 额
占当期 债光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 28 页共 49 页
券成交 总
额的比 例
券成交 总
额的比 例
光大证 券 - - - -
注：本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
6.4.10.1.4 债券回购交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行回 购交 易。
6.4.10.1.5 应支付关联方的 佣金
金 额单 位 ： 人民 币 元
关联方 名称
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证 券 80,024.79 55.89% 53,937.03 55.26%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证 券 194,502.28 41.31% 87,474.94 42.52%
注： 上 述佣 金按 市场佣 金 率计算,扣 除证 券公 司需 承 担的费 用( 包 括但 不限 于买( 卖) 经手 费、 证 券
结算风 险基 金和 买( 卖) 证管 费等） 。 管 理人 因此 从关 联 方获取 的其 他服 务主 要包 括： 为 本基 金提 供的
证券投 资研 究成 果和 市场 信息服 务。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6
月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 785,932.15 1,425,198.70
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 40,279.65 66,275.21
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.70% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E× 0.70%/ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 29 页共 49 页
基金管 理费 每日 计提,， 按 月支付 。 由 基金 管理 人于 次月首 日 起 5 个 工作 日内 向基金 托管 人发 送
基金管 理费 划付 指令 ， 经基 金托管 人复 核后 于 5 个工 作日内 从基 金财 产中 一次 性支付 给基 金管 理人 。
若遇法 定节 假日 、休 息日 ，支付 日期 顺延 。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6
月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 224,552.03 407,199.62
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.20% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E× 0.20%/ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计提 ，按 月支付 。由 基金 管理 人于 次月首 日 起 5 个 工作 日内 向基金 托管 人并 发
送基金 托管 费划 付指 令， 经基金 托管 人复 核后 于 5 个工作 日内 从基 金财 产中 一次性 支付 给基 金托 管
人，若 遇法 定节 假日 、休 息日, 支付 日期 顺延 。
6.4.10.2.3 销售服务费
单 位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
光大保 德信 信用 添
益债 券 A 类
光大保 德信 信用 添益 债
券 C 类
合计
光大保 德信 - 58,918.80 58,918.80
光大证 券 - 22.96 22.96
民生银 行 - 16,954.74 16,954.74
合计 - 75,896.50 75,896.50
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
光大保 德信 信用 添
益债券A 类
光大保 德信 信用 添益 债
券C 类
合计
光大保 德信 - 13,249.17 13,249.17
光大证 券 - 12.28 12.28
民生银 行 - 26,642.81 26,642.81 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 30 页共 49 页
合计 - 39,904.26 39,904.26
注：基 金销 售服 务费 可用 于本基 金的 市场 推广 、销 售以及 基金 份额 持有 人服 务等各 项费 用。 本
基金份 额分 为不 同的 类别 ，适用 不同 的销 售服 务费 率。其 中，A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费，C
类基金 份额 销售 服务 费年 费率 为 0.30% 。 本基 金 C 类基金 份额 销售 服务 费计 提的计 算方 法如 下：
H=E× 0.30%/ 当年 天数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 C 类基 金份 额前一 日 的基金 资产 净值
基金销 售服 务费 每日 计提 ，按月 支付 。由 基金 管理 人于次 月首 日 起 5 个 工作 日内向 基金 托管 人
发送基 金销 售服 务费 划付 指令， 基金 托管 人复 核后 于 5 个 工作 日内 从基 金资 产中一 次性 支付 给注 册
登记机 构， 由注 册登 记机 构支付 给基 金销 售机 构。
6.4.10.3 与关联方进行银 行间同业市场的债券( 含回 购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券( 含回购) 交易 。
6.4.10.4 各关联方投资本 基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 和上 年度 可比 期间管 理人 未投 资本 基金 。
6.4.10.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方于 本报 告期 末及上 年度 末均 未投 资本 基金。
6.4.10.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
民生银 行 927,630.75 15,697.83 1,049,750.85 30,212.94
6.4.10.6 本基金在承销期 内参与关联方承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未在 承销 期内 直接购 入关 联方 承销 的证 券。
6.4.11 利润分配情况
光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 31 页共 49 页
单位： 人民 币元
序号
权益登 记
日
除息日
每 10 份
基金份 额
分红数
现金形式
发放总 额
再投资 形
式发放 总
额
利润分 配合
计
备注
场
内
场
外
1 2016-03-25
2016-
03-25
2016-
03-25
0.100 1,536,196.95 49,700.13 1,585,897.08 -
2 2016-06-28
2016-
06-28
2016-
06-28
0.050 754,602.11 24,295.81 778,897.92 -
合计
0.150 2,290,799.06 73,995.94 2,364,795.00 -
光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类
单位： 人民 币元
序号
权益登 记
日
除息日
每 10 份
基金份 额
分红数
现金形式
发放总 额
再投资 形
式发放 总
额
利润分 配合
计
备注
场
内
场
外
1 2016-03-25
2016-
03-25
2016-
03-25
0.100 518,173.29 50,742.18 568,915.47 -
2 2016-06-28
2016-
06-28
2016-
06-28
0.050 255,907.27 25,592.45 281,499.72 -
合计
0.150 774,080.56 76,334.63 850,415.19 -
6.4.12 期末（2016 年 6 月 30 日）本基金持有的流通 受限证券
6.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的 流通 受限证券
本基金 无因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券。
6.4.12.2 期末持有的暂时 停牌等流通受限股票
金额单 位 ： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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价
300284 苏交科
2016-05-
20
重大
事项
23.61
2016-0
8-10
21.44 110,000.00 2,211,750.45 2,597,100.00 -
6.4.12.3 期末债券正回购 交易中作为抵押的债 券
6.4.12.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 06 月 30 日 止， 本基 金无 因 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖 出
回购证 券款 余额 。
6.4.12.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 06 月 30 日 止， 基金 从事 证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购 证
券款余 额人 民 币 56,500,000.00 元， 均于 2016 年 7 月 1 日到 期。 该类 交易 要 求本基 金在 回购 期内 持
有的证 券交 易所 交易 的债 券和/ 或 在新 质押 式回 购下 转入质 押库 的债 券， 按证 券交易 所规 定的 比例 折
算为标 准券 后， 不低 于债 券回购 交易 的余 额。
6.4.13 金融工具风险及 管 理
6.4.13.1 风险管理政策和 组织架构
本基金在日常经营活动中 涉及的财务风险主要包括 信用风险、流动性风险及 市场风险。本基金
管理人制定了政策和程序 来识别及分析这些风险， 并设定适当的风险限额及 内部控制流程，通过可
靠的管 理及 信息 系统 持续 监控上 述各 类风 险。
本基金 管理 人的 风险 管理 体系包 括三 个层 次： 第一 层次是 基于 自我 评估 和管 理的业 务/ 职 能部 门 ；
第二层 次是 公司 经营 层的 风险管 理工 作委 员 会 ；第 三层次 是董 事会 下设 的风 险管理 委员 会。
各业务/ 职能 部门 是公 司风 险管理 工作 最直 接的 实施 者， 负 责根 据公 司风 险管 理政策 和制 度， 制
订本部 门的 风险 管理 计划 、 工作 流程 及相 关管 理责 任， 并 报请 风险 管理 工作 委员会 审议 批准; 对本 部
门的主要风险指标，以及 相关的测量、管理方法提 出建议，并及时更新，报 请风险管理工作委员会
审议批 准; 实 施本 部门 的风 险管理 日常 工作 ， 定 期进 行自我 评估 ， 并 向风 险管 理工作 委员 会报 告评 估
情况。
风 险 管 理 工 作 委 员 会 是 公 司 经 营 层 面 负 责 风 险 管 理 的 最 高 权 力 机 构, 根 据 公 司 董 事 会 和 风 险 管
理委员 会制 订的 风险 管理 政策和 授权 ，负 责公 司日 常的风 险管 理工 作。
风险管理委员会是公司风 险管理的最高权力机构， 其机构组成、运行方式和 相应职责应由董事
会规定 。 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 33 页共 49 页
本基金管理人风险管理部 门建立了对基金进行风险 评估的数量化系统，可以 从各个不同的层面
对基金 所承 受的 各类 风险 进行密 切跟 踪。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行 合约责任，或者基金所投 资证券之发行人出
现违约、拒绝支付到期本 息，导致基金资产损失和 收益变化的风险。本基金 均投资于具有良好信用
等级的证券，且通过分散 化投资以分散信用风险。 本基金投资于一家公司发 行的证 券市值不超过基
金资产 净值 的 10% ，且 本 基金与 由本 基金 管理 人管 理的其 他基 金共 同持 有一 家公司 发行 的证 券， 不
得超过 该证 券 的 10% 。
本基金在交易所进行的交 易均与中国证券登记结算 有限责任公司完成证券交 收和款项清算，因
此违约风险发生的可能性 很小；基金在进行银行间 同业市场交易前均对交易 对手进行信用评估，以
控制相 应的 信用 风险 。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持 金融工具变现的难易程度 。本基金的流动性风险一 方面来自于基金份
额持有人可随时要求赎回 其持有的基金份额，另一 方面来自于投资品种所处 的交易市场不活跃 而带
来的变 现困 难。
本基金所持大部分证券在 证券交易所上市，其余亦 可在银行间同业市场交易 ，因此，本期末本
基金的资产均能及时变现 。此外，本基金可通过卖 出回购金融资产方式借入 短期资金应对流动性需
求，其 上限 一般 不超 过基 金持有 的债 券资 产的 公允 价值。
本基金管理人风险管理部 门从资产配置、行业配置 、个股选择等层面制定相 应的流动性指标，
设定相应的预警阀值，并 通过风险评估系统对这些 流动性指标进行持续的监 测、评估，根据评估结
果及时 提出 流动 性风 险管 理建议 。
本基金管理人通过设定对 单一证券的投资比例限制 ，建立相应的授权审批制 度，在保护基金持
有人利 益最 大化 的前 提下 ，有效 管理 基金 因在 单一 证券投 资比 例过 高所 带来 的个股 流动 性风 险。
本基金管理人通过制定流 通受限证券的投资流程及 风险处置预案，有效管理 基金投资流通受限
证券所 承受 的流 动性 风险 。
本基金管理人通过分析本 基金持有人结构、密切跟 踪监控基金申购赎回趋势 ，有效预测本基金
的流动性需求。同时，本 基金管理人通过进行基金 变现能力测试得出基金在 各市场情形下的变现能
力，通 过情 景分 析及 压力 测试， 评估 基金 在极 端情 形下面 临的 流动 性风 险。 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 34 页共 49 页
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金 融工具的公允价值或未来 现金流量因所处市场各类 价格因素的变动而
发生波 动的 风险 ，包 括利 率风险 、外 汇风 险及 其他 价格风 险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务 状况和现金流量受市场利 率变动而发生波动的风险 。本基金的生息资
产主要为银行存款、结算 备付金及债券投资等。本 基金通过监控组合的久期 来管理基金面临的利率
风险。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2016 年 6 月
30 日
1 个月以内
1-3
个月
3 个月
-1 年
1 年
以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 927,630.75 - - - - - - 927,630.75
结算备付金 2,226,784.59 - - - - - - 2,226,784.59
存出保证金 60,788.62 - - - - - - 60,788.62
交易性金融
资产
55,208,000.00 11,114,200.00 73,133,000.70 - 100,269,184.00 - 28,901,785.60 268,626,170.30
衍生金融资
产
- - - - - - - -
买入返售金
融资产
- - - - - - - -
应收证券清
算款
- - - - - - - -
应收利息 - - - - - - 5,218,507.66 5,218,507.66
应收股利 - - - - - - - -
应收申购款 - - - - - - 4,639.95 4,639.95
其他资产 - - - - - - - -
资产总计
58,423,203.96
11,114,200.00
73,133,000.70
-
100,269,184.00
-
34,124,933.21
277,064,521.87
负债
卖出回购金
融资产款
56,500,000.00 - - - - - - 56,500,000.00
应付证券清 - - - - - - 9,510.60 9,510.60 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 35 页共 49 页
算款
应付赎回款 - - - - - - 2,405.62 2,405.62
应付管理人
报酬
- - - - - - 125,958.29 125,958.29
应付托管费 - - - - - - 35,988.09 35,988.09
应付销售服
务费
- - - - - - 14,316.04 14,316.04
应付交易费
用
- - - - - - 98,529.86 98,529.86
应付税费 - - - - - - - -
应付利息 - - - - - - - -
应付利润 - - - - - - - -
其他负债 - - - - - - 144,209.27 144,209.27
负债总计
56,500,000.00
-
-
-
-
-
430,917.77
56,930,917.77
利率敏感度
缺口
1,923,203.96
11,114,200.00
73,133,000.70
-
100,269,184.00
-
33,694,015.44
220,133,604.10
上年度末
2015 年 12 月
31 日
1 个月以内
1-3
个月
3 个月
-1 年
1 年
以内
1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,125,162.36 - - - - - - 1,125,162.36
结算备付金 11,104,916.84 - - - - - - 11,104,916.84
存出保证金 116,143.28 - - - - - - 116,143.28
交易性金融
资产
- 12,776,400.00 60,920,614.00 - 104,904,742.30 24,263,800.00 9,015,427.00 211,880,983.30
衍生金融资
产
- - - - - - - -
买入返售金
融资产
- - - - - - - -
应收证券清
算款
- - - - - - - -
应收利息 - - - - - - 5,167,597.65 5,167,597.65
应收股利 - - - - - - - -
应收申购款 109,997,000.00 - - - - - 307,309.71 110,304,309.71
其他资产 - - - - - - - -
资产总计 122,343,222.48
12,776,400.00
60,920,614.00
-
104,904,742.30
24,263,800.00
14,490,334.36
339,699,113.14
负债
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 36 页共 49 页
卖出回购金
融资产款
81,999,870.00 - - - - - - 81,999,870.00
应付证券清
算款
- - - - - - 9,373,067.40 9,373,067.40
应付赎回款 - - - - - - 61,563.39 61,563.39
应付管理人
报酬
- - - - - - 88,572.46 88,572.46
应付托管费 - - - - - - 25,306.41 25,306.41
应付销售服
务费
- - - - - - 15,765.02 15,765.02
应付交易费
用
- - - - - - 89,987.52 89,987.52
应付税费 - - - - - - - -
应付利息 - - - - - - 6,105.18 6,105.18
应付利润 - - - - - - - -
其他负债 - - - - - - 309,000.29 309,000.29
负债总计 81,999,870.00
-
-
-
-
-
9,969,367.67
91,969,237.67
利率敏感度
缺口
40,343,352.48
12,776,400.00
60,920,614.00
-
104,904,742.30
24,263,800.00
4,520,966.69
247,729,875.47
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏 感性分析
假设 资产净 值变 动与 利率 变动 成负相 关， 相关 系数 为资 产组合 的货 币久 期
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
基准利 率上 升 1% 减少 约 475 减少 约 596
基准利 率下 降 1% 增加 约 475 增加 约 596
注：上 表为 利率 风险 的敏 感性分 析， 反映 了在 其他 变量不 变的 假设 下， 利率 发生合 理、 可能 的
变动时 ，为 交易 而持 有的 债券公 允价 值的 变动 将对 基金净 值产 生的 影响 。
6.4.13.4.2 外汇风险
本基金 所有 资产 及负 债以 人民币 计价 ，因 此无 外汇 风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险主要系市场 价格风险。市场价格风险 是指基金所持金融工具的 公允价值或未来现光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 37 页共 49 页
金流量因除市场利率和外 汇汇率以外的市场价格因 素变动而发生波动的风险 。本基金主要投资于银
行间同业市场和证券交易 所的固定收益品种和债券 回购产品，所面临的最大 市场价格风险由所持有
的金融 工具 的公 允价 值决 定。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险 敞口
金额单 位 ： 人民 币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产 － 股 票投 资 28,901,785.60 13.13 9,015,427.00 3.64
交易性 金融 资产 － 基 金投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 239,724,384.70 108.90 202,865,556.30 81.89
交易性 金融 资产 －贵 金属 投资 - - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 268,626,170.30 122.03 211,880,983.30 85.53
6.4.13.4.3.2 其他价格风险 的敏感性分析
假设 基金未 来业 绩表 现相 对业 绩基准 的波 动性 与本 报告 期的整 体水 平保 持一 致
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度 末
2015 年 12 月 31 日
业绩比 较基 准上 升 1% 增加 约 178 增加 约 80
业绩比 较基 准下 降 1% 减少 约 178 减少 约 80
注：上 表为 市场 价格 风险 的敏感 性分 析， 反映 了在 其他变 量不 变的 假设 下， 证券投 资价 格发 生
合理、 可能 的变 动时 ，将 对基金 净值 产生 的影 响。
6.4.14 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
本基金 无需 要说 明的 其他 事项。 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 38 页共 49 页
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 28,901,785.60 10.43
其中： 股票 28,901,785.60 10.43
2 固定收 益投 资 239,724,384.70 86.52
其中： 债券 239,724,384.70 86.52
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 3,154,415.34 1.14
7 其他各 项资 产 5,283,936.23 1.91
8 合计 277,064,521.87 100.00
7.2 报告期末 按行业分类的 股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
3,047,900.00 1.38
C 制造业 12,396,265.60 5.63
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
- -
E 建筑业 20,920.00 0.01
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
- - 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
4,366,000.00 1.98
J 金融业
3,235,200.00 1.47
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
2,597,100.00 1.18
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
3,238,400.00 1.47
S 综合
- -
合计 28,901,785.60 13.13
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的所有股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 600109 国金证 券 240,000 3,235,200.00 1.47
2 300136 信维通 信 135,000 2,829,600.00 1.29
3 300284 苏交科 110,000 2,597,100.00 1.18
4 600547 山东黄 金 65,000 2,529,150.00 1.15
5 300017 网宿科 技 34,000 2,284,800.00 1.04
6 300271 华宇软 件 110,000 2,081,200.00 0.95
7 300144 宋城演 艺 80,000 1,992,800.00 0.91
8 600038 中直股 份 45,000 1,866,600.00 0.85
9 600557 康缘药 业 84,000 1,371,720.00 0.62
10 000858 五 粮 液 40,000 1,301,200.00 0.59
11 300133 华策影 视 80,000 1,245,600.00 0.57
12 000060 中金岭 南 100,000 1,043,000.00 0.47
13 600372 中航电 子 52,000 1,012,440.00 0.46
14 600519 贵州茅 台 2,494 728,048.48 0.33
15 300146 汤臣倍 健 50,000 677,000.00 0.31
16 002007 华兰生 物 20,000 628,000.00 0.29
17 603993 洛阳钼 业 125,000 518,750.00 0.24
18 600595 中孚实 业 80,000 451,200.00 0.20
19 002241 歌尔股 份 14,934 428,307.12 0.19
20 603868 飞科电 器 1,000 59,150.00 0.03
21 601611 中国核 建 1,000 20,920.00 0.01 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占 期初 基 金资
产净值 比例
（％）
1 600109 国金证 券 8,261,563.01 3.33
2 002081 金螳螂 6,836,222.00 2.76
3 600038 中直股 份 5,503,122.49 2.22
4 600031 三一重 工 4,474,553.00 1.81
5 300017 网宿科 技 3,497,789.00 1.41
6 300284 苏交科 3,173,229.99 1.28
7 002425 凯撒股 份 3,015,315.00 1.22
8 600372 中航电 子 2,989,514.59 1.21
9 002236 大华股 份 2,729,193.00 1.10
10 300146 汤臣倍 健 2,704,891.09 1.09
11 300136 信维通 信 2,444,450.60 0.99
12 000858 五粮液 2,423,686.00 0.98
13 300144 宋城演 艺 2,308,350.00 0.93
14 002462 嘉事堂 2,244,000.00 0.91
15 600557 康缘药 业 2,239,396.00 0.90
16 000060 中金岭 南 2,215,423.33 0.89
17 002007 华兰生 物 2,173,400.00 0.88
18 600549 厦门钨 业 2,116,132.00 0.85
19 300271 华宇软 件 2,108,678.00 0.85
20 600033 福建高 速 2,103,523.86 0.85
7.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占 期初 基 金资
产净值 比例
（％）
1 002081 金螳螂 6,493,731.66 2.62
2 600109 国金证 券 4,931,081.00 1.99
3 600031 三一重 工 4,144,881.00 1.67
4 600038 中直股 份 3,438,361.00 1.39
5 002236 大华股 份 3,084,754.97 1.25
6 002425 凯撒股 份 2,834,324.00 1.14
7 002462 嘉事堂 2,321,416.73 0.94
8 002714 牧原股 份 2,309,459.00 0.93
9 002510 天汽模 2,251,493.00 0.91
10 600549 厦门钨 业 2,247,961.00 0.91 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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11 600589 广东榕 泰 2,191,415.00 0.88
12 600259 广晟有 色 2,186,872.00 0.88
13 600033 福建高 速 2,147,687.96 0.87
14 000516 国际医 学 2,060,191.00 0.83
15 600372 中航电 子 1,887,510.00 0.76
16 300017 网宿科 技 1,806,261.70 0.73
17 600521 华海药 业 1,780,070.00 0.72
18 000951 中国重 汽 1,726,347.84 0.70
19 002007 华兰生 物 1,706,196.00 0.69
20 300146 汤臣倍 健 1,636,300.00 0.66
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 88,259,270.69
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 67,390,601.71
注： 7.4.1 项 “ 买 入金 额 ” 、 7.4.3 项 “ 买 入股 票成 本 ” 均 按买入 成交 金额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ）
填列， 不考 虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 100,402,000.00 45.61
其中： 政策 性金 融债 100,402,000.00 45.61
4 企业债 券 91,399,539.90 41.52
5 企业短 期融 资券 30,021,000.00 13.64
6 中期票 据 10,766,000.00 4.89
7 可转债 （可 交换 债） 6,843,227.20 3.11
8 同业存 单 - -
9 其他 292,617.60 0.13
10 合计 239,724,384.70 108.90 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 150215 15 国开 15 400,000 40,000,000.00 18.17
2 160206 16 国开 06 400,000 39,952,000.00 18.15
3 150203 15 国开 03 200,000 20,450,000.00 9.29
4 041664020
16 张 家公
资 CP001
200,000 19,980,000.00 9.08
5 122082 11 发 展债 160,000 11,203,200.00 5.09
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的所有资产支持证券 投资 明细
报告期 末本 基金 未投 资资 产支持 证券 。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
报告期 末本 基金 未投 资权 证。
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
7.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
根据本 基金 基金 合同 ，本 基金不 能投 资于 股指 期货 。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
7.11.1 本期国债期货投资 政策
根据本 基金 基金 合同 ，本 基金不 能投 资于 国债 期货 。
7.11.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 报告期内本 基金投 资的前十名证券的发行主 体没有被监管部门立案调 查或在报告编制日前一光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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年内受 到证 监会 、证 券交 易所公 开谴 责、 处罚 的情 况。
7.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 中， 没有 投资 于超 出基金 合同 规定 备选 股票 库之外 的股 票。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 60,788.62
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,218,507.66
5 应收申 购款 4,639.95
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 5,283,936.23
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1 113008 电气转 债 2,162,200.00 0.98
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值
占基金 资产
净值比 例(%)
流通受 限情 况
说明
1 300284 苏交科 2,597,100.00 1.18 重大资 产重 组
7.12.6 投资组合报告附 注 的其他文字描述部分
无 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
光 大 保 德 信 信 用
添益债 券 A 类
1,406 110,847.84 140,523,886.36 90.16% 15,328,177.18 9.84%
光 大 保 德 信 信 用
添益债 券 C 类
1,016 55,443.52 38,074,706.04 67.59% 18,255,906.61 32.41%
合计 2,422 87,606.39 178,598,592.40 84.17% 33,584,083.79 15.83%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
光大保 德信 信用 添益 债
券 A 类
1.89 0.00%
光大保 德信 信用 添益 债
券 C 类
14,198.78 0.03%
合计 14,200.67 0.01%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
光大保 德信 信用 添益 债
券 A 类
0
光大保 德信 信用 添益 债
券 C 类
0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
光大保 德信 信用 添益 债
券 A 类
0
光大保 德信 信用 添益 债
券 C 类
0~10
合计 0~10 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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9
开放式基金份额变动
单位： 份
项目 光大保 德信 信用 添益 债 券 A 类 光大保 德信 信用 添益 债 券 C 类
基金合 同生 效日 （2011 年 5 月 16
日）基 金份 额总 额
677,320,442.33 1,950,037,564.25
本报告 期期 初基 金份 额总 额 177,154,483.28 58,861,502.40
本报告 期 基 金总 申购 份额 2,617,927.57 830,545.85
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 23,920,347.31 3,361,435.60
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 155,852,063.54 56,330,612.65
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
经公司 八届 二十 一次 董事 会会议 审议 通过， 自 2016 年 3 月 3 日 起， 陶 耿先 生 正式离 任公 司总 经
理一职 ，由 林昌 先生 代任 公司总 经理 。经 公司 九届 二次董 事会 会议 审议 通过 ，自 2016 年 7 月 19 日
起， 包 爱丽 女士 正式 担任 公司总 经理 一职 ， 林 昌先 生不再 代任 公司 总经 理， 将继续 担任 公司 董事 长 。
本报告 期内 ，基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 未发 生涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
10.4 基金投资策略的改变
本基金 在本 报告 期内 的投 资策略 未发 生改 变。
10.5 报告期内改聘会计师 事务所情况
本报告 期内 ，本 基金 未发 生改聘 为其 审计 的会 计师 事务所 情况 。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内，本基金的基 金管理人和基金托管人的 托管业务部门及其高级管 理人员未有受监管
部门稽 查或 处罚 的情 形发 生。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公 司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易 股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 备注 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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单元
数量 成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
东方证 券 1 67,813,972.65 43.57% 63,155.21 44.11% -
光大证 券 1 87,814,399.75 56.43% 80,024.79 55.89% -
注：（1） 报告 期内 租用 证 券公司 交易 单元 变更 情况
报告 期内 未新 增和 停止 租 用交易 单元 。
（2） 选择 使用 基金 专用 交 易单元 的证 券经 营机 构的 选择标 准
基金管 理人 选择 证券 经营 机构， 并选 用其 交易 单元 供本基 金买 卖证 券专 用， 应本着 安全 、 高 效、
低成本 ， 能 够为 本基 金提 供高质 量增 值研 究服 务的 原则， 对该 证券 经营 机构 的经营 情况 、 治 理情 况、
研究实 力等 进行 综合 考量 。
基本选 择标 准如 下：
实力雄 厚， 信誉 良好 ，注 册资本 不少 于 3 亿元 人民 币；
财务状 况良 好， 各项 财务 指标显 示公 司经 营状 况稳 定；
经营行 为规 范， 近两 年未 发生重 大违 规行 为而 受到 证监会 处罚 ；
内部管 理规 范、 严格 ，具 备健全 的内 部控 制制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
具备基 金运 作所 需的 高效 、安全 的通 讯条 件， 交易 设备符 合代 理本 基金 进行 证券交 易的 要求 ，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
研究实 力较 强 ， 有 固定 的研 究机构 和专 门的 研究 人员 ， 能及时 为本 基金 提供 高质 量的咨 询 服 务 ；
对于某 一领 域的 研究 实力 超群， 或是 能够 提供 全方 面，高 质量 的服 务。
（3） 选择 使用 基金 专用 交 易单元 的证 券经 营机 构的 程序
投资研 究团 队按 照 （2 ） 中 列出的 有关 经营 情况 、 治 理情况 的选 择标 准， 对备 选的证 券经 营机 构
进行初 步筛 选；
对通过 初选 的各 证券 经营 机构， 投资 研究 团队 各成 员在其 分管 行业 或领 域的 范围内 ，对 该机 构
所提供 的研 究报 告和 信息 资讯进 行评 分。
根据各 成员 评分 ，得 出各 证券经 营机 构的 综合 评分 。
投资研 究团 队根 据各 机构 的得分 排名 ，拟 定要 选用 其专用 交易 单元 的证 券经 营机构 ，并 报本 管
理人董 事会 批准 。
经董事 会批 准后 ，由 本管 理人交 易部 门、 运营 部门 配合完 成专 用交 易单 元的 具体租 用事 宜。
10.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的 情况
金额单 位 ： 人民 币元 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
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券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
东方证 券 27,007,798.49 100.00% 2,673,700,000.00 100.00% - -
光大证 券 - - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式
法定披 露日
期
1
光大保德信 基金管理 有限 公司旗下基 金 2015
年 12 月 31 日资 产净 值公 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-01-04
2
关 于 旗 下 部 分 基 金 新 增 联 讯 证 券 股 份 有 限 公
司为代 销机 构的 公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-01-08
3
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 新 增 海 银 基 金
销售有 限公 司为 代销 机构 的公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-01-14
4
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2015 年第 4 季 度报 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-01-20
5
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 陈 晓 女 士
休产假 期间 由杨 烨超 先生 、 王慧杰 女士 代为 管
理 光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
及 光 大 保 德 信 增 利 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
的公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-02-19
6
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 分
红公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-03-23
7
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2015 年年 度报 告摘 要
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-03-28
8
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2015 年年 度报 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-03-28
9
关 于 旗 下 部 分 基 金 参 与 中 国 工 商 银 行 股 份 有
限 公 司 个 人 电 子 银 行 基 金 申 购 费 率 优 惠 活 动
的公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-04-01
10
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整 招 商
银行 “ 一卡 通 ” 借 记卡 网上 直销平 台 （含 移动 终
端）交 易费 率的 公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-04-07
11
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2016 年第 1 季 度报 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-04-22
12
有 关 旗 下 部 分 基 金 参 加 中 国 民 生 银 行 直 销 银
行 “ 基 金通 ” 平台 费用 优惠 活动的 公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-05-14 光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 48 页共 49 页
13
关 于 旗 下 部 分 基 金 新 增 和 耕 传 承 基 金 销 售 有
限 公 司 为 代 销 机 构 并 参 与 其 交 易 费 率 优 惠 活
动的公 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-05-27
14
关于陈 晓女 士休 生育 假期 间由杨 烨超 先生 、 王
慧 杰 女 士 代 为 管 理 光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券
型 证 券 投 资 基 金 及 光 大 保 德 信 增 利 收 益 债 券
型证券 投资 基金 的公 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-04
15
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
开 放 式 基 金 在 平 安 证 券 开 通 定 期 定 额 投 资 及
转换业 务并 参与 其费 率优 惠活动 的公 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-14
16
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 参 与 上 海
联 泰 资 产 管 理 有 限 公 司 申 购 费 优 惠 活 动 的 公
告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-18
17
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
基 金 在 上 海 陆 金 所 资 产 管 理 有 限 公 司 开 通 定
期 定 额 投 资 业 务 并 参 与 其 交 易 费 率 优 惠 活 动
的公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-24
18
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 分
红公告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-24
19
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 招
募说明 书（ 更新 ）摘 要
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-29
20
光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 旗 下 部 分 基 金
参与交 通银 行网 上银 行、 手 机银行 基金 申购 费
率优惠 的公 告
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-29
21
光 大 保 德 信 信 用 添 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 招
募说明 书（ 更新 ）
《中国 证券 报》 、 《 上海 证
券报》 、 《证 券时 报》
2016-06-29
11
影响投资者决策的其 他重要信息
无
12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中 国证 监会 批准 光大 保 德信信 用添 益债 券型 证券 投资基 金设 立的 文件
2、光 大保 德信 信用 添益 债 券型证 券投 资基 金基 金合 同
3、光 大保 德信 信用 添益 债 券型证 券投 资基 金招 募说 明书
4、光 大保 德信 信用 添益 债 券型证 券投 资基 金托 管协 议
5、光 大保 德信 信用 添益 债 券型证 券投 资基 金法 律意 见书
6、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照、 公司 章程
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2016 年半年度报告
第 49 页共 49 页
7、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照
8、报 告期 内光 大保 德信 信 用添益 债券 型证 券投 资基 金在指 定报 刊上 披露 的各 项公告
9、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
12.2 存放地点
上海市 黄浦 区中 山东 二 路 558 号 外滩 金融 中心 1 幢 （北区 3 号 楼）6 层至 10 层本基 金管 理人 办
公地址 。
12.3 查阅方式
投资者 可于 本基 金管 理人 办公时 间预 约查 阅。 投资 者对本 报告 书如 有疑 问， 可咨询 本基 金管 理
人。 客户 服务 中心 电话 ：4008-202-888 。 公 司网 址 ：www.epf.com.cn 。
光大保德信基金管理 有限 公司
二〇一六年八月二十 七日
