东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公司代 码：601198
公 司简 称： 东 兴证 券
东兴证券股份有限公司
2016 年半年度报告
重要提 示
一、 本公司董事会、 监事会及 董事、 监事、 高级管理人 员保证 半年度报告内 容的 真实、 准确、 完
整，不存在虚假记载 、误 导性陈述或重大遗漏 ，并 承担个别和连带的法 律责 任。
二、 未出席董事情况
未出席董 事职务 未出席董 事姓名 未出席董 事的原 因说明 被委托人 姓名
董事 秦斌 因公务原 因 印建民
独立董事 朱武祥 因公务原 因 李健
三、 本半年度报告未经审 计 。
四、 公司负责人 魏庆华 、 主管 会计工作负责人 魏庆 华 及 会计机构负责人 （会计主 管人员） 郝洁声
明：保证半年度报告 中财 务报告的真实、准确 、完 整。
五、 经董事会审议的报告 期利 润分配预案或公积金 转增 股本预案
公司本 报告 期未 拟定 利润 分配预 案、 公积 金转 增股 本预案 。
六、 前瞻性陈述的风险声 明
本报告 中所 涉及 的未 来计 划、发 展战 略等 前瞻 性描 述不构 成公 司对 投资 者的 实质承 诺， 敬请 投资
者注意 投资 风险 。
七、 是否存在被控股股东 及其 关联方非经营性占用 资金 情况
否
八、 是否存在违反规定决 策程 序对外提供担保的情 况？
否 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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目录
第一节 释义 ..................................................................................................................................... 3
第二节 公司简 介 ............................................................................................................................. 3
第三节 会计数 据和 财务 指标 摘要 ................................................................................................. 6
第四节 董事会 报告 ....................................................................................................................... 10
第五节 重要事 项 ........................................................................................................................... 26
第六节 股份变 动及 股东 情况 ....................................................................................................... 36
第七节 优先股 相关 情况 ............................................................................................................... 41
第八节 董事、 监事 、高 级管 理人 员情况 ................................................................................... 41
第九节 公司债 券相 关情 况 ........................................................................................................... 42
第十节 财务报 告 ........................................................................................................................... 47
第十一 节 备查文 件目 录 ................................................................................................................. 160
第十二 节 证券公 司信 息披 露 ......................................................................................................... 160
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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第一节 释义
在本报 告书 中， 除非 文义 另有所 指， 下列 词语 具有 如下含 义：
常用词 语释 义
东兴证券 、公司 、本公 司
指 东兴证券 股份有 限公司
东方资产
指 中国东方 资产管 理公司 ，系 公司控股 股东
东兴期货 指 东兴期货 有限责 任公司 ，系 公司全资 子公司
东兴投资 指 东兴证券 投资有 限公司 ，系 公司全资 子公司
东兴资本 指 东兴资本 投资管 理有限 公司 ，系公司 全资子 公司
东兴香港 指 东兴证券 （香港 ）金融 控股 有限公司 ，系公 司全资 子公 司
东兴财富 指 东兴财富 资产管 理有限 公司
中国证监 会 指 中国证券 监督管 理委员 会
北京证监 局 指 中国证券 监督管 理委员 会北 京监管局
福建证监 局 指 中国证券 监督管 理委员 会福 建监管局
国家工商 总局 指 国家工商 行政管 理总局
财政部 指 中华人民 共和国 财政部
中国银监 会 指 中国银行 业监督 管理委 员会
上交所 指 上海证券 交易所
深交所 指 深圳证券 交易所
中证登 指 中国证券 登记结 算有限 责任 公司
保荐机构/ 主承 销商 指 海通证券 股份有 限公司
香港交易 所 指 香港交易 及结算 所有限 公司
香港证监 会 指 香港证券 及期货 事务监 察委 员会
香港联交 所 指 香港联合 交易所 有限公 司
《公司法 》 指 《中华人 民共和 国公司 法》
《证券法 》 指 《中华人 民共和 国证券 法》
报告期/ 报告期 末 指 2016 年 1-6 月/ 2016 年 6 月 30 日
元、万元 、亿元 指 人民币元 、人民 币万元 、人 民币亿元
第二节 公司简 介
一、 公 司信 息
公司的中 文名称 东兴证券 股份有 限公司
公司的中 文简称 东兴证券
公司的外 文名称 DONGXING SECURITIES Company Limited
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公司的外 文名称 缩写 DONGXING SECURITIES CO., LTD.
公司的法 定代表 人 魏庆华
公司总经 理 魏庆华
注册资本和净资本
单位 ：元
本 报 告 期末 上年度末
注册资本 2,504,000,000
2,504,000,000
净资本 11,400,702,526.52
13,585,202,146.07
公司的各单项业务资 格情 况
公司经 营范 围包 括： 证券 经纪； 证券 投资 咨询 ；与 证券交 易、 证券 投资 活动 有关的 财务 顾问
；证券 承销 与保 荐； 证券 自营； 证券 资产 管理 ；融 资融券 ；证 券投 资基 金销 售； 代 销金 融产 品；
公开募 集证 券投 资基 金管 理。
此外， 公司 及各 子公 司还 具有以 下业 务资 格：
业务资格 批准机构 取得时间
私募基金 业务外 包服务 机构 中国证券 投资基 金业协 会 2015 年 11 月
利率互换 业务 全国银行 间同业 拆借中 心 2015 年 8 月
军工涉密 业务咨 询服务 安全 保密资格 国家国防 科技工 业局 2015 年 7 月
期权结算 业务资 格 中国证券 登记结 算有限 责任 公司 2015 年 1 月
上海证 券交易 所股 票期权 交 易参与 人（股 票期
权经纪、 自营业 务交易 权限 ）
上海证券 交易所 2015 年 1 月
柜台市场 业务 中国证券 业协会 2014 年 12 月
互联网证 券业务 中国证券 业协会 2014 年 12 月
开展客户 资金消 费支付 服务 业务
中 国 证 券 投 资 者 保 护 基 金 有 限 责
任公司
2014 年 11 月
港股通业 务 上海证券 交易所 2014 年 10 月
证券质押 登记业 务 中国证券 登记结 算有限 责任 公司 2014 年 8 月
报价系统 参与人
中 证 资 本 市 场 发 展 监 测 中 心 有 限
责任公司
2014 年 8 月
主办券商 业务 ( 做市业 务)
全 国 中 小 企 业 股 份 转 让 系 统 有 限
责任公司
2014 年 7 月
转融通证 券出借 交易资 格 上海证券 交易所 2014 年 7 月
海峡股权 交易中 心推荐 挂牌 及代理买 卖业务 中国证券 业协会 2014 年 6 月
保险兼业 代理资 格 中 国 保 险 监 督 管 理 委 员 会 北 京 建 2013 年 11 月 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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管局
股票质押 式回购 业务 深圳证券 交易所 、 上 海证券 交易所 2013 年 8 月
私募基金 综合托 管业务 中国证券 监督管 理委员 会 2013 年 6 月
主办券商 业务 ( 推荐业 务、 经纪业务)
全 国 中 小 企 业 股 份 转 让 系 统 有 限
责任公司
2013 年 3 月
约定购回 式证券 交易资 格 深圳证券 交易所\ 上海 证券交 易所
2013 年 2 月
\2012 年 12 月
期货投资 咨询业 务资格 中国证监 会上海 证监局 2013 年 1 月
转融通业 务 中国证券 金融股 份有限 公司 2013 年 1 月
中小企业 私募债 券承销 业务 中国证券 业协会 2012 年 7 月
为期货公 司提供 中间介 绍业 务资格 中国证券 监督管 理委员 会 2011 年 9 月
同业拆借 业务 中国人民 银行上 海总部 2011 年 9 月
代 办 系 统 主 办 券 商 业 务 资 格 （ 股 份 转 让 业 务\
股份报价 业务）
中国证券 业协会 2010 年 12 月
金融期货 经纪业 务资格 中国证监 会 2010 年 10 月
银行间债 券交易 业务
中 国 外 汇 交 易 中 心 全 国 银 行 间 同
业拆借中 心
2008 年 12 月
权证业务 结算资 格 中国证券 登记结 算有限 责任 公司 2008 年 10 月
中国证 券登记 结算 有限责 任 公司乙 类结算 参与
人
中国证券 登记结 算有限 责任 公司 2008 年 8 月
中证登乙 类结算 参与人 中国证券 登记结 算有限 责任 公司 2008 年 8 月
外汇业务 经营资 格 国家外汇 管理局 2008 年 7 月
交易结算 资金第 三方存 管资 格 中国证券 监督管 理委员 会 2007 年 6 月
二、 联 系人 和联系 方式
董 事 会 秘书 证 券 事 务代 表
姓名 刘亮
徐琳洁
联系地址 北京市西 城区金 融大街 5 号 B 座 15 层
北京市西 城区金 融大街 5 号 B 座 15 层
电话 010-6655 5171
010-6655 5171
传真 010-6655 5397
010-6655 5397
电子信箱 dshms@dxzq.net.cn
dshms@dxzq.net.cn
三、 基 本情 况 变更 简介
公司注册 地址 北京市西 城区金 融大街 5 号 （新盛大 厦）12、15 层
公司注册 地址的 邮政编 码 100033
公司办公 地址 北京市西 城区金 融大街 5 号 （新盛大 厦）12、15 层
公司办公 地址的 邮政编 码 100033
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公司网址 http://www.dxzq.net
电子信箱 dshms@dxzq.net.cn
报告期内 变更情 况查询 索引 http://www.sse.com.cn
四、 信 息披 露及备 置 地 点变更 情况 简介
公司选定 的信息 披露报 纸名 称 中国证券 报、上 海证券 报、 证券时报 、证券 日报
登载 半年 度报告 的中国 证监 会指定网 站的网 址 http://www.sse.com.cn
公司 半年 度报告 备置地 点 北京市西 城区金 融大街 5 号 B 座 15 层
报告期内 变更情 况查询 索引 http://www.sse.com.cn
五、 公 司股 票简况
股票种类 股 票 上 市交 易 所 股票简称 股票代码 变 更 前 股票 简 称
A 股
上海证券 交易所
东兴证券
601198
不适用
六、 报 告期 内注册 变更 情况
注册登记 日期 2016-03-31
注册登记 地点 北京市西 城区金 融大街 5 号 （新盛大 厦）12 、15 层
企业法人 营业执 照注册 号 91110000710935441G （统一社会信用 代码）
税务登记 号码 已注销
组织机构 代码 已注销
报告期内 注册变 更情况 查询 索引 无
第三节 会计数 据和财务指标摘要
一、 公 司主 要会计 数据 和财务 指标
( 一) 主要会计数据
单位： 元
币种 ： 人民 币
主 要 会 计数 据
本报告期
（1-6 月）
上年同期
本 期 比 上年
同期增减
(%)
调整后 调整前
营业收入 1,643,803,403.51 3,322,949,522.22 3,319,978,704.65 -50.53 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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归属于母 公司股 东的净 利润 760,416,533.66 1,514,375,964.78 1,513,388,421.87 -49.79
归属于母 公司股 东的扣 除非 经
常性损益 的净利 润
757,037,464.46 1,513,167,980.77 1,513,167,980.77 -49.97
经营活动 产生的 现金流 量净 额 2,234,102,539.32 4,839,178,094.60 4,838,475,659.69 -53.83
其他综合 收益 -663,757,673.41 -67,345,847.86 -67,336,445.11 不适用
本 报 告 期末
上年度末
本 报 告 期末
比 上 年 度末
增减(%)
调整后 调整前
资产总额 69,656,704,345.83 73,196,578,392.34 73,181,235,575.29 -4.84
负债总额 56,588,896,643.36 59,601,578,748.01 59,595,952,161.52 -5.05
归属于母 公司股 东的权 益 13,057,602,211.08 13,591,816,217.94 13,585,014,856.54 -3.93
所有者权 益总额 13,067,807,702.47 13,594,999,644.33 13,585,283,413.77 -3.88
(二) 主要财务指标
主 要 财 务指 标
本报告期
（1 －6 月）
上年同期 本 报 告 期比 上 年同
期增减(%)
调整后 调整前
基本每股 收益（ 元／股 ） 0.30 0.65 0.65 -53.85
稀释每股 收益（ 元／股 ） 0.30 0.65 0.65 -53.85
扣除非经 常性损 益后的 基本 每股收
益（元／ 股）
0.30 0.65 0.65 -53.85
加权平均 净资产 收益率 （% ） 5.57 13.59 13.58 减少 8.02 个百分点
扣除非经 常性损 益后的 加权 平均净
资产收益 率（% ）
5.55 13.57 13.58 减少 8.02 个百分点
( 三) 母公司的净资本及风 险控 制指标
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 本 报 告 期末 上年度末
净资本 11,400,702,526.52 13,585,202,146.07
净资产 13,083,133,511.09 13,418,721,019.77
净资本/ 各项风 险准备 之和(%) 711.08% 923.71%
净资本/ 净资产(%) 87.14% 101.24%
净资本/ 负债(%) 36.05% 39.02%
净资产/ 负债(%) 41.37% 38.54%
自营权益 类证券 及证券 衍生 品/ 净
资本(%)
70.79% 65.16%
自营固定 收益类 证券/ 净资本(%) 127.91% 116.68% 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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二、 境 内外 会计准 则下 会计数 据差 异
□ 适用 √ 不适 用
三、 非 经常 性损益 项目 和金额
√ 适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民币
非 经常性损 益项目 金额 附 注（如适 用）
非流动资产处置损益 10,759.12
计入当期损益的政府补助， 但与公司正常经营业务密切
相关， 符合国家政策规定、 按 照一定标准定额或定量持
续享受的政府补助除外
2,179,381.34
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当
期净损益
-18,239.98
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,332,309.13
少数股东权益影响额 -5,471.99
所得税影响额 1,130,612.40
合计 3,379,069.20
四、 比 较式会 计报 表中变 动幅 度超 过 30%的重 要科 目情况
单位： 元 币种 ：人 民币
项目 2016 年 6 月 30 日 2015 年 12 月 31 日
增减比
例（ %）
变动原因
融出资金 8,741,303,627.83 12,948,827,474.95 -32.49
主要系融 资融券 业务规
模减少所 致
以公允价 值计量 且
其变动计 入当期 损
益的金融 资产
5,438,909,057.63 7,959,656,364.46 -31.67
主要系公 司 降低 投资规
模所致
买入返售 金融资 产 8,643,893,519.70 6,386,896,155.46 35.34
主要系股 票质押 式回购
业务规模 增长所 致
应收款项
239,153,034.04
96,887,613.08 146.84
主要系应 收业务 收入款
及应收质 押式回 购款增
加所致
应收利息
659,209,863.50
450,529,125.85
46.32
主要系公 司持有 债券的东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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应收利息 增长所 致
应付债券 16,200,000,000.00 12,200,000,000.00 32.79
主要系新 增发行 债券融
入资金所 致
应付短期 融资款
-
2,930,000,000.00
-
归还到期 的短期 收益凭
证所致
应付职工 薪酬
907,057,241.78
1,327,626,829.61
-31.68
主要系随 业务收 入下降 ，
相应职工 薪酬下 降
应付利息
336,722,193.58
627,378,929.85
-46.33
主要系应 付次级 债利息 、
公司债利 息及收 益凭证
利息下降 所致
其他负债 7,378,305,457.69 4,716,706,212.49 56.43
主要系应 付特殊 目的主
体持有人 权益增 加所致
其他综合 收益
-206,757,490.22
457,117,047.88
-145.23
主要系可 供出售 金融资
产公允价 值变动 收益减
少所致
项目 2016 年 1-6 月 2015 年 1-6 月
增减比
例（ %）
变动原因
经纪业务 净收入 545,803,750.30 1,438,040,444.91 -62.05
主要系市 场交易 量下降
及公司融 资融券 业务规
模减少所 致
投资银行 业务净 收
入
423,428,786.97 223,729,431.16 89.26
主要系 证 券承销 业务收
入大幅增 长所致
利息净收 入 -390,075,239.20 53,587,272.72 -827.93
主要系融 资融券 利息及
客户资金 存款利 息收入
减少及 发 行债券 利息支
出增加所致
投资收益 907,103,070.05 1,381,788,405.66 -34.35
主要系公 司可供 出售金
融资产投 资收益 减少所
致
业务及管 理费 638,522,632.78 1,137,394,749.75 -43.86
主要系公 司经营 成本支
出缩减所 致
所得税费 用 187,373,873.69 403,000,202.44 -53.51
主要系利 润总额 减少, 相
应所得税 减少所 致
其他综合 收益的 税
后净额
-663,757,673.41 -67,345,847.86 不适用
主要系可 供出售 金融资
产公允价 值变动 影响所
致
经营活动 产生的 现
金流量净 额
2,234,102,539.32
4,839,178,094.60
-53.83
主要系融 出资金 、 代理买
卖证券 、 拆 入资金 及回购
业务的现 金流量 净额减
少所致 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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投资活动 产生的 现
金流量净 额
-764,504,371.65
-3,730,827,001.13
不适用
主要系投 资支付 的现金
减少所致
筹资活动 产生的 现
金流量净 额
-1,389,879,731.79
19,280,241,190.02
-107.21
主要系债 券融资 规模下
降及去年 同期公司IPO 所
致
第四节 董事会 报告
一、 董 事会 关于公 司报 告期内 经营 情况的 讨论 与分析
2016 年上 半年， 全球 经济 复苏乏 力， 主要 经济 体的 分 化和震 荡仍 在继 续， 地缘 政 治更趋 复杂 。
在积极 的财 政政 策、 房地 产 投资 等因 素的 拉动 下， 我国上 半 年 GDP 增速 为 6.7% ，经 济运 行总 体
平稳，但 结构 性矛盾 仍显 突出，实 体经 济仍面 临较 大的下行 压力 。 受人 民币 汇率贬值 及熔 断制度
的 影响，A 股市 场 年初 遭遇 快速 下调 ，随后持 续低迷 ， 交易量 较去年同 期大幅 萎缩。截至 2016
年 6 月 底， 上证 指数、 深 圳成指 、 中 小板 指和 创业 板指分 别较 年初 下 跌 17.22% 、17.17% 、17.88%
和 17.92%，两 市 日均 成交 金额 为 5,304 亿 元， 同比 下降 54.39% ，两 融余 额自 年初下降 27.30% 。
根据中 国证 券业 协会 统计 数据 ，2016 年 上半 年证 券 行业累 计实 现营 业收 入 1,570.79 亿元 ， 净
利润 624.72 亿元 ，分别 较 同期下 滑 52.47% 和 59.22% ，其 中行业 代 理买 卖证 券业务 净收 入 、 投资
收益 和 利息 净收 入分 别较 同期下 滑 64.67% 、73.40% 和 53.86% 。
在复杂 严峻 的市 场形 势下 ，公司 积极 应对 市场 形势 变化， 加强 风险 管控 ， 加 快业务 布局 ， 进
一步整 合集 团资 源 。 报告 期内， 公司 实现 营业 收 入 16.44 亿元 ，净 利润 7.61 亿元， 变动 幅度 均优
于行业 整体 水平 ，同 时公 司业务 收入 结构 更为 均衡 ，经纪 业务 、自 营业 务收 入占比 显著 下降 ，投
资银行 业务、 资产 管理 业 务收入 占比 大幅 提升， “ 大 投行－ 大资 管－ 大销 售” 发展模 式更 加清 晰，
核心竞 争力 和抗 市场 周期 能力得 到 进 一步 增强 。
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( 一) 主营业务分析
1 财务报表相关科目变 动分 析表
单位: 元
币种: 人民币
科目 本期数 上 年 同 期数 变 动 比 例（%）
营业收入 1,643,803,403.51 3,322,949,522.22 -50.53
营业成本 699,738,980.12 1,405,444,147.29 -50.21
营业利润 944,064,423.39 1,917,505,374.93 -50.77
净利润 761,212,999.29 1,514,799,201.95 -49.75
经营活动 产生的 现金流 量净 额 2,234,102,539.32 4,839,178,094.60 -53.83
投资活动 产生的 现金流 量净 额 -764,504,371.65 -3,730,827,001.13 不适用
筹资活动 产生的 现金流 量净 额 -1,389,879,731.79 19,280,241,190.02 -107.21
营业收入变动原因说 明: 上 半年市 场主 要指 数和 交易 量大幅 下跌 ， 同时 经纪 业 务交易 佣金 仍处
于下行 通道 中， 公司 经纪 业务收入 、 投资 收益 、利 息净收 入 同 比下 降， 但降 幅均低 于行 业平 均水
平。基 于公 司前 期良 好的 业务储 备和 集团 协同 优势 的发挥 ，公 司上 半年 投资 银行和 资产 管理 业务
口径净 收入 均较 去年 同期 大幅增 长超 过 100% ， 一定 程度上 缓和 了市 场因 素给 公司整 体收 入带 来
的下跌 影响 。具 体分 析请 参见本 节一 、（ 二） 行业 、产品 或地 区经 营情 况分 析 。
营业成本变动原因说 明: 由 于市场 行情 低迷 ，公 司营 业 收 入下 降， 营业 税金 及附 加 同比 下降 。
同时公 司优 化业 务成 本开 支，有 效控 制了 业务 及管 理费规 模 。
经营活动产生的现金 流量 净额变动原因说明: 经营 活 动产生 的现 金流 量净 额同 比减 少 26 亿主
要是由 于经 营活 动现 金流 入同比 减 少 137 亿， 现金 流出同 比减 少 111 亿 。经 营活动 现金 流入 中，
代理买 卖证 券收 到的 现金 净额同 比减 少 161 亿 ，处 置交易 性金 融资 产净 增加 现金同 比增 加 26 亿；
经营活 动现 金流 出中 ，融 出资金 同比 减 少 148 亿， 购置以 公允 价值 计量 且其 变动计 入当 期损 益的
金融资 产同 比减 少 32 亿 ， 拆入及 回购 业务 资金 净减 少额同 比增 加 55 亿 ，代 理 买卖证 券支 出的 现
金净额 同比 增 加 16 亿。
投资活动产生的现金 流量 净额变动原因说明: 投资 活 动产 生的 现金 流量 金额 同比 增加 30 亿，
主要是 由于 投资 规模 下降 。 取 得投 资收 益收 到的 现 金同比 减 少 5 亿 ， 投资 支 付的现 金同 比减 少 35
亿。
筹资活动产生的现金 流量 净额变动原因说明: 筹资 活 动产生 的 现金 流量 净额 同比 减少 207 亿，
主要是 公司 去年 上半 年完 成 IPO 融资 ， 此外 债务 融 资规模 缩减 。 吸收 投资 收 到的现 金同 比减少 45
亿， 借 款及 发行 债券 收到 的 现金同 比减少 144 亿 ， 偿 还 债务支 付的 现金 同比 增 加 10 亿 ， 分 配股 利、
利润或 偿付 利息 支付 的现 金同比 增 加 8 亿。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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2 其他
(1) 公司利润构成或利润 来源 发生重大变动的详细 说明
请参见 （二 ）行 业、 产品 或地区 经营 情况 分析 1、 主营业 务分 行业 和分 产品 情况的 说明 。
(2) 公司前期各类融资、 重大 资产重组事项实施进 度分 析说明
公司债券发行情况：
2014 年 8 月 18 日 ， 公 司 2014 年 第二 次临 时股 东大 会审议 通过 了 《关 于公 开 发行证 券公 司债
券的议 案》 ，同 意公 司发 行 总额不 超 过 20 亿元 （含 20 亿元 ）的 公司 债券 ，可 以一次 或分 期 发行 。
公司 于 2015 年 4 月 7 日 发 行了 “2014 年 东兴 证券 股份有 限公 司债 券 ” （简 称 “14 东兴 债 ” ） ，规
模为 20 亿 元， 本次 债券 为 4 年期 固定 利率 债券 ， 附 第 2 年 末发 行人 上调 票面 利率选 择权 及投 资 者
回售选 择权 ，发 行利 率 为 4.89% 。
2015 年 4 月 24 日， 公司 2014 年度股 东大 会审 议通 过了 《关于 公开 发行 证券 公司 债 券 的议 案》 。
公司 于 2016 年 1 月 13 日 发行了 “2016 年 东兴 证券 股份有 限公 司债 券 ” （ 简称 “16 东 兴债 ” ） ， 规
模为 28 亿 元， 本次 债券 为 5 年期 固定 利率 债券 ， 附 第 3 年 末发 行人 上调 票面 利率选 择权 及投 资 者
回售选 择权 ，发 行利 率 为 3.03% 。
次级债发行情况:
2014 年 2 月 12 日 ， 公 司 2013 年 度第 一次 临时 股东 大会审 议通 过了 《 关于 公 司发行 证券 公司
次级债 券的 议案 》及 《关 于公司 发行 证券 公司 次级 债券一 般性 授权 的议 案》 ，同意 公司 发行 总额
不超 过 20 亿元 （含 20 亿 元）的 证券 公司 次级 债券 ，可以 一次 或分 期发 行。 公司分 别 于 2013 年
11 月 27 日 发行 三年 期 “ 东 兴证券 股份 有限 公 司 2013 年度第 一期 次级 债券 ” （简 称 “13 东兴 01” ，
规模 为 6.6 亿元 ； 于 2014 年 3 月 10 日发 行三 年期 “ 东兴证 券股 份有 限公 司 2013 年 度第 二期 次级
债券 ” （ 简称 “13 东兴 02 ” ） ， 规 模为 4.5 亿 元 ； 于 2014 年 3 月 24 日 发行 三年期 “ 东兴 证券股
份有限 公 司 2013 年 度第 三 期次级 债券 ” （ 简称 “13 东兴 03” ） ， 规模 为 3.9 亿元 ； 于 2014 年 12
月 17 日发 行两 年期 “东 兴 证券股 份有 限公 司 2014 年 度第一 期次 级债 券 ” （简 称 “14 东兴 01 ” ），
规模 为 5 亿 元。
2015 年 4 月 24 日 ， 公 司 2014 年 度股 东大 会审 议通 过了 《关 于借 入/ 发 行证券 公司次 级债 的 议
案》 ， 同意 公司 以借入/ 发 行证券 公司 次级 债的 形式 募集资 金不 超 过 50 亿元 （ 含 50 亿元） ， 可 以
分期发 行 。 公 司于 2015 年 5 月 19 日 发行 三年 期 “ 东 兴证券 股份 有限 公 司 2015 年度第 一期 次级 债
券 ”（ 简称 “15 东兴 01 ” ），规 模 为 50 亿元 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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38.71%
16.89%
25.44%
22.95%
13.86%
2016 年上半年
截至报 告期 末， 公司 累计 发行次 级债 券 70 亿 元， 具 体发行 情况 如下 ：
债券简称 发 行 规 模（ 亿 元） 票面利率 发行日期 兑付日期
13 东兴 01 6.60
6.50%
2013 年 11 月 27 日 2016 年 11 月 27 日
13 东兴 02 4.50
7.30%
2014 年 3 月 10 日 2017 年 3 月 10 日
13 东兴 03 3.90
7.30%
2014 年 3 月 24 日 2017 年 3 月 24 日
14 东兴 01 5.00
6.50%
2014 年 12 月 17 日 2016 年 12 月 17 日
15 东兴 01 50.00
5.68%
2015 年 5 月 19 日 2018 年 5 月 19 日
短期融资券发行情况
报 告期 内公 司未 发行 短期融 资券 ，以 前年 度发 行的短 期融 资券 已经 全部 偿还。
(3) 经营计划进展说明
经营业绩：
2016 年上 半年， 公司 围绕 “大投 行、 大 资管 、 大 销 售 ” 的 发展 方向， 克服 市 场环境 的不 利影
响， 加 快业 务布 局， 加强 风险管 控， 加大 业务 协同 ， 实现 了整 体优 于行 业的 经营业绩 ， 多项 业务
市场排 名 稳 步上 升。 公司 上半年 加权 平均 净资 产收 益率达 到 5.57% ，远 超行 业平均 水平 ，体 现了
较强的 盈利 能力 。
上半年 公司 投资 银行 业务 、资产 管 理 业务 、固 定收 益类自 营投 资、 新三 板等 各项业 务均 取得
了较好 的发 展 。 公司 业务 收入结 构转 型成 效显著 ， 传统经 纪业 务 、 自营 业务 两项受 市场 指数 和交
易量影 响较 大的 业务 收入 合计 占 比由 去年 同期 的 68.50% 下 降为 55.60% ，其 他 业务收 入占 比大 幅
提升 ， 其 中 ， 投 行业务 收 入占比 为 25% ， 资管 业务 收入占 比 为 23% ， 由 原来 以传统 经纪 业务 和自
营业务 为主 ，逐 渐发 展成 为经纪 、投 行、 资管 、投 资、信 用业务 等 多元 化发 展格局 。
注：以上为业务分部口径，因存在内部抵消等科目可能导致加总超过 100% 。
46.52%
21.92%
5.20%
5.64%
12.77%
2015 年上半年
证券经纪业务
自营业务
投资银行业务
资管业务
信用业务东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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渠道和平台建设：
线下 ： 公 司上 半年 继续 加 快分支 机构 建设 ， 积极 推 进 “ 分公 司+ 营 业部 ” 发 展 模式 ， 完 成了 6
家分支 机构 的新 设工作 ， 另有 31 家 分支 机构 的报 批 及筹建 工作 均在 开展 中。 香港子 公司 于 2016
年 2 月 正式 开业 ， 在 1 、6 号牌照 基础 上， 进一 步取 得放债 人牌 照， 各项 业务 发展迅 速， 成为 公司
拓展境 外业 务、 推进 国际 化进程 的重 要平 台。
线上： 公司 上半 年 积 极开 展互联 网金 融 的 产品 、服 务和交 易方 式创 新， 持续 推进以 移动 互联
网平台 为核 心的 互联 网发 展战略 ，建 立了 专业 的互 联网金 融团 队 。 公司 上半 年率先 推出 机器 人投
顾， 并 建立 了实 时大 数据 平 台。 同时 依 托于 智能 投顾 和 大数据 技术 ， 公 司即 将完 成 新一代 券 商 APP
的上线 ，旨在 帮 助客 户通过 更高 效更 智 能 的方式 进 行投资 。此外 ， 公司 继续 与同花 顺、 新浪 网等
具有广 泛客 户基 础的 互联 网企业 开展 深入 合作 ，积 极开源 引流 ，为 公司 以 客 户需求 为中 心， 提升
客户服 务能 力和 线上 用户 体验奠 定了 坚实 的基 础 。
与大股东业务协同 ：
面对上 半年 复杂 多变 的市 场环境 ，公司 充 分把 握 与 大股东 东方 资产 集团 的 多 元化业 务合 作 机
会 ，进 一步 整合 内部 资源 ，协同 业务 效果 显著 。公 司 在境 内主 要通 过资 管、 投行、 投资 、销 售 等
业务条 线 与 东方 资产 母公 司及其 下属 保险 、 银行 、 信 托、 租赁 和评 级等 平台 子公 司开展 协同 业务 ，
境外 通 过东 兴香 港子 公司 与东方 资产 的海外 子 公司 在投行 、 投资 、 资 本中 介业 务等条 线 进 行对 接 ，
形成了 境内 外、 多条 线的 业务协 同 架 构。
为更好 地应 对市 场发 展趋 势，打 造独 特的 市场 竞争 优势， 公司 协同 业务 模式 不断创 新发 展，
目前已 涵盖 共同 投资 、 结 构化分 级资 管业 务、 投后 管理、 承销 保荐 、金 融产 品销售 、融资 财 务顾
问、 投 资顾 问 等 多种 合作 模式 。 伴随 实体 经济 下行 和供给 侧改 革带 来的 不良 资产领 域业 务机 会，
公司借 助 东 方资 产 的 专业 优势和 丰富 的资 产端 ，通 过资管 业务 对接 不良 资产 项目收 益权 ，上 半年
第一单 不良 资产 协同 项目 已成功 落地 。
公司协 同业 务规 模增 长迅 速。2016 年上 半年 ， 公司 与集团 开展 的各 项协 同业 务累计 规模 超 过
600 亿 元， 协同 业务 预计 总收入 同比 增 长 82% 。下 半年， 公司 将继 续加 大与 控股股 东集 团 的 协同
合作， 实 现客 户资 源共 享、 渠道和 产品 的对 接， 并 充 分发挥 公司 的投 行专 业优 势、 产品 创设 能力 ，
在不良 资产 处置 的增 值运 作、 债转 股等 方面 与东 方资 产、 大连 银行 加大 对接 力度 ， 展 开全 面合 作 ，
打造 有 自身 特色 的 核 心竞 争力 。
合规管理和风险控制 ：
2016 年上 半年 ， 监 管机 构 对资本 市场 和证 券公 司的 监管力 度进 一步 加大 ， 同 时金融 市场 波动
加剧， 实体 经济 下行 带来 的信用 违约 风险 也在 逐步 暴露。 公司 于上 半年 进一 步加强 合规 风控 体系东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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建设， 优化 风险 政策 ， 以 大投行 业务 合规 风控 为重 点，优 化组 织架 构， 设立 债券受 托管 理二 级部
门，加 强后 台持 续督 导和 风控； 梳理 和完 善大 资管 、基金 等业 务风 控流 程 ， 加强业 务事 前分 析研
判、事 中质 量控 制、 事后 督导跟 踪 ； 加强 风险 敞口 监控， 建立 了动 态化 风险 敞口管 理机 制和 风险
量化考 核机 制， 将风 险防 范前移 到业 务一 线， 同时 加强各 部门 以及 分、 子公 司的合 规风 控检 查，
及时发 现和 处理 了潜 在的 风险隐 患， 为公 司实 现稳 健经营 和快 速增 长打 下了 坚实的 基础 。
( 二) 行业、产品或地区经 营情 况分析
1、 主营业务分行业、分 产品 情况
单位: 元
币种: 人民币
项目
本期数 上 年 同 期数
金额 比例 金额 比例
证券经纪 业务净 收入 636,292,451.42 38.71% 1,545,705,972.62 46.52%
自营业务 净收入 277,633,934.15 16.89% 728,526,041.01 21.92%
投资银行 业务净 收入 418,246,820.66 25.44% 172,726,320.16 5.20%
资产管理 业务净 收入 377,229,998.09 22.95% 187,330,987.69 5.64%
期货业务 净收入 32,272,287.82 1.96% 39,533,238.65 1.19%
另类投资 业务净 收入 -31,434,500.00 -1.91% 337,933,038.58 10.17%
信用业务 净收入 227,887,928.91 13.86% 424,399,463.48 12.77%
其他业务 净收入 -166,629,377.73 -10.14% -96,101,390.89 -2.89%
内部抵消 -127,696,139.81 -7.77% -17,104,149.08 -0.51%
合计 1,643,803,403.51 100.00% 3,322,949,522.22 100.00%
主营业务分行业和分 产品 情况的说明
（1 ）证券经纪业务
2016年 上半 年， 二级 市场 股票日 均交 易量5,304 亿 元 ， 同比 下降54.39% 。 随 着 互联网 金融 发展
及“一 人多 户” 的放 开， 行业佣 金率 继续 下探 至约 万分之4， 但降 幅已 呈收 窄 趋势 。 截至2016 年6
月30日 ， 全 市场 托管 证券 市值29.92 万亿 元， 较 同期 末下降22.49% ； 客户 交易 结算 资 金余 额 （ 含 信
用交易 ）1.74 万 亿元 ， 较 同期末 下降48.97% 。
2016 上半 年， 公 司 两 市股 票累计 成交 金额 为 1.39 万 亿元， 市场 份额 由去 年同 期的 1.02% 提升
至 1.09% 。 上半 年 证 券经 纪业务 净收 入 为 6.36 亿 元 ， 占 公司 营业 收入 的比 例 为 38.71% ， 其 中代 理
买卖证 券业 务净 收入 为 5.17 亿元 ，收 入市 场占 比由 去年同 期的 0.89% 提升 至 0.91% ； 交易 席位 租
赁收 入 7,682.59 万元 ， 较 去年同 比增 长 57.73% ； 金 融产品 代销 业务 收 入 1,538.91 万 元， 较去 年 同
比增 长 45.40% 。
线下方 面 ， 公司 在 继 续保 持 福建省 内经 纪业 务领 先优 势 的同 时 ， 积极 推进 业务 网 点扩建 工作 ，东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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上半年已 完成 三明、 莆田 、泉州、 南京 分公司 及江 门营业部 、新 疆昌吉 营业 部的设立 工作 ， 下半
年将继 续推 进在 广州 、成 都、杭 州等 地 30 家 分支 机 构的新 设。
线上方面 ， 公司 正式 成立 互联网金 融部， 不断 完善 优化互联 网金融 平台 和信 息系统建 设， 上
半年率先 完 成机 器人 投顾 产品 APP 上线 ， 该产 品具 有 四步 选股 、量 化买 卖点 、专业 策略 等功 能 ，
利用先进的量化投资理念 致力于向投资者提供 “ 简单 ，可依赖 ” 的股票信息。此 外，公司完成升 级
版本综合 APP 开 发测 试 、 新一代 交易 系统 、极 速交 易系统 、PB 交 易系 统和 运 营外包 托管 系统 、
大数据平 台等 的建设 与上 线， 实现 了机 器人投 顾、 智能选股 、实 时大数 据分 析推荐、 智能 账户分
析等特 色功 能， 通过 金融 产品创 新 向 客户 提供 多元 化、个 性化 金融 服务 。
在产品 与服 务创 新方 面， 公司 于 2014 年 推出 行业 首家 “投 顾不 盈利， 服务 不 收费” 的金 股在
线系列 产品 。 相对 传统 产 品， 金股 在线 在策 略来 源 、收 费模 式和 客户 体验 等 方面进 行了 创新 。 截
至 2016 年 6 月 末， 公 司 以 “金股 在线” 、 “金 海棠” 等 为代表 的投 顾产品 签约 客 户数 和 签约 客户 资
产 规模 分别 较 2014 年末 增 长 5.2 倍和 3.5 倍， “金 股 在线 ” 在证 券时 报 “2016 中国区 财富 管理 机
构评选 ”中 获评 最佳 投资 顾问品 牌。
（2 ）投资银行业务
自 2015 年四季 度 IPO 恢 复以来 ，发 行节 奏呈 明显 放缓 ， 股权 再融 资和 债券 承销规 模持 续 增
长。2016 年 上半 年，A 股 市场 IPO 募集 资金 325 亿 元， 为 去年 同期 的 22% ； 股权再 融资 和债 券融
资规模 达 到 8,669 亿 元和 24,784 亿元 ，分 别同 比增 长 64% 和 76% 。
借助前 期良 好的 项目 和人 才储备 ， 公司 上半 年实 现 投资银 行业 务净 收 入 4.18 亿元 ， 较 上年 同
期增 长 142.14% ，收 入占 比由去 年同 期 的 5.20% 大 幅提升 至 25.44% ，成 为公 司重要 的收 入来 源 之
一。
公司 2016 年上 半年 累计 完 成 1 单 IPO 项 目、9 单股 权再融 资项 目、25 支 债券 、2 单 并购 重组
项目发 行 和 4 支资 产支 持 证券产 品 ， 累计 主承 销金 额 368 亿 元， 投行 业务 规 模较去 年同 期大 幅提
升 。其 中， 上半 年股 票主 承销家 数及 承销 金额 分列 行业第 11 、19 位， 较 上 年 同期分 别提升 29 、
23 位 ； 债 券方 面完 成了 16 国美 01 、 16 国美 02 、 16 国美 03 、 16 泰禾 02、 16 泰禾 03 、 16 皖经 01、
16 珠投 02 等 多只 有市 场 影响的 债券 发行 工作 。 此 外，公 司场 外业 务保 持快 速增长 ，截 至 6 月末
累计推 荐挂 牌企 业 114 家 ，上半 年完 成 38 家 新三 板 企业挂 牌， 市场 排名 为第 22 位。 在证 券时 报
“ 中国 区 ” 优秀 投行 评选 中， 公 司获 评 “2016 中 国 区最具 突破 性证 券投 行 ” 、 “2016 中国 区最 佳企
业债承 销团 队 ” 。
金额单位 ：亿元
主 承 销 家数 市场排名 主 承 销 金额 市场排名
股权类融 资 10 11 85.68 19 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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债券及 ABS 29 33 282.31 26
总计 39 28 368.00 22
项目储 备方 面 ， 公司 担 任 保荐机 构 的 IPO 在 审项 目 5 单 ， 保 荐的在 审及 待发 行股票 增发 项目
9 单。此 外， 公司 处于 IPO 上市 辅导 阶段 的项 目共 19 单， 行业 排名第 15 名 ，体现 了公 司投 行业
务良好 的可 持续 性。
（3 ）资产管理业务
2016 年上 半年 ， 券 商受 托 资管规 模仍 呈增 长 ， 截 至 6 月末证 券行 业受 托管 理资 产规模 为 14.78
万亿元 ， 较 去年 底增 长 24.41% 。 上 半年 市场 低迷 一 定程度 上影 响了 资管 产品 业绩及 券商 收入 ， 同
时通道 业务 费率 仍处 于下 行通道 ， 行 业上 半年 共实 现 资管收 入 134.34 亿 元， 较 去年同 期增 长 9.99% ，
总体不 及管 理规 模增 速。
公司上 半年 资产 管理 业务 收入 继 续保 持 快 速增 长 。 报告期 实现 业务 口径 净收 入 3.77 亿 元， 较
上年同 期增 长 101.37% ， 行业排 名 第 18 位， 较去 年 同期上 升 2 名。 公司 截 至 2016 年 6 月末 的资
产管理 受托 规模 为 607.53 亿元， 其中 集合 资产 管理 业务 规 模占 比 40.38% ， 较 去年同 期提 高 7.7 个
百分点 ，6 月末 的集 合资 产管理 计划 共 52 只 ，管 理 规模 245 亿 元， 较上 年同 期增 长 28.02%；定
向资产 管理 计划 共 125 只 ， 管理 规模 302 亿元； 专 项资产 管理 计 划 2 只 ， 管 理规 模 11 亿元； 基金
管理产 品 9 只， 管理 规 模 49 亿 元， 较 2015 年 末增 长 44 亿元 。
金额单位 ：亿元
2016 年 6 月 末 管理 规 模 2015 年 末 管理 规 模 较 2015 年 末变 动
集合资产 管理 245.32 218.91 12.06%
定向资产 管理 302.17 376.44 -19.73%
专项资产 管理 11.15 5.00 123.00%
基金管理 业务 48.89 4.72 935.81%
总计 607.53 605.07 0.41%
注：基金 管理业 务规模 为母 公司以及 东兴投 资基金 管理 的总规模 。
公司始 终坚 持以 主动 管理 为主的 业务 发展 思路 ，充 分发挥 与大 股东 及各 平台 公司的 协同 业务
优势 ，产 品投 资覆 盖权 益 类、 固收 类 、非 标类 、股 票质押 、 量化 、FOF 等，通过自 身产 品创 设和
销售能 力与 集团 丰富 资产 的对接 ，在 非标 类资 管领 域形成 了先 发优 势， 同时 在不良 资产 领域 与东
方资产 开展 全面 合作 。 在 中国证 券报 与新 华网 组织 的理财 平台 评选 中， 公司 获得 “ 金牛 券商 集合
资产管 理人 进取 奖 ” ， 东 兴 5 号 获得 “ 金牛 券商 集 合资管 计划 ” 奖 （ 三年 期 ） ， 东 兴 2 号获 得 “ 金
牛券商 集合 资管 计划 ” 奖 （三年 期） ； 睿兴 2 号 在 证券时 报 “2016 中国 区财 富管理 机构 评选 ” 获
评 “最 佳绝 对收 益产 品 ” 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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（4 ）自营业务
2016 年上 半年 ， 股债 两市 均呈现 较大 波动 。1 月份 A 股 受熔 断影 响大 幅回 调 ， 单月 两市 总市
值下 跌 23.59% ，4 月 份信 用风险 叠加 流动 性紧 张使 得债券 市场 大幅 下跌 。 公 司自营 业务 秉承 稳 健
投资的 理念 ， 在证 券市 场震 荡下行 期间 积极 调整 投资 策略 ， 有 效降 低风 险敞 口 ， 固定收 益类 投资 、
量化投 资投 资收 益率 均位 于市场 可比 产品 前列 。 公 司 2016 年 上半 年自 营业 务 净收入 为 2.78 亿元 ，
占营业 收入 的比 重由 去年 同期 的 21.92% 下 降到 16.89% 。
权益类自 营投资 方面 ，公 司在上半 年不确 定性 事件 频发、股 指不断 走低 的情 况下，适 时调 整
仓位，抓 住行 业上涨 机会 ，加大对 低估 值大盘 蓝筹 股的投资 ，同 时结合 权益 类自营特 点积 极开拓
新的业 务模 式， 新 增货 币 基金做 市业 务和 协同 业务 ， 拓宽收 入渠 道， 形 成以 定 增、 二级 市场 投资 、
量化投资 为主 ，新股 、大 宗交易和 协同 业务为 辅的 多元收入 格局 ，有效 降低 了权益类 自营 组合收
益的波 动。
固定收益 类自营 投资 方面 ，公司积 极应对 债券 市场 投资回报 率大幅 下滑 的不 利局面， 采取 稳
中求进的 投资 策略， 加强 投前、投 资、 投后三 级信 用风险防 控体 系 ，在 严控 信用风险 的基 础上公
司 灵活 调节 投 资 规模 和 杠 杆比例 ，取 得了 显著 优于 市场的 可比 收益 率水 平 。
（5 ）信用业务
2016 年初 受两 次熔 断影 响 ，两融 余额 快速 减少 ，此 后在市 场震 荡格 局下 趋于 平稳，6 月末 市
场 余额 为 8,535.84 亿 元， 较 年初 下降 27.30% 。
受市场 影响 ，公司 上 半年 信用业 务净 收 入 2.28 亿元， 占同 期收 入的 比重 为 13.86% 。 公司 截
至 6 月末 的 融资 融券 余额 为 87.92 亿 元， 排名 市场 第 21 位， 累 计融 资买 入 金 额 排名市 场 第 17 位，
上半年 实现 两融 利息 收 入 3.81 亿 元。 股票 质押 回购 业 务规模 快速 增长 ， 成 为信 用 业务新 的增 长点 ，
公司上 半年 开展 股票 质押 交易累 计 49 次 ，排 名行 业 第 20 位，6 月末 的股 票质 押余额 （含 资产 管
理业务 股票 质押 规模 ） 为 132 亿 元， 较 年初 增 长 144% ， 实现 自有 资金 股票 质 押 利息 收 入 6,481.67
万元， 同比 增 长 62.13% 。
（6 ）期货业务
公司期货 业务主 要通过 全 资子公司 东兴期 货开展 。 东兴期 货 2016 年上 半年 实现业务 净收 入
3,227 万元 ，较 上年 同期 下 降 18.37% ， 主要 由于 受监 管政策 影响 ，股 指期 货交 易量大 幅萎 缩。 东
兴期货将 继续 加强期 权团 队建设， 进一 步提升 投研 能力和营 销能 力，积 极拓 展期货资 管业 务，为
后续开 展期 权自 营业 务做 好充分 准备 。
（7 ）另类投资业务 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公司另 类投 资业 务主 要通 过全资 子公 司东 兴投 资开 展。2016 年上 半年 ， 由于 宏观经 济缓 慢 探
底， 资本 市场 走势 存在 较大 不确定 性 ， 东 兴投 资主 动降 低了整 体投 资规 模 。 固 定收 益类项 目方 面 ，
受 债券市 场利 率中 枢 下行 以及信用 风险 逐渐暴 露的 影响，东 兴投 资固定 收益 类项目规 模 进 一步降
低 ，一定 程度 上 影响 了固 定收益类 投资 的投资 收益 。股权收 益方 面， 受 二级 市场波动 、投 资周期
及资金成 本等 因素影 响， 东兴投资 配置 的部分 股权 市场产品 出现 了一定 程 度 的亏损， 导致 东兴投
资整体 呈现 亏损 。
2、 主营业务分地区情况
单位：万元
币种：人 民币
地区
本期 上期
营业收入
增减（%） 营 业 部 数量 营业收入 营 业 部 数量 营业收入
福建省内 37
48,861.96
34 126,527.61 -61.38
福建省外 34
24,157.06
29 60,408.13 -60.01
分支机构
小计
71
73,019.02
63 186,935.74 -60.94
总部及子 公司
91,361.32
145,359.21 -37.15
合计
164,380.34
332,294.95 -50.53
地区
本期 上期 营业利润
增减（%） 营 业 部 数量 营业利润 营 业 部 数量 营业利润
福建省内 37 31,818.74 34 97,417.13 -67.34
福建省外 34 9,518.04 32 39,123.22 -75.67
分支机构 小计 71 41,336.78 66 136,540.35 -69.73
总部及子 公司
53,069.66
55,210.19 -3.88
合计
94,406.44
191,750.54 -50.77
( 三) 核心竞争力分析
1、控股股东 不良资 产业务+ 金控平台带来广阔协 同业 务空间
公司控 股股 东东 方资 产是 财政部 直接 持有 的四 大金 融资产 管理 公司 之一 ，2016 年上 半年 ， 东
方资产 完成 了对 大连 银行 的收购， 完成 金融 全牌 照 的战略 布局， 形成 了集 资 产管理、 保险、 证券 、
银行、 租赁 、信 托、 投资 、小贷 、评 级和 互联 网金 融于一 体的 金融 控股 集团 ，在全 国范 围内 拥有
众多分 支机 构以及 1,500 万的客 户资 源 。 截至 2016 年 6 月 末， 东方 资产 集团 总资产 达 到 6,649 亿
元、净 资 产 835 亿元 ，分 别较年 初增 长 62% 和 23% 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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东兴证 券依 托大 股东 强大 的综合 金融 布局 和资 源优 势，通 过在 投行 、资 管、 投资等 多项 业务
领域共 同挖 掘项 目 、 共 享 客户资 源 ， 协 同效 应显 著 。2016 年 上半 年 ， 公司 与 集团开 展的 各项 协同
业务累 计规 模超 过 600 亿 元，协 同业 务预 计总 收入 同比增 长 82% 。
目前东 方资 产正 积极 推进 改制工 作， 预计 三季 度 将 完成股 份公 司的 注册 挂牌 。改制 后， 东方
资产将 在做 大做 强不 良资 产核心 主业 的基 础上 ，从 产品协 同、 客户 协同 、渠 道协同 、资 金协 同四
方面深 化集 团战 略协 同 ， 将“协 同” 定位 为集 团实 现战略 发展 目标 的关 键 。 公司作 为东 方资 产旗
下唯一 的上 市金融 平 台， 在集团 内部 具有 重要 的战 略 地位 ，未来 公司 将 进一 步共享 东方 资产 及其
下属公 司范 围内 的客 户、 品牌、 渠道 、产 品、 信息 等资源 ， 结 合东 方资 产不 良资产 主业 的优 势地
位， 打 造自 身具 有不 同需 求类型 和风 险偏 好的 多层 次客户 结构 ，进 一步 提高 公司的 客户 开发 、产
品销售 和全 方位 金融 服务 的竞争 力， 最大 限度 挖掘 客户价 值， 提高 公司 金融 产品、 金融 服务 的渗
透力以 及客 户的 满意 度、 忠诚度 ，为 各项 业务 的开 展奠定 坚实 的基 础。
2、明显的区域优势
公司目 前超 过半 数的 分支 机构集 中在 福建 地区 ，多 年的客 户积 累和 渠道 优势 使公司 在福 建地
区具有 较强 的市 场竞 争力 。 公司 上半 年的 代理 买卖 证券业 务净 收入 超 过 60% 来源于 福建 地区 ， 同
时公司 经纪 业务 手续 费收 入、股 基交 易量 、证 券经 纪业务 利润 总额 等多 项指 标持续 位于 福建 证监
局辖区 （不 含厦 门） 内 证 券公司 前列 。 福 建省 民营 经济较 为繁 荣， 居民 个人 财富较 为集 中， 2015
年全 国 31 个省 区 GDP 总 量排名 中福 建省 位居 第 11 位，福 建地 区人 均 GDP 为 6.8 万元 ，高 于全
国人 均 GDP 水平 4.9 万 元 ，且福 建人 均 GDP 近五 年 平均增 速高 达 11% 。 区域 经济的 快 速 发展 和
现代企 业制 度的 推行 直接 催化了 企业 的投 融资 需求 。福建 省为 数众 多的 优质 公司是 公司 各项 业务
的潜在 资源 ，将 为公 司各 项业务 拓展 提供 广阔 的空 间。目 前公 司已 与 北 京福 建企业 总商 会签 署战
略合作 协议 ，涉 及建 材、 医疗 等 20 多个 行业 的会 员 企业 18,000 多 家， 其中 规 模企业 近 5,000 家，
双方将 在涉 及资 本市 场领 域和业 务范 围内 进行 广泛 深入的 合作 ，以 “机 构客 户和高 净值 客户 ”为
中心， 进一 步提 升公 司在 福建地 区的 领先 优势 。
3、全面有效的风险 管理体 系
公司在 成立 之初 就依 照 ” 健 全、 合 理、 制衡、 独立 ” 的原 则， 建 立了 由 ” 董 事会 及其 专门委 员会 、
经理层 与合 规总 监及 首席 风险官 、 专 职风 险管 理部 门、 业 务经 营部 门及 职能 管理部 门 ” 组成 的四 个
层级的 风险 管理 架构 。在 多年的 经营 过程 中， 公司 始终坚 持以 风险 控制 为根 本，并 对风 险管 理体
系进行 持续 完善 和优 化， 针对不 同的 市场 行情 及时 制定对 应的 风险 管理 策略 ，对公 司的 风险 敞口
进行整 体的 计划 和控 制， 始终确 保公 司的 总体 风险 可控、 可测 、可 承受 。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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( 四) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分 析
无
(1) 证券投资情况
√ 适用 □ 不适 用
序
号
证券
品种
证券代码 证券简称
最初投资 金额
（元）
持有数量
（股）
期末账面 价值
（元）
占期
末证
券总
投资
比例
（% ）
报告期损 益
（元）
1
资管
计划
银华资本-
汇智 17 号
专项资产
管理计划
2,699,000,000.00 2,699,000,000.00 2,705,597,700.00 9.11 119,514,422.36
2
资管
计划
BE0510
东兴金选
精质 31 号
275,238,900.00 274,495,499.78 279,052,125.08 0.94 0.00
3
资管
计划
银华资本-
汇智 21 号
专项资产
管理计划
1,378,000,000.00 1,378,000,000.00 1,381,781,844.40 4.65 20,933,524.26
4 基金
270014
广发货币
B
735,463,537.18 735,463,537.18 736,242,701.52 2.48 19,244,458.23
5 基金
002760
东兴安盈
宝 B
640,000,000.00 640,000,000.00 640,000,000.00 2.15 0.00
6
资管
计划
东兴达兴
19 号定向
资管计划
（华融）
600,000,000.00
601,333,333.33 2.02 23,838,993.71
7
资管
计划
天弘创新
蓝光和骏
1 号专项
资产管理
520,166,781.91 520,166,781.91 534,120,220.09 1.80 25,651,775.24 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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计划
8
资管
计划
东海瑞京-
东方红 5
号专项资
产管理计
划合计
492,000,000.00 492,000,000.00 493,363,795.90 1.66 21,340,091.50
9 股票
002129 中环股份 402,566,200.00 39,740,000.00 361,796,916.48 1.22 -43,499,911.46
10 债券
125628 15 协信 01 350,000,000.00 3,500,000.00 349,965,550.82 1.18 13,389,068.08
期末持有的其他证券 投资
21,605,098,636.80
/
21,618,299,024.05 72.79 65,169,608.13
报告期已出售证券投 资损益 / / / /
615,623,553.98
合计
29,697,534,055.89
/
29,701,553,211.67
100
881,205,584.03
(2) 持有其他上市公司股 权情 况
√ 适用 □ 不适 用
单位：元
证券
代码
证券
简称
最初投资 成本
期初
持股
比例
（% ）
期末
持股
比例
（% ）
期末账面 值 报告期损 益
报告期所 有者权
益变动
会计核算
科目
股份
来源
6000
27
华电
国际
632,995,000.00 0.95 0.95 496,859,000.00 28,050,000.00 -102,691,050.00
可供出售
金融资产
购买
6007
03
三安
光电
377,372,087.21 0.64 0.64 324,730,492.52
- -36,890,376.81
可供出售
金融资产
购买
0005
82
北部
湾港
298,999,992.65 1.41 1.41 220,301,574.72 836,930.00 -60,947,402.57
可供出售
金融资产
购买
0000
55
方大
集团
50,666,204.18
-
0.53 75,286,191.78 400,032.90 56,464,643.84
可供出售
金融资产
购买
6004
20
现代
制药
75,909,030.36 0.87 0.83 71,760,000.00 301,123.73 -15,836,250.00
可供出售
金融资产
购买
0000
63
中兴
通讯
69,794,516.08 0.10 0.10 57,360,000.00
-
-12,870,000.00
可供出售
金融资产
购买
0006
81
视觉
中国
60,019,966.77 0.30 0.29 47,302,648.80 4,370.06 -24,388,763.40
可供出售
金融资产
购买
6006
58
电子
城
31,259,676.97 1.55 0.48 28,604,307.16 -72,410.60 -72,844,269.63
可供出售
金融资产
购买
3004
63
迈克
生物
4,718,250.00 0.09 0.09 13,704,187.50 22,781.25 -1,084,526.51
可供出售
金融资产
购买 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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8329
50
益盟
股份
39,254,630.00 0.63 0.63 36,672,450.00
-
-22,662,750.00
可供出售
金融资产
购买
其他 11,330,856.79
25,405,257.31 20,136,853.02 -70,835,785.45
合计 1,652,320,211.01 / / 1,397,986,109.79 49,679,680.36 -364,586,530.53
/ /
(3) 持有金融企业股权情 况
√ 适用 □ 不适 用
所持对
象名称
最初投资 金额
（元）
期初持
股比例
（% ）
期末持
股比例
（% ）
期末账面 价值
（元）
报告期损 益
（元）
报告期所 有者权
益变动（ 元）
会计
核算
科目
股份
来源
东兴期
货有限
责任公
司
338,306,355.56 100.00 100.00 338,306,355.56 8,665,699.05 8,665,699.05
长期
股权
投资
非同一
控制下
企业合
并取得
东兴证
券（香
港） 有限
公司
20,122,839.06 70.00 70.00 20,122,839.06 1,137,815.79 1,527,364.76
长期
股权
投资
同一控
制下企
业合并
取得
中证机
构间报
价系统
股份有
限公司
30,000,000.00 0.40 0.40 30,000,000.00
可供
出售
金融
资产
出资
合计 388,429,194.62 / / 388,429,194.62 9,803,514.84 10,193,063.81 / /
持有金融 企业股 权情况 的说 明
注 1 ：金融企业 包括商 业银 行、证券 公司、 保险公 司、 信托公司 、期货 公司等 ；
注 2 ：报告期损 益指该 项投 资对公司 本报告 期合并 净利 润的影响 ；
注 3 ：报告期所 有者权 益变 动指该项 投资对 公司本 报告 期合并所 有者权 益的影 响。
2、 募集资金使用情况
(1) 募集资金总体使用情 况
□ 适用 √ 不适 用
(2) 募集资金承诺项目情 况
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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(3) 募集资金变更项目情 况
□ 适用 √ 不适 用
3、 主要子公司、参股公 司分 析
(1) 东兴期 货有 限责 任公 司 ：注册 资本 人民 币 31,800 万元， 东兴 证券 持有 其 100% 的股 权。 截
至 2016 年 6 月 30 日， 东 兴期货 总资 产 147,437.82 万元， 净资 产 37,127.41 万 元；2016 年上 半年
实现营 业收 入 3,227.23 万 元，利 润总 额 1,134.49 万 元，净 利 润 845.63 万元 。
主营业 务： 商品 期货 经纪 、金融 期货 经纪 、期 货投 资咨询 、资 产管 理。
(2) 东兴证 券投 资有 限公 司 ：注册 资本 人民 币 30,000 万元， 东兴 证券 持有 其 100% 的股 权。 截
至 2016 年 6 月 30 日， 东 兴投资 总资 产 367,349.91 万元， 净资 产 21,948.73 万 元；2016 年上 半年
实现营 业收 入-3,143.45 万 元，利 润总 额-4,267.72 万 元，净 利润-2,737.32 万元 。
主营业 务 ： 对 金融 产品 的 投资 、 项 目投 资及 投资 管 理、 资产 管理 、 股权 投资 、 投资咨 询服 务、
财务咨 询服 务（ 以上 均不 含需经 许可 审批 的事 项） ；五金 产品 、日 用品 、机 械产品 、计 算机 及配
件、 建筑 材料 、 玻璃 制品 、 冶 金材 料 、 煤 炭 、 焦 炭 、 沥 青 、 木 材 、 汽 车配 件 、 矿 产品( 法律 、 法规
另有规 定的 除外) 、化 工原 料及产 品( 除 危险 化学 品、 监控化 学品 、烟 花爆 竹、 民用爆 炸物 品、 易
制毒化 学品) 、 橡 胶制 品、 纺织原 料及 制品 、 金 属材 料及制 品、 贵金 属材 料 （ 法律、 法规 另有 规 定
的除外 ） 、 贵 金属 制品 （ 法 律、 法规 另有 规定 的除 外 ） 、 珠宝 饰品 、 饲料 、 农 产 品的批 发和 零售 ；
法律法 规和 国务 院决 定未 规定许 可的 ，均 可自 主选 择经营 项目 开展 经营 ；自 营或代 理各 类商 品和
技术的 进出 口业 务， 但国 家限定 公司 经营 或禁 止进 出口的 商品 和技 术除 外。
(3) 东兴资 本投 资管 理有 限 公司： 注册 资本 人民 币 20,000 万 元， 东兴 证券 持有 其 100% 的 股权 。
截至 2016 年 6 月 30 日， 东兴资 本总 资 产 26508.85 万元， 净资 产 21051.24 万 元；2016 年上 半年
度实现 营业 收 入 6.24 万 元 ，利润 总额-70.63 万 元， 净利润-51.86 万 元。
主营业 务： 投资 管理 ；投 资顾问 ；股 权投 资； 受托 管理股 权投 资基 金； 财务 顾问服 务。
(4) 东兴证 券（ 香港 ）金 融 控股有 限公 司： 注册 资本 港币 30,000 万 元， 东兴 证 券持有 其 100%
的股权 。截 至 2016 年 6 月 30 日， 东兴 香港 总资 产 35,957.85 万港 元， 净资产 29,573.84 万港 元 ；
2016 年上 半年 实 现 营业 收 入 1,156.65 万港 元 ， 利 润 总额-1,188.99 万 港元 ， 净 利润-922.81 万港 元。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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主营业 务： 投资 管理 、 1 号业务 牌照 （证 券交 易） 、 6 号业 务牌 照 （ 就机 构融 资 提供意 见） 、
香港放债人牌照 、经 济 信息咨询、实业项目 投 资咨询（以上均不含 限 制项目），市场营
销策划 。
4、 非募集资金项目情况
□ 适用 √ 不适 用
二、 利 润分 配或资 本公 积金转 增预 案
( 一) 报告期实施的利润分 配方 案的 执行或调整情况
2016 年 5 月 31 日 ， 公 司召 开 2015 年 度股 东大 会 ， 审 议通过 了 《关 于东 兴证 券 股份有 限公 司
2015 年度 利润 分配 的议 案 》，并 于 6 月 20 日 通过 《 证券时 报》 、《 中国 证券 报》与 巨潮 资讯 网
（www.cninfo.com.cn ）披 露了《 东兴 证券 股份 有限 公司 2015 年度 利润 分配 实 施公告 》， 本次 分
派方案 为：
以公司 总股 本 2,504,000,000 股为 基数 ， 每 10 股派 发 现金红 利 2.50 元 （ 含税 ） ， 共 计派 发现
金红 利 626,000,000.00 元 。自然 人股 东和 证券 投资 基金在 公司 派发 股息 红 利 时暂不 扣缴 个人 所得
税（待 实际 转让 股票 时根 据持股 期限 计算 应纳 税额 ）；合 格境 外投 资者 （QFII ）、香港市 场投 资
者（包 括企 业和 个人 ） 按 10% 税 率代 扣代 缴所 得税 ，扣税 后每 股现 金红 利 为 0.225 元； 其他 机构
投资者 及法 人股 东自 行缴 纳所得 税。
本次权 益分 派事 项的 股权 登记日 为：2016 年 6 月 27 日， 除息 日、 现金 红利 发放日 ：2016 年
6 月 28 日 。截 至本 报告 披 露日， 本次 权益 分派 已实 施完毕 。
( 二) 半年度拟定的利润分 配预 案、公积金转增股本 预案
是否分配 或转增 否
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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三、 其 他披 露事项
( 一) 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动
的警示及说明
□ 适用 √ 不适 用
( 二) 董事会、监事会对会 计师 事务所 ” 非标准审计报告 ” 的说明
□ 适用 √ 不适 用
第五节 重要事 项
一、 重 大诉 讼、仲 裁和 媒体普 遍质 疑的事 项
□适用 √ 不适 用
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二、 破 产重 整相关 事项
□ 适用 √ 不适 用
三、 资 产交 易、企 业合 并事项
□ 适用√ 不适 用
( 一) 公司收购、出售资产 和企 业合并事项已在临时 公告 披露且后续实施无变 化的
( 二) 临时公告未披露或有 后续 进展的情况
□ 适用 √ 不适 用
四、 公 司股 权激励 情况 及其影 响
□ 适用 √ 不适 用
五、 重 大关 联交易
√ 适用 □ 不适 用
( 一) 与日常经营相关的关 联交 易
1、 已在临时公告披露且 后续 实施无进展或变化的 事项
公司日 常关 联交 易详 见 第 十节 财务 报告 十三 、关 联方及 关联 交易 。
2、 已在临时公告披露， 但有 后续实施的进展或变 化的 事项
无
3、 临时公告未披露的事 项
□ 适用 √ 不适 用
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(二) 资产收购、出售发生 的关 联交易
1、 已在临时公告披露且 后续 实施无进展或变化的 事项
无
2、 已在临时公告披露， 但有 后续实施的进展或变 化的 事项
无
3、 临时公告未披露的事 项
□ 适用 √ 不适 用
( 三) 共同对外投资的重大 关联 交易
1、 已在临时公告披露且 后续 实施无进展或变化的 事项
事项概述 查询索引
2016 上半年，公司作 为劣 后级委托 人与 关 联方 大 连银 行共同投 资 公司 管理的 集合 资
产管理计 划，新 增总规 模 41.29 亿元，其中公 司以自 有 资金出 资 4.28 亿元认购 劣 后
级份额， 大连银 行出资 37.01 亿元认购优 先级份 额。 针 对优先级 出资部 分， 公 司收 取
的管理费 收入 281.13 万元 。 公司自 有资金 已实现 的投 资收益 27.86 万元、 业绩报 酬
372.28 万元。
2016-016
2016 上半年，公司作 为管 理人管理 的集合 资产管 理计 划与 关联 方 东方 创投共 同投 资
总规模 9.59 亿元， 其中公 司 管理的集 合资产 管理计 划投 资 7.99 亿元认购优先 级份额 ，
东方创投 投资 1.6 亿元认购 劣后级份 额。 在上 述集合 资 产管理计 划中公 司以自 有资 金
1.33 亿元通过银 华资 本基 金 专项资 产管 理计 划投 资有 限 合伙优 先级 。自 有资 金投 资
取得投资 收益 145.53 万元，业绩报酬 77.84 万元。
2016-016
截至 2016 年 6 月 30 日， 本公司作 为管理 人管理 的集 合资产管 理计划 与本公 司控 股
股东东方 资产共 同投资 金融 产品总规 模 9.7 亿， 其 中本 公司管理 的集合 资产管 理计 划
投资 5.32 亿元认购优先 级份 额， 本公司 控股股 东东方 资 产投资 4.38 亿元认购劣 后级
份额。在 上述集 合资产 管理 计划中本 公司以 自有资金 1.06 亿元 认购本公司 管理的 该
集合计划 劣后级 份额。 自有 资金投资 取得的 业绩报 酬 为 1,922.01 万元。
2016-016
东兴投资 、 东 兴资本 、 上 海 东策盛与 深圳前 海东方 创业 金融控股 有限公 司 2015 年共
同投资认购石河子东兴博大 股权投资合伙企业份额，其 中东兴投资认购中间级份额
4,500.00 万元、东兴资 本认 购中间级 份额 3,450.00 万 元、上海 东策盛 认购普 通份 额
50 万元、 深圳前海 东方创 业 金融控股 有限公 司认购 优先 级份额 30,000.00 万元； 2015
年及 2016 上半年东兴投资 、东兴资 本及上 海东策 盛尚 未从合伙 企业取 得投资 收益 。
2016-016
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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2、 已在临时公告披露， 但有 后续实施的进展或变 化的 事项
2016 年 1 月 ， 公 司收 到 香港证 券及 期货 事务 监察 委员会 （ 以下 简称 ” 香港 证 监会 ” ） 的 批复 ，
核准东 兴香 港成 为国 际金 融公司 的主 要股 东 。 详 见 公司 于 2016 年 1 月 5 日 发 布的 《关 于东 兴证 券
（香港 ）金 融控 股有 限公 司控股 中国 东方 国际 金融 有限公 司获 得香 港证 监会 批复的 公告 》
（2016-001 ）。2016 年 2 月 24 日 ，东 兴香 港完 成 中国东 方国 际金 融有 限公 司更名 工作 ，更 名
为 ” 东 兴证 券（ 香港 ）有 限 公司 ” 。2016 年 3 月 16 日，东 兴香 港完 成向 东兴 证券（ 香港 ）有 限
公司的 港币 23,958,613.00 增资， 后者 于 2016 年 3 月 16 日纳 入公 司合 并报 表范围 。
3、 临时公告未披露的事 项
□ 适用 √ 不适 用
( 四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且 后续 实施无进展或变化的 事项
事项概述 查询索引
向东方资 产拆入 短期借 款余额 30.18 亿元
2016-016
向东方资 产发行 次级债 券余 额 3 亿元
2016-016
向中华联 合财产 保险股 份有 限公司拆 入卖出 回购
金融资产 款余额 4 亿元
2016-016
应付东方 资产利 息 1620.46 万 元
2016-016
应收大连 银行股 份有限 公司 银行存款 8.50 亿元
2016-016
应付东方 资产客 户资金 1786.98 万元
2016-016
向中国东 方资产 管理 （ 国际 ） 控股有 限公司 拆入 资
金余额 2878.46 万元
2016-016
2、 已在临时公告披露， 但有 后续实施的进展或变 化的 事项
无
3、 临时公告未披露的事 项
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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( 五) 其他
公司纳 入合 并范 围的 集合 计划通 过 资 管产 品 购 买本 公司关 联方 深圳 前海 东方 创业金 融控 股有
限公司 所持 有的 收益 权总 计 343,573.04 万 元。
六、 重 大合 同及其 履行 情况
1 托管、承包、租赁事 项
□ 适用 √ 不适 用
2 担保情况
□ 适用 √ 不适 用
七、 承 诺事 项履行 情况
√ 适用 □ 不适 用
( 一) 上市公司、 持股 5%以上的 股东、 控股股东及实 际控 制人在报告期内或持 续到 报告期内的承
诺事项
承
诺
背
景
承
诺
类
型
承
诺
方
承诺
内容
承
诺
时
间
及
期
限
是
否
有
履
行
期
限
是
否
及
时
严
格
履
行
如未能
及时履
行应说
明未完
成履行
的具体
原因
如未
能及
时履
行应
说明
下一
步计
划
与
首
次
公
开
发
行
相
关
的
承
诺
股
份
限
售
东
方
资
产
1 、自东兴证 券股票 上市之 日起 36 个月内，东 方资
产不转让 或者委 托他人 管理 其已直接 和间接 持有的
东兴证券 股份 ， 也 不由东 兴 证券回购 该部分 股份 。 2 、
东方资产 所持东 兴证券 本次 发行前所 持有的 股票在
上述锁定 期限届 满后 2 年内 减持的， 减持价 格将不
低于 IPO 发行价格， 东方资 产每年减 持上述 东兴证
券股份数 量不超 过东兴 证券 股份总数 的 2% ， 减持 方
式包括二 级市场 集中竞 价交 易、大宗 交易， 或协议
转让等证 券监督 管理部 门及 证券交易 所认可 的合法
方式。东 方资产 拟减持 东兴 证券股份 时，将 提前 3
个交易日 通知东 兴证券 并予 以公告， 并承诺 将按照
《公司法 》、《 证券法 》、 证券监督 管理部 门及证
券交易所 相关规 定办理 。3 、东兴证 券股票 上市后 6
首
次
公
开
发
行
股
票
并
上
市
之
日
是 是
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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个月内， 如 东兴证 券股票 连 续 20 个交易日的收 盘价
均低于发 行价 ， 或 者东兴 证 券上市后 6 个月 期末 （如
该日不是 交易日 ，则为 该日 后第一个 交易日 ）收盘
价低于发 行价， 东方资 产持 有东兴证 券股票 的锁定
期限自动 延长 6 个月。 如遇 除权除息 事项， 上述发
行价作相 应调整 。 如违 反上 述所持股 份的流 通限制
和自愿锁 定股份 的承诺 ，东 方资产将 在东兴 证券股
东大会及 中国证 监会指 定报 刊上公开 说明未 履行的
具体原因 并向股 东和社 会公 众投资者 道歉， 并将在
符合法律、 法规及 规范性 文 件规定的 情况下 10 个交
易日内回 购违规 卖出的 股票 ；如因未 履行上 述承诺
事项而获 得收益 的，将 在获 得收益的 5 个交 易日内
将前述收 益支付 给东兴 证券 指定账户 ，否则 东兴证
券有权扣 留应付 东方资 产现 金分红中 与其应 上交发
行人违规 减持所 得收益 金额 相等的现 金分红 ；如因
未履行关 于锁定 股份之 承诺 事项给东 兴证券 或者其
他投资者 造成损 失的， 将向 东兴证券 或者其 他投资
者依法承 担赔偿 责任。
起
三
年
或
五
年
（
如
适
用）
股
价
稳
定
东
方
资
产
、
上
市
公
司
（一）启 动股价 稳定措 施的 具体条件 公司 A 股 股票
上市后三 年内， 如 公司股 票 收盘价连 续 20 个交易日
均低于公 司最近 一期经 审计 的每股净 资产（ 最近一
期审计基 准日后 ，公司 因利 润分配、 资本公 积金转
增股本、 增发、 配股等 情况 导致公司 净资产 或股份
总数出现 变化的 ，每股 净资 产相应进 行调整 ，以下
同），非 因不可 抗力因 素所 致，本公 司及控 股股东
将在满足 法律、 法规和 规范 性文件的 情况下 启动稳
定公司股 价的相 关措施 。（ 二）稳定 公司股 价的具
体措施本 公司、 控股股 东等 相关主体 将采取 以下措
施中的一 项或多 项以稳 定公 司股价 ：1 、 公 司回购 本
公司股票 ；2 、公司 控股股 东增持公 司股票 ；3 、证
券监督管 理部门 认 可的 其他 方式。具 体措施 的制定
及实施应 以保护 公司及 广大 投资者利 益、维 护公司
上市地位 为原则 ，遵循 法律 、法规、 本公司 章程以
及证券监 督管理 部门及 证券 交易所的 相关规 定，并
履行相应 的信息 披露义 务。 公司及控 股股东 将自触
发稳定股 价条件 之日 起 15 个交易日 内制定 稳定股 价
措施的方 案并提 交公司 董事 会。公司 应及时 召开董
事会结合 实际情 况审议 制定 稳定公司 股价的 具体措
施，并通 知召开 临时股 东大 会进行表 决。对 于经临
时股东大 会审议 通过的 稳定 股价措施 ，公司 及控股
股东应在 临时股 东大会 决议 公告后 10 个交 易日内 启
动执行 。1 、 公 司回购 本公 司股票的 具体措 施 对于 公
司回购本 公司股 份的方 案， 应至少包 含以下 内容：
回购目的 、方式 ，价格 或价 格区间、 定价原 则，拟
回购股份 的种类 、数量 及其 占公司总 股本的 比例，
拟用于回 购股份 的资金 总额 及资金来 源， 回购 期限 ，
预计回购 股份后 公司股 权结 构的变动 情况， 管理层
对回购股 份对公 司经营 、财 务及未来 发展的 影响的
分析报告 。公司 回购股 份的 价格原则 上不超 过最近
一期经审 计的每 股净资 产， 单次触发 稳定股 价预案
条件时用 于回购 股份的 资金 总额原则 上不低 于公司
首
次
公
开
发
行
股
票
并
上
市
之
日
起
三
年
是 是
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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上一年度 实现的 归属于 母公 司股东净 利润的 10% 。
若公司股 价在同 一会计 年度 内多次触 发股价 稳定预
案条件的 （不包 括以 下 情况 ：本公司 实施稳 定股价
措施期间 及实施 完毕或 按本 预案终止 执行当 次稳定
股价措施 并公告 日起开 始计 算的连 续 20 个交易日 股
票收盘价 仍均低 于最近 一期 末经审计 的每股 净资产
的情形， 以下同 ），公 司将 继续按照 上述稳 定股价
预案执行 ，但单 一会计 年度 用以稳定 股价的 回购股
份资金合 计不高 于上一 年度 经审计的 归属于 母公司
股东净利 润的 20% 。超 过上 述标准的 ，有关 稳定股
价措施在 当年度 不再继 续实 施。但如 下一年 度继续
出现需启 动稳定 股价措 施的 情形时， 公司将 继续按
照上述原 则执行 稳定股 价预 案。2 、 公司控 股股东 增
持本公司 股票的 具体措 施本 公司控股 股东东 方 资产
提出的增 持公司 股份具 体计 划包括但 不限于 拟增持
的公司 A 股 股票数 量范围 、 价格区间 及完成 期限等
信息，并 依法履 行其所 需的 审批/ 备 案以及 内部决 策
程序。东 方资产 增持公 司股 份的价格 原则上 不超过
公司最近 一期经 审计的 每股 净资产， 单次触 发稳定
股价预案 条件时 用于增 持公 司股份的 资金总 额原则
上不低于 东方资 产上一 年度 自公司获 得的现 金分红
金额的 30% 。若 公司股 价在 同一会计 年度内 多次触
发股价稳 定预案 条件的 ，东 方资产将 继续按 照上述
稳定股价 预案执 行，但 单一 会计年度 用以稳 定股价
的增持资 金合计 不高于 上一 年度自公 司获得 的现金
分红金额 的 60% 。超过 上述 标准的， 有关稳 定股价
措施在当 年度不 再继续 实施 。但如下 一年度 继续出
现需启动 稳定股 价措施 的情 形时，公 司将继 续按照
上述原则 执行稳 定股价 预案 。（三） 稳定股 价方案
的终止情 形公司 在触发 稳定 股价预案 条件后 ，若出
现以下任 一情形 ，已制 定或 公告的稳 定股价 方案终
止执行， 已开始 执行的 措施 视为实施 完毕而 无需继
续执行 ：1 、 公 司股票 连续 5 个交易日的 收盘价 均高
于公司最 近一期 经审计 的每 股净资产 ；2 、 单一会 计
年度内， 公司用 以稳定 股价 的回购股 份金额 或控股
股东用以 稳定股 价的增 持股 份金额累 计已达 到上述
规定的上 限要求 ；3 、 继续 回购或增 持公司 股份将 导
致公司股 权分布 不符合 上市 条件。（ 四）未 履行稳
定股价措 施的约 束措施 1 、 公司触发 稳定股 价条件 但
未及时提 出回购 股份方 案， 或公司董 事会、 股东大
会审议通 过的稳 定股价 措施 方案要求 公司回 购股份
但未实际 履行的 ，本公 司将 在股东大 会及中 国证监
会指定报 刊上公 开说明 未履 行的具体 原因， 并向股
东和社会 公众投 资者道 歉， 同时以单 次不低 于经审
计的上一 会计年 度实现 的可 分配利润 的 5% 、 单一 会
计年度合 计不低 于经审 计的 上一会计 年度实 现的可
分配利润 的 10% 的标准 向全 体股东实 施现金 分红。
前述分红 金额不 计入本 公司 按照《公 司章程 》年度
最低现金 分红要 求应实 施的 现金分红 总额 。2 、 公 司
触发稳定 股价条 件但控 股股 东未及时 提出增 持公司
股份方案 ，或公 司董事 会、 股东大会 审议通 过的稳东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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定股价方 案要求 控股股 东增 持股份但 控股股 东未实
际履行的 ，控股 股东将 在股 东大会及 中国证 监会指
定报刊上 公开说 明未履 行的 具体原因 ，并向 其他股
东和社会 公众投 资者道 歉， 同时本公 司有权 将相等
金额的应 付控股 股东现 金分 红予以暂 时扣留 ，直至
控股股东 履行其 增持义 务完 毕为止。
其
他
东
方
资
产
如因东方 资产过 错行为 导致 东兴证券 本次发 行招股
说明书有 虚假记 载、误 导性 陈述或重 大遗漏 ，致使
投资者在 证券交 易中遭 受损 失的，东 方资产 将依法
就东兴证 券的赔 偿义务 承担 连带责任 。如违 反前述
承诺，东 方资产 将在东 兴证 券股东大 会及中 国证监
会指定报 刊上公 开说明 未履 行的具体 原因并 向股东
和社会公 众投资 者道歉 ，并 在违反相 关承诺 发生之
日起 5 个工作日 内，停 止在 东兴证券 处取得 股东分
红，同时 持有的 东兴证 券股 份不得转 让，直 至按上
述承诺采 取相关 的赔偿 措施 并实施完 毕为止 。
长
期
有
效
否 是
其
他
东
方
资
产
鉴于东方 资产向 东兴证 券全 资子公司 东兴投 资提供
额度为 75 亿元的委 托贷款 ，期限为 2012 年 7 月 2
日至 2015 年 7 月 1 日。 如 上述委托 贷款到 期后 ， 东
兴投资在 履行其 内部决 策审 议程序后 向其申 请继续
开展上述 委托贷 款业务 时， 东方资产 承诺将 维持前
述委托贷 款的主 要条款 条件 向东兴投 资提供 期限不
少于 3 年的委托 贷款， 贷款 利率由双 方参考 银行同
期贷款基 准利率 协商确 定。
委
托
贷
款
协
议
到
期
后
履
行
是 是
分
红
上
市
公
司
上市后三 年（包 括上市 当年 ），公司 各年现 金分配
股利均不 低于当 年实现 的可 供分配利 润的 30% 。由
于公司目 前处于 成长期 且有 重大资金 支出安 排，公
司进行利 润分配 时，现 金分 红在当次 利润分 配中所
占最低比 例为 20% 。
201
5 年
-20
17
年
是 是
其
他
上
市
公
司
如首次公 开发行 招股说 明书 有虚假记 载、误 导性陈
述或重大 遗漏， 对判断 东兴 证券是否 符合法 律规定
的发行条 件构成 重大、 实质 影响的， 在证券 监管部
门对东兴 证券前 述事实 作出 处罚决定 之日起 30 日
内，东兴 证券将 启动依 法回 购本次发 行的全 部新股
的程序， 回购价 格不低 于本 次发行价 格加同 期银行
活期存款 利息（ 如公司 股票 有分红、 派息、 送股、
资本公积 金转增 股本、 配股 等除权、 除息事 项，回
购股数及 回购价 格将相 应调 整）。如 招股说 明书有
虚假记载 、误导 性陈述 或重 大遗漏， 致使投 资者在
证券交易 中遭受 损失的 ，自 赔偿责任 被依法 认定之
日起 30 日内, 东兴证券 将依 法赔偿投 资者损 失，赔
偿方式和 金额依 据东兴 证券 与投资者 协商， 或证券
监督管理 部门、 司法机 关认 定的方式 和金额 确定。
长
期
有
效
否 是
与
再
融
资
相
其
他
东
方
资
产
东方资产 承诺， 为使东 兴证 券股份有 限公司 填补非
公开发行 股票摊 薄即期 回报 措施能够 得到切 实履
行，维护 东兴证 券股份 有限 公司及其 全体股 东的合
法权益， 本公司 不越权 干预 东兴证券 股份。
长
期
有
效
否 是
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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关
的
承
诺
其
他
承
诺
避
免
同
业
竞
争
和
规
范
关
联
交
易
东
方
资
产
东方资产 承诺， 在其持 有东 兴证券股 份并对 东兴证
券具有控 制权或 具有重 大影 响期间， 东方资 产将采
取有效措 施，保 证其及 其直 接、间接 控制的 公司、
企业不会 在中国 境内以 任何 形式从事 上述与 东兴证
券及其子 公司构 成实质 性竞 争的业务 和经营 。东方
资产保证 ，不利 用对东 兴证 券的控制 关系， 从事或
参与从事 有损东 兴证券 、东 兴证券子 公司以 及东兴
证券其他 股东利 益的行 为。 在东方资 产持有 东兴证
券股份并 对东兴 证券具 有控 制权或具 有重大 影响期
间，东方 资产及 其直接 、间 接控制的 公司、 企业将
减少、避 免与东 兴证券 及其 子公司不 必要的 关联交
易；对于 必要的 关联交 易， 将规 范关 联交易 审议和
披露程序 ，本着 公平、 公开 、公正的 原则确 定关联
交易价格 ，保证 关联交 易的 公允性， 不通过 关联交
易取得或 输送不 正当利 益。 如违反上 述承诺 ，东方
资产将在 东兴证 券股东 大会 及中国证 监会指 定报刊
上公开说 明未履 行的具 体原 因并向股 东和社 会公众
投资者道 歉，并 在违反 相关 承诺发生 之日起 5 个工
作日内， 停止在 东兴证 券处 取得股东 分红， 同时持
有的东兴 证券股 份不得 转让 ，直至按 上述承 诺采取
相应的措 施并实 施完毕 为止 ；如因未 履行有 关避免
同业竞争 及规范 关联交 易之 承诺事项 给发行 人或其
他投资者 造成损 失的， 将向 东兴证券 或其他 投资者
依法承担 赔 偿责 任。
长
期
有
效
否 是
八、 聘 任、 解聘会 计师 事务所 情况
√ 适用 □ 不适 用
经公 司 2015 年 度股 东大 会 审议批 准， 聘请 瑞华 会计 师事务 所（ 特殊 普通 合伙 ）为公 司 2016
年度财 务审 计机 构和 内部 控制审 计机 构。
九、 上 市 公 司 及其 董 事、 监事 、 高 级 管理 人 员、 持有 5% 以 上股 份 的 股东、 实 际 控制
人 、收 购人处 罚及 整改情 况
□ 适用 √ 不适 用
十、 可 转换 公司债 券情 况
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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十 一、 公 司治 理情况
公司严 格按 照《 公司 法》 、《证 券法 》、 《上 市公 司治理 准则 》等 法律 、法 规和规 范性 文件
的要求 ，建 立了 由股 东大 会、董 事会 、监 事会 和高 级管理 人员 组成 的公 司治 理架 构 。公 司权 力机
构、决 策机 构、 监督 机构 和管理 层之 间权 责明 确、 运作规 范、 相互 协调 、相 互制衡 。报 告期 内，
共召开 股东 大 会 2 次 ，董 事会 3 次， 监事 会 2 次。
公司根据 《 上市 公司 治理 准则》 、《 证券 公司 监督 管理条 例》 、《 证券 公司 治理准 则》 及上
海证券 交易 所的 相关 监管 要求 ， 不断 完善 公司 内部 治理制 度 ， 制定 并实 行了 《东兴 证券 股份 有限
公司内 部控 制评 价制 度（ 试行） 》 及 《东 兴证 券股 份有限 公司 合规 风控 考核 暂行办 法》 ，进 一步
加强风 险管 理， 提高 公司 内控管 理水 平。 目前 ，公 司 内部 治理 制度 均符 合有 关上市 公司 治理 的规
范性文 件要 求， 并得 到了 有效实 施。
十 二、 其 他重 大事项 的说 明
( 一) 董事会对会计政策、 会计 估计或核算方法变更 的原 因和影响的分析说明
□适用 √ 不适 用
( 二) 董事会对重要前期差 错更 正的原因及影响的分 析说 明
□ 适用 √ 不适 用
( 三) 其他
1、公司非公开发行 股票进 展情况
2015 年 6 月 9 日和 8 月 17 日 ， 公 司第 三届 董事 会第 十七次 会议 和 2015 年第 一 次临时 股东 大
会审议 通过 了非 公开 发行 股票相 关事 项。
2015 年 11 月 18 日 ， 公司 结合证 券市 场的 变化 情况 ， 为 确保 非公 开发 行顺 利 进行 ， 并 满足 募
集资金 需求 ， 对 非公 开发 行股票 方案 中发 行价 格、 募集资 金规 模等 相关 内容 进行调 整。 2015 年 12
月 8 日 ，公 司 2015 年第 二 次临时 股东 大会 审议 通过 了《关 于调 整公 司非 公开 发行 A 股股 票方 案
的议案 》 、 《关 于调 整公 司非公 开发 行 A 股股票 预 案的议 案 》 、 《 关于 调整 公司非 公开 发行 股 票
后填补 被摊 薄即 期回 报措 施的议 案》 等相 关议 案。
2015 年 12 月 29 日 ， 公 司 收到 《中 国证 监会 行政 许 可申请 受理 通知 书 》(153763 号) ， 中 国证
监会决 定对 公司 非公 开发 行股票 申请 予以 受理 。2016 年 1 月 28 日 ，公 司公 告 关于非 公开 发行 股东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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票申请 文件 反馈 意见 的回 复报告 等相 关文 件。2016 年 4 月 20 日， 中国 证监 会 发行审 核委 员会 审
核通过 公司 非公 开发 行股 票 的申请 。2016 年 7 月 21 日， 公司 收到 中国 证监 会《关 于核 准东 兴证
券股份 有限 公司 非公 开发 行股票 的批 复》 （证 监许 可[2016] 1352 号） 。
具体内 容详 见公 司 于 2015 年 6 月 10 日、8 月 19 日、11 月 18 日、12 月 9 日、12 月 30 日、
2016 年 1 月 29 日、4 月 21 日 、7 月 22 日在 《中 国证 券 报》 、《 上海 证券 报》 、 《证 券时 报》 、
《证券 日报 》和 上海 证券 交易所 网站 （http://www.sse.com.cn ）发 布的 相关 公告 。
2、公司 2016 年 1-6 月新 增借款情况
2016 年 1-6 月 ， 公司 累计 新增负 债融 资 55.5 亿元 ， 其中新增 发行 2016 年 公司债 券 28 亿元 ，
通过发 行收 益凭 证、 两融 资产收 益权 转让 并回 购融 资、转 融通 融入 资金 等方 式累计 新增 负债 融资
27.5 亿元 。 2016 年 1-6 月 全 年累计 新增 借款 超 过 2015 年末 经 审计 净资 产人 民 币 135.85 亿 元的 20% 。
具体内 容详 见公 司 于 2016 年 7 月 19 日发 布的 《 东兴 证券股 份有 限公 司关 于 2016 年 1-6 月 累计 新
增借款 的公 告》。
3、新设分支机构情 况
2015 年 11 月 23 日 ， 根 据 北京证 监局 《 关于 核准 东 兴证券 股份 有限 公司 设 立 7 家分 支机 构的
批复 》 （京 证监 许可[2015]119 号 ） ， 公司 获准 在江 苏 南京市 、 山东 省济 南市 、 福建省 莆田 市 、 福
建省泉 州市 、福 建省 三明 市各设 立 1 家分 公司 ，在 新疆省 昌吉 市、 广东 省江 门市各 设 立 1 家 营业
部。截 至 2016 年 6 月 30 日，南 京、 莆田 、泉 州、 三明分 公司 及广 东江 门营 业部、 新疆 昌吉 营业
部已完 成设 立工 作。
第六节 股份变 动及股东情况
一、 股 本变 动情况
( 一) 股份变动情况表
1、 股份变动情况表
单位： 股
本 次 变 动前 本 次 变 动增 减 （＋ ， －） 本 次 变 动后
数量
比例
(%)
发
行
送
股
公
积
其他 小计 数量
比例
(%) 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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新
股
金
转
股
一 、 有 限
售条件
股份
2,004,000,000 80.03
-404,000,000 -404,000,000 1,600,000,000 63.90
1 、国家
持股
49,939,467 1.99
-1,513,317 -1,513,317 48,426,150 1.93
2 、国有
法人持
股
1,602,060,533 63.98
-50,486,683 -50,486,683 1,551,573,850 61.96
3 、其他
内资持
股
352,000,000 14.06
-352,000,000 -352,000,000 0 0
其中： 境
内非国
有法人
持股
352,000,000 14.06
-352,000,000 -352,000,000 0 0
境
内自然
人持股
4 、外资
持股
其中： 境
外法人
持股
境
外自然
人持股
二、 无限
售条件
流通股
份
500,000,000 19.97
404,000,000
904,000,000 36.10
1 、人民
币普通
股
500,000,000 19.97
404,000,000
904,000,000 36.10
2 、境内
上市的
外资股
3 、境外
上市的
外资股
4 、其他
三 、 股 份
总数
2,504,000,000 100.00
-
2,504,000,000 100.00
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
38 / 160
2、 股份变动情况说明
经中国 证券 监督 管理 委员 会证监 许可[2015]191 号文 批准， 公司 向社 会公 众首 次公开 发行
500,000,000 股 人民 币普 通 股 （A 股） ， 并 于 2015 年 2 月 26 日 在上 海证 券交 易 所挂牌 上市。 公司
发行上 市后 总股 本 为 2,504,000,000 股， 其中 无限 售条 件流通 股为 500,000,000 股， 有限 售条 件流
通股 为 2,004,000,000 股。
2016 年 2 月 26 日， 公司 首次公 开发 行上 市前 股东 泰禾集 团股 份有 限公 司、 北京永 信国 际投
资 （ 集团 ） 有限 公司 、 方正 和生投 资有 限责 任公 司 等 11 家 机构 所持 股份 404,000,000 股上 市流 通，
（详见 《 东兴 证券 股份 有 限公司 首次 公开 发行 限售 股上市 流通 公告 》 ， 公告 编号 2016-011 。本次
上市流 通后 的剩 余限 售股 数量 为 1,600,000,000 股。
( 二) 限售股份变动情况
√ 适用□ 不适 用
单位: 股
股东名称
期 初 限 售股
数
报告期解
除限售股
数
报告期
增加限
售股数
报 告 期 末限
售股数
限售原因
解 除 限 售日
期
泰禾集团 股份有
限公司
70,000,000 70,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
北京永信 国际投
资（集团 ）有限
公司
57,000,000 57,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
方正和生 投资有
限责任公 司
54,000,000 54,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
福建天宝 矿业集
团股份有 限公司
50,000,000 50,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
福建省长 乐市长
源纺织有 限公司
50,000,000 50,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
全国社会 保障基
金理事会 转持二
户
49,939,467 1,513,317 0 48,426,150
首发限售
股
2016-02-26
中国诚通 控股集
团有限公 司
48,486,683 48,486,683 0 0
首发限售
股
2016-02-26
福建泰禾 投资有
限公司
29,000,000 29,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
西博思投 资控股
有限公司
22,000,000 22,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
上海永润 投资管
理有限公 司
20,000,000 20,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
中国铝业 股份有
限公司
2,000,000 2,000,000 0 0
首发限售
股
2016-02-26
合计 2,004,000,000 404,000,000 0 1,600,000,000 / / 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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二、 股东 情况
( 一) 股东总数:
截 止 报 告期 末 股东 总 数( 户) 152,832
( 二) 截止报告期末前十名 股东 、前十名流通股东（ 或无 限售条件股东）持股 情况 表
单位: 股
前 十 名 股东 持 股情 况
股东名称
（全称）
报告期内
增减
期 末 持 股数 量
比例
(%)
持 有 有 限售
条件股份
数量
质 押 或 冻结 情 况
股东
性质
股份
状态
数量
中国东方 资产管
理公司
0 1,454,600,484 58.09 1,454,600,484 无
国有法人
上海国盛 集团资
产有限公 司
0 96,973,366 3.87 96,973,366 无
国有法人
泰禾集团 股份有
限公司
-13,000,000 57,000,000 2.28 0 质押 57,000,000
境内非国 有
法人
北京永信 国际投
资 （集 团） 有限公
司
-6,300,000 50,700,000 2.02 0 质押 41,300,000
境内非国 有
法人
福建天宝 矿业集
团股份有 限公司
0 50,000,000 2.00 0 质押 47,000,000
境内非国 有
法人
全国社会 保障基
金理事会 转持二
户
-1,513,317 48,426,150 1.93 48,426,150 无
国家
中国诚通 控股集
团有限公 司
-8,016,793 40,469,890 1.62 0 无
国有法人
福建泰禾 投资有
限公司
0 29,000,000 1.16 0 质押 25,500,000
境内非国 有
法人
福建省长 乐市长
源纺织有 限公司
-26,700,000 23,300,000 0.93 0 无
境内非国 有
法人
西博思投 资控股
有限公司
0 22,000,000 0.88 0 无
境内非国 有
法人
前 十 名 无限 售 条件 股 东持 股情 况
股东名称
持 有 无 限售
条 件 流 通股
的数量
股 份 种 类及 数 量
种类 数量
泰禾集团 股份有 限公司
57,000,000 人民币普 通股 57,000,000
北京永信 国际投 资（集 团） 有限公司 50,700,000 人民币普 通股 50,700,000
福建天宝 矿业集 团股份 有限 公司
50,000,000 人民币普 通股 50,000,000
中国诚通 控股集 团有限 公司 40,469,890 人民币普 通股 40,469,890
福建泰禾 投资有 限公司 29,000,000 人民币普 通股 29,000,000
福建省长 乐市长 源纺织 有限 公司 23,300,000 人民币普 通股 23,300,000
西博思投 资控股 有限公 司 22,000,000 人民币普 通股 22,000,000 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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中国银行 股份有 限公司 －招 商中证全 指证券 公司指 数分 级证券投
资基金
10,147,736 人民币普 通股 10,147,736
中国工商 银行股 份有限 公司 －申万菱 信中证 申万证 券行 业指数分
级证券投 资基金
8,968,378 人民币普 通股 8,968,378
恒大人寿 保险有 限公司 －传 统组合 A 4,054,186 人民币普 通股 4,054,186
上述股东 关联关 系或一 致行 动的说明
1 、 前十名股 东中泰 禾集团 股 份有限公 司与
福建泰禾 投资有 限公司 存在 关联关系 ，公
司控股股 东东方 资产与 其他 前十大股 东均
不存在关 联或一 致行动 关系 。除此之 外，
公司未知 前述股 东之间 是否 存在关联 关系
或是否属 于一致 行动人 。
2 、 前十名无 限售条 件股东 中 泰禾集团 股份
有限公司 与福建 泰禾投 资有 限公司存 在关
联关系。 除此之 外，公 司未 知前述股 东之
间是否存 在关联 关系或 是否 属于一致 行动
人。
前十名 有限 售条 件股 东持 股数量 及限 售条 件
单位：股
序
号
有 限 售 条件
股东名称
持 有 的 有限 售 条
件 股 份 数量
有 限 售 条件 股 份可 上 市交 易情 况
限售条件
可 上 市 交易 时 间
新 增 可 上市
交 易 股 份数
量
1
中国东方资产管理
公司
1,454,600,484 2018-02-26 1,454,600,484 36 个月
2
上海国盛集团资产
有限公司
96,973,366 2017-05-30 96,973,366
自 2014 年 5 月 30 日起锁
定 36 个月
3
全国社会保障基金
理事会转 持二户
48,426,150
其中： 45,399,516 股自
2018-2-26 可上市交
易；
3,026,634 股自
2017-5-30 可上市交易
48,426,150
相应股份将分别承继国
有股东东 方资产 、 上 海国
盛集团资产有限公司和
中国诚通控股集团有限
公司的锁 定承诺
上述股东 关联关 系或
一致行动 的说明
公司控股 股东东 方资产 与其 他有限售 条件股 东均不 存在 关联或一 致行动 关系 。 除此 之
外，公司 未知前 述股东 之间 是否存在 关联关 系或是 否属 于一致行 动人。
( 三) 战略投资者或一般法 人因 配售新股成为前 10 名股东
□ 适用 √ 不适 用
三、 控 股股 东或实 际控 制人变 更情 况
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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第七节 优先股 相关情况
□ 适用 √ 不适 用
第八节 董事、 监事、高级管理人 员情况
一、 持 股变 动情况
( 一) 现任 及报告期内离任 董事 、监事和高级管理人 员持 股变动情况
□ 适用 √ 不适 用
( 二) 董事、监事、高级管 理人 员报告期内被授予的 股权 激励情况
□ 适用√ 不适 用
二、 公 司董 事、监 事、 高级管 理人 员变动 情况
√ 适用 □ 不适 用
姓名 担 任 的 职务 变动情形 变动原因
印建民 董事 选举
公司于 2015 年 12 月 8 日召 开 2015 年第二次临时 会议 ，
审议 通过 选 举印 建民 先 生担 任公 司董 事 的议 案。 印建
民先生于 2016 年 1 月 28 日 取得证券 公司董 事任职 资
格， 自前 述 资格 取得 之 日起 正式 就任 公 司第 三届 董事
会董事。
秦斌 董事 选举
公司于 2015 年 12 月 8 日召 开 2015 年第二次临时 会议 ，
审议 通过 选 举印 建民 先 生担 任公 司董 事 的议 案。 印建
民先生于 2016 年 1 月 28 日 取得证券 公司董 事任职 资
格， 自前 述 资格 取得 之 日起 正式 就任 公 司第 三届 董事
会董事。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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第九节 公司债 券相关情况
√ 适用 □ 不适 用
一、 公 司债 券基本 情况
单位: 元
币种: 人民币
债券名称 简称 代码 发行日 到期日
债券余
额
利率 还 本 付 息方 式
交易
场所
2014 年东
兴证券股
份有限公
司债券
14
东
兴
债
122353
2015年
4 月7 日
2019年4
月7 日
20亿元
4.89%
每年付息 一次， 到 期
一次还本， 最后一 期
利息随本 金的兑 付
一起支付
上海证
券交易
所
2016 年东
兴证券股
份有限公
司债券
16 东
兴债
136146
2016
年 1 月
13 日
2021 年
1 月13 日
28 亿
元
3.03%
每年付息一 次，到
期一次还 本， 最后 一
期利息随 本金的 兑
付一起支 付
上海证
券交易
所
14 东 兴债 债券 投资 者包 括 社会公 众投 资者 、 机构 投资 者， 公司 于 2016 年 4 月 7 日支付 利息 ；
本次债 券 为 4 年 期固 定利 率债券 ，附 第 2 年末 发行 人上调 票面 利率 选择 权及 投资者 回售 选择 权，
目前还 未到 上述 权利 行使 期。
16 东 兴债 债券 投资 者包 括 社会公 众投 资者 、 机构 投 资者 ， 且 在报 告期 内未 到 募集说 明书 约定
的付息 日 ； 本次 债券 期限 为 5 年 期 ， 附 第 3 年 末发 行 人上调 票面 利率 选择 权及 投资者 回售 选择 权 ，
目前还 未到 上述 权利 行使 期。
二、 公 司债 券受托 管理 联系人 、联 系方式 及资 信评级 机构 联系方 式
“14 东 兴债 ” 和“16 东 兴债 ” 受托 管理 联系 人分 别是 华 融证券 股份 有限 公司 和 新 时代证 券股 份
有限公 司， 受托 管理 人联 系方式 及资 信评 级机 构联 系方式 如下 ：
“14 东兴债”
债券受托 管理人
名称 华融证券 股份有 限公司
办公地址 北京市西 城区金 融大街 8 号
联系人 夏雪
联系电话 010-58568077
“14 东兴债”
资信评级 机构
名称 联合信用 评级有 限公司
办公地址 天津市和 平区曲 阜道 80 号
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“16 东兴债”
债券受托 管理人
名称 新时代证 券股份 有限公 司
办公地址 北京市海 淀区北 三环西 路 99 号院号楼
联系人 于蒙
联系电话 010-83561205
“16 东兴债”
资信评级 机构
名称 联合信用 评级有 限公司
办公地址 天津市和 平区曲 阜道 80 号
三、 公 司债 券 募集 资金 使用情 况
公司严 格按 照募 集说 明书 的约定 及内 部决 策流 程使 用募集 资金 ，截 止 2016 年 6 月 30 日， 公
司 发行 的 “14 东兴 债 ” 募 集资金 已全 部使 用完 毕 ， 公司为 “16 东 兴债 ” 开立 专项偿 债账 户 。 截 至
2016 年 6 月 30 日 ， 该 账户 剩余 303.45 万 元未 使用 ， 其中 103.45 万 元为 银行 利 息。 公司 专项 偿债
账户资 金提 取情 况， 与募 集说明 书的 相关 承诺 一致 。
“14 东兴 债” 与 “16 东兴 债” 资 金使 用方 向与 募集 说明书 披露 的内 容一 致， 主要用 于融 资 融
券、股 票质 押式 回购 、资 产管理 等业 务 。
四、 公 司债 券资信 评级 机构情 况
截至本 报告 披露 日， 公司 已发行 债券 未发 生不 利变 化，公 司已 发行 债券 兑付 兑息不 存在 违约
情况， 公司 未发 现可 能导 致未来 出现 不能 按期 偿付 情况的 风险 ，公 司无 涉及 或可能 涉及 影响 债券
按期偿 付的 重大 诉讼 事项 。
评级报告
出具日期
评级报告
出具机构
评级结果
2016 年 4 月 1 日 联合信用 评级有 限公司
主体信用 等级维 持 “AAA ” 级
评级展望 为 “稳定 ”
“14 东兴债 ” 、 “16 东兴债 ” 债项评 级为 “AAA ”
公司主 体信 用等 级为 ”AAA ” ，表 示公 司偿 还债务 的 能力极 强， 基本 不受 不利 经济环 境的 影
响，违 约风 险极 低。 评级 报告已 在上 交所 网站 披露 （http://www.sse.com.cn）。
五、 报 告期 内 公司 债券 增信机 制、 偿债计 划及 其他相 关情 况
“14 东兴 债 ” 由 中债 信用 增进投 资股 份有 限公 司提 供全额 无条 件不 可撤 销的 连带责 任保 证 担
保，担 保范 围包 括本 期债 券本金 及其 利息 、违 约金 、损害 赔偿 金和 实现 债权 的费用 。信 永中 和会
计师事 务所 对中 债信 用增 进投资 股份 有限 公 司 2013 年度、2014 年 度、2015 年 度财务 数据 进行 了
审计， 并出 具了 标准 无保 留意见 审计 报告 。截 止 2016 年 6 月 30 日 ，中 债信 用增进 投资 股份 有限东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公司净 资产 为 74.69 亿元 ，资产 负债 率 为 49.25% ， 净资产 收益 率 为 4.89% ， 流动比 率 为 0.33 ，速
冻比例 为 0.33 （2016 年 上 半年数 据未 经审 计） 。截至 2016 年 6 月 30 日 ，中 债信用 增进 投资 股份
有限公 司累 计对 外担 保余 额 1,048.79 亿元 ，占 期末 净资 产 1,404.19% 。报 告期 内，中 债信 用增 进
投资股 份有 限公 司未 出现 可能影 响其 作为 保证 人履 行保证 责任 的重 大资 产变 动情况 ，未 发生 重大
诉讼、 仲裁 和行 政处 罚等 重大事 件。
“16 东兴 债” 为无 担保 债 券， 公司 已根 据现 时情 况 安排了 偿债 保障 措施 来控 制和保 障本 次债
券按时 还本 付息 。
报告期 内， 公司 偿债 增信 机制、 偿债 计划 及其 他偿 债保障 措施 未发 生变 更， 公司严 格履 行募
集说明 书中 有关 偿债 计划 的约定 ，按 时兑 付公 司债 券利息 ，及 时披 露公 司相 关信息 ，以 保证 投资
者的合 法权 益。
本公司 主要 通过 健全 的公 司治理 机制 、有 效的 内部 控制体 系、 完善 的风 险控 制体系 、可 靠的
债券担 保机 构、 专设 的偿 付工作 小组 、其 他保 障措 施等六 项偿 债保 障措 施保 障各 期 债券 的按 时还
本付息 。报 告期 ，上 述偿 债保障 措施 运行 良好 、有 效。
六、 公 司债 券持有 人会 议召开 情况
报告期 内， 本公 司未 发生 须召开 债券 持有 人会 议的 事项， 未召 开债 券持 有人 会议。
七、 公 司债 券受托 管理 人履职 情况
为充分 保障 本次 债券 持有 人的利 益 ， 明 确公 司债 存 续期间 发行 人 、 债 券持 有 人和债 权代 理人
之间的 权利 义务 关系 ， 公 司分别 聘请 华融 证券 和新 时代证 券担 任 “14 东 兴债 ” 和 “16 东兴 债 ” 的
受托管 理人 。
受托管 理人 持续 关注 东兴 证券的 资信 状况 ， 积极 行 使受托 管理 人职 责 ， 维 护 债券持 有人 的合
法权益 ， 《2015 年度 受托 管理报 告》 已 于 2016 年 3 月 2 日 公告 ，提 请投 资者 关注。
八、 截 至报 告期末 和上 年末（ 或本 报告期 和上 年同期 ）下 列会计 数据 和财务 指标
单位: 元
币种: 人民 币
主要指标 本报告期 末 上年度末
本报告期 末比上
年度末增 减（% ）
变动原因
流动比率 1.55 1.19 30.17
流动负债 大
幅下降 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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速动比率 1.55 1.19 30.17
流动负债 大
幅下降
资产负债 率 76.35% 76.23 0.15
贷款偿还 率 不适用 不适用 不适用
本报告期
（1-6 月）
上年同期
本报告期 比上年
同期增减(%)
变动原因
EBITDA 利息保 障倍数
1.94 2.17 -10.67
利息偿付 率
100.00 100.00 0
九、 报 告期 末 公司 资产 情况
截至 2016 年 6 月 30 日， 扣除客 户资 金后 公司 自有 资产总 额 为 552.47 亿元， 归属于 母公 司 的
净资 产 130.68 亿元 ，资 产 负债率 为 76.35% 。除 财务 报告中 披露 的所 有权 或者 使用权 受到 限制 的
资产中 披露 的信 息以 外， 公司资 产不 存在 有抵 押、 质押、 被查 封、 冻结 、必 须具备 一定 条件 才能
变现、 无法 变现 、无 法用 于抵偿 债务 的情 况和 其他 权利受 限制 的情 况和 安排 ，以及 其他 具有 可对
抗第三 人的 优先 偿付 负债 的情况 。
十、 公 司其 他债券 和债 务融资 工具 的付息 兑付 情况
报 告期 内， 公 司到 期 按时偿 付 了 11 只收 益凭 证 本金 443,000.00 万元 及相 应的利 息； 按时偿 付
了转融 资债 务本 金 5,000.00 万元 及相 应的 利息 ； 共 支 付 3 期 次级 债券 利息 计 34,533.73 万元 ， 支付
1 期公 司债 利息 9,779.02 万元。 公司 已发 行债 券及 其他债 务融 资工 具兑 付兑 息不存 在违 约情 况；
公司经 营稳 定， 盈利 情况 良好， 未发 现可 能导 致未 来出现 不能 按期 偿付 情况 的风险 。
十 一、 公 司报 告期内 的银 行授信 情况
截 止报 告期 末， 公司 共取得 银行 授 信 476 亿 元， 已 使用 银行 授信 额度 27.4 亿 元。 报告 期内 ，
公司未 发生 逾期 偿付 本息 的情况 。
十 二、 公 司报 告期内 执行 公司债 券募 集说明 书相 关约定 或承 诺的情 况
公司在 14 东兴 债 募 集 说明书 中承 诺 ： 在 本次 债 券成功 发行 后 ， 公 司将 在 债券存 续期 间提 高任
意盈余 公积 金的 比例 和一 般风险 准备 金的 比例 ，其 中任意 盈余 公积 金提 高至 按税后 利 润 5%的比
例提取 ， 一般 风险 准备 金 提高至 按税 后利 润 11% 的 比例提 取 。 本 公司 已按 上 述承诺 提取 了相 应比
例的任 意盈 余公 积金 与一 般风险 准备 金。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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十 三、 公 司发 生重大 事项 及对公 司经 营情况 和偿 债能力 的影 响
2016 年 4 月 1 日， 联 合信用 评级 有限 公司 将公 司主体 信用 等级 维持 ”AAA ” ，评 级展 望为 ，
公司债 ”14 东 兴债 ”与 ”16 东 兴债 ”的 债项 等级 为 ”AAA ” ，此 次主 体评 级维持 ”AAA ” ， 代表
公司偿 还债 务的 能力 极强 ，基本 不受 不利 经济 环境 的影响 ，违 约风 险极 低。
2016 年上 半年 ， 本 公 司通过 发行 债券 、 收 益凭 证 等各种 融资 方式 累计 新增 负债融 资 55.5 亿元，
占上年 末净 资产 的 40.82% 。 公司 负债 规模 增加 主要 由于公 司资 本中 介业 务发 展迅速 ， 资 金需 求 大
幅增加 ，为 满足 业务 发展 ，公司 新增 了大 量债 务融 资。公 司负 债率 处于 合理 水平内 ，新 增负 债未
对公司 偿 债 能力 造成 实质 不利影 响。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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第十节 财务报 告
一、 审计 报告
□适用 √ 不适 用
二、 财 务报 表
合并资产负债表
2016 年 6 月 30 日
编制单 位: 东 兴证 券股 份 有限公 司
单位: 元
币种: 人民 币
项目 附注 期末余额 期初余额
资产：
货币资金 七、1 13,619,536,618.60 12,738,174,036.04
其中：客 户存款
9,703,908,421.68 10,594,359,691.46
结算备付 金 七、2 5,124,210,565.24 5,922,863,756.41
其中：客 户备付 金
4,448,688,146.88 5,122,715,033.62
拆出资金
融出资金 七、3 8,741,303,627.83 12,948,827,474.95
以公允价 值计量 且其变 动计 入
当期损益 的金融 资产
七、4
5,438,909,057.63 7,959,656,364.46
衍生金融 资产 七、5 41,269,528.66 886,839.00
买入返售 金融资 产 七、6 8,643,893,519.70 6,386,896,155.46
应收款项 七、7 239,153,034.04 96,887,613.08
应收利息 七、8 659,209,863.50 450,529,125.85
存出保证 金 七、9 709,625,721.27 725,335,027.14
可供出售 金融资 产 七、10 25,660,630,263.83 25,217,486,026.33
持有至到 期投资
长期股权 投资
投资性房 地产
固定资产 七、11 252,036,379.20 244,857,952.17
在建工程
无形资产 七、12 23,069,140.27 24,393,722.16
商誉 七、13 20,000,000.00 20,000,000.00
递延所得 税资产 七、14 472,637,494.75 448,918,715.92
其他资产 七、15 11,219,531.31 10,865,583.37
资产总计
69,656,704,345.83 73,196,578,392.34
负债：
短期借款 七、17 3,017,722,034.00 4,017,722,034.00
应付短期 融资款 七、18
2,930,000,000.00
拆入资金 七、19 150,000,000.00 1,350,000,000.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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项目 附注 期末余额 期初余额
以公允价 值计量 且其变 动计 入
当期损益 的金融 负债
衍生金融 负债 七、5 1,534,386.00 2,177,885.93
卖出回购 金融资 产款 七、20 13,723,240,955.98 15,750,389,225.53
代理买卖 证券款 七、21 14,409,539,164.15 16,020,750,112.86
代理承销 证券款
应付职工 薪酬 七、22 907,057,241.78 1,327,626,829.61
应交税费 七、23 81,605,009.43 204,693,648.62
应付款项 七、24 338,282,380.80 296,708,512.08
应付利息 七、25 336,722,193.58 627,378,929.85
预计负债 七、26
15,302,716.00
长期借款
应付债券 七、27 16,200,000,000.00 12,200,000,000.00
递延所得 税负债 七、14 44,887,819.95 142,122,641.04
其他负债 七、28 7,378,305,457.69 4,716,706,212.49
负债合计
56,588,896,643.36 59,601,578,748.01
所 有 者 权益 （ 或股 东 权益 ）：
实收资本 （或股 本） 七、29 2,504,000,000.00 2,504,000,000.00
资本公积 七、30 5,299,314,297.58 5,304,070,300.00
减：库存 股
其他综合 收益 七、31 -206,757,490.22 457,117,047.88
盈余公积 七、32 739,148,079.47
739,148,079.47
一般风险 准备 七、33 1,271,958,392.98 1,271,958,392.98
未分配利 润 七、34 3,449,938,931.27 3,315,522,397.61
外币报表 折算差 额
归属于母 公司所 有者权 益（ 或
股东权益 ）合计
13,057,602,211.08 13,591,816,217.94
少数股东 权益
10,205,491.39 3,183,426.39
所 有 者 权益 （ 或股 东 权益 ）
合计
13,067,807,702.47 13,594,999,644.33
负 债 和 所有 者 权益 （ 或股 东
权 益 ） 总计
69,656,704,345.83 73,196,578,392.34
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁
母公司资产负债表
2016 年 6 月 30 日
编制单 位: 东 兴证 券股 份有 限公司
单位: 元
币种: 人民 币
项目 附注 期末余额 期初余额
资产：
货币资金
12,091,770,991.60 12,196,582,615.61 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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项目 附注 期末余额 期初余额
其中：客 户存款
8,833,836,378.07 10,116,881,723.59
结算备付 金
5,261,776,206.72 5,914,085,883.55
其中：客 户备付 金
4,632,693,517.81 5,149,795,554.82
拆出资金
融出资金
8,724,293,745.89 12,948,827,474.95
以公允价 值计量 且其变 动计 入
当期损益 的金融 资产
2,516,322,278.00 5,758,336,431.34
衍生金融 资产
41,265,148.66
买入返售 金融资 产
7,447,336,258.03 5,939,414,805.46
应收款项
186,433,028.87 73,129,119.69
应收利息
598,629,059.38 448,429,262.68
存出保证 金
130,949,147.45 198,275,518.92
可供出售 金融资 产
19,579,898,707.84 18,774,471,265.61
持有至到 期投资
长期股权 投资 十九、 4、（ 1 ） 1,090,576,789.47 738,306,355.56
投资性房 地产
固定资产
243,960,040.82 239,927,507.76
在建工程
无形资产
19,934,983.24 21,839,731.36
商誉
递延所得 税资产
294,368,745.88 343,491,200.07
其他资产
11,167,904.08 10,836,635.36
资产总计
58,238,683,035.93 63,605,953,807.92
负债：
短期借款
应付短期 融资款
2,930,000,000.00
拆入资金
150,000,000.00 1,350,000,000.00
以公允价 值计量 且其变 动计 入
当期损益 的金融 负债
衍生金融 负债
1,533,810.00 1,574,345.93
卖出回购 金融资 产款
13,704,242,555.98 15,750,389,225.53
代理买卖 证券款
13,506,031,075.93 15,369,540,721.29
代理承销 证券款
应付职工 薪酬
855,565,707.35 1,265,639,355.91
应交税费
81,512,835.81 272,168,975.25
应付款项
280,919,254.47 272,567,882.35
应付利息
332,186,645.91 618,040,503.38
预计负债
15,302,716.00
长期借款
应付债券
16,200,000,000.00 12,200,000,000.00
递延所得 税负债
41,074,284.39 139,525,707.51
其他负债
2,483,355.00 2,483,355.00
负债合计
45,155,549,524.84 50,187,232,788.15
所 有 者 权益 （ 或股 东 权益 ）：
实收资本 （或股 本）
2,504,000,000.00 2,504,000,000.00
资本公积
5,298,520,000.00 5,298,520,000.00
减：库存 股
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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项目 附注 期末余额 期初余额
其他综合 收益
-169,065,441.99 329,648,607.49
盈余公积
739,148,079.47 739,148,079.47
一般风险 准备
1,271,958,392.98 1,271,958,392.98
未分配利 润
3,438,572,480.63 3,275,445,939.83
外币报表 折算差 额
所 有者 权 益（ 或 股东 权益 ）
合计
13,083,133,511.09 13,418,721,019.77
负 债 和 所有 者 权益 （ 或 股东权 益 ）
总计
58,238,683,035.93 63,605,953,807.92
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁
合并利润表
2016 年 1—6 月
单位: 元
币种: 人民 币
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
一 、 营 业收 入
1,643,803,403.51 3,322,949,522.22
手续费及 佣金净 收入 七、35 1,101,852,978.46 1,797,056,455.01
其中：经 纪业务 手续费 净收 入
545,803,750.30 1,438,040,444.91
投资银行 业务手 续费净 收入
423,428,786.97 223,729,431.16
资产管理 业务手 续费净 收入
110,338,088.28 130,777,952.14
利息净收 入 七、36 -390,075,239.20 53,587,272.72
投资收益 （损失 以 ”- ” 号填列 ） 七、37 907,103,070.05 1,381,788,405.66
其中：对 联营企 业和合 营企 业的投资 收益
公允价值 变动收 益（损 失以 ”- ” 号填 列） 七、38 23,782,194.34 89,337,597.58
汇兑收益 （损失 以 ”- ” 号填列 ）
238,624.78 -8,802.76
其他业务 收入 七、39 901,775.08 1,188,594.01
二 、 营 业支 出
699,738,980.12 1,405,444,147.29
营业税金 及附加 七、40 66,763,645.69 194,689,794.72
业务及管 理费 七、41 638,522,632.78 1,137,394,749.75
资产减值 损失 七、42 -5,547,298.35 73,359,602.82
其他业务 成本
三 、 营 业利 润 （亏 损 以”-” 号填列）
944,064,423.39 1,917,505,374.93
加：营业 外收入 七、43 5,048,464.68 812,672.53
减：营业 外支出 七、44 526,015.09 518,643.07
四 、 利 润总 额 （亏 损 总额 以”-” 号填 列 ）
948,586,872.98 1,917,799,404.39
减：所得 税费用 七、45 187,373,873.69 403,000,202.44
五 、 净 利润 （ 净亏 损 以” －”号填列）
761,212,999.29 1,514,799,201.95
其中： 归属 于母公 司所有 者（或股 东）的
净利润
760,416,533.66 1,514,375,964.78
少数股东 损益
796,465.63 423,237.17
六 、 其 他综 合 收益 的 税后 净额 七、46 -663,757,673.41 -67,345,847.86 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
51 / 160
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
归属母公 司所有 者的其 他综 合收益的 税后
净额
-663,874,538.10 -67,343,027.03
（一） 以后不 能重分 分类进 损益的其 他综合
收益
1. 重新计量设 定受益 计划净 负债或净 资产
的变动
2. 权益法下在 被投资 单位不 能重分类 进损
益的其他 综合收 益中享 有的 份额
（二） 以后将 重分类 进损益 的其他综 合收益
-663,874,538.10 -67,343,027.03
1. 权益法下在 被投资 单位以 后将重分 类进
损益的其 他综合 收益中 享有 的份额
2. 可供出售金 融资产 公允价 值变动损 益
-666,510,004.15 -67,336,445.11
3. 持有至到期 投资重 分类为 可供出售 金融
资产损益
4. 现金流量套 期损益 的有效 部分
5. 外币财务报 表折算 差额
2,635,466.05 -6,581.92
6. 其他
归属于少 数股东 的其他 综合 收益的税 后净
额
116,864.69 -2,820.83
七 、 综 合收 益 总额
97,455,325.88 1,447,453,354.09
归属于母 公司所 有者的 综合 收益总额
96,541,995.56 1,447,032,937.75
归属于少 数股东 的综合 收益 总额
913,330.32 420,416.34
八 、 每 股收 益 ： 七、47
（一）基 本每股 收益( 元/ 股)
0.30 0.65
（二）稀 释每股 收益( 元/ 股)
0.30 0.65
本期发生 同一控 制下企 业合 并的， 被合 并方在 合并前 实 现的净利 润为： -18,239.98 元, 上期被合 并方实
现的净利 润为： 1,410,775.58 元。
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁
母公司利润表
2016 年 1—6 月
单位: 元
币种: 人民 币
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
一 、 营 业收 入
1,632,141,356.06 2,919,303,047.34
手续费及 佣金净 收入 十九、4 、
（2 ）
1,204,333,796.20 1,747,433,539.78
其中：经 纪业务 手续费 净收 入
532,682,232.85 1,423,738,618.63
投资银行 业务手 续费净 收入
418,246,820.66 172,726,320.16
资产管理 业务手 续费净 收入
236,933,930.08 147,882,101.22
利息净收 入 十九、4 、
（3 ）
-118,192,280.77 292,164,556.70 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
52 / 160
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
投资收益 （损失 以”－ ”号 填列） 十九、4 、
（4 ）
497,827,137.68 729,463,400.61
其中：对 联营企 业和合 营企 业的投资 收益
公允价值 变动收 益（损 失以 ”－”号 填列 ） 十九、4 、
（5 ）
47,158,154.65 149,226,846.45
汇兑收益 （损失 以”－ ”号 填列）
254,232.19 -8,802.76
其他业务 收入 十九、4 、
（6 ）
760,316.11 1,023,506.56
二 、 营 业支 出
645,030,661.57 1,349,462,401.26
营业税金 及附加
65,866,085.70 168,675,618.36
业务及管 理费
582,890,581.01 1,106,776,680.08
资产减值 损失 十九、4 、
（7 ）
-3,726,005.14 74,010,102.82
其他业务 成本
三 、 营 业利 润 （亏 损 以” －” 号 填列 ）
987,110,694.49 1,569,840,646.08
加：营业 外收入
4,159,349.37 799,208.12
减：营业 外支出
525,933.73 518,477.87
四 、 利 润总 额 （亏 损 总额 以” － ” 号填 列 ）
990,744,110.13 1,570,121,376.33
减：所得 税费用
201,617,569.33 344,204,936.86
五 、 净 利润 （ 净亏 损 以” －” 号 填列 ）
789,126,540.80 1,225,916,439.47
六 、 其 他综 合 收益 的 税后 净额
-498,714,049.48 170,903,210.12
（一） 以后不 能重分 类进损 益的其他 综合收
益
1. 重新计量设 定受益 计划净 负债或净 资产
的变动
2. 权益法下在 被投资 单位不 能重分类 进损
益的其他 综合收 益中享 有的 份额
（二） 以后将 重分类 进损益 的其他综 合收益
-498,714,049.48 170,903,210.12
1. 可供出售金 融资产 公允价 值变动损 益
-498,714,049.48 170,903,210.12
七 、 综 合收 益 总额
290,412,491.32 1,396,819,649.59
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁
合并现金流量表
2016 年 1—6 月
单位： 元
币种 ：人 民币
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
一 、 经 营活 动 产生 的 现金 流量 ：
处置以公 允价值 计量且 变动 计入当期
损益的金 融资产 净增加
2,649,060,450.79
收取利息 、手续 费及佣 金的 现金
1,953,366,310.93 2,924,254,194.70
拆入资金 净增加 额
1,130,000,000.00
回购业务 资金净 增加额
4,494,875,154.84 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
53 / 160
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
融出资金 净减少 额
4,228,667,183.04
代理买卖 证券收 到的现 金净 额
16,075,847,501.97
收到其他 与经营 活动有 关的 现金 七、48 2,771,600,297.82 657,058,165.09
经营活动 现金流 入小计
11,602,694,242.58 25,282,035,016.60
融出资金 净增加 额
14,762,837,188.97
代理买卖 证券支 付的现 金净 额
1,611,210,948.71
购置以公 允价值 计量且 其变 动计入当
期损益的 金融资 产净减 少额
3,162,071,610.71
拆入资金 净减少 额
1,200,000,000.00
回购业务 资金净 减少额
4,298,606,587.86
支付利息 、手续 费及佣 金的 现金
732,759,084.27 771,120,522.07
支付给职 工以及 为职工 支付 的现金
825,812,629.52 499,176,750.19
支付的各 项税费
419,925,785.98 579,346,280.51
支付其他 与经营 活动有 关的 现金 七、48 280,276,666.92 668,304,569.55
经营活动 现金流 出小计
9,368,591,703.26 20,442,856,922.00
经营活动 产生的 现金流 量净 额 七、48 2,234,102,539.32 4,839,178,094.60
二 、 投 资活 动 产生 的 现金 流量 ：
收回投资 收到的 现金
取得投资 收益收 到的现 金
610,308,841.56 1,083,457,417.64
处置子公 司及其 他营业 单位 收到的现
金净额
收到其他 与投资 活动有 关的 现金 七、48 10,759.12 36,864.25
投资活动 现金流 入小计
610,319,600.68 1,083,494,281.89
投资支付 的现金
1,337,961,867.79 4,795,107,465.60
购建固定 资产、 无形资 产和 其他长期
资产支付 的现金
36,862,104.54 19,213,817.42
取得子公 司及其 他营业 单位 支付的现
金净额
支付其他 与投资 活动有 关的 现金
投资活动 现金流 出小计
1,374,823,972.33 4,814,321,283.02
投资活动 产生的 现金流 量净 额
-764,504,371.65 -3,730,827,001.13
三 、 筹 资活 动 产生 的 现金 流量 ：
吸收投资 收到的 现金
4,473,770,000.00
其中：子 公司吸 收少数 股东 投资收到
的现金
取得借款 收到的 现金
1,100,000,000.00
发行债券 收到的 现金
5,500,000,000.00 18,800,000,000.00
收到其他 与筹资 活动有 关的 现金
筹资活动 现金流 入小计
5,500,000,000.00 24,373,770,000.00
偿还债务 支付的 现金
5,430,000,000.00 4,409,430,000.00
分配股利 、利润 或偿付 利息 支付的现
金
1,459,879,731.79 684,098,809.98
其中： 子公 司支付 给少数 股 东的股利 、
利润
支付其他 与筹资 活动有 关的 现金
筹资活动 现金流 出小计
6,889,879,731.79 5,093,528,809.98
筹资活动 产生的 现金流 量净 额
-1,389,879,731.79 19,280,241,190.02 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
54 / 160
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
四 、 汇 率变 动 对现 金 及现 金等 价 物 的影
响
2,990,955.51 -18,205.51
五 、 现 金及 现 金等 价 物净 增加 额 七、49 82,709,391.39 20,388,574,077.98
加：期初 现金及 现金等 价物 余额 七、49 18,661,037,792.45 14,371,328,199.83
六 、 期 末现 金 及现 金 等价 物余 额 七、49 18,743,747,183.84 34,759,902,277.81
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁
母公司现金流量表
2016 年 1—6 月
单位: 元
币种: 人民 币
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
一 、 经 营活 动 产生 的 现金 流量 ：
处置以公允价值计量且变动计
入当期损 益的金 融资产 净增 加
3,288,826,773.73
收取利息 、 手 续费及 佣金的 现金
1,936,855,469.05 2,950,032,204.87
拆入资金 净增加 额
1,130,000,000.00
回购业务 资金净 增加额
4,376,684,154.84
融出资金 净减少 额
4,245,762,541.77
代理买卖 证券收 到的现 金净 额
16,199,749,451.39
收到其他与经营活动有关的现
金
159,234,251.68 1,785,685.23
经营活动 现金流 入小计
9,630,679,036.23 24,658,251,496.33
融出资金 净增加 额
14,762,837,188.97
代理买卖 证券支 付的现 金净 额
1,863,509,645.36
投资以公允价值计量且其变动
计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 净 减 少
额
2,496,113,407.23
拆入资金 净减少 额
1,200,000,000.00
回购业务 资金净 减少额
3,570,435,846.19
支付利息 、 手 续费及 佣金的 现金
499,907,089.74 765,352,722.39
支付给职工以及为职工支付的
现金
783,645,203.19 470,279,310.53
支付的各 项税费
405,601,296.63 500,718,892.84
支付其他与经营活动有关的现
金
278,427,087.48 470,313,887.15
经营活动 现金流 出小计
8,601,526,168.59 19,465,615,409.11
经营活动产生的现金流量
净额
1,029,152,867.64 5,192,636,087.22
二 、 投 资活 动 产生 的 现金 流量 ：
收回投资 收到的 现金
取得投资 收益收 到的现 金
347,897,333.18 442,701,702.14
收到其他与投资活动有关的现
金
11,368.64 37,029.45
投资活动 现金流 入小计
347,908,701.82 442,738,731.59 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
55 / 160
项目 附注 本 期 发 生额 上 期 发 生额
投资支付 的现金
1,822,649,942.11 3,810,171,161.04
购建固定 资产 、 无形 资产和 其他
长期资产 支付的 现金
32,664,794.01 16,360,050.62
支付其他与投资活动有关的现
金
投资活动 现金流 出小计
1,855,314,736.12 3,826,531,211.66
投资活动产生的现金流量
净额
-1,507,406,034.30 -3,383,792,480.07
三 、 筹 资活 动 产生 的 现金 流量 ：
吸收投资 收到的 现金
4,473,770,000.00
取得借款 收到的 现金
发行债券 收到的 现金
5,500,000,000.00 18,800,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现
金
筹资活动 现金流 入小计
5,500,000,000.00 23,273,770,000.00
偿还债务 支付的 现金
4,430,000,000.00 3,909,430,000.00
分配股利 、 利 润或偿 付利息 支付
的现金
1,349,122,366.37 533,527,559.98
支付其他与筹资活动有关的现
金
筹资活动 现金流 出小计
5,779,122,366.37 4,442,957,559.98
筹资活动产生的现金流量
净额
-279,122,366.37 18,830,812,440.02
四 、 汇 率 变动 对 现金 及 现金等 价 物
的影响
254,232.19 -8,802.76
五 、 现 金及 现 金等 价 物净 增加 额
-757,121,300.84 20,639,647,244.41
加： 期 初现金 及现金 等价物 余额
18,110,668,499.16 13,127,957,713.32
六 、 期 末现 金 及现 金 等价 物余 额
17,353,547,198.32 33,767,604,957.73
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ：郝洁 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
56 / 160
合并所有者权益变动 表
2016 年 1—6 月
单位: 元
币种: 人民 币
项目
本期
归属于母 公司所 有者权 益
少数股东 权益 所有者权 益合计
股本 资本公积
减：库存
股
其他综合 收益 盈余公积 一般风险 准备 未分配利 润
一、上年 期末余 额 2,504,000,000.00 5,298,520,000.00
456,760,636.05 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,314,627,748.04 268,557.23 13,585,283,413.77
加：会计 政策变 更
前期差错 更正
同一控制 下企业 合并
5,550,300.00
356,411.83
894,649.57 2,914,869.16 9,716,230.56
其他
二、本年 期初余 额 2,504,000,000.00 5,304,070,300.00
457,117,047.88 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,315,522,397.61 3,183,426.39 13,594,999,644.33
三、 本期 增减变 动金额 （减少 以 ”
－” 号填 列）
-4,756,002.42
-663,874,538.10
134,416,533.66 7,022,065.00 -527,191,941.86
（一）综 合收益 总额
-663,874,538.10
760,416,533.66 913,330.32 97,455,325.88
（二）所 有者投 入和减 少资本
-4,756,002.42
6,108,734.68 1,352,732.26
1 ．股 东投入 的普通 股
2 ． 其 他 权 益工 具 持 有 者 投入 资
本
3 ． 股 份 支 付计 入 所 有 者 权益 的
金额
4 ．其 他
-4,756,002.42
6,108,734.68 1,352,732.26
（三）利 润分配
-626,000,000.00
-626,000,000.00
1 ．提 取盈余 公积
2 ．提 取一般 风险准 备
3 ．对 所有者 （或股 东）的 分配
-626,000,000.00
-626,000,000.00
4 ．其 他
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
57 / 160
（四）所 有者权 益内部 结转
1 ． 资 本公积 转增资 本 （ 或股本 ）
2 ． 盈 余公积 转增资 本 （ 或股本 ）
3 ．盈 余公积 弥补亏 损
4 ．其 他
（五）专 项储备
1 ．本 期提取
2 ．本 期使用
（六）其 他
四、本期 期末余 额 2,504,000,000.00 5,299,314,297.58
-206,757,490.22 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,449,938,931.27 10,205,491.39 13,067,807,702.47
项目
上期
归属于母 公司所 有者权 益
少数股东 权
益
所有者权 益合计
股本 资本公积
减： 库存
股
其他综合 收益 盈余公积 一般风险 准备 未分配利 润
一、上年 期末余 额 2,004,000,000.00 1,324,750,000.00
423,897,335.02 394,995,164.76 789,990,329.52 2,497,455,807.81 224,416.90 7,435,313,054.01
加：会计 政策变 更
5,550,300.00
-35,200.95
1,136,146.87 2,850,533.97 9,501,779.89
前期差错 更正
同一控制 下企业 合并
其他
二、本年 期初余 额 2,004,000,000.00 1,330,300,300.00
423,862,134.07 394,995,164.76 789,990,329.52 2,498,591,954.68 3,074,950.87 7,444,814,833.90
三、 本期增 减变动 金额 （减 少
以” －” 号填列 ）
500,000,000.00 3,973,770,000.00
-67,336,445.11
1,112,748,421.87 4.50 5,519,181,981.26
（一）综 合收益 总额
-67,336,445.11
1,513,388,421.87 4.50 1,446,051,981.26
（二） 所有者 投入和 减少资 本 500,000,000.00 3,973,770,000.00
4,473,770,000.00
1 ．股 东投入 的普通 股 500,000,000.00 3,973,770,000.00
4,473,770,000.00
2 ．其 他权益 工具持 有者投 入
资本
3 ．股 份支付 计入所 有者权 益
的金额
4 ．其 他
（三）利 润分配
-400,640,000.00
-400,640,000.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
58 / 160
1 ．提 取盈余 公积
2 ．提 取一般 风险准 备
3 ．对 所有者 （或股 东）的 分
配
-400,640,000.00
-400,640,000.00
4 ．其 他
（四）所 有者权 益内部 结转
1 ．资 本公积 转增资 本（或 股
本）
2 ．盈 余公积 转增资 本（或 股
本）
3 ．盈 余公积 弥补亏 损
4 ．其 他
（五）专 项储备
1 ．本 期提取
2 ．本 期使用
（六）其 他
四、本期 期末余 额 2,504,000,000.00 5,304,070,300.00
356,525,688.96 394,995,164.76 789,990,329.52 3,611,340,376.55 3,074,955.37 12,963,996,815.16
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ： 郝洁
母公司所有者权益变 动表
2016 年 1—6 月
单位: 元
币种: 人民 币
项目
本期
股本 资本公积 减：库存 股 其他综合 收益 盈余公积 一般风险 准备 未分配利 润 所有者权 益合计
一、上年 期末余 额 2,504,000,000.00 5,298,520,000.00
329,648,607.49 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,275,445,939.83 13,418,721,019.77
加：会计 政策变 更
前期差错 更正
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
59 / 160
其他
二、本年 期初余 额 2,504,000,000.00 5,298,520,000.00
329,648,607.49 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,275,445,939.83 13,418,721,019.77
三、 本 期 增 减变动 金额 （减少 以 ”
－” 号填 列）
-498,714,049.48
163,126,540.80 -335,587,508.68
（一）综 合收益 总额
-498,714,049.48
789,126,540.80 290,412,491.32
（二 ）所 有者投 入和减 少资本
1 ．股 东投入 的普通 股
2 ．其 他权益 工具持 有者投 入资
本
3 ．股 份支付 计入所 有者权 益的
金额
4 ．其 他
（三 ）利 润分配
-626,000,000.00 -626,000,000.00
1 ．提 取盈余 公积
2 ．对 所有者 （或股 东）的 分配
-626,000,000.00 -626,000,000.00
3 ．其 他
（四 ）所 有者权 益内部 结转
1 ． 资本 公积转 增资本 （或股 本）
2 ． 盈余 公积转 增资本 （或股 本）
3 ．盈 余公积 弥补亏 损
4 ．其 他
（五 ）专项 储备
1 ．本 期提取
2 ．本 期使用
（六）其 他
四、本期 期末余 额 2,504,000,000.00 5,298,520,000.00
-169,065,441.99 739,148,079.47 1,271,958,392.98 3,438,572,480.63 13,083,133,511.09
项目
上期
股本 资本公积 减：库存 股 其他综合 收益 盈余公积 一般风险 准备 未分配利 润 所有者权 益合计
一、上年 期末余 额 2,004,000,000.00 1,324,750,000.00
195,676,690.45 394,995,164.76 789,990,329.52 2,207,854,153.28 6,917,266,338.01 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
60 / 160
加：会计 政策变 更
前期差错 更正
其他
二、本年 期初余 额 2,004,000,000.00 1,324,750,000.00
195,676,690.45 394,995,164.76 789,990,329.52 2,207,854,153.28 6,917,266,338.01
三、 本期 增减变 动金额 （减少 以 ” － ”
号填列）
500,000,000.00 3,973,770,000.00
170,903,210.12
825,276,439.47 5,469,949,649.59
（一）综 合收益 总额
170,903,210.12
1,225,916,439.47 1,396,819,649.59
（二）所 有者投 入和减 少资本 500,000,000.00 3,973,770,000.00
4,473,770,000.00
1 ．股 东投入 的普通 股 500,000,000.00 3,973,770,000.00
4,473,770,000.00
2 ．其 他权益 工具持 有者投 入资本
3 ． 股 份支付 计入所 有者权 益的金 额
4 ．其 他
（三）利 润分配
-400,640,000.00 -400,640,000.00
1 ．提 取盈余 公积
2 ．对 所有者 （或股 东）的 分配
-400,640,000.00 -400,640,000.00
3 ．其 他
（四）所 有者权 益内部 结转
1 ．资 本公积 转增资 本（或 股本）
2 ．盈 余公积 转增资 本（或 股本）
3 ．盈 余公积 弥补亏 损
4 ．其 他
（五 ）专项 储备
1 ．本 期提取
2 ．本 期使用
（六）其 他
四、本期 期末余 额 2,504,000,000.00 5,298,520,000.00
366,579,900.57 394,995,164.76 789,990,329.52 3,033,130,592.75 12,387,215,987.60
法定代 表人 ： 魏 庆华
主管 会计 工作 负责 人 ： 魏庆 华 会 计机 构负 责人 ： 郝洁
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三、 公 司基 本情况
1. 公司概况
东兴证 券股 份有 限公 司 （ 以下简 称 ： 本 公司 或公 司 ） 由 中国 东方 资产 管理 公 司、 中国 铝业 股份
有限公 司、 上海 大盛 资产 有限公 司（2014 年 上海 国 盛集团 资产 有限 公司 经吸 收合并 承继 该出 资 ）
发起设 立。
本公司 根 据 2007 年 2 月 25 日中 国证 券监 督管 理委 员会 （ 以下 简称 ” 中国 证监 会 ” ） 《关 于同 意
东兴证 券股 份有 限公 司筹 建方案 的批 复》 （ 证监 机构 字[2007]53 号） 、 财 政部 2007 年 3 月 6 日 《 财
政部关 于中 国东 方资 产管 理公司 发起 设立 东兴 证券 股份有 限公 司有 关问 题的 批复 》 （ 财金[2007]14
号）、 中国 银行 业监 督管 理委员 会 2007 年 4 月 3 日 《中国 银监 会关 于中 国东 方资产 管理 公司 发起
设立东 兴证 券股 份有 限公 司的批 复》 （银 监复[2007]148 号 ）和 中国 证监 会 2008 年 5 月 12 日 《关
于核准 东兴 证券 股份 有限 公司开 业的 批复 》（ 证监 许可[2008]665 号） 等 文件 批准， 于 2008 年 5
月 28 日领 取了 由中 华人 民 共和国 国家 工商 行政 管理 总局核 发的 《企 业法 人营 业执照 》。
经 中国 证监 会 2015 年 1 月 30 日印 发的 《 关于 核准 东兴证 券股 份有 限公 司首 次公开 发行 股票 的
批复》 （证 监许 可[2015]191 号文 ）批 准， 本公 司于 2015 年 2 月 13 日向 社会 公 众 公开 发行 人民 币
普通股 （A 股）500,000,000 股 ， 每 股面 值 1 元 ， 发 行 后注册 资本 为人 民 币 2,504,000,000.00 元 ， 公
司于 2015 年 2 月 26 日在 上海证 券交 易所 挂牌 交易 。
截至 2016 年 6 月 30 日， 本公司 股本 总 额 2,504,000,000.00 元， 注册 资本 为人 民币
2,504,000,000.00 元， 统一 社会信 用代 码 为 91110000710935441G ， 注册 地址 ： 北京市 西城 区金 融大
街 5 号( 新盛 大厦)12 、15 层。本 公司 及子 公司 经营 范围： 证券 经纪 ，证 券投 资咨 询， 与证 券交 易、
证券投 资活 动有 关的 财务 顾问 ， 证 券承 销与 保荐 ， 证券自 营 ， 证 券资 产管 理 ， 融 资融 券 ， 证 券投 资
基金销 售， 公开 募集 证券 投资基 金管 理业 务， 为期 货公司 提供 中间 介绍 业务 ，代销 金融 产品 业务 ，
直接投 资业 务， 创新 投资 业务， 期货 经纪 业务 以及 中国证 监会 批准 的其 他业 务。
截至 2016 年 6 月 30 日， 本公司 已设 立分 公 司 8 家 ， 证券 营业 部 63 家， 本公 司 2016 年 度纳 入
合并范 围的 子公 司 共 30 户 （其中 包括 法人 主 体 12 户 ，结构 化主 体 18 户） 。
本财务 报表 已 经 本公 司董 事会 于 2016 年 8 月 29 日 决议批 准报 出。
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2. 合并财务报表范围
合并财 务报 表的 合并 范围 以控制 为基 础予 以确 定。 控制是 指 本 公司 拥有 对被 投资方 的权 力， 通
过参与 被投 资方 的相 关活 动而享 有可 变回 报， 并且 有能力 运用 对被 投资 方的 权力影 响该 回报 金额 。
合并范 围包 括本 公司 及全 部子公 司。 子公 司， 是指 被本公 司控 制的 主体 。
一旦相 关事 实和 情况 的变 化导致 上述 控制 定义 涉及 的相关 要素 发生 了变 化， 本 公司将 进行 重新 评 估 。
四、 财 务报 表的编 制基 础
1. 编制基础
本公司 财务 报表 以持 续经 营为编 制基 础。 根据 实际 发生的 交易 和事 项， 按照 财政部 发布 的 《 企
业会计 准则 —— 基本 准则 》 （财 政部 令第 33 号发 布 、 财政 部令 第 76 号 修订 ） 、 于 2006 年 2 月 15
日及其 后颁 布和 修订 的 41 项具体 会计 准则 、企 业会 计准则 应用 指南 、企 业会 计准则 解释 及其 他相
关规定 （ 以下 合称 ” 企 业会 计准则 ” ） 、 《 证券 公司 财 务报表 格式 和附 注 》 （财 会[2013]26 号 ） 、 《 证
券公司 年度 报告 内容 与格 式准则 》 （证 监会 公告[2013]41 号） 以及 中国 证券 监 督管理 委员 会 《 公开
发行证 券的 公司 信息 披露 编报规 则 第 15 号—— 财 务 报告的 一般 规定 》 （2014 年修订 ） 的 披露 规定
编制。
根据企 业会 计准 则的 相关 规定， 本公 司会 计核 算以 权责发 生制 为基 础。 除某 些金融 工具 外， 本
财务报 表均 以历 史成 本为 计量基 础。 资产 如果 发生 减值， 则按 照相 关规 定计 提相应 的减 值准 备。
2. 持续经营
本公司 有近 期获 利经 营的 历史且 有财 务资 源支 持， 认为以 持续 经营 为基 础编 制财务 报表 是合 理
的。
五、 重 要会 计政策 及 会 计估计
具体会 计政 策和 会计 估计 提示：
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1. 遵循企业会计准则的 声明
本公司 编制 的财 务报 表符 合企业 会计 准则 的要 求， 真实、 完整 地反 映了 本公 司及子 公 司 2016
年 6 月 30 日的 财务 状况 及 2016 年 1-6 月 的经 营成 果和现 金流 量等 有关 信息 。 此外， 本公 司的财 务
报表在 所有 重大 方面 符合 中国证 券监 督管 理委 员 会 2014 年修 订的 《公 开发 行 证券的 公司 信息 披露
编报规 则 第 15 号－ 财务 报 告的一 般规 定》 有关 财务 报表及 其附 注的 披露 要求 。
2. 会计期间
本公司 会计 年度 自公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。 本报 告期 为 2016 年 1 月 1 日至 2016 年
6 月 30 日。
3. 营业周期
本公司 为金 融企 业， 不具 有明显 可识 别的 营业 周期 。
4. 记账本位币
本公司 的记 账本 位币 为人 民币。
5. 同一控制下和非同一 控制 下企业合并的会计处 理方 法
企业合 并， 是指 将两 个或 两个以 上单 独的 企业 合并 形成一 个报 告主 体的 交易 或事项 。 企 业合 并
分为同 一控 制下 企业 合并 和非同 一控 制下 企业 合并 。
（1 ） 同一 控制 下企 业合 并
参与合 并的 企业 在合 并前 后均受 同一 方或 相同 的多 方最终 控制 ， 且 该控 制并 非暂时 性的 ， 为 同
一控制 下的 企业 合并 。 同 一控制 下的 企业 合并 ， 在 合并日 取得 对其 他参 与合 并企业 控制 权的 一方 为
合并方 ， 参与 合并的 其他 企 业为被 合并 方 。 合并 日 ， 是 指合并 方实 际取 得对 被合 并方控 制权 的日 期 。
合并方 取得 的资 产和 负债 均按合 并日 在被 合并 方的 账面价 值计 量。 合并 方取 得 的净资 产账 面价
值与支 付的 合并 对价 账面 价值 （或 发行 股份 面值 总 额） 的差 额 ， 调 整股 本溢 价； 股本 溢价 不足 以冲
减的， 调整 留存 收益 。
合并方 为进 行企 业合 并发 生的各 项直 接费 用， 于发 生时计 入当 期损 益。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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（2 ） 非同 一控 制下 企业 合 并
参与合 并的 企业 在合 并前 后不受 同一 方或 相同 的多 方最终 控制 的， 为非 同一 控 制下的 企业 合并 。
非同一 控制 下的 企业 合并 ， 在购 买日 取得 对其 他参 与合并 企业 控制 权的 一方 为购买 方， 参与 合并 的
其他企 业为 被购 买方 。购 买日， 是指 购买 方实 际取 得对被 购买 方控 制权 的日 期。
对于非 同一 控制 下的 企业 合并， 合并 成本 包含 购买 日 购买方 为取 得对 被购 买方 的控制 权而 付出
的资产 、 发生 或承担 的负 债 以及发 行的 权益 性证 券的 公允价 值 ， 为 企业合 并发 生 的审计 、 法律 服务、
评估咨 询等 中介 费用 以及 其他管 理费 用于 发生 时计 入当期 损益 。 购 买方 作为 合 并对 价 发行 的权 益性
证券或 债务 性证 券的 交易 费用， 计入 权益 性证 券或 债务性 证券 的初 始确 认金 额。
购买方 发生 的合 并成 本及 在合并 中取 得的 可辨 认净 资产按 购买 日的 公允 价值 计量。 合并 成本 大
于合并 中取 得的 被购 买方 于购买 日可 辨认 净资 产公 允价值 份额 的差 额， 确认 为商誉 。 合 并成 本小 于
合并中 取得 的被 购买 方可 辨认净 资产 公允 价值 份额 的， 首 先对 取得 的被 购买 方各项 可辨 认资 产、 负
债及或 有负 债的 公允 价值 以及合 并成 本的 计量 进行 复核， 复核 后合 并成 本仍 小 于合并 中取 得的 被购
买方可 辨认 净资 产公 允价 值份额 的， 其差 额计 入当 期损益 。
6. 合并财务报表的编制 方法
（1 ） 合并 财务 报表 范围 的 确定原 则
合并财 务报 表的 合并 范围 以控制 为基 础予 以确 定。 控制是 指本 公司 拥有 对被 投资方 的权 力， 通
过参与 被投 资方 的相 关活 动而享 有可 变回 报， 并且 有能力 运用 对被 投资 方的 权力影 响该 回报 金额 。
合并范 围包 括本 公司 及全 部子公 司。 子公 司， 是指 被本公 司控 制的 主体 。
一旦相 关事 实和 情况 的变 化导致 上述 控制 定义 涉及 的相关 要素 发生 了变 化， 本 公司将 进行 重新
评估。
（2 ） 合并 财务 报表 编制 的 方法
从取得 子公 司的 净资 产和 生产经 营决 策的 实际 控制 权之日 起， 本公 司开 始将 其纳入 合并 范围 ；
从丧失 实际 控制 权之 日起 停止纳 入合 并范 围。 对于 处置的 子公 司， 处置 日前 的经营 成果 和现 金流 量
已经适 当地 包括 在合 并利 润表和 合并 现金 流量 表中 ； 当期 处置 的子 公司 ， 不 调 整合并 资产 负债 表的
期初数 。 非 同一 控制 下企 业合并 增加 的子 公司 ， 其 购买日 后的 经营 成果 及现 金流量 已经 适当 地包 括
在合并 利润 表和 合并 现金 流量表 中， 且不 调整 合并 财务报 表的 期初 数和 对比 数。 同 一控 制下 企业 合
并增加 的子 公司 及吸 收合 并下的 被合 并方 ， 其 自合 并 当期期 初至 合并 日的 经营 成果和 现金 流量 已经
适当地 包括 在合 并利 润表 和合并 现金 流量 表中 ，并 且同时 调整 合并 财务 报表 的对比 数。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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在编制 合并 财务 报表 时， 子公司 与本 公司 采用 的会 计政策 或会 计期 间不 一致 的， 按 照本 公司 的
会计政 策和 会计 期间 对子 公司财 务报 表进 行必 要的 调整。 对于 非同 一控 制下 企 业合并 取得 的子 公司 ，
以购买 日可 辨认 净资 产公 允价值 为基 础对 其财 务报 表进行 调整 。
财务报 表合 并范 围内 所有 重大往 来余 额、 交易 及未 实现利 润在 合并 财务 报表 编制时 予以 抵销 。
子公司 的股 东权 益及 当期 净损益 中不 属于 本公 司所 拥有的 部分 分别 作为 少数 股东权 益及 少数
股东损 益在 合并 财务 报表 中股东 权益 及净 利润 项下 单独列 示。 子公 司当 期净 损 益中属 于少 数股 东权
益的份 额， 在合 并利 润表 中净利 润项 目下 以 ” 少数 股 东损益 ” 项 目列 示。 少数 股 东分担 的 子 公司 的亏
损超过 了少 数股 东在 该子 公司期 初所 有者 权益 中所 享有的 份额 ，仍 冲减 少数 股东权 益。
当因处 置部 分股 权投 资或 其他原 因丧 失了 对原 有子 公司的 控制 权时 ， 对 于剩 余股权 ， 按 照其 在
丧失控 制权 日的 公允 价值 进行重 新计 量。 处置 股权 取得的 对价 与剩 余股 权公 允价值 之和 ， 减 去按 原
持股比 例计 算应 享有 原有 子公司 自购 买日 开始 持续 计算的 净资 产的 份额 之间 的差额 ， 计 入丧 失控 制
权当期 的投 资收 益。 与原 有子公 司股 权投 资相 关的 其他综 合收 益， 在丧 失控 制权时 一并 转为 当期 投
资收益 。其 后， 对该 部分 剩余股 权按 照《 企业 会计 准则第2 号 —— 长期 股权 投 资》或 《企 业会 计准
则第22 号 —— 金 融工 具确 认和计 量》 等相 关规 定进 行后续 计量 ， 详 见本 附注 五、 13” 长期 股权 投资 ”
或本附 注五 、11 ” 金 融工 具 ” 。
本公司 通过 多次 交易 分步 处置对 子公 司股 权投 资直 至丧失 控制 权的 ， 需 区分 处 置对子 公司 股权
投资直 至丧 失控 制权 的各 项交易 是否 属于 一揽 子交 易。处 置对 子公 司股 权投 资的各 项交 易的 条款 、
条件以 及经 济影 响符 合以 下一种 或多 种情 况， 通常 表 明应将 多次 交易 事项 作为 一揽子 交易 进行 会计
处理： ① 这 些交 易是 同时 或者在 考虑 了彼 此影 响的 情况下 订立 的； ② 这 些交 易整体 才能 达成 一项 完
整的商 业结 果； ③ 一项 交 易 的发生 取决 于其 他至 少一 项交易 的发 生； ④ 一 项交 易 单独看 是不 经济 的，
但是和 其他 交易 一并 考虑 时是经 济的 。 不属 于一 揽子 交易的 ， 对其 中的 每一 项交 易视情 况分 别按 照 ”
不丧失 控制 权的 情况 下部 分处置 对子 公司 的长 期股 权投资 ” （详 见本 附注 五、 13 、 ” 长 期股 权投 资 ” ）
和 ” 因 处置 部分 股权 投资 或 其他原 因丧 失了 对原 有子 公司的 控制 权 ” （详 见前 段 ） 适用 的原 则进 行会
计处理 。 处 置对 子公 司股 权投资 直至 丧失 控制 权的 各项交 易属 于一 揽子 交易 的， 将 各项 交易 作为 一
项处置 子公 司并 丧失 控制 权的交 易进 行会 计处 理； 但是， 在丧 失控 制权 之前 每一次 处置 价款 与处 置
投资对 应的 享有 该子 公司 净资产 份额 的差 额， 在合 并财务 报表 中确 认为 其他 综合收 益， 在丧 失控 制
权时一 并转 入丧 失控 制权 当期的 损益 。
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7. 转融通业务核算
转融通 业务 是指 中国 证券 金融股 份有 限公 司将 自有 或者依 法筹 集的 资金 或证 券出借 给本 公司 ，
供本公 司办 理融 资融 券业 务的经 营活 动。 本公 司发 生的转 融通 业务 包括 转融 资业务 和转 融券 业务 。
对于转 融资 业务 ，本 公司 对融入 的资 金， 确认 对出 借方的 负债 ，并 确认 相应 利息费 用。
对于转 融券 业务 ， 本公 司 对于融 入的 证券 ， 由于 其 主要风 险或 收益 不由 本公 司享有 或承 担 ， 不
确认该 证券 ，并 确认 相应 利息费 用。
8. 现金及现金等价物的 确定 标准
现金是 指库 存现 金及 可以 随时用 于支 付的 存款 。 现 金等价 物是 指本 公司 持有 的期限 短 （ 一般 指
从购买 日起 三个 月内 到期 ）、流 动性 强、 易于 转换 为已知 金额 现金 、价 值变 动风险 很小 的投 资。
9. 外币业务和外币报表 折算
（1 ） 外币 交易 的折 算方 法
公司外 币业 务采 用统 账制 进行核 算。 发生 外币 经济 业务时 ， 将 交易 以外 币原 币和本 位币 同时 记
录于账 套。
发生外 汇买 卖业 务时 产生 的外汇 买卖 差价 ， 各 币种 因 汇兑差 异产 生的 折算 差额 直接计 入当 期损
益。
（2 ） 对于 外币 货币 性项 目 和外币 非货 币性 项目 的折 算方法
资产负 债表 日将 记账 本位 币以外 的其 他货 币的 余额 折算为 记账 本位 币， 其中 货 币性项 目以 资产
负债表 日即 期汇 率折 算， 以历史 成本 计量 的非 货币 性项目 以交 易发 生日 的即 期汇率 折算 。
（3 ） 外币 财务 报表 的折 算 方法
编制合 并财 务报 表涉 及境 外经营 的， 如有 实质 上构 成对境 外经 营净 投资 的外 币货币 性项 目， 因
汇率变 动而 产生 的汇 兑差 额， 作 为 ” 外 币报 表折 算差 额 ” 确 认为 其他 综合 收益； 处置境 外经 营时 ， 计
入处置 当期 损益 。
境外经 营的 外币 财务 报表 按以下 方法 折算 为人 民币 报表： 资产 负债 表中 的资 产和负 债项 目， 采
用资产 负债 表日 的即 期汇 率折算 ； 股 东权 益类 项目 除 ” 未 分配 利润 ” 项目 外， 其他项 目采 用发 生时 的
即期汇 率折 算。 利润 表中 的收入 和费 用项 目， 采用 交易发 生日 的近 似的 汇率 折算。 年初 未分 配利 润东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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为上一 年折 算后 的年 末未 分配利 润； 年末 未分 配利 润按折 算后 的利 润分 配各 项目计 算列 示； 折算 后
资产类 项目 与负 债类 项目 和股东 权益 类项 目合 计数 的差额 ， 作 为外 币报 表折 算差额 ， 确 认为 其他 综
合收益 。 处 置境 外经 营并 丧失控 制权 时， 将资 产负 债表中 股东 权益 项目 下列 示的、 与该 境外 经营 相
关的外 币报 表折 算差 额， 全部或 按处 置该 境外 经营 的比例 转入 处置 当期 损益 。
年初数 和上 年实 际数 按照 上年财 务报 表折 算后 的数 额列示 。
在处 置 本公 司 在境 外 经 营的 全 部 所有 者 权益 或 因 处置 部 分 股权 投 资或 其 他原因 丧 失 了对 境 外
经营控 制权 时， 将资 产负 债表中 股东 权益 项目 下列 示的、 与该 境外 经营 相关 的归属 于母 公司 所有 者
权益的 外币 报表 折算 差额 ，全部 转入 处置 当期 损益 。
在处置 部分 股权 投资 或其 他原因 导致 持有 境外 经营 权益比 例降 低但 不丧 失对 境外经 营控 制权
时， 与 该境 外经 营处 置部 分相关 的外 币报 表折 算差 额将归 属于 少数 股东 权益 ， 不转 入当 期损 益。 在
处置境 外经 营为 联营 企业 或合营 企业 的部 分股 权时 ， 与该 境外 经营 相关 的外 币报表 折算 差额 ， 按 处
置该境 外经 营的 比例 转入 处置当 期损 益。
10. 客 户交易结算资金
本公司 收到 的客 户交 易结 算资金 存放 在存 管银 行的 专门账 户上 ， 与 自有 资金 分开管 理， 为代 理
客户证 券交 易而 进行 资金 清算与 交收 的款 项存 入交 易所指 定的 清算 代理 机构 ， 在结算 备付 金中 进行
核算。 公司 在收 到代 理客 户买卖 证券 款的 同时 确认 为资产 及负 债。
公司接 受客 户委 托通 过证 券交易 所代 理买 卖证 券， 与 客户清 算时 如买 入证 券成 交总额 大于 卖出
证券成 交总 额， 按清 算日 买卖证 券成 交价 的差 额， 加代扣 代缴 的印 花税 和应 向客户 收取 的佣 金等 手
续费减 少客 户交 易结 算资 金； 如 买入 证券 成交 总额 小于卖 出证 券成 交总 额， 按清算 日买 卖证 券成 交
价的差 额， 减代 扣代 缴的 印花税 和应 向客 户收 取的 佣金等 手续 费增 加客 户交 易结算 资金 。
公司于 每季 度末 按规 定向 客户统 一结 息时 ，增 加客 户交易 结算 资金 。
11. 金融工具
（1 ） 金融资 产和 金融 负债 的公 允价值 确定 方法
公允价 值， 是指 市场 参与 者在计 量日 发生 的有 序交 易中， 出售 一项 资产 所能 收到或 者转 移一 项
负债所 需支 付的 价格 。金 融工具 存在 活跃 市场 的， 本公司 采用 活跃 市场 中的 报价确 定其 公允 价值 。
活跃市 场中 的报 价是 指易 于定期 从交 易所 、 经纪 商 、 行 业协 会 、 定 价服 务机 构等获 得的 价格 ， 且代
表了在 公平 交易 中实 际发 生的市 场交 易的 价格 。 金 融工具 不存 在活 跃市 场的 ， 本公 司采 用估 值技 术东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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确定其 公允 价值 。 估 值技 术 包括参 考熟 悉情 况并 自愿 交易的 各方 最近 进行 的市 场交易 中使 用的 价格 、
参照实 质上 相同 的其 他金 融工具 当前 的公 允价 值、 现金流 量折 现法 和期 权定 价模型 等。
（2 ） 金融工 具的 确认 和终 止确 认
公司成 为金 融工 具合 同的 一方时 确认 一项 金融 资产 或金融 负债 。 金 融资 产满 足 下列条 件之 一的 ，
终止确 认：
① 收取该 金融 资产 现金 流量 的合同 权利 终止 ；
② 该金融 资产 已转 移， 且将 金融资 产所 有权 上几 乎所 有的风 险和 报酬 转移 给转 入方。
③ 该金融 资产 已转 移， 虽然 企 业既没 有转 移也 没有 保留 金融资 产所 有权 上几 乎所 有的风 险和
报酬， 但是 放弃 了对 该金 融资产 控制 。
金融负 债的 现时 义务 全部 或部分 已经 解除 的， 则终 止确认 该金 融负 债或 其一 部分； 本公 司若 与
债权人 签定 协议 ， 以 承担 新金融 负债 方式 替换 现存 金融负 债， 且新 金融 负债 与现存 金融 负债 的合 同
条款实 质上 不同 的， 则终 止确认 现存 金融 负债 ，并 同时确 认新 金融 负债 。
（3 ） 金融资 产分 类和 计量
公司基 于风 险管 理和 投资 策略等 因素 将金 融资 产划 分为四 类： 以公 允价 值计 量 且其变 动计 入当
期损益 的金 融资 产， 持有 至到期 投资 ，贷 款和 应收 款项， 可供 出售 金融 资产 。
①
以公 允价 值计 量且 其变 动 计入当 期损 益的 金融 资产
包括交 易性 金融 资产 和指 定为以 公允 价值 计量 且其 变动计 入当 期损 益的 金融 资产。 本公 司以 公
允价值 计量 且其 变动 计入 当期损 益的 金融 资产 均为 交易性 金融 资产 。
交易性 金融 资产 是指 满足 下列条 件之 一的 金融 资产 ：（1 ）取 得该 金融 资产 的 目的， 主要 是为
了近期 内出 售； （2 ）初 始 确认时 属于 进行 集中 管理 的可辨 认金 融工 具组 合的 一部分 ，且 有客 观证
据表明 本公 司近 期采 用短 期获利 方式 对该 组合 进行 管理； （3 ）属 于衍 生工 具 ，但是 ，被 指定 且为
有效套 期工 具的 衍生 工具 、 属 于财 务担 保合 同的 衍 生工具 、 与在 活跃 市场 中 没有报 价且 其公 允价 值
不能可 靠计 量的 权益 工具 投资挂 钩并 须通 过交 付该 权益工 具结 算的 衍生 工具 除外。
交易性 金融 资 产 按取 得时 的公允 价值 入账 ， 交 易费 用计入 当期 损益 ； 采 用公 允价值 进行 后续 计
量， 公 允价 值变 动形 成的 利得或 损失 以及 与该 等金 融资产 相关 的股 利和 利息 收入计 入当 期损 益。 本
公司售 出的 交易 性金 融资 产，以 加权 平均 法结 转成 本。
② 贷款和 应收 款项 ：指 在活 跃市场 中没 有报 价、 回收 金额固 定或 可确 定的 非衍 生金融 资产 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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贷款和 应收 款项 采用 实际 利率法 ， 按 摊余 成本 进行 后续计 量， 在终 止确 认、 发 生减值 或摊 销时
产生的 利得 或损 失， 计入 当期损 益。
公司融 资融 券业 务中 ， 将 资金借 给客 户， 形成 一项 应收客 户的 债权 确认 为融 出资金 ， 融 出资 金
按照借 给客 户资 金的 本金 计量。
③ 可供出 售金 融资 产： 包括 初始确 认时 即被 指定 为可 供出售 的非 衍生 金融 资产 ， 以及 除了 以
公允价 值计 量且 其变 动计 入当期 损益 的金 融资 产、 贷款和 应收 款项 、 持 有至 到期投 资以 外的 金融 资
产。
可供出 售金 融资 产按 取得 时的公 允价 值和 相关 交易 费用之 和作 为初 始确 认金 额， 后 续计 量以 公
允价值 计量 。除 减值 损失 及外币 货币 性金 融资 产的 与摊余 成本 相关 的汇 兑差 额确认 为当 期损 益外 ，
可供出 售金 融资 产的 公允 价值变 动确 认为 其他 综合 收益。 在该 金融 资产 终止 确认时 转出 ， 计 入当 期
损益。
可供出 售金 融资 产持 有期 间取得 的利 息及 被投 资单 位宣告 发放 的现 金股 利， 计入当 期损 益 。
对于在 活跃 市场 中没 有报 价且其 公允 价值 不能 可靠 计量的 权益 工具 投资 ， 以 及 与该权 益工 具挂
钩并须 通过 交付 该权 益工 具结算 的衍 生金 融资 产， 按成本 计量 。
（4 ） 金融资 产减 值
资产负 债表 日， 除了 以公 允价值 计量 且其 变动 计入 当期损 益的 金融 资产 外， 公司对 其他 金融 资
产的账 面价 值进 行检 查， 有客观 证据 表明 金融 资产 发生减 值的 ， 计 提减 值准 备。 表 明金 融资 产发 生
减值的 客观 证据 是指 金融 资产初 始确 认后 实际 发生 的、对 该金 融资 产的 预计 未来现 金流 量有 影响 ，
且企业 能够 对该 影响 进行 可靠计 量的 事项 。金 融资 产发生 减值 的客 观证 据， 包括下 列各 项：
a 、发 行方 或债 务人 发生 严 重财务 困难 。
b、债 务人 违反 了合 同条 款 ，如偿 付利 息或 本金 发生 违约或 逾期 等。
c 、债 权人 出于 经济 或法 律 等方面 因素 的考 虑， 对发 生财务 困难 的债 务人 作出 让步。
d、债 务人 很可 能倒 闭或 进 行其他 财务 重组 。
e 、因 发行 方发 生重 大财 务 困难， 该金 融资 产无 法在 活跃市 场继 续交 易。
f 、 无 法辨 认一 组金 融资 产 中的某 项资 产的 现金 流量 是否已 经减 少 ， 但 根据 公 开的数 据对 其进
行总体 评价 后发 现， 该组 金融资 产自 初始 确认 以来 的预计 未来 现金 流量 确已 减少且 可计 量， 如该 组
金融资 产的 债务 人支 付能 力逐步 恶化 ， 或 债务 人所 在国家 或地 区失 业率 提高 、 担保 物在 其所 在地 区
的价格 明显 下降 、所 处行 业不景 气等 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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g、 债务 人经 营所 处的 技术 、 市 场 、 经 济或 法律 环境 等发生 重大 不利 变化 ， 使 权益工 具投 资人
可能无 法收 回投 资成 本。
h、权 益工 具投 资的 公允 价 值发生 严重 或非 暂时 性下 跌。
对于可 供出 售权 益工 具市 值跌破 成本 的 50% 或 持续 下跌时 间达 一年 以上 时， 可以判 断为 严重
或非暂 时性 下跌 ， 同 时应 当 考虑相 关因 素及 从持 有可 供出售 权益 工具 投资 的整 个期间 来进 行综 合判
断。 判 断确 定可 供出 售权 益工具 投资 公允 价值 下跌 是严重 或非 暂时 性下 跌时 ， 表明 该可 供出 售权 益
工具投 资发 生减 值。
i 、其他 表明 金融 资产 发生 减值的 客观 证据 。
① 持有至 到期 投资 、贷 款和 应收款 项减 值
以成本 或摊 余成 本计 量 的 金融资 产将 其账 面价 值减 记至预 计未 来现 金流 量现 值，减 记金 额确
认为减 值损 失， 计入 当期 损益。 金融 资产 在确 认减 值损失 后， 如有 客观 证据 表明该 金融 资产 价值 已
恢复， 且客 观上 与确 认该 损失后 发生 的事 项有 关， 原确认 的减 值损 失予 以转 回， 金 融资 产转 回减 值
损失后 的账 面价 值不 超过 假定不 计提 减值 准备 情况 下该金 融资 产在 转回 日的 摊余成 本。
② 可供出 售金 融资 产减 值
可供出 售金 融资 产发 生减 值时， 将原 计入 其他 综合 收 益的因 公允 价值 下降 形成 的累计 损失 予以
转出并 计入 当期 损益 ， 该 转出的 累计 损失 为该 资产 初始取 得成 本扣 除已 收回 本金和 已摊 销金 额、 当
前公允 价值 和 原 已计 入损 益的减 值损 失后 的余 额。
在确认 减值 损失 后， 期后 如有客 观证 据表 明该 金融 资产价 值已 恢复 ， 且 客观 上与确 认该 损失 后
发生的 事项 有关 ， 原 确认 的减值 损失 予以 转回 ， 可 供出售 权益 工具 投资 的减 值损失 转回 确认 为其 他
综合收 益， 可供 出售 债务 工具的 减值 损失 转回 计入 当期损 益。
在活跃 市场 中没 有报 价且 其公允 价值 不能 可靠 计量 的权益 工具 投资 ， 或 与该 权益工 具挂 钩并 须
通过交 付该 权益 工具 结算 的衍生 金融 资产 的减 值损 失，不 予转 回。
（5 ） 金融资 产转 移的 确认 依据 和计量 方法
满足下 列条 件之 一的 金融 资产， 予以 终止 确认： ① 收取该 金融 资产 现金 流量 的合同 权利 终止 ；
② 该 金融 资产 已转 移， 且 将金融 资产 所有 权上 几乎 所有的 风险 和报 酬转 移给 转入方 ； ③ 该金 融资
产已转 移， 虽然 企业 既没 有转移 也没 有保 留金 融资 产所有 权上 几乎 所有 的风 险和报 酬， 但是 放弃 了
对该金 融资 产控 制。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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若企业 既没 有转 移也 没有 保留金 融资 产所 有权 上几 乎所有 的风 险和 报酬 ， 且 未 放弃对 该金 融资
产的控 制的 ， 则 按照 继续 涉入所 转移 金融 资产 的程 度确认 有关 金融 资产 ， 并 相应确 认有 关负 债。 继
续涉入 所转 移金 融资 产的 程度， 是指 该金 融资 产价 值变动 使企 业面 临的 风险 水平。
金融资 产整 体转 移满 足终 止确认 条件 的， 将所 转移 金 融资产 的账 面价 值及 因转 移而收 到的 对价
与原计 入其 他综 合收 益的 公允价 值变 动累 计额 之和 的差额 计入 当期 损益 。
金融资 产部 分转 移满 足终 止确认 条件 的， 将所 转移 金融资 产的 账面 价值 在终 止确认 及未 终止 确
认部分 之间 按其 相对 的公 允价值 进行 分摊 ， 并 将因 转 移而收 到的 对价 与应 分摊 至终止 确认 部分 的原
计入其 他综 合收 益的 公允 价值变 动累 计额 之和 与分 摊的前 述账 面金 额之 差额 计入当 期损 益。
（6 ） 金融负 债分 类和 计量
金融负 债在 初始 确认 时划 分为以 公允 价值 计量 且其 变动计 入当 期损 益的 金融 负债和 其他 金融
负债。 初始 确认 金融 负债 ， 以公允 价值 计量 。 对 于以 公允价 值 计 量且 其变 动计 入当期 损益 的金 融负
债，相 关的 交易 费用 直接 计入当 期损 益， 对于 其他 金融负 债， 相关 交易 费用 计入初 始确 认金 额。
① 以公允 价值 计量 且其 变动 计入当 期损 益的 金融 负债
分类为 交易 性金 融负 债和 在初始 确认 时指 定为 以公 允价值 计量 且其 变动 计入 当期损 益的 金融
负债的 条件 与分 类为 交易 性金融 资产 和在 初始 确认 时指定 为以 公允 价值 计量 且其变 动计 入当 期损
益的金 融资 产的 条件 一致 。
以公允 价值 计量 且其 变动 计入当 期损 益的 金融 负债 按取得 时的 公允 价值 作为 初始确 认金 额， 交
易费用 计入 当期 损益 ， 且 采用公 允价 值进 行后 续计 量， 公允 价值 的变 动形 成 的利得 或损 失以 及与 该
等金融 负债 相关 的股 利和 利息支 出计 入当 期损 益。
② 其他金 融负 债
与在活 跃市 场中 没有 报价 、 公允价 值不 能可 靠计 量的 权益工 具挂 钩并 须通 过交 付该权 益工 具结
算的衍 生金 融负 债， 按照 成本进 行后 续计 量。 其他 金融负 债采 用实 际利 率法 ， 按摊 余成 本进 行后 续
计量， 终止 确认 或摊 销产 生的利 得或 损失 计入 当期 损益。
（7 ） 金融负 债的 终止 确认
金融负 债的 现时 义务 全部 或部分 已经 解除 的， 才能 终 止确认 该金 融负 债或 其一 部分 。 本 公司 （债
务人） 与债 权人 之间 签订 协议， 以承 担新 金融 负债 方式替 换现 存金 融负 债， 且新金 融负 债与 现存 金
融负债 的合 同条 款实 质上 不同的 ，终 止确 认现 存金 融负债 ，并 同时 确认 新金 融负债 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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金融负 债全 部或 部分 终止 确认的 ， 将 终止 确认 部分 的账面 价值 与支 付的 对价 （包括 转出 的非 现
金资产 或承 担的 新金 融负 债）之 间的 差额 ，计 入当 期损益 。
（8 ） 衍生 工具 及嵌 入衍 生 工具
衍生工 具于 相关 合同 签署 日以公 允价 值进 行初 始计 量， 并 以公 允价 值进 行后 续计量 。 除 指定 为
套期工 具且 套期 高度 有效 的衍生 工具 ， 其 公允 价值 变 动形成 的利 得或 损失 将根 据套期 关系 的性 质按
照套期 会计 的要 求确 定计 入损益 的期 间外 ，其 余衍 生工具 的公 允价 值变 动计 入当期 损益 。
（9 ） 金融 资产 和金 融负 债 的抵销
当本公 司具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 目前 可执 行该 种法定 权利 ， 同 时
本公司 计划 以净 额结 算或 同时变 现该 金融 资产 和清 偿该金 融负 债时 ， 金 融资 产 和金融 负债 以相 互抵
销后的 金额 在资 产负 债表 内列示 。 除 此以 外， 金融 资 产和金 融负 债在 资产 负债 表内分 别列 示， 不予
相互抵 销。
（10 ） 权益 工具
权益工 具是 指能 证明 拥有 本公司 在扣 除所 有负 债后 的资 产 中的 剩余 权益 的合 同。本 公司 发行
（含再 融资 ） 、 回购 、 出售 或注销 权益 工具 作为 权益 的变动 处理 。 本公 司不 确 认权益 工具 的公 允价
值变动 。与 权益 性交 易相 关的交 易费 用从 权益 中扣 减。
本公司 对权 益工 具持 有方 的各种 分配 （ 不包 括股 票 股利 ） ， 减 少股 东权 益 。 本 公司不 确认 权益
工具的 公允 价值 变动 额。
12. 应收款项
（1 ） 坏账 准备 的确 认标 准
资产负 债表 日对 应收 款项 账面价 值进 行检 查， 对存 在下列 客观 证据 表明 应收 款项发 生减 值的 ，
计提减 值准 备： ①债 务人 发生严 重的 财务 困难 ； ② 债务人 违反 合同 条款 （如 偿付利 息或 本金 发生 违
约或逾 期等 ） ③ 债务 人很 可能倒 闭或 进行 其他 财务 重组； ④ 其他 表明 应收 款 项发生 减值 的客 观依
据。
（2 ） 坏账 准备 的计 提方 法
① 对 于单 项金 额重 大（ 单 项金额 不小 于 500 万 元为 重大应 收款 项） 的应 收款 项需单 独进 行减
值测试 ， 有 客观 证据 表明 其发生 了减 值的 ， 应 当根 据其未 来现 金流 量现 值低 于账面 价值 的差 额， 确
认减值 损失 ，计 提坏 账准 备。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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② 单 项金 额虽 不重 大但 具 备以下 特征 的应 收款 项， 需单独 进行 减值 测试 ，有 客观证 据表 明其
发生了 减值 的， 根据 其未 来现金 流量 现值 低于 其账 面价值 的差 额， 确认 减值 损失， 计提 坏账 准备 。
这些特 征包 括： 与对 方存 在争议 或涉 及诉 讼、 仲裁 的应收 款项 ； 已 有明 显迹 象表明 债务 人很 可
能无法 履行 还款 义务 的应 收款项 等。
③ 上 述单 独测 试后 未发 生 减值的 应收 款项 与其 余单 项金额 不重 大的 应收 款项 一起按 信用 风险
特征划 分为 若干 组合 ， 并 以 以前年 度与 之具 有类 似信 用风险 特征 的应 收款 项组 合的实 际损 失率 为基
础，结 合现 时情 况确 定坏 账准备 计提 金额 。
（3 ） 坏账 准备 的转 回
如有客 观证 据表 明该 应收 款项价 值已 恢复 ， 且 客观 上与确 认该 损失 后发 生的 事项有 关， 原确 认
的减值 损失 予以 转回 ， 计 入当期 损益 。 但 是， 该转 回 后的账 面价 值不 超过 假定 不计提 减值 准备 情况
下该应 收款 项在 转回 日的 摊余成 本。
本公司 向金 融机 构以 不附 追索权 方式 转让 应收 款项 的， 按 交易 款项 扣除 已转 销 应收账 款的 账面
价值和 相关 税费 后的 差额 计入当 期损 益。
13. 长期股权投资
本部分 所指 的长 期股 权投 资是指 本公 司对 被投 资单 位具有 控制 、 共 同控 制或 重 大影响 的长 期股
权投资 。
本公司 对被 投资 单位 不具 有控制 、共 同控 制或 重大 影响的 长期 股权 投资 ，作 为可供 出售 金融
资产或 以公 允价 值计 量且 其变动 计入 当期 损益 的金 融资产 核算 ，其 会计 政策 详见附 注 五 、11 ”金融
工具” 。
（1 ） 投资 成本 的确 定
对于同 一控 制下 的企 业合 并取得 的长 期股 权投 资， 在 合并日 按照 被合 并方 股东 权益在 最终 控制
方 合并 财务 报表 中账 面价 值的份 额作 为长 期股 权投 资的初 始投 资成 本。 长期 股 权投资 初始 投资 成本
与支付 的现 金、 转让 的非 现金资 产以 及所 承担 债务 账面价 值之 间的 差额 ， 调 整资本 公积 ； 资 本公 积
不足冲 减的 ， 调 整留 存收 益。 以 发行 权益 性证 券作 为合并 对价 的， 在合 并日 按照被 合并 方股 东权 益
在最终 控制 方合 并财 务报 表中的 账面 价值 的份 额作 为长期 股权 投资 的初 始投 资成本 ， 按 照发 行股 份
的面值 总额 作为 股本 ， 长 期股权 投资 初始 投资 成本 与所发 行股 份面 值总 额之 间的差 额， 调整 资本 公
积；资 本公 积不 足冲 减的 ，调整 留存 收益 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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对于非 同一 控制 下的 企业 合并取 得的 长期 股权 投资 ， 在购买 日按 照合 并成 本作 为长期 股权 投资
的初始 投资 成本 ， 合 并成 本包括 购买 方付 出的 资产 、 发生 或承 担的 负债 、 发 行 的权益 性证 券的 公允
价值之 和。
合并方 或购 买方 为企 业合 并发生 的审 计、 法律 服务 、 评估咨 询等 中介 费用 以及 其他相 关管 理费
用，于 发生 时计 入当 期损 益。
除企业 合并 形成 的长 期股 权投资 外的 其他 股权 投资 ，按成 本进 行初 始计 量， 该成本 视长 期股
权投资 取得 方式 的不 同， 分别按 照本 公司 实际 支付 的现金 购买 价款 、 本 公司 发行的 权益 性证 券的 公
允价值 、 投 资合 同或 协议 约 定的价 值、 非货 币性 资产 交 换交易 中换 出资 产的 公允 价值或 原账 面价 值、
该项长 期股 权 投 资自 身的 公允价 值等 方式 确定 。 与 取得长 期股 权投 资直 接相 关的费 用、 税金 及其 他
必要支 出也 计入 投资 成本 。
（2 ） 后续 计量 及损 益确 认 方法
对被投 资单 位具 有共 同控 制 （构 成共 同经 营者 除外 ） 或重大 影响 的长 期股 权投 资， 采 用权 益法
核算； 公司 财务 报表 采用 成本法 核算 能够 对被 投资 单位实 施控 制的 长期 股权 投资。
① 成 本法 核算 的长 期股 权 投资
采用成 本法 核算 时， 长期 股权投 资按 初始 投资 成本 计价， 追加 或收 回投 资调 整长期 股权 投资 的
成本。 除取 得投 资时 实际 支付的 价款 或者 对价 中包 含的已 宣告 但尚 未发 放的 现金股 利或 者利 润外 ，
当期投 资收 益按 照享 有被 投资单 位宣 告发 放的 现金 股利或 利润 确认 。
② 权 益法 核算 的长 期股 权 投资
采用权 益法 核算 时， 长期 股 权投资 的初 始投 资成 本大 于投资 时应 享有 被投 资单 位可辨 认净 资产
公允价 值份 额的 ， 不 调整 长期股 权投 资的 初始 投资 成本； 初始 投资 成本 小于 投资时 应享 有被 投资 单
位可辨 认净 资产 公允 价值 份额的 ，其 差额 计入 当期 损益， 同时 调整 长期 股权 投资的 成本 。
采用 权 益法 核算 时， 按照 应享有 或应 分担 的被 投资 单位实 现的 净损 益和 其他 综合收 益的 份额 ，
分别确 认投 资收 益和 其他 综合收 益， 同时 调整 长期 股权投 资的 账面 价值 ； 按 照被投 资单 位宣 告分 派
的利润 或现 金股 利计 算应 享有的 部分 ， 相 应减 少长 期股权 投资 的账 面价 值； 对于被 投资 单位 除净 损
益、 其 他综 合收 益和 利润 分配以 外所 有者 权益 的其 他变动 ， 调 整长 期股 权投 资的账 面价 值并 计入 资
本公积 在确 认应 享有 被投 资单位 净损 益的 份额 时， 以 取得投 资时 被投 资单 位各 项可辨 认资 产等 的公
允价值 为基 础对 被投 资单 位的净 利润 进行 调整 后确 认。 被 投资 单位 采用 的会 计 政策及 会计 期间 与本
公司不 一致 的， 按照 本公 司的会 计政 策及 会计 期间 对被投 资单 位的 财务 报表 进行调 整， 并据 以确 认
投资收 益和 其他 综合 收益 。 对于 本公 司与 联营 企业 及合营 企业 之间 发生 的交 易， 投 出或 出售 的资 产东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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不构成 业务 的， 未实 现内 部交易 损益 按照 享有 的比 例计算 归属 于本 公司 的部 分予以 抵销 ， 在 此基 础
上确认 投资 损益 。 但 本公 司 与被投 资单 位发 生的 未实 现内部 交易 损失 ， 属 于所 转 让资产 减值 损失 的，
不予以 抵销 。
在确认 应分 担被 投资 单位 发生的 净亏 损时 ，以 长期 股权投 资的 账面 价值 和其 他实质 上构 成对
被投资 单位 净投 资的 长期 权益减 记至 零为 限。 此外 ， 如本公 司对 被投 资单 位负 有承担 额 外 损失 的义
务，则 按预 计承 担的 义务 确认预 计负 债， 计入 当期 投资损 失。 被投 资单 位以 后期间 实现 净利 润的 ，
本公司 在收 益分 享额 弥补 未确认 的亏 损分 担额 后， 恢复确 认收 益分 享额 。
③ 收 购少 数股 权
在编制 合并 财务 报表 时， 因购买 少数 股权 新增 的长 期股权 投资 与按 照新 增持 股比例 计算 应享
有子公 司自 购买 日 （或 合 并日 ） 开 始持 续计 算的 净 资产份 额之 间的 差额 ， 调 整资本 公积 ， 资本 公积
不足冲 减的 ，调 整留 存收 益。
④ 处 置长 期股 权投 资
在合并 财务 报表 中， 母公 司在不 丧失 控制 权的 情况 下部分 处置 对子 公司 的长 期股权 投资 ， 处 置
价款与 处置 长期 股权 投资 相对应 享有 子 公 司净 资产 的差额 计入 股东 权益 ； 母 公 司部分 处置 对子 公司
的长期 股权 投资 导致 丧失 对子公 司控 制权 的， 按本 附注 五 、6 、（2 ）” 合并 财 务报表 编制 的方 法 ”
中所述 的相 关会 计政 策处 理。
其他情 形下 的长 期股 权投 资处置 ， 对 于处 置的 股权 ， 其账面 价值 与实 际取 得价 款的差 额， 计入
当期损 益。
采用权 益法 核算 的长 期股 权投资 ， 处 置后 的剩 余股 权仍采 用权 益法 核算 的， 在处置 时将 原计 入
股东权 益的 其他 综合 收益 部分按 相应 的比 例采 用与 被投资 单位 直接 处置 相关 资产或 负债 相同 的基
础进行 会计 处理 。 因 被投 资方除 净损 益、 其他 综合 收益和 利润 分配 以外 的其 他所有 者权 益变 动而 确
认的所 有者 权益 ，按 比例 结转入 当期 损益 。
采用成 本法 核算 的长 期股 权投资 ， 处 置后 剩余 股权 仍采用 成本 法核 算的 ， 其 在取得 对被 投资 单
位的控 制之 前因 采用 权益 法核算 或金 融工 具确 认和 计量准 则核 算而 确认 的其 他综合 收益 ， 采 用与 被
投资单 位直 接处 置相 关资 产或负 债相 同的 基础 进行 会计处 理 ， 并按 比例 结转 当期损 益； 因采 用权 益
法核算 而确 认的 被投 资单 位净资 产中 除净 损益 、 其 他 综合收 益和 利润 分配 以外 的其他 所有 者权 益变
动按比 例结 转当 期损 益 。
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14. 借款费用
借款费 用包 括借 款利 息、 折价或 溢价 的摊 销、 辅助 费用以 及因 外币 借款 而发 生的汇 兑差 额等 。
可直接 归属 于符 合资 本化 条件的 资产 的购 建或 者生 产的借 款费 用， 在资 产支 出已经 发生 、 借 款费 用
已经发 生、 为使 资产 达到 预定可 使用 或可 销售 状态 所必要 的购 建或 生产 活动 已经开 始时 ， 开 始资 本
化；构 建或 者生 产的 符合 资本化 条件 的资 产达 到预 定可使 用状 态或 者可 销售 状态时 ，停 止资 本化 。
其余借 款 费 用在 发生 当期 确认为 费用 。
专门借 款当 期实 际发 生的 利息费 用， 减去 尚未 动用 的 借款资 金存 入银 行取 得的 利息收 入或 进行
暂时性 投资 取得 的投 资收 益后的 金额 予以 资本 化； 一 般借款 根据 累计 资产 支出 超过专 门借 款部 分的
资产支 出加 权平 均数 乘以 所占用 一般 借款 的资 本化 率， 确 定资 本化 金额 。 资 本 化率根 据一 般借 款的
加权平 均利 率计 算确 定。
资本化 期间 内， 外币 专门 借款的 汇兑 差额 全部 予以 资本化 ； 外 币一 般借 款的 汇兑差 额计 入当 期
损益。
符合资 本化 条件 的资 产指 需要经 过相 当长 时间 的购 建或者 生产 活动 才能 达到 预定可 使用 或可
销售状 态的 固定 资产 、投 资性房 地产 和存 货等 资产 。
如果符 合资 本化 条件 的资 产在购 建或 生产 过程 中发 生非正 常中 断、 并且 中断 时间连 续超 过 3
个月的 ，暂 停借 款费 用的 资本化 ，直 至资 产的 购建 或生产 活动 重新 开始 。
15. 固定资产
(1). 确认条件
本公司 将为 经营 而持 有的 、使用 寿命 超过 一个 会计 年度、 单位 价值 在 2,000.00 元以 上的 有形
资产确 认为 固定 资产 。 固 定资产 初始 计量 时以 成本 计价 。 外 购固 定资 产的 成 本， 包括 购买 价款 、 相
关税费 、 使 固定 资产 达到 预定可 使用 状态 前所 发 生 的可归 属于 该项 资产 的运 输费、 装卸 费、 安装 费
和专业 人员 服务 费等 ； 自 建 的固定 资产 的成 本是 建造 该项资 产达 到预 定可 使用 状态前 所发 生的 必要
支出。 投入 使用 后发 生的 修理及 保养 等支 出， 计入 当期损 益。
(2). 折旧方法
类别 折旧方法 折旧年限 （年） 残值率（% ） 年折旧率 （% ）
房屋及建 筑物 年限平均 法 20 年 1.00 4.95
交通运输 设备 年限平均 法 4 年 1.00 24.75
电子及通 讯设备 年限平均 法 3 年 1.00 33.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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办公及其 他设备 年限平均 法 5 年 1.00 19.80
(3). 固 定资产和在建工程 的减 值测试方法及减值准 备计 提方 法
固定资 产的 减值 测试 方法 和减值 准备 计提 方法 详见 附注五 、18 ” 长 期资 产减 值 ”
16. 在建工程
在建工 程成 本按 实际 工程 支出确 定， 包括 在建 期间 发生的 各项 必要 工程 支出 、工程 达到 预定
可使用 状态 前的 应予 资本 化的借 款费 用以 及其 他相 关费用 等。 在建 工程 安装 或 建设完 成达 到预 定可
使用状 态时 将在 建工 程转 入固定 资产 。 所 建造 的已 达到预 定可 使用 状态 、 但 尚未办 理竣 工决 算的 固
定资产 ， 应当 按照 估计 价 值确认 为固 定资 产 ， 并 计 提折旧 ； 待办 理了 竣工 决 算手续 后 ， 再 按实 际成
本调整 原来 的暂 估价 值， 但不需 要调 整原 已计 提的 折旧额 。 在 资产 负债 表日 判断固 定资 产和 在建 工
程是否 存在 可能 发生 减值 的迹象 ， 存 在减 值迹 象的 ， 进行减 值测 试， 资产 的可 收回金 额低 于账 面价
值 的， 提取 固定 资产 及在 建工程 减值 准备 并计 入当 期损益 。
17. 无形资产
（1 ） 无形资 产
无形资 产是 指本 公司 拥有 或者控 制的 没有 实物 形态 的可辨 认非 货币 性资 产。
无形资 产按 成本 进行 初始 计量。 与无 形资 产有 关的 支出， 如果 相关 的经 济利 益很可 能流 入本 公
司且其 成本 能可 靠地 计量 ， 则计 入无 形资 产成 本。 除 此以外 的其 他项 目的 支出 ， 在发 生时 计入 当期
损益。
使用寿 命有 限的 无形 资产 自可供 使用 时起 ， 对 其原 值 减去预 计净 残值 和已 计提 的减值 准备 累计
金额在 其预 计使 用寿 命内 采用直 线法 分期 平均 摊销 ，使用 寿命 不确 定的 无形 资产不 予摊 销。
本公司 无形 资产 主要 包括 软件使 用权 、 交 易席 位等 。 根据无 形资 产状 态及 其使 用寿命 ， 对 摊销
期限及 方法 做如 下会 计估 计：
① 软件使 用权 按取 得时 的实 际成本 计价 ，按 直线 法 在 2 年内 进行 摊销 ；
② 交易席 位按 取得 时的 实际 成本计 价， 按直 线法 在 5 年内进 行摊 销。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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期末对 无形 资产 的使 用寿 命、 摊销 期限 及方 法进 行 复核 ， 与 上述 估计 数有 差 异的 ， 将 调整 以
上估计 数。
（2 ） 无形资 产的 减值 测试 方法 及减值 准备 计提 方法
无形资 产的 减值 测试 方法 和减值 准备 计提 方法 详见 附注五 、18 ” 长 期资 产减 值 ” 。
18. 长期资产减值
对于固 定资 产、 在建 工程 、 使 用寿 命有限 的无 形资 产、 对子 公司 、 联 营企 业 的长期 股权 投资
等非流 动非 金融 资产 ， 本 公司于 资产 负债 表日 判断 是否存 在减 值迹 象。 如存 在减值 迹象 的， 则估 计
其可收 回金 额， 进行 减值 测试。 商誉 、 使 用寿 命不 确 定的无 形资 产和 尚未 达到 可使用 状态 的无 形资
产，无 论是 否存 在减 值迹 象，每 年均 进行 减值 测试 。
减值测 试结 果表 明资 产的 可收回 金额 低于 其账 面价 值的 ， 按 其差 额计 提减 值 准备并 计入 减值
损失。 可收 回金 额为 资产 的 公允价 值减 去处 置费 用后 的净额 与资 产预 计未 来现 金流量 的现 值两 者之
间较高 者确 定。 资产 减值 准备按 单项 资产 为基 础计 算并确 认， 如果 难以 对单 项资产 的可 收回 金额 进
行估计 的， 以该 资产 所属 的资产 组确 定资 产组 的可 收回金 额。 资产 组是 能够 独立产 生现 金流 入的 最
小资产 组合 。
在财务 报表 中单 独列 示的 商誉 ， 在 进行 减值 测试 时 ， 将 商誉 的账 面价 值分 摊 至预期 从企 业合
并的协 同效 应中 受益 的资 产组或 资产 组组 合。 测试 结 果表明 包含 分摊 的商 誉的 资产组 或资 产 组 组合
的可收 回金 额低 于其 账面 价值的 ， 确 认相 应的 减值 损失。 减值 损失 金额 先抵 减分摊 至该 资产 组或 资
产组组 合的 商誉 的账 面价 值， 再 根据 资产 组或 资产 组 组合中 除商 誉以 外的 其他 各项资 产的 账面 价值
所占比 重， 按比 例抵 减其 他各项 资产 的账 面价 值。
上述资 产减 值损 失一 经确 认，以 后期 间不 得转 回价 值得以 恢复 的部 分。
19. 长期待摊费用
长期待 摊费 用按 实际 成本 计价， 并按 直线 法在 预计 受益期 内摊 销。
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20. 职工薪酬
(1) 、短期薪酬的会计处理 方法
短期薪 酬主 要包 括工 资、 奖金、 津贴 和补 贴、 职工 福利费 、医 疗保 险费 、生 育保险 费、 工伤
保险费 、 住房 公积 金 、 工 会经费 和职 工教 育经 费 、 非货币 性福 利等 。 本公 司 在职工 为本 公司 提供 服
务的会 计期 间将 实际 发生 的短期 职工 薪酬 确认 为负 债， 并 计入 当期 损益 或相 关资产 成本 。 其 中非 货
币性福 利按 公允 价值 计量 。
(2) 、离职后福利的会计处 理方 法
离职后 福利 主要 包括 设定 提存计 划。 其中 设定 提存 计划主 要包 括基 本养 老保 险、失 业保 险以
及本公 司对 符合 条件 职工 实施的 企业 年金 等， 相应 的 应缴存 金额 于发 生时 计入 相关资 产成 本或 当期
损益。
(3) 、辞退福利的会计处理 方法
在职工 劳动 合同 到期 之前 解除与 职工 的劳 动关 系 ， 或 为鼓励 职工 自愿 接受 裁减 而提出 给予 补 偿
的建议 ， 如 果本 公司 已经 制定正 式的 解除 劳动 关系 计划或 提出 自愿 裁减 建议 并即将 实施 ， 同 时本 公
司不能 单方 面撤 回解 除劳 动关系 计划 或裁 减建 议的 ， 确认因 解除 与职 工劳 动关 系给予 补偿 产生 的预
计负债 ，并 计入 当期 损益 。
21. 预计负债
当与或 有事 项相 关的 义务 同时符 合以 下条 件时 ，确 认为预 计负 债： （1 ）该 义 务是本 公司 承担
的现时 义务 ；（2） 履行 该 义务很 可能 导致 经济 利益 流出； （3 ）该 义务 的金 额 能够可 靠地 计量 。
在资产 负债 表日 ， 考 虑与 或有事 项有 关的 风险 、 不 确定性 和货 币时 间价 值等 因素， 按照 履行 相
关现时 义务 所需 支出 的最 佳估计 数对 预计 负债 进行 计量。
如果清 偿预 计负 债所 需支 出全部 或部 分预 期由 第三 方补偿 的， 补偿 金额 在基 本确定 能够 收到 时， 作
为资产 单独 确认 ，且 确认 的补偿 金额 不超 过预 计负 债的账 面价 值。
22. 收入
（1 ） 各项手 续费 及佣 金收 入同 时满足 下列 条件 的， 才能 予以确 认：
① 提供的 相关 服务 完成 ； 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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② 收入的 金额 能够 可靠 地计 量；
③ 相关的 经济 利益 很可 能流 入企业 。
（2 ） 各项收 入确 认的 具体 条件 如下：
① 代理客 户买 卖证 券的 手续 费收入 ， 于 已提 供有 关服 务 后及收 取的 金额 可以 合理 地估算 时确
认为收 入；
② 承销业 务收 入于 已提 供承 销服务 后及 收取 的金 额可 以合理 地估 算时 确认 收入 。 以全额 包销
方式出 售代 发行 的证 券在 将证券 转售 给投 资者 时， 按 发行价 格抵 减承 购价 及相 关发行 费用 后确 认为
证券承 销收 入 ； 以 余额 包 销方式 代发 行证 券的 ， 在 发行项 目结 束后 、 提供 的 相关服 务完 成时 ， 根据
承销协 议、 实际 证券 承销 金额和 收取 比例 等计 算收 取的承 销手 续费 确认 收入 ； 以代 销方 式进 行承 销
业务的 ，于 发行 结束 后， 与发行 人结 算发 行价 款时 确认收 入；
③ 委托客 户资 产管 理业 务按 合同约 定 方 式确 认当 期收 入，其 中：
定向受 托资 产管 理业 务收 入：于 受托 管理 合同 到期 ，与委 托单 位结 算时 ，按 合同规 定的 比例
计算应 由公 司享 有的 损益 ， 确认 为当 期的 损益 ； 合 同 中规定 公司 按固 定比 例收 取管理 费的 ， 则 在合
同期内 分期 确认 管理 费收 益。
集合受 托资 产管 理业 务收 入：按 权责 发生 制及 合同 约定的 方式 确认 当期 收入 。
④ 利息收 入按 照合 同约 定的 时间和 实际 利率 ， 在 相关 的收入 能够 可靠 计量 、 相 关的经 济利 益
能够收 到时 确认 收入 。
⑤ 投资及 交易 咨询 服务 收入 于已提 供有 关服 务后 及收 取的金 额可 以合 理地 估算 时确认 收入 。
⑥ 融资融 券利 息收 入金额 ， 根据融 资融 券业 务中与 客 户协议 确定 的融 资融券 金 额（额 度）、
期限、 利率 等按 期确 认利 息收入 。
其他业 务收 入主 要是 除主 营业务 活动 以外 的其 他经 营活动 实现 的收 入， 在业 务 相关的 服务 完成 时按
合同的 规定 确认 当期 收入 。
23. 政府补助
政府补 助是 指本 公司 从政 府无偿 取得 货币 性资 产和 非货币 性资 产 ， 不 包括 政 府作为 所有 者投
入的资 本。 政府 补助 分为 与资产 相关 的政 府补 助和 与收益 相关 的政 府补 助。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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政府补 助为 货币 性资 产的 ， 按 照收 到或 应收 的金 额 计量 ； 政 府补 助为 非货 币 性资产 的 ， 按 照
公允价 值计 量 ； 公 允价 值 不能可 靠取 得的 ， 按照 名 义金额 计量 。 按照 名义 金 额计量 的政 府补 助 ， 直
接计入 当期 损益 。
与资产 相关 的政 府补 助 ， 确认为 递延 收益 ， 并在 相 关资产 使用 寿命 内平 均分 配， 计入 当期 损
益。 与收 益相 关的 政府 补 助， 用于 补偿 公司 以后 期 间的相 关费 用和 损失 的 ， 确认为 递延 收益 ， 并在
确认相 关费 用的 期间 ，计 入当期 损益 ；用 于补 偿已 发生的 相关 费用 和损 失的 ，直接 计入 当期 损益 。
已确认 的政 府补 助需 要返 还时， 存在 相关 递延 收益 余额的 ， 冲 减相 关递 延收 益账面 余额 ， 超 出部 分
计入当 期损 益； 不存 在相 关递延 收益 的， 直接 计入 当期损 益。
24. 递延所得税资产/ 递延所得 税负债
1、 当期所 得税
资产负 债表 日 ， 对 于当 期 和以前 期间 形成 的当 期所 得税负 债 （或 资产 ） ， 以按 照税法 规定 计算
的预期 应交 纳 （ 或返 还） 的 所得税 金额 计量 。 计 算当 期所得 税费 用所 依据 的应 纳税所 得额 系根 据有
关税法 规定 对本 年度 税前 会计利 润作 相应 调整 后计 算得出 。
（2 ） 递延 所得 税资 产及 递 延所得 税负 债
某些资 产、 负债 项目 的账 面价值 与其 计税 基础 之间 的差额 ， 以 及未 作为 资产 和负债 确认 但按 照
税法规 定可 以确 定其 计税 基础的 项目 的账 面价 值与 计税基 础之 间的 差额 产生 的暂时 性差 异， 采用 资
产负债 表债 务法 确认 递延 所得税 资产 及递 延所 得税 负债。
对于能 够结 转以 后年 度的 可抵扣 亏损 和税 款抵 减， 以很可 能获 得用 来抵 扣可 抵扣亏 损和 税款
抵减的 未来 应纳 税所 得额 为限， 确认 相应 的递 延所 得税资 产。
资产负 债表 日， 对于 递延 所得税 资产 和递 延所 得税 负债， 根据 税法 规定 ，按 照预期 收回 相关
资产或 清偿 相关 负债 期间 的适用 税率 计量 。
于资产 负债 表日 ，对 递延 所得税 资产 的账 面价 值进 行复核 ，如 果未 来很 可能 无法获 得足 够的
应纳税 所得 额用 以抵 扣递 延所得 税资 产的 利益 ， 则 减记递 延所 得税 资产 的账 面价值 。 在 很可 能获 得
足够的 应纳 税所 得额 时， 减记的 金额 予以 转回 。
（3 ） 所得 税费 用
所得税 费用 包括 当期 所得 税和递 延所 得税 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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除确认 为其 他综 合收 益或 直接计 入所 有者 权益 的交 易和事 项相 关的 当期 所得 税和递 延所 得税
计入其 他综 合收 益或 所有 者权益 ， 以 及企 业合 并产 生的递 延所 得税 调整 商誉 的账面 价值 外， 其余 当
期所得 税和 递延 所得 税费 用或收 益计 入当 期损 益。
25. 租赁
融资租 赁为 实质 上转 移了 与资产 所有 权有 关的 全部 风险和 报酬 的租 赁 ， 其 所 有权最 终可 能转
移，也 可能 不转 移。 融资 租赁以 外的 其他 租赁 为经 营租赁 。
（1） 本公 司作 为承 租人 记 录经营 租赁 业务
经营租 赁的 租金 支出 在租 赁期内 的各 个期 间按 照直 线法计 入相 关资 产成 本或 当期损 益 。 初 始
直接费 用计 入当 期损 益。 或有 租 金于 实际 发生 时计 入当期 损益 。
（2） 本公 司作 为出 租人 记 录经营 租赁 业务
经营租 赁的 租金 收入 在租 赁期内 的各 个期 间按 直线 法确认 为当 期损 益 。 对 金 额较大 的初 始直
接费用 于发 生时 予以 资本 化， 在 整个 租赁 期间 内按 照 与确认 租金 收入 相同 的基 础分期 计入 当期 损益 ；
其他金 额较 小的 初始 直接 费用于 发生 时计 入当 期损 益。或 有租 金于 实际 发生 时计入 当期 损益 。
26. 融资融券业务
融资融 券业 务， 是指 公司 向客户 出借 资金 供其 买入 证券或 者出 借证 券供 其卖 出， 并 由客 户交 存
相应担 保物 的经 营活 动。 融资融 券业 务， 分为 融资 业务和 融券 业务 两类 。
本公司 对融 出的 资金 ， 确 认应收 债权 ， 并确 认相 应 利息收 入 ； 对 融出 的证 券 ， 不 终止 确认 该证
券，仍 按原 金融 资产 类别 进行会 计处 理， 并确 认相 应利息 收入 。
对客户 融资 融券 并代 客户 买卖证 券时 ，作 为证 券经 纪业务 进行 会计 处理 。
对于融 资业 务， 按照 期末 债权余 额 的 0.50% 计 提坏 账准备 。
27. 买入返售和卖出回购 业务 核算
买入返 售交 易按 照合 同或 协议的 约定 ， 以 一定 的价 格向交 易对 手买 入相 关金 融产品 （包 括债 券
和票据 ） ， 合同 或协 议到 期日 ， 再 以约 定价 格返 售 相同之 金融 产品 。 买入 返 售业务 按买 入返 售相 关
金融产 品时 实际 支付 的款 项入账 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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卖出回 购交 易按 照合 同或 协议的 约定 ， 以 一定 的价 格将相 关金 融产 品 （ 包括 债券和 票据 ） 出 售
给交易 对手 ， 合 同或 协议 到期日 ， 再 以约 定价 格回 购相同 之金 融产 品。 卖出 回购业 务按 卖出 回购 相
关金融 产品 时实 际收 到的 款项入 账。 卖出 的金 融产 品仍按 原分 类列 于资 产负 债表的 相关 项目 内， 并
按照相 关的 会计 政策 核算 。
对于存 在减 值迹 象的 股票 质押式 回购 余额 ，需 单独 进行减 值测 试， 有客 观证 据表明 其发 生了
减值的 ， 应当 根据 其未 来 现金流 量现 值低 于账 面价 值的差 额 ， 确 认减 值损 失 ， 计 提减 值准 备 ； 上 述
单独测 试后 未发 生减 值的 ， 和其他 不存 在减 值迹 象的 股票质 押式 回购 余额 按照 未回购 余额 的 0.50%
计提减 值准 备。
28. 资产管理业务核算办 法
资产管 理业 务是 指公 司接 受委托 负责 经营 管理 受托 资产的 业务 ， 包 括定 向资 产管理 业务 、 集 合
资产管 理业 务和 专项 资产 管理业 务。
公司受 托经 营资 产管 理业 务， 以 托管 客户 或集 合计 划为主 体， 独立 建账 ， 独 立核算 。 定 期与 托
管人的 会计 核算 和估 值结 果进行 复核 ， 定 期或 合同 到期与 委托 客户 进行 结算 ， 按合 同规 定的 收益 分
成方式 和比 例计 算受 托投 资管理 手续 费及 佣金 收入 。
29. 代理发行证券核算办 法
（1 ） 对于 以全 额包 销方 式 进行代 理发 行证 券的 业务 ，公司 在收 到代 发行 人发 售的证 券时 ，按
承购价 同时 确认 为一 项资 产和一 项负 债。 发行 期结 束后， 如有 未售 出的 证券 ， 按承销 价格 转为 公司
的自营 证券 或长 期投 资。
（2 ） 对于 以余 额包 销方 式 进行代 理发 行证 券的 业务 ，承销 期结 束后 ，如 有未 售出的 证券 ，按
约定的 承销 价格 转为 公司 的交易 性金 融资 产或 可供 出售金 融资 产。
（3 ） 对于 以代 销方 式进 行 代理发 行证 券的 业务 ，承 销期结 束后 ，如 有未 售出 的证券 ，将 未售
出证券 退还 委托 单位 。
30. 套期会计
为有效 控制 风险 敞口 ， 本 公司可 选择 满足 套期 工具 条件的 金融 工具 进行 套期 保值， 采用 套期 会
计方法 进行 处理 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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本公司 在套 期开 始时 ， 记 录套期 工具 与被 套期 项目 之间的 关系 ， 以 及风 险管 理目标 和进 行不 同
套期交 易的 策略 。 此外 ， 在套期 开始 及之 后 ， 本 公 司会持 续地 对套 期有 效性 进行评 价 ， 以 检查 有关
套期在 套期 关系 被指 定的 会计期 间内 是否 高度 有效 。
被指定 为公 允价 值套 期且 符合条 件的 的衍 生工 具， 其 公允价 值变 动形 成的 利得 或损失 计入 当期
损 益。 被套 期项 目因 被套 期风险 形成 的利 得或 损失 也计入 当期 损益 ， 同 时调 整被套 期项 目的 账面 价
值。
当本公 司撤 销对 套期 关系 的指定 、 套 期工 具已 到期 或被出 售、 合同 终止 或已 行使、 或不 再符 合运 用
套期会 计的 条件 时， 终止 运用套 期会 计。
31. 风险准备金
根据 《 证券 法》 、 《 金融 企 业财务 规则 》 和 《 关于 证 券公 司 2007 年 年度 报告 工 作的通 知》 （ 证
监机构 字[2007]320 号 ） 的 规定 ， 按 照当 期净 利润 的 10% 提取 一般 风险 准备 ， 按 照当期 净利 润 的 10%
提取交 易风 险准 备金 ，用 于弥补 证券 交易 损失 。
32. 利润分配
资产负 债表 日后 ， 经 审议 批 准的利 润分 配方 案中 拟分 配的利 润， 不确 认为 资产 负 债表日 的负 债，
在资产 负债 表日 后事 项附 注中单 独披 露。
33. 分部报告政策
本公司 以内 部组 织结 构、 管理要 求、 内部 报告 制度 为依据 确定 经营 分部 ，以 经营分 部为 基础 ，
结合经 营分 部规 模， 确定 报告分 部并 披露 分部 信息 。
经营分 部， 是指 本公 司内 同时满 足下 列条 件的 组成 部分：
（1 ） 该组 成部 分能 够在 日 常活动 中产 生收 入、 发生 费用；
（2 ） 本公 司管 理层 能够 定 期评价 该组 成部 分的 经营 成果 ， 以决 定向 其配 置资 源 、 评 价其业 绩 ；
（3 ） 本公 司能 够取 得该 组 成部分 的财 务状 况、 经营 成果和 现金 流量 等有 关会 计信息 。如 果两
个或多 个经 营分 部具 有相 似的经 济特 征， 并且 满足 一定条 件的 ，本 公司 将其 合并为 一个 经营 分部 。
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34. 重要 会计政策和会计 估计 的变更
(1) 、重要 会计政策变更
□ 适用 √ 不适 用
(2) 、重要 会计估计变更
□ 适用 √ 不适 用
六、 税项
1. 主要税种及税率
税种 计税依据 税率
营业税
注 1 营业额 5%
增值税
注 2 应税收入 的销项 税扣除 当期 允许抵扣 的进项 税额后 的差 额 6%
城市维护 建设税
注 3 实际缴纳 的流转 税额 7% 或 5%
教育费附 加
注 4 实际缴纳 的流转 税额 3% 或 2% 或 1%
企业所得 税
注 5 应纳税所 得额 25% 或 16.5%
注 1 ： 营业税：根据” 财政部、国家税务总局关于降低金融、保险业营业税税率的通知 ” （财税[2001]21 号），
从 2003 年 1 月 1 日起，按应纳 营业税收入的 5% 计缴。
根据” 财政部、国家税务总局关于资本市场有关营业税政策的通知 ” （财税[2004]203 号）， 准许证券公司代收
的以下费用从其营业税计税营业额中扣除，按扣除后净额纳税：
（1 ） 为证券交易所代收的证券交易监管费；
（2 ） 为证券交易所代收的证券交易经手费；
（3 ） 为中国证券登记结算公司代收的股东账户开户费 （包括 A 股和 B 股） 、 特别转让股票开户费、 过户
费、B 股结算费和转托管费。
根据 “ 财政部、 国家税务总局关于证券投资者保护基金有关营业税问题的通知 ” （财税[2006]172 号） ， 准许证
券公司上缴的证券投资者保护基金从其营业税计税营业额中扣除。
注 2 ： 增值税： 根据 《关于全面 推开营业税改征增值税试点的通知》( 财税(2016)36 号) ， 我公 司从 2016 年 5 月
1 日起，按 6% 缴纳增值税。
注 3 ：城市维护建设税按应纳 流转税额的 7% 或 5% 。
注 4 ：教 育费附加及地方教育 费附加分别按应纳流转税额的 3% 和 2% 或 1% 计缴。
注 5 ： 企业所得税： 本公司及本 公司的境内子公司适用的企业所得税率统一为 25% ， 本公司 的香港子公司适用
的利得税率为 16.5% 。
存在不 同企 业所 得税 税率 纳税主 体的 ，披 露情 况说 明
√ 适用 □ 不适 用
纳税主体 名称 所得税税 率 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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东兴证券 （香港 ）金融 控股 有限公司 16.50%
东兴证券 （香港 ）财务 有限 公司 16.50%
东兴证券 （香港 ）有限 公司 16.50%
七、 合 并财 务报表 项目 注释
1、 货币资金
单位： 元
项目
期末 期初
外币金额
折算
率
折人民币
金额
外币金额
折算
率
折人民币
金额
现金： / / 274,877.43 / / 52,483.92
人民币 / / 274,877.43 / / 52,483.92
美元
港元
银行存款 ： / / 13,606,154,589.52 / / 12,737,084,853.95
其中 ： 自有 资
金
/ / 3,902,246,167.84 / / 2,142,725,162.49
人民币 / / 3,758,702,698.77 / / 2,122,398,253.18
美元 1,523,495.51 6.6312 10,102,603.43 1,024,546.07 6.4936 6,652,992.36
港元 156,125,968.92 0.8547 133,440,865.64 16,321,218.61 0.8378 13,673,916.95
客户资金 / / 9,703,908,421.68 / / 10,594,359,691.46
人民币 / / 9,628,375,309.95 / / 10,510,368,757.07
美元 9,474,608.20 6.6312 62,828,021.89 10,083,530.77 6.4936 65,478,415.42
港元 14,864,969.96 0.8547 12,705,089.84 22,096,585.08 0.8378 18,512,518.97
其他货币 资
金：
/ / 13,107,151.65 / / 1,036,698.17
人民币 / / 13,107,151.65 / / 1,036,698.17
美元
港元
合计 / / 13,619,536,618.60 / / 12,738,174,036.04
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其中， 融资 融券 业务 ：
√ 适用 □ 不适 用
单位: 元
项目
期末 期初
外币金
额
折算率
折人民币
金额
外币金额 折算率
折人民币
金额
自有信用 资金 / / 125,364,049.77 / / 235,423,540.86
人民币 / / 125,364,049.77 / / 235,423,540.86
美元
港元
客户信用 资金 / / 983,844,677.85 / / 1,498,143,239.25
人民币 / / 983,844,677.85 / / 1,498,143,239.25
美元
港元
2、 结算备付金
单位： 元
项目
期末 期初
外币金额 折算率 折人民币 金额 外币金额 折算率 折人民币 金额
自有备付 金： / / 675,522,418.36 / / 800,148,722.79
人民币 / / 675,522,418.36 / / 800,148,722.79
美元
港元
客户备付 金： / / 3,385,173,153.63 / / 3,947,001,588.28
人民币 / / 3,366,597,115.38 / / 3,898,963,868.30
港元 12,463,137.51 0.8547 10,652,243.63 24,928,572.96 0.8378 20,885,158.43
美元 1,194,926.20 6.6312 7,923,794.62 4,181,434.27 6.4936 27,152,561.55
信用备付 金： / / 1,063,514,993.25 / / 1,175,713,445.34
人民币 / / 1,063,514,993.25 / / 1,175,713,445.34
美元
港元
合计 / / 5,124,210,565.24 / / 5,922,863,756.41
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
88 / 160
3、 融出资金
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末账面 余额 期初账面 余额
个人 8,681,209,828.01 12,911,326,651.10
机构 60,093,799.82 37,500,823.85
合计 8,741,303,627.83 12,948,827,474.95
客户因 融资 融券 业务 向公 司提供 的担 保物 公允 价值 情况：
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
担保物类 别 期末公允 价值 期初公允 价值
资金 2,083,844,696.29 2,748,143,457.65
债券 4,117,120.64 9,113,210.33
股票 27,342,081,346.24 36,667,680,550.99
其他 46,554,047.34 50,474,261.87
合计 29,476,597,210.51 39,475,411,480.84
注：上述 担保物 系融出 资金 及融出证 券的担 保物。
按账龄分析 ：
单位: 元
币种: 人民 币
账 龄
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
金额
比例
(%)
金额
比例
(%)
金额 比例(%) 金额
比例
(%)
3 个月
内
4,819,778,533.65 54.86 24,098,892.67 0.50 1,143,385,610.15 8.79 5,716,928.05 0.50
3 至 6 个
月内
695,716,978.80 7.92 3,478,584.89 0.50 11,791,576,100.61 90.61 58,957,880.50 0.50
6 个月
以上
3,269,734,264.26 37.22 16,348,671.32 0.50 78,935,248.99 0.60 394,676.25 0.50
合计 8,785,229,776.71 100.00 43,926,148.88 0.50 13,013,896,959.75 100.00 65,069,484.80 0.50
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4、 以公允价值计量且其 变动 计入当期损益的金融 资产
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
期末余额
公 允价值 初 始投资成 本
项目
为 交易目的 而持
有 的金融资 产
指 定以公允 价
值 计量且变 动
计 入当期损 益
的 金融资产
公 允价值合 计
为 交易目的 而持
有 的金融资 产
指 定以公允 价
值 计量且变 动
计 入当期损 益
的 金融资产
初 始投资成 本合
计
债券 1,544,993,535.20
1,544,993,535.20 1,521,916,380.42
1,521,916,380.42
基金 2,356,351,849.10
2,356,351,849.10 2,355,332,857.78
2,355,332,857.78
股票 1,154,561,654.80 361,796,916.48 1,516,358,571.28 992,103,432.92 402,566,200.00 1,394,669,632.92
其他
21,205,102.05 21,205,102.05
20,096,093.37 20,096,093.37
合计 5,055,907,039.10 383,002,018.53 5,438,909,057.63 4,869,352,671.12 422,662,293.37 5,292,014,964.49
期 初余额
公 允价值 初 始投资成 本
项目
为 交易目的 而持
有 的金融资 产
指 定以公允 价
值 计量且变 动
计 入当期损 益
的 金融资产
公 允价值合 计
为 交易目的 而持
有 的金融资 产
指 定以公允 价
值 计量且变 动
计 入当期损 益
的 金融资产
初 始投资成 本合
计
债券
基金 6,500,879,422.66
6,500,879,422.66 6,496,311,405.69
6,496,311,405.69
股票 1,053,480,113.86 405,296,827.94 1,458,776,941.80 931,985,015.69 402,566,200.00 1,334,551,215.69
其他
合计 7,554,359,536.52 405,296,827.94 7,959,656,364.46 7,428,296,421.38 402,566,200.00 7,830,862,621.38
使用受 限的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 ：
项目 限 售 条 件或 变 现方 面 的其 他重 大 限 制 期末余额 期初余额
中环股份 限售股- 为收 益互换 参与定 向增发 361,796,916.48 405,296,827.94
白银 用作卖出 回购金 融资产 抵押 物 21,205,102.05
合计
383,002,018.53 405,296,827.94
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5、 衍生 金融工具
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
类别
期末 期初
套期工 具 非套期 工具 套期工 具 非套期 工具
名
义
金
额
公允
价值
名义金 额
公允价 值
名
义
金
额
公允
价值
名义金 额
公允价 值
资
产
负
债
资产 负债
资
产
负
债
资产 负债
权益衍
生工具
500,715,400.00 41,269,528.66 1,534,386.00
449,605,720.00 886,839.00 2,177,885.93
收益
互换
402,566,200.00 41,265,148.66
402,566,200.00
1,574,345.93
股票
期权
98,149,200.00 4,380.00 1,534,386.00
47,039,520.00 886,839.00 603,540.00
其他衍
生工具
533,448,485.00
114,812,920.00
商品
期货
401,749,145.00
60,990,120.00
股指
期货
131,699,340.00
53,822,800.00
合计
1,034,163,885.00 41,269,528.66 1,534,386.00
564,418,640.00 886,839.00 2,177,885.93
在当日 无负 债结 算制 度下 ， 本公 司于 2016 年 6 月 30 日 所有 的期 货合 约产 生 的持仓 损益 均已
结算并 包含 在结 算备 付金 中。 因 此， 衍生 金融 资产 和 衍生金 融负 债项 下的 股指 期货和 商品 期货 投资
按抵消 相关 暂收 暂付 款后 的净额 列示 ，金 额为 零 。
6、 买入返售金融资产
√ 适用 □ 不适 用
(1) 按 金融资产种类
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末账面 余额 期初账面 余额
股票 4,305,655,151.09 1,413,464,339.00
债券 4,359,766,644.36 4,980,499,138.14
减：减值 准备 21,528,275.75 7,067,321.68
买入返售 金融资 产账面 价值 8,643,893,519.70 6,386,896,155.46 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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（2 ）约 定购回、质 押回购 融出资金按剩余期限 分类 披露
单位：元
币种： 人民币
期限 期末账面 余额 期初账面 余额
一个月内 8,102,680.00 206,033,342.00
一个月至 三个月 内 32,663,232.30 505,915,690.00
三个月至 一年内 2,430,703,238.79 271,515,307.00
一年以上 1,834,186,000.00 430,000,000.00
合计 4,305,655,151.09 1,413,464,339.00
（3 ）按 业务类别列 示
单位: 元
币种: 人民币
类别 期末余额 期初余额
约定购回 式证券 -
-
股票质押 式回购 4,305,655,151.09 1,413,464,339.00
债券逆回 购 4,359,766,644.36 4,980,499,138.14
减：减值 准备 21,528,275.75 7,067,321.68
合计 8,643,893,519.70 6,386,896,155.46
7、 应收款项
(1) 按明细列示
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末余额 期初余额
应收业务 收入款 34,657,136.64 8,996,013.29
应收质押 式正回 购款 29,990,000.00
预付款项 23,238,667.17 26,760,969.23
应收现金 客户款 18,819,348.64
应收押金 14,472,422.08 14,574,085.10
应收融资 融券客 户款 11,901,060.45 10,765,976.95
其他 117,975,459.51 46,556,545.46
合计 251,054,094.49 107,653,590.03
减：减值 准备 11,901,060.45 10,765,976.95 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
92 / 160
应 收 款 项账 面 价值 239,153,034.04 96,887,613.08
(2) 按账龄分析
√ 适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民币
账龄
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
1 年
以内
232,359,600.85 92.56 10,592,951.56 89.01 94,588,481.49 87.86 9,457,868.06 87.85
1-2 年 10,429,757.78 4.15
5,982,673.97 5.56
2-3 年 3,238,119.74 1.29
3,631,171.82 3.37 1,308,108.89 12.15
3 年
以上
5,026,616.12 2.00 1,308,108.89 10.99 3,451,262.75 3.21
合计 251,054,094.49
100.00 11,901,060.45 100.00 107,653,590.03 100.00 10,765,976.95 100.00
(3) 按评估方式列示
√ 适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民币
账龄
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
金额
比例
（% ）
单项计提 减值准 备 11,901,060.45 4.74 11,901,060.45 100.00 10,765,976.95 10.00 10,765,976.95 100
组合计提 减值准 备
239,153,034.04 95.26
96,887,613.08 90.00
合计 251,054,094.49 100.00 11,901,060.45 6.32 107,653,590.03 100.00 10,765,976.95 100.00
8、 应收利息
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末余额 期初余额
持有债券 应计利 息 389,449,335.47 226,892,951.85
存放金融 同业应 计利息 8,740,253.27 12,457,234.25 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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融资融券 应计利 息 244,849,619.51 193,232,968.29
买入返售 金融资 产应计 利息 16,170,655.25 17,945,971.46
合计 659,209,863.50 450,529,125.85
9、 存出保证金
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末账面 余额 期初账面 余额
交易保证 金 123,999,003.94 116,613,876.69
信用保证 金 37,629,690.49 75,214,298.77
期货保证 金 547,997,026.84 533,506,851.68
合计 709,625,721.27 725,335,027.14
10 、 可供出售 金融资产
√ 适用 □ 不适 用
(1) 可供出售金融资产情 况
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目
名称
期末 期初
初 始 成本 公 允 价值 变动 减 值 准备 账 面 价值 初 始 成本 公 允 价值 变动 减 值 准备 账 面 价值
债券 12,131,063,002.24 74,760,947.43
12,205,823,949.67 9,490,699,957.13 127,868,286.81
9,618,568,243.94
基金 1,169,193,352.60 65,135,606.23
1,234,328,958.83 1,422,762,348.50 169,620,205.00
1,592,382,553.50
股票 1,652,320,211.01 -254,334,101.22
1,397,986,109.79 2,101,825,644.74 231,781,272.82
2,333,606,917.56
资产
管理
产品
2,602,205,345.77 75,470,279.61 61,515,549.65 2,616,160,075.73 3,003,080,327.69 80,438,032.01 74,213,530.88 3,009,304,828.82
信托
计划
5,094,730,380.80 23,902,346.19
5,118,632,726.99 4,167,238,807.20 128,415,535.90
4,295,654,343.10
其他 3,408,327,009.99 -320,628,567.17
3,087,698,442.82 4,502,655,000.00 -134,685,860.59
4,367,969,139.41
合计 26,057,839,302.41 -335,693,488.93 61,515,549.65 25,660,630,263.83 24,688,262,085.26 603,437,471.95 74,213,530.88 25,217,486,026.33
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
94 / 160
(2) 截至报告期末可供出 售金 融资产的成本 （摊余成 本） 、 公允价值、 累计计入 其 他综合收益的公
允价值变动金额，以 及已 计提减值金额
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
可 供 出 售金 融 资产 分 类 可 供 出 售权 益 工具 可 供 出 售债 务 工具 合计
权益工具 的成本/ 债务 工
具的摊余 成本
13,926,776,300.17 12,131,063,002.24 26,057,839,302.41
公允价值 13,454,806,314.16 12,205,823,949.67 25,660,630,263.83
累计计入 其他综 合收益
的公允价 值变动 金额
-410,454,436.36 74,760,947.43 -335,693,488.93
已计提减 值金额 61,515,549.65
61,515,549.65
(3) 报告期内可供出售金 融资 产减值的变动情况
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
可 供 出 售金 融 资产 分 类 可 供 出 售权 益 工具 可 供 出 售债 务 工具 合计
期初已计 提减值 金额 74,213,530.88
74,213,530.88
本期计提
其中：从 其他综 合收益 转入
本期减少 12,697,981.23
12,697,981.23
其中： 期 后公允 价值回 升转 回 /
期末已计 提减值 金额 61,515,549.65
61,515,549.65
(4) 存在限售期限的可供 出售 金融资产
单位：元
币种 ：人民 币
序号 证券代码 证券名称 公允价值 限 售 解 禁日
1 300488 恒锋工具 2,153,845.38 2016/7/1
2 300508 维宏股份 207,388.12 2017/4/19
3 600027 华电国际 496,859,000.00 2016/9/8
4 600703 三安光电 248,405,152.52 2016/12/14
（5）融 出证券情况 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
95 / 160
单位：元
币种 ：人民 币
项目
期末余额 期初余额
初始成本 公允价值 初始成本 公允价值
融出证券
—可供出 售金融 资产 4,109,211.29 4,143,959.00 976,572.34 952,430.37
—转融通 融入证 券
合计 4,109,211.29 4,143,959.00 976,572.34 952,430.37
转融通融 入证券 总额 1,615,680.00
1,769,020.00
注：截止 206 年 6 月 30 日 ，公司融 出证券 的担保 物包 含在注释 七、3 中。
（6 ） 截至 2016 年 6 月 30 日，可 供出 售金 融资 产中 用于债 券回 购质 押及 转融 通担保 证券 的金
额总计 为 6,437,071,098.00 元。
（7 ） 有承 诺条 件的 可供 出 售金融 资产 ，本 公司 作为 管理人 以自 有资 金参 与的 资产管 理集 合计
划承诺 自有 资金 参与 份额 在计划 存续 期内 不退 出。 截至 2016 年 6 月 30 日， 本公司 持有 的上 述退 出
受到限 制的 集合 计划 的的 账面价 值计 人民 币 1,168,476,659.74 元。
11 、 固定资产
(1).
固定资产情况
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 房屋及建 筑物 交通运输 设备 电子及通 讯设备 办公及其 他设备 合计
一、账面 原值：
1. 期初余额 283,396,714.96 23,295,338.22 171,271,057.02 15,002,509.67 492,965,619.87
2. 本期增加金 额
1,111,905.12 24,191,921.49 820,846.15 26,124,672.76
（1 ）购置
1,111,905.12 24,191,921.49 820,846.15 26,124,672.76
（2 ）在建工 程转入
（3 ）企业合 并增加
3. 本期减少金 额
419,725.29 82,341.00 502,066.29
（1 ）处置或 报废
419,725.29 82,341.00 502,066.29
4 、外币报表 折算差
额
-95,097.93 -38,165.53 -133,263.46
5. 期末余额 283,396,714.96 24,407,243.34 194,948,155.29 15,702,849.29 518,454,962.88
二、累计 折旧
1. 期初余额 84,616,454.61 19,722,281.36 132,011,335.82 11,757,595.91 248,107,667.70
2. 本期增加金 额 7,025,009.02 1,008,172.51 9,907,605.81 762,016.74 18,702,804.08
（1 ）计提 7,025,009.02 1,008,172.51 9,907,605.81 762,016.74 18,702,804.08
3. 本期减少金 额
365,210.14 26,677.96 391,888.10 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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（1 ）处置或 报废
365,210.14 26,677.96 391,888.10
4. 期末余额 91,641,463.63 20,730,453.87 141,553,731.49 12,492,934.69 266,418,583.68
三、减值 准备
1. 期初余额
2. 本期增加金 额
（1 ）计提
3. 本期减少金 额
（1 ）处置或 报废
4. 期末余额
四、账面 价值
1. 期末账面价 值 191,755,251.33 3,676,789.47 53,394,423.80 3,209,914.60 252,036,379.20
2. 期初账面价 值 198,780,260.35 3,573,056.86 39,259,721.20 3,244,913.76 244,857,952.17
(2).
暂时 闲置的固定资产 情况
□ 适用 √ 不适 用
(3).
通过 融资租赁租入的 固定 资产情况
□ 适用 √ 不适 用
(4).
通过 经营租赁租出的 固定 资产
□ 适用 √ 不适 用
(5).
未 办妥产权证书的固 定资 产情况
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 账面价值 未办妥产 权证书 的原因
北京市朝 阳区曙 光西里 甲 5 号院 13 号楼 14 层 1709 、
2101
2,602,636.07 注 1 ：
北京市海 淀区西 直门北 大街 45 号 4 号楼 16 层 1601 1,570,400.00 注 2 ：
北京市西 城区丰 融园 15 号 楼二座 1202 2,846,468.46 注 2 ：
莆田市荔 城区镇 海街道 梅园 东路 38 弄 5 号楼 2 号 20,528,257.00 注 3 ： 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
97 / 160
注 1 ： 本公司 已办理 北京市 朝阳区曙 光西里 甲 5 号院 13 号楼 14 层 1709 、 2101 二 处房屋所 有权证 ，
目前办理 土地使 用权证 的手 续尚在进 行中。
注 2 ： 上述 二处房 产已办 理 相应房屋 所有权 证但尚 未取 得对应的 土地使 用权证 。 鉴 于根据 2009 年 9
月 17 日 《北京市国 土资源 局关于原 外销商 品房土 地登 记有关问 题的通 知》 ， 目 前 北京市只 对 386 个“ 外
销” 商品房 项目的 购房人 办 理国有土 地使用 权证， 如购 房人申请 办理上 述 “ 外销” 商 品房之外 房屋的 土地
使用权证 ，目前 土地主 管部 门暂时不 予受理 。上述 两项 房 产 不 在 上 述 受 理 办 证 的 “ 外销” 商 品 房 范 围 内 ，
故未办理 土地使 用权证 。
注 3 ： 根据福建省 福州 市中 级人民法 院出具 的 （2008） 榕民破字 第 2 －50 号 《民事 裁定书》 ， 裁 定
将上述房 产过户 给买受 人东 兴证券莆 田梅园 东路证 券营 业部。 截至目 前 ， 该房 屋已 过户至本 公司莆 田梅
园东路证 券营业 部名下 ，办 理土地使 用权证 的手续 尚在 进行中。
12 、 无形资产
(1).
无形资产情况
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 软件 交易席位 费 合计
一、账面 原值
1. 期初余额 83,693,885.54 19,850,000.00 103,543,885.54
2. 本期增加金 额 8,627,490.52 470,085.00 9,097,575.52
(1) 购置 8,627,490.52 470,085.00 9,097,575.52
(2) 内部研发
(3) 企业合并增加
3. 本期减少金 额
(1) 处置
4. 期末余额 92,321,376.06 20,320,085.00 112,641,461.06
二、累计 摊销
1. 期初余额 59,300,163.38 19,850,000.00 79,150,163.38
2. 本期增加金 额 10,398,653.15 23,504.26 10,422,157.41
（1 ）计提 10,398,653.15 23,504.26 10,422,157.41
3. 本期减少金 额
(1) 处置
4. 期末余额 69,698,816.53 19,873,504.26 89,572,320.79
三、减值 准备
1. 期初余额
2. 本期增加金 额
（1 ）计提
3. 本期减少金 额
(1) 处置
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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4. 期末余额
四、账面 价值
1. 期末账面价 值 22,622,559.53 446,580.74 23,069,140.27
2. 期初账面价 值 24,393,722.16 - 24,393,722.16
(2).
未办妥产权证书的土 地使 用权情况：
□ 适用 √ 不适 用
13 、 商誉
√ 适用 □ 不适 用
(1). 商誉账面原值
单位： 元
币种 ： 人民 币
被投资单 位名称 或形成 商
誉的事项
期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
东兴期货 有限责 任公司 20,000,000.00
20,000,000.00
合计 20,000,000.00
20,000,000.00
注：2008 年 12 月 15 日，原蓬达期货 经纪有 限公司 （现 已更名为 ：东兴 期货有 限责 任公司） 原股
东蓬莱市 蓬达房 地产开 发有 限公司 、 山东 蓬达股 份有限 公司、 蓬莱市 华鑫建 筑工程 有限公司 和烟台 海福
莱超市有 限公司 与本公 司签 订股权转 让合同 ， 分别 将其 持有的蓬 达期货 经纪有 限公 司全部股 份转让 给本
公司。2009 年 5 月 13 日， 经山东省 工商行 政管理 局核 准， 蓬 达期货 经纪有 限公司 办理了股 权变更 登记
手续，同 时更名 为东兴 期货 有限责任 公司。
公司商 誉账 面价 值按 照预 计未来 现金 流量 现值 进行 计算其 可收 回金 额高 于账 面价值 ， 未发 生 减
值。
14 、 递延所得税资产/ 递延所 得税负债
(1). 未经抵销的递延所得 税资 产
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目
期末余额 期初余额
可抵扣暂 时性差
异
递延所得 税
资产
可抵扣暂 时性差
异
递延所得 税
资产
无形资产 摊销年 限差异 244,486.40 61,121.60 274,486.40 68,621.66 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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长期待摊 费用摊 销年限
差异
845,085.64 211,271.41 845,085.64 211,271.41
资产减值 准备 101,623,187.95 25,369,471.66 113,167,065.44 28,291,766.36
金融企业 购买营 业用房 补
助
2,483,355.00 620,838.75 2,483,355.00 620,838.75
计入其他 综合收 益的可 供
出售金融 资产公 允价值 变
动
537,928,627.28 134,482,156.82 122,759,224.92 30,689,806.23
未支付的 工资余 额 905,297,852.90 226,324,463.22 1,326,332,317.65 331,583,079.42
预计负债
15,302,716.00 3,825,679.00
可抵扣亏 损 327,401,494.47 80,580,310.51 214,510,612.61 53,627,653.15
归属于子 公司的 特殊目 的
主体未分 配利润
19,951,443.12 4,987,860.78
合计 1,895,775,532.76 472,637,494.75 1,795,674,863.66 448,918,715.92
(2). 未经抵销的递延所得 税负 债
√适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民币
项目
期末余额 期初余额
应纳税
暂时性差 异
递延所得 税
负债
应纳税
暂时性差 异
递延所得 税
负债
以公允价 值计量 且其变
动计入当 期损益 的金融
资产及衍 生金融 工具公
允价值变 动
166,524,232.40 41,557,265.38 116,871,342.60 29,217,835.65
计入其他 综合收 益的可
供出售金 融资产 公允价
值变动
2,868,408.07 717,102.02 439,718,646.30 109,929,661.58
归属于公 司的特 殊目的
主体未分 配利润
9,611,085.39 2,402,771.35 9,625,480.03 2,406,370.01
固定资产 折旧年 限差异 842,724.80 210,681.20 2,275,095.20 568,773.80
合计 179,846,450.66 44,887,819.95 568,490,564.13 142,122,641.04
(3). 以抵销后净额列示的 递延 所得税资产或负债：
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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未确认递延 所得税资 产明 细
√适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末余额 期初余额
资产减值 准备（ 注 1 ） 37,247,846.78 43,949,248.87
合计 37,247,846.78 43,949,248.87
(4). 未确认递延所得税负 债明 细
单位： 元
币 种： 人民 币
项目 期末余额 期初余额
可供出售 金融资 产公允 价值 变动（注 2 ） 27,094,273.42 20,029,559.36
以公允价 值计量 且其变 动计 入当期损 益的金 融资产 （注 2 ） 15,893,642.41 10,370,747.10
合计 42,987,915.83 30,400,306.46
注 1 ： 系本公司 纳入合 并范 围内的结 构化产 品计提 的资 产减值准 备， 因 财政部 和国 家税务总 局并未
出台针对 客户资 产管理 业务 纳税问题 的具体 规定， 因此 暂时不计 提所得 税费用 。
注 2 ： 系本公司 纳入合 并范 围内的结 构化产 品持有 的该 等金融资 产的公 允价值 变动 ， 因财政 部和国
家税务总 局并未 出台针 对客 户资产管 理业务 纳税问 题的 具体规定 ，因此 暂时不 计提 所得税费 用。
(5). 未确认递延所得税资 产的 可抵扣亏损将于以下 年度 到期
□ 适用 √ 不适 用
15 、 其他资产
（1 ）其他资产明细 情况
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末账面 价值 期初账面 价值
待摊费用 11,219,531.31 10,865,583.37
合计 11,219,531.31 10,865,583.37
（2 ）长期待摊费用 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期增加 本期摊销 期末余额
装修费 10,865,583.37 3,952,482.00 3,598,534.06
11,219,531.31
合计 10,865,583.37 3,952,482.00 3,598,534.06
11,219,531.31
16 、 资产减值准备变动表
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期增加
本期减少
期末余额
转回 转销
买入返售 金融
资产减值 准备
7,067,321.68 14,460,954.07
21,528,275.75
坏账准备 10,765,976.95 1,135,083.50
11,901,060.45
可供出售 金融
资产减值 准备
74,213,530.88
12,697,981.23 61,515,549.65
融出资金 减值
准备
65,069,484.80
21,143,335.92
43,926,148.88
合计 157,116,314.31 15,596,037.57 21,143,335.92
12,697,981.23 138,871,034.73
17 、 短期借款
√ 适用 □ 不适 用
(1).
短期借款分类
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末余额 期初余额
信用借款
3,017,722,034.00 4,017,722,034.00
合计
3,017,722,034.00 4,017,722,034.00
注： 2012 年中国东方资产 管理公司 、 中信 银行股 份有 限公司总 行营业 部及本 公司 之子公司 东兴证
券投资有 限公司 三方签 订[2012] 信银管委字第 126 号委 托贷款合 同， 约定委 托贷款 额度人民币 75 亿元，
执行期限 起始时 间为 2012 年 7 月 2 日至 2015 年 7 月 1 日， 在额度内 向东兴 证券 投资有限 公司提 供委托
贷款。2015 年 7 月 2 日该合同到期续 签， 约定委 托贷款 额度不超 过人民 币 75 亿元， 委托 贷款年 利率为
6% ，在贷款 期内， 经双方 协商一致 ，可适 当调整 委托 贷款利率 ；2016 年 4 月，本公司向 中国东 方资产
管理公司 归还短 期借款 10 亿元；截 至 2016 年 6 月 30 日，该项 借款余 额为 30.18 亿元。
(2).
已逾期未偿还的短期 借款 情况
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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18 、 应付短期融资款
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
债券名称 面值 发行日期
债券
期限
发行金额
票面
利率
期 初 余额
期末
余额
东兴金鹏 8 号 收益凭 证 1.00
2015/3/30 364 天 400,000,000.00 6.10% 400,000,000.00 0.00
东兴金鹏 9 号 收益凭 证 1.00
2015/4/15 364 天 280,000,000.00 6.12% 280,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 11 号收益 凭证 1.00
2015/4/22 364 天 100,000,000.00 6.10% 100,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 12 号收益 凭证 1.00
2015/4/24 362 天 200,000,000.00 6.20% 200,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 13 号收益 凭证 1.00
2015/4/28 364 天 1,300,000,000.00 6.20% 1,300,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 17 号收益 凭证 1.00
2015/5/13 364 天 50,000,000.00 6.00% 50,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 18 号收益 凭证 1.00
2015/5/12 364 天 300,000,000.00 5.82% 300,000,000.00 0.00
东兴金 鹏 19 号收益 凭证 1.00
2015/5/13 364 天 300,000,000.00 5.84% 300,000,000.00 0.00
合
计
2,930,000,000.00
2,930,000,000.00 0.00
19 、 拆入资金
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目
期 末 账 面余 额 期 初 账 面余 额
银行拆入 款项
100,000,000.00 1,300,000,000.00
转融通融 入款项
50,000,000.00 50,000,000.00
合计
150,000,000.00 1,350,000,000.00
20 、 卖出 回购金融资产款
√ 适用 □ 不适 用
(1) 按金融资产种类
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末账面 余额 期初账面 余额
债券 10,184,242,555.98 9,210,389,225.53
其他 3,538,998,400.00 6,540,000,000.00
合计 13,723,240,955.98 15,750,389,225.53 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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(2) 报价回购融入资金按 剩余 期限分类
本公司 尚未 开展 报价 回购 融入资 金业 务
(3) 按业务类别列示
单位： 元
币种 ： 人 民币
类
别 期末余额 期初余额
债券正回 购
10,184,242,555.98
9,210,389,225.53
融资融券 债权收 益权转 让回 购
3,538,998,400.00
6,540,000,000.00
合计
13,723,240,955.98
15,750,389,225.53
21 、 代理买卖证券款
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末账面 余额 期初 账面 余额
普通经纪 业务信 用 业务
个人 10,935,557,629.23 12,158,644,092.45
机构 1,390,136,838.63 1,113,962,562.76
小计 12,325,694,467.86 13,272,606,655.21
信用业务
个人 2,042,232,645.37 2,625,267,977.86
机构 41,612,050.92 122,875,479.79
小计 2,083,844,696.29 2,748,143,457.65
合计 14,409,539,164.15 16,020,750,112.86
22 、 应付职工薪酬
(1). 应付职工薪酬列示：
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期 薪酬 1,327,092,544.08 365,436,928.12 786,079,860.57 906,449,611.63 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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二、 离职 后福利- 设定提 存计
划
534,285.53 45,280,108.38 45,206,763.76 607,630.15
三、辞退 福利
50,517.12 50,517.12
合计 1,327,626,829.61 410,767,553.62 831,337,141.45 907,057,241.78
(2). 短期薪酬列示：
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种: 人民 币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资 、奖金 、津贴 和补 贴 1,326,332,317.65 319,481,106.54 740,515,571.34 905,297,852.85
二、职工 福利费
854,014.14 854,014.14
三、社会 保险费 632,673.71 16,191,736.24 16,538,792.88 285,617.07
其中： 医 疗保险 费 588,422.96 14,573,260.82 14,913,937.41 247,746.37
工伤保险 费 12,948.61 438,138.98 441,443.83 9,643.76
生育保险 费 24,645.18 1,103,429.63 1,106,504.83 21,569.98
其他社会 保险费 6,656.96 76,906.81 76,906.81 6,656.96
四、住房 公积金 37,641.63 20,304,024.38 20,303,898.38 37,767.63
五、工会 经费和 职工教 育经 费 89,911.09 8,606,046.82 7,867,583.83 828,374.08
合计 1,327,092,544.08 365,436,928.12 786,079,860.57 906,449,611.63
(3). 设定提存计划列示
√ 适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民 币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1 、基本养老 保险 462,271.57 31,592,854.97 31,671,198.77 383,927.77
2 、失业保险 费 72,013.96 1,965,059.21 1,969,152.00 67,921.17
3 、企业年金 缴费
11,722,194.20 11,566,412.99 155,781.21
合计 534,285.53 45,280,108.38 45,206,763.76 607,630.15
按照中 国有 关法 规 ， 本 公司 的职工 参加 了由 当地 劳动 和社会 保障 部门 组织 实施 的社会 基本 养 老
保险和 失业 保险 ， 本 公司 以当地 规定 的社 会基 本养 老保险 和失 业保 险的 缴纳 基数和 比例 ， 向 当地 社
会基本 养老 保险 和失 业保 险经办 机构 缴纳 保险 费。
除了以 上基 本养 老保 险和 失业保 险计 划外 ， 本 公司 为符合 条件 的职 工设 立了 企业年 金计 划， 按
上年职 工工 资总 额的 一定 比例提 取年 金计 划供 款。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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23 、 应交税费
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末余额 期初余额
营业税 - 26,532,313.27
企业所得 税 36,877,772.50 162,269,065.50
代扣代缴 税费 17,949,953.74 12,271,708.27
城市维护 建设税 1,541,184.81 1,846,377.25
教育费附 加及地 方教育 费附 加
1,104,116.19 1,359,865.48
增值税 23,947,197.21 -
其他税项 184,784.98 414,318.85
合计 81,605,009.43 204,693,648.62
24 、 应付款项
√ 适用 □ 不适 用
应付款项列示
单位： 元
币种 ：人 民币
项目 期末余额 期初余额
应付收益 互换保 证金 167,513,240.00 80,513,240.00
应付产品 销售费 用 5,776,581.32 77,286,870.42
应付投资 者保护 基金 66,527,395.65 68,266,717.09
应付结算 所 21,417,241.39
应付交易 单元费 10,164,459.15 14,624,198.86
应付三方 存管业 务手续 费 7,270,995.49 6,077,570.85
应付风险 金 2,833,818.89 6,402,087.28
其他 56,778,648.91 43,537,827.58
合计 338,282,380.80 296,708,512.08
25 、 应付利息
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币 种： 人民 币
项
目 期末账面 余额 期初 账面 余额
客户资金 1,281,051.78 2,307,624.13 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
106 / 160
短期借款 4,451,140.00 9,338,426.47
拆入资金 43,750.00 474,916.67
其中：转 融通融 入资金 18,750.00 201,250.00
卖出回购 46,105,661.29 76,259,723.59
次级债券 97,263,123.29 230,957,452.06
收益凭证 125,699,444.45 236,454,933.35
公司债券 61,789,479.42 71,541,369.85
其他 88,543.35 44,483.73
合计 336,722,193.58 627,378,929.85
26 、 预计负债
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 期末余额 形成原因
集合资产 管理计 划自有
资金承担 有限补 偿
15,302,716.00
集合资产 管理计 划承诺
自有资金 承担有 限补偿
合计 15,302,716.00
/
上 年末 ，本 公司 作为 管理人 认购 ” 东 兴金 选睿 鑫8号集合 资产 管理 计划 ” （以 下 简称 ”睿鑫8号 ” ）
17,260,000.00 份 ， 期 末账 面 价值15,302,716.00 元 。 根 据 睿鑫8 号说 明书 ， 对 在推 广 期参与 本产 品的 委
托人 ， 在 符合 条件 时 （本 计划开 放日 、 本计 划管 理 期限提 前终 止日 等 ） ， 本 公司以 参与 产品 中的 自
有资金 对委 托人 进行 补偿 ，补偿 的最 大限 度为 管理 人参与 产品 的自 有资 金总 额。本 公司 按照 睿鑫8
号计划 说明 书计 算的 预计 赔偿金 额17,615,962.20 元 ，计算 方法 为睿 鑫8 号预 计 开放日 客户 的份 额乘
以本期 末的 每份 亏损额, ； 因本集 合计 划自 成立 之日 起每满 一年 开放 一次 ，开 放期为 每满 一年 后的
第一个 交易 日， 故预 计开 放日客 户的 份额 即为2015 年12月31日客 户 份额 。 本 公司预 计负 债按 照预 计
的赔偿 金额 和本 公司 持有 份额的 账面 价值 孰低 的方 法确认 为15,302,716.00元。 报告 期内 ， “ 睿鑫8
号 ”已 清算 完毕 ，本 公司 计提的 预计 负债 已经 全部 冲减。
27 、 应付 债券
√适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
债券类型 面值 发行日期
债券期
限
发行金额
票面
利率
期末余额 期初余额
13 东兴 01 100.00 2013/11/27 1,096 天 660,000,000.00 6.50% 660,000,000.00 660,000,000.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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13 东兴 02 100.00 2014/3/10 1,096 天 450,000,000.00 7.30% 450,000,000.00 450,000,000.00
13 东兴 03 100.00 2014/3/24 1,096 天 390,000,000.00 7.30% 390,000,000.00 390,000,000.00
14 东兴 01 100.00 2014/12/17 732 天 500,000,000.00 6.50% 500,000,000.00 500,000,000.00
15 东兴 01 100.00 2015/5/19 1,096 天 5,000,000,000.00 5.68% 5,000,000,000.00 5,000,000,000.00
14 东兴债 100.00 2015/4/7 1,461 天 2,000,000,000.00 4.89% 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
16 东兴债 100.00 2016/1/13 1,826 天 2,800,000,000.00 3.03% 2,800,000,000.00
金鹏 14 号 1.00 2015/4/29 553 天 500,000,000.00 6.50% 500,000,000.00 500,000,000.00
金鹏 21 号 1.00 2015/5/19 731 天 400,000,000.00 6.20% 400,000,000.00 400,000,000.00
金鹏 22 号 1.00 2015/5/21 733 天 500,000,000.00 6.35% 500,000,000.00 500,000,000.00
金鹏 24 号 1.00 2015/6/19 727 天 600,000,000.00 5.80%
600,000,000.00
金鹏 25 号 1.00 2015/6/18 729 天 700,000,000.00 5.80%
700,000,000.00
金鹏 26 号 1.00 2015/6/30 729 天 200,000,000.00 5.82%
200,000,000.00
金鹏 28 号 1.00 2015/6/29 717 天 300,000,000.00 6.10% 300,000,000.00 300,000,000.00
金鹏 29 号 1.00 2016/6/7 458 天 1,100,000,000.00 3.40% 1,100,000,000.00
金鹏 30 号 1.00 2016/6/14 458 天 1,000,000,000.00 3.45% 1,000,000,000.00
金鹏 31 号 1.00 2016/6/21 458 天 600,000,000.00 3.45% 600,000,000.00
合计
17,700,000,000.00
16,200,000,000.00 12,200,000,000.00
28 、 其他 负债
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期 末 账 面余 额 期 初 账 面余 额
递延收益 2,483,355.00 2,486,085.00
期货风险 准备金 6,601,015.11 5,912,780.74
其他 7,369,221,087.58 4,708,307,346.75
合计
7,378,305,457.69 4,716,706,212.49
注：其 他系 应付 特殊 目的 主体持 有人 权益 。
29 、 股本
单位： 元
币种 ： 人 民币
期初余额
本次变动 增减（+ 、一）
期末余额 发行
新股
送股
公积金
转股
其他 小计
股份总数 2,504,000,000.00
2,504,000,000.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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30 、 资本公积
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价 （股本 溢价）
5,304,070,300.00
4,756,002.42 5,299,314,297.58
合计 5,304,070,300.00
4,756,002.42 5,299,314,297.58
其他说 明， 包括 本期 增减 变动情 况、 变动 原因 说明 ：
本公司 收购 东兴 证券 （香 港） 有 限公 司支 付对 价小 于应享 有的 净资 产的 份 额 794,297.58 元， 同
一控制 下企 业合 并东 兴证 券（香 港） 有限 公司-5,550,300.00 元。
31 、 其他综合收益
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期金额 上期金额
1 ．可供出售 金融资 产产生 的利得（ 损失） 金额 -523,974,814.77 369,273,478.62
减：可供 出售金 融资产 产生 的所得税 影响 -222,980,631.69 -22,445,481.72
前期计入 其他综 合收益 当期 转入损益 的净额 365,515,821.07 459,055,405.45
小计 -666,510,004.15 -67,336,445.11
2. 按照权益法 核算的 在被投 资单位其 他综合 收益中 所享
有的份额
减： 按 照权益 法核算 的在被 投资单位 其他综 合收益 中所
享有的份 额产生 的所得 税影 响
前期计入 其他综 合收益 当期 转入损益 的净额
小计
3 ．现金流量 套期工 具产生 的利得（ 或损失 ）金额
减：现金 流量套 期工具 产生 的所得税 影响
前期计入 其他综 合收益 当期 转入损益 的净额
转为被套 期项目 初始确 认金 额的调整 额
小计
4 ．外币财务 报表折 算差额 2,752,330.74 -9,402.75
减：处置 境外经 营当期 转入 损益的净 额
小计 2,752,330.74 -9,402.75
5. 其他
减：由其 他计入 其他综 合收 益产生的 所得税 影响
前期其他 计入其 他综合 收益 当期转入 损益的 净额
小计
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
109 / 160
合计 -663,757,673.41 -67,345,847.86
32 、 盈余公积
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余 公积 624,430,441.23
- 624,430,441.23
任意盈余 公积 114,717,638.24
- 114,717,638.24
合计 739,148,079.47
- 739,148,079.47
33 、 一般风险 准备
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期初余额 本期计提 计提比例 （% ） 本期减少 期末余额
一般风险 准备 647,527,951.75
647,527,951.75
交易风险 准备 624,430,441.23
624,430,441.23
合计 1,271,958,392.98
1,271,958,392.98
34 、 未分配利润
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期 上期
调整前上 期末未 分配利 润 3,314,627,748.04 2,497,455,807.81
调整期初 未分配 利润合 计数 （调增+ ，
调减－）
894,649.57 1,136,146.87
调整后期 初未分 配利润 3,315,522,397.61 2,498,591,954.68
加：本期归 属于母 公司所 有 者的净利 润 760,416,533.66 1,513,388,421.87
减：提取 法定盈 余公积
提取任意 盈余公 积
提取一般 风险准 备
应付普通 股股利 626,000,000.00 400,640,000.00
转作股本 的普通 股股利
提取交易风 险准备
期 末 未 分配 利 润 3,449,938,931.27 3,611,340,376.55
1 、 由 于 同 一 控 制 导 致 的 合 并 范 围 变 更 ， 影 响 本 期 及 上 期 的 期 初 未 分 配 利 润 分 别 为 894,649.57 元及东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
110 / 160
1,136,146.87 元。
2 、 根据东兴 证券 2015 年度股东大会决 议，以 公司总 股本 2,504,000,000 股为基数， 每 10 股派发现金
红利 2.50 元（含税） ，共计 派发现金 红利 626,000,000.00 元。
35 、 手续费及佣金净收入
(1) 手续费及佣金净收入 情况
单位：元
币种: 人民 币
项目 本期发生 额 上期发生 额
手 续 费 及佣 金 收入 1,279,722,089.04 2,200,287,855.89
证券经纪 业务 678,230,334.34 1,779,761,153.05
其中：代 理买卖 证券业 务 586,015,310.42 1,720,469,856.51
交易单元 席位租 赁 76,825,926.44 48,707,097.24
代销金融 产品业 务 15,389,097.48 10,584,199.30
期货经纪 业务 35,903,036.03 59,828,847.37
投资银行 业务 432,897,610.27 223,769,431.16
其中：证 券承销 业务 326,648,136.26 102,542,012.60
证券保荐 业务 28,753,714.13 2,970,562.50
财务顾问 业务 77,495,759.88 118,256,856.06
资产管理 业务 110,338,088.28 130,777,952.14
投资咨询 业务 21,965,835.14 6,131,597.21
其他 387,184.98 18,874.96
手 续 费 及佣 金 支出 177,869,110.58 403,231,400.88
证券经纪 业务 145,648,130.33 356,022,534.42
其中：代 理买卖 证券业 务 145,648,130.33 356,022,534.42
交易单元 席位租 赁 -
代销金融 产品业 务 -
期货经纪 业务 22,681,489.74 45,527,021.09
投资银行 业务 9,468,823.30 40,000.00
其中：证 券承销 业务 9,468,823.30 40,000.00
证券保荐 业务
财务顾问 业务 -
资产管理 业务 -
投资咨询 业务 -
其他 70,667.21 1,641,845.37
手 续 费 及佣 金 净收 入 1,101,852,978.46 1,797,056,455.01
其中：财 务顾问 业务净 收入 77,495,759.88 118,256,856.06
— 并购重 组财务 顾问业 务净 收
入-- 境 内上市 公司
17,358,490.56
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
111 / 160
— 融资财 务顾问 业务净 收入 4,890,746.18 81,115,426.99
— 其他财 务顾问 业务净 收入 55,246,523.14 37,141,429.07
(2) 代理销售 金融产品业 务
单位： 元
币种 ： 人 民币
代销金融 产品业 务
本期 上期
销售总金 额 销售总收 入 销售总金 额 销售总收 入
基金 829,393,401.41 13,805,671.53 5,306,648,820.98 7,375,837.72
信托 110,100,000.00 435,570.31 270,025,000.00 1,990,361.58
资管产品 223,190,000.00 1,147,855.64 181,800,000.00 1,218,000.00
合计 1,162,683,401.41 15,389,097.48 5,758,473,820.98 10,584,199.30
(3) 资产管理业务
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 基 金 管 理业 务 集 合 资 产管 理 业务 定 向 资 产管 理 业务 专 项 资 产管 理 业务
期末产品 数量 9 45 126 2
期末客户 数量 13,665 26,087 126 15
其中：个 人客户 13,632 25,928 4
机构客户 33 159 122 15
期初受托 资金 472,434,058.92 16,767,354,847.49 37,643,572,256.01 515,000,000.00
其中：自 有资金 投入 27,998,000.00 1,452,360,955.89
7,500,000.00
个人客户 444,337,242.69 9,031,854,991.21 110,000,000.00 7,500,000.00
机构客户 98,816.23 6,283,138,900.39 37,533,572,256.01 500,000,000.00
期末受托 资金 4,889,280,668.47 16,543,327,179.75 30,221,549,611.61 1,115,000,000.00
其中：自 有资金 投入 696,122,582.49 1,081,730,932.08
个人客户 493,964,653.82 6,503,856,343.15 115,000,000.00
机构客户 3,699,193,432.16 8,957,739,904.52 30,106,549,611.61 1,115,000,000.00
期末主要 受托资 产初始 成
本
5,128,156,379.62 14,394,498,704.74 30,718,771,140.25 1,115,000,000.00
其中：股 票 240,237,771.83 274,454,979.94 828,269,458.44
国债 3,998,087.50
其他债券 1,554,712,741.12 1,769,854,397.39 1,697,245,020.00
基金 147,596,549.84 2,033,072,128.30 6,835,254.65
其他投资 3,181,611,229.33
10,317,117,199.11 28,186,421,407.16 1,115,000,000.00
当 期 资 产管 理 业务 净 收入 2,535,238.51 76,467,150.36 31,285,699.41 50,000.00
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36 、 利息净收入
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 本期发生 额 上期发生 额
利息收入 682,362,011.26 1,070,380,555.47
存放金融 同业利 息收入 197,575,967.45 245,290,866.67
其中：自 有资金 存款利 息收 入 74,479,965.01 66,773,315.00
客户资金 存款利 息收入 123,096,002.44 178,517,551.67
融资融券 利息收 入 381,041,373.60 747,751,767.07
买入返售 金融资 产利息 收入 103,744,670.21 77,337,921.73
其中：约 定购回 利息收 入
21,923.96
股权质押 回购利 息收入 64,816,681.34 64,518,310.21
拆出资金 利息收 入
其他
利息支出 1,072,437,250.46 1,016,793,282.75
客户资金 存款利 息支出 25,575,558.41 43,661,292.87
卖出回购 金融资 产利息 支出 274,558,592.82 335,638,329.04
其中：报 价回购 利息支 出
短期借款 利息支 出 107,842,681.69 156,980,953.18
拆入资金 利息支 出 13,978,553.86 82,238,542.30
其中：转 融通利 息支出 1,410,000.00 64,452,272.88
公司债利 息支出 104,065,968.84 35,211,092.05
短期融资 券利息 支出
50,161,957.54
次级债券 利息支 出 211,642,937.23 101,074,655.04
收益凭证 利息支 出 153,129,552.20 75,779,191.52
被合并特 殊目的 主体持 有人 利息支出 181,240,994.79 135,493,187.02
其他 402,410.62 554,082.19
利 息 净 收入 -390,075,239.20 53,587,272.72
37 、 投资收益
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币 种： 人民 币
项目 本期发生 额 上期发生 额
金融工具 投资收 益 907,103,070.05 1,381,788,405.66
其中：持 有期间 取得的 收益 884,323,352.49 898,834,569.23
－交易性 金融资 产 132,844,244.68 64,285,018.50
－可供出 售金融 资产 741,776,728.59 834,549,550.73
－衍生金 融工具 9,702,379.22
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处置金融 工具取 得的收 益 22,779,717.56 482,953,836.43
－交易性 金融资 产 19,627,744.71 310,073,737.87
－可供出 售金融 资产 18,231,375.92 280,664,975.77
－衍生金 融工具 -14,891,045.97 -107,302,260.48
- 交易性 金融负 债 -188,357.10 -482,616.73
合计 907,103,070.05 1,381,788,405.66
38 、 公允价值变动收益／（ 损失 ）
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币 种： 人民 币
项目 本期发生 额 上期发生 额
以公允价 值计量 且其变 动计 入当期损
益的金融 资产
-18,157,716.63 52,110,727.53
交易性金 融 负债
-39,949.95
衍生金融 工具 41,939,910.97 37,266,820.00
合计 23,782,194.34 89,337,597.58
39 、 其他业务收入
单位：元
币种： 人民币
项目 本 期 发 生额 上 期 发 生额
房屋租赁 738,806.67 1,004,833.94
其他 162,968.41 183,760.07
合计 901,775.08 1,188,594.01
40 、 营业 税金及附加
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
营业税 54,090,245.78 173,065,513.52
城市维护 建设税 7,134,680.86 12,021,620.91
教育费附 加及地 方教育 费附 加 5,114,981.43 8,653,275.82
其他 423,737.62 949,384.47
合计 66,763,645.69 194,689,794.72
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41 、 业务及管理费
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目
本期发生 额 上期发生 额
职工薪酬
410,767,553.62 930,966,125.00
租赁费
55,824,365.83 39,397,926.70
折旧及摊 销
32,723,495.55 28,306,171.18
邮电通讯 费
20,106,550.96 18,156,130.12
会议差旅 费
17,974,120.73 14,435,692.22
咨询费
15,739,692.79 3,730,279.68
业务宣传 及招待 费
13,073,481.67 14,545,664.44
水电及物 业费
10,020,760.74 9,800,943.64
投资者保 护基金
8,403,611.37 15,636,792.85
产品销售 及广告 费
5,122,633.02 30,034,230.09
其他
48,766,366.50 32,384,793.83
合计 638,522,632.78 1,137,394,749.75
42 、 资产减值损失
√ 适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
一、坏账 损失 1,135,083.50 -112,768.54
二、融出 资金减 值损失 -21,143,335.92 73,814,185.94
三、可供 出售金 融资产 减值 损失
四、持有 至到期 投资减 值损 失
五、长期 股权投 资减值 损失
六、投资 性房地 产减值 损失
七、固定 资产减 值损失
八、工程 物资减 值损失
九、在建 工程减 值损失
十、生产 性生物 资产减 值损 失
十一、油 气资产 减值损 失
十二、无 形资产 减值损 失
十三、商 誉减值 损失
十四、股 票质押 式回购 减值 损失 14,460,954.07 -341,814.58
合计 -5,547,298.35 73,359,602.82
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43 、 营业外收入
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本 期 发 生额 上 期 发 生额
计 入 当 期非 经 常性 损 益
的金额
非流动资 产处置 利得合 计 11,225.27 37,029.45 11,225.27
其中：固 定资产 处置利 得 11,225.27 37,029.45 11,225.27
无形资产 处置利 得 - - -
税收返还 2,822,264.75 - 2,822,264.75
政府补助 2,179,381.34 498,801.00 2,179,381.34
其他 35,593.32 276,842.08 35,593.32
合计 5,048,464.68 812,672.53 5,048,464.68
计入当 期损益 的 政府 补助
√ 适用 □ 不适 用
单位 ： 元
币 种： 人民 币
补助项目 本 期 发 生金 额 上 期 发 生金 额
与 资 产 相关/ 与 收益
相关
上海广灵 二路营 业部企 业扶 持资金 1,020,000.00
与收益相 关
新疆分公 司高新 区财政 局新 三板挂牌 奖励款 300,000.00
与收益相 关
上海市虹 口财政 局财政 补贴 810,000.00
与收益相 关
平潭综合 实验区 鼓励扶 持企 业财政奖 补 49,381.34
与收益相 关
中关村管 委会企 业改制 上市 资助款
200,000.00 与收益相 关
深圳市财 政局拨 付租房 补贴
298,801.00 与收益相 关
合计 2,179,381.34 498,801.00
44 、 营业外支出
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本 期 发 生额 上 期 发 生额 计 入 当 期非 经 常性 损 益的 金额
非流动资 产处置 损失
合计
466.15 165.20 466.15
其中：固 定资产 处置
损失
466.15 165.20 466.15
无形资产 处置
损失
- - -
捐赠支出 200,000.00 0.00 200,000.00 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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罚款及滞 纳金 300,049.10 323.96 300,049.10
赔偿支出 18,000.00 0.00 18,000.00
其他 7,499.84 518,153.91 7,499.84
合计 526,015.09 518,643.07 526,015.09
45 、 所得税费用
(1) 所得税费用表
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
当期所得 税费用 95,322,563.46 501,456,853.57
递延所得 税费用 92,051,310.23 -98,456,651.13
合计 187,373,873.69 403,000,202.44
(2) 会计利润与所得税费 用调 整过程：
单位: 元
币种: 人民 币
项目 本期发生 额
利润总额 948,586,872.98
按法定/ 适用税 率计算 的所得 税费用 237,989,995.71
子公司适 用不同 税率的 影响
调整以前 期间所 得税的 影响 -178,862.75
非应税收 入的影 响
不可抵扣 的成本 、费用 和损 失的影响
使用前期 未确认 递延所 得税 资产的可 抵扣亏 损的影 响
本期未确 认递延 所得税 资产 的可抵扣 暂时性 差异或 可抵 扣亏损的 影响
永久性差 异影响 -50,437,259.27
所得税费 用 187,373,873.69
46 、 其他综合收益
详见附 注七 、31
47 、 基本 每股收益和稀释 每股 收益
（1 ）各期 基本每股 收益和 稀释每股收益金额列 示 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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单位： 元
币种 ：人 民币
报 告 期 利润
本期金额 上 期 金额
基 本 每 股收 益 稀 释 每 股收 益 基 本 每 股收 益 稀 释 每 股收 益
归属于公 司普通 股股
东的净利 润
0.30 0.30 0.65 0.65
扣除非经 常性损 益后
归属于公 司普通 股股
东的净利 润
0.30 0.30 0.65 0.65
（2 ）每股收益和稀 释每股 收益的计算过程
财务 报 表报 告期 内 ， 本 公 司不存 在具 有稀 释性 的潜 在普通 股 ， 因 此 ， 稀 释每 股 收益等 于基 本每
股收益 。
① 计算基本每股收益时， 归属于普通股股东的 当期 净利润为：
单位： 元
币种 ：人 民币
项目 本 期 发 生额 上 期 发 生额
归 属 于 普 通 股 股 东 的 当 期 净 利 润 760,416,533.66 1,514,375,964.78
扣除非经 常性损 益后归 属于 公司普
通股股东 的净利 润
757,037,464.46
1,513,167,980.77
② 计算基本每股收益时， 分母为发行在外普通 股加 权平均数，计算过程 如下 ：
单位： 元
币种 ：人 民币
项目 本 期 发 生额 上 期 发 生额
期初发行 在外的 普通股 股数 2,504,000,000.00 2,004,000,000.00
加：本期 发行的 普通股 加权 数
333,333,333.33
期末发行 在外的 普通股 加权 数 2,504,000,000.00 2,337,333,333.33
48 、 现金流量表项目
(1). 收到的其他与经营活 动有 关的现金：
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
集合资产 管理计 划募集 资金 2,662,951,977.46 609,465,202.55
收到往来 款项净 额
存出保证 金的减 少 102,709,305.87 45,628,725.45 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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政府补助 2,179,381.34 498,801.00
房屋租金 收入 738,806.67 1,004,833.94
其他 3,020,826.48 460,602.15
合计 2,771,600,297.82 657,058,165.09
(2). 支付的其他与经营活 动有 关的现金：
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
业务及管 理费 190,108,913.54 176,517,884.21
存出保证 金的增 加
491,268,204.77
支付的往 来款项 净额 89,642,204.45
罚款及滞 纳金 300,049.10 323.96
其他 225,499.83 518,156.61
合计 280,276,666.92 668,304,569.55
(3). 收到的其他与投资活 动有 关的现金
单位： 元
币种: 人民 币
项目 本期发生 额 上期发生 额
处置固定 资产收 回的现 金净 额 10,759.12 36,864.25
合计 10,759.12 36,864.25
49 、 现金流量表 补充资料
(1) 现金流量表补充资料
单位： 元
币种 ： 人民 币
补充资料 本期金额 上期金额
1 ． 将 净利 润 调节 为 经营 活动 现 金 流量 ：
净利润 761,212,999.29 1,514,799,201.95
加：资产 减值准 备 -5,547,298.35 73,359,602.82
固定资产 折旧 、 油气 资产折 耗、 生 产性生 物
资产折旧
18,702,804.08 16,060,456.54
无形资产 摊销 10,422,157.41 8,367,385.83
长期待摊 费用摊 销 3,598,534.06 3,878,328.81
处置固定 资产、 无 形资产 和 其他长期 资产的
损失（收 益以 ” －” 号填列 ）
-10,759.12 -36,864.25 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公允价值 变动损 失（收 益以 ” － ” 号填列 ） -23,782,194.34 -89,337,597.58
利息支出 （收益 以”－ ”号 填列） 576,763,339.96 412,106,479.47
汇兑损益 （收益 以”－ ”号 填列） -238,624.78 8,802.76
投资损失 （收益 以 ” － ” 号 填 列） -760,008,104.51 -1,119,761,969.59
以公允价 值计量 且其变 动计 入当期损 益的
金融资产 的减少 （增加 以“ －”号填 列）
2,503,503,311.58 -3,461,696,089.83
递延所得 税资产 减少（ 增加 以 ” －” 号填 列） 17,282,253.14 -141,752,150.51
递延所得 税负债 增加（ 减少 以 ” －” 号填 列） 11,977,738.47 42,510,947.50
经营性应 收项目 的减少 （增 加以 ” －”号填
列）
-5,190,612,918.64 -18,255,552,647.25
经营性应 付项目 的增加 （减 少以 ” －”号填
列）
4,310,839,301.07 25,836,224,207.93
其他
经营活动 产生的 现金流 量净 额 2,234,102,539.32 4,839,178,094.60
2 ． 不涉 及 现金 收 支的 重 大投资 和 筹 资活 动 ：
债务转为 资本
一年内到 期的可 转换公 司债 券
融资租入 固定资 产
3 ． 现 金及 现 金等 价 物净 变动 情 况 ：
现金的期 末余额 18,743,747,183.84 34,759,902,277.81
减：现金 的期初 余额 18,661,037,792.45 14,371,328,199.83
加：现金 等价物 的期末 余额
减：现金 等价物 的期初 余额
现金及现 金等价 物净增 加额 82,709,391.39 20,388,574,077.98
(2) 本期支付的 取得子公 司的 现金净额
□适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民 币
金额
本期发生 的企业 合并于 本期 支付的现 金或现 金等价 物 20,122,839.06
减：购买 日子公 司持有 的现 金及现金 等价物 33,613,132.58
加：以前 期间发 生的企 业合 并于本期 支付的 现金或 现金 等价物 0.00
取得子公 司支付 的现金 净额 -13,490,293.52
(3) 本期收到的 处置子公 司的 现金净额
□适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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(4) 现金 和现金等价物的 构成
单位： 元
币种 ： 人民 币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 18,743,747,183.84 18,661,037,792.45
其中：库 存现金 274,877.43 52,483.92
可随 时用于 支付的 银行 存款 13,606,154,589.52 12,737,084,853.95
可随 时用于 支付的 其他 货币资金 13,107,151.65 1,036,698.17
结算 备付金 5,124,210,565.24 5,922,863,756.41
存放 同业款 项
拆放 同业款 项
二、现金 等价物
其中：三 个月内 到期的 债券 投资
三、期末 现金及 现金等 价物 余额 18,743,747,183.84 18,661,037,792.45
其中：母 公司或 集团内 子公 司使用受
限制的现 金和现 金等价 物
50 、 所有权或使用权受到 限制 的资产
√适用 □ 不适 用
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 期末账面 价值 受限原因
可供出售 金融资 产 4,143,959.00 已融出证 券
可供出售 金融资 产 747,625,386.02 存在限售 期
可供出售 金融资 产 6,437,071,098.00 债券回购 质押及 转融通 担保
可供出售 金融资 产 1,168,476,659.74
自有资金 参与集 合计划 或基 金退出受 合
同限制
以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期
损益的金 融资产
361,796,916.48 存在限售 期
以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期
损益的金 融资产
21,205,102.05 用作卖出 回购金 融资产 抵押 物
融出资金 4,338,628,134.03 用作卖出 回购金 融资产 抵押 物
合计 13,078,947,255.32 /
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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51 、 外币货币性项目
√适用 □ 不适 用
(1). 外币货币性项目 ：
单位： 元
项目 期末外币 余额 折算汇率 期末折算 人民币 余额
货币资金
其中：美 元 10,998,103.71 6.6312 72,930,625.32
港币 170,990,938.88 0.8547 146,145,955.48
结算备付 金
其中：美 元 1,194,926.20 6.6312 7,923,794.62
港币 12,463,137.51 0.8547 10,652,243.63
(2). 境外 经营实体说明， 包括 对于重要的境外经营 实体 ，应披露其境外主要 经营 地、记账本位
币及选择依据，记账 本位 币发生变化的还应披 露原 因。
√适用 □ 不适 用
本公司 新成 立的 东兴 证券 （ 香港） 金融 控股 有限 公司 于 2015 年 7 月 17 日取 得公 司 注册证 明书 ，
公司地 址： 香港 湾仔 港湾 道 1 号 会展 广场 办公 大 楼 47 楼 ，公 司的 注册 和经 营 地在香 港因 此记 账本
位币为 港币 ， 报 告期 内记 账本位 币未 发生 过变 化。
52 、 套期
□适用 √ 不适 用
八、 资 产证 券化业 务的 会计处 理
□适用 √ 不适 用
九、 合 并范 围的变 更
1、 非同一控制下企业合 并
□适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
122 / 160
2、 同一控制下企业合并
√适用 □ 不适 用
(1). 本期发生的同一控制 下企 业合并
√适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民 币
被合并方名称
企业合并
中取得的
权益比例
构成同一控
制下企业合
并的依据
合并
日
合并日
的确定
依据
合并当期
期初至合
并日被合
并方的收
入
合并当期期
初至合并日
被合并方的
净利润
比较期间被合
并方的收入
比较期间被合
并方的净利润
东兴证券 （香港）
有限公司
70%
合并方及被
合并均受东
方资产控制
2016
年 3 月
16 日
取得控
制权
528.80 -18,239.98 2,970,817.57 1,410,775.58
注： 公司 于 2015 年 9 月 22 日 召开 第三 届董 事会 第二十 次会 议 ， 审 议通 过 了 《 关于 东兴 香
港 参股 并实 现控 股国 际金 融公司 暨关 联交 易的 议案 》 ， 同 意公 司子 公司 东兴 证券 （香 港 ） 金 融控 股
有限公 司 （以 下简 称 ” 东 兴香港 ” ） 与东 方资 产子 公司东 方国 际签 署增 资扩 股协议 ， 由东 兴香 港按
照东方 国际 全资 子公 司中 国东方 国际 金融 有限 公司 （以下 简称 ”国 际金 融公 司 ”）2014 年 底经 审
计 净资 产为 定价 依据 ， 以 港币 23,958,613.00 元的 对价认 购国 际金 融公 司新 发行股 份， 本次 交易 完
成 后东 兴香 港持 有国 际金 融公司 的股 权比 例为 70% 。2016 年 1 月， 公 司收 到 香港证 券及 期货 事务
监察委 员会 （ 以下 简称 ” 香 港证监 会 ” ） 的批复 ， 核 准 东兴香 港成 为国 际金 融公 司的主 要股 东。 2016
年 2 月 24 日 ， 东 兴香 港 完成中 国东 方国 际金 融有 限公司 更名 工作 ， 更名 为 ” 东兴证 券 （香 港） 有
限公司 ” 。 2016 年 3 月 16 日， 东兴 香港 完成 向东 兴证券 （香 港） 有 限公 司 的港币 23,958,613.00
增资， 后者 于 2016 年 3 月 16 日纳 入公 司合 并报 表范围 。
由于本 公司 及新 纳入 合并 报表范 围的 东兴 证券 （香 港） 有 限公 司同 为中 国东 方资产 管理 公司 实
际控制 ， 因 此公 司按 照同 一控制 下企 业合 并的 相关 规定， 追溯 调整 2016 年 度期初 数及 上年 同期 相
关财务 报表 数据 。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
123 / 160
(2). 合并成本
√适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民 币
合并成本 20,122,839.06
-- 现金 20,122,839.06
-- 非现 金资产 的账面 价值
-- 发行 或承担 的债务 的账面 价值
-- 发行 的权益 性证券 的面值
-- 或有 对价
(3). 合并日被合并方资产 、负 债的账面价值
√适用 □ 不适 用
单位: 元
币种: 人民 币
东兴证券 （香港 ）有限 公司
合并日 上期期末
资产:
货币资金 33,613,132.58 13,673,914.65
应收款项 1,874,701.56 1,668,902.40
资产总计 35,487,834.14 15,342,817.05
负债:
代理买卖 证券款 66.75
应付款项 5,398,707.63 5,320,759.09
应交税费 207,435.98 305,827.40
负债合计 5,606,210.36 5,626,586.49
实收资本 （或股 本） 28,276,912.94 7,929,000.00
其他综合 收益 344,880.01 509,159.75
未分配利 润 产 1,259,830.83 1,278,070.81
所有者权 益合计 29,881,623.78 9,716,230.56
负债和所 有者权 益总计 35,487,834.14 15,342,817.05
3、 反向购买
□适用 √ 不适 用 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
124 / 160
4、 处置子公司
是否存 在单 次处 置对 子公 司投资 即丧 失控 制权 的情 形
□适用 √不 适用
是否存 在通 过多 次交 易分 步处置 对子 公司 投资 且在 本期丧 失控 制权 的情 形
□适用 √ 不 适用
5、 其他原因的合并范围 变动
说明其 他原 因导 致的 合并 范围变 动（ 如， 新设 子公 司、清 算子 公司 等） 及其 相关情 况：
（1） 通过 设立 、投 资或 同 一控制 下企 业合 并等 方式 取得的 子公 司
单位： 万元
子 公 司 全称
子公司
类型
注册地
业务性
质
注册资
本
经营范围 企业类型
法人代
表/ 董
事
期 末 实 际出
资额
东兴证券 （香
港）财务 有限
公司
法人独
资
香港特
别行政
区
提供融
资 服务
港币
500.00
放 债人牌 照
有限责任
公司
兰文 港币 500.00
东兴信息 服务
（深圳） 有限
公司( 注)
法人独
资
深圳市
前海
提供咨
询服务
港币
800.00
经 济 信 息 咨 询 、
实 业 项 目 投 资 咨
询 （ 以 上 均 不 含
限 制 项 目 ） ； 市
场营销策 划
有限责任
公司
兰文 港币 0.00
东兴证券 （香
港）有限 公司
法人合
资
香港特
别行政
区
就机构
融资提
供意见,
证 券交
易
港币
3,422.66
香港证监 会 1 及 6
号牌照
有限责任
公司
兰文
港币
3,422.66
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
125 / 160
（续）
子公司全 称
实质上构 成
对子公司 净
投资的其 他
项目余额
持股/ 出 资比例
（% ）
表决权
比例
（% ）
是否合
并报表
少数股
东权益
少数股东
权益中用
于冲减少
数股东损
益的金额
其他 注释
东兴证券 （香
港）财务 有限
公司
无
100.00 100.00
是
-
-
东兴信息 服务
（深圳） 有限
公司( 注)
无
100.00
100.00
是
-
-
东兴证券 （香
港）有限 公司
无
70.00
70.00
是
港币
1,162.62
-
其中： 本期 新纳 入合 并范 围的子 公司 ：
单位： 万元 币 种： 港币
名
称 2016 年 6 月 末 净资 产
2016 年 1-6 月 当期 净 利润
东兴证券 （香港 ）财务 有限 公司 6,781,701.18 1,781,701.18
东兴信息 服务（ 深圳） 有限 公司 0.00 0.00
东兴证券 （香港 ）有限 公司 38,754,103.12 3,177,661.12
注： 东 兴信 息服 务（ 深圳 ）有限 公司 注册 资本 为港 币 800 万元 ，尚 未实 际出 资。
（2 ） 本期 新纳 入合 并范 围 的特殊 目的 主体
本公司 作为 集合 资产 管理 计划管 理人 或投 资顾 问本期 新纳 入合 并范 围 的 10 支 资产管 理 产品 ，
各产品 的主 要资 产、 负债 截至本 期末 余额 ：
单 位： 万元 币种 ：人 民币
项目 资产 负债 净资产
东兴金选 精质 20 号集合资 产管理计 划 586,724,856.04 154,196.31 586,570,659.73
东兴添享 利集合 资产管 理计 划 3,101,984,088.42 288,727,494.15 2,813,256,594.27
东兴金选 稳赢 4 号集合 资产 管理计划 319,059,736.10 57,623.04 319,002,113.06
东兴金选 稳赢 5 号集合 资产 管理计划 550,722,083.90 74,072.75 550,648,011.15
东兴金选 稳赢 6 号集合 资产 管理计划 14,091,311.70 36,737.97 14,054,573.73
东兴金选 稳赢 7 号集合 资产 管理计划 27,657,480.25 38,442.14 27,619,038.11
东兴金选 稳赢 11 号集合资 产管理计 划 581,671,802.51 108,039.67 581,563,762.84
东兴金选 稳赢 8 号集合 资产 管理计划 72,920,503.13 44,128.21 72,876,374.92
东兴金选 稳赢 13 号集合资 产管理计 划 388,099,438.11 52,525.73 388,046,912.38
华安- 东兴定 增 2 号资产管 理计划 124,730,919.86 0.00 124,730,919.86
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
126 / 160
（3）本 期 不再 纳入 合并 范 围的特 殊目 的主 体
项目 产品类型 本 期 不 再纳 入 合并 范 围的 原因
东兴金选 稳赢 10 号集合资 产管理计 划 集合资管 计划 清算
东兴金选 兴盛 3 号集合 资产 管理计划 集合资管 计划 清算
东兴金选 兴盛 4 号集合 资产 管理计划 集合资管 计划 清算
东兴金选 兴盛 5 号集合 资产 管理计划 集合资管 计划 清算
东兴金选 精质 5 号集合 资产 管理计划 集合资管 计划 清算
东兴金选 精质 11 号集合资 产管理计 划 集合资管 计划 清算
东兴金选 兴盛 12 号集合资 产管理计 划 集合资管 计划 清算
东兴金选 精质 15 号集合资 产管理计 划 集合资管 计划 清算
东兴金选 精质 23 号集合资 产管理计 划 集合资管 计划 清算
银华资本- 恒泰 1 号专项资 产管理计 划 专项资管 计划 清算
十、 在 其他 主体中 的权 益
1、 在子公司中的权益
√ 适用 □ 不适 用
(1). 企业集团的构成
子 公 司 名称 主 要 经 营地 注册地 业务性质
持股比例(%) 取得
方式 直接 间接
东 兴 期 货 有 限 责 任 公
司
上海市 上海市 金融业 100.00
非同一控 制
下企业合 并
取得
东 兴 证 券 投 资 有 限 公
司
福建福州平
潭县市
福 建 福 州 平
潭县市
投资 100.00
通过设立 或
投资取得
东 兴 资 本 投 资 管 理 有
限公司
深圳市前海
深港合作 区
深 圳 市 前 海
深港合作 区
投资管理 100.00
通过设立 或
投资取得
深 圳 东 兴 成 长 投 资 管
理 合 伙 企 业 （ 有 限 合
伙）
福建福州平
潭县市
福 建 福 州 平
潭县市
投资管理
99.15
通过设立 或
投资取得
石 河 子 东 兴 博 发 股 权
投 资 合 伙 企 业 （ 有 限
合伙）
新疆石河 子 新疆石河 子 投资管理
49.00
通过设立 或
投资取得
东 兴 财 富 资 产 管 理 有
限公司
上海市
上 海 （ 自 由
贸易试验
区）
投资管理
100.00
通过设立 或
投资取得
东 兴 证 券 （ 香 港 ） 金
融控股有 限公司
香港特别行
政区
香 港 特 别 行
政区
投资管理 100.00
通过设立 或
投资取得
福 建 东 投 基 金 管 理 有
限公司
福建省
福 建 省 三 明
市
基金管理
100.00
通过设立 或
投资取得
上 海 东 策 盛 资 产 管 理
有限公司
上海市
上 海 市 浦 东
新区
投资管理
100.00
通过设立 或
投资取得
东 兴 证 券 （ 香 港 ） 财
务有限公 司
香港特别行
政区
香 港 特 别 行
政区
提供融资服
务
100.00
通过设立 或
投资取得 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
127 / 160
东兴信息 服务 （ 深圳 ）
有限公司
深圳市前 海 深圳市前 海
提供咨询服
务
100.00
通过设立 或
投资取得
东 兴 证 券 （ 香 港 ） 有
限公司
香港特别行
政区
香 港 特 别 行
政区
就机构融资
提供意见, 证
券交易
70.00
同一控制 下
企业合并 取
得
持有半 数或 以下 表决 权但 仍控制 被投 资单 位、 以及 持有半 数以 上表 决权 但不 控制被 投资 单位
的依据 ： 我 公司 虽然 持有 石河子 东兴 博发 股权 投资 合伙企 业（ 有限 合伙 ）49% 股权 ，但 仍对 其控
制 。主 要是 因 我 公司 以普 通合伙 人身 份作 为执 行事 物合伙 人对 合伙 企业 进行 管理； 合伙 企业 投资
决策委 员会 共 5 名成 员， 我公司 提 名 4 名 成员 ，投 决委表 决事 项需 经三 分之 二以上 委员 同意 ； 且
我公司 可从 该合 伙企 业获 取可变 回报 。
(2). 重要的非全资子公司
单位: 元
币种: 人民 币
子公司名 称
少数股东 持股
比例
本期归属 于少数
股东的损 益
本期向少 数股东 宣
告分派的 股利
期末少数 股东权
益余额
深圳东兴 成长投 资管理
合伙企业 （有限 合伙）
0.85% -5.42
268,551.81
东兴证券 （香港 ）有限
公司
30.00% 796,471.05
9,936,939.58
(3). 重要非全资子公司的 主要 财务信息
单位: 元
币种: 人民 币
子公司名 称
期末余额 期初余额
资产合计 负债合计 资产合计 负债合计
深圳东兴 成长投
资管理合 伙企业
（有限合 伙）
33,349,247.82 1,715,090.00 33,349,885.90 1,715,090.00
东兴证券 （香港 ）
有限公司
65,634,642.09 32,511,510.16 15,342,817.05 5,626,586.49
子公司名 称
本期发生 额 上期发生 额
营业收入 净利润
综合收益 总
额
营业收入 净利润
综合收益 总
额
深圳东兴 成长投
资管理合 伙企业
（有限合 伙）
1.90 -638.08 -638.08 50,955.71 49,155.75 5,180,945.37
东兴证券 （香港）
有限公司
5,178,064.07 2,654,903.50 3,044,452.48 2,970,817.57 1,410,775.58 1,401,372.83
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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2、 在子公司的所有者权 益份 额发生变化且仍控制 子公 司的交易
□ 适用 √ 不适 用
3、 在合营企业或联营企 业中 的权益
□ 适用 √ 不适 用
4、 重要的共同经营
□ 适用 √ 不适 用
5、 在未纳入合并财务报 表范 围的结构化主体中的 权益
未纳入 合并 财务 报表 范围 的结构 化主 体的 相关 说明 ：
① 基 本 信息
截止2016 年6月30 日 ， 与 本 公司相 关联 、 但未 纳入 本 公司合 并财 务报 表范 围的 结构化 主体 主要
为集合 类计 划 ， 这 类结 构 化主体2016 年6 月30 日的 资 产总额 为165.77 亿元、2015 年12月31日 资产 总
额为102.23 亿元 。
② 与权 益相 关资 产负 债的 账面价 值和 最大 损失 敞口
单位： 元 币种 ：人 民币
项 目
账 面价值 最 大损失敞 口 账 面价值 最 大损失敞 口
2016 年 2016 年 2015 年 2015 年
集合资产管理计划 1,319,303,221.21 1,319,303,221.21 1,619,755,049.75 1,619,755,049.75
③ 公司 是结 构化 主体 的发 起人但 在结 构化 主体 中没 有权益 的情 况
本公司 作为 结构 化主 体发 起人的 认定 依据 ：在 发起 设立结 构化 主体 的过 程中 ，或者 组织 其他
有关各 方共 同设 立结 构化 主体过 程中 发挥 了重 要作 用，而 且结 构化 主体 是本 公司主 要业 务活 动的
延伸， 在结 构化 主体 设立 后，仍 与本 公司 保持 密切 的业务 往来 。
本公司 本期 从此 类集 合资 产管理 计划 中获 取的 管理 费及业 绩报 酬为 人民 币 3,785.41 万元 。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
129 / 160
6、 纳入合并财务报表范 围的 结构化主体
特殊目的 主体名 称
产品类
型
实际持有 份额 计划份额 总计 持有比
例(%)
是否合
并报表 2016 年 6 月 30 日 2016 年 6 月 30 日
东兴金选 精质 10 号集合资 产管理计 划
集合资
管计划
43,795,375.00 218,976,875.00 20.00% 是
东兴金选 精质 20 号集合资 产管理计 划
集合资
管计划
116,573,324.53 582,866,622.66 20.00% 是
东兴添享 利集合 资产管 理计 划
集合资
管计划
400,000,000.00 2,800,000,000.00 14.29% 是
东兴金选 稳赢 4 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
60,784,600.00 303,923,000.00 20.00% 是
东兴金选 稳赢 5 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
104,970,837.42 524,854,187.08 20.00% 是
东兴金选 稳赢 6 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
2,718,141.99 13,590,709.97 20.00% 是
东兴金选 稳赢 7 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
5,325,747.83 26,628,739.14 20.00% 是
东兴稳兴 1 号集 合资产 管理 计划
集合资
管计划
250,000,000.00 1,750,000,000.00 14.29% 是
东兴金选 稳赢 9 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
86,184,342.02 430,921,710.08 20.00% 是
东兴金选 稳赢 11 号集合资 产管理计 划
集合资
管计划
111,556,704.81 557,783,524.06 20.00% 是
东兴金选 稳赢 8 号集合 资产 管理计划
集合资
管计划
13,735,127.20 68,675,636.03 20.00% 是
东兴金选 稳赢 12 号集合资 产管理计 划
集合资
管计划
104,004,090.81 520,020,454.05 20.00% 是
东兴金选 稳赢 13 号集合资 产管理计 划
集合资
管计划
74,141,590.31 370,707,951.56 20.00% 是
东兴 2 号优质成 长集合 资产 管理计划
集合资
管计划
34,418,847.10 41,625,572.44 82.69% 是
招商财富- 海 外定向 5 号专 项资产管 理计
划
专项资
管计划
541,817,745.80 543,817,745.80 99.63% 是
华安东兴 有限缓 冲定增 资产 管理计划
专项资
管计划
49,550,000.00 247,750,000.00 20.00% 是
华安东兴 有限缓 冲定增 2 号 资产管理 计
划
专项资
管计划
49,175,000.00 245,875,000.00 20.00% 是
华安- 东兴定 增 2 号资产管 理计划
专项资
管计划
140,560,000.00 140,560,000.00 100.00% 是
十 一、 与 金融 工具相 关的 风险
√适用
MACROBUTTON
SnrToggleCheckbox √ 适用
□不适 用
MACROBUTTON
SnrToggleCheckbox □不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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本公司对 金融工 具采 用敏 感性分析 和压力 测试 技术 分析风险 变量 合 理、 可能 的变化对 当期 损
益或股东 权益 可能产 生的 影响。 特 别提 示 下述 内容 是在假设 每一 变量的 变化 是在独立 的情 况下进
行的，但 是 由 于任何 风 险 变量很少 孤立 地发生 变化 ， 因此 变 量之 间存在 的 直 接或间接 的 相 关性 将
对某一 金融 资产 的价 格产生 复杂 的影 响和 作用 。
1、 市场 风险
金融工 具的 市场 风险 是指 由于市 场价 格、 利率 或汇 率的变 动等 对公 司资 产价 值所产 生的 影响
的风险 ，包 括利 率风 险、 外汇风 险和 其他 价格 风险 。
（1 ） 汇率 风险
汇率风 险 是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本公
司面临 的汇 率风 险主 要与 本公司 在香 港设 立的 境外 子公司 的净 投资 有关 。 目 前公司 的香 港子 公司
刚刚成 立， 资产 规模 较小 ，投融 资业 务尚 未完 全开 展，且 目前 人民 币升 值概 率和空 间均 较小 ，因
此 管理 层认 为汇 率风 险的 波动对 公司 整体 影响 较小 。
除了上 述在 香港 设立 的子 公司持 有以 港币 为结 算货 币的资 产外 ， 因公 司 B 股 业务产 生的 客 户
交易外 币资 产和 负债 的汇 率风险 由客 户承 担， 独立 于本公 司， 这部 分资 产和 负债所 面临 的汇 率风
险可以 忽略 。
（2 ） 利率 风险
利率风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因市场 利率 不利 变动 而发 生损失 的风 险。
本公司 的生 息资 产主 要为 银行存 款、 结算 备付 金、 存出保 证金 、 银 行理 财 及 债权投 资等 。本 公司
固定收 益投 资主 要是 国债 、 政策 性金 融债 、中 期票 据、短 期融 资券 、企 业 债 、公司 债等， 公 司在
进行风 险监 控和 评估 时 主 要采用 指标 监控 和压 力测 试敏感 性分 析 ， 计量 监测 固定收 益投 资组 合 基
点价值 、久 期 等 指标 来衡 量固定 收益 投资 组合 的利 率风险 。目 前公 司持 有的 固定收 益投 资均 为短
久期投 资， 受到 利率 风险 影响较 小， 同时 公司 认为 当前经 济环 境较 差， 内部 和外部 均不 存在 利率
大幅上 升的 条件 和预 期， 因此公 司持 有的 金融 工具 面临的 利率 风险 可控 。
（3 ） 其他 价格 风险
价格风 险是 指因 市场 价格 变动 （ 利率 风险 或汇 率风 险引起 的变 动除 外 ） 而引 起的金 融工 具未
来现金 流量 或公 允价 值变 动的风 险， 不论 该变 动是 由于个 别金 融工 具或 其发 行人的 特定 因素 引起
的，还 是某 些影 响整 个交 易市场 中的 所有 类似 金融 工具的 因素 引起 的。 该风 险在数 量上 表现 为交
易性金 融工 具的 价格 波动 影响本 公司 的利 润变 动； 可供出 售金 融工 具 的 价格 波动影 响本 公司 的股
东权益 变动 。本 公司 主要 通过 事 前的 价值 评估 、风 险研判 、风 险敞 口预 算、 制度安 排； 事中 的止东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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盈止损 管理 、特 定风 控指 标的阈 值管 理； 事后 风险 敞口评估 和 敏感 性分 析等 方式对 正常 波动 情况
下的价 格风 险 进 行衡 量 和 管理 ， 同时 ，对 于极 端情 况下的 可能 损失 ，则 采用 压力测 试的 方法 进行
评估； 公司 同时 使用 股指 期货、 期权 等衍 生金 融工 具进行 价格 风险 的套 期保 值 。
2、 信用 风险
信用风 险指 由于 客户 、交 易对手 或证 券发 行人 不能 履行合 约责任 或 由信 用评 级的变 动和 履约
能力的 变化 导致 债权 （债 券） 的 市场 价值 或利 息收 入的减 少 而 导致 损失 的风 险 。公 司 金 融工 具 的
信用风 险主 要来 自三 个方 面：一 是融 资融 券业 务（ 含股票 质押 式回 购交 易业 务）的 信用 风险 ，主
要为客 户未 能及 时足 额偿 还负债 本息 而违 约的 风险 ；二是 债权 （包 含债 券） 投资的 违约 风险 ，即
所投资 债券 之发 行人 或交 易对手 出 现 违约 、拒 绝支 付本息 或对 价， 导致 资产 损失和 收益 变化 的风
险；三 是 权 益类 收益 互换 业务的 交易 对手 违约 风险 ，即交 易对 手未 能按 照合 同约定 履行 相应 支付
义务而 违约 的风 险。
融资融 券业 务 （ 含股 票质 押 式回购 交易 业务 ） 的 信用 风 险主要 包括 客户 未及 时足 额偿还 负债 、
客户维 持担 保比 例（ 履约 保障比 例） 不足 并未 能及 时补足 、持 仓规 模及 结构 违反合 同约 定、 交易
行为违 反监 管规 定、 提供 的担保 物资 产涉 及法 律纠 纷等。 公司 在融 资融 券业 务开展 时， 通过 对客
户风险 教育 、适 当性 管理 、征信 、授 信等 环节 的严 格把控 ，及 时更 新黑 名单 ，保证 了目 标客 户具
有良好 的资 信 ， 保证 了违 约风险 的可 控 ； 通过 对标 的证券 、交 易集 中度 、客 户维持 担保 比例 （履
约保障 比例 ）等 指标 的严 格监控 并逐 日盯 市， 保证 了抵质 押资 产的 足额 ， 保 证了客 户违 约风 险的
可控； 通过 客户 风险 提示 、强制 平仓 、司 法追 索等 方式保 证了 公司 融出 资产 的安全 ，保 证了 违约
风险的 可承 受 。
为了控 制债 券违 约和 降级 风险， 本公 司明 确了 可投 资债券 的评 级准 入标 准并 建立了 内部 信用
评价机 制对 公司 所投 资债 券的信 用水 平进 行内 部评 级；采 取分 散化 投资 策略 避免单 个债 券的 评级
下调或 违约 风险 给公 司带 来显著 的损 失； 建立 了风 险限额 指标 体系 ，对 风险 敞口、 投资 集中 度、
持仓比 例等 指标 进行 严格 监控 ， 并 密切跟 踪发 债主 体 的经营 情况 、 资 信状 况及 信 用评级 变动 情况 ，
提前识 别风 险， 优化 持仓 结构， 降低 或者 控制 发行 人 违约 损失 。 对 于回 购业 务还 通 过交 易对 手准
入制度 、 黑名单 制度 限定 了 交易对 手的 最低 等级 要求 ， 将因交 易对 手违 约带 来的 损失程 度最 小 化 。
权益类 收益 互换 业务 主要 涉及交 易对 手未 能按 时付 款、在 投资 发生 亏损 时未 能及时 补足 保证
金、交 易双 方计 算金 额 不 匹配等 风险 。公 司对 权益 类收益 互换 业务 的信 用风 险控制 主要 通过 对交
易对手 选择 、 保 证金 比例 设定和 交易 规模 控制 以及 逐日盯 市、 风险 提示 、追 保等手 段来 控制 交易
对手的 信用 风险 ，必 要时 将采取 强制 平仓 、司 法追 索等违 约处 置措 施， 保证 公司资 金安 全。
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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3、 流动 风险
流动性 风险 是指 公司 持有 的金融 工具 不能 以合 理的 价格迅 速变 现而 遭受 损失 及 公司 无法 偿还
到期债 务的 风险 。公 司从 制度建 设、 组织 架构 、人 员配备 等方 面全 面完 善公 司 金融 工具 的 流 动性
风险管 理 ， 在具 体管 理措 施中一 方面 充分 考虑 到金 融工具 交易 场所 的流 动性 ，选择 流动 性好 、交
易活跃 、市 场参 与度 高的 交易场 所， 另一 方面 通过 金融工 具的 筛选 和总 体数 量的控 制， 保证 其能
够迅速 、公 允的 变现 。同 时 公司 资金 实行 统一 管理 和运作 ，注 重资 金管 理体 系的建 设， 明确 了资
金的拆 借、 回购 、发 行债 券等业 务的 具体 职权 部门 ，通过 持有 充足 的 货 币资 金及流 动性 极高 的 现
金管理 工具 ，完 全能 够满 足自有 负债 的偿 付需 求， 此外公 司在 银行 间市 场等 交易场 所具 有较 好的
资信水 平， 维持 着比 较稳 定的拆 借、 回购 等短 期融 资通道 ，从 而使 公司 面临 的 债务 金融 工具 的 流
动性风 险 得 到有 效的 管理 。
十 二、 公 允价 值的披 露
√ 适用 □ 不适 用
1、 以公允价值计量的资 产和 负债的期末公允价值
单位: 元
币种: 人民 币
项目
期末公允 价值
第一层次 公允价 值
计量
第二层次 公允价 值
计量
第三层次 公允价 值
计量
合计
一 、 持 续的 公 允价
值计量
（一）以 公允价 值
计量且变 动计入 当
期损益的 金融资 产
797,915,513.98 4,279,196,627.17 361,796,916.48 5,438,909,057.63
1. 交易性金融资
产
797,915,513.98 4,257,991,525.12
5,055,907,039.10
（1 ）股票 643,591,473.98 510,970,180.82
1,154,561,654.80
（2 ）基金
2,356,351,849.10
2,356,351,849.10
（3 ）债券 154,324,040.00 1,390,669,495.20
1,544,993,535.20
2. 指定以公允价
值计量且 其变动 计
入当期损 益的金 融
资产
21,205,102.05 361,796,916.48 383,002,018.53
（1 ）股票
361,796,916.48 361,796,916.48
（2 ）其他
21,205,102.05
21,205,102.05
（二）可 供出售 金
融资产
5,857,038,192.46 13,318,872,209.58 6,364,129,861.79 25,540,040,263.83
（1 ）股票 602,853,313.76
795,132,796.03 1,397,986,109.79
（2 ）债券 5,246,961,530.19 6,958,862,419.48
12,205,823,949.67
（3 ）基金 7,223,348.51 1,227,105,610.32
1,234,328,958.83 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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（4 ）资管产 品
2,616,160,075.73
2,616,160,075.73
（5 ）信托产 品
5,118,632,726.99 5,118,632,726.99
（6 ）其他
2,516,744,104.05 450,364,338.77 2,967,108,442.82
（三）衍 生金融 资
产
41,269,528.66
41,269,528.66
持 续 以 公允 价 值计
量 的 资 产总 额
6,654,953,706.44 17,639,338,365.41 6,725,926,778.27 31,020,218,850.12
（四）衍 生金融 负
债
1,534,386.00
1,534,386.00
持 续 以 公允 价 值计
量 的 负 债总 额
1,534,386.00
1,534,386.00
第一层 次公 允价 值计 量是 指由活 跃市 场上 相同 资产 或负债 的标 价( 不 做任 何调 整) 得出 的公 允
价值计 量。
第二层 次公 允价 值计 量是 指由除 第一 层级 所含 标价 之外的 、可 直接( 即价 格) 或 间接( 即 由价 格
得出) 观 察的 与资 产或 负债 相关的 输入 数据 得出 的公 允价值 计量
第三层 次公 允价 值计 量是 指由包 含以 不可 观察 市场 数据为 依据 的与 资产 或负 债相关 的输 入变
量( 不可 观察 输入 变量) 的估 价技术 得出 的公 允价 值计 量。
2、 持续和非持续第一层 次公 允价值计量项目市价 的确 定依据
对于存 在活 跃市 场的 以公 允价值 计量 且其 变动 计入 当期损 益的 金融 资产 及负 债、可 供出 售金
融资产 ，其 公允 价值 是按 资产负 债表 日的 市场 报价 确定的 。
3、 持续和非持续第二层 次公 允价值计量项目，采 用的 估值技术和重要参数 的定 性及定量信息
项目 公允价值 （单位 ：元） 估值技术 重要可观 察输入 值
股票 510,970,180.82
最近交易 价格 做市报价
债券 8,349,531,914.68
现金流量 折现 债券收益 率
基金
3,583,457,459.42
市价组合 法 投资标的 市价及 相关费 用
其他
5,195,378,810.49
市价组合 法 投资标的 市价及 相关费 用
4、 持续和非持续第三层 次公 允价值计量项目，采 用的 估值技术和重要参数 的定 性及定量信息
项目 公允价值 （单位 ：元） 估值技术 重要不可 观察输 入值 对公允价 值的影 响
股票 1,156,929,712.51
市价调整 法 缺乏流通 性折扣
折扣越高 ， 公允价 值越
低 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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其他 5,568,997,065.76
现金流量 折现法
缺乏未来 现金流 量的
可估计值
未来现金 流量越 低 ， 公
允价值越 低
5、 持续的公允价值计量 项目 ， 本期内发生各层 级之间 转换的， 转换的原 因及确 定转换时点的政
策
本公司 上述 以公 允价 值计 量的项 目各 层次 之间 本期 没有发 生重 大第 一层 次和 第二层 次之 间的
转换 ， 由 第三 层次 转入 第 一层次 的以 公允 价值 计量 的金融 资 产 共计 人民 币 19,562,112.75 元 ， 主 要
为以前 年度 流通 受限 ，于 本 期 流 通解 禁的 可供 出售 权益工 具。
6、 不以公允价值计量的 金融 资产 和金融负债的公 允价 值情况
本公司 持有 的不 具有 控制 、 共同 控制 及重 大影 响的 少数非 上市 股权 共 计 12,059.00 万 元， 由 于
公允价 值无 法可 靠计 量而 采用按 成本 计量 。
十 三、 关 联方 及关联 交易
1、 本企业的母公司情况
单位:亿元
币种: 人 民币
母 公 司 名称 注册地 业务性质 注册资本
母 公 司 对本 企 业
的 持 股 比例(%)
母 公 司 对本 企 业
的 表 决 权比 例(%)
中国东方 资
产管理公 司
北京市西 城
区阜成门 内
大街
管理和经 营不
良资产为 主 100 58.09 58.09
2、 本企业的子公司情况
本企业 子公 司的 情况 详见 附注 本 企业 子公 司的 情况 详见附 注十 、1 、在 子公 司 中的权 益。
3、 本企业合营和联营企 业情 况
本企业 无合 营或 联营 企业
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4、 其他关联方情况
√ 适用 □ 不适 用
其 他关联方 名称 其 他关联方 与本企 业关系
上海瑞丰国际大厦置业有限公司 受同一母公司控制
上海东兴投资控股发展有限公司 受同一母公司控制
浙江融达企业管理有限公司 受同一母公司控制
中华联合保险控股股份有限公司 受同一母公司控制
邦信资产管理有限公司 受同一母公司控制
东方金诚国际信用评估有限公司 受同一母公司控制
东银发展（控股）有限公司 受同一母公司控制
大连银行股份有限公司
受同一母公司控制
北京东富宝实投资管理中心（有限合伙） 受同一最终控制方控制
中国东方资产管理（国际）控股有限公司 受同一最终控制方控制
中国东方资产管理（香港）有限公司 受同一最终控制方控制
中华联合财产保险股份有限公司 受同一最终控制方控制
东银实业（深圳）有限公司 受同一最终控制方控制
东方邦信融通控股股份有限公司 受同一最终控制方控制
深圳东方小微赢投资管理合伙企业 受同一最终控制方控制
深圳前海东方创业金融控股有限公司 受同一最终控制方控制
北京东方景昶投资管理中心（有限合伙） 受同一最终控制方控制
珠海东方昭祥投资管理中心（有限合伙） 受同一最终控制方控制
北京东银融泰投资管理有限公司 受同一最终控制方控制
北京东富国创投资管理中心 受同一最终控制方控制
北京东富天恒投资中心 受同一最终控制方控制
中国外贸金融租赁有限公司 受同一母公司重大影响
大业信托有限责任公司 受同一母公司重大影响
5、 关联交易情况
(1).
购销商品、提供和接 受劳 务的关联交易
√ 适用 □ 不适 用
采购商 品/ 接 受劳 务情 况表
单位：元
币种：人民币
关联方 关 联 交 易内 容 本 期 发 生额 上 期 发 生额
东方金诚 国际信 用评估 有限 公司 咨询费支 出 2,319,700.00
中华联合 财产保 险股份 有限 公司 车辆及财 产保险 253,973.47 263,233.70
邦信资产 管理有 限公司 咨询费支 出 150,000.00
大连银行 股份有 限公司 手续费支 出 240.00
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出售商 品/ 提 供劳 务情 况表
单位：元
币种：人民币
关联方 关 联 交 易内 容 本 期 发 生额 上 期 发 生额
中国东方 资产管 理公司 资产管理 业务 16,492,951.53 29,281,221.68
中国东方 资产管 理公司 证券承销 业务 2,500,000.00
中国东方 资产管 理公司 财务顾问 服务 302,671.23 90,000.00
中国东方 资产管 理公司 代理买卖 证券 105,255.01 372,267.88
中国东方 资产管 理公司 投资咨询 业务
50,000.00
深圳前海 东方创 业金融 控股 有限公司 资产管理 业务 9,205,777.78 1,390,277.78
中国东方 资产管 理（国 际） 控股有限 公司 投资咨询 业务 4,809,970.33
中国东方 资产管 理（国 际） 控股有限 公司 代理买卖 证券 252,609.89
大连银行 股份有 限公司 资产管理 业务 2,275,814.17
大业信托 有限责 任公司 财务顾问 服务 1,263,716.67 40,886.50
大业信托 有限责 任公司 代销金融 产品服 务 276,600.00 1,075,506.70
大业信托 有限责 任公司 资产管理 业务
25,205.48
中国外贸 金融租 赁有限 公司 财务顾问 服务 500,000.00 1,000,000.00
北京东银 融泰投 资管理 有限 公司 资产管理 业务 452,316.87
中华联合 财产保 险股份 有限 公司 代理买卖 证券 172,383.68
北京东富 宝实投 资管理 中心 （有限合 伙） 资产管理 业务 115,666.01 624,401.23
邦信资产 管理有 限公司 资产管理 业务 91,046.69 67,870.28
北京东方 景昶投 资管理 中心 （有限合 伙） 资产管理 业务 46,666.67 95,555.54
东方邦信 融通控 股股份 有限 公司 资产管理 业务 23,912.78
深圳东方 小微赢 投资管 理合 伙企业 资产管理 业务 3,445.00
北京东富 天恒投 资中心 代理买卖 证券 70.50 49,961.43
东银实业 （深圳 ）有限 公司 资产管理 业务
5,225,166.67
珠海东方 昭祥投 资管理 中心 （有限合 伙） 资产管理 业务
89,722.22
(2).
关联受托管理/ 承包及委托管理/ 出包情况
□ 适用 √ 不适 用
(3).
关联租赁情况
√ 适用 □ 不适 用
本公司 作为 承租 方：
单位：元
币种：人民币
出 租 方 名称 租 赁 资 产种 类 本 期 确 认的 租 赁费 上 期 确 认的 租 赁费
上海瑞丰 国际大 厦置业 有限 公司 房屋使用 权 2,727,128.41 2,213,839.04
中国东方 资产管 理公司 房屋使用 权 837,274.21 870,162.50
中华联合 财产保 险股份 有限 公司 房屋使用 权 550,836.00 550,836.00
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(4).
关联 担保情况
□ 适用 √ 不适 用
(5).
关联方资金拆借
√ 适用 □ 不适 用
单位：元
币种：人民币
关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明
拆入
中国东方 资产管 理公司
87,722,034.00
2016 年 3 月 12 日 2017 年 3 月 12 日 短期借款
中国东方 资产管 理公司
550,000,000.00
2015 年 9 月 11 日 2016 年 9 月 11 日 短期借款
中国东方 资产管 理公司
780,000,000.00
2015 年 9 月 18 日 2016 年 9 月 18 日 短期借款
中国东方 资产管 理公司
800,000,000.00
2015 年 10 月 22 日 2016 年 10 月 22 日 短期借款
中国东方 资产管 理公司
800,000,000.00
2015 年 12 月 4 日 2016 年 12 月 4 日 短期借款
中国东方 资产管 理公司
300,000,000.00
2013 年 11 月 26 日 2016 年 11 月 26 日 次级债
(6).
关联方资产转让、债 务重 组情况
□ 适用 √ 不适 用
(7).
关键管理人员报酬
□ 适用 √ 不适 用
(8).
其他关联交易
单位：元
币种：人民币
关联方 关 联 交 易内 容 本 期 发 生额 上 期 发 生额
中国东方 资产管 理公司 借款利息 支出（ 注 ①）
107,842,681.69 140,738,333.33
中国东方 资产管 理公司 次级债利 息 支出 （注② ）
9,723,287.68 9,669,863.01
中华联合 财产保 险股份 有限 公司
卖 出 回 购 金 融 资 产 利 息 支 出
（注③）
13,263,561.64
大连银行 股份有 限公司 存款利息 收入（注 ④） 11,697,447.90
注：
①借款利 息系本 公司之 子公 司东兴证 券投资 有限公 司向 东方资产 管理公 司借入 的委 托贷款产 生的利 息
支出。详 见附注 七、17（1 ）。
②次级债 利息支 出系东 方资 产管理公 司购买 本公司 发行 的13 东兴01 次级债券利息 支出。 详见附 注七、
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③卖出回 购利息 支出系 中华 联合财产 保险股 份有限 公司 通过太平 洋信诚 45 号收益 权产品穿 透投资 于
本公司发 行的两 融收益 权产 品利息支 出。
④存款利 息收入 系本公 司存 放大连银 行存款 的利息 收入 。
6、 关联方应收应付款项
√ 适用 □ 不适 用
(1).
应收项目
单位: 元
币种: 人民币
项 目名称 关 联方
期 末余额 期 初余额
账 面余额 坏 账准备 账 面余额 坏 账准备
银行存款 大连银行股份有限公司 850,150,326.51
1,006,614,456.22
应收款项
中国东方资产管理 （国际） 控股有
限公司
1,702,607.95
上海瑞丰国际大厦置业有限公司 1,815,110.58
1,815,110.58
中国东方资产管理公司 101,000.00
369,837.54
中华联合财产保险股份有限公司 183,612.00
(2).
应付项目
单位: 元
币种: 人民币
项目名称 关联方 期 末 账 面余 额 期 初 账 面余 额
短期借款
中国东方 资产管 理公司 3,017,722,034.00 4,017,722,034.00
应付债券 中国东方 资产管 理公司 300,000,000.00 300,000,000.00
应付利息
中国东方 资产管 理公司 16,204,564.65 9,395,960.72
卖出回购 金融资 产款 中华联合 财产保 险股份 有限 公司 400,000,000.00 400,000,000.00
应付利息
中华联合 财产保 险股份 有限 公司 655,890.41 795,616.00
代理买卖 证券款 中国东方 资产管 理公司 17,869,780.95 206,384,973.63
代理买卖 证券款 北京东富 国创投 资管理 中心 658,235.83
代理买卖 证券款 北京东富 天恒投 资中心 863.27
应付款项
中国东方 资产管 理 （ 国际 ） 控股有限 公
司
28,784,624.56 13,395,380.79
应付款项 中国东方 国际资 产管理 有限 公司 2,350,153.68
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7、 关联方 共同投资
①2016 上 半年 ， 本公 司作 为劣后 级委 托人 与本 公司 关联方 大连 银行 共同 投资 我司管 理的 集 合
资产管 理计 划， 新增 总规 模 41.29 亿 元， 其中 本公 司以自 有资 金出 资 4.28 亿 元认购 劣后 级份 额，
本公司 关联 方大 连银 行出 资 37.01 亿 元认 购优 先级 份额。 针对 优先 级出 资部 分，本 公司 收取 的管
理费收 入 281.13 万 元。 本 公司自 有资 金已 实现 的投 资收 益 27.86 万 元、 业绩 报酬 372.28 万 元。
2016 上半 年 ， 本 公司 作为 管理人 管理 的集 合资 产管 理计划 与本 公司 关联 方东 方创投 共同 投 资
总规 模 9.59 亿 元， 其中 本 公司管 理的 集合 资产 管理 计划投 资 7.99 亿元 认购 优 先级份 额 ， 本 公司 关
联方东 方创 投投 资 1.6 亿 元认购 劣后 级份 额。 在上 述集合 资产 管理 计划 中本 公司以 自有 资 金 1.33
亿元通 过银 华资 本基 金专 项资产 管理 计划 投资 有限 合伙优 先级 。自 有资 金投 资取得 投资 收益
145.53 万元 ，业 绩报 酬 77.84 万 元。
截至 2016 年 6 月 30 日， 本公司 作为 管理 人管 理的 集合资 产管 理计 划与 本公 司控股 股东 东方
资产共 同投 资金 融产 品总 规模 9.7 亿 ，其 中本 公司 管理的 集合 资产 管理 计划 投资 5.32 亿元 认购 优
先级份 额 ， 本 公司 控股 股 东东方 资产 投 资 4.38 亿 元 认购劣 后级 份额 。 在上 述 集合资 产管 理计 划中
本公司 以自 有资 金 1.06 亿 元认购 本公 司管 理的 该集 合计划 劣后 级份 额 。 自 有 资金投 资取 得的 业绩
报酬 为 1,922.01 万元 。
② 东兴 投资 、 东兴 资本 、 上 海东策 盛与 深圳 前海 东方 创业金 融控 股有 限公 司 2015 年 共同 投资
认购石 河子 东兴 博大 股权 投资合 伙企 业份 额， 其中 东兴投 资认 购中 间级 份 额 4,500.00 万 元、 东兴
资本认 购中 间级 份 额 3,450.00 万 元、 上海 东策 盛认 购 普通份 额 50 万 元、 深圳 前 海东方 创业 金融 控
股有限 公司 认购 优先 级份 额 30,000.00 万 元；2015 年及 2016 上 半年 东兴 投资 、 东兴资 本及 上海 东
策盛尚 未从 合伙 企业 取得 投资收 益。
8、 其他 关联交易
①本 公 司纳 入合 并范 围的 集合计 划通 过银 华资 本和 天弘创 新购 买本 公司 关联 方深圳 前海 东方
创业金 融控 股有 限公 司所 持有的 收益 权总 计 343,573.04 万 元。
② 公司 于 2015 年 9 月 22 日召 开第 三届 董事 会第 二十次 会议 ， 审议 通过 了 《 关于东 兴香 港
参股并 实现 控股 国际 金融 公司暨 关联 交易 的议 案》 ， 同意公 司子 公司 东兴 证券 （香港 ） 金 融控 股 有
限公司 （以 下简 称 “东 兴 香港 ” ） 与东 方资 产子 公司 东方国 际签 署增 资扩 股协 议， 由 东兴 香港 按照
东方国 际全 资子 公司 中国 东方国 际金 融有 限公 司（ 以下简 称 “ 国际 金融 公司 ” ）2014 年 底经 审计
净资产 为定 价依 据， 以港 币 23,958,613.00 元 的对 价认购 国际 金融 公司 新发 行股份 ，本 次交 易完
成后东 兴香 港持 有国 际金 融公司 的股 权比 例为 70% 。2016 年 1 月 ，公 司收 到 香港证 券及 期货 事
务监察 委员 会（ 以下 简称 “香港 证监 会 ” ）的 批复 ， 核准东 兴香 港成 为国 际金 融公司 的主 要 股东 。东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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2016 年 2 月 24 日， 东 兴香港 完成 中国 东方 国际 金融有 限公 司更 名工 作， 更名为 “ 东兴 证券 （ 香
港）有 限公 司 ” 。2016 年 3 月 16 日 ，东 兴香 港完 成向东 兴证 券（ 香港 ）有 限公司 的港 币
23,958,613.00 增 资， 后者 于 2016 年 3 月 16 日 纳 入公司 合并 报表 范围 。
由于本 公司 及新 纳入 合并 报表范 围的 东兴 证券 （香 港）有 限公 司同 为中 国东 方资产 管理 公司
实际控 制， 因此 公司 按照 同一控 制下 企业 合并 的相 关规定 ，追 溯调 整 2016 年度期 初数 及上 年同
期相关 财务 报表 数据 。
十 四、 股 份支 付
1、 股份支付总体情况
□ 适用 √ 不适 用
2、 以权益结算的股份支 付情 况
□ 适用 √ 不适 用
3、 以现金结算的股份支 付情 况
□ 适用 √ 不适 用
十 五、 承 诺及 或有事 项
1、 重要承诺事项
√适用 □ 不适 用
至资产 负债 表日 止， 本公 司对外 签订 的不 可撤 销的 经营租 赁合 约情 况如 下：
剩余租赁 期 期末余额 期初余额
1 年以内（含 1 年） 104,932,775.00 77,790,663.55
1 年以上 2 年以内（含 2 年） 68,865,389.95 68,334,363.24
2 年以上 3 年以内（含 3 年） 34,883,250.61 36,847,057.98
3 年以上 35,824,148.21 33,779,966.17
合 计
244,505,563.77
216,752,050.94
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2、 或有事项
√ 适用 □ 不适 用
(1).
资产负债表日存在的 重要 或有事项
截止资 产负 债表 日 ， 本公 司 不存 在需要 披 露的 重要 或有事 项。
十 六、 资 产负 债表日 后事 项
1 、 重要的非调整事项
√ 适用 □ 不适 用
（1 ）2016 年 7 月 21 日 ， 本公司 收到 中国 证券 监督 管理委 员会 《关 于核 准东 兴证券 股份 有
限公司 非公 开发 行股 票的 批复》 （证 监许 可[2016]1352 号 ）， 批复 内容 如下 ： 一、核 准公 司非 公
开发行 不超 过 4 亿股 新股 。二、 本次 发行 股票 应严 格按照 报送 中国 证监 会的 申请文 件实 施。 三、
本批复 自核 准发 行之 日 起 6 个月 内有 效。 四、 自核 准发行 之日 起至 本次 股票 发行结 束前 ，公 司如
发生重 大事 项， 应及 时报 告中国 证监 会并 按有 关规 定处理 。
（2 ） 2016 年 7 月 21 日本 公司发 行了 东兴 证券 股份 有限公 司非 公开 发行 2016 年次级 债券 （ 第
一期） ，债 券简 称 16 东兴 02 ，发 行规 模计 人民 币 20 亿 元， 期限 5 年（3+2 ），附 第 3 年末 发行
人赎回 选择 权， 票面 利 率 3.68% ， 到期 日 为 2021 年 7 月 21 日。
（3 ）2016 年 7 月， 本公 司与招 商银 行股 份有 限公 司福州 分行 （以 下简 称 ” 招 行福州 分行 ” ）
签订《 同业 固定 利率 协议 定期存 款业 务合 作协 议》 ，约定 公司 在招 行福 州分 行的存 款金 额为 人民
币 47,000 万元 。 公 司与 招 行福州 分行 签订 《 担保 协 议》 ， 招 行福 州分 行同 意 为本公 司之 子公 司东
兴香港 向招 商银 行股 份有 限公司 离 岸 金融 中心 申请 的 5 亿 港币 融资 开立 保函/ 备用信 用证 ， 在 限 额
内承担 保证 责任 ； 同时 ， 本公司 与招 行福 州分 行签 订 《 质押 合同 》 ， 公 司将 人民 币 47,000 万元 定
期存款 单出 质招 行福 州分 行，为 上述 保函 提供 担保 。截至 本报 告披 露日 ，本 公司实 际发 生的 对外
担保累 计总 额为 人民 币 47,000 万 元， 占公 司 2015 年 12 月 31 日 经审 计净 资产 的 3.46% 。 截至 目
前，公 司不 存在 逾期 对外 担保情 形。
2 、 利润分配情况
□ 适用 √ 不适 用
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3 、 销售 退回
□ 适用 √ 不适 用
4 、 其他资产负债表日后 事项 说明
截至财 务报 表报 出日 ，除 前述事 项外 本公 司不 存在 需要披 露的 资产 负债 表日 后事项 。
十 七、 风 险管 理
1、 风险管理政策及组织 架构
(1). 风险管理政策
公司成 立以 来严 格按 照《 公司法 》、 《证 券法 》、 《证券 公司 监督 管理 条例 》、《 证券 公司
内部控 制指 引》 、《 证券 公司风 险控 制指 标管 理办 法 》、 《 证 券公 司全 面风 险管理 规范 》、 等相
关法律 、法 规 、 规章 、自 律规则 的 要 求， 明确 了董 事会、 经理 层及 各个 部门 的风险 管理 职责 ，建
立了全 面风 险管 理组 织体 系和多 防线 内部 控制 机制 。公司 通过 建立 全面 风险 管理体 系， 不断 优化
风险管 理的 治理 架构 、风 险管理 策略 、风 险监 控指 标、风 险评 估流 程、 风险 应对措 施、 风险 报告
制度 ， 培 育风 险文 化 ， 使 风 险识别 、 监测 、 评估 和控 制 机制能 够有 效运 行 ， 将 风 险管理 贯穿 事前 、
事中和 事后 ，确 保公 司风 险可测 、可 控、 可承 受。 公司根 据业 务发 展特 点， 尤其对 创新 业务 进行
了严格 的风 险把 控， 着重 在事前 和事 中进 行风 险管 理，并 针对 创新 业务 不断 修改、 完善 相关 风险
监控指 标与 风险 评估 流程 ，确保 公司 的风 险识 别、 监测、 评估 和控 制机 制在 创新业 务方 面同 样有
效运行 。
2016 年上 半年 ， 为 进一 步 规范公 司风 险政 策制 定与 审议流 程 ， 建 立并 实现 经 理层对 公司 风险
政策及 其偏 离度 的管 控， 公司 制 订了 《东 兴证 券股 份有限 公司 风险 政策 制定 指引（ 试行 ）》 。在
指引中 界定 了 风 险政 策的 制定 分 工与 程序 ， 以及 风险 政策的 审批 、 授权 、 重检 与 调整原 则与 方式 ，
完善了 公司 风险 政策 的制 度建设 。
公司董 事会 审议 通过 了 《 东兴证 券股 份有 限公 司关 于 2016 年 度风 险偏 好、 风 险容忍 度、 风 险
限额的 方案 》 ， 确定了 公 司 2016 年度 总 体的 风险 偏 好和风 险限 额 ， 并在 公司 总体风 险偏 好和 风险
容忍度 的约 束下 ，对 各类 风险与 业务 明确 具体 的风 险偏好 和风 险限 额， 要求 承担相 应风 险业 务的
部门严 格遵 守， 确保 公司 总体风 险偏 好和 风险 容忍 度得到 有效 落实 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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根据前 期积 累的 经验 ，公 司首次 编制 风险 敞口 计划 分配方 案（ 预算 ）， 并将 风险敞 口计 划分 配方
案（预 算） 纳入 年初 的公 司总体 预算 之中 ，形 成了 一整套 风险 敞口 预算 体系 。同时 对《 东兴 证券
股份有 限公 司预 算管 理办 法》进 行修 订， 将风 险敞 口预算 纳入 公司 整体 预算 方案之 中。
(2). 风险治理组织架构
公司建 立了 董事 会及 其专 门委员 会、 合规 总监 及首 席风险 官、 专职 风险 管理 部门、 业务 经营
部门及 职能 管理 部门 四个 层次的 风险 管理 架构 。董 事会是 公司 风险 管理 的最 高机构 ，负 责审 批公
司总体 风险 管理 战略 与重 大政策 ；确 定公 司可 以承 受的总 体风 险水 平； 监督 和评价 风险 管理 的全
面性及 有效 性。 董事 会通 过其下 设的 风险 控制 委员 会和审 计委 员会 行使 风险 管理职 能。 公司 合规
总监全 面负 责公 司合 规管 理工作 ，对 董事 会负 责， 主要职 责包 括： 负责 拟定 公司合 规管 理的 基本
制度； 建议 董事 会及 经营 管理层 并督 导相 关部 门根 据法律 、法 规和 准则 的变 化，评 估、 制定 、修
改、完 善内 部 管 理制 度和 业务流 程； 对公 司内 部管 理制度 、重 大决 策、 新产 品和新 业务 等进 行合
规审查 ，并 出具 书面 的合 规审查 意见 ；对 证券 监管 机构要 求进 行合 规审 查的 申请材 料或 报告 进行
审查并 签署 明确 意见 。
公司首 席风 险官 负责 拟定 公司风 险管 理的 基本 制度 ，制定 相关 工作 流程 ；督 导公司 各部 门建
立健全 相关 业务 制度 和风 险管理 规则 ，检 查、 评估 各部门 风险 管理 措施 与流 程的具 体落 实情 况与
效果并 要求 改正 或完 善； 建议董 事会 及经 理层 根据 市场情 况以 及公 司业 务发 展制定 、修 改、 撤销
有关公 司相 关业 务的 风险 偏好、 风险 容忍 度与 风险 限额； 对公 司重 大决 策和 主要业 务活 动进 行风
险 评估 ；为 公司 高级 管理 人员、 各部 门和 分支 机构 提供风 险管 理咨 询、 组织 相关培 训； 向公 司风
险控制 委员 会、 董事 会、 监管部 门报 告公 司风 险管 理状况 ，并 履行 法律 法规 、监管 规章 以及 公司
授权的 其他 风险 管理 职责 。
公司设 立合 规法 律部 、风 险管理 部、 质量 控制 部和 稽核审 计部 四个 专职 风险 管理部 门。
合规法 律部 主要 负责 确定 公司合 规管 理目 标； 建设 并完善 合规 管理 体系 ；为 各项业 务提 供合
规咨询 ，对 各类 新业 务进 行合规 审核 ，培 育公 司合 规文化 ；组 织实 施公 司信 息隔离 墙和 反洗 钱制
度，对 员工 执业 行为 进行 管理； 负责 公司 法律 事务 管理， 审查 公司 各类 合同 ，提供 法律 咨 询 和指
导。
风险管 理部 主要 负责 规划 并贯彻 执行 公司 风险 管理 战略； 建设 并完 善风 险管 理体系 ；审 核公
司经营 活动 的经 营风 险； 进行风 险识 别、 评估 、监 控、报 告和 处置 ；指 导、 督促和 检查 控股 子公
司的风 险管 理工 作。
质量控 制部 主要 负责 和完 善投资 银行 业务 质量 管理 制度和 业务 规程 ；负 责投 资银行 业务 的项
目立项 、内 核、 在审 及持 续督导 期间 的跟 踪管 理和 质量控 制； 为投 资银 行业 务部门 提供 业务 培训东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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和技术 支持 ， 建立 投资 银行 业务知 识库 ； 负责 履行 债券 业务受 托管 理人 职责 ， 定期 出具托 管报 告 、
处理还 本付 息等 事项 。
稽核审 计部 主要 对公 司业 务进行 审计 稽核 ，全 面覆 盖业务 条线 的事 前、 事中 和事后 阶段 ，评
价公司 总部 及分 支机 构的 内部控 制、 业务 管理 、财 务管理 、会 计核 算以 及其 他经营 管理 活动 的真
实、合 法合 规和 经营 绩效 ；负责 为公 司审 计委 员会 提供资 料， 为其 审计 决策 提供支 持和 服务 ；通
过建立 和完 善现 场及 非现 场审计 手段 ，对 公司 总部 及分支 机构 进行 例行 审计 、效益 审计 和专 项审
计。
合规法 律部 、风 险管 理部 、质量 控制 部和 稽核 审计 部四个 专职 风险 管理 部门 相互独 立， 通过
建立信 息共 享、 配合 处理 和协同 互助 的工 作机 制， 从事前 、事 中和 事后 三个 阶段防 范化 解风 险，
构建了 立体 、完 整的 全面 风险管 理体 系。
合规法 律部 、风 险管 理部 、质量 控制 部和 稽核 审计 部四个 专职 风险 管理 部门 与各业 务部 门及
其内部 的合 规及 风险 控制 岗位建 立了 固定 的信 息沟 通渠道 ，并 与各 业务 部门 保持顺 畅的 沟通 、协
调机制 ，通 过出 具合 规提 示函、 风险 提示 函、 风险 报告等 对各 业务 部门 的业 务开展 进行 风险 防范
和监督 。
公司业 务经 营部 门及 职能 管理部 门负 责对 各自 业务 风险进 行一 线监 控和 管理 。
2、 信用风险
信用风 险指 由于 客户 、交 易对手 或证 券发 行人 不能 履行合 约责任 或 由信 用评 级的变 动和 履约
能力的 变化 导致 债权 （债 券） 的 市场 价值 或利 息收 入的减 少 而 导致 损失 的风 险。公 司的 信用 风险
主要来 自以 下方 面： 一是 证券买 卖的 代理 业务 ，若 公司未 提前 要求 客户 依法 缴足交 易保 证金 ，在
结算当 日客 户的 资金 不足 以支付 交易 所需 的情 况下 ，或客 户资 金由 于其 他原 因出现 缺口 ，公 司有
责任代 客户 进行 结算 而造 成损失 ；二 是货 币资 金、 结算 备 付金 、存 出保 证金 、买入 返售 金融 资产
和应收 款等 金融 资产 以及 债 权（ 债券 ） 投 资， 其信 用风险 主要 为交 易对 手违 约、标 的证 券发 行人
主体违 约风 险或 由信 用评 级的变 动和 履约 能力 的变 化导致 债券 的市 场价 值变 动 、利 息本 金欠 付 导
致损失 的风 险， 最大 的风 险敞口 等于 这些 资产 的账 面金额 ；三 是融 资 融 券业 务、约 定购 回式 证券
交易业 务、 股票 质押 式回 购交易 业务 （含 兴易 融、 兴现融 、兴 新融 等小 额股 票质押 式回 购业 务）
的信用 风险 ，主 要为 客户 未能及 时足 额偿 还负 债本 息而违 约的 风险 ；四 是权 益类收 益互 换业 务的
交易对 手违 约风 险， 即交 易对手 未能 按照 合同 约定 履行相 应支 付义 务而 违约 的风险 。
为控制 经纪 业务 产生 的信 用风险 ，公 司代 理客 户进 行的证 券交 易均 以全 额保 证金结 算， 从而
避免了 代理 业务 相关 的结 算风险 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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公司的 货币 资金 、结 算备 付金和 存出 保证 金均 存放 于信用 良好 的商 业银 行、 中国证 券登 记结
算有限 责任 公司 和相 关交 易所； 买入 返售 金融 资产 均为质 押 式 、买 断式 回购 ；应收 款主 要为 预付
款项、 各项 押金 等， 信用 风险较 低， 且根 据减 值测 试情况 对应 收款 已充 分计 提了坏 账准 备， 将该
类金融 资产 的信 用风 险降 低至最 低水 平。 公司 通过 选择投 资国 债、 政策 性金 融债、 信用 评级 高的
债券等 来控 制固 定收 益类 证券投 资的 信用 风险 ，注 重发行 主体 的经 营状 况及 信用资 质分 析， 且通
过分散 化投 资以 分散 信用 风险。 截 止 2016 年 6 月 30 日， 公司 自营 投资 的国 债和 政 策性 金融 债 占
比为 5.52% ， AA- 级 （含 ） 以 上的信 用债 券占 比 为 75.78% ， 信用 评级 为 AA- 级以下 的占比 仅 为 0.15% ，
信用风 险水 平较 低。
公司对 融资 融 券 业务 、约 定购回 式证 券交 易业 务、 股票质 押式 回购 交易 业务 的信用 风险 控制
主要是 通过 适当 性管 理、 征授信 管理 、客 户黑 名单 管理、 逐日 盯市 、客 户风 险提示 、强 制平 仓、
司法追 索等 方式 实现 。 截 止2016 年 6 月30 日 ， 公 司融 资 融券客 户 有 26 户维 持担 保 比例低 于 130% ，
占融资 融券 总客 户数 的 0.05% ，涉 及负 债本 金占 融资 融券总 规模 的 0.14% ；强 制平仓 后资 不抵 债
的融资 融券 客户 有 26 户， 涉及负 债本 金 1,190.11 万 元， 公 司已 启动 追索 程序 。 大额 股票 质押 式 回
购交易 有 6 笔履 约保 障比 例低于 预警 线， 占大 额股 票质押 式回 购交 易总 笔数 的 6.00% ， 涉及 初始
交易金 额占 该业 务总 规模 的 7.33% ； 兴易 融有 1 笔 低于预 警线 ，占 兴易 融总 笔数 的 0.18% ， 涉及
初始交 易金 额占 该业 务总 规模 的 0.14% ； 兴现 融有 1 笔低 于预 警线 ，占 兴现 融总笔 数 的 0.37% ，
涉及初 始交 易金 额占 该业 务总规 模 的 0.15%，但 均 无资不 抵债 的客 户 。 因此 上述业 务信 用风 险总
体可控 。
权益类 收益 互换 业务 主要 涉及交 易对 手未 能按 时付 款、在 投资 发生 亏损 时未 能及时 补足 保证
金、交 易双 方计 算金 额不 匹配等 风险 。公 司对 权益 类收益 互换 业务 的信 用风 险控制 主要 通过 公司
对交易 对手 设定 保证 金比 例和交 易规 模限 制， 通过 逐日盯 市、 风 险 提示 、追 保等手 段来 控制 交易
对手的 信用 风险 ，必 要时 将采取 强制 平仓 、司 法追 索等违 约处 置措 施。 截 至 2016 年 6 月 30 日，
公司开 展 了 1 项 权益 类收 益互换 业务 ，且 该业 务的 交易对 手为 金融 机构 ，在 项目运 行过 程中 交易
对手能 够 积 极配 合 公 司的 风险提 示， 履行 补仓 义务 ，防范 风险 事件 的发 生 ， 当前该 业务 信用 风险
整体可 控。
3、 流动风险
流动性 风险 是指 公司 持有 的金融 工具 不能 以合 理的 价格迅 速变 现而 遭受 损失 及 公司 无法 偿还
到期债 务的 风险 。公 司从 制度建 设、 组织 架构 、人 员配备 等方 面全 面完 善公 司流动 性风 险管 理。
公司资 金实 行统 一管 理和 运作， 注重 资金 管理 体系 的建设 ，明 确了 资金 的拆 借、回 购、 发行 债券
等业务 的具 体职 权部 门。 公司面 临的 流动 性风 险主 要由公 司自 有负 债的 偿还 产生。 公司 通过 持有东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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大量自 有货 币资 金及 流动 性极高 的金 融工 具， 完全 能够满 足自 有负 债的 偿付 需求， 同时 公司 在银
行间市 场等 交易 场所 具有 较好的 资信 水平 ，维 持着 比较稳 定的 拆借 、回 购等 短期融 资通 道， 从而
使公司 的整 体流 动性 能有 效维持 在较 为安 全的 水平 。
此外， 为增 强公 司流 动性 管理水 平， 降低 无法 偿还 到期债 务风 险， 风险 管理 部 独立 对公 司未
来一段 时间 内的 资金 负债 情况进 行监 测、 评估 与报 告，一 方面 通过 净稳 定资 金率等 指标 衡量 公司
的长期 流动 性风 险， 另一 方面通 过统 计公 司 7 日内 资金缺 口和 流动 性覆 盖率 评估公 司短 期流 动性
风险。 同时 ，公 司对 相关 流动性 风险 评价 指标 设置 了预警 阀值 ，当 超过 阀值 时，风 险管 理部 将向
公司管 理层 及相 关部 门进 行风险 警示 ，并 由财 务部 会同相 关业 务部 门将 公司 的流动 性风 险降 低到
可接受 范围 。
截止 2016 年 6 月 30 日 ， 公司折 算后 优质 流动 性资 产余额 为 74.72 亿元 ， 未 来 30 日内 现金 净
流出 为 28.83 亿 元， 流动 性 覆盖 率 为 270.36% ，表明 公司 短期 流动 性风 险小 ；此外 公司 可用 稳定
资金余 额 为 254.91 亿元， 所需稳 定资 金余 额 为 174.49 亿元 ， 净 稳定 资金 率为 146.09% ， 表 明公 司
资产负 债期 限较 匹配 ，中 长期流 动性 风险 较小 。
公司证 券经 纪业 务收 取的 代理买 卖证 券款 ，在 实行 第三方 存管 后， 代理 买卖 证券款 由托 管银
行监控 ，公 司不 能支 配和 挪用， 因此 这部 分负 债不 构成公 司的 流动 性风 险 。
4、 市场风险
公司涉 及的 市场 风险 是指 由于市 场价 格 、 利 率或 汇率 的变动 等对 公司 资产 价值 所产生 的影 响 ，
包括外 汇风 险、 利率 风险 和其他 价格 风险 。
汇率风 险 是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本公
司面临 的汇 率风 险主 要与 本公司 在香 港设 立的 境外 子公司 的净 投资 有关 。 目 前公司 的香 港子 公司
刚刚成 立， 资产 规模 较小 ，投融 资业 务尚 未完 全开 展，且 目前 人民 币升 值概 率和空 间均 较小 ，因
此管理 层认 为汇 率风 险的 波动对 公司 整体 影响 较小 。除了 上述 在香 港设 立的 子公司 持有 以港 币为
结算货 币的 资产 外， 因公 司 B 股业 务产 生的 客户 交 易外币 资产 和负 债的 汇率 风险由 客户 承担 ， 独
立于本 公司 ，这 部分 资产 和负债 所面 临的 汇率 风险 可以忽 略。
利率风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因市场 利率 不利 变动 而发 生损失 的风 险。
公司持 有的 具有 利率 敏感 性的各 类金 融工 具因 市场 利率不 利变 动导 致公 允价 值变动 的风 险是 本公
司利率 风险 的主 要来 源。 利 率风险 主要 影响 生息 资产 和付息 负债 。 公 司生 息资 产 主要为 银行 存款 、
结算备 付金 、存 出保 证金 、买入 返售 金融 资产 、债 券投资 和其 他固 定收 益类 投资； 付息 负债 主要
为短期 借款 、应 付短 期融 资款、 信用 拆入 资金 、卖 出回购 金融 资产 、代 理买 卖证券 款等 。在 其他
变量不 变的 假设 下 ， 利 率发 生合理 、 可能 的变 动时 ， 公 司定期 对面 临的 利率 敏感 性缺口 进行 监控 ，东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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定期开 展压 力测 试以 测算 各种压 力情 景下 各项 风控 指标变 化的 情况 ，并 通过 调整资 产、 负债 的久
期等方 法对 上述 利率 风险 进行管 理。 对于 自营 固定 收益类 投资 ，公 司通 过久 期、基 点价 值等 指标
监控利 率风 险， 定期 或不 定期通 过压 力测 试对 组合 可能发 生的 损失 进行 评估 。
其他价 格风 险主 要为 市场 价格风 险， 市场 价格 风险 是指公 司所 持金 融工 具的 公允价 值或 未来
现金流 量因 除市 场利 率和 外汇汇 率以 外的 市场 价格 因素变 动而 发生 波动 的风 险。公 司主 要投 资于
交易性 金融 资产 和可 供出 售金融 资产 ，所 面临 的最 大市场 价格 风险 由所 持有 的金融 工具 的公 允价
值决定 。本 公司 主要 通过 事前的 价值 评估 、风 险研 判、风 险敞 口预 算、 制度 安排； 事中 的止 盈止
损管理 、特 定风 控指 标的 阈值管 理、 分散 化投 资策 略；事 后 风 险敞 口评估 和 敏感性 分析 等方 式对
正常波 动情 况下 的 价 格风 险 进行 衡量 和管 理 ， 同时 ，对于 极端 情况 下的 可能 损失， 则采 用压 力测
试的方 法进 行评 估； 公司 同时使 用股 指期 货、 期权 等衍生 金融 工具 进行 价格 风险的 套期 保值 。
十 八、 其 他重 要事项
1、 前期会计差错更正
□ 适用 √ 不适 用
2、 债务重组
□ 适用 √ 不适 用
3、 资产置换
□ 适用 √ 不适 用
4、 年金计划
√ 适用 □ 不适 用
本公司 于 2015 年起 建立 企 业年金 计划 ，根 据该 计划 ，公司 年缴 费总 额不 高于 上年度 职工 工
资总额的 8.33% 。
5、 终止经营
□ 适用 √ 不适 用
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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6、 分部信息
√ 适用 □ 不适 用
(1).
报告分部的确定依据 与会 计政策：
本公司 以内 部组 织结 构 、 管 理要求 、 内部 报告 制度 为依 据确定 经营 分部 ， 以经 营分 部为基 础 ，
结合经 营分 部规 模， 确定 报告分 部并 披露 分部 信息 。
经营分 部， 是指 本公 司内 同时满 足下 列条 件的 组成 部分：
该组成 部分 能够 在日 常活 动 中产 生收 入、 发生 费用 ；
本公司 管理 层能 够定 期评 价该组 成部 分的 经营 成果 ，以决 定向 其配 置资 源、 评价其 业绩 ；
本公司 能够 取得 该组 成部 分的财 务状 况、 经营 成果 和现金 流量 等有 关会 计信 息。如 果两 个或
多个经 营分 部具 有相 似的 经济特 征， 并且 满足 一定 条件的 ，本 公司 将其 合并 为一个 经营 分部 。 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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(2).
报告分部的财务信息
单位： 元
币种 ： 人 民币
2016 年 1-6 月 证券经纪 自营业务 投资银行业 务 资产管理业 务 期货业务 另类投资业 务 信用业务 其他业务 内部抵消 合计
（1 ）营 业收 入 636,292,451.42 277,633,934.15 418,246,820.66 377,229,998.09 32,272,287.82 -31,434,500.00 227,887,928.91 -166,629,377.73 -127,696,139.81 1,643,803,403.51
其中：
手续费 及佣 金净 收入
548,472,209.22
418,246,820.66 237,331,901.09 13,847,156.93 7,283,486.72
5,262,539.34 -128,591,135.50 1,101,852,978.46
投 资收 益
487,048,533.20
361,669,841.91 518,974.75 54,923,739.00
2,046,985.50 894,995.69 907,103,070.05
其他 收入 （含 公允 价值
变动）
87,820,242.20 -209,414,599.05
-221,771,744.91 17,906,156.14 -93,641,725.72 227,887,928.91 -173,938,902.57
-365,152,645.00
（2 ）营 业支 出 291,688,595.41 46,810,176.16 132,806,263.08 35,126,387.44 21,813,289.76 13,725,827.71 62,893,326.84 222,571,253.53 -127,696,139.81 699,738,980.12
（3 ）营 业利 润 344,603,856.01 230,823,757.99 285,440,557.58 342,103,610.65 10,458,998.06 -45,160,327.71 164,994,602.07 -389,200,631.26
944,064,423.39
（4 ）利 润总 额 345,904,233.90 230,823,757.99 285,440,557.58 342,103,610.65 11,298,650.51 -45,110,946.37 164,994,602.07 -386,867,593.35
948,586,872.98
（5 ）资 产总 额 14,031,765,104.85 22,704,984,371.45 20,932,014.73 9,672,180,214.90 1,474,378,187.87 3,681,665,874.35 12,944,530,460.23 6,384,634,784.79 -1,258,366,667.34 69,656,704,345.83
（6 ）负 债总 额 13,612,485,460.36 18,366,518,622.77
6,954,396,869.27 1,103,104,119.26 3,462,178,525.41 9,665,065,795.53 3,612,937,128.63 -187,789,877.87 56,588,896,643.36
折旧和 摊销 费用 12,769,562.09 611,197.88 580,873.21 434,769.94 1,526,996.54 485,365.09 1,512,411.84 14,802,318.96
32,723,495.55
2015 年 1-6 月 证券经纪 自营业务 投资银行业 务 资产管理业 务 期货业务 另类投资业 务 信用业务 其他业务 内部抵消 合计
（1 ）营 业收 入 1,545,705,972.62 728,526,041.01 172,726,320.16 187,330,987.69 39,533,238.65 337,933,038.58 424,399,463.48 -96,101,390.89 -17,104,149.08 3,322,949,522.22
其中：
手续
费及佣 金净 收入
1,428,038,773.10
172,726,320.16 148,335,223.01 15,267,247.83 49,454,675.53
338,364.46 -17,104,149.08 1,797,056,455.01
投 资收 益
730,428,822.16
144,801,135.26 496,219.80 504,491,272.61
1,570,955.83
1,381,788,405.66
其他 收入 （含 公允 价值
变动）
117,667,199.52 -1,902,781.15
-105,805,370.58 23,769,771.02 -216,012,909.56 424,399,463.48 -98,010,711.18
144,104,661.55
（2 ）营 业支 出 420,743,871.03 59,442,129.98 48,807,476.34 66,573,318.15 22,218,942.26 23,444,240.17 105,544,530.18 675,773,788.26 -17,104,149.08 1,405,444,147.29
（3 ）营 业利 润 1,124,962,101.59 669,083,911.03 123,918,843.82 120,757,669.54 17,314,296.39 314,488,798.41 318,854,933.30 -771,875,179.15
1,917,505,374.93
（4 ）利 润总 额 1,125,016,251.93 669,083,911.03 123,918,843.82 120,757,669.54 17,327,595.60 314,488,798.41 318,854,933.30 -771,648,599.24
1,917,799,404.39
（5 ）资 产总 额 26,824,827,606.63 18,822,455,471.60 20,533,483.38 2,572,943,817.02 1,890,378,822.93 6,572,166,544.30 24,551,202,255.06 9,355,923,528.35 -995,483,893.75 89,614,947,635.52
（6 ）负 债总 额 25,933,173,564.84 15,094,886,973.66
2,517,423,914.67 1,534,813,329.04 5,742,227,754.65 20,504,496,851.24 5,601,105,970.45 -277,177,538.19 76,650,950,820.36
折旧和 摊销 费用 11,891,711.34 561,663.43 303,830.49 321,953.35 1,840,660.84 279,816.41 520,644.91 12,585,890.41
28,306,171.18 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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7、 期末发行在外的、可 转换 为股份的金融工具
截止 资 产负 债表 日 ， 本公 司不存 在发 行在 外的 、可 转换为 股份 的金 融工 具。
8、 以公允价值计量的资 产和 负债
√适用 □ 不适 用
单位： 元 币种 ：人 民币
项目 期初金额
本期公允价值变
动损益
计入权益的累计公
允价值变动
本期计提
的减值
期末金额
金融资产
1 、以公允价值计量且其
变动计入当期损益的金
融资产 （不含衍生金融资
产）
7,959,656,364.46 -18,157,716.63
5,438,909,057.63
2 、衍生金融资产 886,839.00 41,269,528.66
41,269,528.66
3 、可供出售金融资产 25,042,396,026.33
-335,693,488.93
25,540,040,263.83
金融资产小计 33,002,939,229.79 23,111,812.03 -335,693,488.93 - 31,020,218,850.12
投资性房地产
生产性生物资产
其他
上述合计 33,002,939,229.79 23,111,812.03 -335,693,488.93 - 31,020,218,850.12
金融负债
衍生金融负债 2,177,885.93 670,382.31
1,534,386.00
9、 外币金融资产和金融 负债
√适用 □ 不适 用
单位： 元 币种 ：人 民币
项目 期初金额
本期公允 价
值变动损 益
计入权益 的累计
公允价值 变动
本期计提 的
减值
期末金额
金融资产 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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项目 期初金额
本期公允 价
值变动损 益
计入权益 的累计
公允价值 变动
本期计提 的
减值
期末金额
1 、 以公允 价值计 量且其
变动计入 当期损 益的金
融资产（ 不含衍 生金融
资产）
0.00 868,149.64 0.00 0.00 43,685,879.39
2 、衍生金融 资产
3 、贷款和应 收款
4 、可供出售 金融资 产
5 、持有至到 期投资
金 融 资 产小 计 0.00 868,149.64 0.00 0.00 43,685,879.39
金融负债
10 、 其他对投资者决策有 影响 的重要交易和事项
无
十 九、 补 充资 料
1、 当期非经常性损益明 细表
单位： 元
币种 ： 人 民币
项目 金额 说明
非流动资 产处置 损益 10,759.12
越权审批 或无正 式批准 文件 的税收返 还、减
免
计入当期 损益的 政府补 助（ 与企业业 务密切
相关，按 照国家 统一标 准定 额或定量 享受的
政府补助 除外）
2,179,381.34
计入当期 损益的 对非金 融企 业收取的 资金占
用费
企业取得 子公司 、联营 企业 及合营企 业的投
资成本小 于取得 投资时 应享 有被投资 单位可
辨认净资 产公允 价值产 生的 收益
非货币性 资产交 换损益
委托他人 投资或 管理资 产的 损益
因不可抗 力因素 ，如遭 受自 然灾害而 计提的
各项资产 减值准 备
债务重组 损益
企业重组 费用， 如安置 职工 的支出、 整合费
用等
交易价格 显失公 允的交 易产 生的超过 公允价
值部分的 损益
同一控制 下企业 合并产 生的 子公司期 初至合
并日的当 期净损 益
-18,239.98
与公司正 常经营 业务无 关的 或有事项 产生的
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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损益
除同公司 正常经 营业务 相关 的有效套 期保值
业务外， 持有交 易性金 融资 产、交易 性金融
负债产生 的公允 价值变 动损 益，以及 处置交
易性金融 资产、 交易性 金融 负债和可 供出售
金融资产 取得的 投资收 益
单独进行 减值测 试的应 收款 项减值准 备转回
对外委托 贷款取 得的损 益
采用公允 价值模 式进行 后续 计量的投 资性房
地产公允 价值变 动产生 的损 益
根据税收 、会计 等法律 、法 规的要求 对当期
损益进行 一次性 调整对 当期 损益的影 响
受托经营 取得的 托管费 收入
除上述各 项之外 的其他 营业 外收入和 支出 2,332,309.13
其他符合 非经常 性损益 定义 的损益项 目
所得税影 响额 -5,471.99
少数股东 权益影 响额 1,130,612.40
合计 3,379,069.20
注： 由于 交易 性金 融资 产、 可供出 售金 融资 产属 于本 公司正 常自 营证 券业 务， 故本公 司将 《 公
开发行 证 券的 公司 信息 披 露解释 性公 告第 1 号— 非 经常性 损益 》中 列举 的有 关非经 常性 损益 项
目， 包 括持 有交 易 性 金融 资产产 生的 公允 价值 变动 损益， 以及 处置 交易 性金 融资产 、 可 供出 售 金
融资产 取得 的投 资收 益等 ， 界 定为 经常 性损 益的 项 目 。
2、 净资产 收益率及每股 收益
报告期利 润
加权平均 净资产 收益率
（% ）
每股收益
基本每股 收益 稀释每股 收益
归属于公 司普通 股股东 的净 利润 5.57 0.30 0.30
扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司
普通股股 东的净 利润
5.55 0.30 0.30
3、 境内外会计准则下会 计数 据差异
□ 适用 √ 不适 用
4 、 公 司财 务报表 主要 项目注 释
(1) 长期股权投资
(i) 长期股 权投 资明 细情 况 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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单元：元 币 种：人 民币
项目 年初余额 本 期 增加 本 期 减少 期 末余额
对子公司 投资 738,306,355.56
352,270,433.91
1,090,576,789.47
合计 738,306,355.56
352,270,433.91
1,090,576,789.47
(ii) 对子公 司投 资
单元：元 币 种：人 民币
被 投 资 单位 名 称 初 始 投 资成 本 年初余额 本 期 增加
本 期
减少
期 末余额
期 末持
股比例
(%)
东兴期货 有限责 任公司 338,306,355.56 338,306,355.56
338,306,355.56 100.00
东兴证券 投资有 限公司 300,000,000.00 300,000,000.00
300,000,000.00 100.00
东兴资本 投资管 理有限 公
司
200,000,000.00 100,000,000.00 100,000,000.00
200,000,000.00 100.00
东兴证券（香 港） 金 融控股
有限公司
252,270,433.91 0.00 252,270,433.91
252,270,433.91 100.00
合计 1,090,576,789.47 738,306,355.56 352,270,433.91
1,090,576,789.47
(2) 手续费及佣金净收入
手续费 及佣 金净 收入 分类 列示
单元：元 币 种：人 民币
项
目 本期发额 额 上年发生 数
手 续 费 及佣 金 收入
（1 ）经纪业 务收入
678,330,363.18 1,779,761,153.05
其中：代理买卖证 券业务
586,115,339.26
1,720,469,856.51
交易单元席位租赁
76,825,926.44
48,707,097.24
代销金融产品业务
15,389,097.48
10,584,199.30
（2 ）投资银 行业务 收入
427,713,707.46 172,766,320.16
其中：证券承销 业务
326,648,136.26 102,542,012.60
证 券保荐业 务
23,943,396.23
财 务顾问业 务
77,122,174.97 70,224,307.56
（3 ）资产管 理业务 收入
236,933,930.08 147,882,101.22
（4 ）投资咨 询业务 收入
16,154,294.84 4,709,470.18
（5 ）其他
387,184.98 1,423.46 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
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手 续 费 及佣 金 收入 小 计
1,359,519,480.54 2,105,120,468.07
手 续 费 及佣 金 支出
（1 ）经纪业 务支出
145,648,130.33
356,022,534.42
其中：代理买卖 证券 业务
145,648,130.33
356,022,534.42
交易单元席位 租赁
代销金融产品 业务
（2 ）投资银 行业务 支出
9,466,886.80
40,000.00
其中：证券承 销业务
9,466,886.80
40,000.00
证券 保荐业务
财务 顾问业务
（3 ）资产管 理业务 支出
（4 ）投资咨 询业务 支出
（5 ）其他
70,667.21
1,624,393.87
手 续 费 及佣 金 支出 小 计
155,185,684.34 357,686,928.29
手 续 费 及佣 金 净收 入
1,204,333,796.20 1,747,433,539.78
其中：财 务顾问 业务净 收入
77,122,174.97
70,224,307.56
－并购重组财 务顾问 业务净收 入- 境内上
市公司
17,358,490.56
—并购重组财 务顾问 业务净收 入- 其他
—融资财务顾 问业务 净收入
4,517,161.27
33,115,426.99
—其他财务顾 问业务 净收入
55,246,523.14
37,108,880.57
其中： 代销 金融 产品 业务
单元：元 币 种：人 民币
项目
本期 上期
销售总金 额 销售总收 入 销售总金 额 销售总收 入
基金
829,393,401.41
13,805,671.53
5,306,648,820.98
7,375,837.72
信托
110,100,000.00
435,570.31
270,025,000.00
1,990,361.58
资管产品
223,190,000.00
1,147,855.64
181,800,000.00
1,218,000.00
合计
1,162,683,401.41
15,389,097.48
5,758,473,820.98
10,584,199.30
其中： 资产 管理 业务 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
155 / 160
单元：元 币 种：人 民币
项目 基金管理 业务 集合资产 管理业 务 定向资产 管理业 务 专项资产 管理业 务
期末 产品 数量 4 52 125 2
期末 客户 数量 13,652 28,034 125 15
其中：个 人客户 13,626 27,867 3 -
机构客户 26 167 122 15
年初受托 资金 472,434,058.92 21,890,940,242.67 37,643,572,256.01 500,000,000.00
其中：自 有资金 投入 27,998,000.00 2,183,609,903.57
个人客户 444,337,242.69 10,892,205,229.38 110,000,000.00
机构客户 98,816.23 8,815,125,109.72 37,533,572,256.01 500,000,000.00
期末 受托 资金 4,567,545,940.05 24,531,902,161.82 30,216,549,611.61 1,115,000,000.00
其中：自 有资金 投入 678,997,000.00 2,452,439,661.10 - -
个人客户 427,256,221.61 9,339,024,754.47 110,000,000.00 -
机构客户 3,461,292,718.44 12,740,437,746.25 30,106,549,611.61 1,115,000,000.00
期末 主 要 受 托 资 产 初 始
成本
4,806,092,927.18
21,390,100,877.20
30,718,430,797.95
1,115,000,000.00
其中：股 票 229,382,098.56 302,572,021.08 828,269,458.44 -
国债 3,998,087.50 - - -
其他债券 1,554,712,741.12 3,139,295,061.38 1,697,245,020.00 -
基金 - 2,029,077,064.10 6,835,254.65 -
其他投资 产品 3,018,000,000.00 15,919,156,730.64 28,186,081,064.86 1,115,000,000.00
本 期 资 产 管 理 业 务 净 收
入
1,434,940.50 204,163,290.17 31,285,699.41 50,000.00
(3) 利息净收入
单元：元 币 种：人 民币
项目
本期发生 额 上期发生 额
利息收入
660,830,371.80
1,003,434,436.92
存放金融同 业利息 收入
178,100,482.45
203,365,124.70
其中：自有 资金存 款利息 收入
64,463,522.10
54,151,371.21
客户资金存款 利息收入
113,636,960.35
149,213,753.49
融资融券利 息收入
380,826,616.81
723,210,523.33
买入返售金 融资产 利息收 入
101,903,272.54
76,858,788.89
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
156 / 160
其中：约定 购回利 息收入
-
21,923.96
股权质押回购 利息收入
63,017,522.90
39,977,066.47
拆出资金利 息收入
利息支出
779,022,652.57
711,269,880.22
客户资金存 款利息 支出
25,033,004.09
30,612,030.54
卖出回购金 融资产 利息支 出
270,770,225.73
335,638,329.04
其中：报价 回购利 息支出
短期借款利 息支出
拆入资金利 息支出
13,978,553.86
82,238,542.30
其中：转融 通利息 支出
1,410,000.00
64,452,272.88
公司债利 息支出
104,065,968.84
35,211,092.05
短期融资 券利息 支出
82,200.00
50,161,957.54
次级债券 利息支 出
211,642,937.23
101,074,655.04
收益凭证 利息支 出
153,129,552.20
75,779,191.52
其他
320,210.62
554,082.19
利 息 净收 入
-118,192,280.77
292,164,556.70
(4) 投资收益
单元：元 币 种：人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
成本法核 算的长 期股权 投资 收益
权益法核 算的长 期股权 投资 收益
处置长期 股权投 资产生 的投 资收益
金融工具 投资收 益 497,827,137.68 729,463,400.61
其中：持 有期间 取得的 收益 473,610,276.32 312,403,135.16
－交易性金融资产 60,157,073.26 29,363,604.74
－可供出售金融资 产 403,750,823.84 283,039,530.42 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
157 / 160
－衍生金融工具 9,702,379.22
处置金融 工具取 得的收 益 24,216,861.36 417,060,265.45
－交易性金融资产 3,362,859.89 293,671,875.54
－可供出售金融资 产 36,533,384.23 195,966,723.67
－衍生金融工具 -15,491,025.66 -72,095,717.03
- 交易性金融负债 -188,357.10 -482,616.73
合计 497,827,137.68 729,463,400.61
(5) 公允价值变动收益
单元：元 币 种：人 民币
项目
本期发生额
上期发生额
以公允价 值计量 且其变 动计 入当期损
益的金融 资产
5,235,030.85 111,999,976.40
衍生金融 工具 41,923,123.80 37,266,820.00
交易性金 融负债
-39,949.95
合计 47,158,154.65 149,226,846.45
(6) 其他业务收入
单元：元 币 种：人 民币
项目
本期发生额
上期发生额
房屋租赁
738,806.67
1,004,833.94
其他
21,509.44
18,672.62
合计
760,316.11
1,023,506.56
(7) 资产减值损失
单元：元 币 种：人 民币
项目 本期发生 额 上期发生 额
一、坏账 损失 1,135,083.50 -112,768.54 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
158 / 160
二、融出 资金减 值损失 -21,228,812.71 73,814,185.94
三 、 可 供 出 售 金 融 资 产 减 值 损
失
四、持有 至到期 投资减 值损 失
五、长期 股权投 资减值 损失
六、投资 性房地 产减值 损失
七、固定 资产减 值损失
八、工程 物资减 值损失
九、在建 工程减 值损失
十、生产 性生物 资产减 值损 失
十一、油 气资产 减值损 失
十二、无 形资产 减值损 失
十三、商 誉减值 损失
十 四 、 股 票 质 押 式 回 购 减 值 损
失
16,367,724.07 308,685.42
合计 -3,726,005.14 74,010,102.82
5、 本 公司 合并财 务报 表主要 项目 的异常 情况 及原因 的说 明
按 《证券 公司 年度 报告 内 容与格 式 准 则》 （2013 年 修订） （ 证监会 公告[2013]41 号） 的要 求
编制的 主要 财务 数据 和 财 务报表 中同 比变 动幅 度超 过 30% 的重 要项 目。
单位：元
币种 ： 人民 币
项目 2016 年 6 月 30 日 2015 年 12 月 31 日
增减比
例（% ）
变动原因
融出资金 8,741,303,627.83 12,948,827,474.95 -32.49
主要系融 资融券 业务规
模减少所 致
以公允价 值计量
且其变动 计入当
期损益的 金融资
产
5,438,909,057.63 7,959,656,364.46 -31.67
主要系公 司 降低 投资规
模所致
买入返售 金融资
产
8,643,893,519.70 6,386,896,155.46 35.34
主要系股 票质押 式回购
业务规模 增长所 致
应收款项
239,153,034.04
96,887,613.08 146.84
主要系应 收业务 收入款
及应收质 押式回 购款增
加所致
应收利息
659,209,863.50
450,529,125.85
46.32
主要系公 司持有 债券的
应收利息 增长所 致 东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
159 / 160
应付债券 16,200,000,000.00 12,200,000,000.00 32.79
主要系新 增发行 债券融
入资金所 致
应付短期 融资款
-
2,930,000,000.00
-
归还到期 的短期 收益凭
证所致
应付职工 薪酬
907,057,241.78
1,327,626,829.61
-31.68
主要系随 业务收 入下降，
相应职工 薪酬下 降
应付利息
336,722,193.58
627,378,929.85
-46.33
主要系应 付次级 债利息、
公司债利 息及收 益凭证
利息下降 所致
其他负债 7,378,305,457.69 4,716,706,212.49 56.43
主要系应 付特殊 目的主
体持有人 权益增 加所致
其他综合 收益
-206,757,490.22
457,117,047.88
-145.23
主要系可 供出售 金融资
产公允价 值变动 收益减
少所致
项目 2016 年 1-6 月 2015 年 1-6 月
增减比
例（% ）
变动原因
经纪业务 净收入 545,803,750.30 1,438,040,444.91 -62.05
主要系市 场交易 量下降
及公司融 资融券 业务规
模减少所 致
投资银行 业务净
收入
423,428,786.97 223,729,431.16 89.26
主要系证 券承销 业务收
入大幅增 长所致
利息净收 入 -390,075,239.20 53,587,272.72 -827.93
主要系融 资融券 利息及
客户资金 存款利 息收入
减少及发 行债券 利息支
出增加所致
投资收益 907,103,070.05 1,381,788,405.66 -34.35
主要系公 司可供 出售金
融资产投 资收益 减少所
致
业务及管 理费 638,522,632.78 1,137,394,749.75 -43.86
主要系公 司经营 成本支
出缩减所 致
所得税费 用 187,373,873.69 403,000,202.44 -53.51
主要系利 润总额 减少, 相
应所得税 减少所 致
其他综合 收益的
税后净额
-663,757,673.41 -67,345,847.86 不适用
主要系可 供出售 金融资
产公允价 值变动 影响所
致
经营活动 产生的
现金流量 净额
2,234,102,539.32
4,839,178,094.60
-53.83
主要系融 出资金、 代理买
卖证券、 拆 入资金 及回购
业务的现 金流量 净额减
少所致
投资活动 产生的
现金流量 净额
-764,504,371.65
-3,730,827,001.13
不适用
主要系投 资支付 的现金
减少所致
筹资活动 产生的
现金流量 净额
-1,389,879,731.79
19,280,241,190.02
-107.21
主要系债 券融资 规模下
降及去年 同期公 司 IPO
所致
东兴证券股份有限公司 2016 年 半年度报告
160 / 160
第十一 节 备查文 件目录
备查文件 目录
载有法定 代表人 签名的 半年 度报告文 本
载有法定 代表人 、主管 会计 工作负责 人、会 计机构 负责 人签名并 盖章的 财务报 告原 文
董事长 ： 魏 庆华
董事会 批准 报送 日期 ：2016 年 8 月 29 日
第十二 节 证券公 司信息披露
一、 公 司重 大行政 许可 事项的 相关 情况
√ 适用 □ 不适 用
序
号
发文单位 文件名称 文号 发文日期
1
中国证券 监督管 理
委员会北 京监管 局
关于核准 印建民 证券公 司董 事任职资
格的批复
京证监许 可
[2016]5 号
2016 年 1 月 27 日
2
中国证券 监督管 理
委员会北 京监管 局
关于核准 秦斌证 券公司 董事 任职资格
的批复
京证监许 可
[2016] 6 号
2016 年 1 月 27 日
3
中国证券 监督管 理
委员会北 京监管 局
关于谭世 豪证券 公司经 理层 高级管理
人员任职 资格的 批复
京证监许 可
[2016]8 号
2016 年 2 月 6 日
4
中国证券 监督管 理
委员会北 京监管 局
关于核准 张锋证 券公司 经理 层高级管
理人员任 职资格 的批复
京证监许 可
[2016]22 号
2016 年 4 月 14 日
5
中国证券 监督管 理
委员会北 京监管 局
关于核准 陈海证 券公司 经理 层高级管
理人员任 职资格 的批复
京证监许 可
[2016] 23 号
2016 年 4 月 14 日
二、 监 管部 门对公 司的 分类结 果
√ 适用 □ 不适 用
2016 年， 公司 分类 监管 评 级为 B 类 BB 级 。
