诺 安 先 锋 混合 型 证 券 投资 基 金
2016 年 半年 度 报 告 摘要
2016 年6 月30 日
基金管 理人： 诺安基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
送出日 期：2016 年8 月29 日
诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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§1 重要提 示
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 8 月 25 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往 业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2016 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金简 称 诺安先 锋混 合
基金主 代码 320003
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2005 年 12 月 19 日
基金管 理人 诺安基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 3,316,269,523.21 份
基金合 同存 续期 不定期
注： 自 2015 年 8 月 6 日 起，原 “ 诺 安股 票证 券投 资基金 ”变 更为 “诺 安先 锋混合 型证 券投 资 基
金” 。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 以中国 企业 的比 较优 势和 全球化 发展 为视 角, 发掘 最
具投资 价值 的企 业, 获得 稳 定的中 长期 资本 投资 收益 。
在主动 投资 的理 念下,本 基 金的投 资目 标是 取得 超额
利润, 也就 是在 承担 和控 制 市场风 险的 情况 下, 取得 稳
定的、 优于 业绩 基准 的中 长期投 资回 报。
投资策 略 本基金 实施 积极 的投 资策 略。 在 资产 类别 配置 层面, 本
基金关 注市 场资 金在 各个 资本市 场间 的流 动, 动态 调
整股票 资产 的配 置比 例; 在 此基础 上本 基金 注重 有中
国比较 优势 和有 国际 化发 展基础 的优 势行 业的 研究 和
投资; 在个 股选 择层 面,本 基金通 过对 上市 公司 主营 业
务盈利 能力 和持 续性 的定 量分析,挖 掘具 有中 长期 投
资价值 的股 票; 在债 券投 资 方面, 本基 金将 运用 多种 投
资策略,力 求获 取高 于市 场 平均水 平的 投资 回报 。
业绩比 较基 准 80%× 富时A600 指数 +20 % × 富时 中国 国债 全价 指数
风险收 益特 征 本基金 属于 混合 型基 金， 预期风 险与 收益 低于 股票 型
基金， 高于 债券 型基 金与 货币市 场基 金， 属于 中高 风
险、中 高收 益的 基金 品种 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 诺安基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 陈勇 洪渊
联系电 话 0755-83026688 (010)66105799
电子邮 箱 info@lionfund.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话
400-888-8998 95588
传真 0755-83026677 (010)66105798 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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2.4 信 息披 露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.lionfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市 深南 大 道4013 号兴 业银行 大 厦19-20 层 诺安
基金管 理有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2016 年1 月1 日 - 2016 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 25,712,144.59
本期利 润 -607,292,218.86
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.1810
本期基 金份 额净 值增 长率 -12.19%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2016 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2943
期末基 金资 产净 值 4,292,172,732.81
期末基 金份 额净 值 1.2943
注:① 上述基 金业绩指 标不 包括持有人申 购或交易 基 金的各项费用, 计入费用 后 实际收益水 平要低
于所列 数字 。
②本期已实 现收益指 基金 本期利息收 入、投资 收益 、其他收入( 不含公允 价值 变动收益)扣 除相关
费用后 的余 额, 本期 利润 为 本期已 实现 收益 加上 本期 公允价 值变 动收 益。
③期末可供分 配利润采 用 期末资产负债 表中未分 配 利润与未分配 利润中已 实 现部分期末 余额的孰
低数。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 3.72% 1.34% -0.41% 0.85% 4.13% 0.49%
过去三 个月 2.22% 1.42% -2.28% 0.89% 4.50% 0.53%
过去六 个月 -12.19% 2.10% -14.42% 1.56% 2.23% 0.54%
过去一 年 -18.58% 2.43% -25.04% 1.87% 6.46% 0.56%
过去三 年 69.06% 1.85% 38.17% 1.47% 30.89% 0.38%
自基金 合同 388.42% 1.63% 221.53% 1.52% 166.89% 0.11% 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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生效起 至今
注：本 基金 的业 绩比 较基 准为： 80% × 富 时中 国A600 指数 +20% × 富 时中 国国 债全价 指数 。
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：本 基金 的建 仓期 为6 个月， 建仓 期结 束时 各项 资产配 置比 例符 合合 同规 定。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
截至2016 年6 月30 日 ， 本基金 管理 人共 管 理49 只 开放式 基金 ： 诺安 平衡 证 券投资 基金 、 诺
安货币市场基 金、诺安 先 锋混合型证券 投资基金 、 诺安优化收益 债券型证 券 投资基金、 诺安价值
增长混合型证 券投资基 金 、诺安灵活配 置混合型 证 券投资基金、 诺安成长 混 合型证券投 资基金、
诺安增 利债 券型 证券 投资 基金、 诺安 中 证 100 指数 证券投 资基 金、 诺安 中小 盘精选 混合 型证 券 投
资基金、诺安 主题精选 混 合型证券投资 基金、诺 安 全球黄金证券 投资基金 、 上证新兴产 业交易型
开放式指数证 券投资基 金 、诺安上证新 兴产业交 易 型开放式指数 证 券投资 基 金联接基金 、诺安保
本混合型证券 投资基金 、 诺安多策略混 合型证券 投 资基金、诺安 全球收益 不 动产证券投 资基金、诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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诺安油气能源 股票证券 投 资基金（LOF ） 、诺安新 动 力灵活配置混 合型证券 投 资基金、诺 安中证创
业成长指数分 级证券投 资 基金、诺安汇 鑫保本混 合 型证券投资基 金、诺安 双 利债券型发 起式证券
投资基金、中 小板等权 重 交易型开放式 指数证券 投 资基金、诺安 研究精选 股 票型证券投 资基金、
诺安纯债定期 开放债券 型 证券投资基金 、诺安鸿 鑫 保本混合型证 券投资基 金 、诺安信用 债券一年
定期开放债券 型证券投 资 基金、诺安稳 固收益一 年 定期开放债券 型证券 投 资 基金、诺安 泰鑫一年
定期开 放债 券型 证券 投资 基金、 诺安 中 证 500 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金、诺 安优 势行 业 灵
活配置混合型 证券投资 基 金、诺安天天 宝货币市 场 基金、诺安理 财宝货币 市 场基金、诺 安永鑫收
益一年定期开 放债券型 证 券投资基金、 诺安聚鑫 宝 货币市场基金 、诺安稳 健 回报灵活配 置混合型
证券投资基金 、诺安聚 利 债券型证券投 资基金、 诺 安新经济股票 型证券投 资 基金、诺安 裕鑫收益
两年定 期开 放债 券型 证券 投资基 金、 诺安 低碳 经济 股票型 证券 投资 基金 、诺 安中 证 500 交易 型 开
放式指数证券 投资基金 联 接基金、诺安 创新驱动 灵 活配置混合型 证券投资 基 金、诺安先 进制造股
票型证 券投资 基金、诺 安 利鑫保本混合 型证券投 资 基金、诺安景 鑫保本混 合 型证券投资 基金、诺
安益鑫保本混 合型证券 投 资基金、诺安 安鑫保本 混 合型证券投资 基金、诺 安 精选回报灵 活配置混
合型证 券投 资基 金、 诺安 和鑫保 本混 合型 证券 投资 基金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
杨谷
副总经
理、 投 资
一部总
监、 诺 安
先锋混
合型证
券投资
基金基
金经理
2006 年 6 月
22 日
- 19
经 济 学 硕 士,CFA, 具 有 基 金 从 业 资
格 。 曾任 职于 平 安证 券公司 综 合研
究 所 、 西 北 证 券 公 司 资 产 管 理
部;2003 年10 月 加入 诺安 基金管 理
有限公 司, 现任 公司 副总 经 理、 投 资
一部总 监。 曾于2006 年11 月至2007
年 11 月 任 诺安 价 值增 长股 票 证券
投资基 金基 金经 理,2010 年 9 月至
2015 年1 月 任诺 安主 题精 选股票 型
证 券 投 资 基 金基 金 经 理,2013 年 4
月至2015 年1 月 任诺 安多 策略股 票
型 证 券 投 资 基金 基 金 经理,2006 年
2 月 起任 诺安 先 锋混 合型证 券 投资
基金基 金经 理。
注：① 此处 基金 经理 的任 职日期 为公 司作 出决 定并 对外公 告之 日 ；
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定等。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期间, 诺 安 先 锋 混 合 型证 券 投 资 基 金 管 理 人 严 格遵 守 了 《 中 华 人 民 共 和 国证 券 投 资 基 金
法》及其他 有关法律 法规, 遵守了《诺 安先锋混 合型 证券 投资基 金基金合 同》 的规定,遵守 了本公
司管理 制度 。本 基金 投资 管理未 发生 违法 违规 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
根据中 国证 监 会 2011 年 修 订的《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》 ， 本公 司更
新并完 善了 《 诺安 基金 管 理有限 公 司 公平 交易 制度 》 。 制 度的 范围 包括 境内 上 市股票 、 债券 的一 级
市场申 购、 二级 市场 交易 等投资 管理 活动 ， 同 时涵 盖投资 授权 、 研 究分 析、 投资决 策、 交易 执行、
业绩评 估等 投资 管理 活动 相关的 各个 环节 。
投资研究方面 ，公司设 立 全公司所有投 资组合适 用 的证券备选库 ，在此基 础 上，不同投资 组
合根据其投资 目标、投 资 风格和投资范 围的不同 ， 建立不同投资 组合的投 资 对象备选库 和交易对
手备选库；公 司拥有健 全 的投资授权制 度，明确 投 资决策委员会 、投资总 监 、投资组合 经理等各
投资决策主体 的职责和 权 限划分，投资 组合经理 在 授权范围内可 以自主决 策 ，超过投资 权限的 操
作需要经过严 格的审批 程 序；公司建立 了统一的 研 究管理平台， 所有内外 部 研究报告均 通过该研
究管理 平台 发布 ，并 保障 该平台 对所 有研 究员 和投 资组合 经理 开放 。
交易执行方面 ，对于场 内 交易，基金管 理人在投 资 交易系统中设 置了公平 交 易功能，交易 中
心按照时间优 先、价格 优 先的原则执行 所有指令 ， 如果多个投资 组合在同 一 时点就同一 证券下达
了相同方向的 投资指令 ， 并且市价在指 令限价以 内 ，投资交易系 统自动将 该 证券的每笔 交易报单
都自动按比例 分拆到各 投 资组合；对于 债券一级 市 场申购、非公 开发行股 票 申购等非集 中竞价交
易的交易分配 ，在参与 申 购之前，各 投 资组合经 理 独立地确定申 购价格和 数 量，并将申 购指令下
达给交易中心 。公司在 获 配额度确定后 ，按照价 格 优先的原则进 行分配， 如 果申购价格 相同，则
根据该价位各 投资组合 的 申购数量进行 比例分配 ； 对于银行间市 场交易、 固 定收益平台 、交易所
大宗交易，投 资组合经 理 以该投资组合 的名义向 交 易中心下达投 资指令， 交 易中心向银 行间市场
或交易对手询 价、成交 确 认，并根据“ 时间优先 、 价格优先”的 原则保证 各 投资组合获 得公平的
交易机 会。
本报告 期内 ，公 平交 易制 度总体 执行 情况 良好 ，未 发现违 反公 平交 易制 度的 情况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金于本报 告 期内不 存 在异常交易行 为。本报 告 期内基金管理 人管理的 所 有投资组合参 与诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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的交易所公开竞价同日 反 向交易成交较少的单边 交 易量不存在超过该证 券当 日成交量的 5% 的情
况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2016 年上 半年 ， 沪 深 300 指数下 跌 了15.47% ， 本 基 金基准 下跌 了 14.42% ， 本 基金下 跌 12.19% ，
组合获 得了 较好 的相 对收 益。
总体而 言， 上半 年 A 股市 场呈现 出投 资者 风险 偏好 逐渐下 降、 预期 收益 率不 断下调 的趋 势 ，
存量资金博弈 的市场特 征 非常显著。具 体来看， 年 初在市场担忧 美联储加 息 节奏超预期 、人民币
贬值压 力较 大的 背景 下， 由于 以 TMT 为代 表的 成长 板块估 值泡 沫化 ，机 构持 仓较重 导致 “交易拥
挤” ，由此引 发了新一 轮 股灾。在此之 后，由于 高 估值风险得到 显著释放 ， 且美联储加 息等外围
风险缓解，A 股市场呈 窄 幅震荡的趋势 。此间， 以 新能源汽车、 半导体等 为 代表的成长 板块，和
以黄金 、 白 酒等 为代 表的 防御板 块均 有较 好的 表现 ， 但总 体而 言市 场仍 处于 存量博 弈的 过程 之中 ，
这也导 致了 市场 预期 切换 频 繁， 缺少 逻辑 主线 。
在经历 了年 初股 灾之 后， 本基金 基于 对 A 股市 场存 量博弈 、窄 幅震 荡、 预期 切换频 繁的 趋 势
判断， 采取 了灵 活的 仓位 控制策 略， 辅以 灵活 的板 块均衡 配置 ，组 合取 得了 较好的 相对 收益 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 1.2943 元 。本 报 告期基 金份 额净 值增 长率 为-12.19% ，同
期业绩 比较 基准 收益 率为-14.42% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
下半年，我们 预计美联 储 加息等外围政 策风险对 于 国内宏观经济 政策取向 的 影响有限，国 内
经济政策取向 仍将围绕 着 供给侧改革展 开，推动 资 金脱虚入实、 抑制资产 泡 沫将成为各 类经济政
策的着力点。 因此，我 们 判断未来一段 时间国内 货 币政策进一步 边际宽松 的 空间不大， 而在民间
投资增 速显 著下 滑的 背景 下， 以 PPP 为着 力点 的精 准财政 政策 则存 在更 加积 极的可 能性 。
基于上 述判 断， 我们 预 计 A 股市 场下 半年 仍难 有趋 势性上 涨的 机会 ，但 在高 估值风 险得 到缓
解、市场流动 性仍较为 充 裕的背景下， 结构性行 情 仍有足够的参 与空间， 因 此，本基金 也将延续
灵活的仓位控 制、 灵活 的 板块均衡配置 策略。板 块 与个股选择方 面，在强 调 “势”的同 时，我们
将更加 重“ 质” ，从 而有 效 减少仓 位波 动带 来的 潜在 交易损 失。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
报告期 内, 本基 金管 理人 严 格遵守 《 企业 会计 准则》 、 《证 券投 资基 金会 计核 算 业务指 引 》 以 及诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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中国证券监督 管理委员 会 颁布的《关于 证券投资 基 金执行〈企业 会计准则 〉 估值业务及 份额净值
计价有关事项 的通知》 与 《关于进一步 规范证券 投 资基金估值业 务的指导 意 见》等相关 规定和基
金合同的约 定,日常估 值由 本基金管理 人同本基 金托 管人一同进 行,基金份 额净 值由本基金 管理人
完成估 值后,经 本基 金托 管 人复核 无误 后由 本基 金管 理人对 外公 布。 月末 、 年 中 和年末 估值 复核 与
基金会 计账 务的 核对 同时 进行。
报告 期内, 公司 制定 了证 券投资 基金 的估 值政 策和 程序, 并由 研究 部、 财务 综 合部、 合规 与风
险控制 部 、 固 定收 益部 及 基金经 理等 组成 了估 值小 组, 负 责研 究、 指导 基金 估 值业务 。 估值 小组 成
员均为公司 各部门人 员,均 具有基金从 业资格、 专业 胜任能力和 相关工作 经历, 且之间不存 在任何
重大利益冲 突。基金 经理 作为公司估 值小组的 成员, 不介入基金 日常估值 业务, 但应参加估 值小组
会议, 可 以 提 议 测算 某 一 投资 品 种 的 估 值 调整 影 响, 并有 权 表 决 有 关 议案 但 仅 享有 一 票 表 决 权,从
而将其 影响 程度 进行 适当 限制, 保证 基金 估值 的公 平 、合理,保 持估 值政 策和 程 序的一 贯性 。
报告期 内, 本基 金 未 签约 与 估值相 关的 定价 服务 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金合同约 定，在符 合 有关基金分红 条件的前 提 下；本基金每 年收益分 配 次数最少一次 ，
最多为六次； 基金投资 当 期出现净亏损 ，则不进 行 收益分配；基 金当年收 益 应先弥补上 一年度亏
损后， 才可 进行 当年 收益 分配。
根据上 述分 配原 则及 基金 实际运 作情 况， 本报 告期 未有收 益分 配事 项 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告期内， 本基金未 出 现连续二十个 工作日出 现 基金份额持有 人数量不 满 二百人或者基 金
资产净 值低 于五 千万 元的 情形。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期内， 本基金托 管 人在对诺安先 锋混合型 证 券投资基金的 托管过程 中 ，严格遵守《 证
券投资基金法 》及其他 法 律法规和基金 合同的有 关 规定，不存在 任何损害 基 金份额持有 人利益的
行为， 完全 尽职 尽责 地履 行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 诺安先锋 混 合型证券投资 基金的管 理 人 ——诺安基 金管理有 限 公司在诺安先 锋
混合型证券投 资基金的 投 资运作、基金 资产净值 计 算、基金份额 申购赎回 价 格计算、基 金费用开诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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支等问题上， 不存在任 何 损害基金份额 持有人利 益 的行为，在各 重要方面 的 运作严格按 照基金合
同的规 定进 行。 本报 告期 内，诺 安先 锋混 合型 证券 投资基 金未 进行 利润 分配 。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人依法 对诺安基金 管理有限公司 编制和披露 的诺安先锋混 合型证券投 资基金 2016 年
半年度报告中 财务指标 、 净值表现、利 润分配情 况 、财 务会计报 告、投资 组 合报告等内 容进行了
核查， 以上 内容 真实 、准 确和完 整。
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 诺安 先锋 混合 型证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 529,470,704.99 530,604,083.06
结算备 付金 8,404,723.42 3,858,479.73
存出保 证金 1,633,771.98 1,405,064.71
交易性 金融 资产 3,804,093,839.08 4,080,910,097.15
其中： 股票 投资 3,797,949,947.78 4,073,086,311.05
基金投 资 - -
债券投 资 6,143,891.30 7,823,786.10
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - 300,000,850.00
应收证 券清 算款 19,982,400.08 71,656,223.97
应收利 息 128,461.36 187,973.93
应收股 利 - -
应收申 购款 65,582.05 237,829.02
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 4,363,779,482.96 4,988,860,601.57
负债和所有者权益
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - - 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 58,122,169.20 -
应付赎 回款 4,402,416.95 6,227,282.25
应付管 理人 报酬 5,179,048.18 6,334,258.24
应付托 管费 863,174.73 1,055,709.69
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 2,819,896.34 1,291,149.68
应交税 费 25,000.00 25,000.00
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 195,044.75 343,398.45
负债合 计 71,606,750.15 15,276,798.31
所有者权益：
实收基 金 3,316,269,523.21 3,374,096,258.26
未分配 利润 975,903,209.60 1,599,487,545.00
所有者 权益 合计 4,292,172,732.81 4,973,583,803.26
负债和 所有 者权 益总 计 4,363,779,482.96 4,988,860,601.57
注：报 告截 止 日2016 年6 月30 日,基 金份 额净 值1.2943 元,基 金份 额总3,316,269,523.21 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 诺安 先锋 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6
月 30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015 年6
月30 日
一、收入 -557,603,128.70 5,490,895,142.63
1.利息 收入 3,167,221.57 4,760,854.17
其中： 存款 利息 收入 3,022,449.44 4,392,461.66
债券利 息收 入 12,350.02 7,780.68
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 132,422.11 360,611.83
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列） 72,188,704.09 5,633,859,721.44
其中： 股票 投资 收益 61,681,840.80 5,605,832,376.87
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 - 7,096,937.62
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 10,506,863.29 20,930,406.95 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 12 页 共 27 页
3.公允 价值 变动 收益 （ 损失 以 “- ”
号填列 ）
-633,004,363.45 -148,102,471.42
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 45,309.09 377,038.44
减： 二、费用 49,689,090.16 144,048,645.78
1．管 理人 报酬 30,828,809.41 78,634,113.98
2．托 管费 5,138,134.99 13,105,685.72
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 13,523,002.04 52,110,525.43
5．利 息支 出 - -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 - -
6．其 他费 用 199,143.72 198,320.65
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
-607,292,218.86 5,346,846,496.85
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以“- ”号
填列）
-607,292,218.86 5,346,846,496.85
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 诺安 先锋 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月 1 日至 2016 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
3,374,096,258.26 1,599,487,545.00 4,973,583,803.26
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- -607,292,218.86 -607,292,218.86
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-57,826,735.05 -16,292,116.54 -74,118,851.59
其中：1.基 金申 购款 54,836,741.57 11,880,288.38 66,717,029.95
2.基金 赎回 款 -112,663,476.62 -28,172,404.92 -140,835,881.54
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基 3,316,269,523.21 975,903,209.60 4,292,172,732.81 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 13 页 共 27 页
金净值 ）
项目
上年度可比期间
2015 年1 月 1 日至 2015 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
10,175,180,640.18 438,327,114.05 10,613,507,754.23
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- 5,346,846,496.85 5,346,846,496.85
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-6,249,465,269.59 -3,470,645,754.51 -9,720,111,024.10
其中：1.基 金申 购款 215,323,476.84 121,113,621.67 336,437,098.51
2.基金 赎回 款 -6,464,788,746.43 -3,591,759,376.18 -10,056,548,122.61
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
3,925,715,370.59 2,314,527,856.39 6,240,243,226.98
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 奥成 文______
______ 薛 有为______
____ 薛有 为____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 相一 致。
6.4.2 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 差错 更正 。
6.4.3 关 联方 关系
6.4.3.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本基金 本报 告期 不存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 发生 变化 的情 况。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 14 页 共 27 页
6.4.3.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
诺安基 金管 理有 限公 司 发起人 、管 理人 、直 销机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 托管人 、代 销机 构
注：下 述关 联方 交易 均在 正常业 务范 围内,按 一般 商 业条款 订立 。
6.4.4 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.4.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.4.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内未 通过 关联 方交易 单元 进行 股票 交易 。
6.4.4.1.2 权 证交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内未 通过 关联 方交易 单元 进行 权证 交易 。
6.4.4.1.3 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 应支 付关 联方的 佣金 。
6.4.4.2 关 联方 报酬
6.4.4.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
30,828,809.41 78,634,113.98
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
5,295,125.58 13,663,754.46
注：本 基金 的管 理费 按前 一日的 基金 资产 净值 的1.5% 的年 费率 计提 ，管 理费 的计算 方法 如下 ：
H=E×1 .5% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费每 日计算， 逐 日累计至每月 月末，按 月 支付，由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金管
理费划 款指 令， 基金 托管 人于次 月 前 2 个 工作 日内 从基金 资产 中一 次性 支付 给基金 管理 人。 若 遇
法定节 假日 、公 休假 等, 支 付日期 顺延 。
6.4.4.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 15 页 共 27 页
项目
本期
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
5,138,134.99 13,105,685.72
注：本 基金 的托 管费 按前 一日的 基金 资产 净值 的0.25% 的 年费 率计 提。 托管 费 的计算 方法 如下 ：
H=E×0 .25% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每 日计算， 逐 日累计至每月 月末，按 月 支付，由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金管
理费划 款指 令， 基金 托管 人于次 月 前 2 个 工作 日内 从基金 资产 中一 次性 支取 。若遇 法定 节假 日 、
公休假 等, 支付 日期 顺延 。
6.4.4.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金于本报 告期内及 上 年度可比期间 内无与关 联 方进行银行间 同业市场 的 债券(含回购) 交
易。
6.4.4.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.4.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内基 金管 理人 无运用 固有 资金 投资 本基 金的情 况。
6.4.4.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 本报 告期 末及 上年 度末无 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方投 资本 基金 的情况 。
6.4.4.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工商银行
股份有限公司
529,470,704.99 2,956,986.86 353,160,806.49 4,200,665.10
注：本基金的 银行存款 由 基金托管人中 国工商银 行 股份有限公司 保管，按 适 用利率或约 定利率计
息。
6.4.4.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券的 情况。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 16 页 共 27 页
6.4.4.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 其他 关联 交易事 项。
6.4.5 期 末（ 2016 年 6 月30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.5.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ： 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
601222
林洋
能源
2016 年5
月13 日
2017
年 5 月
10 日
非公开
发行流
通受限
30.68 32.25 977,836 30,000,008.48 31,535,211.00 -
603885
吉祥
航空
2016 年5
月13 日
2017
年 5 月
11 日
非公开
发行流
通受限
22.82 23.30 876,424 19,999,995.68 20,420,679.20 -
002432
九安
医疗
2016 年6
月24 日
2017
年 6 月
27 日
非公开
发行流
通受限
15.20 15.26 1,058,588 16,090,537.60 16,154,052.88 -
300488
恒锋
工具
2015 年6
月25 日
2016
年 7 月
1 日
新发流
通受限
20.11 72.10 71,341 1,434,667.51 5,143,686.10 -
300508
维宏
股份
2016 年4
月12 日
2017
年 4 月
19 日
新发流
通受限
20.08 254.50 10,383 208,490.64 2,642,473.50 -
601966
玲珑
轮胎
2016 年6
月24 日
2016
年 7 月
6 日
新发流
通受限
12.98 12.98 15,341 199,126.18 199,126.18 -
603016
新宏
泰
2016 年6
月23 日
2016
年 7 月
1 日
新发流
通受限
8.49 8.49 1,602 13,600.98 13,600.98 -
300520
科大
国创
2016 年6
月30 日
2016
年 7 月
8 日
新发流
通受限
10.05 10.05 926 9,306.30 9,306.30 -
002805
丰元
股份
2016 年6
月29 日
2016
年 7 月
7 日
新发流
通受限
5.80 5.80 971 5,631.80 5,631.80 -
注：截 至本 报告 期末 2016 年 6 月 30 日 止， 本基 金 无因认 购新 发/ 增发 证券 而 于期末 持有 的流 通
受限债券 和 权证 。
6.4.5.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 17 页 共 27 页
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停
牌
原
因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
000932
华菱
钢铁
2016
年3 月
28 日
重大
资产
重组
3.95
2016
年8 月
8 日
4.35 12,147,847 53,782,173.96 47,983,995.65 -
002089
新
海
宜
2016
年1 月
8 日
重大
资产
重组
16.88
2016
年7 月
18 日
18.55 1,821,949 29,890,361.32 30,754,499.12 -
601599
鹿港
科技
2016
年4 月
11 日
重大
资产
重组
11.34
2016
年7 月
6 日
10.21 2,518,064 20,043,099.22 28,554,845.76 -
300166
东方
国信
2016
年6 月
8 日
重大
资产
重组
27.47 - - 893,329 30,376,666.16 24,539,747.63 -
600330
天通
股份
2016
年5 月
23 日
重大
资产
重组
13.93 - - 1,545,633 15,480,935.79 21,530,667.69 -
300299
富春
通信
2016
年2 月
29 日
重大
资产
重组
27.51 - - 743,812 22,456,411.59 20,462,268.12 -
300292
吴通
控股
2016
年1 月
25 日
重大
资产
重组
33.26
2016
年7 月
20 日
36.48 534,253 18,094,739.66 17,769,254.78 -
002432
九安
医疗
2016
年6 月
20 日
重大
资产
重组
15.26
2016
年7 月
13 日
19.95 1,058,588 16,090,537.60 16,154,052.88 -
300345
红宇
新材
2016
年6 月
21 日
重大
资产
重组
10.46
2016
年7 月
19 日
11.46 284,556 3,151,729.38 2,976,455.76 -
601611
中国
核建
2016
年6 月
30 日
临时
停牌
20.92
2016
年7 月
1 日
23.01 37,059 128,594.73 775,274.28 -
300488
恒锋
工具
2016
年4 月
1 日
重大
资产
重组
72.10 - - 71,341 1,434,667.51 5,143,686.10 -
300508
维宏
股份
2016
年6 月
30 日
重大
资产
重组
254.50
2016
年7 月
6 日
242.00 10,383 208,490.64 2,642,473.50 - 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 18 页 共 27 页
6.4.5.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.5.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2016 年 6 月 30 日 止， 本基 金无 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出
回购证 券款 ，无 抵押 债券 。
6.4.5.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2016 年 6 月 30 日 止， 本基 金无 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出
回购证 券款 ，无 抵押 债券 。
6.4.6 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
1. 公允 价值
(1) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值接近 于
公允价 值。
(2) 以 公允 价值 计量 的金 融 工具
①金融 工具 公允 价值 计量 的方法
本基金对以公 允价值进 行 后续计量的金 融资 产与 金 融负债根据对 计量整体 具 有重大意义的 最
低层级 的输 入值 确定 公允 价值计 量层 级。
②各层 级金 融工 具公 允价 值
于 2016 年 6 月 30 日， 本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 中属 于第 一层级 的余 额 为
3,533,398,336.63 元， 属 于第二 层级 的余 额 为 270,695,502.45 元 ， 无属 于第 三层级 的余 额(2015
年12 月31 日， 第一 层级 的余额 为 3,850,016,059.96 元， 第二 层级 的余 额 为230,894,037.19 元，
无属于 第三 层级 的余 额) 。
③公允 价值 所属 层级 间的 重大变 动
对于本基金投 资的证券 ， 若出现重大 事 项停牌、 交 易不活跃(包括 涨跌停时 的 交易不活跃) 、
或属于非公开 发行等情 况 ，本基金分别 于停牌日 至 交易恢复活跃 日期间、 交 易不活跃期 间及限售
期间根据估值 调整中采 用 的不可观察输 入值对于 公 允价值的影响 程度，确 定 相关证券公 允价值应
属第二 层次 或第 三层 次。
2. 除公 允价 值外 ，截 至资 产 负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 19 页 共 27 页
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 3,797,949,947.78 87.03
其中： 股票 3,797,949,947.78 87.03
2 固定收 益投 资 6,143,891.30 0.14
其中： 债券 6,143,891.30 0.14
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 537,875,428.41 12.33
7 其他各 项资 产 21,810,215.47 0.50
8 合计 4,363,779,482.96 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 26,380,298.16 0.61
B
采矿业 3,530,703.80 0.08
C
制造业 2,531,343,595.81 58.98
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
27,180,687.72 0.63
E
建筑业 51,612,438.15 1.20
F
批发和 零售 业 208,933,626.76 4.87
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 58,133,710.35 1.35
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
392,606,497.64 9.15
J
金融业 276,372,257.26 6.44
K
房地产 业 36,229,999.60 0.84
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 28,469,284.14 0.66 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
第 20 页 共 27 页
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 66,020,256.56 1.54
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 91,136,591.83 2.12
S
综合 - -
合计 3,797,949,947.78 88.49
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 601318 中国平 安 2,000,000 64,080,000.00 1.49
2 300296 利亚德 1,834,566 58,082,359.56 1.35
3 300113 顺网科 技 1,309,975 49,726,651.00 1.16
4 000932 华菱钢 铁 12,147,847 47,983,995.65 1.12
5 300232 洲明科 技 2,889,400 45,796,990.00 1.07
6 300017 网宿科 技 620,928 41,726,361.60 0.97
7 000996 中国中 期 1,999,921 41,358,366.28 0.96
8 600570 恒生电 子 609,490 40,695,647.30 0.95
9 300207 欣旺达 1,583,710 40,653,835.70 0.95
10 002353 杰瑞股 份 2,000,000 38,560,000.00 0.90
提示： 投资 者欲 了解 本报 告期末 基金 投资 的所 有股 票明细 ， 应 阅读 登载 于 www.lionfund.com.cn 网
站的半 年度 报告 正文 。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000166 申万宏 源 74,758,248.55 1.50
2 000932 华菱钢 铁 66,409,278.86 1.34
3 601688 华泰证 券 47,648,627.92 0.96
4 002479 富春环 保 46,907,054.74 0.94
5 000996 中国中 期 46,852,463.40 0.94
6 600999 招商证 券 45,935,668.33 0.92
7 600570 恒生电 子 43,657,642.03 0.88 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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8 002673 西部证 券 43,492,797.33 0.87
9 000776 广发证 券 41,694,885.19 0.84
10 002500 山西证 券 39,720,485.39 0.80
11 002353 杰瑞股 份 38,860,166.88 0.78
12 000709 河钢股 份 35,962,825.90 0.72
13 600109 国金证 券 35,943,928.96 0.72
14 600369 西南证 券 34,395,932.77 0.69
15 603118 共进股 份 33,669,720.92 0.68
16 601901 方正证 券 32,967,538.78 0.66
17 600030 中信证 券 32,686,353.85 0.66
18 002285 世联行 32,638,314.25 0.66
19 601788 光大证 券 32,249,483.61 0.65
20 601555 东吴证 券 31,791,288.73 0.65
注：本 期累 计买 入金 额按 买卖成 交金 额， 不考 虑相 关交易 费用 。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601318 中国平 安 222,830,735.45 4.48
2 601601 中国太 保 194,427,065.86 3.91
3 601628 中国人 寿 68,384,835.77 1.37
4 000166 申万宏 源 62,326,232.54 1.25
5 000626 如意集 团 54,664,798.70 1.10
6 002292 奥飞娱 乐 50,137,544.45 1.01
7 600022 山东钢 铁 47,202,897.32 0.95
8 002197 证通电 子 46,631,839.31 0.94
9 300098 高新兴 45,382,306.17 0.91
10 601788 光大证 券 42,328,822.15 0.85
11 002364 中恒电 气 41,411,697.69 0.83
12 002673 西部证 券 41,156,253.66 0.83
13 300300 汉鼎宇 佑 40,582,450.36 0.82
14 002090 金智科 技 40,479,090.04 0.81
15 002500 山西证 券 40,234,191.71 0.81
16 002508 老板电 器 39,871,726.55 0.80
17 002450 康得新 39,643,503.59 0.80
18 300119 瑞普生 物 39,231,909.22 0.79 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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19 002572 索菲亚 39,028,903.71 0.78
20 000566 海南海 药 37,353,143.27 0.75
注：本 期累 计卖 出金 额按 买卖成 交金 额, 不考 虑相 关 交易费 用。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 4,667,267,503.18
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 4,372,761,238.60
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额填列 ，不 考虑 相关 交易 费用。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 6,143,891.30 0.14
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 6,143,891.30 0.14
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 113008 电气转 债 56,830 6,143,891.30 0.14
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前十 名 资产 支持 证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1 本 基金 本报告 期投 资的前 十名 证券的 发行 主体， 本 报告 期没有 出现 被监 管部 门
立 案调 查的情 形， 也没有 出现 在报告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情
形。
7.12.2 本 基金 本报告 期投 资的前 十名 股票中 没有 超出基 金合 同规定 备选 股票库 之外
的 股票 。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,633,771.98
2 应收证 券清 算款 19,982,400.08
3 应收股 利 -
4 应收利 息 128,461.36
5 应收申 购款 65,582.05
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 21,810,215.47 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
金额单 位： 人民 币元
序号
债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 113008 电气转 债 6,143,891.30 0.14
7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 000932 华菱钢 铁 47,983,995.65 1.12 重大资 产重 组
7.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
203,379 16,305.86 4,941,727.82 0.15% 3,311,327,795.39 99.85%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
487,711.52 0.0147%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
0~10 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2005 年 12 月19 日 ）基 金份 额 总额
379,177,416.36
本报告 期期 初基 金份 额总 额 3,374,096,258.26
本报告 期基 金总 申购 份额 54,836,741.57
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 112,663,476.62
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列 ） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 3,316,269,523.21
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额,总 赎回 份 额含转 换出 份额 。
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 ，未 召开 本基 金的基 金份 额持 有人 大会 ，没有 基金 份额 持有 人大 会决议 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人的 专门 基金 托管部 门无 重大 人事 变动 。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ，无 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 ，基 金的 投资 组合策 略没 有重 大改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 ，本 基金 聘请 的会计 师事 务所 没有 发生 变更。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
2016 年6 月， 针对 深圳 证 监局向 公司 出具 的 《关 于 对诺安 基金 管理 有限 公司 采取暂 停办 理相
关 业 务措 施的 决定 》 ， 以及对 相 关人 员的 警示 ，公 司高 度 重视 ，认 真落 实整 改要 求 ，加 强制 度和
风控措 施， 着力 进一 步加 强公司 内部 控制 和风 险管 理能力 。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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本报告 期内 ，本 基金 托管 人的托 管业 务部 门及 其相 关高级 管理 人员 无受 稽查 或处罚 等 情 况 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
国都证券 1 1,068,524,339.39 11.91% 995,119.38 11.91% -
申万宏源 1 759,836,113.06 8.47% 707,633.42 8.47% -
长江证券 1 557,886,107.39 6.22% 519,560.54 6.22% -
中投证券 2 2,644,435,807.90 29.48% - - -
海通证券 1 434,720,036.61 4.85% 404,855.66 4.85% -
长城证券 1 1,282,129,296.01 14.29% - - -
银河证券 1 371,567,771.39 4.14% 346,040.85 4.14% -
宏源证券 1 1,193,249,545.03 13.30% - - -
方正证券 1 293,054,074.26 3.27% 272,919.54 3.27% -
国泰君安 1 253,490,316.32 2.83% 236,076.22 2.83% -
中银国际 1 111,838,202.22 1.25% 104,155.56 1.25% -
中信证券 1 - - - - -
广发证券 1 - - - - -
瑞银证券 1 - - - - -
太平洋证券 1 - - - - -
德邦证券 2 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
广州证券 1 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
渤海证券 1 - - - - -
安信证券 1 - - - - -
东吴证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
注：本 报告 期租 用证 券公 司交易 单元 的变 更情 况:
本报告 期新 增 1 家证 券公 司的 1 个交 易单 元： 方正 证券股 份有 限公 司(1 个交 易单元 ） ； 减少 1 家
证券公 司 的1 个 交易 单元 ：中航 证券 有限 公司 （1 个交易 单元 ） 。 诺安先锋混合 2016 年半年度报 告 摘要
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2、专 用交 易单 元的 选择 标 准和程 序
基金管 理人 选择 使用 基金 专用交 易单 元的 证券 经营 机构的 选择 标准 为:
(1) 实 力雄 厚, 信誉 良好, 注册资 本不 少 于3 亿元 人 民币。
(2) 财 务状 况良 好, 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定。
(3) 经 营行 为规 范, 最近 两 年未发 生重 大违 规行 为而 受到中 国证 监会 处罚 。
(4) 内 部管 理规 范、 严格, 具备健 全的 内控 制度,并 能 满足基 金运 作高 度保 密的 要求。
(5) 具备基 金运作所 需的 高效、安全的 通讯条件, 交 易设施符合代 理本基金 进 行证券交易 的需要,
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务。
(6) 研究实力较强, 有 固 定 的 研 究 机 构 和 专 门 的 研 究 人 员, 能及时为本基金提供高质量的咨询服
务。
基金管 理人 根据 以上 标准 进行评 估后 确定 证券 经营 机构的 选择,与 被选 择的 券 商签订 《专 用证
券交易 单元 租用 协议 》 。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
本基金 租用 证券 公司 交易 单元无 其他 证券 投资 。
投资者对本报告 书如有疑 问，可致电本基 金管理人 全国统一客户服 务电话：400-888-8998 ，
亦可至 基金 管理 人网 站www.lionfund.com.cn 查阅 详情。
诺安基金管理有限公司
2016 年8 月29 日
