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电子B(150232)

电子B:2016年半年度报告查看PDF公告

申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 
 
 
 
 
 
申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 
2016 年半年度报告 
2016 年 6 月 30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人:申万菱信基金管理有限公司 
基金托管人:广发银行股份有限公司 
报告送出日期:二〇一六年八月二十九日 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 
第 2 页共 46 页 
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重 要提 示及 目 录 1.1 重 要 提示 基金管理人 的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏, 并 对 其 内 容 的真 实 性 、 准确 性 和 完 整性 承 担 个 别及 连 带 的 法律 责 任 。 本半 年 度 报 告已 经 三 分 之二 以 上 独立董事签字同意,并由董事长签发。


基金托管人广发银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2016 年 8 月 17 日复核了本报告中 的 财 务 指 标、 净 值 表 现、 利 润 分 配情 况 、 财 务会 计 报 告 、投 资 组 合 报告 等 内 容 ,保 证 复 核 内容 不 存 在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。


基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。


基 金 的 过 往业 绩 并 不 代表 其 未 来 表现 。 投 资 有风 险 , 投 资者 在 作 出 投资 决 策 前 应仔 细 阅 读 本基 金的招募说明书及其更新。


本报告中财务资料未经审计。


本报告期自 2016 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 3 页共 46 页 1.2 目录 1


重 要提 示及 目 录 ....................................................................................................................................... 2 1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2 2


基 金简 介 ................................................................................................................................................... 5 2.1 基金基本 情况 .................................................................................................................................. 5 2.2 基金产品 说明 .................................................................................................................................. 5 2.3 基金管理 人和基金托管人 .............................................................................................................. 5 2.4 信息披露 方式 .................................................................................................................................. 6 2.5 其他相关 资料 .................................................................................................................................. 6 3


主 要财 务指 标 和 基金净 值 表 现 ............................................................................................................... 6 3.1 主要会计 数据和财务指标 .............................................................................................................. 6 3.2 基金净值 表现 .................................................................................................................................. 7 4


管 理人 报告 ............................................................................................................................................... 8 4.1 基金管理 人及基金经理情况 .......................................................................................................... 8 4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................ 10 4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 10 4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 11 4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 12 4.6 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 12 4.7 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 13 4.8 报告期内 管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 13 5


托 管人 报告 ............................................................................................................................................. 13 5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 13 5.2 托管人对 报告 期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 13 5.3 托管人对 本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 14 6


半 年度 财务 会 计 报告( 未 经 审计) ..................................................................................................... 14 6.1 资产负债 表 .................................................................................................................................... 14 6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 15 6.3 所有者权 益(基金净值)变动表 ................................................................................................ 16 6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 17 7


投 资组 合报 告 ......................................................................................................................................... 33 7.1 期末基金 资产组合情况 ................................................................................................................ 33 7.2 报告期末 按行业分类的股票投资组合 ........................................................................................ 33 7.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 34 7.4 报告期内 股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 36 7.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 38 7.6 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 38 7.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 38 7.8 报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 38 7.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 38 7.10 报告期 末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 38 7.11 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 38 7.12 投资组 合报告附注 ...................................................................................................................... 39 8


基 金份 额持 有 人 信息 ............................................................................................................................. 39 8.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 39 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 4 页共 46 页 8.2 期末上市 基金 前十名持有人 ........................................................................................................ 40 8.3 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 40 8.4 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 41 9 开 放式 基 金份 额 变 动 ................................................................................................................................ 41 10


重 大 事件 揭 示 ....................................................................................................................................... 41 10.1 基金份 额持有人大会决议 .......................................................................................................... 41 10.2 基金管 理人、基金托管人 的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 41 10.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 42 10.4 基金投 资策略的改变 .................................................................................................................. 42 10.5 报告期 内改聘会计师事务所情况 .............................................................................................. 42 10.6 管理人 、托管人及 其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 42 10.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 42 10.8 其他重 大事件 .............................................................................................................................. 42 11 影 响投 资者 决 策 的其他 重 要 信息 ......................................................................................................... 44 12


备 查 文件 目 录 ....................................................................................................................................... 45 12.1 备查文 件目录 .............................................................................................................................. 45 12.2 存放地 点 ...................................................................................................................................... 45 12.3 查阅方 式 ...................................................................................................................................... 45


申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 5 页共 46 页 2


基 金简 介 2.1 基 金 基本情 况 基金名称 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 基金简称 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级 场内简称 申万电子 基金主代码 163116 交易代码 163116 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2015 年 5 月 14 日 基金管理人 申万菱信基金管理有限公司 基金托管人 广发银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 234,831,621.09 份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2015 年 5 月 28 日 下属分级基金的基金简称 申万电子 电子 A 电子 B 下属分级基金的场内简称 申万电子 电子 A 电子 B 下属分级基金的交易代码 163116 150231 150232 报告期末下属分级基金的份额总额 154,098,789.09 份 40,366,416.00 份 40,366,416.00 份 2.2 基 金 产品说 明 投资目标 本基金采取指数化投资方式,通过严格的投资程序约束和数量化风险管理手段, 力争控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值 不超过 0.35% ,年跟踪误差不超过 4% ,实现对中证申万电子行业投资指数的有 效跟踪。 投资策略 本基金股票投资策略主要采用完全复制的方法进行投资, 即按照标的指数成份股 及其权重构建基金的股票投资组合, 并根据标的指数成份股及其权重的变动对股 票投资组合进行相应地调整。 本基金股指期货投资策略为在股指期货投资中将根 据风险管理的原则, 在风险可控的前提下, 本着谨 慎原则, 参与股指期货的投资。 业绩比较基准 95%× 中证申 万电子行业投资指数收益率+5%× 银 行同业存款利率 下属分级基金 的风险收益特 征 申万电子份额为常规指数基金份 额,具有预期风险较高、预期收益 较高的特征,其预期风险和预期收 益水平均高于货币市场基金、债券 型基金和混合型基金。 申万电子 A 份额, 具有预期风险低, 预期收益低的特 征。 申万电子 B 份额由于 利用杠杆投资, 具有预 期风险高、 预期收益高 的特征。 2.3 基 金 管理人 和 基 金托管 人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 申万菱信基金管理有限公司 广发银行股份有限公司 信息披露 负责人 姓名 王菲萍 李春磊 联系电话 021-23261188 010-65169830 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 6 页共 46 页 电子邮箱 service@swsmu.com Lichunlei@cgbchina.com.cn 客户服务电话 4008808588 010-65169830 传真 021-23261199 020-65169555 注册地址 上海市中山南路 100 号 11 层 广东省广州市越秀区东风东路 713 号 办公地址 上海市中山南路 100 号 11 层 北京市东城区东长安街甲 2 号 邮政编码 200010 510080 法定代表人 姜国芳 董建岳 2.4 信 息 披露方 式 本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海 证券报》 登载基金 半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.swsmu.com 基金 半年度报告备置地点 申万菱信基金管理有限公司 广发银行股份有限公司 2.5 其 他 相关资 料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号 3


主 要财 务指 标 和 基金净 值 表 现 3.1 主 要 会计数 据 和 财务指 标 金额单位:人民币元 3.1.1 期间 数据 和 指 标 报 告 期 (2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日) 本期已实现收益 -107,136,957.90 本期利润 -149,834,267.33 加权平均基金份额本期利润 -0.4368 本期加权平均净值利润率 -48.68% 本期基金份额净值增长率 -11.48% 3.1.2 期末 数据 和 指 标 报告期末(2016 年 6 月 30 日) 期末可供分配利润 -138,209,234.28 期末可供分配基金份额利润 -0.5885 期末基金资产净值 244,175,357.85 期末基金份额净值 1.0398 3.1.3 累计 期末 指 标 报告期末(2016 年 6 月 30 日) 基金份额累计净值增长率 -32.68% 注:1 、本期 已实现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 、 投 资 收 益 、 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2 、上述基金 业绩指标已扣除了基金的管理费、托管费和各项交易费用,但不包括持有人认/ 申 购或交易基金的各项费用 (例如: 申购费、 赎回费等) , 计入认/ 申购或交易基金的各项费用后, 实申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 7 页共 46 页 际收益水平要低于所列数字。 3.2 基 金 净值表 现 3.2.1 基金 份额 净 值 增长率 及 其 与同期 业 绩 比较基 准 收 益率的 比 较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值增长 率标准差② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基准收 益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去一个月 6.57% 1.93% 7.08% 2.04% -0.51% -0.11% 过去三个月 8.45% 1.75% 9.56% 1.81% -1.11% -0.06% 过去六个月 -11.48% 2.66% -9.85% 2.65% -1.63% 0.01% 过去一年 -21.53% 2.24% -18.36% 2.90% -3.17% -0.66% 自基金合同 生效起至今 -32.68% 2.36% -13.95% 2.97% -18.73% -0.61% 注:本基金的业绩基准指数按照构建公式每交易日进行计算,计算方式如下: benchmark(0) =1000 ; %benchmark(t)= 95%*( 中 证申万电子指数(t)/ 中证 申万电子指数(t-1)-1)+5%* 银行同业存 款利率 (税后)/365 ; benchmark(t)=(1+%benchmark(t))* benchmark(t-1) ; 其中 t=1,2,3,… 。 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比 较 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势对比图 (2015 年 5 月 14 日至 2016 年 6 月 30 日) 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 8 页共 46 页 注:本基金基金合同约定建仓期为基金合同生效之日起 6 个月。本基金已在基金合同生效之日 起 6 个月内 ,使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。 4


管 理人 报告 4.1 基 金 管理人 及 基 金经理 情 况 4.1.1 基金 管理 人 及 其管理 基 金 的经验 申 万 菱 信 基金 管 理 有 限公 司 原 名 申万 巴 黎 基 金管 理 有 限 公司 , 是 由 国内 大 型 综 合类 券 商 申 万宏 源证券有限公司和三菱 UFJ 信托银 行株式会社共同设立的一家中外合资基金管理公司。公司成立于 2004 年 1 月 15 日, 注册 地在中国上海, 注册资本金为 1.5 亿 元人民币。 其中, 申万宏源证券有限 公 司持有 67% 的股份,三菱 UFJ 信托银行株式会社持有 33% 的股份。


公司成立以来业务增长迅速,在北京、广州先后建立了分公司。截至 2016 年 6 月 30 日,公司 旗下管理了包括股票型、 混合型、 债券型和货币型在内的 24 只开放式基金, 形成了完整而丰富的产 品线。公司旗下基金管理资产规模超过 379 亿 元,客户数超过 571 万 户。 4.1.2 基金 经理 ( 或 基金经 理 小 组)及 基 金 经理助 理 的 简介 姓名 职务 任本基金的基金经理 (助理)期限 证券 从业 年限 说明 任职日期 离任日期 袁英杰 本基金 2015-06-04 - 9 年 袁英杰先生, 硕士研究生。 曾任职于兴业证券、申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 9 页共 46 页 基金经 理 申银万国证券研究所等,2013 年 5 月加入申万 菱信基金管理有限公司, 曾任高级数量研究员, 基 金 经 理 助 理 , 现 任 申 万 菱 信 深 证 成 指 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 小 板 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 证 券 行 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 环 保 产 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 军 工 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 医 药 生 物 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 基 金经理。 俞诚 本基金 基金经 理 2015-12-03 - 6 年 俞诚先生, 经济学学士。2009 年开 始从事证券 相关工作,2009 年 8 月加 入申万菱信基金管理 有 限 公 司 , 历 任 产 品 与 金 融 工 程 总 部 金 融 工 程 师,数量研究员,现任申万菱信沪深 300 价值 指 数 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 深 证 成 指 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 小 板 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 证 券 行 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 环 保 产 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 军 工 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 医 药 生 物 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申万菱信中证 500 指数 增强型证券投资基金基 金经理。 张少华 本基金 原基金 经理 2015-05-14 2016-06-24 17 年 张少华先生, 硕士研究生。1999 年 开始从事证 券相关工作, 曾任职于申银万国证券,2003 年 1 月加入申万巴黎基金筹备组,后正式加入申 万 菱 信 基 金 管 理 有 限 公 司 , 曾 任 风 险 管 理 总 部 总 监 、 基 金 投 资 管 理 总 部 副 总 监 , 申 万 菱 信 量 化小盘股票型证券投资基金、 申万菱 信沪深 300 价 值 指 数 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 深 证 成 指 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 小 板 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 证 券 行 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 环 保 产 业 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 军 工 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 申 万 菱 信 中 证 申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 基 金 经理, 现任投资总监 (代) , 投资管理总部总监, 量 化 投 资 部 总 经 理 , 申 万 菱 信 中 证 申 万 医 药 生 物指数分级证券投资基金基金经理。 注:1. 任职日 期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日;若该基金经理自基金合同生效日申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 10 页共 46 页 起即任职,则任职日期为基金合同生效日。 2. 证券从业的 含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 3. 本报告期内 ,张少华不再担任本基金基金经理,本基金由袁英杰、俞诚继续管理,具体见本 基金管理人的相关公告。 4.2 管 理 人对报 告 期 内本 基 金 运 作遵规 守 信 情况的 说 明 本 报 告 期 内, 本 基 金 管理 人 严 格 遵守 《 证 券 法》 、 《 证 券投 资 基 金 法》 及 其 配 套法 规 的 规 定, 严 格 遵 守 基金 合 同 约 定, 本 着 诚 实信 用 、 勤 勉尽 责 等 原 则管 理 和 运 用基 金 资 产 ,在 严 格 控 制风 险 的 基础上为持有人谋求最大利益。


本 基 金 投 资运 作 符 合 法律 法 规 和 基金 合 同 的 规定 , 信 息 披露 及 时 、 准确 、 完 整 ;本 基 金 资 产与 本 基 金 管 理人 与 公 司 资产 之 间 严 格分 开 ; 没 有发 生 内 幕 交易 、 操 纵 市场 和 不 当 关联 交 易 及 其他 违 规 行为。 在基金资产的管理运作中, 无任何损害基金持有人利益的行为, 并通过稳健经营、 规范运作 、 规避风险,保护了基金持有人的合法权益。 4.3 管 理 人对报 告 期 内公平 交 易 情况的 专 项 说明 4.3.1 公平 交易 制 度 的执行 情 况 根 据 《 证 券投 资 基 金 管理 公 司 公 平交 易 制 度 指导 意 见 》 ,本 公 司 制 定了 《 公 平 交易 制 度 》 ,通 过组织结构的设置、 工作制度、 流程和技术手段全面落实 公平交易原则在具体业务 (包括研究分析、 投 资 决 策 、交 易 执 行 等) 环 节 中 的实 现 , 在 保证 各 投 资 组合 投 资 决 策相 对 独 立 性的 同 时 , 确保 各 投 资 组 合 在 获得 投 资 信 息、 投 资 建 议和 实 施 投 资决 策 方 面 享有 公 平 的 机会 ; 同 时 ,通 过 对 投 资交 易 行 为的日常监控和事后分析评估来加强对公平交易过程和结果的监督。 在 投 资 和 研究 方 面 , 本公 司 投 资 和研 究 部 门 不断 完 善 研 究方 法 和 投 资决 策 流 程 ,提 高 投 资 决策 的科学性和客观性,确保各投资组合享有公平的投资决策机会,建立公平交易的制度环境。 在 交 易 执 行方 面 , 本 公司 的 投 资 管理 职 能 和 交易 执 行 职 能相 隔 离 , 通过 实 行 集 中交 易 制 度 和公 平的交易分配制度,确保各投资组合享有公平的交易执行机会。 在 日 常 监 控和 事 后 分 析评 估 方 面 ,本 公 司 风 险管 理 总 部 开展 日 内 和 定期 的 工 作 对公 平 交 易 执行 情 况 作 整 体监 控 和 效 果评 估 。 风 险管 理 总 部 通过 对 不 同 组合 之 间 同 向交 易 的 价 差率 的 假 设 检验 、 价 格 占 优 的 次数 百 分 比 统计 、 价 差 交易 模 拟 贡 献与 组 合 收 益率 差 异 的 比较 等 方 法 对本 报 告 期 以及 连 续 四 个 季 度 期间 内 、 不 同时 间 窗 口 下公 司 管 理 的不 同 投 资 组合 同 向 交 易的 交 易 价 差进 行 了 分 析; 对 于 场 外 交 易 ,还 特 别 对 比了 组 合 之 间发 生 的 同 向交 易 的 市 场公 允 价 格 和交 易 对 手 ,判 断 交 易 是否 公 平 且是否涉及利益输送。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 11 页共 46 页 本 公 司 通 过事 前 的 制 度规 范 、 事 中的 监 控 和 事后 的 分 析 评估 , 严 格 执行 了 公 平 交易 制 度 , 公平 对待了旗下各投资组合。本报告期内,未出现违反公平交易制度的情况。 4.3.2 异常 交易 行 为 的专项 说 明 本 公 司 制 定了 《 异 常 交易 监 控 报 告制 度 》 , 明确 定 义 了 在投 资 交 易 过程 中 出 现 的各 种 可 能 导致 不 公 平 交 易和 利 益 输 送的 异 常 交 易类 型 , 并 规定 且 落 实 了异 常 交 易 的日 常 监 控 、识 别 以 及 事后 的 分 析流程。 本 基 金 本 报告 期 内 未 出现 异 常 交 易的 情 况 。 本报 告 期 内 ,本 公 司 所 有投 资 组 合 参与 的 交 易 所公 开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情 况有四次。 投资组合经 理因投资组合的投资策略而发生同日反向交易,未导致不公平交易和利益输送。 4.4 管 理 人对报 告 期 内基金 的 投 资策略 和 业 绩表现 的 说 明 4.4.1 报告 期内 基 金 投资策 略 和 运作分 析 挥别惊心动魄的 2015 年,2016 年上 半年开年在汇率快速贬值的环境下,股指一路下探,熔断 机 制 的 磁 吸效 应 一 度 加重 了 投 资 者的 恐 慌 情 绪, 致 使 开 始执 行 熔 断 机制 后 就 数 次发 生 盘 中 熔断 。 经 历 2016 年一 月份暴跌后, 整个市场的系统性风险已经得到释放, 指数进入横盘整理区间, 市场表现 出愈益明显的结构性市场特征。 2016 年上半年, 上证综指下跌 17.22% , 深证成份指数下跌 17.17% , 沪深 300 指 数下跌 15.47% ;而中证 500 指数下 跌 19.61% ,中 小板指数下跌 17.88% , 创业板指数下 跌 17.92% , 显示大小盘风格相对均衡。


操 作 上 , 基金 运 作 主 要着 眼 于 控 制每 日 跟 踪 误差 、 净 值 表现 和 业 绩 基准 的 偏 差 幅度 。 从 实 际运 作结果观察, 基金跟踪误差的主要来源有:1 ) 长期停牌股票估值调整;2 ) 基金大额申赎;3 ) 成分 股定期调整。


由于中证申万电子指数持续大幅下跌,申万菱信中证申万电子行业指数分级基金之 B 份额参 考 净值于 2016 年 1 月 7 日 跌破 0.2500 元,触 发不定期份额折算条件。份额折算后,申万菱信中证申 万电子行业指数分级基金的基础份额净值、 申万电子 A 份额的基金份额参考净值和申万电子 B 份额 的基金份额参考净值三者均等于 1.0000 元, 申万 电子 A 份额与申万电子 B 份额的份 额数保持 1:1 配 比。 从整体 折溢 价水平 来看 ,由于 标的 指数波 动较 大,溢 价幅 度最大 超过 7.04% ,折价 幅度最 大 超 过-1.09% 。


申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 12 页共 46 页 作 为 被 动 投资 的 基 金 产品 , 申 万 菱信 中 证 申 万电 子 行 业 指数 分 级 基 金将 继 续 坚 持既 定 的 指 数化 投 资 策 略 ,以 严 格 控 制基 金 相 对 目标 指 数 的 跟踪 偏 离 为 投资 目 标 , 追求 跟 踪 误 差的 最 小 化 ,使 得 投 资 者可以清晰地计算出分级端两个产品的折溢价状况。 4.4.2 报告 期内 基 金 的业绩 表 现 2016 年上半 年中证申万电子行业成份指数期间表现为-10.58% , 基金业绩 基准表现为-9.85%,申 万菱信中证申万电子行业指数分级基金净值期间表现为-11.48% ,和业绩 基准的差约-1.63% 。 4.5 管 理 人对宏 观 经 济、证 券 市 场及行 业 走 势的简 要 展 望 展望 2016 年 下半年, 房地产投资增速、 民间投资下行, 经济增长可能仍将面临下行压力, 经 济 转型的信心有待进一步加强。A 股市场,目前大盘蓝筹的估值处于历史平均水平,而中小盘估值处 于历史较高水平, 仍有价值回归的空间, 考虑到企业盈利未来增速存在压力, 预计 2016 年下 半年市 场 更 多 是 阶段 性 和 结 构性 机 会 。 建议 投 资 有 盈利 增 长 、 估值 不 太 高 的消 费 类 行 业, 以 及 估 值已 经 接 近历史低位或有政策支持的周期性行业;重点关注新能源与电力设备、国企与供给侧改革等主题。 行业方面,2016 年, 资本 市场关注的焦点重新回到“ 硬科技” :OLED 、3D 玻璃、 半导体、 基于 NB-IOT 的 物 联 网 、 汽 车 电 子 、 军 工 电 子 、 无 线 充 电 、AR/VR , 这 些 能 够 使 得 人 类 生 活 更 加 美 好 的 主题 不 同 程度 的 受 到 资本 市 场 的 追捧 。 基 于 以上 科 技 产 业自 身 的 创 新周 期 , 我 们预 计 作 为 硬科 技 的 电 子 行 业 ,下 半 年 会 持续 受 到 资 本市 场 的 追 捧, 在 汽 车 电子 、 物 联 网等 细 分 领 域的 带 动 下 ,仍 可 能 有 不 错 表 现。 同 时 身 处新 一 轮 科 技创 新 的 早 期, 技 术 还 未能 成 规 模 的转 化 成 企 业利 润 , 使 得相 关 标 的估值较高,部分标的存在一定估值风险,这方面也需要保持关注。 4.6 管 理 人对报 告 期 内基金 估 值 程序等 事 项 的说明 本 基 金 管 理人 、 本 基 金托 管 人 和 本基 金 聘 请 的会 计 师 事 务所 参 与 本 基金 的 估 值 流程 , 上 述 各方 不存在任何重大利益冲突。 本基金管理人按照有关法规确定的原则进行 估值, 将导致基金资产净值的变化在 0.25% 以 上的, 即 就 拟 采 用的 相 关 估 值模 型 、 假 设及 参 数 的 适当 性 征 求 本基 金 托 管 人和 本 基 金 聘请 的 会 计 师事 务 所 的 意 见 。 本基 金 聘 请 的会 计 师 事 务所 对 相 关 估值 模 型 、 假设 及 参 数 的适 当 性 发 表审 核 意 见 并出 具 报 告。 本 基 金 管 理人 设 立 资 产估 值 委 员 会, 负 责 根 据法 规 要 求 ,尽 可 能 科 学、 合 理 地 制定 估 值 政 策, 审 议 批 准 估值 程 序 , 并在 特 定 状 态下 就 拟 采 用的 相 关 估 值模 型 、 假 设及 参 数 的 适当 性 进 行 确认 , 以 保护基金份额持有人的利益。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 13 页共 46 页 资 产 估 值 委员 会 由 本 基金 管 理 人 的总 经 理 , 分管 基 金 投 资的 副 总 经 理, 分 管 基 金运 营 的 副 总经 理,投 资 总监 , 基 金 运营 总 部 、 监察 稽 核 总 部、 风 险 管 理总 部 等 各 总部 负 责 人 组成 。 其 中 ,副 总 经 理 (代总经理) 来肖贤先生, 直接分管基金运营 (代为履职) 、 基金投资, 拥有 11 年基金行业 高 级 管理人员经验; 基金运营总部总监李濮君女士, 拥有 15 年 的基金会计经验; 监察稽核总部总监牛锐 女士, 拥有近 12 年的证 券基金行业合规管理经验; 投资总监 (代) 、 投资管理总部总监张少华先生, 拥有 13 年的 基金行业研究、 投资和风险管理相关经验; 固定收益总部总监陈国辉先生, 拥有 9 年固 定收益研究、 投资和风险管理相关经验; 风险管理总部总监王瑾怡女士, 拥有近 11 年的基金行 业风 险管理经验。 基金经理不参与决定本基金估值的程序。 本公司已与中央国债登记结算有限责任公司签订协议, 采 用 其 提 供的 估 值 数 据对 银 行 间 债券 进 行 估 值; 采 用 中 证指 数 有 限 公司 提 供 的 估值 数 据 对 交易 所 债 券进行估值。 4.7 管 理 人对报 告 期 内基金 利 润 分配情 况 的 说明 根据 《基金合同》 的约定, 存续期内, 本基金 (包括申万电子份额、 申万电子 A 份额、 申万电 子 B 份额) 不进行收益分配。 4.8 报 告 期内管 理 人 对本基 金 持 有人数 或 基 金资产 净 值 预警情 形 的 说明 无。 5


托 管人 报告 5.1 报 告 期内本 基 金 托管人 遵 规 守信情 况 声 明 本 报 告 期 内 , 广 发 银 行 股 份 有 限 公 司 ( 以 下 称“ 本托管人” ) 在 对 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 ( 以 下 称“ 本基金” ) 的 托 管 过 程 中 , 严 格 遵 守 《 证 券 投 资 基 金 法 》 及 其 他 有 关 法 律 法规 、 基 金 合同 和 托 管 协议 的 有 关 规定 , 不 存 在任 何 损 害 基金 份 额 持 有人 利 益 的 行为 , 完 全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托 管 人对报 告 期 内本基 金 投 资运作 遵 规 守信、 净 值 计算、 利 润 分配等 情 况 的说明 本 报 告 期 内, 本 托 管 人根 据 《 证 券投 资 基 金 法》 及 其 他 有关 法 律 法 规、 基 金 合 同和 托 管 协 议的 规 定 , 对 本基 金 管 理 人的 投 资 运 作方 面 进 行 了必 要 的 监 督, 对 基 金 资产 净 值 的 计算 、 基 金 份额 申 购 赎 回 价 格 的计 算 以 及 基金 费 用 开 支等 方 面 进 行了 认 真 地 复核 , 未 发 现本 基 金 管 理人 存 在 损 害基 金 份 额持有人利益的行为。


申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 14 页共 46 页 5.3 托 管 人对本 半 年 度报告 中 财 务信息 等 内 容的真 实 、 准确和 完 整 发表意 见 本报告中的主要财务指标、净值表现、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 6


半 年度 财务 会 计 报告( 未 经 审计) 6.1 资 产 负债表 会计主体:申万菱信中证申万电子行 业投资指数分级证券投资基金 报告截止日:2016 年 6 月 30 日 单位:人民币元 资产 附注号 本期末 2016 年 6 月 30 日 上年度末 2015 年 12 月 31 日 资 产:


- - 银行存款 6.4.7.1 23,580,808.74 52,081,272.44 结算备付金


43,429.40 9,170,549.17 存出保证金


339,513.67 1,922,907.78 交易性金融资产 6.4.7.2 221,679,818.55 744,945,400.09 其中:股票投资


221,679,818.55 744,945,400.09 基金投资


- - 债券投资


- - 资产支持证券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收证券清算款


- 11,829,390.80 应收利息 6.4.7.5 4,712.33 19,390.69 应收股利


- - 应收申购款


170,967.97 340,238.04 递延所得税资产


- - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计


245,819,250.66 820,309,149.01 负 债 和 所有者 权 益 附注号 本期末 2016 年 6 月 30 日 上年度末 2015 年 12 月 31 日 负 债:


- - 短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


- - 应付证券清算款


- - 应付赎回款


1,127,725.11 22,641,737.73 应付管理人报酬


194,411.71 796,169.88 应付托管费


42,770.59 175,157.38 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 15 页共 46 页 应付销售服务费


- - 应付交易费用 6.4.7.7 104,305.64 1,946,757.85 应交税费


- - 应付利息


- - 应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 6.4.7.8 174,679.76 348,299.29 负债合计


1,643,892.81 25,908,122.13 所 有 者 权益:


- - 实收基金 6.4.7.9 362,716,692.50 1,044,565,813.53 未分配利润 6.4.7.10 -118,541,334.65 -250,164,786.65 所有者权益合计


244,175,357.85 794,401,026.88 负债和所有者权益总计


245,819,250.66 820,309,149.01 注:报告截止日 2016 年 6 月 30 日, 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金份 额之基础(以下简称“ 申 万电子” )份额净值 1.0398 元,申万菱 信中证申万电子行业投资指数分级证 券投资基金之稳健收益类(以下简称“ 申万电子 A” )份额净值 1.0059 元 ,申万菱信中证申万电子行 业投资指数分级证券投资基金之积极进取类(以下简称“ 申 万电子 B” ) 份额净值 1.0737 元;申万 电 子份额 154,098,789.09 份 ,申万电子 A 份额 40,366,416.00 份, 申万电子 B 份额 40,366,416.00 份。 6.2 利润表 会计主体: 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 本报告期:2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 单位:人民币元 项目 附注号 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 上 年 度 可比期 间 2015 年 5 月 14 日 ( 基 金 合 同 生效日 ) 至 2015 年 6 月 30 日 一、收入


-146,905,760.21 -65,449,031.57 1. 利息收入


121,710.80 295,512.15 其中:存款利息收入 6.4.7.11 121,710.80 295,512.15 债券利息收入


- - 资产支持证券利息收入


- - 买入返售金融资产收入


- - 其他利息收入


- - 2. 投资收益( 损失以“-” 填 列)


-104,330,161.58 15,930,212.17 其中:股票投资收益 6.4.7.12 -105,066,818.91 15,396,190.40 基金投资收益


- - 债券投资收益 6.4.7.13 - - 资产支持证券投资收益 6.4.7.14 - - 贵金属投资收益


- - 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 16 页共 46 页 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 736,657.33 534,021.77 3. 公允价值变 动收益(损失以“-” 号填 列) 6.4.7.17 -42,697,309.43 -81,675,222.20 4. 汇兑收益( 损失以“ -” 号填列)


- - 5. 其他收入( 损失以“-” 号 填列) 6.4.7.18 - 466.31 减 : 二 、费用


2,928,507.12 3,105,224.84 1 .管理人报 酬


1,549,216.07 911,696.86 2 .托管费


340,827.58 200,573.27 3 .销售服务 费


- - 4 .交易费用 6.4.7.19 848,354.69 1,896,644.41 5 .利息支出


- - 其中:卖出回购金融资产支出


- - 6 .其他费用 6.4.7.20 190,108.78 96,310.30 三 、 利 润总额 ( 亏 损总额 以 “- ” 号 填列 )


-149,834,267.33 -68,554,256.41 减:所得税费用


- - 四 、 净 利润( 净 亏 损以 “- ” 号 填 列)


-149,834,267.33 -68,554,256.41 注: 本基金为上年度基金合同生效的基金, 上年度可比期间为 2015 年 5 月 14 日至 2015 年 6 月 30 日。 6.3 所 有 者权益 ( 基 金净值 ) 变 动表 会计主体: 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 本报告期:2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 单位:人民币元 项目 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计 一、期初所有者权益(基金净值) 1,044,565,813.53 -250,164,786.65 794,401,026.88 二、 本期经营活动产生的基金净值变动数 (本期利润) - -149,834,267.33 -149,834,267.33 三、 本期基金份额交易产生的基金净值变 动数(净值减少以“-” 号 填列) -681,849,121.03 281,457,719.33 -400,391,401.70 其中:1. 基金 申购款 125,359,399.19 -43,192,951.85 82,166,447.34 2. 基金赎回款 -807,208,520.22 324,650,671.18 -482,557,849.04 四、 本期向基金份额持有人分配利润产生 的基金净值变动(净值减少以“-” 号 填列) - - - 五、期末所有者权益(基金净值) 362,716,692.50 -118,541,334.65 244,175,357.85 项目 上 年 度 可比期 间 2015 年 5 月 14 日 ( 基 金合 同 生 效日) 至 2015 年 6 月 30 日 实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计 一、期初所有者权益(基金净值) 594,747,003.98 - 594,747,003.98 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 17 页共 46 页 二、 本期经营活动产生的基金净值变动数 (本期利润) - -68,554,256.41 -68,554,256.41 三、 本期基金份额交易产生的基金净值变 动数(净值减少以“-” 号 填列) 24,778,336.86 -19,504,455.11 5,273,881.75 其中:1. 基金 申购款 492,948,708.75 4,708,132.85 497,656,841.60 2. 基金赎回款 -468,170,371.89 -24,212,587.96 -492,382,959.85 四、 本期向基金份额持有人分配利润产生 的基金净值变动(净值减少以“-” 号 填列) - - - 五、期末所有者权益(基金净值) 619,525,340.84 -88,058,711.52 531,466,629.32 注: 本基金为上年度基金合同生效的基金, 上年度可比期间为 2015 年 5 月 14 日至 2015 年 6 月 30 日。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 ,财务 报表由下列负责人签署: 基金管理人 负责人:来肖贤,主管会计工作负责人:来肖贤,会计机构负责人:李濮君 6.4 报 表 附注 6.4.1 基金 基本 情 况 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金( 原 名 为“ 申 万 菱 信 申 银 万 国 电 子 行 业 投 资指数分级证券投资基金” , 以下简称“ 本基金”) 经中国证券监督管理委员会( 以下简称“ 中国证监 会”) 证监许可[2015]507 号 《关 于准予申万菱信申银万国电子行业投资指数分级证券投资基金注册的批复》 核 准 , 由 申万 菱 信 基 金管 理 有 限 公司 依 照 《 中华 人 民 共 和国 证 券 投 资基 金 法 》 和《 申 万 菱 信申 银 万 国 电 子 行 业投 资 指 数 分级 证 券 投 资基 金 基 金 合同 》 负 责 公开 募 集 。 本基 金 为 契 约型 开 放 式 ,存 续 期 限不定,首次设立募集不包括认购资金利息共募集 594,657,619.35 元, 业经普华永道中天会计师事 务所( 特殊普通合伙) 普华永道中天验字(2015) 第 486 号验资报 告予以验证。 经向中国证监会备案, 《 申 万菱信申银万国电子行业投资指数分级证券投资基金基金合同》于 2015 年 5 月 14 日正式生效,基 金合同生效日的基金份额总额为 594,747,003.98 份基金份额, 其中认购资金利息折合 89,384.63 份基 金 份 额 。 本基 金 的 基 金管 理 人 为 申万 菱 信 基 金管 理 有 限 公司 , 基 金 托管 人 为 广 发银 行 股 份 有限 公 司 ( 以下简称“ 广 发银行”) 。 根 据 《 申 万菱 信 中 证 申万 电 子 行 业投 资 指 数 分级 证 券 投 资基 金 基 金 合同 》 和 申 万菱 信 中 证 申万 电 子 行 业 投资 指 数 分 级证 券 投 资 基金 招 募 说 明书 》 的 规 定, 本 基 金 的基 金 份 额 包括 申 万 菱 信中 证 申 万电子行业投资指数分级证券投资基金之基础份额( 以下简称“ 申万电子 份额”) 、 申万菱信中证申万电 子行业 投资指数分级证券投资基金之稳健收益类份额( 以下简称“ 申万电 子 A 份额”) 及申万菱信中证 申万电子行业投资指数分级证券投资基金之积极进取类份额( 以下简称“ 申万电子 B 份额”) 。申万电申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 18 页共 46 页 子份额只接受场内与场外的申购和赎回, 但不上市交易。 申万电子 A 份额与申万电子 B 份额 只可上 市交易,不可单独进行申购或赎回。投资者可选择将其在场内申购的申万电子份额按 1:1 的 比例分 拆成申万电子 A 份额和申万电子 B 份额, 但不得申请将其场外申购的申万电子份额进行分拆。 投资 者可将其持有的场外申万电子份额跨系统转托管至场内并申请将其分拆成申万电子 A 份额和申万电 子 B 份额后 上市交易, 也可按 1:1 的 配比将其持有的申万电子 A 份额和申万电子 B 份额申请合并为 场内的申万电子份额。 申万电子 A 份额与申万电子 B 份额 的基金份额净值按如下原则计算: 一份申万电子 A 份额的参 考净值与一份申万电子 B 份额的参 考净值之和等于两份申万电子份额的净值; 申万电子 A 份额每日 获得日基准收益,申万电子 A 份额实际的投资盈亏都由申万电子 B 份 额分享与承担。


本 基 金 定 期进 行 份 额 折算 。 在 每 个运 作 周 年 的结 束 日 , 本基 金 根 据 基金 合 同 的 规定 对 申 万 电子 A 份额和申万电子份额进行定期份额折算。 将申万电子 A 份额在运作周年结 束日的份额参考净值超 出本金 1.0000 元部分, 折算为场内申万电子份额分配给申万电子 A 份额持有人。申万电子份额持 有人持有的每 2 份申万 电子份额将按 1 份申万 电子 A 份额 获得新增申万电子份额的分配。经过上 述份额折算,申万电子 A 份额和申万电子份额的基金份额净值将相应调整。 本 基 金 还 进行 不 定 期 份额 折 算 。 不定 期 份 额 折算 分 以 下 两种 情 况 : 当申 万 电 子 份额 的 基 金 份额 净值大于或等于人民币 1.5000 元时, 基金管理人将根据基金合同的规定对申万电子份额和申万电子 B 份额进行 份额折算, 份额折算后申万电子 B 份额与申万电子 A 份额保持 1:1 配 比, 将申万电子 B 份额的基金份额参考净值超过申万电子 A 份额的基金份额参考净值的部分, 折算成场内的申万电子 份额,折算后申万电子份额的基金份额净值、申万电子 B 份额的基金份额净值与折算基准日申万电 子 A 份额的 基金份额净值三者相等;当申万电子 B 份额的基金份额参考净值达到或跌破 0.2500 元 时, 基金管理人将根据基金合同的规定对申万电子份额、 申万电子 A 份额和申万电子 B 份额 进行份 额折算,份额折算后本基金将确保申万电子 A 份额和申万电子 B 份额的份额数比例为 1:1 ,份 额折 算后申万电子份额的基金份额净值、 申万电子 A 份额和申万电子 B 份额 的基金份额参考净值均调整 为 1.0000 元。 经深圳证券交易所深证上[2015]221 号文审核同意, 本基金申万电子 A 份额 139,222,489.00 份和 申万电子 B 份额 139,222,490.00 份于 2015 年 5 月 28 日上市交 易。 根 据 《 中 华人 民 共 和 国证 券 投 资 基金 法 》 和 《申 万 菱 信 中证 申 万 电 子行 业 投 资 指数 分 级 证 券投 资 基 金 基 金合 同 》 的 有关 规 定 , 本基 金 的 投 资范 围 为 具 有良 好 流 动 性的 金 融 工 具, 包 括 国 内依 法 发 行 上 市 的 股票 、 债 券 、权 证 、 股 指期 货 、 资 产支 持 证 券 以及 法 律 法 规或 中 国 证 监会 允 许 本 基金 投 资 的其他金融工 具( 但须符合中国证监会相关规定) 。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 19 页共 46 页 基 金 管 理 人在 履 行 适 当程 序 后 , 可以 将 其 纳 入投 资 范 围 。本 基 金 所 持有 的 股 票 市值 和 买 入 、卖 出 股 指期货合约价值, 合计( 轧差计算) 占基金资产的比例为 85% -95% , 其中 投资于股票的资产不低于基 金资产的 85% ,投资于标的指数成份股和备选成份股的资产不低于非现金基金资产的 80% ;每 个交 易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后, 应当保持不低于基金资产净值 5% 的现金 或到 期日在一年以内的政府债券。 本基金的业绩比较基准为: 中证申万电子行业投资指数 收益率× 95% + 银行同业存款利率× 5% 。 本财务报表由本基金的基金管理人申万菱信基金管理有限公司于 2016 年 8 月 29 日 批准报出。 6.4.2 会计 报表 的 编 制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本准 则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称“ 企 业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券投资基金 信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》、中国证券投资基金业协会( 以下简称“ 中国 基金业协会”) 颁 布 的 《 证 券 投 资 基 金 会 计 核 算 业 务 指 引 》 、 《 申 万 菱 信 中 证 申 万 电 子 行 业 投资指数 分级证券投资基金 基金 合同》和在财务报表附注 6.4.4 所列 示的中国证监会、中国基金业协会发布 的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 6.4.3 遵循 企业 会 计 准则及 其 他 有关规 定 的 声明 本基金 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日止期 间 财务报表 符合企业会计准则的要求, 真实 、 完整地反映了本基金 2016 年 6 月 30 日的财务状况以及 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日止期 间 的经营成 果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 本报 告期 所 采 用的会 计 政 策、会 计 估 计与最 近 一 期年度 报 告 相一致 的 说 明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 差错 更正 的 说 明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、 国家税务总局财税[2002]128 号 《关于 开放式证券投资基金有关税收问题的通知》 、 财税[2008]1 号 《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、 财税[2012]85 号 《关于实 施上市公司股息 红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关于 上市公司股息红利差别化个 人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下: 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 20 页共 46 页 (1) 以发行基 金方式募集 资金不属于 营业税征收范围,不征收营业税。基金买卖股票、债券的差 价收入不予征收营业税。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入, 包括买卖股票、 债券的差价收入, 股权的股息、 红利收入, 债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入, 应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20% 的 个人所得税。 对基金从上市公司取得的股息红利所得, 持股期限在 1 个月 以内( 含 1 个月) 的, 其股 息 红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上 至 1 年( 含 1 年) 的,暂减按 50% 计入 应纳 税所得额;持股期限超过 1 年的,于 2015 年 9 月 8 日前暂减按 25% 计 入应纳税所得额,自 2015 年 9 月 8 日起, 暂免征收个人所得税。 对基金持有的上市公司限售股, 解 禁后取得的股息、 红利 收入, 按照上述规定计算纳税,持股时间自解禁日起计算;解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50% 计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的 税率计征个人所得税。 (4) 基金卖出股票按 0.1% 的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。 6.4.7 重要 财务 报 表 项目的 说 明 6.4.7.1 银行存 款 单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月 30 日 活期存款 23,580,808.74 定期存款 - 其他存款 - 合计 23,580,808.74 6.4.7.2 交易性 金 融 资产 单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月 30 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 233,891,935.54 221,679,818.55 -12,212,116.99 贵金属投资- 金交所黄金合约 - - - 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 21 页共 46 页 合计 233,891,935.54 221,679,818.55 -12,212,116.99 6.4.7.3 衍生金 融 资 产/ 负债 无余额。 6.4.7.4 买入返 售 金 融资产 6.4.7.4.1 各项 买 入 返售金 融 资 产期末 余 额 无余额。 6.4.7.4.2 期末 买 断 式逆回 购 交 易中取 得 的 债券 无余额。 6.4.7.5 应收利 息 单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月 30 日 应收活期存款利息 4,539.93 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 19.60 应收债券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 152.80 合计 4,712.33 6.4.7.6 其他资 产 无余额。 6.4.7.7 应付交 易 费 用 单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月 30 日 交易所市场应付交易费用 104,305.64 银行间市场应付交易费用 - 合计 104,305.64 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 22 页共 46 页 6.4.7.8 其他负 债 单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 3,475.80 其他应付款 - 应付指数使用费 12,079.54 预提费用 159,124.42 合计 174,679.76 6.4.7.9 实收基 金 金额单位:人民币元 项目 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 1,044,565,813.53 1,044,565,813.53 本期申购 -301,142,099.97 107,173,927.78 本期赎回(以“-” 号填列 ) -494,006,704.87 -762,627,477.02 2016 年 5 月 16 日基金拆 分/ 份额折算前 249,417,008.69 389,112,264.29 基金拆分/ 份额折算调整 2,503,659.51 — 本期申购 11,773,771.18 18,185,471.41 本期赎回(以“-” 号填列 ) -28,862,818.29 -44,581,043.20 本期末 234,831,621.09 362,716,692.50 注: 1 、 本基金于 2016 年 1 月 11 日进 行不定期份额折算, 对申万电子份额和申万电子 B 份额按照 基 金合同规定的不定期份额折算方法进行份额调整。根据基金管理人于 2016 年 1 月 12 日发布的《 关 于申万菱信中证电子行业投资指数分级证券投资基金不定期折算结果及恢复交易的公告》,折算前 申万电子份额份额为 253,023,989.42 份,申万电子 A 份额为 428,058,137.00 份,申万电 子 B 份额为 428,058,138.00 份; 折算后 申万电子份额为 499,010,789.80 份, 申 万电子 A 份额为 105,970,615.00 份, 申万电子 B 份额为 105,970,615.00 份。 2 、本基金于 2016 年 5 月 16 日进行定 期份额折算,对申万电子份额和申万电子 A 份额按照基金合 同规定的定期份额折算方法进行份额调整。根据基金管理人于 2016 年 5 月 17 日发 布的《关于申万 菱信中证电子行业投资指数分级证券投资基金办理定期份额折算结果及恢复交易的公告》,折算前 申万电子份额为 160,504,184.69 份, 申万电子 A 份额为 44,456,412.00 份; 折算后申万电子份额为 163,007,844.20 份,申万电 子 A 份额为 44,456,412.00 份。 6.4.7.10 未 分配 利 润 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 23 页共 46 页 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -212,352,012.22 -37,812,774.43 -250,164,786.65 本期利润 -107,136,957.90 -42,697,309.43 -149,834,267.33 本期基金份额交易产生的变动数 181,279,735.84 100,177,983.49 281,457,719.33 其中:基金申购款 -31,220,399.89 -11,972,551.96 -43,192,951.85 基金赎回款 212,500,135.73 112,150,535.45 324,650,671.18 本期已分配利润 - - - 本期末 -138,209,234.28 19,667,899.63 -118,541,334.65 6.4.7.11 存 款利 息 收 入 单位:人民币元 项目 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 108,704.41 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 4,331.23 其他 8,675.16 合计 121,710.80 6.4.7.12 股 票投 资 收 益 单位:人民币元 项目 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 407,355,788.67 减:卖出股票成本总额 512,422,607.58 买卖股票差价收入 -105,066,818.91 6.4.7.13 债 券投 资 收 益 无。 6.4.7.14 资 产支 持 证 券投资 收 益 无。 6.4.7.15 衍 生工 具 收 益 无。 6.4.7.16 股 利收 益 单位:人民币元 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 24 页共 46 页 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30日 股票投资产生的股利收益 736,657.33 基金投资产生的股利收益 - 合计 736,657.33 6.4.7.17 公 允价 值 变 动收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30日 1. 交易性金融 资产 -42,697,309.43 —— 股票投资 -42,697,309.43 —— 债券投资 - —— 资产支持证券投资 - —— 基金投资 - —— 贵金属投资 - —— 其他 - 2. 衍生工具 - —— 权证投资 - 3. 其他 - 合计 -42,697,309.43 6.4.7.18 其 他收 入 无。 6.4.7.19 交 易费 用 单位:人民币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 交易所市场交易费用 848,354.69 银行间市场交易费用 - 合计 848,354.69 6.4.7.20 其 他费 用 单位:人民币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30日 审计费用 29,835.26 信息披露费 99,453.90 指数使用费 30,984.36 上市年费 29,835.26 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 25 页共 46 页 合计 190,108.78 注:本基金的指数使用费从基金财产中列支。在通常情况下,指数许可使用费按前一日的基金 资产净值的 0.02% 的 年费 率计提, 逐日累计, 每季支付一次。 若季度指数使用费下限( 人民币 5 万元) 大于按基金资产净值提取的季度指数使用费,超过部分由基金管理人自行承担。 6.4.8 或有 事项 、 资 产负债 表 日 后事项 的 说 明 6.4.8.1 或 有事项 无。 6.4.8.2 资 产负债 表 日 后事项 无。 6.4.9 关联 方关 系 6.4.9.1 本 报告 期 存 在控制 关 系 或其他 重 大 利害关 系 的 关联方 发 生 变化的 情 况 无。 6.4.9.2 本报告 期 与 基金发 生 关 联交易 的 各 关联方 关联方名称 与本基金的关系 申万菱信基金管理有限公司 基金管理人 基金销售机构 申万宏源证券有限公司 (以下简称“ 申万宏源” ) 基金管理人的股东 基金 代销机构 三菱 UFJ 信托银行株式会社 基金管理人的股东 广发银行 基金托管人 基金代销机构 申万菱信(上海)资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本 报告 期 及 上年度 可 比 期间的 关 联 方交易 6.4.10.1 通 过关 联 方 交易单 元 进 行的交 易 6.4.10.1.1 股票 交 易 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 上年度可比期间 2015 年 5 月 14 日 (基金 合同生效日) 至 2015 年 6 月 30 日 成交金额 占当期股票成交 总额的比例 成交金额 占当期股票成交 总额的比例 申万宏源 439,210,124.14 100.00% 1,447,426,113.01 100.00% 6.4.10.1.2 应支 付 关 联方的 佣 金 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 26 页共 46 页













































































金 额单位 :人民币元 关联方名称 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 总额的比例 申万宏源 402,049.43 100.00% 104,305.64 100.00% 关联方名称 上年度可比期间 2015 年5 月14日(基金合同生效日)至2015 年6 月30日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 总额的比例 申万宏源 1,289,799.54 100.00% 1,289,799.54 100.00% 注:1 、上述 佣金按 市 场 佣 金 率 计 算 , 以 扣 除 由 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 收 取 的 证 管 费 、 经手费和适用期间内由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。权证交易不计佣金。 2 、 该类佣金 协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服 务等。 6.4.10.2 关 联方 报 酬 6.4.10.2.1 基金 管 理 费 单位:人民币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30日 上年度可比期间 2015 年5 月14日 (基金合同生 效日)至2015年6 月30日 当期发生的基金应支付的管理费 1,549,216.07 911,696.86 其中:支付销售机构的客户维护费 500,210.78 296,994.77 注: 支付基金管理人的管理人报酬按前一日基金资产净值 1% 计提, 逐日累计至每月月底, 按月 支付。其计算公式为:日基金管理人报酬=前一日基金资产净值*1%/ 当年天数 6.4.10.2.2 基金 托 管 费 单位:人民币元 项目 本期 2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30日 上年度可比期间 2015 年5 月14日 (基金合同生 效日)至2015年6 月30日 当期发生的基金应支付的托管费 340,827.58 200,573.27 注:支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值 0.22% 的 年费 率计提,逐日累计至每 月月底,按月支付。其计算公式为:日基金托管费=前一日基金资产净值*0.22%/ 当年天数。 6.4.10.3 与 关联 方 进 行银行 间 同 业市场 的 债 券( 含回 购)交易 本报告期和上年度可比期间内,本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 27 页共 46 页 6.4.10.4 各 关联 方 投 资本基 金 的 情况 6.4.10.4.1 报告 期 内 基金管 理 人 运用固 有 资 金投资 本 基 金的情 况 本报告期内和上年度可比期间内,本基金管理人未发生运用固有资金投资本基金的情况。 6.4.10.4.2 报告 期 末 除基金 管 理 人之外 的 其 他关联 方 投 资本基 金 的 情况 本期末和上年度末,除基金管理人之外的其他关联方,未发生投资本基金的情况。 6.4.10.5 由 关联 方 保 管的银 行 存 款余额 及 当 期产生 的 利 息收入 单位:人民币元 关联方名称 本期 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 上年度可比期间 2015 年 5 月 14 日(基金 合同生效日)至 2015 年 6 月 30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 广发银行 23,580,808.74 108,704.41 45,531,598.18 286,656.18 注:本基金的银行活期存款由基金托管人广发银行保管,按银行同业利率计息。 6.4.10.6 本 基金 在 承 销期内 参 与 关联方 承 销 证券的 情 况 本报告期和上年度可比期间内,本基金在承销期内无参与关联方承销证券的情况。 6.4.11 利 润分 配 情 况 本基金( 包括申万电子份额、申万电子 A 份额、申万电子 B 份额) 不进行收益分配。 6.4.12 期 末(2016 年 6 月 30 日 ) 本基 金 持 有的流 通 受 限证券 6.4.12.1 因 认购 新 发/ 增 发证 券 而 于期末 持 有 的流通 受 限 证券 本基金未持有因认购新发/ 增发证券而于期末流通受限的证券。 6.4.12.2 期 末持 有 的 暂时停 牌 等 流通受 限 股 票 金额单位:人民币元 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停牌 原因 期末估 值单价 复牌 日期 复牌开 盘单价 数量 ( 单位:股) 期末 成本总额 期末 估值总额 备注 002129 中环股份 2016-04-25 重大事项 8.29 - - 401,260.00 5,417,458.78 3,326,445.40 - 002389 南洋科技 2016-02-03 重大事项 12.95 - - 198,097.00 4,153,391.06 2,565,356.15 - 300032 金龙机电 2016-06-28 重大事项 20.10 2016-07-07 19.80 91,191.00 2,354,500.51 1,832,939.10 - 000636 风华高科 2016-03-15 重大事项 8.84 2016-07-13 9.72 184,512.00 1,937,284.11 1,631,086.08 - 注:本基金截至 2016 年 6 月 30 日止 持有以上因重大资产重组可能产生重大影响而被暂时停牌 的股票,该类股票将在所公布事项的重大影响消除后,经交易所批准复牌。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 28 页共 46 页 6.4.12.3 期 末债 券 正 回购交 易 中 作为抵 押 的 债券 截至本报告期末 2016 年 6 月 30 日止 ,本基金无债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额, 无相关抵押债券。 6.4.13 金 融工 具 风 险及管 理 本 基 金 为 指数 型 基 金 。本 基 金 投 资的 金 融 工 具主 要 包 括 股票 投 资 、 债券 投 资 等 。与 这 些 金 融工 具有关的风险,以及本基金管理人管理这些风险所采取的风险管理政策如下所述。 6.4.13.1 风 险管 理 政 策和组 织 架 构 本 基 金 为 指数 型 基 金 ,属 于 中 高 风险 品 种 , 采用 完 全 复 制策 略 , 跟 踪中 证 申 万 电子 行 业 投 资指 数 。 本 基 金管 理 人 从 事风 险 管 理 的主 要 目 标 是争 取 将 以 上风 险 控 制 在限 定 的 范 围之 内 , 使 本基 金 在 风险和收益之间取得最佳的平衡以实现与跟踪指数相同的风险收益目标。 本 基 金 管 理人 已 制 定 针对 以 上 金 融工 具 风 险 的管 理 政 策 和控 制 制 度 ,并 且 形 成 了由 本 基 金 管 理 人 在 公 司 层面 建 立 的 风险 管 理 委 员会 以 及 在 董事 会 层 面 建立 的 风 险 控制 委 员 会 负责 对 与 所 投资 金 融 工 具 相 关 的风 险 类 型 、管 理 政 策 和各 种 投 资 限制 的 定 期 回顾 、 评 估 和修 改 , 本 基金 管 理 人 的风 险 管 理部门负责具体落实和日常跟踪的工作机制。 本 基 金 管 理人 对 于 金 融工 具 的 风 险管 理 方 法 主要 是 通 过 定性 分 析 和 定量 分 析 的 方法 去 估 测 各种 风 险 产 生 的可 能 损 失 。从 定 性 分 析的 角 度 出 发, 判 断 风 险损 失 的 严 重程 度 和 出 现同 类 风 险 损失 的 频 度 。 而 从 定量 分 析 的 角度 出 发 , 根据 本 基 金 的投 资 目 标 ,结 合 基 金 资产 所 运 用 金融 工 具 特 征通 过 特 定 的 风 险 量化 指 标 、 模型 , 日 常 的量 化 报 告 ,确 定 风 险 损失 的 限 度 和相 应 置 信 程度 , 及 时 可靠 地 对 各种风险进行监督、检查和评估,并通过相应决策,将风险控制在可承受的范围内。 本 基 金 面 临的 主 要 风 险包 括 : 信 用风 险 、 流 动性 风 险 和 市场 风 险 。 与本 基 金 相 关的 市 场 风 险主 要是利率风险和其他价格风险。 6.4.13.2 信 用风 险 信 用 风 险 是指 金 融 工 具的 一 方 到 期无 法 履 行 约定 义 务 致 使本 基 金 遭 受损 失 的 风 险。 本 基 金 的信 用风险主要来源于金融工具的发行者或是交易对手不能履行约定义务而产生。 对 于 发 行 者的 信 用 风 险控 制 , 本 基金 管 理 人 主要 通 过 对 投资 品 种 的 信用 等 级 评 估来 选 择 适 当的 投资对象来管理。 于 2016 年 6 月 30 日, 由于本基金未持有信用类债券 (2015 年 12 月 31 日: 同) , 所以本基金管理人认为本基金与债券发行者关的信用风险不重大。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 29 页共 46 页 本 基 金 的 银 行 存 款 存 放 在 本 基 金 的 托 管 行 - 广 发 银 行 , 因 而 本 基 金 管 理 人 认 为 与 该 银 行 相 关 的 信用风险不重大。 本 基 金 在 交易 所 进 行 的交 易 均 与 中国 证 券 登 记结 算 有 限 责任 公 司 完 成债 券 等 投 资品 种 的 交 收和 款 项 清 算 ,因 此 违 约 风险 发 生 的 可能 性 很 小 ,本 基 金 管 理人 认 为 在 交易 所 进 行 的交 易 涉 及 的信 用 风 险不重大。 对 于 银 行 间债 券 等 品 种的 交 易 , 本基 金 管 理 人主 要 通 过 事前 检 查 、 控制 交 易 对 手信 用 及 交 割方 式来管理 风险。 6.4.13.3 流 动性 风 险 流 动 性 风 险是 指 在 履 行与 金 融 负 债有 关 的 义 务时 遇 到 资 金短 缺 的 风 险。 本 基 金 的流 动 性 风 险主 要 来 源 于 开放 式 基 金 每日 兑 付 赎 回资 金 的 流 动性 风 险 , 以及 因 部 分 投资 品 种 交 易不 活 跃 而 出现 的 变 现风险以及因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现投资的风险。 本 基 金 管 理人 对 于 流 动性 风 险 管 理的 目 标 是 监控 基 金 组 合流 动 性 指 标, 确 保 市 场出 现 剧 烈 波动 时,基金仍能应付大量赎回和其他负债,灵活调整组合结构,而且不影响组合估值。 针对兑付赎回资金的流动性风险, 本基金管理人对基金申购赎回状况进行严密 监控和分析预测, 保持基金投资组合中的流动性资产与之相匹配。 此外, 本基金管理人在基金合同约定巨额赎回条款, 设 计 了 非 常情 况 下 赎 回资 金 的 处 理模 式 , 控 制因 开 放 模 式带 来 的 流 动性 风 险 , 有效 保 障 基 金持 有 人 利益。 针对投资交易品种变现的流动性风险, 本基金管理人每日监控和预测本基金的各项流动性指标, 包 括 组 合 持仓 集 中 度 指标 、 基 金 组合 在 短 时 间内 变 现 能 力的 综 合 指 标、 组 合 持 仓中 变 现 能 力较 差 的 品 种 的 比 例控 制 和 受 限制 流 通 股 票的 总 量 控 制, 通 过 指 标来 持 续 地 评估 、 选 择 、跟 踪 和 控 制基 金 投 资 的 流 动 性风 险 。 同 时, 本 基 金 在需 要 时 可 通过 卖 出 回 购金 融 资 产 方式 融 入 短 期资 金 , 以 缓解 流 动 性风险。 本 基 金 所 持大 部 分 交 易性 金 融 资 产在 证 券 交 易所 上 市 , 其余 是 流 动 性较 好 的 可 在银 行 间 同 业市 场 交 易 的 金融 资 产 工 具、 银 行 存 款及 结 算 备 付金 等 , 因 此比 较 容 易 变现 来 满 足 投资 者 对 于 基金 资 产 的赎回。 除附注 6.4.12 披露的流通受限不能自由转让的基金资产外, 本基金未持有其他有重大流动 性 风 险 的 投资 品 种 。 从本 基 金 资 产和 负 债 的 情况 来 看 , 本基 金 管 理 人认 为 本 基 金面 临 的 流 动性 风 险 较小。 本 基 金 所 持有 的 全 部 金融 负 债 的 合约 约 定 到 期日 均 为 一 个月 以 内 且 不计 息 , 可 赎回 基 金 份 额净 值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息,因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 30 页共 46 页 6.4.13.4 市 场风 险 市 场 风 险 是指 基 金 所 持金 融 工 具 的公 允 价 值 或未 来 现 金 流量 因 所 处 市场 各 类 价 格因 素 的 变 动而 发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率 风 险 利 率 风 险 是指 利 率 敏 感性 金 融 工 具的 公 允 价 值及 将 来 现 金流 受 市 场 利率 变 动 而 发生 波 动 的 风险 。 于 2016 年 6 月 30 日,本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息,因此本基金的收入及 经 营 活 动 的现 金 流 量 在很 大 程 度 上独 立 于 市 场利 率 变 化 。本 基 金 持 有的 利 率 敏 感性 资 产 主 要为 银 行 存款、结算备付金及存出保证金。 6.4.13.4.1.1 利 率 风 险敞口 单位:人民币元 本期末 2016 年 6 月30 日 1 个月以内 1 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 资产








银行存款 23,580,808.74 - - - - 23,580,808.74 结算备付金 43,429.40 - - - - 43,429.40 存出保证金 339,513.67 - - - - 339,513.67 交易性金融资产 - - - - 221,679,818.55 221,679,818.55 应收利息 - - - - 4,712.33 4,712.33 应收申购款 - - - - 170,967.97 170,967.97 资产总计 23,963,751.81 - - - 221,855,498.85 245,819,250.66 负债








应付赎回款 - - - - 1,127,725.11 1,127,725.11 应付管理人报酬 - - - - 194,411.71 194,411.71 应付托管费 - - - - 42,770.59 42,770.59 应付交易费用 - - - - 104,305.64 104,305.64 其他负债 - - - - 174,679.76 174,679.76 负债总计 - - - - 1,643,892.81 1,643,892.81 利率敏感度缺口 23,963,751.81 - - - 220,211,606.04 244,175,357.85 上年度末 2015 年12 月31 日 1 个月以内 1 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 资产








银行存款 52,081,272.44 - - - - 52,081,272.44 结算备付金 9,170,549.17 - - - - 9,170,549.17 存出保证金 1,922,907.78 - - - - 1,922,907.78 交易性金融资产 - - - - 744,945,400.09 744,945,400.09 应收证券清算款 - - - - 11,829,390.80 11,829,390.80 应收利息


- - - - 19,390.69 19,390.69 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 31 页共 46 页 应收申购款 - - - - 340,238.04 340,238.04 资产总计 63,174,729.39 - - - 757,134,419.62 820,309,149.01 负债








应付赎回款 - - - - 22,641,737.73 22,641,737.73 应付管理人报酬 - - - - 796,169.88 796,169.88 应付托管费 - - - - 175,157.38 175,157.38 应付交易费用 - - - - 1,946,757.85 1,946,757.85 其他负债 - - - - 348,299.29 348,299.29 负债总计 - - - - 25,908,122.13 25,908,122.13 利率敏感度缺口 63,174,729.39 - - - 731,226,297.49 794,401,026.88 注 : 表 中 所示 为 本 基 金资 产 及 负 债的 公 允 价 值, 并 按 照 合约 规 定 的 利率 重 新 定 价日 或 到 期 日孰 早 者 予以分类。 6.4.13.4.1.2 利 率 风 险的敏 感 性 分析 于 2016 年 6 月 30 日,本 基金未持有交易性债券投资(2015 年 12 月 31 日:同),因此市场 利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。(2015 年 12 月 31 日:同 ) 6.4.13.4.2 外汇 风 险 外 汇 风 险 是指 金 融 工 具的 公 允 价 值或 未 来 现 金流 量 因 外 汇汇 率 变 动 而发 生 波 动 的风 险 。 本 基金 的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他 价 格 风险 基 金 的 其 他价 格 风 险 是指 以 交 易 性金 融 资 产 的公 允 价 值 受市 场 利 率 和外 汇 汇 率 以外 的 市 场 价格 因 素 变 动 发生 波 动 的 风险 , 该 风 险可 能 与 特 定投 资 品 种 相关 , 也 有 可能 与 整 体 投资 品 种 相 关。 本 基 金 的 市 场 价格 风 险 主 要来 源 于 本 基金 投 资 的 股权 和 债 权 工具 的 未 来 价格 可 能 受 到一 般 市 场 波动 或 是 其 他 影 响 个别 股 权 工 具价 值 的 特 定风 险 影 响 。由 于 本 基 金是 一 只 中 高风 险 的 指 数型 基 金 , 投资 于 股 票资产不低于基金资产的 85% ,其 中,投资于标的指数成份股和备选成份股的资产不低于非现金基 金资产的 80% ,所以存在很高的其他价格风险。 本 基 金 股 票投 资 采 取 完全 复 制 策 略, 即 按 照 标的 指 数 的 成分 股 构 成 及其 权 重 构 建基 金 股 票 投资 组 合 。 当 预期 成 分 股 发生 调 整 , 成分 股 发 生 分红 、 配 股 、增 发 等 行 为, 以 及 因 基金 的 申 购 和赎 回 对 本 基 金 跟 踪标 的 指 数 的效 果 可 能 带来 影 响 时 ,本 基 金 管 理人 会 对 投 资组 合 进 行 适当 调 整 , 以便 实 现 对跟踪误差的有效控制。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 32 页共 46 页 本基金管理人日常主要运用跟踪误差、标准差、beta 值、VAR 等指标对基金进行风险度量 , 有效监控基金的投资组合面临的市场价格风险。 6.4.13.4.3.1 其 他 价 格风险 敞 口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2016 年 6 月30 日 上年度末 2015 年 12 月 31 日 公允价值 占基金资产净 值比例(% ) 公允价值 占基金资产 净值比例 (% ) 交易性金融资产-股票投资 221,679,818.55 90.79 744,945,400.09 93.77 交易性金融资产-基金投资 - - - - 交易性金融资产-贵金属投资 - - - - 衍生金融资产-权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 221,679,818.55 90.79 744,945,400.09 93.77 6.4.13.4.3.2 其 他 价 格风险 的 敏 感性分 析 假设 1 .以申万电 子行业投资指数为基准衡量其他价格风险 2 .其他市场 变量保持不变 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币万元) 本期末 2016 年 6 月 30 日 上年度末 2015 年 12 月 31 日 基准上升 5% 增加约 1,133 增加约 4,010 基准下降 5% 减少约 1,133 减少约 4,010 6.4.14 有 助于 理 解 和分析 会 计 报表需 要 说 明的其 他 事 项 1) 公允价值 (a) 不以公允价值计量的金融工具 不 以 公 允 价值 计 量 的 金融 资 产 和 负债 主 要 包 括应 收 款 项 和其 他 金 融 负债 , 其 账 面价 值 与 公 允价 值相差很小。 (b) 以公允价值计量的金融工具 根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值,公允价值层级可分为: 第一层级:相同资产或负债在活跃市场上( 未经调整) 的报价。 第二层级: 直接( 比如取自价格) 或间接( 比如根据价格推算的) 可观察到的、 除第一层级中的市场 报价以外的资产或负债的输入值。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 33 页共 46 页 第三层级: 以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值( 不可观察输入 值) 。 于 2016 年 06 月 30 日, 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 级 的 余 额为 212,323,991.82 元, 属于第 二层级的余额为 9,355,826.73 元, 无 属于第三层级的余额。 本基金本期持 有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层级未发生重大变动。 对 于 持 有 的重 大 事 项 停牌 股 票 , 本基 金 将 相 关股 票 公 允 价值 所 属 层 级于 停 牌 期 间从 第 一 层 级转 入第二层级,并于复牌后从第二层级转回第一层级。 (2) 除公允价值外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 7


投 资组 合报 告 7.1 期 末 基金资 产 组 合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 (% ) 1 权益投资 221,679,818.55 90.18 其中:股票 221,679,818.55 90.18 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 23,624,238.14 9.61 7 其他各项资产 515,193.97 0.21 8 合计 245,819,250.66 100.00 注:本基金未开通沪港通交易机制投资于港股。


7.2 报告期末按 行 业 分类的 股 票 投资组 合 7.2.1 报告 期末 按 行 业分类 的 境 内股票 投 资 组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 216,091,370.27 88.50 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 1,710,678.50 0.70 G 交通运输、仓储和邮政业 - - 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 34 页共 46 页 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 1,626,278.50 0.67 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 1,405,998.00 0.58 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 845,493.28 0.35 合计 221,679,818.55 90.79 7.2.2 报告 期末 按 行 业分类 的 沪 港通投 资 股 票投资 组 合 本基金未开通沪港通交易机制投资于港股。 7.3 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排序 的 所 有股票 投 资 明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值 占基金资产净值比例( %) 1 000725 京东方A 6,443,796.00 14,885,168.76 6.10 2 002241 歌尔股份 248,245.00 7,119,666.60 2.92 3 600703 三安光电 345,414.00 6,897,917.58 2.82 4 002475 立讯精密 328,962.00 6,464,103.30 2.65 5 002456 欧菲光 195,539.00 5,768,400.50 2.36 6 600584 长电科技 280,746.00 5,696,336.34 2.33 7 002008 大族激光 231,122.00 5,278,826.48 2.16 8 300408 三环集团 280,954.00 5,045,933.84 2.07 9 002049 紫光国芯 98,587.00 4,332,898.65 1.77 10 000413 东旭光电 485,842.00 4,173,382.78 1.71 11 300136 信维通信 181,571.00 3,805,728.16 1.56 12 600074 保千里 249,933.00 3,729,000.36 1.53 13 002179 中航光电 81,662.00 3,537,597.84 1.45 14 002273 水晶光电 124,201.00 3,476,385.99 1.42 15 000988 华工科技 169,013.00 3,388,710.65 1.39 16 002129 中环股份 401,260.00 3,326,445.40 1.36 17 300088 长信科技 218,897.00 3,254,998.39 1.33 18 300296 利亚德 102,261.00 3,237,583.26 1.33 19 000050 深天马A 151,782.00 3,167,690.34 1.30 20 300077 国民技术 152,737.00 3,024,192.60 1.24 21 300207 欣旺达 104,752.00 2,688,983.84 1.10 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 35 页共 46 页 22 002389 南洋科技 198,097.00 2,565,356.15 1.05 23 002138 顺络电子 140,509.00 2,547,428.17 1.04 24 600171 上海贝岭 146,009.00 2,536,176.33 1.04 25 300115 长盈精密 121,392.00 2,500,675.20 1.02 26 300014 亿纬锂能 57,814.00 2,496,986.66 1.02 27 000727 华东科技 736,788.00 2,431,400.40 1.00 28 600651 飞乐音响 186,856.00 2,365,596.96 0.97 29 002217 合力泰 154,103.00 2,357,775.90 0.97 30 002618 丹邦科技 69,257.00 2,347,119.73 0.96 31 300078 思创医惠 67,972.00 2,272,983.68 0.93 32 600667 太极实业 226,000.00 2,257,740.00 0.92 33 002055 得润电子 73,134.00 2,239,363.08 0.92 34 002185 华天科技 173,274.00 2,205,778.02 0.90 35 600206 有研新材 159,078.00 2,139,599.10 0.88 36 002161 远 望 谷 140,344.00 2,089,722.16 0.86 37 000733 振华科技 89,038.00 2,003,355.00 0.82 38 002371 七星电子 47,648.00 1,992,639.36 0.82 39 300053 欧比特 109,620.00 1,989,603.00 0.81 40 300269 联建光电 73,100.00 1,899,138.00 0.78 41 002056 横店东磁 111,341.00 1,892,797.00 0.78 42 601231 环旭电子 176,873.00 1,892,541.10 0.78 43 600707 彩虹股份 159,620.00 1,883,516.00 0.77 44 002436 兴森科技 80,529.00 1,835,255.91 0.75 45 300032 金龙机电 91,191.00 1,832,939.10 0.75 46 002384 东山精密 91,760.00 1,822,353.60 0.75 47 600183 生益科技 194,791.00 1,805,712.57 0.74 48 600602 云赛智联 168,018.00 1,774,270.08 0.73 49 002414 高德红外 64,993.00 1,752,861.21 0.72 50 002288 超华科技 176,708.00 1,749,409.20 0.72 51 002638 勤上光电 80,893.00 1,736,772.71 0.71 52 002025 航天电器 69,635.00 1,719,288.15 0.70 53 600363 联创光电 96,121.00 1,711,915.01 0.70 54 300131 英唐智控 144,850.00 1,710,678.50 0.70 55 002402 和而泰 62,952.00 1,702,851.60 0.70 56 600261 阳光照明 236,084.00 1,666,753.04 0.68 57 600563 法拉电子 36,546.00 1,663,573.92 0.68 58 300433 蓝思科技 58,964.00 1,658,067.68 0.68 59 000541 佛山照明 159,111.00 1,637,252.19 0.67 60 000636 风华高科 184,512.00 1,631,086.08 0.67 61 300183 东软载波 61,369.00 1,626,278.50 0.67 62 002635 安洁科技 42,073.00 1,614,761.74 0.66 63 600460 士兰微 202,761.00 1,607,894.73 0.66 64 002106 莱宝高科 133,798.00 1,589,520.24 0.65 65 002005 德豪润达 264,886.00 1,565,476.26 0.64 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 36 页共 46 页 66 002156 通富微电 105,360.00 1,485,576.00 0.61 67 300128 锦富新材 81,279.00 1,468,711.53 0.60 68 002463 沪电股份 272,312.00 1,437,807.36 0.59 69 300322 硕贝德 65,841.00 1,415,581.50 0.58 70 002188 巴士在线 48,600.00 1,405,998.00 0.58 71 000049 德赛电池 33,308.00 1,396,937.52 0.57 72 002547 春兴精工 125,793.00 1,391,270.58 0.57 73 300458 全志科技 12,870.00 1,376,832.60 0.56 74 000536 华映科技 84,459.00 1,358,100.72 0.56 75 002079 苏州固锝 118,349.00 1,321,958.33 0.54 76 300219 鸿利智汇 83,238.00 1,296,848.04 0.53 77 002636 金安国纪 78,829.00 1,292,795.60 0.53 78 300256 星星科技 70,300.00 1,273,836.00 0.52 79 600288 大恒科技 94,639.00 1,224,628.66 0.50 80 002449 国星光电 90,207.00 1,197,046.89 0.49 81 603328 依顿电子 39,712.00 1,173,092.48 0.48 82 300373 扬杰科技 45,661.00 1,100,886.71 0.45 83 002484 江海股份 72,061.00 1,098,930.25 0.45 84 300303 聚飞光电 111,904.00 1,064,207.04 0.44 85 002137 麦达数字 62,400.00 1,058,304.00 0.43 86 603005 晶方科技 24,393.00 923,762.91 0.38 87 300438 鹏辉能源 20,514.00 851,125.86 0.35 88 000532 力合股份 46,558.00 845,493.28 0.35 89 300162 雷曼股份 37,803.00 831,287.97 0.34 90 002351 漫步者 63,682.00 825,318.72 0.34 91 603989 艾华集团 24,253.00 786,282.26 0.32 92 300328 宜安科技 43,642.00 767,226.36 0.31 93 300476 胜宏科技 30,341.00 747,602.24 0.31 94 603936 博敏电子 13,661.00 640,154.46 0.26 7.4 报 告 期内股 票 投 资组合 的 重 大变动 7.4.1 累计 买入 金 额 超出期初基 金资产 净 值 2% 或前 20 名 的 股票 明 细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初 基金 资产净值比例(%) 1 300408 三环集团 3,890,870.52 0.49 2 002371 七星电子 2,835,883.50 0.36 3 002475 立讯精密 2,300,462.72 0.29 4 000727 华东科技 1,901,501.80 0.24 5 002188 巴士在线 1,626,124.00 0.20 6 300256 星星科技 1,583,559.00 0.20 7 300077 国民技术 1,502,807.00 0.19 8 600584 长电科技 1,406,434.00 0.18 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 37 页共 46 页 9 002049 紫光国芯 1,350,373.40 0.17 10 002484 江海股份 1,082,579.24 0.14 11 300162 雷曼股份 966,903.00 0.12 12 002137 麦达数字 936,976.00 0.12 13 601231 环旭电子 901,762.00 0.11 14 000725 京东方A 754,347.00 0.09 15 300296 利亚德 629,218.00 0.08 16 603936 博敏电子 626,489.00 0.08 17 002241 歌尔股份 354,730.00 0.04 18 600703 三安光电 334,241.00 0.04 19 300032 金龙机电 265,245.00 0.03 20 002456 欧菲光 258,193.00 0.03 7.4.2 累计 卖出 金 额 超出期初基 金资产 净 值 2% 或前 20 名 的 股票 明 细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初 基金 资产净值比例(%) 1 000725 京东方A 36,121,457.81 4.55 2 002241 歌尔股份 14,735,257.78 1.85 3 600703 三安光电 14,297,530.36 1.80 4 600584 长电科技 10,679,621.81 1.34 5 002008 大族激光 10,537,930.84 1.33 6 002456 欧菲光 10,180,591.45 1.28 7 002049 紫光国芯 9,411,426.97 1.18 8 002475 立讯精密 7,802,876.91 0.98 9 000413 东旭光电 7,470,699.41 0.94 10 300077 国民技术 6,984,626.59 0.88 11 600074 保千里 6,462,341.46 0.81 12 300136 信维通信 6,370,364.07 0.80 13 002129 中环股份 6,306,388.74 0.79 14 300088 长信科技 6,161,243.27 0.78 15 000988 华工科技 5,919,416.76 0.75 16 002179 中航光电 5,754,924.08 0.72 17 002180 艾派克 5,722,172.44 0.72 18 002273 水晶光电 5,513,431.13 0.69 19 000050 深天马A 5,314,999.50 0.67 20 600651 飞乐音响 5,159,813.97 0.65 7.4.3 买入 股票 的 成 本总额 及 卖 出股票 的 收 入总额 单位:人民币元 买入股票的成本(成交)总额 31,854,335.47 卖出股票的收入(成交)总额 407,355,788.67 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 38 页共 46 页 注:“ 买入金 额” 、“ 卖出金额” 均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关 交易费用。 7.5 期 末 按债券 品 种 分类的 债 券 投资组 合 本基金本报告期末未持有债券。 7.6 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排 序 的 前 五名债 券 投 资明细 本基金本报告期末未持有债券。 7.7 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排 序 的 所 有资产 支 持 证券投 资 明 细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报 告 期末按 公 允 价值占 基 金 资产净 值 比 例大小 排 序 的前五 名 贵 金属投 资 明 细 本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排 序 的 前 五名权 证 投 资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报告 期末 本 基 金投资 的 股 指期货 交 易 情况说 明 7.10.1 报 告期 末 本 基金投 资 的 股指期 货 持 仓和损 益 明 细 本基金本报告期末未持有股指期货。 7.10.2 本 基金 投 资 股指期 货 的 投资政 策 本基金本报告期末未持有股指期货。 7.11 报 告期末 本 基 金投资 的 国 债期货 交 易 情况说 明 7.11.1 本 期国 债 期 货投资 政 策 本基金本报告期末未持有国债期货。 7.11.2 报 告期 末 本 基金投 资 的 国债期 货 持 仓和损 益 明 细 本基金本报告期末未持有国债期货。 7.11.3 本 期国 债 期 货投资 评 价 本基金本报告期末未持有国债期货。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 39 页共 46 页 7.12 投资 组合 报 告 附注 7.12.1 本基金 投 资 的 前十 名 证 券 的发 行 主 体 本期 没 有 出 现被 监 管 部 门立 案 调 查 ,或 在 报 告 编制 日 前 一年内受到公开谴责、处罚的情形。 7.12.2 基金投 资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 7.12.3 期 末其他 各 项 资产构 成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 339,513.67 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 4,712.33 5 应收申购款 170,967.97 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 515,193.97 7.12.4 期 末持有 的 处 于转股 期 的 可转换 债 券 明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期 末前 十 名 股票中 存 在 流通受 限 情 况的说 明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 8


基 金份 额持 有 人 信息 8.1 期 末 基金份 额 持 有人户 数 及 持有人 结 构 份额单位:份 份额级别 持有人 户数( 户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例 申万电子 6,856 22,476.49 1,155,831.00 0.75% 152,942,958.09 99.25% 电子 A 230 175,506.16 34,868,796.00 86.38% 5,497,620.00 13.62% 电子 B 4,067 9,925.35 6,491,197.00 16.08% 33,875,219.00 83.92% 合计 10,902 21,540.23 42,515,824.00 18.10% 192,315,797.09 81.90% 注:“ 持有人 户数” 合计数小于各份额级别持有人户数的总和,是由于一个持有人同时持有多个 级别基金份额。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 40 页共 46 页 8.2 期 末 上市基 金 前 十名持 有 人 电子A 序号 持有人名称 持有份额 (份) 占上市总 份额比例 1 中国太平洋财产保险-传统-普通保险产品-013C-CT001 深 9,812,977.00 24.31% 2 中国太保集团股份有限公司-本级-集团自有资金-012G-ZY001 8,232,706.00 20.39% 3 银华财富资本-工商银行-银华财富资本管理(北京)有限公司 3,713,068.00 9.20% 4 北京千石创富-招商银行-千石资本-华宝证券明汯套利 1 号资 3,248,073.00 8.05% 5 上海申毅投资股份有限公司-申毅多策略量化套利 7 号 2,069,061.00 5.13% 6 中国太平洋人寿保险股份有限公司-分红- 个人分红 1,786,974.00 4.43% 7 中信证券-农行-中信证券保盈量化 1 号集合 资产管理计划 1,777,978.00 4.40% 8 陈杰 1,179,683.00 2.92% 9 中国太平洋人寿保险股份有限公司-传统-普通保险产品 1,152,900.00 2.86% 10 李莉 639,870.00 1.59% 注:以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供。 电子B 序号 持有人名称 持有份额 (份) 占上市总 份额比例 1 招商基金-宁波银行-招商基金稳进 7 号多策 略资产管理计划 2,732,215.00 6.77% 2 平安资产-平安银行-平安资产创赢 35 号资产 管理产品 1,376,154.00 3.41% 3 吴小军 809,000.00 2.00% 4 鲁功亮 800,000.00 1.98% 5 吕小青 648,792.00 1.61% 6 王毅 632,119.00 1.57% 7 上海明汯投资管理有限公司-明汯 CTA 一号基金 629,428.00 1.56% 8 中国太平洋财产保险-传统-普通保险产品-013C-CT001 深 591,192.00 1.46% 9 梁为彬 495,375.00 1.23% 10 周应芳 348,600.00 0.86% 注:以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供。 8.3 期 末 基金管 理 人 的从业 人 员 持有本 基 金 的情况 项目 份额级别 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人 所有从业人 员持有本基金 申万电子 20,737.33 0.01% 电子 A - - 电子 B - - 合计 20,737.33 0.01% 注:分级基金管理人的从业人员持有基金总份额比例的计算中,对下属分级基金,比例的分母 采用各自级别的份额,对合计数,比例的分母采用下属分级基金份额的合计数(即期末基金份额总 额)。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 41 页共 46 页 8.4 期 末 基金管 理 人 的从业 人 员 持有本 开 放 式基金 份 额 总量区 间 的 情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间(万份) 本公司高级管理人员、基 金投资和研究部门负责人 持有本开放式基金 申万电子 0 电子 A 0 电子 B 0 合计 0 本基金基金经理 持有本开 放式基金 申万电子 0 电子 A 0 电子 B 0 合计 0 9 开 放式 基 金份 额 变 动 单位:份 项目 申万电子 电子 A 电子 B 本报告期期初基金份额总额 284,154,516.53 380,205,648.00 380,205,649.00 本报告期基金总申购份额 108,819,915.83 - - 减:本报告期基金总赎回份额 522,869,523.16 - - 本报告期基金拆分变动份额 283,993,879.89 -339,839,232.00 -339,839,233.00 本报告期期末基金份额总额 154,098,789.09 40,366,416.00 40,366,416.00 注:本报告期基金拆分变动份额包含基金份额配对转换及基金份额折算所带来的变动数。 10


重 大 事件 揭 示 10.1 基金 份额 持 有 人大会 决 议 报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。 10.2 基金 管理 人 、 基金托 管 人 的专门 基 金 托管部 门 的 重大人 事 变 动 1 、 本报告期 内, 经本基金管理人股东会决议, 同意外方股东提名的董事由安田敬之先生变更为 川上丰先生。 2 、本报告期 内,经本基金管理人股东会决议,同意免去过振华先生董事职务。 3 、 本报告期 内, 经本基金管理人股东会决议, 同意中方股东提名的监事会主席由徐宜阳先生变 更为徐志斌先生。 4 、 本报告期 内, 经本基金管理人股东会决议, 同意中方股东提名的监事会职工监事由赵鲜女士 变更为葛菲斐女士。 5 、本报告期 内,经本基金管理人董事会决议,同意免去过振华先生公司总经理职务。 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 42 页共 46 页 6 、 本报告期 内, 寻卫国先生不再担任基金托管人资产托管部总经理职务, 蒋柯先生临时主持部 门工作。相关变更事项已按规定向中国基金业协会办理相关手续并向中国证监会报告。。 10.3 涉及 基金 管 理 人、基 金 财 产、基 金 托 管业务 的 诉 讼 报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 10.4 基金 投资 策 略 的改变 报告期内本基金管理人的基金投资策略严格遵循本基金 《招募说明书》 中披露的基本投资策略, 未发生显著的改变。 10.5 报告 期内 改 聘 会计师 事 务 所情况 报 告 期 内 本基 金 聘 用 普华 永 道 中 天会 计 师 事 务所 ( 特 殊 普通 合 伙 ) 负责 基 金 审 计事 务 , 未 发生 改聘会计师事务所事宜。 10.6 管 理人、 托 管 人及其 高 级 管理人 员 受 稽查或 处 罚 等情况 本 报 告 期 内, 上 海 证 监局 对 我 司 进行 了 常 规 全面 现 场 检 查, 就 公 司 内部 控 制 提 出了 相 应 改 进意 见并采取责令改正的行政监管措施 ,要求我司于 2016 年 8 月 22 日之前予以改正,并对相关责任人 采 取 出 具 警示 函 措 施 的决 定 。 对 此我 司 高 度 重视 , 成 立 了整 改 工 作 小组 , 全 面 梳理 内 控 制 度, 针 对 性 的 制 定 和实 施 了 整 改方 案 , 排 除业 务 中 存 在的 风 险 隐 患, 进 一 步 提升 了 公 司 内部 控 制 和 风险 管 理 能力。公司现已完成相关整改工作,并已向上海证监局提交了整改报告。 除上述情况外,本报告期内基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受稽查或处罚。 10.7 基金 租用 证 券 公司交 易 单 元的有 关 情 况 金额单位:人民币元 券商名称 交易 单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票成交总 额的比例 佣金 占当期佣金总 量的比例 申万宏源 2 439,210,124.14 100.00% 402,049.43 100.00% - 注:交易单元选择的标准:1 、经营 行为规范,在近一年内无重大违规行为;2 、公 司财务状况 良好;3 、有 良好的内控制度,在业内有良好的声誉;4 、有 较强的研究能力,能及时、全面、定期 提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告,并能根据基金投资的特殊要求,提供专门 的研究报告;5 、建立了 广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯和服务。 10.8 其他 重大 事 件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 关于 2016 年 1 月 4 日 指数熔断触发后调整旗下部分基金开放 时间的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-04 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 43 页共 46 页 2 关于旗下开放式基金 2015 年年度最 后一个交易日基金资产净 值和基金份额净值的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-04 3 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金可能 发生不定期份额折算的提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-05 4 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 B 类份 额交易价格波动提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-05 5 关于 2016 年 1 月 4 日指数 熔断触发后调整开放时间的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-05 6 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金可能 发生不定期份额折算的提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-05 7 关于申万菱信基金旗下场内基金在指数熔断期间暂停场内申 购赎回业务的提示性公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-06 8 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金可能 发生不定期份额折算的第二次提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-06 9 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 B 类份 额交易价格波动第二次提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-06 10 关于 2016 年 1 月 7 日 指数熔断触发后调整旗下部分基金开放 时间的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-07 11 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金可能 发生不定期份额折算的第三次提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-07 12 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 办理不定期份额折算业务期间暂停申购、 赎回、 转换转入、 转 换转出及定期定额投资业务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-08 13 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 B 类份 额不定期份额折算的风险提示公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-08 14 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 之申万电子 B 份额停复 牌的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-08 15 关 于 调 整 电 子 B(证券编码:150232) 折 算 基 准 日 证 券 简 称 的 公 告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-08 16 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金办理 不定期份额折算业务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-08 17 关于旗下基金参加浙江同花顺基金销售有限公司费率优惠活 动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-09 18 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金不定 期份额折算结果及恢复交易的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-12 19 关于电子 A 和电子 B 不 定期份额折算后前收盘价调整的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-12 20 关于新增珠海盈米财富管理有限公司为旗下开放式基金代销 机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加珠海盈米财富管理 有限公司开展的申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-16 21 关于新增国金证券股份有限公司为旗下开放式基金代销机构 并开通转换业务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-01-21 22 关于新增大泰金石投资管理有限公司为旗下部分开放式基金 代销机构并开通转换业务及参加大泰金石投资管理有限公司 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-03-15 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 44 页共 46 页 开展的费率优惠活动的公告 23 关于新增浙商证券股份有限公司为旗下开放式基金代销机构 并开通定期定额投资、 转换业务及参加浙商证券股份有限公司 开展的申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-03-22 24 关于旗下部分开放式基金继续参加中国工商银行股份有限公 司开展的个人电子银行基金申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-03-30 25 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 办理定期份额折算业务期间暂停申购、 赎回、转换转入、 转换 转出及定期定额投资业务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-10 26 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 办理定期份额折算业务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-10 27 关于网上交易系统支付宝渠道关闭基金支付服务的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-13 28 关于旗下部分开放式基金参加中国民生银行股份有限公司直 销银行费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-13 29 关于申万电子 A 份额定 期份额折算后次日前收盘价调整的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-17 30 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 办理定期份额折算结果及恢复交易的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-17 31 关于申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 之申万电子 A 份额第二 个运作周年约定年基准收益率变更的公 告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-17 32 关于新增华泰证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代销 机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加华泰证券股份有限 公司开展的申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-24 33 关于调整直销柜台基金申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-05-25 34 关于旗下部分开放式基金参加珠海盈米财富管理有限公司开 展的转换费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-06-01 35 关于旗下部分开放式基金在上海陆金所资产管理有限公司开 通定期定额投资业务及参加上海陆金所资产管理有限公司开 展的定期定额申购费率优惠活动的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-06-08 36 关于调整开立基金账户证件类型的公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-06-22 37 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金基金 经理变更公告 《 中 国 证 券 报 》 、 《上海证券报》 2016-06-24 11 影响 投 资者 决 策 的其他 重 要 信息 根据本基金《基金合同》的约定,当本基金之 B 类份额( 申万电子 B 份额)的基金份额参考 净值达到或跌破 0.2500 元时, 申万电子份额、 申万电子 A 份额和申万电子 B 份额将进 行不定期份 额折算。截至 2016 年 1 月 7 日,申 万电子 B 份 额的基金份额参考净值为 0.2471 元 ,达到基金合申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 45 页共 46 页 同 规 定 的 不定 期 份 额 折算 条 件 。 根据 基 金 合 同以 及 深 圳 证券 交 易 所 、中 国 证 券 登记 结 算 有 限责 任 公 司的相关业务规定,本基金以 2016 年 1 月 8 日 为基准日办理了不定期份额折算业务。详见本基金 管理人于 2016 年 1 月 8 日、1 月 11 日、1 月 12 日 发布的公告。 根 据 深 圳 证券 交 易 所 和中 国 证 券 登记 结 算 有 限责 任 公 司 的相 关 业 务 规定 及 本 基 金《 基 金 合 同》 的约定, 本基金以 2016 年 5 月 13 日 为折算基准日对该日登记在册的的申万电子 A 份额、 申万电子 份额 (包括场内份额与场外份额) 办理了定期份额折算业务。 对于定期份额折算的方法及相关 事宜, 详见本基金管理人于 2016 年 5 月 10 日、5 月 16 日、5 月 17 日发布的公告。 12


备 查 文件 目 录 12.1 备查 文件 目 录 基金合同; 招募说明书及其定期更新; 发售公告; 成立公告; 开放日常交易业务公告; 定期报告; 其他临时公告。 12.2 存放 地点 上 述 备 查 文件 中 基 金 合同 、 招 募 说明 书 及 其 定期 更 新 、 基金 发 售 公 告和 基 金 成 立公 告 均 放 置于 本 基 金 管 理人 及 基 金 托管 人 的 住 所; 开 放 日 常交 易 业 务 公告 、 定 期 报告 和 其 他 临时 公 告 放 置于 本 基 金管理人的住所。本基金管理人住所地址为:中国上海市中山南路 100 号 11 层。 12.3 查阅 方式 上 述 文 件 均可 到 本 基 金管 理 人 的 住所 进 行 查 阅, 也 可 在 本基 金 管 理 人的 网 站 进 行查 阅 , 查 询网 址:www.swsmu.com. 申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金 2016 年半年度报告 第 46 页共 46 页 申 万 菱 信基金 管 理 有限公 司 二 〇 一 六年八 月 二 十九日