嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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嘉实 黄金 证券 投资 基金 （LOF ）
2016 年半 年度 报告
2016 年 6 月 30 日
基 金 管 理 人 ： 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2016 年 8 月 27 日
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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§1 重 要 提 示 及 目 录
1.1 重要提示
基 金 管理 人的 董 事会 、董 事 保证 本报 告 所载 资料 不 存在 虚假 记 载、 误导 性 陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本半年 度报 告已经 全 部 独 立
董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 8 月 24 日复 核了本
报告中 的财 务指标 、净 值表现 、利 润分配 情况 、财务 会计 报告、 投资 组合报 告等 内容， 保 证 复 核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基 金 的过 往业 绩 并不 代表 其 未来 表现 。 投资 有风 险 ，投 资者 在 作出 投资 决 策前 应仔 细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016 年1 月1 日起至 2016 年 6 月30 日 止。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要 提 示及 目 录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金 简 介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本 情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 境外投资 顾问和境外资产托管人 .............................................................................................. 6
2.5 信息披露 方式 .............................................................................................................................. 6
2.6 其他相关 资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要 财 务指 标 和 基金净 值 表 现 ........................................................................................................... 6
3.1 主要会计 数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值 表现 .............................................................................................................................. 7
§4 管理 人 报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理 人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 11
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 11
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 12
4.6 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 12
4.7 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 12
4.8 报告期内 管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 12
§5 托管 人 报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 13
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分 配等情况的说明 ........ 13
5.3 托管人对 本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ........................ 13
§6 半年 度 财务 会 计 报告（ 未 经 审计） ................................................................................................. 13
6.1 资产负债 表 ................................................................................................................................ 13
6.2 利润表 ........................................................................................................................................ 14
6.3 所有者权 益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 15
6.4 报表附注 .................................................................................................................................... 17
§7 投资 组 合报 告 ..................................................................................................................................... 33
7.1 期末基金 资产组合情况 ............................................................................................................ 33
7.2 期末在各 个国家（地区）证券市场的权益投资分布 ............................................................ 34
7.3 期末按行 业分类的权益投资组合 ............................................................................................ 34
7.4 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 ................................ 34
7.5 报告期内 权益投资组合的重大变动 ........................................................................................ 34
7.6 期末按债 券信用等级分类的债券投资组合 ............................................................................ 34
7.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 35
7.8 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 35
7.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细 ................ 35
7.10 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名 基金投资明细 .......................... 35
7.11 投资组 合报告附注 .................................................................................................................. 36 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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§8 基金 份 额持 有 人 信息 ......................................................................................................................... 36
8.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 36
8.2 期末上市 基金前十名持有人 .................................................................................................... 37
8.3 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 37
8.4 期末基金 管理人的 从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 37
§9 开放 式 基金 份 额 变动 ......................................................................................................................... 37
§ 10 重 大事件 揭 示 ................................................................................................................................... 38
10.1 基金份 额 持有人大会决议 ...................................................................................................... 38
10.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 38
10.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 38
10.4 基金投 资策略的改变 .............................................................................................................. 38
10.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 38
10.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 38
10.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 38
10.8 其他重 大事件 .......................................................................................................................... 40
§ 11 备 查 文件 目 录 ................................................................................................................................... 41
11.1 备查文 件目录 .......................................................................................................................... 41
11.2 存放地 点 .................................................................................................................................. 42
11.3 查阅方 式 .................................................................................................................................. 42
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§2 基金简介
2.1 基 金 基 本 情况
基金名称 嘉实黄金证券投资基金（LOF ）
基金 简称 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF ）
场内简称 嘉实黄金
基金主代码 160719
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF ）
基金合同生效日 2011 年 8 月4 日
基金管理人 嘉实基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 449,944,630.88 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2012 年 2 月10 日
2.2 基 金 产 品 说明
投资目标 本基金主要投资于境外市场以实物黄金为支持的交易
所交易基金等金融工具，通过严格的投资纪律约束和
数量化的风险管理手段，力争实现对国际市场黄金价
格走势的有效跟踪。
投资策略 本基金主要通过投资于海外市场跟踪黄金价格的交易
所交易基金 （ETF ） 以实 现对黄金价格的有效跟踪， 所
投资的海外市场黄金 ETF 将以有实物 黄金支持的金融
工具为主。具体包括（1 ）ETF 组合管 理策略：本基金
遴选出在全球发达市场上市的有实物黄金支持的优质
黄金 ETF ， 基 本上采取买入持有的投资策略； （2 ） 现金
管理策略； （3 ）衍生品投 资策略。
业绩比较基准 （经汇率调整后的）伦敦金价格
风险收益特征 本基金属于基金中基金。本基金的表现与黄金价格走
势直接相关，预期收益可能长期超过或低于股票、债
券等传统金融资产。
2.3 基 金 管 理 人和 基 金 托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 嘉实基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 胡勇钦 洪渊
联系电话 （010 ）65215588 (010)66105799
电子邮箱 service@jsfund.cn custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-600-8800 95588 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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传真 （010 ）65182266 (010)66105798
注册地址 中国 （上海） 自由贸易试验
区世纪大道 8 号上海国金
中心二期 53 层09-11 单元
北京市西城区复兴门内大街 55
号
办公地址 北京市建国门北大街 8 号
华润大厦 8 层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码 100005 100140
法定代表人 邓红国 易会满
2.4 境 外 投 资 顾问 和 境 外 资产 托 管 人
项目 境外资产托管人
名称
英文 The Bank of New York Mellon Corporation
中文 纽约梅隆银行股份有限公司
注册地址 One Wall Street, New York, NY 10286
办公地址 One Wall Street, New York, NY 10286
邮政编码 -
2.5 信 息 披 露 方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海 证券报》 、 《 证券时报》
登 载 基 金 半 年 度 报 告 正 文 的 管 理 人 互 联 网
网址
http://www.jsfund.cn
基金半年度报告备置地点 北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金 管
理有限公司
2.6 其 他 相 关 资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥 大街 17 号
§3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主 要 会 计 数据 和 财 务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数 据和指标 报告期(2016 年 1 月1 日 - 2016 年 6 月 30 日)
本期已实现收益 -2,679,527.59
本期利润 62,629,319.54 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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加权平均基金份额本期利润 0.1449
本期加权平均净值利润率 21.22%
本期基金份额净值增长率 24.17%
3.1.2 期末数 据和指标 报告期末( 2016 年6 月30 日 )
期末可供分配利润 -121,660,004.10
期末可供分配基金份额利润 -0.2704
期末基金资产净值 335,427,648.18
期末基金份额净值 0.745
3.1.3 累计期 末指标 报告期末( 2016 年6 月30 日 )
基金份额累计净值增长率 -25.50%
注： （1 ） 本 期已实 现收 益指基 金本 期利息 收入 、投资 收益 、其他 收入 （不含 公允 价值变 动收 益 ）
扣除相 关费 用后的 余额 ，本期 利润 为本期 已实 现收益 加上 本期公 允价 值变动 收益； （2 ）所 述 基 金
业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ， 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 ；
（3 ）期末可 供分配利润采用期末 资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基 金 净 值 表现
3.2.1 基 金 份 额 净值 增 长 率 及其 与 同 期 业绩 比 较 基 准收 益 率 的 比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 8.92% 1.30% 0.79% 0.33% 8.13% 0.97%
过去三个月 8.92% 1.00% 2.63% 0.28% 6.29% 0.72%
过去六个月 24.17% 1.02% 19.17% 0.91% 5.00% 0.11%
过去一年 19.97% 0.93% 14.58% 0.96% 5.39% -0.03%
过去三年 9.40% 0.87% 11.38% 0.94% -1.98% -0.07%
自基金合同
生效起至今
-25.50% 0.91% -23.74% 1.11% -1.76% -0.20%
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 份 额 累 计净 值 增 长 率变 动 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收
益 率 变 动 的比 较
图：嘉实黄金（QDII-FOF-LOF ）基金 份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的
历史走势对比图
（2011 年 8 月 4 日至2016 年6 月30 日）
注 1 ：按基 金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6 个月内为 建仓期，建仓期
结束时 本基 金的各 项投 资比例 符合 基金合 同（ 十二（ 二） 投资范 围和 （六） 投资 限制（ 二 ） 投 资
组合限制）的有关约定。
注 2 ：2016 年 1 月 5 日 ，本基金管理人发布《关于嘉实黄金（QDII-FOF-LOF ）基金 经理变更的公
告》 ， 杨宇先生不再担任本基金基金经理职务， 聘请何如女士、 陈正宪 先生担任本基金基金经理职
务。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 管 理 人及 基 金 经 理情 况
4.1.1 基 金 管 理 人及 其 管 理 基金 的 经 验
本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于 1999 年 3 月 25 日，是 经中国证监会批准设
立的第一批基金管理公司之一， 是中外合资基金管理公司。 公司注册地上海， 公 司总部设在北京 ，
在深圳 、成 都、杭 州、 青岛、 南京 、福州 、广 州设有 分公 司。公 司获 得首批 全国 社保基 金 、 企 业
年金投资管理人和 QDII、特定资产管理业务资格。
截止 2016 年6 月30 日， 基金 管理人共管理 2 只 封闭式证券投资基金、93 只开放式证 券投资
基金， 具体 包括嘉 实丰 和价值 封闭 、嘉实 元和 、嘉实 成长 收益混 合、 嘉实增 长混 合、嘉 实 稳 健 混
合、嘉实债券、嘉实服务增值行业混合、 嘉实优质企业混合、嘉实货币、嘉实沪深 300 ETF 联接
（LOF ） 、 嘉 实超短债债券、 嘉实主题混合、 嘉实策略混合、 嘉实海外中国股票混合 （QDII） 、 嘉实
研究精选混合、 嘉实多元债券、 嘉实量化阿尔法混合、 嘉实回报混合、 嘉实基本面 50 指数 （LOF）、
嘉实价值优势混合、 嘉实稳固收益债券、 嘉实 H 股指数 （QDII-LOF ） 、 嘉实主题新动力混合、 嘉 实
多 利分级债券、嘉实领先成长混合、嘉实深证基本面 120ETF 、嘉实深 证基本面 120ETF 联接、 嘉
实黄金 （QDII-FOF-LOF ） 、 嘉实信用债券、 嘉实周期优选混合、 嘉实安心货币、 嘉实中创 400ETF 、
嘉实中创 400 联接、嘉 实沪深 300ETF 、嘉实优 化红利混合、嘉实全球房地产（QDII） 、嘉实理 财
宝 7 天债券 、嘉实增强收益定期债券、嘉实纯债债券、嘉实中证中期企业债指数（LOF ） 、嘉 实中
证 500ETF 、 嘉实增强信用定期债券、 嘉实中证 500ETF 联接、 嘉实中证中期国债 ETF 、 嘉实中证金
边中期国债 ETF 联接、嘉 实丰益纯债 定期债券、嘉实研究阿尔法股票、嘉实如意宝定期债券、嘉
实美国成长股票（QDII） 、嘉实丰益策略定期债券、嘉实丰益信用定期债券、嘉实新兴市场债券、
嘉实绝对收益策略定期混合、嘉实 宝 A/B 、嘉 实活期宝货币、嘉实 1 个月理财债券、嘉实活钱包
货 币、 嘉实泰 和混 合、嘉 实薪 金宝货 币、 嘉实对 冲套 利定期 开放 混合、 嘉实 中证医药卫生 ETF 、
嘉实中证主要消费 ETF 、 嘉实中证金融地产 ETF 、 嘉实 3 个月 理财债券、 嘉实医疗保健股票、 嘉实
新兴产业股票、嘉实新收益混合、嘉实沪深 300 指数研究增 强、嘉实逆向策略股票、嘉实企业变
革股票 、嘉 实新消 费股 票 、嘉 实全 球互联 网股 票、嘉 实先 进制造 股票 、嘉实 事件 驱动股 票 、 嘉 实
机构快线货币、嘉实新机遇混合发起式、嘉实低价策略股票、嘉实中证金融地产 ETF 联接、嘉 实
新起点 混合 、嘉实 腾讯 自 选股 大数 据策略 股票 、嘉实 环保 低碳股 票、 嘉实创 新成 长混合 、 嘉 实 智
能汽车 股票 、嘉实 新财 富混合 、嘉 实新起 航混 合、嘉 实稳 瑞纯债 债券 、嘉实 稳祥 纯债债 券 、 嘉 实
新常态 混合 、嘉实 新优 选混合 、嘉 实新趋 势混 合、嘉 实新 思路混 合、 嘉实稳 泰债 券、嘉 实 稳 丰 纯嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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债债券 、嘉 实沪港 深精 选股票 、嘉 实稳盛 债券 。其中 嘉实 增长混 合、 嘉实稳 健混 合和嘉 实 债 券 3
只开放 式基 金属于 嘉实 理财通 系 列 基金， 同时 ，管理 多个 全国社 保基 金、企 业年 金、特 定 客 户 资
产投资组合。
4.1.2 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 及 基金 经 理 助 理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
何如
本基金、嘉实中证医
药卫生 ETF、嘉实中
证主要消费 ETF 、嘉
实 中 证 金 融 地 产 ETF
及其联接、嘉实沪深
300ETF 及 其 联 接
（LOF ） 、 嘉 实 中 证
500ETF 及其 联接、 嘉
实基本面 50 指数
（LOF ） 、 嘉 实 深 证 基
本面 120ETF 及其联
接、嘉实 H 股指数
（QDII-LOF ）基金经
理
2016 年 1
月 5 日
- 10 年
曾任职于 IA 克莱灵顿投
资 管 理 公 司
(IA-Clarington
Investments Inc ) 、富
兰 克 林 坦 普 顿 投 资 管 理
公司(Franklin
Templeton Investments
Corp.) 。 2007 年 6 月加入
嘉实基金管理有限公司，
先后任职于产品管理部、
指数投资部， 现任指数投
资部副总监、基金经理。
硕士研究生， 具有基金从
业资格，加拿大籍。
陈正宪
本 基 金 、 嘉 实 沪 深
300ETF 及其 联接、 嘉
实中证 500ETF 及其
联接、嘉实中创
400ETF 及其 联接、 嘉
实基本面 50 指数
（LOF ） 、嘉 实 H 股指
数（QDII-LOF ）基金
经理
2016 年 1
月 5 日
- 11 年
曾 任 职 于 中 国 台 湾 台 育
证 券 、 中 国 台 湾 保 诚 投
信。 2008 年6 月加入嘉实
基金管理有限公司， 先后
任职于产品管理部、 指数
投资部， 现任指数投资部
执行总监及基金经理。 硕
士研究生， 具有基金从业
资格，中国台湾籍。
杨宇
本 基 金 、 嘉 实 沪 深
300ETF 、嘉实沪深
300ETF 联接 （LOF）、
嘉实中证 500ETF 及
其联接、嘉实基本面
50 指数 （LOF ） 、 嘉实
深 证 基 本 面 120ETF
及其联接、嘉实 H 股
指数基金经理，公司
指数投资部总监
2014 年 3
月 11 日
2016 年1 月
5 日
17 年
曾 先 后 担 任 平 安 保 险 投
资 管 理 中 心 基 金 交 易 室
主 任 及 天 同 基 金 管 理 有
限公司投资部总经理、 万
家（天同）180 指数基金
经理。 2004 年 7 月加入 嘉
实基金。 南开大学经济学
硕 士 ， 具 有 基 金 从 业 资
格，中国国籍。
注： （1 ） 何如女士、 陈正宪先生任职日期、 杨宇先生离任日期是指公司作出决定后公告之日； （2 ）嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
报告期内， 本基金管理人严格遵循了 《证券法》 、 《证券投资基金法》 及其各项配套法规、 《嘉
实黄金证券投资基金 （LOF）基 金合 同》 和其他相关法律法规的规定， 本着诚实信用、 勤勉尽 责 的
原则管 理和 运用基 金资 产，在 严格 控制风 险的 基础上 ，为 基金份 额持 有人谋 求最 大利益 。 本 基 金
运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管 理 人 对 报告 期 内 公 平交 易 情 况 的专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 的 执 行 情况
报 告 期内 ，基 金 管理 人严 格 执行 证监 会 《证 券投 资 基金 管理 公 司公 平交 易 制度 指导 意见》和
公司内 部公 平交易 制度 ，各投 资组 合按投 资管 理制度 和流 程独立 决策 ，并在 获得 投资信 息 、 投 资
建议和 实施 投资决 策方 面享有 公平 的机会 ；通 过完善 交易 范围内 各类 交易的 公平 交易执 行 细 则 、
严格的流程控制、 持续的技术改进， 确保公平交易原则的实现； 通过 IT 系统和人工 监控等方式进
行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
报 告 期内 ，公 司 旗下 所有 投 资组 合参 与 交易 所公 开 竞价 交易 中 ，同 日反 向 交易 成交 较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的， 合计 1 次， 为旗下组合被动跟踪标的指数需要， 与其他
组合发生反向交易，不存在利益输送行为。
4.4 管 理 人 对 报告 期 内 基 金的 投 资 策 略和 业 绩 表 现的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
2016 年上半 年， 投资者对美联储加息次数的预期 、 全球金融市场的震荡、 英国退欧公投结果、
欧洲日 本等 国家的 宽松 甚至负 利率 政策、 全球 经济增 长放 缓等风 险事 件主导 了国 际黄金 价 格 的 走
势。第 一季 度黄金 价格 不断上 涨并 维持高 位，5 月份黄金 价格由 于加 息预期 的升 温有所 回 落 ， 但
此后重拾涨势，并在英国退欧公投当日上涨近 5% 。
报 告 期内 ，本 基 金在 兼顾 流 动性 、跟 踪 误差 以及 投 资管 理人 管 理水 平的 基 础上 ，筛 选出全球
发达市场上市的有实物黄金支持的黄金 ETF ， 通过投资于有实物黄金支持的黄金 ETF 的方式 达成
跟踪金价的投资目标。
4.4.2 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
截至本报告期末本基金份额净值为0.745 元, 本 报告期内基金份额净值增长率为24.17%, 业嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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绩比较基准收益率为 19.17%。
4.5 管 理 人 对 宏观 经 济 、 证券 市 场 及 行业 走 势 的 简要 展 望
展望 2016 年 下半年， 英国退欧公投对欧盟甚至全球都有深远影响， 美国政治经济环境的不确
定，全 球地 缘政治 风险 及恐怖 主义 的威胁 ，美 联储加 息次 数继续 减少 的可能 性等 因素都 对 黄 金 形
成强有力的支撑，未来黄金价格将有持续上涨的空间。
黄 金 作为 唯一 同 时具 有贵 金 属和 货币 特 征的 投资 品 种， 将发 挥 其对 冲货 币 贬值 的作 用，投资
黄金具有其长期的潜在价值。
4.6 管 理 人 对 报告 期 内 基 金估 值 程 序 等事 项 的 说 明
报 告期 内， 本 基金 管理人 严格 遵守《 企业 会计准 则 》 、 《 证券 投资 基金会 计核 算 业 务指引 》 以
及中国 证监 会相关 规定 和基金 合同 的约定 ，日 常估值 由基 金管理 人与 基金托 管人 一同进 行 ， 基 金
份额净 值由 基金管 理人 完成估 值后 ，经基 金托 管人复 核无 误后由 基金 管理人 对外 公布。 月 末 、 年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本 基 金管 理人 设 立估 值专 业 委员 会， 委 员由 固定 收 益、 交易 、 运营 、风 险 管理 、合 规部等部
门负责 人组 成，负 责研 究、指 导基 金估值 业务 。基金 管理 人估值 委员 和基金 会计 均具有 专 业 胜 任
能力和 相关 工作经 历。 报告期 内， 固定收 益部 门负责 人同 时兼任 基金 经理、 估值 委员， 基 金 经 理
参加估 值专 业委员 会会 议，但 不介 入基金 日常 估值业 务； 参与估 值流 程各方 之间 不存在 任 何 重 大
利益冲 突； 与估值 相关 的机构 包括 上海、 深圳 证券交 易所 ，中国 证券 登记结 算有 限责任 公 司 ， 中
央国债登记结算公司，中证指数有限公司以及中国证券投资基金业协会等。
4.7 管 理 人 对 报告 期 内 基 金利 润 分 配 情况 的 说 明
（1 ）报告期 内本基金未实施利润分配；
（2 ） 根据本报告 3.1.2“ 期末可供分配利润 ”为-121,660,004.10 元、 3.1. 2“ 期末可供 分 配
基金份额利润 ”为-0.2704 元、 3.1.2“ 期末基金份额净值”为 0.745 元， 以及本基金基金合同 （十
六( 三) 基金 收益分配原则） “3 、 基金收益分配后基金份额净值不能低于面值； 即 基金收益分配基
准日的 基金 份额净 值减 去每单 位基 金份额 收益 分配金 额后 不能低 于面 值 ” 的 约定 ，因此 本 基 金 报
告期内未实施利润分配，符合基金合同的约定。
4.8 报 告 期 内 管理 人 对 本 基金 持 有 人 数或 基 金 资 产净 值 预 警 情形 的 说 明
无。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 13 页 共 42 页
§5 托 管 人 报 告
5.1 报 告 期 内 本基 金 托 管 人遵 规 守 信 情况 声 明
本 报 告期 内， 本 基金 托管 人 在对 嘉实 黄 金 证 券投 资 基金 的托 管 过程 中， 严 格遵 守《 证券投资
基金法 》及 其他法 律法 规和基 金合 同的有 关规 定，不 存在 任何损 害基 金份额 持有 人利益 的 行 为 ，
完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报告 期 内 本 基金 投 资 运 作遵 规 守 信 、净 值 计 算 、利 润 分 配 等情 况 的 说 明
本 报 告期 内， 嘉 实黄 金 证 券 投资 基金 的 管理 人 ——嘉实 基金 管 理有 限公 司 在 嘉 实黄 金 证券投
资基金 的投 资运作 、基 金资产 净值 计算、 基金 份额申 购赎 回价格 计算 、基金 费用 开支等 问 题 上 ，
不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 在 各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
本报告期内， 嘉实黄金证券投资基金未进行利润分配。
5.3 托 管 人 对 本半 年 度 报 告中 财 务 信 息等 内 容 的 真实 、 准 确 和完 整 发 表 意见
本 托 管人 依法 对 嘉实 基金 管 理有 限公 司 编制 和披 露 的嘉 实黄 金 证券 投资 基 金 2016 年 半年度
报告中 财务 指标、 净值 表现、 利润 分配情 况、 财务会 计报 告、投 资组 合报告 等内 容进行 了 核 查 ，
以上内容真实、准确和完整。
§6 半 年 度 财 务 会 计 报 告 （ 未 经 审 计 ）
6.1 资产负债表
会计主体： 嘉实黄金证券投资基金（LOF ）
报告截止日：2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 26,898,824.61 18,995,045.43
结算备付金
- -
存出保证金
- -
交易性金融资产 6.4.7.2 317,015,976.57 253,258,631.23
其中：股票投资
- -
基金 投资
317,015,976.57 253,258,631.23
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - - 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 4,329.00 3,230.81
应收股利
- -
应收申购款
7,777,628.13 347,700.39
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
351,696,758.31 272,604,607.86
负 债 和 所有者 权 益 附注号
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
1,877,303.67 -
应付赎回款
13,707,410.14 1,243,025.90
应付管理人报酬
253,349.70 231,675.31
应付托管费
65,870.93 60,235.60
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.7.7 - -
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 365,175.69 434,258.54
负债合计
16,269,110.13 1,969,195.35
所 有 者 权益：
实收基金 6.4.7.9 449,944,630.88 450,864,918.49
未分配利润 6.4.7.10 -114,516,982.70 -180,229,505.98
所有者权益合计
335,427,648.18 270,635,412.51
负债和所有者权益总计
351,696,758.31 272,604,607.86
注：报告截止日 2016 年6 月30 日， 基金份额净值 0.745 元 ，基金份额总额 449,944,630.88 份。
6.2 利润表
会计主体： 嘉实黄金证券投资基金（LOF ）
本报告期：2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 6 月 30 日
上 年 度 可比期 间
2015 年1 月1 日至2015
年 6 月30 日
一、收入
64,811,772.5
2
-37,424,190.54 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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1. 利息收入
71,148.09 164,115.66
其中：存款利息收入 6.4.7.11 71,148.09 164,115.66
债券利息收入
- -
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2. 投资收益
-747,399.31 -37,448,678.75
其中：股票投资收益 6.4.7.12 - -
基金 投资收益 6.4.7.13 -747,399.31 -37,448,678.75
债券投资收益 6.4.7.14 - -
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 - -
3. 公允价值变 动收益 6.4.7.17 65,308,847.13 6,148,859.06
4. 汇兑收益 6.4.7.21 -17,162.62 -7,107,418.63
5. 其他收入 6.4.7.18 196,339.23 818,932.12
减： 二 、费用
2,182,452.98 3,956,571.23
1 ．管理人报 酬
1,466,762.90 2,141,381.89
2 ．托管费
381,358.41 556,759.31
3 ．销售服务 费
- -
4 ．交易费用 6.4.7.19 118,241.54 1,039,965.37
5 ．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6 ． 其 他费 用 6.4.7.20 216,090.13 218,464.66
三 、 利 润总额
62,629,319.5
4
-41,380,761.77
减：所得税费用
- -
四 、 净 利润
62,629,319.54 -41,380,761.77
6.3 所 有 者 权 益（ 基 金 净 值） 变 动 表
会计主体： 嘉实黄金证券投资基金（LOF ）
本报告期：2016 年1 月1 日 至 2016 年 6 月30 日
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月30 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
450,864,918.49 -180,229,505.98 270,635,412.51 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期净利润）
- 62,629,319.54 62,629,319.54
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的基金净值变动数
-920,287.61 3,083,203.74 2,162,916.13
其中：1. 基金 申购款 234,839,904.71 -70,760,722.63 164,079,182.08
2.基金赎回 款 -235,760,192.32 73,843,926.37 -161,916,265.95
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金净值变动
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
449,944,630.88 -114,516,982.70 335,427,648.18
项目
上 年 度 可比期 间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月30 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
200,302,127.92 -72,657,473.53 127,644,654.39
二 、 本 期 经 营 活 动 产生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期净利润）
- -41,380,761.77 -41,380,761.77
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的基金净值变动数
474,753,243.35 -141,858,204.21 332,895,039.14
其中：1. 基金 申购款 1,513,981,070.00 -499,150,623.77 1,014,830,446.23
2.基金赎回 款 -1,039,227,826.65 357,292,419.56 -681,935,407.09
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生的基
金净值变动
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
675,055,371.27 -255,896,439.51 419,158,931.76
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由下列负责人签署：
______ 赵学 军______
______ 王红______
____ 常旭____
基金管理人 负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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6.4 报表附注
6.4.1 基 金 基 本 情况
嘉 实 黄 金 证 券 投 资 基 金(LOF)( 以下简称 “ 本 基 金 ”) 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以 下 简 称
“ 中 国证 监会 ”) 证 监许可[2011]839 号 《关 于核 准 嘉实 黄金 证 券投 资基 金(LOF) 募集 的 批复 》核
准，由 嘉实 基金管 理有 限公司 依照 《中华 人民 共和国 证券 投资基 金法》 、 《合格 境内 机构投 资 者 境
外证券投资管理试行办法》 和 《嘉实黄金证券投资基金(LOF) 基金合同》 负责公开募集。 本基金为
契约型开放式， 存续期限不定， 首次设立募集不包括认购资金利息共募集 567,839,497.57 元， 业
经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2011)第 304 号验资报告予 以验证。经
向中国证监会备案， 《嘉实黄金证券投资基金(LOF) 基金合同 》 于 2011 年8 月4 日正式 生效， 基金
合同生效日的基金份额总额为 568,029,193.04 份基金份额，其中认购资金利息折合 189,695.47
份基金 份额 。本基 金的 基金管 理人 为嘉实 基金 管理有 限公 司，基 金托 管人为 中国 工商银 行 股 份 有
限公司，境外资产托管人为纽约梅隆银行股份有限公司。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《合格境 内机构投资者境外证券投资管理试行办法》
和 《嘉实黄金证券投资基金(LOF) 基 金合同》 的有 关规定， 本基金主要投资于全球证券市 场内依 法
可 投资 的公募 基金( 包括 ETF) 、固定 收益 债券、 货币 市场工 具、 及中国 证监 会允许 本基金 投 资 的
其他金 融工 具。此 外， 本基金 为对 冲汇率 风险 ，可以 投资 于外汇 远期 合约、 外汇 互换协 议 、 利 率
期权等 金融 工具。 本基 金资产 配置 范围是 ：在 拟投资 对象 资产数 量和 资产规 模允 许的条 件 下 ， 投
资 于跟 踪黄金 价格 或黄金 价格 指数的 公募 基金的 比例 不低于 本基 金资产 净值 的 80% ，其中 投 资 于
有 实物 黄金支 持的 交易所 交易 基金的 比例 不低于 上述 黄金基 金投 资资产 的 80% ；现 金或者 到 期 日
在一年以内的政府债券的投资比例合计不低于 本基金资产净值的 5%。 黄金基金指黄金 ETF 、黄 金
股票指数 ETF 以及其他跟 踪黄金价格或者黄金价格指数的非上市黄金公募基金。本基金的业绩比
较基准 为：( 经汇率 调整 后的) 伦 敦金 价格， 其中 伦敦金 价格 使用伦 敦金 每日下 午收 盘价； 人 民 币
汇率以报告期末最后一个估值日中国人民银行或其授权机构公布的人民币汇率中间价为准。
6.4.2 会 计 报 表 的编 制 基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称 “企业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券 投
资基金信息披露 XBRL 模 板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》 、 中国证券投资基金业协会( 以下简 称
“ 中国 基金业 协会 ”) 颁布 的《 证券投 资基 金会计 核算 业务指 引 》 、 《 嘉实 黄金 证 券 投资基 金(LOF)
基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 18 页 共 42 页
6.4.3 遵 循 企 业 会计 准 则 及 其他 有 关 规 定的 声 明
本 财 务报 表符 合 企业 会计 准 则的 要求 ， 真实 、完 整 地反 映了 本 基金 本报 告 期末 的财 务状况以
及本报告期的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本 报 告 期 所采 用 的 会 计政 策 、 会 计估 计 与 最 近一 期 年 度 报告 相 一 致 的说 明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 差 错 更 正 的说 明
本基金本报告期无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2002]128 号《关 于 开放 式证 券 投资 基金 有 关税 收问 题 的 通
知》 、财税[2008]1 号《关 于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2016]36 号《关于 全面推 开
营 业 税改 征增 值 税试 点的 通 知 》 、 财税[2016]46 号 《 关于 进一 步 明确 全面 推 开营 改增 试点金融业
有 关 政策 的通 知 》 、财 税[2016]70 号《 关 于金 融机 构 同业 往来 等 增值 税补 充 政策 的通 知》及其他
相关境内外财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 于2016 年 5 月1 日 前， 以发行基 金方式募集资金不属于营业税征收范围， 不征收 营业 税。
目前基金取得的源自境外的差价收入， 在境内不予征收营业税。 自 2016 年5 月1 日 起， 金融业 由
缴纳营 业税 改为缴 纳增 值税。 对证 券投资 基金 管理人 运用 基金买 卖股 票、债 券的 差价收 入 及 基 金
取得的以下利息收入免征增值税：a) 同业存款 ；b) 买入返 售金融资产( 质押式、 买断式) ；c) 国
债、地方政府债；d) 金 融债券。
(2) 目 前基金 取 得的 源自 境 外的 差价 收 入， 其涉 及 的境 外所 得 税税 收政 策 ，按 照相 关 国家或
地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收企业所得税。
(3) 目前 基金 取 得的 源自 境 外的 其他 收 益， 其涉 及 的境 外所 得 税税 收 政 策 ，按 照相 关 国家或
地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。
6.4.7 重 要 财 务 报表 项 目 的 说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
活期存款 26,898,824.61
定期存款 - 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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其中：存款期限 1-3 个月 -
其他存款 -
合计： 26,898,824.61
6.4.7.2 交 易 性 金 融资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 285,013,404.73 317,015,976.57 32,002,571.84
其他 - - -
合计 285,013,404.73 317,015,976.57 32,002,571.84
6.4.7.3 衍 生 金 融 资产/负债
本期末（2016 年6 月30 日）, 本基金 未持有衍生金融资产/ 负 债。
6.4.7.4 买 入 返 售 金融 资 产
6.4.7.4.1 各 项 买 入 返售 金 融 资 产期 末 余 额
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期 末 买 断 式逆 回 购 交 易中 取 得 的 债券
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 无买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
应收活期存款利息 4,329.00
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 - 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 -
合计 4,329.00
6.4.7.6 其他资产
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 无其他资产（其他应收款、待摊费用等） 。
6.4.7.7 应 付 交 易 费用
本期末（2016 年6 月30 日）本基金无应付交易费用。
6.4.7.8 其他负债
单位 ：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 51,352.99
预提费用 313,822.70
应付指数使用费 -
其他 -
合计 365,175.69
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 450,864,918.49 450,864,918.49
本期申购 234,839,904.71 234,839,904.71
本期赎回 -235,760,192.32 -235,760,192.32
本期末 449,944,630.88 449,944,630.88
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末
-119,100,710.32 -61,128,795.66 -180,229,505.98
本期利润 -2,679,527.59 65,308,847.13 62,629,319.54
本 期 基 金 份 额 交 易 120,233.81 2,962,969.93 3,083,203.74 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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产生的变动数
其中：基金申购款 -63,153,327.97 -7,607,394.66 -70,760,722.63
基金赎回款 63,273,561.78 10,570,364.59 73,843,926.37
本期已分配利润 - - -
本期末 -121,660,004.10 7,143,021.40 -114,516,982.70
6.4.7.11 存 款 利 息 收入
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
活期存款利息收入 69,919.98
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 -
其他 1,228.11
合计 71,148.09
6.4.7.12 股 票 投 资 收益
本期（2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月 30 日） ， 本基金无股票投资收益。
6.4.7.13 基 金 投 资 收益
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
卖出/ 赎回基 金成交总额 56,828,047.87
减：卖出/ 赎 回基金成本总额 57,575,447.18
基金投 资收益 -747,399.31
6.4.7.14 债 券 投 资 收益
本期（2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月 30 日） ， 本基金无债券投资收益。
6.4.7.15 衍 生 工 具 收益
本期（2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月 30 日） ， 本基金无衍生工具收益。
6.4.7.16 股利收益
本期（2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月 30 日）， 本基金无股利收益。
6.4.7.17 公 允 价 值 变动 收 益
单位：人民币元 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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项目名称
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
1. 交易性金 融资产 65,308,847.13
—— 股票投资 -
—— 债券投资 -
—— 资产支持证券投资 -
—— 基金投资 65,308,847.13
—— 贵金属投资 -
—— 其他 -
2. 衍生工具 -
—— 权证投资 -
3. 其他 -
合计 65,308,847.13
6.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
基金赎回费收入 196,339.23
基金转出费收入 -
债券认购手续费返还 -
印花税手续费返还 -
证管费退还 -
其他 -
合计 196,339.23
6.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
交 易所市场交易费用
118,241.54
银行间市场交易费用
-
合计
118,241.54
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
审计费用 34,809.32 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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信息披露费 149,178.12
债券托管账户维护费 -
银行划款手续费 2,267.43
指数使用费 -
上市年费 29,835.26
红利手续费 -
其他 -
合计 216,090.13
6.4.7.21 汇兑收益
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
汇兑收益 -17,162.62
合计 -17,162.62
6.4.8 或 有 事 项 、资 产 负 债 表日 后 事 项 的说 明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无重大或有事项。
6.4.8.2 资 产 负 债 表日 后 事 项
截至财务报表批准日，本基金无重大资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本 报 告 期 存在 控 制 关 系或 其 他 重 大利 害 关 系 的关 联 方 发 生变 化 的 情 况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本 报 告 期 与基 金 发 生 关联 交 易 的 各关 联 方
关联方名称 与本基金的关系
嘉实基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司（“中国工商 银行”） 基金托管人、基金代销机构
纽 约 梅 隆 银 行 股 份 有 限 公 司 （The Bank of New York
Mellon Corporation ）
境外资产托管人
6.4.10 本 报 告 期 及上 年 度 可 比期 间 的 关 联方 交 易
下述关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10.1 通 过 关 联 方交 易 单 元 进行 的 交 易
本期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）及 上年度可比期间（2015 年 1 月 1 日至 2015嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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年 6 月30 日 ） ，本基金未 通过关联方交易单元进行交易。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人 民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6
月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
1,466,762.90 2,141,381.89
其中： 支付销售机构的客
户维护费
302,303.79 276,217.85
注： 支付基金管理人嘉实基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.0%的年费率 计
提， 逐日累计至每月月底， 按月支付。 其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.0%
/ 当年天数 。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6
月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管费
381,358.41 556,759.31
注 ： 支付 基金 托 管人 中国 工 商银 行的 托 管费 按前 一 日基 金资 产 净 值 0.26% 的年 费率计 提，逐日累
计至每月月底， 按月支付。 其计算公式为： 日 托管费＝前一日基金资产净值 X 0.26% / 当年天 数 。
6.4.10.3 与 关 联 方 进行 银 行 间 同业 市 场 的 债券(含回购) 交易
本期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）及 上年度可比期间（2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6
月 30 日） ， 本基金未与关联方进 行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易 。
6.4.10.4 各 关 联 方 投资 本 基 金 的情 况
6.4.10.4.1 报 告 期 内 基金 管 理 人 运用 固 有 资 金投 资 本 基 金的 情 况
本报告期内 （2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日 ） 及上年度可比期间 （2015 年1 月1 日至 2015
年 6 月30 日 ） ，基金管理 人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。
6.4.10.4.2 报 告 期 末 除基 金 管 理 人之 外 的 其 他关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
本期末（2016 年6 月30 日）及上年度末（2015 年 12 月 31 日） ，其他关 联方未持有本基金。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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6.4.10.5 由 关 联 方 保管 的 银 行 存款 余 额 及 当期 产 生 的 利息 收 入
单位：人 民币元
关联方
名称
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 25,666,125.51 69,919.98 56,692,005.07 162,733.72
纽约梅隆银行股
份有限公司 （The
Bank of New York
Mellon
Corporation ）
1,232,699.10 - 14,477,294.34 -
注：本 基金 的银行 存款 分别由 基金 托管人 中国 工商银 行和 境外 资 产托 管人纽 约梅 隆银行 股 份 有 限
公司（The Bank of New York Mellon Corporation ）保管，按 适用利率计息。
6.4.10.6 本 基 金 在 承销 期 内 参 与关 联 方 承 销证 券 的 情 况
本期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）及 上年度可比期间（2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6
月 30 日） ， 本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
6.4.11 利 润 分 配 情况
本期（2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月 30 日） ， 本基金未实施利润分配。
6.4.12 期末（2016 年 6 月 30 日 ） 本 基金 持 有 的 流通 受 限 证 券
6.4.12.1 因认购新发/ 增 发 证 券而 于 期 末 持有 的 流 通 受限 证 券
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 未持有因认购新发/ 增发 证券而流通受限的证券。
6.4.12.2 期 末 持 有 的暂 时 停 牌 等流 通 受 限 股票
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期 末 债 券 正回 购 交 易 中作 为 抵 押 的债 券
6.4.12.3.1 银 行 间 市 场债 券 正 回 购
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 无银行间市场债券正回购余额。
6.4.12.3.2 交 易 所 市 场债 券 正 回 购
本期末（2016 年6 月30 日） ，本基金 无交易所市场债券正回购余额。
6.4.13 金 融 工 具 风险 及 管 理
6.4.13.1 风 险 管 理 政策 和 组 织 架构
本 基 金属 于基 金 中基 金， 主 要投 资于 境 外市 场以 实 物黄 金为 支 持的 交易 所 交易 基金 等金融工嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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具。 本基金的表现与黄金价格走势直接相关， 历史上黄金价格波幅较大， 波动周期较长， 预期收
益可能长期超过或低于股票、 债券等传统金融资产。 此外， 本基金主要投资海外， 存在汇率风险。
基金投 资的 金融工 具主 要包括 股票 投资、 债券 投资及 基金 投资等 。本 基金在 日常 经营活 动 中 面 临
的与这 些金 融工具 相关 的风险 主要 包括信 用风 险、流 动性 风险及 市场 风险。 本基 金的基 金 管 理 人
从 事 风 险 管 理 的 主 要 目 标 是 主 要 投 资 于 境 外 市 场 以 实 物 黄 金 为 支 持 的 交 易 所 交 易 基 金 等 金 融 工
具，通 过 严 格的投 资纪 律约束 和数 量化的 风险 管理手 段， 力争实 现 对 国际市 场黄 金价格 走 势 的 有
效跟踪。
本 基 金的 基金 管 理人 董事 会 重视 建立 完 善的 公司 治 理结 构与 内 部控 制体 系 ，公 司董 事会对公
司建立 内部 控制系 统和 维持其 有效 性承担 最终 责任。 董事 会下设 风险 控制与 内审 委员会 ， 负 责 检
查公司 内部 管理制 度的 合法合 规性 及内控 制度 的执行 情况 ，充分 发挥 独立董 事监 督职能 ， 保 护 投
资者利益和公司合法权益。
为 了 有效 控制 基 金运 作和 管 理中 存在 的 风险 ，本 基 金的 基金 管 理人 设立 风 险控 制委 员会，由
公司总 经理 、督察 长以 及部门 总监 组成， 负责 全面评 估公 司经营 管理 过程中 的各 项风险 ， 并 提 出
防范化解措施。
本 基 金的 基金 管 理人 设立 督 察长 制度 ， 积极 对公 司 各项 制度 、 业务 的合 法 合规 性及 内部控制
制度的 执行 情况进 行监 察、稽 核， 定期和 不定 期向董 事会 报告公 司内 部控制 执行 情况。 监 察 稽 核
部具体 负责 公司各 项制 度、业 务的 合法合 规性 及公司 内部 控制制 度的 执行情 况的 监察稽 核 工 作 。
公司管 理层 重视和 支持 监察稽 核工 作，并 保证 监察稽 核部 的独立 性和 权威性 ，配 备了充 足 合 格 的
监察稽 核人 员，明 确监 察稽核 部门 及其各 岗位 的职责 和工 作流程 、组 织纪律 。业 务部门 负 责 人 为
所在部 门的 风险控 制第 一责任 人， 对本部 门业 务范围 内的 风险负 有管 控及时 报告 的义务 。 员 工 在
其岗位职责范围内承担相应风险管理责 任。
本 基 金的 基金 管 理人 建立 了 以风 险控 制 委员 会为 核 心的 、由 督 察长 、风 险 控制 委员 会、监察
稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。
本 基 金的 基金 管 理人 对于 金 融工 具的 风 险管 理方 法 主要 是通 过 定性 分析 和 定量 分析 的方法去
估测各 种风 险产生 的可 能损失 。从 定性分 析的 角度出 发， 判断风 险损 失的严 重程 度和出 现 同 类 风
险损失 的频 度。而 从定 量分析 的角 度出发 ，根 据本基 金的 投资目 标， 结合基 金资 产所运 用 金 融 工
具特征通过特定的风险量化指标、 模型， 日常的量化报告， 确定风险 损失的限度和相应置信程度 ，
及时可靠地对各种风险进行监督、 检查 和评估， 并通过相应决策， 将 风险控制在可承受的范围内 。
6.4.13.2 信用风险
信 用 风险 是指 基 金在 交易 过 程中 因交 易 对手 未履 行 合约 责任 ， 或者 基金 所 投资 证券 之发行人嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
基 金 的银 行存 款 存放 在境 内 和境 外托 管 人， 与该 银 行存 款相 关 的信 用风 险 不重 大。 基金在交
易所进 行的 交易均 与境 外当地 授权 的证券 结算 机构完 成证 券交收 和款 项清算 或通 过有资 格 的 经 纪
商进行 证券 交收和 款项 清算， 违约 风险可 能性 很小； 在场 外交易 市场 进行交 易前 均对交 易 对 手 进
行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用 风险。
本 基 金的 基金 管 理人 建立 了 信用 风险 管 理流 程， 通 过对 投资 品 种信 用等 级 评估 来控 制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于本报告期末，本基金未持有债券投资( 上年度 末：无) 。
6.4.13.3 流动性风险
流 动 性风 险是 指 基金 在履 行 与金 融负 债 有关 的义 务 时遇 到资 金 短缺 的风 险 。本 基金 的流动性
风险一 方面 来自于 基金 份额持 有人 可于开 放日 要求赎 回其 持有的 基金 份额， 另一 方面来 自 于 投 资
品种所 处的 交易市 场不 活跃而 带来 的变现 困难 或因投 资集 中而无 法在 市场出 现剧 烈波动 的 情 况 下
以合理的价格变现。
针 对 兑付 赎回 资 金的 流动 性 风险 ，本 基 金的 基 金 管 理人 于开 放 日对 本基 金 的申 购赎 回情况进
行严密 监控 并预测 流动 性需求 ，保 持基金 投资 组合中 的可 用现金 头寸 与之相 匹配 。本基 金 的 基 金
管理人 在基 金合同 中设 计了巨 额赎 回条款 ，约 定在非 常情 况下赎 回申 请的处 理方 式，控 制 因 开 放
申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针 对 投资 品种 变 现的 流动 性 风险 ，本 基 金的 基金 管 理人 通过 独 立的 风险 管 理部 门设 定流动性
比例要 求， 对流动 性指 标进行 持续 的监测 和分 析，包 括组 合持仓 集中 度指标 、组 合在短 时 间 内 变
现能力 的综 合指标 、组 合中变 现能 力较差 的投 资品种 比例 以及流 通受 限制的 投资 品种比 例 等 。 本
基金持 有同 一机构( 政府 、国际 金融 组织除 外) 发 行的证 券市 值不得 超过 基金净 值的 10% ；本 基 金
管 理人 管理的 全部 基金不 得持 有同一 机 构 10% 以 上具 有投票 权的 证券发 行总 量。本 基金所 持 部 分
证券在证券交易所上市， 其余亦可在银行间同业市场或柜台市场交易， 因此除附注 6.4.12 中列示
的部分 基金 资产流 通暂 时受限 制不 能自由 转让 的情况 外， 其余均 能以 合理价 格适 时变现 。 此 外 ，
本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
于本报告期末， 除附注 6.4.12.3 中列 示的卖出回购金融资产款余额将在 1 个月内到期 且计息
( 该利息 金额 不 重大) 外， 本基金 所承 担的其 他金 融负债 的合 约约定 到期 日均为 一个 月以内 且 不 计
息，可 赎回 基金份 额净 值( 所有 者权 益) 无固 定到 期日且 不计 息，因 此账 面余额 即为 未折现 的 合 约
到期现金流量。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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6.4.13.4 市场风险
市 场 风险 是指 基 金所 持金 融 工具 的公 允 价值 或未 来 现金 流量 因 所处 市场 各 类价 格因 素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利 率 风险 是指 金 融工 具的 公 允价 值或 现 金流 量受 市 场利 率变 动 而发 生波 动 的风 险。 利率敏感
性金融 工具 均面临 由于 市场利 率上 升而导 致公 允价值 下降 的风险 ，其 中浮动 利率 类金融 工 具 还 面
临每个付息期间结 束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本 基 金的 基金 管 理人 定期 对 本基 金面 临 的利 率敏 感 性缺 口进 行 监控 ，并 通 过调 整投 资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本 基 金持 有及 承 担的 大部 分 金融 资产 和 金融 负债 不 计息 ，因 此 本基 金的 收 入及 经营 活动的现
金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产如下表所示：
6.4.13.4.1.1 利 率 风 险 敞口
单位：人民币元
本期末
2016 年 6 月30 日
6 个月以内 不计息 合计
资产
银行存款 26,898,824.61 - 26,898,824.61
结算备付金 - - -
存出保证金 - - -
交易性金融资产 - 317,015,976.57 317,015,976.57
衍生金融资产 - - -
买入返售金融资产 - - -
应收证券清算款 - - -
应收利息 - 4,329.00 4,329.00
应收股利 - - -
应收申购款 835,781.82 6,941,846.31 7,777,628.13
递延所得税资产 - - -
其他资产 - - -
资产总计 27,734,606.43 323,962,151.88 351,696,758.31
负债
短期借款 - - -
交易性金融负债 - - -
衍生金融负债 - - -
卖出回购金融资产款 - - -
应付证券清算款 - 1,877,303.67 1,877,303.67 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
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应付赎回款 - 13,707,410.14 13,707,410.14
应付管理人报酬 - 253,349.70 253,349.70
应付托管费 - 65,870.93 65,870.93
应付销售服务费 - - -
应付交易费用 - - -
应交税费 - - -
应付利息 - - -
应付利润 - - -
递延所得税负债 - - -
其他负债 - 365,175.69 365,175.69
负债总计 - 16,269,110.13 16,269,110.13
利率敏感度缺口 27,734,606.43 307,693,041.75 335,427,648.18
上年度末
2015 年 12 月 31 日
6 个月以内 不计息 合计
资产
银行存款 18,995,045.43 - 18,995,045.43
结算备付金 - - -
存出保证金 - - -
交易性金融资产 - 253,258,631.23 253,258,631.23
衍生金融资产 - - -
买入返售金融资产 - - -
应收证券清算款 - - -
应收利息 - 3,230.81 3,230.81
应收股利 - - -
应收申购款 61,293.00 286,407.39 347,700.39
递延所得税资产 - - -
其他资产 - - -
资产总计 19,056,338.43 253,548,269.43 272,604,607.86
负债
短期借款 - - -
交易性金融负债 - - -
衍生金融负债 - - -
卖出回购金融资产款 - - -
应付证券清算款 - - -
应付赎回款 - 1,243,025.90 1,243,025.90
应付管理人报酬 - 231,675.31 231,675.31
应付托管费 - 60,235.60 60,235.60
应付销售服务费 - - -
应付交易费用 - - -
应交税费 - - -
应付利息 - - -
应付利润 - - -
递延所得税负债 - - -
其他负债 - 434,258.54 434,258.54 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 30 页 共 42 页
负债总计 - 1,969,195.35 1,969,195.35
利率敏感度缺口 19,056,338.43 251,579,074.08 270,635,412.51
注：表 中所 示为本 基金 资产及 负债 的账面 价值 ，并按 照合 约规定 的利 率重新 定价 日或到 期 日 孰 早
者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利 率 风 险 的敏 感 性 分 析
于 2016 年6 月 30 日， 本基金未持有交易性债券投资(2015 年 12 月 31 日： 无) ， 因此市场利
率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2015 年 12 月 31 日：同) 。
6.4.13.4.2 外汇风险
外 汇 风险 是指 金 融工 具的 公 允价 值或 未 来现 金流 量 因外 汇汇 率 变动 而发 生 波动 的风 险。本基
金持有 以非 记账本 位币 人民币 计价 的资产 和负 债，因 此存 在相应 的外 汇风险 。本 基金的 基 金 管 理
人每日对本基金的外汇头寸进行监控。
6.4.13.4.2.1 外 汇 风 险 敞口
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价的资产
银行存款 3,226,835.42 - - 3,226,835.42
交易性金融资产 317,015,976.57 - - 317,015,976.57
衍生金融资产 - - - -
应收证券清算款 - - - -
应收利息 16.64 - - 16.64
应收股利 - - - -
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 320,242,828.63 - - 320,242,828.63
以外币计价的负债
应付证券清算款 1,877,303.67 - - 1,877,303.67
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 1,877,303.67 - - 1,877,303.67
资产负债表外汇风险敞口净额 318,365,524.96 - - 318,365,524.96
项目
上年度末
2015 年 12 月 31 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价的资产
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 31 页 共 42 页
银行存款 3,329,221.06 - - 3,329,221.06
交易性金融资产 253,258,631.23 - - 253,258,631.23
衍生金融资产 - - - -
应收证券清算款 - - - -
应收利息 13.44 - - 13.44
应收股利 - - - -
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 256,587,865.73 - - 256,587,865.73
以外币计价的负债
应付证券清算款 - - - -
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 - - - -
资产负债表外汇风险敞口净额 256,587,865.73 - - 256,587,865.73
6.4.13.4.2.2 外 汇 风 险 的敏 感 性 分 析
假
设
除汇率以外的其他市场变量保持不变
分
析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末（2016 年6 月30 日） 上年度末（2015 年12 月31 日）
所有外币相对人民币
升值5%
15,918,276.25 12,829,393.29
所有外币相对人民币
贬值5%
-15,918,276.25 -12,829,393.29
6.4.13.4.3 其 他 价 格 风险
其 他 价格 风险 是 指基 金所 持 金融 工具 的 公允 价值 或 未来 现金 流 量因 除市 场 利率 和外 汇汇率以
外的市 场价 格因素 变动 而发生 波动 的风险 。基 金主要 投资 于证券 交易 所上市 或银 行间同 业 市 场 交
易的股 票、 债券及 基金 ，所面 临的 其他价 格风 险来源 于单 个证券 发行 主体自 身经 营情况 或 特 殊 事
项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本 基 金 主 要 通 过 投 资 于 海 外 市 场 跟 踪 黄 金 价 格 的 交 易 所 交 易 基 金(ETF) 以 实 现 对 黄 金 价 格 的
有效跟踪，所投资的海外市场黄金 ETF 将以有实 物黄金支持的金融工具为主。本基金不直接买卖
或持有实物黄金。
本 基 金严 格按 照 基金 合同 中 对投 资组 合 比例 的要 求 进行 资产 配 置， 通过 投 资组 合的 分散化降
低其他 价格 风险。 此外 ，本基 金的 基金管 理人 每日对 本基 金所持 有的 证券价 格实 施监控 ， 定 期 运嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 32 页 共 42 页
用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风 险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其 他 价 格 风险 敞 口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价值
占基金资
产净值比
例（% ）
交易性金融资产- 股票投 资 - - - -
交易性金融资产 －基金投资 317,015,976.57 94.51 253,258,631.23 93.58
交易性金融资产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 317,015,976.57 94.51 253,258,631.23 93.58
6.4.13.4.3.2 其 他 价 格 风险 的 敏 感 性分 析
假设
除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末（ 2016 年 6 月
30 日 ）
上年度末 （ 2015 年12 月
31 日 ）
业绩比较基准上升 5% 12,209,566.39 10,095,670.55
业绩比较基准下降 5% -12,209,566.39 -10,095,670.55
6.4.13.4.4 采 用 风 险 价值 法 管 理 风 险
本基金未采用风险价值法或类似方法进行分析、管理市场风险。
6.4.14 有 助 于 理 解和 分 析 会 计报 表 需 要 说明 的 其 他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公允价值计量的方法
公 允 价值 计量 结 果所 属的 层 次， 由对 公 允价 值计 量 整体 而言 具 有重 要意 义 的输 入值 所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 33 页 共 42 页
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的 以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次 金融工具公允价值
于 本 报告 期末 ， 本基 金持 有 的以 公允 价 值计 量且 其 变动 计入 当 期损 益的 金 融资 产中 属于第一
层 次 的 余 额 为 317,015,976.57 元 ， 无 属 于 第 二 、 第 三 层 次 的 余 额 （ 上 年 度 末 ： 第 一 层 次
253,258,631.23 元，无属 于第二、第三层次的余额） 。
(ii) 公允价 值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃( 包 括涨跌停时的交易
不活跃) 、 或属于非公开发行等情况， 基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交易不活跃期间
及限售 期间 将相关 股票 和债券 的公 允价值 列入 第一层 次； 并根据 估值 调整中 采用 的不可 观 察 输 入
值对 于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三 层次公允价 值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续 的以公允价值计量的金融工具
于 本 报 告 期 末 ， 本 基 金 未 持 有 非 持 续 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 资 产 或 金 融 负 债( 上 年 度 末 ：
无) 。
(d) 不以公 允价值计量的金融工具
不 以 公允 价值 计 量的 金融 资 产和 负债 主 要包 括应 收 款项 和其 他 金融 负债 ， 其账 面价 值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允 价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投 资 组 合 报 告
7.1 期 末 基 金 资产 组 合 情 况
金额单位: 人 民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 - -
其中：普通股 - -
存托凭证 - -
优先股 - -
房地产信托凭证 - - 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 34 页 共 42 页
2 基金投资 317,015,976.57 90.14
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产 支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
其中：远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 - -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资
产
- -
6 货币市场工具 - -
7 银行存款和结算备付金合计 26,898,824.61 7.65
8 其他各项资产 7,781,957.13 2.21
合计 351,696,758.31 100.00
7.2 期 末 在 各 个国 家 （ 地 区） 证 券 市 场的 权 益 投 资分 布
报告期末， 本基金未持有权益投资。
7.3 期 末 按 行 业分 类 的 权 益投 资 组 合
报告期末， 本基金未持有权益投资。
7.4 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 权 益投 资 明 细
报告期末， 本基金未持有权益投资。
7.5 报 告 期 内 权益 投 资 组 合的 重 大 变 动
7.5.1 累 计 买 入 金额 超 出 期 初基 金 资 产 净值 2%或前20 名 的 权 益投 资 明 细
报告期内（2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日） ，本基金未进行权益投资交易。
7.5.2 累 计 卖 出 金额 超 出 期 初基 金 资 产 净值 2%或前20 名 的 权 益投 资 明 细
报告期内（2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日） ，本基金未进行权益投资交易。
7.5.3 权 益 投 资 的买 入 成 本 总额 及 卖 出 收入 总 额
报告期内（2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日） ，本基金未进行权益投资交易。
7.6 期 末 按 债 券信 用 等 级 分类 的 债 券 投资 组 合
报告期末，本基金未持有债券。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 35 页 共 42 页
7.7 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排序 的 前 五 名 债券 投 资 明 细
报告期末，本基金未持有债券。
7.8 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排序 的 所 有 资 产支 持 证 券 投资 明 细
报告期末，本基金未持有资产支持证券。
7.9 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排序 的 前 五 名 金融 衍 生 品 投资 明 细
报告期末，本基金未持有金融衍生品。
7.10 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排序 的 前 十 名 基金 投 资 明 细
金额单位：人民币元
序号 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 SPDR GOLD
TRUST
ETF 基金 交易型开
放式
World Gold
Trust
Services LLC
58,371,154.45 17.40
2 ISHARES GOLD
TRUST
ETF 基金 交易型开
放式
BlackRock
Fund Advisors
50,120,407.72 14.94
3 JB PHYSICAL
GOLD FND
ETF 基金 交易型开
放式
Swiss & Global
Asset
Management AG
49,778,661.26 14.84
4 UBS ETF GOLD ETF 基金 交易型开
放式
UBS Fund
Management
(Switzerland)
AG
49,580,722.20 14.78
5 ZKB GOLD ETF
AA USD ANTEILE
KLASSE-AA
(USD)
ETF 基金 交易型开
放式
Zuercher
Kantonalbank
49,253,021.29 14.68
6 ETFS GOLD
TRUST
ETF 基金 交易型开
放式
ETF
securities
USA LLC
33,515,379.54 9.99
7 CSETF II ON
GOLD
ETF 基金 交易型开
放式
Credit Suisse
Asset
Management
Funds
26,396,630.11 7.87
注：报告期末，本基金仅持有上述 7 只基金。 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 36 页 共 42 页
7.11 投 资 组 合 报告 附 注
7.11.1
报 告 期内 本基 金 投资 的前 十 名证 券的 发 行主 体未 被 监管 部门 立 案调 查， 在 本报 告编 制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
7.11.2
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
7.11.3 期 末 其 他 各项 资 产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 4,329.00
5 应收申购款 7,777,628.13
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
合计 7,781,957.13
7.11.4 期 末 持 有 的处 于 转 股 期的 可 转 换 债券 明 细
报告期末，本基金未持有处于转股期的可转换债券。
7.11.5 期 末 前 十 名股 票 中 存 在流 通 受 限 情况 的 说 明
报告期末，本基金未持有股票及存托凭证。
§8 基 金 份 额 持 有 人 信 息
8.1 期 末 基 金 份额 持 有 人 户数 及 持 有 人结 构
份额单位：份
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
23,930 18,802.53 35,044,427.46 7.79% 414,900,203.42 92.21%
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 37 页 共 42 页
8.2 期 末 上 市 基金 前 十 名 持有 人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1 上海铂绅投资中心（有限合伙）
－铂绅一号证券投资基金 （私募）
11,000,000.00 8.86%
2 四川信托有限公司－四川信托－
FOF 套利宝1 号证券投资集合资
产管理计划
4,166,600.00 3.36%
3 东证资管－工行－东方红－量化
1 号集合资产 管理计划
3,550,400.00 2.86%
4 邱文光 3,488,384.00 2.81%
5 王启林 3,200,000.00 2.58%
6 许丰 2,681,000.00 2.16%
7 赵建平 2,383,000.00 1.92%
8 上海市外商投资服务中心有限公
司
2,278,400.00 1.84%
9 黄河青 2,163,100.00 1.74%
10 李秀雷 2,073,900.00 1.67%
注： 上述基金持有人份额均为场内基金份额。
8.3 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本基 金 的 情 况
项目 持有份额总数（ 份） 占基金总份额比例
基金管理人 所有从业人员
持有本基金
2,334,009.59 0.52%
8.4 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本开 放 式 基 金份 额 总 量 区间 的 情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理 持有本开放式基金
0
§9 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
基金合同生效日（2011 年 8 月4 日 ）基金份额总额 568,029,193.04
本报告期期初基金份额总额 450,864,918.49
本报告期基金总申购份 额 234,839,904.71
减: 本报告期 基金总赎回份额 235,760,192.32 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 38 页 共 42 页
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 449,944,630.88
§10 重 大 事 件 揭 示
10.1 基 金 份 额 持有 人 大 会 决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基 金 管 理 人、 基 金 托 管人 的 专 门 基金 托 管 部 门的 重 大 人 事变 动
（1 ）基金管 理人的重大人事变动情况
2016 年 1 月5 日， 本基金 管理人发布 《关于嘉实黄金 （QDII-FOF-LOF ） 基金经 理变更的公告》 ，
杨宇先生不再担任本基金基金经理，聘请何如女士、陈正宪 先生担任本基金基金经理职务。
2016 年 1 月20 日本基金 管理人发布公告，戴京焦女士因工作变动不再担任公司副总经理。
（2 ）基金托 管人的专门基金托管部门的重大人事变动情况
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉 及 基 金 管理 人 、 基 金财 产 、 基 金托 管 业 务 的诉 讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基 金 投 资 策略 的 改 变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 为 基 金 进 行审 计 的 会 计师 事 务 所 情况
报告期内本基金未改聘为其审计的会计师事务所， 会计师事务所为普华永道中天会计师 事务
所（特殊普通合伙） 。
10.6 管 理 人 、 托管 人 及 其 高级 管 理 人 员受 稽 查 或 处罚 等 情 况
报告期内，本基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
10.7 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 的 有 关情 况
10.7.1 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 股票 投 资 及 佣金 支 付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
股票交易 应支付该券商的佣金
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 39 页 共 42 页
交易单元
数量 成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
瑞银证券亚洲有
限公司 UBS
Securities
Asia Limited
- - - 117,349.17 100.00% -
德意志证券亚洲
有限公司
Deutsche
Securities
Asia Limited
- - - - - -
灃盈资本亚洲有
限公司 Knight
Capital Asia
Limited
- - - - - -
高盛（亚洲）有
限责任公司
Goldman Sachs
(Asia) L.L.C
- - - - - -
花旗环球金融亚
洲有限公司
Citigroup
Global Markets
Asia Limited
- - - - - -
美林（亚太）有
限公司 Merrill
Lynch (Asia
Pacific)
Limited
- - - - - -
摩根大通证券
（亚太）有限公
司 J.P.Morgan
Securities
(Asia Pacific)
Limited
- - - - - -
瑞士信贷 （香港）
有限公司
Credit Suisse
(Hong Kong)
Limited
- - - - - -
野村国际 （香港）
有限公司
Nomura
International
- - - - - - 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 40 页 共 42 页
(Hong Kong)
Limited
注：基 金管 理人根 据研 究服务 、交 易服务 、销 售服务 、投 资策略 服务 、市场 及后 台服务 等 评 价 指
标选择 交易 券商， 并与 被选择 的交 易券商 签订 协议， 通知 基金托 管人 。严格 遵守 监管规 定 和 与 经
纪商签订的协议，按照市场惯例确定佣金费率。
10.7.2 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 其他 证 券 投 资的 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
基金交易
成交金额
占当期基金
成交总额的比例
瑞银证券亚洲有限公司 UBS Securities
Asia Limited
112,851,993.35 100.00%
10.8 其 他 重 大 事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于嘉实黄金 （QDII-FOF-LOF）基
金经理变更的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 1 月5 日
2
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 1
月 18 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 1 月14 日
3
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金 （QDII-FOF-LOF ） 暂 停大额申
购及定投业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 1 月20 日
4
关于增加陆金所资管及江南农商
行为 嘉实旗下基金代销机构及参
加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 1 月25 日
5
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 2
月 15 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 2 月2 日
6
关于增加宜信普泽为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务及参
加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 2 月23 日
7
关于嘉实基金管理有限公司旗下
基金参与和讯信息科技有限公司
费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 3 月18 日
8
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 3
月 25 日、3 月 28 日暂停 申购赎回
业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 3 月23 日 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 41 页 共 42 页
9
嘉实基金管理有限公司关于旗下
基金参与中国银河证券股份有限
公司申购费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 4 月8 日
10
关于增加上海好买基金为嘉实旗
下基金代销机构并开展定投业务
及参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 4 月18 日
11
关于增加上海银行为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务的公
告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 4 月18 日
12
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 5
月 5 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 4 月30 日
13
关于增加联讯证券为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务及参
加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 5 月6 日
14
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 5
月 16 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 5 月12 日
15
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 5
月 30 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 5 月26 日
16
关于增加利得基金为嘉实旗下基
金代销机构并参加费率优惠的公
告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 5 月30 日
17
嘉实基金管理有限公司关于降低
旗下部分开放式基金申购、赎回、
转换转出及最低持有份额的数额
限制的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 6 月1 日
18
关于嘉实基金管理有限公司旗下
基金参与大同证券定投业务的公
告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 6 月14 日
19
嘉实基金管理有限公司关于嘉实
黄金（QDII-FOF-LOF ）2016 年 7
月 4 日暂停 申购赎回业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 6 月30 日
20
嘉实基金管理有限公司关于 在京
东店铺开展费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 管
理人网站
2016 年 6 月30 日
§11 备 查 文 件 目 录
11.1 备 查 文 件 目录
（1 ）中国证 监会核准嘉实黄金证券投资基金（LOF ）募集的 文件；
嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）2016 年半年度报告
第 42 页 共 42 页
（2 ） 《嘉实 黄金证券投资基金（LOF ）基金合同》 ；
（3 ） 《嘉实 黄金证券投资基金（LOF ）托管协议》 ；
（4 ） 《嘉实 黄金证券投资基金（LOF ）招募说明书》 ；
（5 ）基金管 理人业务资格批件、营业执照；
（6 ）报告期 内嘉实黄金证券投资基金（LOF ）公 告的各项原稿。
11.2 存放地点
北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金 管理有限公司
11.3 查阅方式
（1 ）书 面 查询 ： 查 阅时间 为 每 工作日 8:30-11:30,13:00-17:30 。 投资 者可 免 费 查阅， 也 可
按工本费购买复印件。
（2 ）网站查 询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投 资 者 对 本 报 告 如 有 疑 问 ， 可 咨 询 本 基 金 管 理 人 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 咨 询 电 话
400-600-8800，或发电子 邮件，E-mail:service@jsfund.cn 。
嘉 实 基 金 管理 有 限 公 司
2016 年 8 月 27 日
