银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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银河 沪深 300 成长 增强 指数 分级 证券 投资
基金 2016 年半 年度 报告 摘要
2016 年 6 月 30 日
基 金 管 理 人 ： 银 河 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 兴 业 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2016 年 8 月 25 日
银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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§1 重要提示
1.1 重要提示
基 金 管理 人的 董 事会 、董 事 保证 本报 告 所载 资料 不 存在 虚假 记 载、 误导 性 陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本半年 度报 告已经 三 分 之 二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基 金 托 管 人 兴 业 银 行 股 份 有 限 公 司 （ 以 下 简 称 ： 兴 业 银 行 ） 根 据 本 基 金 合 同 规 定 ， 于 2016
年 8 月24 日 复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报
告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基 金 的过 往业 绩 并不 代表 其 未来 表现 。 投资 有风 险 ，投 资者 在 作出 投资 决 策前 应仔 细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016 年01 月01 日起 至 06 月 30 日止。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解 详细内容，应阅读半年度报告正文。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 银河沪深 300 成长分级
场内简称 银河增强
基金主代码 161507
前端交易代码 -
后端交易代码 -
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013 年 3 月29 日
基金管理人 银河基金管理有限公司
基金托管人 兴业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 35,757,761.10 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易
所
深圳证券交易所
上市日期 2013 年 6 月6 日
下属分级基金的 基金简称 银河沪深300 成长分
级
银河沪深300 成长分
级 A
银河沪深 300 成长分
级 B
下属分级基金场内简称: 银河增强 银河优先 银河进取
下属分级基金的交易代码 161507 150121 150122
报告期末下属分级基金份
额总额
26,481,905.10 份 4,637,928.00 份 4,637,928.00 份
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金为增强型股票指数基金，力求对沪深 300 成长指数进 行有效
跟踪， 在严 格控制 跟踪 偏离度 和跟 踪误差 的前 提下进 行相 对增强的
组合管 理。 力争控 制本 基金的 净 值 增长率 与业 绩比较 基准 之间的日
均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.5%，年跟踪误差不超过 7.75% 。
投资策略 本基金以 “指数化投资为主、 主动性投资为辅” ， 在有效复制目标指
数的基 础上 ，在一 定程 度内调 整个 股在投 资组 合中的 权重 ，力求投
资收益 能够 跟踪并 适度 超越目 标指 数。本 基金 将利用 数量 化模型，
对跟踪 误差 及其相 关指 标进行 动态 管理， 根据 结果对 基金 投资组合
进行相 应调 整；并 将定 期或不 定期 对数量 化模 型进行 优化 改善，力
求减少跟踪误差，改进指数跟踪效果。
业绩比较基准 沪深 300 成 长指数收益率*95% + 活 期存款利率（税后）*5% 。
风险收益特征 本基金为股票型指数基金， 预期风险大于货币型基金、 债券型基金、
混合型基金。从本基金所分离的两类基金份额看，银河沪深 300 成
长优先份额具有低风险、收益相对稳定的特征；银河沪深 300 成长银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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进取份额具有高风险、高预期收益的特征。
下 属 三 级 基 金 的 风 险 收 益
特征
- - -
2.3 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 银河基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 董伯儒 吴荣
联系电话 021-38568888 021-62677777-213117
电子邮箱 dongboru@galaxyasset.com 011693@cib.com.cn
客户服务电话
400-820-0860 95561
传真 021-38568769 021-62535823
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网
网址
http://www.galaxyasset.com
基金半年度报告备置地点 1 、上海市世 纪大道 1568 号中建大厦 15 楼
2 、上海市静 安区江宁路 168 号兴业大 厦 20 楼
§3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主 要 会 计 数 据 和 财 务 指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数 据和指标 报告期(2016 年 1 月1 日 - 2016 年 6 月 30 日 )
本期已实现收益 -1,890,415.97
本期利润 -6,199,693.95
加权平均基金份额本期利润 -0.1659
本期基金份额净值增长率 -12.10%
3.1.2 期末数 据和指标 报告期末( 2016 年6 月30 日 )
期末可供分配基金份额利润 0.1862
期末基金资产净值 39,679,536.53
期末基金份额净值 1.110
注：1 、本期 已 实现收益是指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；
2 、 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要低于银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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所列数字。
3 、 对期末可 供分配利润， 采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金 份 额 净 值 增长 率 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收 益率 的 比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 1.65% 1.15% -0.60% 1.01% 2.25% 0.14%
过去三个月 0.18% 1.17% -1.56% 1.00% 1.74% 0.17%
过去六个月 -12.10% 1.91% -13.37% 1.79% 1.27% 0.12%
过去一年 -22.94% 2.33% -22.70% 2.16% -0.24% 0.17%
过去三年 22.35% 1.77% 32.82% 1.73% -10.47% 0.04%
自基金合同
生效起至今
20.03% 1.71% 19.25% 1.71% 0.78% 0.00%
注：本基金业绩比较基准为沪深 300 成长指数收 益率*95% + 活期存款利率（税后）*5% 。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益 率 变 动 的比 较 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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注：2013 年03 月 29 日本 基金成立， 根据 《银河沪深 300 成 长增强指数分级证券投资基金基金合
同》规 定， 本基金 应自 基金合 同生 效日起 六个 月内使 基金 的投资 组合 比例符 合基 金合同 的 有 关 规
定。截止建仓期结束，本基金各项资产配置比例符合合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基 金 管 理 人 及 基 金 经 理 情 况
4.1.1 基 金 管 理 人 及 其管 理 基 金 的经 验
银河基金管理有限公司设立于 2002 年 6 月 14 日 ，公司的股东分别为中国银河金融控股有限
责任公司 （控股股东） 、 中国石油天然气集团公司、 首都机场集团公司、 上海城投 （集团） 有 限公
司、湖南电广传媒股份有限公司。
目前， 除本基金外， 银河基金管理有限公司另管理 1 只封闭式基 金与 29 只开 放式证券投资基
金，基本情况如下：
1 、银丰证券 投资基金 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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基金运作方式：契约型封闭式
基金合同生效日：2002 年 08 月 15 日
基 金 投资 目标 ： 为平 衡型 基 金， 力求 有 机融 合稳 健 型和 进取 型 两种 投资 风 格， 在控 制风险的
前提下追求基金资产的长期稳定增值。
2 、银河银联 系列证券投资基金
本 系 列基 金为 契 约型 开放 式 基金 ，由 两 只基 金构 成 ，包 括银 河 稳健 证券 投 资基 金和 银河收益
证券投资基金，每只基金彼此独立运作，并通过基金间相互转换构成一个统一的基金体系。
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2003 年 08 月 04 日
（1 ）银河稳 健证券投资基金
基金投资目 标： 以稳健的投资风格， 构造资本增值与收益水平适度匹配的投资组合， 在控 制
风险的前提下，追求基金资产的长期稳定增值。
（2 ）银河收 益证券投资基金
基 金 投资 目标 ： 以债 券投 资 为主 ，兼 顾 股票 投资 ， 在充 分控 制 风险 和保 持 较高 流动 性的前提
下，实现基金资产的安全及长期稳定增值。
3 、银河银泰 理财分红证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2004 年 03 月 30 日
基金投资目标：追求资产的安全性和流动性，为投资者创 造长期稳定的投资回报。
4 、银河银富 货币市场基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2004 年 12 月 20 日
基金投资目标：在确保基金资产安全和高流动性的基础上，追求高于业绩比较基准的回报。
5 、银河银信 添利债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2007 年 03 月 14 日
基金投资目标：在满足本金稳妥与良好流动性的前提下，追求基金资产的长期稳健增值。
6 、银河竞争 优势成长混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2008 年 05 月 26 日 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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基 金 投资 目标 ： 在有 效控 制 风险 、保 持 良好 流动 性 的前 提下 ， 通过 主动 式 管理 ，追 求基金中
长期资本增值。
7 、银河行业 优选混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2009 年 04 月 24 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金将 “ 自上 而下 ” 的资 产配 置 以及 动态 行 业配 置策 略 与“ 自下 而上”的
个股优 选策 略相结 合， 优选景 气行 业或预 期景 气行业 中的 优势企 业进 行投资 ，在 有效控 制 风 险 、
保持良好流动性的前提下，通过主动式管理，追求基金中长期资本增值。
8 、银河沪深300 价值指数 证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2009 年 12 月 28 日
基 金 投资 目标 ： 通过 严格 的 投资 程序 约 束、 数学 模 型优 化和 跟 踪误 差控 制 模型 等数 量化风险
管理手段，追求指数投资相对于业绩比较基准的跟踪误差的最小化。
9 、银河蓝筹 精选混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2010 年 07 月 16 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金投 资 于中 国经 济 中具 有代 表 性和 竞争 力 的蓝 筹公 司 ，在 有效 控制风险
的前提 下， 通过积 极主 动的投 资管 理，追 求基 金资产 的长 期稳定 增值 ，力争 使基 金份额 持 有 人 分
享中国经济持续成长的成果。
10、银河创 新成长混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2010 年 12 月 29 日
基金投资目标： 本基金投资于具有良好成长性的创新类上市公司， 在有效控制风险的前提下，
追求基金资产的长期稳定增值。
11、银河强 化收益债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 06 月 09 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于固 定 收益 类品 种 ，在 控制 风 险， 保持 资 产良 好流 动性的前
提下，追求一定的当期收入和基金资产的长期稳健增值。
12、银河消 费驱动混合型证券投资基金 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2011 年 07 月 29 日
基 金 投资 目标 ： 本 基 金通 过 深入 研究 ， 重点 投资 与 居民 消费 密 切相 关的 行 业中 具有 竞争优势
的上市 公司 ，分享 由于 中国巨 大的 人口基 数、 收入增 长和 消费结 构变 革所带 来的 投资机 会 ， 在 严
格控制风险的前提下，追求基金资产长期稳定增值。
13、银河通 利债券型证券投资基金（LOF ）
基金运作方式：上市契约型开放式（LOF ）
基金合同生效日：2012 年 04 月 25 日
基 金 投资 目标 ： 在合 理控 制 风险 的前 提 下， 力求 为 基金 份额 持 有人 创造 高 于业 绩比 较基准的
投资收益。
14、银河主 题策略混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2012 年 09 月 21 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金在 严 格控 制风 险 的前 提下 ， 采用 主题 投 资策 略和 精 选个 股策 略的方法
进行投资，力争实现基金资产的长期稳健增值。
15、银河领 先债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2012 年 11 月 29 日
基 金 投资 目标 ： 在合 理控 制 风险 的前 提 下， 力求 为 基金 份额 持 有人 创造 高 于业 绩比 较基准的
投资收益。
16、银河增 利债券型发起式证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2013 年 07 月 17 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于债 券 等固 定收 益 类金 融工 具 ，辅 助投 资 于精 选的 具有投 资
价值的股票，通过灵活的资产配置与严谨的风险管理，力求实现基金资产持续稳定增值。
17、银河岁 岁回报定期开放债券型证券投资基金
基金运作方式： 契约型开 放式( 本基金 以定期开放的方式运作, 运作周期和自由开放期相结合,
以 1 年为一 个运作周期，每个运作周期共包含为 4 个封闭 期和 3 个受 限开放期。)
基金合同生效日：2013 年 08 月 09 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于债 券 等固 定收 益 类金 融工 具 ，通 过严 谨 的风 险管 理与主动银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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管理，力求实现基金资产持续稳定增值。
18、银河灵 活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 02 月 11 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于股 票 等权 益类 资 产和 债券 等 固定 收益 类 金融 工具 ，通过灵
活的资 产配 置与严 谨的 风险管 理， 在确保 超越 业绩比 较基 准、实 现基 金资产 持续 稳定增 值 的 前 提
下，力求获取超额收益。
19、银河定 投宝中证腾安价值 100 指数型发起式证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 03 月 14 日
基金投资目标：本基金为股票型指数基金，力求对中证腾安价值 100 指数进行有效跟踪，在
严格控 制跟 踪偏离 和跟 踪误差 的前 提下追 求跟 踪误差 的最 小化。 力争 控制本 基金 的净值 增 长 率 与
业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.35% ，年跟踪误差不超过 4% 。
20、银河美 丽优萃混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 05 月 29 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于具 有 竞争 优势 的 本基 金定 义 的美 丽主 题 相关 股票 ，在严格
控制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳健增值。
21、银河润 利保本混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 08 月 06 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金应 用 优化 的恒 定 比例 投资 保 险策 略， 并 引入 保证 人 ，在 保证 本金安 全
的基础 上， 本基金 在严 格控制 风险 和追求 本金 安全的 前提 下，力 争实 现基金 资产 在保本 周 期 内 的
稳定增值。
22、银河康 乐股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014 年 11 月 18 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金主 要 投资 于具 有 竞争 优势 的 本基 金定 义 的健 康快 乐 主题 相关 的股票，
在严格控制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳健增值。
23、银河泽 利保本混合型证券投资基金
银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015 年 04 月 08 日
基金投资目标： 本基金应用优化的恒定比例投资保险策略 （优化的 CPPI 策略 ） ， 并引入保证
人，在 保证 本金安 全的 基础上 ，本 基金在 严格 控制风 险和 追求本 金安 全的前 提下 ，力争 实 现 基 金
资产在保本周期内的稳定增值。
24、银河现 代服务主题灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015 年 04 月 22 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金将 充 分把 握中 国 经济 可持 续 发展 过程 中 现代 服务 主 题相 关行 业及子行
业呈现 出的 投资机 会， 通过行 业配 置和精 选个 股，分 享中 国在加 快转 变经济 发展 方式的 过 程 中 现
代服务 主题 相关行 业及 子行业 的崛 起所孕 育的 投资机 遇。 在严格 控制 投资风 险的 条件下 ， 力 争 基
金资产获取超 越业绩比较基准的稳健收益。
25、银河鑫 利灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015 年 04 月 22 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金在 合 理控 制风 险 的前 提下 ， 在深 入的 基 本面 研究 的 基础 上， 通过灵活
的资产 配置 、策略 配置 与严谨 的风 险管理 ，分 享中国 在加 快转变 经济 发展方 式的 过程中 所 孕 育 的
投资机遇，追求实现基金资产的持续稳定增值。
26、银河转 型增长主题灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015 年 5 月12 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金将 充 分把 握我 国 经济 结构 转 型调 整、 产 业结 构优 化 升级 等国 家经济战
略布局 过程 中呈现 的转 型增长 主题 投资机 会， 充分利 用我 公司的 研究 投资优 势， 通过行 业 配 置 和
精选个 股， 分享中 国在 加快转 变经 济结构 转型 、产业 优化 升级的 红利 ，在严 格控 制投资 风 险 的 条
件下，力争基金资产获取超越业绩比较基准的稳健收益。
27、银河鸿 利灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015 年 6 月19 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金在 合 理控 制风 险 的前 提下 ， 在深 入的 基 本面 研究 的 基础 上， 通过灵活
的资产 配置 、策略 配置 与严谨 的风 险管理 ，分 享中国 在加 快转变 经济 发展方 式 的 过程中 所 孕 育 的银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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投资机遇，追求实现基金资产的持续稳定增值。
28、银河智 联主题灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日： 2015 年 12 月 17 日
基 金 投资 目标 ： 本基 金在 合 理控 制风 险 的前 提下 ， 在深 入的 基 本面 研究 的 基础 上， 通过灵活
的资产 配置 、策略 配置 与严谨 的风 险管理 ，追 求实现 基金 资产持 续稳 定增值 的前 提下， 力 求 获 取
超额收益。
29、银河大 国智造主题灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日： 2016 年 3 月11 日
基金投资目标： 在实现 《中国制造 2025》 规划的工 业未来发展纲领和顶层设计目标的过程中，
本基金 将充 分把握 大国 智造主 题涵 盖领域 中相 关行业 和企 业呈现 出的 投资机 会， 通过行 业 配 置 和
精选个 股， 分享大 国智 造主题 涵盖 领域中 相关 行业及 子行 业的崛 起所 孕育的 投资 机遇。 在 严 格 控
制投资风险的条件下，力争基金资产获取超越业绩比较基准的稳健收益。
4.1.2 基 金 经 理 （ 或 基金 经 理 小 组） 及 基 金 经理 助 理 简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理 （助理）
期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
罗博
银河沪深
300 成长
增强指数
分级证券
投资基金
的基金经
理、银河
沪深 300
价值指数
证券投资
基金的基
金经理、
银河定投
宝中证滕
安价值
2013 年 3 月
29 日
- 11
中共党员， 博士研究生
学历， 曾就职于华夏银
行， 中信万通证券有限
公司， 期间从事企业金
融、 投资银行业务及上
市 公 司 购 并 等 工 作 。
2006 年 2 月 加入银河
基金管理有限公司， 历
任产品设计经理、 衍生
品数量化投资研究员、
行 业 研 究 员 等 职 务 ，
2009 年 12 月 起担任银
河沪深 300 价值指数
证 券 投 资 基 金 的 基 金
经理、 2014 年 3 月起担银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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100 指数
型发起式
证券投资
基金的基
金经理
任 银 河 定 投 宝 中 证 滕
安价值100 指 数型发起
式 证 券 投 资 基 金 的 基
金经理。
注：1 、上表 中任职日期为基金合同生效之日。
2 、证券从业 年限按其从事证券相关行业的从业经历累计年限计算。
4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券法》 、 《证券投资基金法》 及其各项管理办法、 《基
金合同 》和 其他有 关法 律法规 的规 定，本 着“ 诚实信 用、 勤奋律 己、 创新图 强” 的原则 管 理 和 运
用基金 资产 ，在合 法合 规的前 提下 谋求基 金资 产的保 值和 增值， 努力 实现基 金持 有人的 利 益 ， 无
损害基 金持 有人利 益的 行为， 基金 投资范 围、 投资比 例及 投资组 合符 合有关 法规 及基金 合 同 的 规
定。
随 业 务的 发展 和 规 模 的扩 大 ，本 基金 管 理人 将继 续 秉承 “诚 信 稳健 、勤 奋 律己 、创 新图强”
的理念 ，严 格遵守 《证 券法》 、 《 证 券投资 基金 法》等 法律 法规的 规定 ，进一 步加 强风险 管理 和 完
善内部控制体系，为基金份额持有人谋求长期稳健的风险回报。
4.3 管 理 人 对 报 告 期 内 公 平 交 易 情 况 的 专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制 度 的执 行 情 况
本报告期内， 公司旗下管理的所有投资组合严格执行相关法律法规及公司制度， 在授权管理、
研究分 析、 投资决 策、 交易执 行、 行为监 控等 方面对 公平 交易制 度予 以落实 ，确 保公平 对 待 不 同
投资组 合。 同时， 公司 针对不 同投 资组合 的整 体收益 率差 异以 及 分投 资类别 （股 票、债 券 ） 的 收
益率差异进行了分析。
针 对 同向 交易 部 分， 本报 告 期内 ，公 司 对旗 下管 理 的所 有投 资 组合 （完 全 复制 的指 数基金除
外） ，连续四 个季度期间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公开 竞价交易的证券进行了
价差分 析， 并针对 溢价 金额、 占优 比情况 及显 著性检 验结 果进行 了梳 理和分 析， 未 发现 重 大 异 常
情况。
针 对 反向 交易 部 分， 公司 对 旗下 不同 投 资组 合临 近 日的 反向 交 易（ 包括 股 票和 债券 ）的交易
时间、 交易 价格进 行了 梳理和 分析 ，未发 现重 大异常 情况 。本报 告期 ，不存 在所 有投资 组 合 参 与
的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的 单边成交量超过该证券当日成交量的 5% 的情况 （完全
复制的指数基金除外） 。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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对 于 以公 司名 义 进行 的一 级 市场 申购 等 交易 ，各 投 资组 合经 理 均严 格按 照 制度 规定 ，事前确
定好申购价格和数量，按照价格优先、比例分配的原则对获配额度进行分配。
4.3.2 异 常 交 易 行 为 的专 项 说 明
本 报 告期 内， 未 发现 本基 金 与其 它投 资 组合 之间 有 可能 导致 不 公平 交易 和 利益 输送 的异常交
易。
4.4 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基 金 投资 策 略 和 运作 分 析
一 月 份， 人民 币 大幅 贬值 ， 引发 了市 场 的调 整， 一 月初 ，主 动 大幅 降低 了 基金 的仓 位，维持
在基金合同规定的下限，90% 多一点 的水平。一月份，适度参与了供给侧改革的品种的投资机会，
如钢铁和煤炭的个股，
二 月 份， 增加 了 基金 的仓 位 ，参 与了 供 给侧 改革 ， 房地 产行 业 去库 存、 大 数据 等方 面的投资
机会。
三月份，维持了二月份的仓位水平，参与了家电、装饰、大数据、军工信息化的投资。
四月份、五月份，市场缺乏明确的方向，对组合配置基本回归了指数成份股。
六月份，适度参与了有业绩支撑的计算机板块的反弹。
现阶段，未进行股指期货的投资。
4.4.2 报 告 期 内 基 金 的业 绩 表 现
2016 年上半 年沪深 300 成长指数 基金净值收益率为-12.10% ，沪深 300 成长指数基金业绩 比
较基准收益率为-13.37% 。
4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 、 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望
近 期 英国 退欧 对 经济 和政 治 格局 的影 响 将持 续发 酵 ，未 来全 球 经济 一体 化 的进 程将 受阻，保
护主义 将抬 头，中 国经 济增长 的三 驾马车 中出 口拉动 作用 将持续 调低 预期， 投资 和消费 成 为 倚 重
的方向。
短期来看，市场依然维持区间震荡格局，上涨和下跌的空间都不大。
选股逻辑的梳理
供给学派的兴起源于对凯恩斯主义专注于经济需求管理的质疑，供给学派的政策主张是： 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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经济增长动能不足， 企业杠杆高企的 情况下， 为了追求经济增长， 放 大居民的杠杆是危险的 ，
这还是 以往 需求管 理思 想的体 现， 现有的 情况 是经济 下行 压力依 然存 在，有 效需 求不足 ， 经 历 过
4 万亿的加 杠 杆， 以及 后危机 时期 的将息 降准 ，货币 、财 政刺激 政策 的边际 效用 迅速下 降 ， 应 当
更多地采用供给管理的思想。
新供给经济学政策主张的现实意义
供 给 学派 从萨 伊 定律 出发 ， 认为 在自 由 竞争 的市 场 经济 中供 求 总是 均衡 的 。认 为企 业家的创
业精神和自由经营活动是促进生产、增加供给的关键因素，反对政府过多干预。
供 给 能自 动创 造 需求 ，生 产 要素 的投 入 取决 于各 种 刺激 ，这 些 刺激 应以 提 高储 蓄率 和投资率
为 目标 。在 所有的 刺激 中，税 率的 变动是 最重 要、最 有效 的因素 。储 蓄不只 受收 入的的 影 响 ， 投
资也不仅取决于利率，在货币稳定的条件下，税率将对储蓄和投资产生决定性的影响。
资 本 ，特 别是 智 力资 本是 人 类福 利的 源 泉， 只有 当 有形 资本 和 智力 资本 达 到最 大化 时，人类
的福利才能达到最大化。
供 给 学派 的政 策 主张 ，对 于 治理 滞胀 是 有效 的， 在 中国 的国 情 下， 中国 不 可能 执行 纯粹的供
给经济 学的 治理之 策， 但是可 以做 有益的 借鉴 ，比如 通过 营改增 进行 结构性 减税 ，适当 调 高 的 赤
字率， 也为 减税提 供了 一定的 空间 ；放松 传统 垄断行 业管 制，鼓 励私 人资本 的进 入；鼓 励 智 力 资
本的形成，推动国家、企业、个人的创新活动。
但 是 里根 政府 的 供给 学派 的 政策 也有 负 面的 影响 ， 由于 和苏 联 的军 备竞 赛 ，造 成了 财政赤字
高企，政府的财政增长失去可持续性。
因 此 ，中 国的 现 实经 济状 况 ，应 当用 供 给经 济学 政 策主 张， 实 现经 济内 生 的转 型增 长，用凯
恩斯主义和货币主义的政策主张作兜底。
所 以 ，未 来一 段 时间 的宏 观 环境 ，对 货 币刺 激和 财 政刺 激的 预 期必 须下 降 ，财 政和 货币对股
市的影响也必然下降，寻找有提高投资率动力和创新动能的公司是未来的选股方向。
业 绩 持续 增长 的 行业 ，有 提 高投 资率 的 动力 。通 过 对一 季度 的 业绩 分析 ， 发现 娱乐 影视、 新
能源汽 车产 业链、 涉及 到老年 人用 药的制 药行 业及部 分医 药服务 业、 供应链 服务 、互联 网 金 融 、
水务行业都有比较好的业绩增长，接下来将结合半年报的预告，从这些行业中挖掘投资机会。
从 创 新动 能选 择 公司 ，需 要 结合 公司 的 商业 模式 ， 未来 的盈 利 状况 来综 合 分析 ，现 阶段，物
联网平台的运营公司、VR 的内容提供 商和平台运营商应该有比较好的前景。
行业配置策略
本基金的市场组合，采用基本面分析选股的策略，主要关注以下投资机会：
供给侧改革， 作为一项重要的经济政策， 配套的措施正在慢慢落地， 市场由质疑到慢慢相信 ，银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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对装饰 、家 电、建 材等 周期类 行 业 带来好 的投 资机会 ，但 地产调 控， 对周期 股及 地产产 业 链 带 来
压力。
分析美国经济复苏中的增长动力， 我们发现， 服务业的景气度提升， 为经济复苏的拉动因素 。
映射到中国， 中国的转型， 其中很重要的一部分就是发展服务业， 包括医疗、 养老、 教育、 体育、
文化娱乐消费等行业具有持续的投资机会。
中 国 经济 走到 今 天， 人口 红 利已 经释 放 完毕 ，接 下 来促 进中 国 经济 增长 的 红利 是智 力红利，
体现在 创新 和劳动 生产 率的提 升。 包括一 些技 术创新 性公 司和智 能制 造类的 公司 ，以及 企 业 级 服
务的公司具有持续的投资价值。
在 经 济下 行的 区 间， 环保 行 业表 现出 了 较好 的成 长 性 ， 医药 行 业中 的一 些 估值 较低 ，业绩增
长稳健的公司都具有很好的防御价值。
寻 找 业绩 有增 长 ，具 有一 定 安全 边际 的 细分 行业 的 投资 机会 。 包括 电动 汽 车、 自动 驾驶、能
源互联网等。对三元材料重点关注，谨防锂电池板块的冲高回落。
主题投资参与物联网、教育等。
4.6 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 估 值 程 序 等 事 项 的 说 明
本 基 金管 理人 严 格按 照新 准 则、 中国 证 监会 、中 国 证券 投资 基 金业 协会 颁 布的 相关 规定及基
金合同的约定，制定了健全、有效的估值政策和程序，对基金所持有的投资品种进行估值。
为 确 保估 值的 合 规、 公允 ， 本基 金管 理 人设 立了 估 值工 作决 策 、监 督、 审 查的 专门 部门，组
成人员 包括 投资研 究部 门、监 察稽 核部门 及会 计核算 部门 的工作 负责 人或资 深业 务人员 ， 其 多 数
拥有十 年以 上的证 券、 风控、 估值 经验， 根据 基金管 理公 司制定 的相 关制度 ，估 值政策 决 策 机 构
中不包括基金经理，但对于非活跃投资品种，基金经理可以提供估值建议。
同 时 不断 建立 起 一套 完整 、 有效 的估 值 工作 管理 规 定及 程序 ， 对估 值相 关 的各 个环 节均配有
专门的人员实施、把控，并保证环节的各方不存在重大利益冲突。
4.7 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 利 润 分 配 情 况 的 说 明
本基金于 2013 年3 月29 日成立， 根据 《基金合同》 有关规定 :“ 在存 续 期内， 本基金 （ 包 括
银河沪深 300 成长份额 、银河沪深 300 成长优 先份额、银河沪深 300 成长进取份额）不进行收
益分配。 ”本基金本报告期未进行利润分配。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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4.8 报 告 期 内 管 理 人 对本 基 金 持 有人 数 或 基 金资 产 净 值 预警 情 形 的 说明
本报告期内, 《公开募集证券投资基金运作管理办法》实施后，本基金已连续 60 个 工作日出
现资产净值低于五千万元的情形。我司已于今年 4 月向中 国证券监督管理委员会提交了《关于银
河沪深 300 成长增强指数分级证券投资基金基金净值连续 60 个交易日低于 5000 万元 解决方案的
报告》 。
§5 托管人报告
5.1 报 告 期 内 本 基 金 托 管 人 遵 规 守 信 情 况 声 明
本报告期，兴业银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》 、
基金合 同、 托管协 议和 其他有 关规 定，不 存在 损害基 金份 额持有 人利 益的行 为， 完全尽 职 尽 责 地
履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 、 净 值 计 算 、 利 润 分 配 等
情 况 的 说 明
本 报 告期 ，本 托 管人 按照 国 家有 关规 定 、基 金合 同 、托 管协 议 和其 他有 关 规定 ，对 本基金的
基金资 产净 值计算 、基 金费用 开支 等方面 进行 了认真 的复 核，对 本基 金的投 资运 作方面 进 行 了 监
督，未发现基金管理人有损害基金 份额持有人利益的行为。
5.3 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 、 准 确 和 完 整 发 表 意
见
本 托 管人 复核 审 查了 本报 告 中的 财务 指 标、 净值 表 现、 利润 分 配情 况、 财 务会 计报 告、投资
组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半 年 度 财 务 会 计 报 告 （ 未 经 审 计 ）
6.1 资产负债表
会计主体 ：银河沪深 300 成长增强指 数分级证券投资基金
报告截止日： 2016 年6 月 30 日
单位：人民币元 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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资 产 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
资 产：
银行存款
2,433,546.15 2,943,540.56
结算备付金
- 15,697.55
存出保证金
13,779.09 35,639.50
交易性金融资产
37,472,481.08 42,574,948.26
其中：股票投资
37,472,481.08 42,574,948.26
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
- -
买入返售金融资产
- -
应收证券清算款
- -
应收利息
1,069.10 1,552.87
应收股利
- -
应收申购款
5,924.90 5,002,868.61
递延所得税资产
- -
其他资产
- -
资产总计
39,926,800.32 50,574,247.35
负 债 和 所有者 权 益 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
80,440.68 85,007.95
应付管理人报酬
32,081.40 38,998.58
应付托管费
6,416.31 7,799.73
应付销售服务费
- -
应付交易费用
9,613.91 46,529.48
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
118,711.49 137,214.65
负债合计
247,263.79 315,550.39
所 有 者 权益：
实收基金
33,021,068.76 36,809,761.61
未分配利润
6,658,467.77 13,448,935.35
所有者权益合计
39,679,536.53 50,258,696.96 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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负债和所有者权益总计
39,926,800.32 50,574,247.35
注：报告截止日 2016 年 6 月 30 日， 基金银河沪深 300 成长 分级份额净值 1.110 元 ，基金银河沪
深 300 成长 分级 A 份额净值 1.025 元，基金银河沪深 300 成长分级 B 份额净值 1.195 元，基金份
额总额 35,757,761.10 份 ，其中银河沪深 300 成 长分级份额 26,481,905.10 份，银河沪深 300 成
长分级 A 份额 4,637,928.00 份，银河 沪深 300 成 长分级 B 份额 4,637,928.00 份。
6.2 利润表
会计主 体：银河沪深 300 成长增强指 数分级证券投资基金
本报告期：2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2016 年1 月1 日至2016
年 6 月30 日
上 年 度 可比期 间
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 6 月 30 日
一、收入
-5,697,995.22 65,045,003.11
1. 利息收入
24,333.39 108,987.29
其中：存款利息收入
24,333.39 108,987.29
债券利息收入
- -
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2. 投资收益 （ 损失以 “- ” 填列）
-1,426,180.18 69,127,559.77
其中：股票投资收益
-1,919,865.39 68,252,273.87
基金投资收益
- -
债券投资收益
- -
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
- -
股利收益
493,685.21 875,285.90
3. 公允价值变 动收益（损失以
“- ”号填列）
-4,309,277.98 -4,793,349.06
4. 汇兑收益（ 损失以“- ”号填
列）
- -
5. 其他收入（ 损失以“- ”号填
列）
13,129.55 601,805.11
减： 二 、 费用
501,698.73 2,402,207.33
1 ．管理人报 酬
199,314.00 769,890.58
2 ．托管费
39,862.85 153,978.10
3 ．销售服务 费
- -
4 ．交易费用
45,844.06 1,262,444.79
5 ．利息支出
- - 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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其中：卖出回购金融资产支出
- -
6 ．其他费用
216,677.82 215,893.86
三 、 利 润 总额 （ 亏损 总 额以 “- ”
号填列）
-6,199,693.95 62,642,795.78
减：所得税费用
- -
四 、 净利 润 （净 亏 损 以 “-”号
填列）
-6,199,693.95 62,642,795.78
6.3 所 有 者 权 益 （ 基 金 净 值 ） 变 动 表
会计主 体：银河沪深 300 成长增强指 数分级证券投资基金
本报告期：2016 年1 月1 日至 2016 年6 月30 日
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月30 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、 期初所有者权益 （基金净值） 36,809,761.61 13,448,935.35 50,258,696.96
二、 本期经营活动产生的基金净
值变动数（本期净利润）
- -6,199,693.95 -6,199,693.95
三、 本期基金份额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以“- ”号填列）
-3,788,692.85 -590,773.63 -4,379,466.48
其中：1. 基金 申购款 5,618,740.40 772,292.64 6,391,033.04
2.基金赎回 款 -9,407,433.25 -1,363,066.27 -10,770,499.52
四、 本期向基金份额持有人分配
利润产生的基金净值变动 （净值
减少以“- ”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基金净值） 33,021,068.76 6,658,467.77 39,679,536.53
项目
上 年 度 可比期 间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月30 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、 期初所有者权益 （基金净值） 140,074,381.16 25,958,820.36 166,033,201.52
二、 本期经营活动产生的基金净
值变动数（本期净利润）
- 62,642,795.78 62,642,795.78
三、 本期基金份额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以“- ”号填列）
-85,688,142.14 -58,335,180.51 -144,023,322.65 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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其中：1. 基金 申购款 270,329,316.99 81,069,432.98 351,398,749.97
2.基金赎回 款 -356,017,459.13 -139,404,613.49 -495,422,072.62
四、 本期向基金份额持有人分配
利润产生的基金净值变动 （净值
减少以“- ”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基金净值） 54,386,239.02 30,266,435.63 84,652,674.65
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由下列负责人签署：
______ 刘立 达______
______ 刘立达______
____ 秦长 建____
基金管理人 负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
银河沪深 300 成长增强指 数分级证券投资基金( 以 下简称 “本基金”) ，系 经中国证券监督管
理委员会 （以下简称 “中国证监会” ） 证监许可[2012]1594 号文 《关于 核准银河沪深 300 成长 增
强指数 分级 证券投 资基 金募集 的批 复》的 核准 ，由银 河基 金管理 有限 公司作 为管 理人向 社 会 公 开
发行募集， 基金合同于 2013 年3 月29 日正式生效， 首次设立募集规模为 414,991,791.49 份基金
份额。 本基 金为契 约型 开放式 ，存 续期限 不定 。本基 金的 基金管 理人 为银河 基金 管理有 限 公 司 ，
注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为兴业 银行股份有限公司。
本 基 金主 要投 资 于具 有良 好 流动 性的 金 融工 具， 包 括国 内依 法 发行 、上 市 的股 票、 债券、权
证、 央行票据、 现金、 股指期货等， 以及法律法规及中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但
须符合中国证监会得相关规定） 。 股票投资包括沪深 300 成 长指数成份股、 备选成份股、 新股 （一
级市场 初次 发行或 增发 ）等。 以后 如有 法 律法 规或中 国证 监会允 许基 金投资 的其 他品种 ， 基 金 管
理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，并依法进行投资管理。
本基金股票资产占基金资产的比例不低于 90% ， 投资于沪深 300 成长指 数成份股和备选 成份
股 的资 产比例 不低 于股票 资产 的 80% 。 每个 交易日 日终 在扣除 股指 期货合 约需 缴纳的交易 保 证 金
后， 基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。 权证
以及其 他金 融工具 的投 资比例 符合 法律法 规和 中国证 监会 的规定 。如 法律法 规允 许，本 基 金 可 以
将股票投资比例提高到基金资产净值的 100% ， 此项调整 无需召开基金份额持有人大会。
本 基 金的 业绩 比 较基 准为 ： 沪 深 300 价 值指 数收 益 率*95% + 银 行活 期存 款 收益 率（ 税 后）
*5% 。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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6.4.2 会 计 报 表 的 编 制基 础
本财务报表系按照中国财政部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则— 基本准则》和 38 项具体
会计准 则、 其后颁 布的 应用指 南、 解释以 及其 他相关 规定 （以下 合称 “企业 会计 准则 ” ） 编 制 ，
同时， 对于 在具体 会计 核算和 信息 披露方 面， 也参考 了中 国证券 投资 基金业 协会 修订的 《 证 券 投
资基金会计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意
见》 、 《关 于 证券投 资基 金执行< 企业 会计准 则> 估 值业务 及份 额净值 计价 有关事 项的 通知》 、 《 证 券
投资基金信息披露管理办法》 、 《证 券投资基金信息披露内容与格式准则》第 3 号 《半年度报 告的
内容与格式》 、 《证券投资 基金信息披露编报规则》第 3 号《 会计报表附注的编制及披露》 、 《证 券
投资基金信息披露XBRL 模板第3 号< 年度报告和半年度报告> 》 及其他中国 证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵 循 企 业 会 计 准则 及 其 他 有关 规 定 的 声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2016 年 6 月 30 日的财
务状况以及 2016 年度上半 年的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本 报 告 期 所 采 用的 会 计 政 策、 会 计 估 计与 最 近 一 期年 度 报 告 相一 致 的 说 明
注：本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会 计 政 策 和 会 计估 计 变 更 以及 差 错 更 正的 说 明
6.4.5.1 会 计 政 策 变 更的 说 明
本基金本报告期无会计政策变更。
6.4.5.2 会 计 估 计 变 更的 说 明
本基金本报告期无会计估计变更。
6.4.5.3 差 错 更 正 的 说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税项
1 、印花税
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自 2008 年4 月24 日起 ， 调整证券 （股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日 起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变； 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2005]103 号文《 关 于股 权分 置 试点 改革 有 关税 收政 策 问 题
的通知》 的规定， 股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，
暂免征收印花税。
2 、营业税、 增值税
根据财政部、 国家税务总局 财税[2004]78 号文 《关 于证券投资基金税收政策的通知》 的规定，
自 2004 年1 月 1 日起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《 关于全面推开营业税改增值税试点的通知》
的规定， 经国务院批准， 自 2016 年5 月1 日起在 全国范围内全面推开营业税改征增值税试点， 金
融业纳 入试 点范围 ，由 缴纳营 业税 改为缴 纳增 值税。 对证 券投资 基金 （封闭 式证 券投资 基 金 ， 开
放式证 券投 资基金 ）管 理人运 用 基 金买卖 股票 、债券 的 转 让收入 免征 增值税 ；国 债、地 方 政 府 债
利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税；
根据财政部、 国家税务总局财税[2016]46 号文 《 关于进一步明确全面推开营改增试点金融业
有关政 策的 通知》 的规 定，质 押式 买入返 售金 融商品 及持 有政策 性金 融债券 的利 息收入 免 征 增 值
税。
根据财政部、 国家税务总局财税[2016]70 号文 《 关于金融机构同业往来等增值税政策的补充
通知》的规定，买断式买入返售金融商品、同业存单以及持有金融债券的利息收入免征增值税。
3 、企业所得 税
根据财政部、 国家税务总局财税[2004]78 号文 《关 于证 券投资基金税收政策的通知》 的规定，
自 2004 年1 月 1 日起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2005]103 号文《 关 于股 权分 置 试点 改革 有 关税 收政 策 问 题
的通知 》的 规定， 股权 分置改 革中 非流通 股股 东通过 对价 方式向 流通 股股东 支付 的股份 、 现 金 等
收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2008]1 号文 《关 于 企业 所得 税 若干 优惠 政 策的 通知 》 的规
定，对 证 券 投资基 金从 证券市 场中 取 得的 收入 ，包括 买卖 股票、 债券 的差价 收入 ，股权 的 股 息 、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
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4 、个人所得 税
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2002]128 号文《 关 于开 放式 证 券投 资基 金 有关 税收 问 题 的
通知》 的规 定，对 基金 取得的 股票 的股息 、红 利收入 ，债 券的利 息收 入、储 蓄存 款利息 收 入 ， 由
上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20% 的个人所 得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2005]103 号文《 关 于股 权分 置 试点 改革 有 关税 收政 策 问 题
的通知 》的 规定， 股权 分置改 革中 非流通 股股 东 通过 对价 方式向 流通 股股东 支付 的股份 、 现 金 等
收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2008]132 号文《 财 政部 、国 家 税务 总局 关 于储 蓄存 款 利 息
所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征
收个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局、 中国证监会财税[2012]85 号文 《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自 2013 年1 月 1 日起 ， 证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票 ，持股期限在 1 个月以内（ 含 1 个月） 的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额； 持股期限在 1 个月以上至 1 年 （含1 年 ） 的， 暂减按 50% 计入应 纳税所得额；
持股期限超过 1 年的， 暂减按 25% 计 入应纳税所得额；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 、中 国证 监 会财 税[2015]101 号文 《 关于 上市 公 司股 息红 利 差 别
化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自 2015 年9 月 8 日起 ， 证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息 红利所得暂免征收个人所得税。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本 报 告 期 存 在控 制 关 系 或其 他 重 大 利害 关 系 的 关联 方 发 生 变化 的 情 况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方没有发生变化。
6.4.7.2 本 报 告 期 与 基金 发 生 关 联交 易 的 各 关联 方
关联方名称 与本基金的关系
银河基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
兴业银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
中国银河证券股份有限公司 同受基金管理人的第一大股东控制、 基金代销机构
6.4.8 本 报 告 期 及 上 年度 可 比 期 间的 关 联 方 交易
本基金无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1 通 过 关 联 方 交易 单 元 进 行的 交 易 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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6.4.8.1.1 股票交易
注： 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。
6.4.8.1.2 债券交易
注：本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
6.4.8.1.3 债券回购交易
注：本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。
6.4.8.1.4 权证交易
注：本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.8.1.5 应 支 付 关 联 方的 佣 金
注：1 、本基 金本报告期无应支付关联方的佣金。
2 、佣金按市 场佣金率计算, 扣除证券 公司需承担 的费用( 包括 买( 卖) 经手 费、证券结算风险基金 、
证券交易所买( 卖) 证管 费和深圳买 （卖） 过户费） 。 管理人因此从关联方获取的其他服务主要包括：
为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6
月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
199,314.00 769,890.58
其中： 支付销售机构的客
户维护费
27,019.38 48,004.16
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.0%的年费率计 提。计算方法如下：
H=E×1.0%/ 当年天数
H 为每日应计 提的基金管理费
E 为前一日的 基金资产净值
基金管 理费 每日计 提， 按月支 付。 由基金 管理 人向基 金托 管人发 送基 金管理 费划 付指令 ， 经 基 金
托管人复核后于次月首日起 5 个工 作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假
日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延。
6.4.8.2.2 基金托管费 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6
月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管费
39,862.85 153,978.10
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.2%的年费率计 提。计算方法如下：
H=E×0.2%/ 当年天数
H 为每日应计 提的基金托管费
E 为前一日的 基金资产净值
基金托 管费 每日计 提， 按月支 付。 由基金 管理 人向基 金托 管人发 送基 金托管 费划 付指令 ， 经 基 金
托管人复核后于次月首日起 5 个工 作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若遇法定节假
日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延。
6.4.8.2.3 销售服务费
注：无。
6.4.8.3 与 关 联 方 进 行银 行 间 同 业市 场 的 债 券(含回购) 交易
注：本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。
6.4.8.4 各 关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
6.4.8.4.1 报 告 期 内 基 金管 理 人 运 用固 有 资 金 投资 本 基 金 的情 况
份额单位：份
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
银河沪深 300 成长分级 银河沪深300 成长分级A 银河沪深 300 成长分
级 B
基 金 合 同 生 效 日
（ 2013 年 3 月 29
日 ）持有的 基金份额
- - -
期初持有的 基金份额
6,786,107.83 - -
期间申购/ 买入总份额 - - -
期间因拆分变动份额 180,085.87 - -
减 ： 期 间 赎 回/ 卖出总
份额
- - -
期末持有的基金份额 6,966,193.70 - -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
19.4816% - - 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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项目
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30 日
银河沪深 300 成长分级 银河沪深300 成长分级A 银河沪深 300 成长分
级 B
基金合同生效日
（ 2013 年 3 月 29
日 ） 持有的 基金份额
- - -
期初持有的基金份额
6,599,559.96 - -
期间申购/ 买入总份
额
- - -
期间因拆分变动份额 186,547.87 - -
减： 期间赎回/ 卖出总
份额
- - -
期末持有的基金份额 6,786,107.83 - -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
11.8289% - -
注： 根据 《银 河沪深 300 成长增强指数分级证券投资基金基金合同》 、 《 关于银河沪深 300 成长 增
强指数分级证券投资基金定期份额折算结果公告》 ，管理人 以 2016 年 1 月 4 日为基金份额折算基
准日，本期管理 人持有本基金份额的增加全部来自于折算造成的份额增加。
6.4.8.4.2 报 告 期 末 除 基金 管 理 人 之外 的 其 他 关联 方 投 资 本基 金 的 情 况
份额单位：份
银河沪深 300 成长分级A
关联方名称
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
中国银河证券股
份有限公司
100.00 0.0022% - -
6.4.8.5 由 关 联 方 保 管的 银 行 存 款余 额 及 当 期产 生 的 利 息收 入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月30 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
兴业银行 2,433,546.15 23,833.36 6,498,310.83 100,464.16
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6.4.8.6 本 基 金 在 承 销期 内 参 与 关联 方 承 销 证券 的 情 况
注：本基金本报告期未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
6.4.8.7 其 他 关 联 交 易事 项 的 说 明
注：无。
6.4.9 期末（2016 年6 月 30 日） 本 基 金 持有 的 流 通 受限 证 券
6.4.9.1 因认购新发/ 增 发 证 券 而于 期 末 持 有的 流 通 受 限证 券
注：本基金无因认购新发/ 增发证券 而于期末持有的流通受限证券。
6.4.9.2 期 末 持 有 的 暂时 停 牌 等 流通 受 限 股 票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值
总额
备注
000651
格力
电器
2016 年
2 月22
日
重大
事项
停牌
22.04 - - 31,450 614,316.19 693,158.00 -
002465
海格
通信
2016 年
6 月13
日
重大
事项
停牌
12.44 - - 15,200 275,418.87 189,088.00 -
000728
国元
证券
2016 年
6 月8
日
重大
事项
停牌
16.72
2016 年
7 月8
日
17.37 10,900 315,333.95 182,248.00 -
002065
东华
软件
2015 年
12 月
22 日
重大
事项
停牌
18.72
2016 年
7 月4
日
22.59 7,387 185,945.29 138,284.64 -
002129
中环
股份
2016 年
4 月25
日
重大
事项
停牌
8.29 - - 11,211 139,537.88 92,939.19 -
6.4.9.3 期 末 债 券 正 回购 交 易 中 作为 抵 押 的 债券
6.4.9.3.1 银 行 间 市 场 债券 正 回 购
截至本报告期末 2016 年 6 月 30 日止 ，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖
出回购证券款余额。
6.4.9.3.2 交 易 所 市 场 债券 正 回 购
截至本报告期末 2016 年 6 月 30 日止 ，本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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出回购证券款余额。
6.4.10 有 助 于 理 解 和 分析 会 计 报 表需 要 说 明 的其 他 事 项
6.4.10.1 公 允价值
6.4.10.1.1 不以公允价值计量的金融工具
不 以 公允 价值 计 量的 金融 资 产和 负债 主 要包 括贷 款 和应 收款 项 以及 其他 金 融负 债， 其因剩余
期限不长，公允价值与账面价值相若。
6.4.10.1.2 以公允价值计量的金融工具
6.4.10.1.2.1 各层次金融 工具公允价值
于 2016 年 6 月 30 日，本 基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为人民币 36,176,763.25 元， 属于第二层次的余额为人民币 1,295,717.83 元，
属于第三层次余额为人民币 0.00 元。
6.4.10.1.2.2 公允价值所 属 层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃( 包 括涨跌停时的交易
不活跃) 、 或属于非公开发行等情况， 本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交易不活 跃期
间及限 售期 间不将 相关 股票和 债券 的公允 价值 列入第 一层 次；并 根据 估值调 整中 采用的 不 可 观 察
输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次或第三层次。
6.4.10.1.2. 3 第三层次 公允价值余额和本期变动金额
本 基 金持 有的 以 公允 价值 计 量且 其变 动 计入 当期 损 益的 金融 工 具第 三层 次 公允 价值 本期未发
生变动。
§7 投资组合报告
7.1 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（% ）
1 权益投资 37,472,481.08 93.85
其中：股票 37,472,481.08 93.85
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产 支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - - 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 2,433,546.15 6.10
7 其他各项资产 20,773.09 0.05
8 合计 39,926,800.32 100.00
7.2 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
7.2.1 期末指 数 投 资 按行 业 分 类 的 境内股 票 投资 组 合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 76,800.00 0.19
C 制造业 8,650,458.58 21.80
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
395,556.55 1.00
E 建筑业 425,754.28 1.07
F 批发和零售业 284,477.80 0.72
G 交通运输、仓储和邮政业 446,490.00 1.13
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
2,143,165.20 5.40
J 金融业 20,140,012.00 50.76
K 房地产业 1,215,220.51 3.06
L 租赁和商务服务业 297,350.00 0.75
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 503,552.04 1.27
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 1,095,637.29 2.76
S 综合 164,400.00 0.41
合计 35,838,874.25 90.32
7.2.2 期末积 极 投 资 按行 业 分 类 的 境内股 票 投资 组 合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采掘业 - -
C 制造业 868,922.19 2.19
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
764,684.64 1.93
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 1,633,606.83 4.12
7.3 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细
7.3.1 指 数 投 资 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 十 名 股票 投 资 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 002142 宁波银行 169,269 2,501,795.82 6.31
2 000001 平安银行 268,208 2,333,409.60 5.88
3 600016 民生银行 217,861 1,945,498.73 4.90
4 601318 中国平安 60,000 1,922,400.00 4.84
5 600519 贵州茅台 5,519 1,611,106.48 4.06
6 600000 浦发银行 98,002 1,525,891.14 3.85
7 002736 国信证券 77,200 1,331,700.00 3.36
8 600030 中信证券 73,074 1,185,991.02 2.99
9 601009 南京银行 125,888 1,182,088.32 2.98 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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10 000686 东北证券 61,323 791,679.93 2.00
注：投 资者 欲了解 本报 告期末 基金 指数 投 资的 所有股 票明 细，应 阅读 登载于 银河 基金管 理 有 限 公
司网站的半年度报告正文 。
7.3.2 积 极 投 资 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 股票 投 资 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 000651 格力电器 31,450 693,158.00 1.75
2 300339 润和软件 10,000 358,400.00 0.90
3 300287 飞利信 20,000 268,000.00 0.68
4 002065 东华软件 7,387 138,284.64 0.35
5 002129 中环股份 11,211 92,939.19 0.23
注：投 资者 欲了解 本报 告期末 基金 积极 投 资的 所有股 票明 细，应 阅读 登载于 银河 基金管 理 有 限 公
司网站的半年度报告正文 。
7.4 报 告 期 内 股 票 投 资 组 合 的 重 大 变 动
7.4.1 累 计 买 入 金 额 超出 期 初 基 金资 产 净 值 2% 或前20 名的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601318 中国平安 1,920,000.00 3.82
2 000001 平安银行 711,720.60 1.42
3 002142 宁波银行 581,323.00 1.16
4 600037 歌华有线 542,970.00 1.08
5 002081 金 螳 螂 521,344.00 1.04
6 600016 民生银行 503,111.36 1.00
7 300287 飞利信 477,113.00 0.95
8 002594 比亚迪 358,790.00 0.71
9 600019 宝钢股份 339,600.00 0.68
10 300339 润和软件 319,031.00 0.63
11 601088 中国神华 303,200.00 0.60
12 002736 国信证券 301,824.00 0.60
13 601009 南京银行 278,439.00 0.55
14 000686 东北证券 259,773.32 0.52
15 000100 TCL 集团 236,798.00 0.47 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
第 33 页 共 40 页
16 600066 宇通客车 236,640.00 0.47
17 600352 浙江龙盛 235,307.00 0.47
18 600519 贵州茅台 222,830.00 0.44
19 000523 广州浪奇 209,861.00 0.42
20 300252 金信诺 207,958.00 0.41
注：买入金额不包括相关交易费用。
7.4.2 累 计 卖 出 金 额 超出 期 初 基 金资 产 净 值 2% 或前20 名的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 002081
金 螳 螂 1,023,614.40 2.04
2 000100
TCL 集团 856,981.98 1.71
3 600037
歌华有线 562,295.00 1.12
4 002230
科大讯飞 520,467.13 1.04
5 000001
平安银行 518,295.00 1.03
6 002142
宁波银行 499,140.00 0.99
7 600279
重庆港九 480,428.00 0.96
8 600016
民生银行 439,674.00 0.87
9 001979
招商蛇口 427,601.88 0.85
10 000400
许继电气 416,644.49 0.83
11 600703
三安光电 368,935.75 0.73
12 600000
浦发银行 346,580.00 0.69
13 600019
宝钢股份 324,800.00 0.65
14 002456
欧菲光 319,634.35 0.64
15 601088
中国神华 266,726.00 0.53
16 600030
中信证券 266,339.00 0.53
17 000514
渝 开 发 260,586.05 0.52
18 002736
国信证券 258,522.00 0.51
19 300059
东方财富 244,864.00 0.49
20 601009
南京银行 243,734.00 0.48
注：卖出金额不包括相关交易费用。
7.4.3 买 入 股 票 的 成 本总 额 及 卖 出股 票 的 收 入总 额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 16,016,850.22
卖出股票收入（成交）总额 14,890,174.03
注：买入股票成本及卖出股票收入均不包括相关交易费用。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
第 34 页 共 40 页
7.5 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合
注：本基金本报告期末未持有债券 。
7.6 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 债 券 投 资 明
细
注：本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 十 名 资 产 支 持 证
券 投 资 明 细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属
投资明细
注：本基金本报告期未投资贵金属。
7.9 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 权 证 投 资 明
细
注：本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报 告期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明
7.10.1 报告期末本 基 金投 资 的 股 指期 货 持 仓 和损 益 明 细
注：本基金现阶段, 未进 行股指期货的投资。
7.10.2 本 基 金 投 资 股 指期 货 的 投 资政 策
注：本基 金现 阶段, 未进行 股指期货 的投 资。 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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7.11 报 告期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明
7.11.1 本 期 国 债 期 货 投资 政 策
注：本基 金现 阶段, 未进行 国债期货 的投 资。
7.11.2 报 告 期 末 本 基 金投 资 的 国 债期 货 持 仓 和损 益 明 细
注：本基金现阶段, 未进 行国债期货的投资。
7.11.3 本 期 国 债 期 货 投资 评 价
注：本基 金现 阶段, 未进行 国债期货 的投 资。
7.12 投 资 组 合 报 告 附 注
7.12.1
报告期 内 本基 金 投资 的前 十 名证 券的 发 行主 体没 有 被监 管部 门 立案 调查 ， 或在 本报 告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
7.12.2
报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3 期 末 其 他 各 项 资产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 13,779.09
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,069.10
5 应收申购款 5,924.90
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 20,773.09
7.12.4 期 末 持 有 的 处 于转 股 期 的 可转 换 债 券 明细
注：本基金本期报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期 末 前 十 名 股 票中 存 在 流 通受 限 情 况 的说 明
7.12.5.1 期 末 指 数 投 资前 十 名 股 票中 存 在 流 通受 限 情 况 的说 明 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
第 36 页 共 40 页
注：本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况
7.12.5.2 期 末 积 极 投 资前 五 名 股 票中 存 在 流 通受 限 情 况 的说 明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值
占基金资产
净值比例 （% ）
流通受限情况说明
1 000651 格力电器 693,158.00 1.75 重大事项停牌
2 002065 东华软件 138,284.64 0.35 重大事项停牌
3 002129 中环股份 92,939.19 0.23 重大事项停牌
7.12.6 投 资 组 合 报 告 附注 的 其 他 文字 描 述 部 分
无。
§8 基 金 份 额 持 有 人 信 息
8.1 期 末 基 金 份 额 持 有 人 户 数 及 持 有 人 结 构
份额单位：份
份额级别
持有人户
数( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
银河沪深
300 成长
分级
976 27,133.10 17,821,699.02 67.30% 8,660,206.08 32.70%
银河沪深
300 成长
分级 A
161 28,807.01 2,092,915.00 45.13% 2,545,013.00 54.87%
银河沪深
300 成长
分级 B
397 11,682.44 1,416.00 0.03% 4,636,512.00 99.97%
合计
1,534 23,310.14 19,916,030.02 55.70% 15,841,731.08 44.30%
8.2 期 末 上 市 基 金 前 十 名 持 有 人
银河沪深 300 成长分级A
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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比例
1 黄松友 860,300.00 2.41%
2 中国人民财产保险股份有限公司- 自
有资金
812,343.00 2.27%
3 中国太平洋人寿保险股份有限公司-
分红- 个人分 红
511,200.00 1.43%
4 海通资管- 上 海银行- 海通 赢家系列-
月月赢集合资产管理计划
500,000.00 1.40%
5 汤( 岑 285,100.00 0.80%
6 方春娣 159,342.00 0.45%
7 李大鹏 145,300.00 0.41%
8 赖明理 120,500.00 0.34%
9 海通期货有限公司- 四川 金鼎产融股
权投资基金管理有限公司
91,494.00 0.26%
10 林炳权 89,100.00 0.25%
银河沪深 300 成长分级B
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额
比例
1 魏灵峰 503,295.00 1.41%
2 洪一权 258,879.00 0.72%
3 孔瑞珍 249,400.00 0.70%
4 刘启凯 201,221.00 0.56%
5 雷春怡 130,500.00 0.36%
6 丁贵怡 110,531.00 0.31%
7 陈敏芳 110,000.00 0.31%
8 郁万福 100,000.00 0.28%
9 苏维维 100,000.00 0.28%
10 沈蕊蕊 89,438.00 0.25%
8.3 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 基 金 的 情 况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人 所有从业人员
持有本基金
银河沪深 300 成长
分级
0.00 0.0000%
银河沪深 300 成长
分级 A
0.00 0.0000%
银河沪深 300 成长
分级 B
0.00 0.0000%
合计
0.00 0.0000%
银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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8.4 期 末 基 金 管 理 人 的从 业 人 员 持有 本 开 放 式基 金 份 额 总量 区 间 的 情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金
投资和研究部门负责人 持
有本开放式基金
银河沪深 300 成长分
级
0
银河沪深 300 成长分
级 A
0
银河沪深 300 成长分
级 B
0
合计
0
本基金基金经理 持有本开
放式基金
银河沪深 300 成长分
级
0
银河沪深 300 成长分
级 A
0
银河沪深 300 成长分
级 B
0
合计
0
§9 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
项目
银河沪深 300 成
长分级
银河沪深 300
成长分级 A
银河沪深300 成
长分级 B
基金合同生效日 （2013 年 3 月29 日）基
金份额总额
220,701,691.49 97,145,050.00 97,145,050.00
本报告期期初基金份额总额 29,521,912.36 4,653,760.00 4,653,760.00
本报告期基金总申购份额 6,085,343.89 - -
减: 本报告期基金总赎回份额 10,187,436.71 - -
本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份 额 减 少
以"-" 填列）
1,062,085.56 -15,832.00 -15,832.00
本报告期期末基金份额总额 26,481,905.10 4,637,928.00 4,637,928.00
注：拆分变动份额为本基金三类份额之间的配对转换份额。
§10 重 大 事 件 揭 示
10.1 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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10.2 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 的 专 门 基 金 托 管 部 门 的 重 大 人 事 变 动
一、报告期内基金管理人发生以下重大人事变动 ：
1 、2016 年2 月 19 日在法 定报刊上刊登了 《银河基金管理有限公司关于总经理任职的公告》 ，
由银河基金管理有限公司第四届董事会审议通过，决定聘任刘立达先生担任公司总经理。
二、报告期内基金托管人发生如下重大变动：
无
10.3 涉 及 基 金 管 理 人 、 基 金 财 产 、 基 金 托 管 业 务 的 诉 讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基 金 投 资 策 略 的 改 变
报告期内基金投资策略无改变
10.5 为 基 金 进 行 审 计 的 会 计 师 事 务 所 情 况
报告期内基金未改聘会计师事务所。
10.6 管 理 人 、 托 管 人 及 其 高 级 管 理 人 员 受 稽 查 或 处 罚 等 情 况
报告期内无基金管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况。
10.7 基 金租 用 证 券 公 司 交 易 单 元 的 有 关 情 况
10.7.1 基 金 租 用 证 券 公司 交 易 单 元进 行 股 票 投资 及 佣 金 支付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中信证券 1 16,466,552.61 53.69% 15,006.14 53.15% -
国海证券 1 14,202,703.22 46.31% 13,226.94 46.85% - 银河沪深 300 成长分级 2016 年半年度报告摘要
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注：1 、选择 证券公司专用席位的标准：
（1 ）实力雄 厚；
（2 ）信誉良 好，经营行为规范；
（3 ）具有健 全的内部控制制度，内部管理规范，能满足本基金安全运作的要求；
（4 ） 具备基金运作所需的高效、 安全、 便捷的通讯条件， 交易设施符合代理本基金进行证券交易
之需要，并能提供全面的信息服务；
（5 ） 研究实力强， 有固定的研究机构和专职的高素质研究人员， 能及 时提供高质量的研究支持和
咨询服 务， 包括宏 观经 济报告 、行 业分析 报告 、市 场 分析 报告、 证券 分析报 告及 其他报 告 等 ， 并
能根据基金投资的特定要求，提供专题研究报告；
（6 ）本基金 管理人要求的其他条件。
2 、选择证 券公司专用席位的程序:
（1 ）资 格考察；
（2 ）初 步确定；
（3 ）签 订协议。
10.7.2 基 金 租 用 证 券 公司 交 易 单 元进 行 其 他 证券 投 资 的 情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
中信证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
§11 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
无。
银河基金管理有限公司
2016 年8 月25 日
