易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金
2016 年 半 年度 报 告 摘要
2016 年 6 月30 日
基金管理人：易方达基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
送出日期：二〇一六年八月二十四日 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 2 页共 32 页
1
重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司 根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 8 月 19 日 复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩 并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2016 年 2 月 4 日起 至 6 月 30 日止 。
易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 3 页共 32 页
2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 易方达 瑞财 混合
基金主 代码 001802
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 2 月 4 日
基金管 理人 易方达 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 895,291,189.73 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 易方达 瑞财 混 合 I 易方达 瑞财 混 合 E
下属分 级基 金的 交易 代码 001802 001803
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 894,324,236.85 份 966,952.88 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 本基金 在控 制风 险的 前提 下，追 求基 金资 产的 稳健 增值。
投资策 略
本基金 基于 定量 与定 性相 结合的 宏观 及市 场因 素 、 估值及 流动 性因 素 、 政
策因素 等分 析， 确定 组合 中股票 、 债 券、 货 币市 场 工具等 资产 类别 的配 置
比例 。 债 券投 资方 面， 本 基金将 主要 通过 类属 配置 与券种 选择 两个 层次 进
行投资 管理 。 在 类属配 置 层次， 本基 金结 合对宏 观 经济、 市场 利率、 供求
变化等 因素 的综 合分 析 ， 根据交 易所 市场 与银 行间 市场类 属资 产的 风险 收
益特征 ， 定期 对投 资组 合 类属资 产进 行优 化配 置和 调整 ， 确 定类 属资 产的
最优权 重。 在券 种选 择上 ， 本基 金以 长期 利率 趋势 分析为 基础 ， 结 合经 济
变化趋 势 、 货 币政 策及 不 同债券 品种 的收 益率 水平 、 流 动性 和信 用风 险等
因素， 实施 积极 主动 的债 券投资 管理 。 股 票策 略方 面， 本 组合 通过 对行 业
景气度 、 竞 争格 局等 因素 的分析 ， 对 各行 业的 投资 价值进 行综 合评 估， 从
而确定 并动 态调 整行 业配 置比例 。 在行 业配 置比 例 确定的 基础 上 ， 对 公司
基本面 和估 值情 况进 行综 合考虑 ，选 择性 价比 最高 的个股 构建 股票 组合 ，
并根据 市场 和基 本面 的变 化动态 调整 。
业绩比 较基 准 中债新 综合 指数 （财 富） 收益率× 75%+ 沪深 300 指 数收益 率× 25%
风险收 益特 征
本 基 金 为 混 合 型 基 金 ， 理 论 上 其 预 期 风 险 与 预 期 收 益 水 平 低 于 股 票 型 基
金，高 于债 券型 基金 和货 币市场 基金 。
2.3 基金管理人和 基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 易方达 基金 管理 有限 公司 招商银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 张南 张燕
联系电 话 020-85102688 0755-83199084
电子邮 箱 service@efunds.com.cn yan_zhang@cmbchina.com
客户服 务电 话 400 881 8088 95555
传真 020-85104666 0755-83195201 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 4 页共 32 页
2.4 信息披露方式
登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.efunds.com.cn
基金 半 年度 报告 备置 地点
广州市 天河 区珠 江新 城珠 江东路 30 号广 州
银行大 厦 43 楼
3
主要财务指标和基金净 值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期 （2016 年 2 月 4 日 （基金合同生效日） 至 2016
年 6 月 30 日）
易方达 瑞财 混 合 I 易方达 瑞财 混 合 E
本期已 实现 收益 11,481,499.39 15,606.61
本期利 润 10,681,991.02 17,839.35
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0154 0.0181
本期基 金份 额净 值增 长率 1.90% 1.80%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2016 年 6 月 30 日)
易方达 瑞财 混 合 I 易方达 瑞财 混 合 E
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0167 0.0158
期末基 金资 产净 值 911,422,754.72 984,630.97
期末基 金份 额净 值 1.019 1.018
注：1.所述 基金 业绩 指标不 包括 持有 人认 购或 交易基 金的 各项 费用 ，计 入费用 后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
2. 本 期已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3.本基 金合 同于 2016 年 2 月 4 日 生效 ，合 同生 效当 期的相 关数 据和 指标 按实 际存续 期计 算。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
易方达 瑞财 混 合 I
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.89% 0.07% 0.39% 0.25% 0.50% -0.18%
过去三 个月 0.69% 0.10% -0.17% 0.26% 0.86% -0.16%
过去六 个月 - - - - - -
过去一 年 - - - - - - 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 5 页共 32 页
过去三 年 - - - - - -
自基金 合同 生
效起至 今
1.90% 0.18% 2.83% 0.34% -0.93% -0.16%
易方达 瑞财 混 合 E
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.89% 0.06% 0.39% 0.25% 0.50% -0.19%
过去三 个月 0.59% 0.09% -0.17% 0.26% 0.76% -0.17%
过去六 个月 - - - - - -
过去一 年 - - - - - -
过去三 年 - - - - - -
自基金 合同 生
效起至 今
1.80% 0.17% 2.83% 0.34% -1.03% -0.17%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
易方达 瑞财 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2016 年 2 月 4 日至 2016 年 6 月 30 日）
易方达 瑞财 混 合 I
易方达 瑞财 混 合 E 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 6 页共 32 页
注：1. 本基 金合 同于 2016 年 2 月 4 日 生效 ，截 至报 告期末 本基 金合 同生 效未 满一年 。
2. 按 基金合 同和 招募 说明书 的约 定， 自基 金合 同生效 之日 起六 个月 内使 基金的 投资 组合 比例 符
合本基金合同（第十二部 分二、投资范围，三、投 资策略和四、投资限制） 的有关约定。本报告期
本基金 处于 建仓 期内 。
3.自基 金合 同生 效至 报告 期末，I 类 基金 份额 净值 增 长率 为 1.90% ，E 类基 金 份额净 值增 长率 为
1.80% ， 同期 业绩 比较 基准 收益率 为 2.83% 。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
经中国 证监 会证 监基 金字[2001]4 号文 批准 ， 易方 达基 金管理 有限 公司 成立 于 2001 年 4 月 17 日，
注册资 本 1.2 亿 元， 旗下 设有北 京、 广州 、上 海、 成都、 南京 、大 连分 公司 和易方 达国 际控 股有 限
公司 、 易 方达 资产 管理 有 限公司 等子 公司 。 易方 达 秉承“ 取信 于市 场， 取信 于 社会” 的宗 旨， 坚持“ 在
诚信规 范的 前提 下 ， 通 过 专业化 运作 和团 队合 作实 现持续 稳健 增长” 的 经营 理 念， 以严 格的 管理 、 规
范的运 作和 良好 的投 资业 绩，赢 得市 场认 可。2004 年 10 月， 易方 达取 得全 国 社会保 障基 金投 资管
理人资 格。2005 年 8 月 ， 易方达 获得 企业 年金 基金 投资管 理人 资格 。2007 年 12 月 ，易 方达 获得 合
格境内 机构 投资 者 （QDII ） 资格 。2008 年 2 月， 易 方达获 得从 事特 定客 户资 产管理 业务 资格 。 截 至
2016 年 6 月 30 日， 易方 达旗下 共管 理 92 只 开放 式 基金、1 只 封闭 式基 金和 多个全 国社 保基 金资 产易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 7 页共 32 页
组合、 企业 年金 及特 定客 户资产 管理 业务 ，管 理公 募基金 总规 模 4056.91 亿 元。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
胡剑
本基金 的基 金经 理、 易方 达稳健
收益债 券型 证券 投资 基金 的基金
经理、 易方 达信 用债 债券 型证券
投资基 金的 基金 经理 、易 方达裕
景添 利 6 个 月定 期开 放债 券型证
券投资 基金 的基 金经 理、 易方达
裕惠回 报定 期开 放式 混合 型发起
式证券 投资 基金 的基 金经 理、固
定收益 研究 部总 经理
2016-02-04 - 10 年
硕 士 研 究 生 ， 曾 任
易 方 达 基 金 管 理 有
限 公 司 固 定 收 益 部
债 券 研 究 员 、 基 金
经 理 助 理 兼 债 券 研
究 员 、 固 定 收 益 研
究 部 负 责 人 、 固 定
收 益 总 部 总 经 理 助
理 、 易 方 达 中 债 新
综 合 债 券 指 数 发 起
式 证 券 投 资 基 金
（LOF ）基金经 理、
易方达 纯债 1 年定
期 开 放 债 券 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经
理 、 易 方 达 永 旭 添
利 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 基 金
经 理 、 易 方 达 纯 债
债 券 型 证 券 投 资 基
金基金 经理 。
注：1. 此处 的“ 任 职日 期” 为 基金合 同生 效之 日，“ 离 任 日期” 为公 告确 定的 解聘 日 期。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》等有关法律法规及 基金合同、基金招
募说明 书等 有关 基金 法律 文件的 规定 ， 以 取信 于市 场、 取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ， 本 着诚 实信 用、
勤勉尽责的原则管理和运 用基金资产，在控制风险 的前提下，为基金份额持 有人谋求最大利益。在
本报告 期内 ，基 金运 作合 法合规 ，无 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
本基金管理人主要通过建 立有纪律、规范化的投资 研究和决策流程、交 易流 程，以及强化事后
监控分析来确保公平对待 不同投资组合，切实防范 利益输送。本基金管理人 规定了严格的投资权限
管理制 度 、 投 资备 选库 管 理制度 和集 中交 易制 度等 ， 并 重视 交易 执行 环节 的 公平交 易措 施 ， 以“ 时间易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 8 页共 32 页
优先 、 价 格优 先” 作 为执 行 指令的 基本 原则 ， 通过 投 资交易 系统 中的 公平 交易 模块 ， 以 尽可 能确 保公
平对待 各投 资组 合。 本报 告期内 ，公 平交 易制 度总 体执行 情况 良好 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本报告期内，公司旗下所 有投资组合参与的交易所 公开竞价交易中，同日反 向交易成交较少的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的 5% 的 交易 共 有 16 次 ， 其 中 13 次为 指数 及量化 投资 因投 资策 略
需要和其他组合发生的反 向交易；3 次为不同基金 经理管理的非指数基金因 投资策略不同而发生的
反向交 易， 有关 基金 经理 按规定 履行 了审 批程 序。
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2016 年上 半年 基本 面呈 现 一季度 回升 后 4 、5 月 份小 幅回落 的走 势。 工业 同比 在 3 月 份冲 高至
6.8%后，4、5 月 份回 落至 6% 附近 ，6 月份小 幅超 出 市场预 期， 同比 增长 6.2% 。结构 上， 房地 产和
基建投资主导了本轮基本 面的波动，民间投资数据 持续大幅下滑，显示一季 度来自房地产和基建的
投资回升对实体经济的传 导效果非常差。4 月份以 来房地产投资数据的下滑 使得市场对本轮经济回
暖的可 持续 性偏 于悲 观。
市场方 面， 债券 市场 收益 率在一 季度 以陡 峭化 上行 为主，4 月 份上行 速度 加 快，5 、6 月 份基 本
回落至 前期 低点 。信 用债 券则在 一季 度呈 现利 差持 续缩窄 的行 情。4、5 月份 受“ 铁 物资” 、“ 东 特钢”
等风险事件的影响，风险 偏好情绪降至冰点，一级 市场新券大量取消发行， 信用利差快速回升。这
种极度 风险 厌恶 的情 绪自 5 月下 旬开 始有 所好 转， 高 资质 和城 投品 种的 利差 回落， 截至 6 月 底基 本
回落至前期低点。但市场 的买盘仍集中在城投、高 等级品种和行业龙头企业 上，过剩产能行业的买
盘依然 非常 有限 。
权益方面，受美联储加息 、外汇流出等因素影响， 市场在年初出现一波较为 明显的下跌，2 月
份以后逐步稳定并在低位 徘徊，不过较多行业基本 面得到修复的公司股价创 出新高，走出了一轮较
为清晰 的结 构性 行情 。
操作上，考虑到今年以来 风险因素的叠加，组合保 持了相对灵活的仓位。组 合于成立之初即主
要配置信用品种，避免了 一季度利率债的下跌，6 月初开始加仓利率品种， 获得一定利率下行的收
益。 信用债 券方 面坚 持 以 2014 年 以前 的城 投为 配置 品种 ， 积极 进行 个券 置换 ， 在 控制信 用风 险的 同
时获得一定利差收窄的收 益。权益方面组合逐步选 择了一些具备安全边际且 行业基本面有望修复的
行业进 行布 局， 积极 参与 新股投 资。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 9 页共 32 页
截至报 告期 末， 本 基 金 I 类基金 份额 净值 为 1.019 元， 本报 告期 份额 净值 增 长率 为 1.90% ；E 类
基金份 额净 值 为 1.018 元 ，本报 告期 份额 净值 增长 率为 1.80% ； 同期 业绩 比较 基 准收 益率为 2.83% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券 市场及行业走势 的简 要展望
展望未来，中期我们维持 经济处于结构转型带来的 下滑通道中的观点，期间 可能出现阶段性托
底延缓 下滑 速度 ，但 这种 托底也 同时 延长 了下 滑出 清的时 间。 收益 率在 此过 程中易 下难 上。
短期来看，考虑到政策面 托底更加依赖于积极财政 ，货币方面通过基建放贷 款的方式也更加简
单直接 ， 货币 政策 只有 在基 本面再 次大 幅下 行的 情况 下才可 能出 现降 准 、 降 低回 购利率 等积 极信 号 。
而从短期的经济走势来看 ，基建投资有望维持，房 地产投资虽有回落但仍然 在相对较好的水平，对
基本面的支撑仍有望维持 。因此从大概率的情况来 看，货币中性和经济企稳 后略有回落的趋势仍将
延续。
从收益率的情况来看，由 于市场预期在未来某个时 点地产投资的回落终将拖 累经济，而基建也
受制于财政空间和地方政 府的预算约束，基本面可 能在某一时点出现意外回 落。从政策面的表态来
看，基本面依靠稳增长持 续上行的概率也不大，收 益率向上风险有限。因此 在目前的时点，综合风
险收益的情况，即使经济 基本面没有立即出现下滑 ，市场可能也会在一定程 度上反映未来下滑的预
期，推动 收益率的下行。英国“ 脱欧公投” 后收益率的大幅下 行可能反映了这种需求。 在基本面没 有
明显变 化的 情况 下， 收益 率下行 之后 估值 调整 压力 增加。
信用 债券方面，三季度仍 面临较多的不确定性，信 用分化仍将继续。信用市 场仍面临大量的短
期融资 券到 期， 另 外 7、8 月份适 逢评 级跟 踪的 密集 发布期 ， 过 剩产 能行 业的 个券可 能面 临较 多向 下
调整的压力。在此环境下 ，信用风险溢价难以出现 明显恢复。不过高资质品 种和城投等流动性溢价
主导的利差有望跟随利率 债出现下行，且风险偏好 下降带来的结构性需求也 将流动性利差压制在较
低水平 ，甚 至进 一步 收窄 。
权益市场结构性行情仍将 延续，整体具备安全边际 的低估值蓝筹的风险较小 ，着力寻找基本面
有所修 复的 行业 配置 依然 是后期 投资 需要 关注 的重 点。
实际操 作中 ， 本组 合会 继续 关注微 观实 体经 济的 情况 ， 等待货 币政 策和 基本 面出 现拐点 的时 点 ，
在此之前进行一些波段操 作。信用债券方面，仍然 以城投为主要配置品种， 及时调整组合仓位，保
持较好的灵活性。权益方 面坚持价值理念，关注安 全边际的变化，把握基本 面走势，力争获取结构
性行情 的超 额收 益机 会。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金管理人按照企业会 计准则、中国证监会相关 规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所
持有的 投资 品种 进行 估值 。本基 金托 管人 根据 法律 法规要 求履 行估 值及 净值 计算的 复核 责任 。 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 10 页共 32 页
本基金管理人设有估值委 员会，公司 营运总监担任 估值委员会主席，研究部 、固定收益总部、
投资风险管理部、监察部 和核算部指定人员担任委 员。估值委员会负责组织 制定和适时修订基金估
值政策和程序，指导和监 督整个估值流程。估值委 员会成员具有多年的证券 、基金从业经验，熟悉
相关法律法规，具备行业 研究、风险管理、法律合 规或基金估值运作等方面 的专业胜任能力。基金
经理可 参与 估值 原则 和方 法的讨 论， 但不 参与 估值 原则和 方法 的最 终决 策和 日常估 值的 执行 。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人已与中央国 债登记结算有限责任公司 及中证指数有限公司 签署 服务协议，由其按
约定分 别提 供银 行间 同业 市场及 交易 所交 易的 债券 品种的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
易方达 瑞财 混 合 I ：本报告 期内未 实施 利润 分配 。
易方达 瑞财 混 合 E ：本 报 告期内 未实 施利 润分 配。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期 内，基金托管人——招商 银行股份有限公司不存在 任何损害基金份额
持有人利益的行为，严格 遵守了《中华人民共和国 证券投资基金法》及其他 有关法律法规、基金合
同，完 全尽 职尽 责地 履行 了应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内基金管理人在 投资运作、基金资产净值 的计算、利润分配、基金 份额申购赎回价格
的计算、基金费用开支等 问题上，不存在任何损害 基金份额持有人利益的行 为，严格遵守了《中华
人民共 和国 证券 投资 基金 法》 等有 关法 律法 规 ， 在 各 重要方 面的 运作 严格 按照 基金合 同的 规定 进 行 。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
本半年度报告中财务指标 、净值表现、财务会计报 告、利润分配、投资组合 报告等内容真实、
准确和 完整 ，不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。
6 半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 易方 达瑞 财灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2016 年 6 月 30 日 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 11 页共 32 页
单位： 人民 币元
资产
本期末
2016 年 6 月 30 日
资产：
银行存 款 1,401,365.96
结算备 付金 383,993.44
存出保 证金 33,822.75
交易性 金融 资产 1,117,162,539.24
其中： 股票 投资 25,474,324.03
基金投 资 -
债券投 资 1,091,688,215.21
资产支 持证 券投 资 -
贵金属 投资 -
衍生金 融资 产 -
买入返 售金 融资 产 -
应收证 券清 算款 -
应收利 息 22,878,482.72
应收股 利 -
应收申 购款 -
递延所 得税 资产 -
其他资 产 -
资产总 计 1,141,860,204.11
负债和所有者权益
本期末
2016 年 6 月 30 日
负债：
短期借 款 -
交易性 金融 负债 -
衍生金 融负 债 -
卖出回 购金 融资 产款 183,099,405.35
应付证 券清 算款 45,414,867.10
应付赎 回款 -
应付管 理人 报酬 594,384.77
应付托 管费 111,447.13
应付销 售服 务费 160.40
应付交 易费 用 55,219.22
应交税 费 -
应付利 息 43,600.17
应付利 润 -
递延所 得税 负债 -
其他负 债 133,734.28
负债合 计 229,452,818.42
所有者权益：
实收基 金 895,291,189.73 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 12 页共 32 页
未分配 利润 17,116,195.96
所有者 权益 合计 912,407,385.69
负债和 所有 者权 益总 计 1,141,860,204.11
注：1. 本基 金合 同生 效日 为 2016 年 2 月 4 日，2016 年半 年度 实际 报告 期间 为 2016 年 2 月 4 日
至 2016 年 6 月 30 日 。截 至报告 期末 本基 金合 同生 效未满 一年 ，本 报告 期的 财务报 表及 报表 附注 均
无同期 对比 数据 。
2.报告 截止 日 2016 年 6 月 30 日，I 类基金 份额 净值 1.019 元，E 类 基金 份额 净 值 1.018 元 ；基
金份额 总 额 895,291,189.73 份， 下属 分级 基金 的份 额总额 分别 为：I 类基 金份 额总 额 894,324,236.85
份，E 类 基金 份额 总额 966,952.88 份。
6.2 利润表
会计主 体： 易方 达瑞 财灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 2 月 4 日（基 金合 同生 效日 ） 至 2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 2 月 4 日（基金合 同生效日）至 2016 年 6 月
30 日
一、收入 15,104,771.30
1.利息 收入 17,679,173.38
其中： 存款 利息 收入 637,703.68
债券利 息收 入 16,994,092.57
资产支 持证 券利 息收 入 -
买入返 售金 融资 产收 入 47,377.13
其他利 息收 入 -
2.投资 收益 （损 失以“-” 填 列） -1,777,163.48
其中： 股票 投资 收益 -
基金投 资收 益 -
债券投 资收 益 -2,104,163.48
资产支 持证 券投 资收 益 -
贵金属 投资 收益 -
衍生工 具收 益 -
股利收 益 327,000.00
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-” 号填 列） -797,275.63
4.汇兑 收益 （损 失以“ －” 号 填列） -
5.其他 收入 （损 失以“-” 号 填列） 37.03
减：二、费用 4,404,940.93
1．管 理人 报酬 2,218,724.05
2．托 管费 416,010.73
3．销 售服 务费 796.97
4．交 易费 用 50,430.06 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 13 页共 32 页
5．利 息支 出 1,574,123.19
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 1,574,123.19
6．其 他费 用 144,855.93
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） 10,699,830.37
减：所 得税 费用 -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 10,699,830.37
注： 本 基金 合同 生效 日为 2016 年 2 月 4 日，2016 年 半年度 实际 报告 期间 为 2016 年 2 月 4 日至
2016 年 6 月 30 日。 截至 报告期 末本 基金 合同 生效 未满一 年， 本报 告期 的财 务报表 及报 表附 注均 无
同期对 比数 据。
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 易方 达瑞 财灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 2 月 4 日（基 金合 同生 效日 ） 至 2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 2 月 4 日（基金合 同生效日）至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
401,758,575.59 - 401,758,575.59
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 10,699,830.37 10,699,830.37
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以“-” 号填 列）
493,532,614.14 6,416,365.59 499,948,979.73
其中：1.基 金申 购款 493,581,441.26 6,416,558.74 499,998,000.00
2.基金 赎回 款 -48,827.12 -193.15 -49,020.27
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以“-” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
895,291,189.73 17,116,195.96 912,407,385.69
注： 本 基金 合同 生效 日为 2016 年 2 月 4 日，2016 年 半年度 实际 报告 期间 为 2016 年 2 月 4 日至
2016 年 6 月 30 日。 截至 报告期 末本 基金 合同 生效 未满一 年， 本报 告期 的财 务报表 及报 表附 注均 无
同期对 比数 据。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 刘晓 艳 ， 主管 会计 工作 负责 人 ：张优 造， 会计 机构 负责 人：陈 荣 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 14 页共 32 页
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金( 以下简称“ 本基金”) 根据中国证券监督管理委员会
( 以下简 称“ 中 国证 监会”) 证 监许可[2015]1895 号 《关 于 准予易 方达 瑞财 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金
注册的 批复 》 进行 募集 ， 由 易方达 基金 管理 有限 公司 依照 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法 》 和 《易
方达瑞 财灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金基 金合 同》 公开募 集。 经向 中国 证监 会备案 ， 《 易方 达瑞 财 灵
活配置 混合 型证 券投 资基 金基金 合同 》 于 2016 年 2 月 4 日 正式 生效， 基金 合 同生效 日的 基金 份额 总
额为 401,758,575.59 份基 金份额 ，其 中认 购资 金利 息折 合 8,005.85 份基 金份 额。本 基金 为契 约型 开
放式基金，存续期限不定 。本基金的基金管理人为 易方达基金管理有限公司 ，基金托管人为招商银
行股份 有限 公司 。
本基金 募集 期间 为 2016 年 2 月 2 日至 2016 年 2 月 3 日 ， 募集 金额 总额 为人 民币 401,758,575.59
元，其 中： 有效 净认 购金 额为人 民币 401,750,569.74 元， 有效 认购 资金 在募 集期内 产生 的银 行利 息
共计人 民 币 8,005.85 元， 经安永 华明 (2016) 验字 第 60468000_G03 号 验资 报告 予以审 验。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部 颁布的《企业会计准则— 基本准则》以及其后颁布 及修订的具体会计
准则、应 用指南、解释以及其他相 关规定（以下合称“ 企业会计准则” ）编制，同时， 对于在具体 会
计核算和信息披露方面， 也参考了中国证券投资基 金业协会修订并发布的《 证券投资基金会计核算
业务指 引》 、 中 国证 监会 制 定的 《关于 进一 步规 范证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 、 《 关于 证券 投
资基金执 行< 企业会 计准 则> 估值 业务及 份额净 值计 价 有关事项 的通 知》 、 《 证 券 投资基金 信息 披露管
理办法 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露内 容与 格式 准则 》第 2 号 《年 度报 告的 内 容与格 式》 、 《证 券投 资
基金信 息披 露编 报规 则》 第 3 号《会 计报 表附 注的 编制及 披露 》 、 《 证券 投资 基金信 息披 露 XBRL 模
板第 3 号< 年 度报 告和 半年 度报告> 》及 其他 中国 证监 会颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计 准则的要求，真实、完整 地反映了本基金本报告期 末的财务状况以及
本报告 期间 的经 营成 果和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
6.4.4 重要会计 政策和会计 估计
本基金财务报表所载财务 信息根据下列依照企业会 计准则、 《证券投 资基金会 计核算业务指引》
和其他 相关 规定 所制 定的 重要会 计政 策和 会计 估计 编制。
6.4.4.1 会计年度 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 15 页共 32 页
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 ， 惟本 会计 年度期 间 为 2016 年 2 月 4 日 （ 基
金合同 生效 日） 至 2016 年 12 月 31 日。
6.4.4.2 记账本位币
本基金记账本位币和编制 本财务报表所采用的货币 均为人民币。除有特别说 明外，均以人民币
元为单 位表 示。
6.4.4.3 金融资产和金融 负 债的分类
金融工 具是 指形 成一 个单 位的金 融资 产 （ 负债 ） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （资产 ） 或 权益 工
具的合 同。
(1) 金融 资产 分类
金融资产应当在初始确认 时划分以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融资产、持有至到
期投资、贷款和应收款项 ，以及可供出售金融资产 。本基金根据持有意图和 能力，将持有的股票投
资、债券投资和衍生工具 （主要系权证投资）于初 始确认时划分为以公允价 值计量且其变动计入当
期损益 的金 融资 产； 其他 金融资 产划 分为 贷款 和应 收款项 。
(2) 金融 负债 分类
金融负债应当在初始确认 时划分以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融负债和其他金融
负债两 类。 本基 金目 前持 有的金 融负 债划 分为 其他 金融负 债。
6.4.4.4 金融资产和金融 负 债的初始确认、后续 计量 和终止确认
本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。
基金初始确认金融资产或 金融负债，应当按照取得 时的公允价值作为初始确 认金额，划分为以
公允价值计量且其变动计 入当期损益的金融资产的 股票投资、债券投资等， 以及不作为有效套期工
具的衍生金融工具，相关 的交易费用在发生时计入 当期损益。对于本基金的 其他金融资产和其他金
融负债 ，相 关交 易费 用在 发生时 计入 初始 确认 金额 。
在持有以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融资产期间取得的利息或 现金股利，应当确
认为当期收益。每日，本 基金将以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融资产或金融负债的公
允价值变动计入当期损益 。对于本基金的其他金融 资产和其他金融负债，采 用实际利率法，按摊余
成本进 行后 续计 量。
处置该金融资产或金融负 债时，其公允价值与初始 入账金额之间的差额应确 认为投资收益，其
中包括同时结转的公允价 值变动收益。当收取该金 融资产现金流量的合同权 利终止，或该金融资产
已转移 ，且 符合 金融 资产 转移的 终止 确认 条件 的， 金融资 产将 终止 确认 。
金融负 债的 现时 义务 全部 或部分 已经 解除 的， 终止 确认该 金融 负债 或其 一部 分。 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 16 页共 32 页
金融资 产转 移， 是指本 基 金将金 融资 产让 与或交 付 给该金 融资 产发 行方以 外 的另一 方( 转入 方) 。
本基金已将金融资产所有 权上几乎所有的风险和报 酬转移给转入方的，终止 确认该金融资产；保留
了金融资产所有权上几乎 所有的风险和报酬的，不 终止确认该金融资产。本 基金既没有转移也没有
保留金 融资 产所 有权 上几 乎所有 的风 险和 报酬 的 ， 分 别下列 情况 处理 ： 放弃 了对 该金融 资产 控制 的 ，
终止确认该金融资产；未 放弃对该金融资产控制的 ，按照其继续涉入所转移 金融资产的程度确认有
关金融 资 产 ，并 相应 确认 有关负 债。
6.4.4.5 金融资产和金融 负 债的估值原则
本基金 持有 的股 票投 资、 债券投 资、 资产 支持 证券 投资和 衍生 工具( 主要 为权 证投资) 按如 下原 则
确定公 允价 值并 进行 估值 ：
(1) 存在 活跃 市场 的金 融工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值； 估值 日无交 易， 但最 近
交易日后经济环境未发生 重大变化且证券发行机构 未发生影响证券价格的重 大事件的，按最近交易
日的市 场交 易价 格确 定公 允价值 。
(2) 存在 活跃 市场 的金 融工 具， 如 估值 日无 交易 且最 近交易 日后 经济 环境 发生 了重大 变化 ， 参 考
类似投 资品 种的 现行 市价 及重大 变化 等因 素， 调整 最近交 易市 价以 确定 公允 价值。
(3) 当金 融工 具不 存在 活跃 市场， 采用 市场 参与 者普 遍 认同且 被以 往市 场实 际交 易价格 验证 具有
可靠性的估值技术确定公 允价值。估值技术包括参 考熟悉情况并自愿交易的 各方最近进行的市场交
易中使用的价格、参照实 质上相同的其他金融工具 的当前公允价值、现金流 量折现法和期权定价模
型等。 采用 估值 技术 时， 尽可能 最大 程度 使用 市场 参数， 减少 使用 与本 基金 特定相 关的 参数 。
6.4.4.6 金融资产和金融 负 债的抵销
当本基 金同 时满 足下 列条 件时 ， 金 融资 产和 金融 负债 以相互 抵销 后的 净额 在资 产负债 表内 列示 ：
具有抵 销已确认金额的法 定权利，且该种法定权利 是当前可执行的；计划以 净额结算，或同时变现
该金融 资产 和清 偿该 金融 负债。
6.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基 金份额总额所对应的金额 。由于申购和赎回引起的 实收基金份额变动
分别于基金申购确认日及 基金赎回确认日确认。上 述申购和赎回分别包括基 金转换所引起的转入基
金的实 收基 金增 加和 转出 基金的 实收 基金 减少 。
6.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现损 益平准金和未实现损益平 准金。已实现损益平准金 指在申购或赎回基
金份额 时 ， 申 购或 赎回 款 项中包 含的 按累 计未 分配 的已实 现损 益/( 损失) 占基 金净值 比例 计算 的金 额。
未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/( 损失)易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 17 页共 32 页
占基金净值比例计算的金 额。损益平准金于基金申 购确认日或基金赎回确认 日确认。未实现损益平
准金与已实现损益平准金均在“ 损益平准金” 科目中核算，并于期末全额转入“ 未 分 配 利 润/( 累计亏
损)” 。
6.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计量
(1) 存款 利息 收入 按存 款的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按 协
议规定的利率及持有期重 新计算存款利息收入，并 根据提前支取所实际收到 的利息 收入与账面已确
认的利 息收 入的 差额 确认 利息损 失， 列入 利息 收入 减项， 存款 利息 收入 以净 额列示 ；
(2) 债 券 利 息收 入 按债 券票 面 价 值与 票 面利 率 或 债券 发 行 价计 算 的金 额 扣 除应 由 债 券发 行 企业
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 确认 ，在 债券 实际 持有期 内逐 日计 提；
(3) 资产 支持 证券 利息 收入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 证券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(4) 买入 返售 金融 资产 收入 ， 按融 出资 金应 付或 实际 支付的 总额 及实 际利 率 （ 当实际 利率 与合 同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ） ， 在回 购期 内 逐日计 提；
(5) 股票 投资 收益/(损失) 于 卖出股 票成 交日 确认 ，并 按卖出 股票 成交 金额 与其 成本的差 额入 账；
(6) 债券 投资 收益/(损失) ：
卖出交易所上市债券：于成交日确认债券投资收益/( 损失) ，并按成交金额与其成本、应收利 息
的差额 入账 ；
卖出银行间同业市场交易债券：于成交日确认债券投资收益/( 损失) ，并按成交总额与其成本 、
应收利 息的 差额 入账 ；
(7) 衍生 工具 投资 收益/(损失) 于卖 出权 证成 交日 确认 ， 并按 卖出 权证 成交 金额 与 其成本 的差 额入
账；
(8) 股利 收益 于除 息日 确认 ， 并按 上市 公司 宣告 的 分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司代
扣代缴 的个 人所 得税 后的 净额入 账；
(9) 公允 价值 变动 收益/(损失) 系本 基金 持有 的采 用公 允价值 模式 计量 的交 易性 金融资 产、 交易 性
金融负 债等 公允 价值 变动 形成的 应计 入当 期损 益的 利得或 损失 ；
(10) 其他 收入 在主要 风险 和报酬 已经 转移 给对方 ， 经济利 益很 可能 流入且 金 额可以 可靠 计量 的
时候确 认。
6.4.4.10 费用的确认和计量
(1) 基金管 理费 按前 一日 基 金资产 净值 的 0.80% 的年 费率逐 日计 提；
(2) 基金托 管费 按前 一日 基 金资产 净值 的 0.15% 的年 费率逐 日计 提；
易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 18 页共 32 页
(3) 基金销 售服 务费 按前 一 日 E 类基 金资 产净 值的 0.20% 年费 率计 提；
(4) 卖出回 购金 融资产 支出 ，按融 入资 金应 收或实 际 收到的 总额 及实 际利率 （ 当实际 利率 与合 同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ）在 回购 期内 逐日计 提；
(5) 其他费 用系 根据有 关法 规及相 应协 议规 定，按 实 际支出 金额 ，列 入当期 基 金费用 。如 果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 四位的 ，则 采用 待摊 或预 提的方 法。
6.4.4.11 基金的收益分配政 策
（1） 本基 金收 益分 配方 式 分两种 ： 现 金分 红与 红利 再投资 ， 投 资者 可选 择现 金红利 或将 现金 红
利自动 转为 基金 份额 进行 再投资 ；若 投资 者不 选择 ，本基 金默 认的 收益 分配 方式是 现金 分红 ；
（2） 基 金收 益分 配后 基金 份额净 值不 能低 于面 值； 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值减 去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
（3） 本基 金各 基金 份额 类 别在费 用收 取上 不同 ， 其 对应的 可分 配收 益可 能有 所不同 。 同 一类 别
的每一 基金 份额 享有 同等 分配权 ；
（4） 在 对基 金份 额持 有人 利益无 实质 不利 影响 的前 提下， 基金 管理人 可调 整 基金收 益的 分配 原
则和支 付方 式， 不需 召开 基金份 额持 有人 大会 审议 ；
（5） 法律 法规 或监 管机 关 另有规 定的 ，从 其规 定。
6.4.4.12 其他重要的会计政 策和会计估计
本 基金 本报 告期 无其 他重 要的会 计政 策和 会计 估计 。
6.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
6.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金 本报 告期 无会 计差 错。
6.4.6 税项
6.4.6.1 印 花税
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率 为 1‰ ，由 出让 方缴 纳。
股权分置改革过程中因非 流通股股东向流通股股东 支付对价而发生的股权转 让，暂免征收印花
税。
6.4.6.2 营 业税 、增 值税 、 企业所 得税 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 19 页共 32 页
以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。
证券投资基金（封闭式证 券投资基金，开放式证券 投资基金）管理人运用基 金买卖股票、债券
的差价 收入 ，免 征营 业税 。
自 2016 年 5 月 1 日起 ，在 全国范 围内 全面 推开 营业 税改征 增值 税试 点， 金融 业纳入 试点 范围 ，
由缴纳营业税改为缴纳增 值税。对证券投资基金（ 封闭式证券投资基金，开 放式证券投资基金）管
理人运用基金买卖股票、 债券的转让收入免征增值 税；国债、地方政府债利 息收入免征增值税；存
款利息 收入 不征 收增 值税 ； 质押式 买入 返售 金融 商品 及持有 政策 性金 融债 券的 利息收 入免 征增 值 税 。
证券投资基金从证券市场 中取得的收入，包括买卖 股票、债券的差价收入， 股权的股息、红利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股 股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 企业 所得税 。
6.4.6.3 个 人所 得税
个人所 得税 税率 为 20% 。
基金取得的股票的股息、 红利收入、债券的利息收 入及储蓄利息收入，由上 市公司、债券发行
企业及金融机构在向基金 派发股息、红利收入、债 券的利息收入及储蓄利息 收入时代扣代缴个人所
得税。 基金 从上 市公 司分 配取得 的股 息红 利所 得， 持股期 限在 1 个 月以 内（ 含 1 个 月） 的， 其股 息
红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ；持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年 （含 1 年） 的，减 按 50% 计入 应纳
税所得 额； 持股 期限 超过 1 年的， 减 按 25% 计入 应 纳 税所 得额 ； 自 2015 年 9 月 8 日 起， 证券 投资 基
金从公 开发 行和 转让 市场 取得的 上市 公司 股票 ，持 股期限 超过 1 年的 ，股 息 红利所 得暂 免征 收个 人
所得税 。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 个人 所得税 。
暂免征 收储 蓄存 款利 息所 得个人 所得 税。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本报告 期内 存在 控制 关系 或其他 重大 利害 关系 的关 联方未 发生 变化 。
6.4.7.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联 方 名称 与本基 金的 关系
易方达 基金 管理 有限 公司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
招商银 行股 份有 限公 司（ 以下简 称“ 招商 银行” ） 基金托 管人 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 20 页共 32 页
广发证 券股 份有 限公 司( 以 下简称“ 广 发证 券”) 基金管 理人 股东
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金 本报 告期 未发 生通 过关联 方交 易单 元进 行的 股票交 易。
6.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 未发 生通 过关联 方交 易单 元进 行的 权证交 易。
6.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 无应 支付 关联方 的佣 金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年2 月4 日（ 基金 合同 生效日 ）至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 2,218,724.05
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 -
注：本 基金 的管 理费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.80% 年费 率计 提。 管理 费的 计算方 法如 下：
H ＝E× 0.80%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管理费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，经基金管理人与基 金托管人双方核对
无误后 ，基 金托 管人 按照 与基金 管理 人协 商一 致的 方式于 次月 前 3 个 工作 日 内从基 金财 产中 一次 性
支付给 基金 管理 人。 若遇 法定节 假日 、公 休假 等， 支付日 期顺 延。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年2 月4 日（ 基金 合同 生效日 ）至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 416,010.73
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.15% 的年 费率 计提 。托 管费 的计算 方法 如下 ：
H ＝E× 0.15%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 21 页共 32 页
基金托管费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，经基金管理人与基 金托管人双方核对
无误后 ，基 金托 管人 按照 与基金 管理 人协 商一 致的 方式于 次月 前 5 个 工作 日 内从基 金财 产中 一次 性
支取。 若遇 法定 节假 日、 公休假 等， 支付 日期 顺延 。
6.4.8.2.3 销售服务费
单位 ：人 民币 元
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
本期
2016 年2 月4 日（ 基金 合同 生效日 ）至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 瑞财 混 合 I 易方达 瑞财 混 合 E 合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 796.97 796.97
招商银 行 - - -
广发证 券 - - -
合计 - 796.97 796.97
注： 本 基金 I 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费，E 类 基金份 额的 销售 服务 费年 费率 为 0.20% ， 按 前
一日 E 类 基金 资产 净值 的 0.20% 年 费率 计提 。
销售服 务费 的计 算方 法如 下：
H ＝E× 0.20%÷ 当年 天数
H 为 E 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 E 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值
销售服务费每日计提，按 月支付，经基金管理人与 基金托管人双方核对无误 后，基金托管人按
照与基 金管 理人 协商 一致 的方式 于次 月 前 5 个 工作 日内从 基金 财产 中一 次性 支取 。 若 遇法 定节 假日 、
公休假 等， 支付 日期 顺延 。
6.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券 （ 含回 购 ） 交易
本基金 本报 告期 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场债 券（含 回购 ）交 易。
6.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 基金 管理 人未 运用固 有资 金投 资本 基金 。
6.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
易方达瑞财混合 I
无。
易方达瑞财混合 E
无。
6.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 22 页共 32 页
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年2 月4 日（ 基金 合同 生效日 ）至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入
招商银 行 1,401,365.96 26,477.54
注：本基金的银行存款由 基金托管人招商银行股份 有限公司保管，按银行同 业利率或约定利率
计息。
6.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
金额单 位 ： 人民 币元
本期
2016 年 2 月 4 日（ 基金 合 同生效 日） 至 2016 年 6 月 30 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
广发证 券 300518 盛讯达
新股网 下
发行
1,306 29,019.32
广发证 券 603131 上海沪 工
新股网 下
发行
1,263 12,743.67
6.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
无。
6.4.9 期末（2016 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通 受限证券
6.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
00280
5
丰元
股份
2016-0
6-29
2016-0
7-07
新股
流通
受限
5.80 5.80 971
5,631.
80
5,631.
80
-
30052
0
科大
国创
2016-0
6-30
2016-0
7-08
新股
流通
受限
10.05 10.05 926
9,306.
30
9,306.
30
-
60196
6
玲珑
轮胎
2016-0
6-24
2016-0
7-06
新股
流通
受限
12.98 12.98 9,204
119,46
7.92
119,46
7.92
-
60301 新宏 2016-0 2016-0 新股 8.49 8.49 1,602 13,600 13,600 - 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 23 页共 32 页
6 泰 6-23 7-01 流通
受限
.98 .98
6.4.9.1.2 受 限证 券类 别： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：张)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
12700
3
海印
转债
2016-0
6-15
2016-0
7-01
新发
流通
受限
99.99 99.99 6,100
609,95
3.21
609,95
3.21
-
6.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
金额单 位 ： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
( 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
60161
1
中国核
建
2016-06
-30
重大事
项停牌
20.92
2016-0
7-01
23.01 25,916 89,928.52 542,162.72 -
6.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 183,099,405.35 元， 是以 如下 债券 作为 质押：
金额单 位 ： 人民 币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
1580060
14 阜 新城 投
债 02
2016-07-05 104.52 230,000 24,039,600.00
1180192 11 本 溪债 2016-07-06 113.94 101,000 11,507,940.00
1380235 13 南 城发 债 2016-07-06 105.35 500,000 52,675,000.00
1480293 14 徐 高铁 债 2016-07-06 109.03 500,000 54,515,000.00
1480342
14 恩 施城 投
债
2016-07-06 107.81 500,000 53,905,000.00
合计
1,831,000 196,642,540.00
6.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余额 为 0 ，无 抵押 债券。
6.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量 的方法
易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 24 页共 32 页
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各层次金 融工 具公 允价 值
于 2016 年 6 月 30 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 25,542,114.52 元 ， 属 于第 二层 次 的余额 为 1,091,620,424.72 元， 无属 于第 三层 次
的余额 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间的 重大变 动
对于证 券交 易所 上市的 股 票，若 出现 重大 事项停 牌 、交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程 度， 确定 相关 股票 公允价 值应 属第 二层 次还 是第三 层次 。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额 和本期 变动 金额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2016 年 6 月 30 日 ，本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他 金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 25,474,324.03 2.23 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 25 页共 32 页
其中： 股票 25,474,324.03 2.23
2 固定收 益投 资 1,091,688,215.21 95.61
其中： 债券 1,091,688,215.21 95.61
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 1,785,359.40 0.16
7 其他各 项资 产 22,912,305.47 2.01
8 合计 1,141,860,204.11 100.00
7.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
- -
C 制造业 11,697,542.81 1.28
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
7,494,000.00 0.82
E 建筑业 6,192,162.72 0.68
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
70,492.40 0.01
J 金融业
- -
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
20,126.10 0.00
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- - 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 26 页共 32 页
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- -
合计 25,474,324.03 2.79
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 600900 长江电 力 600,000 7,494,000.00 0.82
2 000333 美的集 团 240,000 5,692,800.00 0.62
3 002375 亚厦股 份 500,000 5,650,000.00 0.62
4 600887 伊利股 份 300,000 5,001,000.00 0.55
5 601611 中国核 建 25,916 542,162.72 0.06
6 300516 久之洋 1,473 258,025.41 0.03
7 601127 小康股 份 8,662 206,761.94 0.02
8 603737 三棵树 1,327 154,038.16 0.02
9 601966 玲珑轮 胎 9,204 119,467.92 0.01
10 603131 上海沪 工 1,263 76,664.10 0.01
注： 投 资者 欲了 解本报 告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细， 应阅 读登载 于 www.efunds.com.cn 网站
的半年 度报 告正 文。
7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期末 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600900 长江电 力 7,345,405.00 0.81
2 002375 亚厦股 份 6,528,806.99 0.72
3 000333 美的集 团 4,875,519.15 0.53
4 600887 伊利股 份 4,372,258.04 0.48
5 601966 玲珑轮 胎 119,467.92 0.01
6 601611 中国核 建 89,928.52 0.01
7 601127 小康股 份 50,326.22 0.01
8 300516 久之洋 33,142.50 0.00
9 300518 盛讯达 29,019.32 0.00
10 603958 哈森股 份 21,703.80 0.00
11 603737 三棵树 21,152.38 0.00 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 27 页共 32 页
12 002802 洪汇新 材 15,508.08 0.00
13 603016 新宏泰 13,600.98 0.00
14 603131 上海沪 工 12,743.67 0.00
15 300515 三德科 技 11,603.78 0.00
16 603909 合诚股 份 11,552.25 0.00
17 300520 科大国 创 9,306.30 0.00
18 002799 环球印 务 8,618.40 0.00
19 002805 丰元股 份 5,631.80 0.00
注：买 入金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
7.4.2 累计卖出金额超出期末 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金 本报 告期 内未 进行 股票卖 出交 易。
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票 成 本（ 成交 ）总 额 23,575,295.10
卖出股 票 收 入（ 成交 ）总 额 -
注：“ 买入 股票成 本” 或“ 卖出 股票收 入” 均按 买卖成 交金 额（成 交单 价乘以 成交数 量）填 列， 不
考虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 189,870,000.00 20.81
其中： 政策 性金 融债 189,870,000.00 20.81
4 企业债 券 820,100,900.00 89.88
5 企业短 期融 资券 50,085,000.00 5.49
6 中期票 据 29,853,000.00 3.27
7 可转债 （可 交换 债） 1,779,315.21 0.20
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 1,091,688,215.21 119.65 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 28 页共 32 页
7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 160210 16 国开 10 1,400,000 139,930,000.00 15.34
2 1480293
14 徐 高铁
债
500,000 54,515,000.00 5.97
3 1480342
14 恩 施城
投债
500,000 53,905,000.00 5.91
4 1380235
13 南 城发
债
500,000 52,675,000.00 5.77
5 011699113
16 新 兴际
华 SCP001
500,000 50,085,000.00 5.49
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资 的前十 名证券的发行主体本期没 有出现被监管部门立案调 查，或在报告编制日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 没有 超出 基金 合同 规定的 备选 股票 库。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 33,822.75
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 - 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 29 页共 32 页
4 应收利 息 22,878,482.72
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 22,912,305.47
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
流通受 限情
况说明
1 601611 中国核 建 542,162.72 0.06
重大事 项停
牌
2 601966 玲珑轮 胎 119,467.92 0.01
新股流 通受
限
8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
易方达 瑞财 混合
I
91 9,827,738.87 893,588,441.26 99.92% 735,795.59 0.08%
易方达 瑞财 混合
E
231 4,185.94 0.00 0.00% 966,952.88 100.00%
合计 322 2,780,407.42 893,588,441.26 99.81% 1,702,748.47 0.19% 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 30 页共 32 页
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
易方达 瑞财 混 合 I 1,150.38 0.0001%
易方达 瑞财 混 合 E 103,310.02 10.6841%
合计 104,460.40 0.0117%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
易方达 瑞财 混 合 I 0
易方达 瑞财 混 合 E 0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
易方达 瑞财 混 合 I 0
易方达 瑞财 混 合 E 0
合计 0
9 开放式基金份额变 动
单位： 份
项目 易方达 瑞财 混 合 I 易方达 瑞财 混 合 E
基金合 同生 效日 （2016 年 2 月 4
日）基 金份 额总 额
400,754,322.69 1,004,252.90
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末
基金总 申购 份额
493,581,441.26 -
减： 基金 合同 生效 日起 至报 告期期
末基金 总赎 回份 额
11,527.10 37,300.02
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末
基金拆 分变 动份 额
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 894,324,236.85 966,952.88
注：本 基金 合同 生效 日 为 2016 年 02 月 04 日。
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本基金 管理 人于 2016 年 4 月 30 日发 布公 告， 自 2016 年 4 月 30 日 起聘 任詹 余 引先生 担任 公司
董事长 ，叶 俊英 先生 不再 担任公 司董 事长 ，肖 坚先 生不再 担任 公司 副总 经理 。
本报告 期内 本基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 31 页共 32 页
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 有重 大变 化。
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金未 改聘 会计师 事务 所。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内本基金管理人 和托管人托管业务部门及 其相关高级管理人员未受 到任何稽查或处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公 司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
高华证 券 2 23,121,989.18 100.00% 21,533.21 100.00% -
注：a) 本报 告期 内本 基金 无减少 交易 单元, 新 增北 京 高华证 券有 限责 任公 司两 个交易 单元 。
b) 本基 金管 理人 负责 选择 证券经 营机 构 ， 租 用其 交 易单元 作为 本基 金的 交易 单元 。 基 金交 易单
元的选 择标 准如 下：
1） 经 营行 为稳 健规 范， 内控制 度健 全， 在业 内有 良好的 声誉 ；
2） 具 备基 金运 作所 需的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交易设 施满 足基 金进 行证 券交易 的需 要；
3） 具有较强的全方位金 融服务能力和水平，包括 但不限于：有较好的研究 能力和行业分析能
力，能及时、全面地向公 司提供高质量的关于宏观 、行业及市场走向、个股 分析的报告及丰富全面
的信息服务；能根据公司 所管理基金的特定要求， 提供专门研究报告，具有 开发量化投资组合模型
的能力；能积 极为公司投 资业务的开展，投资信息 的交流以及其他方面业务 的开展提供良好的服务
和支持 。
c) 基金 交易 单元 的选 择程 序如下 ：
1） 本 基金 管理 人根 据上 述标准 考察 后确 定选 用交 易单元 的证 券经 营机 构。
2） 基 金管 理人 和被 选中 的证券 经营 机构 签订 交易 单元租 用协 议。
10.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 易方达瑞财灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 32 页共 32 页
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 债
券回购 成
交总额 的
比例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
高华证 券
343,272,5
32.49
100.00%
239,700,0
00.00
100.00% - -
易方达基金管理有限 公司
二〇一六年八月二十 四日
