信达澳银信用债债券型证券投资基金 2016 年半年度报告摘要
信 达 澳 银 信用 债 债 券 型证 券 投 资 基金 2016
年 半 年 度 报告 摘要
2016 年6 月30 日
基金管 理人： 信达澳银基 金管理有限公司
基金托 管人： 中信银行股 份有限公司
送出日 期：2016 年8 月24 日
第 2 页 共 32 页
§1 重要提示及 目录
1.1 重 要 提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中信 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 8 月 23 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩 并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2016 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 第 3 页 共 32 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财 务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 6
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内 本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 12
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 12
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 13
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 13
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 13
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 13
5.2 托管 人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 14
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 14
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 14
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 14
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 15
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 16
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 17
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 25
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 25
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 25
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 26
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 26
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 28
7.6 期 末按 公 允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 28
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 28
7.8 报告 期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 29
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 29 第 4 页 共 32 页
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 29
7.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 29
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 30
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 30
8.2 期末 基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 30
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 30
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 30
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 31
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 31
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 31
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 31
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 31
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 31
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或 处 罚等情 况 .................................................. 32
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 32
10.8 其他 重大 事件 ............................................................................................. 错误! 未定义书签。
§ 11 影响投资者决策的其 他重要 信息 ................................................................................................... 32
§ 12 备查文件目录 ...................................................................................................... 错误! 未 定义 书签 。
12.1 备查 文件 目录 ............................................................................................. 错误! 未定义书签。
12.2 存放 地点 ..................................................................................................... 错误! 未定义书签。
12.3 查阅 方式 ..................................................................................................... 错误! 未定义书签。
第 5 页 共 32 页
§2
基 金简介
2.1 基 金 基本 情况
基金简 称 信达澳 银信 用债 债券
场内简 称 -
基金主 代码 610008
交易代 码 610008
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 5 月14 日
基金管 理人 信达澳 银基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中信银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,383,900,679.86 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 信达澳 银信 用债 债 券 A 信达澳 银信 用债 债 券 C
下属分 级基 金场 内简 称: - -
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 610008 610108
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 1,378,417,112.55 份 5,483,567.31 份
2.2 基 金 产品 说明
投资目 标 重点投 资于 信用 债 ， 在 有 效控制 本金 风险 的前 提下 ， 力 争实 现基 金资 产的 长 期
稳定增 值。
投资策 略 本基金 秉承 本公 司自 下而 上的价 值投 资理 念， 把 注 意力集 中在 对信 用债 等 固 定
收益类 资产 和权 益类 资产 的投资 价值 研究 上， 精 选 价值合 理或 相对 低估 的 个 券
品种进 行投 资。 通过 整体 资产配 置、 类属 资产 配置 、 期限 配置 等手 段， 有 效 构
造投资 组合 。
业绩比 较基 准 中债总 财富 （总 值） 指数 收益率
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 ， 风 险收益 水平 较低 ， 长期 预 期风险 收益 高于 货币 市场 基
金、 低 于股 票型 和混 合型 基金。 本基 金主 要投 资于 信用债 ， 在 债券 型基 金 中 属
于风险 水平 相对 较高 的投 资产品 。
2.3 基 金 管理 人和 基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 信达澳 银基 金管 理有 限公
司
中信银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 黄晖 方韡
联系电 话 0755-83172666 010-89936330
电子邮 箱 disclosure@fscinda.com fangwei@citicbank.com
客户服 务电 话
400-8888-118 95558
传真 0755-83196151 010-85230024 第 6 页 共 32 页
2.4 信 息 披露 方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.fscinda.com
基金半 年度 报告 备置 地点 广东省 深圳 市福 田区 深南 大道 7088 号招 商银 行大
厦 24 层
2.5 其 他 相关 资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 信达澳 银基 金管 理有 限公 司 广东省 深圳 市福 田区 深南 大道 7088
号招商 银行 大 厦24 层
§3 主要财务指 标和基金 净值表现
3.1 主 要 会计 数据 和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别 信达澳 银信 用债 债 券A 信达澳 银信 用债 债 券 C
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2016 年1 月1 日 - 2016
年 6 月 30 日)
报告期(2016 年1 月1 日 -
2016 年6 月30 日)
本期已 实现 收益 -11,948,879.87 -120,244.72
本期利 润 -7,671,255.20 -166,108.02
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0066 -0.0263
本期基 金份 额净 值增 长率 -1.63% -1.83%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2016 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1439 0.1262
期末基 金资 产净 值 1,576,743,192.71 6,175,782.28
期末基 金份 额净 值 1.144 1.126
注：1 、 上 述基 金业 绩指 标 不包括 基金 份额 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 （例 如 ， 开 放式 基金
的认购 、申 购及 赎回 费等 ） ，计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3、 期 末可 供分 配利 润为 期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3.2 基 金 净值 表现
3.2.1 基 金 份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
信达澳 银信 用债 债 券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④ 第 7 页 共 32 页
过去一 个月 0.26% 0.09% 0.74% 0.04% -0.48% 0.05%
过去三 个月 0.53% 0.09% 0.24% 0.08% 0.29% 0.01%
过去六 个月 -1.63% 0.44% 1.35% 0.09% -2.98% 0.35%
过去一 年 -6.15% 0.82% 6.71% 0.09% -12.86% 0.73%
过去三 年 13.94% 0.72% 16.71% 0.13% -2.77% 0.59%
自基金 合同
生效起 至今
14.40% 0.71% 16.58% 0.13% -2.18% 0.58%
信达澳 银信 用债 债 券C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.18% 0.12% 0.74% 0.04% -0.56% 0.08%
过去三 个月 0.36% 0.10% 0.24% 0.08% 0.12% 0.02%
过去六 个月 -1.83% 0.44% 1.35% 0.09% -3.18% 0.35%
过去一 年 -6.56% 0.82% 6.71% 0.09% -13.27% 0.73%
过去三 年 12.15% 0.72% 16.71% 0.13% -4.56% 0.59%
自基金 合同
生效起 至今
12.60% 0.71% 16.58% 0.13% -3.98% 0.58%
注：本 基金 的业 绩比 较基 准：中 债总 财富 （总 值） 指数收 益率 。
中国债券总财 富（总值 ） 指数由中央国 债登记结 算 有限责任公司 编制，拥 有 独立的数据 源和自主
的编制方法， 反映中国 债 券市场投资回 报状况， 可 以作为本基金 投资的基 准 。指数的详 细编制规
则敬请 参见 中央 国债 登记 结算有 限责 任公 司网 站：
http://www.chinabond.com.cn
3.2.2 自 基 金 合同 生效以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准
收 益率 变动的 比较
信达澳 银 信 用债 债券 A 第 8 页 共 32 页
信达澳 银 信 用债 债券 C 第 9 页 共 32 页
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2013 年5 月14 日 生效 ，2013 年7 月8 日 开始 办 理申购 、赎 回业 务。
2 、 本 基金 的投 资组 合比 例 为： 投 资于 债券 资产 的比 例不低 于基 金资 产 的80% ， 其中 对信 用债
券的投资比例 不低于债 券 资产的 80% ；投资于 股票 、权证等权益 类资产的 比 例不超过基金 资产的
20% ，其中， 基金投资 于全 部权证的市值 不超过基 金 资产净值的 3%；现金 或者 到期日在一年 以内
的政府 债券 不低 于基 金资 产净值 的 5% 。 本 基金 按规 定在合 同生 效后 六个 月内 达到上 述规 定的 投 资
比例。
§4 管理人报告
4.1 基 金 管理 人及 基金经 理情 况
4.1.1 基金管 理人 及其管 理基 金的经 验
本基金 管理 人信 达澳 银基 金管理 有限 公司 （以 下简 称“公 司” ）成 立 于 2006 年 6 月 5 日， 由
中国信达资产 管理股份 有 限公司（原中 国信达资 产 管理公司）和 澳洲联邦 银 行全资附属 公司康联
首域集团有限 公司共同 发 起，是经中国 证监会批 准 设立的国内首 家由国有 资 产管理公司 控股的基第 10 页 共 32 页
金管理 公司 ，也 是澳 洲在 中国合 资设 立第 一家 基金 管理公 司。2015 年 5 月 22 日，信 达证 券股 份
有限公司受让 中国信达 资 产管理股份有 限公司持 有 的股权，与康 联首域共 同 持有公司股 份。公司
注册资 本 1 亿元 人民 币， 总部设 在深 圳， 在北 京设 有分公 司。 公司 中方 股东 信达证 券股 份有 限 公
司出资 比例 为 54 ％ ，外 方 股东康 联首 域集 团有 限公 司出资 比例 为 46 ％。
公司建立了健 全的法人 治 理结构，根据 《中华人 民 共和国公司法 》的规定 设 立了股东会、 董
事会和执行监 事。董事 会 层面设立风险 控制委员 会 和薪酬考核委 员会两个 专 门委员会， 并建立了
独立董事制 度。公司 实行 董事会领导 下的总经 理负 责制,由总经 理负责公 司的 日常运作,并 由各委
员会包 括经 营管 理委 员会 、 投资 审议 委员 会、 风险 管理委 员会 、 产 品审 议委 员会、IT 治理 委员 会
协助其 议事 决策 。
公司建立了完 善的组织 架 构，设立了公 募投资总 部 、专户理财部 、市场销 售 总部、产品创 新
部、运营管理 总部、行 政 人事部、财务 会计部、 监 察稽核部、董 事会办公 室 等部门，各 部门分工
协作， 职责 明确 。
截至 2016 年 6 月 30 日， 公司共 管理 十三 只基 金， 包括信 达澳 银领 先增 长混 合型证 券投 资 基
金、信达澳银 精华灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 信达澳银稳定 价值债券 型 证券投资基 金、信达
澳银中小盘混 合型证券 投 资基金、信达 澳银红利 回 报混合型证券 投资基金 、 信达澳银产 业升级混
合型证 券投 资基 金、 信达 澳银稳 定增 利债 券型 证券 投资基 金(LOF) 、 信 达澳 银 消费优 选混 合型 证券
投资基金、信 达澳银信 用 债债券型证券 投资基金 、 信达澳银慧管 家货币市 场 基金、信达 澳银转型
创新股票型证 券投资基 金 、信达澳银新 能源产业 股 票型证券投资 基金、信 达 澳银纯债债 券型证券
投资基 金 。
4.1.2 基 金 经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
孔学峰
本 基 金 的
基金经
理 、 稳 定
价 值 债 券
基 金 、 稳
定 增 利 债
券基金
（LOF）和
慧 管 家 货
币 市 场 基
金 的 基 金
2013 年5 月
14 日
- 11 年
中 央 财经 大学 金融 学硕 士。 历
任 金 元证 券股 份有 限公 司研 究
员 、 固定 收益 总部 副总 经理 ；
2011 年8 月加 入信 达澳 银 基金
公 司 ，历 任投 资研 究部 下固 定
收 益 部总 经理 、固 定收 益副 总
监 、 固定 收益 总监 、公 募投 资
总 部 副总 监， 信达 澳银 稳定 价
值债券 基金 基金 经理 （2011 年
9 月 29 日起 至今） 、信 达 澳银
稳定增 利债 券基 金 （LOF ） 基金第 11 页 共 32 页
经 理 ， 公
募 投 资 总
部副总 监
经理 （2012 年5 月7 日起 至 今） 、
信 达 澳银 信用 债债 券基 金基 金
经理（2013 年 5 月 14 日 起至
今） 、 信达 澳银 慧管 家货 币 市场
基金基 金经 理 （2014 年6 月26
日起至 今） 。
郑少波
原 本 基 金
的 基 金 经
理 助 理 、
原 慧 管 家
货 币 市 场
基 金 的 基
金 经 理 助
理
2015 年9 月
10 日
2016 年 2 月
23 日
3 年
四 川 大学 金融 学硕 士。 曾就 职
于 前 海人 寿资 产管 理中 心任 信
用债研 究员 ；2013 年 12 月加
入 信 达澳 银基 金公 司， 历任 固
定 收 益部 债券 研究 员， 信达 澳
银 信 用债 债券 基金 及慧 管家 货
币 市 场 基 金 基 金 经 理 助 理
（2015 年 9 月 10 日起 至 2016
年 2 月 23 日）。
注：1 、基 金经 理的 任职 日 期、离 任日 期为 根据 公司 决定确 定的 任职 或离 任日 期。
2 、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 从业 人员 资格 管理 办法的 相关 规定 等。
4.2 管 理 人对 报告 期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 证券 投资 基 金法》 、 《 证券 投资 基金 销 售管理 办法 》 、 《公
开募集 证券 投资 基金 运作 管理办 法》 、 基 金合 同和 其 他有关 法律 法规 、 监管 部 门的相 关规 定 ， 依 照
诚实信用、勤 勉尽责、 安 全高效的原则 管理和运 用 基金资产，在 严格控制 投 资风险的基 础上，为
基金持 有人 谋求 最大 利益 ，没有 损害 基金 持有 人利 益的行 为。
4.3 管 理 人对 报告 期内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公 平 交 易制 度的执 行情 况
本基金管理人 对报告期 内 所管理的不同 投资组合 的 整体收益率差 异、分投 资 类别（股票、 债
券）的收益率 差异进行 了 分析；利用数 据统计和 重 点审查价差原 因相结合 的 方法，对连 续四个季
度内、 不同 时间 窗口 （ 日 内、3 日内、5 日 内） 本 基 金管理 人管 理的 不同 投资 组合同 向交 易价 差进
行了分析；对 部分债券 一 级市场申购、 非公开发 行 股票申购等以 公司名义 进 行的交易进 行了审核
和监控 ，未 发现 本基 金管 理人所 管理 的投 资组 合存 在违反 公平 交易 原则 的情 形。
4.3.2 异 常 交 易行 为的专 项说 明
报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为，报告 期 内本基金管理 人所管理 的 投资组合未发 生
交易所 公开 竞价 的同 日反 向交易 。 第 12 页 共 32 页
4.4 管 理 人对 报告 期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报 告 期 内基 金投资 策略 和运作 分析
一季 度，央行 仅进行 了一次降准操 作，实质 上 执行了偏中性 的政策。 这 种政策变化， 可能基
于几方面的担 忧：汇率 贬 值压力、通胀 压力反弹 、 以及结构性改 革的需要 。 这些因素短 期对债券
市场形成了压 制，特别 是 利率品长端曲 线感受明 显 。期间，本基 金保持了 较 短的久期， 收缩了杠
杆。但由于本 基金保持 了 一定的股票仓 位，使得 基 金净值受到了 负面冲保 持 了较短的久 期，收缩
了杠杆 。但 由于 本基 金保 持了一 定的 股票 仓位 ，使 得基金 净值 受到 了负 面冲 击。
二季 度，央行 的货币 政策仍然保持 中性基调 。 债券市场受到 营改增事 件 的阶段性冲击 ，同时
大宗商品的大 幅反弹也 带 来了通胀的担 忧，因此 在 二季度初期债 券市场压 力 较大，中长 期利率债
收益率有较大 的反弹。 二 季度的中后期 ，随着美 联 储加息声浪的 降温、英 国 脱欧的逐渐 发酵，市
场风险偏好下 降，海外 债 券收益率大幅 下降并创 下 新低，中国的 利率债收 益 率也开始逐 渐回落。
期间，本基金 增加了利 率 债配置，拉长 了久期， 维 持一定的杠杆 。同 时本 基 金保持了一 定的股票
仓位， 并维 持操 作的 灵活 性。
4.4.2 报 告 期 内基 金的业 绩表 现
截至 报 告期 末 ，A 类 基金 份额净 值 为 1.144 元 ，份 额累计 净值 为 1.144 元， 本报告 期份 额 净
值增长 率为-1.63%， 同期 业绩比 较基 准收益 率为 1.35%；
截至 报 告期 末 ，C 类 基金 份额净 值 为 1.126 元 ，份 额累计 净值 为 1.126 元， 本报告 期份 额 净
值增长 率为-1.83% ， 同期 业绩比 较基 准收益 率为 1.35%。
4.5 管 理 人对 宏观 经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
七 月份 之后 ， 信用 债 到期比 较集 中 ， 信 用违 约 的暴露 可能 还会 继续 。 但 由于风 险聚 集于 煤炭 、
钢铁等行业， 市场对此 已 有预期。同时 ，山西省 政 府为省内核心 煤炭企业 站 台，使得市 场信心略
有恢复 。因 此， 后续 违约 如果仍 出自 这些 行业 ，那 么对市 场的 负面 影响 会弱 化。
英国脱欧事件 ，中国国 内 权益市场对此 的预期仅 限 于利空出尽， 这可能是 不 足的。而相反 ，
中国债券市场 对此的表 现 也似乎并不到 位。我们 估 计，英国通过 脱欧公决 只 是揭开了欧 洲风险的
一个盖子，后 续的尾部 风 险可能会越演 越烈。欧 盟 的破裂，甚至 欧元的裂 痕 ，越来越严 重的影响
成员国的经济 ，特别是 欧 元 区的银行业 。因此， 从 这点上来看， 国内债券 市 场仍是避险 的最佳场
所。
同时，二三季 度面临的 增 长压力会更加 明显，大 宗 商品由于需求 的不足， 其 上涨的势头会 得
到遏制 。而 受到 海外 因素 的影响 ，人 民币 贬值 的动 力和进 程预 计会 加快 。 第 13 页 共 32 页
基于上述判断 ，我们认 为 债券市场面临 较好的机 遇 ，本基金将保 持匹配的 组 合久期，在保 证
流动性 的前 提下 ，积 极挖 掘潜在 的投 资机 会， 提高 组合收 益， 不辜 负基 金持 有人的 托付 。
4.6 管 理 人对 报告 期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
4.6.1 有 关参 与估值 流程 各方 及人员 （或 小组） 的职 责分 工、 专业胜任 能力 和相关 工
作 经历
本基金管理人 设立了专 项 的估值小组， 主要职责 是 决策制定估值 政策和估 值 程序。小组成 员
具有估值核算 、投资研 究 、风险管理等 方面的专 业 经验。本小组 设立基金 估 值小组负责 人一名，
由分管基金运 营的 高管 担 任；基金估值 小组成员 若 干名，由公募 投资总部 、 专户理财部 、基金运
营部及监察稽 核部指定 专 人并经经营管 理委员会 审 议通过后担任 ，其中基 金 运营部负责 组织小组
工作的 开展 。
4.6.2 基 金经 理参与 或决 定估 值的程 度
基金经理对基 金的估值 原 则和估值程序 可以提出 建 议，但不参与 最终决策 和 日常估值工作 。
估值政 策和 程序 、估 值调 整等与 基金 估值 有关 的业 务 ，由 基金 估值 小组 采用 集体决 策方 式决 定。
4.6.3 参 与估 值流程 各方 之间 存在的 任何 重大利 益冲 突
参与估 值流 程各 方不 存在 任何重 大利 益冲 突。
4.6.4 已 签约 的与估 值相 关的 任何定 价服 务的性 质与 程度
本基金 管理 人未 签订 任何 有关本 基金 估值 业务 的定 价服务 。
4.7 管 理 人对 报告 期内基 金利 润分配 情况 的说明
根据《信达澳 银信用债 债 券型证券投资 基金基金 合 同》关于收益 分配的规 定 ，本基金收益 每
年最多 分 配12 次， 每次 收 益分配 比例 不低 于可 分配 收益 的 20% 。 截 止报 告期 末， 本 基 金 A 类 基金
份额可 供分 配利 润为 198,326,080.16 元，C 类基 金 份额可 供分 配利 润为 692,214.97 元。 根据 相
关法律 法规 和基 金合 同要 求，本 基金 管理 人可 以根 据基金 实际 运作 情况 进行 利润分 配。
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
4.8 报 告 期内 管理 人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
无。
§5 托管人报告
5.1 报 告 期内 本基 金托管 人遵 规守信 情况 声明
本报告 期， 中信 银行 股份 有限公 司在 本基 金的 托管 过程中 ，严 格遵 守了 《证 券投资 基金 法》 、第 14 页 共 32 页
基金合同、托 管协议和 其 他有关规定， 不存在损 害 基金份额持有 人利益的 行 为，完全尽 职尽责地
履行了 基金 托管 人应 尽的 义务。
5.2 托 管 人对 报告 期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、 净值 计算、 利润分配 等情 况的说 明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管 人对 本半 年度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 半年度财务 会计报告 （未经审计）
6.1 资 产 负债 表
会计主 体 ： 信达 澳银 信用 债债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 129,277.53 250,073,146.58
结算备 付金
4,142,751.63 5,681,338.10
存出保 证金
728,027.47 253,001.24
交易性 金融 资产 6.4.7.2 1,560,764,974.98 784,971,749.88
其中： 股票 投资
143,638,220.68 53,562,114.48
基金投 资
- -
债券投 资
1,417,126,754.30 731,409,635.40
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
72,877.03 1,131,361.45
应收利 息 6.4.7.5 19,052,114.52 18,050,455.54
应收股 利
- - 第 15 页 共 32 页
应收申 购款
14,584.51 486,271.50
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
1,584,904,607.67 1,060,647,324.29
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- 284,999,425.00
应付证 券清 算款
- 1,004,020.84
应付赎 回款
51,968.70 127,904.46
应付管 理人 报酬
855,140.07 492,747.15
应付托 管费
259,112.75 131,399.25
应付销 售服 务费
2,036.54 3,072.50
应付交 易费 用 6.4.7.7 494,000.49 469,375.90
应交税 费
129,914.00 129,914.00
应付利 息
- 19,260.23
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 193,460.13 63,500.45
负债合 计
1,985,632.68 287,440,619.78
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 1,383,900,679.86 664,752,721.54
未分配 利润 6.4.7.10 199,018,295.13 108,453,982.97
所有者 权益 合计
1,582,918,974.99 773,206,704.51
负债和 所有 者权 益总 计
1,584,904,607.67 1,060,647,324.29
注： 报告 截止 日2016 年6 月 30 日， 基金 份额 总 额1,383,900,679.86 份 。 其 中 信达澳 银信 用债 债
券A 基 金份 额净 值1.144 元， 基 金份 额总 额1,378,417,112.55 份； 信达 澳银 信 用债债 券 C 基金 份
额净 值1.126 元 ，基 金份 额总 额 5,483,567.31 份。
6.2 利润表
会计主 体 ： 信达 澳银 信用 债债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2016 年 1 月1 日至
2016 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015
年 6 月 30 日
一、收入
955,382.74 -577,168.10
1.利息 收入
23,031,249.28 806,024.23 第 16 页 共 32 页
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 194,976.87 16,130.58
债券利 息收 入
22,547,452.04 788,061.98
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
288,820.37 1,831.67
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
-26,308,222.84 3,659,135.86
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 -30,988,071.71 2,903,527.50
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 4,050,415.24 749,127.80
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 6.4.7.14 - -
股利收 益 6.4.7.15 629,433.63 6,480.56
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
6.4.7.16 4,231,761.37 -5,052,847.91
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
6.4.7.17 594.93 10,519.72
减： 二、费用
8,792,745.96 557,135.22
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 4,778,538.72 147,047.85
2．托 管费 6.4.10.2.2 1,305,352.40 39,212.73
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 14,170.16 47,851.12
4．交 易费 用 6.4.7.18 1,847,543.75 137,217.82
5．利 息支 出
606,226.61 80,287.56
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
606,226.61 80,287.56
6．其 他费 用 6.4.7.19 240,914.32 105,518.14
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
-7,837,363.22 -1,134,303.32
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
-7,837,363.22 -1,134,303.32
6.3 所 有 者权 益（ 基金净 值） 变动表
会计主 体： 信达 澳银 信用 债债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月1 日至2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基金 净值） 664,752,721.54 108,453,982.97 773,206,704.51 第 17 页 共 32 页
二、 本期 经营 活动 产生 的基 金净
值变动 数（ 本期 利润 ）
- -7,837,363.22 -7,837,363.22
三、 本期 基金 份额 交易 产生 的基
金净值 变动 数 （ 净值 减少 以 “- ”
号填列 ）
719,147,958.32 98,401,675.38 817,549,633.70
其中：1.基 金申 购款 724,360,114.62 99,082,847.96 823,442,962.58
2.基金 赎回 款 -5,212,156.30 -681,172.58 -5,893,328.88
四、 本期 向基 金份 额持 有人 分配
利润产 生的 基金 净值 变动 （ 净值
减少以 “- ”号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基金 净值） 1,383,900,679.86 199,018,295.13 1,582,918,974.99
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基金 净值） 38,360,423.26 6,441,107.63 44,801,530.89
二、 本期 经营 活动 产生 的基 金净
值变动 数（ 本期 利润 ）
- -1,134,303.32 -1,134,303.32
三、 本期 基金 份额 交易 产生 的基
金净值 变动 数
（净值 减少 以“- ”号 填列 ）
-93,149.26 2,952,418.30 2,859,269.04
其中：1.基 金申 购款 72,142,198.08 18,964,729.74 91,106,927.82
2.基金 赎回 款 -72,235,347.34 -16,012,311.44 -88,247,658.78
四、 本期 向基 金份 额持 有人 分配
利润产 生的 基金 净值 变动 （ 净值
减少以 “- ”号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基金 净值） 38,267,274.00 8,259,222.61 46,526,496.61
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 于建 伟______
______于鹏______
____ 刘 玉兰____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会计 机构负 责人
6.4 报 表 附注
6.4.1 基 金 基 本情 况
信达澳银信用债债券型证 券投资基金( 以下简称“ 本基 金 ”) 经 中 国 证 券 监 督管理 委 员 会( 以
下简称 “中 国证 监会 ”) 证 监许可[2012] 第 1452 号 《 关于核 准信 达澳 银信 用债 债券型 证券 投资 基
金募集的批复 》核准， 由 信达澳银基金 管理有限 公 司依照《中华 人民共和 国 证券投资基 金法》和
《信达澳银信 用债债券 型 证券投资基金 基金合同 》 负责公开募集 。本基金 为 契约型开放 式，存续
期限不 定， 自 2013 年4 月 15 日至 2013 年 5 月 10 日止期 间公 开发 售， 首次 设立募 集不 包括 认购第 18 页 共 32 页
资 金 利 息 共 募 集 398,670,165.70 元( 其中 A 类 份 额 为 73,705,329.98 元，C 类 份 额 为
324,964,835.72 元)，业 经德勤华永会计 师事务所 （特殊普通合伙 ）北京分 所德师京报验字(13)
第 0006 号 验资 报告 予以 验 证。经 向中 国证 监会 备案 ， 《信达 澳银 信用 债债 券型 证券投 资基 金基 金
合同》(以 下简 称 “ 基金 合 同 ”) 于 2013 年 5 月 14 日 正式生 效， 基金 合同 生效 日的基 金份 额总 额
为 398,882,242.73 份 基金 份额( 其中 A 类份 额为 73,752,087.26 份，C 类份 额 为 325,130,155.47
份) ， 其中 认购 资金 利息 折 合 212,077.03 份基 金份 额(其中A 类 份额 为46,757.28 份，C 类 份额 为
165,319.75 份)。本基 金 的基金管理人 为信达澳银 基金管理有限 公司，基金 托管人为中信 银行股
份有限 公司(以 下简 称 “ 中 信银行 ”) 。
根据基金合同 和《信达 澳 银信用债债券 型证券投 资 基金招募说明 书》 ，本基 金 根据认购/申购
费用 、 赎 回费 用及 销售 服 务费收 取方 式的 不同 ， 将 基金份 额分 为不 同的 类别 。 在 投资 者认 购/申购
时收取 前端 认购/申 购费 用 的，称 为 A 类； 不收 取前 端认购/申 购费 用， 而是 从 本类别 基金 资产 中
计提销 售服 务费 的， 称为C 类。 本基 金的C 类 基金 份 额对持 有期 限少 于 30 日 的 本类别 基金 份额 的
赎回收 取赎 回费 ， 对 于 持 有期限 不少 于 30 日 的本 类 别基金 份额 不收 取赎 回费 。 本基 金 A 类、C 类
基金份 额分 别设 置代 码。 由于基 金费 用的 不同 ，本 基金 A 类基 金份 额和 C 类 基金份 额将 分别 计 算
基金份 额净 值， 计算 公式 为： 计 算日 某类 基金 份额 净值＝ 该计 算日 该类 基金 份额的 基金 资产 净值/
该计算日发售 在外的该 类 别基金份额总 数。投资 人 可自由选择申 购某一类 别 的基金份额 ，但各类
别基金 份额 之间 不能 相互 转换。
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法》 、 基 金合 同 及招募 说明 书的 有关 规定 ， 本 基金 的投 资
范围为具有良 好流动性 的 金融工具，包 括国内依 法 发行上市的债 券（包括 国 债、央行票 据、公司
债、企业债、 短期融资 券 、政府机构债 、政策性 金 融债、商业银 行金融债 、 资产支持证 券、中期
票据、 可转 换债 券及 可分 离转债 、 中 小企 业私 募债 券） 、 货 币市 场工 具、 股票 、 权证 以及 法律 法规
或中国 证监 会允 许基 金投 资的其 他金 融工 具 （ 但需 符合中 国证 监会 的有 关规 定） 。 本基 金的 投资 组
合比例为：投 资于债券 资 产的比例不低 于基金资 产 的 80%，其 中对信用 债券 的投资比例不 低于债
券资产的 80% ； 投 资于 股票 、 权 证等 权益 类资 产的 比 例不超 过基 金资 产 的 20% ， 其中 ， 基 金投 资于
全部权 证的 市值 不超 过基 金资产 净值 的 3% ； 现 金或 者到期 日在 一年 以内 的政 府债券 不低 于基 金 资
产净值 的 5% 。 本基 金的 业 绩比较 基准 为： 中债 总财 富（总 值） 指数 收益 率。
6.4.2 会 计 报 表的 编制基 础
本财务报表系 按照中国 财 政部颁布的《 企业会计 准 则 —基本准则 》以及其 后 颁布及修订的 具
体会计 准则 、 应 用指 南、 解释以 及其 他相 关规 定 （ 以下合 称 “ 企业 会计 准则” ） 编制 ， 同时 ， 对 于
在具体会计核 算和信息 披 露方面 ，也参 考了 中国 证 监会发布的关 于基金行 业 实务操 作的 有关规定第 19 页 共 32 页
及中国 证券 投资 基金 业协 会发布 的若 干基 金行 业实 务操作 相关 规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循 企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金 财务 报表 的编 制符 合企业 会计 准则 的要 求， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2016 年 6 月
30 日 的财 务状 况以 及2016 年上 半年 度的 经营 成果 和基金 净值 变动 情况 。
6.4.4 本 报 告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 一致 。
6.4.5 差 错 更 正的 说明
本基金 在本 报告 期间 无重 大会计 差错 更正 。
6.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》 、财 税[2004]78 号 文《关 于证 券投 资基 金税 收政策 的通 知》 、财 税[2005]103 号文 《关 于股
权分置 试点 改革 有关 税收 政策问 题的 通知 》 、 财税[2008]1 号 《 财政 部、 国家 税 务总局 关于 企业 所
得税若 干优 惠政 策的 通知 》 、2008 年9 月 18 日 《上 海 、 深圳 证券 交易 所关 于做 好证券 交易 印花 税
征收方式调整 工作的通 知》 、财税[2012]85 号文《 关 于实施上市公 司股息红 利 差别化 个人所 得税
政策有关问题 的通知 》 、财 税[2015]101 号 《关于 上 市公司股息红 利差别化 个 人所得税政策 有关
问题的通知 》 、财 税[2016]36 号 《关于 全面推开营 业税改征增值 税试点的通 知》 、 财税[2016]46
号《关于进一 步明确全 面 推开营改增试 点金融业 有 关政策的通知 》 、财税[2016]70 号《 关于金 融
机构同 业往 来等 增值 税政 策的补 充通 知》 及其 他相 关税务 法规 和实 务操 作， 主要税 项列 示如 下：
(1) 以发行基金方 式募集资金 ，不属于营业 税征收范围 ，不缴纳营业 税。证券投 资基金（ 封
闭式证券投资 基金，开 放 式证券投资基 金）管理 人 运用基金买卖 股票、债 券 的差价收入 ，免征营
业税。
(2) 自2016 年5 月1 日 起， 在 全国范 围内 全面 推开 营业 税改征 增值 税试 点， 金融 业纳入 试点
范围，由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金（封闭式 证券投资 基 金，开放式 证券投资
基金）管理人 运用基金 买 卖股票、债券 的转让收 入 免征增值税； 国债、地 方 政府债利息 收入免征
增值税；存款 利息收入 不 征收增值税； 质押式买 入 返售金融商品 及持有政 策 性金融债券 的利息收
入免征增值税 ；金融机 构 开展买断式买 入返售金 融 商品、持有金 融债券、 同 业存单业务 取得的利
息收入 ，免 征增 值税 。
(3) 对基 金取 得的 股票 股 息、 红 利收 入， 由上 市公 司在向 基金 支付 上述 收入 时代扣 代 缴 20%第 20 页 共 32 页
的个人 所得 税； 基金 从公 开发行 和转 让市 场取 得的 上市公 司股 票， 持股 期限 在 1 个 月以 内（ 含 1
个月） 的， 其 股息 红利 所 得全额 计入 应纳 税所 得额 ； 持股 期限 在 1 个月 以上 至1 年 （含1 年） 的，
暂减 按50% 计入 应纳 税所 得额； 持股 期限 超 过 1 年 的，暂 减 按 25% 计入 应纳 税所得 额。
(4) 对基金 取得的债券 利 息收入，由发 行债券的企 业在向基金支 付上述收入 时代扣代缴 20%
的个人 所得 税， 暂不 缴纳 企业所 得税 。
(5) 对 于基 金从 事A 股买 卖， 自2008 年9 月 19 日 起 ， 出让 方按0.10% 的 税率 缴 纳证券(股票)
交易印 花税 ，对 受让 方不 再缴纳 印花 税。
(6) 基金作 为流通股 股东 在股权分置改 革过程中 收 到由非流通股 股东支付 的 股份、现金等 对
价，暂 免予 缴纳 印花 税、 企业所 得税 和个 人所 得税 。
6.4.9 关 联 方 关系
6.4.9.1 本 报 告期 存在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本基金 本报 告期 内存 在控 制关系 或 其 他重 大利 害关 系的关 联方 未发 生变 化。
6.4.9.2 本 报 告期 与基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
信达澳银基金管理有限公司 （ “ 信 达 澳 银 基 金 公
司” ）
基金管 理人 、 注 册登 记机 构、 基 金销 售机 构
中信银 行股 份有 限公 司(“ 中信银 行”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
信达证 券股 份有 限公 司( “ 信达证 券”) 基金管 理人 的控股 股东
康 联 首 域 集 团 有 限 公 司(Colonial First State
Group Limited)
基金管 理人 的股 东
信达新 兴财 富（ 北京 ）资 产管理 有限 公司 基金管 理人 的全 资 子 公司
中国信 达资 产管 理股 份有 限公司 对公司 法人 股东 直接 持 股20% 以 上的 股东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报 告期 及上年 度可 比期间 的关 联方交 易
6.4.10.1 通 过 关 联方交易 单元 进行的 交易
6.4.10.1.1 股票交易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 通过 关联 方交 易单 元进行 的 股 票交 易 。
6.4.10.1.2 权证交易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 通过 关联 方交 易单 元进行 的 权 证交 易 。 第 21 页 共 32 页
6.4.10.1.3 应 支 付 关联方 的佣 金
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 应支 付关 联方 的佣 金 。
6.4.10.2 关 联 方 报酬
6.4.10.2.1 基 金 管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至 2016 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
4,778,538.72 147,047.85
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
35,505.86 63,089.45
注：1 、 支 付基 金管 理人 信 达澳银 基金 公司 的管 理人 报酬按 前一 日基 金资 产净 值0.75% 的 年费 率计
提， 逐日 累计 至每 月月 底， 按月支 付 。 其 计算 公式 为： 日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 ×0. 75% /
当年天 数。
2、2016 年 6 月 13 日起 支付基 金管 理人 信达 澳银 基金公 司的 管理 人报 酬按 前一日 基金 资产 净 值
0.6%的年费 率计提， 逐日 累计至每月月 底，按月 支 付。其计算公 式为：日 管 理人报酬＝前 一日基
金资产 净值 ×0.6%/ 当年 天 数。
6.4.10.2.2 基 金 托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至 2016 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
1,305,352.40 39,212.73
注： 支 付基 金托 管人 中信 银行的 托管 费按 前一 日基 金资产 净 值0.2% 的 年费 率 计提， 逐日 累计 至每
月月底 ，按 月支 付。 其计 算公式 为： 日托 管费 ＝前 一日基 金资 产净 值 × 0.2% / 当年天 数。
6.4.10.2.3 销 售 服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
信达澳 银 信 用债 债
券 A
信达澳 银 信 用债 债
券 C
合计 第 22 页 共 32 页
信达澳 银基 金公 司 - 1.96 1.96
中信银 行 - 12,541.44 12,541.44
合计 - 12,543.40 12,543.40
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
信达澳 银 信 用债 债
券 A
信达澳 银 信 用债 债
券 C
合计
信达澳 银基 金公 司 - 5,104.43 5,104.43
中信银 行 - 24,779.81 24,779.81
信达证 券 - 81.40 81.40
合计 - 29,965.64 29,965.64
注：信 达澳 银信 用债 债 券 A 不收 取销 售服 务费 。支 付基金 销售 机构 的销 售服 务费按 前一 日信 达澳
银信用 债债 券C 基金 份额 对应的 基金 资产 净 值 0.4% 的年费 率计 提， 逐日 累计 至每月 月底 ， 按 月支
付给信达澳银 基金公司 ， 再由信达澳银 基金公司 计 算并支付给各 基金销售 机 构。其计算 公式为：
日销售 服务 费＝ 前一 日信 达澳银 信用 债债 券C 基金 份额对 应的 基金 资产 净值 ×0.4% / 当 年天 数。
6.4.10.3 与 关 联 方进行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购) 交易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债 券( 含回 购)交易 。
6.4.10.4 各关联 方投资本 基金 的情况
6.4.10.4.1 报 告 期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本期 及 上年 度可 比期 间 基 金管理 人 无 运用 固有 资金 投资本 基金 。
6.4.10.4.2 报 告 期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本期 及 上年 度可 比期 间 除 基金管 理人 之外 的其 他关 联方 无 投资 本基 金 。
6.4.10.5 由 关 联 方保管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中信银 行 129,277.53 140,489.53 1,854,886.51 9,496.81
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中信 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。 第 23 页 共 32 页
6.4.10.6 本 基 金 在承销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本基金 本期 及上 年度 可比 期间 无 在承 销期 内参 与关 联方承 销证 券 。
6.4.10.7 其 他 关 联交易事 项的 说明
本基金 本期 及上 年度 可比 期间 无 需要 说明 的其 他关 联交易 事项 。
6.4.12 期末（2016 年 6 月30 日 ）本基 金持有 的流 通受限 证券
6.4.12.1 因 认 购 新发/ 增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
6.4.12.1.1 受 限 证 券类别 ：股 票
本基金 无因 认购 新发/增 发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限股 票 。
6.4.12.1.2 受 限 证 券类别 ：债 券
单位： 人民 币元
证券
代码
证券名称
成功
认购日
可流通日
流通受
限类型
认购价
格
期末
估值单价
数量（张）
期末
成本总额
期末
估值总额
备
注
136476 16 天海债
2016 年
6 月8 日
2016 年7
月 5 日
新债未上市 100.00 100.00 200,000 20,000,000.00 20,000,000.00
-
136484 16 香江02
2016 年
6 月 14 日
2016 年7
月 4 日
新债未上市 99.91 99.91 200,000 19,982,904.11 19,982,904.11
-
112396 16 华美02
2016 年5
月27 日
2016 年8
月17 日
新债未上市 99.98 99.98 200,000 19,996,935.89 19,996,935.89
-
6.4.12.2 期 末 持 有的暂时 停牌 等流通 受限 股票
本基金 本报告 期末 未 持有 的暂时 停牌 等流 通受 限股 票 。
6.4.12.3 期 末 债 券正回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.12.3.1 银 行 间 市场债 券正 回购
本基金 本期 末 无 银行 间市 场债券 正回 购 。
6.4.12.3.2 交 易 所 市场债 券正 回购
本基金 本期 末 无 交易 所市 场债券 正回 购 。 第 24 页 共 32 页
6.4.14 有 助 于理 解和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
6.4.14.1 公允价值
(a) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价 值计量 的金融 资产和负债 主要包 括贷款 及应收款项 和其他 金融负 债，其账面 价值
接近于 公允 价值 。
(b) 以 公允 价值 计量 的金 融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于 2016 年 6 月 30 日， 本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 中属 于第 一层 次 的余 额 为
148,678,597.18 元 ， 属 于 第二 层 次 的 余额 为1,412,086,377.80 元 ， 无 属于 第 三层次 的余 额 。 (2015
年12 月31 日， 属 于第 一层 次的余 额为56,699,409.48 元， 属 于第 二层 次的 余额 为728,272,340.40
元，无 属于 第三 层次 的余 额。)
(ii) 公允 价值 所属 层次 间 的重大 变动
对于证券交易 所上市的 股 票和债券，若 出现重大 事 项停牌、交易 不活跃、 或 属于非公开发 行
等情况，本基 金分别于 停 牌日至交易恢 复活跃日 期 间、交易不活 跃期间及 限 售期间将相 关股票和
债券的公允价 值列入第 二 层次或第三层 次，上述 事 项解除时将相 关股票和 债 券的公允价 值列入第
一层次 。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
本基金于本报 告期初未 持 有公允价值归 属于第三 层 次的金融工具 ，本基金 本 报告期未发生 第
三层次 公允 价值 转入 转出 情况。
6.4.14.2 承诺事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
6.4.14.3 其他事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
6.4.14.4 财 务 报 表的批准
本财务 报表 已 于2016 年8 月23 日经 本基 金的 基金 管 理人批 准。
第 25 页 共 32 页
§7 投资组合报 告
7.1 期 末 基金 资产 组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 143,638,220.68 9.06
其中： 股票 143,638,220.68 9.06
2 固定收 益投 资 1,417,126,754.30 89.41
其中： 债券 1,417,126,754.30 89.41
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,272,029.16 0.27
7 其他各 项资 产 19,867,603.53 1.25
8 合计 1,584,904,607.67 100.00
7.2 期 末 按行 业分 类的股 票投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 51,593,000.26 3.26
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 34,287.50 0.00
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
5,933,175.00 0.37
J
金融业 84,451,519.92 5.34
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 1,529,918.00 0.10
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 96,320.00 0.01 第 26 页 共 32 页
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 143,638,220.68 9.07
7.3 期 末 按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有股 票投 资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000887 中鼎股 份 1,101,166 24,346,780.26 1.54
2 601166 兴业银 行 1,524,000 23,225,760.00 1.47
3 601318 中国平 安 711,098 22,783,579.92 1.44
4 600036 招商银 行 1,219,200 21,336,000.00 1.35
5 601601 中国太 保 632,625 17,106,180.00 1.08
6 002130 沃尔核 材 1,000,000 16,080,000.00 1.02
7 300367 东方网 力 314,000 7,796,620.00 0.49
8 600126 杭钢股 份 561,600 3,369,600.00 0.21
9 300059 东方财 富 150,400 3,338,880.00 0.21
10 002421 达实智 能 148,500 2,594,295.00 0.16
11 000861 海印股 份 309,700 1,529,918.00 0.10
12 000888 峨眉山 Ａ 8,000 96,320.00 0.01
13 002758 华通医 药 1,250 34,287.50 0.00
注：本 基金 本报 告期 末仅 持有上 述股 票。
7.4 报 告 期内 股票 投资组 合的 重大变 动
7.4.1 累计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 002456 欧菲光 55,088,516.73 7.12
2 601166 兴业银 行 51,814,686.70 6.70
3 601601 中国太 保 48,210,825.14 6.24
4 601318 中国平 安 43,973,636.18 5.69
5 300322 硕贝德 43,148,516.40 5.58
6 600036 招商银 行 39,554,069.32 5.12 第 27 页 共 32 页
7 000887 中鼎股 份 36,209,305.10 4.68
8 600687 刚泰控 股 35,399,028.67 4.58
9 000802 北京文 化 29,324,708.35 3.79
10 300109 新开源 28,561,670.20 3.69
11 300429 强力新 材 21,829,528.12 2.82
12 002130 沃尔核 材 21,719,122.25 2.81
13 002453 天马精 化 21,563,852.96 2.79
14 002655 共达电 声 18,180,006.68 2.35
15 002730 电光科 技 16,147,912.70 2.09
16 300352 北信源 12,037,237.01 1.56
17 600782 新钢股 份 10,320,048.13 1.33
18 600240 华业资 本 9,434,493.63 1.22
19 300458 全志科 技 9,134,256.72 1.18
20 300217 东方电 热 8,844,856.50 1.14
注：本表中累 计买入金 额 是按照买入成 交金额（ 成 交单价乘以成 交数量） 填 列，不考虑 相关交易
费用。
7.4.2 累计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 002456 欧菲光 51,797,628.79 6.70
2 300322 硕贝德 46,957,294.59 6.07
3 601601 中国太 保 33,441,055.66 4.32
4 600687 刚泰控 股 32,437,284.60 4.20
5 601166 兴业银 行 30,198,940.70 3.91
6 000802 北京文 化 30,176,651.00 3.90
7 300109 新开源 23,086,448.89 2.99
8 601318 中国平 安 22,457,410.98 2.90
9 000686 东北证 券 20,132,569.96 2.60
10 600036 招商银 行 20,002,547.87 2.59
11 002453 天马精 化 18,854,404.80 2.44
12 300429 强力新 材 16,142,770.94 2.09
13 002730 电光科 技 15,351,698.73 1.99
14 000887 中鼎股 份 15,064,199.00 1.95
15 002655 共达电 声 14,325,957.48 1.85
16 300458 全志科 技 10,189,716.37 1.32 第 28 页 共 32 页
17 600240 华业资 本 9,747,243.52 1.26
18 600782 新钢股 份 9,544,113.34 1.23
19 300078 思创医 惠 9,018,111.05 1.17
20 000687 华讯方 舟 8,804,295.33 1.14
注：本表中累 计卖出金 额 是按照卖出成 交金额（ 成 交单价乘以成 交数量） 填 列，不考虑 相关交易
费用。
7.4.3 买 入 股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 680,081,146.52
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 563,700,744.45
注：本 表中 买入 股票 成本 （成交 ）总 额、 卖出 股票 收入（ 成交 ）总 额均 按照 买卖成 交金 额（ 成交
单价乘 以成 交数 量） 填列 ，不考 虑相 关交 易费 用。
7.5 期 末 按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 50,532,200.00 3.19
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 212,841,000.00 13.45
其中： 政策 性金 融债 212,841,000.00 13.45
4 企业债 券 108,349,177.80 6.84
5 企业短 期融 资券 970,147,000.00 61.29
6 中期票 据 70,217,000.00 4.44
7 可转债 （可 交换 债） 5,040,376.50 0.32
8 其他 - -
9 合计 1,417,126,754.30 89.53
7.6 期 末 按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 011699299 16 包钢 SCP005 1,000,000 99,280,000.00 6.27
2 150218 15 国开 18 800,000 82,520,000.00 5.21
3 041556052 15 大秦 铁路CP001 800,000 80,392,000.00 5.08
4 011699742 16 首 机场 SCP001 800,000 80,064,000.00 5.06
5 160408 16 农发 08 700,000 70,413,000.00 4.45
7.7 期 末 按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 所有资 产支 持证券 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 第 29 页 共 32 页
7.8 报告 期末 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
7.9 期 末 按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.10 报 告 期 末本基 金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
7.10.1 本 期 国债 期货投 资政 策
注：本 基金 未参 与投 资国 债期货 。
7.10.2 报 告 期末 本基金 投资 的国债 期货 持仓和 损益 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
7.10.3 本 期 国债 期货投 资评 价
注：本 基金 未参 与投 资国 债期货 。
7.11 投 资 组 合报告 附注
7.11.1 本 基 金投 资的前 十名 证券的 发行 主体报 告期 内没有 被监 管部门 立案 调查， 也
没 有在 报告编 制日 前一年 内受 到公开 谴责 、处罚 的情 形。
7.11.2 本 基 金投 资的前 十名 股票中 ， 没有投资 超出 基金合 同规 定备选 股票 库的情 形。
7.11.3 期 末 其他 各项资 产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 728,027.47
2 应收证 券清 算款 72,877.03
3 应收股 利 -
4 应收利 息 19,052,114.52
5 应收申 购款 14,584.51
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 19,867,603.53
7.11.4 期 末 持有 的处于 转股 期的可 转换 债券明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
7.11.5 期 末 前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。 第 30 页 共 32 页
7.11.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 可能 存在 尾差。
§8 基金份额持 有人信息
8.1 期 末 基金 份额 持有人 户数 及持有 人结 构
份额单 位： 份
份额级 别
持有
人户
数
(户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总
份额
比例
信达澳 银信 用债 债 券A
336 4,102,431.88 1,373,777,979.49 99.66% 4,639,133.06 0.34%
信达澳 银 信 用债 债券 C
189 29,013.58 500,000.00 9.12% 4,983,567.31 90.88%
合计 525 2,636,001.29 1,374,277,979.49 99.30% 9,622,700.37 0.70%
注： 分级 基金 机构/ 个人 投 资者持 有份 额占 总份 额比 例的计 算中 ， 对下 属分 级 基金 ， 比 例的 分母 采
用各自级别的 份额，对 合 计数，比例的 分母采用 下 属分级基金份 额的合计 数 （即期末基 金份额总
额） 。
8.2 期 末 基金 管理 人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
期末基 金管 理人 的从 业人 员无持 有本 基金 。
8.3 期 末 基金 管理 人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 的情况
期末基 金管 理人 的从 业人 员无持 有本 基金 。
§9 开放式基金 份额变动
单位： 份
项目 信达澳 银 信 用债 债券 A 信达澳 银 信 用债 债券 C
基金合 同生 效日 （2013 年 5 月 14 日 ）基 金
份额总 额
73,752,087.26 325,130,155.47
本报告 期期 初基 金份 额总 额 656,910,856.91 7,841,864.63 第 31 页 共 32 页
本报告 期基 金总 申购 份额 724,132,241.70 227,872.92
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 2,625,986.06 2,586,170.24
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 （ 份额 减少 以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,378,417,112.55 5,483,567.31
§10 重大事件 揭示
10.1 基 金 份 额持有 人大 会决 议
本基金 管理 人2016 年 4 月30 日发 布公 告， 决 定以 通讯方 式召 开本 基金 的基 金份额 持有 人 大
会，审 议《 关于 信达 澳银 信用债 债券 型证 券投 资基 金降低 管理 费率 有关 事项 的议案 》 。
本基金 管理 人2016 年 6 月14 日发 布公 告， 本 次基 金份额 持有 人大 会 于2016 年 6 月 13 日表
决 通 过了 《关 于信 达澳 银信 用 债债 券型 证券 投资 降低 管 理费 率有 关事 项的 议案 》 ， 本 基金 的管理
费 由 按前 一 日 基 金 资产 净值 的 0.75% 年费 率计 提 更改 为 按前 一 日 基 金 资产 净值 的 0.6% 年费 率计
提，本 次大 会决 议 自2016 年6 月13 日 起 生效 。
10.2 基 金 管 理人、 基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
本基金 管理 人2016 年 4 月12 日发 布公 告， 经 信达 澳银基 金管 理有 限公 司第 四届董 事会 审 议
通过， 聘任 焦巍 先生 为信 达澳银 基金 管理 有限 公司 副总经 理。
本基金 管理 人双 方股 东 于2016 年3 月 28 日作 出决 议， 一致 同意 黄慧 玲女 士 不再担 任信 达澳
银基金 管理 有限 公司 董事 。
本基金 管理 人双 方股 东 于2016 年5 月 14 日作 出决 议， 一致 同意 选举 潘广 建 先生担 任信 达 澳
银基金 管理 有限 公司 第四 届董事 会董 事。
10.3 涉 及 基 金管理 人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
报告期 内， 未发 生涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
10.4 基 金 投 资策略 的改 变
报告期 内， 未发 生基 金投 资策略 的改 变。
10.5 为 基 金 进行审 计的 会计 师事务 所情 况
报告期 内， 本基 金管 理人 继续聘 任安 永华 明会 计师 事务所 （特 殊普 通合 伙） 为本基 金的 外 部
审计机 构。 第 32 页 共 32 页
10.6 管 理 人 、托管 人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况
报告期 内， 未发 生管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员受稽 查或 处罚 等情 况。
10.7 基 金 租 用证券 公司 交易 单元的 有关 情况
10.7.1 基 金 租用 证券公 司交 易单元 进行 股票投 资及 佣金支 付情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中信证券 2 1,243,781,890.97 100.00% 1,158,333.56 100.00% -
注：根据《 交易单元 及佣 金管理办法》 、 《投资审 议 委员会议事 规则》的 规定 ，交易单元 开设、 增
设或退租由研 究咨询部 提 议，经公司投 资审议委 员 会审议。在分 配交易量 方 面，公司制 订合理的
评分体系，相 关投资研 究 人员于每个季 度最后 20 个工作日对提 供研究报 告 的证券公司的 研究水
平、服务质量 等综合情 况 通过投研管理 系统进行 评 比打分。交易 管理部根 据 上季度研究 服务评分
结果安排研究 机构交易 佣 金分配，每半 年佣金分 配 排名应与上两 个季度研 究 服务评分排 名基本匹
配，并 确保 重点 券商 研究 机构年 度佣 金排 名应 与全 年合计 研究 服务 评分 排名 相匹配 。
10.7.2 基 金 租用 证券公 司交 易单元 进行 其他证 券投 资的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
中信证券 246,159,042.68 100.00% 1,735,800,000.00 100.00% - -
§11 影响投资 者决策的其 他重要信息
无。
