中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
中 银 新经 济 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金
2016 年 半年 度报 告 摘要
2016 年 6 月 30 日
基 金管 理人： 中银 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 招商 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ：二 〇一六 年八 月二十 四日 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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重 要 提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司 根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 8 月 22 日复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩 并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2016 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
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基 金 简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 中银新 经济 灵活 配置 混合
基金主 代码 000805
交易代 码 000805
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 9 月 30 日
基金管 理人 中银基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 834,092,015.86 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本 基 金 重 点 投 资 于 经 济 转 型 过 程 中 代 表 新 的 经 济 发 展 方 式 和 未 来 经 济 发
展方向 的新 经济 类行 业和 企业 ， 在 严格 控制 风险 并 保持基 金资 产良 好流 动
性的前 提下 ，追 求基 金资 产的长 期稳 定增 值。
投资策 略
十八大 以来 ， 中国 经济 已 经进入 适当 放缓 经济 增速 、 着 力提 高经 济增 长质
量和效 益的 转型 阶段 ， 在 加快形 成新 的经 济发 展方 式、 产业 转型 升级 过程
中， 代表 新的 经济 发展 方 式和符 合产 业转 型升 级的 新经济 主题 行业 和企 业
成为经 济持 续高 效增 长的 新动力 ，具 备长 期稳 定的 增长空 间和 投资 价 值 。
本基金 充分 发挥 基金 管理 人的投 资研 究优 势 ， 在 大 类资产 配置 的基 础上 灵
活配置 国内 新经 济主 题的 上市公 司股 票和 债券 ， 谋 求基金 资产 的长 期稳 定
增长。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 收益 率× 60% ＋中 债综 合指 数收 益率× 40% 。
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 其 预期收 益及 预期 风险 水平 高于债 券型 基金 和货 币
市场基 金， 但低 于股 票型 基金， 属于 中等 风险 水平 的投资 品种 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 中银基 金管 理有 限公 司 招商银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 薛文成 张燕
联系电 话 021-38834999 0755-83199084
电子邮 箱 clientservice@bocim.com Yan_zhang@cmbchina.com
客户服 务电 话 021-38834788
400-888-5566 95555
传真 021-68873488 0755-83195201
2.4 信息披露方式
登载基 金 半 年度 报告 摘要 的管理 人互 联网 网址 http://www.bocim.com
基金 半 年度 报告 备置 地点 上海市 浦东 新区 银城 中 路 200 号 26 楼
3
主 要 财务指 标和 基金 净值 表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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3.1.1 期间数据和指标 报告期（2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益 -188,114,294.79
本期利 润 -458,258,833.82
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.5792
本期基 金份 额净 值增 长率 -30.71%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2016 年 6 月 30 日)
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1685
期末基 金资 产净 值 1,228,968,645.06
期末基 金份 额净 值 1.473
注：1. 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ，计 入费 用后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
2.本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 （不 含公 允价 值变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。期末 可供 分配 收益 ，
采用期 末资 产负 债表 中未 分配利 润与 未分 配利 润中 已实现 部分 的孰 低数 （为 期末余 额） ，即 如果 期
末未分 配利 润（ 报表 数， 下同） 的未 实现 部分 为正 数，则 期末 可供 分配 利润 的金额 为期 末未 分配 利
润的已 实现 部分 ，如 果期 末未分 配利 润的 未实 现部 分为负 数， 则期 末可 供分 配利润 的金 额为 期末 未
分配利 润（ 已实 现部 分扣 除未实 现部 分） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
① －③ ②－④
过去一 个月 2.29% 1.54% -0.13% 0.59% 2.42% 0.95%
过去三 个月 -7.12% 1.79% -1.33% 0.61% -5.79% 1.18%
过去六 个月 -30.71% 3.03% -9.21% 1.11% -21.50% 1.92%
过去一 年 -30.39% 3.26% -16.71% 1.38% -13.68% 1.88%
自基金 合同 生
效起至 今
47.30% 2.98% 22.14% 1.33% 25.16% 1.65%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
中银新 经济 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2014 年 9 月 30 日至 2016 年 6 月 30 日） 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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注：按 基金 合同 规定 ，本 基金自 基金 合同 生效 起 6 个月内 为建 仓期 ，截 至建 仓结束 时本 基金 的
各项投 资比 例已 达到 基金 合同第 十二 部分 （二 ）的 规定， 即本 基金 股票 投资 占基金 资产 的比 例范 围
为 0-95% ， 其中 新经 济类 主 题相关 证券 的投 资比 例不 低于非 现金 基金 资产 的 80% 。 债券、 债券 回购 、
银行存 款（ 包括 协议 存款 、定期 存款 及其 他银 行存 款）、 货币 市场 工具 、权 证、股 指期 货、 国债 期
货以及 法律 法规 或中 国证 监会允 许基 金投 资的 其他 金融工 具不 低于 基金 资产 净值 的 5％ 。本 基金 每
个交易 日日 终在 扣除 股指 期货和 国债 期货 合约 需缴 纳的交 易保 证金 后， 应当 保持不 低于 基金 资产 净
值 5% 的 现金 或者 到期 日在 一年以 内的 政 府 债券 。 股 指期货 、 国债 期货 的投 资 比例依 照法 律法 规或 监
管机构 的规 定执 行。
4
管 理 人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
中银基 金管 理有 限公 司前 身为中 银国 际基 金管 理有 限公司 ， 于 2004 年 8 月 12 日 正式 成立 ，由
中银国 际和 美林 投资 管理 合资组 建（2006 年 9 月 29 日 美林 投资 管理 有限 公 司与贝 莱德 投资 管理 有
限公司 合并 ， 合 并后 新公 司名称 为 “ 贝莱 德投 资管 理 有限公 司 ”）。 2007 年 12 月 25 日， 经中 国证 券监
督管理委员会批复，同意 中国银行股份有限公司直 接控股中银基金。公司注 册地为中国上海市，注
册资本 为一 亿元 人民 币， 其中中 国银 行拥 有 83.5 ％ 的股权 ，贝 莱德 投资 管理 拥有 16.5 ％ 的股 权。 截
至 2016 年 6 月 30 日， 本 管理人 共管 理六 十六 只开 放式证 券投 资基 金： 中银 中国精 选混 合型 开放 式
证券投资基金、中银货币 市场证券投资基金、中银 持续增长混合型证券投资 基金、中银收益混合型中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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证券投资基金、中银动态 策略混合型证券投资基金 、中银稳健增利债券型证 券投资基金、中银行业
优选灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 中银 中证 100 指数增 强 型 证券 投资 基金 、中银 蓝筹 精选 灵活 配
置混合型证券投资基金、 中银价值精选灵活配置混 合型证券投资基金、中银 稳健双利债券型证券投
资基金 、中 银全 球策 略证 券投资 基金 （FOF ） 、上证 国有企 业 100 交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 、
中银转债增强债券型证券 投资基金、中银中小盘成 长混合型证券投资基金、 中银信用增利债券型证
券投资 基金 、 中 银沪 深 300 等权 重指 数证 券投 资基 金(LOF) 、 中银主题策 略混 合型证 券投 资基 金、 中
银保本 混合 型证 券投 资基 金、中 银理 财 14 天债 券型 证券投 资基 金、 中银 理财 60 天债 券型 发起 式 证
券投资 基金 、 中 银纯 债债 券型证 券投 资基 金、 中银 理财 7 天债 券型 证券 投资 基金 、 中银 理 财 30 天债
券型证券投资基金、中银 稳健添利债券型发起式证 券投资基金、中银标普全 球精选自然资源等权重
指数证券投资基金、中银 消费主题混合型证券投资 基金、中银美丽中国混合 型证券投资基金、中银
盛利纯 债一 年定 期开 放债 券型证 券投 资基 金 （LOF ） 、 中银 新回 报灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金、 中
银互利分级债券型证券投 资基金、中银惠利纯债半 年定期开放债券型证券投 资基金、中银中高等级
债券型 证券 投资 基金 、 中 银理 财 21 天债 券型 证券 投 资基金 、 中 银优 秀企 业混 合型证 券投 资基 金、 中
银活期宝货币市场基金 、 中银多策略灵活配置混合 型证券投资基金、中银健 康生活混合型证券投资
基金、中银聚利分级债券 型证券投资基金、中银薪 钱包货币市场基金、中银 产业债一年定期开放债
券型证券投资基金、中银 新经济灵活配置混合型证 券投资基金、中银安心回 报半年定期开放债券型
证券投资基金、中银研究 精选灵活配置混合型证券 投资基金、中银恒利半年 定期开放债券型证券投
资基金、中银新动力股票 型证券投资基金、中银宏 观策略灵活配置混合型证 券投资基金、中银新趋
势灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、 中银 智能 制造 股 票型证 券投 资基 金 、 中 银 互联网+ 股票 型证 券投 资
基金、中银国有 企业债债 券型证券投资基金、中银 新财富灵活配置混合型证 券投资基金、中银新机
遇灵活配置混合型证券投 资基金、中银战略新兴产 业股票型证券投资基金、 中银机构现金管理货币
市 场基 金、中 银美 元债 债券 型证 券投资 基金(QDII) 、 中银 稳进保 本混 合型 证券 投资 基金、 中银 宝利
灵活配置混合型证券投资 基金、中银瑞利灵活配置 混合型证券投资基金、中 银珍利灵活配置混合型
证券投资基金、中银鑫利 灵活配置混合型证券投资 基金、中银益利灵活配置 混合型证券投资基金、
中银裕利灵活配置混合型 证券投资基金、中银合利 债券型证券投资基金、中 银腾利灵活配置混合型
证券投资基金、中银永利 半年定期开放债券型证券 投资基金，同时管理着多 个特定客户资产管理投
资组合 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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史彬
本基金 的基 金
经理、 中银 主
题策略 基金 基
金经理 、中 银
新动力 基金 基
金经理
2014-09-3
0
- 9
中 银 基 金 管 理 有 限 公 司 副 总 裁
（VP ）, 上 海 财 经 大 学 金 融 学 硕
士。2007 年 加入中 银基 金 管理有
限公司 ， 先后 担任 股票 交 易员 、 研
究 员 、 基 金 经 理 助 理 等 职 。2012
年 7 月 至今 任中银 主题 基 金基金
经理，2014 年 9 月至 今任 中银新
经济基 金基 金经 理，2015 年 2 月
至今任 中银 新动 力基 金基 金经理。
具有 9 年证 券从业 年限 。 具备基
金、 证券 、 银 行间 本币 市场 交易员
从业资 格。
注：1 、 首 任基 金经 理的 “ 任职日 期 ” 为基 金合 同生 效 日， 非首 任基 金经 理的 “ 任 职日期 ” 为 根据 公
司决定 确定 的聘 任日 期， 基金经 理的 “ 离 任日 期 ” 均 为根据 公司 决定 确定 的解 聘日期 ；2、 证券 从业 年
限的计 算标 准及 含义 遵从 《证券 业从 业人 员资 格管 理办法 》的 相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告 期内 ， 本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券投 资基 金法》 、 中 国证 监会 的有 关 规则和 其他 有关 法
律法规的规定，严格遵循 本基金基金合同，本着诚 实信用、勤勉尽责的原则 管理和运用基金资产，
在严格 控制 风险 的基 础上 ，为基 金份 额持 有人 谋求 最大利 益。
本报告 期内 ，本 基金 运作 合法合 规， 无损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》 ， 公 司制定 了 《 中银 基
金管理 有限 公司 公平 交易 管理办 法》 ， 建 立了 《新 股 询价申 购和 参与 公开 增发 管理办 法》 、 《债 券询 价
申购管理办法》 、 《 集中交 易管理办法》等公平交易 相关制度体系，通过制度 确保不同投资组合在投
资管理活动中得到公平对 待，严格防范不同投资组 合之间进行利益输送。公 司建立了投资决策委员
会领导下的投资决策及授 权制度，以科学规范的投 资决策体系，采用集中交 易管理加强交易执行环
节的内部控制，通过工作 制度、流程和技术手段保 证公平交易原则的实现； 通过建立层级 完备的公
司证券池及组合风格库， 完善各类具体资产管理业 务组织结构，规范各项业 务之间的关系，在保证
各投资组合既具有相对独 立性的同时，确保其在获 得投资信息、投资建议和 实施投资决策方面享有
公平的机会；通过对异常 交易行为的实时监控、分 析评估、监察稽核和信息 披露确保公平交易过程
和结果 的有 效监 督。
本报告期内，本公司严格 遵守法律法规关于公平交 易的相关规定，确保本公 司管理的不同投资
组合在授权、研究分析、 投资决策、交易执行、业 绩评估等投资管理活动和 环节得到公平对待。各中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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投资组 合均 严格 按照 法律 、法规 和公 司制 度执 行投 资交易 ，本 报告 期内 未发 生异常 交易 行为 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本报告 期内 ，本 基金 未发 现异常 交易 行为 。
本报告期内，基金管理人 未发生所有投资组合参与 的交易所公开竞价同日反 向交易成交较少的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的 5% 的 情况 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
I. 宏观经济 分析
国外经济方面，全球经济 步入较为稳定但缓慢的复 苏通道，美国仍是表现相 对较好的经济体。
从领先 指标 来看 ，上 半年 美国 ISM 制造业 PMI 指数缓慢 回升至 53.2 水 平， 就业市 场整 体改 善， 失
业率稳 定 在 4.9% 左 右。 上 半年欧 元区 经济 延续 弱势 复苏态 势， 制造 业 PMI 指 数小幅 回落 至 51.9 附
近，CPI 同比增 速小 幅上 行至 0.1% 左 右； 不过 ，受 英国公 投脱 欧的 负面 冲击 ，欧盟 统计 局数 据显 示
6 月份的服务业、零售业 和建筑业信心明显恶化， 消费者也变得更为悲观。 综合来看，美国仍是全
球复苏 前景 最好 的经 济体 ，受美 联储 加息 预期 反复 影响， 美元 指数 在 94-96 左右的 区间 窄幅 波动 。
国内经 济方面，在前 期 “ 稳增长 ” 政策刺激 及国际大宗商品价 格阶段性上行 的内外因素 影响下，
经济领 先指 标整 体仍 是震 荡走弱 ， 下 行压 力 并未 消 除。 具 体来 看， 二 季度 领 先指标 制造 业 PMI 缓慢
下行 至 50.0 的 荣枯 线附 近 ，同步 指标 工业 增加 值同 比增 速 1-6 月累 计增 长 6.0% ，仍 处于 较低 水平。
从经济 增长 动力 来看 ，拉 动经济 的三 驾马 车以 下滑 为主：1-6 月消 费增 速小 幅 回落 至 10.3% ，6 月出
口增速 继续 下滑 至-4.9% 左 右，1-6 月固定 资产 投资 增 速小幅 下降 至 9.0% 的水 平 。通胀 方面 ，CPI 通
缩预期 有所 修正 ，6 月 小 幅下行 于 1.9% 的水 平，PPI 环比跌幅有 所收 窄，6 月 同比跌 幅缩 小至-2.6%
左右。
II. 行情回顾
股票市 场方 面 ， 上 半年 整 体震荡 下行 。 其中 ， 一 季 度上 证 综指 下 跌 15.12% ， 代表大 盘股 表现 的
沪深 300 指数 下跌 13.75% ，中小 盘综 合指 数下 跌 17.35% ， 创业 板综 合指 数下 跌 19.31% ；二 季度 ，
上证综 指下 跌 2.47% ， 代 表大盘 股表 现的 沪 深 300 指数下 跌 1.99% ， 中 小盘 综合指 数上 行 3.79%，创
业板综 合指 数上 行 6.72% 。
III. 运行分析
报告期内，基金在一季度 由于未能及时调整仓位和 结构，基金净值损失较大 ，二季度适当调整
了行业 和结 构配 置。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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截至 2016 年 06 月 30 日 为 止， 本基 金的 单位 净值 为 1.473 元 ， 本基 金的 累计 单 位 净值 1.473 元。
报告期 内本 基金 份额 净值 增长率 为-30.71% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率为-9.21% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
今年上半年上证指数的表 现以下跌横盘为主。我们 认为这主要由于在美联储 货币政策摇摆、欧
盟体系不稳定、人民币汇 率有所贬值、信用风险多 发等内外部环境下，市场 的风险偏好整体较低所
导致的。展望下半年，美 联储大概率将按兵不动， 英国脱欧之后海外央行的 政策也更趋向于宽松。
国内方 面， 经济 下行 压力 重现， 通胀 保持 低位， 货币 政策的 宽松 空间 加大 。 随 着供给 侧结 构性 改革 、
国企改革 、金融改革的提 速，市场的风险偏好有望 见底回升。因此，我们对 下半年认为市场整体风
险不大 ，存 在结 构性 行情 。
作为基 金管 理者 ，我 们将 一如既 往地 依靠 团队 的努 力和智 慧， 为投 资人 创造 应有的 回报 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
4.6.1 有关 参与 估值 流程 各 方及人 员的 职责 分工 、专 业胜任 能力 和相 关工 作经 历的描 述
根据证监会的相关规定， 本公司为建立健全有效的 估值政策和程序，经公司 执行委员会批准，
公司成立估值委员会，明 确参与估值流程各方的人 员分工和职责，由研究部 、风险管理部、基金运
营部相关人员担任委员会 委员。 估值委员会委员具 备应有的经验、专业胜任 能力和独立性，分工明
确，在上市公司研究和估 值、基金投资、投资品种 所属行业的专业研究、估 值政策、估值流程和程
序、基金的风险控制与绩 效评估、会计政策与基金 核算以及相关事项的合法 合规性审核和监督等各
个方面具备专业能力和丰 富经验。估值委员会严格 按照工作流程诚实守信、 勤勉尽责地讨论和决策
估值事项。日常估值项目 由基金运营部严格按照新 会计准则、证监会相关规 定和基金合同关于估值
的约定 执行 。 当 经济 环境 和证券 市场 发生 重大 变化 时， 针 对特 殊估 值工 作， 按 照以下 工作 流程 进行 ：
由公司估值委员会依据行 业协会提供的估值模型和 行业做法选定与当时市场 经济环境相适应的估值
方法并征求托管行、会计 师事务所的相关意见，由 基金运营部做出提示，对 其潜在估值调整对前一
估值日 的基 金资 产净 值的 影响是 否 在 0.25 ％ 以上 进 行测算 ，并 对确 认产 生影 响的品 种根 据前 述估 值
模型、估值流程计算提供 相关投资品种的公允价值 以进行估值处理，待清算 人员复核后，将估值结
果反馈基金经理，并提交 公司估值委员会。其他特 殊情形，可由基金经理主 动做出提示，并由研究
员提供 研究 报告 ，交 估值 委员会 审议 ，同 时按 流程 对外公 布。
4.6.2 基金 经理 参与 或决 定 估值的 程度
基金经 理参 与对 估值 问题 的讨论 ，对 估值 结果 提出 反馈意 见， 但不 介入 基金 日常估 值业 务。
4.6.3 本公 司参 与估 值流 程 各方之 间没 有存 在任 何重 大利益 冲突 。
4.6.4 定价 服务 机构 按照 商 业合同 约定 提供 定价 服务 。 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
根据基 金合 同， 在符 合有 关基金 分红 条件 的前 提下 ，本基 金每 年收 益分 配次 数最多 为 6 次，每
份基金 份额 每次 收益 分配 比例不 得低 于收 益分 配基 准日每 份基 金份 额可 供分 配利润 的 20% ，若 《 基
金合同 》生 效不 满 3 个月 可不进 行收 益分 配。
本报告 期期 末， 本基 金未 满足基 金合 同中 有关 收益 与分配 的约 定， 未进 行收 益分配 。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
本基金在报告期内未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值
低于五 千万 元的 情形 。
5
托 管 人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期 内，基金托管人 ——招商 银行股份有限公司不存在 任何损害基金份额
持有人利益的行为，严格 遵守了《中华人民共和国 证券投资基金法》及其他 有关法律法规、基金合
同，完 全尽 职尽 责地 履行 了应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内基金管理人在 投资运作、基金资产净值 的计算、利润分配、基金 份额申购赎回价格
的计算、基金费用开支等 问题上，不存在任何损害 基金份额持有人利益的行 为，严格遵守了《中华
人民共 和国 证券 投资 基金 法》 等有 关法 律法 规 ， 在 各 重要方 面的 运作 严格 按照 基金合 同的 规定 进 行 。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
本半年度报告中财务指标 、净值表现、财务会计报 告、利润分配、投资组合 报告等内容真实、
准确和 完整 ，不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。
6 半 年度 财务会 计报 告（未 经审 计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 中银 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产： - -
银行存 款 212,583,156.71 91,303,270.40
结算备 付金 791,086.86 5,384,402.05
存出保 证金 631,704.99 950,653.33
交易性 金融 资产 1,020,014,325.87 1,393,322,482.68 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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其中： 股票 投资 1,020,014,325.87 1,393,322,482.68
基金投 资 - -
债券投 资 - -
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 - 274,590.72
应收利 息 47,748.43 23,383.81
应收股 利 - -
应收申 购款 2,469,183.18 8,010,425.23
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总计 1,236,537,206.04 1,499,269,208.22
负债和所有者权益
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债： - -
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - -
应付证 券清 算款 - -
应付赎 回款 3,508,451.71 2,125,439.67
应付管 理人 报酬 1,488,950.87 1,786,920.48
应付托 管费 248,158.46 297,820.09
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 2,120,079.98 1,813,749.74
应交税 费 - -
应付利 息 - -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 202,919.96 90,977.08
负债合计 7,568,560.98 6,114,907.06
所有者权益： - -
实收基 金 834,092,015.86 702,273,808.06
未分配 利润 394,876,629.20 790,880,493.10
所有者权益合计 1,228,968,645.06 1,493,154,301.16
负债和所有者权益总 计 1,236,537,206.04 1,499,269,208.22
注： 报 告截 止日 2016 年 06 月 30 日， 基金 份额 净值 1.473 元 ， 基金 份额 总 额 834,092,015.86 份。
6.2 利润表
会计主 体： 中银 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015
年 6 月 30 日
一、收入 -441,404,740.83 535,217,996.63
1.利息 收入 638,066.19 421,853.39
其中： 存款 利息 收入 638,066.19 372,903.33
债券利 息收 入 - -
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 - 48,950.06
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） -175,094,759.12 400,781,858.98
其中： 股票 投资 收益 -176,197,081.98 399,277,789.66
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 - -
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 1,102,322.86 1,504,069.32
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “- ” 号填 列） -270,144,539.03 121,898,822.20
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 3,196,491.13 12,115,462.06
减：二、费用 16,854,092.99 17,641,932.67
1．管 理人 报酬 8,883,603.98 8,904,141.41
2．托 管费 1,480,600.70 1,484,023.65
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 6,270,277.30 7,014,247.89
5．利 息支 出 - -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 - -
6．其 他费 用 219,611.01 239,519.72
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） -458,258,833.82 517,576,063.96
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） -458,258,833.82 517,576,063.96
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 中银 新经 济灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基 702,273,808.06 790,880,493.10 1,493,154,301.16 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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金净值 ）
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- -458,258,833.82 -458,258,833.82
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
131,818,207.80 62,254,969.92 194,073,177.72
其中：1.基 金申 购款 520,832,096.15 277,654,952.52 798,487,048.67
2.基金 赎回 款 -389,013,888.35 -215,399,982.60 -604,413,870.95
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
834,092,015.86 394,876,629.20 1,228,968,645.06
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
812,953,586.36 52,253,933.03 865,207,519.39
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 517,576,063.96 517,576,063.96
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-150,783,138.78 168,988,786.50 18,205,647.72
其中：1.基 金申 购款 1,265,503,823.98 1,359,691,888.99 2,625,195,712.97
2.基金 赎回 款 -1,416,286,962.76 -1,190,703,102.49 -2,606,990,065.25
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
662,170,447.58 738,818,783.49 1,400,989,231.07
注：本 基金 合同 于 2014 年 09 月 30 日生 效， 无上 年度可 比期 间数 据。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 李道 滨，主 管会 计工 作负 责人 ：欧阳 向军 ，会 计机 构负 责人： 乐妮
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中银新经济灵活 配置混合 型证券投资基金 ( 以下 简 称 “ 本基金”) ，系经中国 证 券监督管理委员 会中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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（以下 简称 “ 中 国证 监会 ” ） 证监 许可 【2014 】916 号 文 《关 于准 予中 银新 经济 灵活配 置混 合型 证券 投
资基金 注册 的批 复》 的 核 准， 由 中银 基金管 理有 限 公司 于 2014 年 9 月 9 日至 2014 年 9 月 26 日 向社
会公开 募集 ， 募集 期结 束 经安永 华明 会计 师事 务所( 特殊普 通合 伙) 验 证并 出具 安永华 明(2014) 验 字第
61062100_B12 号验 资报 告 后， 向 中国 证监 会报 送基 金 备案材 料。 基金 合同 于 2014 年 9 月 30 日 生效 。
本基金为契约型开放式， 存续期限不定 。设立时募 集的扣除认购费后的实收 基金（本金）为人民币
2,200,968,713.45 元， 在募 集期间 产生 的活 期存 款利 息为人 民 币 682,832.46 元 ， 以上实 收基 金 （ 本息 ）
合计为 人民 币 2,201,651,545.91 元 ，折 合 2,201,651,545.91 份 基金 份额 。本 基金 的基金 管理 人和 注册
登记机 构为 中银 基金 管理 有限公 司， 基金 托管 人为 招商银 行股 份有 限公 司。
本 基金的投 资对象是 具有良 好流动性 的金融工 具，包 括国内依 法发行上 市的股 票( 包括中 小板 、
创业板 及其 他经 中国 证监 会核准 上市 的股 票) 、 权证 、 股 指期 货等 权益 类金 融 工具 ， 以 及债 券等 固定
收益类 金融 工具( 包括 国债 、 金 融债 、 央行 票据 、 地 方 政府债 、 企业 债 、 公司 债 、 可转换 公司 债券 （ 含
可分离 交易 可转 债） 、 中 小 企业私 募债 券、 中期 票据 、 短期融 资券 、 超 级短 期融 资券、 资产 支持 证券 、
次级债 、 债券 回购 、 银 行 存款 、 货 币市 场工 具等) 、 国债期 货及 法律 法规 或中 国证监 会允 许基 金投 资
的其他 金融 工具 （但 须符 合中国 证监 会的 相关 规定 ） 。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：沪 深 300 指数 收益 率× 60% ＋中 债综 合指 数收 益率× 40% 。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部 颁布的《企业会计准则 — 基本准则》以及其后颁布 及修订的具体会计
准则、应 用指南、解释以及其他相 关规定（以下合称 “ 企业会计准则 ” ）编制，同时， 在具体会计 核
算和信息披露方面，也参 考了中国证券投资基金业 协会修订并发布的《证券 投资基金会计核算业务
指引》 、 中 国证 监会 制定 的 《关 于进一 步规 范证 券投 资基金 估值 业务 的指 导意 见》 、 《关于 证券 投资 基
金执行< 企业 会计准 则> 估 值业务及 份额 净值计 价有 关事项的 通知》 、 《证 券投 资基金信 息披 露管理 办
法》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露内 容与 格式 准则 》第 2 号《 年度 报告的 内容 与 格式》 、 《证 券投 资基 金
信息披 露编 报规 则》 第 3 号《会 计 报 表附 注的 编制 及披露 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露 XBRL 模板 第
3 号< 年度 报告 和半 年度 报 告> 》及 其他 中国 证监 会颁 布的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2016 年 6 月 30 日的 财务
状况以 及 2016 年上 半年 的 经营成 果和 净值 变动 情况 。
6.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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6.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
6.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
6.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
(1) 印花税
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率 为 1‰ ，由 出让 方缴 纳。
股权分置改革过程中因非 流通股股东向流通股股东 支付对价而发生的股权转 让，暂免征收印花
税。
(2) 营业 税、 企业 所得 税
证券投资基金（封闭式证 券投资基金，开放式证券 投资基金）管理人 运用基 金买卖股票、债券
的差价 收入 ，免 征营 业税 。
证券投资基金从证券市场 中取得的收入，包括买卖 股票、债券的差价收入， 股权的股息、红利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 企业 所得税 。
(3) 个人 所得 税
个人所 得税 税率 为 20% 。
基金取得的股票的股息、 红利收入、债券的利息收 入及储蓄利息收入，由上 市公司、债券发行
企业及金融机构在向基金 派发股息、红利收入、债 券的利息收入及储蓄利息 收入时代扣代缴个人所
得税。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 个人 所得税 。
暂免征 收储 蓄存 款利 息所 得个人 所得 税。
个人从 公开 发行 和转 让市 场取得 的上 市公 司股 票， 持股期 限在 1 个 月以 内（ 含 1 个 月） 的， 其中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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股息红 利所 得全 额计 入应 纳税所 得额 ；持 股期 限在 1 个月 以上至 1 年（ 含 1 年）的 ，暂 减按 50% 计
入应纳 税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年 的， 暂减 按 25% 计入 应纳 税所 得额 。
自 2015 年 9 月 8 日 起， 证 券投资 基金 从公 开发 行和 转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超
过一年 的， 股息 红利 所得 暂免征 收个 人所 得税 。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本基金 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方未 发生 变化 。
6.4.7.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
中银基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
招商银 行股 份有 限公 司 (“ 招商银 行”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
中国银 行股 份有 限公 司 (“ 中国银 行”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
中银证 券 - - 92,347,286.80 1.96%
6.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
6.4.8.1.3 债券交易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
6.4.8.1.4 债券回购交易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。
6.4.8.1.5 应支付关联方的 佣金
金 额单 位 ： 人民 币 元
关联方 名称
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期 占当期 佣金 期末应 付佣 金余 额 占期末 应付 佣中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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佣金 总量的 比例 金总额 的比 例
关联方 名称
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
中银证 券 84,072.46 2.01% 84,072.46 3.47%
注：注 ：上 述佣 金按 市场 佣金率 计算 ，以 扣除 由中 国证券 登记 结算 有限 责任 公司收 取证 管费 、
经手费 和由 券商 承担 的证 券结算 风险 基金 后的 净额 列示。 该类 佣金 协议 的服 务范围 还包 括佣 金收 取
方为本 基金 提供 的证 券投 资研究 成果 和市 场信 息服 务。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 8,883,603.98 8,904,141.41
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 2,732,968.44 2,595,822.95
注：基 金管 理费 每日 计提 ，按月 支付 。基 金管 理费 按前一 日的 基金 资产 净值 的 1.50% 的 年费 率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E× 1.50%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 1,480,600.70 1,484,023.65
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.25% 的年 费率 计提 。托 管费 的计算 方法 如下 ：
H ＝E× 0.25%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
6.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 不存 在与 关联方 进行 的银 行间 同业 市场债 券（ 含回 购） 交易 。
6.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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6.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
份额单 位： 份
项目
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30
日
期初持 有的 基金 份额 10,059,691.48 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 10,059,691.48 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
1.21% -
6.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方于 本报 告期 末未投 资本 基金 。
6.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
招商银 行股 份有 限公 司
212,583,156.
71
605,094.45
72,409,428.1
5
304,173.17
合计
212,583,156.
71
605,094.45
72,409,428.1
5
304,173.17
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 招商 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息;
6.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
本基金 本报 告期 内未 发生 在承销 期内 参与 关联 方承 销证券 的情 况。
6.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
无。
6.4.9 期末（2016 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通 受限证券
6.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
00280
5
丰元
股份
2016-0
6-29
2016-0
7-07
网下
中签
5.80 5.80 971
5,631.
80
5,631.
80
- 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 19 页共 27 页
60196
6
玲珑
轮胎
2016-0
6-24
2016-0
7-06
网下
中签
12.98 12.98 8,766
113,78
2.68
113,78
2.68
-
60301
6
新宏
泰
2016-0
6-23
2016-0
7-01
网下
中签
8.49 8.49 1,602
13,600
.98
13,600
.98
-
30052
0
科大
国创
2016-0
7-30
2016-0
7-08
网下
中签
10.05 10.05 926
9,306.
30
9,306.
30
-
6.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
金额单 位 ： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
60161
1
中国核
建
2016-06
-30
重大事
项
20.92 - - 25,210 87,478.70 527,393.20 -
00212
7
南极电
商
2016-05
-16
重大事
项
9.63 - - 895,344 8,173,381.86 8,622,162.72 -
60057
6
万家文
化
2016-04
-11
重大事
项
21.78 - - 2,036,197 37,231,607.58
44,348,370.6
6
-
00083
5
长城动
漫
2016-02
-29
重大事
项
14.15 - - 2,576,901 43,584,613.67
36,463,149.1
5
-
00235
5
兴民智
通
2016-05
-12
重大事
项
21.08 - - 2,135,998 41,323,553.77
45,026,837.8
4
-
00258
7
奥拓电
子
2016-04
-19
重大事
项
15.31 - - 2,531,920 37,860,493.46
38,763,695.2
0
-
00271
2
思美传
媒
2016-04
-11
重大事
项
35.76 - - 1,014,351 28,661,747.52
36,273,191.7
6
-
30003
8
梅泰诺
2015-12
-16
重大事
项
50.58 - - 84 3,897.82 4,248.72 -
6.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 06 月 30 日 止， 本基 金未 持 有银行 间市 场债 券正 回购 交易中 作为 质押 的
债券。
6.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2016 年 06 月 30 日 止， 本基 金未 持 有交易 所市 场债 券正 回购 交易中 作为 质押 的
债券。
6.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
本报告 期内 没有 有助 于理 解和分 析会 计报 表需 要说 明的其 他事 项。 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 20 页共 27 页
7
投 资 组合报 告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 1,020,014,325.87 82.49
其中： 股票 1,020,014,325.87 82.49
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 213,374,243.57 17.26
7 其他各 项资 产 3,148,636.60 0.25
8 合计 1,236,537,206.04 100.00
7.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 29,941,977.35 2.44
C 制造业 699,632,164.49 56.93
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - -
E 建筑业 527,393.20 0.04
F 批发和 零售 业 152,586,355.35 12.42
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 92,410,954.90 7.52
J 金融业 - -
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 44,895,354.48 3.65
M 科学研 究和 技术 服务 业 20,126.10 0.00
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - - 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 21 页共 27 页
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 1,020,014,325.87 83.00
7.2.2 报告期末按行业分类 的沪港通投资股票投 资组 合
本 基金 本报 告期 末未 持 有沪港 通投 资股 票。
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 股票投资明 细
投资者欲了解本报告期末 基金投资的所有股票明细 ，应阅读登载于基金管理 人网站的半年度报
告正文 。
7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600136 当代明 诚 56,704,889.00 3.80
2 300183 东软载 波 53,624,022.66 3.59
3 002667 鞍重股 份 46,254,778.19 3.10
4 002137 麦达数 字 44,229,371.67 2.96
5 002127 南极电 商 43,150,706.32 2.89
6 002355 兴民智 通
41,323,553.77 2.77
7 000558 莱茵体 育 40,138,923.22 2.69
8 000890 法尔胜 39,881,587.72 2.67
9 300081 恒信移 动 39,152,764.30 2.62
10 000700 模塑科 技 38,880,174.19 2.60
11 000892 星美联 合 38,400,624.14 2.57
12 300162 雷曼股 份 38,275,532.80 2.56
13 002133 广宇集 团 38,045,073.19 2.55
14 002587 奥拓电 子 37,860,493.46 2.54
15 600576 万家文 化 37,231,607.58 2.49
16 300100 双林股 份 36,348,888.80 2.43
17 603000 人民网 36,241,824.41 2.43
18 600158 中体产 业 36,188,268.00 2.42
19 000829 天音控 股 36,010,751.90 2.41
20 000777 中核科 技 35,685,548.48 2.39
21 000650 仁和药 业 35,680,245.33 2.39
22 600071 凤凰光 学 35,679,072.20 2.39
23 002544 杰赛科 技 35,589,770.00 2.38
24 002395 双象股 份 35,408,732.59 2.37
25 300114 中航电 测 35,305,091.72 2.36
26 600391 成发科 技 35,006,223.16 2.34 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 22 页共 27 页
27 002699 美盛文 化 34,931,006.88 2.34
28 002284 亚太股 份 34,901,713.65 2.34
29 000567 海德股 份 34,744,102.70 2.33
30 600198 大唐电 信 34,707,496.27 2.32
31 600501 航天晨 光 34,543,428.66 2.31
32 600677 航天通 信 34,256,735.44 2.29
33 603555 贵人鸟 34,196,798.84 2.29
34 000652 泰达股 份 34,094,631.61 2.28
35 002446 盛路通 信 33,658,054.94 2.25
36 300327 中颖电 子 33,614,235.07 2.25
37 600552 凯盛科 技 33,612,601.86 2.25
38 002338 奥普光 电 33,310,645.81 2.23
39 002025 航天电 器 32,906,066.36 2.20
40 300053 欧比特 32,828,834.66 2.20
41 600456 宝钛股 份 30,817,899.45 2.06
42 600667 太极实 业 30,755,213.05 2.06
43 300456 耐威科 技 30,702,122.10 2.06
44 002520 日发精 机 30,593,381.30 2.05
45 000901 航天科 技 30,109,149.40 2.02
46 002318 久立特 材 30,073,871.93 2.01
47 000697 炼石有 色 30,005,683.53 2.01
注： “ 买入 金额 ” 按买 入成 交金额( 成交 单价 乘以 成交 数量)填列,不 考虑 相关 交易 费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 002329 皇氏集 团 74,306,632.58 4.98
2 002699 美盛文 化 63,199,809.79 4.23
3 300100 双林股 份 57,955,216.78 3.88
4 300364 中文在 线 52,627,585.65 3.52
5 600136 当代明 诚 49,227,775.79 3.30
6 002292 奥飞娱 乐 43,340,534.09 2.90
7 002284 亚太股 份 42,331,816.56 2.84
8 601599 鹿港文 化 39,651,526.67 2.66
9 300336 新文化 38,991,694.96 2.61
10 600158 中体产 业 36,519,711.37 2.45
11 000558 莱茵体 育 36,404,683.04 2.44
12 002127 南极电 商 36,186,198.69 2.42
13 603598 引力传 媒 36,107,544.26 2.42
14 000700 模塑科 技 35,919,405.87 2.41
15 002667 鞍重股 份 35,871,178.51 2.40 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 23 页共 27 页
16 600198 大唐电 信 35,844,802.73 2.40
17 000777 中核科 技 35,763,140.60 2.40
18 002354 天神娱 乐 35,698,342.30 2.39
19 002137 麦达数 字 35,537,656.24 2.38
20 300299 富春通 信 35,283,882.73 2.36
21 000567 海德股 份 35,002,217.74 2.34
22 000802 北京文 化 34,917,378.52 2.34
23 603555 贵人鸟 33,285,666.22 2.23
24 000829 天音控 股 33,234,403.59 2.23
25 600756 浪潮软 件 33,215,268.85 2.22
26 000892 星美联 合 33,090,275.94 2.22
27 600552 凯盛科 技 32,753,108.00 2.19
28 002445 中南文 化 32,594,179.78 2.18
29 603000 人民网 32,568,474.44 2.18
30 300162 雷曼股 份 32,483,500.50 2.18
31 002395 双象股 份 32,463,363.49 2.17
32 300031 宝通科 技 32,446,214.60 2.17
33 002318 久立特 材 32,186,272.28 2.16
34 002343 慈文传 媒 31,720,521.94 2.12
35 002502 骅威文 化 31,696,822.44 2.12
注： “ 卖出 金额 ” 按卖 出成 交金额( 成交 单价 乘以 成交 数量) 填 列， 不考 虑相 关交 易费用 。
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
金额 单 位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 2,132,379,289.58
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 2,059,345,825.38
注： " 买入股 票成 本" 、 " 卖出股票 收入" 均 按买 卖成 交 金额( 成 交单 价乘 以成 交数 量) 填列, 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 24 页共 27 页
7.10 报告期末本基金投 资 的股指期货交易情况 说明
7.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 内未 参与 股指期 货投 资。
7.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
本基金将根据风险管理的 原则，以套期保值为目的 ，有选择地投资于股指期 货。套期保值将主
要采用 流动 性好 、交 易活 跃的期 货合 约。
本基金在进行股指期货投 资时，将通过对证券市场 和期货市场运行趋势的研 究，并结合股指期
货的定价模型寻求其合理 的估值水平。本基金管理 人将充分考虑股指期货的 收益性、流动性及风险
特征， 通过 资产 配置 、品 种选择 ，谨 慎进 行投 资， 以降低 投资 组合 的整 体风 险。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
7.11.1 本期国债期货投资 政策
国债期货作为利率衍生品 的一种，有助于管理债券 组合的久期、流动性和风 险水平。管理人将
按照相关法律法规的规定 ，结合对宏观经济形势和 政策趋势的判断、对债券 市场进行定性和定量分
析。构建量化分析体 系， 对国债期货和现货的基差 、国债期货的流动性、波 动水平、套期保值的有
效性等指标进行跟踪监控 ，在最大限度保证基金资 产安全的基础上，力求实 现基金资产的长期稳定
增值。
7.11.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 报告 期内 未参 与国 债期货 投资 。
7.11.3 本期国债期货投资 评价
本基金 报告 期内 未参 与国 债期货 投资 ，无 相关 投资 评价。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资 的前十 名证券的发行主体本期没 有出现被监管部门立案调 查，或在报告编制日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 没有 超出 基金 合同 规定的 备选 股票 库。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 631,704.99
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 47,748.43
5 应收申 购款 2,469,183.18 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 25 页共 27 页
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 3,148,636.60
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
流通受 限情
况说明
1 002355 兴民智 通
45,026,837.84 3.66 重大事 项
2 600576 万家文 化 44,348,370.66 3.61 重大事 项
3 002587 奥拓电 子 38,763,695.20 3.15 重大事 项
7.12.6 投资组合报告附 注 的其他文字描述部分
由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。
8
基 金 份额持 有人 信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
41,434 20,130.62 102,674,800.80 12.31% 731,417,215.06 87.69%
8.2 期末基金管理人的从业 人员持有本基金的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 303,301.32 0.0364%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 -
注：本 基金 经理 本报 告期 末未持 有本 基金 。
9
开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2014 年 9 月 30 日 ）基 金份 额总 额 2,201,651,545.91
中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
第 26 页共 27 页
本报告 期期 初基 金份 额总 额 702,273,808.06
本报告 期 基 金总 申购 份额 520,832,096.15
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 389,013,888.35
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 834,092,015.86
10
重 大 事件揭 示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 没有 召开 基金 份额持 有人 大会 。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本报告 期内 ， 经本 基金 管 理人 2016 年第 一次 股东 会 会议审 议通 过， 选 举杜 惠 芬女士 担任 公司 第
四届董 事会 的独 立董 事。 经 本基金 管理 人 2016 年第 二 次股东 会会 议审 议通 过， 选 举曾仲 诚 （Paul Tsang ）
先生担 任公 司董 事， 葛岱 炜 （David Graham ） 先 生不 再担任 公司 董事 。 上 述事 项已报 相关 机构 备 案 。
本报告 期内 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门未 发生 重大人 事变 动。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 没有 发生 涉及 基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务的 诉讼 。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 基金 投资 策略 没有发 生改 变。
10.5 报告期内改聘会计师 事务所情况
本报告 期内 没有 改聘 会计 师事务 所。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 管理 人、 托管 人及其 高级 管理 人员 没有 受到监 管部 门稽 查或 处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公 司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
浙商证 券 1 - - - - -
渤海证 券 1 - - - - -
首创证 券 1 - - - - -
瑞银证 券 1 - - - - -
红塔证 券 1 - - - - -
齐鲁证 券 1 - - - - - 中银新经济灵活配置混合型证券投资基金 2016 年半年度报告 摘要
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光大证 券 1 - - - - -
国金证 券 2 - - - - -
华泰证 券 1 - - - - -
宏源证 券 1 - - - - -
中信建 投证 券 1 - - - - -
天风证 券 1 - - - - -
东兴证 券 1 - - - - -
兴业证 券 1 - - - - -
财富里 昂证 券 1 - - - - -
国联证 券 1 - - - - -
招商证 券 1 - - - - -
中银证 券 2 - - - - -
方正证 券 1 865,295,805.84 27.15% 788,545.48 20.54% -
华泰证 券 1 778,933,797.45 24.44% 709,844.54 18.49% -
国泰君 安 2 546,945,518.20 17.16% 498,434.92 12.98% -
民生证 券 1 499,406,463.42 15.67% 455,108.79 11.85% -
东方证 券 1 379,346,745.06 11.90% 353,285.20 9.20% -
长江证 券 1 297,465,034.77 9.33% 277,027.81 7.22% -
中信证 券 2 245,442,249.02 7.70% 224,695.03 5.85% -
中金公 司 1 196,484,526.48 6.17% 179,056.20 4.66% -
广发证 券 1 164,766,124.54 5.17% 153,446.70 4.00% -
安信证 券 1 134,944,080.87 4.23% 125,673.98 3.27% -
国信证 券 1 81,304,911.42 2.55% 74,093.22 1.93% -
申银万 国 1 0.00 0.00% 0.00 0.00% -
注：1、 专用 交易 单元 的选 择标准 和程 序： 根据 中国 证监会 《关 于加 强证 券投 资基金 监管 有关 问
题的通 知》 （ 证监 基字[1998]29 号） 及 《关 于完 善证 券投资 基金 交易 席位 制度 有关问 题的 通知 》 （证
监基金 字[2007]48 号） 有 关规定 ，本 公司 租用 证券 公司专 用交 易单 元的 选择 标准主 要包 括： 券商 基
本面评 价（ 财务 状况 、经 营状况 ）、 券商 研究 机构 评价（ 报告 质量 、及 时性 和数量 ）、 券商 每日 信
息评价 （及 时性 和有 效性 ）和券 商协 作表 现评 价等 方面。 本公 司租 用证 券公 司专用 交易 单元 的选 择
程序： 首先 根据 租用 证券 公司专 用交 易单 元的 选择 标准形 成《 券商 研究 所服 务质量 评分 表》 ，然 后
根据评 分高 低进 行选 择基 金专用 交易 单元 并与 其签 订交易 单元 租用 协议 。
2、报 告期 内租 用证 券公 司 交易单 元的 变更 情况 ：共 用同一 托管 人的 其他 席位 ，无新 租。
中 银基 金管理 有限 公司
二 〇一 六年八 月 二 十四日
