中 海 增 强 收益 债 券 型 证券 投 资 基金2016 年
半年度报告 摘要
2016 年6 月30 日
基金管 理人： 中海基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
送出日 期：2016 年8 月24 日
中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基 金 托 管 人 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司( 以下简称 “ 工商银行 ”) 根据本基金合同规定，于
2016 年 8 月 19 日复 核了 本报告 中的 财务 指标 、净 值表现 、利 润分 配情 况、 财务会 计报 告、 投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 中海增 强收 益债 券
基金主 代码 395011
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 3 月23 日
基金管 理人 中海基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 496,310,872.00 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 中海增 强收 益债 券 A 中海增 强收 益债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 395011 395012
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 491,045,285.91 份 5,265,586.09 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 在充分 重视 本金 长期 安全 的前提 下， 力争 为基 金份 额持有 人创 造稳 定收 益。
投资策 略 1、一 级资 产配 置
本 基 金 采 取 自 上 而 下 的 分 析 方 法 ， 比 较 不 同 市 场 和 金 融 工 具 的 收 益 及 风 险 特
征，动 态确 定基 金资 产在 固定收 益类 资产 和权 益类 资产的 配置 比例 。
2、纯 债投 资策 略
（1 ） 久 期 配 置： 基 于 宏观经 济 周 期 的 变化 趋 势 ，预测 利 率 变 动 的方 向 。 根据
不同大 类资 产在 宏观 经济 周期的 属性 ，确 定债 券资 产配置 的基 本方 向和 特 征 。
结合货 币政 策 、 财 政政 策 以及债 券市 场资 金供 求分 析， 确定 投资 组合 的久 期 配
置。
（2 ） 期 限 结 构配 置 ： 采用收 益 率 曲 线 分析 模 型 对各期 限 段 的 风 险收 益 情 况进
行评估 ， 在子 弹组 合、 杠铃 组合和 梯形 组合 中选 择风 险收益 比最 佳的 配置 方 案 。
（3） 债券 类别 配置/ 个券 选择： 个券 选择 遵循 的原 则包括 ： 相 对价 值原 则 即 同
等风险 中收 益率 较高 的品 种， 同 等收 益率 风险 较低 的品种 。 流 动性 原则 ： 其 它
条件类 似， 选择 流动 性较 好的品 种。
（4） 其它 交易 策略 ：包 括 短期资 金运 用和 跨市 场套 利等。
3、可 转换 债券 投资 策略
在进行 可转 换债 券筛 选时 ， 本基金 将首 先对 可转 换 债券自 身的 内在 债券 价 值 等
方面进 行研 究 ； 然 后对 可 转换债 券的 基础 股票 的基 本面进 行分 析 ， 形 成对 基 础
股票的 价值 评估 ；最 后确 定可投 资的 品种 。
4、股 票投 资策 略
本基金 股票 二级 市场 投资 采用红 利精 选投 资策 略， 通过运 用分 红模 型和 分 红 潜
力模型 ， 精 选出 现金 股息 率高、 分红 潜力 强并 具有 成长性 的优 质上 市公 司 ， 结
合投研 团队 的综 合判 断， 构造股 票投 资组 合。
5、权 证投 资策 略 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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本基金 在证 监会 允许 的范 围内适 度投 资权 证， 在 投 资权证 时还 需要 重点 考 察 权
证的流 动性 风险 ，寻 找流 动性与 基金 投资 规模 相匹 配的的 权证 进行 适量 配 置 。
业绩比 较基 准 中国债 券总 指数 收益 率×90%+ 上 证红 利指 数收 益率 × 10%
风险收 益特 征 本基金 属债 券型 证券 投资 基金， 为证 券投 资基 金中 的较低 风险 品种 。
本基金 长期 平均 的风 险和 预期收 益低 于股 票型 基金 和混合 型基 金， 高 于 货 币 市
场基金 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 中海基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 王莉 洪渊
联系电 话 021-38429808 010-66105799
电子邮 箱 wangl@zhfund.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话
400-888-9788 、
021-38789788
95588
传真 021-68419525 010-66105798
2.4 信息 披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.zhfund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 上海市 浦东 新区 银城 中 路 68 号 2905-2908 室及 30
层
§3 主要财 务指标和基金 净值表现
3.1 主要会计数据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别
中海 增强 收益 债券A 中海增 强收 益债 券 C
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2016 年1 月1 日- 2016
年 6 月 30 日)
报告期(2016 年1 月1 日 -
2016 年 6 月30 日)
本期已 实现 收益 7,127,532.77 -185,426.47
本期利 润 2,363,222.40 -313,410.13
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0074 -0.0548
本期基 金份 额净 值增 长率 -1.80% -1.99%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2016 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1552 0.1292 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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期末基 金资 产净 值 617,378,639.79 6,476,046.16
期末基 金份 额净 值 1.257 1.230
注 1：以上所 述基金业 绩 指标不包括基 金份额持 有 人认购或交易 基金的各 项 费用（例如 ，申购、
赎回费 等） ，计 入费 用后 实 际收益 水平 要低 于所 列数 字。
注 2：本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
中海增 强收 益债 券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个
月
1.05% 0.22% 0.47% 0.10% 0.58% 0.12%
过去三 个
月
1.05% 0.18% -0.09% 0.12% 1.14% 0.06%
过去六 个
月
-1.80% 0.37% -0.39% 0.19% -1.41% 0.18%
过去一 年 0.24% 0.53% 2.42% 0.25% -2.18% 0.28%
过去三 年 21.06% 0.44% 20.36% 0.22% 0.70% 0.22%
自基金 合
同生效 起
至今
30.62% 0.37% 27.50% 0.19% 3.12% 0.18%
中海增 强收 益债 券C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个
月
1.07% 0.21% 0.47% 0.10% 0.60% 0.11%
过去三 个
月
0.99% 0.17% -0.09% 0.12% 1.08% 0.05%
过去六 个
月
-1.99% 0.38% -0.39% 0.19% -1.60% 0.19%
过去一 年 -0.24% 0.53% 2.42% 0.25% -2.66% 0.28%
过去三 年 19.62% 0.44% 20.36% 0.22% -0.74% 0.22%
自基金 合
同生效 起
至今
27.88% 0.37% 27.50% 0.19% 0.38% 0.18% 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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注1 ： “自 基金 合同 生效 起至今 ” 指2011 年3 月23 日( 基金 合同 生效 日)至2016 年6 月30 日。
注2 ： 本基 金的 业绩 比较 基 准为中 国债 券总 指数 收益 率 ×90 %+ 上 证红 利指 数收 益率 × 10% ， 本 基金
固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的 80% ，权益类资产的投资比例不高于基金资产的
20% ， 权益 类资 产主 要采 用 红利精 选策 略进 行投 资， 因此我 们选 取市 场认 同度 很高的 中国 债券 总指
数、上证红利 指数作为 计 算业绩基准指 数的基础 指 数。在一般市 场状况下 ， 本基金股票 投资比例
会控制 在10% 左 右， 债券 投 资比例 控制 在 90% 左 右。 我 们根据 本基 金在 一般 市场 状况下 的资 产配 置
比例来确定本 基金业绩 基 准指数加权的 权重，以 使 业绩比较更加 合理。本 基 金业绩基准 指数每日
按照90% 、10% 的比 例对 基 础指数 进行 再平 衡， 然后 得到加 权后 的业 绩基 准指 数的时 间序 列。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较
中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
基金管 理人 自 2004 年 3 月 18 日 成立 以来 ，始 终坚 持 “诚 实信 用、 勤勉 尽责 ”的原 则， 严格
履行基金管理 人的责任 和 义务，依靠强 大的投研 团 队、规范的业 务管理模 式 、严密科学 的风险管
理和内 部控 制体 系， 为广 大基金 份额 持有 人提 供规 范、专 业的 资产 管理 服务 。截至 2016 年 6 月
30 日 ，共 管理 证券 投资 基 金 32 只。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
江小震
固定收
益部总
2011 年3 月23 日 - 18 年
江小震 先生， 复旦 大学 金 融
学专业 硕士。 历任 长江 证 券中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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经理， 本
基金基
金经理 、
中海惠
裕纯债
债券型
发起式
证券投
资基金
（LOF ）
基金经
理、 中 海
可转换
债券债
券型证
券投资
基金基
金经理 、
中海惠
祥分级
债券型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
中鑫灵
活配置
混合型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
货币市
场证券
投资基
金基金
经理、 中
海纯债
债券型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
惠利纯
债分级
股份有 限公 司投 资经 理、 中
维资产 管理 有限 责任 公司
部门经 理、 天 安人 寿保 险 股
份有限 公司 （ 原名 恒康 天 安
保险有 限责 任公 司） 投 资 部
经理、 太 平洋 资产 管理 有 限
责任公 司高 级经 理。2009
年 11 月进 入本 公司 工作 ，
历任固 定收 益小 组负 责人 、
固定收 益部 副总 监， 现 任 固
定收益 部总 经理。2010 年7
月至2012 年10 月 任中 海 货
币市场 证券 投资 基金 基金
经理 ， 2011 年 3 月 至今 任 中
海增强 收益 债券 型证 券投
资基金 基金 经理，2013 年1
月至今 任中 海惠 裕纯 债债
券型发 起式 证券 投资 基金
（LOF ）基 金经 理，2014 年
3 月至 今任 中海 可转 换债 券
债券型 证券 投资 基金 基金
经理 ， 2014 年 8 月 至今 任 中
海惠祥 分级 债券 型证 券投
资基金 基金 经理，2016 年2
月至今 任中 海中 鑫灵 活配
置混合 型证 券投 资基 金基
金经理 ， 2016 年 4 月至 今 任
中海货 币市 场证 券投 资基
金基金 经理 ， 2016 年 4 月至
今任中 海纯 债债 券型 证券
投资基 金基 金经 理，2016
年4 月至 今任 中海 惠利 纯 债
分级债 券型 证券 投资 基金
基金经 理 ， 2016 年 4 月至今
任中海 惠丰 纯债 分级 债券
型证券 投资 基金 基金 经理 。 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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债券型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
惠丰纯
债分级
债券型
证券投
资基金
基金经
理
左剑
本基金
基金经
理、 中 海
积极增
利灵活
配置混
合型证
券投资
基金基
金经理 、
中海中
鑫灵活
配置混
合型证
券投资
基金基
金经理
2015 年5 月26 日
2016 年 6 月 6
日
14 年
左剑先 生， 复 旦大 学国 际 贸
易学专 业硕 士。 历 任中 国 工
商银行 股份 有限 公司 上海
分行交 易员、 中富 证券 有 限
责任公 司投 资经 理、 中 原 证
券股份 有限 公司 投资 经理 、
上海证 券有 限责 任公 司高
级经理 、投 资主 办。2012
年7 月 进入 本公 司工 作， 曾
任财富 管理 中心 专户 投资
经理，2015 年5 月至 2016
年6 月任 中海 进取 收益 灵 活
配置混 合型 证券 投资 基金
基金经 理，2015 年5 月至
2016 年 6 月任 中海 增强 收
益债券 型证 券投 资基 金基
金经理 ， 2015 年 5 月至 今 任
中海积 极增 利灵 活配 置混
合型证 券投 资基 金基 金经
理，2015 年 11 月至 今任 中
海中鑫 灵活 配置 混合 型证
券投资 基金 基金 经理 。
于航
本基金
基金经
理、 中 海
优质成
长证券
投资基
金基金
经理、 中
海进取
收益灵
活配置
2016 年2 月23 日 - 6 年
于航先 生， 复 旦大 学运 筹 学
与控制 论专 业博 士。2010
年7 月 进入 本公 司工 作， 历
任助理 分析 师、 分析 师、 高
级分析 师、 高 级分 析师 兼 基
金经理 助理 。 2015 年 4 月至
今任中 海优 质成 长证 券投
资基金 基金 经理，2016 年2
月至今 任中 海进 取收 益灵
活配置 混合 型证 券投 资基
金基金 经理 ， 2016 年 2 月至中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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混合型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
中鑫灵
活配置
混合型
证券投
资基金
基金经
理、 中 海
魅力长
三角灵
活配置
混合型
证券投
资基金
基金经
理
今任中 海中 鑫灵 活配 置混
合型证 券投 资基 金基 金经
理， 2016 年 2 月至 今任 中 海
增强收 益债 券型 证券 投资
基金基 金经 理，2016 年3
月至今 任中 海魅 力长 三角
灵活配 置混 合型 证券 投资
基金基 金经 理。
注：1 、上 述任 职日 期、 离任日 期根 据本 基金 管理 人对外 批露 的任 免日 期填 写。
注：2 、证 券从 业的 含义 遵 从行业 协会 《证 券从 业人 员资格 管理 办法 》的 相关 规定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
基金管理人在报告期内严 格遵守《中华人民共和国 证券投资基金法》及其他 有关法律法规、
《基金合同》 的规定， 勤 勉尽责地为基 金份额持 有 人谋求利益， 不存在损 害 基金份额持 有人利益
的行为 ，不 存在 违法 违规 或未履 行基 金合 同承 诺。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况
根据 《证 券投 资基 金管 理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》 及公 司相 关制 度 ， 公 司从研 究 、 投 资、
交易、风险管 理事后分 析 等环节，对股 票、债券 的 一级市场申购 、二级市 场 交易等投资 管理活动
的全程 公平交 易进行了 明 确约定。公司 通过制定 研 究、交易等相 关制度， 要 求公司各组 合研究成
果共享 ，投 资交 易指 令统 一下达 至交 易室,由 交易 室 通过启 用公 平交 易模 块并 具体执 行相 关交 易，
使公平交易制 度中要求 的 时间优先、价 格优先、 比 例分配、综合 平衡得以 落 实；同时， 根据公司
制度，通过系 统禁止公 司 组合之间（除 指数组合 外 ）的同日反向 交易。对 于 发生在银行 间市场的中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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债券买 卖交易 及交易所 市 场的大宗交易 ，由公司 风 控稽核部对相 关交易价 格 进行事前审 核，风控
的事前 介入 有效 防范 了可 能出现 的非 公平 交易 行为 。
本报告期，公 司对不同 组 合不同时间段 的同向交 易 价差 进行了溢 价率样本 的 采集，进行了 相
关的假设检验 ，对于相 关 溢价金额对组 合收益率 的 贡献进行了重 要性分析 ， 并针对交易 占优次数
进行了 时间 序列 分析 。多 维度的 公平 交易 监控 指标 使公平 交易 事后 分析 更全 面、有 效。
本报告期，公 司根据制 度 要求，对不同 组合不同 时 间段的反向交 易进行了 统 计分析，对于 出
现的公 司制 度中 规定 的异 常交易 ，均 要求 相关 当事 人和审 批人 按照 公司 制度 要求予 以留 痕。
4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明
本报告期内， 所有投资 组 合参与的交易 所公开竞 价 同日反向交易 成交较少 的 单边交易量不 存
在超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的情 况， 对 于 一级 市 场证券 申购 、 二 级市 场证 券交易 中出 现的 可能
导致不公平交 易和利益 输 送的重大异常 交易情况 ， 风控稽核部均 根据制度 规 定要求组合 经理提供
相关情 况说 明予 以留 痕。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2016 年上 半年 ，宏 观经 济 在走 “ L” 的寻 底过 程。
宏观方 面： 上半 年GDP 同 比增 长6.7% ， 第二 季度 与 第一季 度基 本持 平， 高频 经济数 据指 标显
示投资 增速 回落 ，消 费增 长平稳 ，外 贸低 迷的 格局 。
政策方 面：2016 年 政府仍 将竭力 平衡 “稳 增长 ” 和 “调结 构 ” 之间 的关 系。 积 极的 财政 政 策
与偏宽 松的 货币 政策 为经 济保驾 护航 。 一方 面， 供 给侧改 革大 力推 进 ， 主 要 表现在 对创 新的 支持 ，
去产能的坚决 以及国企 改 革的推动，尤 其是放开 部 分行业准入并 引入民营 资 本。需求侧 也将着力
稳增长，在外 贸增长乏 力 的情况下，投 资和消费 无 疑将成为拉动 经济增长 的 主要动 力。 同时，财
政预算 赤字 扩大 至 3% ， 积 极的财 政政 策将 更有 力地 稳增长 ； 通 过全 面实 施 “ 营改增 ”， 企业 税负
将有所减轻， 有助其恢 复 及扩大经营。 另外，两 会 期间李克强总 理在政府 工 作报告中提 及强化企
业创新 主体 地位 ， 深化 科 技管理 体制 改革 ， 发挥 大 众创业 、 万众 创新 和 “ 互 联网+” 集 众智 、 汇众
力的乘 数效 应。
货币政策方面 ：货币政 策 维持稳健。物 价回升、 汇 率贬值压力以 及货币宽 松 对经济的边际 作
用的下 降限 制了 货币 政策 全面宽 松， 从权 威人 士和 《2015 年 以来 稳健 货币 政 策主要 特点 的回 顾》
也可以 看出 政府 并不 愿意 “大水 满贯 ”， 更倾 向于 通过 MLF 、SLF 、PSL 等工 具安排 资金 支持 ， 维中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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持资金 面稳 定。 同时 ，宏 观审慎 与逆 周期 调控 有望 强化。
债券市场方面 ：年初时 汇 率贬值预期利 空整个债 券 市场，季度中 物价和经 济 回升预期推动 长
期利率债收益 率上行。 但 在当前风险偏 好以及预 期 收益率偏低的 背景下， 债 券仍旧是大 资金青睐
的对象。4 月 违约事件 频 发、通胀预期 抬头，经 济 好于预期，收 益率大幅 上 行，信用债 市场结构
上发生 变化 ， 信 用利 差扩 大。5 月上 旬权 威人 士讲 话 后， 利 率债 修复，5 月 下旬 至 6 月 上旬 ， 美 国
加息预 期上 升， 市场 对 6 月底资 金面 谨慎 提前 降杠 杆，收 益率 再次 震荡 。6 月中下 旬资 金面 好于
预期， 英国意 外脱欧全 球 货币政策宽松 预期上升 ， 风险偏好下行 ，债券需 求 回升，收益 率下行，
信用债 利差 收窄 。
上半年 内本 基金 整体 操作 平稳， 债券 资产 仓位 较为 稳定。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
截至2016 年6 月 30 日, 本基 金 A 类份 额净 值 1.257 元( 累计 净 值 1.297 元) 。报告 期内 本基
金A 类 净值 增长 率为-1.80% ， 低于 业绩 比较 基 准1.41 个百分 点。 本基 金C 类份 额 净值 1.230 元( 累
计净 值1.270 元)。 报告 期 内本基 金 C 类净 值增 长率 为-1.99% ， 低于 业绩 比较 基准 1.60 个百 分点 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
2016 年下 半年 国内 外环 境 复杂， 不稳 定不 确定 因素 依然较 多， 经济 下行 压力 依然较 大， 宽松
预期再加大， 仍存在降 准 的可能性。这 些因素将 是 市场持续关注 的焦点。 经 济数据的变 化和政府
宏观政 策的 变动 将直 接影 响资产 配置 的方 向。 对上 述各种 因素 我们 会及 时跟 踪。
本基金未来的 运作将继 续 坚持稳健原则 ，并尽量 规 避各种市场风 险，保持 合 适的久期，从 而
应对市 场的 变化 。
4.6 管理 人对报告期内基金 估值程序等事项的 说明
本基金管理人 按照企业 会 计准则、中国 证监会相 关 规定和基金合 同关于估 值 的约定，对基 金
所持有 的投 资品 种进 行估 值。本 基金 托管 人根 据法 律法规 要求 履行 估值 及净 值计算 的复 核责 任。
本基金管理人 设有估值 委 员会，公司分 管运营副 总 担任估值委员 会主任委 员 ，其他委员有 风
险控制总监、 监察稽核 负 责人、基金会 计负责人 、 相关基金经理 等。估值 委 员会负责组 织制定和
适时修订基金 估值政策 和 程序，指导和 监督整个 估 值流程。估值 委员会成 员 具有多年的 证券、基
金从业经验， 熟悉相关 法 律法规，具备 行业研究 、 风险管理、法 律合规或 基 金估值运作 等方面的
专业胜任能力 。 基金经 理 作为公司估值 委员会的 成 员，不介入基 金日常估 值 业务，但应 参加估值中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 13 页 共 33 页
委员会 会议 ， 提 出基 金估 值流程 及估 值技 术中 存在 的潜在 问题 ， 参 与估 值程 序和估 值技 术的 决 策 。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人 已与中证 指 数有限公司以 及中央国 债 登记结算有限 责任公司 签 署服务协议， 由
其按约 定提 供证 券交 易所 及银行 间同 业市 场交 易的 债券品 种的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
根据法 律法 规以 及本 基金 合同的 相关 规定 ，本 基金 本报告 期内 未发 生利 润分 配。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
本报告期内， 本基金托 管 人在对中海增 强收益债 券 型证券投资基 金的托管 过 程中，严格遵 守
《证券投资基 金法》及 其 他法律法规和 基金合同 的 有关规定，不 存在任何 损 害基金份额 持有人利
益的行 为， 完全 尽职 尽责 地履行 了基 金托 管人 应尽 的义务 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
本报告期内， 中海增强 收 益债券型证券 投资基金 的 管理人 ——中 海基金管 理 有限公司在中 海
增强收益债券 型证券投 资 基金的投资运 作、基金 资 产净值计算、 基金份额 申 购赎回价格 计算、基
金费用开支等 问题 上， 不 存在任何损害 基金份额 持 有人利益的行 为，在各 重 要方面的运 作严格按
照基金 合同 的规 定进 行。 本报告 期内 ，中 海增 强收 益债券 型证 券投 资基 金未 进行利 润分 配。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内 容的真实、 准确和完 整发表意
见
本 托 管 人 依 法 对 中 海 基 金 管 理 有 限 公 司 编 制 和 披 露 的 中 海 增 强 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2016 年半 年度 报告 中财 务 指标、 净值 表现 、 利 润分 配情况 、 财 务会 计报 告、 投资组 合报 告等 内容
进行了 核查 ，以 上内 容真 实、准 确和 完整 。 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 14 页 共 33 页
§6 半年度 财务会计报告 （未经审计）
6.1 资产 负债表
会计主 体： 中海 增强 收益 债券型 证 券 投资 基金
报告截 止日 ： 2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
6,514,473.58 10,987,847.89
结算备 付金
649,895.22 342,240.13
存出保 证金
57,885.38 41,271.78
交易性 金融 资产
551,574,839.80 147,140,321.05
其中： 股票 投资
4,505,715.00 6,306,689.05
基金投 资
- -
债券投 资
543,008,124.80 130,833,632.00
资产支 持证 券投 资
4,061,000.00 10,000,000.00
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
54,566,141.82 8,594,031.08
应收利 息
11,245,341.68 4,032,470.36
应收股 利
- -
应收申 购款
3,703.32 509.94
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
624,612,280.80 171,138,692.23
负债和所有者权益 附注号
本期末
2016 年 6 月30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- 10,000,000.00
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
4,469.88 547.23
应付管 理人 报酬
305,108.93 82,097.27
应付托 管费
101,702.97 27,365.78
应付销 售服 务费
2,115.23 6,211.13
应付交 易费 用
201,534.48 63,838.93
应交税 费
- - 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 15 页 共 33 页
应付利 息
- 12,442.40
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
142,663.36 41,417.15
负债合 计
757,594.85 10,233,919.89
所有者权益：
实收基 金
496,310,872.00 126,032,380.26
未分配 利润
127,543,813.95 34,872,392.08
所有者 权益 合计
623,854,685.95 160,904,772.34
负债和 所有 者权 益总 计
624,612,280.80 171,138,692.23
注： 报告 截止 日2016 年6 月 30 日，A 类基 金份额 净 值 1.257 元，C 类 基金 份额 净值 1.230 元 ； 基
金份额 总额 496,310,872.00 份， 其中 A 类基 金份 额 总额 491,045,285.91 份，C 类基金 份额 总额
5,265,586.09 份。
6.2 利润表
会计主 体： 中海 增强 收益 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2016 年 1 月1 日至
2016 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2015 年1 月1 日至2015
年 6 月 30 日
一、收入
4,710,178.40 6,186,363.02
1.利息 收入
9,236,007.34 3,987,426.91
其中： 存款 利息 收入
172,337.56 35,088.18
债券利 息收 入
8,675,803.63 3,952,338.73
资产支 持证 券利 息收 入
93,611.85 -
买入返 售金 融资 产收 入
294,254.30 -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
362,808.26 1,585,894.48
其中： 股票 投资 收益
2,970,611.79 1,843,419.19
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
-2,716,352.69 -312,676.60
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
108,549.16 55,151.89
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
-4,892,294.03 591,831.79
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填 3,656.83 21,209.84 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 16 页 共 33 页
列）
减： 二、费用
2,660,366.13 1,590,107.20
1．管 理人 报酬
1,183,718.66 370,104.27
2．托 管费
394,572.82 123,368.07
3．销 售服 务费 6.4.8.2.3 13,990.17 17,518.00
4．交 易费 用
451,031.93 357,225.26
5．利 息支 出
457,108.35 565,142.83
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
457,108.35 565,142.83
6．其 他费 用
159,944.20 156,748.77
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
2,049,812.27 4,596,255.82
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
2,049,812.27 4,596,255.82
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 中海 增强 收益 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2016 年1 月1 日至2016 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
126,032,380.26 34,872,392.08 160,904,772.34
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期净 利 润）
- 2,049,812.27 2,049,812.27
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
370,278,491.74 90,621,609.60 460,900,101.34
其中：1.基 金申 购款 403,438,555.39 98,413,442.88 501,851,998.27
2. 基金 赎回 款 -33,160,063.65 -7,791,833.28 -40,951,896.93
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
496,310,872.00 127,543,813.95 623,854,685.95 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 17 页 共 33 页
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
141,984,816.47 24,181,656.86 166,166,473.33
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期净 利 润）
- 4,596,255.82 4,596,255.82
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-7,914,939.14 5,157,683.11 -2,757,256.03
其中：1.基 金申 购款 56,091,618.16 17,904,443.83 73,996,061.99
2. 基金 赎回 款 -64,006,557.30 -12,746,760.72 -76,753,318.02
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
134,069,877.33 33,935,595.79 168,005,473.12
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 黄鹏______
______ 宋宇______
____ 周琳____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 基 金基 本情 况
中海增强收益 债券型证 券 投资基金(以下 简称 “本基金 ”)由中海 基金管理 有限 公司依照《 中
华人民共和 国证券投 资基 金法》 、 《证券 投资基金 运 作管理办法 》及有关 法规 规定，经中 国证券 监
督管理 委员 会证 监许 可[2010]1515 号 《关 于核 准中 海增强 收益 债券 型证 券投 资基金 募集 的批 复》
核准。
本基金为契约 型开放式 ， 存续期限不定 ，基金管 理 人为中海基金 管理有限 公 司，基金托管 人
为中国 工商 银行 ， 有 关基 金募集 文件 已按 规定 向中 国证券 监督 管理 委员 会备 案， 基 金合 同 于 2011
年 3 月 23 日 生 效 ， 该 日 的 基 金 份 额 总 额 为 698,442,698.60 份 ， 其 中 A 类 基 金 份 额 总 额中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 18 页 共 33 页
400,948,235.54 份，C 类 基金份 额总 额 297,494,463.06 份 ，经 江苏 公证 天业 会计师 事务 所( 特殊
普通合 伙) 苏公W[2011]B023 号 验资 报告 予以 验证 。
本基金根据认 购、申购 费 用和销售服务 费用收取 方 式的不同，将 基金份额 分 为不同的类别 。
在投资者认购 、申购时 收 取认购、申购 费用，但 不 从本类别基金 资产中计 提 销售服务费 的，称为
A 类； 在投 资者 认购 、 申 购 时不收 取认 、 申 购费 用， 而是从 本类 别基 金资 产中 计提销 售服 务费 的，
称为C 类。
本基金的投资 范围限于 具 有良好流动性 的金融工 具 ，包括国内依 法发行上 市 的债券、股票 、
权证以及法律 、法规或 中 国证监会允许 基金投资 的 其他金融工具 。本基金 投 资组合的资 产配置比
例为：固定收 益类资产 的 投资比例不低 于基金资 产 的 80%，权 益类资产 的投 资比例不高于 基金资
产的 20% ， 持有 的现 金或 到期日 在一 年以 内的 政府 债券不 低于 基金 资产 净值 的 5% 。本 基金 业绩 比
较基准 为： 中国 债券 总指 数收益 率 × 90%+ 上证 红利 指数收 益率 ×10 % 。
6.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会 计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 中海 增强 收益债 券型 证券 投资
基金 基金 合同 》 和 在财 务 报表附 注 6.4.4 所列 示的 中国证 监会 、 中 国基 金业 协会发 布的 有关 规定
及允许 的基 金行 业实 务操 作编制 。
6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金 在本 报告 期内 的会 计报表 遵循 了企 业会 计准 则及其 他有 关规 定 。
6.4.4 重 要会 计政 策和会 计估 计
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差 错更 正的 说明
本基金 在本 报告 期内 未发 生重大 会计 差错 。
6.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 19 页 共 33 页
公司股息红利 差别化个 人 所得税政策有 关问题的 通 知》及其他相 关财税法 规 和实务操作 ，主要税
项列示 如下 ：
6.4.6.1
以发行基金方 式募集资 金 不 属于营业税 征收范围 ， 不征收营业税 。基金买 卖 股票、债券的 差
价收入 不予 征收 营业 税。
6.4.6.2
对基金 从证 券市 场中 取得 的收入 ， 包括 买卖 股票 、 债券的 差价 收入 ， 股权 的 股息 、 红 利收 入，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
6.4.6.3
对基金取得的 企业债券 利 息收入，应由 发行债券 的 企业在向基金 支付利息 时 代扣代缴 20% 的
个人所 得税 。 自2013 年1 月 1 日 起 ， 对 基金 从上 市 公司取 得的 股息 红利 所得 ， 持 股期 限在1 个月
以内( 含1 个月) 的， 其股 息红利 所得 全额 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上 至 1 年(含1
年) 的 ，暂 减 按 50% 计 入应 纳税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年的， 暂减 按 25% 计 入应纳 税所 得额 。对
基金持有的上 市公司限 售 股，解禁后取 得的股息 、 红利收入，按 照上述规 定 计算纳税， 持股时间
自解禁日起计 算；解禁 前 取得的股息、 红利收入 继 续暂减按 50% 计入应 纳税 所得额。上述 所得统
一适 用20% 的税 率计 征个 人所得 税。
6.4.6.4
基金卖 出股 票 按0.1% 的 税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股票 交易 印花税 。
6.4.7 关 联方 关系
6.4.7.1 本 报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方未发 生变 化。
6.4.7.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
中海基 金管 理有 限公 司（ “中海 基金 ”） 基金管 理人 、直 销机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、代 销机 构
国联证 券股 份有 限公 司 (“ 国联 证券 ”) 基金管 理人 的股 东、 代销 机构
6.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 20 页 共 33 页
6.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
6.4.8.1.1 股 票交 易
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在关 联方交 易单 元进 行股 票交 易。
6.4.8.1.2 债 券交 易
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
6.4.8.1.3 债 券回 购交 易
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。
6.4.8.1.4 权 证交 易
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
6.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 有应 支付关 联方 的佣 金。
6.4.8.2 关 联方 报酬
6.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1月1 日至2016 年6 月30日
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,183,718.66 370,104.27
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
16,552.70 20,085.21
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.60% 的年费 率计 提， 计算 方法 如下：
H=E×0 .60% / 当 年天 数（H 为每日 应支 付的 基金 管理 费，E 为前 一日 的基 金资 产净值 ）
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
6.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2016 年1月1 日至2016 年6 月30日
上年度 可比 期间
2015年1月1 日至2015 年6 月30日 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
394,572.82 123,368.07
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.20% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E×0 .20% / 当 年天 数（H 为每日 应支 付的 基金 托管 费，E 为前 一日 的基 金资 产净值 ）
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
6.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2016 年 1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中海增 强收 益债 券
A
中海增 强收 益债 券C 合计
中海基 金 - 713.71 713.71
国联证 券 - 0.00 0.00
工商银 行 - 10,394.66 10,394.66
合计 - 11,108.37 11,108.37
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2015 年 1 月1 日至 2015 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中海增 强收 益债 券
A
中海增 强收 益债 券C 合计
中海基 金 - 330.87 330.87
国联证 券 - 0.00 0.00
工商银 行 - 14,447.36 14,447.36
合计 - 14,778.23 14,778.23
注：本 基 金 A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费，C 类 基金份 额的 销售 服务 费年 费率 为 0.40% ， 销售
服务费 按前 一 日C 类基 金 资产净 值 的 0.40% 年 费率 计提。 计算 方法 如下 ：
H＝ E× 0.40 %÷ 当年 天数
H 为 C 类 基金 份额 每日 应 计提的 销售 服务 费
E 为 C 类 基金 份额 前一 日 基金资 产净 值
基金销 售服 务费 每日 计提 ，逐日 累计 至每 月月 末， 按月支 付。
6.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
注：本基金在 本报告期 及 上年度可比期 间均未与 关 联方进行银行 间同业市 场 的债券（含 回购）交
易。 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 22 页 共 33 页
6.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
6.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
注：中 海增 强收 益债 券A 类
本报告 期内 及上 年度 可比 期间基 金管 理人 均未 运用 固有资 金投 资本 基金 。
中海增 强收 益债 券C 类
本报告 期内 及上 年度 可比 期间基 金管 理人 均未 运用 固有资 金投 资本 基金 。
6.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
注：中 海增 强收 益债 券A 类
本报告 期末 及上 年度 末除 基金管 理人 之外 的其 他关 联方均 未投 资本 基金 。
中海增 强收 益债 券C 类
本报告 期末 及上 年度 末除 基金管 理人 之外 的其 他关 联方均 未投 资本 基金 。
6.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2016 年 1 月1 日至 2016 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
工商银行 6,514,473.58 152,838.96 16,806,323.61 27,147.99
注： 本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司保 管， 并按 银行间 同业 利率 计 息 。
6.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
注：本 基金 在本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在承 销期内 参与 认购 关联 方承 销的证 券。
6.4.9 期 末（2016 年6 月 30 日） 本基金 持有的 流通 受限证 券
6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
6.4.10.1.2 受限 证券 类别 ： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
张）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
127003
海印
转债
2016 年6
月15 日
2016 年
7 月 1
日
新债流
通受限
100.00 100.00 8,860 886,000.00 886,000.00 - 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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132006
16 皖
新EB
2016 年6
月28 日
2016 年
7 月 29
日
新债流
通受限
100.00 100.00 40,490 4,049,000.00 4,049,000.00 -
6.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
000920
南方
汇通
2016
年 2 月
17 日
重大
事项
停牌
17.05
2016
年 7 月
12 日
18.10 144,000 2,862,750.95 2,455,200.00 -
000932
华菱
钢铁
2016
年 3 月
28 日
重大
事项
停牌
3.95
2016
年 8 月
8 日
4.35 56,700 216,887.00 223,965.00 -
6.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购余 额， 因此无 抵押 债券 。
6.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
本基金 本报 告期 末无 交易 所市场 债券 正回 购余 额， 因此无 抵押 债券 。
§7 投资组 合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 4,505,715.00 0.72
其中： 股票 4,505,715.00 0.72
2 固定收 益投 资 547,069,124.80 87.59
其中： 债券 543,008,124.80 86.94
资产 支持 证券 4,061,000.00 0.65
3 贵金属 投资 - - 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 24 页 共 33 页
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 7,164,368.80 1.15
7 其他各 项资 产 65,873,072.20 10.55
8 合计 624,612,280.80 100.00
7.2 期末按行业分类的股 票投资组合
7.2.1 报告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 4,505,715.00 0.72
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 - -
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 - -
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 4,505,715.00 0.72 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 25 页 共 33 页
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000920 南方汇 通 144,000 2,455,200.00 0.39
2 600303 曙光股 份 123,000 1,826,550.00 0.29
3 000932 华菱钢 铁 56,700 223,965.00 0.04
7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 300011 鼎汉技 术 16,572,877.63 10.30
2 300017 网宿科 技 14,584,125.08 9.06
3 002450 康得新 14,368,754.00 8.93
4 300072 三聚环 保 7,257,563.78 4.51
5 300014 亿纬锂 能 4,681,197.00 2.91
6 300363 博腾股 份 4,152,271.00 2.58
7 300203 聚光科 技 3,768,158.00 2.34
8 600054 黄山旅 游 3,685,252.99 2.29
9 600699 均胜电 子 3,273,925.00 2.03
10 300031 宝通科 技 3,185,966.36 1.98
11 600521 华海药 业 3,119,099.50 1.94
12 600584 长电科 技 3,091,369.00 1.92
13 002108 沧州明 珠 3,081,046.00 1.91
14 002172 澳洋科 技 2,805,277.50 1.74
15 002126 银轮股 份 2,553,028.26 1.59
16 300034 钢研高 纳 2,508,317.00 1.56
17 002284 亚太股 份 2,504,792.00 1.56 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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18 002533 金杯电 工 2,482,233.00 1.54
19 600525 长园集 团 2,471,575.00 1.54
20 600289 亿阳信 通 2,091,045.00 1.30
注：本报告期 内，累计 买 入股票金额是 以股票成 交 金额（成交单 价乘以成 交 数量）列示 的，不考
虑相关 交易 费用 。
7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 300011 鼎汉技 术 17,924,118.08 11.14
2 300017 网宿科 技 16,029,519.43 9.96
3 002450 康得新 14,844,392.42 9.23
4 300072 三聚环 保 7,531,469.67 4.68
5 300014 亿纬锂 能 6,635,729.92 4.12
6 300203 聚光科 技 4,059,232.02 2.52
7 300031 宝通科 技 3,623,853.66 2.25
8 600699 均胜电 子 3,520,657.36 2.19
9 600054 黄山旅 游 3,504,520.30 2.18
10 002108 沧州明 珠 3,408,109.74 2.12
11 600584 长电科 技 3,285,159.99 2.04
12 300363 博腾股 份 3,269,788.00 2.03
13 600521 华海药 业 3,075,339.74 1.91
14 300034 钢研高 纳 2,752,672.28 1.71
15 600525 长园集 团 2,448,078.00 1.52
16 002533 金杯电 工 2,446,905.58 1.52
17 002172 澳洋科 技 2,404,263.00 1.49
18 002284 亚太股 份 2,386,028.95 1.48
19 002126 银轮股 份 2,357,231.72 1.46
20 002371 七星电 子 2,007,475.82 1.25
注：本报告期 内，累计 卖 出股票金额是 以股票成 交 金额（成交单 价乘以成 交 数量）列示 的，不考
虑相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 141,007,698.42 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 144,435,055.43
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 36,239,100.00 5.81
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 322,698,839.50 51.73
5 企业短 期融 资券 10,036,000.00 1.61
6 中期票 据 160,751,000.00 25.77
7 可转债 （可 交换 债） 13,283,185.30 2.13
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 543,008,124.80 87.04
7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名债 券投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 1382284 13 赣投 MTN1 500,000 53,060,000.00 8.51
2 122216 12 桐 昆债 500,000 51,725,000.00 8.29
3 101464035 14 粤 垦投 资
MTN001
400,000 42,852,000.00 6.87
4 1380360 13 濮 建投 债 300,000 33,036,000.00 5.30
5 019515 15 国债 15 330,000 32,996,700.00 5.29
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前十名资 产支持证
券投资 明细
金额单 位： 人民 币元 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 28 页 共 33 页
序号 证券代 码 证券名 称 数量（ 份） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1 061505001 15 沪 公 积 金
1A1
100,000 4,061,000.00 0.65
7.8 报告 期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名权 证投资明
细
金额 单位 ：人民 币元
序号 权证代 码 权证名 称 数量（ 份） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.11 报告期 末本基金投资 的国债期货交易情 况说明
7.11.1 本 期国 债期 货投资 政策
根据基金 合同规 定，本 基金 不参与国 债期货 交易。
7.11.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货合 约。
7.11.3 本 期国 债期 货投资 评价
根据基 金合 同规 定， 本基 金不参 与国 债期 货交 易。
7.12 投资组合报 告附注
7.12.1
报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体没 有 被监管部门立 案调查或 在 本报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 况。
7.12.2
报告期 内本 基金 投资 的前 十名股 票中 没有 在基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 股票。
7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位： 人民 币元 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
第 29 页 共 33 页
序号 名称 金额
1 存出保 证金 57,885.38
2 应收证 券清 算款 54,566,141.82
3 应收股 利 -
4 应收利 息 11,245,341.68
5 应收申 购款 3,703.32
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 65,873,072.20
7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 110031 航信转 债 4,505,346.50 0.72
2 123001 蓝标转 债 213,246.00 0.03
7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值
占基金 资产 净值
比例（%）
流通受 限情 况说 明
1 000920 南方汇 通 2,455,200.00 0.39 重大事 项停 牌
2 000932 华菱钢 铁 223,965.00 0.04 重大事 项停 牌
7.12.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
本基金 由于 四舍 五入 的原 因，分 项之 和与 合计 项之 间可能 存在 尾差 。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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( 户)
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
中海
增强
收益
债券
A
262 1,874,218.65 486,967,301.86 99.17% 4,077,984.05 0.83%
中海
增强
收益
债券
C
246 21,404.82 - - 5,265,586.09 100.00%
合计 508 976,989.91 486,967,301.86 98.12% 9,343,570.14 1.88%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
中海增 强
收益债 券
A
7,709.67 0.0016%
中海增 强
收益债 券
C
9.11 0.0002%
合计
7,718.78 0.0016%
8.3 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
中海增 强收 益债 券A 0
中海增 强收 益债 券C 0
合计
0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
中海增 强收 益债 券A 0
中海增 强收 益债 券C
0
合计
0
中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
中海增 强收 益债
券A
中海增 强收 益债
券 C
基金合 同生 效日 （2011 年3 月 23 日 ） 基 金份
额总额
400,948,235.54 297,494,463.06
本报告 期期 初基 金份 额总 额 111,754,780.38 14,277,599.88
本报告 期基 金总 申购 份额 402,403,036.84 1,035,518.55
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 23,112,531.31 10,047,532.34
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 491,045,285.91 5,265,586.09
注：报 告期 间基 金总 申购 份额含 红利 再投 、转 换入 份额， 总赎 回份 额含 转换 出份额 。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持 有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基金管理人 、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
本报告 期内 ，本 基金 基金 经理变 更为 江小 震先 生、 于航先 生。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
10.4 基金投资策 略的改变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 有重 大变 化。
中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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10.5 为基金进行 审计的会 计师事务所情况
为 本 基金 进行 审 计的 会计师 事 务所 为普 华 永道 中天会 计 师事 务所 （ 特殊 普通合 伙 ） ， 本 报告
期内本 基金 未改 聘为 其审 计的会 计师 事务 所。
10.6 管理人、托 管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本报告 期内 本基 金管 理人 、托管 机构 及其 高级 管理 人员未 受监 管部 门稽 查或 处罚。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
华泰证券 1 231,808,014.89 81.21% 216,394.26 77.64% -
申万宏源 1 53,634,738.96 18.79% 62,316.07 22.36% -
注 1 ： 本 基金 以券 商研究 服务质 量作 为交 易单 元的 选择标 准， 具体 评分 指标 分为研 究支 持和 服 务
支持，研究支 持包括券 商 研究报告质量 、投资建 议 、委托课题、 业务培训 、 数据提供等 ；服务支
持包括券商组 织上门路 演 、应我方委托 完成的课 题 研究或专项培 训等。根 据 我公司及基 金法律文
件中对券商交 易单元的 选 择标准，并参 照我公司 券 商研究服务质 量评分标 准 ，确定拟租 用交易单
元的所属券商 名单；由 我 公司相关部门 分别与券 商 对应部门进行 商务谈判 ， 草拟证券交 易单元租
用协议 并汇 总修 改意 见完 成协议 初稿 ；报 风控 稽核 部审核 后确 定租 用交 易单 元。
注2 ： 本报 告期 内本 基金 租 用券商 交易 单元 的情 况未 发生变 更。 因华 泰联 合证 券合并 入华 泰证 券，
原华泰联合证 券下交易 单 元全部转入华 泰证券。 因 申银万国证券 与宏源证 券 合并，更名 为申万宏
源证券 ，但 交易 单元 暂时 不合并 ，仍 分开 使用 。
注 3：上述佣 金按市场 佣 金率计算，已 扣除由中 国 证券登记结算 有限责任 公 司收取，并 由券商承
担的证 券结 算风 险基 金后 的净额 列示 。
注4 ： 以上 数据 由于 四舍 五入的 原因 ，分 项之 和与 合计项 之间 可能 存在 尾差 。
10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况 中海增强收益债券 2016 年半年 度报告摘要
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金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
华泰证券 8,513,359.72 6.47% - - - -
申万宏源 123,090,509.59 93.53% 729,100,000.00 100.00% - -
中海基金管理有限公司
2016 年8 月24 日
