民 生 加 银 稳健 成 长 混合 型 证 券 投 资基 金
更 新 招 募 说明 书 摘 要
2016 年 第 2 号
基 金 管 理 人 ： 民生 加 银 基 金 管 理有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中国 银 行 股 份 有 限公 司
二 〇一六 年 八 月
民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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重 要提 示
民生加 银稳 健成 长混合 型 证券投 资基 金经2010 年5 月4日中 国证 监会 证监 许可 【2010】 589
号文核准 募集 ，基 金合同 于2010 年6 月29日 正式生 效 。根据基 金管理人2015 年8 月8日刊登 的
《民生加 银 稳健成 长 股票 型证券投 资基金更 名公告》 ，民生加 银 稳健成 长 股票 型证券投 资 基
金自2015 年8月8 日起 更名 为民生 加银 稳健 成长 混合 型证券 投资 基金 （以 下简 称“本 基金 ” ） 。
投资有 风险 ， 投资 人申 购 基金时 应认 真阅 读招 募说 明书 ； 基 金的 过往 业绩 并 不预示 其未
来表现 。
本摘 要根据基 金合同和基金招 募说明书 编写，并经中国 证监会核 准。基金合同是 约定
基金当 事人 之间 权利 、 义 务的法 律文 件 。 基 金投 资 人自依 基金 合同 取得 基金 份额 ， 即 成为 基
金份额 持有 人和 本基 金合 同的当 事人 ， 其 持有 基金 份 额的行 为本 身即 表明 其对 基金合 同的 承
认和接 受 ， 并 按照 《 基金 法》 、 《运 作办 法》 、 基 金合 同及其 他有 关规 定享 有权 利、 承担 义务 。
基金投 资人 欲了 解基 金份 额持有 人的 权利 和义 务， 应详细 查阅 基金 合同。
本基金 管理 人保 证本 招募 说明书 的内 容真 实 、 准 确 、 完 整。 本招 募说 明书 经 中国证 监会
审核同 意 ， 但 中国 证监 会 对本基 金 做 出的 任何 决定 ， 均 不表 明其 对本 基金 的 价值和 收益 做出
实质性 判断 或保 证， 也不 表明投 资于 本基 金没 有风 险。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 财产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利， 也不 保证 最低 收益 。
除非另有说 明，本 招募说 明书所载内 容截止 日为2016 年6月29日 ，有关财 务数 据和净值
表现截 止日 为2016年3月31 日 （财 务数 据未 经审 计） 。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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目
录
重要提示 .................................................................................................................................................. 1
一 、 基 金管 理 人 ...................................................................................................................................... 3
二 、 基 金托 管 人 ...................................................................................................................................... 6
三 、 相 关服 务 机构 .................................................................................................................................. 8
四 、 基 金的 名 称 .................................................................................................................................... 25
五 、 基 金的 类 型 .................................................................................................................................... 25
六 、 基 金的 投 资目 标 ............................................................................................................................ 25
七 、 基 金的 投 资方 向 ............................................................................................................................ 25
八 、 基 金的 投 资策 略 ............................................................................................................................ 26
九 、 业 绩比 较 基准 ................................................................................................................................ 33
十 、 风 险收 益 特征 ................................................................................................................................ 33
十 一 、 基金 投 资组 合 报告 .................................................................................................................... 33
十 二 、 基金 业 绩 .................................................................................................................................... 37
十 三 、 基金 的 费用 ................................................................................................................................ 38
十 四 、 对招 募 说明 书 更新 部分 的 说 明 ................................................................................................ 40 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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一 、基 金管理 人
（一） 基金 管理 人概 况
名称： 民生 加银 基金 管理 有限公 司
注册地 址 ： 深 圳市 福田 区 益田路 西 、 福 中路 北新 世 界商务 中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
办公地 址 ： 深 圳市 福田 区 益田路 西 、 福 中路 北新 世 界商务 中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
法定代 表人 ： 万 青元
成立时 间：2008 年 11 月 3 日
批准设 立机 关及 批准 设立 文号： 中国 证券 监督 管理 委员会 证监 许可[2008]1187 号
组织形 式： 有限 责任 公司 （中外 合资 ）
注册资 本： 人民 币 叁 亿元
存续期 间： 永续 经营
经营范 围： 基金 募集 、基 金销售 、资 产管 理和 中国 证监会 许可 的其 他业 务
股权结构： 公司股 东为 中 国民生银行 股份 有 限公司 （持股 63.33 ％） 、加拿 大 皇家银行
（持 股30 ％） 、 三峡 财务 有限责任 公 司（ 持 股6.67 ％） 。
电话：010-88566528
传真：010-88566500
联系人 ： 李 良翼
民生加 银基 金管 理有 限公 司设有 股东 会 、 董 事会 、 监事会 ； 董事 会下 设专 门 委员会 ： 审
计委员 会 、 合 规与 风险 管 理委员 会 、 薪 酬与 提名 委 员会 ； 经 营管 理层 下设 专 门委员 会 ： 投 资
决策委 员会 、 风险 控制 委 员会 ， 以 及设 立常 设部 门 。 投 资决 策委 员会 下设 公 募投资 决策 委员
会和专 户投 资决 策委 员会 ； 常 设部 门包 括 ： 深 圳管 理总部 、 工会 办公 室 、 监 察稽核 部 、 投 资
部、 风险 管理 部、 研究 部 、 专 户理 财一 部、 专户 理 财二部 、 固定 收益 部、 产 品部 、 渠 道管 理
部、 市场 策划 中心 、 直销 部、 客户 服务 部 、 电 子商 务部 、 运 营管 理部 、 交易 部、 信息 技术 部 、
综合管 理部 、国 际业 务部 、渠道 部华 东、 华 南 、华 北区。
截至 2016 年6 月 29 日， 民生加 银基 金管 理有 限公 司管 理 29 只开 放式 基金 ： 民生加 银
品牌蓝 筹灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 、 民 生加 银 增强收 益债 券型 证券 投资 基金 、 民 生加 银
精选混合 型 证券 投资 基金 、 民 生加 银稳 健成 长混合 型证券 投资 基金 、 民生 加 银内需 增长 混合
型证券 投资 基金 、 民生 加 银景气 行业 混合 型证 券投 资基金 、 民生 加银 中证 内 地资源 主题 指数
型证券 投资 基金 、 民生 加 银信用 双利 债券 型证 券投 资基金 、 民生 加银 红利 回 报灵活 配置 混合民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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型证券 投资 基金 、 民 生加 银 平稳增 利定 期开 放债 券型 证券投 资基 金民 生加 银现 金增利 货币 市
场基金 、 民生 加银 积 极 成 长混合 型发 起式 证券 投资 基金 、 民 生加 银家 盈理 财7 天债 券型 证券
投资基 金 、 民 生加 银转 债 优选债 券型 证券 投资 基金 、 民 生加 银家 盈理 财月 度 债券型 证券 投资
基金 、 民 生加 银策 略精 选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金 、 民 生加 银岁 岁增 利 定期开 放债 券型
证券投 资基 金 、 民 生加 银 平稳添 利定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 、 民 生加 银 现金宝 货币 市场
基金、 民生 加银 城镇 化灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金 、民 生加 银优 选股 票型 证券投 资基 金 、
民生加 银新 动力 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、 民 生 加银研 究精 选灵 活配 置混 合型 证 券投 资
基金 、 民 生加 银新 战略 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金、民 生加 银新 收益 债券 型证 券投资 基金 、
民生加 银和 鑫债 券型 证券 投资基 金 、 民 生加 银量 化 中国灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 、 民 生
加银鑫 瑞债 券型 证券 投资 基金、 民生 加银 现金 添利 货币市 场基 金 。
（二） 主要 人员 情况
1．基 金管 理人 董事 会成 员
万青元 先生 ：董 事长 ，硕 士，高 级编 辑。 历任 中国 人民银 行金 融时 报社 记者 部副主 任 ，
中国民 生银 行总 行办 公室 公关策 划处 处长 ， 主任 助 理、 副主 任， 企业 文化 部 副总经 理 （主 持
工作 ） 。 现 任中 国民 生银 行董事 会秘 书 、 民 生加 银 基金管 理有 限公 司党 委书 记、 董事 长 、 民
生加银 资产 管理 有限 公司 董事长 。
吴剑飞 先生 ： 董事 ， 硕士 。16 年 证 券 从 业 经 历 。 历 任长盛 基金 管理 公司 研究 员； 泰达 宏
利基金 管理 有限 公司 基金 经理助 理和 基金 经理 ； 建 信基金 管理 有限 公司 基金 经理 、 投 资决 策
委员会 委员 及投 资部 副总 监；2009 年至2011 年， 任 职于平 安资 产管 理公 司 ， 担任股 票投 资部
总经理；2011 年9 月加入 民 生加银基 金管理有 限公司 ， 自2011 年9月至2015年5 月担任公 司副
总经理 （分 管投 研） ； 现 任党委 委员 、公 募投 资决 策委员 会主 席。
林海先 生 ： 董 事 ， 督 察长 ， 硕 士 。1995年至1999 年 历任中 国民 生银 行办 公室 秘书 、 宣 传
处副处 长 ；1999年至2000 年， 任中 国民 生银 行北 京 管 理部 阜成 门支 行副 行长 ；2000年至2012
年， 历任 中国 民生 银行 金 融同业 部处 长 、 公 司银 行 部处长 、 董事 会战 略发 展 与投资 管理 委员
会办公室 处长；2012 年2 月 加入民生 加银基金 管理有 限公司，2012 年5 月至2014 年4月担任 民
生加银 基金 管理 有限 公司 副总经 理， 现任 民生 加银 基金管 理有 限公 司督 察长 、党委 委员 。
Clive Brown 先 生： 董事 ， 学士。 历任Price Waterhouse 审 计师 、高 级经 理，JP Morgan
资产管理亚 洲业务、JP Morgan EMEA 和JP Morgan 资 产管理的首 席执行官 。现 任加拿大皇 家
银行环 球资 产管 理（ 英国 ）有限 公司 亚洲 区和RBC EMEA 全 球资 产管 理首 席执 行 官。
王维绛 先生 ： 董事 ， 学 士。 历任外 汇管 理局 储备 管理 司副司 长及 首席 投资 官 、 汇丰集 团民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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伦敦总 部及 香港 分行 全球 市场部 董事 总经 理、 加拿 大 皇家银 行香 港分 行资 本市 场部董 事总 经
理。现 任加 拿大 皇家 银行 中国区 董事 总经 理、 北京 分行行 长。
李镇光 先生 ： 董事 ， 博士 ， 高 级经 济师 。 历任 海口 丰信公 司总 经理 、 香港 景 邦经济 咨询
公司总 经理 、 三峡 财务 有 限责任 公司 综合 管理 部副 经理 、 投 资银 行部 副经 理 、 经 理。 现任 三
峡财务 有限 责任 公司 党委 书记、 总经 理。
任淮秀 ， 独立 董事 ， 经 济 学 博士 。 历任 中国 人民 大 学工业 经济 系讲 师 ， 基 本 建设经 济教
研室主 任 、 党 支部 书记 ， 投资经 济系 副系 主任 ， 投 资经济 系副 教授 ， 财金 学 院投资 经济 系系
主任， 人民 大学 财金 学院 副院长 ，现 任中 国人 民大 学财政 金融 学院 教授 委员 会副主 席。
于学会 先生 ： 独立 董事 ， 学士 。 从 事过10 年 企业 经 营管理 工作 。 历任 北京 市 汉华律 师事
务所律 师 、 北 京市 必浩 得 律师事 务所 合伙 人 、 律 师 。 现 任北 京市 众天 律师 事 务所合 伙人 、 律
师。
2．基 金管 理人 监事 会成 员
朱晓光 先生 ：监 事会 主席 ，硕士 ，高 级经 济师 。历 任中国 银行 北京 分行 财会 部副科 长 ，
中国民 生银 行总 行财 会部 会计处 处长 ， 中 国 民生 银 行福州 分行 副行 长 ， 中 国 民生银 行中 小企
业金融 部副 总经 理兼 财务 总监 ， 民 生加 银基 金管 理 有限公 司督 察长 。 现任 民 生加银 基金 管理
有限公 司 监 事会 主席 、 纪 委书记 、党 委委 员。
徐敬文 先生 ： 监事 ， 硕士 ， 美 国伊 利诺 州注 册会 计 师， 美国 注册 管理 会计 师 ， 特 许金 融
分析师 。 曾在 加拿 大皇 家 银行从 事战 略发 展与 财务 分析工 作 ， 其 中包 括加 拿 大皇家 银行 资产
管理公 司的 业务 发展 。现 任加皇 投资 管理 （亚 洲） 有限公 司亚 洲股 票市 场研 究分析 员。
李君波 先生 ： 监事 ， 硕 士。 历任三 峡财 务有 限责 任公 司投资 银行 部研 究员 ， 三 峡财务 有
限责任 公司 研究 发展 部研 究员、 副经 理， 股权 投资 管理部 副经 理 ， 现任 创新 业务部 经理 。
于善辉 先生 ： 监事 ， 硕士 。 曾 任职 于天 相投 资顾 问 有限公 司 ， 任 分析 师 、 金 融创新 部经
理、总裁 助理、副 总经理 等职。2012 年 加入民生 加 银基金管 理有限公 司，曾 兼任金融 工程
与产品 部总 监 ， 现 任民 生 加银基 金管 理有 限公 司总 经理助 理兼 专户 理财 二部 总监 、 专 户投 资
总监 、 投资 决策 委员 会委 员、专 户投 资决 策委 员会 主席 。
董文艳 女士 ： 监事 ， 学 士。 曾就职 于河 南叶 县教 育局 办公室 从事 统计 工作 ， 中 国人民 银
行外管 局从 事稽 核检 查工 作。2008 年加 盟民 生加 银 基金管 理有 限公 司 ， 现 任 民生加 银基 金管
理有限 公司 深圳 管 理 总部 负责人 兼工 会办 公室 主任 。
申晓辉 先生 ： 监事 ， 学 士。 历任长 盛基 金管 理有 限公 司市场 部机 构经 理 ， 摩 根 士丹利 华
鑫基金 管理 有限 公司 市场 部总监 助理 、 北京 中心 总 经理 ， 光 大保 德信 基金 管 理有限 公司 北京民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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分公司 总经 理助 理 ， 益 民 基金管 理有 限公 司机 构业 务部总 经理 。2012 年加 入 民生加 银基 金管
理有限 公司 ，现 任民 生加 银基金 管理 有限 公司 直销 部（原 机构 一部 ）总 监。
3．基 金管 理人 高级 管理 人 员
万青元 先生 ：董 事长 ，简 历见上 。
吴剑飞 先生 ： 董 事， 总经 理， 简 历见 上。
林海先 生： 督察 长 ， 简历 见上。
4．本 基金 基金 经理
蔡锋亮先生， 英国格拉斯哥大学国际金融硕士，10 年 证 券 从 业 经 历 。 自2006 年起在金鹰
基金先后从事行业研究、策略研究、投资助理及交易主管等相关工作，2011 年1 月加入民生
加银基金管理有限公司， 曾任基金经理助理， 现任基金经理。 自2011 年4 月起至今任民生加
银内需增长混合型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ； 自2011 年7 月起至今任民生加银稳健成长混合 型
证券投资基金基金经理；自2013 年12 月至今担任民生加银城镇化灵活配置混合型证券投资
基 金 基 金 经 理 ； 自2014 年8 月至今担任民生加银精选混合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ； 自2011
年11 月起至2013 年4 月 担 任 民 生 加 银 景 气 行 业 混合 型证券投资基金基金经理。
历任基 金经 理： 自 2010 年 6 月 29 日至 2011 年 7 月 28 日陈 东先 生 任 本基 金 基金经 理 。
5．投 资决 策委 员会
投资决策 委员会下 设公募 投资决策 委员会和 专户投 资决策委 员会，由8 名成员 组成。 由
吴剑飞 先生 担任 投资 决策 委员会 主席 、公 募投 资决 策委员 会主 席， 简历 见上 ；于善 辉先 生 ，
担任专 户投 资决 策委 员会 主席 、 投 资委 员会 委员 ， 简历见 上 ； 杨 林耘 女士 ， 投资决 策委 员会
委员 、 公 募投 资决 策委 员 会委员 ， 现任 公司 固定 收 益部总 监 ； 牛 洪振 先生 ， 投资决 策委 员会
委员 、 公 募投 资决 策委 员 会委员 、 专户 投资 委员 会 委员 ， 现 任公 司交 易部 总 监； 陈廷 国先 生，
公募投 资决 策委 员会 委员 ，现任 研究 部首 席分 析师 ；宋磊 先生 ，公 募投 资决 策委员 会委 员 、
专户投 资决 策委 员会 委员 、 投 资决 策委 员会 委员 ， 现任研 究部 总监 ； 张岗 先 生， 公募 投资 决
策委员 会委 员 、 投 资决 策 委员会 委员 ， 现任 投资 部 总监 ； 李 宁宁 女士 ， 专 户 投资决 策委 员会
委员、 投资 决策 委员 会委 员，现 任总 经理 助理 兼专 户理财 一部 总监 。
6．上 述人 员之 间不 存在 亲 属关系 。
二 、基 金托管 人
（一） 基本 情况
名称： 中国 银行 股份 有限 公司（ 简称 “中 国银 行” ） 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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住所及 办公 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大街1号
首次注 册登 记 日 期：1983 年10月31日
注册资 本： 人民 币贰 仟柒 佰玖拾 壹亿 肆仟 柒佰 贰拾 贰万叁 仟壹 佰玖 拾伍 元整
法定代 表人 ：田 国立
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字 【1998 】24 号
托管部 门信 息披 露联 系人 ：王永 民
传真： （010 ）66594942
中国银 行客 服电 话：95566
（二） 基金 托管 部门 及主 要人员 情况
中国银行托管业 务部设立 于1998年，现 有员工110 余 人，大部分员工 具有丰富 的银行、
证券 、 基 金 、 信 托从 业经 验， 且具 有海 外工 作 、 学 习或培 训经 历 ，60 ％以 上 的员工 具有 硕士
以上学 位或 高级 职称 。 为 给客户 提供 专 业 化的 托管 服务 ， 中 国银 行已 在境 内 、 外 分行 开展 托
管业务 。
作为国 内首 批开 展证 券投 资基金 托管 业务 的商 业银 行， 中国 银行 拥有 证券 投 资基金 、 基
金 （ 一对 多、 一对 一 ） 、 社保 基 金、 保险 资金 、QFII 、RQFII 、QDII 、 境 外 三 类 机 构、 券商
资产管 理计 划 、 信 托计 划 、 企 业年 金、 银行 理财 产 品、 股权 基金 、 私 募基 金 、 资 金托 管等 门
类齐全 、 产品 丰富 的托 管 业务体 系 。 在 国内 ， 中 国 银行首 家开 展绩 效评 估 、 风险分 析等 增值
服务， 为各 类客 户提 供个 性化的 托管 增值 服务 ，是 国内领 先的 大型 中资 托管 银行。
（三） 证券 投资 基金 托管 情况
截至2016 年03月31 日 ， 中 国银行 已托 管446 只 证券 投 资基金 ， 其中 境内 基金416 只， QDII
基金30 只 ， 覆 盖了 股票 型 、 债 券型 、 混 合型 、 货 币 型、 指数 型等 多种 类型 的 基金 ， 满 足了 不
同客户 多元 化的 投资 理财 需求， 基金 托管 规模 位居 同业前 列。
（四） 托管 业务 的内 部控 制制度
中国银 行托 管业 务部 风险 管理与 控制 工作 是中 国银 行全面 风险 控制 工作 的组 成部分 ， 秉
承中国 银行 风险 控制 理念 ， 坚 持 “规 范运 作、 稳健 经营 ” 的 原则 。 中国 银行 托管业 务部 风 险
控制工 作贯 穿业 务各 环节 ， 通 过风 险识 别与 评估 、 风险控 制措 施设 定及 制度 建设 、 内 外部 检
查及审 计等 措施 强化 托管 业务全 员、 全面 、全 程的 风险管 控。
2007年 起， 中国 银行 连续 聘请外 部会 计会 计师 事务 所开展 托管 业务 内部 控制 审阅工 作 。
先后获 得基 于 “SAS70 ” 、 “AAF01/06 ” “ISAE3402”和“SSAE16 ” 等国 际 主流内 控审 阅
准则的 无保 留意 见的 审阅 报告。 2015 年， 中 国银 行同 时获得 了基 于 “ISAE3402 ” 和 “SSAE16 ”民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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双准则 的内 部控 制审 计报 告。 中国 银行 托管 业务 内 控制度 完善 ， 内控 措施 严 密， 能够 有效 保
证托管 资产 的安 全。
（五） 托管 人对 管理 人运 作基金 进行 监督 的方 法和 程序
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法》 、 《 公开 募 集证券 投资 基 金 运作 管理 办法 》 的 相
关规定 ， 基金 托管 人发 现 基金管 理人 的投 资指 令违 反法律 、 行政 法规 和其 他 有关规 定 ， 或 者
违反基 金合 同约 定的 ， 应 当拒绝 执行 ， 及时 通知 基 金管理 人 ， 并 及时 向国 务 院证券 监督 管理
机构报 告 。 基 金托 管人 如 发现基 金管 理人 依据 交易 程序已 经生 效的 投资 指令 违反法 律 、 行 政
法规 和其他有 关规定， 或者违 反基金合 同约定的, 应当及 时通知基 金管理人 ，并及 时向国 务
院证券 监督 管理 机构 报告 。
三 、相 关服务 机构
（一） 销售 机构 及联 系人
1．直 销机 构
民生加 银基 金管 理有 限公 司
注册地 址 ： 深 圳市 福田 区益 田路西 、 福中 路北 新世 界商 务中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
办公地 址 ： 深 圳市 福田 区益 田路西 、 福中 路北 新世 界商 务中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
法定代 表人 ： 万 青元
客服电 话：400-8888-388
联系人 ：汤 敏
电话：0755-23999809
传真：0755-23999810
网址：www.msjyfund.com.cn
2．代 销机 构
（1） 中国 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
法定代 表人 ： 田 国立
客户服 务电 话：95566
联系人 ： 侯 燕鹏
电 话：010-66594838
传真：010-66594431 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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网址：www.boc.cn
（2） 中国 民生 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
法定代 表人 ：洪崎
客服电 话：95568
联系人 ：穆婷
电话：010-58560666
传真：010-57092611
网址：www.cmbc.com.cn
（3） 兴业 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 福州 市湖 东 路 154 号
办公地 址： 福州 市湖 东 路 154 号
法定代 表人 ：高 建平
电话：021-52629999
联系人 ：刘玲
客服电 话：95561
网址：www.cib.com.cn
（4） 中国 建设 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 25 号
办公地 址： 北京 市西 城区 闹市口 大 街 1 号院 1 号楼
法定代 表人 ： 王 洪章
电话：010-66275654
传真：010-66275654
联系人 ：张静
客服电 话：95533
网址：www.ccb.com
（5） 交通 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 188 号
办公地 址： 上海 市浦 东 新 区银城 中 路 188 号
法定代 表人 ： 牛 锡明
客服电 话：95559
联系人 ：曹 榕
电话：021-58781234
民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
10
传 真：021-58408483
网址： ：www.bankcomm.com
（6） 招商 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦
办公地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦
法定代 表人 ：李 建红
客户电 话：95555
联系人 ： 邓 炯鹏
电话：0755-83198888
传真：0755-83195050
网址：www.cmbchina.com
（7） 中信 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街 8 号富 华大 厦 C 座
法定代 表人 ： 常 振明
联系人 ： 廉 赵峰
电话：010-65550827
传真：010-65550827
客服电 话：95558
网址：http://bank.ecitic.com
（8） 南京 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 南京 市白 下区 淮海 路 50 号
办公地 址： 南京 市白 下区 淮海 路 50 号
法定代 表人 ：林 复
客服电 话：400-88-96400
联系人 ：翁俊
电话：025-86775337
传真：025-86775352
网址：www.njcb.com.cn
（9） 北京 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 北京 市 西 城区 金融大 街 甲 17 号首层
办公地 址： 北京 市 西 城区 金融大 街 丙 17 号
法定代 表人 ：闫 冰竹
客户服 务电 话： 95526
联系人 ： 谢 小华 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
11
电话：010-66223587
传真：010-66226045
网址：www.bankofbeijing.com.cn
（10 ） 平安 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 广东 省深 圳市 深南东 路 5047 号
办公地 址： 广东 省深 圳市 深南东 路 5047 号
法定代 表人 ： 孙 建一
客服电 话：95511-3
联系人 ：张莉
电话：021-38637673
传真：021-50979507
网址：www.bank.pingan.com
（11 ） 上海 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号
法定代 表人 ： 范一 飞
开放式 基金 咨询 电话 ：021-962888
开放式 基金 业务 传真 ：021-68476111
联系人 ：夏雪
联系电 话：021-68475888
网址：www.bankofshanghai.com
（12 ） 江苏 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 南京 市洪 武北 路 55 号置 地广 场
办公地 址： 南京 市洪 武北 路 55 号置 地广 场
法定代 表人 ：夏平
客户服 务热 线：40086-96098
联系人 ： 田 春慧
电话：025-58588167
传真：025-58588164
网址：www.jsbchina.cn
（13 ） 渤海 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 天津 市河 西区 马场 道 201-205 号
办公地 址： 天津 市河 东区 海河东 路 218 号 渤海 银行 大厦
法定代 表人 ：刘 宝凤 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
12
客服电 话：400-888-8811
联系人 ：王 宏
网址：www.cbhb.com.cn
（14 ） 中国 银河 证券 股份 有限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号 国际 企业 大 厦 C 座
办公地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号 国际 企业 大 厦 C 座
法定代 表人 ： 陈 有安
客服电 话： 400-888-8888
联系人 ：田 薇
电话：010-66568430
传真：010-66568990
网址：www.chinastock.com.cn
（15 ） 中信 建投 证券 有限 责任公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 安立 路 66 号 4 号楼
办公地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 内大 街 188 号
法定代 表人 ：王 常青
开放式 基金 咨询 电话 ：400-8888-108
联系人 ：魏明
电话：010-85130579
传真：010-65182261
网址：www.csc108.com
（16 ） 国泰 君安 证券 股份 有限公 司
注册地 址： 中国 （上 海） 自由贸 易试 验区 商城 路 618 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号上 海银 行大 厦 29 层
法定代 表人 ： 杨 德红
客户服 务热 线：95521
联系人 ：芮 敏祺
电话：021-38676666
传真：021-38670666
网址：www.gtja.com
（17 ） 平安 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 金田路 大中 华国 际交 易广 场 8 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 金田路 大中 华国 际交 易广 场 8 楼
法定代 表人 ： 谢 永林 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
13
联系人 ： 石 静武
业务咨 询电 话：95511 转8
开放式 基金 业务 传真 ：0755-82400862
网站：stock.pingan.com
（18） 申万 宏源 证券 有限 公司
注册地 址： 上海 市常 熟 路171 号
办公地 址： 上海 市常 熟 路171 号
法定代 表人 ：李 梅
客服电 话：021-962505
联系人 ：曹 晔
电话：021-54033888-2653
传真：021-54038844
网址：www.sywg.com
（19 ） 华泰 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路 90 号 华泰 证券 大 厦
办公地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路 90 号 华泰 证券 大 厦
法定代 表人 ：吴 万善
客户服 务电 话：95597
联系人 ： 庞 晓芸
电话： 0755-82492193
传真： 0755-82492962
网址：www.htsc.com.cn
（20 ） 招商 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大 厦 A 座 38-45 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大 厦 A 座 38-45 楼
法定代 表人 ：宫 少林
客户服 务热 线：95565 ，400-8888-111
联系人 ： 林 生迎
电话：0755-82943666
传真：0755-82943636
网址：www.newone.com.cn
（21 ） 兴业 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 福州 市湖 东 路 268 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区民生 路 1199 弄证 大五 道 口广 场 1 号楼 21 层 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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法定代 表人 ：兰 荣
客户电 话：95562
联系人 ：谢 高得
电话：021-38565785
传真：021-38565955
网址：www.xyzq.com.cn
（22 ） 海通 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 上海 市淮 海中 路 98 号
办公地 址： 上海 市广 东 路 689 号
法定代 表人 ：王 开国
电话：021-23219000
传真：021-23219100
联系人 ：李 笑鸣
客服电 话：95553 或 拨打 各城市 营业 网点 咨询 电话
公司网 址：www.htsec.com
（23 ） 华福 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 福州 市五 四 路 157 号 新天 地大 厦 7 、8 层
办公地 址： 福州 市五 四 路 157 号 新天 地大 厦 7 至 10 层
法定代 表人 ：黄 金琳
客服电 话：0591-96326
联系人 ：张 腾
电话：0591-87383623
传真：0591-87383610
网址：www.gfhfzq.com.cn
（24 ） 国信 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路 1012 号国 信证 券 大厦十 六层 至二 十六 层
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路 1012 号国 信证 券 大厦十 六层 至二 十六 层
法定代 表人 ：何 如
客服电 话：95536
联系人 ：齐 晓燕
电话：0755-82130833
传真：0755-82133952
网址：www.guosen.com.cn
（25 ） 安信 证券 股份 有限 公司 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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注册地 址： 深圳 市福 田区 金田 路 4018 号 安联 大厦 35 层、28 层 A02 单元
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道凤 凰大 厦 1 栋 9 层
法定代 表人 ：牛 冠兴
开放式 基金 咨询 电话 ：4008-001-001
联系人 ：陈 剑虹
联系电 话：0755-82558305
开放式 基金 业务 传真 ：0755-82558355
网址：www.essence.com.cn
（26 ） 中国 中投 证券 有限 责任公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 与福 中路 交界 处荣 超商务 中 心 A 栋第 18 层-21 层 及 第
04 层 01 、02 、03 、05 、11 、12 、13 、15 、16 、18 、19 、20 、21 、22 、23 单元
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田 路 6003 号 荣超 商务 中 心 A 栋第 04 、18 层至 21 层
法定代 表人 ： 龙 增来
客服电 话：400-600-8008 ，95532
联系人 ：刘毅
电话：0755-82023442
传真：0755-82026539
网址：www.china-invs.cn
（27 ） 广发 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 广州 市天 河北 路 183-187 号大 都会 广场 43 楼（4301-4316 房）
办公地 址： 广州 市天 河北 路大都 会广 场 5 、18 、19 、36、38、39、41、42 、43 、44 楼
法定代 表人 ： 孙 树明
客服电 话：95575 或 致电 各地营 业网 点
联系人 ：黄 岚
开放式 基金 咨询 电话 ：020-87555888
开放式 基金 业务 传真 ：020-87555303
网址：www.gf.com.cn
（28 ） 国联 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 江苏 省无 锡市 县前东 街 168 号
办公地 址： 无锡 市县 前东 街 168 号国 联大 厦 6 楼-8 楼
法定代 表人 ： 姚 志勇
客服电 话: 400-888-5288
联系人 ：沈刚
电话：0510-82831662 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
16
传真：0510-82830162
网址：www.glsc.com.cn
（29 ） 民生 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 北京 东城 区建 国门内 大 街 28 号民 生金 融 中心 A 座 16-18 层
办公地 址： 北京 东城 区建 国门内 大 街 28 号民 生金 融 中心 A 座 16-18 层
法定代 表人 ：余政
客服电 话：4006198888
联系人 ：赵 明
开放式 基金 业务 传真 ：010-85127917
公司网 站：www.mszq.com
（30 ） 中原 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 河南 省郑 州市 郑东新 区商 务外 环 路 10 号
办公地 址： 河南 省郑 州市 郑东新 区商 务外 环 路 10 号
法定代 表人 ： 菅 明军
客服电 话：0371-967218 或 400-813-9666
联系 人： 程月 艳
电话：0371-65585670
传真：0371-65585665
网址：www.ccnew.com
（31 ） 东海 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 江苏 省常 州市 延陵西 路 23 号 投资 广场 18-19 楼
办公地 址： 江苏 省常 州市 延陵西 路 23 号 投资 广场 18-19 楼
法定代 表人 ：朱 科敏
客服电 话：400-888-8588 ；95531
联系 人： 梁旭
电话：0519-88157761
传真：0519-88157761
网址：http://www.longone.com.cn
（32 ） 光大 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 上海 市静 安区 新闸 路 1508 号
办公地 址： 上海 市静 安区 新闸 路 1508 号
法定代 表人 ：薛峰
客服电 话：4008888788 ，10108998
联系人 ：刘 晨 、 李芳 芳 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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电话：021-22169999
传真：021-22169134
网址：www.ebscn.com
（33） 浙江 同花 顺基 金销 售有限 公司
注册地 址： 浙江 省杭 州市 文二西 路 1 号元 茂大 厦 903
办公地 址： 浙江 省杭 州市 西湖区 翠柏 路 7 号电 子商 务产业 园 2 号楼 2 楼
法定代 表人 ：凌 顺平
客服电 话：4008-773-772
联系人 ：吴 强
电话：0571-88911818
传真：0571-86800423
网站：www.10jqka.com.cn
（34 ） 长江 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 湖北 省武 汉市 新华路 特 8 号长 江证 券大 厦
办公地 址： 湖北 省武 汉市 新华路 特 8 号长 江证 券大 厦
法人代 表人 ： 杨 泽柱
客户服 务电 话：95579 或 4008-888-999
联系人 ： 奚 博宇
电话：027-65799999
传真：027-85481900
网址：www.95579.com
（35 ） 中航 证券 有限 公司
注册地 址： 南昌 市抚 河北 路 291 号
办公地 址： 南昌 市抚 河北 路 291 号
法人代 表人 ： 郝 力平
客户服 务电 话：400-8866-567
联系人 ：余 雅娜
电话：0791-6768763
传真：0791-6789414
网址：www.avicsec.com
（36） 金元 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 海 口市 南宝 路 36 号证 券大 厦 4 楼
办公地 址： 深 圳市 深南 大 道 4001 号 时代 金融 中心 3 层
法定代 表人 ： 陆涛 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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客户服 务热 线：400-8888-228
联系人 ： 许 方迪
电话：0755-83025022
传真：0755-83025625
网址：www.jyzq.cn
（37） 中信 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 广东 省深 圳市 福田区 中心 三 路 8 号 卓越 时代广 场（ 二期 ）北 座
办公地 址： 北京 市朝 阳区 亮马桥 路 48 号中 信 证券 大 厦
法定代 表人 ：王 东明
客服电 话：95558
联系人 ：陈 忠
电话：010-60838888
传真：010-60836221
网址：www.citics.com
（38 ） 中信 证券 （山 东） 有限责 任公 司
法定代 表人 ：杨 宝林
注册地 址： 青岛 市崂 山区 深圳 路 222 号青 岛国 际金 融广 场 1 号楼 20 层
办公地 址： 青岛 市崂 山区 深圳 路 222 号青 岛国 际金 融广 场 1 号楼 20 层
联系人 ：吴 忠超
电话：0532-85022326
传真：0532-85022605
客户服 务电 话：95548
网址：www.citicssd.com
（39） 北京 展恒 基金 销售 股份有 限公 司
注册地 址： 北京 市顺 义区 后沙峪 镇安 富 街6 号
办公地 址： 北京 市朝 阳区 华严北 里 2 号民 建大 厦 6 层
法定代 表人 ：闫 振杰
客服电 话：400-888-6661
联系人 ：朱 亚菲
电话：010-62020088
传真：010-62020355
网站：www.myfund.com
（40） 日信 证券 有限 责任 公司 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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注册地 址： 呼和 浩特 市新 城区锡 林南 路18 号
办公地 址： 北京 西城 区闹 市口大 街1 号长 安兴 融中 心 西楼11 层
法定代 表人 ： 孔 佑杰
客服电 话：400-660-9839
联系人 ：文 思婷
电话：010-83991737
传真：010-66412537
网址：www.rxzq.com.cn
（41） 哈尔 滨银 行股 份有 限公司
注册地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
办公地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
法定代 表人 ：郭 志文
客服电 话：95537 或 400-60-95537
联系人 ：王 超
电话：0451-86779007
传真：0451-86779218
公司网 站：www.hrbb.com.cn
（42） 包商 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 内蒙 古包 头市 钢铁大 街6 号
办公地 址： 内蒙 古包 头市 青山区 钢铁 大街10号 中环 大厦B 座1804 室
法定代 表人 ：李 镇西
客服电 话：96016 或010-96016 或 各城 市分 行咨 询电 话
联系人 ：刘 芳
电话：0472-5189051
传真：0472-5188086
公司网 站：www.bsb.com.cn
（43） 上海 好买 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市虹 口区 场中路685 弄37 号4号楼449 室
办公地 址： 上海 市浦 东南 路1118 号鄂 尔多 斯国 际大 厦903 ～906 室
法定代 表人 ：杨 文斌 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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客服电 话： 400-700-9665
联系人 ：张 茹
电话：021-20613600
传真：021-68596916
公司网 站：www.ehowbuy.com
（44） 深圳 众禄 金融 控股 股份有 限公 司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 梨园路 物资 控股 置地 大厦8 楼
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 梨园路 物资 控股 置地 大厦8 楼
法定代 表人 ：薛 峰
客服电 话：400-6788-887
联系人 ：童 彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-33227951
公司网 站：www.zlfund.cn 及 www.jjmmw.com
（45） 杭州 数米 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 杭州 市余 杭区 仓前街 道海 曙路 东2 号
办公地 址 ： 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道3588 号恒 生大厦12楼
法定代 表人 ：陈 柏青
客服电 话：4000-766-123
联系人 ： 徐 昳绯
电话：28829790 ，021-60897840
传真：0571-26698533
数米网 站：www.fund123.cn
（46） 上海 天天 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市徐 汇区 龙田路190 号2号楼2 层
办公地 址： 上海 市徐 汇区 龙田路195 号3C 座10 楼
法定代 表人 ：其 实
客服电 话：400-1818-188
联系人 ：高 莉莉
电话：020-87599121
民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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传真：020-87597505
公司网 站：www.1234567.com.cn
（47） 和讯 信息 科技 有限 公司
公司地 址： 北京 市朝 阳区 朝外大 街22 号泛 利大 厦10 层
法定代 表人 ：王 莉
客服电 话：400-920-0022
联系人 ：吴 阿婷
电话：0755-82721106
网站：http://licaike.hexun.com
（48） 深圳 腾元 基金 销售 有限公 司
公司地 址： 深圳 市福 田区 金田路 卓越 世纪 中 心 1 号楼 1806-1808 单元
法定代 表人 ：曾 革
客户电 话：40068877899
网站：www.tenyuanfund.com/
（49） 英大 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 深南中 路华 能大 厦三 十、 三十一 层
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南中 路华 能大 厦三 十、 三十一 层
法定代 表人 ：吴 骏
客服电 话：400-018-8688
联系人 ：吴 尔晖
电话：0755-83007159
传真：0755-83007034
(50)日 发资 产管 理（ 上海 ）有限 公司
注册地 址： 上海 市花 园石 桥路 66 号1307 室
办公地 址： 上海 市花 园石 桥路 66 号1307 室
法定代 表人 ：周 泉恭
联系人 ：杨 迎雪
电话：021-61600500
传真：021-61600502
网站：www.rffund.com
（51） 上海 汇付 金融 服 务 有限公 司
注册地 址： 上海 市黄 浦区 中山南 路 100 号 19 层 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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办公地 址： 上海 市黄 浦区 中山南 路 100 号 金外 滩国 际广 场 19 层
法定代 表人 ：冯 修敏
客服电 话：400-820-2819
联系人 ：陈 云卉
电话：021-33323999-5611
传真：021-33323830
网站：www.bundwealth.com
（52） 上海 陆金 所资 产管 理有限 公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1333 号 14 楼09 单元
办公地 址： 上海 市浦 东 新 区陆家 嘴环 路1333 号 14 楼09 单元
法定代 表人 ：郭 坚
客服电 话：4008-2190-31
联系人 ：宁 博宇
电话：021-20665952
传真：021-22066653
网站：www.lufunds.com
（53） 北京 微动 利投 资管 理有限 公司
注册地 址： 北京 市石 景山 区古城 西 路 113 号景 山财 富中 心 341
办公地 址： 北京 市石 景山 区古城 西 路 113 号景 山财 富中 心 341
法定代 表人 ：梁 洪军
客服电 话：400-819-6665
联系人 ：季 长军
电话：010-68854005
传真：010-38854009
网站：www.buyforyou.com
（54） 北京 钱景 财富 投资 管理有 限公 司
注册地 址： 北京 市海 淀区 丹棱 街 6 号丹棱 SOHO 1008-1012
办公地 址： 北京 市海 淀区 丹棱 街 6 号丹棱 SOHO 1008-1012
法定代 表人 ：赵 荣春
客服电 话：400-893-6885
联系人 ：高 静
电话：010-57418813
传真：010-57569671
网站：www.qianjing.com 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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（55） 珠海 盈米 财富 管理 有限公 司
注册地 址： 珠海 市横 琴新 区宝华 路 6 号 105 室-3491
办公地 址： 广州 市海 珠区 琶洲大 道 东 1 号 保利 国际 广场南 塔 12 楼B1201-1203
法定代 表人 ：肖雯
客服电 话：020-89629066
联系人 ： 吴 煜浩
电话：020-89629021
传真：020-89629011
网站：www.yingmi.cn
（56） 北京 乐融 多源 投资 咨询有 限公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 工人体 育馆 北路 甲 2 号盈 科中 心B 座 裙楼 二层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 工体北 路 甲 2 号 盈科 中心 东门2 层216
法定代 表人 ：董 浩
客服电 话：400-068-1176
联系人 ：张 婷婷
网站：www.jimufund.com
（57） 诺亚 正行 （上 海） 基金销 售投 资顾 问有 限公 司
注册地 址： 上海 市虹 口区 飞虹 路 360 弄 9 号 3724 室
办公地 址： 上海 市杨 浦区 昆明 路 508 号北 美广 场 B 座12 楼
法定代 表人 ：汪 静波
客服电 话：400-821-5399
联系人 ：张 裕
电话：021-38509735
传真：021-38509777
网站：www.noah-fund.com
（58） 深圳 市新 兰德 证券 投资咨 询有 限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 华强北 路赛 格科 技 园 4 栋10 层1006#
办公地 址： 北京 市西 城区 宣武门 外大 街 28 号 富卓 大 厦 16 层
法定代 表人 ：杨 懿
客服电 话：400-166-1188
联系人 ：张 燕
电话：010-83363099
传真：010-83363072
网站：http://8.jrj.com.cn 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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（59） 北京 广源 达信 投资 管理有 限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 新街口 外大街 28 号 C 座六 层 605 室
办公地 址： 北京 市朝 阳区 望京东 园四 区浦 项中 心 B 座 19 层
法定代 表人 ：齐 剑辉
客服电 话：4006236060
联系人 ：王 永霞
电话：4006236060
传真：010-82055860
网址：https://www.niuniufund.com/
基金 管理人可根 据《基金法》 、《运作办 法》、《销售 办法》和基 金合同等的规 定，
选择其 他符 合要 求的 机构 代理销 售本 基金 ，并 及时 履行公 告义 务。
（二） 基金 注册 登 记 机构
名称： 民生 加银 基金 管理 有限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益 田路西 、 福 中路 北新 世界 商 务中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
办公地 址 ： 深 圳市 福田 区 益田路 西 、 福 中路 北新 世 界商务 中 心 4201.4202-B.4203-B.4204
法定代 表人 ：万 青元
电话：0755-23999888
传真：0755-23999833
联系人 ： 蔡 海峰
（三） 出具 法律 意见 书的 律师事 务所 和经 办律 师
名称： 上海 市通 力律 师事 务所
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 68 号时 代金 融 中心 19 楼
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 68 号时 代金 融 中心 19 楼
负责人 ：韩 炯
经办律 师： 吕红 、安 冬
电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人 ：安 冬
（四） 审计 基金 财产 的会 计师事 务所 和经 办注 册会 计师
名称： 安永 华明 会计 师事 务所（ 特殊 普通 合伙 ） 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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注册地 址： 北京 市东 城区 东长安 街 1 号东 方广 场安 永大 楼 17 层 01-12 室
办公地 址： 北京 市东 城区 东长安 街 1 号东 方广 场安 永大 楼 17 层 01-12 室
执行事 务合 伙人 ：Tony Mao
毛鞍宁
经办注 册会 计师 ： 吴翠蓉 、乌爱莉
电话：010-58153000\0755-25028288
传真：010-85188298\0755-25026188
联系人 ： 吴翠蓉
四 、基 金的名 称
民生加 银 稳 健成 长混合 型 证券投 资基 金
五 、基 金的类 型
混合型
六 、基 金的投 资目 标
在充分 控制 基金 资产 风险 、 保 持基 金资 产流 动性 的 前提下 ， 主要 投资 于成 长 性良好 且经
营稳健 的企 业， 争取 实现 基金资 产的 长期 稳定 增值 。
七 、基 金的投 资方 向
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具 ， 包 括国内 依法 发行 上市 的股 票、 债券 、
货币市 场工 具 、 权 证 、 资 产 支持证 券以 及法 律法 规或 中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工
具。
本基金的投 资组合比 例为 ：股票 资产 占基金资 产的 60%-95% ；债券、货币 市 场工具、
权证 、 现 金 、 资 产支 持证 券 以及法 律法 规或 中国 证监 会允许 基金 投资 的其 他金 融工具 占基 金
资产 的 5%-40% ， 其中， 基金持 有全 部权 证的 市值 不超过 基金 资产 净值 的 3% ，现 金或 者 到
期日在 一年 以内 的政 府债 券不低 于基 金资 产净 值 5% 。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ， 基 金管 理人 在履 行适 当 程序后 ， 可
以将其 纳入 投资 范围 。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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八 、基 金的投 资策 略
（一） 投资 策略
1．资 产配 置
本基金 在资 产配 置中 采取 自上而 下的 策略 ， 采用 定 性分析 和定 量分 析相 结合 的方法 ， 分
析全球 经济 发展 形势 、 中 国经济 发展 情况 、 经济 政 策、 市场 情况 等， 研究 和判 断股票 、 债券、
现金等 资产 的收 益和 风险 变化趋 势， 在遵 守基 金合 同 规定的 投资 范围 和投 资比 例等规 定前 提
下，确 定和 动态 调整 基金 资产在 股票 、债 券、 现金 等上的 配置 比例 。
定量分 析主 要是 通过 对于 中国及 世界 主要 国家 GDP 增速、 居民 消费 价格 指数 （CPI）、
工业品 出厂 价格 指数 （PPI ） 、社 会零 售品 消费 总额 增 速、固 定资 产投 资增 速、 进出口 增速 、
货币供 应量 M1 增速 、M2 增速、 大宗 商品 价格 、重 要行业 指数 、重 要行 业的 盈利情 况、 市
场 PE 、PB 估值 水平 、A-H 股 溢价 、 市场 成交 量等 进行全 面分 析和 深度 数据 挖掘工 作 ； 定 性
分析主 要是 通过 对于 宏观 经济增 长模 式 、 财 政政 策 、 货 币政 策、 产业 政策 、 市 场政策 等进 行
研究 ， 判 断宏 观经 济和 证 券市场 的发 展趋 势 ， 为 基 金在股 票 、 债 券、 现金 等 资产之 间进 行配
置提供 决策 依据 。
2．股 票投 资
（1） 行业 配置
本基金在稳健投资的理念 下运用自上而下的策略对 基金股票资产进行适度均 衡行业配
置。即 在分 析国 内外 宏观 经济环 境的 基础 上， 通过 分析行 业的 特点 、发 展现 状、生 命周 期 、
景气程 度 ， 同 时比 较分 析 行业内 在价 值和 市场 估值 的差异 情况 ， 判断 各个 行 业的相 对投 资价
值和投 资时 机 ， 确 定和 动 态调整 本基 金股 票资 产在 各行业 的 投 资比 例 ； 其 中 本基金 在考 虑上
述因素 的前 提下 ，将 重点 关注处 于成 长期 、成 熟期 的行业 ，适 当关 注受 益于 国家政 策扶 持 、
经济转 型或 者经 济区 域性 转移等 发展 机遇 的处 于幼 稚期、 衰退 期的 行业 。
（2） 个股 选择
本基金 认为 企业 具有 良好 的成长 性 ， 是 推动 股价 上 升的重 要动 力 ， 但 是， 本 基金股 票资
产投资 的企 业不 仅需 要具 有良好 的成 长性 ， 而且 要 求经营 稳健 。 这是 因为 企 业的成 长应 是又
好又快 的长 期可 持续 发展 ， 而 不是 不顾 实力 的短 时 期盲目 快速 扩张 ， 稳健 经 营是企 业保 持良
好成长 性的 必然 要求 ； 同 时， 稳健 经营 包含 着积 极 进取的 意味 ， 不是 固步 自 封， 强调 在安 全
与效 率 兼顾 的基 础上 求得 长期可 持续 发展 。 此外 ， 拟进入 基金 股票 组合 的企 业， 还需 要经 过
估值水 平和 流动 性的 审慎 筛选。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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1）成 长性 良好 企业 的选 择
本基金 首先 通过 财务 指标 初步筛 选出 成长 性良 好的 企业， 然后 通过 外部 环境 和 企业内 部
因素分 析 ， 寻 找和 研究 支 持企业 成长 的内 外因 素 ， 并判断 这些 因素 在未 来是 否能够 继续 发挥
作用支 持企 业长 期可 持续 发展 ， 保 持企 业长 期良 好 成长性 ， 以验 证财 务指 标 筛选结 果 ， 并 补
充经过 内外 因素 深入 细致 分析挖 掘出 的成 长性 良好 企业， 以弥 补单 纯依 靠财 务 指标选 择的 局
限性。
① 财 务指 标分 析
本基金从反映企业成长水 平的指标和对于 企 业 成 长产 生 影 响 的 指 标 两 个 维 度开 展 企 业
成长性 分析 ， 其中 ， 前 一 类指标 侧重 考察 企业 过往 的成长 状况 ， 后一 类指 标 侧重考 察企 业未
来的持 续成 长能 力。 具体 而 言， 反 映企 业成 长水 平的 指 标有净 利润 增长 率、 销售 收 入增长 率、
总资产 增长 率 、 主 营利 润 率等 ， 它 们分 别反 映企 业 收益增 长 、 市 场扩 张能 力、 规模扩 张能 力、
成本控 制能 力等 ， 综合 以 上四项 指标 ， 可较 好地 反 映企业 在过 去一 段时 间的 成长速 度与 成长
质量 。 对 于企 业成 长产 生 影响的 指标 有净 资产 回报 率、 营业 利润 比率 、 固 定 资产比 率 、 资 产
负债率 等 ， 它 们分 别反 映 企业的 盈利 能力 、 主业 收 益稳定 性 、 资 产结 构、 资 本结 构 等对 企业
成长的 影响 ，综 合以 上四 项指标 ，可 较好 地反 映企 业在未 来实 现持 续成 长的 潜力和 稳 定 性 。
本基金 将关 注依 靠上 述方 法计算 得出 成长 性指 标符 合以下 一项 或者 几项 标准 的企业 ：
A 高 于全 市场 平均 水平 ；
B 高 于行 业平 均水 平；
C 高 于企 业自 身往 年平 均 水平。
② 外 部环 境分 析
A 行 业成 长前 景分 析
行业成 长前 景分 析 ， 注 重 解决的 是企 业未 来的 行业 成长空 间预 测问 题 。 本 基 金认为 行业
发展前 景分 析 ， 不 能仅 仅停 留在大 行业 的一 般性 粗略 分析中 ， 应当 深入 到相 关的 细分行 业中 ，
做到精 耕细 作式 的深 入研 究。 本基 金主 要从 以下 两 个方面 分析 ： 其一 ， 分 析 目前的 细分 行业
的市场 竞争 结构 状况 ， 包 括 企业 数量 、 规模 分布 、 新企业 进入 障碍 、 产品 差 异化程 度 、 厂 商
成本结 构等 方面 因素 ， 特 别 是进行 市场 进入 情况 分析 ， 判断目 前的 行业 市场 空间 大小； 其二 ，
分析影 响和 推动 行业 市场 空间变 化的 国家 产业 政策 、 技 术创 新 、 上 下游 产品 供 求状况 等相 关
因素是 否在 发生 改变 以及 其对于 行业 市场 空间 的影 响， 研 究和 判断 行业 的未 来 成长空 间是 否
足够以 支持 企业 的长 期成 长发展 需要 。
B 突 发性 环境 变化 分析 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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对于国 内外 突然 出现 的社 会、 经济 、 政 治环 境的 重 大变化 ， 例如 ， 战 争、 恐 怖事件 、 流
行性疾 病 、 重 大经 济政 策 转变 、 金 融危 机 、 经 济危 机、 重大 的技 术突 破等 ， 本基金 将及 时跟
进研究 ， 分析 其对 于相 关 行业的 短期 和中 长期 成长 发展的 影响 ， 以寻 找受 益 于环境 突发 性变
化而发 展壮 大的 行业 。
③企业 内部 因素 分析
A 发 展战 略分 析
企业发 展战 略是 企业 在对 于市场 环境 、 企业 自身 、 竞 争对手 等情 况进 行综 合分 析判断 后
形成企 业成 长发 展方 向的 选择。 企业 发展 战略 分析 的 主要内 容是 研究 企业 发展 方向的 布局 以
及历史 变革 情况 ； 业务 范 围的大 小 ， 是 坚持 主营 业 务为主 ， 还是 多元 化业 务 ； 特 别关 注发 展
战略在企业资金运作 上的 体现即募集资金的投 资项 目，分析投资项目是 否符 合企业发展战
略、是 强化 主营 业务 还是 增加企 业业 务范 围， 以及 分析和 测算 投资 项目 的收 益和风 险等 。
B 管 理能 力分 析
企业管 理能 力是 在企 业发 展过程 中的 一种 重要 的企 业能力 ， 是 影响 其他 能力 发 挥效用 的
关键因 素 ， 因 此 ， 企 业在 成长的 同时 ， 客观 上要 求 其 管理 能力 的相 应发 展和 提高 ， 否 则 ， 企
业的发 展将 面临 无序 低效 的窘境 。成 长性 良好 的企 业管理 需要 先进 、科 学的 经营管 理理 念 ，
高素质 、 适度 稳定 的经 营 管理团 队 ， 健 全、 高效 的 组织机 构 ， 合 理、 有效 、 到位的 激励 约束
机制等 ， 因此 ， 本 基金 将 围绕以 上四 个方 面分 析企 业的管 理能 力 。 其 中， 本 基金将 重点 关注
企业的 经营 管理 团队 和激 励约束 机制 。 因为 ， 经营 管 理团队 在企 业的 组织 中具 有核心 和主 导
地位 ， 通 过指 挥 、 协 调、 管理等 作用 ， 深刻 影响 着 企业的 生存 和发 展 ； 激 励 约束机 制直 接影
响着企 业全 体员 工的 工作 积极性 、主 动性 和创 造性 ，从而 影响 员工 为企 业创 造价值 的大 小 。
对于经 营管 理团 队分 析 ， 主要从 职业 经历 、 文化 知 识结构 、 核心 团队 的稳 定 性、 是否 具有 开
拓进取 精神 等方 面开 展。 对于激 励约 束机 制的 分析 ，主要 从 绩 效考 核制 度 、 员工晋 升体 系 、
员工培 训制 度 等 方面 开展 。
C 市 场开 发能 力分 析
市场开 发能 力是 企业 成长 发展的 内在 要求 ， 也是 企 业成长 发展 的外 在核 心表 现。 市场 开
发能力 主要 从产 品创 新 开 发能力 ， 以顾 客为 导向 的质 量管理 能力 ， 品牌 管理 与营 销传播 能力 ，
从原材 料供 应商 、 生产 商 、 分 销商 、 经 销商 到最 终 顾客之 间的 供应 链与 销售 管理能 力 ， 服 务
与客户 关系 管理 能力 等方 面展开 分析 。 其中 ， 本基 金 将重点 关注 企业 以顾 客为 导向的 质量 管
理能力 、 供应 链与 销售 管 理能力 。 这是 因为 对于 一 家企业 而言 ， 拥有 顾客 是 生存和 发展 的前
提， 是在 激烈 的市 场竞 争 中实现 增长 的关 键 ； 良 好 的供应 链与 销售 管理 能力 ， 可 以有 助于 企民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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业降低 有关 成本 ， 提高 对 市场的 应变 速度 ， 增加 销 售量 ， 提 高产 品及 服务 的 品质 ， 改 善企 业
与顾客 及供 应商 等之 间的 关系。 对于 以顾 客为 导向 的质量 管理 能力 ，在 分析 质量管 理体 系 、
产品质 量的 基础 上 ， 本 基 金将重 点考 察企 业对 顾客 需求的 识别 和满 足程 度 ， 现有顾 客对 企业
的忠诚 度以 及企 业开 发新 顾客的 能力 。 对于 供应 链 的分析 ， 主要 从企 业与 外 部供应 商等 企业
之间的 信息 共享 程度 、 是 否建立 长期 互惠 互利 的战 略合作 关系 、 企业 是否 积 极参与 外部 供应
商等的 质量 管理 和质 量改 进； 对于 销售 管理 能力 的 分析 ， 不 仅要 考察 企业 对 于分销 渠道 的管
理，还 要 研 究企 业 对 于销 售的组 织、 人员 、服 务和 过程的 管 理 。
D 企业 学习 与技 术创新 能 力分析
企业在 成长 壮大 的过 程中 ， 经 常遇 到两 个重 要问 题 ， 其一是 如何 适应 和应 对环 境 变化 问
题， 其二 是技 术瓶 颈问 题 。 这 两个 问题 的有 效解 决 ， 需 要企 业具 备良 好的 学 习与技 术创 新能
力。 在市 场环 境日 益变 化 的知识 经济 时代 ， 企业 具 有良好 的学 习机 制 ， 可 以 使员工 和企 业通
过学习 提升 员工 和企 业整 体的知 识水 平 ， 培 养员 工 和企业 的持 续创 新能 力 ， 有助于 解决 企业
成长中 不断 出现 的问 题 ， 成为不 断前 进的 学习 型组 织。 本基 金对 于企 业学 习 与技术 创新 能力
的分析 ， 主要 从学 习机 制 、 创 新机 制 、 员 工教 育培 训投入 、 技术 研发 投入 、 技术研 发的 管理
机制和 激励 机制 、 研发 团 队特别 是核 心技 术人 员 、 创新成 果以 及转 化 、 技 术 的壁垒 和专 利保
护等方 面展 开 。 其 中， 本 基金 特 别关 注科 技转 化成 果、 技术 壁垒 保护 的能 力 ， 因 为只 有将 技
术成功 应用 于生 产 ， 并 且 产品符 合市 场需 求 ， 才 能 最终体 现出 技术 的价 值 ， 才能促 使企 业不
断成长 ； 因为 如果 新技 术 壁垒不 强或 者企 业没 有实 施有效 的专 利保 护措 施 ， 新技术 被后 来者
低成本 的模 仿， 将使 企业 的技术 创新 优势 逐渐 消耗 殆尽。
2）经 营稳 健企 业的 选择
本基金 认为 一个 经营 稳健 的企业 应包 括以 下三 个有 机联系 部分 ：健 全有 序的 内部控 制 ，
这是经 营稳 健的 基础 ； 稳 健合理 的财 务安 排 ， 这 是 经营稳 健的 保障 ； 协调 和 谐的成 长 ， 这 是
经营稳 健的 表现 。
A 内 控健 全有 序性 分析
企业建 立并 实施 有力 有序 的内 部 控制 ， 是企 业长 期 成长发 展的 重要 基础 。 本 基金将 从企
业的内 控文 化和 氛围 、 内 部控制 规章 制度 、 内控 的 组织机 构 、 外 部审 计报 告 、 是 否发 生风 险
事件、 舆论 报道 等方 面分 析企业 内控 的健 全有 序性 。
B 财 务稳 健合 理性 分析
财务稳 健是 保持 企业 长期 良好成 长性 的必 然要 求。 本 基金将 重点 分析 企业 资本 结构的 合
理性 ， 关 注资 本成 本在 企 业发展 中是 否在 降低 ， 以 及是否 合理 安排 债权 资本 比例以 增加 股东民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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利益 ； 分 析企 业负 债结 构 ， 研 究是 否按 照合 理配 比 原则统 筹安 排短 、 中 、 长 期负债 ， 特别 关
注企业 对于 短期 负债 比重 的控制 ，是 否会 发生 还债 期过于 集中 和还 债高 峰出 现过早 。
C 成 长协 调和 谐性 分析
本基金 主要 从以 下几 个方 面开展 企业 成长 协调 和谐 性分析 ： 其一 ， 分析 企业 成 长和外 部
环境以 及公 司资 源、 发展 阶 段的协 调性 ， 即 分析 企业 的 业务范 围、 扩张 步伐 是否 和 外部环 境、
公司资 源 、 发 展阶 段相 适 应， 是否 存在 不顾 公司 实 力而片 面追 求企 业成 长速 度的盲 目扩 张现
象； 其二 ， 分析 企业 在资 产增加 、 销售 额提 高 、 人 员增加 、 盈利 扩大 等方 面 “ 量 ” 的 扩张 和在
发展战 略、 企业 管理、 市 场开发 、 学 习与 技术 创新 等内在 能力 的 “ 质” 的 提高 的协调 性， 是否
根据行 业和 公司 特点 ， 有计 划稳妥 的处 理好 “ 量” 的扩 张与 “ 质” 的 提高 的和 谐成 长问题 ； 其三 ，
分 析企 业的 投资 额和 利润 额的协 调性 ， 两者 是否 同 步增长 或者 预期 将同 步增 长， 是否 存在 企
业投资 额增 加速 度过 快而 影响企 业利 润、 股东 利益 的情形 。
3）估 值水 平和 流动 性的 选 择
本基金 对于 经过 上述 标准 筛选出 来的 企业 ， 进一 步 考量企 业的 估值 水平 和流 动性 ， 以 构
建股票 组合 。 本基 金将 根 据企业 的行 业特 性和 公司 自身特 征 ， 从 绝对 估值 和 相对估 值方 法的
角度开 展分 析 ， 选 择适 用 于该企 业的 估值 方法 ， 并 通过在 行业 内 、 全 市场 内 、 国 际同 等发 展
阶段行 业等 范围 内进 行估 值水平 比较 ， 筛选 出具 有 足够安 全边 际的 企业 ； 此 外， 本基 金还 从
组合投 资流 动性 需要 的角 度出发 ， 结合 企 业 价值 的 判断 ， 对 于企 业的 市值 规 模和市 场交 易情
况进行 分析 ，筛 选出 具有 足够流 动性 的企 业。
3 ．债 券投 资
本基金 的债 券投 资策 略主 要包括 债券 投资 组合 策略 和个券 选择 策略 。
（1） 债券 投资 组合 策略
本基金 的投 资组 合策 略采 用自上 而下 进行 分析 ， 从 宏观经 济和 货币 政策 等方 面分析 ， 判
断未来 的利 率走 势 ， 从 而 确定债 券资 产的 配置 策略 ； 同 时， 在日 常的 操作 中 综合运 用久 期管
理、收 益率 曲线 形变 预测 等组合 管理 手段 进行 债券 日常管 理。
1）久 期管 理
本基金 通过 宏观 经济 及政 策形势 分析 ， 对未 来利 率 走势进 行判 断 ， 在 充分 保 证流动 性的
前提下 ，确 定债 券 组 合久 期以及 可以 调整 的范 围。
2）收 益率 曲线 形变 预测
收益率 曲线 形状 的变 化将 直接影 响本 基金 债券 组合 的收益 情况 。本 基金 将根 据宏观 面 、
货币政 策面 等综 合因 素 ， 对收益 率曲 线变 化进 行预 测， 在保 证债 券流 动性 的 前提下 ， 适时 采民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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用子弹 、杠 铃或 梯形 策略 构造组 合。
（2） 个券 选择 策略
在个券 选择 上 ， 本 基金 重点 考虑个 券的 流动 性 ， 包 括是 否可以 进行 质押 融资 回购 等要素 ，
还将根 据对 未来 利率 走势 的判断 ， 综合 运用 收益 率 曲线估 值 、 信 用风 险分 析 等方法 来评 估个
券的投 资价 值 。 此 外， 对 于可转 换债 券等 内嵌 期权 的债券 ， 还将 通过 运用 金 融工程 的方 法对
期权价 值进 行判 断， 最终 确定其 投资 策略 。
本基金 将重 点关 注具 有以 下一项 或者 多项 特征 的债 券：
1）信 用等 级高 、流 动性 好 ；
2）资 信状 况良 好、 未来 信 用评级 趋于 稳定 或有 较大 改善的 企业 发行 的债 券；
3）在剩余 期限和信 用等级 等因素基 本一致的 前提下 ，运用收 益率曲线 模型或 其他相 关
估值模 型进 行估 值后 ，市 场交易 价格 被低 估的 债券 ；
4）公司基 本面良好 ，具备 良好的成 长空间与 潜力， 转股溢价 率合理、 有一定 下行保 护
的可转 债。
4．其 他金 融工 具的 投资 策 略
本基金 的权 证投 资将 以保 值为主 要投 资策 略 ， 以 充 分利用 权证 来达 到控 制下 跌风险 、 实
现保值 和锁 定收 益的 目的 。 本 基金 在权 证投 资中 以 对应的 标的 证券 的基 本面 为基础 ， 结合 权
证定价 模型 、 市场 供求 关 系、 交易 制度 设计 等多 种 因素对 权证 进行 定价 ； 利 用权证 衍生 工具
的特性 ， 通过 权证 与证 券 的组合 投资 ， 来达 到改 善 组合风 险收 益特 征的 目的 ， 包 括但 不限 于
杠杆交 易策 略 、 看 跌保 护 组合策 略 、 保 护组 合成 本 策略 、 获 利保 护策 略、 买 入跨式 投资 策略
等。
对于监 管机 构允 许基 金投 资的其 他金 融工 具， 本基 金将在 谨慎 分析 收益 性、 风险水 平 、
流动性 和金 融工 具自 身特 征的基 础上 进行 稳健 投资 ， 以 降低 组合 风险 ， 实现 基 金资产 的保 值
增值。
（二） 投资 决策 依据
1、国 家有 关法 律法 规 和 基 金合同 的有 关规 定；
2、国 内外 宏观 经济 形势 及 其对中 国证 券市 场的 影响 ；
3、国 家货 币政 策、 产业 政 策以及 证券 市场 政策 ；
4、行 业发 展现 状及 前景 ；
5、上 市公 司基 本面 及成 长 前景；
6、股 票、 债券 等资 产的 预 期收益 率及 风险 水平 。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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（三） 投资 管理 程序
本基金 采用 投资 决策 委员 会领导 下的 基金 经理 负责 制。本 基金 的投 资管 理程 序如下 ：
1、研 究员 提供 研究 报告 ， 以研究 驱动 投资
本基金 严格 实行 研究 支持 投资决 策机 制 ， 加 强研 究 对投资 决策 的支 持工 作 ， 防止投 资决
策的随 意性 。 研究 员在 熟 悉基金 投资 目标 和投 资策 略的基 础上 ， 对其 分工 的 行业和 上市 公司
进行综 合研 究 、 深 度分 析 ， 广 泛参 考和 利用 外部 研 究成果 ， 拜访 政府 机构 、 行业协 会等 ， 了
解国家 宏观 经济 政策 及行 业发展 状况 ， 调查 上市 公 司和相 关的 供应 商 、 终 端 销售商 ， 考察 上
市公司真实经营状况 ，并 向投资决策委员会和 基金 经理定期或不定期提 供宏 观经济分析报
告、证 券市 场行 情报 告、 行业分 析报 告和 上市 公司 及发债 主体 研究 报告 等。
2、投 资决 策委 员会 审议 并 决定基 金投 资重 大事 项
投资决 策委 员会 将定 期分 析投资 研究 团队 所提 供的 研究报 告 ， 在 充分 讨论 宏 观经济 、 股
票和债 券市 场的 基础 上 ， 根据基 金合 同规 定的 投资 目标 、 投 资范 围和 投资 策 略， 依据 基金 管
理人的 投资 管理 制度 ， 确 定基金 的总 体投 资计 划 ， 包括基 金在 股票 、 债券 及 现金等 资产 上的
投资比 例等 重大 事项 。
3、基 金经 理构 建具 体的 投 资组合
基金经 理根 据投 资决 策委 员会的 资产 投资 比例 等决 议， 参考 研究 团队 的研 究 成果 ， 根 据
基金合 同 ， 依 据专 业经 验 进行分 析判 断 ， 在 授权 范 围内构 建具 体的 投资 组合 ， 并 进行 组合 的
日常管 理。
4、交 易部 独立 执行 投资 交 易指令
基金管 理人 设置 独立 的交 易部， 由基 金经 理根 据投 资 方案的 要求 和授 权以 及市 场的运 行
特点 ， 作 出投 资操 作的 相 关决定 ， 向交 易部 发出 投 资指令 。 交易 部接 到基 金 经理的 投资 指令
后，根 据有 关规 定对 投资 指令的 合规 性、 合理 性和 有效性 进行 检查 ，确 保投 资指令 在合 法 、
合规的 前提 下得 到高 效的 执行 ， 对 交易 情况 及时 反 馈， 对投 资指 令进 行监 督 ； 如 果市 场和 个
股交易 出现 异常 情况 ，及 时提示 基金 经理 。
5、基 金绩 效评 估
基金经 理对 投资 管理 策略 进行评 估 ， 出 具自 我评 估 报告 。 金 融工 程小 组就 投 资管理 进行
持续评 估 ， 定 期提 出评 估报 告， 如发 现原 有的 投资 分析 和投资 决策 同市 场情 况有 较大的 偏离 ，
立即向 主管 领导 和投 资决 策委员 会报 告。 投资 决策 委 员会根 据基 金经 理和 金融 工程小 组的 评
估报告 ， 对于 基金 业绩 进行 评估 。 基 金经 理根 据投 资决 策委员 会的 意见 对投 资组 合进行 调 整。
6、基 金风 险监 控 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
33
监察稽核部对投资组合计 划的执行过程进行日常监 督和实时风险控制，包括 投资集中
度、 投资 组合 比例 、 投 资 限制 、 投 资权 限等 交易 情 况， 风险 控制 委员 会根 据 市场变 化对 基金
投资组 合进 行风 险评 估， 并提出 风险 防范 措施 。
7、投 资管 理程 序的 调整
基金管 理人 在保 证基 金份 额持有 人利 益的 前提 下 ， 有权根 据投 资需 要和 环境 变化 ， 对 投
资管理 的职 责分 工和 程序 进行调 整， 并在 更新 招募 说明书 中予 以公 告。
九 、业 绩比较 基准
业绩比 较基 准=沪深 300 指 数收益 率 ×80%+ 上 证国 债 指数收 益率 ×20%
基于沪深 300 指 数和上 证 国债指数具 有覆盖 面广、 编制合理、 透明度 高、运 用广泛、
市场代 表性 强的 特点 ， 本 基 金采用 沪 深 300 指数 和上 证国债 指数 加权 组成 的复 合型指 数作 为
本基金 业绩 比较 基准 ， 能 够真实 反映 本基 金的 风险 收益特 征 ， 同 时也 能较 恰 当衡量 本基 金的
投资业 绩。
在本基 金的 运作 过程 中 ， 如果发 生法 律法 规变 化 、 或者指 数编 制单 位停 止计 算编制 有关
指数 、 或 者出 现更 有代 表 性、 更权 威、 更为 市场 普 遍接受 的业 绩比 较基 准 ， 则基金 管理 人在
履行适 当程 序后 ，可 以对 业绩比 较基 准进 行变 更。
十 、风 险收益 特征
本基金 属于 混合 型证 券投 资基金 ， 预 期风 险和 预期 收益水 平高 于货 币市 场基 金、 债 券 型
基金， 低于 股票 型基 金。
十 一、 基金投 资组 合报告
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述 或重大 遗
漏，并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定复 核了 本投 资组 合报 告内容 ， 保
证复核 内容 不存 在虚 假记 载、误 导性 陈述 或者 重大 遗漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书。
本投资 组合 报告 截 至 时间 为2016 年3 月31 日， 本报 告 中所列 财务 数据 未经 审计 。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
34
1． 报告期 末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 61,158,276.70 86.17
其中： 股票
61,158,276.70 86.17
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
7,621,747.22 10.74
8 其他资 产
2,191,934.91 3.09
9 合计
70,971,958.83
100.00
2． 报告期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 4,873,222.00 7.03
C 制造业 38,506,565.28 55.54
D 电力、 热力、 燃气 及水 生 产和供 应业 - -
E 建筑业 209,222.00 0.30
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 3,821,400.00 5.51
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 6,676,444.14 9.63
J 金融业 4,107,868.00 5.92
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和 娱 乐业 2,963,555.28 4.27
S 综合 - -
合计 61,158,276.70 88.20
3． 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名股 票投 资明 细
民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 002018 华信国 际 196,200 4,861,836.00 7.01
2 000887 中鼎股 份 184,732 3,932,944.28 5.67
3 300240 飞力达 198,000 3,821,400.00 5.51
4 002691 冀凯股 份 141,400 3,653,776.00 5.27
5 600259 广晟有 色 81,400 3,444,848.00 4.97
6 600136 道博股 份 49,098 2,963,555.28 4.27
7 600549 厦门钨 业 153,100 2,924,210.00 4.22
8 300494 盛天网 络 30,400 2,556,640.00 3.69
9 000831 五矿稀 土 131,700 2,308,701.00 3.33
10 300192 科斯伍 德 149,839 2,280,549.58 3.29
4．报 告期 末按 债券 品种 分 类的债 券投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5． 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
6．报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 十名 资产 支持 证券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7. 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8．报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9． 报 告期 末本 基金 投资 的 股指期 货交 易情 况说 明
（1） 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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（2） 本基 金投 资股 指期 货 的投资 政策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确股 指期 货的 投资 策略 、 比 例限 制、 信息 披露 等 ， 本基金 暂
不参与 股指 期货 交易 。
10 ． 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明
（1） 本期 国债 期货 投资 政 策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确国 债期 货的 投资 策略 、 比 例限 制、 信息 披露 等 ， 本基金 暂
不参与 国债 期货 交易 。
（2） 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 持仓 和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
（3） 本期 国债 期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
11 ． 投资 组合 报告 附注
（1） 本基 金投 资的 前十 名 证券 的 发行 主体 本期 没有 出现 被 监管 部门 立案 调查 ， 或在 报告 编
制日前 一年 内受 到公 开谴 责、处 罚的 情形
（2） 报告 期内 本基 金投 资 的前十 名股 票没 有超 出基 金合同 规定 的备 选股 票库 。
（3） 其他 资产 构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 105,206.52
2 应收证 券清 算款 2,059,455.13
3 应收股 利 -
4 应收利 息 2,332.05
5 应收申 购款 24,941.21
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,191,934.91
（4） 报告 期末 持有 的处 于转股 期的 可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
（5） 报告 期末 前十 名股 票中存 在流 通受 限情 况的 说明
序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公
允价值(元)
占基金 资产 净
值比例 （% ）
流通受 限情 况
说明
1 002018 华信国 际 4,861,836.00 7.01 重大事 项
2 002691 冀凯股 份 3,653,776.00 5.27 重大事 项
（6） 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
十 二、 基金业 绩
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
基金一 定盈 利 ， 也 不保 证 最低收 益 。 基 金的 过往 业 绩并不 代表 其未 来表 现 。 投资有 风险 ， 投
资者在 做 出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。
本报告 期基 金份 额净 值增 长率及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 的比 较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长
率标准 差
②
业绩比 较
基准收 益
率 ③
业绩比 较基
准收 益 率标
准差 ④
① －③ ②－④
2010 年（2010 年 6
月 29 日至 2010 年
12 月 31 日）
-0.10% 1.20% 12.36% 1.28% -12.46% -0.08%
2011 年度
-34.93% 1.23% -19.67% 1.04% -15.26% 0.19%
2012 年度
5.23% 1.25% 7.04% 1.02% -1.81% 0.23%
2013 年度
10.38% 1.52% -5.30% 1.11% 15.68% 0.41%
2014 年度
31.26% 1.30% 41.16% 0.97% -9.90% 0.33%
2015 年度
53.58% 3.08% 6.98% 1.99% 46.60% 1.09%
2016 年
（2016 年 1 月 1 日
至 3 月 31 日）
-15.83% 3.25% -10.66% 1.94% -5.17% 1.31%
自基金 合同 生效 起
至今（2010 年 6 月
29 日至 2016 年 3
月 31 日）
28.10% 1.86% 23.44% 1.32% 4.66% 0.54%
注： 业绩比较 基准= 沪深 300 指 数收 益率 ×80%+ 上 证国 债指 数收 益率 ×20% 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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十三 、基金 的费 用
（一） 与基 金运 作有 关的 费用
1、基 金费 用的 种类
（1） 基金 管理 人的 管理 费 ；
（2） 基金 托管 人的 托管 费 ；
（3 ） 因 基金 的证 券交 易或 结算而 产生 的费 用 （包 括 但不限 于经 手费 、 印花 税 、 证 管费 、
过户费 、手 续费 、券 商佣 金、权 证交 易的 结算 费及 其他类 似性 质的 费用 等） ；
（4） 基金 合同 生效 以后 的 信息披 露费 用；
（5） 基金 份额 持有 人大 会 费用；
（6） 基金 合同 生效 以后 的 会计师 费和 律师 费；
（7） 基金 资产 的资 金汇 划 费用；
（8） 按照 国家 有关 法律 法 规规定 可以 列入 的其 他费 用。
2、基 金费 用计 提方 法、 计 提标准 和支 付方 式
（1） 基金 管 理 人的 管理 费
在通常 情况 下 ， 基 金管 理 费按前 一日 基金 资产 净值 的 1.5% 年费 率计 提 。 计 算 方法如 下 ：
H ＝E × 年管 理费 率÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计提 ， 按 月支付 。 经基 金管 理人 与 基金托 管人 核对 一致 后 ， 由基金 托管
人于次 月首 日 起 3 个 工作 日内从 基金 财产 中一 次性 支付给 基金 管理 人 ， 若 遇 法定节 假日 、 休
息日或 不可 抗力 致使 无法 按时支 付的 ，顺 延至 最近 可支付 日。
（2） 基金 托管 人的 托管 费
在通常 情况 下 ， 基 金托 管费 按前一 日基 金资 产净 值 的 0.25% 年 费率 计提 。 计算 方 法如下 ：
H ＝E × 年托 管费 率÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计提 ， 按 月支付 。 经基 金管 理人 与 基金托 管人 核对 一致 后 ， 由基金 托管
人于次 月首 日 起 3 个 工作 日内从 基金 财产 中一 次性 支付给 基金 托管 人 ， 若 遇 法定节 假日 、 休
息日或 不可 抗力 致使 无法 按时支 付的 ，顺 延至 最近 可支付 日。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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（3 ）本 条第 （一 ）款 第 3 至第 8 项 费用 由基 金 管理人 和基 金托 管人 根据 有关法 规及 相
应协议 的规 定， 列入 当期 基金费 用。
（二） 与基 金销 售相 关费 用
1、申 购费 用
本基金 的申 购费 用由 申购 人承担 ， 主要 用于 本基 金 的市场 推广 、 销售 、 注 册 登记等 各项
费用， 不列 入基 金财 产。
本基金 的申购 费 率如 下：
单笔申 购金 额 M 申购费 率
M ＜100 万 1.50%
100 万 ≤M ＜200 万 1.00%
200 万 ≤M ＜500 万 0.50%
M ≥500 万 每笔 1000 元
投资者 同日 或异 日多 笔申 购， 须按 每笔 申购 所对 应 的费率 档次 分别 计费 。 当 需要采 取比
例配售 方式 对有 效申 购金 额进行 部分 确认 时， 投资 者 申 购费 率按 照申 购申 请确 认金额 所对 应
的费率 计算 ，申 购申 请确 认金额 不受 申购 最低 限额 的限制 。
2、赎 回费 用
赎回费 用由 基金 份额 持有 人承担 ， 在基 金份 额持 有 人赎回 基金 份额 时收 取 。 不低于 赎回
费总额 的 25%应归 入 基金 财产， 其余 部分 用于 支付 注册登 记费 等相 关手 续费 。
本基金 的赎 回费 率如 下：
持有基 金时 间 T 赎回费 率
T ＜1 年 0.60%
1 年≤T ＜2 年 0.35%
T ≥2 年 0
注： 上表 中 ，1 年按 365 天 计算 。
投资 者 通过日常申购所得 基金份额，持有期限自 基金 注册登记机构确认登记 之日起计
算。
3、基金管 理人可以 在不违 反法律法 规规定及 基金合 同约定的 情形下根 据市场 情况制 定
基金促 销计 划 ， 针 对以 特 定交易 方式 （ 如网 上交 易 、 电 话交 易等 ） 等 进行 基 金交易 的投 资者
定期或 不定 期地 开展 基 金 促销活 动 。 在 基金 促销 活 动期间 ， 按相 关监 管部 门 要求履 行必 要手
续后， 基金 管理 人可 以适 当调低 基金 申购 费率 和基 金赎回 费率 。
4、基金管 理人可以 在法律 法规和本 基金合同 规定范 围内 调整 申购费率 和调低 赎回费 率
以及调整 收 费方 式 。 费 率 或收费 方式 如发 生变 更 ， 基金管 理人 应在 调整 实 施 2 个工 作日 前在
至少一 种指 定媒 体上 公告 。 民生加银稳健成长 混合型证券投资基金 更新招募说明书摘要（2016 年第 2 号）
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十 四、 对招募 说明 书更新 部分 的说明
本更新 招募 说明 书依 据 《 中华人 民共 和国 证券 投资 基金法 》 、 《证 券投 资基 金 运作管 理办
法》 、 《证 券投 资基 金销 售 管理办 法》 、 《 证券 投资 基 金信息 披露 管理 办法 》 及 其他有 关法 律法
规的要 求， 对 2016 年 2 月 5 日 公布 的《 民生 加银 稳健成 长混合 型 证券 投资 基金更 新招 募 说
明书2016 年第1 号 》进 行 了更新 ，主 要修 改内 容如 下：
1、在“重 要提示” 中，对 招募说明 书所载内 容截止 日期以及 有关财务 数据和 净值表 现
截止日 期进 行了 更新 。
2、在“三 、基金 管理人” 部分，更 新了 “ （ 二）主 要人员情 况” 中公 司董事 会成员 、
高管、 基金 经理 、公 司投 资决策 委员 会委 员变 动 的 相关信 息。
3、更 新了 “四 、基 金托 管 人”的 相关 信息 。
4、在 “五 、相 关服 务机 构 ”中， 对代销 机构 、 会计 师事务 所 的 常规 信息 进行 了更新 。
5、 在 “八 、 基 金份 额的 申 购、 赎回 ” 中 ， 对 “ （五 ） 申购 和 赎回 的 数 额限 制 ” 内容进 行
了更新 。
6、在 “十 、基 金投 资” 中 ，对“ （十 二） 基金 投资 组 合报告 ”内 容进 行了 更新 。
7、在 “十 一、 基金 业绩 ” 中，对 基金 业绩 进行 了更 新。
8、在 “二 十四 、其 他应 披 露事项 ”中 ，更 新了 本次 更新内 容期 间的 历次 公告 。
民生加 银基 金管 理有 限公 司
2016年8月5 日
